Новости и прогнозы: валютный рынок от 09-11-2012

• Политика ФРС была слишком жесткой в 2009 г

• Правило Тейлора указывает на то, что ставка по фондам должна быть -2%

• Существуют опасения относительно того, что политика ФРС создает финансовые "пузыри"

• Текущая политика ФРС, возможно, эквивалентна ставке по фондам -5%

• Слишком рано говорить о том, какое влияние пока оказал третий этап количественного смягчения

• ФРС не может компенсировать неспособность справиться с "бюджетным обрывом"

• Ожидается, что уровень безработицы достигнет 7,2% к концу 2013 г

• Не считаю, что терпимость ФРС в отношении инфляции ослабла

• Решение проблемы "бюджетного обрыва" критически важно

• Прогнозирую рост ВВП США в 2013 г на 3,5%

• Похоже, что европейский кризис сейчас находится в режиме ожидания

• Жилищный сектор идет на поправку

• Ситуация в экономике продолжает улучшаться, трудности ослабевают

• Операция "твист" может завершиться на фоне ограничений баланса

• Расширение программы количественного смягчения - обсуждаемый вариант

По последним данным статистического управления Insee, уровень французского промышленного производства сократился в сентябре больше, чем прогнозировалось.

Как стало известно, общий объем промышленного производства упал в сентябре на 2,5% в годовом исчислении, по сравнению с ожиданиями на уровне 0,1% снижения.

В это же время в месячном исчислении значение данного показателя упало на 2,7%, в то время как прогноз был на 1% снижение.

Отметим также, что промышленное производство сократилось на 1,9% в год, хотя ожидалось падение на 0,1%, а выход заводской продукции упал на 3,2% в месячном исчислении.

В течение третьего квартала, объем производства вырос в секторе обрабатывающей промышленности на 0,9%, в то время как промышленность в целом остался стабильной.

Объемы строительства упали на 1,1 процента в годовом исчислении в сентябре, и снизились на 0,5% в месячном исчислении.

В то же время, опрос руководителей предприятий в обрабатывающей промышленности от Insee показал, что инвестиции в этот сектор могут снизиться в 2013 году после скромного подъема в этом году.

Менеджеры прогнозируют падения на 2% инвестиций в 2013 году после прироста на 1% в этом году. Отметим, что прогноз на 2012 год был пересмотрен в сторону понижения на 4%, по сравнению с предыдущими опенками, о которых сообщалось в июле.

Курс евро снизился до двухмесячного минимума против доллара, и до самого слабого уровня почти за месяц против иены, так как падение французского промышленного производства добавляет спекуляций, что экономические перспективы Европы ухудшаются. Данные показали, что объем французского промышленного производства, упал на 2,7%, по сравнению с прошлым месяцем, в то время как средний прогноз был на уровне -1%.  Также стало известно, что деловое доверие во второй по величине экономике зоны евро достигло трехлетнего минимума в прошлом месяце.

Единая валюта направилась к еженедельному снижению против иены и доллара, так как греческие законодатели готовятся голосовать 11 ноября за бюджет на следующий год. Курс евро восстановил часть потерь, даже, несмотря на то, что индекс потребительского доверия в США поднялся до пятилетнего максимума.

Иена достигла уровня 79,08 за доллар, который является самым сильным уровнем с 18 октября, но также показала рост против большинства других основных валют. Отметим, что валюта, как правило, укрепляется во времена политических, финансовых и экономических потрясений, а последние данные по сальдо торгового баланса Японии означают, что страна не должна полагаться на зарубежных кредиторов. Но, несмотря на такой рост курс валюты все таки снизился, приблизившись при этом до уровней открытия дня.

Индекс доллара (DXY) вырос на 0,3% до 81,035, после раннего увеличения до уровня 81,087, который является двухмесячным максимумом.

Доллар Канады восстановил понесенные сегодня в начале дня потери, после отчета по уровню потребительского доверия в США. Отметим, что валюта торгуется выше паритета с американским коллегой уже второй день.

Управление национальной статистики заявило, что дефицит при торговле товарами Великобритании снизился в сентябре до уровня 8,4 млрд. фунтов стерлингов, по сравнению с 10 млрд фунтов дефицита в августе. Отметим, что многие аналитики ожидали, что дефицит снизится до отметки 8,9 млрд. фунтов стерлингов.

Данные также показали, что профицит на уровне 5,7 млрд в сфере слуг, был частично компенсирован падением дефицита в торговле товарами. В целом дефицит торгового баланса, в том числе товаров и услуг, сократился до 2,7 млрд. фунтов стерлингов от 4,3 млрд. месяцем ранее.

В это же время экспорт товаров увеличился на 0,3 млрд. или на 1,1% в августе, а импорт товаров показал снижение на 1,3 млрд. или на 3,9%.

