Новости и прогнозы: валютный рынок от 15-11-2018

Рэй Далио, основатель Bridgewater Associates, крупнейшего в мире хедж-фонда, заявил в интервью CNBC в четверг: “Сейчас мы находимся в ситуации, когда ФРС придется посмотреть на цены активов, прежде чем они будут смотреть на экономическую активность. Это сложная позиция".

По состоянию на среду, индекс S&P 500 снизился на 7,3% по сравнению с концом третьего квартала, что оставалось с 1,1% годовым приростом. Промышленный индекс Dow Jones упал на 5,2% с начала текущего квартала. Между тем, распродажа технологических акций привела к тому, что индекс NASDAQ рухнул более чем 11% по сравнению с концом третьего квартала.

Ожидается, что ФРС обеспечит четвертое повышение ставки в 2018 году в декабре, подняв ставку до диапазона 2,25%-2,5%, и продолжит повышать ставки в 2019 году. Президент Трамп неоднократно критиковал ФРС, обвиняя ее в чрезмерно агрессивном повышении ставок. Некоторые экономисты и рыночные медведи утверждают, что опасения, что ФРС будет ускорять темпы ужесточения, способствовали слабости рынка этой осенью и повысили риск экономического спада уже в 2019 году.

Защитники ФРС, однако, утверждают, что базовые данные остаются сильными, и что с экономикой при полной занятости и инфляции в целевой Центральный банк, политики имеют мало выбора, кроме как продолжать постепенное ужесточение. Кроме того, сильное налогово-бюджетное стимулирование в виде увеличения дефицита, снижения налогов и дополнительных государственных расходов также говорит о давлении на ФРС, чтобы продолжать медленно ужесточать политику.

Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл в публичном разговоре с президентом ФРС Далласа Робертом Капланом озвучил приверженность постепенному повышению процентных ставок, о котором он ранее сообщал, но дважды отмечал, что мировая экономика замедляется - явление, которое он описал как “вызывающее беспокойство".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США подешевел против евро, растеряв все позиции, заработанные ранее сегодня в ответ на бегством инвесторов от рисков, которое усилило спрос на "безопасный" доллар. Эксперты отмечают, что доллар оказался под давлением из-за укрепления валют стран-экспортеров нефти и других производителей сырьевых товаров, а также из-за возобновившегося роста фондовых индексов США.

Ранее сегодня доллар получил некоторую поддержку от статистики по розничным продажам. Министерство торговли сообщило, что  розничные продажи выросли в октябре на 0,8% после снижения на 0,1% в сентябре, поскольку домашние хозяйства покупали электронику и бытовую технику. Экономисты прогнозировали рост показателя на 0,5%. В годовом исчислении розничные продажи выросли на 4,6% после роста на 4,2% ранее. За исключением автомобилей, бензина, строительных материалов и продуктов питания, розничные продажи выросли на 0,3% в прошлом месяце. Эти так называемые основные розничные продажи наиболее точно соответствуют компоненту потребительских расходов ВВП. В отчете о розничных продажах говорится, что потребительские расходы сохранили большую часть своего сильного импульса в начале четвертого квартала, вероятно, удерживая экономику на пути сильного роста, несмотря на торговый дефицит и рынок жилья, которые, как ожидается, ухудшатся.

Фунт обвалился примерно на 1,7% против доллара США, причиной чему были новости об уходе в отставку британского министра по Брекзиту Рааба и ряда других представителей правительства, а также призывы к вотуму недоверия премьер-министру Мэй. Кроме того, давление на фунт оказали слабые данные по розничным продажам в Британии

Рааб в письме лидеру Великобритании заявил, что не может примириться с условиями предложенной ею сделки по Брекзиту после обещаний, которые правящая Консервативная партия дала стране в предвыборном манифесте в прошлом году. Вскоре стало известно, что должность министра по делам Брекзита была предложена Майклу Гоуву. Однако, он предупредил, что согласится на предложение, только если ему позволят вновь провести переговоры по соглашению.

Между тем, данные показали, что рост розничных продаж в Великобритании неожиданно замедлился до шестимесячного минимума в прошлом месяце, так как покупатели отложили покупки зимней одежды из-за мягкой погоды и сократили покупки других товаров после тяжелого лета. Объемы розничных продаж только в октябре снизились на 0,5% по сравнению с сентябрем (-0,4%). Экономисты прогнозировали рост показателя на 0,2%. Рост в годовом исчислении замедлился до 2,2% от пересмотренного вверх роста на 3,3% в сентябре, что является самым медленным увеличением с апреля и слабее прогнозов экономистов (3,0%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Министр иностранных дел Германии Хейко Маас заявил в четверг, что Великобритания и Европейский союз являются частью пути к упорядоченному Брекзиту, но все еще есть работа, которую предстоит проделать с обеих сторон, добавив при этом, что дискуссии в Британии не будут легкими.

