Новости и прогнозы: валютный рынок от 20-10-2017

В понедельник выйдет минимальное количество статданных. В 05:00 GMT Япония выпустит индекс совпадающих индикаторов и индекс ведущих индикаторов за август. В 10:00 GMT Германия опубликует ежемесячный отчет Бундесбанка. Также в это время Британия представит баланс промышленных заказов по данным Конфедерации британских промышленников за октябрь. В 12:30 GMT Канада заявит об изменении оптовых продаж за август, а США опубликует индекс экономической активности от ФРБ Чикаго за сентябрь. В 14:00 GMT еврозона выпустит индикатор потребительской уверенности за октябрь.

Во вторник состоится публикация незначительного числа данных. В 00:30 GMT Япония представит индекс деловой активности в производственном секторе за октябрь. Затем в фокусе окажутся индексы деловой активности в секторе услуг и производственном секторе: в 07:00 GMT отчитается Франция, в 07:30 GMT - Германия, в 08:00 GMT - еврозона, а в 13:45 GMT - США. В 14:00 GMT США выпустит индекс производственной активности от ФРБ Ричмонда за октябрь.

Среда окажется весьма информативным днем недели. В 00:30 GMT Австралия опубликует индекс потребительских цен за 3-й квартал. В 06:00 GMT Швейцария представит индикатор потребительской активности от UBS за сентябрь. В 08:00 GMT Германия выпустит индикатор условий деловой среды от IFO, индикатор оценки текущей ситуации от IFO, и индикатор экономических ожиданий от IFO за октябрь. В 08:30 GMT Британия заявит об изменении объема ВВП за 3-й квартал, и числа одобренных заявок на ипотечные кредиты по данным BBA за сентябрь. В 12:30 GMT США отчитается по изменению объема заказов на товары долгосрочного пользования за сентябрь. В 13:00 GMT США выпустит индекс цен на жилье за август. В 14:00 GMT в Канаде будет оглашено решение Банка Канады по процентной ставке и состоится публикация сопроводительного заявления Банка Канады. Также в 14:00 GMT США заявит об изменении продаж новостроек за сентябрь. В 14:30 GMT США сообщит об изменении запасов нефти по данным министерства энергетики. В 15:15 GMT в Канаде состоится пресс-конференция Банка Канады. В 21:45 GMT Новая Зеландия отчитается по изменению сальдо баланса внешней торговли за сентябрь.

В четверг будет представлено умеренное число данных. В 00:30 GMT Австралия выпустит индекс импортных цен и индекс экспортных цен за 3-й квартал. В 06:00 GMT Германия опубликует индекс уверенности потребителей от GfK за ноябрь. В 08:00 GMT еврозона заявит об изменении денежного агрегата М3 и объема кредитования частного сектора за сентябрь. В 10:00 GMT Британия выпустит индекс розничных продаж по данным Конфедерации Британских Промышленников за октябрь. В 11:45 GMT в еврозоне ЕЦБ огласит решение по процентной ставке. В 12:30 GMT состоится пресс-конференция ЕЦБ. Также в это время США заявит об изменении баланса внешней торговли товарами за сентябрь и количества первичных обращения за пособием по безработице. В 14:00 GMT США отчитается по объему незавершенных сделок по продаже жилья за сентябрь. В 23:30 GMT Япония представит национальный индекс потребительских цен за сентябрь и индекс потребительских цен в регионе Токио за октябрь.

В пятницу выйдет минимальное количество данных. В 00:30 GMT Австралия опубликует индекс цен производителей за 3-й квартал. В 06:45 GMT Франция выпустит индикатор уверенности потребителей за сентябрь. В 12:30 GMT США заявит об изменении объема ВВП за 3-й квартал и опубликует ценовой дефлятор за 3-й квартал. В 13:00 GMT Бельгия представит индекс настроений в деловых кругах за октябрь. В 14:00 GMT США выпустит индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan за октябрь. В 17:00 GMT в США выйдет отчет по числу активных буровых установок по добыче нефти от Baker Hughes за октябрь.

В воскресенье в 23:50 GMT Япония заявит об изменении розничных продаж за сентябрь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Неужели экономика Японии, страдающая от проблем, наконец-то пошла по верному пути?

Премьер-министр Синдзо Абэ ставит на то, что экономика в хорошей форме, чтобы помочь ему выиграть национальные выборы в воскресенье. Но критики говорят, что он не сделал достаточно, чтобы выполнить свои обещания по экономическому возрождению, которые он дал почти 5 лет назад.

Под своим личным брендом "Абэкономика" японский лидер попытался обратить вспять два десятилетия почти нулевого роста и стагнации цен в третьей по величине экономике мира.

Есть некоторые признаки прогресса: экономический рост возродился за последние несколько кварталов, и уверенность бизнеса сейчас находится на самом высоком уровне за десятилетие.

Но Япония по-прежнему сталкивается с непростым перечнем проблем, которые Абэ пытается решить.

Огромный размер задолженности

Япония является богатой страной из самой большой задолженностью в мире - ее государственный долг более чем в два раза больше, чем национальная экономика.

Правительству нужно собрать деньги, чтобы погасить эту задолженность, но также необходимо больше средств, чтобы потратить их на социальную помочь уже стареющему населению.

Абэ считает, что ускорение экономического роста облегчит сокращение задолженности, поскольку правительство сможет добиться больших налоговых поступлений. "По мнению Абэ, рост более важен, чем решение бюджетной проблемы в краткосрочной перспективе", - сказал Стивен Надь, профессор Токийского международного христианского университета.

Необходимо принимать жесткие решения. Непопулярное повышение налога с продаж в 2014 году было направлено на увеличение доходов, но в конечном итоге привело экономику к рецессии. В прошлом году Абэ отложил еще одно запланированное увеличение налога. Но Япония не сталкивается с неизбежным финансовым расчетом. Большая часть ее долга принадлежит ЦБ Японии и другим частям правительства. Не так много долга находится в руках иностранных кредиторов.

Трудовые огорчения

Уровень безработицы в Японии завидно низок по сравнению с показателями некоторых других крупных развитых экономик, таких как Франция. Но не все индикаторы рынка труда так хороши. Рост заработной платы является анемичным, что отталкивает японцев от повседневных расходов.

Это, в свою очередь, сдерживает рост инфляции, которая уже долгое время не может достичь целевого уровня Банка Японии около 2%, несмотря на чрезвычайные меры денежно-кредитной политики.

Стагнирующие или падающие цены обычно рассматриваются как плохие новости для экономики. Потребители откладывают покупки, в то время как компаниям трудно увеличить прибыль, что оставляет им меньше денег для инвестиций в новые продукты или на повышение заработной платы.

"Очень сложно изменить менталитет домохозяйств", - сказал японский экономист Capital Economics Марсель Тилиент.

Проблемы японских корпораций

За последние несколько лет в стране случилась серия громких корпоративных скандалов. Только в этом месяце, промышленный гигант Kobe Steel признался в фальсификации данных о проданной продукции крупным клиентам, таким как Toyota и Boeing. При этом Nissan сказал, что прекращает производства машин для японского рынка из-за ошибочных проверок безопасности.

"Беспокойство может заключаться в том, что конкурентоспособность и стандарты японских корпораций ускользают", - сказал профессор Томас Кларк, директор центра корпоративного управления в Сиднейской бизнес-школе UTS.

