Новости и прогнозы: валютный рынок от 09-09-2008

Иена укрепилась по отношению к основным валютным парам после того, как падение на мировых фондовых площадках привело к сокращению спроса на высокодоходные валюты, которые обычно финансируются за счет дешевых кредитов в Японии.

EUR/USD восстановился к $1.4220 после закрытия европейских рынков. Выше $1.4200 трейдеры отмечают ордера на продажу.

USD/JPY: Y107.75, Y108.35, Y106.50, Y109.95, Y110.05
USD/CAD: C$1.0620

USD/JPY снизился к Y107.70. Ранее рост курса прервался в области Y108.20/30. Ордера на покупку расположены в районе Y107.20/25.

Экономист HFE Ян Шефердсон говорит, что индекс количества незавершенных сделок по продаже жилья "вырос по всей вероятности благодаря увеличению продаж домов с просроченными ипотечными обязательствами. Индекс в июле за три месяца прибавил по отношению к прошлому году 7.6% г/г." Эксперт отмечает, что до полного восстановления еще очень далеко, однако сегодняшние данные являются позитивным сигналом.

Отношение запасы/продажи составило 1.07 против рекордного минимума 1.06 в июне.

В частности, ожидается снижение количества подписанных контрактов на покупку жилья на вторичном рынке, что может стать сигналом того, что падения цен на недвижимость оказалось недостаточно для активизации покупателей в условиях удорожания ипотечных кредитов. Средняя 30-летняя фиксированная ипотечная ставка в июле составила 6.29% против 5.81% в первом полугодии.
Индекс количества незавершенных сделок по продаже жилья в июле по всей вероятности снизился на 1.5% после роста на 5.3% в июне. Диапазон прогнозов показателя составляет от -3.5% до 2%.
"Количество выставленных на продажу домов возрастает в связи с просроченными платежами по закладным и данный фактор продолжает оказывать давление на цены,'' говорит Дана Сапорта, экономист нью-йоркского представительства Dresdner Kleinwort. "Тенденция снижения продаж может несколько улучшится в связи со значительным падением цен, что, тем не менее, не обязательно будет означать стабилизацию рынка жилья."

Давление на цены оказывают ожидания того, что на сегодняшней встрече ОПЭК квоты добычи сырья останутся без изменений. С технической точки зрения нет серьезной поддержки вплоть до $101.55. В данном районе проходит линия поддержки с января 2007 года и ее пробитие станет еще одним подтверждением завершения периода роста цен на нефть.

Были опубликованы следующие данные:
01:30 Австралия Розничные продажи июль 0,1% -1%
06:00 Германия Текущий баланс, млрд. июль 11,8 18.5 (18,9)
06:00 Германия Торговый баланс, млрд. июль 13,9 19.7 (19,9)
08:30 Великобритания Выпуск продукции промышленности, г/г июль -1.4% -1.3%
08:30 Великобритания Выпуск продукции промышленности июль -0.2% -0.1% -0.5%
08:30 Великобритания Промышленное производство, г/г июль -1.9% -1.6%
08:30 Великобритания Промышленное производство июль -0.4% -0.2% -0.2%