Маас заявил журналистам, что надеется, что обе стороны признают свою ответственность, и добавил, что Германия, наряду с другими государствами-членами ЕС, внимательно изучит текст проекта сделки по Брекзиту. Он сказал, что надеется, что Великобритания также тщательно проверит его, особенно возможности, которые он предлагает.

Он подчеркнул, что Германия по-прежнему хочет иметь дружественные отношения с Великобританией, и что текст предлагает хорошую основу для этого, но добавил: “Все это предполагает, что будет упорядоченный Брекзит. Беспорядочный Брекзит будет иметь серьезные последствия для всех сторон, и мы не должны прийти к этому"

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно исследованию, проведенному научными работниками ЕЦБ, программа покупки облигаций, которая должна превысить 2,6 трлн евро в конце этого года, снизила обменный курс EUR/USD примерно на 12 процентов - более половины девальвации единой валюты в период с сентября 2014 года по конец 2016 года. В наибольшей степени это воздействие длится долгое время.

Исследование показало, что, как правило, когда баланс ЕЦБ увеличивается на 1 процентный пункт по сравнению с балансом ФРС, евро обесценивается примерно на 0,35 процентного пункта в течение девяти месяцев, прежде чем медленно подниматься назад.

О причинах такого воздействия пишут исследователи лука Дедола, Георгиос Георгиадис, Йоханнес Граеб и Арно Мел: "Относительный шок QE, который расширяет баланс ЕЦБ по отношению к балансу Федеральной резервной системы, обесценивает обменный курс EUR/USD за счет сокращения краткосрочных различий в ставках денежного рынка по отношению к доллару США, расширения кросс-валютной базы и корректировки премий за валютный риск. Количественно существенный вклад в влияние QE на обменный курс обусловлен изменениями в ожиданиях относительно будущей денежно-кредитной политики".

Безусловно, политики ЕЦБ постоянно говорят, что обменный курс не является целью их политики. Тем не менее, слабый евро помог экономическому восстановлению региона в последние несколько лет.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• ФРС не слишком далека от достижения нейтральной процентной ставки

• ФРС следует занимать осторожный подход к денежно-кредитной политике

• ФРС сталкивается со значительной неопределенностью касаемо возможности перегрева экономики

• Не ясно, сколько еще ФРС нужно будет повышать ставки

• Очень сложно понять, перегревается ли экономика

• ФРС достигла целевого уровня инфляции и вероятно превзойдет мандат в отношении занятости

• Все показатели инфляции остаются сдержанными

Главный экономист Банка Англии Энди Халдейн в интервью, опубликованном в четверг, сказал, рост заработной платы в Британии не выглядит "замедляющимся".

"Мы не говорим о том, что рост заработной платы теряет силу", - сказал он британской газете Economist, когда его спросили о том, что рост заработной платы составлял около 3 процентов в недавних официальных данных.

В прошлом месяце Халдейн указал, что "новый рассвет" провалился для оплаты труда в Британии, после предыдущих ложных рассветов, когда прогнозы Банка Англии о более сильном росте зарплаты оказались преждевременными.

Цифры в начале этой недели показал, что заработная плата без учета бонусов выросла самыми быстрыми темпами с конца 2008 года в течение трех месяцев по сентябрь - на 3,2% годовых.

Халдейн опередил большинство своих коллег из Комитета по денежно-кредитной политике (MPC) Центрального банка в призыве к повышению процентной ставки Банка Англии только два раза после финансового кризиса. Ранее он рассматривался как один из более голубиных членов ЦБ.

Но он отрицал, что его анализ экономики Великобритании коренным образом изменился с тех пор, как он присоединился к MPC в июне 2014 года. "Не похоже, что мои предпочтения касательно экономики изменились", - сказал он.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Аналитики ING предполагают, что недостаточная премия за риск оценивается в курсе фунта, пока нет определенной ясности в борьбе за лидерство.

Такой исход увеличит шансы на Брекзит без сделки, исходя из того, что новый лидер вряд ли сможет добиться от Брюсселя каких-либо дальнейших уступок. Это можно обсуждать, но это предполагает изменение консервативного руководства - сценарий не в нашей базовой линии, и, вероятно, в базовых показателях инвесторов. При определении того, сколько премия за риск оценивается в GBP, мы используем модель финансовой справедливой стоимости (FFV), которая смотрит, какие финансовые переменные сделали хорошую работу, объясняя, где пара EUR/GBP должна торговаться. Сегодня утром мы подсчитали, что премия за риск была около нуля - то есть EUR/GBP торговался в соответствии с краткосрочными финансовыми переменными. Но совсем недавно, в августе, фунт торговался с премией за риск в размере 3-4% от неопределенности вокруг сделки Chequers и Брекзита. Другими словами, если бы рынок оценил более вероятную проблему лидерства, GBP потенциально мог бы упасть еще на 3-4%, отправив EUR/GBP обратно в область 0.91 и GBP/USD к новым минимумам года вблизи 1.23 / 24. Это риск".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Считаю, что я на правильном пути для британского народа, чтобы почтить референдум

• Брекзит представляет приоритеты британского народа

• Хочу защитить обрабатывающее производство Великобритании

• Если мы не будем двигаться вперед с соглашением по Брекзиту, мы не можем знать, что будет дальше

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: по итогам октября ведущий экономический индекс (LEI) для еврозоны вырос на 0,1 процента, и составил 115,7 пункта (2016=100). Напомним, индекс зафиксировал повышение на 0,3 процента в сентябре и увеличение на 0,5 процента в августе. В течение шести месяцев (с апреля 2018 года по октябрь 2018 года) показатель вырос на 1,9 процента после увеличения на 2,5 процента за предыдущий шестимесячный период (с марта 2018 года по сентябрь 2018 года).

