Новости и прогнозы рынков CFD — 18-03-2013

Большинство компонентов индекса DOW  несут потери (21 из 30). Максимальные потери несут акции Boeing Co. (BA, -1.31%). Лидируют акции Hewlett-Packard Company (HPQ, +2.66%), поддержку которым оказывает повышение их рейтинга аналитиками Morgan Stanley.

Все сектора индекса S&P находятся на отрицательной территории. Ниже остальных находится финансовый сектор (-0.9%).

Индекс делового климата IFO
Показатель будет опубликован в пятницу, 22 марта в 09:30 GMT
Заметим, что индекс делового климата Ifo играет важную роль, поскольку он в значительной степени взаимосвязан с ростом промышленного производства Германии. Тем не менее, в последнее время данное соотношение не слишком уж работает, так как индекс существенно растет, в то время как немецкое производств остается более или менее неизменным.  Добавим, что продолжающийся рост индекса приведет к увеличению вероятности того, что в конечном итоге укрепится и промышленное производство, а также и крупнейшая экономика Еврозоны.
Согласно средним прогнозам, показатель за март ожидается на уровне 107,8, по сравнению с 107,4 в прошлом месяце.

Курс евро показал максимальный спад за 14 месяцев по отношению к доллару после того, как предлагаемый налог на банковские депозиты для Кипра угрожает ухудшить ситуаций с европейским долговым кризисом.

Фунт в самом начале новой недели вырос против евро примерно на 120 пунктов. Данная динамика единой валюты объясняется ее реакцией на нововведения в программе оказания финансовой помощи Кипру. Заметим также, что на курс валюты повлияли и данные от агентства статистики Европейского союза,  которые были представлены без учета сезонных колебаний, по итогам января объем импорта зоны евро превышал сумму экспорта, на фоне чего был зафиксирован дефицит в размере 3,9 млрд. евро ($ 5,1 млрд.). Между тем, добавим, что с учетом сезонных колебаний объем экспорта вырос на 2,0%, в то время как импорт вырос на 3,1%, что позволило зафиксировать профицит в размере EUR9.0 млрд., по сравнению с пересмотренным в сторону понижения показателем за предыдущий месяц на уровне EUR10.3 млрд. профицита. Заметим, что согласно средним оценкам экспертов, положительное сальдо должно было снизиться до уровня 3,4 млрд. евро, по сравнению с профицитом на уровне 12,0 млрд, о котором первоначально сообщалось. Кроме того, Евростат заявил, что профицит торгового баланса Германии составил EUR186.7 млрд., по сравнению с EUR157.4 млрд. в 2011 году, в то время как Нидерланды и Ирландия также показали значительное превышения объемов экспорта над импортом.

Казначейство США приветствует "справедливое", "ответственное" решение для достижения финансовой стабильности

• У ЕЦБ всегда больше инструментов воздействия, чем у спекулянтов
  
• Дальнейший рост экономики не возможен при старых долгах
  
• Кризис преодолен на 2/3
  
• Еврозона находится в состоянии "мягкой рецессии"
  
• Еврозоне потребуется больше времени для восстановления
  

Розничные продажи
Показатель будет опубликован в четверг, 21 марта в 09:30 GMT
Заметим, что в целом темпы роста ВВП в Канаде снизились в прошлом году, что было обусловлено, по крайней мере, частичным замедлением темпов роста потребительских расходов. Напомним, что по итогам декабря объем розничных продаж уменьшился на 0,7% годовых. Таким образом, инвесторам будет интересно посмотреть, как розничные расходы подскочили в начале 2013 года.
Между тем, отметим, что канадские цены на жилье также смогут привлечь некоторое внимание инвесторов.
Добавим, что относительно своего пика в 2006 году, цены на жилье в США снизились примерно на 30%, в то время как канадские цены на жилье продолжают расти.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам января ожидается на уровне +0,6%, по сравнению с -2,1% в прошлом месяце.

Европейские фондовые индексы отступили, показав при этом наибольшее падение за более чем две недели, после того, как представители еврозоны вынудили Кипр принять налог на банковские вклады, вызвав опасения, что долговой кризис еврозоны будет возрождаться.

Заметим, что Европейский союз и Международный валютный фонд приняли в субботу решение предоставить Кипру пакет помощи в 10 млрд евро, чтобы спасти остров от банкротства, при этом значительная часть финансовых потребностей острова будет покрыта за счет разового сбора с вкладчиков кипрских банков. Депозиты размером больше 100 000 евро обложены налогом в 9,9%, меньшие суммы - по ставке 6,75%. Деньги будут списаны со счетов к моменту открытия банков в четверг.

Что касается региональной статистики, как показали последние данные от агентства статистики Европейского союза, по итогам января объем импорта зоны евро превышал сумму экспорта, на фоне чего был зафиксирован дефицит в размере 3,9 млрд. евро ($ 5,1 млрд.). С учетом сезонных колебаний объем экспорта вырос на 2,0%, в то время как импорт вырос на 3,1%, что позволило зафиксировать профицит в размере EUR9.0 млрд., по сравнению с пересмотренным в сторону понижения показателем за предыдущий месяц на уровне EUR10.3 млрд. профицита.

FTSE 100 6,457.92 -31.73 -0.49%, CAC 40 3,825.47 -18.56 -0.48%, DAX 8,010.7 -32.15 -0.40%

Наибольший спад показали акции европейских кредиторов. Котировки крупнейшего кредитора Италии UniCredit потеряли 3,6 процента до 3,69 евро, в то время как акции Societe Generale SA, второго по величине кредитора Франции, снизились на 3,3 процента до 28,98 евро. Бумаги Banco Santander SA, крупнейшего банка Испании, упали на 2,3 процента до 5,83 евро.

Стоимость Ericsson снизилась на 2,2 процента до 83,50 крон после того, как крупнейший в Европе производитель полупроводников STMicroelectronics и мировой лидер в сфере производства телекоммуникационного оборудования Ericsson согласились разделить убыточный совместный бизнес ST-Ericsson после того, как не смогли найти подходящего инвестора, заинтересованного в его приобретении. Так, Ericsson планирует принять в свои подразделения примерно 1 800 человек из 4 350 работающих на предприятии сотрудников и подрядчиков, а также продолжить разработку современных технологий в сфере производства телекоммуникационного оборудования. В свою очередь, STMicroelectronics возьмет ответственность за реализацию выпущенной предприятием продукции, примет на работу 950 его сотрудников и понесет издержки на сумму около $450 млн. Акции STMicroelectronics поднялись на 5,4 процента до 6,17 евро.

Стоимость Marks & Spencer Group Plc выросла на 6,9 процента до 398,1 пенсов, показав самый большой прирост за почти четыре года после того, как Sunday Times сообщила, что Qatar Investment Authority рассмотрел заявку на приобретение крупнейшего ритейлера одежды в Великобритании на сумму 8 миллиардов фунтов. Тем не менее, другие СМИ утверждают, что инвестор не рассматривает данную заявку.

Индекс потребительских цен
Показатель будет опубликован во вторник, 19 марта в 09:30 GMT
Напомним, что инфляция в Великобритании осталась в январе на уровне 2,7%, продолжив при этом тенденцию, которая началась еще в октябре, что стало самым длинным периодом, для которого рост потребительских цен оставался неизменным. На ежемесячной основе потребительские цены упали на 0,5% в январе, после роста на 0,5% в декабре.
Заметим также, что еще большее значение для инвесторов будет иметь заседание политиков, которое состоится на этом неделе, основной целью которого будет обсуждение суммы программы по покупке активов. Добавим также, что в среду министр финансов Осборн представит бюджет на 2013 год, и есть предположение, что канцлер может использовать эту возможность, чтобы изменить политику Банка Англии.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам февраля ожидается на уровне +0,7%, по сравнению с -0,5% в прошлом месяце.