"Не так много динамизма"

С тех пор как Абэ пришел к власти, Япония упала с 14-го на 26-е место среди членов Организации экономического сотрудничества и развития в рейтинге Всемирного банка "Простота ведения бизнеса", поскольку фирмы сталкиваются с большим количеством волокиты.

Японские сотрудники примерно на треть менее продуктивны, чем их коллеги из США, сообщает Capital Economicsю А сумма, вложенная в страну иностранными компаниями, крошечная по сравнению с другими богатыми экономиками.

"В бизнес-секторе не так много динамизма", - сказал Марсель Тилиент из Capital Economics. Он считает, что правительство Абэ должно быть более смелым в своих реформах и предсказывает, что в течение нескольких лет экономический рост в стране утратит свой импульс.

Один из способов, с помощью которого Абэ пыталась "встряхнуть" экономику, заключается в поощрении большего числа женщин к трудоустройству с помощью таких мер, как облегчение ухода за детьми. Но результаты его усилий пока ограничены. Привлечение большего числа иностранных рабочих также помогло бы, но такая инициатива может столкнутся с огромными политическими препятствиями в стране, которая долгое время сопротивлялась разрешению большей иммиграции.

Трудности Японии будут только возрастать. Более четверти граждан страны уже достигли возраста 65 лет, и ситуация ухудшается.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

ANZ FX Strategy Research обсуждает перспективы волатильности и связанное с этим влияния на циклические валюты в ближайшей перспективе и во второй половине следующего года.

В ближайшей перспективе ANZ считают, что низкая волатильность может оставаться, поддерживая циклические валюты, такие как австралийский доллар и новозеландский доллар.

"В целом это означает, что волатильность должна оставаться низкой, а рыночные настроения хорошо поддерживаться (пока сохраняется сочетание высокого роста и низкой инфляции). В этой среде растущей корреляции и снижения риска мы считаем, что циклические валюты могут дорожать", - утверждает ANZ.

Однако на более долгосрочной основе, ANZ утверждает, что нынешний режим низкой волатильности является неустойчивым. "Если история является каким-либо руководством, прогрессивное снижение ликвидности - и, как следствие, рост волатильности, который мы, скорее всего, увидим - означает, что вторая половина следующего года будет сложной для рынков, поскольку они становятся все более зависимы от заемных средств в среде с положительным ростом", - добавляет ANZ.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США существенно укрепился против евро, обновив максимум вчерашней сессии. Основным драйвером такой динамики были новости о том, что Сенат США, контролируемый республиканцами, утвердил бюджетный план на 2018 год, что улучшило перспективы проведения налоговой реформы

Бюджет в размере $4 трлн. был одобрен Сенатом голосованием в 51 голос "за" и 49 голосов "против". Такой бюджет позволяет начать обсуждение пересмотра Налогового кодекса. Налоговая реформа станет возможна благодаря заложенному в проекте бюджета сокращению расходов. Документ также задает бюджетные рамки для периода с 2019 по 2027 годы. Стоит подчеркнуть, что предусмотренное Трампом снижение налогов в течение 10 лет увеличит дефицит бюджета США на $1,5 трлн. Проект бюджета на 2018 год впервые представили в мае. Тогда сообщалось, что его сформировали с крупнейшим в истории сокращением расходов. Мера Сената должна быть теперь согласована с планом бюджета Палаты представителей. Вместе с тем, некоторые аналитики предупредили, что Белому дому предстоит долго бороться, чтобы воплотить в жизнь свои инициативы.

Дополнительную поддержку доллару оказывал сильный рост доходности 10-летних облигаций США (на 2,5% или на 5,8 базисных пункта, до 2,379%) и благоприятные данные по рынку жилья США. Национальная ассоциация риэлторов (NAR) заявила, что в сентябре продажи жилья на вторичном рынке в США неожиданно выросли, так как последствия ураганов Харви и Ирма начали рассеиваться, но постоянный дефицит предложений для продажи продолжал влиять на общую активность. Продажи жилья на вторичном рынке выросли на 0,7 процента до сезонного скорректированного годового показателя в 5,39 миллиона единиц. Темп продаж в августе остался без изменения. Экономисты прогнозировали, что продажи упадут до 5,30 миллиона единиц. Продажи снизились на 1,5 процентов с сентября 2016 года, это первый годовой спад с июля 2016 года. Ураган Харви, который поразил Техас в конце августа, и Ирма, накрывшая Флориду в начале сентября, уже повлияли на продажи в августе. Техас и Флорида составляют более 18 процентов от продаж жилья в США. NAR заявила, что рынок Хьюстона быстро восстановился, и в сентябре он вырос на 4 процента по сравнению с прошлым годом. Продажи Флориды по-прежнему снизились на 22 процента по сравнению с тем же периодом прошлого года. Аналитики ожидают, что продажи в районах, пострадавших от ураганов, будут расти еще больше, как только задержки в продажах исчезнут. Однако общий жилищный сектор замедляется, так как количество доступных объектов недвижимости не соответствует спросу. Поставки снизились на 6,4 процента по сравнению с прошлым годом. Запасы жилья сократились по сравнению с аналогичным периодом прошлого года максимально за 2 года. Средняя цена дома в сентябре составила 245 100 долларов, что на 4,2 процента больше, чем год назад, что отражает нехватку домов на рынке. При текущем темпе продаж потребуется 4,2 месяца для очистки запасов по сравнению с 4,5 месяцами год назад. Экономисты рассматривают шестимесячный запас как здоровый баланс между спросом и предложением.

Британский фунт сильно вырос против доллара США, приблизившись до вчерашнего максимума, чему способствовали заявления председателя Европейского совета Дональда Туска о том, что главы стран Евросоюза одобрили подготовку ко второй фазе переговоров по Брекзиту. "Выводы по Brexit утверждены. Лидеры одобрили внутреннюю подготовку 27 стран ЕС ко второй фазе", - написал Туск. До этого Туск провел встречу с премьер-министром Британии Терезой Мэй.

Вместе с тем, канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что ЕС может согласиться перейти к следующему этапу переговоров по Брекзиту в декабре, но только если Великобритания предоставит конкретные заверения в том, что она готова выполнить финансовые обязательства. "Мы надеемся, что к декабрю мы достаточно продвинемся, чтобы начать вторую фазу переговоров, но это зависит от того, в какой степени Британия будет добиваться прогресса, чтобы мы могли сказать, что этого достаточно для основных тем первой фазы", ​​- сказала Меркель, добавив, что основным препятствием на этом пути была неспособность Британии до сих пор сигнализировать о готовности урегулировать финансовые обязательства перед блоком, которые чиновники ЕС оценивают в около 60 млрд. евро.

Поддержку фунту также оказали британские данные о том, что дефицит бюджета в Великобритании снизился в сентябре. Чистые заимствования государственного сектора (PSNB), за исключением банков государственного сектора, снизились на 0,7 млрд. фунтов по сравнению с предыдущим годом до 5,9 млрд. фунтов в сентябре. Это было самое низкое сентябрьское чистое заимствование с 2007 года. В период с апреля по сентябрь PSNB сократился на 2,5 млрд. фунтов до 32,5 млрд. фунтов, что является самым низким чистым заимствованием за весь год с 2007 года. Управление по бюджетной ответственности прогнозирует, что чистые заимствования в государственном секторе составят 58,3 млрд. фунтов стерлингов в течение финансового года, заканчивающегося в марте 2018 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Bank of America FX Strategy Research утверждает, что с приближением октябрьского заседания ЕЦБ, которое состоится на следующей неделе, руководство Центробанка должно обратить внимание на риск от завышенного курса евро.