Напомним, ведущий экономический индекс является средневзвешенным показателем, который рассчитывается на основании ряда макроэкономических показателей. Показатель характеризует развитие экономики в течение последующих 6-ти месяцев. Существует также эмпирическое правило, что выход значения индикатора в отрицательной области в течение трех месяцев подряд является индикатором замедления развития экономики страны.

Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) вырос на 0,1 процента в октябре, и составил 103,2 пункта (2016 = 100), что последовало за повышением на 0,1 процента в сентябре и увеличением на 0,2 процента в августе. За шестимесячный период (по октябрь) индекс вырос на 0,6 процента после увеличения на 0,5 процента за предыдущий шестимесячный период (с марта 2018 года по сентябрь 2018 года).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Соглашение с ЕС не сразу повлияет на рейтинги Великобритании

• S&P по-прежнему ожидает упорядоченного выхода Великобритании из ЕС

• Обе стороны могут вернуться за стол переговоров

• Возможность принятия соглашения о выходе Великобритании из ЕС в текущем виде не ясна

• S&P ожидает осуществление переходного периода, по крайней мере, до декабря 2020 года

В пятницу будет представлено небольшое количество данных. В 10:00 GMT еврозона выпустит индекс потребительских цен за октябрь. Индикатор отслеживает изменение розничных цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. В расчет индекса включены цены на продукты питания, одежду, расходы на образование, здравоохранение, транспорт, коммунальные платежи, досуг. Индикатор рассчитывается ежемесячно и является основным показателем уровня инфляции в любой стране, в том числе, и в ЕС в целом. Считается самым важным инфляционным показателем. Ожидается, что индекс вырос на 0,2% за месяц и на 2,2% в годовом выражении.

В 13:30 GMT Канада заявит об изменении поставок в обрабатывающем секторе промышленности за сентябрь. Показатель отслеживает объемы поставок промышленных товаров. Это позволяет оценить, насколько производственные компании удовлетворяют запросы рынка. Рост данного показателя позволяет говорить о том, что деловая активность в Канаде возросла, снижение говорит о падении темпов деловой активности. Согласно прогнозу, поставки увеличились на 0,3%.

В 14:15 GMT США объявят об изменении промышленного производства за октябрь. Показатель отражает изменение объема выпуска в обрабатывающей промышленности, добывающей промышленности и коммунальном хозяйстве. Высокие или повышающиеся значения индикатора свидетельствуют о развитии экономики. Не смотря на то, что производство в структуре ВВП занимает меньшую долю, чем сервисный сектор, показатель является хорошим индикатором состояния экономики региона. Ожидается, что промпроизводство выросло на 0,2% относительно сентября.

В 18:00 GMT в США выйдет отчет Baker Hughes по количеству активных буровых установок по добыче нефти.

В 21:00 GMT США заявят об изменении чистого и общего объема покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами за сентябрь. Общий показатель отражает разницу между общими покупками ценных бумаг США иностранными инвесторами и общими покупками американскими инвесторами иностранных долгосрочных ценных бумаг. Показатель также учитывает и более краткосрочные бумаги. Если индикатор показывает прирост не менее $40 млрд в месяц, то это является положительным сигналом для американской экономики и доллара. Уровень более $80 млрд говорит об очень высоком иностранном интересе со стороны инвесторов к активам США.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Министерство торговли сообщило, что в сентябре объем товарно-материальных запасов увеличился на 0,3 процента после того, как в августе он вырос на 0,5 процента. Последнее изменение подтвердило прогнозы экономистов.

Увеличение товарно-материальных запасов произошло по мере того, как производственные и оптовые запасы выросли на 0,5 процента и 0,4 процента соответственно, в то время как розничные запасы повысились на 0,1 процента.

В отчете также говорится, что объем продаж бизнеса вырос на 0,4 процента в сентябре после 0,5-процентного увеличения в предыдущем месяце.

В то время как продажи в обрабатывающей промышленности выросли на 0,9 процента в течение месяца, розничные и оптовые продажи увеличились на 0,2 процента.

С ростом запасов и продаж, общее соотношение запасов к продажам в сентябре осталось неизменным, на уровне 1,34. Годом ранее этот показатель составлял 1,37.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Отчет, опубликованный Министерством труда в четверг, показал, что цены на импорт и экспорт в США выросли в октябре больше, чем ожидалось.

