Новости и прогнозы: валютный рынок от 24-01-2014

Курс евро показал сильный рост в область $1.3740 и отступил ниже уровней открытия дня. Эксперты отмечают, что евро получает поддержку на фоне улучшения экономических показателей еврозоны. Напомним, что вчера евро укрепился против доллара на доказательствах того, что экономика еврозоны продолжает расти, что в незначительной степени может понизить вероятность того, что в ближайшей перспективе ЕЦБ расширит программу стимулирования. Между тем, слабый рост инфляции по-прежнему представляет проблему. Улучшение PMI в январском отчёте сигнализирует о том, что рост ВВП еврозоны может ускориться от 0,3% до 0,4% в 1 квартале этого года.

Но, несмотря на такой позитив, евро не смог удержать свои позиции, и резко упал, что было связано с техническими факторами, а именно ордерами на продажу в области максимумов, а также комментариями представителя ЕС Рена. Представитель ЕС Рен отметил, что важно, чтобы ЕЦБ продолжал стимулирующую политику для достижения целевого уровня инфляции. Между тем, он добавил, что низкая инфляция не способствует изменению баланса в экономике еврозоны. По его мнению, банкам стоит начать процесс рекапитализации до прохождения стресс-тестов. Также он сообщил, что переговоры о долге и программе помощи Греции запланированы на лето.

Курс фунта резко упал против доллара США, что, в основном, было связано с заявлением главы Банка Англии Марка Карни, который сообщил, что Комитет по денежно-кредитной политики опубликует новый ориентир в феврале. Политики рассмотрит ряд вариантов, чтобы изменить ориентир, сказал он на Всемирном экономическом форуме в Давосе, Швейцарии. Напомним, что в августе Банк Англии обязался удерживать процентную ставку на текущем уровне - 0,50 процента до тех пор, пока безработица не упадет до 7 процентов. Последние данные показали, что уровень безработицы снизился до 7,1 процента в течение трех месяцев по ноябрь.

«Банк будет оценивать сложившиеся экономические условия, в том числе более широкое замедление и инфляционное давление, прежде чем принять решение, которое будет соответствовать позиции для денежно-кредитной политики», сказал Карни. Он заверил, что процентная ставка, вероятно, останется значительно ниже исторических значений в среднесрочной перспективе. Многие из «встречных ветров», сдерживающих экономику, будут отмечаться еще некоторое время.

«Объем стимулирования также останется прежним в течение некоторого времени», сказал глава центрального банка. «Это должно помочь успокоить британский бизнес, и указать на то, что рост процентных ставок будет соответствовать устойчивому восстановлению».

Курс иены существенно вырос против доллара на ожиданиях, что Федеральная резервная система продолжит сворачивание программы количественного смягчения на январском заседании. Все больше людей склоняются к тому, что ФРС просто продолжит сокращение QE. В целом восстановление экономики является достаточно сильным, не смотря на последние негативные статданные из США. Согласно среднему прогнозу экономистов, на следующем заседание FOMC, которое состоится 28-29 января, ЦБ опять снизит ежемесячные покупки активов на 10 млрд. долл. Вчерашняя статистика по занятости показала, что количество обращений за пособием по безработице немного увеличилось на прошлой неделе, хотя общий уровень указывает на заметное улучшение ситуации на рынке труда.

Премьер-министр Японии Синдзо Абэ заявил, что его страна выигрывает сражение против дефляции, настойчивых низких цен, которые преследуют экономику Японии в течение многих лет.

" Весной этого года заработная плата увеличится, и повышение заработной платы приведет к увеличению потребления ", сказал он бизнес-лидерам на Всемирном экономическом форуме в Давосе.

«Это не сумерки, а новый рассвет, который восходит над Японией ".

Он также сказал, что будет действовать "как сверло", чтобы сломать препятствия на пути восстановления конкурентоспособности страны и удвоения внутренних инвестиций к 2020 году.

Его поворотный план для третьей по величине экономики в мире окрестили Абэномикой (Abenomics). Он включает новые обязательства по расходам и агрессивную, экспансивную денежно-кредитной политику.

Пока прогресс в структурных реформах по обеспечению восстановления стареющей страны с сильным уровнем задолженности не настолько велик. Но Абэ сказал, что он не прекратит  инициативы, направленные на открытие рынков, поощрение инноваций и иммиграции, и преобразование корпоративной культуры Японии, в которой доминируют мужчины.

«Япония должна стать местом, где женщины будут сиять", сказал он , повторяя сделанное ранее обязательство , что 30% руководящих должностей будут заняты женщинами в 2020 году.

Абэномика уже имела большое влияние. Фондовый индекс Токио вырос почти на 57 % в 2013 году - его самый большой годовой рост за последние 40 лет – в то время  как иена упала против доллара, помогая экспортерам, так как японские товары стали дешевле на внешних рынках.

Экономический рост также наблюдается, хотя неожиданное замедление в третьем квартале прошлого года служит предупреждением, что без серьезных экономических реформ ранний успех может исчезнуть .

Международный валютный фонд во вторник повысил на 2014 год прогноз роста для Японии до 1,7%  с 1,4% в октябре. Но рост , по прогнозам, замедлится снова в 2015 году.

Банк Японии в среду проголосовал за его нынешние темпы роста денежной массы , заявив, что экономика продолжает «восстанавливаться умеренно». Центробанк также заявил, что инфляция будет оставаться значительно ниже своей цели в 2% в течение некоторого времени .

Абэ имеет высокий рейтинг в опросах общественного мнения, поддержка его правительства поднимается более чем на 60% . Но избиратели проявили более смешанные чувства по поводу его декабрьского визита в святилище Ясукуни в Токио, где похоронены осужденные военные преступники наряду с другими погибшим .

