Новости и прогнозы рынков CFD — 23-12-2013

Курс евро вырос против доллара, в то время как данные о потребительских настроениях в США вышли чуть слабее прогнозов. Согласно представленному отчету, окончательный индекс потребительских настроений Мичиганского университета и Reuters в декабре остался на уровне предыдущей оценки и составил 82,5 против окончательного ноябрьского значения 75,1. Экономисты ожидали, что окончательный индекс потребительских настроений в декабре останется почти без изменений и составит 82,9. В конце декабря индекс текущих условий вырос до 98,6 после того, как в начале месяца он подскочил до 97,9 с окончательного ноябрьского значения 88,0. Индекс ожиданий снизился до 72,1 с 72,7 в начале декабря.

Другой отчет показал, что индикатор национальной экономической активности ФРБ Чикаго заметно вырос в ноябре, что позволило поднять трехмесячный средний показатель почти до 2-летнего максимума. Об этом стало известно из данных, которые были представлены Федеральным резервным банком Чикаго.

Согласно отчету, индекс экономической активности от ФРБ Чикаго вырос в прошлом месяце до уровня +0,60 пунктов, по сравнению с пересмотренным в сторону понижения показателем за октябрь на уровне -0,07 пункта (первоначально сообщалось о -0,18 пунктов). Между тем, добавим, что более объективный показатель, а именно трехмесячное среднее значение, вырос до уровня +0,25 пункта с +0,12 пункта в октябре, достигнув при этом максимального значения с февраля 2012 года.

Эти признаки роста стали эхом недавнего улучшения экономических показателей США. Добавим также, что эти показатели предшествовали заявлению политиков ФРС о том, что центральный банк будет начинать сокращать объем стимулирующих мер уже в следующем месяце.

В свою очередь, последние данные от Министерства торговли показали, что американцы активизировали свои расходы в ноябре, что предвещает хороший сезон для праздничных продаж и является новым сигналом, что экономическое восстановление США набирает обороты. Согласно отчету, объем личных расходов вырос в прошлом месяце на 0,5 процента, по сравнению с пересмотренным в сторону повышения показателем за октябрь на уровне +0,4 процента (первоначально сообщалось о росте на 0,3 процента). Добавим, что ноябрьский прирост оказался наибольшим, начиная с июня текущего года. Между тем, отметим, что последний рост полностью подтвердил средние прогнозы экспертов. В докладе также было сказано, что объем личных доходов вырос в ноябре всего на 0,2 процента, после падения на 0,1 процента в октябре. Согласно оценкам экономистов, увеличение должно было составить 0,4 процента.

Курс канадского доллара вырос против доллара США на фоне сильных данных по ВВП Канады. Последние данные, которые были представлены ранее Статистическим управлением Канады, показали, что экономика Канады выросла в октябре быстрее, чем ожидалось, зафиксировав при этом четвертое увеличение подряд. Отметим, что основным фактором увеличения ВВП оказался ежемесячный прирост в секторе обрабатывающей промышленности, который оказался наибольшим за последние два года, что свидетельствует о том, что рост экономики в четвертом  квартале может быть не далек от показателей, которые были зафиксированы в предыдущие три месяца.

Согласно отчету, валовой внутренний продукт, который оценивает общую сумму товаров и услуг, произведенных в стране, вырос в октябре месяце на 0,3 процента, продемонстрировав при этом такой же темп, как и в сентябре. Кроме того, данные показали, что в годовом выражении рост валового внутреннего продукта ускорился до 2,7% с 2,4% ранее, что позволило зафиксировать самый сильный рост, начиная с мая 2012 года.

В Статистическом управлении сообщили, что основную поддержку росту ВВП оказало производство в секторе обрабатывающей промышленности, которое увеличилось на 1,3 процента, показав самый лучший результат с декабря 2011 года. Этой рост, наряду с 1,2-процентным увеличением в сентябре, отметил максимальную производительность данного сектора за два месяца подряд с декабря 2010 года и января 2011 года.

Доверие итальянских потребителей в декабре упало, поскольку постепенное восстановление третьей по величине экономики еврозоны еще не отразилось на домохозяйствах. Таковы данные, опубликованные национальным институтом статистики Istat.

Индекс потребительского доверия в Италии в декабре снизился до 96,2 против 98,2 в ноябре.

Снижение было обусловлено в первую очередь ухудшением мнения итальянцев относительно их личной финансовой ситуации и текущих экономических условий. В то же время оценки состояния экономики в целом несколько улучшились.

Склонность к покупке товаров длительного пользования опустилась до самого низкого уровня с лета текущего года.

Индекс потребительского доверия в декабре достиг самого низкого значения с июня этого года, которое соответствует уровню ноября 2011 года, когда в результате долгового кризиса в еврозоне действующее тогда правительство прекратило существование, а возникшая вместо него администрация технократов ввела жесткие меры экономии.

После двухлетнего спада экономика Италии в 3-м квартале перестала сокращаться, и в своих прогнозах правительство исходит из роста экономики на 1,0% в следующем году и еще более сильного роста в последующие годы.

Согласно большинству независимых прогнозов, ожидается более медленное восстановление, и даже в самом правительстве считают, что внутренний спрос продолжит сокращаться в 2014 году.

Потребительские расходы

Показатель будет опубликован во вторник, 24 декабря в 07:45 GMT

Потребительские расходы Франции на товары были слабоваты в последнее время. Действительно, расходы падали в течение трех месяцев подряд, оставляя темп роста в октябре неизменным по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Без некоторого ускорения потребительских расходов будет очень трудно реализовать высокие темпы роста ВВП во Франции, который также практически неизменный на годовой основе в настоящее время. Данные, которые будут представлены во вторник, покажут, как много французские потребители смогли потратить в ноябре.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам ноября ожидается на уровне +0,3%, по сравнению с -0,2% в прошлом месяце.

Европейские фондовые индексы выросли, показав самую длинную серию роста с апреля , после того, как Международный валютный фонд заявил, что повысит свой ​​прогноз роста в США. Читать далее 

Основные фондовые индексы США с открытия растут, обновляя исторические максимумы. На рынке ощущается новогоднее ралли, свойственное основным американским индексам перед Новым годом. Как таковой катализатор для роста отсутствует. Возможно, к закрытию регулярной сессии на рынке будет откат. Учитывая то, что индексы двигаются неволатильно, а объёмы на рынке небольшие, можно сделать вывод, что часть инвесторов в США уже начала отмечать праздники.

В течении регулярной сессии был опубликован индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan. Как показали окончательные результаты исследований, которые были представлены Thomson-Reuters и Мичиганским институтом, в декабре американские потребители чувствуют себя более оптимистично в отношении экономики, чем было зафиксировано в прошлом месяце. Согласно данным, в декабре окончательный индекс потребительских настроений вырос до уровня 82,5 по сравнению с окончательным чтением за ноябрь на уровне 75,1, и первоначальной оценкой за декабрь на отметке 82,5. Стоит отметить, что согласно средним оценкам экспертов, данный индекс должен был вырасти по сравнению с ноябрьским значением до отметки 82,9.

Напомним, что 25 декабря в США отмечают Рождество, фондовые площадки не будут работать. 24 декабря на американских фондовых площадках сокращённый день, до 18:00 (GMT 0).

Компоненты индекса DOW демонстрируют преимущественно положительную динамику. Больше всех упали акции компании Procter & Gamble Co. (PG, -0,73%). Лидируют акции Cisco Systems, Inc. (CSCO, +1,99%).