Министерство труда заявило, что в октябре цены на импорт выросли на 0,5% после роста на 0,2% в сентябре. Экономисты ожидали, что импортные цены вырастут на 0,1% по сравнению с ростом на 0,5%, о котором первоначально сообщалось в предыдущем месяце.

Росту цен способствовало повышение цен как на нефть, так и на природный газ. Цены на импорт топлива выросли на 3,3% в октябре после увеличения на 0,7% в сентябре.

Без учета скачка цен на топливо, импортные цены выросли на 0,2% в октябре после того как в сентябре они остались без изменений.

Более высокие цены на продукты питания, корма и напитки более чем компенсируя снижение цен на капитальные товары, потребительские товары и нетопливные промышленные поставки и материалы.

Между тем, в докладе говорится, что экспортные цены в октябре выросли на 0,4% после того, как в сентябре они остались без изменений. Предполагалось, что экспортные цены также возрастут на 0,1%.

Министерство труда заявило, что более высокие цены на несельскохозяйственную продукцию более чем компенсируют снижение цен на сельскохозяйственную продукцию, что привело к более значительному, чем ожидалось, росту экспортных цен.

Цены на несельскохозяйственный экспорт выросли на 0,5% в октябре после роста на 0,2% в сентябре, в основном отражая более высокие цены на несельскохозяйственные промышленные товары и материалы.

С другой стороны, в докладе говорится, что цены на экспорт сельскохозяйственной продукции упали на -0,3% в октябре после падения на -1,3% в сентябре.

По сравнению с тем же месяцем год назад импортные цены выросли на 3,5% в октябре, а экспортные цены - на 3,1%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade.

• EUR/USD: 1.1200 (1,9 млрд), 1.1225 (748 млн), 1.1250 (817 млн), 1.1260 (776 млн), 1.1300 (1,5 млрд), 1.1400 (2.0 млрд) , 1.1405 (503 млн), 1.1450 (556 млн)
  
• USD/JPY: 112.00 (523 млн), 112.50 (425 млн), 112.80 (465 млн), 113.00 (903 млн), 113.35 (371 млн), 113.50 (419 млн), 115.00 (1,6 млрд)
  
• GBP/USD: 1.3235 (387 млн)
  
• AUD / USD: 0.7150 (969 млн), 0.7180 (559 млн), 0.7260 (675 млн)
  
• USD / CAD: 1.3300 (866 млн) 
  
• NZD / USD: 0.6720 (1,3 млрд)
  
• EUR / GBP: 0.8600 (720 млн)
  

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Число американцев, подавших заявки на пособие по безработице, неожиданно выросло на прошлой неделе.

Первичные обращения за пособием по безработице увеличились на прошлой неделе с учетом сезонных колебаний на 2000 до 216 000 показали данные министерства труда. Данные за предыдущую неделю не были  указаны. Экономисты прогнозировали, что в последнюю неделю заявки упадут до 212 000.

Четырехнедельная скользящая средняя первоначальных требований, которая считается лучшим показателем тенденций на рынке труда, поскольку она сглаживает недельную волатильность, выросла с 1500 до 215 250 на прошлой неделе.

Рынок труда рассматривается как близкий к полной занятости, с уровнем безработицы в 3,7% (самый низкий уровень безработицы почти за 49 лет). При этом ежегодный рост заработной платы  в октябре самый большой за 9-1/2 года.

Отчет министерства труда также показал, что повторные заявки на пособие по безработице, увеличились на 46 000 до 1,68 миллиона. Четырехнедельная скользящая средняя так называемых продолжающихся претензий выросла с 8750 до 1,64 миллиона.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Розничные продажи в США резко подскочили в октябре, поскольку покупки автомобилей и строительных материалов выросли, вероятно, из-за усилий по восстановлению в районах, разрушенных ураганом Флоренция.

Министерство торговли сообщило, что  розничные продажи выросли в октябре на 0,8% после снижения на -0,1% в сентябре, поскольку домашние хозяйства покупали электронику и бытовую технику. Экономисты прогнозировали рост показателя на 0,5%.

В годовом исчислении розничные продажи выросли на 4,6% после роста на 4,2% ранее.

За исключением автомобилей, бензина, строительных материалов и продуктов питания, розничные продажи выросли на 0,3% в прошлом месяце. Эти так называемые основные розничные продажи наиболее точно соответствуют компоненту потребительских расходов валового внутреннего продукта.

Продажи автомобилей подскочили на 1,1% в прошлом месяце, поскольку жители пострадавших от урагана районов заменили поврежденные автомобили. Продажи в магазинах строительных материалов выросли на 1,0% в октябре, вероятно, благодаря усилиям по восстановлению в районах, пострадавших от Флоренции.

Продажи в магазинах одежды выросли на 0,5% после роста на 0,8% в сентябре. Онлайн продажи выросли на 0,4% в октябре после роста на 1,3% в предыдущем месяце.