Этот шаг вызвал ярость Китая - основного торгового партнера - который страдал от военной агрессии Японии во Второй мировой войне, и считает святыню символом имперского прошлого Японии.

"Я не имею никакого намерения причинить боль чувствам народа Китая или Кореи ", сказал Абэ . " Дверь к диалогу всегда открыта с нашей стороны."

Цены производителей промышленной продукции в Ирландии снизились третий месяц подряд в декабре, показали данные, опубликованные Центральным статистическим управлением.

Индекс цен производителей для сектора обрабатывающей промышленности снизился на 2,2 процента в годовом исчислении в декабре, после падения на 0,9 процента в ноябре и на 0,1 процента в октябре.

Промышленные цены уменьшились на 2,1 процента по сравнению с ноябрем, когда они остались без изменений.

В целом в 2013 году, в среднем промышленные цены упали на 0,4 процента, нивелировав увеличение на 1,9 процента, которое видели в 2012 году.

Отдельно статуправление сообщило, что цены на жилую недвижимость в Ирландии увеличились на 6,4 процента в декабре по сравнению с тем же месяцем прошлого года, после того, как выросли на 5,6 процента в ноябре. В месячном измерении цены на жилье поднялись на 0,3 процента, что медленнее, чем прирост в ноябре на 0,6 процента.

Представитель Банка Англии Мартин Уил заявил, что процентные ставки могут оставаться вблизи их исторического минимума в течение некоторого времени, несмотря на более сильное, чем ожидалось, снижение безработицы, сообщила в пятницу газета The East Anglian Daily Times.

Издание также цитирует Уила, который сообщил, что он был против снижения порогового уровня Банка Англии при рассмотрении повышения процентных ставок, который основан на падении безработицы до 7 процентов.

Безработица упала до 7,1 процента и Уил заявил газете, что установление нового, более низкого порога, не поможет создать определенность в отношении дальнейших шагов Банка Англии, потому что ориентир может быть быстро достигнут.

• Безработица стабилизировалась, но все еще очень высокая

• Экономика постепенно восстанавливается, баланс рисков смещен в негативную сторону

• Ситуация резко улучшилась с лета 2012 года

• Необходимо сделать налогово-бюджетную консолидацию более содействующей экономическому росту

Экономика США имеет такой хороший старт в 2014 году , что ежегодный рост может достичь 3% впервые с 2005 года, заявил министр финансов Джек Лью.

" У нас есть хорошее начало первого квартала, " сказал Лью на Всемирном экономическом форуме в Давосе, Швейцария.

Лью не хотел делать конкретные предсказания о скорости расширения в этом году , но сказал, что были основания полагать, что рост крупнейшей экономики мира превысит 3%.

Он считает, что освободившись от прошлогоднего сопротивления повышения налогов и сокращения расходов, на фоне роста деловой уверенности, экономика должна резко разогнаться с прошлого года.

"Я действительно думаю, что есть все основания для оптимизма , что мы будем иметь  хороший год, " сказал Лью .

В своем последнем прогнозе во вторник Международный валютный фонд повысил свой прогноз для экономического роста в США в 2014 году до 2,8% с 2,6% , сославшись на сильный внутренний спрос и поддержку от небольших сокращений расходов в результате недавней сделки по бюджету.

По оценкам МВФ экономический рост в США составит 1,9% в 2013 году .

В то время как экономика США восстанавливается более быстрыми темпами, чем в других развитых странах, Лью сказал, что страна нуждается в создании рабочих мест и росте заработных плат.

Доходность 10-летних облигаций Германии упала до самого низкого уровня за 11 недель после того, как Fitch Ratings подтвердило кредитный рейтинг нации на уровне ААА со стабильным прогнозом, сославшись на снижение уровня долга крупнейшей экономики Европы.

Спрос на 10-летние облигации направился к четвертому недельному росту, самой длинной победной серии с апреля. "Германия по-прежнему имеет компоненты траектории снижения государственного долга ", сказал Fitch в своем заявлении. " Экономика растет , бюджетная позиция относительно благоприятная и номинальные процентные ставки низкие." В свою очередь, Moody 's Investors Service планирует обновить свой прогноз по Франции сегодня. Следует отметить, что рынки облигаций часто пренебрегают изменениями рейтингов и прогнозов.

Доходность немецких 10-летних облигаций упала на три базисных пунктов, или 0,03 процентного пункта, до 1,68 процента, это самый низкий показатель с 7 ноября . Доходность упала на семь базисных пунктов на этой неделе.

Отметим, что агентство Standard & Poor 10 января подтвердило кредитный рейтинг Германии AAA и сохранило стабильный прогноз для рейтинга. В свою очередь, Moody 's в июле 2012 года понизило до негативного перспективы рейтинга Германии Ааа.

• Программа направлена на сокращение расходов и упрощение налога на бизнес

• Детали программы будут обсуждаться в марте

• Наша цель - сократить государственные расходы до 53% от ВВП с 57% к 2017 г

• Германия должна служить примером для Франции

Евро продолжил снижение на комментариях Московичи

Развивающиеся страны Азии будут способствовать меньшему росту мировой экономики в 2014 году, чем ожидалось ранее, даже не смотря на то, что их основные торговые партнеры на Западе демонстрируют признаки восстановления. Об этом стало известно из исследований, которые были выпущены сегодня Reuters.

От Китая до Индии, Индонезии, Тайваня и Таиланда, более 225 экономистов, опрошенных в период с 16 по 23 января, понизили или оставили без изменений свои прогнозы роста для девяти из лучших 13 стран в Азии, за исключением Японии.