Слабые экономические данные из Германии и Великобритании существенного влияния на ситуацию на рынке не оказали. Согласно опубликованным данным, профицит торгового баланса крупнейшей экономики евро зоны в июле сократился до отметки €13,9 млрд с €19,9 в июне. Данный факт подтверждает опасения участников рынка относительно замедления экономики ЕС, что может привести к снижению ЕЦБ основной учетной ставки в будущем. В Великобритании было отмечено снижение выпуска продукции промышленности, что может быть еще одним свидетельством рецессии экономики страны.
Доллар понес потери против европейских валют в связи с фиксацией инвесторами прибыли по длинным позициям в преддверии выхода ряда важных экономических данных из США.
В частности, ожидается снижение количества подписанных контрактов на покупку жилья на вторичном рынке, что может стать сигналом того, что падения цен на недвижимость оказалось недостаточно для активизации покупателей в условиях удорожания ипотечных кредитов. Средняя 30-летняя фиксированная ипотечная ставка в июле составила 6.29% против 5.81% в первом полугодии.
Индекс количества незавершенных сделок по продаже жилья в июле по всей вероятности снизился на 1.5% после роста на 5.3% в июне. Отчет Национальной ассоциации риэлторов США, который рассматривается в качестве опережающего индикатора состояния рынка недвижимости, будет опубликован в 1400GMT. Диапазон прогнозов показателя составляет от -3.5% до 2%.
"Количество выставленных на продажу домов возрастает в связи с просроченными платежами по закладным и данный фактор продолжает оказывать давление на цены,'' говорит ДанаСапорта, экономист нью-йоркского представительства Dresdner Kleinwort . "Тенденция снижения продаж может несколько улучшится в связи со значительным падением цен, что, тем не менее, не обязательно будет означать стабилизацию рынка жилья."


EUR/USD в ходе восстановления установил сессионный максимум в районе отметки $1.4199, после чего к началу американской сессии снизился в область сосредоточения ордеров на покупку $1.4150/45. Предложение остается на подходе к $1.4200.

Кросс продолжает консолидацию после отката из района нового исторического максимума stg0.8187, установленного 4 сентября. Пара в настоящее время поддержана в области stg0.8020, где отмечается сосредоточение ордеров на покупку, а рост ограничивается продажами на stg0.8050.

Пара установила сессионный максимум в районе отметки $1.7668, однако, к настоящему времени снизилась в область $1.7620/25. Ордера на продажу сосредоточены на $1.7670/80, а в случае их поглощения откроется дорога в район $1.7700 и более сильной зоны сопротивления $1.7720. Ордера на покупку сосредоточены в области $1.7610/00.

Доллар несет потери против европейских валют в связи с фиксацией инвесторами прибыли по длинным позициям в преддверии выхода ряда важных экономических данных из США.
В частности, ожидается снижение количества подписанных контрактов на покупку жилья на вторичном рынке, что может стать сигналом того, что падения цен на недвижимость оказалось недостаточно для активизации покупателей в условиях удорожания ипотечных кредитов. Средняя 30-летняя фиксированная ипотечная ставка в июле составила 6.29% против 5.81% в первом полугодии.
Индекс количества незавершенных сделок по продаже жилья в июле по всей вероятности снизился на 1.5% после роста на 5.3% в июне. Отчет Национальной ассоциациириэлторов США, который рассматривается в качестве опережающего индикатора состояния рынка недвижимости, будет опубликован в 1400GMT. Диапазон прогнозов показателя составляет от -3.5% до 2%.
Участники рынка полагают, что национализации ипотечных операторов Fannie Mae и Freddie Mac будет недостаточно для стабилизации ситуации на рынке жилья. Данный факт так же стал причиной сокращения инвесторами активности в сфере carry trades и снижения на фондовых рынках.
"Количество выставленных на продажу домов возрастает в связи с просроченными платежами по закладным и данный фактор продолжает оказывать давление на цены,'' говорит ДанаСапорта, экономист нью-йоркского представительства Dresdner Kleinwort . "Тенденция снижения продаж может несколько улучшится в связи со значительным падением цен, что, тем не менее, не обязательно будет означать стабилизацию рынка жилья."

Уровень сопротивления 3: Y110.30
Уровень сопротивления 2: Y109.00
Уровень сопротивления 1: Y108.20
Текущая цена: Y108.14
Уровень поддержки 1: Y107.30
Уровень поддержки 2: Y106.80
Уровень поддержки 3: Y105.60

Комментарий: USD/JPY протестировал сильную поддержку в области Y107.30/40 (50% Фибо роста с Y105.50 до Y109.10). Пробитие этого уровня ускорит падение курса до Y106.80 и далее – к трендовой линии поддержки с 17 марта на Y105.60 (Y105.50 – вчерашний минимум). Сопротивление можно отметить в области 23.6% Фибо на Y108.20, далее – в районе вчерашнего максимума на Y109.00/10. Выше восстановление возможно до Y110.30 (максимум 25 августа).