Все сектора индекса S&P находятся в плюсе. Меньше всего выросли акции сектора конгломератов (+0.3%). Наибольший прирост за технологическим сектором (+1,0%).

На текущий момент:

Dow 16,300.97 +79.83 +0.49%

Nasdaq 4,143.74 +39.00 +0.95%

S&P 500 1,828.29 +9.97 +0.55%

10 Year Yield 2.91% +0.03

Gold $1,197.70 -6.00 -0.50%

Oil $99.12 -0.20 -0.20%

Заказы на товары длительного пользования

Показатель будет опубликован во вторник, 24 декабря в 13:30 GMT

Напомним, что новые заказы на товары длительного пользования упали на 1,6 процента в октябре, во главе чего стояло снижение заказов на авиатехнику. Без учета транспорта, заказы были все еще немного слабыми и оставались в минусе в трех из последних четырех месяцев. Кроме того, число необоронных заказов без учета воздушных судов снизилось на 1,2 процента в месячном выражении и упало на 8,3 процента в годовом исчислении (трехмесячное среднее значение). Это слабый докладе указывает на то, что общее ослабление основных расходов несколько не согласуется с успехами в промышленном производстве и исследованиях региональных менеджеров по закупкам. В самом деле, суб-индекс заказов для производственного индекс ISM, который в настоящее время находится на самом высоком уровне за более чем два года, говорит о том, что заказы на товары длительного должны увеличиться в ближайшие месяцы.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам ноября ожидается на уровне +1,7%, по сравнению с -1,6% в прошлом месяце.

Объем продаж жилья на первичном рынке

Показатель будет опубликован во вторник, 24 декабря в 15:00 GMT

Начав четвертый квартал на твердой ноте, продажи новых домов выросли более чем на 25 процентов в октябре, достигнув при этом уровня 444000 единиц годовых. В то время как значительный скачок может показаться неправдоподобным, данный прирост просто толкает показатель назад до тренда, который отмечался в первой половине года до всплеска ипотечных ставок. Рост также подтверждается увеличением в последнее время индекса рынка жилья от NAHB / Wells Fargo. Даже без учета сезонных колебаний, продажи новых домов выросли почти на 30 процентов, что свидетельствует о том, что процесс сезонной корректировки играли меньшую роль в устойчивом темпе роста продаж в течение месяца. Тем не менее, эксперты ожидают, что в прошлом месяце рост продаж новых домов заметно замедлился. Однако данное замедление не должно ставить под вопрос импульс восстановления рынка жилья.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам ноября ожидается на уровне 449 тыс., по сравнению с 444 тыс. в прошлом месяце.

Для инвесторов, которые ищут для вложения денег техническую компанию с большой капитализацией и с историей увеличения роста в сочетании с долгосрочным потенциалом роста, акции Google Inc. (GOOG) является активом, на который стоит обратить внимание.

Google - это глобальная технологическая компания, которая фокусируется на веб-поиске, рекламе, операционных системах и платформах, аппаратных устройствах.

В разделе ниже, рассмотрим аспекты прошлой деятельности Google. Из этой оценки можно будет увидеть, как Google сработала в течение последних четырех лет в отношении прибыльности, задолженности и капитала, а также операционной эффективности. Основываясь на этой информации, можно найти сильные и слабые стороны в фундаментальных показателях компании. Это должно дать понимание того, как компания сработала в течение последних нескольких лет, и дать нам представление о том, чего ожидать в будущем.

Рентабельность является классом финансовых показателей, используемых для оценки способности бизнеса генерировать прибыль по сравнению с расходами и другими соответствующими показателями, используемыми в течение определенного периода времени. Тут рассмотрим четыре вида рентабельности. К ним относятся: чистая прибыль, операционный денежный поток, рентабельность активов и качество доходов. Из этих четырех показателей, мы установим, как компания делает деньги и оценим качество прибыли.

Чистая прибыль 2010 = $8.505 млрд.

Чистая прибыль 2011 = $9.737 млрд.

Чистая прибыль 2012 = $10.737 млрд.

Чистая прибыль 2013 ТТМ (Time to market, на сегодняшний день) = $12.430 млрд.

За последние четыре года, чистая прибыль компании Google выросла с $8.505 млрд. в 2010 году, до $12.430 млрд. в 2013 году ТТМ, что представляет собой увеличение на 46.2%.

Операционная прибыль 2010 = $10.381 млрд.

Операционная прибыль 2011 = $11.742 млрд.

Операционная прибыль 2012 = $12.760 млрд.

Операционная прибыль 2013 ТТМ = $13.438 млрд.

Операционная прибыль является притоком денежных средств от операций компании, и, как правило, определяется как доход за вычетом всех операционных расходов. За последние три года, операционная прибыль компании Google выросла с $10.381 млрд. до $13.438 млрд. в 2013 году ТТМ. Это представляет собой увеличение на 29.45%.

ROE - рентабельность собственного капитала

Акционерный капитал рассчитывается как суммарные активы предприятия минус его совокупные обязательства. ROE показывает, сколько чистой прибыли заработано в процентах от собственного капитала. Рентабельность капитала измеряет прибыльность компании.

Чистая прибыль / Собственный капитал

2010 - $8.505 млрд долларов / $46.241 млрд. = 18.39%

2011 - $9.737 млрд. долл. США / $58.145 млрд. = 16.75%

2012 - $10.737 млрд долларов / $71.715 млрд. = 14.97%

2013 ТТМ - $12.430 млрд долларов / $82.989 млрд. = 14.98%

За последние четыре года показатель ROE снизился. С 2010 года показатель рентабельности собственного капитала снизился с 18.39% до 14.98%. Это говорит о том, что темпы роста прибыли медленнее, чем темпы роста акционерного капитала, что свидетельствует об увеличении акционерной стоимости компании.

В разрезе долгов и капитала можно установить, тонет ли компания в долгах или опирается на свои возможности. Также можно определить, растёт компания за счёт своих сил или за счёт сбора денежных средств путем продажи акций.

Общая сумма обязательств к совокупным активам, или показатель TL/А является показателем, используемым для оценки финансовых рисков компании за счет определения, актива компании, который был профинансирован за счет долговой нагрузки.

Совокупные активы

Совокупные активы 2010 = $57.851 млрд.

Совокупные активы 2011 = $72.574 млрд.

Совокупные активы 2012 = $93.798 млрд.

Совокупные активы 2013 ТТМ = $105.068 млрд.

За 4 года увеличение на $47.217 млрд.

Совокупные обязательства

Совокупные обязательства 2010 = $11.610 млрд.

Совокупные обязательства 2011 = $14.429 млрд.

Совокупные обязательства 2012 = $22.083 млрд.

Совокупные обязательства 2013 ТТМ = $22.079 млрд.

За 4 года увеличение на $10.469 млрд.

За последние три с половиной года, совокупные активы компании Google выросли на $ 47.217 млрд., в то время как общая сумма обязательств увеличились на $10.469. Это означает, что активы компании увеличились намного больше, чем обязательства, и, таким образом, увеличили акционерную стоимость компании.

Оборотный капитал является общим показателем ликвидности фирмы. Он представляет собой запас прочности или подушку, доступную для кредиторов. Оборотный капитал является показателем финансовой устойчивости фирмы.

Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные активы / Краткосрочные обязательства

оборотные активы

Оборотные активы 2010 = $41.562 млрд.

