Новости и прогнозы: валютный рынок от 29-12-2016

Доллар США упал после достижения самого высокого уровня да 14 лет, так как инвесторы корректируют позиции в последние торговые дни 2016 года.

В среду индекс закрылся на самом высоком уровне с июня 2002 года.

"Эти колебания, вероятно, больше вызваны корректировкой позиций, чем появлением новых драйверов", - говорят аналитики Brown Brothers Harriman.

Инвесторы часто корректируют свои портфели в конце года в целях отчетности и хеджирования. Низкий объем торгов в связи с праздниками также усиливает колебания на рынке, говорят аналитики.

Несмотря на падение в четверг, по результатам года доллар нацелен на закрытие с повышением более чем на 3%. После слабости, наблюдавшейся в течение значительного периода в этом году, американская валюта резко росла с ноября. Этот рост был вызван политическими продолжениями избранного президента Дональда Трампа, направленными на стимулирование роста, а также более жесткой позицией Федеральной резервной системы.

Некоторые аналитики предупреждают, что рост доллара может застопориться в 2017 году, если администрация Трампа будет неспособна обеспечить запланированное стимулирование и снижение налогов.

Опубликованная в четверг статистика оказала недолгую поддержку доллару. Министерство труда США сообщило: число американцев, впервые подавших заявки на получение пособия по безработице, сократилось на прошлой неделе, что является признаком здорового рынка труда США.

Согласно отчету, с учетом сезонных колебаний количество первичных обращений за пособием по безработице на неделе, завершившейся 24 декабря, снизилось на 10 000, до уровня 265 000. Экономисты ожидали, что число обращений составит 254 000. Показатель за предыдущую неделю не пересматривался (275 000). Стоит подчеркнуть, число обращений остается ниже 300 000 в течение 95-и недели подряд, что является самой длительной серией с 1970 года, когда население США и численность рабочей силы были намного меньше, чем сегодня. В Министерстве труда сообщили, что не было никаких особых факторов, влияющих на последние данные.

Вместе с тем, определенную поддержку евро оказали данные по еврозоне. ЕЦБ сообщил, что объем денежной массы еврозоны заметно увеличился по итогам ноября, ускорив темпы относительно октября, и превысив оценки. Согласно данным, денежный агрегат M3 вырос на 4,8 процента в годовом исчислении после повышения на 4,4 процента в октябре. Аналитики ожидали, что темпы роста стабилизируются на уровне 4,4 процента. Кроме того, отчет показал, что в среднем за последние три месяца (по ноябрь) денежный агрегат M3 вырос на 4,7 процента по сравнению с повышением на 4,8 процента за предыдущий трехмесячный период (по октябрь). Объемы кредитования частного сектора увеличились на 2,4% в ноябре после роста на 2,3% в октябре.

Скорректированное кредитование частного сектора выросло в ноябре на 2,2%, как и в октябре. Годовой темп роста скорректированного кредитования населения составил 1,9% в ноябре по сравнению с 1,8% в октябре. В то же время, скорректированное кредитование нефинансовых корпораций расширилось на 2,2% по сравнению с увеличением на 2,1% по итогам октября.

Фунт укрепился против доллара, восстановив часть позиций, утраченных накануне. Причиной такой динамики было повсеместное ослабление американской валюты и снижение активности на рынке из-за приближения праздников. Индекс доллара США, показывающий отношение доллара США к корзине из шести основных валют, упал на 0,28 процента, до 102,95 пункта. Напомним, на прошлой неделе индекс установил новый 14-летний максимум, достигнув отметки 103,63.

Повышению фунта также способствовал отчет по рынку жилья Британии. Результаты опроса, представленные Nationwide Building Society, показали, что инфляция цен на жилье в Британии немного ускорилась в конце года, в то время как рост цен в Лондоне был ниже среднего показателя по стране впервые за последние восемь лет. Согласно данным, индекс цен на жилье вырос на 4,5 процента в годовом исчислении после увеличения на 4,4 процента в ноябре. Напомним, годом ранее рост цен также составлял 4,5 процента. По сравнению с предыдущим месяцем, цены на жилье выросли на 0,8 процента в декабре после того, как зафиксировали нулевое изменение по итогам ноября. Средняя цена дома в Великобритании составила 205 898 фунтов в декабре по сравнению с 204 947 фунтов в ноябре. В течение трех месяцев (по декабрь), цены на жилье в Британии увеличились на 4,5 процента годовых, что оказалось значительно медленнее, чем прирост на 5,4 процента в предыдущем квартале. Восточная Англия возглавила список впервые с 2010 года - средние цены выросли на 10,1 процента в годовом исчислении. В то же время, рост цен в Лондоне замедлился до 3,7 процента с 7,1 процента в третьем квартале.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Ли Хардман, валютный аналитик MUFG, отмечает, что иена укрепилась в ходе азиатской торговой сессии, а пара USD/JPY сломала и опустилась ниже технической поддержки на уровне около 117.00, который обеспечивал временный пол в период Рождества. "Следующий ключевой уровень поддержки находится чуть выше 115.00, где пара торговалась до начала последней стадии бычьего ралли, начавшегося после заседания FOMC 14 декабря. Распродажа на рынке облигаций США утратила некоторый импульс на ближайшую перспективу, позволяя иене торговаться на более прочной основе. Доходность 10-летних казначейских облигаций США опустился обратно ниже 2.50%, отойдя от недавнего пика на 2.64%, достигнутого 15-го декабря, что также совпало с недавним пиком в USD/JPY на 118.66. В последнем докладе IMM показано, что спекулянты резко нарастили короткое позиционирование в иене за последний месяц, достигнув самого высокого уровня, по сравнению с тем же периодом прошлого года. Более растянутое короткое позиционирование в иене создает определенные возможности для продления ее отскока в начале следующего года, если распродажа на рынке облигаций США уже достигла своего пика на ближайшую перспективу.