Уровень сопротивления 3: Chf1.1480
Уровень сопротивления 2: Chf1.1420
Уровень сопротивления 1: Chf1.1370
Текущая цена: Chf1.1279
Уровень поддержки 1: Chf1.1260
Уровень поддержки 2: Chf1.1200
Уровень поддержки 3: Chf1.1090

Комментарий: USD/CHF по-прежнему торгуется в рамках восходящего с 16 июля канала, который сегодня ограничен Chf1.1090/Chf1.1480 (ключевые поддержка/сопротивление соответственно). Ближайшая поддержка находится в области сессионного минимума на Chf1.1260. Ниже потери могут увеличиться до Chf1.1200, а затем – к канальной линии на Chf1.1090. Сопротивление находится в области вчерашнего максимума на Chf1.1370, далее – в области Chf1.1420 и канальной линии на Chf1.1480.

-- снижение цен на нефть с рекордного максимума связано с ростом курса доллара.
-- рынок нефти все еще не вернулся к уровням, соответствующим фундаментальным показателям.

Уровень сопротивления 3: $1.7850
Уровень сопротивления 2: $1.7720
Уровень сопротивления 1: $1.7670
Текущая цена: $1.7624
Уровень поддержки 1: $1.7500
Уровень поддержки 2: $1.7470
Уровень поддержки 3: $1.7330

Комментарий: GBP/USD продолжает торговаться в рамках нисходящего с 31 июля канала, ограниченного сегодня $1.7330/$1.7920 (ключевые поддержка/сопротивление). Ближайшая поддержка находится в районе $1.7500/10. Ниже вероятно снижение к минимумам понедельника на $1.7460/70. Далее целью падения станет канальная линия поддержки на $1.7330. Сопротивление находится в области $1.7670, более важное – на $1.7720 (50% Фибо падения последних 2-х дней). Выше находится $1.7850. Ключевой уровень сопротивления расположен в области канальной линии на $1.7920.

-- цены на нефть продолжат снижение даже в случае сокращения поставок ОПЭК
-- ожидается избыток поставок сырья на мировые рынки, причем ситуация ухудшится в начале 2009 года.

Уровень сопротивления 3: $1.4420
Уровень сопротивления 2: $1.4240
Уровень сопротивления 1: $1.4190
Текущая цена: $1.4184
Уровень поддержки 1: $1.4040
Уровень поддержки 2: $1.3920
Уровень поддержки 3: $1.3840

Комментарий: EUR/USD пытается восстановиться. Ближайшее сопротивление находится на $1.4180/90 (61.8% падения курса за последние 2 дня). Далее восстановление возможно к $1.4240 (50%). Ключевое сопротивление находится в области максимумов понедельника на $1.4420/30. Ближайшая поддержка отмечается в области сессионных минимумов на $1.4040. Более важная поддержка находится в районе канальной линии с 31 июля на $1.3920. Её пробитие откроет дорогу к трендовой линии поддержки с января 2002 года на $1.3840.

-- снижение глобального роста поможет сдержать инфляцию.
-- цены на сырьевые товары представляют серьезный риск развития вторичных инфляционных эффектов
-- цены на сырье останутся на высоком уровне. Волатильность на рынке сохранится.
-- высокие цены на нефть серьезно повлияли на фундаментальные показатели.
-- темпы роста развивающихся экономик снизятся
-- финансовый кризис продолжается, риски ликвидности остаются высокими.