Оборотные активы 2011 = $52.758 млрд.

Оборотные активы 2012 = $60.454 млрд.

Оборотные активы 2013 ТТМ = $68.858 млрд.

текущие обязательства

Краткосрочные обязательства 2010 = $9.996 млрд.

Краткосрочные обязательства 2011 = $8.913 млрд.

Краткосрочные обязательства 2012 = $14.337 млрд.

Краткосрочные обязательства 2013 ТТМ = $14.475 млрд.

Коэффициент текущей ликвидности 2010 = 4.16

Коэффициент текущей ликвидности 2011 = 5.92

Коэффициент текущей ликвидности 2012 = 4.22

Коэффициент текущей ликвидности 2013 ТТМ = 4.76

За последние три с половиной года, коэффициент текущей ликвидности компании Google растет. Так как коэффициент текущей ликвидности в настоящее время значительно выше 1, это означает что Google будет в состоянии погасить свои обязательства, если бы даже их пришлось гасить в данный момент.

Простые акции в обращении

2010 акций в обращении = 321300000

2011 акций в обращении = 324890000

2012 акций в обращении = 329980000

2013 акций в обращении ТТМ = 333620000

За последние три с половиной года, количество акций компании увеличилось с 321.30 млн. до 333.62 млн., что составляет 3,8%

Валовая прибыль = валовой доход / выручка

Рентабельность прибыли является измерением эффективности производства и продаж компании. Валовая прибыль показывает инвесторам какой процент доходов/продаж остался после вычитания стоимости проданных товаров. Компания, которая имеет более высокую валовую прибыль, чем ее конкуренты, является более эффективной. Инвесторы, как правило, больше покупают компании, которые имеют более высокие рейтинги эффективности, чем их конкуренты, так как эти предприятия в состоянии заработать большую прибыль, пока постоянные расходы не изменяются.

Валовая прибыль 2010 = $18.904 млрд. / $29.321 млрд. = 64.47%.

Валовая прибыль 2011 = $24.717 млрд. / $37.905 млрд. = 65.21%.

Валовая прибыль 2012 = $29.541 млрд. / $50.175 млрд. = 58.88% .

Валовая прибыль 2013 ТТМ = $32.753 млрд. / $ 57.386 млрд. = 57.07%.

За последние четыре года, валовая прибыль компании Google сократилась. Этот показатель снизился с 64.47% в 2010 году до 57.07% в 2013 году ТТМ.

Оборот активов в ходе хозяйственной деятельности

Формула для коэффициента оборачиваемости активов оценивает, насколько хорошо компания использует свои активы для получения доходов.

рост выручки

Выручка 2010 = $29.321 млрд.

Выручка 2011 = $37.905 млрд.

Выручка 2012 = $50.175 млрд.

Выручка 2013 ТТМ = $57.386 млрд.

Изменение за 4 года 95.72%

Общий рост активов

Совокупные активы 2010 = $57.851 млрд.

Совокупные активы 2011 = $72.574 млрд.

Совокупные активы 2012 = $93.798 млрд.

Совокупные активы 2013 ТТМ = $105.068 млрд.

Изменение за 4 года 81.62%.

За последние три с половиной года рост выручки увеличился на 95.72%, а активы увеличились на 81.62%. Это признак того, что компания, с процентной точки зрения, была более эффективной при получении доходов с её активов.

На основе информации, которую мы видим выше, можно сделать вывод, что у Google были очень сильные 4 года. Чистая прибыль за последние три с половиной года увеличились на 46.20%, выручка выросла почти вдвое с 2010 года, в то время как активы компании увеличились на 81.62%. Негативными моментами, на которые указывает анализ, являются: снижение валовой прибыли и снижение показателя ROE. За последние четыре года валовая прибыль снизилась с 64.47% до 57.07%, а показатель рентабельности собственного капитала снизился до 14.98% с 18.39% в 2010 году.

В настоящее время трудно дать оценку выше, чем показатель отношения цены к прибыли (Forward P/E), который равен 21.13, умноженный на EBITDA компании, что указывает на значение $1083.27. Мобильная реклама поспособствует росту компании, прибыль на акцию также может значительно возрасти в течение следующих нескольких лет. Как показывают оценки, Google будет зарабатывать на акцию $60.74 в 2016 году, что, в сочетании с Forward P/E на уровне 21.13, даёт целевую стоимость акциям компании в 2014 году $1296.80. На текущих уровнях, возможно, акции немного переоценены, но любой откат будет представлять отличную возможность для долгосрочной покупки.

На текущий момент акции GOOG торгуют по $1114.91 (+1.30%).

В UBS рассчитывают на выразительный рост доллара США и британского фунта против евро и японской иены в 2014 году. Поддержку доллару США оказывает более раннее, чем ожидалось, начало сворачивание стимулирующих мер ФРС и, что более вероятно, более раннее, чем ожидалось, завершение в 3-м квартале 2014 года "печатания денег". Целевой уровень банка по паре евро/доллар США составляет 1,25, а для пары доллар США/японская иена – 110,00. Британский фунт, скорее всего, получит поддержку от ожиданий смены направления денежно-кредитной политики Банка Англии, хотя пара британский фунт/доллар США может столкнуться с трудностями, поскольку по-прежнему ожидается, что ФРС США повысит процентные ставки раньше, чем Банк Англии. В то же время ожидается, что ЕЦБ сохранит склонность к смягчению денежно-кредитной политики в 2014 году и не станет повышать ставки до 2015 года, в результате чего пара евро/фунт должна снижаться в направлении 0,81, говорят в банке.

- Ожидается, что в США производственный индекс ISM покажет небольшое снижение, и закроет разрыв в производственных показателях. Между тем, добавим, что данные по рынку жилья должны в целом отражать восстановление.

- В Европе, производственный индекс PMI для Италии и Испании должен продолжать демонстрировать более высокие темпы роста на периферии. Инфляционные показатели по Италии и Испании, по оценкам, будут неизменными.

- Ожидается, что в Японии базовая инфляция ускорится и достигнет самого высокого уровня с 1998 года. Данные по экономической активности Японии, по прогнозам, останутся сильными и укажут на отскок в росте в четвертом квартале.

Стоимость нефти марки West Texas Intermediate отступила от двухмесячного максимума на спекуляциях, что цены поднялись необоснованно высоко на прошлой неделе. Читать далее 

Стоимость золота снижается на фоне опасений относительно дальнейшего сокращения объемов QE3 Федрезервом США. Читать далее 

Франция продала казначейских векселей со сроком 13 недель на сумму 2,39 млрд евро

Средняя доходность французских казначейских векселей со сроком 13 недель 0,162% против 0,181% на аукционе 16 декабря

Франция продала казначейских векселей со сроком 20 недель на сумму 1,07 млрд евро

Средняя доходность французских казначейских векселей со сроком 20 недель 0,17% против 0,207% на аукционе 16 декабря

Франция продала казначейских векселей со сроком 50 недель на сумму 1,18 млрд евро

Средняя доходность французских казначейских векселей со сроком 50 недель 0,214% против 0,265% на аукционе 16 декабря

Наиболее важным событием завтрашнего дня станет публикация данных США по заказам на товары длительного пользования (13:30 GMT). Напомним, что новые заказы на товары длительного пользования упали на 1,6 процента в октябре, во главе чего стояло снижение заказов на авиатехнику. Без учета транспорта, заказы были все еще немного слабыми и оставались в минусе в трех из последних четырех месяцев. Кроме того, число необоронных заказов без учета воздушных судов снизилось на 1,2 процента в месячном выражении и упало на 8,3 процента в годовом исчислении (трехмесячное среднее значение). Этот слабый доклад указывает на то, что общее ослабление основных расходов несколько не согласуется с успехами в промышленном производстве и исследованиях региональных менеджеров по закупкам. В самом деле, суб-индекс заказов для производственного индекс ISM, который в настоящее время находится на самом высоком уровне за более чем два года, говорит о том, что заказы на товары длительного должны увеличиться в ближайшие месяцы. Согласно средним прогнозам, показатель по результатам ноября ожидается на уровне +1,7%, по сравнению с -1,6% в прошлом месяце.