"Мы надеемся, что Драги и остальная часть ЕЦБ примут это к сведению. Рынок, по нашему мнению, справедливо считает, что ЕЦБ собирается объявить о завершении QE к концу 2018 года не из-за выполнения миссии, а по причине собственных технических ограничений. На наш взгляд, это угроза инфляционному авторитету ЕЦБ. Если Драги сделает шаг назад, утверждая, что восстановление достаточно продвинулось, есть риск того, что евро может сильно укрепится, отодвинув ЕЦБ дальше от достижения своей цели по инфляции. Наши экономисты ожидают, что ЕЦБ объявит о том, что покупки облигаций будут продлены еще на 9 месяцев, но объем покупок будет составлять 30 млрд. евро в месяц. Такой итог, по нашему мнению, в целом соответствует ожиданиям рынка. "Голубиный" сюрприз может возникнуть из-за оставления всех вариантов открытыми после сентября следующего года, в зависимости от инфляции, и от сильного будущего руководства, чтобы удерживать ставки до тех пор, пока инфляция не достигнет цели. Если Драги не убедит рынки, что нет "красных линий" в достижении цели инфляции ЕЦБ, он может быть вынужден пересечь некоторые из этих "красных линий" в следующем году", - утверждает BofAML.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Отчет нефтесервисной компании Baker Hughes показал: с 14 по 20 октября количество активных буровых установок по добыче нефти в США сократилось на 7 штук, и составило 736 единицы. Количество установок по добыче газа уменьшилось на 8 единиц, достигнув 177 штук. Тем временем, общее число буровых установок (газовых и нефтяных) снизилось на 15 единиц, до 913 штук.

Напомним, по итогам недели, завершившейся 13 октября, общее число буровых установок в стране снизилось на 8 единиц, составив 928 штук. Количество нефтяных установок сократилось на 5 единиц, до 743 штук. Между тем, число газодобывающих установок упало на 2 единицы, до 185 штук.

В настоящее время нефть марки West Texas Intermediate торгуется на уровне $51.61 (+0.10%) по сравнению с $51.46 до публикации данных.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Выдача потребительских кредитов в Китае выросла почти на 30% к концу сентября по сравнению с предыдущим годом, показали в пятницу данные, которые появились через день после того, как губернатор ЦБ Китая выступил с серьезным предупреждением о рисках быстрого роста долга.

Отчет центрального банка также показал резкий скачок - почти на 23 процента - в кредитах на недвижимость за тот же период, предполагая, что власти не будут спешить с тем, чтобы устранить жесткие меры по "охлаждению" рынка, введенные в течение прошлого года, чтобы обуздать рост цен на жилье.

В четверг губернатор Народного банка Китая Чжоу Сяочуань предупредил о "пузырях" на рынке активов в второй по величине экономике в мире, которая в этом году демонстрировала более устойчивый рост, вызванный государственными расходами и рекордным банковским кредитованием.

Хотя задолженность Китая стремительного наращивалась в последние годы, многие из этих долгов принадлежат фирмам, которые находятся под контролем государства.

Правительство и китайские "быки" утверждают, что уровень долга в целом является управляемым, учитывая, что уровень суверенного долга и долга домашних хозяйств значительно ниже, чем в странах с развитой экономикой, в то время как уровень сбережений в Китае гораздо выше.

Однако, сегодняшний отчет центрального банка предложил, что потребители быстро догоняют в гонке задолженности, и большая часть роста кредитов, кажется, связана с рынком недвижимости.

Выдача потребительских кредитов домашним хозяйствам как в юанях, так и в иностранной валюте составила 30,2 трлн. юаней ($4,56 трлн.) к концу сентября, что на 29,1% больше, чем годом ранее.

Между тем, за первые девять месяцев этого года банки Китая выдали новых потребительских кредитов на сумму 5,1 трлн. юаней. Аналитики подозревают, что средства от некоторых из этих потребительских кредитов незаконно поступают на рынок недвижимости и фондовый рынок.

Несмотря на усиление ограничений для рынка недвижимости и более высокие ставки по ипотечным кредитам, китайские банки в первые девять месяцев этого года выдали 4,4 трлн. юаней кредитов на недвижимость по сравнению с 4,32 трлн. юаней в тот же период 2016 года. Эти цифры включают в себя индивидуальные ипотечные кредиты и займы для строительства недвижимости.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сильные показатели государственных финансов Великобритании до сих пор в текущем финансовом году, вероятно, завышают, насколько официальные прогнозы могут быть пересмотрены в сторону понижения в следующем месяце, говорилось в сообщении ведомства, которое составляет прогнозы.

По итогам первой половины 2017/18 финансового года объем государственных заимствований снизился на 7,2 процента по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

"Это, вероятно, преувеличивает степень, в которой заимствования за весь год будут пересмотрены на понижение в нашем прогнозе в ноябре, - заявило Управление по бюджетной ответственности (OBR), добавив при этом, что, согласно ожиданиям, доходы от самооцененных налоговых поступлений в конце года будут слабее, чем годом ранее.

Новые прогнозы OBR будут опубликованы наряду с годовым бюджетом правительства 22 ноября.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что Европейский союз может согласиться перейти к следующему этапу переговоров по Брекзиту в декабре, но только если Великобритания предоставит конкретные заверения в том, что она готова выполнить финансовые обязательства перед блоком.

Выступая перед журналистами в конце двухдневного саммита ЕС в Брюсселе, Меркель сказала, что было "очень ясно", что британский премьер-министр Тереза ​​Мэй должна сделать, чтобы выйти из тупика в переговорах, который мешает обсуждению британских отношений с блоком после Брекзита, .

"Мы надеемся, что к декабрю мы достаточно продвинемся, чтобы начать вторую фазу переговоров, но это зависит от того, в какой степени Великобритания будет добиваться прогресса, чтобы мы могли сказать, что этого достаточно для основных тем первой фазы", ​​- сказала Меркель пресс-конференции.

Меркель отметила, что основным препятствием на этом пути была неспособность Великобритании до сих пор сигнализировать о готовности урегулировать финансовые обязательства перед блоком, которые чиновники ЕС оценивают в около 60 миллиардов евро. "Я думаю, что вполне ясно, какие дополнительные шаги нужно предпринять", - сказала Меркель.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: по итогам августа ведущий экономический индекс (LEI) для Франции увеличился на 0,5 процента, и составил 113,6 пункта (2010=100). Напомним, индекс зафиксировал снижение по 0,1 процента в июле и в июне. В течение шести месяцев (с февраля по август 2017 года) показатель вырос на 1,3 процента после того, как увеличился на 1,1 процента за предыдущий шестимесячный период (с января по июль 2017 года).

Напомним, ведущий экономический индекс является средневзвешенным показателем, который рассчитывается на основании ряда макроэкономических показателей. Показатель характеризует развитие экономики в течение последующих 6-ти месяцев. Существует также эмпирическое правило, что выход значения индикатора в отрицательной области в течение трех месяцев подряд является индикатором замедления развития экономики страны.

Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) вырос в августе на 0,2 процента, и составил 104,7 пункта (2010 = 100), что последовало за увеличением на 0,2 процента в июле и ростом на 0,1 процента в июне. За шестимесячный период (по август) индекс вырос на 1,2 процента по сравнению с повышением на 1,3 процента за предыдущий шестимесячный период (с января по июль 2017 года).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Руководители ФРС говорят, что инфляция в США рано или поздно ускорится. Аналитики Bank of America Merrill Lynch с этим согласны.

"Мы по-прежнему уверены, что тренд базовой инфляции в следующем году ускорится", - говорят они.

Вместе с тем BAML понизил прогноз базовой инфляции цен расходов на личное потребление на этот год до 1,4% с 1,5%.

"Мы понижаем прогноз базовой инфляции цен расходов на личное потребление, но оставляем в силе прогноз базового индекса потребительских цен, согласно которому в конце 2018 года годовая инфляция составит 2,1%", - говорят в банке.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В сентябре продажи жилья в США неожиданно выросли, так как последствия ураганов Харви и Ирма начали рассеиваться, но постоянный дефицит предложений для продажи продолжал влиять на общую активность.

Национальная ассоциация риэлторов заявила в пятницу, что продажи жилья на вторичном рынке выросли на 0,7 процента до сезонного скорректированного годового показателя в 5,39 миллиона единиц в прошлом месяце. Темп продаж в августе остался без изменения.

Экономисты прогнозировали, что продажи упадут на 1,0 процента до 5,30 миллиона единиц в прошлом месяце. Продажи снизились на 1,5 процентов с сентября 2016 года, это первый годовой спад с июля 2016 года.

Ураган Харви, который поразил Техас в последнюю неделю августа, и Ирма, накрывшая Флориду в начале сентября, уже повлияли на продажи в августе. Техас и Флорида составляют более 18 процентов от продаж жилья в стране.

NAR заявила, что рынок Хьюстона быстро восстановился, и в сентябре он вырос на 4 процента по сравнению с прошлым годом. Продажи Флориды по-прежнему снизились на 22 процента по сравнению с тем же периодом прошлого года.

Аналитики ожидают, что продажи в районах, пострадавших от ураганов, будут расти еще больше, как только задержки в продажах исчезнут. Однако общий жилищный сектор замедляется, так как количество доступных объектов недвижимости не соответствует спросу.

Поставки снизились на 6,4 процента по сравнению с прошлым годом. Запасы жилья сократились по сравнению с аналогичным периодом прошлого года максимально за 2 года.

Средняя цена дома в сентябре составила 245 100 долларов, что на 4,2 процента больше, чем год назад, что отражает нехватку домов на рынке.

«Пока у нас есть нехватка жилья, это приведет к проблемам доступности», - сказал главный экономист NAR Лоуренс Юн.

По текущему курсу продажи потребуется 4,2 месяца для очистки запасов по сравнению с 4,5 месяцами год назад. Экономисты рассматривают шестимесячный запас как здоровый баланс между спросом и предложением.

Среднее количество дней, проведенных домами на рынке в сентябре, составило 34, по сравнению с 39 днями в прошлом году.

По регионам продажи выросли на Западе на 3,3 процента, а на Среднем Западе - на 1,6 процента. Они упали на 0,9 процента на Юге и не изменились на Северо-востоке.

Министерство торговли сообщило ранее на этой неделе, что продажи новых домов для одной семьи в США упали до годового минимума в сентябре, поскольку Харви и Ирма нарушили строительство домов на одну семью на Юге.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EURUSD: 1.1650 (EUR 460m) 1.1800 (1.42bln) 1.1855 (1.35bln)

USDJPY: 111.00-10 (USD 1.3bln) 111.50-55 (680m) 112.00 (1.7bln) 112.50 (980m) 113.00 (480m) 113.50 (420m) 114.00 (1.25bln)

GBPUSD: 1.3225 (GBP 675m)

EURGBP: 0.8940 (EUR 450mn) 0.8950 (390m)

AUDUSD: 0.7810 (AUD 570m) 0.7910 (310m)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сальдо текущего счета Италии увеличилось в августе по сравнению с предыдущим годом, сообщил в пятницу Банк Италии.

Сальдо текущего счета увеличилось до 3,68 млрд. евро с 3,39 млрд. евро в предыдущем году.

В торговле товарами был достигнут профицит в размере 3,58 млрд. евро по сравнению с 3,27 млрд. евро в прошлом году. Между тем, профицит по услугам сократился до 378 млн. евро с 524 млн. евро.

В то же время первичный доход вырос до 1,36 млрд. евро с 995 млн. евро год назад. Дефицит вторичного дохода увеличился до 1,64 млрд. евро с 1,39 млрд. евро.

Счет капитала показал дефицит в 143 млн. евро против 220 млн. евро в предыдущем году.

За двенадцать месяцев до августа профицит текущего счета составил 46,3 млрд. евро, что соответствует 2,7% ВВП, по сравнению с 41,3 млрд. евро в соответствующем периоде 2016 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Индекс потребительских цен (ИПЦ) в сентябре вырос на 1,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, после того, как в августе он вырос на 1,4%. В сентябре индекс потребительских цен, за исключением бензина, вырос на 1,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что соответствует приросту в июле и августе.

Цены выросли в шести из восьми основных компонентов ИПЦ за 12 месяцев по сентябрь, при этом индексы транспорта и жилья увеличили вклад в рост в годовом исчислении. Индекс одежды и обуви, индекс бытовой техники, предметов обстановки и оборудования снизились по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Транспортные расходы выросли на 3,8% в годовом исчислении в сентябре, после увеличения на 2,8% в августе. В течение третьего месяца подряд цены на бензин были самым большим вкладом в прирост транспортных цен, а также их ускорение. Индекс бензина за 12 месяцев по сентябрь вырос на 14,1%, в основном из-за сбоев в поставках, вызванных ураганом Харви. Индекс приобретения пассажирских транспортных средств в сентябре увеличился на 1,0% в годовом исчислении в сентябре, по сравнению с ростом в августе на 0,7%.

Потребительские цены на продовольствие в сентябре выросли на 1,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, после увеличения на 0,9% в августе. Цены на продовольствие, приобретенное в магазинах, выросли на 0,9% в годовом исчислении в сентябре, в основном из-за снижения цен в сентябре 2016 года, не считающегося частью текущего 12-месячного движения. Цены на еду, купленную в ресторанах, выросли на 2,7% в сентябре, что немного больше роста на 2,6% в годовом исчислении в августе.

В сентябре расходы на отдых, образование и чтение выросли на 2,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что соответствует увеличению в августе. Стоимость обучения выросла на 3,0% за 12-месячный период, заканчивающийся в сентябре.

В сентябре индекс операций домохозяйств, предметов обстановки и оборудования (-0,4%) снизился в течение года в течение третьего месяца подряд. Индекс телефонных услуг внес наибольший вклад в это продолжающееся снижение, снизившись на 3,1% за 12 месяцев до сентября. Потребители также заплатили 3,3% меньше за мебель в сентябре по сравнению с тем же месяцем годом ранее.

Индекс одежды и обуви снизился на 2,3% в годовом исчислении в сентябре. Цены на женскую одежду внесли наибольший вклад в снижение этого основного компонента, снизившись на 4,6% в сентябре после снижения на 1,9% в августе. Цены на мужскую одежду также подешевели за год, снизившись на 2,7%. Напротив, цены на галантерею и материалы для одежды выросли на 3,5% за 12 месяцев до сентября.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Великобритания должна подтвердить выполнение финансовых обязательств до 2020 г

• Макрон выступил с речью на конференции после саммита ЕС

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

После увеличения на 0,4% в июле розничные продажи в августе снизились на 0,3% до 48,9 млрд долларов. Продажи снизились в 8 из 11 подсекторов, что составляет 57% розничной торговли.