Закладки новых домов
Показатель будет опубликован во вторник, 19 марта в 12:30 GMT
Напомним, что по итогам января строительство нового жилья упало на 8,5%, во главе чего стояло снижение закладок многоквартирного жилища на более чем 24%. Тем не менее, данное падение было не удивительным, учитывая пересмотр в сторону повышения данных за предыдущий месяц, что было подкреплено необычно теплой погодой. Глядя на тенденции, заметим, что по итогам четвертого квартала закладки односемейного жилья составили 589 тысяч единиц, что более чем на 35% больше, чем за этот же период годом ранее. Тем не менее, мы полагаем, что улучшения в жилищном строительстве является устойчивым и должно существенно увеличить рост ВВП в первой половине года, особенно со стороны односемейного жилища. Что касается многоквартирных закладок домов, то данный сектор, скорее всего, также должен показать достойное увеличение, но все-таки меньше, чем для односемейных закладок.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам февраля ожидается на уровне 0,915 млн., по сравнению с 0,890 млн. единиц в прошлом месяце.

Продажи жилья на вторичном рынке
Показатель будет опубликован в четверг, 21 марта в 12:30 GMT
Напомним, что за последний год продажи на вторичном рынке жилья выросли на существенные 9%, так как повышение цен на жилье продолжало помогать росту активности. Добавим также, что по итогам января продажи жилья поднялись до 4,92 млн. единиц,  медленно приближаясь к своей долгосрочной средней. Тем не менее, такое сочетание продаж является гораздо более важным показателем, который указывает на состояние восстановления рынка жилья. Экономисты отмечают, что рост продаж, скорее всего, был связан с улучшением условий на рыке труда, что позволило привлечь больше покупателей на рынок жилья. Кроме того, позитивный взгляд на жилье помогает увеличивать активность со стороны инвесторов. Заметим, что в годовом выражении покупки выросли на 31%, что выше исторического среднего уровня. Кроме того, добавим, что необычайно слабый уровень запасов продолжает оказывать повышающее воздействие на уровень цен, но с учетом начала сезона покупок запасы могут немного увеличиться, что поможет понизить цены.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам февраля ожидается на уровне 5,03 млн., по сравнению с 4,92 млн. единиц в прошлом месяце.

Индекс ведущих индикаторов
Показатель будет опубликован в четверг, 21 марта в 14:00 GMT
Заметим, что ведущие индикаторы продолжали демонстрировать скромное увеличение в январе, что указывает на то, что экономический рост, скорее всего, будет оставаться ниже тренда. Кроме того, добавим, что значение данного показателя демонстрирует прирост в шести из последних семи месяцев. Тем не менее, некоторые улучшения можно отнести к спреду доходности, что представляет собой разницу между ставкой по 10-летним казначейским облигациями и ставкой по федеральным фондам. Заметим, что в январе спред доходности помог росту индекса ведущих индикаторов почти на 0,2%. В то же время, цены на акции сделали второй по величине вклад в данный показатель, и, скорее всего, помогут улучшить индекс и по итогам февраля.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам февраля ожидается на уровне +0,3%, по сравнению с +0,2% в прошлом месяце.

Индексы начали сессию в минусе на фоне сообщений о планах правительства Кипра спастись от дефолта за счет инвесторов.
Как стало известно накануне власти ЕС одобрили предоставление финансовой помощи Кипру на сумму 10 млрд.евро. Однако, условием получения помощи стало введение налога на банковские депозиты. Пока власти страны не одобрили введение данного налога, однако вероятность того, что парламент в конечном итоге поддержит данный закон высока.
Не смотря на устрашающие заголовки в СМИ относительно негативного влияния данных мер, индексы сумели отступить от сессионных минимумов. Восстановление индексов также не сумели остановить данные по индексу состояния рынка жилья от NAHB, который, вопреки ожиданиям роста, снизился второй месяц подряд, достигнув отметки 44 пункта (против46 в феврале и среднего прогноза 48).
Восстановление индексов, видимо, связано с тем, что первая реакция участников рынка на сообщения относительно введения депозитного налога была чрезмерно пессимистичной. Несмотря на то, что вопрос справедливости данных мер достаточно спорный, не стоит исключать и того факта, что их введение позволит стране избежать дефолта, а это, с точки зрения финансовых рынков, воспринимается как позитив.

Большинство компонентов индекса DOW  несут потери (19 из 30). Максимальные потери несут акции McDonald's Corp. (MCD, -1.04%). Лидируют акции Hewlett-Packard Company (HPQ, +2.52%), поддержку которым оказывает повышение их рейтинга аналитиками Morgan Stanley.

Конгресс на этой неделе вновь начнет обсуждать бюджетные проблемы, которые остались, несмотря на многочисленные дебаты в Вашингтоне. В самом деле, американские законодатели собираются обсудить такие темы как иммиграция, контроль оружия и энергетическая политика до наступления крайнего срока 27 марта, когда может произойти остановка работы правительства.

На этой неделе в последние дни до наступления очередного дэдлайна американские законодатели должны продлить программу госрасходов по 30 сентября, чтобы продолжить дальнейшие переговоры. Ожидается, что палата представителей и Сенат примут отдельные программы расходов на следующий финансовый год, так как им вряд ли удастся договориться быстро.

За последние 3 месяца Конгрессу удавалось избежать повышения подоходного налога и предотвратить дефолт долга страны и остановки работы правительства.

"У нас два или три независимых вопроса - т. е. иммиграция и оружие, которые необходимо решить, и я надеюсь, что это удастся", заявил сенатор Ричард Дурбин из Иллинойса в интервью на прошлой неделе. "Финансовые проблемы это серьезные проблемы, но в Америке есть и другие нерешенные вопросы".

- ожидается, что несмотря на положительные признаки восстановления рынка труда, Бен Бернанке заявит, что до стабильного роста еще ​​далеко, как и для любого ужесточения денежно-кредитной политики.
- европейские данные по PMI, IFO, ZEW, а также по потребительскому доверию вряд ли укажут на любое существенное изменение в экономике.
- китайский PMI за март прольет свет на то, что на самом деле происходит в стране после больших колебаний в данных после китайского Нового года.

Нефть марки West Texas Intermediate компенсировала понесенные ранее потери в то время как фондовые рынки восстановились от внутридневных минимумов после того, как европейские политики сообщили о том, что проявят гибкость в отношении беспрецедентного налога на депозиты на Кипре.

Фьючерсы ранее снизились в первый раз за три дня, так как налог на банковские вклады на Кипре угрожает ухудшить долговой кризис в Европе.

Напомним, во вторник кипрские законодатели решат, будет ли введен налог на банковские вклады. Накануне Еврокомиссия, после 10-часового заседания, поставила островному государству ультиматум для получения кредитного транша: обложить налогом банковские депозиты. Президент Кипра Никос Анастасиадис попытался успокоить вкладчиков, публично пообещав частичную компенсацию убытков.

На этом фоне курс европейской валюты по отношению к доллару США опустился до минимальной отметки за 3,5 месяца. Инвесторы опасаются, что подобное решение может подорвать доверие к банковской системе всего региона.

Позже рынки вернули часть утраченных позиций после того, как ЕЦБ и Еврокомиссия заверили в том, что предложение по налогу для банков Кипра не нарушает правила ЕС по страхованию депозитов. Об этом, по сообщению Reuters, сказал министр финансов Германии Вольфганг Шойбле.