Также можно выделить данные США по продажам новостроек (15:00 GMT).  Начав четвертый квартал на твердой ноте, продажи новых домов выросли более чем на 25 процентов в октябре, достигнув при этом уровня 444 000 единиц годовых. В то время как значительный скачок может показаться неправдоподобным, данный прирост просто толкает показатель назад до тренда, который отмечался в первой половине года до всплеска ипотечных ставок. Рост также подтверждается увеличением в последнее время индекса рынка жилья от NAHB / Wells Fargo. Даже без учета сезонных колебаний, продажи новых домов выросли почти на 30 процентов, что свидетельствует о том, что процесс сезонной корректировки играли меньшую роль в устойчивом темпе роста продаж в течение месяца. Тем не менее, эксперты ожидают, что в прошлом месяце рост продаж новых домов заметно замедлился. Однако данное замедление не должно ставить под вопрос импульс восстановления рынка жилья. Согласно средним прогнозам, показатель по результатам ноября ожидается на уровне 449 тыс., по сравнению с 444 тыс. в прошлом месяце.

Среди европейских данных внимание стоит уделить данным Франции по ВВП и потребительским расходам (07:45 GMT). ВВП отражает изменение рыночной стоимости всех товаров и услуг, предназначенных для непосредственного употребления, произведённых за определенный период во всех отраслях экономики на территории государства для потребления, экспорта и накопления, вне зависимости от национальной принадлежности использованных факторов производства. Является наиболее полным индикатором состояния экономики. Ожидается, что окончательные данные по ВВП совпадут с предварительными оценками и покажут рост в третьем квартале на 0,2% г/г и снижение на 0,1% по сравнению с предыдущим кварталом.

Потребительские расходы Франции на товары были слабоваты в последнее время. Действительно, расходы падали в течение трех месяцев подряд, оставляя темп роста в октябре неизменным по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Без некоторого ускорения потребительских расходов будет очень трудно реализовать высокие темпы роста ВВП во Франции, который также практически неизменный на годовой основе в настоящее время. Данные, которые будут представлены во вторник, покажут, как много французские потребители смогли потратить в ноябре. Согласно средним прогнозам, показатель по результатам ноября ожидается на уровне +0,3%, по сравнению с -0,2% в прошлом месяце.

По последним данным, которые были опубликованы сегодня Статистическим бюро Испании INE, цены среди производителей Испании уменьшились в прошлом месяце, зафиксировав при этом второе ежемесячное снижение подряд.

Согласно отчету, в ноябре месяце индекс цен производителей упал на 0,6 процента в годовом исчислении, что последовало после 0,2-процентного падения в октябре и роста на 0,1 процента в сентябре.

Кроме того, стало известно, что цены производителей на потребительские товары выросли на 0,2 процента по сравнению с ноябрем прошлого года, в то время как стоимость капитальным товаром уменьшилась на 0,3 процента. Затраты производителей на промежуточные товары снизились на 1,9 процента по сравнению с прошлым годом, в то время как цены на энергоносители уменьшились на 0,1 процента.

Между тем, данные показали, что на ежемесячной основе, общий индекс цен производителей упал на 0,9 процента, что последовало после снижения на 0,5 процента в октябре.

Напомним, что ВВП Испании в III квартале 2013 года подрос на 0,1% относительно предыдущего квартала, когда экономика сократилась на ту же величину. Таким образом, в Испании завершилась рецессия, длившаяся 2 года. В годовом исчислении ВВП страны снизился в июле-сентябре текущего года на 1,2% после падения на 1,6% во II квартале 2013 года

Как показали окончательные результаты исследований, которые были представлены Thomson-Reuters и Мичиганским институтом, в декабре американские потребители чувствуют себя более оптимистично в отношении экономики, чем было зафиксировано в прошлом месяце.

Согласно данным, в декабре окончательный индекс потребительских настроений вырос до уровня 82,5 по сравнению с окончательным чтением за ноябрь на уровне 75,1, и первоначальной оценкой за декабрь на отметке 82,5. Стоит отметить, что согласно средним оценкам экспертов, данный индекс должен был вырасти по сравнению с ноябрьским значением до отметки 82,9.

Кроме того, более детальная информация показала:

- индекс 5-летних инфляционных ожиданий в декабре +2,7%

- индекс 12-месячных инфляционных ожиданий в декабре +3,0%

- предварительный индекс ожиданий в декабре 72,1

- предварительный индекс текущих условий в декабре 98,6

«Имеется высокий риск значимого разворота по иене в следующем году, так как позиционирование достигло крайности (короткие позиции в более чем трех сигмах от среднего уровня)», отмечает Джон Норманд, экономист из JP Morgan.

«Другие валюты не далее чем в одном шаге от нормы. Это экстремальное позиционирование — причина, по которой мы выделяем USD/JPY как уязвимую к коррекции во втором квартале (с целью 100) если экономика не сможет быстро восстановить темп роста после снижения, вызванного повышением налога на потребление», добавил экономист.

«Тем временем, мы следуем изменениям политики, вызывающими это движения — рост Nikkei в начале 2014, который должны вызвать вложения в инвестиционные счета, рост ставок в США в краткосрочной и долгосрочной перспективе, так как экономика США ускоряется, и бросает вызов мнению ФРС, что инфляция сможет оставаться на низком уровне долго», заявил Норманд.

Сегодня два международных рейтинговых агентства Fitch и Moody's решили напомнить всем о возможных трудностях, с которыми придется столкнуть Франции в следующем году. Отметим, что агентство Fitch не стало понижать свой прогноз относительно этой страны (он по-прежнему остается на уровне «стабильный»). В агентстве уверены, что государство вполне само способно справиться со всеми обязательствами, касающимися бюджетного сокращения. Уровень госдолга Франции находится на отметке в 93,7% ВВП, что, безусловно, является высоким показателем, но лишь в том случае, если продолжится сокращение долга страны. Тем не менее слабый рост экономики, продолжающийся уже несколько кварталов подряд, говорит о проблемах, связанных с поиском решений для более ускоренного темпа восстановления. Несмотря на это, Fitch считает, что власти страны смогут достичь уровня бюджетного дефицита в 3% ВВП уже к 2015 году.

Между тем, эксперты Moody's отмечают несколько сильных сторон Франции, к которым относится кредитоспособность, диверсификация и уровень благосостояния. Однако в агентстве отметили три основные причины, угрожающие кредитному рейтингу государству: негативное влияние со стороны утраты конкурентоспособности, смутные перспективы налогово-бюджетного прогноза и невозможность предсказания реакции Франции на будущие реформы.

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии увеличилась и составляет 2.90% (+0.01 б.п.).