Сильное снижение иены спровоцировало оптимистичный пересмотр прогноза по экономике Японии в будущем году, что, как ожидается, приведет и к более быстрому росту инфляции. В редком эксклюзивном интервью изданию Nikkei глава Банка Японии Курода продолжил излучать оптимистичный тон, заявив, что "смотря вперед, в следующий год ... я думаю, что мировая экономика явно движется в правильном направлении. Экспорт и производство Японии восстанавливаются, а частное потребление демонстрирует признаки укрепления, цены на японские акции находятся на подъеме, чрезмерная сила иены корректируется ... Я думаю, что это означает очевидное восстановление мировой экономики, а также снижение "риска" со стороны рынка, что принесет большую пользу японской экономике в следующем году".

Тем не менее, он по-прежнему предупредил, что "новая фаза" для мировой экономики действительно сопряжена с некоторыми рисками, включая потенциал дальнейшего роста изоляционистских и протекционистских настроений в политике. Курода остается более осторожным по поводу перспектив инфляции, добавив: "Я думаю, что мы до сих пор не в состоянии сказать, что мы избежали дефляции или что мы можем достичь цели стабильности цен на уровне 2%". Он также призвал правительство сделать больше в области структурных реформ. Его комментарии свидетельствуют о том, что Банк Японии сохранит свою приверженность текущей мягкой денежно-кредитной политике в ближайшей перспективе, что остается тяжелым весом для иены.

Тем не менее, еще есть сомнения в вопросе, как долго могут сохраняться текущие свободные параметры денежно-кредитной политики. В интервью WSJ бывший заместитель главы Банк Японии Казумаса Ивата выразил сомнение в том, что регулятор сможет долго сохранять свою цель доходности по 10-летним гособлигациям (JGB) около 0%. Он видит три проблемы, с которыми сталкивается Банк Японии, когда пытается удерживать доходность JGB. Во-первых, он считает, что такая цель потребует от ЦБ еще больше покупать облигации, что могло бы ускорить достижение пределов программы покупки бондов. Во-вторых, он считает, что текущая цель для 10-летних JGB около 0% является "непоследовательно низкий" по сравнению с краткосрочной отрицательной ставкой в -0.1% . В-третьих, он считает, что форма кривой доходности, которую формирует Банк Японии, является "неестественной" в глазах участников рынка.

Он предположил, что Банк Японии может позволить доходности 10-летних JGB постепенно расти в том же стиле, известном на валютном рынке, как скользящая привязка. Другим вариантом для Банка Японии стало бы установление потолка на уровне 0.2% и пола на уровне -0.2%, позволяя доходности двигаться в пределах диапазона. Тем не менее, он предупредил, что контроль долгосрочных процентных ставок может оказаться столь же трудным, как и контроль валютных курсов. Продолжающаяся неопределенность по поводу устойчивости текущей ультрамягкой денежно-кредитной политики Банка Японии остается фактором, который может привести к более высокой волатильности иены в будущем году", - пишет эксперт.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Розничные продажи в Великобритании в 2017 году, вероятно, будут стагнировать ввиду неопределенности, вызванной голосованием о выходе страны из Евросоюза, состоявшимся в июне. На это указывает отчет института KPMG-Ipsos, опубликованный в четверг.

Рост сектора, вероятно, будет незначительным в течение года, так как потребители воздерживаются от расходов ввиду неопределенности в отношении будущих отношений между Великобританией и ЕС.

В целом рост розничных продаж, вероятно, будет оставаться около 0,5%, так как снижение однократных расходов нивелирует любой рост расходов на товары первой необходимости, например, продукты питания.

Между тем, слабый британский фунт и обусловленный этим рост стоимости импорта означает, что розничные цены, вероятно, вырастут в среднем на 5%-8% в следующем году.

Потребительская инфляция в Великобритании в следующем году повысится до 2,5%-3% против 1,2% за истекший период текущего года, включая ноябрь. На это указывают последние имеющиеся данные.

По словам KPMG-Ipsos RTT, полные потенциальные последствия референдума о выходе Великобритании из ЕС, вероятно, еще не проявились, так как правительство страны еще не подало в Брюссель официальную заявку о выходе из блока (не обратилось к Статье 50).

Компании, вероятно, будут резко сокращать найм и инвестиции в течение следующих 12 месяцев, что может подорвать потребительское доверие.

Джеймс Найтли, сотрудник KPMG-Ipsos RTT и старший экономист инвестиционного банка ING, говорит: "Здоровье экономики после референдума о выходе из ЕС многих удивило, но мы должны помнить, что Великобритания еще не прибегла к Статье 50".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Судя по результатам проведенных Народным банком Китая опросов, в 4-м квартале спрос компаний на банковские кредиты вырос. В то же время большее число потребителей планирует взять займы на приобретение жилья.

Индекс, отражающий общий спрос на банковские кредиты, в 4-м квартале вырос до 57,5 с 55,7 в 3-м квартале, сказано в опубликованном в четверг отчете центрального банка.

Результаты опроса 3100 банков показали в 4-м квартале небольшой рост спроса на кредиты со стороны малых, средних и крупных компаний.

Опрос городских жителей, проведенный Народным банком Китая, показал, что 20,1% из них рассматривают возможность покупки жилья в течение ближайших трех месяцев. В 3-м квартале доля таких потребителей составляла 16,3%.