Нефть также начала дорожать после того, как Министр нефти Ливии Абдулбари аль-Aруси сообщил, что нефтяная компания закрыла трубопровод из-за забастовки на месторождении Gialo, что вызвало сокращение добычи нефти в стране на 120 000 баррелей в день.

Стоимость апрельских фьючерсов на американскую легкую нефть марки WTI (Light Sweet Crude Oil) упала до 91,76 доллара за баррель, а затем выросла до 93,44 доллара за баррель на Нью-Йоркской товарной бирже.

Цена майских фьючерсов на североморскую нефтяную смесь марки Brent упала на 66 центов, или на 0,6 процента, до $109,16 за баррель на лондонской бирже ICE Futures Europe.

Национальная ассоциации строителей жилья (NAHB) и Wells Fargo (HMI) опубликовали в понедельник индекс рынка жилья, согласно которому уверенность строителей на рынке жилья снизилась до 44 в марте с 46 в феврале. Снижение происходит второй месяц подряд, причем данные за март 2013 стали самыми низкими с октября 2012 года.

Представители NAHB выделяют не только проблему ужесточения кредитования и низкую стоимость домов, но и отмечают, что заметны трудности с восстановлением роста в отрасли. Кризис 2008 года привел к тому, что многие застройщики обанкротились, работники вынуждены были уйти в другую сферу, всё это, по мнению NAHB, указывает на то, что восстановление отрасли будет долгим и сложным.

Несмотря на спад в марте, уверенность строителей на рынке жилья выросла на 57% по сравнению с аналогичным периодом годом ранее.

Значение индекса выше 50 указывает на рост уверенности на рынке жилья, тогда как показатели ниже 50 указывают на то, что условия воспринимаются как достаточно сложные. Индекс не поднимался выше 50 с апреля 2006 года.

Цены на золото превысили $1.600 за унцию впервые более чем за две недели из-за новых опасений инвесторов по поводу долгового кризиса еврозоны.

Министры финансов еврозоны предложили ввести налог на вклады в банки Кипра, чтобы он мог получить 10 миллиардов евро финансовой помощи. Парламентское голосование по данному вопросу, изначально запланированное на сегодня, было перенесено на неопределенный срок, вплоть до пятницы, поскольку власти Кипра продолжают обсуждать условия финансирования, в частности – обложение налогом вкладов в размере менее 100 тыс. евро.

Спрос на физическом рынке Азии сократился по мере повышения цен, сообщили дилеры в Сингапуре и Гонконге.

Инвесторы ждут итогов совещания ФРС, которое пройдет во вторник и среду, чтобы оценить отношение центробанка к стимулирующим мерам. Запасы крупнейшего в мире обеспеченного золотом биржевого фонда (ETF) SPDR Gold Trust тем временем снизились на 3,311 тонны до 1.232,996 тонны — минимального объема с октября 2011 года.

Стоимость апрельского фьючерса на золото на COMEX выросла до 1610.40 доллара за унцию.

Акции BA в данный момент торгуются по $85.57 (-1.00%).

Ближайшим сопротивлением является область достигнутого вчера максимума $86,40, выше расположена отметка $88,40 (область максимума 2008 года).

Во вторник в 00:30 GMT Австралия представит протокол совещания Резервного Банка Австралии по вопросам кредитно-денежной политики за март. В 09:00 GMT Италия объявит об изменении объема промышленного производства за январь. В 09:30 GMT Британия представит индекс потребительских цен, основной индекс потребительских цен, индекс розничных цен, индекс закупочных цен производителей, индекс отпускных цен производителей и основной индекс отпускных цен производителей за февраль. В 10:00 GMT Германия выпустит индекс настроений в деловой среде от института ZEW и индекс текущей ситуации от института ZEW за март. Также в это время Еврозона опубликует индекс настроений в деловой среде от института ZEW за март. В 10:30 GMT Британия предоставит письмо об инфляции за март. В 12:30 GMT Канада объявит об изменении объема производственных поставок и изменении объема оптовой торговли за январь. В 12:30 GMT США отчитается по объему выданных разрешений на строительство и числу закладок новых фундаментов за февраль. В 20:30 GMT США выпустит данные по изменению объёма запасов сырой нефти, по данным API за март. В 21:45 GMT Новая Зеландия отчитается о сальдо расчетного счета платежного баланса и отношении дефицита счёта текущих операций к объёму ВВП за 4 квартал. В 23:30 GMT Австралия представит индекс ведущих экономических индикаторов от Melbourne Institute за январь.

Как показали последние данные, которые были опубликованы статистическим бюро Istat, дефицит торговли товарами Италии значительно сократился в январе, чему способствовал заметный прирост экспорта и сокращение импорта.

Согласно отчету, дефицит торгового баланса сузился в январе до уровня EUR1.62 млрд., по сравнению с EUR4.6 млрд. в том же месяце годом ранее.

Также стало известно, что в годовом исчислении экспорт товаров увеличился на 8,7% - до EUR29.82 млрд., в то время как в месячном выражении экспорт вырос на 1,4%.

Кроме того, статистическое бюро сообщило, что экспорт в страны Европейского союза (ЕС) вырос на 2,6% в год, а в страны не входящие в ЕС, поднялся на 17,6%.

Объем импорта, тем временем, снизился на 1,8% годовых – до EUR31.44 млрд. в январе. По сравнению с декабрем, внешние закупки выросли на 0,4%.

Импорт из стран Европейского союза вырос на 2,4% по сравнению с годом ранее, в то время как импорт из стран, не входящих в ЕС, снизился на 5,6%.

В течение трех месяцев, закончившихся в январе, экспорт и импорт сократился на 0,2% и на 2,5% соответственно.

Ответ на этот вопрос дает на своем сайте Эд Конвей (edmundconway.com), который является редактором раздела «Экономика» телеканала Sky News.

Конвей ссылается на разъяснение ФРС по поводу возможности налогообложения депозитов, которое было дано в далеком 1941 году.

Согласно данному разъяснению, введение такого налога возможно, но оно нарушает один из основополагающих принципов налогообложения при демократии. Согласно этому принципу, более состоятельные люди держат на депозитах относительно небольшую долю своего капитала, в то время аналогичная доля для среднего класса является значительно выше, доходя до 100%.

• Франция разместила 13-недельные казначейские облигации на сумму 3,998 млрд евро
  
• Средняя доходность 13-недельных облигаций Франции 0,016% против 0,015% 11 марта
  
• Франция разместила 24-недельные казначейские облигации на сумму 1,994 млрд евро
  
• Средняя доходность 24-недельных облигаций Франции 0,036% против 0,029% 11 марта
  
• Франция разместила 50-недельные казначейские облигации на сумму 1,596 млрд евр
  
• Средняя доходность 50-недельных облигаций Франции 0,087% против 0,088% 11 марта
  

Главный стратег по американскому рынку Goldman Sachs Дэвид Костин, опираясь на недавние данные по рынку труда, промышленному производству и розничным продажам повысил прогноз по индексу S&P 500 до уровня 1625 пункта на конец года с предыдущего прогноза 1575 пункта.

Прогноз Goldman Sachs по ВВП США на 2013 год составляет +2,0%, на 2014 +2,9%. К концу текущего года в банке ожидают роста доходности 10-летних казначейских облигаций США до уровня 2,5%, а к концу следующего года - до 3,0%.

