La Libra cae por debajo de 1.22 mientras la guerra entre Israel y Hamás refuerza la aversión al riesgo

• La Libra esterlina se enfrenta a una venta masiva, ya que la situación entre Israel y Hamás empaña el sentimiento de los mercados.
• Las actividades de manufactura y construcción del Reino Unido atraviesan una fase vulnerable debido a la subida de las tasas hipotecarias.
• El Gobernador del BoE, Andrew Bailey, sigue confiando en que la inflación baje al 5% o menos para finales de año.

La Libra esterlina (GBP) se mueve a la baja el lunes mientras el conflicto entre Israel y Hamás que comenzó el fin de semana reforzó el sentimiento de aversión al riesgo. El par GBP/USD cayó con fuerza ya que se espera que la Reserva Federal (Fed) mantenga en consideración una subida más de los tipos de interés, mientras que el Banco de Inglaterra (BoE) podría mantener los tipos de interés sin cambios para alejar los temores de una recesión en la economía del Reino Unido.

En la lucha contra las persistentes presiones inflacionistas, las perspectivas económicas del Reino Unido pierden fuelle a medida que se deterioran las perspectivas de la demanda. Las empresas británicas se muestran reacias a captar fondos con costes de endeudamiento más elevados, lo que ha reducido la demanda de mano de obra y la producción global. Se espera que la situación siga siendo vulnerable durante más tiempo, ya que el Banco de Inglaterra se comprometió a mantener los tipos de interés restrictivos hasta que la inflación baje del 2%.

Resumen diario de los motores de los mercados: La Libra esterlina sufre una fuerte corrección debido al apetito por el riesgo.

• La Libra esterlina extiende su corrección por debajo del soporte crucial de 1.2200, ya que el sentimiento de los mercados se ha vuelto de aversión al riesgo debido a la guerra entre Israel y Hamás.
• El sentimiento de los mercados en general es bajista, ya que el conflicto entre Israel y Hamás podría atraer a jugadores extranjeros, lo que podría desembocar en un conflicto mundial.
• La guerra comenzó cuando el grupo militar palestino Hamás invadió Israel la mañana del 7 de octubre en un ataque sin precedentes.
• El GBP/USD se recuperó durante tres sesiones consecutivas la semana pasada tras encontrar interés comprador cerca de 1.2050, ya que los responsables políticos del Banco de Inglaterra se mostraron confiados en lograr la estabilidad de los precios.
• El Gobernador del BoE, Andrew Bailey, declaró la semana pasada que la inflación podría bajar al 5% o menos a finales de año. Esto indica que el Primer Ministro británico, Rishi Sunak, podría cumplir su promesa de reducir la inflación a la mitad, al 5.2%, para finales de 2023.
• Ben Broadbent, responsable de política económica del BoE, ve posible alcanzar la estabilidad de los precios en dos años. Añadió además que hay "claros indicios" de que la subida de los tipos de interés ha afectado a la demanda y elevado la tasa de desempleo.
• La subida de las tasas de interés ha frenado significativamente los PMI de manufactura y construcción del Reino Unido en septiembre. S&P Global informó de que el PMI de la construcción del Reino Unido se situó en 45.0 en septiembre, muy por debajo de las expectativas de 49.9 y de la publicación anterior de 50.8 puntos. Una cifra por debajo del nivel de 50.0 se considera una contracción.
• De cara al futuro, los inversores se centrarán en las minutas de la reunión del Comité de Política Financiera (FPC) del Reino Unido, que se publicarán el martes a las 09:30 GMT. El FPC es un comité oficial del BoE que supervisa las cuestiones macroeconómicas y financieras que podrían afectar a las perspectivas de crecimiento a largo plazo de la economía británica.
• Esta semana, los datos de actividad de las fábricas del Reino Unido para agosto serán observados con atención. Se espera que los datos de Producción Industrial y Manufactura continúen la tendencia de contracción, pero a una tasa más lenta.
• El Índice del Dólar DXY se recuperó después de corregir a cerca de 106.00 y se ve apoyado por el sentimiento cauteloso del mercado y las crecientes expectativas de un nuevo aumento de los tipos de interés de la Reserva Federal (Fed) después de un optimista informe de nóminas no agrícolas (NFP) para septiembre.
• La fuerza laboral estadounidense registró 336.000 nuevos empleos el pasado viernes, muy por encima de las estimaciones de 170.000 y de la publicación anterior de 227.000 revisados al alza. La tasa de desempleo se mantiene en el 3.8%, nominalmente por encima de las expectativas del 3.7%.
• La tasa de inflación salarial mensual creció un 0.2%, pero por debajo de las expectativas del 0.3%. La tasa salarial anualizada se desaceleró al 4.2% frente a las estimaciones y la publicación anterior del 4.3%.
• La economía estadounidense ha resistido gracias a la rigidez del mercado laboral, la solidez del gasto del consumidor y la reactivación de la actividad en las fábricas. Esto podría mantener el último tramo de la inflación y aumentar las expectativas de un mayor endurecimiento de la política monetaria por parte de la Fed.
• Se espera que el Dólar siga volátil esta semana, ya que los inversores se centrarán en los datos de la inflación al consumo de septiembre, que se publicarán el jueves.

Análisis Técnico: La Libra esterlina se enfrenta a una venta masiva cerca de 1.2250

La Libra esterlina se enfrenta a la presión vendedora tras detectar resistencia cerca de 1.2250. El atractivo para el par GBP/USD sigue siendo escaso, ya que el sentimiento de los mercados sigue siendo pesimista y los inversores están preocupados por las perspectivas económicas del Reino Unido. El panorama general del GBP/USD se debilita, ya que las medias móviles exponenciales (EMA) de 50 y 200 días han mostrado un cruce de la muerte, lo que justifica más caídas. El soporte potencial se sitúa en torno a 1.2000.