В отчете о розничных продажах говорится, что потребительские расходы сохранили большую часть своего сильного импульса в начале четвертого квартала, вероятно, удерживая экономику на пути сильного роста, несмотря на торговый дефицит и рынок жилья, которые, как ожидается, ухудшатся.

Потребительские расходы, на долю которых приходится более двух третей экономической активности США, выросли самыми быстрыми темпами почти за четыре года в третьем квартале. Экономика выросла на 3,5% в годовом исчислении с июля по сентябрь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Премьер-министр Тереза Мэй сражается сегодня, чтобы сохранить проект развода с Европейским Союзом после того, как ее секретарь по Brexit и другие министры ушли в отставку в знак протеста против соглашения, которое, по их словам, “будет удерживать Великобританию на орбите блока в течение многих лет”.

Спустя чуть более 12 часов после того, как Мэй объявила, что ее команда высших министров согласилась с условиями проекта соглашения, министр по Brexit  Доминик Рааб и министр труда и пенсий Эстер Макви уволились, заявив, что они не могут его поддержать.

Их уход и возможная отставка еще двух младших министров, которые другие рассматривали вопрос об уходе, потрясают разделенное правительство Мэй и ее стратегию Brexit, поднимая перспективу выхода Великобритании из ЕС без сделки. Некоторые законодатели открыто сомневались, сможет ли правительство Мэй выжить.

Но премьер-министр не проявляет признаков отступления. В парламенте она предупредила законодателей, что теперь они столкнулись с суровым решением.

"Выбор предельно ясен. Мы можем решить уйти без сделки, мы можем вообще не рисковать Brexit, или мы можем выбрать объединение и поддержку лучшей сделки, которая может быть согласована", - сказала она.

Ее пресс-секретарь сказал, что Мэй будет бороться с любым вотумом доверия к ее работе на посту премьер-министра и она намеревалась стать премьер-министром, когда Великобритания покинет блок в марте следующего года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

09:30 Великобритания Розничные продажи, г/г Октябрь 3.3%  Пересмотрено с 3% 3% 2.2%

09:30 Великобритания Розничные продажи, м/м Октябрь -0.4%  Пересмотрено с -0.8% 0.2% -0.5%

10:00 Еврозона Сальдо торгового баланса, без сезонных поправок Сентябрь 11.7 13.1

Фунт резко упал в четверг, после того, как долгожданное соглашение по Brexit было брошено в хаос, поскольку главный переговорщик Великобритании по сделке ушел в отставку всего через 12 часов после его обнародования.

До этого момента рынки выглядели относительно спокойно. Азия приветствовала новость о том, что Китай и Соединенные Штаты вновь пошли на контакт касательно возможной торговой сделки.

Но затем ударил молот. Лондонский министр Брексит Доминик Рааб покинул свой пост в знак протеста против сделки премьер-министра Терезы Май о выходе из Европейского союза.

"Ни одна демократическая страна никогда не подписывалась под таким обширным режимом, навязанным извне, без какого-либо демократического контроля над применяемыми законами или без возможности принять решение о выходе из соглашения”, - сказал он в своем письме об отставке.

На динамику фунта также повлияли данные по розничным продажам в Великобритании, которые оказались хуже прогноза.

Рост розничных продаж в Великобритании неожиданно замедлился до шестимесячного минимума в прошлом месяце, так как покупатели отложили покупки зимней одежды из-за мягкой погоды и сократили покупки других товаров после тяжелого лета.

Объемы розничных продаж только в октябре снизились на -0,5% по сравнению с сентябрем (-0,4%). Экономисты прогнозировали рост показателя на 0,2%.

Рост в годовом исчислении замедлился до 2,2% от пересмотренного вверх роста на 3,3% в сентябре, что является самым медленным увеличением с апреля и слабее прогнозов экономистов (3,0%).

ЕUR/USD: в течение европейской сессии пара снизилась до $1.1270

GBP/USD: в течение европейской сессии пара снизилась с $1.3025 до $1.2750

USD/JPY: в течение европейской сессии пара торгуется в диапазоне  Y113.30 - Y113.60

Сегодня в 13:30 GMT США отчитаются об изменении объема розничной торговли за октябрь и числа первичных обращений за пособием по безработице, а также выпустят индекс активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка за ноябрь, производственный индекс ФРС Филадельфии за ноябрь, и индекс цен на импорт за октябрь. В 15:00 GMT США заявят об изменение объема запасов на коммерческих складах за сентябрь. В 16:00 GMT в США выйдет отчет Минэнерго США по изменению запасов нефти. В 21:30 GMT Новая Зеландия опубликует индекс деловой активности в производственном секторе от Business NZ за октябрь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Профицит торгового баланса еврозоны в сентябре увеличился до €13.1 млрд €11.7 млрд, зафиксированных в августе, показали данные статистического управления Евростат

Первая оценка экспорта товаров из еврозоны (EA19) в остальной мир в сентябре 2018 года составила € 184,8 млрд на 1,0% ниже по сравнению с сентябрем 2017 года (€186,6 млрд).