Более низкие продажи в магазинах продуктов питания и напитков более чем нивелируют более высокие продажи на автозаправочных станциях и дилеров автомобилей и запчастей. За исключением последних двух подсекторов, розничные продажи снизились на 1,3%.

После четырех последовательных ежемесячных увеличений продажи в магазинах продуктов питания и напитков (-2,5%) снизились в августе. Снижение в значительной степени объясняется снижением продаж в супермаркетах и ​​других продуктовых магазинах (-2,8%). Продажи в специализированных продовольственных магазинах (+ 1,4%) выросли уже третий месяц подряд.

Продажи упали в магазинах, традиционно связанных с покупками для жилья и ремонта домов августе. Продажи в магазинах строительных материалов и садового инвентаря (-1,9%), а также в магазинах мебели и предметов домашнего обихода (-2,4%) снизились второй месяц подряд.

Бензозаправочные станции (+ 3,1%) опубликовали свой первый прирост продаж за четыре месяца, что в значительной степени отражает более высокие цены на бензин. Согласно индексу потребительских цен, на скорректированной основе цена бензина в августе выросла на 2,9%.

Продажи в автосалонах и запасных частях выросли на 0,7%, что связано с увеличением продаж у новых автосалонов (+ 0,7%) и, в меньшей степени, подержанных автосалонов (+ 5,6%).

Продажи в магазинах одежды и обуви (+ 0,5%) продолжили расти в августе. Результаты были смешаны между типами магазинов, поскольку более высокие продажи в магазинах одежды (+ 1,2%) больше, чем компенсировали снижение в магазинах обуви (-1,6%) и ювелирных изделий, предметов багажа и изделий из кожи (-1,8%).

В августе розничные продажи упали в шести провинциях. Снижение продаж в Квебеке и Британской Колумбии стало основной причиной падения.

Квебек (-1,2%) сообщил о наибольшем снижении продаж, в основном в результате снижения продаж у новых автосалонов.

После пяти ежемесячных увеличений, Британская Колумбия (-1,0%) опубликовала более низкие продажи в августе. Продажи снизились в большинстве типов магазинов.

После роста на 1,3% в июле розничные продажи в Саскачеване упали на 2,0%. Снижение в значительной степени объясняется снижением продаж в автосалонах и торговых центрах и магазинах продуктов питания и напитков, и совпало с применением областного налога с продаж на страховые услуги.

Розничные продажи в Онтарио (+ 0,3%) выросли в пятый раз за шесть месяцев.

В Новой Шотландии (+ 1,7%) продажи выросли четвертый месяц подряд при более высоких продажах у новых автосалонов. За исключением продаж в этом типе магазина, розничные продажи в Новой Шотландии снизились в августе.

Почти 30% всех розничных продаж приходится на три крупнейшие в Канаде столичные районы (CMA) - Торонто, Монреаль и Ванкувер.

В августе розничные продажи с учетом сезонных колебаний снизились в Ванкувере (-1,1%) и Монреале (-1,0%), а в Торонто - на 2,9%.

На нескорректированной основе продажи розничной электронной торговли в августе составили 1,2 млрд. долл. США, что составляет 2,3% от общей розничной торговли. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года розничная торговля электронной коммерцией увеличилась на 41,9%, а общие нерегулярные розничные продажи выросли на 8,8%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

06:00 Германия Индекс цен производителей, м/мСентябрь 0.2% 0.1% 0.3%

06:00 Германия Индекс цен производителей, г/г Сентябрь 2.6% 2.9% 3.1%

08:00 Еврозона Сальдо платежного баланса, без учета сезонных поправок, млрд Август 37.1 Пересмотрено с 32.5 26.2 29.6

08:30 Великобритания Чистые заимствования гос. сектора, млрд. Сентябрь -4.14 Пересмотрено с -5.09 -5.7 -5.33

Британский фунт вырос после того, как председатель Европейского совета Дональд Туск сообщил, что главы стран Евросоюза одобрили подготовку ко второй фазе переговоров по Brexit внутри стран ЕС.

"Выводы по Brexit утверждены. Лидеры одобрили внутреннюю подготовку 27 стран ЕС ко второй фазе", - написал Туск в "Твиттере". До этого Туск провел встречу с премьер-министром Британии Терезой Мэй.

Ранее канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что следующая фаза переговоров по Brexit будет сложнее, чем предыдущие переговоры. Она отметила, что переговоры по условиям выхода могут затянуться. По ее мнению, переход ко второй фазе переговоров может состояться в декабре.

Вторая фаза переговоров затронет будущие торговые отношения между ЕС и Великобританией.

Переговоры по Brexit между ЕС и Великобританией начались в середине июня спустя год после того, как большинство граждан Великобритании проголосовали за выход страны из ЕС. Выход Великобритании из ЕС, как ожидается, должен завершиться в марте 2019 года.

Ранее поддержку фунту оказали британские данные о том, что дефицит бюджета в Великобритании снизился в сентябре.

Чистые заимствования государственного сектора (PSNB), за исключением банков государственного сектора, снизились на 0,7 млрд. фунтов стерлингов по сравнению с предыдущим годом до 5,9 млрд. фунтов стерлингов в сентябре. Это было самое низкое сентябрьское чистое заимствование с 2007 года.

В период с апреля по сентябрь PSNB сократился на 2,5 млрд. фунтов стерлингов до 32,5 млрд. фунтов стерлингов, что является самым низким чистым заимствованием за весь год с 2007 года.

Управление по бюджетной ответственности прогнозирует, что чистые заимствования в государственном секторе составят 58,3 млрд. фунтов стерлингов в течение финансового года, заканчивающегося в марте 2018 года.

Данные показали, что чистый долг государственного сектора составил 1 785,3 млрд. фунтов стерлингов в конце сентября, что эквивалентно 87,2 процента валового внутреннего продукта.

Евро торгуется без единой динамики против доллара на фоне данных по платежному балансу еврозоны. Профицит счета текущих операций в еврозоне вырос до самого высокого уровня более чем за год в августе, сообщил в пятницу Европейский центральный банк.

Сальдо текущего счета увеличилось до 33,3 млрд. евро в августе с 31,5 млрд. евро в июле. Это было самым высоким показателем с мая 2016 года.

Сальдо по торговле товарами увеличилось до 28,2 млрд. евро с 26,5 млрд. евро в предыдущем месяце. Между тем, профицит по услугам снизился до 7,2 млрд. евро с 8,1 млрд. евро.

Первичный доход снизился до 10,3 млрд. евро с 11,7 млрд. евро месяц назад.

В то же время вторичный доход показал дефицит в размере 12,4 млрд. евро против 14,8 млрд. евро в предыдущем месяце.

На нескорректированной основе профицит текущего счета упал до 29,6 млрд. евро с 37,1 млрд. евро в июле.

На 12-месячном накопленном текущем счете за период, закончившийся в августе, зарегистрировано положительное сальдо в размере 338,5 млрд. евро, что эквивалентно 3,1% ВВП еврозоны.

На финансовом счете объединенные прямые и портфельные инвестиции зафиксировали чистые приобретения активов в размере 82 млрд. евро и чистые выбытия обязательств в размере 7 млрд. евро.