В то время как развитые страны, согласно оценкам, покажут темпы роста лучше прошлогодних, азиатские экономики, которые в последнее время были «двигателем» мирового роста, могут зафиксировать меньший прирост.

«Дни двузначного роста уже позади, по крайней мере, в крупнейших странах с развивающейся экономикой», сказал Доминик Брайант, глобальный экономист BNP Paribas. «Разумно говорят, что Китай замедляется в результате репозиционирования себя к хозяйственной деятельнойсти. И так как он составляет 50 процентов Азии, обязательно будут некоторые побочные последствия во всем регионе». Напомним, что последние данные показали, что экономика Китая выросла на 7,7 процента в последнем квартале 2013 года. Экономисты прогнозируют средние темпы роста в этом году – на уровне 7,4 процента, что будет самым медленным темпом с 1990 года, и дальнейшее замедление до 7,2 процента в 2015 году.

Опасения по поводу резкого замедления в Китае превысила опасения инвесторов о перспективах рисков на этот год, согласно опросу, опубликованного на этой неделе Bank of America Merrill Lynch. Политики в Пекине, тем не менее, невозмутимы и сказали, что скромный спад, вероятно, продолжится. Но на такие изменение также повлияли страны, которые подпитывают аппетит Китая на сырьевые товары. Отметим, что Австралия неуклонно сообщает о том, что экспорт сырья падает, что, в свою очередь, негативно влияет на экономику. Последний опрос показывает, что экономика Австралии увеличится на 2,8 процента в 2014 году, и на 3,0 процента в 2015 году. Тем не менее, это ниже «нормальных» темпом роста – на уровне 3,25-3,5 процента.

Экономика Индия, как ожидается, также вырастет слабыми темпами – на 5,4 процента в 2014/2015 финансовом году, в результате слабого инвестиционного цикла, охватившего страну, в которой в этом году запланированы выборы.

В других странах Азии, рост, как ожидается, будет умеренным в 2014 году, из-за выборов в Индонезии, продолжающихся гражданских протестов в Таиланде, укреплении валюта в Южной Кореи и росте доходности облигаций в развитых странах.

Последние данные, которые были представлены сегодня Статистическим управлением INE, показали, что по итогам прошлого месяца испанские цены производителей выросли, зафиксировав при этом первое увеличение за последние три месяца.

Согласно отчету, в годовом выражении цены производителей увеличились на 0,6 процента в декабре, что последовало после падения на 0,5 процента в предыдущем месяце и на снижения на 0,2 процента в октябре.

Кроме того, стало известно, что в месячном исчислении цены производителей выросли на 1,1 процента в декабре, после падения на 0,8 процента в предыдущем месяце.

Стоимость потребительских товаров осталась на прежнем уровне в декабре по сравнению с предыдущим годом, в то время как цены на энергоносители выросли на 4,9 процента. С другой стороны, цены на средства производства и промежуточные товары упали на 0,4 процента и на 2,3 процента, соответственно.

Добавим, что испанская экономика в IV квартале 2013 г. выросла на 0,3% по сравнению с прошлым годом. Об этом сообщил Банк Испании. Таким образом, Испания зафиксировала рост ВВП второй квартал подряд после почти двух лет рецессии.

Центральный банк страны также сообщил, что экономика по итогам 2013 г. сократилась на 1,2%. Оба результата совпали с прогнозами экспертов. Официальные данные от Национального института статистики (INE) будут опубликованы 27 февраля, а предварительные - 30 января.

Последние данные, которые были опубликованы сегодня Статистическим управлением ISTAT, показали, что положительное сальдо Италии при торговле товарами со странами вне ЕС, выросли в декабре месяце по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Согласно отчету, активное сальдо торгового баланса выросло в декабре до уровня 3,425 млн. евро, по сравнению с 3,167 млн. евро в том же месяце прошлого года. Экспорт увеличился на 2,1 процента в годовом исчислении, в то время как импорт вырос на 0,5 процента.

С учетом сезонных колебаний основе, экспорт вырос на 7,1 процента с ноября, а объем импорта увеличился на 6,8 процента.

Кроме того, стало известно, что за весь 2013 года при торговле со странами, не входящими в состав ЕС, сложилось положительное сальдо в размере 20 млрд. евро по сравнению с дефицитом в сумме 827 млн. ​​евро в 2012 году. Экспорт вырос на 1,3 процента, в то время как импорт сократился на 9,5 процента. Без учета торговли энергоресурсами, активное сальдо торгового баланса выросло до 70,06 млрд. евро от 63,37 млрд. евро годом ранее.

Испанская безработица осталась на неустойчивом уровне в четвертом квартале, даже после того, как официальные данные дали понять, что экономика вышла из глубокой рецессии. Об этом было сказано в данных Статистического управления INE.

Согласно отчету, уровень безработицы немного вырос в четвертом квартале - до 26,03 процента, что последовало после падения в течение двух кварталов подряд. Добавим, что уровень безработицы остается выше 25 процентов уже шестой квартал подряд. Испания имеет один из самых высоких уровней безработицы в Европе после Греции.

В четвертом квартале показатель оказался в целом в соответствии с ожиданиями и незначительно выше значения за третий квартал – на уровне 25,98 процентов.

Кроме того, стало известно, что число людей без работы сократилось на 8400 до 5,890 млн. в четвертом квартале, что было связано со снижением числа рабочей силы, из-за людей, покидающих страну.

Данные также показали, что занятость в сельском хозяйстве увеличилась на 85 200. С другой стороны, занятость в сфере услуг и строительства сократились на 109 100 и на 35 200, соответственно. Создание рабочих мест снизилось в промышленности на 6000 человек.

В начале этого месяца министр финансов Луис де Гиндос сказал в парламенте, что уровень безработицы, вероятно, упадет до 25 процентов к концу 2014 года с нынешних 26 процентов.