Золото $1,200.50 (-0.27%)

Нефть (WTI) $99.27 (-0.05%)

Поддержанный скачком занятости и производственными показателями, индикатор национальной экономической активности ФРБ Чикаго заметно вырос в ноябре, что позволило поднять трехмесячный средний показатель почти до 2-летнего максимума. Об этом стало известно из данных, которые были представлены Федеральным резервным банком Чикаго.

Согласно отчету, индекс экономической активности от ФРБ Чикаго вырос в прошлом месяце до уровня +0,60 пунктов, по сравнению с пересмотренным в сторону понижения показателем за октябрь на уровне -0,07 пункта (первоначально сообщалось о -0,18 пунктов). Между тем, добавим, что более объективный показатель, а именно трехмесячное среднее значение, вырос до уровня +0,25 пункта с +0,12 пункта в октябре, достигнув при этом максимального значения с февраля 2012 года.

Эти признаки роста стали эхом недавнего улучшения экономических показателей США. Добавим также, что эти показатели предшествовали заявлению политиков ФРС о том, что центральный банк будет начинать сокращать объем стимулирующих мер уже в следующем месяце.

Напомним, что данный индекс представляет собой средневзвешенное из 85 экономических показателей национальной экономической деятельности. Нулевое значение указывает на то, что экономический рост находится вблизи тренда, в то время как показатель выше сигнализирует о росте выше тренда.

Между тем, данные показали, что связанные с занятостью показатели поднялись в ноябре до уровня 0,28 пункта, по сравнению с -0,05 пункта в октябре. Это было связано с более существенным, чем ожидалось, увеличением занятости в несельскохозяйственном секторе в ноябре – до уровня 203 тыс.

Производственный суб-индекс, тем временем, вырос до уровня 0,39 пункта с 0,07 пункта. Это было связано с ростом промышленного производства в стране на 1,1% в прошлом месяце после роста в предыдущем месяце на 0,1%, а также увеличением загрузки производственных мощностей до 76,8% с 76,4%.

Данные также показали, что суб-индекс, который охватывает жилищные и потребительские показатели, остался ниже нуля в прошлом месяце, хотя и слегка улучшился – до уровня -0,12 с -0,13 в октябре.

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1823.20 (+0.48%), фьючерс NASDAQ вырос на 0.77% до уровня 3559.50 пункта.

Внешний фон положительный. Основные фондовые индексы Азии и Европы закрылись или торгуются в плюсе:

Nikkei 15,870.42 +11.20 +0.07%

Hang Seng 22,921.56 +109.38 +0.48%

Shanghai Composite 2,089.71 +4.91 +0.24%

FTSE 6,661.73 +55.15 +0.83%

CAC 4,197.93 +4.16 +0.10%

DAX 9,464.48 +64.30 +0.68%

Декабрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $99.04 за баррель (-0.28%).

Цены на золото торгуются в области $1200.80 за унцию (-0.24%).

Фьючерсы на основные фондовые индексы США находятся в плюсе. Рынок приближается к периоду, который инвесторы привыкли называть “Santa Claus rally” - последние пять дней перед Новым годом и два первых дня после Нового года. В это время, согласно альманаху трейдера фондового рынка, средний прирост основных фондовых индексов составляет 1.6% с 1969 года.

Сегодняшняя динамика фьючерсов на основные фондовые индексы перед открытием регулярной сессии является положительной по нескольким причинам. Основным фактором, который тянет рынок вверх является рост технологического гиганта Apple (AAPL) на премаркете, который подтвердил договорённости с крупнейшим в мире оператором мобильной связи China Mobile (CHL), и теперь будет реализовывать смартфоны iPhone через розничную сеть компании из Гонконга.

Кроме того, до открытия регулярной сессии были опубликованы данные от Министерства торговли по личным расходам. Так, данные показали, что американцы активизировали свои расходы в ноябре, что предвещает хороший сезон для праздничных продаж и является новым сигналом, что экономическое восстановление США набирает обороты. Согласно отчету, объем личных расходов вырос в прошлом месяце на 0,5 процента, по сравнению с пересмотренным в сторону повышения показателем за октябрь на уровне +0,4 процента (первоначально сообщалось о росте на 0,3 процента). Добавим, что ноябрьский прирост оказался наибольшим, начиная с июня текущего года. Между тем, отметим, что последний рост полностью подтвердил средние прогнозы экспертов.

Последние данные, которые были представлены ранее Статистическим управлением Канады, показали, что экономика Канады выросла в октябре быстрее, чем ожидалось, зафиксировав при этом четвертое увеличение подряд. Отметим, что основным фактором увеличения ВВП оказался ежемесячный прирост в секторе обрабатывающей промышленности, который оказался наибольшим за последние два года, что свидетельствует о том, что рост экономики в четвертом  квартале может быть не далек от показателей, которые были зафиксированы в предыдущие три месяца.

Согласно отчету, валовой внутренний продукт, который оценивает общую сумму товаров и услуг, произведенных в стране, вырос в октябре месяце на 0,3 процента, продемонстрировав при этом такой же темп, как и в сентябре.

Кроме того, данные показали, что в годовом выражении рост валового внутреннего продукта ускорился до 2,7% с 2,4% ранее, что позволило зафиксировать самый сильный рост, начиная с мая 2012 года.

В Статистическом управлении сообщили, что основную поддержку росту ВВП оказало производство в секторе обрабатывающей промышленности, которое увеличилось на 1,3 процента, показав самый лучший результат с декабря 2011 года. Этой рост, наряду с 1,2-процентным увеличением в сентябре, отметил максимальную производительность данного сектора за два месяца подряд с декабря 2010 года и января 2011 года.

В докладе Королевского банка Канады говорится, что, согласно прогнозам, валовой внутренний продукт должен был вырасти в октябре на 0,2 процента. Хотя цифры за сентябрь не был пересмотрены, прирост за август был понижен до 0,2 процента с 0,3 процента.

В данный момент февральские фьючерсы Nymex WTI котируются по $99,18 (-0,14%).

Цены на золото упали до уровня $1200.80 (-0,24%).     

Цены на серебро находятся на уровне $19,48 (+0.11%).

Последние данные от Министерства торговли показали, что американцы активизировали свои расходы в ноябре, что предвещает хороший сезон для праздничных продаж и является новым сигналом, что экономическое восстановление США набирает обороты.

Согласно отчету, объем личных расходов вырос в прошлом месяце на 0,5 процента, по сравнению с пересмотренным в сторону повышения показателем за октябрь на уровне +0,4 процента (первоначально сообщалось о росте на 0,3 процента). Добавим, что ноябрьский прирост оказался наибольшим, начиная с июня текущего года. Между тем, отметим, что последний рост полностью подтвердил средние прогнозы экспертов.

В докладе также было сказано, что объем личных доходов вырос в ноябре всего на 0,2 процента, после падения на 0,1 процента в октябре. Согласно оценкам экономистов, увеличение должно было составить 0,4 процента.

Напомним, что потребительские расходы являются ключевым фактором для экономики США, так как они составляют две трети спроса. Сегодняшний отчет является последним знаком того, что потребление выросло более уверенно во второй половине года, что, вероятно, отражает успехи на рынке труда и уходящий эффект от роста налогов в начале этого года.

Кроме того, данные показали, что расходы на товары длительного пользования было особенно сильными в ноябре – они выросли на 1,9 процента. Это частично отражает высокий уровень продаж авто, так как американцы, которые использовали старые автомобили в последние годы, начали постепенно менять их на новые.