В отчете центрального банка также сказано, что опрос предпринимателей показал улучшение их настроений на фоне роста прибыльности.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В пятницу объем статистики будет небольшим, причем вся она будет второстепенной. В 00:30 GMT в Австралии выйдет кредитование частного сектора. Индикатор, показывающий темпы роста объемов в секторе частного кредитования в Австралии. Показатель играет не очень существенную роль в вопросе влияния на динамику австралийского доллара на международном валютном рынке, однако, является предвосхищающим индикатором, по которому можно отслеживать возможный перегрев в банковском секторе, в частности, в вопросе активности выдачи кредитов. Ожидается, что в ноябре показатель сохранится на уровне +0,5% м/м.

В 14:45 GMT США выпустит индекс менеджеров по закупкам Чикаго. Индекс деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго представляет собой результаты опроса менеджеров по закупкам в сфере промышленности из Чикаго. Этот индекс затрагивает состояние производственных заказов, цен на производимую продукцию и товарных запасов на складах. Значение показателя ниже уровня 50 пунктов являются индикатором замедления темпов развития экономики. За данным индексом пристально наблюдают, так как он публикуется незадолго до выхода индекса деловой активности от Института Управления поставками (ISM) и может давать представление о том, каким выйдет индикатор деловой активности на национальном уровне. Ожидается, что в декабре индекс составит 57 пункта против 57,6 пункта в предыдущем месяце.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Графическая команда Reuters выпустила интерактивный путеводитель по основным аспектам долговых проблем Китая, в том числе росту задолженности домохозяйств, потенциальным пузырям на рынке недвижимости и увеличению размера корпоративного долга.

История начинается в 2009 году, когда Китай запустил программу по стимулированию экономики в размере $600 млрд. в период мирового финансового кризиса. Данная программа вызвала масштабную волну заимствований со стороны государственных фирм. Долг Китая в этом году составил более 250 процентов от ВВП, большая часть которого аккумулируется государственными предприятиями/ Целью их заимствований было финансирование инфраструктурных проектов и спроса на топливо. В начале этого года экономика Китая оказалась под угрозой не достигнуть своего целевого показателя роста, установленного в диапазоне 6,5-7,0 процента. В ответ на сложившуюся ситуацию, правительство в очередной раз призвало к повышению расходов и увеличению объема заимствований. Некоторые экономисты утверждают, что другие страны, которые накапливали долги так быстро, как Китай, оказались перед лицом финансового краха вскоре после этого. Действительно, Банк международных расчетов говорит, что банковский сектор Китая может столкнуться с кризисом в течение ближайших трех лет.

В этом году долг домохозяйств Китая достиг рекордно высокого уровня более чем 40 процентов от ВВП. Хотя такой показатель и не большой по сравнению со многими другими странами, рост долга домохозяйств, спровоцированный бумом на рынке недвижимости, в конечном счете может сильно сократить потребительский спрос. Значительное беспокойство также вызывает объем корпоративного долга, который во многом связан с заимствованиям государственных фирм. Согласно данным, размер данного долга увеличился до 169 процентов от ВВП. По мере замедления роста экономики Китая, прибыль этих компаний снижается, оставляя им меньше финансовых возможностей для обслуживания и погашения своих долгов. Некоторые экономисты, однако, менее обеспокоены долговой нагрузкой Китая. Мало того, что Китай имеет огромные сбережения домохозяйств в размере около 50 процентов ВВП, большая часть долга является государственной собственностью и распределена внутри страны.

Полный обзор можно увидеть на данном ресурсе

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты исследований, опубликованные Bloomberg, показали: индекс потребительского доверия США немного снизился по итогам прошлой недели, отступив от максимума 2016 года, и зафиксировав первое падение за последние пять недель.

Согласно данным, за неделю, завершившуюся 24 декабря, индекс потребительского комфорта снизился до 46,0 пункта с 46,7 пункта неделей ранее (по 18 декабря). Учитывая последние тенденции, индекс может завершить текущий год с самым высоким средним значением, начиная с 2007 года. Сейчас среднее значение 2016 года составляет 43,6 пункта.

Что касается компонентов индекса, снижение зафиксировали три из трех показателей. Датчик личных финансов опустился до 56,0 пункта с 56,8 пункта, что оказалось самым низким значением с середины октября. Что касается датчика покупательского климата, который показывает, хорошее ли сейчас время, чтобы приобретать товары и услуги, он опустился до 40,9 пункта с 41,1 пункта. Тем временем, индекс, оценивающий мнение в отношении экономики в целом, снизился с 42,1 пункта до 41,2 пункта.

Кроме того, данные показали, что датчик настроений среди республиканцев на прошлой неделе вырос до 49 (самый высокий уровень с марта 2008 года) с 48,6 неделей ранее. Показатель настроений среди американцев с высоким уровнем дохода (более $100 000 в год) остался вбили самого высокого уровня, зафиксированного в ноябре 2007 года. Уровень настроений среди домовладельцев снизился после того, как неделей ранее достиг максимума с февраля 2007 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

"Китай нуждается в налоге на недвижимость, чтобы контролировать рост цен на недвижимость и сократить разрыв между богатыми и бедными", - сказал Фань Ган, член комитета по денежно-кредитной политике центрального банка.

"Причинами задержки для принятия такого решения является сопротивление со стороны заинтересованных кругов и отсутствие ясности относительно того, как налог на недвижимость будет распределяться между центральными и местными органами власти", - добавил Фань Ган.

Согласно последним данным, в ноябре цены на жилье в Китае выросли самыми быстрыми темпами за всю историю наблюдений, а десятки городов ввели ряд ограничений на покупки недвижимости в попытке контролировать рост цен.