Импорт из других стран мира составил €171,7 млрд, что выше на 6,4% по сравнению с сентябрем 2017 года (€161,3 млрд). В результате зона евро зафиксировала профицит торгового баланса в размере €13.1 млрд.

Объем торговли внутри еврозоны вырос до € 161,1 млрд в сентябре 2018 года, что на 2,2% по сравнению с сентябрем 2017 года.

В январе-сентябре 2018 года экспорт товаров из еврозоны в остальные страны мира вырос до €1 686,0 млрд (рост на 3,6% по сравнению с январем-сентябрем 2017 года), в то время как импорт вырос до €1 542,9 млрд (рост на 5,8% по сравнению с январем-сентябрем 2017). В результате в еврозоне был зафиксирован профицит торгового баланса в размере €143,1 млрд, по сравнению с + €169,2 млрд в январе-сентябре 2017 года.

Объем торговли внутри еврозоны вырос до € 449,8 млрд в январе-сентябре 2018 году на 5,7% по сравнению с январем-сентябрем 2017.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Темпы снижения регистрации новых автомобилей в ЕС в октябре снизились, показали в четверг данные Европейской ассоциации автопроизводителей, или ACEA.

Регистрация новых автомобилей снизилась на 7,3% в годовом исчислении в октябре после спада на 23,5% в сентябре. Регистрация снизилась второй месяц подряд, а темпы снижения были самыми слабыми с марта.

Основной причиной снижения регистрации по-прежнему является введение нового теста на выбросы WLTP с 1 сентября, что привело к исключительному всплеску регистраций в течение лета, и, следовательно, спрос на новые автомобили упал в большинстве стран ЕС в прошлом месяце, в том числе на пяти основных рынках, говориться в отчете ACEA.

На основных рынках регистрация автомобилей снизилась на 7,4% в Германии и Италии. Продажи упали на 1,5% во Франции и на 6,6% в Испании. В Великобритании регистрация новых автомобилей была ниже на 2,9%.

В период с января по октябрь регистрация новых автомобилей выросла на 1,6% по сравнению с прошлым годом.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Рост розничных продаж в Великобритании неожиданно замедлился до шестимесячного минимума в прошлом месяце, так как покупатели отложили покупки зимней одежды из-за мягкой погоды и сократили покупки других товаров после тяжелого лета.

Объемы розничных продаж только в октябре снизились на -0,5% по сравнению с сентябрем (-0,4%). Экономисты прогнозировали рост показателя на 0,2%.

Рост в годовом исчислении замедлился до 2,2% от пересмотренного вверх роста на 3,3% в сентябре, что является самым медленным увеличением с апреля и слабее прогнозов экономистов (3,0%).

"Розничные продажи замедлились после оживленного лета с мягкой осенью, поразившей продажи зимней одежды", - сказал статистик УНС Риан Мерфи, добавив, что продажи бытовых товаров также упали после сильного роста в течение двух предыдущих месяцев.

Если посмотреть на три месяца до октября в целом, что сглаживает некоторую ежемесячную волатильность, рост продаж замедлился до 0,4% с 1,2%, также самый слабый рост с апреля.

Британская экономика замедлилась с июня 2016 года, но наслаждалась прочным летом, при этом расходы домашних хозяйств выросли на 0,5% за три месяца до сентября.

Менее чем за пять месяцев до того, как Великобритания должна покинуть Европейский Союз, на этой неделе появились признаки некоторой передышки для домашних хозяйств, при этом базовый рост заработной платы поднялся до самого быстрого с 2008 года на 3,2%, а инфляция держится на 18-месячном минимуме 2,%.

Но октябрьские данные Британского розничного консорциума и Barclaycard показали, что домохозяйства продолжают осторожно следить за покупками в сентябре и что некоторые покупатели откладывают покупки в преддверии ожидаемых в пятницу пятничных скидок.

Данные УНС в четверг показали резкое ежемесячное падение покупок предметов домашнего обихода, таких как электроника и бытовая техника, с декабря 2017 года.

Рост продаж топлива в годовом исчислении был самым слабым с марта 2017 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

ВВС

Мэй грозит вотум недоверия из-за Brexit

Политический обозреватель «Би-би-си» Лора Кюнссберг сообщила в твиттере, что сторонники жесткого Brexit 15 ноября могут обратиться к Консервативной партии с инициативой об объявлении премьер-министру Терезе Мэй вотума недоверия из-за недовольства проектом соглашения по условиям выхода страны из ЕС.

«Высокопоставленные тори говорят мне, что негодование сторонников Brexit столь велико, что, представляется вероятным, что завтра последует призыв к проведению голосования об объявлении вотума недоверия», — написала Кюнссберг.

Россия уступит Турции место регионального лидера по авиаперевозкам

В ближайшие 20 лет лидером рынка авиаперевозок в странах Восточной Европы и Центральной Азии станет Турция, которая обойдет Россию в этом рейтинге после 2021 года, говорится в докладе, подготовленном Международной ассоциацией воздушного транспорта (IATA).

