Рынок форекс (forex). Понедельник – итоги дня [M]

Против иены доллар в понедельник достиг максимального уровня с мая 2004 года на фоне слабого квартального обзора Банка Японии Tankan. Доллар демонстрирует рост на протяжении последних 3 кварталов против евро и йены, что является максимальным периодом роста с 2001. Падение иены увеличилось до 10% с начала года после того, как опубликованный утром Tankan показал рост оптимизма до 19 пунктов. Это выше показателя за предыдущий квартал (18пп), однако ниже среднего прогноза в 21пп. Средний экономический рост Японии в первом полугодии составил 4.6%, что является наилучшим показателем за последние 15 лет. Согласно ожиданиям, экономика страны может показать рост 4-й год подряд, что стране наиболее продолжительным периодом экономического восстановления с 1997. На прошлой неделе Fukui дал понять, что Банк Японии готов изменить свою монетарную политику, прогнозируя рост цен на товары и продовольствие, что может стать завершением 7-летнего периода дефляции.
Президент Европейского центрального банка Жан-Клода Трише в своем выступлении заявил, что удерживаемая на историческом минимуме ставка рефинансирования поддерживает восстановление экономики европы, темпы которого, однако, являются недостаточными. Он также отметил, что денежно-кредитная политика ЕЦБ нацелена на достижение ценовой стабильности и ограничение опасений усиления инфляции. Трише сказал, что потенциал роста Еврозоны близок к 2.0 %, а не к 2.5 %, как это прогнозировалось ранее и снова отметил крайнюю необходимость проведения структурных реформ европейской экономики.. Данный факт не прибавил оптимизма по поводу перспектив единой валюты курс которой продолжил снижаться против доллара. Некоторый рост показателя уровня деловой активности в Великобритании не смог оказать поддержки стерлингу, который несет потери против основных валют.

EUR/USD открыл европейскую сессию в районе $1.1960, который стал целью восстановления после установления сессионного минимума на $1.1927, последовавшего после пробития в начале азиатской сессии важной поддержки $1.2000. Возобновившиеся продажи привели к продолжению снижения пары, которая перед открытием американских торгов находилась в районе $1.1920. После выхода более сильного по сравнению с ожиданиями индекса ISM пара снизилась в район $1.1900, где отмечалось сосредоточение ордеров на покупку, которые оказали поддержку евро. В результате день закрылся на отметке $1.1915.
GBP/USD открыл европейскую сессию в районе $1.7580. Попытка восстановления не увенчалась успехом и продажи пары возобновились в области $1.7585/90. В результате стерлинг вернулся в район сессионных минимумов $1.7515/20. До завершения торгов пара консолидировалась в диапазоне $1.7520/50.
USD/JPY в начале торгов резко вырос до Y114.20. Расположенные здесь ордера на продажу стали причиной снижения к Y113.80. Большую часть европейской сессии курс консолидировался в диапазоне Y113.80/114.10, а после выхода американских данных возобновил рост и достиг отметки Y114.30, прежде чем вернулся в район Y114.00.

Настроения относительно дальнейшего роста ставок в США привели доллар к максимальному с июля уровню против евро.
На прошлой неделе глава федерального резервного банка Джанет Йеллен намекнула на то, что по итогам завершения цикла роста, основная ставка рефинансирования может оказаться выше, чем сейчас прогнозируется. А глава ФРБ Канзас-Сити Томас Хениг 26 сентября заявил, что «инфляция находится на достаточно высоком уровне, чтобы не привлекать внимание». Напомним, что на последнем заседании 20 сентября FOMC в 11-й раз повысил ставку на 25 пунктов до 3.75% (Federal Funds 25 years диаграмма Federal Funds 50 years диаграмма). Следующее заседание состоится 1 ноября.
Опубликованные в понедельник отчеты также оказали поддержку доллару: производственный индекс ISM (ISM manuf. диаграмма ) в сентябре вырос до 59.4 против 53.6 месяцем ранее. Отдельный отчет показал рост в августе Construction spending на 0.4% против +0.3% в июле.