Добавим также, что Испания официально вышла из программы по спасению, в которой участвовала в течение последних 18 месяцев, чтобы восстановить свои банки.

Вице-президент Европейской комиссии Олли Рен сказал, что программа достигла своих целей, и помогла реформировать испанский финансовый сектор, создавать прочную основу для восстановления экономики.

Министр финансов Италии Фабрицио Саккоманни в интервью во время Всемирного экономического форума заявил, что рост валового внутреннего продукта страны может составить 0,4% в четвертом квартале 2013 года и 1% в текущем году.

Между тем, он добавил, что есть четкие сигналы того, что государственные финансы в Италии в порядке, более того - ситуация улучшается.

«Тенденция очевидна: после глубокой рецессии в первых двух кварталах мы перешли к нулевому росту в третьем, а в четвертом рост может составить 0,2-0,4%. Тренд продолжится в будущем году, когда, по нашим оценкам, ВВП страны увеличится примерно на 1%, заявил Саккоманни.

Кроме того, отметим, то Ф.Саккоманни выразил уверенность в стабильности банковской системы Италии перед предстоящей проверкой балансов финкомпаний Европейским центральным банком. Также глава итальянского Минфина сказал, что "на данный момент не видит дефляционных рисков" в Европе.

Последние данные от Статистического управления Канада показали, что индекс потребительских цен вырос на 1,2% годовых в декабре, что последовало после роста на 0,9% в ноябре. Более существенный рост ИПЦ был в значительной степени связан с высокими ценами на бензин, которые выросли на 4,7% годовых в декабре, после прироста на 0,4% в ноябре. Без учета бензина, потребительские цены выросли на 1,1% годовых в декабре, после увеличения на 1,0% в ноябре.

Кроме того, данные показали, что среди восьми основных компонентов, шесть записали рост в декабре (в годовом выражении). Увеличение индекса потребительских цен было вызвано ростом транспортного индекса, а также более высоких затрат на жилье и продукты питания. Индекс отдыха и образования остался без изменений на годовой основе, в то время как индекс здоровья и личной гигиены снизился. Цены на транспорт выросли на 2,1% годовых в декабре, после увеличения на 0,5% в предыдущем месяце. В дополнение к бензину, цены на покупку легковых автомобилей выросли на 1,4% годовых, по сравнению с +0,4% в ноябре. Расходы на жилье выросли на 1,9% годовых, после увеличения на 1,8 % в ноябре. Потребители заплатили на 4,1% больше за электроэнергию и на 1,6% больше за аренду. С другой стороны, затраты по ипотечным кредитам снизились на 1,3% годовых, после падения на 2,1% в предыдущем месяце. Цены на продукты питания выросли на 1,0% в декабре по сравнению с тем же месяцем годом ранее.

Между тем, в Статистическом управлении сообщили, что в месячном выражении индекс потребительских цен снизился на 0,2% в декабре, после того, как оставался без изменений в ноябре. Добавим, что такое изменений полностью совпало с прогнозами экспертов.

Также стало известно, что базовый индекс потребительских цен Банка Канады выросли на 1,3% годовых в декабре, после увеличения на 1,1% в ноябре, подтвердив оценки аналитиков.

На ежемесячной основе базовый ИПЦ от Банка Канады упал на 0,4%, после снижения на 0,1% в ноябре. Последний спад также оказался в соответствии с оценками.

USD/JPY Y102.00, Y103.20, Y103.40-45, Y104.00, Y104.40, Y104.50, Y104.75

EUR/USD $1.3575, $1.3580, $1.3595, $1.3600, $1.3605, $1.3630, $1.3675, $1.3800

GBP/USD $1.6575

EUR/GBP stg0.8225, Stg0.8275

EUR/CHF Chf1.2285

AUD/USD $0.8650, $0.8775-85, $0.8800, $0.8840

AUD/USD Y91.00

NZD/USD $0.8125

USD/CAD C$1.1100

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

02:00 Новая Зеландия Изменение объёма расходов по кредитным картам, г/г Декабрь +3.5% -1.2%

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

09:30 Великобритания Одобренные заявки на ипотечные кредиты по данным BBA, тыс. Декабрь 45.0 47.2 46.5

12:05 Великобритания Речь главы Банка Англии Марка Карни

Курс евро снизился со своих максимальных значений против доллара, вернувшись при этом до уровней открытия сессии. Эксперты отмечают, что евро получает поддержку на фоне улучшения экономических показателей еврозоны. Напомним, что вчера евро укрепился против доллара на доказательствах того, что экономика еврозоны продолжает расти, что в незначительной степени может понизить вероятность того, что в ближайшей перспективе ЕЦБ расширит программу стимулирования. Между тем, слабый рост инфляции по-прежнему представляет проблему. Улучшение PMI в январском отчёте сигнализирует о том, что рост ВВП еврозоны может ускориться от 0,3% до 0,4% в 1 квартале этого года.

Но, не смотря на такой позитив, евро не смог удержать свои позиции, и резко упал, что было связано с техническими факторами, а именно ордерами на продажу в области максимумов, а также комментариями представителя ЕС Рена. Представитель ЕС Рен отметил, что важно, чтобы ЕЦБ продолжал стимулирующую политику для достижения целевого уровня инфляции. Между тем, он добавил, что низкая инфляция не способствует изменению баланса в экономике еврозоны. По его мнению, банкам стоит начать процесс рекапитализации до прохождения стресс-тестов. Также он сообщил, что переговоры о долге и программе помощи Греции запланированы на лето

Курс фунта резко упал против доллара США, что, в основном, было связано с заявлением главы Банка Англии Марка Карни, который сообщил, что Комитет по денежно-кредитной политики опубликует новый ориентир в феврале. Политики рассмотрит ряд вариантов, чтобы изменить ориентир, сказал он на Всемирном экономическом форуме в Давосе, Швейцарии. Напомним, что в августе Банк Англии обязался удерживать процентную ставку на текущем уровне - 0,50 процента до тех пор, пока безработица не упадет до 7 процентов. Последние данные показали, что уровень безработицы снизился до 7,1 процента в течение трех месяцев по ноябрь.