В 2017 году, по данным ассоциации, объем российского рынка составил 90 млн пассажиров, но к 2037 году он вырастет до 159 млн человек. При этом в Турции рынок пассажирских авиаперевозок возрастет с 83 млн до 173 млн пассажиров.

Deutsche Welle

Число жертв лесных пожаров в Калифорнии достигло 59 человек

В Калифорнии жертвами опустошительных лесных пожаров стали уже не менее 59 человек. В разрушенном огнем городке Парадайс в северной части этого американского штата спасатели обнаружили еще восемь трупов, сообщил шериф Кори Хонеа в среду, 14 ноября. В результате число жертв пожара Camp Fire увеличилось до 56 человек.

Между тем в результате лесного пожара к югу от Малибу, где проживают многочисленные звезды Голливуда, погибли еще не менее трех человек. Власти Калифорнии обнародовали список имен 130 человек, пропавших без вести. Большинство из них - жители городка Парадайс.

Трамп уволил свою советницу из-за ее ссоры с Меланьей

Президент США Дональд Трамп снял с должности заместителя своего советника по национальной безопасности Миру Рикардель на следующий день после того, как первая леди Меланья Трамп публично потребовала ее отставки. "Мира Рикардель будет и впредь поддерживать президента, однако она покидает Белый дом, чтобы перейти к новой роли в администрации", - сообщила пресс-секретарь Белого дома Сара Сандерс в среду, 14 ноября.

Сандерс сказала, что президент благодарен Рикардель за усердную службу. При этом она не уточнила, чем именно будет заниматься теперь уже бывшая помощница советника по национальной безопасности Джона Болтона.

Die Zeit

В ЕК назвали возможные санкции против США в случае пошлин на авто из ЕС

Еврокомиссия (ЕК) ответит контрмерами против американского автопрома и сельского хозяйства, если США введут пошлины на автомобили из ЕС, заявила еврокомиссар Сесилия Мальмстрём немецкой газете ​Die Zeit.

«Тогда мы ответим, мы сможем очень быстро создать длинный список контрмер в соответствии с руководящими принципами ВТО», — сказала она.

Aydinlik Gazetesi, Турция

Как торговать без доллара?

Каковы перспективы отказа от доллара как валюты, используемой в международной торговле? Автор статьи в турецкой газете рассматривает возможности использования национальных валют во внешней торговле Турции и приходит к не слишком ободряющему выводу: с экономической точки зрения международная торговля без доллара невозможна. Правда, с одной оговоркой: в нынешних условиях.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

После выхода более слабых чем ожидалось данных по розничным продажам в Великобритании, фунт упал против доллара США. В настоящий момент пара GBP/USD торгуется на уровне $1.2820, снизившись с $1.3030 с начала торгов. Ближайшее сопротивление -  $1.2880 (минимум 14 ноября). Сильный уровень поддержки - $1.2760 (минимум 1 ноября).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Министерство торговли Китая заявляет, что переговоры на высоком уровне по торговле с США возобновились.

“Китайско-американские переговорные группы были и остаются на связи для торговых переговоров”, - заявили в министерстве. - “Переговоры возобновились после телефонного разговора между лидерами двух стран, Трапом и Си Цзиньпином”.

В министерстве также заявляют, что Китай искренне откроет свои рынки и надеется разрешить торговый спор путем переговоров и диалога.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Министр финансов Франции Бруно Ле Мейр заявил сегодня, что последние разработки Brexit - хорошая новость для французской экономики

Все заинтересованы в том, чтобы процесс Brexit протекал гладко, сказал Ле Мейр. Он также выразил надежду, что Италия будет вести себя ответственно в отношении своего бюджета и добавил, что Еврозона недостаточно подготовлена ​​для решения еще одного крупного финансового кризиса.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Главный переговорщик ЕС по  Brexit Мишель Барнье отметил сегодня, что переговорщики достигли решительного прогресса в переговорах по Brexit и добавил, что впереди еще длинный путь для решения проблем с обеих сторон.

Барнье заявил, что соглашение не гарантирует жесткой границы в Ирландии и это очень важный момент для ЕС и Великобритании

Также Барнье отметил, что работа над декларацией о будущих отношениях будет интенсивной. Соглашение Brexit справедливо и сбалансировано, сказал Барнье.

Барнье выступает вместе с президентом Европейского совета Дональдом Туском, поскольку они проводят пресс-конференцию по Brexit.

Туск заявил, что в настоящее время соглашение анализируется всеми государствами-членами ЕС. Еврокомиссия намерена согласовать декларацию во вторник, а 25 ноября на саммите Brexit в Брюсселе будет подписана сделка.