Также доклад показал, что в третьем квартале дефицит при торговле товарами и услугами составил 8,5 млрд, по сравнению с дефицитом в размере 10,1 млрд. в предыдущем квартале. 

• Считаю, что сможем получить большинство в Конгрессе, чтобы достичь соглашения

• Большинство американцев согласны с моим подходом

• Выступаю за новые идея, но хочу что бы они были сбалансированы

• Сокращение расходов должно сочетать в себе увеличение доходов

• Обе партии должны решить проблему сокращения дефицита

• Проблема «финансового обрыва» заставляет срочно проводить соответствующие  действия

• Приоритетом должен быть рост количества рабочих мест и экономическое восстановление

• Приглашу лидеров обеих партий в Белый Дом на следующей неделе

• Считаю, что сможем получить большинство в Конгрессе, чтобы достичь соглашения

• Большинство американцев согласны с моим подходом

• Выступаю за новые идея, но хочу что бы они были сбалансированы

• Сокращение расходов должно сочетать в себе увеличение доходов

• Обе партии должны решить проблему сокращения дефицита

• Проблема «финансового обрыва» заставляет срочно проводить соответствующие  действия

• Приоритетом должен быть рост количества рабочих мест и экономическое восстановление

• Приглашу лидеров обеих партий в Белый Дом на следующей неделе

• Не хочу исключать любые варианты для движения вперед

• "Все" должно рассматривать в единстве с налоговой реформой

• Повышение налоговых ставок снизит способность для создания рабочих мест

• Очевидно, что дефицит является тормозом для экономики США

• Нужна договоренность, которая устроит обе палаты конгресса

• Сейчас появилась возможность для Обамы лидировать

• 2013 год должен быть началом налоговой и правой реформы

• Не хочу исключать любые варианты для движения вперед

• "Все" должно рассматривать в единстве с налоговой реформой

• Повышение налоговых ставок снизит способность для создания рабочих мест

• Очевидно, что дефицит является тормозом для экономики США

• Нужна договоренность, которая устроит обе палаты конгресса

• Сейчас появилась возможность для Обамы лидировать

• 2013 год должен быть началом налоговой и правой реформы

Как стало известно, сегодня Резервный банк Австралии пересмотрел в сторону понижения свой прогноз экономического роста на 2013 год, что во многом было вызвано сокращением инвестиций в горнодобывающий сектор в связи с падением цен на сырьевые товары.

Центральный банк теперь ожидает, что валовой внутренний продукт будет расти на уровне 2.25-3.25% в 2013 года, по сравнению с приростом на 2.75-3.25%, о котором первоначально сообщалось в августе. В это же время прогноз роста на этот год остался без изменений на уровне 3,75%.

Отметим также, что РБА прогнозирует рост ВВП между 2.25-3.25% в 2013-2014 финансовом году, что немного слабее, чем прогноз в августе в диапазоне 2,5-3,5%.

В докладе отмечается, что пересмотр в сторону понижения инвестиций в горнодобывающую промышленность может снизить рост ВВП в течение 2013 года около половины процентного пункта. Этот пересмотр отражает влияние недавнего падения оптовых цен на товары горнодобывающих компаний, денежных потоков, а также прогнозных расходов.

В то же время заметим, что планы по расходам железной руды и угля были затронуты высоким обменным курсом, ростом затрат и более слабым прогнозом роста мировой экономики.

Перспективы для остальной экономики, за исключением горнодобывающей отрасли, осталось неоднозначным. После роста в прошлом году, общественный спрос, как ожидается, снизится в течение года по июнь 2013 года. Отметим, что прогноз потребления мало изменился с момента первоначального прогноза в августе, и будет расти в пределах тенденции. Напомним, что уровень общественного строительства значительно сократился в прошлом году под влиянием стимулирующих мер со стороны правительства.

Но, несколько слабые перспективы внутренней экономической активности и спроса на рабочую силу, а также приглушенный рост удельных издержек на труд, как ожидается, помогут содержать внутренние инфляционные давления в течение ближайших двух лет.

• ЕЦБ может сделать свою политику менее мягкой в любое время

• В следующем году инфляция не превысит 2%

Данные, опубликованные Национальным бюро статистики, показали, что рост промышленного производства в Китае ускорился в октябре больше, чем ожидалось.

Как стало известно, объем промышленного производства расширился на 9,6% в годовом исчислении, по сравнению с 9,2% прироста в сентябре. В это же время экономисты прогнозировали рост на 9,4%. Отметим, что это был самый больший рост за последние пять месяцев, и соответствовал темпам роста, которые были зафиксированы в мае 2012 года.

За первые десять месяцев этого года, производство выросло на 5%, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Отдельно статистическое бюро сообщило, что общий объем инвестиций в Китай вырос на 20,7% в годовом выражении в течение января-октября. Это было примерно в соответствии с прогнозами экономистов на 20,6% роста.