USD/JPY Y106.95, Y109.25
EUR/JPY Y156.35
GBP/USD $1.7500

EUR/USD
Ордера на продажу $1.4140/45
Ордера на покупку $1.4100/1.4090

GBP/USD
Ордера на продажу $1.7570/80

USD/JPY
Ордера на продажу Y107.90/108.00, Y108.40/45

USD/CAD
Ордера на покупку C$1.0620, C$1.0610/00, C$1.0580 со стопами ниже
Ордера на продажу C$1.0690/00, C$1.0720 со стопами выше

Иена укрепилась против доллара, евро и фунта на фоне спекуляций относительно возможного продолжения кризиса на кредитном рыке. Участники рынка полагают, что национализации ипотечных операторовFannie Mae и Freddie Mac будет недостаточно для стабилизации ситуации. Данный факт стал причиной сокращения высоко доходных активов, которые финансируются в японской валюте.
Негативное влияние на доллар оказывают ожидания относительно снижения потребительских расходов на фоне ослабления рынка недвижимости. Аналитики ожидают снижения в июле количества незавершенных сделок по продаже жилья на 1,5% против роста на 5,3% в предыдущем месяце. Статистика по рынку недвижимости ожидается сегодня в 14:00GMT.
Слабая экономическая статистика Германии стала причиной снижения евро против доллара девятый день подряд. Согласно опубликованным данным, профицит торгового баланса крупнейшей экономики евро зоны в июле сократился до отметки €13,9 млрд с €19,9 в июне. Данный сообщение подтвердило опасения участников рынка относительно замедления экономикиЕС, что может привести к снижению ЕЦБ основной учетной ставки в будущем.

EUR/USD пара, снизившись к отметке $1.4044, обновила 11-месячные минимумы. Позднее курс скорректировался в область $1,4120.
GBP/USD установив сессионный минимум в районе $1,7500 курс отступил в область $1,7560.
USD/JPY йена укрепилась до отметки Y107,22. В текущий момент курс вырос в область вчерашних минимумов на Y107,70.

Среди европейских данных, которые публикуются сегодня, внимание рынков привлечет отчет о промышленном производстве в Великобритании (08:30GMT). Во второй половине дня внимание следует обратить на данные о количестве новостроек в Канаде (12:15 GMT), а также на ряд отчетов из США, в частности на данные о количестве незавершенных сделок по продаже жилья и оптовым запасам, которые будут опубликованы в 14:00GMT, а также на отчет об уровне потребительских настроений ABC/Washington Post Consumer Confidence (21:00 GMT). В 23:50 GMT выйдет торговый баланс Японии за июль.

Экономист ML Дэвид Розенберг говорит, что по его мнению "лица, ответственные за финансовую политику продолжают ситуативно реагировать на проблемы, поскольку были неспособны предусмотреть их, а также и их последствия. Тем не менее, крупная интервенция правительства способна положить конец кризису."

Стратеги Standard Bank прогнозируют рост доллара против евро и стерлинга и снижение американской валюты по отношению к иене. "В случае существования "пузыря" в сфере carry trade, в процессе его "сдутия" доллар и иена имеют потенциал для значительного роста," считают аналитики. Принимая во внимание тот факт, что большая часть "carry trade " финансировалась дешевой иеной, а не долларом, в течение следующего года именно японская валюта может стать "основной звездой роста".
"Именно по этому мы ожидаем укрепления иены в течение 2009 года до Y95 против доллара и Y125 по отношению к евро," отмечают эксперты.Standard прогнозирует снижение уровня процентной ставки ЕЦБ к концу 2009 года до 2.0%, что значительно ниже консенсус-прогноза в 3.75%. Годовой прогнозStandard курса евро-доллара составляет $1.3000. Стратеги ожидают снижения уровня процентной ставки Банка Англии до 3.5% или даже до 3.0% по сравнению с консенсус-прогнозом ( к концу 2009 года) в 4.25%. Годовой прогноз курсаGBP/USD составляет $1.6900. В настоящее время евро-доллар торгуется на отметке $1.4110, иена на Y108.00, а стерлинг на уровне $1.7550.

The New York Times
США отказались от идеи односторонних мер против России
Администрация Буша после длительных внутренних дебатов решила не принимать непосредственных карательных мер против России ввиду ее конфликта с Грузией. Она пришла к выводу, что, действуя в одиночку, будет иметь мало рычагов влияния, и более эффективный вариант – это ратовать за многоголосую критику России на международной арене во главе с Европой.