- Правительство должно разбить крупнейшие американские банки, а не позволить им использовать преимущество слишком больших, чтобы обанкротиться над более мелкими фирмами.
- Крупнейшие банки пользуются значительными субсидиями, что позволяет им расти больше и рискованнее, и эти учреждения работают в привилегированном положении
- Они представляют собой не только угрозу для финансовой стабильности, но честной и открытой конкуренции.
- Стоимость крупных банков намного превышает выгоды, и США не нужно иметь крупнейшие банки в мире, чтобы конкурировать
- Дело в том, чтобы иметь здоровые банки
- Дело в том, что налогоплательщик не должен подвергаться еще раз различного видам потерь или экономических потрясений, что которые исходят от таких сконцентрированных учреждений».
- Клиенты и кредиторы не банковских филиалов должны подписывать документы, понимая, что нет никакой гарантии правительства о поддержке их инвестиций.
- Определение институциональных размеров имеет жизненно важное значение для поддержания понимания угрозы краха
- Без страха неудачи, эти банки и их контрагенты могут брать на себя чрезмерный риск.

• Решение относительно Кипра сейчас обсуждается в рамках нормального демократического процесса
  
• Полностью поддерживаем усилия президента Кипра обеспечить финансовую стабильность
  

EUR/USD $1.3000, $1.3050, $1.3055, $1.3060, $1.3100, $1.3190, $1.3200

USD/JPY Y95.70, Y96.00, Y96.05, Y96.50, Y97.00

GBP/USD $1.4800, $1.4900, $1.5000, $1.5100, $1.5250

AUD/USD $1.0400, $1.0425, $1.0430

Перед открытием рынка фьючерс S&P упал (-0.82%) до уровня 1540.75, фьючерс NASDAQ потерял 0.79% до уровня 2768.50 пункта.

Внешний фон негативный. Азиатские и европейские фондовые индексы завершили сессию или еще торгуются в существенном минусе:

Как заявили сегодня аналитики со стороны Nomura Holdings, Китай, вероятно, ужесточит свою политику в этом году, чтобы содержать растущие риски "системного" финансового кризиса. Кроме того, они отмечают, что экономика Китая проявляет те же три симптомы, что наблюдались в Японии, США и части Европы, прежде чем их постигли финансовые кризисы, а именно признаки быстрого наращивания кредитного плеча, повышение цен на недвижимость и снижение потенциального экономического роста. Согласно их сценарию, правительство ужесточит политику, и если политика ослабления сохранится, и эти риски не будут взяты под контроль, сильный рост выше 8% в 2013 году возможен, но это будет повышать риски высокой инфляции и финансового кризиса в 2014 году. Напомним, что на прошлой неделе глава Народного банка Китая заявил, что надо сохранять высокую бдительность в отношении инфляции. Хотя центральный банк оставил процентные ставки и требования по банковским резервам неизменными с июля прошлого года, он продолжил изымать капитал из финансовой системы на этой неделе четвертую неделю и с 7 февраля нет распоряжений о вливании денежных средств в финансовую систему.

Член Совета Европейского центрального банка Йорг Асмуссен предложил сегодня, что Кипр не должен облагать налогом депозитные счета для спасения страны. Асмуссен преуменьшил эти опасения, заявив, что ситуация на Кипре является "уникальной". Но он также сказал, что не бывает "безрисковых вариантов", если страна старается спасти свою пострадавшую банковскую систему. Долговая нагрузка Кипра будет устойчивой, если налоговая база увеличится, и это касается вкладов иностранных инвесторов и сбережений на Кипре. В отдельных комментариях журналистов Асмуссен также заявил, что Кипр может скорректировать свой пакет спасения до тех пор, пока он не снизит свои финансовые взносы. Кроме того, он сказал, что это "в руках правительства Кипра и парламента" объявить точную структуру собственного вклада страны в спасение своей ослабленной банковской системы, но любая корректировка должна убедить, чтобы финансовый секторе Кипра остается неизменным.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Как показали последние данные, которые были представлены сегодня Статистическим управление Канады, в январе иностранцы возобновили свои покупки канадских ценных бумаг, после распродажи в предыдущем месяце, зафиксировав при этом крупнейшее приобретение корпоративных долгов за более чем десять лет.
Согласно отчету, иностранные инвестиции в канадские ценные бумаги выросли в январе до уровня 13,34 млрд. канадских долларов, зафиксировав при этом самый большой месячный прирост с сентября. Напомним, что по итогам декабря объем операций уменьшился на 1,92 млрд. канадских долларов. Между тем, стало известно, что канадские инвесторы сократили свои запасы иностранных ценных на $ 1,18 млрд., после роста в последние четыре месяца.
Заметим также, что нерезиденты приобрели долговых ценных бумаг на сумму $11,68 млрд. Кроме того, стало известно, что иностранцы добавили C $ 10.27 млрд. корпоративных краткосрочных и долгосрочных кредитов и займов, что стало самым большим увеличением с октября 2001 года.
Кроме того, иностранцы приобрели C $ 2.55 млрд. в облигациих, выпущенные государственными учреждениями, такими корпорация по развитию экспорта Канады и Канадской ипотечной и жилищной корпорацией. Что касается канадских инвестиций за рубежом, канадцы продали C $ 3,35 млрд. долговых ценных бумаг на вторичном рынке, и купил C $ 2,17 млрд. акций.

Повышение рейтингов:
Аналитики Morgan Stanley повысили рейтинг акций Hewlett-Packard (HPQ) до “выше рынка” с “на уровне рынка”
Аналитики Citigroup повысили рейтинг акций Verizon (VZ) до “покупать” с “нейтрально”
Аналитики Citigroup повысили рейтинг акций United Tech (UTX) до “покупать” с “нейтрально”

Прочее:
Аналитики FBR Capital подтвердили рейтинг акций United Tech (UTX) на уровне рынка, целевая стоимость повышена с $88 до $95

• HSBC снижает прогноз по цене золота в 2014 г на 3,1% до 1720 долларов за унцию
  
• HSBC снижает прогноз по цене золота в 2013 г на 3,4% до 1700 долларов за унцию
  
• HSBC снижает прогноз по ценам на золото в 2013 и 2014 гг, но по-прежнему ожидает роста цен
  

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Март +2.8% +1.7%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Март +1.1% +1.2%

00:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, м/м Февраль -2.4% 0.0%

00:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, г/г Февраль +10.8% +9.4%

06:45 Швейцария Экономические прогнозы SECO II кв

10:00 Еврозона Сальдо торгового баланса с сезонными поправками Январь 12.0 3.4 9.0

Курс евро резко упал сегодня против доллара, так как противоречивое решение Еврогруппы, принятое в субботу и предполагающее обложение единовременным налогом всех банковских депозитов на Кипре в качестве условия оказания страны помощи в размере 10 млрд. евро, вызвало существенное бегство от рисков на рынках. Растущая общественная оппозиция в отношении этих мер и отчаянные попытки снять деньги в выходной побудили правительство Кипра предложить снизить налог на небольшие депозиты от 6.75% дo 3%. Налог в 10% может быть наложен на депозиты до 500000 евро и в 15% на депозиты выше.

Между тем, команда аналитиков Deutsche Bank отмечает, что даже если вкладчики с небольшими депозитами пострадали, невозможно не думать, что подобное решение пересекло определенную черту, и что теперь все вкладчики ЕС станут искать альтернативные места хранения, независимо от размера их депозита. Кроме того, они заявляют, что сейчас можно подумать, что поскольку рынки довольно спокойны, эта проблема вряд ли распространится далеко, однако подобное решение может легко усилить будущие кризисы в Европе, так как все будут опасаться вероятности потери вкладов, независимо от того, что говорят политики или каковы условия страхования".