Добавим также, что отдельный отчет, представленный на прошлой неделе, показал, что потребительские расходы выросли на 2 процента годовых в третьем квартале. Это помогло повысить валовой внутренний продукт на 4,1 процента годовых с июля по сентябрь, что является самым высоким темпом за два года.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Повышение рейтингов:

Снижение рейтингов:

Прочее:

Аналитики Stifel подтвердили рейтинг акций Apple (AAPL) на уровне “покупать”, повысив целевую стоимость с $600 до $650

USD/JPY Y103.00, Y104.00, Y105.00

EUR/USD $1.3600, $1.3650, $1.3660, $1.3700, $1.3750

USD/CHF Chf0.8900, Chf0.9090

AUD/USD $0.8900, $0.9100

USD/CAD Cad1.0650, Cad1.0675

Apple (AAPL) и China Mobile (CHL) подтвердили, что они достигли соглашения по реализации смартфонов iPhone, которое вступит в силу 17 января. В рамках соглашения, iPhone 5c и iPhone 5s будут доступны в сети розничных магазинов компании China Mobile, а также в розничных магазинах Apple по всей материковой части Китая. IPhone 5S будет доступен после предварительной регистрации с официального сайта компании China Mobile, которая начнётся в среду, 25 декабря.

"Китай является чрезвычайно важным рынком для компании Apple и наше партнерство с China Mobile предоставляет нам возможность предложить iPhone клиентам крупнейшей в мире сети мобильной связи", - сказал глава Apple, Тим Кук

Акции Apple (AAPL) торгуются по $567.45 (+3.36%)

Обзор европейской сессии: евро немного вырос против доллара США

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

07:00 Швейцария Индикатор потребительской активности от UBS Ноябрь  1.26 1.43

Курс евро немного вырос против доллара США, чему способствуют ожидания публикации данных по США. Сегодня будут опубликованы важные данные по инфляции и уровню расходов населения США. Согласно среднему прогнозу экономистов, доходы и расходы американского населения увеличатся в ноябре на 0,4% и на 0,5%, соответственно по сравнению с предыдущим месяцем. Индекс PCE Core, на который обращает внимание Федеральная резервная система при оценке рисков инфляции, как ожидается, поднимется на 0,1% относительно октября и на 1,2% по сравнению с ноябрем 2012 года.

Не менее важным также окажется отчет по уверенности потребителей. Согласно прогнозам, окончательный индекс потребительской уверенности от Reuters и Мичиганского университета вырос в декабре до уровня 82,9 пункта, по сравнению с первоначальным значением отметке 82,5 пункта, и окончательным чтением за ноябрь – на уровне 75,1 пункта.

Между тем, добавим, что небольшую поддержку доллару оказало заявление главы МВФ Кристин Лагард о готовности фонда улучшить прогноз роста экономики США на 2014 год. Лагард отметила, что темпы роста в США усиливаются, что определенно приведет к дальнейшему улучшению делового климата в следующем году.

Курс швейцарского франка умеренно вырос против доллара США, чему помогла публикация положительным данных по Швейцарии. Результаты последних исследований, которые были представлены ранее сегодня UBS, показали, что показатель потребительской активности в Швейцарии вырос в прошлом месяце, так как предрождественский торговый период поднял настроения в секторе розничной торговли.

Согласно отчету, индикатор потребительской активности вырос до уровня 1,43 пункта в ноябре, по сравнению с 1,26 пункта в октябре. Это повышение было обусловлено более высокой оценкой условий ведения бизнеса в секторе розничной торговли, хотя слабые данные по регистрации новых автомобилей предотвратили более существенный рост, говорится в докладе.

Между тем, стало известно, что индекс деловых условий в сфере розничной торговли, составленный институтом KOF, который является одним из пяти суб-показателей в индикаторе потребительской активности UBS , вырос в ноябре до уровня 6 пунктов, по сравнению с -1,5 пункта месяцем ранее.

Курс канадского доллара существенно вырос против доллара США, так как фокус участников рынка начал постепенно переключатся на канадские данные по ВВП. Согласно средним прогнозам экспертов, по итогам октября месяца объем валового внутреннего продукта вырос на 0,1 процента, по сравнению с увеличением на 0,3 процента в предыдущем месяце. Напомним, что рост показателя или превышение фактическим значением прогноза является положительным для канадского доллара. В случае значительного отклонения от прогноза может оказать сильное влияние на динамику канадской валюты.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара поднялась до $1.3670

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.6375, но потом немного отступила

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y103.77

13:30 GMT Канада объявит об изменении объема ВВП за октябрь. Также в этом время США представит основной индекс расходов на личное потребление и индекс-дефлятор личных потребительских расходов за ноябрь, а отчитается по изменению уровня расходов населения за ноябрь. В 14:00 GMT Бельгия выпустит индекс настроений в деловых кругах за декабрь. В 14:55 GMT США представит индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана за декабрь.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3770/80, $1.3750, $1.3730, $1.3705/10, $1.3690/00

Ордера на покупку $1.3650, $1.3620, $1.3600, $1.3590

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6480, $1.6450, $1.6410, $1.6390/400, $1.6375/80

Ордера на покупку $1.6325/20, $1.6300, $1.6295/90, $1.6280/75

AUD/USD

Ордера на продажу $0.9050, $0.9020, $0.9000, $0.8980/90, $0.8955/60, $0.8950

Ордера на покупку $0.8900, $0.8880, $0.8855/50, $0.8825/20, $0.8800, $0.8780

EUR/JPY

Ордера на продажу Y143.80, Y143.50, Y143.20, Y143.00, Y142.45/50

Ордера на покупку Y142.05/00, Y141.80/60, Y141.50, Y141.25/20, Y141.00

USD/JPY

Ордера на продажу Y105.00, Y104.80, Y104.50, Y104.15/20

Ордера на покупку Y103.80/75, Y103.70, Y103.65/60, Y103.50

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8467, stg0.8435/40, stg0.8415/20, stg0.8400, stg0.8380/85

Ордера на покупку stg0.8350, stg0.8330/20, stg0.8300/290, stg0.8260/50, stg0.8220

Данные от Федерального статистического управления, которые были представлены сегодня, показали, что цены на импорт в Германии снова снизились в ноябре месяце, но более медленными темпами, чем в предыдущем месяце.

Согласно отчету, индекс импортных цен снизился в ноябре на 2,9 процента в годовом исчислении, что последовало после 3-процентного падения в октябре. Экономисты ожидали, что значение данного показателя уменьшится на 3,1 процента.

Без учета нефти и минеральных нефтепродуктов, цены на импорт снизились на 2,3 процента по сравнению с ноябрем прошлого года.

Импортные цены на энергоносители уменьшились в ноябре на 7,3 процента в годовом выражении, но выросли на 0,2 процента по сравнению с предыдущим месяцем.

В месячном исчислении цены на импорт выросли в ноябре на 0,1 процента, вопреки ожиданиям на 0,2-процентное падение. В октябре цены снизились на 0,7 процента, после того, как остались неизменными в сентябре.

Кроме того, стало известно, что экспортные цены снизились в ноябре на 1,1 процента в годовом исчислении, после падения на 1 процент в каждом из предыдущих трех месяцев. На ежемесячной основе, экспортные цены остались на прежнем уровне, что последовало за падением на 0,3 процента в октябре.