The Guardian
Google празднует десятилетие, обещая потопить Microsoft
В воскресенье компания Google отпраздновала свое десятилетие, пишет британская The Guardian. Сегодня компания, основанная Ларри Пейджем и Сергеем Брином, готовится бросить вызов корпорации Microsoft: угроза проявилась в запуске Google собственного интернет-браузера. Выход программы Chrome – это не просто вызов браузеру Internet Explorer от Microsoft, который доминирует на рынке. Происходящее свидетельствует о фундаментальной схватке, в которой определится будущее компьютерной индустрии.

Deutsche Welle
Adidas оденет и обует сборную России по футболу
Немецкий производитель спортивного инвентаря Adidas стал спонсором сборной России по футболу.
Российский футбольный союз (РФС) и фирма Adidas заключили соглашение о сотрудничестве сроком на десять лет. Об этом сообщается в пресс-релизе немецкого концерна, опубликованном в понедельник, 8 сентября.

BBC
Меры госконтроля США подняли рынки
Рынки акций США, Европы и Азии показали рост в понедельник, отреагировав на решение американского правительства взять под свой контроль две крупнейшие ипотечные компании страны - Fannie Mae и Freddie Mac.
Инвесторы надеются, что этот шаг властей США - самый масштабный такого рода в истории страны - придаст необходимый импульс рынку недвижимости и, в итоге, положит конец кредитному кризису.

Доллар укрепил свои позиции против основных конкурентов после решения правительства США поддержать фактически национализировать крупнейшие ипотечные институтыFannie Mae и Freddie Mac.
В результате, в связи с ожиданиями скорого завершения кризиса на кредитных рынках активизировался рост на мировых фондовых рынках, в основном благодаря росту интереса к финансовому сектора.
В воскресенье правительство США приняло решение взять под свой контроль Fannie Mae и Freddie Mac в связи с опасениями, что самый серьезный за, по крайней мере три десятилетия, всплеск дефолтов по ипотечным обязательствам приведет к банкротству двух крупнейших ипотечных институтов, на долю которых приходится почти половина всего рынка кредитов под залог недвижимости США.
Курс иены упал как против доллара и евро, так и по отношению к валютам так называемой товарной группы, в частности по отношению к австралийскому и ново-зеландскому долларов иена достигла полугодового минимума входе того, как инвесторы активизировали сделкиcarry trades.

EUR/USD открывшись на отметке $1.4373 показал максимумы на $1,4390, после чего резко упал до $1.4051. Сессия закончилась незначительным восстановлением выше уровня $1,4100.

USD/JPY

Уровень сопротивления 3: Y110.30
Уровень сопротивления 2: Y109.00
Уровень сопротивления 1: Y108.20
Текущая цена: Y107.43
Уровень поддержки 1: Y107.40
Уровень поддержки 2: Y106.80
Уровень поддержки 3: Y105.60
Комментарий: USD/JPY тестирует сильную поддержку в области Y107.30/40 (50% Фибо роста с Y105.50 до Y109.10. Пробитие этого уровня ускорит падение курса до Y106.80 и далее – к трендовой линии поддержки с 17 марта на Y105.60 (Y105.50 – вчерашний минимум). Сопротивление можно отметить в области 23.6% Фибо на Y108.20, далее – в районе вчерашнего максимума на Y109.00/10. Выше восстановление возможно до Y110.30 (максимум 25 августа).

Уровень сопротивления 3: Chf1.1480
Уровень сопротивления 2: Chf1.1420
Уровень сопротивления 1: Chf1.1370
Текущая цена: Chf1.1323
Уровень поддержки 1: Chf1.1260
Уровень поддержки 2: Chf1.1200
Уровень поддержки 3: Chf1.1090
Комментарий: USD/CHF по-прежнему торгуется в рамках восходящего с 16 июля канала, который сегодня ограничен Chf1.1090/Chf1.1480 (ключевые поддержка/сопротивление соответственно). Ближайшая поддержка находится в области сессионного минимума на Chf1.1260. Ниже потери могут увеличиться до Chf1.1200, а затем – к канальной линии на Chf1.1090. Сопротивление находится в области вчерашнего максимума на Chf1.1370, далее – в области Chf1.1420 и канальной линии на Chf1.1480.