Но, не смотря на такое резко падение, единая валюта вернулась выросла до $1.2977 после того, как стало известно, что правительство Кипра отложило назначенное на сегодня парламентское голосование по условиям получения страной финансовой помощи. Тем не менее, немного позже представитель парламента Кипра сообщил, что обсуждение данного вопроса было перенесено на завтра.

Фунт в самом начале новой недели вырос против евро примерно на 120 пунктов. Данная динамика единой валюты объясняется ее реакцией на нововведения в программе оказания финансовой помощи Кипру. Заметим также, что на курс валюты повлияли и данные от агентства статистики Европейского союза,  которые были представлены без учета сезонных колебаний, по итогам января объем импорта зоны евро превышал сумму экспорта, на фоне чего был зафиксирован дефицит в размере 3,9 млрд. евро ($ 5,1 млрд.). Между тем, добавим, что с учетом сезонных колебаний объем экспорта вырос на 2,0%, в то время как импорт вырос на 3,1%, что позволило зафиксировать профицит в размере EUR9.0 млрд., по сравнению с пересмотренным в сторону понижения показателем за предыдущий месяц на уровне EUR10.3 млрд. профицита. Заметим, что согласно средним оценкам экспертов, положительное сальдо должно было снизиться до уровня 3,4 млрд. евро, по сравнению с профицитом на уровне 12,0 млрд, о котором первоначально сообщалось. Кроме того, Евростат заявил, что профицит торгового баланса Германии составил EUR186.7 млрд., по сравнению с EUR157.4 млрд. в 2011 году, в то время как Нидерланды и Ирландия также показали значительное превышения объемов экспорта над импортом.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.2977

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.5144, после чего снизилась до $1.5106

USD/JPY: в течение европейской сессии пара поднялась до Y95.17

Апрельские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $92.53 за баррель (-0.98%).
Цены на золото поднялись до уровня $1602.40 за унцию (+0.62%).
Цены на серебро снизились до уровня $28.79 за унцию (-0.21%).
Движение цен на сырье сегодня находится под влиянием новостей относительно планов властей Кипра спастись от дефолта за счет инвесторов. На этом фоне выросли опасения участников рынка относительно усугубления долгового кризиса в Европе, что стало причиной падения цен на нефть и их роста на золото как актив-убежище.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3110, $1.3000, $1.2975/85

Ордера на покупку $1.2980/70, $1.2860/50, $1.2825/20, $1.2800/790

GBP/USD

Ордера на продажу $1.5250/60, $1.5220/35, $1.5200, %1.5180

Ордера на покупку $1.5050/40, $1.5010/00, $1.4965/60

AUD/USD

Ордера на продажу $1.0455/60, $1.0450, $1.0415/20, $1.0400, $1.0390

Ордера на покупку $1.0340/30, $1.0310/00, $1.0285/80

EUR/JPY

Ордера на продажу Y124.45/50, Y124.00, Y123.45/50, Y123.36

Ордера на покупку Y122.10/00, Y121.50, Y121.20/15, Y121.00, Y120.80

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8695/700, stg0.8680/85, stg0.8650, stg0.8600

Ордера на покупку stg0.8505/00, stg0.8450/40, stg0.8410/00

USD/JPY

Ордера на продажу Y96.25/30, Y96.00, Y95.50, Y95.30/40

Ордера на покупку Y94.50/40, Y94.10/00, Y93.85/80, Y93.50/40, Y93.30/20

• Новозеландский доллар представляется переоцененным
  
• У РБНЗ есть возможность понизить процентные ставки в случае необходимости
  
• Денежно-кредитная политика Новой Зеландии - первая линия обороны
  
• Денежно-кредитная политика Новой Зеландии должна оставаться мягкой
  

Европейские акции снизились, показав при этом наибольшее падение за более чем две недели, после того, как представители еврозоны вынудили Кипр принять налог на банковские вклады, вызвав опасения, что долговой кризис единой валюты будет возрождаться.

Заметим, что Европейский союз и Международный валютный фонд приняли в субботу решение предоставить Кипру пакет помощи в 10 млрд евро, чтобы спасти остров от банкротства, при этом значительная часть финансовых потребностей острова будет покрыта за счет разового сбора с вкладчиков кипрских банков. Депозиты размером больше 100 000 евро обложены налогом в 9,9%, меньшие суммы - по ставке 6,75%. Деньги будут списаны со счетов к моменту открытия банков в среду.

Stoxx Europe 600 Index снизился на 0,9% до 294,82, показав самое большое снижение с 1 марта.

Стоимость Ericsson снизилась на 1,8% до 83,85 крон после согласования свернуть совместное предприятие ST-Ericsson и разделить активы, так как шведским и итальянским компаниям не удалось найти покупателя на свой бизнес. Кроме того, стало известно, что STMicroelectronics понесет денежные затраты в размере от $350 миллионов до $ 450 миллионов, что было ниже, чем первоначальная оценка, которая была озвучена в январе, на фоне чего акции STMicroelectronics поднялись на 1,8% до 5,96 евро.

Стоимость Commerzbank снизилась на 1,7% до 1,18 евро после того, как Credit Suisseпонизил рейтинг акций до уровня «нейтральный» от «выше рынка».

Акции BHP Billiton - крупнейшей горнодобывающей компании в мире, подешевели на 1,1% до 2042 пенсов.

Стоимость Marks & Spencer Group Plc выросла на 5,2% до 392 пенсов, так как Sunday Times сообщила, что Qatar Investment Authority рассмотрел заявку на приобретение крупнейшего ритейлера одежды в Великобритании на сумму 8 миллиардов фунтов. Тем не менее, другие СМИ утверждают, что инвестор не рассматривает данную заявку.

На данный момент:

FTSE 100 6,439.36 -50.29 -0.77%

CAC 40 3,794.49 -49.54 -1.29%

DAX 7,953.74 -89.11 -1.11%

Как показали последние данные от агентства статистики Европейского союза,  которые были представлены без учета сезонных колебаний, по итогам января объем импорта зоны евро превышал сумму экспорта, на фоне чего был зафиксирован дефицит в размере 3,9 млрд. евро ($ 5,1 млрд.).

Между тем, добавим, что с учетом сезонных колебаний объем экспорта вырос на 2,0%, в то время как импорт вырос на 3,1%, что позволило зафиксировать профицит в размере EUR9.0 млрд., по сравнению с пересмотренным в сторону понижения показателем за предыдущий месяц на уровне EUR10.3 млрд. профицита. Заметим, что согласно средним оценкам экспертов, положительное сальдо должно было снизиться до уровня 3,4 млрд. евро, по сравнению с профицитом на уровне 12,0 млрд, о котором первоначально сообщалось.

Кроме того, Евростат заявил, что профицит торгового баланса Германии составил EUR186.7 млрд., по сравнению с EUR157.4 млрд. в 2011 году, в то время как Нидерланды и Ирландия также показали значительное превышения объемов экспорта над импортом.

Также были зафиксированы положительные признаки в южных европейских странах, которые демонстрировали крупные дефициты и имели большой потребности в заимствованиях. Заметим, что Италия записала самый значительный прогресс, превращая EUR25.5 млрд дефицита в 2011 году в EUR11.1 млрд. профицит в 2012 году. Кроме того, стало известно, что Испания, Греция, Португалия и Кипр снизили суммы своих дефицитов.

EUR/USD $1.3000, $1.3050, $1.3055, $1.3060, $1.3100, $1.3190, $1.3200

USD/JPY Y95.70, Y96.00, Y96.05, Y96.50, Y97.00

GBP/USD $1.4800, $1.4900, $1.5000, $1.5100, $1.5250

По итогам торгов основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона упали после того, как Европейский союз решил предоставить Кипру финансовую помощь при условии разового сбора с вкладчиков кипрских банков. Помимо этого, сообщает агентство Bloomberg, на рынки по-прежнему оказывают давление ожидания, связанные с ужесточением регулирования рынка недвижимости в КНР.