ЕUR/USD: в течение европейской сессии пара торгуется в диапазоне

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.3189

USD/JPY: в течение европейской сессии пара выросла до Y113.46

В 12:30 GMT Канада сообщит об изменении розничных продаж за август, и выпустит индекс потребительских цен за сентябрь. В 14:00 GMT США объявит об изменении продаж на вторичном рынке жилья за сентябрь. В 17:00 GMT США выпустит отчет по количеству активных буровых установок по добыче нефти от Baker Hughes.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Ордера на продажу: 1.1825 1.1835 1.1850 1.1880 1.1900

Ордера на покупку: 1.1780 1.1745-50 1.1730 1.1700-10

USD/JPY

Ордера на продажу: 113.30-35 113.50 113.75-80 114.00

Ордера на покупку: 113.00 112.80 112.50 112.35 112.20 112.00

GBP/USD

Ордера на продажу: 1.3155-60 1.3185 1.3200 1.3225-30 1.3250

Ордера на покупку: 1.3100 1.3080-85 1.3050 1.3000 1.2980 1.2950

AUD/USD

Ордера на продажу: 0.7850 0.7870 0.7880-85 0.7890 0.7900 0.7925-30 0.7950

Ордера на покупку: 0.7820 0.7800 0.7775 0.7750 0.7700

EUR/GBP

Ордера на продажу: 0.9010 0.9030 0.9050 0.9080 0.9100

Ордера на покупку: 0.8975-80 0.8960 0.8950 0.8925-30 0.8900

EUR/JPY

Ордера на продажу: 134.00 134.30 134.50 134.80 135.00

Ордера на покупку: 133.45-50 133.25 133.00 132.85 132.50 132.00

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Дефицит бюджета в Великобритании снизился в сентябре, сообщило в пятницу Управление национальной статистики.

Чистые заимствования государственного сектора (PSNB), за исключением банков государственного сектора, снизились на 0,7 млрд. фунтов стерлингов по сравнению с предыдущим годом до 5,9 млрд. фунтов стерлингов в сентябре. Это было самое низкое сентябрьское чистое заимствование с 2007 года.

В период с апреля по сентябрь PSNB сократился на 2,5 млрд. фунтов стерлингов до 32,5 млрд. фунтов стерлингов, что является самым низким чистым заимствованием за весь год с 2007 года.

Управление по бюджетной ответственности прогнозирует, что чистые заимствования в государственном секторе составят 58,3 млрд. фунтов стерлингов в течение финансового года, заканчивающегося в марте 2018 года.

Данные показали, что чистый долг государственного сектора составил 1 785,3 млрд. фунтов стерлингов в конце сентября, что эквивалентно 87,2 процента валового внутреннего продукта.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Профицит счета текущих операций в еврозоне вырос до самого высокого уровня более чем за год в августе, сообщил в пятницу Европейский центральный банк.

Сальдо текущего счета увеличилось до 33,3 млрд. евро в августе с 31,5 млрд. евро в июле. Это было самым высоким показателем с мая 2016 года.

Сальдо по торговле товарами увеличилось до 28,2 млрд. евро с 26,5 млрд. евро в предыдущем месяце. Между тем, профицит по услугам снизился до 7,2 млрд. евро с 8,1 млрд. евро.

Первичный доход снизился до 10,3 млрд. евро с 11,7 млрд. евро месяц назад.

В то же время вторичный доход показал дефицит в размере 12,4 млрд. евро против 14,8 млрд. евро в предыдущем месяце.

На нескорректированной основе профицит текущего счета упал до 29,6 млрд. евро с 37,1 млрд. евро в июле.

На 12-месячном накопленном текущем счете за период, закончившийся в августе, зарегистрировано положительное сальдо в размере 338,5 млрд. евро, что эквивалентно 3,1% ВВП еврозоны.

На финансовом счете объединенные прямые и портфельные инвестиции зафиксировали чистые приобретения активов в размере 82 млрд. евро и чистые выбытия обязательств в размере 7 млрд. евро.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD: 1.1600(475 млн), 1.1650(456 млн), 1.1800(1.48 млрд), 1.1850-55(1.38 млрд)

USD/JPY: 111.10(911 млн), 111.50-53(630 млн), 112.00(1.71 млрд), 112.50(973 млн), 112.60-63(536 млн), 113.00(477 млн), 113.50(421 млн), 114.00(1.45 млрд)

GBP/USD: 1.3225(668 млн)

AUD/USD: 0.7715(648 млн), 0.7810(561 млн), 0.7900(335 млн)

EUR/GBP: 0.8775(400 млн), 0.8940(452 млн), 0.8950(387 млн)

NZD/USD: 0.7200(353 млн)

USD/CAD: 1.2345-50(366 млн), 1.2400(347 млн), 1.2545-50(473 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Atlantic

Китай постепенно перекраивает мир

В течение нескольких десятилетий после Второй мировой войны Соединенные Штаты были самой крупной в мире торговой державой, а также основным кредитором, предоставляющим займы другим государствам. Теперь настала очередь Китая. Размах и масштабы инициативы «Один пояс, один путь» просто ошеломляют. На этот проект уже потрачено более 300 миллиардов долларов.

Bloomberg

Наличные деньги исчезают?

Экономисты считают, что общество без наличных денег будет обладать значительными преимуществами: более низкая стоимость транзакций, новые средства управления экономическим ростом, а также отсутствие условий для уклонения от налогов и отмывания денег. Критики видят в этом угрозу для неприкосновенности частной жизни, пугающие новые возможности в руках тиранов и рост неравенства.

New York Times

Как поднять престиж крымских вин

В советские времена крымские виноделы не особенно заботились о качестве. Главным было количество. Чтобы удовлетворить спрос, существовавший в огромной стране, им приходилось делать много дешевого вина. Небольшое сообщество виноделов-первопроходцев надеются создать кластер небольших элитных виноградников, где будут создаваться элегантные и тонкие вина.

Project Syndicate

Атака на Европу изнутри

Каталонское правительство провело 1 октября референдум о независимости, в котором участвовало менее половины (по некоторым оценкам, одна треть) населения региона. По стандартам ЕС, данное голосование никогда не будет признано «свободным и честным». Референдум не просто был незаконным с точки зрения испанской конституции: отсутствовал реестр избирателей, позволяющий определить, кто имел право в нем участвовать.

РБК

Орешкин раскрыл планы России по росту международной торговли

Чтобы повысить несырьевой экспорт, России нужно либерализовать валютный контроль, изменить подход к импорту и инвестировать в инфраструктуру, заявил Максим Орешкин. Он не стал упоминать про импортозамещение

Доля нефтегазового экспорта снизилась вслед за ценами на нефть, но Россия по-прежнему «далека от истинной диверсификации экспорта», заявил министр экономического развития Максим Орешкин на круглом столе, организованном Российской экономической школой, передает корреспондент РБК.

Зарубежное кредитование России достигло максимума с досанкционных времен

Трансграничное кредитование резидентов России достигло темпов роста, которыми не могло похвастаться последние четыре с лишним года. Во втором квартале 2017 года объем кредитов отечественным компаниям, банкам, гражданам и государству из-за рубежа вырос на $3,56 млрд по сравнению с первым кварталом, следует из данных, опубликованных в четверг Банком международных расчетов

WSJ

Американская Chevron приостановила свою деятельность в Иракском Курдистане

Американская энергетическая компания Chevron временно приостановила свою деятельность в Иракском Курдистане. Об этом пишет The Wall Street Journal.