В субботу Китай в 02:00 GMT опубликует сальдо баланса внешней торговли, изменение объема экспорта и импорта за октябрь, а в 07:00 GMT - объем займов в юанях за октябрь.

• Проблемы рынков капитала - предмет обеспокоенности для ЕЦБ

• Рынки капитала в еврозоне функционируют плохо

• ЕЦБ будет действовать в случае появления признаков инфляции в среднесрочной перспективе

• Не верю в возможность выхода какой-либо страны из еврозоны

Власти ЕС утверждают, что на встрече Еврогруппы в понедельник следующий транш для Греции одобрен не будет. Тем временем, Афины обнародовали план рефинансирования казначейских векселей на сумму 5 млрд. евро, срок погашения которых истекает 16 ноября.

«Сложилась неоднозначная ситуация с наличными резервами в стране», - комментирует Кристос Стайкурас, заместитель Минфина Греции в пятницу. Чтобы избежать дефолта, Афины приняли решение выставить на аукцион 13 ноября 4-недельные бумаги на сумму 2.125 млрд. и 13-недельные векселя на сумму 1 млрд. евро. Сейчас все в руках ЕЦБ, которому предстоит решить, будут ли рефинансированы векселя.

Пара USD/CAD с начала европейской сессии прибавила около 50 пунктов, пробила уровень паритета, достигнув максимума на отметке 1.0033, и отступила. В настоящий момент пара торгуется у 3-месячных максимумов в районе 1.0011

EUR/USD $1.2700, $1.2725, $1.2775, $1.2800, $1.2850, $1.2900

USD/JPY  Y79.00, Y79.30, Y79.40, Y80.00, Y80.50

EUR/JPY Y103.25

GBP/USD  $1.6000, $1.6030, $1.6050, $1.6100, $1.5910

EUR/GBP  stg0.8000

GBP/CHF Chf1.5230

USD/CHF Chf0.9425

AUD/USD $1.0400, $1.0425, $1.0430, $1.0445

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

07:00 Германия Индекс потребительских цен, м/м (окончательные данные)  Октябрь 0.0% 0.0% 0.0%
07:00 Германия Индекс потребительских цен, г/г (окончательные данные)  Октябрь +2.0% +2.0% +2.0%
07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, м/м Сентябрь +1.5% -0.9% -2.7%
07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, г/г Сентябрь -0.9% -0.2% -2.5%
09:30 Великобритания Торговый баланс Сентябрь -10.0 -9.7 -8.4

Курс евро упал до четырехнедельного минимума против иены после того, как индексы  промышленного производства в Франции и Швеции упали более, чем ожидали аналитики и после того, как вчера Европейский центральный банк предупредил, что экономический рост будет оставаться слабым.

Показатели немецкой инфляции CPI подтвердили прогнозы (2% г/г и 0% м/м), а сальдо бюджета Франции сузилось с €-97.7 млрд. до €-85 млрд., в то время как объем промпроизводства в стране упал с +1.5% до -2.7% м/м.

Единая валюта коснулась двухмесячного минимума по отношению к доллару на фоне новостей из Греции. Власти ЕС подтвердили отсрочку выплаты Е31,3-миллиардного транша Греции с 12 ноября на конец месяца, так как министры финансов хотят дождаться отчета "тройки”. Они также отмечают, что стране в любом случае не грозит дефолт из-за погашения облигаций 16 ноября.

Кроме того, Греция опубликовала удручающие показатели промпроизводства за сентябрь: -7.3% г/г против пред. +2.7%, а инфляция CPI в стране ускорилась с +0.9% до +1.6%. Греция продолжает двигаться по пути рецессии. Ранее на этой неделе парламент одобрил принятие пакета мер жесткой экономии на €13.3 млрд., вызвавший всплеск общественных протестов.

Фунт упал против доллара после того, как отчет показал, что британский торговый дефицит резко сократился. Резкое падение объемов нефтяного и топливного импорта в сентябре после августовского роста спровоцировало сужение дефицита торгового баланса Великобритании. Общий показатель дефицита зарегистрировал сужение до 2,699 млрд. от августовских 4,309 млрд. В процентном соотношении объем импорта сократился на 0,7% кв/кв, в то время как экспорт вырос на 2,6%.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.2840/60, $1.2820/30, $1.2800, $1.2745/50  

Ордера на покупку $1.2705/00, $1.2690/85, $1.2655/50, $1.2620/00

Великобритания разместила Treasury Bills на сумму 2.5 млрд фунтов

1-месячные Treasury Bills на сумму 0.5млрд фунтов, средняя доходность 0.212%, коэффициент покрытия 2.39;

3-месячные Treasury Bills на сумму 0.5 млрд фунтов, средняя доходность 0.209%, коэффициент покрытия 4.11;

6-месячные Treasury Bills на сумму 1.5 млрд фунтов, средняя доходность 0.3%, коэффициент покрытия 2.88.

Напомним, что импортные цены выросли на 1,1% в сентябре на фоне новости о повышении цен на нефть. Нетопливные цены также выросли за месяц, так как стоимость продуктов питания и готовой продукции увеличилась. Но даже если цены продолжат свой прирост, мы по-прежнему ожидаем, что инфляция будет оставаться без изменений в ближайшие месяцы. Также мы прогнозируем, что цены на импорт снизятся на 0,3% в октябре, так как цены на нефть упали в течение месяца. Забегая вперед отметим, что глобальные перспективы от МВФ продолжают показывать умеренный рост в следующем году в странах с развитой экономикой. Мы также по-прежнему ожидаем, что внутри потребительские цены, скорее всего, будет колебаться около 2,5% в 2013 году, после 2,2% роста в этом году. Суть заключается в том, что медленный глобальный и внутренний рост будет сдерживать рост инфляции в ближайшие месяцы.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне 0,0%, по сравнению с +1,1% в прошлом месяце.

Как пишет Financial Times, Еврокомиссия и МВФ разошлись во мнениях относительно программы оказания помощи Греции, которую предполагалось обсудить и реактивировать в ходе заседания Еврогруппы в следующий понедельник. Ввиду возникших разногласий переговоры по программе были отложены, и теперь к следующей пятнице следующий транш помощи для страны может оказаться не готов.

Камнем преткновения является размер греческого долга и темпы его сокращения. МВФ выдает более пессимистичные, по сравнению с Еврокомиссией, прогнозы относительно размера греческого долга в 2020 г. (ожидается возвращение к уровню 120% от ВВП). Согласно источникам в высших эшелонах власти еврозоны, расхождение в прогнозах составляет около 20%, что составляет приблизительно Е40 млрд.

Аналитики Danske полагают, что перед лицом таких проволочек «давление рынка на периферийные страны может усилиться, а готовность европейских политиков к достижению соглашений снова будет подвергнута проверке на прочность». Греция снова окажется на грани дефолта, и Афины предупреждают, что без следующего транша в стране закончатся деньги уже через несколько недель. 

Австралия разместила Treasury Bonds с погашением в 2015 году на сумму 600 млн австр долл, средняя доходность 2.6033%, коэффициент покрытия 6.18.

EUR/USD $1.2700, $1.2725, $1.2775, $1.2800, $1.2850, $1.2900

USD/JPY  Y79.00, Y79.30, Y79.40, Y80.00, Y80.50

EUR/JPY Y103.25

GBP/USD  $1.6000, $1.6030, $1.6050, $1.6100, $1.5910

EUR/GBP  stg0.8000

GBP/CHF Chf1.5230

USD/CHF Chf0.9425

AUD/USD $1.0400, $1.0425, $1.0430, $1.0445

Давление на пару оказала публикация прогноза ЕС по ВВП. Несмотря на ожидание роста на 0,4% в ЕС и на 0,1% в еврозоне в 2013, в отчёте сообщается, что в оба региона будут пребывать в состоянии рецессии, и в этом году их экономики отметят спад на 0,3% и 0,4% соответственно. В заявлении говорится, что уровень безработицы останется высоким, внутренний спрос в некоторых странах ослабнет ввиду ухудшения внутренних и внешних балансов, что спровоцирует существенное снижение экономической активности.

• В будущем правительству Франции следует предпочитать сокращение расходов повышению налогов

• Прогнозирую постепенное восстановление экономического роста в 2013 г, если возрастет доверие

  
  

РБК-Daily
Смена власти в Китае: десятилетие реформ или упущенных возможностей
Десятилетие правления в Китае Ху Цзиньтао и его соратников (2002-2012гг.) ознаменовалось феноменальным ростом национальной экономики и возвышением Поднебесной до статуса второй крупнейшей экономической державы после США. С другой стороны, именно в этот период структурные экономические преобразования в КНР затормозились, а по версии некоторых экспертов, и вовсе были заморожены.Смелые рыночные устремления Дэн Сяопина и его последователей, породившие в 1980-1990-х гг. уникальный проект "социалистической рыночной экономики", в начале нового века сменились курсом на укрепление государственного капитализма
Без сюрпризов: ЕЦБ оставил учетную ставку на прежнем уровне
Европейский центральный банк (ЕЦБ) оставил учетную ставку на уровне 0,75%, говорится в распространенном сегодня сообщении банка. Это решение совпало с ожиданиями большинства аналитиков. Месяцем ранее ставка также была оставлена на прежнем уровне. В сентябре сообщалось, что ЕЦБ, может быть, и не столкнется с необходимостью скупать бумаги стран - должников еврозоны в рамках объявленной 6 сентября 2012г. программы скупки госдолга. Представитель Банка Паников Деметриадес выражал надежду, что для того чтобы стабилизировать ситуацию, может хватить и готовности ЕЦБ начать скупку бумаг.
Безработица в Греции побила новый рекорд, но не обошла испанскую
Безработица в Греции по итогам августа 2012г. достигла рекордного значения - 25,4%, пересмотренный показатель за предыдущий месяц - 24,8%. Показатель продолжает расти уже на протяжении трех лет подряд и на данный момент более чем вдвое превышает средний уровень безработицы в странах зоны евро (11,5%). По сравнению с уровнем 2008г., когда в Греции начался экономический спад, безработица выросла более чем в 3 раза.
Банк Англии вновь отказался менять учетную ставку
Банк Англии оставил базовую учетную ставку без изменения - на самом низком в истории уровне - в 0,5% годовых. Такое решение, совпавшее с ожиданиями аналитиков, было принято сегодня на заседании комитета по кредитно-денежной политике банка. Напомним, что базовая учетная ставка была снижена Банком Англии до уровня в 0,5% в марте 2009г. С тех пор она ни разу не пересматривалась. Следующее заседание комитета по кредитно-денежной политике Банка Англии, на котором может быть принято решение об изменении базовой учетной ставки, намечено на 6 декабря 2012г.
Reuters.
М.Драги не испытывает оптимизма относительно ситуации в еврозоне
Европейский центробанк (ЕЦБ) ожидает слабого развития европейской экономики, сообщил глава структуры Марио Драги на пресс-конференции по итогам заседания ЕЦБ."Экономическая активность в еврозоне будет оставаться на низком уровне", - пояснил М.Драги, предупредив об отсутствии веских поводов к оптимизму до конца текущего года. Соответствующие выводы можно сделать, проанализировав последнюю макроэкономическую статистику, подытожил он.
D/W
Глава ЕЦБ Драги приветствовал меры экономии Греции
Глава Европейского центрального банка (ЕЦБ) Марио Драги приветствовал утвержденный парламентом Греции очередной пакет мер экономии. Результат состоявшегося в ночь на четверг, 8 ноября, голосования Драги назвал "очень важным шагом".Глава ЕЦБ отрицательно ответил на вопросы журналистов о возможности списания долгов Греции, пояснив, что это запрещено соглашениями ЕС. В то же время он отметил, что предоставившие правительству в Афинах кредиты страны еврозоны могли бы отказаться от своих требований и прибыли, связанной с погашением долгов. Обращает внимание на слова главы ЕЦБ о возможности снижения учетной ставки из-за слабой конъюнктуры. В то же время он не уточнил, когда это может произойти. "Если будет нужно, мы пойдем на такой шаг", - сказал Драги на встрече с журналистами во Франкфурте-на-Майне, добавив, что в настоящее время нет оснований для изменения денежной политики. Выступая на пресс-конференции, Драги сообщил, что на последнем заседании совета директоров ЕЦБ вопрос о том, какой курс банк будет проводить в наступающем году, не обсуждался.
Кризис заставил испанцев жить по средствам
Еще не так давно иностранцы, приезжающие в Испанию, удивлялись тому, как расточительно живет здесь средний класс. Его представители охотно совершали дорогостоящие покупки в долг. "Квартиры и дачи покупали с рассрочкой на 30-40 лет, машины, электробытовую технику и мебель - на 5-10 лет", - пояснила в интервью DW сотрудник мадридского Центра социологических исследований Энкарнасион дель Кампо. "В разгар кредитного бума, с 2000 по 2006 годы, банковская задолженность среднего класса росла со скоростью 16 процентов ежегодно", - сообщил другой собеседник DW, сотрудник Национального института статистики Испании Педро Сьенфуэгос. Этот класс задолжал банкам к 2010 году 872 миллиарда евро.
Грекам снова урезают зарплаты и пенсии
Греческий парламент одобрил дополнительные меры жесткой экономии. Бюджетные расходы должны быть уменьшены на 13,5 миллиарда евро. Только на таких условиях Афины могут получить очередной транш финансовой помощи.
В Германии зафиксирован рекордный обвал экспорта с 2009 года
Долговой кризис в странах еврозоны докатился и до немецких экспортеров: из-за слабого спроса в европейском валютном союзе немецкий экспорт переживает крупнейший обвал с кризисного 2009 года. В сентябре общий объем внешней торговли в ФРГ сократился по сравнению с сентябрем 2011 на 3,4 процента - до 91,7 млрд евро, сообщило в четверг, 8 ноября, Федеральное статистическое ведомство в Висбадене. В интервью агентству Reuters в ведомстве констатировали, что в ежегодном сравнении это - первый случай сокращения объемов немецкого экспорта с января 2010 года и одновременно - самый масштабный с ноября 2007. Объясняется это рецессией, которую в настоящее время переживают страны еврозоны: экспорт немецкой продукции в этот регион сократился на 9,1 процента, а в Евросоюз в целом - на 7 процентов.
Обзор финансово-экономической прессы: Безработица в Греции побила новый рекорд, но не обошла испанскую

РБК-Daily
Смена власти в Китае: десятилетие реформ или упущенных возможностей
Десятилетие правления в Китае Ху Цзиньтао и его соратников (2002-2012гг.) ознаменовалось феноменальным ростом национальной экономики и возвышением Поднебесной до статуса второй крупнейшей экономической державы после США. С другой стороны, именно в этот период структурные экономические преобразования в КНР затормозились, а по версии некоторых экспертов, и вовсе были заморожены.Смелые рыночные устремления Дэн Сяопина и его последователей, породившие в 1980-1990-х гг. уникальный проект "социалистической рыночной экономики", в начале нового века сменились курсом на укрепление государственного капитализма
Без сюрпризов: ЕЦБ оставил учетную ставку на прежнем уровне
Европейский центральный банк (ЕЦБ) оставил учетную ставку на уровне 0,75%, говорится в распространенном сегодня сообщении банка. Это решение совпало с ожиданиями большинства аналитиков. Месяцем ранее ставка также была оставлена на прежнем уровне. В сентябре сообщалось, что ЕЦБ, может быть, и не столкнется с необходимостью скупать бумаги стран - должников еврозоны в рамках объявленной 6 сентября 2012г. программы скупки госдолга. Представитель Банка Паников Деметриадес выражал надежду, что для того чтобы стабилизировать ситуацию, может хватить и готовности ЕЦБ начать скупку бумаг.
Безработица в Греции побила новый рекорд, но не обошла испанскую
Безработица в Греции по итогам августа 2012г. достигла рекордного значения - 25,4%, пересмотренный показатель за предыдущий месяц - 24,8%. Показатель продолжает расти уже на протяжении трех лет подряд и на данный момент более чем вдвое превышает средний уровень безработицы в странах зоны евро (11,5%). По сравнению с уровнем 2008г., когда в Греции начался экономический спад, безработица выросла более чем в 3 раза.
Банк Англии вновь отказался менять учетную ставку
Банк Англии оставил базовую учетную ставку без изменения - на самом низком в истории уровне - в 0,5% годовых. Такое решение, совпавшее с ожиданиями аналитиков, было принято сегодня на заседании комитета по кредитно-денежной политике банка. Напомним, что базовая учетная ставка была снижена Банком Англии до уровня в 0,5% в марте 2009г. С тех пор она ни разу не пересматривалась. Следующее заседание комитета по кредитно-денежной политике Банка Англии, на котором может быть принято решение об изменении базовой учетной ставки, намечено на 6 декабря 2012г.
Reuters.
М.Драги не испытывает оптимизма относительно ситуации в еврозоне
Европейский центробанк (ЕЦБ) ожидает слабого развития европейской экономики, сообщил глава структуры Марио Драги на пресс-конференции по итогам заседания ЕЦБ."Экономическая активность в еврозоне будет оставаться на низком уровне", - пояснил М.Драги, предупредив об отсутствии веских поводов к оптимизму до конца текущего года. Соответствующие выводы можно сделать, проанализировав последнюю макроэкономическую статистику, подытожил он.
D/W
Глава ЕЦБ Драги приветствовал меры экономии Греции
Глава Европейского центрального банка (ЕЦБ) Марио Драги приветствовал утвержденный парламентом Греции очередной пакет мер экономии. Результат состоявшегося в ночь на четверг, 8 ноября, голосования Драги назвал "очень важным шагом".Глава ЕЦБ отрицательно ответил на вопросы журналистов о возможности списания долгов Греции, пояснив, что это запрещено соглашениями ЕС. В то же время он отметил, что предоставившие правительству в Афинах кредиты страны еврозоны могли бы отказаться от своих требований и прибыли, связанной с погашением долгов. Обращает внимание на слова главы ЕЦБ о возможности снижения учетной ставки из-за слабой конъюнктуры. В то же время он не уточнил, когда это может произойти. "Если будет нужно, мы пойдем на такой шаг", - сказал Драги на встрече с журналистами во Франкфурте-на-Майне, добавив, что в настоящее время нет оснований для изменения денежной политики. Выступая на пресс-конференции, Драги сообщил, что на последнем заседании совета директоров ЕЦБ вопрос о том, какой курс банк будет проводить в наступающем году, не обсуждался.
Кризис заставил испанцев жить по средствам
Еще не так давно иностранцы, приезжающие в Испанию, удивлялись тому, как расточительно живет здесь средний класс. Его представители охотно совершали дорогостоящие покупки в долг. "Квартиры и дачи покупали с рассрочкой на 30-40 лет, машины, электробытовую технику и мебель - на 5-10 лет", - пояснила в интервью DW сотрудник мадридского Центра социологических исследований Энкарнасион дель Кампо. "В разгар кредитного бума, с 2000 по 2006 годы, банковская задолженность среднего класса росла со скоростью 16 процентов ежегодно", - сообщил другой собеседник DW, сотрудник Национального института статистики Испании Педро Сьенфуэгос. Этот класс задолжал банкам к 2010 году 872 миллиарда евро.
Грекам снова урезают зарплаты и пенсии
Греческий парламент одобрил дополнительные меры жесткой экономии. Бюджетные расходы должны быть уменьшены на 13,5 миллиарда евро. Только на таких условиях Афины могут получить очередной транш финансовой помощи.
В Германии зафиксирован рекордный обвал экспорта с 2009 года
Долговой кризис в странах еврозоны докатился и до немецких экспортеров: из-за слабого спроса в европейском валютном союзе немецкий экспорт переживает крупнейший обвал с кризисного 2009 года. В сентябре общий объем внешней торговли в ФРГ сократился по сравнению с сентябрем 2011 на 3,4 процента - до 91,7 млрд евро, сообщило в четверг, 8 ноября, Федеральное статистическое ведомство в Висбадене. В интервью агентству Reuters в ведомстве констатировали, что в ежегодном сравнении это - первый случай сокращения объемов немецкого экспорта с января 2010 года и одновременно - самый масштабный с ноября 2007. Объясняется это рецессией, которую в настоящее время переживают страны еврозоны: экспорт немецкой продукции в этот регион сократился на 9,1 процента, а в Евросоюз в целом - на 7 процентов.

Евро упал до двухмесячного минимума по отношению к доллару после того, как министры финансов ЕС заявили, что пока месть отложат решение вопроса относительно предоставления финансовой помощи Греции.

Единая валюта снизилась против большинства из 16 основных валют, так как президент Европейского центрального банка Марио Драги заявил, что экономический рост будет оставаться слабым. Также он сказал, что министры финансов зоны евро не смогут принять решение по Греции до конца ноября, поскольку они ожидают полного доклада о соблюдении всех требований.

Иена выросла против всех 16 основных валют, поскольку спрос на безопасные активы был повышен на фоне спекуляций, что американские законодатели будут предпринимать меры, что предотвратить надвигающийся «фискальный обрыв», который несет с собой увеличение налогов и сокращение расходов.

Фунт продолжил свой вчерашний рост против евро после того, как Банк Англии заявил, что будет поддерживать программу по покупке активов на уровне 375 млрд фунтов стерлингов ($ 599 млрд). Также сегодня БА принял решение по уровню процентной ставки, оставив ее без изменений на отметке 0,5%.

Канадский доллар снизился на фоне того, что опубликованные данные показали, что число закладок новых фундаментов было намного ниже ожиданий аналитиков. В то же время стало известно, что индекс цен на новое жилье показал прирост в соответствии с прогнозами. Также на такую динамику повлияло постепенное снижение спроса на рискованные активы.

EUR/USD
Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):
$1.2853 (1713)
$1.2810 (1721)
$1.2778 (1079)
Цена на момент написания обзора: $1,2754
Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):
$1.2742 (2181)
$1.2724 (1613)
$1.2689 (5390)

Комментарии:
- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 9 ноября составляет 44045 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3450 (5107);
- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 9 ноября составляет 44832 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2700 (5390);
- соотношение PUT/CALL согласно данным за 8 ноября составило 1,02 против 1,07 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD
Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):
$1.6200 (892)
$1.6100 (1760)
$1.6001 (864
Цена на момент написания обзора: $1,5979
Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):
$1.5900 (2374)
$1.5800 (1287)
$1.5700 (867)

Комментарии:
- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 9 ноября составляет 9136 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6600 (2229);
- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 9 ноября  составляет 10549 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5900 (2374);
-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 8 ноября составило 1,15 против 1,16 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).
** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Были опубликованы следующие данные:

00:30 Австралия Отчёт Резервного Банка Австралии по денежно-кредитной политике IV кв

01:00 Новая Зеландия Индекс цен на жильё от REINZ, м/м Октябрь +0.6% +1.5%

01:30 Китай Индекс потребительских цен, г/г Октябрь +1.9% +1.9% +1.7%

01:30 Китай Индекс цен производителей, г/г Октябрь -3.6% -2.7% -2.8%

05:00 Япония Индекс уверенности потребителей Октябрь 40.1 39.7 39.7

05:30 Китай Промышленное производство, г/г Октябрь +9.2% +9.5% +9.6%

05:30 Китай Розничные продажи, г/г Октябрь +14.2% +14.4% +14.5%

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,2757 -0,10%

GBP/USD $1,5982 -0,01%

USD/CHF Chf0,9458 +0,13%

USD/JPY Y79,46 -0,67%

EUR/JPY Y101,28 -0,86%

GBP/JPY Y126,99 -0,67%

AUD/USD $1,0405 -0,03%

NZD/USD $0,8151 -0,37%

USD/CAD C$1,0002 +0,35%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:30 Австралия Отчёт Резервного Банка Австралии по денежно-кредитной политике IV кв

01:00 Новая Зеландия Индекс цен на жильё от REINZ, м/м Октябрь +0.6%

01:30 Китай Индекс потребительских цен, г/г Октябрь +1.9% +1.9%

01:30 Китай Индекс цен производителей, г/г Октябрь -3.6% -2.7%

05:00 Япония Индекс уверенности потребителей Октябрь 40.1 39.7

05:30 Китай Промышленное производство, г/г Октябрь +9.2% +9.5%

05:30 Китай Розничные продажи, г/г Октябрь +14.2% +14.4%

07:00 Германия Индекс потребительских цен, м/м (окончательные данные) Октябрь 0.0% 0.0%

07:00 Германия Индекс потребительских цен, г/г (окончательные данные) Октябрь +2.0% +2.0%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, м/м Сентябрь +1.5% -0.9%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, г/г Сентябрь -0.9% -0.2%

13:30 США Индекс цен на импорт, м/м Октябрь +1.1% 0.0%

14:55 США Индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan (предварительные данные) Ноябрь 82.6 82.6

00:30 Австралия Отчёт Резервного Банка Австралии по денежно-кредитной политике IV кв

01:00 Новая Зеландия Индекс цен на жильё от REINZ, м/м Октябрь +0.6%

01:30 Китай Индекс потребительских цен, г/г Октябрь +1.9% +1.9%

01:30 Китай Индекс цен производителей, г/г Октябрь -3.6% -2.7%

05:00 Япония Индекс уверенности потребителей Октябрь 40.1 39.7

05:30 Китай Промышленное производство, г/г Октябрь +9.2% +9.5%

05:30 Китай Розничные продажи, г/г Октябрь +14.2% +14.4%

07:00 Германия Индекс потребительских цен, м/м (окончательные данные) Октябрь 0.0% 0.0%

07:00 Германия Индекс потребительских цен, г/г (окончательные данные) Октябрь +2.0% +2.0%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, м/м Сентябрь +1.5% -0.9%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, г/г Сентябрь -0.9% -0.2%

13:30 США Индекс цен на импорт, м/м Октябрь +1.1% 0.0%

14:55 США Индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan (предварительные данные) Ноябрь 82.6 82.6

15:00 США Товарные запасы на складах оптовой торговли Сентябрь +0.5% +0.4%

Согласно исследованию от экономистов, экономика Японии, вероятнее всего, сократится в прошедшем квартале, показав при этом самые быстрые темпы за год, на фоне того, что объем экспорта и потребления упал.
Еще одним признаком слабой экономики является профицит счета текущих операций Японии, который сократился на 68,7% по сравнению с прошлым годом, а также падение уровня заказов на технику.
После того , как страна пострадала от глобального экономического спада, а также субсидии для покупки экономичных автомобилей, валовой внутренний продукт Японии в июле-сентябре вероятно, сократился с учетом сезонных колебаний на 3,9% в годовом выражении, по сравнению с предыдущими тремя месяцами. На фоне этого, может возникнуть ощущение, что Япония находится в кризисной фазе.
Напомним, что публикация данных по уровню ВВП третьей по величине экономики мира ожидается в понедельник.
Отметим также, что вышедшие сегодня данные показали, что положительное сальдо по счету текущих операций (общий показатель торговли Японии с остальным миром) вырос до уровня 503.6 млрд. иен ($ 6.37 млрд.) в сентябре. В это же время экономисты ожидали, что показатель достигнут избытка на отметке 762.3 миллиарда иен.
Но с учетом сезонных колебаний, сальдо счета текущих операций показало дефицит на уровне 142.0 млрд, что было впервые с марта 1981 года, когда Япония пострадала от резкого роста цен на нефть.
Аналитики заявляют, что скорректированное сальдо счета текущих операций все такие вернется на положительную территорию в скором времени, но сегодняшний результат указывает на то, торговые условия в Японии существенно ухудшились.
Они также говорит, что экспорт в Китай может снизиться еще больше, что будет результатом японско-китайских территориальных споров.
Отметим, что показатели в последние недели показали растущий дефицит торгового баланса, падение производства на заводах и уменьшение количество рабочих мест. На фоне этого растет шанс того, что политики могут пересмотреть свои прогнозы роста, а также активизировать меры для стимулирования экономики.