Новости и прогнозы: валютный рынок от 10-10-2007

Рон Симпсон из Аction Economics полагает, что "несмотря на тот факт, что ФРС занял выжидательную позицию, принимая во внимание состояние экономики, он все же выразил озабоченность в отношении роста инфляционных рисков. Таким образом, вероятность очередного понижения процентной ставки несколько уменьшилась."

Снижение фондового рынка США вызвало продажу евро против иены и ряда других валют, повлияв и на долларовую пару. Спрос на EUR/USD отмечен на $1.4100/10 стопы по некоторым данным сосредоточены ниже $1.4095/90. В случае их поглощения можно ожидать снижение в район $1.4070/50. Ключевая поддержка остается в зоне вчерашнего минимума $1.4010/00.

Доллар остается под давлением после того, как опубликованный накануне протокол встречи FOMC не смог уменьшить вероятность того, что процентная ставка все еще может быть снижена.
ФРС отметил, что решение о снижении ставки на 50 б.п. было принято единогласно с целью ограничения негативного влияния на экономику ужесточения условий финансирования. В тексте протокола отмечается сохранение озабоченности в отношении инфляции и подчеркивается, что дальнейшие действия ФРС будут зависеть от развития ситуации в экономике страны.
Поддержку евро оказывает отсутствие в преддверии встречи G7 единства среди представителей еврозоны относительно недавнего укрепления единой валюты против основных конкурентов.
Так премьер-министр Франции Николя Саркози заявил, что рост курса евро негативно влияет на экспортный потенциал еврозоны, а министр финансов Германии Пеер Штейнбрюк отметил, что "предпочитает сильный евро."
Стерлинг вырос против доллара после того, как управляющий Банком Англии Мервин Кинг подтвердил свою приверженность курсу ограничения инфляции и дал основания говорить, что не собирается снижать процентную ставку с нынешних 5.75% с целью облегчения долгового бремени заемщиков.
Курс японской иены, который традиционно в последнее время четко коррелирует с динамикой фондовых рынков, укрепился против доллара США из-за фиксации прибыли на Wall Street после того, как Valero Energy Corp., Chevron и International Paper Co. предупредили, что квартальная прибыль не оправдает ожиданий экспертов.
Ранее были отмечены продажи японской валюты против доллара, евро и ряда "высокодоходных" валют в ходе восстановления азиатских и европейских фондовых рынков, а также в преддверии объявления решения Банка Японии по процентным ставкам.
Как ожидается, центральный банк оставит основную ставку без изменений, на уровне 0.50%.

Пара накануне сформировала поддержку в области 1.4010 и смогла закрепиться выше 1.4100. Промежуточная поддержка в настоящее время отмечается на 1.4090 и 1.4070. Сопротивление на 1.4170/80. До тех пор, пока пара держится выше 1.4100, можно ожидать возобновление роста в район исторического максимума 1.4275/80.

Джеймс Хьюз, аналитик из CMC Markets - "спекуляции по поводу того, что ФРС продолжит процесс снижения ставок послужили причиной возобновления продаж доллара."

Дэвид Ватт, экономист BMO Capital Markets отмечает, что "рыночные настроения в настоящее время складываются для доллара неблагоприятно. Инвесторы все еще имеют сомнения по поводу состояния американской экономики. Очевидно, что ФРС в настоящее время намерен придерживаться выжидательной политики, однако, в случае распространения на экономику негативных эффектов из-за проблем на рынке жилья, не замедлит снизить процентную ставку."

USD/CHF показал минимумы на Chf1ю1783, поглотив стопы при прохождении Chf1.1795/90. Поддержку трейдеры отмечают на Chf1.1775/70. Ордера на продажу расположены в области Chf1.1840/50, более крупные – на Chf1.1890/00 со стопами выше.

Национальная Ассоциации Риэлтеров США ожидает, что в этом году стоимость жилья на вторичном рынке снизится на 1.3%, однако в будущем году повысится на 1.3%. Падение цен на жилье первичного рынка составит в этом году 2.1%, а в 2008 году цены поднимутся на 1.0%.