Nikkei 225 12,220.63 -340.32 -2.71%

Hang Seng 22,083.36 -449.75 -2.00%

S&P/ASX 200 5,015.4 -104.84 -2.05%

Shanghai Composite 2,240.02 -38.39 -1.68%

Акции крупнейшего автопроизводителя в мире, Toyota Motor, упали на 3,4%, после укрепления курса японской иены против основных валют. 

Рыночная стоимость китайского производителя одежды Esprit Holdings Ltd, для которого Европа является стратегическим рынком, упала на 2%. 

На торгах в Сиднее акции BHP Billiton Ltd снизились на 2,4%, показав самое большое падение среди ведущих горнодобывающих компаний.

The Wall Street Journal

Финансовая помощь Кипру

"Кипр наконец получит финансовую помощь, и он представляет собой классический пример дисфункциональности кризисной еврозоны", - утверждает The Wall Street Journal. "Новшество заключенной в субботу договоренности состоит в том, что впервые за все время кризиса в Европе вкладчики заплатят за рекапитализацию банков", - отмечают авторы редакционной статьи. "Составляя 0,2% ВВП еврозоны, экономика Кипра не представляет особой угрозы для всего региона. Но, если страна получит помощь, эти соглашения приведут к тому, что незастрахованные вкладчики понесут убытки. Выбор стоит между тем, чтобы нанести удар по крупным вкладчикам или по налогоплательщикам еврозоны. Германия и МВФ добивались первого", - поясняет издание.

РБК-Daily

Судьба налога на депозиты на Кипре решится в понедельник

Заседание парламента Кипра, на котором должно было пройти голосование по одобрению финансовой помощи от Евросоюза и введению резонансного разового десятипроцентного налога на банковские депозиты перенесено на понедельник, 18 марта, передает Reuters. Ранее сообщалось, что голосование должно было состояться 17 марта в 18:00 по московскому времени. Однако, вслед за известием о переносе встречи неформальной встречи президента страны Никоса Анастасиадиса с законодателями стало известно о том, что экстренное заседание откладывается.

Moody's повысил рейтинг Латвии

Международное рейтинговое агентство Moody's Investors Service повысило рейтинг Латвии на один пункт с Baa3 до Baa2 с "позитивным" прогнозом, говорится в сообщении агентства. В качестве причин повышения рейтинга названы высокие темпы роста ВВП, которые за прошедшие два года составляли в среднем 5,5%, а в 2013г., по прогнозам агентства, составят 3,75%, и улучшение финансового положения государства.

Потребительские цены в США выросли сильнее ожиданий экспертов

Потребительские цены в США выросли на 0,7% в феврале 2013г. относительно предыдущего месяца. Аналитики прогнозировали увеличение показателя на 0,5%. По уточненным данным, потребительские цены в январе не изменились (ранее сообщалось о росте на 0,2%).

Deutsche Welle

Глава Европарламента требует льгот для мелких вкладчиков на Кипре

Председатель Европарламента Мартин Шульц в воскресенье одобрил привлечение частных инвесторов к спасению Кипра от банкротства, однако призвал к льготам для мелких вкладчиков. «Нельзя мириться с тем, что, в конечном счете, за все должны отвечать налогоплательщики, особенно учитывая, что речь идет о гигантских банковских вкладах неизвестного происхождения, - заявил он в интервью Welt am Sonntag. - Однако решение должно быть социально справедливым».

Ван Ромпей уйдет из политики в конце 2014 года

Председатель Европейского совета Херман Ван Ромпей заявил о намерении уйти из политики с декабря 2014 года. Об этом он сказал в воскресенье, 17 марта, в интервью фламандскому телеканалу VRT. "В конце 2014 года моя политическая карьера завершится", - указал бывший глава бельгийского правительства, отметив, что на парламентских выборах в Бельгии в июне 2014 года он также не будет баллотироваться. Бельгийский политик был избран председателем Европейского совета главами государств и правительств стран Евросоюза в ноябре 2009 года сроком на 5 лет. Лиссабонский договор не позволяет занимать этот пост дважды, отмечает агентство dpa.

По итогам недели все основные валюты закрылась выше нулевой отметки. Наибольший рост по отношению к доллару США смог показать австралийский доллар (+1,69%). Также существенное увеличение показали швейцарский франк (+1,19%), британский фунт (+1,18%), , канадский доллар (+0,88%). Немного меньший прирост продемонстрировали японская иена (+0,64%), новозеландский доллар (+0,63%), и евро (+0,41%).

В понедельник курс евро вырос по отношению к доллару, отыграв при этом часть потерь, понесенных в пятницу. Отметим, что на динамику торгов влияли результаты аукциона США. Как стало известно, казначейство продало 3-месячные и 6-месячные гособлигации США, средняя доходность несколько снизилась с 0,11% до 0,095% и с 0,12% до 0,115%, соответственно. Во вторник Евро снизился против доллара, потеряв при этом ранее завоеванные позиции на фоне того, что Министр финансов Германии Шойбле заявил, что нижняя палата Бундестага может принять решение по Кипру на следующей неделе. Глава Бундесбанка Вайдман отметил, что инфляция остается под контролем, что стало еще одним подтверждением, что ЕЦБ может решиться на дальнейшее стимулирование. Добавим также, что отчет Destatis показал, что годовой рост инфляции в Германии составил 1,5% в феврале против +1,7% в январе. Результат совпал с прогнозами и был минимальным с ноября 2010. В месячном исчислении показатель вырос на 0,6% в феврале против падения на 0,5% в январе, как и ожидалось. В среду курс доллара вырос, достигнув трехмесячного максимума против евро, после того, как отчет показал, что объем розничных продаж в США в феврале заметно увеличился, зафиксировав при этом наибольший рост за последние пять месяцев, и улучшив перспективы для крупнейшей экономики мира. Данные Министерства торговли показали, что розничные продажи и продажи продуктов питания в феврале выросли на 1,1% и с учетом коррекции на сезонные колебания составили 421,40 млрд долларов. Рост продаж наблюдается уже четвертый месяц подряд, и это самое крупное их увеличение с сентября. Экономисты ожидали роста продаж на 0,5%. Январский показатель был пересмотрен в сторону повышения от +0,1% до +0,2%. По сравнению с тем же периодом предыдущего года продажи увеличились на 4,6%. Скачок цен по большей части был обеспечен повышением цен на бензин и увеличением продаж автомобилей. Рост продаж на автозаправочных станциях составил 5,0% по сравнению с приростом на 0,7% в предыдущем месяце. Единая валюта также ослабла после того, как итальянские затраты по займам увеличились. Заметим, что итальянское казначейство провело первый аукцион после понижения рейтинга, в ходе которого страна продала облигаций на сумму 6.993 млрд. евро против целевого значения 7.25 млрд. евро. Бонды со сроком истечения в 2015 на сумму 3.323 млрд. были проданы при доходности 2.48% против пред. 2.30%, бумаги, истекающие в 2017 на сумму 1.028 млрд. евро – при доходности 2.95% против пред. 2.55%, облигации, истекающие в 2018 на сумму 642 млн. евро – при доходности 3.03%, наконец, бумаги со сроком истечения в 2018 на сумму 2 млрд. евро – при доходности 4.9%. В четверг курс доллара существенно упал против евро, после достижения самого высокого уровня с декабря, так как внимание многих участников сместилось на двухдневный саммит в Брюсселе. Добавим также, что от падения доллар не спасли даже лучшие, чем ожидались данные. Заметим, что сегодня Министерство труда представило очередной положительный знак для рынка труда США, опубликовав доклад, показывающий, что число первичных  обращений за пособиями по безработице неожиданно снизилось за неделю, завершившуюся 9 марта. В докладе показано, что за неделю на 10 марта число обращений за пособиями по безработице упало на 332 000, что на 10 000 меньше от пересмотренного показателя предыдущей недели 342 000. Падение стало неожиданностью для экономистов, которые ожидали, что число заявок на пособие по безработице вырастет до 355 000 от 340 000, о которых первоначально сообщалось на прошлой неделе. Количество повторных заявок снизилось от 3,113 млн. до 3,024 млн. против прогноза 3,100 млн. В пятницу курс доллара упал до недельного минимума против евро, так как отчет показал, что уровень вырос больше, чем ожидалось. Министерство труда сообщило, что индекс потребительских цен вырос на 0,7 процента в феврале после того, как он оставался на минимальном уровне в течение трех предыдущих месяцев. Экономисты ожидали, что индекс потребительских цен увеличится на 0,4 процента. Уровень инфляции в месячном измерении максимальный с июня 2009 года. Между тем, основной индекс потребительских цен, который исключает продовольствие и энергоносители, вырос на 0,2 процента в феврале после увеличения на 0,3 процента в январе. Увеличение основных цен соответствует оценкам экономистов. Рост цен произошел в следствие резкого скачка цен на энергоносители, которые подскочили в феврале на 5,4%, в то время как цены на продукты питания поднялись всего лишь на  0,1%.