«Банк будет оценивать сложившиеся экономические условия, в том числе более широкое замедление и инфляционное давление, прежде чем принять решение, которое будет соответствовать позиции для денежно-кредитной политики», сказал Карни. Он заверил, что процентная ставка, вероятно, останется значительно ниже исторических значений в среднесрочной перспективе. Многие из «встречных ветров», сдерживающих экономику, будут отмечаться еще некоторое время.

«Объем стимулирования также останется прежним в течение некоторого времени», сказал глава центрального банка. «Это должно помочь успокоить британский бизнес, и указать на то, что рост процентных ставок будет соответствовать устойчивому восстановлению».

Курс иены существенно вырос против доллара, показав при этом еще лучший результат, чем вчера. Отметим, что бегство от риска усиливает интерес к продаже иены. Между тем, добавим, что иена растет на ожиданиях, что Федеральная резервная система продолжит сворачивание программы количественного смягчения на январском заседании. Все больше людей склоняются к тому, что ФРС просто продолжит сокращение QE. В целом восстановление экономики является достаточно сильным, не смотря на последние негативные статданные из США. Согласно среднему прогнозу экономистов, на следующем заседание FOMC, которое состоится 28-29 января, ЦБ опять снизит ежемесячные покупки активов на 10 млрд. долл. Вчерашняя статистика по занятости показала, что количество обращений за пособием по безработице немного увеличилось на прошлой неделе, хотя общий уровень указывает на заметное улучшение ситуации на рынке труда.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.3739, но потом снизилась до $1.3688

GBP/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.6493

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y102.00, после чего немного восстановилась

В 13:30 GMT Канада выпустит индекс потребительских цен и основной индекс потребительских цен от Банка Канады за декабрь. В 14:00 GMT Бельгия представит индекс настроений в деловых кругах за январь.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3800-20, $1.3770/80, $1.3740/50, $1.3710, $1.3705

Ордера на покупку $1.3650, $1.3625/20, $1.3600, $1.3586, $1.3530

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6745/50, $1.6690/700, $1.6680, $1.6667, $1.6636

Ордера на покупку $1.6605/00, $1.6570-50, $1.6525/20, $1.6505/495, $1.6452

AUD/USD

Ордера на продажу $0.8850, $0.8820, $0.8800, $0.8750, $0.8700/20

Ордера на покупку $0.8650, $0.8620, $0.8600, $0.8550, $0.8520

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8320, stg0.8300, stg0.8280/85, stg0.8250/60, stg0.8247

Ордера на покупку stg0.8168, stg0.8165/60, stg0.8150, stg0.8120

EUR/JPY

Ордера на продажу Y142.20, Y141.95/00, Y141.83/86, Y141.45/50, Y141.20, Y140.80/00

Ордера на покупку Y140.26, Y140.00, Y139.80, Y139.50, Y139.20

USD/JPY

Ордера на продажу Y104.00, Y103.85/90, Y103.55/60, Y103.35/40, Y102.95/00

Ордера на покупку Y102.50, Y102.20, Y102.16, Y102.00, Y101.50

Представитель ЕС Рен отметил, что важно, чтобы ЕЦБ продолжал стимулирующую политику для достижения целевого уровня инфляции. Между тем, он добавил, что низкая инфляция не способствует изменению баланса в экономике еврозоны. По его мнению, банкам стоит начать процесс рекапитализации до прохождения стресс-тестов. Также он сообщил, что переговоры о долге и программе помощи Греции запланированы на лето

• Степень стимулирования будет оставаться чрезвычайной в течение некоторого времени
  
• Экономике предстоит пройти длинный путь, прежде чем будут повышены ставки
  
• Безработица падает более быстрыми темпами, чем ожидалось
  
• Комитет рассмотрит различные варианты в плане ориентира
  
• Банки и трейдеры должны пересмотреть свое поведение
  

Последние данные, которые были опубликованы ранее Ассоциацией британских банкиров, показали, что по итогам прошлого месяца количество одобренных ипотечных кредитов в Великобритании увеличилось, но недостаточно, чтобы подтвердить прогнозы экономистов.

Согласно отчету, число одобренных заявок на ипотечные кредиты выросло в декабре месяце до уровня 46521 единиц, по сравнению с пересмотренным показателем за ноябрь на уровне 45394 единиц. Стоит отметить, что согласно средним прогнозам экспертов значение данного показателя должно было вырасти до отметки 47,2 тыс. с 45,0 тыс., о которых первоначально сообщалось в прошлом месяце.

Кроме того, стало известно, что объем новых ипотечных займов в декабре был на 38 процентов выше, чем в том же месяце 2012 года, а общая сумма кредитов, утвержденных в прошлом году, была выше, чем в любой году, начиная с 2008 года.

«Последние данные являются еще одним доказательством более активного рынка жилья, чему способствует растущее доверие потребителей и схема государственной поддержки, такая как помочь при покупке», сказал глава статистического отделения BBA Дэвид Дукс.

Между тем, данные показали, что сумма одобренных ипотечных кредитов составила в декабре 7,7 млрд. фунтов, по сравнению с 7,3 млрд. фунтов месяцем ранее. Валовые ипотечные займы в декабре увеличились до 11,2 млрд. фунтов от 10,5 млрд. фунтов в ноябре.