Европейские фондовые индексы растут, демонстрируя при этом четвертый сессионный прирост подряд, что является самой длительной серией за два месяца. Подъему индексом помогло сообщение со стороны Международного валютного фонда о повышении ​​прогноза роста для экономики США. Азиатские акции и фьючерсы на индексы США также выросли.

«Международный валютный фонд повысил прогноз по экономике США, поскольку в Вашингтоне была достигнута бюджетная договоренность, а первый шаг Федеральной резервной системы по сокращению программы покупки облигаций снижает опасения относительно будущего», - сказала директор-распорядитель МВФ Кристин Лагард.

«Уверенность относительно 2014 года повышается, уровень безработицы падает, а действия ФРС и соглашение по государственному бюджету повышает ожидания на 2014 год, что нашло отражение в повышении нашего прогноза», добавила Лагард.

В октябре МВФ заявил, что в следующем году экономика США вырастет на 2,6 процента по сравнению с 1,6 процента в 2013 году. Пока Лагард не уточнила новые данные. Фонд обычно пересматривает прогнозы в январе.

Между тем, Лагард похвалила ФРС за первый шаг по сокращению QE, отметив, что план «сужения» является признаком того, что центральный банк в США доверяет восстановлению реального сектора экономики.

Общеевропейский Stoxx Europe 600 поднялся на 0,2 процента. С начала года данный индекс вырос на 15 процентов, что может стать наибольшим годовым приростом с 2009 года.

На ход торгов также влияют ожидания публикации американских данных по уверенности потребителей. Согласно прогнозам, окончательный индекс потребительской уверенности от Reuters и Мичиганского университета вырос в декабре до уровня 82,9 пункта, по сравнению с первоначальным значением отметке 82,5 пункта, и окончательным чтением за ноябрь – на уровне 75,1 пункта.

Стоимость ARM Holdings увеличилась на 2 процента, после того, как компания Apple заключила сделку, которая позволит продавать смартфоны через China Mobile Ltd.

Акции Lanxess выросли на 2,5 процента, на фоне того, что генеральный директор Аксель Хеитманн сказал, что компания достигнет цели по прибыли на уровне 710-760 млн. евро.

Стоимость Orell Fuessli упала на 4,1 процента, после сообщения, что операционный убыток в 2013 году составит 20 млн. франков ($22,3 млн.), ссылаясь на специальные сборы для безопасности свой печатной секции, которая производит банкноты Швейцарии.

На текущий момент:

FTSE 100 6,631.88 +25.30 +0.38%

CAC 40 4,192.57 -1.20 -0.03%

DAX 9,444.64 +44.46 +0.47%

Эксперты Barclays Capital отмечают, что «несмотря на сокращение программы покупки активов раньше, чем мы ожидали, общее решение FOMC укрепляет нашу убежденность в том, что 2014 год будет «Годом доллара». Наше мнение связано с исчезновением ключевого источника рыночной неопределенности – «Когда начинается сокращение QE?».

Кроме того, они заявили, что «FOMC повысил свой прогноз по экономическому росту США. То есть сильный рост будет поддерживать доллар. Тем не менее, мы считаем, что будущее доллара будет напрямую зависеть от ФРС».

«Также были улучшены ожидания по поводу будущей политики ЦБ, а именно предварительное обязательство сокращать покупки активов на 10 млрд. долларов на каждом заседании. FOMC вновь подчеркнул зависимость будущей политики от данных. Мы по-прежнему считаем, что инфляция будет расти быстрее, чем ожидает ФРС, и PCE превысит 2% к концу 2014 года», добавили эксперты Barclays Capital.

«Ожидается, что ФРС, опираясь на стабильный экономический рост, начнет повышать ставки в середине 2015 г., то есть раньше, чем прогнозирует ЦБ. Рынки, скорее всего, учтут тот факт, что процентная ставка может начать расти гораздо раньше, учитывая зависимость от данных FOMC. Нормализация ставки должна повлиять на рост доллара», отметили в Barclays Capital.

Результаты последних исследований, которые были представлены ранее сегодня UBS, показали, что показатель потребительской активности в Швейцарии вырос в прошлом месяце, так как предрождественский торговый период поднял настроения в секторе розничной торговли. Напомним, что данный индикатор демонстрирует частные тенденции потребления в Швейцарии с опережением официальных цифр на три месяца. Частное потребление на сегодняшний день является наиболее важным компонентом ВВП Швейцарии.

Согласно отчету, индикатор потребительской активности вырос до уровня 1,43 пункта в ноябре, по сравнению с 1,26 пункта в октябре. Это повышение было обусловлено более высокой оценкой условий ведения бизнеса в секторе розничной торговли, хотя слабые данные по регистрации новых автомобилей предотвратили более существенный рост, говорится в докладе.

Между тем, стало известно, что индекс деловых условий в сфере розничной торговли, составленный институтом KOF, который является одним из пяти суб-показателей в индикаторе потребительской активности UBS , вырос в ноябре до уровня 6 пунктов, по сравнению с -1,5 пункта месяцем ранее.

В UBS отметили, что согласно опросу аудиторской и консалтинговой фирмы Deloitte, швейцарские домохозяйства намерены потратить в среднем 807 франков на рождественские подарки в этом году, что на 3 процента больше, чем в аналогичном периоде прошлого года.

Продажи автомобилей, с другой стороны, не увидят роста расходов пред Рождеством. Число новых регистраций упало на 7% в ноябре по сравнению с предыдущим месяцем на основе сезонных колебаний.

USD/JPY Y103.00, Y104.00, Y105.00

EUR/USD $1.3600, $1.3650, $1.3660, $1.3700, $1.3750

USD/CHF Chf0.8900, Chf0.9090

AUD/USD $0.8900, $0.9100

USD/CAD Cad1.0650, Cad1.0675

В ходе сегодняшних торгов большинство фондовых индексов Азиатско-Тихоокеанского региона закрылось на положительной территории после того, как МВФ объявил о готовности улучшить прогнозы роста экономики США. Читать далее ... 

РБК-Daily

Apple начинает поставки iPhone в Китай

Американская корпорация Apple заключила соглашение на поставку своих смартфонов iPhone оператору China Mobile. Продажи iPhone 5s и 5c в специализированных магазинах China Mobile начнутся 17 января 2014г., передает Associated Press. "Китай является чрезвычайно важным рынком для компании Apple", - отметил глава корпорации Тим Кук.

МВФ улучшит прогноз американской экономики

Международный валютный фонд (МВФ) намерен пересмотреть свой прогноз по росту американской экономики в 2014г. Об этом сообщила глава МВФ 22 декабря. Причиной для пересмотра прогнозов стало то, что экономический рост в США окажется более значительным, нежели предполагалось ранее, передает Reuters.

Азербайджан выкупил две трети греческой газовой компании

Компания SOCAR (Госнефтекомпания Азербайджана) подписала с Фондом по управлению государственным имуществом Греции и компанией Petroleum соглашение о приобретении 66% акций греческой газораспределительной госкомпанией DESFA, передает агентство Trend со ссылкой на сообщение SOCAR. В частности, 21 декабря 2013г. были подписаны договор о купле-продаже акций и договор между акционерами.

Экономика США росла самыми быстрыми темпами с конца 2011г.