Китай на протяжении многих лет обсуждал ежегодный налог на имущество, но за все это время был достигнут лишь незначительный прогресс (в 2011 году лимитированный налог был внедрен лишь в Шанхае и Чунцине). "Налог на имущество не стоит на повестке Госсовета. Я не понимаю, почему это не может быть сделано. Прошло более 10 лет", - сказал Фан.

В ноябре министр финансов сказал, что Китай активно продвигает реформы по запуску налога на недвижимость, а президент Си Цзиньпин на прошлой неделе упомянул налоги как способ решения проблемы спекуляций на рынке. "Если Китай не внедрит налог на имущество и прирост капитала, не будет никакого ослабления разрыва между богатыми и бедными", - сказал Фань Ган .

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Показатель доверия среди крупных британских компаний достиг 18-месячного максимума в четвертом квартале, что было обусловлено устойчивым экономическим ростом и полным восстановлением после спада, который последовал после июньского референдума. Об этом сообщили финансовые директора крупных британских фирм в ходе ежеквартального опроса, проведенного международной аудиторской компанией Deloitte.

Однако, в Deloitte заявили, что неопределенность в отношении "развода" Британии из ЕС привела к тому, что предприятия по-прежнему не хотят увеличивать свои инвестиционные расходы. Если посмотреть на последние официальные данные, можно заметить, что экономика Великобритании демонстрирует лучшую производительность, чем многие экономисты предсказывали сразу после референдума. потребительские расходы сильные, а компании сектора услуг продолжают показывать хорошие результаты. В результате чистый баланс финансовых директоров, которые были более оптимистичны по поводу финансовых перспектив своей компании, чем три месяца назад, стал положительным впервые с середины 2015 года, сказали в Deloitte.

Но в долгосрочной перспективе прогнозы остаются туманными. Две трети финансовых директоров сказали, что Брекзит в конечном счете навредит бизнесу. Напомним, на прошлой неделе Банк Англии сообщил, что в настоящее время снижение затрат и увеличение объема денежных средств являются главными приоритетами для финансовых директоров. "Опираясь на продолжающийся рост Великобритании, финансовые директора стали более позитивно оценивать перспективы своего бизнеса. В конце года уровень доверия оказался самым высоким за последние 18 месяцев, - сказал Ян Стюарт, главный экономист Deloitte. - Тем не менее, рост оптимизма не представляет собой возврат к обычным условиям ведения бизнеса".

Только 21 процентов финансовых директоров сказали, что сейчас хорошее время для их компаний, чтобы рисковать. Такое значение является намного ниже долгосрочного среднего показателя и добавляется к длинному списку индикаторов, указывающих на слабый прогноз по инвестициям в бизнес. Данные на прошлой неделе показали, что инвестиции в бизнес в третьем квартале увеличились всего на 0,4 процента, что оказалось гораздо медленнее, чем ожидалось. Банк Англии прогнозирует, что инвестиции в бизнес сократятся на 1,75 процента в следующем году перед восстановлением в 2018 году.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Бюро переписи населения США сообщило, что по итогам ноября дефицит международной торговли составил $65,3 млрд., увеличившись на $3,4 млрд. по сравнению с октябрем ($61,9 млрд.). Аналитики прогнозировали сокращение дефицита до $61,5 млрд. Экспорт товаров за ноябрь составил $121,7 млрд., что оказалось на $1,2 млрд. меньше, чем в октябре. Импорт товаров за ноябрь был на уровне $187,0 млрд., увеличившись на $2,2 млрд. относительно октября.

Отдельный отчет показал, что оптовые запасы за ноябрь (с поправкой на сезонные колебания, но без учета изменения цен) были оценены на уровне $594,5, что оказалось на 0,9 процента больше, чем в октябре. Ожидалось, что запасы вырастут лишь на 0,1 процента. В годовом выражении, оптовые запасы выросли на 1,2 процента. Между тем, изменение запасов за октябрь было пересмотрено в сторону улучшения - до -0,1 процента с -0,4 процента. Розничные запасы за ноябрь (с поправкой на сезонные колебания, но без учета изменения цен) были оценены в $609,6 млрд., что оказалось на 1,0 процента больше, чем в октябре. По сравнению с ноябрем 2015 года, запасы увеличились на 4,1 процента. Тем временем, изменение запасов за октябрь было подтверждено на уровне -0,4 процента.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Министерство труда США сообщило: число американцев, впервые подавших заявки на получение пособия по безработице, сократилось на прошлой неделе, что является признаком здорового рынка труда США.

Согласно отчету, с учетом сезонных колебаний количество первичных обращений за пособием по безработице на неделе, завершившейся 24 декабря, снизилось на 10 000, до уровня 265 000. Экономисты ожидали, что число обращений составит 254 000. Показатель за предыдущую неделю не пересматривался (275 000). Стоит подчеркнуть, число обращений остается ниже 300 000 в течение 95-и недели подряд, что является самой длительной серией с 1970 года, когда население США и численность рабочей силы были намного меньше, чем сегодня. В Министерстве труда сообщили, что не было никаких особых факторов, влияющих на последние данные.

Кроме того, стало известно, что скользящая средняя первичных обращений за 4 недели, которая сглаживает волатильные еженедельные данные, снизилась на 750, до 263 000 (с учетом сезонных колебаний). Количество людей, которые по-прежнему получают пособия по безработице, увеличилось на 63 000, до 2,102 млн. за неделю, завершившуюся 17 декабря. Прогнозировалось, что показатель составит 2,030 млн. Значение за предыдущую неделю было пересмотрено до 2,039 млн. с 2,036 млн.