Управляющий Банка Англии Марк Карни в интервью ВВС заявил, что Банк Англии будет рассматривать широкий спектр экономических показателей при оценке необходимости применения более высоких затрат по займам.

«Вопрос касательно повышения ставки будет рассмотрен в ближайшем отчете по инфляции. Политики также будут смотреть на общие условия в целом по рынку труда, а не только на один показатель», добавил Карни. Кроме того, глава Банка Англии сказал, что «нет непосредственной необходимости» поднимать процентные ставки.

«Любое изменение, о котором идет речь, будет постепенным», заявил Карни в интервью.

«Худшее времена кризиса уже позади, но финансовая система не функционирует, так как она должна. Кроме того, неопределенность среди домашних хозяйств и предприятий мешает увеличению объема инвестиций», сказал управляющий Банка Англии Карни.

Напомним, что в августе месяце Банк Англии обязался удерживать процентные ставки на уровне 0,50 процента, пока ставка безработицы не упадет до 7 процентов.

Сегодня международное рейтинговое агентство Fitch Ratings подтвердило кредитные рейтинги Германии на уровне «AAA», ссылаясь на снижение коэффициента долга страны по отношению к валовому внутреннему продукту. Добавим, что прогноз по рейтингам остался на уровне «стабильный».

«Германия по-прежнему имеет инструменты,  снижающие объем государственного долга», сказали эксперты Fitch в своем заявлении. «Экономика растет, бюджетная позиция относительно благоприятная, а номинальные процентные ставки низкие».

Между тем, отметим, что рейтинги в отношении необеспеченных иностранной и национальной валютой облигаций Германии также были сохранены на прежнем уровне, а именно на «AAA». Агентство также подтвердило краткосрочный рейтинг в иностранной валюте дефолта эмитента на уровне «F1 +» и рейтинг потолка страны на уровне «AAA».

Напомним, что ранее представленные данные показали, что общий государственный долг по отношению к ВВП уже начал падать в Германии, в отличие от своих сверстников по еврозоне и других крупных стран, которые тоже имеют рейтинг «AAA» (до них можно отнести Францию, Великобританию и США).

Рейтинговое агентство отметило, что новое коалиционное правительство стремится снизить государственный долг. Под коалиционным соглашением партнеры намерены добиться структурно сбалансированного бюджета в 2014 году и сбалансированного бюджета в 2015 году.

После резкого вчерашнего роста курс EUR/USD ненадолго поднялся выше $1.3700 и достиг 3-недельного максимума на уровне $1.3704 перед тем, как отступить к минимуму, который сейчас находится на $1.3662.

Добавим, что на фоне отсутствия публикаций важным экономических отчетов в центре внимания выступления глав ЦБ на Всемирном экономическом форуме, включая Драги.

Сейчас пара торгуется на уровне $1.3672

Общие расходы по кредитным картам в Новой Зеландии упали с учетом сезонных колебаний на 1,2 процента в декабре по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув при этом уровня 3,495 млрд. новозеландских долларов. Об этом сегодня заявил Резервный банк Новой Зеландии.

Добавим, что такой спад последовал за 3,5-процентным ежемесячным приростом в ноябре.

Кроме того, стало известно, что внутренние расходы снизились на 1,3 процента за месяц, составив при этом 3,073 млрд. новозеландских долларов, в то время как зарубежные расходы выросли на 0,6 процента - до 316 млн. новозеландских долларов.

Расходы в Новой Зеландии по кредитным картам, эмитированные за рубежом, составили 423 млн. новозеландских долларов.

На ежегодной основе, расходы по кредитным картам поднялись на 4,7 процента, по сравнению с увеличением на 6,9 процентов в предыдущем месяце.

Общий баланс по кредитным картам вырос на 0,5 процента за месяц и на 3,8 процента годовых, достигнув при этом уровня 5997 млн. ​​новозеландских долларов. Это последовало за 0,4-процентным месячным ростом и 2,9-процентным годовым приростом в ноябре (до 5827 млн. новозеландских долларов).

В декабре 2012 года, общие расходы по кредитным картам составили 3,184 млрд. новозеландских долларов, в то время как баланс был на уровне 5,765 млрд. новозеландских долларов.

USD/JPY Y102.00, Y103.20, Y103.40-45, Y104.00, Y104.40, Y104.50, Y104.75

EUR/USD $1.3575, $1.3580, $1.3595, $1.3600, $1.3605, $1.3630, $1.3675, $1.3800

GBP/USD $1.6575

EUR/GBP stg0.8225, Stg0.8275

EUR/CHF Chf1.2285

AUD/USD $0.8650, $0.8775-85, $0.8800, $0.8840

AUD/USD Y91.00

NZD/USD $0.8125

USD/CAD C$1.1100

Стратеги Goldman Sachs считают, что глава Банка Канады Стивен Полоз затеял "смену режима" в Центробанке. «Общая концепция такова: экономика США набирает обороты (таковы прогнозы Банка Канады и они совпадают с нашими), процентные ставки на длинном конце кривой доходности в США и Канаде будут расти». Но, в отличие от Федрезерва, который рискует поставить под сомнение свое заявление о намерениях и спровоцировать рост ставок на ближнем конце кривой, Банк Канады может безбоязненно и безо всякого риска снижать ставки, которые все еще значительно выше фактической нижней границы диапазона ставок. По словам аналитиков Goldman Sachs, «закулисное» ослабление Банка Канады проводит позволяет рынкам думать, что Центробанк может снизить ставку, хотя мы не ждем от него ничего подобного в этом году. И даже в следующем. Ускорение темпов экономического роста в США может спровоцировать рост доходности на ближнем конце кривой в США, тогда как в Канаде ставки будут относительно стабильными. В связи с этим давление на канадский доллар усилится. Goldman Sachs сохраняет свой прогноз по USD/CAD на ближайшие 12 месяцев на уровне $1.14.

Рост EUR/USD продолжится до $1.3746-64. В записке для клиентов Bank of America Merrill Lynch признался, что закрыл свои последние короткие позиции по EUR/USD с $1,3547 при пробое $1,3649. «Рост должен продолжиться до $1.3746-64 перед новым срывом потенциала», - прогнозирует BofA.

РБК-Daily

Чистая прибыль Microsoft во II квартале финансового года выросла на 2,8%

Чистая прибыль американского производителя программного обеспечения Microsoft во II квартале 2013-2014 финансового года, который завершился 31 декабря 2013г., выросла на 2,8% и составила 6,56 млрд долл. или 78 центов на акцию. Об этом сообщается в опубликованном квартальном отчете компании. Год назад этот показатель находился на отметке 6,38 млрд долл. или 76 центов на одну акцию. Средний прогноз экспертов составлял 68 центов на акцию.

Топ цитат Давосского форума: день второй

Президент Исламской Республики Иран Хасан Рухани: "Все люди, к какой бы религии они ни принадлежали, стремятся к достоинству и ненавидят экстремизм." Исполнительный директор Oxfam International Винни Бьяньима: "Мы хотим вести гонку до победы. У нас есть правила и контролирующие органы, чтобы соблюдать права человека, охранять окружающую среду и бороться с бедностью". Премьер-министр Австралии Тони Эбботт: "Всякий раз, когда один человек свободно торгует с другим, богатство растет". Временный премьер-министр Египта Азем эль-Беблауи: "Никогда больше этой страной не будут править помимо воли народа". Министр торговли США Пенни Прицкер: "Женщины получают 77 центов на каждый доллар, который за ту же работу получают мужчины". Бывший генеральный секретарь ООН Кофи Аннан: "Я полагаю, наркотики убили множество людей, однако государственная политика уничтожила еще больше".

Китайцы выкупили у IBM производство серверов за 2,3 млрд долл.

Китайская корпорация Lenovo выкупит у компании IBM ее подразделение по производству серверов на базе архитектуры процессора x86. Сумма сделки оценивается в 2,3 млрд долл., из которых 2 млрд долл. будет выплачено наличными, а оставшиеся средства - акциями компании Lenovo, говорится в сообщении китайской компании. Особо отмечается, что сделка станет крупнейшим технологическим поглощением, проведенным китайской компанией. При этом все 7,5 тыс. сотрудников приобретаемого у IBM подразделения будут трудоустроены в корпорации Lenovo.

Toyota осталась самой продаваемой автомобильной маркой в мире

По итогам 2013г. японскому автопроизводителю Toyota Motor Corp. удалось сохранить пальму первенства, оставшись самой продаваемой маркой автомобилей в мире. Второй год подряд Toyota сохраняет титул, обходя General Motors Co. и Volkswagen AG, сообщает Reuters. В 2013г. продажи Toyota выросли на 2% - до 9,98 млн авто. В нынешнем году компания планирует довести число проданных машин (с учетом продукции дочерних Daihatsu Motor Co. и Hino Motors Ltd.) до 10,32 млн, превзойдя прошлогодний результат на 4%.

The Financial Times

Квартальные результаты Microsoft превзошли ожидания аналитиков

Финансовые результаты Microsoft превзошли все ожидания во втором финансовом квартале на фоне сильных праздничных продаж потребительских устройств, таких как Xbox и спроса на облачные сервисы, передает The Financial Times. Выручка софтверной компании во втором квартале оказалась выше средней оценки аналитиков в $23,7 млрд и составила $24,5 млрд. Прибыль на акцию по GAAP выросла с 75 до 78 центов.

The Wall Street Journal

Продажи мобильных телефонов Nokia упали в четвертом квартале на 29%

Продажи мобильных телефонов финской компании Nokia упали в четвертом квартале 2013 года на 29% по сравнению с аналогичным периодом 2012 года и на 4,5% по сравнению с предыдущим кварталом, сообщает The Wall Street Journal. Общий объем продаж в отчетный период составил €2,63 млрд.

DW

Испания преодолела банковский кризис благодаря помощи Евросоюза

В четверг, 23 января, истек срок действия программы помощи Испании, начатой полтора года назад в связи с острой нехваткой наличных средств в банках страны. Из выделенных стабфондом Евросоюза 100 миллиардов евро Мадриду хватило 41,3 миллиарда. Отмечая успешное завершение программы, комиссар Еврокомиссии по валютной политике Олли Рен в этот же день предупредил Испанию о необходимости продолжать реформы для полного преодоления финансового и экономического кризиса, а также снижения уровня безработицы. В декабре 2013 года с аналогичными оценками результатов помощи Испании выступили Европейский центробанк и Международный валютный фонд.

Вчера доллар США ослаб по всему спектру рынка после опубликованной статистики. Производственная активность в США в этом месяце ослабла. Об этом свидетельствует предварительный отчет компании Markit, представленный в четверг. Тем не менее, одним из факторов ослабления активности может быть крайне холодная погода. Предварительный индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственной сферы США в январе снизился до 53,7 с окончательного декабрьского значения 55,0. В Markit сообщают, что предварительное январское значение, которое основано приблизительно на 85% от обычного числа месячных ответов респондентов, "просигнализировало о самом медленном за три месяца улучшении условий для ведения бизнеса". Читать далее ... 