В понедельник иена торговалась около трехнедельного минимума против евро после выхода негативной статистики из Японии. Как стало известно, заказы на промышленное оборудование в стране упали на 13% в январе в месячном выражении, что стало самым сильным снижением за восемь месяцев. Аналитики ожидали падения всего на 1,7%. Кроме этого, на месячные результаты могут оказывать сильное влияние крупные заказы на оборудование. В IV квартале прошлого года Япония вернулась к росту благодаря снижению иены и усилиям премьер-министра Синдзо Абэ по борьбе с дефляцией и рецессией в стране. Дополнительное давление на курс иены оказали слова кандидата на пост главы Банка Японии Харухико Куроды, который считает необходимым проводить более агрессивную монетарную политику. По его словам, главной целью должно стать достижение уровня инфляции в 2%. Во вторник курс иены вырос против доллара, зафиксировав при этом первое укрепление за пять дней, поскольку оппозиционный представитель заявил, что его партия будет выступать против кандидата на пост заместителя управляющего Банка Японии Ивата, которого инвесторы рассматривают как того, кто выступает за смягчения денежно-кредитной политики. В среду валюта Японии выросла по сравнению с большинством своих самых торгуемых валют, после того, как крупнейшая оппозиционная партия страны заявила, что будет голосовать против потенциального заместителя главы Банка Японии Кикуо Ивата, который выступает за ускорение смягчения политики. В четверг иена выросла против доллара после того, как сегодня она снизилась до самого слабого уровня с августа 2009 года, что было связано с тем, что нижняя палата парламента одобрила в качестве следующего главы центрального банка Харухико Куроду, который является сторонником повышения стимулирования.

Во вторник фунт достиг самого слабого уровня с июня 2010 года по отношению к доллару после того, как данные показали, что промышленное производство неожиданно снизилось. Национальное бюро статистики Великобритании сообщило, что промышленное производство в январе упало на 1,2% по сравнению с предыдущим месяцем и на 2,9% по сравнению с тем же периодом предыдущего года. Сокращение промпроизводства было вызвано остановкой производства на еще одном нефтяном месторождении Северного моря, что повредило добыче нефти и газа, повысив риск того, что экономика вступает в третью рецессию за пять лет. Опубликованные данные оказались слабее прогноза экономистов, которые ожидали рост на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем и снижение на 1,1% по сравнению с тем же периодом предыдущего года. В среду фунт вырос по отношению к евро на фоне того, что многие аналитики отметили, что спад на 6,5% процента в этом году был чрезмерным, что увеличивает возможность того, что правительство будет откладывать фискальные меры жесткой экономии в бюджете на следующей неделе. В четверг фунт вырос против доллара, отступив при этом от самого слабого уровня за последние семь месяцев, чему способствовали спекуляции о том, что Катар будет инвестировать в проекты в области инфраструктуры, что сразу же привело к повышению спроса на стерлинг. Кроме того, отметим, что рост валют также был связан с тем, что многие участники рынка находятся в ожидании публикации годового бюджета на 2013, который будет в среду. В пятницу фунт резко вырос по отношению к доллару в первой половине торгов после того, как глава Банка Англии Мервин Кинг заявил, что политики не пытаются ослабить валюту. Фунт приблизился к максимальным уровням против доллара в этом месяце, в то время как Кинг в интервью ITV News вчера сказал, что "рынкам определять уровень обменного курса, а не нам".  После того как в течение пары последних кварталов глава Банка Англии Кинг выступал с вербальной интервенцией против высокого курса национальной валюты, теперь он сменил тон своих заявлений и «находит комфортными текущие уровни по фунту». Но, не смотря на такое укрепление, курс фунта резко вырос во второй половине торгов, чему способствовали слабые данные по США. Заметим, что в марте индекс потребительских настроений, рассчитываемый Reuters и университетом Мичигана, снизился до отметки 71.8, оказавшись значительно ниже прогноза 78.2 и февральского результата 77.6. Опубликованные данные разочаровали рынки, особенно предварительный индекс ожиданий Мичиганского ун-та/Reuters, который в марте снизился до 61,7 против 70,2 в феврале. В то же время, предварительный индекс текущих условий Мичиганского ун-та/Reuters в марте упал до 87,5 против 89,0 в феврале. Индекс 5-летних инфляционных ожиданий Мичиганского ун-та/Reuters в марте вырос на 2,9%,  а индекс 12-мес инфляционных ожиданий Мичиганского ун-та/Reuters в марте прибавил 3,3%.

В понедельник канадский доллар вырос против большинства наиболее торгуемых валют, после того, как представленный в пятницу отчет по США показал, что численность занятых выросла намного больше, чем ожидалось, что вызвало спекуляции о том, что восстановление экономики набирает обороты. Во вторник Канадский доллар торговался в диапазоне против своего американского конкурента на опасениях, что сильные данные по занятости, которые были представлены на прошлой неделе, не смогут поставить экономику на путь устойчивого экономического роста. Напомним, что по итогам февраля количество занятых в Канаде увеличилось на колоссальные 50700 человек, что было намного выше прогнозов большинства аналитиков на уровне 7,8 тыс. Заметим также, что такой отскок более чем компенсировал падение на 21 900 рабочих мест, который был зафиксирован в январе. Кроме того, добавим, что по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, занятость в Канаде выросла на 336 200, или на 1,9%. Заметим, что главной движущей силой, которая помогла существенно увеличить число рабочих мест, был сектор услуг, на долю которого приходиться основная часть канадской экономики. Отметим, что в данной сфере количество рабочих увеличилось на 59300 рабочих мест.

По итогам торгов большинство фондовых индексов Азии закрылось на положительной территории на оказавшихся лучше ожиданий данных с рынка труда США, а также благодаря тому, что верхняя палата японского парламента утвердила Харухико Куроду во главе Банка Японии.