После выхода данных пара EUR/USD немного выросла, вернувшись до максимума сессии. Сейчас пара торгуется на уровне $1.0464. Ближайшее сопротивление расположено на $1.0498 (максимум 22 декабря). Сильная поддержка находится на уровне $1.0351 (минимум 20 декабря).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EURUSD 1.0320, 1.0350, 1.0375 1.0475 1.0575 1.0600, 1.0650 (939m)

USDJPY 114.0/09 (670m) 115.00, 115.50/55/60, 115.75 116.00, 116.25, 116.50 117.45/50/52 (865m)

AUDUSD 0.7000 0.7175

NZDUSD 0.6800

AUDNZD 1.0465 (225m)

USDCAD 1.3200 1.3444/45

EURJPY 120.45/50, 120.60 123.00

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

07:00 Великобритания Индекс цен на жилье от Nationwide, м/м Декабрь 0.0% 0.2% 0.8%

07:00 Великобритания Индекс цен на жилье от Nationwide, г/г Декабрь 4.4% 3.8% 4.5%

09:00 Еврозона Изменение объема кредитования частного сектора, г/г Ноябрь 1.8% 1.9%

09:00 Еврозона Денежный агрегат М3, г/г Ноябрь 4.4% 4.4% 4.8%

Евро заметно подорожал против доллара США, достигнув вчерашнего максимума, что было обусловлено фиксацией прибыли, низкой торговой активностью и снижением доходности облигаций США. Эксперты отмечают, что американская валюта продолжает находится под давлением после выхода разочаровывающих данных по рынку жилья. Накануне Национальная ассоциация риелторов (NAR) сообщила: незавершенные сделки по продаже жилья резко упали по итогам ноября, что сигнализирует об ослаблении импульса на рынке жилья. Согласно данным, с учетом сезонных колебаний индекс незавершенных сделок по продаже жилья снизился на 2,5 процента по сравнению с октябрем, до уровня 107,3 пункта, что является минимальным значением с января 2016 года. Экономисты ожидали рост показателя на 0,5 процента после увеличения на 0,1 процента в октябре. По сравнению с ноябрем 2015 года, индекс снизился на 0,4 процентам. Лоуренс Юн, главный экономист NAR, заявил, что причиной последнего падения был недавний рост ипотечных ставок, наряду с повышением цен и недостаточными запасами жилья.

Вместе с тем, определенную поддержку евро оказали данные по еврозоне. ЕЦБ сообщил, что объем денежной массы еврозоны заметно увеличился по итогам ноября, ускорив темпы относительно октября, и превысив оценки. Согласно данным, денежный агрегат M3 вырос на 4,8 процента в годовом исчислении после повышения на 4,4 процента в октябре. Аналитики ожидали, что темпы роста стабилизируются на уровне 4,4 процента. Кроме того, отчет показал, что в среднем за последние три месяца (по ноябрь) денежный агрегат M3 вырос на 4,7 процента по сравнению с повышением на 4,8 процента за предыдущий трехмесячный период (по октябрь). Объемы кредитования частного сектора увеличились на 2,4% в ноябре после роста на 2,3% в октябре. Скорректированное кредитование частного сектора выросло в ноябре на 2,2%, как и в октябре. Годовой темп роста скорректированного кредитования населения составил 1,9% в ноябре по сравнению с 1,8% в октябре. В то же время, скорректированное кредитование нефинансовых корпораций расширилось на 2,2% по сравнению с увеличением на 2,1% по итогам октября.

Фунт укрепился против доллара, восстановив часть позиций, утраченных накануне. Причиной такой динамики было повсеместное ослабление американской валюты и снижение активности на рынке из-за приближения праздников. Индекс доллара США, показывающий отношение доллара США к корзине из шести основных валют, упал на 0,28 процента, до 102,95 пункта. Напомним, на прошлой неделе индекс установил новый 14-летний максимум, достигнув отметки 103,63.

Повышению фунта также способствовал отчет по рынку жилья Британии. Результаты опроса, представленные Nationwide Building Society, показали, что инфляция цен на жилье в Британии немного ускорилась в конце года, в то время как рост цен в Лондоне был ниже среднего показателя по стране впервые за последние восемь лет. Согласно данным, индекс цен на жилье вырос на 4,5 процента в годовом исчислении после увеличения на 4,4 процента в ноябре. Напомним. годовом ранее рост цен также составлял 4,5 процента. По сравнению с предыдущим месяцем, цены на жилье выросли на 0,8 процента в декабре после того, как зафиксировали нулевое изменение по итогам ноября. Средняя цена дома в Великобритании составила 205 898 фунтов в декабре по сравнению с 204 947 фунтов в ноябре. В течение трех месяцев (по декабрь), цены на жилье в Британии увеличились на 4,5 процента годовых, что оказалось значительно медленнее, чем прирост на 5,4 процента в предыдущем квартале. Восточная Англия возглавила список впервые с 2010 года - средние цены выросли на 10,1 процента в годовом исчислении. В то же время, рост цен в Лондоне замедлился до 3,7 процента с 7,1 процента в третьем квартале.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла к $1.0479

GBP/USD: в течение европейской сессии пара поднялась к $1.2272

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y116.22, но затем откатилась к Y116.75

В 13:30 GMT США заявит об изменении баланса внешней торговли товарами и объеме запасов на складах оптовой торговли за ноябрь. Также в это время США опубликует отчет по числу первичных обращений за пособием по безработице. В 16:00 GMT Минэнерго США отчитается по изменению запасов нефти.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Ордера на продажу: 1.0485 1.0500 1.0525 1.0550-55 1.0585 1.0600

Ордера на покупку: 1.0400 1.0380-85 1.0365 1.0350 1.0335 1.0300

GBP/USD

Ордера на продажу: 1.2300 1.2330 1.2350 1.2380-85 1.2400

Ордера на покупку: 1.2200 1.2185 1.2150 1.2100 1.2080 1.2050 1.2000

EUR/GBP

Ордера на продажу: 0.8550 0.8575-80 0.8600

Ордера на покупку: 0.8500 0.8485 0.8460 0.8435-40 0.8400

EUR/JPY

Ордера на продажу: 122.20 122.60 123.30 123.60 123.85 124.00-10

Ордера на покупку: 121.50 121.00 120.50 120.00

USD/JPY

Ордера на продажу: 117.00 117.80-85 118.00 118.20-25 118.45-50 118.80 119.00

Ордера на покупку: 116.30 116.00 115.85 115.50

AUD/USD

Ордера на продажу: 0.7230 0.7260 0.7280 0.7300 0.7320 0.7350 0.7365 0.7380 0.7400

Ордера на покупку: 0.7175-80 0.7145-50 0.7100-10 0.7065 0.7030 0.7000

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Объем денежной массы еврозоны заметно увеличился по итогам ноября, ускорив темпы относительно октября, и превысив оценки экспертов. Вместе с тем, рост кредитования частного сектора также улучшился в ноябре. Об этом сообщил Европейский центральный банк.

Согласно данным, по итогам ноября денежный агрегат M3 вырос на 4,8 процента в годовом исчислении после повышения на 4,4 процента в октябре. Аналитики ожидали, что темпы роста стабилизируются на уровне 4,4 процента. Кроме того, отчет показал, что в среднем за последние три месяца (по ноябрь) денежный агрегат M3 вырос на 4,7 процента по сравнению с повышением на 4,8 процента за предыдущий трехмесячный период (по октябрь).

В ЕЦБ заявили, что годовой темп роста агрегата М1 ускорился до 8,7% в ноябре по сравнению с 8,0% в октябре. Тем временем, годовые темпы роста депозитов, размещенных домохозяйствами, увеличились до 5,3% в ноябре с 5,1% в октябре. Годовой темп роста депозитов, размещенных нефинансовыми корпорациями, ускорился до 7,1% в ноябре с 5,5% в октябре. Ежегодный темп роста депозитов, размещенных неденежными финансовыми корпорациями (за исключением страховых компаний и пенсионных фондов) увеличился до 1,1% в ноябре с 1,5% в октябре.

Объемы кредитования частного сектора увеличились на 2,4% в ноябре после роста на 2,3% в октябре. Скорректированное кредитование частного сектора (т.е. с поправкой на продажи кредитов, секьюритизацию и условное объединение денежных средств) выросло в ноябре на 2,2%, как и в октябре. Годовой темп роста скорректированного кредитования населения составил 1,9% в ноябре по сравнению с 1,8% в октябре. В то же время, скорректированное кредитование нефинансовых корпораций расширилось на 2,2% по сравнению с увеличением на 2,1% по итогам октября.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты опроса, представленные Nationwide Building Society, показали, что инфляция цен на жилье в Британии немного ускорилась в конце года, в то время как рост цен в Лондоне был ниже среднего показателя по стране впервые за последние восемь лет.

Согласно данным, индекс цен на жилье вырос на 4,5 процента в годовом исчислении после увеличения на 4,4 процента в ноябре. Напомним. годовом ранее рост цен также составлял 4,5 процента. По сравнению с предыдущим месяцем, цены на жилье выросли на 0,8 процента в декабре после того, как зафиксировали нулевое изменение по итогам ноября. Средняя цена дома в Великобритании составила 205 898 фунтов в декабре по сравнению с 204 947 фунтов в ноябре.

Цены на жилье в Лондоне выросли на 3,7 процента в годовом исчислении, что было значительно меньше, чем повышение на 12,2 процента, зафиксированное за аналогичный период в 2015 году. Стоит подчеркнуть, этот рост был ниже среднего показателя по Британии впервые с 2008 года.

В течение трех месяцев (по декабрь), цены на жилье в Британии увеличились на 4,5 процента годовых, что оказалось значительно медленнее, чем прирост на 5,4 процента в предыдущем квартале. Восточная Англия возглавила список впервые с 2010 года - средние цены выросли на 10,1 процента в годовом исчислении. В то же время, рост цен в Лондоне замедлился до 3,7 процента с 7,1 процента в третьем квартале. Это был первый раз с 2010 года, когда в конце года столица оказалось не наиболее эффективным регионом.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

USDJPY 114.0/09 (670m), 115.00, 115.50/55/60, 115.75, 116.00, 116.25, 116.50, 117.45/50/52 (865m)

EURUSD 1.0320, 1.0350, 1.0375, 1.0475, 1.0575, 1.0600, 1.0650 (939m)

AUDUSD 0.7000, 0.7175

NZDUSD 0.6800

AUDNZD 1.0465 (225m)

USDCAD 1.3200, 1.3444/45

EURJPY 120.45/50, 120.60, 123.00

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

BBC

Акции корпорации Toshiba продолжают дешеветь

Третий день подряд акции японской корпорации Toshiba продолжают падать. На открытии торгов в Токио акции Toshiba подешевели на 15%. Падение началось после заявления компании о необходимости списания стоимости активов ее американского подразделения Westinghouse Electric на несколько миллиардов долларов.

Трамп призвал Израиль потерпеть, пока он не вступит в должность

Избранный президент США Дональд Трамп, вступающий в должность в конце января будущего года, пообещал Израилю защищать его интересы и не позволять другим относиться к нему с неуважением. По словам Трампа, Израилю лишь надо пока набраться сил и терпения до его, Трампа, инаугурации. "Мы не можем и дальше позволять обращаться с Израилем со столь полным презрением и неуважением.

DW

В Германии роботов все больше, а дефицит кадров - все острее

В 2016 году стало окончательно ясно, что автомобили без водителя - это уже не фантастика, а реальность ближайших лет. И встал вопрос: сколько же людей потеряют работу из-за этого технологического прорыва? "В будущем не будет ни машинистов электропоездов, ни, похоже, таксистов и дальнобойщиков", - полагает глава баварского отделения Объединения немецких профсоюзов (DGB) Маттиас Йена (Matthias Jena).

Трамп: мобильный оператор Sprint вернет в США 5 тысяч рабочих мест

Избранный президент США Дональд Трамп заявил, что американский оператор мобильной связи Sprint намерен вернуть в страну около 5 тыс. рабочих мест, а новая компания по запуску спутника OneWeb наймет еще 3 тыс. рабочих, передает CNN. «Мне только что позвонил глава (телекоммуникационной компании. - «Газета.Ru») Sprint. Они собираются вернуть назад в США 5 тыс. рабочих мест. И новая компания OneWeb наймет на работу 3 тыс. человек», - сказал Трамп.

Министр Кувейта назвал дату заседания комитета по контролю за добычей нефти

Заседание комитета по контролю за сокращением добычи членами ОПЕК и странами-производителями, которые не входят в нефтяной картель, пройдет в Вене 21-22 января. Об этом сообщает ТАСС со ссылкой на газету «Ар-Рай». «В настоящий момент ведутся приготовления к встрече стран - участниц комитета, ответственного за соблюдение договоренностей по добыче нефти, которая состоится в Вене 21-22 января следующего года», - заявил министр нефти Кувейта Ассам аль-Марзук.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Были опубликованы следующие данные:

----

В начале сессии четверга доллар несет потери против других валют. Всплеск волатильности, наблюдаемый накануне и обусловленный сниженными объемами торгов, не изменил перспективы американской валюты, которые за счет ожиданий относительно дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики ФРС в следующем году продолжают оставаться позитивными. Читать далее ...

На открытие торгов пара USD/RUR упала на 15 копеек к уровню ₽59.20. Таким образом пара продолжает вчерашнее снижение, которое связано с падением доллара США на мировых рынках. Пара продолжает оставаться в общем нисходящем тренде, что также оказывает поддержку медведям. Любую коррекцию по паре стоит рассматривать как возможность открыть новые продажи. Ближайшей сильной поддержкой выступает область вчерашнего минимума ₽59.13.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.0725 (2002)

$1.0643 (593)

$1.0582 (236)

Цена на момент написания обзора: $1.0458

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.0394 (1113)

$1.0368 (1103)

$1.0334 (2218)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 13 марта составляет 43935 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1500 (3202);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 13 марта составляет 54257 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,0000 (5021);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 28 декабря составило 1,23 против 1,21 для предыдущего торгового дня

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.2511 (489)

$1.2415 (238)

$1.2319 (111)

Цена на момент написания обзора: $1.2253

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2180 (744)

$1.2086 (433)

$1.1988 (1321)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 13 марта составляет 13979 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2800 (2995);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 13 марта составляет 16753 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1500 (2968);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 28 декабря составило 1,20 против 1,22 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В ходе сегодняшней азиатской сессии доллар США дешевеет по отношению к евро и иене, так как инвесторы фиксируют прибыль, после вчерашнего роста американской валюты. Вчера доллар США вырос, достигнув нового максимума за 14 лет в условиях низкого объема торгов, несмотря на слабые данные по продажам на рынке жилья.

Национальная ассоциация риелторов (NAR) сообщила: незавершенные сделки по продаже жилья неожиданно упали по итогам ноября, что сигнализирует об ослаблении импульса на рынке жилья в конце 2016 года. Согласно данным, с учетом сезонных колебаний индекс незавершенных сделок по продаже жилья - датчик продаж, по которым уже подписан контракт, но сделка еще не закрыта - снизился на 2,5% по сравнению с октябрем, до уровня 107,3 пункта, что является минимальным значением с января 2016 года. Экономисты ожидали рост показателя на 0,5% после увеличения на 0,1% в октябре. По сравнению с ноябрем 2015 года, индекс снизился на 0,4%.

Иена укрепилась против доллар США, что вероятно связано с повсеместным ослаблением американской валюты. Опубликованный сегодня отчет Банка Японии, который вышел через неделю после декабрьского заседания, вряд ли повлиял на курс японской валюты. Напомним, на декабрьском заседании Банк Японии оставил денежно-кредитную политику без изменений. Согласно отчету, некоторые члены управления центробанка, отметили, что использование ранее фиксированной процентной ставкой доказывает трудность контроля кривой доходности и. что Банк Японии должен твердо поддерживать текущую позицию политики. Также некоторые заявили, нужно пройти долгий путь, чтобы достичь целевого уровня инфляции 2%, слабая иена только толкает вверх цены в краткосрочной перспективе.

Канадский доллар укрепился на фоне роста цен на нефть. Цена на нефть растет, так как инвесторы надеются, что ведущие нефтедобывающие страны в следующем году выполнят обязательства по сокращению добычи, что поможет уменьшить избыточное предложение на мировом рынке. В ходе сегодняшней азиатской сессии, фьючерсы на нефть марки WTI с поставкой в феврале торгуются по цене $53,87. за баррель. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в марте вырос на 0,02%, достигнув отметки $56,95 за баррель.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня был опубликован отчет Банка Японии, который вышел через неделю после декабрьского заседания. Протокол этой встречи будет опубликован 3 февраля. Данный отчет включает в себя прогнозы центробанка по инфляции и экономическому росту и публикуется 8 раз в год, приблизительно через 10 дней после публикации решения по денежно-кредитной политике.

На декабрьском заседании Банк Японии оставил денежно-кредитную политику без изменений.

Выдержки из отчета:

• Один из членов: Использование ранее фиксированной процентной ставкой доказывает трудность контроля кривой доходности

• Один из членов Банка Японии: Слабая иена только толкает вверх цены в краткосрочной перспективе

• Один из членов: Очевидно улучшение личного потребления

• Один из членов: Экономика США может дальше укрепиться при новом президенте

• Один из членов Банка Японии: Рост в обрабатывающей промышленности был зафиксирован во всем мире

• Один из членов: Банк Японии должен твердо поддерживать текущую позицию политики

• Один из членов: Нужно пройти долгий путь, чтобы достичь целевого уровня инфляции 2%

• Один из членов: Кривая доходности была сформирована гладко

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США вырос, достигнув нового максимума за 14 лет в условиях низкого объема торгов. Этот рост наблюдается, несмотря на слабые данные по продажам на рынке жилья.

Национальная ассоциация риелторов (NAR) сообщила: незавершенные сделки по продаже жилья неожиданно упали по итогам ноября, что сигнализирует об ослаблении импульса на рынке жилья в конце 2016 года.

Согласно данным, с учетом сезонных колебаний индекс незавершенных сделок по продаже жилья - датчик продаж, по которым уже подписан контракт, но сделка еще не закрыта - снизился на 2,5 процента по сравнению с октябрем, до уровня 107,3 пункта, что является минимальным значением с января 2016 года. Экономисты ожидали рост показателя на 0,5 процента после увеличения на 0,1 процента в октябре. По сравнению с ноябрем 2015 года, индекс снизился на 0,4 процентам.

Лоуренс Юн, главный экономист NAR, заявил, что причиной последнего падения был недавний рост ипотечных ставок, наряду с повышением цен и недостаточными запасами жилья. "Уже столкнувшись с поднимающимися ценами на жилье и минимальным количество домов в доступном ценовом диапазоне, меньше домашних покупателей в большей части страны смогли успешно подписать контракты на покупку жилья", - сказал Лоуренс Юн.

Тем не менее, другие экономические данные на этой неделе оказались сильными. При этом сообщается о росте цен на дома и повышении потребительского доверия.

Фунт сильно ослаб против доллара, обновив 8-недельный минимум. Причиной такой динамики была новая волна спроса на американскую валюту. Определенное давление на фунт также оказали статданные по Британии.

Ассоциация британских банкиров (BBA) сообщила, что количество ипотечных кредитов, утвержденных британскими банками, немного снизилось в прошлом месяце после того, как достигло пятимесячного максимума в октябре. Вместе с тем, потребительское кредитование продолжило повышаться высокими темпами. Согласно отчету, банки одобрили 40,659 ипотечных кредитов в ноябре по сравнению с 40,835 в октябре (пересмотрено с 40 850). В годовом выражении, число одобренных ипотечных кредитов сократилось на 9 процентов.

Кредитование с помощью кредитных карт увеличилось на 231 млн. фунтов стерлингов, зафиксировав самый большой рост за последние четыре месяца. Кроме того, в BBA указали на сильное увеличение депозитов на личных банковских счетах, на 1,2 млрд. фунтов за месяц. "Такой рост вкладов физических лиц может предположить, что потребители ищут возможности, чтобы увеличить свои денежные резервы в преддверии возможных экономических неопределенностей, таких как ожидания снижения темпов роста заработной платы", - говорит Ребекка Хардинг, главный экономист BBA.

Иена в первой половине дня ослабла против доллара США. Поддержку паре оказали неоднозначные экономические данные из Японии. Рост промпроизводства в Японии оказался максимальным за пять месяцев, так как объемы экспорта резко подскочили, указывая на ожидаемое ускорение экономического роста в 4-м квартале. Объем промышленного производства увеличился в ноябре на 1,5 процента по сравнению с месяцем ранее. Эксперты прогнозировали повышение на 1,6 процента. В годовом выражении, объем промышленного производства вырос на 4,6 процента. Аналитики ожидали рост на 4,7 процента). Прогнозируется, что в декабре показатель покажет рост на 2 процента, и на 2,2 процента в январе.

Отдельный отчет показал, что розничные продажи прибавили 1,7 процента в ноябре по сравнению с годом ранее, зафиксировав первый прирост с февраля. Ожидалось повышение на 0,9 процента. В месячном выражении, розничные продажи увеличились на 0,2 процента. Прогноз составлял -0.5 процента. Кроме того, эксперты отмечают, что более жесткая денежно-кредитная политика ФРС и налогово-бюджетное стимулирование, запланированное новым президентом США, могут в следующем году ускорить рост экономики США и обеспечить укрепление доллара.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,0413 -0,42%

GBP/USD $1,2224 -0,37%

USD/CHF Chf1,0282 +0,04%

USD/JPY Y117,22 -0,17%

EUR/JPY Y122,08 -0,58%

GBP/JPY Y143,32 -0,50%

AUD/USD $0,7175 -0,11%

NZD/USD $0,6917 +0,39%

USD/CAD C$1,3559 -0,10%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(время GMT0/страна/показатель/период /предыдущее значение/прогноз)

09:00 Еврозона Изменение объема кредитования частного сектора, г/г Ноябрь 1.8%

09:00 Еврозона Денежный агрегат М3, г/г Ноябрь 4.4% 4.4%

13:30 США Повторные заявки на пособие по безработице 2036

13:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. 275

16:00 США Изменение запасов нефти по данным министерства энергетики, млн баррелей Декабрь 2.256

Информационно-аналитический отдел TeleTrade