Тем не менее пока ничего не ясно когда речь идет о настроениях в парламенте Великобритании.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Четверг на финансовых рынках мира начался с публикации данных по рынку труда Австралии. Отчет оказался значительно лучше ожиданий: уровень безработицы продолжил сокращаться, достигнув значения 5,0%, в  то время как количество новых рабочих мест оказалось значительно больше прогнозируемого. Данные по рынку труда подтвердили дальнейшее улучшение ситуации с занятостью в Австралии, при этом уровень безработицы приблизился к 10-летним минимумам. Сохранение подобной тенденции вполне способно заставить Резервный банк Австралии (РБА) пересмотреть свои планы по денежно-кредитной политике. Сейчас в регуляторе не видят веских причин для изменения уровня учетной ставки в ближайшее время и данные по занятости вполне могут такой причиной стать.

В центре внимания участников рынков находятся сообщения о том, что кабинет министров Великобритании накануне одобрил предварительный текст соглашения о выходе страны из состава ЕС (Brexit). Одобрению предшествовало пятичасовое обсуждение, на котором премьер-министр Тереза Мэй доказывала, что подобный вариант является единственно возможным. Не смотря на это, неопределенность касательно процесса выхода все еще остается высокой, так как далее этот план должны одобрить в парламенте страны, многим в котором не нравится идея отсутствия границы между Северной Ирландией и республикой Ирландия после выхода Великобритании из состава ЕС.

Сегодня утром пара EUR/USD выросла к $1.1335, продолжив вчерашний подъем. В среду евро повторило ралли вторника и закрыло день на положительной территории. Таким образом пара продолжает развивать коррекцию. Однако, несмотря на откат, евро по-прежнему находится ниже линии скользящей средней MA 200 H1, торгуясь в рамках глобального даунтренда на 4-часовом графике. Учитывая этот факт, можно сделать вывод, что медведи удерживают инициативу и пока евро находится ниже линии мувинга есть смысл искать новые продажи на окончание коррекционной структуры.  

Пара GBP/USD сегодня утром торговалась в диапазоне $1.2980-10, оставаясь около вчерашнего максимума. В среду фунт, оттолкнувшись от уровня $1.2880, резко вырос и закрыл день на положительной территории. Таким образом пара продолжает корректироваться и на данный момент тестирует на прочность линию скользящей средней MA 200 H1. Несмотря на данный откат, глобально медведи все еще удерживают инициативу. Пока британец находится ниже мувинга, лучше придерживаться южного направления и на окончание коррекции открывать новые продажи фунта против американского доллара.

Сегодня утром пара USD/JPY торговалась в диапазоне Y113.40-65, оставаясь около вчерашнего минимума. В среду пара, оттолкнувшись от срединной линии канала, упала и закрыла день на отрицательной территории. На данный момент USD/JPY развивает корреляционную структуру,  тестирует на прочность линию скользящей средней MA 200 H1 и наклонную поддержку восходящего канала. Пока закрепления ниже не произошло, можно считать, что быки удерживают инициативу и в этой ситуации, логичным будет присматриваться к покупкам пары на окончание коррекционного движения.

Основными событиями сегодняшнего дня будет публикация статистики по розничным продажам в Великобритании (09:30 GMT) и США (13:30 GMT). Также сегодня следует уделить внимание комментариям главы ФРС Джерома Пауэлла, выступление которого начнется в 16:30 GMT.

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1449 (2580)

$1.1429 (844)

$1.1400 (116)

Цена на момент написания обзора: $1.1335

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1292 (4958)

$1.1267 (2230)

$1.1238 (4122)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 7 декабря составляет 125395 контракта (согласно данным за 14 ноября), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1200 (6727);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3112 (618)

$1.3090 (273)

$1.3076 (127)

Цена на момент написания обзора: $1.2987

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2939 (1285)

$1.2917 (1818)

$1.2893 (1053)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 7 декабря составляет 57495 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3100 (5218);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 7 декабря составляет 45708 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2500 (4396);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 14 ноября составило 0,79 против 0,79 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно мнению аналитиков банка Mizuho, до тех пор пока Британский парламент не даст своего одобрения на сделку по Брекситу, от фунта необходимо избавляться. "Мы считаем  маловероятным, что парламент проголосует "За". Во всяком случае, звучавшие в стенах кабмина разговоры и комментарии указывают на то, что решения не будет принято. Для пары GBP/USD это очень важно. Если парламентарии не сумеют набрать 320 голосов - рекомендуем присматриваться к распродажам по британской валюте" - заявили в Mizuho.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В 13:00 GMT Польша опубликует инфляционные данные за октябрь

В 14:00 GMT Мексика опубликует данные по валютным резервам за сентябрь

В 19:00 GMT Мексика опубликует решение по учетной ставке

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В ходе своего сегодняшнего выступления представитель Резервного банка Австралии, Гай Дебелль заявил, что проделанная Центробанком работа по ужесточению правил выдачи ипотечных кредитов резко снизила риски для рынка жилья. Помимо этого, чиновник добавил, что снижение рисков для рынка жилья, в свою очередь, способствует устойчивости экономики к различным потрясениям.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade