Новости и прогнозы рынков CFD — 13-12-2013

Курс евро ранее резко снизился против доллара, что было связано с выходом отчета по занятости в еврозоне. В Статистическом агентстве Евростат сообщили, что занятость в еврозоне осталась неизменной в течение третьего квартала. Добавим, что занятость не меняется уже второй квартал подряд. Как стало известно, с учетом сезонных колебаний число занятых в еврозоне осталось без изменений в конце третьего квартала. Между тем, отметим, что в годовом выражении занятость снизилась на 0,8 процента в течение трех месяцев по сентябрь, что последовало после падения на 1,1 процента в предыдущем квартале.

В Европейском союзе (ЕС), занятость также осталась неизменной в третьем квартале, как это было во втором квартале. В годовом исчислении занятость в ЕС снизилась на 0,3 процента в прошлом квартале, по сравнению с падением на 0,6 процента во втором квартале.

В Статистическом агентстве сообщили, что среди государств-членов, Португалия, Ирландия и Люксембург зафиксировали самые высокие темпы роста занятости (в квартальном выражении). В то же время, Эстония, Литва, Кипр, Финляндия и Греция зарегистрировали крупнейшее уменьшение числа занятых.

Напомним, что уровень безработицы в 17 государствах еврозоны в октябре снизился до 12,1% с 12,2% в сентябре, хотя эксперты не прогнозировали изменения показателя. В течение двух месяцев (август и сентябрь) безработица держится на рекордном уровне 12,2%, и снижение является знаком восстановления рынка труда после выхода из самой затяжной рецессии в истории еврозоны.

Иена падает седьмую неделю против доллара США в преддверии заседаний ЦБ США и Японии, которые состоятся на следующей неделе. Ожидания относительно того, что Федеральная резервная система может вскоре свернуть свою программу по стимулированию экономики, продолжили доминировать на финансовых рынках, подтолкнув японскую иену к достижению нового пятилетнего минимума против доллара США. В ходе сегодняшних торгов в азиатскую сессию пара доллар/иена достигла отметки Y103.93, самого высокого уровня с сентября 2008 года.

В центре внимания инвесторов по-прежнему оставалось предстоящее заседание ФРС, которое запланировано на 17-18 декабря. Многие ожидают, что центральный банк примет решение о сворачивании своей программы по покупке облигаций на сумму 85 млрд долларов в месяц. Это способствовало укреплению доллара против иены. Вышедшие в четверг сильные данные по розничным продажам также подтолкнули американскую валюту к дальнейшему росту.

Хотя ФРС набросала план выхода из текущей политики "дешевых денег", инвесторы также ожидали дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики центральный банком Японии, что оказало еще большее давление на иену.

Cпрэд доходности между американскими облигациями и японскими правительственными облигациями расширился до максимума с апреля 2011 года. Иена достигла пятилетнего минимума против евро и находится на пути к пятой подряд неделе снижения.

В ходе американской сессии вышли данные о ценах производителей в США, которые ослабили доллар. Они показали, что цены производителей США снова снизились в прошлом месяце, зафиксировав при этом третий ежемесячный спад подряд, что является последним признаком ослабления инфляции.
Согласно отчету, индекс цен производителей упал в прошлом месяце на 0,1%, отражая продолжающееся снижение цен на энергоносители. Основные цены, которые исключают волатильные компоненты, такие как энергоносители и продукты питания, поднялись на 0,1%.
Многие эксперты прогнозировали, что общие цены останутся без изменений после снижения на 0,2% в предыдущем месяце, а основные цены увеличатся на 0,1%, после роста на 0,1% в октябре.
Кроме того, данные показали, что годовой уровень инфляции цен производителей умеренно вырос – на 0,7%, по сравнению с увеличением на 0,3% в октябре, но все еще оставался исторически слабым. Добавим, что экономисты ожидали немного больший рост, а именно на уровне 0,8%.
Сегодняшний отчет подчеркивает, как слабый спрос в США и за рубежом сдерживает базовую инфляцию. Цены производителей могут дать ощущение, где находится инфляция на потребительском уровне, поскольку фирмы могут устанавливать более высокие цены на товары и услуги, чтобы компенсировать свое собственное увеличения расходов.
Снижение инфляции оказывает давление на представителей ФРС, а именно на их решение снижать объем своей программы по покупки облигаций, которая предназначена для снижения долгосрочных процентных ставок и стимулирования инвестиций. Чиновники уже несколько месяцем обсуждают, когда необходимо уменьшать данные покупки на фоне опасений по поводу рисков и признаков того, что экономика набирает обороты.

В третьем квартале задолженность домохозяйств в Канаде выросла на 1,5% до 1,77 трлн. канадских долларов, что немного выше, чем рост на 1,4% во втором квартале.

Рост задолженности произошёл благодаря росту кредитов, отмечает RBC Capital Markets.

Укрепление рынка жилья и соответствующий рост ипотечной задолженности привели к росту кредитов в целом. Покупка жилья идёт в ожидании повышения стоимости заимствований, и данные Банка Канады показывают, что рост кредитования замедляется. 

RBC считает, что темп роста кредитования, который замедляется с 2008 г., возобновится в 2014 г.

Премьер-министр Португалии Педру Пасуш Коэлью сообщил, что его страдающая от долгового бремени страна сможет вернуться на финансовые рынки без второй программы экономической помощи.

После того как программа помощи на 78 млрд евро (107 млрд долларов США) закончится в июне, Португалия должна вернуться к самофинансированию на рынках долговых обязательств. Тем не менее, многие экономисты сомневаются в том, что страна сможет обеспечить себя средствами самостоятельно, и предполагают, что ей потребуется дальнейшая поддержка со стороны ЕС.

"В течение последних двух лет мы добились результатов, которые позволяют нам обойтись без второй программы помощи", - сказал Пасуш Коэлью в своих интервью.

По его словам, после окончания первой программы Португалия может пойти двумя путями: воспользоваться краткосрочной кредитной линией ЕС или полностью отказаться от программ с международными кредиторами, как это сделала Исландия, вернувшись на рынки без дополнительного содействия.

"Я не исключаю обе эти возможности", - сказал Пасуш Коэлью, добавив, что в январе начнется обсуждение выхода из программы помощи.

Кредиторами Португалии являются Еврокомиссия, Европейский центральный банк и Международный валютный фонд. На прошлой неделе они начали изучать реформы в стране, которые были проведены как условие получения помощи.

По словам Пасуша Коэлью, выход из программы "не значится в повестке дня". Выплата очередного транша кредита в размере 2,7 млрд евро зависит от прогресса, которого страна достигла в проведении экономических реформ.

Европейские фондовые рынки снизились вторую неделю подряд, после того как выход сильных данных по занятости в США на прошлой неделе и достижение межпартийного бюджетного соглашения в конгрессе США увеличили ожидания того, что ФРС может начать сокращение программы выкупа активов уже на заседании 17-18 декабря. Читать далее 

Основные фондовые индексы США находятся в умеренном плюсе. С открытия, основные фондовые индексы начали падать, но, ближе к обеду, начали восстанавливаться и вышли в плюсовую зону. Сегодняшняя динамика индексов является реакцией инвесторов на одобрение палатой представителей Конгресса США большинством голосов бюджета, проект которого ранее был согласован лидерами бюджетных комитетов.

Макроэкономических новостей, которые оказали влияние на динамику основных индексов в течении регулярной сессии не было.

Инвесторы находятся в ожидании заседания Комитета по открытому рынку (FOMC) ФРС 17-18 декабря. Основным вопросом,который будет рассматриваться на заседании, безусловно, будет вопрос сокращения масштабных покупок активов, которые проводятся в рамках программы количественного смягчения (QE). Решение данного вопроса будет зависеть от того, считают ли члены Комитета текущий экономический рост самодостаточным, чтобы стимулировать улучшение ситуации на рынке труда и справиться с низкой инфляцией.

Учитывая последние макроэкономические данные, а также согласование госбюджета на следующий год, что исключает новую приостановку работы федерального правительства, вполне возможно, что Комитет все же примет решения начать процесс сокращения, однако его темпы будут очень умеренными.

Компоненты индекса DOW демонстрируют преимущественно положительную динамику. Больше всех упали акции компании  Microsoft Corporation (MSFT, -1,16%). Лидируют акции The Home Depot, Inc. (HD, +1,22%).

Сектора индекса S&P находятся преимущественно в плюсе. Наибольший прирост демонстрируют акции сектора услуг (+0,4%). Отрицательную динамику показывает сектор потребительских товаров (-0,1%).

На текущий момент:

Dow 15,766.13 +26.70 +0.17%

Nasdaq 4,005.55 +7.15 +0.18%

S&P 1,777.31 +1.81 +0.10%

10 Year Yield 2.87% -0.0090

Gold $1,234.40 +9.50 +0.78%

Oil $96.63 -0.87 -0.89%

За неделю основные индексы продемонстрировали следующую динамику:

Dow 15,796.13 -1.93%

Nasdaq 4,005.55 -1.42%

S&P 500 1,777.31 -1.94%

• Текущее развитие экономики подтверждает прогноз, и прогноз инфляции подтверждает обязательство по процентным ставкам

• Риски для инфляции проявляются с двух сторон

• Наблюдает признаки продолжающегося медленного роста экономики в еврозоне

• Скептичен по отношению к обычным долгосрочным кредитам, операционно чрезвычайно сложны

В 2013 году пара доллар США/японская иена выросла почти на 20%, причем основным фактором роста стали различия в перспективах денежно-кредитной политики в Японии и в США, считают в Danske Bank.

В 2014 году Федеральная резервная система США начнет сворачивать стимулирование, а Банк Японии будет вынужден смягчать политику, когда повышение на 3% налога с продаж скажется на экономике, поэтому следует ожидать дальнейшего роста пары доллар/иена, говорят в банке.

Cегодня после достижения 5-летнего максимума против японской иены до начала текущей сессии доллар США теперь ослабевает, тогда как данные по ценам производителей свидетельствуют о том, что инфляция все еще остается на исторически низком уровне, что может стать препятствием для сворачивания покупок облигаций в декабре.

Трейдеры также фиксируют прибыль по своим коротким позициям по иене, которые растянулись до многолетних максимумов на рынке фьючерсов, согласно данным CFTC.

Если на следующей неделе ФРС примет решение о сворачивании покупок облигаций, то пара доллар/иена может легко пробить уровень 105, который не был достигнут с октября 2008 года.

American Express (AXP) — американская финансовая компания, наиболее известная такими продуктами как кредитные карты, платежные карты и дорожные чеки.

Компания показала в третьем квартале чистую прибыль в размере $1.4 млрд., что на 9% больше результата аналогичного периода предыдущего года. Показатель EPS (прибыль на одну акцию) составил $1.25, что на 15% больше результата $1.09 год назад. Консолидированная общая выручка за вычетом процентных расходов выросла на 6% до $8.3 млрд. в третьем квартале с $7.9 млрд год назад. Увеличение произошло за счет роста расходов владельцев карт и увеличения чистого процентного дохода.

"Несмотря на неопределенность, мы получили существенное увеличение доходов и увеличенные расходы владельцев карт во всех регионах в этом квартале", сказал Кеннет И. Шено, председатель и главный исполнительный директор компании. "Расходы в нашей глобальной сети выросли на 7% (9% с поправкой на валютные переводы), а кредиты наших клиентов демонстрировали скромный, но стабильный темп роста в течение последних нескольких кварталов", сказал г-н Шено.

Сравнительный анализ показывает, что AXP торгуется намного ниже своих основных конкурентов Visa (V) и MasterCard (MA), исходя из показателей цена/объем продаж и цена/балансовая стоимость. Компания закрыла 2012 финансовый год с показателем EPS на уровне $3.91.

Умножая этот результат на отношение цены к прибыли компании MasterCard, ( 3.91 X 30.1 = $117.69 ), мы получаем $117.69, потенциал роста равен 38% от текущей рыночной цены. Если взять среднее соотношение цены к прибыли по сегменту, выбрав для этого топ - 3 компании сегмента, получим показатель 25.54. Отсюда, 3.91 X 25.54 = $99.86, потенциал роста равен 15% от текущей рыночной цены.

Число людей, выбирающих безналичные формы расчёта, учитывая существующие каналы связи, постоянно увеличивается. Огромный потенциал роста находится на ключевых развивающихся рынках Индии и Китая, которые занимают очень важное место в долгосрочной стратегии глобального роста компании. Оба рынка огромны, но возможности осуществления платежей и платёжная инфраструктура там пока ограничены. Законодательство Додда-Фрэнка также негативно сказалось на показателях компании и кредите доверия к ней. Но компания нашла выход, запустив свою серию онлайн предоплаченных карт, которые позволили American Express расширить клиентскую базу.

Макроэкономические показатели американской экономики демонстрируют признаки восстановления, и American Express предприняла ряд инициатив, направленных на агрессивную и эффективную реакцию на изменения в законодательной сфере.

Из-за недооценённости, возможно, AXP имеет право на место в портфеле инвестора и попытается догнать ближайших конкурентов.

На текущий момент акции AXP торгуют по $83.75 (+0.54%).

Экономика Великобритании в 3-м квартале, возможно, росла более быстрыми темпами, чем считалось ранее. На это указывают новые данные по производству в строительном секторе, которые оказались лучше ожиданий.

Национальное бюро статистики в пятницу сообщило, что производство в строительстве в 3-м квартале выросло на 2,6% по сравнению с предыдущим кварталом. Первоначально сообщалось о росте на 2,5%.

Пересмотренные данные указывают на то, что ВВП Великобритании, вероятно, вырос в 3-м квартале на 0,9% по сравнению с предыдущим кварталом, а не на 0,8%, как сообщалось ранее, говорят в Национальном бюро статистики. Пересмотренные данные по ВВП в 3-м квартале будут опубликованы 20 декабря.

Данные указывают на то, что рост строительного сектора был вызван увеличением строительства домов. Это признак того, что поддержка правительством покупателей жилья, вероятно, стимулирует рост предложения новых домов.

Национальное бюро статистики сообщило, что производство в строительной сфере октябре выросло на 2,2% по сравнению с предыдущим месяцем и на 5,3% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Стоимость нефти марки West Texas Intermediate упала до самого низкого уровня более чем за неделю в то время, как падение спроса увеличило запасы топлива, и на фоне опасений, что Федеральная резервная система будет сокращать свою программу стимулирования. Читать далее 

Цены на золото растут после почти 3-процентного снижения за две предыдущих сессии, но рост может оказаться нестабильным из-за ожиданий сокращения стимулов ФРС и оттока средств из биржевых фондов. Читать далее 

Большинство аналитиков в Японии ожидает, что Банк Японии приступит к дальнейшему смягчению денежно-кредитной политики весной 2014 г., согласно опросу QUICK.

Nikkei сообщает: "Опрос включал специалистов по облигациям и акциям в финансовых институтах, таких как банки и фирмы, оперирующие с ценными бумагами. Из 235 респондентов, 52% ожидают дополнительных мер смягчения денежной политики в апреле-июне, а 19% ожидает этого еще раньше, до конца марта.

Большинство аналитиков не оптимистичны относительно достижения 2% цели Банка Японии по инфляции, 65% ожидают инфляцию "низкую" или "около нуля", что будет способствовать необходимости дополнительного смягчения.

На вопрос, какие меры предпримет центральный банк, 52% ожидают, что он сфокусируется на увеличении покупок рискованных активов, таких как индексные фонды, торгующиеся на бирже, а 32% ожидают увеличения выкупа долгосрочных облигаций".

Финансовый кризис, начавшийся в 2008 году с дефолта Lehman Brothers, в развитых странах закончился, но новые риски проявляются в банковских системах развивающихся стран, сказал в пятницу управляющий Банка Англии Марк Карни.

"В целом можно сказать, что в развитых странах финансовый кризис закончился, - отметил Карни, выступая в Министерстве финансов Франции. – Наиболее существенными являются те риски, которые происходят от банковских систем крупных развивающихся стран".

Карни не уточнил, о каких именно странах шла речь.

Управляющий Банка Англии добавил, что последствия финансового кризиса еще не преодолены, и международное реагирование на них требует учета состояния развивающихся рынков.

Окончательные данные, которые были опубликованы ранее сегодня Статистическим управлением INE, показали, что инфляционные показатели по гармонизированным и потребительским ценам Испании совпали с предварительной оценкой, которая был представлена в прошлом месяце.

Согласно отчету, гармонизированный индекс потребительских цен, который рассчитывается в соответствии с методикой ЕС, вырос в ноябре на 0,3 процента в годовом исчислении, что последовало после нулевого прироста в октябре. В то же время, стало известно, что потребительские цены выросли на 0,2 процента годовых в ноябре, компенсировав при этом спад на уровне 0,1 процента, который был зафиксирован в предыдущем месяце.

Добавим, что окончательные цифры соответствовали предварительным данных, которые были опубликованы 28 ноября. Между тем, сегодняшний отчет показал, что базовая инфляция, которая исключает волатильные составляющие, ускорилась в ноябре до уровня 0,4 процента с 0,2 процента месяцем ранее.

В месячном выражении индекс потребительских цен вырос в прошлом месяце на 0,2 процента, в то время как гармонизированный индекс потребительских цен остался без изменений. Ежемесячные показания также совпали с предварительной оценкой.

Около двух третей из 27 экономистов, опрошенных Bloomberg, указали на то, что рынок жилья Великобритании находится в опасной близости от перегрева. Опрос, опубликованный сегодня, показал также, что перспективы экономики улучшилось  - прогноз роста в этом квартале увеличился до 0,7 процента с 0,6 процента в прошлом месяце. Напомним, что глава Банка Англии Марк Карни уже предпринял первый шаг, завершив некоторое стимулирование ипотечного кредитования в рамках программы, которую центральный банк начал в прошлом году, чтобы повысить кредитование.

«Очевидно, что существует опасность перегрева», - сказал Брайан Хиллиард, экономист Societe Generale SA в Лондоне и бывший чиновник Банка Англии. – «С лета рынок был очень сильным».

Acadametrics и LSL Property Services отметили, что в прошлом месяце цены на жилье выросли на 0,6 процента до нового рекорда. Число сделок превысило 77 тыс., это наибольшее значение с ноября с 2007 года, и, скорее всего, повышательная траектория продолжится. Вчера канцлер казначейства Джордж Осборн отклонил мнение о том, что в Великобритании разрастается пузырь на рынке жилья и сказал, что выслушает любое мнение Банка Англии.

«Конечно, мы должны быть бдительными, и у нас есть система для решения проблем, которых на сегодняшний момент нет», - сказал Осборн Комитету казначейства в парламенте.

По данным опроса 28 экономистов, проведенного Bloomberg News в период с 6 по 12 декабря, рынок жилья Великобритании больше подвержен риску перегрева, чем в прошлом месяце. Шестьдесят семь процентов экономистов сказали, что рынок недвижимости находится в опасной близости от перегрева, по сравнению с 55 процентами в прошлом месяце.

Банк Японии будет сохранять высокостимулирующую политику до тех пор, пока инфляция в стране не достигнет целевого уровня в 2%, заявил глава японского ЦБ Харухико Курода в интервью газете Financial Times. По его словам, Центробанк намерен принимать дополнительные меры, если темпы роста потребительских цен начнут ослабевать. "Мы планируем достичь целевого показателя инфляции и обеспечить его стабильность", - подчеркнул Х.Курода. "Вряд ли будет очень хорошо, если инфляция в Японии коснется уровня в 2% и вновь упадет до 1% или ниже", - отметил он.

По словам Х.Куроды, нынешние темпы выкупа облигаций японским Центробанком достаточны для того, чтобы позволить Банку Японии своевременно добиться повышения инфляции до целевого показателя, если экономические модели ЦБ не являются ошибочными, или не произойдет непредвиденного кризиса в экономике. "Даже менее чем за два года мы можем добиться цели при необходимости", - отметил он.

Рост потребительских цен в Японии без учета свежих продуктов питания - индикатор, для которого Центробанком установлен целевой показатель в 2%, вырос в октябре на 0,9% по сравнению с тем же периодом 2012 года - это максимальный скачок за 5 лет.

Индекс потребительских цен без учета продуктов питания и энергоносителей в Японии вырос в октябре 2013 года на 0,3% относительно того же месяца 2012 года - это максимальный скачок за 15 лет, свидетельствуют официальные данные

Между тем, скептики утверждают, что инфляция в Японии в значительной мере является результатом ослабления иены, в результате которого подскочила стоимость импорта, особенно цены на импортируемые нефть и газ.

Предварительные данные от Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР), показали, что рост совокупного ВВП стран "большой двадцатки" (G20) в III квартале 2013 года ускорился до 0,9% в квартальном исчислении после подъема на 0,8% в апреле-июне текущего года. Добавим, что наиболее высокие темпы роста среди стран G20 в июле-сентябре зафиксированы в Китае — 2,2%, а также в Индии — 1,9%. Темпы экономического подъема в Индонезии и Южной Корее не изменились по сравнению с предыдущим кварталом, составив 1,3% и 1,1% соответственно.

Между тем, стало известно, что в США, Великобритании и Канаде рост экономики ускорился до 0,9%, 0,8% и 0,7%, соответственно, по сравнению с 0,6%, 0,7% и 0,4% во II квартале. Экономика Мексики увеличилась в июле-сентябре на 0,8% после снижения на 0,5% в предыдущем квартале, ВВП Италии не изменился после падения в течение 9 предыдущих кварталов. Темпы экономического роста в Турции замедлились в III квартале до 0,9% с 2% во II квартале, в Австралии — до 0,6% с 0,7%.

Данные также показали, что в Германии и Японии продолжается ослабление экономического роста: подъем немецкого ВВП замедлился в прошедшем квартале до 0,3% с 0,7%, а ВВП Японии — до 0,3% с 0,9%. ВВП Франции сократился на 0,1% после подъема на 0,5% в предыдущем квартале.

В годовом исчислении рост совокупного ВВП государств G20 ускорился до 2,9% с 2,5% во II квартале. Наиболее высокие темпы подъема ВВП в годовом выражении зафиксированы в Китае - 7,8%, а наиболее существенное снижение ВВП в Италии  на 1,8%.

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии снизилась и составляет 2.86% (-0.02 б.п.).

Золото $1,232.90 (+0.65%)

Нефть (WTI) $96.71 (-0.81%)

Последние данные, которые были представлены сегодня Федеральным статистическим управлением, показали, что по итогам прошлого месяца оптовые цены в Германии снова снизились, зафиксировав при этом четвертый ежемесячный спад подряд.

Согласно отчету, в ноябре месяце индекс оптовых цен упал на 2,2 процента в годовом исчислении, что последовало после снижения на 2,7 процента в октябре. Добавим также, что в месячном исчислении индекс оптовых цен упал на 0,2 процента в ноябре.

В сообщении Статистического агентства было сказано, что 7-процентое падение оптовых цен на твердое топливо и сопутствующие товары оказали значительное влияние на общий индекс цен.

Сильное снижение цен на зерно, необработанный табак, семенами и корма для животных, а также на руды, металлы и полуфабрикаты по сравнению с годом ранее также оказали давление на общий уровень оптовых цен.

Ранее на этой неделе Министерство экономики страны  сообщило, что экономика Германии, скорее всего, покажет символические темпы роста в IV квартале из-за слабых производственных показателей и экспорта. Вместе с тем, в ведомстве отметили, что в будущем все большую роль в восстановлении экономики будет играть внутренний спрос. В III квартале в Германии уже зафиксировано значительное замедление темпов роста экономики. Если во II квартале ВВП вырос на 0,7%, то в III квартале – всего на 0,3%.

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1771.20 (+0.15%), фьючерс NASDAQ увеличился на 0.25% до уровня 3463.50 пункта.

Внешний фон смешанный. Основные фондовые индексы Азии и Европы закрылись или торгуются разнонаправленно:

Nikkei 15,403.11 +61.29 +0.40%

Hang Seng 23,245.96 +27.84 +0.12%

Shanghai Composite 2,196.07 -6.72 -0.31%

FTSE 6,443.41 -1.84 -0.03%

CAC 4,072.83 +3.71 +0.09%

DAX 9,004.46 -12.54 -0.14%

Декабрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $96.48 за баррель (-1.05%).

Цены на золото торгуются в области $1231.50 за унцию (+0.54%).

Фьючерсы на основные фондовые индексы находятся в плюсовой зоне. Умеренный позитив связан с тем, что палата представителей Конгресса США большинством голосов одобрила бюджет, проект которого ранее был согласован лидерами бюджетных комитетов. Ожидается, что на следующей неделе голосование по бюджету проведет Сенат.

До начала регулярной сессии был опубликован индекс цен производителей в США за ноябрь. Последние данные, которые были представлены Департаментом труда, показали, что цены производителей США снова снизились в прошлом месяце, зафиксировав при этом третий ежемесячный спад подряд, что является последним признаком ослабления инфляции. Согласно отчету, индекс цен производитель упал в прошлом месяце на 0,1%, отражая продолжающееся снижение цен на энергоносители. Основные цены, которые исключают волатильные компоненты, такие как энергоносители и продукты питания, поднялись на 0,1%. Многие эксперты прогнозировали, что общие цены останутся без изменений после снижения на 0,2% в предыдущем месяце, а основные цены увеличатся на 0,1%, после роста на 0,1% в октябре.

Инвесторы находятся в ожидании заседания Комитета по открытому рынку (FOMC) ФРС 17-18 декабря. Основным вопросом,который будет рассматриваться на заседнании, безусловно, будет вопрос сокращения масштабных покупок активов, которые проводятся в рамках программы количественного смягчения (QE). Решение данного вопроса будет зависеть от того, считают ли члены Комитета текущий экономический рост самодостаточным, чтобы стимулировать улучшение ситуации на рынке труда и справиться с низкой инфляцией.

Государственный пенсионный фонд Японии, размер которого составляет 1.2 триллиона иен, должен рассмотреть возможность объединения с зарубежным фондом для того, чтобы диверсифицировать свой портфель. Ему также необходимо стремиться к капиталовложениям в инфраструктуру, сказала группа, назначенная главами правительства.

Рекомендации Форума - это очередной признак растущего давления на заведомо консервативный фонд и попытка изменить его инвестиционную стратегию.

В пятницу шесть человек представили рекомендации министру финансов Таро Асо, предложив работать с иностранным фондом на основе опыта Банка развития Японии, посчитав, что такой подход будет эффективным для Государственного пенсионного инвестиционного фонда.

Группа также призвала Японский банк международного сотрудничества изучить возможность инвестирования в инфраструктурные проекты, и предложила пенсионному фонду рассмотреть диверсификации своих активов на основе этого исследования.

В настоящее время фонд не инвестирует в классы активов, отличные от акций и облигаций. Администрация премьер-министра Синдзо Абэ предложила пенсионному фонду стать более «агрессивным» для того, чтобы помочь поддержать долгосрочный рост Японии.

«Пенсионный фонд может инвестировать в зарубежные проекты, например, с фондом из Канады, ноу-хау могли бы помочь оживить рынок инфраструктуры Японии», заявил журналистам преподаватель университета Токио Тэкэтоши Ито.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

В данный момент январские фьючерсы Nymex WTI котируются по $96,89 (-0,83%).

Фьючерсы на нефть отступают от 7-и недельных максимумов, под давлением перспектив сворачивания программы QE.

Цены на золото консолидируются после вчерашнего резкого падения, удерживаясь в данный момент в области $1231.30 (+0,52%).     

Цены на серебро находятся на уровне $19,53 (+0.40%).

Последние данные, которые были представлены Департаментом труда, показали, что цены производителей США снова снизились в прошлом месяце, зафиксировав при этом третий ежемесячный спад подряд, что является последним признаком ослабления инфляции.

Согласно отчету, индекс цен производитель упал в прошлом месяце на 0,1%, отражая продолжающееся снижение цен на энергоносители. Основные цены, которые исключают волатильные компоненты, такие как энергоносители и продукты питания, поднялись на 0,1%.

Многие эксперты прогнозировали, что общие цены останутся без изменений после снижения на 0,2% в предыдущем месяце, а основные цены увеличатся на 0,1%, после роста на 0,1% в октябре.

Кроме того, данные показали, что годовой уровень инфляции цен производителей умеренно вырос – на 0,7%, по сравнению с увеличением на 0,3% в октябре, но все еще оставался исторически слабым. Добавим, что экономисты ожидали немного больший рост, а именно на уровне 0,8%.

Сегодняшний отчет подчеркивает, как слабый спрос в США и за рубежом сдерживает базовую инфляцию. Цены производителей могут дать ощущение, где находится инфляция на потребительском уровне, поскольку фирмы могут устанавливать более высокие цены на товары и услуги, чтобы компенсировать свое собственное увеличения расходов.

В Департаменте труда сообщили, что последнее падение индекса цен производителей было обусловлено снижением цен на энергоносители на 0,4%, причем большая часть этого спада была связана со снижением цен на бензин. В целом цены на продовольственные товары были неизменными, хотя некоторые отдельные элементы испытали большие перепады. Цены на свинину поднялись на 5,6% и молочные расходы увеличились на наиболее в год. Без учета продуктов питания и энергоносителей, расходы на сельскохозяйственные машины и оборудование выросли на 1% - больше всего за более чем четыре года. Цены на легкие грузовики поднялись на 0,6%, а цены на легковые автомобили упали на 0,8 %.

Снижение инфляции оказывает давление на представителей ФРС, а именно на их решение снижать объем своей программы по покупки облигаций, которая предназначена для снижения долгосрочных процентных ставок и стимулирования инвестиций. Чиновники уже несколько месяцем обсуждают, когда необходимо уменьшать данные покупки на фоне опасений по поводу рисков и признаков того, что экономика набирает обороты.

 

Повышение рейтингов:

Аналитики Raymond James повысили рейтинг акций Home Depot (HD) с ”вместе с рынком” до “лучше рынка”

Снижение рейтингов:

Аналитики William Blair понизили рейтинг акций United Tech (UTX) с “лучше рынка” до ”вместе с рынком”

Прочее:

Аналитики RBC Capital Mkts присвоили рейтинг акциям Exxon Mobil (XOM) на уровне “лучше рынка”, целевая стоимость $105

Аналитики RBC Capital Mkts присвоили рейтинг акциям Chevron (CVX) на уровне “вместе с рынком”, целевая стоимость $120

Аналитики Janney присвоили рейтинг акциям Coca-Cola (KO) на уровне “покупать”

USD/JPY Y102.50, Y102.70, Y103.00, Y103.25, Y103.50, Y104.00, Y105.00

EUR/JPY Y142.00

EUR/USD $1.3600, $1.3700, $1.3750, $1.3760, $1.3800, $1.3810

GBP/USD $1.6360

GBP/USD Y168.50

USD/CHF Chf0.9000

AUD/USD $0.8820, $0.8950, $0.9000, $0.9010, $0.9020, $0.9100, $0.9160

NZD/USD $0.8200, $0.8275

NZD/JPY Y84.50

USD/CAD C$1.0590, C$1.0595, C$1.0600, C$1.0615, C$1.0640, C$1.0750

Google (GOOG) рассматривает возможность производства своих собственных серверных процессоров, которые смогут составить конкуренцию продукции Intel (INTC). Такое производство будет достаточно дорогостоящим для Google, который мог бы использовать технологию от ARM Holdings PLC. Но если этот шаг поможет Google снизить затраты, другие интернет-компании могут начать делать то же самое.

Эксперт из аналитической компании Evercore Partners Патрик Уэнг считает, что заявление Google сделано с целью начала переговоров с компанией Intel о снижении цен на её процессоры.

Акции Google(GOOG) на премаркете торгуются по $1075.36 (+0.50%)

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

04:30 Япония Промышленное производство, м/м (окончательные данные) Октябрь +0.5% +0.5% +1.0%

04:30 Япония Промышленное производство, г/г (окончательные данные) Октябрь +4.7% +4.7% +5.4%

08:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта, м/м Ноябрь -0.4% +0.3% -0.1%

08:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта,г/г Ноябрь -0.3% -0.3% -0.4%

08:45 Великобритания Речь главы Банка Англии Марка Карни

12:30 Великобритания Речь главного экономиста Банка Англии Спенсера Дейла

Курс евро резко снизился против доллара, что было связано с выходом отчета по занятости в еврозоне. В Статистическом агентстве Евростат сообщили, что занятость в еврозоне осталась неизменной в течении третьего квартала. Добавим, что занятость не меняется уже второй квартал подряд. Как стало известно, с учетом сезонных колебаний число занятых в еврозоне осталось без изменений в конце третьего квартала. Между тем, отметим, что в годовом выражении занятость снизилась на 0,8 процента в течение трех месяцев по сентябрь, что последовало после падения на 1,1 процента в предыдущем квартале.

В Европейском союзе (ЕС), занятость также осталась неизменной в третьем квартале, как это было во втором квартале. В годовом исчислении занятость в ЕС снизилась на 0,3 процента в прошлом квартале, по сравнению с падением на 0,6 процента во втором квартале.

В Статистическом агентстве сообщили, что среди государств-членов, Португалия, Ирландия и Люксембург зафиксировали самые высокие темпы роста занятости (в квартальном выражении). В то же время, Эстония, Литва, Кипр, Финляндия и Греция зарегистрировали крупнейшее уменьшение числа занятых.

Напомним, что уровень безработицы в 17 государствах еврозоны в октябре снизился до 12,1% с 12,2% в сентябре, хотя эксперты не прогнозировали изменения показателя. В течение двух месяцев (август и сентябрь) безработица держится на рекордном уровне 12,2%, и снижение является знаком восстановления рынка труда после выхода из самой затяжной рецессии в истории еврозоны.

Курс фунта существенно упал против американской валюты, так как многие участники рынка находились в ожидании выступления представителя Банка Англии Дейла.

Также в фокусе рынка остаются американские данные по ценам производителей, которые будут представлены позже. После их публикации в центре внимания рынка окажется заседание FOMC. Напомним, что ФРС проведет свое последнее заседание в 2013 году во вторник и среду на следующей неделе. Данные, опубликованные ранее на этой неделе, оказалась лучше, чем ожидалось, что побудило некоторых аналитиков повысить прогноз роста ВВП в четвертом квартале на целых полпроцента до  2,2 процента в годовом исчислении.

Небольшое влияние также оказали высказывания Эндрю Холдейна, исполнительного директора Банка Англии по финансовой стабильности. Он заявил, что «восстановление рынка жилья Великобритании распространилась на все регионы страны, но все еще находится на ранних стадиях». «Сейчас не время тормозить рынок жилья, или любой другой рынок, поскольку мы находимся на самых ранних этапах восстановления. Но мы уже говорили о том, что сейчас время, не давить на педаль тормоза, а по крайней мере, ослабить педаль газа».

В прошлом месяце Банк Англии заявил, что сократит свою поддержку ипотечного кредитования в Великобритании в ответ на рост беспокойства вокруг резкого роста активности в жилищном секторе, который, в конечном счете, может создать неприятности для банков и заемщиков.

.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара снизилась до $1.3706, но позже немного восстановилась

GBP/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.6260

USD/JPY: в течение европейской сессии пара поднялась до Y103.93, после чего упала до Y103.35

В 13:30 GMT в США выйдет индекс цен производителей и индекс цен производителей без учета цен на продукты питания и энергоносители за ноябрь.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3850, $1.3830/35, $1.3815/20, $1.3790-805

Ордера на покупку $1.3720/00, $1.3670/65, $1.3650, $1.3620

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6420/30, $1.6395/400, $1.6380, $1.6360

Ордера на покупку $1.6275/70, $1.6250, $1.6240, $1.6220

AUD/USD

Ордера на продажу $0.9045/50, $0.9020, $0.8980, $0.8960/70, $0.8945/50

Ордера на покупку $0.8900, $0.8880, $0.8850, $0.8832

EUR/JPY

Ордера на продажу Y143.50, Y143.20, Y143.00, Y142.45/50

Ордера на покупку Y142.00, Y141.80, Y141.50, Y141.25/20, Y141.00

USD/JPY

Ордера на продажу Y105.00, Y104.75, Y104.50, Y104.40, Y104.15/20, Y104.00

Ордера на покупку Y103.20, Y103.00, Y102.77, Y102.50

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8500, stg0.8475/80, stg0.8440/50, stg0.8430

Ордера на покупку stg0.8410, stg0.8380, stg0.8355/45, stg0.8330/20

• Низкие ставки потребуются еще довольно длительное время
  
• Намерены сохранять низкие ставки, пока не получим длительный период сильного роста
  
• Мы вернем инфляцию к целевому уровню 2%
  
• Не стоит принимать восстановление за данность
  
• Снижение неопределенности должно подстегнуть инвестиции
  
• Прочность восстановления зависит от инвестиций
  
• Снижение неопределенности, увеличение кредитования способствуют восстановлению
  
• Банк Англии сейчас лучше оснащен для реагирования на эти риски
  
• Полностью отдаю себе отчет относительно рисков на рынке жилья
  

Европейские фондовые индексы немного выросли, но, не смотря на это, направляются к своему второму еженедельному падению. На ход сегодняшних торгов влияют отчеты компаний, а также ожидания заседания ФРС, которое состоится уже на следующей неделе, и, как ожидается, сможет предоставить кое-какие подсказки касательно будущей политики. Американские фьючерсы на фондовые индексы выросли, в то время как азиатские акции упали.

Сегодня также стало известно, что палата представителей США одобрила бюджетное соглашение, которое позволит избежать очередного отключения правительства в январе. «За» законопроект проголосовали 332 законодателя, а «против» - 94. 169 республиканцев и 163 демократа проголосовали за сделку, а 62 республиканца и 31 демократ выступили против.

Следующим шагом для законопроекта станет утверждение в Сенате, где документ может столкнуться с небольшим сопротивлением. Как ожидается, голосование пройдет на следующей неделе, несмотря на возражения консервативных политических групп, которые жалуются, что проект нарушает основные цели сокращения государственных расходов.

В рамках соглашения расходы на 2014 и 2015 год составят примерно 1 трлн. долларов для каждого года, и, по оценкам, дефицит сократится на 85 миллиардов долларов в течение 10 лет

Общеевропейский Stoxx Europe 600 Index прибавил 0,2 процента. На этом неделе данный индекс снизился на 1,8 процента, так как экономические данные США подпитывает спекуляции, что ФРС может замедлить темпы дополнительного стимулирования раньше, чем прогнозировалось.

Около 34 процентов экономистов, опрошенных 6 декабря Bloomberg, прогнозируют, что центральный банк США может снизить ежемесячные покупки облигаций на своем заседании 17-18 декабря, по сравнению с 17 процентами, которые были опрошены 8 ноября.

Акции ARM Holdings Plc (ARM) выросли на 5,5 процента, после того, как британский производитель чипов сообщил о компании Geomerics – разработчика технологии освещения для игр и индустрии развлечений.

Стоимость Home Retail Group Plc (HOME) увеличилась на 2,3 процента, на фоне того, что аналитики Deutsche Bank AG повысили рейтинг акций компании до уровня «купить» от «удерживать».

Акции Peugeot (UG) снизились на 9,8 процента до 9,58 евро, после того, как General Motors – американский автопроизводитель, заявил, что продает всю свою 7-процентную долю в холдинге, а именно 24800000 акций за 10-10,25 евро за штуку.

Стоимость Delta Lloyd NV (DL) упала на 1,7 процента, так как эксперты Goldman Sachs Group снизил рейтинг акций для крупнейшей голландской компании по страхованию жизни до уровня «нейтральный» от «окупать», ссылаясь на существенный рост акций (с начала года курс вырос на 41 процент).

На текущий момент:

FTSE 100 6,458.14 +12.89 +0.20%

CAC 40 4,084.2 +15.08 +0.37%

DAX 9,043.19 +26.19 +0.29%

Данные от Markit Economics и Knight Frank, показали, что в декабре уверенность среди британцев касательно цен на дома выросла, достигнув максимума за последние пять лет.

Согласно отчету, индекс настроений цен на дома, который измеряет мнения домохозяйств об изменении цен на недвижимость по сравнению с предыдущим месяцем, вырос в декабре до уровня 59,4 с 57,8 в ноябре. Напомним, что значение данного показателя выше уровня 50 пунктов указывает на рост доверия, в то время снижение ниже данной отметки предполагает ухудшение. Добавим также, что с учетом последнего изменения, индекс демонстрирует прирост уже девятый месяц подряд.

Исследования показали, что жители Лондона, восточной Англии и на юго-западе были наиболее позитивно настроены касательно роста цен на дома по сравнению с прошлым месяцем.

Кроме того, стало известно, что перспективный компонент индекса, который является датчиков ожидания домохозяйств касательно цен на дома в течение следующих двенадцати месяцев, вырос в текущем месяце до уровня 70,5, по сравнению с 70,1 в ноябре. Данные также показали, что домохозяйства в Юго-Восточной территории ожидали самый большой рост цен в течение следующего года.

Между тем, добавим. что еще один представленный сегодня отчет показал, что в октябре объемы строительства в Великобритании увеличились по сравнению с предыдущим месяцем, поскольку работы по возведению жилья и инфраструктуры усилилась. Это служит доказательством того, что в четвертом квартале восстановление экономики продолжится. Строительство, на долю которого приходится 6,3 процента экономики, выросло на 2,2 процента с сентября, когда оно упало на 0,5 процента, заявило сегодня Управление национальной статистики в Лондоне. Объем нового частного жилья увеличился на 5,7 процента по сравнению с предыдущим месяцем и на 19,1 процента по сравнению с годом ранее. Общее жилищное строительство, охватывающее государственные и частные строительные работы, увеличилось на 18,7 процента в октябре по сравнению с годом ранее, это наибольший показатель с января 2011 года. Работы по возведению инфраструктуры увеличились на 7,5 процента за месяц, это максимум с августа 2012 года.

Последние данные, которые были опубликованы Статистическим агентством Евростат, показали, что занятость в еврозоне осталась неизменной в течении третьего квартала. Добавим, что занятость не меняется уже второй квартал подряд.

Как стало известно, с учетом сезонных колебаний число занятых в еврозоне осталось без изменений в конце третьего квартала. Между тем, отметим, что в годовом выражении занятость снизилась на 0,8 процента в течение трех месяцев по сентябрь, что последовало после падения на 1,1 процента в предыдущем квартале.

В Европейском союзе (ЕС), занятость также осталась неизменной в третьем квартале, как это было во втором квартале. В годовом исчислении занятость в ЕС снизилась на 0,3 процента в прошлом квартале, по сравнению с падением на 0,6 процента во втором квартале.

В Статистическом агентстве сообщили, что среди государств-членов, Португалия, Ирландия и Люксембург зафиксировали самые высокие темпы роста занятости (в квартальном выражении). В то же время, Эстония, Литва, Кипр, Финляндия и Греция зарегистрировали крупнейшее уменьшение числа занятых.

Напомним, что уровень безработицы в 17 государствах еврозоны в октябре снизился до 12,1% с 12,2% в сентябре, хотя эксперты не прогнозировали изменения показателя. В течение двух месяцев (август и сентябрь) безработица держится на рекордном уровне 12,2%, и снижение является знаком восстановления рынка труда после выхода из самой затяжной рецессии в истории еврозоны. Наряду с этим рост экономики в еврозоне остается незначительным: в прошлом квартале он замедлился до 0,1% с 0,3% во втором квартале.

• Китай будет увеличивать государственное жилищное строительство
  
• Китай будет решать долговые проблемы органов местного самоуправления
  
• Китай будет бороться с избытком производственных мощностей в промышленности
  
• Китай будет стремиться с либерализации процентных ставок, к реформе обменного курса
  
• Китай продолжит "пруденциальную" денежно-кредитную политику и "проактивную" налогово-бюджетную политику
  
• Китай будет сохранять стабильную экономическую политику в 2014 г
  

Последние данные, которые были опубликованы ранее сегодня Федеральным статистическим управлением, показали, что по итогам прошлого месяца швейцарские цены производителей и импортные цены немного снизились, вопреки прогнозам экспертов на умеренно увеличение.

Согласно отчету, индекс цен производитель и импорта упал в ноябре месяце на 0,4 процента в годовом исчислении, что последовало после снижения на 0,3 процента в предыдущем месяце. Добавим, что многие эксперты ожидали немного меньший спад, а именного на уровне 0,3 процента.

Между тем, данные показали, что в месячном выражении индекс цен производитель и импорта снизился в ноябре на 0,1 процента, замедлив при этом темпы своего спада по сравнению с предыдущим месяцем. Напомним, что в октябре значение данного показателя уменьшилось на 0,4 процента. Согласно средним оценкам экономистов, в ноябре цены должны были вырасти на 0,3 процента.

Кроме того, стало известно, что индекс цен производителей на товары отечественного производства снизился на 0,1 процента в месячном выражении, в то время как цены производителей для импортной продукции уменьшились на 0,2 процента.

Напомним, что реальный рост ВВП Швейцарии в III квартале 2013 года составил 0,5% в квартальном выражении, а в годовом исчислении экономика выросла на 1,9%. Они оказались лучше прогнозов аналитиков, ожидавших роста показателя на 0,4% в квартальном выражении и на 1,7% — в годовом.

В отсутствие ключевых экономических событий все внимание игроков уже переключается на предстоящее заседание FOMC, где участники рынка надеются узреть намеки на перспективы сокращения стимулирования в следующем году.

USD/JPY Y102.50, Y102.70, Y103.00, Y103.25, Y103.50, Y104.00, Y105.00

EUR/JPY Y142.00

EUR/USD $1.3600, $1.3700, $1.3750, $1.3760, $1.3800, $1.3810

GBP/USD $1.6360

GBP/USD Y168.50

USD/CHF Chf0.9000

AUD/USD $0.8820, $0.8950, $0.9000, $0.9010, $0.9020, $0.9100, $0.9160

NZD/USD $0.8200, $0.8275

NZD/JPY Y84.50

USD/CAD C$1.0590, C$1.0595, C$1.0600, C$1.0615, C$1.0640, C$1.0750

Валютные стратеги Goldman Sachs отмечают, что в следующем году для EUR/USD возможна реализация двух сценариев. В первом, и наиболее вероятном, случае политика ЕЦБ сохранит реакционный характер - меры по смягчению денежно-кредитных условий будут приниматься лишь в случае существенного роста курса евро, и значимого расхождения в уровне доходностей по американским и европейским облигациям не произойдет. В Goldman Sachs полагают, что при таком развитии событий EUR/USD к концу 2014 будет держаться в районе $1.40. Вместе с тем, не стоит исключать и более значимого роста - восстановление экономики Еврозоны может оказаться несколько сильней, чем ожидают многие участники рынка, а ЕЦБ в этом случае при росте евро может занять более сдержанную позицию. Между тем, не исключено, что ЕЦБ в отсутствии позитивных сдвигов в экономике пойдет и на более радикальные меры, что будет негативным событием для евро, но такой сценарий, как считают в GS, выглядит менее вероятным.

РБК-Daily

GM решила продать 24 млн акций PSA Peugeot Citroen

Автоконцерн General Motors продает 7-процентную долю во французской компании-автопроизводителе PSA Peugeot Citroen, передает Аssociated Press. Располагающийся в Детройте автоконцерн объявил, что продаст все 24,8 млн акций PSA Peugeot Citroen институциональным инвесторам. Цена пакета акций не разглашается, однако аналитики полагают, что GM потеряет на сделке около 39 млн долл.

Палата представителей США приняла бюджетное соглашение

Палата представителей конгресса США приняла бюджетное соглашение, которое позволит предотвратить очередной "шатдаун" - прекращение выплат по государственным программам. Как сообщает телекомпания CNN, документ, который утвердили республиканец Пол Райан и представительница Демократической партии Пэтти Маррей, понравился не всем конгрессменам - против него выступили 94 человека. Однако 332 голоса в поддержку соглашения - несомненный успех переговорщиков.

Финская Fortum продает линии электропередачи за 2,55 млрд долл.

Финская государственная компания Fortum, владеющая крупнейшей в стране сетью линий электропередачи с долей рынка в 20%, продает операции по передаче и распределению электроэнергии фирме Suomi Power Networks. Об этом сообщает Yle.fi. Стоимость сделки составляет 2,55 млрд евро. Совладельцами Suomi Power Networks являются, в числе прочих, муниципальная пенсионная страховая компания Keva с долей в 12,5%, страховая компания Lahi-Tapiola (7,5%), а также международные инвестиционные компании First State Investments и Borealis Infrastructure (им принадлежит по 40%).

DW

Итальянский сенат выразил доверие правительству Энрико Летты

Итальянский Сенат - верхняя палата парламента страны - проголосовал за доверие правительству Энрико Летты. "За" высказались 173 сенатора, "против" - 127. Тем самым они поддержали предложенную премьером программу широкомасштабных реформ, призванных оживить экономическую конъюнктуру, отмечает агентство Reuters. Ранее доверие кабинету министров выразили большинство членов Палаты депутатов - нижней палаты парламента, напоминает агентство dpa. Поставив вопрос о доверии, Энрико Летта пытался сохранить большинство в парламенте после того, как возглавляемая Сильвио Берлускони партия "Народ свободы" объявила о выходе из коалиции.

The Wall Street Journal

Европейская банковская администрация предупредила об опасностях Bitcoin

Европейские банковские наблюдатели предупреждают об опасностях виртуальной валюты Bitcoin, ввиду ее уязвимости и отсутствия законов, защищающих права потребителей, передает The Wall Street Journal. Европейская банковская администрация (European Banking Authority, EBA) предупредила, что виртуальная валюта может использоваться в преступных схемах или отмывании денег из-за высокой анонимности операций с Bitcoin и рекомендовала не использовать реальных денег для покупки виртуальной валюты во избежание их потери.

Валютные стратеги Morgan Stanley отмечают, что понижение прогнозов по инфляции со стороны SNB, сославшегося на дефляционные процессы в Еврозоне, является весьма негативным сигналом для быков по швейцарской валюте. Они полагают, что репатриация капитала швейцарскими инвесторами в ближайшее время, вероятно, ограничит попытки USD/CHF скорректироваться выше, и их стоит использовать для открытия тактических коротких позиций. Однако если говорить о 2014 годе, то здесь симпатии Morgan Stanley на стороне быков. В банке полагают, что SNB продолжит придерживаться мягкой политики, а восстановление американской экономике окажет поддержку американской валюте, и прогнозируют рост USD/CHF к Chf0.91 к концу первого квартала, к Chf0.94 к концу второго и к Chf0.98 и Chf1.01 к концу третьего и четвертого соответственно.

Палата представителей США одобрила бюджетное соглашение, которое позволит избежать очередного отключения правительства в январе. «За» законопроект проголосовали 332 законодателя, а «против» - 94. В результате соглашения в Конгрессе наконец-то может воцариться мир. 169 республиканцев и 163 демократа проголосовали за сделку, а 62 республиканца и 31 демократ выступили против. В рамках соглашения расходы на 2014 и 2015 год составят примерно 1 трлн. долларов для каждого года, и, по оценкам, дефицит сократится на 85 миллиардов долларов в течение 10 лет.

В ходе сегодняшних торгов фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись  разнонаправленно. Экономические данные, свидетельствующие об улучшении ситуации в США, и утверждение бюджетной сделки в США повышают ожидания, что Федеральная резервная система сократит объемы стимулирования на следующей неделе. Читать далее ... 

Вчера доллар США вырос против основных валют на фоне сильных данных по розничным продажам в США. Ключевой для экономики США сезон праздничных распродаж стартовал на оптимистичной ноте: в ноябре розничные продажи выросли на 0,7% по сравнению с прошлым месяцем, что несколько превысило прогнозы экономистов о росте на 0,6%. По сравнению с тем же периодом прошлого года розничные продажи в ноябре выросли на 4,7%. По мнению экспертов, опубликованные данные пополнили копилку обнадеживающих новостей относительно экономики США, которые способствуют активизации спекуляций на предмет решения Федеральной резервной системы США на следующей неделе о  начале сворачивания программы покупки облигаций, на которую расходуется сейчас 85 млрд долларов США ежемесячно. Читать далее ... 

• В 08:45 GMT глава Банка Англии Марк Карни выступит с речью

• В 09:30 GMT Банк России объявит решение по ключевой ставке

• В 09:30 GMT Банк Италии публикует Приложение по статистике государственных финансов

• В 09:45 GMT член правления ЕЦБ Бенуа Керре выступит с речью

• В 11:00 GMT Британия разместит 1-но, 3-х и 6-ти месячные казначейские ценные бумаги

• В 11:15 GMT член правления ЕЦБ Питер Прат выступит с речью

• В 12:30 GMT главный экономист Банка Англии Спенсер Дейл выступит с речью

Были опубликованы следующие данные:

04:30 Япония Промышленное производство, м/м (окончательные данные) Октябрь +0.5% +0.5% +1.0%

04:30 Япония Промышленное производство, г/г (окончательные данные) Октябрь +4.7% +4.7% +5.4%

Иена падает седьмую неделю против доллара США в преддверии заседаний ЦБ США и Японии, которые состоятся на следующей неделе. ФРС проведет свое последнее заседание в 2013 году во вторник и среду на следующей неделе. Данные, опубликованные в четверг, показали, что розничные продажи в США серьезно выросли в ноябре, а рост в октябре был пересмотрен в сторону повышения. Это побудило некоторых аналитиков повысить прогноз роста ВВП в четвертом квартале на целых полпроцента до  2,2 процента в годовом исчислении. Читать далее ... 

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3854 (1060)

$1.3836 (1545)

$1.3799 (1609)

Цена на момент написания обзора: $1,3751

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3710 (306)

$1.3651 (945)

$1.3615 (1020)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 января составляет 35501 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4400 (7291);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 января составляет 30979 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2900 (2838);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 11 декабря составило 0,87 против 0,86 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6603 (2417)

$1.6505 (1464)

$1.6409 (1481)

Цена на момент написания обзора: $1,6345

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.6293 (966)

$1.6196 (1144)

$1.6098 (1379)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 января составляет 14335 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6600 (2417);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 января составляет 13788 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5900 (1627);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 11 декабря составило 0,96 против 0,98 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

04:30 Япония Промышленное производство, м/м (окончательные данные) Октябрь +0.5% +0.5% +1.0%

04:30 Япония Промышленное производство, г/г (окончательные данные) Октябрь +4.7% +4.7% +5.4%

08:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта, м/м Ноябрь -0.4% +0.3%

08:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта,г/г Ноябрь -0.3% -0.3%

08:45 Великобритания Речь главы Банка Англии Марка Карни

12:30 Великобритания Речь главного экономиста Банка Англии Спенсера Дейла

13:30 США Индекс цен производителей, м/м Ноябрь -0.2% 0.0%

13:30 США Индекс цен производителей, г/г Ноябрь +0.3% +0.8%

13:30 США Индекс цен производителей, базовое значение, м/м Ноябрь +0.2% +0.1%

13:30 США Индекс цен производителей, базовое значение, г/г Ноябрь +1.4% +1.4%

Основные фондовые индексы США закрылись в минусе в то время как продолжалась фиксация прибыли перед концом года. Также участники рынка закрывали часть позиций накануне заседания ФРС, на котором может быть принято решение о сокращении программы количественного смягчения (QE). Читать далее 

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

04:30 Япония Промышленное производство, м/м (окончательные данные) Октябрь +0.5% +0.5%

04:30 Япония Промышленное производство, г/г (окончательные данные) Октябрь +4.7% +4.7%

08:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта, м/м Ноябрь -0.4% +0.3%

08:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта,г/г Ноябрь -0.3% -0.3%

08:45 Великобритания Речь главы Банка Англии Марка Карни

12:30 Великобритания Речь главного экономиста Банка Англии Спенсера Дейла

13:30 США Индекс цен производителей, м/м Ноябрь -0.2% 0.0%

13:30 США Индекс цен производителей, г/г Ноябрь +0.3% +0.8%

13:30 США Индекс цен производителей, базовое значение, м/м Ноябрь +0.2% +0.1%

13:30 США Индекс цен производителей, базовое значение, г/г Ноябрь +1.4% +1.4%

Компоненты индекса DOW преимущественно снижаются (22 из 30). Больше всех упали акции компании  Procter & Gamble Co. (PG, -2,21%). Лидируют акции Exxon Mobil Corporation (XOM, +1,18%).

Сектора индекса S&P движутся разнонаправленно. Наибольший прирост демонстрируют акции сектора конгломератов (+0,6%). Наибольшее падение за сектором потребительских товаров (-0,8%).

• Европа достигла значительного прогресса в обеспечении финансовой стабильности и теперь может сфокусироваться на увеличении занятости

• Важно, чтобы США настаивали на рыночных валютных курсах

• США добились большого прогресса по валюте среди стран Большой двадцатки

• Китай добился реального прогресса в валюте

• Казначейство привержено соблюдению санкций против Ирана