Фунт вырос к $1.6660, снова обновив 2,5-летний максимум в ожидании публикации позитивного отчета по одобренным заявкам на ипотечные кредиты по данным BBA. Согласно среднему прогнозу экономистов, декабрьский показатель, вероятно, вырастит до 47.2 тыс с 45 тыс. в предыдущем месяце.  

Фунт был востребован в основном за счет дальнейшего совершенствования условий на рынке труда. Тем не менее, следует считать, что центральный банк не видит срочной необходимости в повышении ставок, даже если уровень безработицы упадет ниже 7%-ного порога. Это связано с приглушенным ценовым давлением и некоторой неопределенностью в отношении устойчивости восстановления экономики. Но не стоит исключать, что GBP сталкивается с дополнительным риском повышения, по крайней мере, в краткосрочной перспективе. Учитывая все еще слабые темпы роста за пределами Великобритании, валюта все еще может извлечь выгоду из расходящихся дифференциалов роста. Однако мы не советуем покупать пары, такие как GBP/USD, поскольку большое число коротких позиций и риск того, что Банк Англии пересмотрит свои ожидания, в конечном итоге, может вызвать коррекцию вниз.

• В 08:00 GMT в Швейцарии стартует третий день ежегодного мирового экономического форума

• В 11:00 GMT Британия проведет аукцион по продаже 1-но, 3-х и 6-ти месячных казначейских ценных бумаг

• В 12:05 GMT глава Банка Англии Марк Карни выступит с речью

• В 17:00 GMT президент ЕЦБ Марио Драги выступит с речью

• Рейтинговое агентство Moody's опубликует свой прогноз по суверенному рейтингу Франции

Были опубликованы следующие данные:

02:00 Новая Зеландия Изменение объёма расходов по кредитным картам, г/г Декабрь +3.5% -1.2%

Доллар показал ​​самое большое недельное падение против иены с октября на ожиданиях, что Федеральная резервная система продолжит сворачивание программы количественного смягчения на январском заседании. Все больше людей склоняются к тому, что ФРС просто продолжит сокращение QE. Читать далее ... 

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3776 (2114)

$1.3754 (1231)

$1.3725 (376)

Цена на момент написания обзора: $1,3684

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3660 (290)

$1.3620 (1132)

$1.3558 (1649)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 7 февраля составляет 56865 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4700 (7401);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 7 февраля составляет 54827 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3300 (7949);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 23 января составило 0,96 против 0,86 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6902 (1443)

$1.6803 (2578)

$1.6706 (2229)

Цена на момент написания обзора: $1,6621

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.6592 (392)

$1.6495 (587)

$1.6398 (1619)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 7 февраля составляет 25240 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6600 (2974);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 7 февраля составляет 24018 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6300 (2742);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 23 января составило 0,95 против 0,90 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,3695 +1,08%

GBP/USD $1,6635 +0,37%

USD/CHF Chf0,8971 -1,59%

USD/JPY Y103,26 -1,21%

EUR/JPY Y141,41 -0,11%

GBP/JPY Y171,76 -0,84%

AUD/USD $0,8767 -0,94%

NZD/USD $0,8301 -0,07%

USD/CAD C$1,1098 +0,12%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

02:00 Новая Зеландия Изменение объёма расходов по кредитным картам, г/г Декабрь +3.5%

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

09:30 Великобритания Одобренные заявки на ипотечные кредиты по данным BBA, тыс. Декабрь 45.0 47.2

12:05 Великобритания Речь главы Банка Англии Марка Карни Выступление состоится на ежегодном мировом экономическом форуме в Давосе.

13:30 Канада Индекс потребительских цен, м/м Декабрь 0.0% -0.2%

13:30 Канада Индекс потребительских цен, г/г Декабрь +0.9% +1.4%

13:30 Канада Базовый индекс потребительских цен Банка Канады, м/м Декабрь -0.1% -0.4%

13:30 Канада Базовый индекс потребительских цен Банка Канады, г/г Декабрь +1.1% +1.3%

14:00 Бельгия Индекс настроений в деловых кругах Январь -6.4 -4.4

17:00 Еврозона Речь президента ЕЦБ М. Драги Выступление состоится на ежегодном мировом экономическом форуме в Давосе.

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

02:00 Новая Зеландия Изменение объёма расходов по кредитным картам, г/г Декабрь +3.5%

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

09:30 Великобритания Одобренные заявки на ипотечные кредиты по данным BBA, тыс. Декабрь 45.0 47.2

12:05 Великобритания Речь главы Банка Англии Марка Карни Выступление состоится на ежегодном мировом экономическом форуме в Давосе.

13:30 Канада Индекс потребительских цен, м/м Декабрь 0.0% -0.2%

13:30 Канада Индекс потребительских цен, г/г Декабрь +0.9% +1.4%

13:30 Канада Базовый индекс потребительских цен Банка Канады, м/м Декабрь -0.1% -0.4%

13:30 Канада Базовый индекс потребительских цен Банка Канады, г/г Декабрь +1.1% +1.3%

14:00 Бельгия Индекс настроений в деловых кругах Январь -6.4 -4.4

17:00 Еврозона Речь президента ЕЦБ М. Драги Выступление состоится на ежегодном мировом экономическом форуме в Давосе.

Признавая, что последние отчеты по деловой активности и рынку труда Великобритании подняли ожидания повышения ставки в Великобритании задолго до 2016 года, аналитики Barclays полагают, что 2015 будет самым ранним сроком, когда Банк Англии начнет повышать ставки.

"Сдерживание темпов инфляции, риски замедления потребительских расходов до более устойчивых темпов и опасения, что восстановление может оборваться, когда банк поднимет курс, делает маловероятным повышение ставки в 2014 году, на наш взгляд. Но мы считаем, что чем раньше Комитет по денежно-кредитной политике начнет цикл ужесточения, тем более постепенным он будет ".