EUR/USD: $1.4100, $1.4200, $1.4400
EUR/GBP: stg0.6900
AUD/USD: $0.8830, $0.8900

AUS/USD снова протестировал $0.9000 и вернулся к $0.8986. Ордера на продажу расположены вплоть до $0.9010, поглощение которых приведет курс к 26-летним пикам, при этом опционный барьер находится на $0.9050. Австралийский доллар может оставаться в узком ценовом диапазоне до выхода данных по занятости завтра утром. Ордера на покупку расположены в области $0.8970/60. Технически, позитивный настрой по курсу сохраняется до тех пор, пока AUS/USD остается выше 10-дневной МА на $0.8907.

«Cделки сarry trade снова пользуются спросом», говорит Ян Станнард, валютный стратег BNP Paribas SA. «Все указывает на нормализацию спроса на высокодоходные и рисковые активы. Что продолжит поддерживать carry trade и оказывать давление на иену».

После снижения под stg0.6910 на европейских торгах, EUR/GBP начал восстанавливаться и сейчас торгуется у новых сессионных максимумов в области stg0.6935. Ордера на продажу ранее отмечались в области stg0.6935/40, при этом трейдеры напоминают о крупном опционном барьере на stg0.6900, срок действия которого исполняется сегодня.

Глава ФРБ Бостона Розергрен полагает, что дальнейшее падение цен на жилье еще больше навредит настроениям в потребительском секторе. Ситуация на финансовых рынках улучшилась, однако влияние кризиса на рынке кредитования еще замечается, причем низкая ликвидность, вероятно, продолжит представлять проблему. Банки должны играть большую роль в улучшении показателей ликвидности.

USD/CAD продолжает торговаться у C$0.9800, причем ордера на покупку в области C$0.9790 по-прежнему ограничивают потери курса. Ордера на продажу отмечаются на C$0.9850, в то время как ниже C$0.9790 ордера на покупку расположены на подходе к опционному барьеру на C$0.9750.

Выходили следующие данные:
06:45 Франция Промышленное производство, август, 0.3% -0,3% 1,7%
06:45 Франция Промышленное производство, август, г/г, 1.8% 1,1% 2,6%
08:00 Италия Промышленное производство с учетом сезонных корректировок, август, 1.3% -0,4%
08:00 Италия Промышленное производство с учетом сезонных корректировок, август, г/г 3.0%

Японская иена в среду торгуется у 8-недельного минимуму против доллара, поскольку ралли на азиатских фондовых рынков способствовало активизации покупок инвесторами высокодоходных валют, которые традиционно финансируются за счет дешевых кредитов в Японии.
Иена также остается у 2-месячного минимума по отношению к новозеландскому и австралийскому долларов, поскольку опубликованный накануне протокол сентябрьского заседания FOMC ослабил опасения относительно того, что кризис на рынке ипотечного кредитования приведет к замедлению темпов экономического роста в США.
За последний месяц иена упала на 12% против австралийского доллара и на 13% по отношению к киви на спекуляциях о том, что максимальное за последние 16 лет падение на рынке жилья в США приведет к всплеску на фондовых рынках и повышенному спросу на сделки carry trades.
Евро восстановился по отношению к американскому доллару после того, как член Совета ЕЦБ Кристиан Нойер заявил, что единая валюта стала «валютой-убежищем» для инвесторов. Его комментарии стали противоречием недавним выступлением представителей официальной Европы, которые, напротив, выразили свою обеспокоенность стремительным удорожанием евро, который в этом году вырос на 7% против валюты США.

EUR/USD начал торги на $1.4102. Поглощение стопов при прохождении $1.4120 привело курс к новым сессионным максимумам на $1.4148. Ордера на продажу в области $1.4150 пока остаются в силе, стопы выше. Далее предложение отмечено в зоне $1.4190/00, а также на историческом максимуме - $1.4283. Ордера на покупку находятся в районе $1.4110/00 со стопами ниже $1.4095, более крупные ордера – на $1.4050.
GBP/USD начал торги на $2.0379. Спрос со стороны британского клирингового банка привел курс к максимума в районе $2.0470, после чего фунт вернулся к $2.0420. Крупные ордера на продажу расположены в области $2.0490/95, стопы вплоть до $2.0500. Ордера на покупку – на $2.0370/60, $2.0350/45, стопы ниже, далее – на $2.0270/60.
USD/JPY уверенно рост из области Y117.20, однако восходящий импульс иссяк на Y117.50 и курс откатил к Y117.35/40.

Единственным отчетом на американских торгах станет отчет по оптовым запасам за август. Аналитики прогнозируют рост показателя на 0.2%, что аналогично июльскому повышению на 0.2%.

EUR/USD: $1.4100, $1.4200, $1.4400
EUR/GBP: stg0.6900
AUD/USD: $0.8830, $0.8900

Немецкая торговая палата понизила свой прогноз экономического роста Германии на 2007 и 2008 годы, основываясь на ухудшении ожиданий в деловых кругах после опроса 25 000. В палате сообщили, что ожидаемый рост ВВП в 2007 году составит 2,5% , вместо ранее ожидаемого 2,8% . В 2008 году, по прогнозам, рост ВВП будет 2,0% , тогда как в предыдущем прогнозе рост планировался 2,5%. Снижен прогноз по рост у экспорта до 8% с 11% в начале лета, также снизится и импорт в 2007 году до 7% с 10% . В два раза уменьшен прогноз роста частного спроса до 0,5% с 1% в 2007 году, но ожидается ускорение роста до 1,2% в 2008 году.

Йосуке Хосокава, экономист Chuo Mitsui Trust and Banking Co: «И хотя мы еще не можем сказать, что кредитный кризис миновал, состояние глобальной экономики остается сильным, а ситуация в США не является критичной».

В среду заметный рост показал британский фунт стерлингов в результате относительно позитивных комментариев главы Банка Англии Мервина Кинга накануне вечером. Вчера в Белфасте Кинг сказал бизнесменам, что центральный банк не понизит основную учетную ставку лишь для того, чтобы поощрить финансовый сектор, несмотря на проблемы с ликвидностью, и подчеркнул, что продолжит тщательно отслеживать инфляционные риски. «Это не похоже на то, что центральный банк торопится со снижением ставок» говорит Одри Чайлд-Фримен.
Комментарии Кинга частично компенсировали несколько пессимистичный прогноз по бюджетированию, который накануне озвучил министр финансов Алистер Дарлинг, понизивший оценку роста экономики на будущий год.
Доллар также слегка ослабел после того, как протокол сентябрьской встречи FOMC подтвердил, что члены комитета единодушно приняли решение о снижении основной ставки рефинансирования 18 сентября на 50 пунктов до 4.75%. Однако Федеральный резерв также отметил, что его дальнейшие действия буду зависеть от того, насколько недавние проблем повлияют на рынок в целом.
Поддержку евро оказали сильные данные из Франции, которые показали рост промышленного производства в августе на 0.3% после +1.7% в июле. Аналитики же прогнозировали -0.2%.
Иена оставалась относительно стабильной сегодня в преддверии решения по ставкам Банка Японии. Ожидается, что учетная ставка останется на уровне 0.5%, 9-й месяц подряд.

Спрос со стороны российских участников, наряду с покупками британского клирингового банка привели GBP/JPY к максимумам на Y240.30 (максимум с середины августа). Технические аналитики отмечают, что ключевым фактором станет пробитие 100-дневной МА, предполагая, что закрытие выше Y239.56 станет важным сигналом.

EUR/JPY преодолел максимум этой недели на Y165.80 и протестировал Y166.12, раннее достигаемый в конце июля. Ордера на продажу на Y166.00 были поглощены. Технические трейдеры не видят сопротивления до Y166.90, предполагая, что настроения пока остаются бычьими. Кросс продолжит сохранять оптимизм пока торгуется выше поддержки Ишимоку на 164.27.