Уровень сопротивления 3: $1.7920
Уровень сопротивления 2: $1.7720
Уровень сопротивления 1: $1.7620
Текущая цена: $1.7558
Уровень поддержки 1: $1.7500
Уровень поддержки 2: $1.7470
Уровень поддержки 3: $1.7330
Комментарий:
GBP/USD продолжает торговаться в рамках нисходящего с 31 июля канала, ограниченного сегодня $1.7330/$1.7920 (ключевые поддержка/сопротивление). Курс остается под давлением после выхода в понедельник разочаровывающих инфляционных данных. Ближайшая поддержка находится в районе $1.7500/10, ниже вероятно снижение к минимумам понедельника на $1.7460/70. Далее целью падения станет канальная линия поддержки на $1.7330. Сопротивление находится в области $1.7620, более важное – на $1.7720 (50% Фибо падения последних 2-х дней). Ключевой уровень сопротивления расположен в области канальной линии на $1.7920.

Уровень сопротивления 3: $1.4420
Уровень сопротивления 2: $1.4280
Уровень сопротивления 1: $1.4140
Текущая цена: $1.4084
Уровень поддержки 1: $1.4040
Уровень поддержки 2: $1.3920
Уровень поддержки 3: $1.3840
Комментарий: EUR/USD в понедельник продолжил свое падение на фоне общего спроса на доллара после решения правительства США поддержать крупнейшие ипотечные институты Fannie Mae и Freddie Mac в связи с опасениями, что самый серьезный за последние три десятилетия всплеск дефолтов по ипотечным обязательствам приведет к банкротству двух крупнейших ипотечных институтов, на долю которых приходится почти половина всего рынка кредитов под залог недвижимости США. Ближайшая поддержка отмечается в области сессионных минимумов на $1.4040. Более важная поддержка находится в районе канальной линии с 31 июля на $1.3920. Её пробитие откроет дорогу к трендовой линии поддержки с января 2002 года на $1.3840. Промежуточное сопротивление находится на $1.4140 (23.6% падения курс за последние 2 дня). Далее восстановление возможно к $1.4280. Ключевое сопротивление находится в области максимумов понедельника на $1.4420/30.

High Low Close
EUR/USD 1.4428 1.4051 1.4116
USD/JPY 109.07 107.71 108.16
GBP/USD 1.7977 1.7470 1.7577
USD/CHF 1.1372 1.1126 1.1314

EUR/JPY 156.98 151.62 152.69
EUR/GBP 0.8076 0.8015 0.8029
GBP/JPY 195.66 188.46 190.10
GBP/CHF 2.0040 1.9799 1.9888

01:30 Австралия Розничные продажи июль -1%
06:00 Германия Текущий баланс, млрд. июль 18.5
06:00 Германия Торговый баланс, млрд. июль 19.7
08:30 Великобритания Выпуск продукции промышленности, г/г июль -1.3%
08:30 Великобритания Выпуск продукции промышленности июль -0.1% -0.5%
08:30 Великобритания Промышленное производство, г/г июль -1.6%
08:30 Великобритания Промышленное производство июль -0.2% -0.2%
12:15 Канада Количество новостроек, г/г август 186.5K
14:00 США Оптовые запасы июль 0.6% 1.1%
14:00 США Количество незавершенных сделок по продаже жилья июль 5.3%
23:50 Япония Индекс цен на корпоративные товары август 2.0%
23:50 Япония Торговый баланс, трлн. 0.252
23:50 Япония Текущий баланс, трлн. июль 0.494
23:50 Япония Индекс цен на корпоративные товары, г/г август 7.1%