По окончательным данным, ВВП США в III квартале 2013г. вырос к предыдущему кварталу в перерасчете на годовой темп (annual rate) на 4,1%, сообщило Министерство торговли США. Экономика страны достигла самого быстрого темпа роста с IV квартала 2011г. (тогда ВВП увеличился на 4,9%). Итоговая оценка роста американской экономики в июле-сентябре оказалась намного лучше предыдущей оценки (+3,6%) и консенсус-прогноза аналитиков (+3,6%).

В Брюсселе недовольны S&P из-за снижения рейтинга ЕС

Еврокомиссар по финансам Олли Рен подверг критике решение агентства Standard & Poor's (S&P) снизить кредитный рейтинг Евросоюза, передает Reuters. По его словам, бюджетный вопрос в настоящий момент как никогда близок к разрешению. "Мы не согласны с S&P в том, что исполнение странами-участницами своих бюджетных обязательств будет провалено в случае "стрессового сценария". Даже в острой фазе кризиса все члены ЕС исправно отчисляли в бюджет Евросоюза требуемые средства", - отметил О.Рен.

Испания оштрафовала Google на 1,2 млн долл. за нарушение закона о данных

Компанию Google оштрафовали в Испании на 1,2 млн долл. (900 тыс. евро) за нарушение законов о конфиденциальности, сообщает Associated Press. Агентство по защите информации страны наложило на поискового гиганта три штрафа в размере 300 тыс. евро за каждое нарушение, потребовав незамедлительно привести свои действия в соответствие с законом.

Глава МВФ не исключает участия в выборах президента Франции

Директор-распорядитель Международного валютного фонда Кристин Лагард не исключает участия в выборах президента Франции. «Время покажет», — заявила она, отвечая на соответствующий вопрос в эфире американской телекомпании NBC. Лагард одновременно подчеркнула, что в настоящее время все ее время поглощает работа на посту главы МВФ. «Мне предстоит заниматься этим делом еще несколько лет», — отметила она.

Падение EUR/USD к $1.3620 ожидаемо привлекло интерес к покупке, однако попытки восстановления пока носят робкий характер, и валютные стратеги Citigroup отмечают, что динамика пары навевает мрачные мысли. В банке отмечают, что очередная вершина вблизи тридцать восьмой фигуры не сулит быкам ничего хорошего, и неспособность отстоять линию поддержки с минимумов ноября будет предполагать потенциал для падения к $1.3295, тогда как закрытие ниже (здесь проходит линия шеи потенциальной двойной вершины) обозначит цели в районе $1.2755. В Citigroup полагают, что и более отдаленные перспективы EUR/USD выглядят неблагоприятными - в банке полагают, что в ближайшие два года есть хорошие шансы на то, что евро достигнет паритета с американской валютой.

По итогам недели все основные валюты, кроме одной, закрылись ниже нулевой отметки. Наибольшее снижение по отношению к доллару США смогла показать японская иена (-0,81%). Немного меньший спад показали новозеландский доллар (0,71%), швейцарский франк (-0,66%), канадский доллар (-0,64%), евро (-0,44%) и австралийский доллар (-0,40%). Рост показал только британский фунт (+0,28). Читать далее ... 

• В 09:00 GMT Германия разместит 6-месячные долговые обязательства

• В 10:30 GMT ESM разместит 6-месячные билли

• В 14:00 GMT Франция разместит 3-х, 6-ти и 12-ти месячные долговые обязательства

• В 16:30 GMT США разместят 4-недельные, 3-х и 6-ти месячные долговые обязательства

Покупки в районе Y103.85/80 пока сдерживают развитие коррекции USD/JPY, но валютные стратеги Bank of America - Merrill Lynch полагают, что продолжать покупки на спадах уже не стоит. В банке сообщают, что закрыли свой лонг, открытый 12 ноября в районе Y99.65, при достижении цели на Y104.60, и сомневаются в наличии потенциала для столь же активного роста в ближайшем будущем. Стратеги BoA - ML отмечают, что восходящий импульс слабеет, USD/JPY выглядит перекупленным и риски формирования вершины выглядят существенными. В банке предупреждают, что в случае, если их опасения оправдаются, сокращение лонгов может оказаться значительным и вполне может вернуть пары к уровням в области Y97/Y96.

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Япония Официальный выходной день

На прошлой неделе американская валюта выросла против большинства основных валют после того, как ФРС объявила о сокращении ежемесячного объема выкупа облигаций на $10 млрд, что укрепило уверенность инвесторов в устойчивом восстановлении экономики США. Читать далее ... 

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3775 (1650)

$1.3742 (1682)

$1.3700 (1526)

Цена на момент написания обзора: $1,3683

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3659 (359)

$1.3630 (1550)

$1.3605 (1865)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 января составляет 42174 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4400 (7238);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 января составляет 36896 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3600 (3527);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 декабря составило 0,87 против 0,86 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6600 (2410)

$1.6501 (2544)

$1.6403 (1626)

Цена на момент написания обзора: $1,6353

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.6295 (942)

$1.6198 (1352)

$1.6099 (1467)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 января составляет 16539 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6500 (2544);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 января составляет 13789 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5900 (1573);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 декабря составило 0,83 против 0,84 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

В понедельник в 07:00 GMT в Швейцарии выйдет индикатор потребительской активности от UBS за ноябрь. В 13:30 GMT Канада объявит об изменении объема ВВП за октябрь. Также в этом время США представит основной индекс расходов на личное потребление и индекс-дефлятор личных потребительских расходов за ноябрь, а отчитается по изменению уровня расходов населения за ноябрь. В 14:00 GMT Бельгия выпустит индекс настроений в деловых кругах за декабрь. В 14:55 GMT США представит индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана за декабрь.

Во вторник в 05:00 GMT состоится публикация ежемесячного отчета Банка Японии. В 07:45 GMT Франция выпустит данные по изменению объема потребительских расходов за ноябрь и индексу цен производителей за ноябрь. В 09:30 GMT Британия объявит об объеме ипотечного кредитования от ВВА за ноябрь. В 13:30 GMT США заявит об изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования за ноябрь. В 15:00 GMT США отчитается по объему продаж жилья на первичном рынке за ноябрь.

В среду в 23:50 GMT Япония представит протокол совещания Банка Японии по вопросам кредитно-денежной политики за ноябрь. Отметим также, что в этот день в большинстве стран отмечается Рождество.

В четверг в 23:30 GMT Япония объявит об изменении объема уровня расходов домохозяйств, и выпустит данные по индексу потребительских цен за ноябрь и индексу потребительских цен Токио за декабрь. Также в это время выйдут предварительные данные по объему промышленного производства и изменение объема розничной торговли за ноябрь.

В пятницу в 01:30 GMT Япония объявит об изменении уровня оплаты труда за ноябрь.

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:00 Япония Официальный выходной день

07:00 Швейцария Индикатор потребительской активности от UBS Ноябрь 1.28

13:30 Канада ВВП, м/м Октябрь +0.3% +0.1%

13:30 США Индекс экономической активности от ФРБ Чикаго Ноябрь -0.18

13:30 США Личные доходы, м/м Ноябрь -0.1% +0.4%

13:30 США Личные расходы, м/м Ноябрь +0.3% +0.5%

13:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление, м/м Ноябрь +0.1% +0.1%

13:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление, г/г Ноябрь +1.1%

14:00 Бельгия Индекс настроений в деловых кругах Декабрь -4.3 -3.9

14:55 США Индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan (окончательные данные) Декабрь 82.5 82.9