EUR/USD стабилизировался в области максимумов на $1.4145 и продолжает сохранять позитивный импульс. Ранее ордера на продажу сообщались на $1.4150 со стопами выше. Далее предложение расположено на подходе к $1.4200.

1.Внияние проблем в секторе ипотечного кредитования в США на рынок ограничено
2.ЕЦБ видит риск в том, что в 2008 году инфляция может превысить «пороговое» значение

Уровень сопротивления 3: Y118.50
Уровень сопротивления 2: Y118.00
Уровень сопротивления 1: Y117.50
Текущая цена: Y117.31
Уровень поддержки 1: Y116.90
Уровень поддержки 2: Y116.40
Уровень поддержки 3: Y115.50
Комментарий: Техническая картина не изменилась. Ближайшее сопротивление по-прежнему отмечено в области вчерашних максимумов на Y117.50/60. Его преодоление сделает целью роста ключевое сопротивление на Y117.90/00. Преодоление данного уровня приведет к тестированию Y118.50. В случае возврата ниже Y116.90 вероятна коррекция к Y116.30/40 (минимум 5 октября), при этом дальнейшей целью может стать зона минимумов 03 октября на Y115.50/30.

Уровень сопротивления 3: Chf1.1960
Уровень сопротивления 2: Chf1.1940
Уровень сопротивления 1: Chf1.1880
Текущая цена: Chf1.1822
Уровень поддержки 1: Chf1.1820
Уровень поддержки 2: Chf1.1760
Уровень поддержки 3: Chf1.1670
Комментарий: Доллар тестирует канальную линию поддержки от 01 октября на Chf1.1820. Её преодоление увеличит потери курса до Chf1.1770/60. Ниже поддержка отмечается на Chf1.1670/75 (минимумы 02 октября). Ближайшей целью роста может стать сопротивление на Chf1.1880/90, а далее – канальная линия сопротивления на Chf1.1940. Рост выше может увеличить достижения пары до Chf1.1960 (минимум 28 августа).

Уровень сопротивления 3: $2.0560
Уровень сопротивления 2: $2.0490
Уровень сопротивления 1: $2.0450
Текущая цена: $2.0446
Уровень поддержки 1: $2.0250
Уровень поддержки 2: $2.0210
Уровень поддержки 3: $2.0160
Комментарий: Стерлинг тестирует канальную линию сопротивления от 01 октября на $2.0450, преодоление которой приведет курс к максимумам 01 октября на $2.0490. Целью дальнейшего восхождения станет максимум 26 июля на $2.0560. Пробитие поддержки на $2.0250 (вчерашний минимум) приведет к тестированию $2.0210 и далее - $2.0160.

Уровень сопротивления 3: $1.4280
Уровень сопротивления 2: $1.4200
Уровень сопротивления 1: $1.4140
Текущая цена: $1.4135
Уровень поддержки 1: $1.4000
Уровень поддержки 2: $1.3930
Уровень поддержки 3: $1.3880
Комментарий: Евро тестирует канальную линию сопротивления от 01 октября на $1.4140, преодоление которой приведет курс к $1.4200 (максимум 03 октября) и далее – к историческому пику на $1.4280. Поддержка расположена на $1.4000. Её пробитие откроет путь к зоне $1.3930.

Дрю Метьюс из Lehman Brothers говорит, что протокол заседания FOMC от 18 сентября предполагает, что «решение о снижении процентной ставки на 50 пунктов были принято из опасений распространения негативных последствий кредитного кризиса на экономику страны». Lehman прогнозирует, что Федеральный резерв оставит ставку без изменений по итогам голосования 31 октября.

EUR/USD: $1.4100, $1.4200, $1.4400
EUR/GBP: stg0.6900
AUD/USD: $0.8830, $0.8900

Tsutomu Soma, валютный трейдер Okasan Securities считает, что "несмотря на то, что сентябрьский отчет по рынку занятости оказался сильнее ожиданий, лишь только эти данные не могут свести к нулю вероятность снижения процентной ставки ФРС в октябре."