Уточняется, что компания приняла данное решение из-за столкновений в ближайшем городе Киркук и сложностей, связанных с доставкой персонала в Иракский Курдистан.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Индекс цен производителей, публикуемый Статистическим ведомством Destatis и отражающий усредненные колебания цен на сырьевых рынках Германии, в сентябре увеличился незначительно - до 0,3% с 0,2 % в августе. Экономисты ожидали что цены вырастут всего на 0,1%.

Зато в годовом исчислении в сентябре производственная инфляция в Германии достигла пятимесячного максимума. Индекс цен производителей вырос более чем ожидалось до 3,1% в сентябре с 2,6% в августе. Это был самый быстрый рост с апреля 2017 года, когда цены выросли на 3,4%. Экономисты прогнозировали рост на 2,9% в сентябре.

Цены на товары длительного пользования выросли на 3,4%, а цены на промежуточные товары - на 3,6%.

Цены на энергоносители выросли на 4,6%, а цены на товары длительного пользования и предметы потребления увеличились на 1,1%.

Без учета цен на энергоносители индекс цены производителей в сентябре вырос на 2,6%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня Глава Банк Японии Харухико Курода в очередной раз заявил, что центробанк продолжит реализацию ультрамягкой денежно-кредитной политики. Курода также отметил, что цены продолжают оставаться ослабленными, но он верит в рост инфляции к целевой отметке 2%.

Также, он заявил, что динамика кривой доходности в Японии соответствует целям Банка Японии

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В центре внимания рынков в начале сессии пятницы являются сообщения о том, что Сенат США утвердил план бюджета на 2018 финансовый год. Доллар отреагировал на это сообщения резким ростом, так как принятие плана бюджета является одним из этапов реализации налоговой реформы, обещанной президентом США Дональдом Трампом, поскольку позволяет республиканцам избежать блокирования данного процесса демократами. Читать далее...

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1937 (3422)

$1.1898 (1368)

$1.1867 (277)

Цена на момент написания обзора: $1.1817

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1752 (3001)

$1.1718 (3086)

$1.1680 (4980)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 3 ноября составляет 100720 контракта (согласно данным за 19 октября), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2000 (6540);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3286 (3497)

$1.3242 (2227)

$1.3196 (1050)

Цена на момент написания обзора: $1.3119

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3066 (2325)

$1.3002 (1994)

$1.2964 (2322)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 ноября составляет 38907 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3200 (3497);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 ноября составляет 33528 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3150 (2325);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 19 октября составило 0,86 против 0,88 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В Новой Зеландии после долгих переговоров в итоге была создана правящая коалиция и определен новый премьер-министр. Им стала Джасинда Ардерн из Лейбористской партии. Новая глава кабмина уже заявила о намерении пересмотреть налоговые ставки и сделать основной упор на региональное развитие. Остальные посты в правительстве коалиция намерена распределить уже на эти выходные.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно прогнозам экономистов швейцарского банка UBS, экономический рост Китая в третьем квартале замедлится до 6.6%, а в целом в 2017 остановится на 6.8%. Помимо этого, в банке ждут замедления экономики и в 2018 году, но пока не отмечают конкретных значений. «Также мы не ожидаем изменений в процентных ставках в ближайшие месяцы. Что касается курса юаня, то мы ожидаем в конце 2017 года уровня Y6.6 за доллар и Y6.7 к концу 2018 года» - добавили в UBS.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В 06:35 GMT глава Банка Японии Харухико Курода выступит с речью

Сегодня состоится второй день заседания совета Европейского Союза

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня в Вашингтоне в 23:30 GMT председатель Федеральной резервной системы Джанет Йеллен выступит по теме «Денежная политика ЦБ после финансового кризиса». Эксперты банка Deutsche Bank ожидают, что она подробно расскажет о реакции ФРС на финансовый кризис, включая обычные и нетрадиционные методы применяемые регулятором. Однако, аналитики не ждут от Йеллен подробностей относительно дальнейшего решения по повышению ставок. «Скорее всего, она будет придерживаться основной стратегии ФРС о том, что инфляция, вероятно, повысится к цели ФРС в среднесрочной перспективе, поскольку экономический рост остается выше потенциального, а рынок труда еще более усиливается. Тем не менее, мы будем уделять пристальное внимание ее тону по инфляции после невыразительного отчета в прошлую пятницу» - заявили в Deutsche Bank.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США резко вырос против основных валют после новостей о том, что Сенат США принял план бюджета на 2018 год, который устанавливает этап для начала реализации налоговой реформы США.

Как стало известно, бюджет в $4 трлн был одобрен Сенатом США голосованием в 51 против 49 голосов. Такой бюджет позволяет начать обсуждение пересмотра Налогового кодекса США.

Налоговая реформа станет возможна благодаря заложенному в проекте бюджета сокращению расходов. Документ также задает бюджетные рамки для периода с 2019 по 2027 годы.

Отметим, предусмотренное Трампом снижение налогов в течение 10 лет, увеличит дефицит бюджета США на $1,5 трлн. Проект бюджета на следующей год впервые представили в мае этого года. Тогда сообщалось, что его сформировали с крупнейшим в истории сокращением расходов.

Мера Сената должна быть теперь согласована с планом бюджета Палаты представителей.

Новозеландский доллар снижается на фоне повсеместного укрепления американской валюты и политической неопределенности в Новой Зеландии. Инвесторы продолжают ожидать официального объявления о составе нового парламента Новой Зеландии. Новому правительству придется очень много работать, чтобы обеспечить стабильность и законодательный прогресс в стране.

Как известно Трудовая партия, Зеленые и Первая НЗ - основная коалиция, которая будет управляться с незначительным большинством голосов (63 места в парламенте из 120 мест). В настоящее время страх перед неизвестным является доминирующей эмоцией на рынке, влияющей на курс новозеландского доллара.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В Société Générale ожидают, что Европейский центральный банк продолжит QE в течение девяти месяцев и ежемесячный темп составит 25 млрд евро

Краткое заключение от Société Générale:

• Учитывая все возрастающие усилия по обеспечению долгосрочных политических ожиданий, мы меняем наш прогноз и теперь ожидаем, что ЕЦБ продлит срок действия программы QE на девять месяцев с ежемесячным шагом в 25 млрд евро (против шести месяцев и €40 млрд. ранее).

• Мы ожидаем, что после этого ЕЦБ продолжит сигнализировать о полном прекращении QE, и продолжит повышение ставок в марте и июне 2019 года, чтобы положить конец отрицательной депозитной ставке.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

После очередного заседания по выходу Великобритании из Евросоюза, канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что пока на этом заседании "нет движения ко второму этапу Brexit , но процесс продвигается шаг за шагом".

"Майская речь во Флоренции была полезной, но не уточнила будущие отношения между Великобританией и ЕС", - отметила Меркель. - Великобритания направила «значительные сигналы» на цели Brexit, но на данный момент этого недостаточно, чтобы перейти ко второму этапу переговоров".

"Я хочу сделку Brexit с Великобританией, однако, нужно много работать, чтобы достичь второго этапа переговоров. Обе стороны должны работать над этим", - заявила Меркель.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Крупнейшая американская инвестиционная компания BlackRock представила список основных геополитических рисков, влияющих на рынки.

