El EUR/USD avanza mientras Rusia y Ucrania acuerdan iniciar conversaciones de paz

• El EUR/USD sube por encima de 1.0440 a medida que el sentimiento del mercado se vuelve favorable para los activos de riesgo, con Rusia y Ucrania acordando iniciar negociaciones de paz.
• Los inversores se preparan para una alta incertidumbre ya que Trump de EE.UU. está listo para imponer aranceles recíprocos.
• Se espera que la Reserva Federal mantenga las tasas de interés estables por más tiempo.

El EUR/USD salta a cerca de 1.0440 en la sesión de negociación europea del jueves. El par de divisas principal se fortalece a medida que el apetito por el riesgo de los inversores ha aumentado significativamente debido al desarrollo constructivo del conflicto entre Rusia y Ucrania, ya que ambos países acordaron iniciar conversaciones de paz. 

El sentimiento del mercado se volvió optimista después de que el presidente de Estados Unidos (EE.UU.), Donald Trump, confirmara que tuvo una conversación "larga y muy productiva" con el líder ruso Vladimir Putin, quien acordó iniciar negociaciones de paz con Ucrania.

El secretario de Defensa de EE.UU., Pete Hegseth, declaró el miércoles que Ucrania debería dejar de buscar la membresía en la alianza de la OTAN y reconsiderar sus objetivos de recuperar el territorio tomado por Rusia.

Un intento constructivo del presidente de EE.UU., Trump, de poner fin al derramamiento de sangre de tres años ha fortalecido el atractivo de los activos sensibles al riesgo, como el Euro (EUR). La tregua entre Rusia y Ucrania ayudaría a solucionar la crisis energética de la Eurozona y la cadena de suministro global. Tal escenario será favorable para el Euro. 

Aún así, los inversores dudan que el Euro sea capaz de mantener su movimiento de recuperación debido al débil desempeño económico de la Eurozona y a las firmes expectativas de que el Banco Central Europeo (BCE) extenderá el ciclo de flexibilización monetaria, ya que las presiones inflacionarias están en camino de volver de manera sostenible al objetivo del 2% para el año.

Qué mueve el mercado hoy: El EUR/USD sube mientras los inversores cuestionan la fortaleza del Euro

• Los participantes del mercado temen que la recuperación del Euro pueda desvanecerse, ya que se espera que el presidente de EE.UU., Donald Trump, anuncie aranceles recíprocos antes de reunirse con el primer ministro indio, Narendra Modi, el jueves, informó CNBC.
• Se espera que Trump aumente los aranceles a las importaciones de vehículos europeos al 10% desde el actual gravamen del 2.5%. EE.UU. es el segundo mercado más grande para las exportaciones de automóviles de la Unión Europea (UE) después del Reino Unido (UK). Más del 20% del total de las exportaciones de automóviles de la UE fueron a EE.UU. en 2023, según ACEA.
• El impacto de los aranceles recíprocos será negativo para la economía de la Eurozona y llevaría a una guerra comercial entre Europa y EE.UU. La presidenta de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen, advirtió el martes que la UE actuaría para "salvaguardar sus intereses económicos" y está lista para "contramedidas proporcionales". Sus comentarios se produjeron después de que Trump impusiera aranceles del 25% a todas las importaciones de acero y aluminio y dijera que estos aranceles "no quedarán sin respuesta".
• En el frente de la política monetaria, el responsable del BCE y gobernador del Banco Nacional de Croacia, Boris, dijo en una entrevista con Reuters que las expectativas del mercado de tres recortes más de tasas de interés este año no son "irrazonables". Vujčić añadió que el BCE podría eliminar la referencia a 'política restrictiva' ya en la declaración de política de marzo y explicó que las predicciones de recortes de tasas se basan en expectativas de una "rápida caída de la inflación de servicios" en los próximos meses.
• Mientras tanto, el Dólar estadounidense (USD) ha enfrentado una fuerte venta masiva después de los titulares positivos sobre las conversaciones de tregua entre Rusia y Ucrania, ya que los inversores volvieron a los activos de refugio seguro. El Índice del Dólar (DXY), que sigue el valor del Dólar frente a seis divisas principales, cayó a 107.50.
• Sin embargo, las perspectivas para el Dólar estadounidense siguen firmes, ya que el informe del Índice de Precios al Consumo (IPC) más caliente de lo esperado para enero ha proporcionado suficiente justificación a los funcionarios de la Reserva Federal (Fed) para mantener las tasas de interés en el rango actual de 4.25%-4.50% por un período más largo.
• Los analistas de Macquarie han reforzado su pronóstico de que la Fed permanecerá en "larga espera en 2025" y no habrá cambios en la tasa de los fondos federales en el "informe caliente del IPC de enero". Inicialmente guiaron su pronóstico de larga espera después de la publicación del fuerte informe de empleo de enero, que se publicó el 7 de febrero.

Análisis Técnico: El EUR/USD lucha por extender el alza por encima de la EMA de 50 días

El EUR/USD extiende su racha de ganancias por tercer día de negociación el jueves. El par de divisas principal sube por encima de 1.0400 pero continúa enfrentando presión cerca de la media móvil exponencial (EMA) de 50 días alrededor de 1.0424.

El RSI de 14 días oscila dentro del rango de 40.00-60.00, indicando una tendencia lateral.

Mirando hacia abajo, el mínimo del 13 de enero en 1.0177 y el soporte de nivel redondo en 1.0100 actuarán como zonas de soporte importantes para el par. Por el contrario, la resistencia psicológica de 1.0500 será la barrera clave para los alcistas del Euro.