Дараг Майер, ведущий валютный стратег Calyon, говорит, что «розничные продажи Британии слегка превысили прогнозы и теперь поддерживают мнение, что Банк Англии не собирается снижать процентные ставки до конца текущего года. Но я по-прежнему полагаю, что степень неопределенности в отношении ситуации в потребительском секторе сохраняется в Великобритании».

Протокол сентябрьского заседания FOMC показал вчера, что члены FOMC единогласно проголосовали на снижение ставки на 50 пунктов. Все пришли к выводу, что в настоящий момент это оптимальный вариант. Все также согласились с наличием инфляционных рисков, за которыми следует наблюдать. Также в протоколе говорится, что резкое падение доллара усилит инфляционное давление.

Проблемы, связанные с финансовым рынком продолжаться и в следующем году
Экономика Великобритании справиться с проблемами

Японская валюта торговалась у 8-недельного минимума против доллара поскольку рост фондовых индексов продолжает поддерживать рост объемовcarry trades.

EUR/USD торговался в пределах $1.4095/15.
GBP/USD оставался в районе $2.0370/00.
USD/JPY был зажат в пределах Y117.09/25.

Deutsche Welle
Клуб богачей Германии возглавляют создатели торговой сети Aldi
Немецкое издание Manager Magazin в седьмой раз опубликовало рейтинг самых богатых жителей Германии. Согласно опубликованному 9 октября ежегодному рейтингу журнала Manager Magazin, список миллиардеров в Германии расширился до невиданных размеров: в настоящее время в него входит 122 имени.
Российско-украинский газовый инцидент исчерпан
Во вторник, 9 октября, России и Украине удалось урегулировать очередной спор по поставкам газа. В счет погашения долга "Газпром" заберет газ из хранилищ "РосУкрЭнерго". По итогам состоявшейся 9 октября в Москве встречи председателя правления "Газпрома" Алексея Миллера и министра топлива и энергетики Украины Юрия Бойко подписано соглашение об урегулировании задолженности за газ, поставленный на Украину в текущем году.

Financial Times

BBC

В России создается гигантская госкорпорация
Законопроект о создании госкорпорации, которая будет контролировать производство и экспорт российской военной техники и хай-тека, приняла в первом чтении российская Госдума. Госкорпорация "Ростехнологии", создается на базе федерального унитарного предприятия "Рособоронэкспорт", но полномочия новой структуры будут значительно шире.
Британия защитит шотландское виски
Правительство Великобритании объявило об усилении законодательной защиты виски - напитка, являющегося одной из главных статей экспорта Шотландии. Как заявил британский министр экологии Хилари Бенн, уже к весне следующего года в Великобритании может быть ввведен ряд новых законов, ужесточающих контроль за качеством и производством шотландского виски.

Американский доллар во вторник снизился первоначально по отношению к евровалюте и иене на спекуляциях, что Федеральный резерв в протоколе отметит замедление темпов экономического роста, что усилит вероятность дальнейшего снижения процентных ставок.
Евровалюта во вторник днем демонстрировала снижение после того, как ряд европейских чиновников выразили свою обеспокоенность стремительным ростом единой валюты в этом году, что может навредить экономическому росту региона. Накануне представители Европы призвали Китай к более свободному плаванию национальной валюты юаня по отношению к евро. С начала года евро вырос в цене на 6.8% против доллара и на 4.9% по отношению к иене.

EUR/USD вырос из области $1.4050 до $1.4105.

GBP/USD снизился изначально из области $2.0372 до $2.0357. В дальнейшем последовал откат до $2.0369.

USD/JPY упал с Y117.40 до Y117.08.

Основной контракт на нефть марки WTI с поставкой в ноябре снизился в цене на 24 цента до $80.02 за баррель.