Первые три основные риски, по мнению компании:

1. Североамериканские торговые переговоры

2. Конфликт на Корейском полуострове

3. Тенденции разногласий между США и Китаем

Карта геополитических рисков от BlackRock

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Новость о том, что Сенат США одобрил план бюджета на 2018 год подстегнула рост американской валюты.

Бюджет в $4 трлн был одобрен Сенатом США голосованием в 51 против 49 голосов. Такой бюджет позволяет начать обсуждение пересмотра Налогового кодекса США. И так, длинный путь для проведения налоговой реформы, начат.

Налоговая реформа станет возможна благодаря заложенному в проекте бюджета сокращению расходов. Документ также задает бюджетные рамки для периода с 2019 по 2027 годы. Мера Сената должна быть теперь согласована с планом бюджета Палаты представителей.

Доллар США растет по всем направлениям:

EURUSD 1.18143 −0.00367 (−0.31%)

USDJPY 113.250 +0.714 (+0.63%)

GBPUSD 1.31146 −0.00411 (−0.31%)

USDCHF 0.98296 +0.00679 (+0.70%)

USDCAD 1.25087 +0.00248 (+0.20%)

AUDUSD 0.78418 −0.00352 (−0.45%)

NZDUSD 0.69783 −0.00526 (−0.75%)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Новозеландский доллар падает на фоне образования новой парламентской коалиции в Новой Зеландии.

Пара NZD / USD упала ниже $0,7000, так как инвесторы ожидают официального объявления о составе нового парламента Новой Зеландии. Новому правительству придется очень много работать, чтобы обеспечить стабильность и законодательный прогресс в стране.

Как известно Трудовая партия, Зеленые и Первая НЗ - основная коалиция, которая будет управляться с незначительным большинством голосов (63 места в парламенте из 120 мест). В настоящее время страх перед неизвестным является доминирующей эмоцией на рынке, влияющей на курс NZD / USD.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Евро значительно подорожал против доллара США, продолжив вчерашнее ралли, и приблизившись до максимума 13 октября. Катализатором повышения пары EUR/USD были новости из Испании, повсеместное ослабление американской валюты, а также существенный рост кросс-пары EUR/GBP.

Премьер-министр Испании Мариано Рахой объявил, что его правительство ограничит права Каталонской автономии. Такое заявление было сделано после того, как глава Каталонии Карлес Пучдемон не представил к назначенному сроку заверений в отказе от провозглашения независимости. Ожидается, что Рахой в ближайшую субботу проведет чрезвычайное заседание правительства, на котором задействует 155-ю статью Конституции Испании и ограничит полномочия властей Каталонии.

Индекс доллара США, показывающий отношение доллара к корзине из шести основных валют, снизился на 0,16%, до уровня 93,21, и прервал свою победную серию, которая длилась 4 сессии.

Поддержку паре EUR/USD также оказывало улучшение перспектив еврозоны и ожидания того, что на ближайшем заседании (26 октября) ЕЦБ анонсирует снижение размера покупок активов с января 2018 года. Объем сокращения, согласно прогнозам, составит от 5 млрд. евро до 40 млрд. евро в месяц.

Фунт торговался разнонаправленно против доллара США, реагируя на более слабые, чем ожидалось, данные по розничным продажам в Британии, возобновление опасений по поводу переговоров по Брекзиту. Влияние на пару GBP/USD также оказывала негативная динамика американской валюты и новая волна бегства инвесторов от рисков из-за завершения ралли на мировых фондовых рынках.

Управление национальной статистики сообщило, что розничные продажи, включая автомобильное топливо, в сентябре упали на 0,8 процента в месячном выражении после того, как в августе выросли на 0,9 процента. Это было первое падение за 4 месяца и самое большое с марта. Предполагалось, что продажи сократятся лишь на 0,1 процента. Объем продаж, за исключением автомобильного топлива, снизился на 0,7 процента, в отличие от увеличения на 0,9 процента в августе. Экономисты прогнозировали падение на 0,1 процента. Годовой рост продаж, в том числе автомобильного топлива, замедлился до 1,2 процента с 2,3 процента в августе. Это также было слабее, чем ожидаемый рост на 2,1 процента. За исключением автомобильного топлива, розничные продажи выросли на 1,6 процента, медленнее, чем рост на 2,6 процента в августе. Ожидалось повышение на 2,2 процента.

Вчера в бельгийской столице стартовал двухдневный саммит ЕС, где встретились ведущие члены Европейского союза, в том числе с премьер-министром Британии Терезой Мэй. Туск добавил, что завершение первого этапа переговоров - о финансовом урегулировании, правах граждан и границы Северной Ирландии - было бы возможным до декабря, если бы Британия сделала конкретные предложения. "Мы должны упорно работать с октября по декабрь, чтобы завершить первый этап и начать переговоры о наших будущих отношениях с Британией, - сказал Туск. - Я абсолютно уверен, что все еще можно достичь этого первого этапа в декабре, но для этого нам нужны более конкретные предложения от британской стороны". Сегодня канцлер Германии Ангела Меркель также сообщила, что переговоры по Брекзиту пока не могут перейти ко второй фазе". "В переговорах наблюдается прогресс, но его недостаточно для перехода ко второй фазе переговоров. Однако, прогресс способствует продолжению совместной работы, чтобы уже в начале декабря приступить ко второй фазе", - добавила Меркель.

Определенное давление на фунт оказывали "голубиные" комментарии представителя Банка Англии Канлифф, который отметил, что ЦБ не наблюдает стабильных признаков внутреннего инфляционного давления. "Если августовские прогнозы ЦБ подтвердятся, процентные ставки необходимо будет повысить, однако остается открытым вопрос, когда начнется этот процесс", - отметил Канлифф.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,1845 +0,46%

GBP/USD $1,3151 -0,39%

USD/CHF Chf0,97603 -0,48%

USD/JPY Y112,56 -0,35%

EUR/JPY Y133,34 +0,11%

GBP/JPY Y148,03 -0,74%

AUD/USD $0,7877 +0,37%

NZD/USD $0,7026 -1,86%

USD/CAD C$1,24848 +0,19%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(время GMT0/страна/показатель/период /предыдущее значение/прогноз)

06:00 Германия Индекс цен производителей, м/м Сентябрь 0.2% 0.1%

06:00 Германия Индекс цен производителей, г/г Сентябрь 2.6% 2.9%

08:00 Еврозона Сальдо платежного баланса, без учета сезонных поправок, млрд Август 32.5 26.2

08:30 Великобритания Чистые заимствования гос. сектора, млрд. Сентябрь -5.09 -5.7

12:30 Канада Розничные продажи, г/г Август 7.8%

12:30 Канада Розничные продажи, м/м Август 0.4% 0.5%

12:30 Канада Розничные продажи за исключением авто Август 0.2% 0.3%

12:30 Канада Базовый индекс потребительских цен Банка Канады, г/г Сентябрь 0.9%

12:30 Канада Индекс потребительских цен, г/г Сентябрь 1.4% 1.6%

12:30 Канада Индекс потребительских цен, м/м Сентябрь 0.1% 0.3%

14:00 США Продажи жилья на вторичном рынке, млн. Сентябрь 5.35 5.30

17:00 США Количество активных буровых установок по добыче нефти от Baker Hughes Октябрь 743

18:00 США Речь члена Комитета по открытым рынкам ФРС Л.Местер

23:30 США Речь председателя ФРС Джанет Йеллен

Информационно-аналитический отдел TeleTrade