Уровень сопротивления 3: Y118.50
Уровень сопротивления 2: Y117.90
Уровень сопротивления 1: Y117.50
Текущая цена: Y117.26
Уровень поддержки 1: Y116.90
Уровень поддержки 2: Y116.40
Уровень поддержки 3: Y115.50
Комментарий: Доллар пытается восстановиться. Ближайшее сопротивление отмечено в области вчерашних максимумов на Y117.50/60. Его преодоление сделает целью роста ключевое сопротивление на Y117.90. Преодоление данного уровня приведет к тестированию Y118.50. В случае возврата ниже Y116.90 - к Y116.30/40 (минимум 5 октября) дальнейшей целью может стать зона минимумов 03 октября на Y115.50/30 и далее - зона минимума 28 сентября на Y114.70.

Уровень сопротивления 3: Chf1.1960
Уровень сопротивления 2: Chf1.1920
Уровень сопротивления 1: Chf1.1880
Текущая цена: Chf1.1831
Уровень поддержки 1: Chf1.1820
Уровень поддержки 2: Chf1.1765
Уровень поддержки 3: Chf1.1675
Комментарий: Доллар консолидируется. Ближайшая поддержка расположена в области Chf1.1830/20, а более серьезная в районе Chf1.1770/60. Ниже поддержка отмечается на Chf1.1675 (минимумы 02 октября), пробитие которой откроет путь к Chf1.1620. Ближайшей целью роста может стать сопротивление на Chf1.1880/90, а далее – Chf1.1920 (максимум 14 сентября). Рост выше может увеличить достижения пары до Chf1.1960(минимум 28 августа).

Уровень сопротивления 3: $2.0560
Уровень сопротивления 2: $2.0490
Уровень сопротивления 1: $2.0440
Текущая цена: $2.0385
Уровень поддержки 1: $2.0250
Уровень поддержки 2: $2.0210
Уровень поддержки 3: $2.0160
Комментарий: Стерлинг торгуется недалеко от вчерашних вершин.Ближайшее сопротивление остается в области $2.0440 (максимум 05 октября). Более сильный уровень расположен в районе $2.0490 (максимум 1 октября). Рост выше откроет путь к $2.0560 (максимум 26 июля). Пробитие поддержки на $2.0250(вчерашний минимум) приведет к тестированию $2.0210 и далее - $2.0160.

Уровень сопротивления 3: $1.4250
Уровень сопротивления 2: $1.4200
Уровень сопротивления 1: $1.4140
Текущая цена: $1.4110
Уровень поддержки 1: $1.4000
Уровень поддержки 2: $1.3930
Уровень поддержки 3: $1.3880
Комментарий: Евро консолидируется. Преодоление сопротивления $1.4140/50 приведет евро к $1.4200 (максимум 03 октября) и далее - до $1.4250. Преодоление $1.4000 откроет путь к зоне $1.3930. Ниже располагается $1.3880.

High Low Close
EUR/USD 1.4111, 1.4013, 1.4102
USD/JPY 117.42, 116.79, 117.08
GBP/USD 2.0387, 2.0256, 2.0369
USD/CHF 1.1891, 1.1824, 1.1833

EUR/JPY 165.41, 164.13, 165.15
EUR/GBP 0.6933, 0.6892, 0.6921
GBP/JPY 239.10, 236.98, 238.50
GBP/CHF 2.4155, 2.4036, 2.4105

06:45 Франция Промышленное производство, август -0,3% 1,3%
06:45 Франция Промышленное производство, август, г/г 1,1% 2,6%
08:00 Италия Промышленное производство с учетом сезонных корректировок, август -0,4%
08:00 Италия Промышленное производство с учетом сезонных корректировок, август, г/г -0,2%
14:00 США Оптовые запасы, август 0,2% 0,2%
23:50 Япония Баланс операций по текущим счетам без учета сезонных корректировок, трлн. август
23:50 Япония Денежный агрегат М2+CDs, г/г, сентябрь 1,8%
23:50 Япония Заказы в машиностроении с учетом сезонных корректировок, м/м, август 17,0%
23:50 Япония Заказы в машиностроении без учета сезонных корректировок, г/г, август 8,0%