Nikkei 225 12,560.95 +179.76 +1.45%

Hang Seng 22,533.11 -86.07 -0.38%

S&P/ASX 200 5,120.24 +88.02 +1.75%

Shanghai Composite 2,278.4 +8.12 +0.36%

Бумаги японских экспортеров дорожают на фоне ослабления курса иены, а также на надеждах новых мер стимулирования в стране после прихода в Банк Японии Х.Куроды - сторонника активной поддержки экономики. Стоимость акций Sony Corp. подскочила на 11%.

Рыночная стоимость втопроизводителя Honda Motor Co. выросла на 2,6% стоимости акций после сообщений в газете Nikkei о том, что в текущем году их ждут особенно сильные прибыли.

Бумаги China Southern Airlines выросли на 4,4% после того как, информационное агентство Shanghai Securities News сообщилао о планах правительства построить больше аэропортов в стране.

Европейские фондовые индексы снизились, отступив при этом от максимальных значений за последние 4,5 года, так как внимание многих участников сместилось на встречу лидеров Европейского союза, которая проходит в Брюсселе. Добавим также, что негативно на ход торгов повлияли американские данные по потребительскому доверию.

Как стало известно, в марте индекс потребительских настроений, рассчитываемый Reuters и университетом Мичигана, снизился до отметки 71.8, оказавшись значительно ниже прогноза 78.2 и февральского результата 77.6. Опубликованные данные разочаровали рынки, особенно предварительный индекс ожиданий Мичиганского ун-та/Reuters, который в марте снизился до 61,7 против 70,2 в феврале. В то же время, предварительный индекс текущих условий Мичиганского ун-та/Reuters в марте упал до 87,5 против 89,0 в феврале. Индекс 5-летних инфляционных ожиданий Мичиганского ун-та/Reuters в марте вырос на 2,9%,  а индекс 12-мес инфляционных ожиданий Мичиганского ун-та/Reuters в марте прибавил 3,3%.

Stoxx Europe 600 Index упал на 0,4% до 297,46 при закрытии торгов. Заметим, что итогам недели индекс вырос на 0,7%, зафиксировав при этом четвертый недельный прирост подряд, что стало самой длинной победной серией с декабря.

Национальные индексы упали во всех западноевропейских рынках, за исключением Швейцарии.

FTSE 100 6,489.65 -39.76 -0.61% CAC 40 3,844.03 -27.55 -0.71% DAX 8,042.85 -15.52 -0.19%

Акции Volkswagen снизились на 2,6% до 160,30 евро, после того, как Waddell&Reed продала 5780 тысяч акций на сумму 914 млн. евро. Заметим, что вчера курс акций упал до четырехмесячного минимума, так как авто производитель представил свой прогноз на 2013 год.

Стоимость Vivendi (VIV) упала на 3,3% до 16,10 евро после того, как компания остановила планируемую продажу GVT после неудачной попытки получить удовлетворительную цену за подразделение, которое оценивается в 5,2 млрд. евро.

Акции Ingenico – французского поставщика платежных терминалов и услуг, подешевели на 2,9% до 44,64 евро, после того, как стало известно, что Morpho Safran будет продавать 6600 тысяч акций (или 12,57%) Ingenico, на фоне чего и компании останется 10,2% акций.

Стоимость Banca Popolare dell'Emilia Romagna SCARL подскочила на 10% до 6,01 евро, так как Exane BNP Paribas повысили целевую цену акций на 5% до 8,30 евро.

Основные фондовые индексы выросли с сессионных минимумов, но все же завершили торги в минусе. По итогам недели индекс DOW вырос на 0,74%, Nasdaq поднялся на 0,09%, S&P500 приобрел 0,55%.

Индексы начали сессию в минусе на фоне неоднозначных данных, которые зафиксировали повышение инфляционного давления и рост промышленного производства.

Первый отчет зафиксировал повышение инфляционного давления: в феврале индекс потребительских цен вырос на 0,7% м/м и на 2,0% г/г. Ожидался рост индекса на  0,4% м/м и на 1,8% г/г. Прирост показателя в месячном исчислении по итогам февраля был максимальным с июня 2009 года. Темпы роста индекса в годовом исчислении были максимальными с октября прошлого года.

Данные по промышленному производству зафиксировали его повышение в феврале на 0,7%, при этом значение показателя за январь было пересмотрено с -0,1% до 0,0%. Средний прогноз аналитиков подразумевал повышение показателя на 0,3%.

После начала торгов вышли предварительные данные по индексу потребительских настроений от Reuters/Michigan. Показатель оказался значительно хуже прогнозов, что усилило давление на индексы. В феврале индекс вышел на уровне 71,8 против средних ожиданий роста до уровня 78,2 пункта с февральского значения 77,6 пункта.

Стоит также отметить, что сегодняшнее снижение индексов  было обусловлено фиксацией прибили инвесторами после роста в преддверии выходных, а также на фоне приближения заседания Комитета по открытым рынка ФРС, которое состоится на следующей неделе.

Большинство компонентов индекса DOW  несут потери (20 из 30). Максимальные потери несут акции JPMorgan Chase & Co. (JPM, -1.98%). Лидируют акции Bank of America Corporation (BAC, +4.00%), поддержку которым оказывают сообщения о планах банка по обратному выкупу собственных акций.

На момент закрытия:

Dow -23.19 14,515.95 -0.16%

Nasdaq -9.86 3,249.07 -0.30%

S&P -2.51 1,560.72 -0.16%

• В Берлине состоится встреча канцлера Германии Меркель с президентом Франции Олландом и председателем ЕС Баррозу
• В 09:00 GMT глава Центрального Банка Португалии Карлос да Силва Коста выступит с речью
• В 13:30 GMT член правления ЕЦБ Эвальд Новотны выступит с речью
• В 14:00 GMT Франция проведет аукцион по продаже 3-х, 6-ти и 12-ти месячных долговых обязательств
• В 14:00 GMT министр финансов Вольфганг Шойбле выступит с речью
• В 14:00 GMT член правления ЕЦБ Йенс Вайдман выступит с речью
• В 14:30 GMT ЕЦБ начнет набирать заявки по 7-ми дневному основному тендеру рефинансирования
• В 15:30 GMT США проведет аукцион по продаже 3-х и 6-ти месячных долговых обязательств
• В 20:00 GMT глава Банка Японии Масааки Сиракава уходит в отставку

• Швейцария придерживается прежнего прогноза для роста ВВП в 2013 г
• Рост ВВП Швейцарии в 2013 г прогнозируется на уровне 1,3% против предыдущего прогноза 1,3%
• Рост ВВП Швейцарии в 2014 г прогнозируется на уровне 2,1% против предыдущего прогноза 2%
• Безработица Швейцарии в 2013 г прогнозируется на уровне 3,3% против предыдущего прогноза 3,3%
• Безработица Швейцарии в 2014 г прогнозируется на уровне 3,3% против предыдущего прогноза 3,3%
• Рост индекса потребительских цен Швейцарии в 2013 г прогнозируется на уровне 0,1% против предыдущего прогноза 0,2%
• Рост индекса потребительских цен Швейцарии в 2014 г прогнозируется на уровне 0,2% против предыдущего прогноза 0,2%

EUR/USD
Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):
$1.3138 (1923)
$1.3107 (556)
$1.3076 (317)
Цена на момент написания обзора: $1,2905
Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):
$1.2891 (1248)
$1.2855 (2246)
$1.2816 (3727)

Были опубликованы следующие данные:

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Март +2.8% +1.7%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Март +1.1% +1.2%

00:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, м/м Февраль -2.4% 0.0%

00:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, г/г Февраль +10.8% +9.4%

Евро рухнул против доллара США, поскольку инвесторы опасаются, что решение о проведении разовых списаний по депозитам вкладчиков кипрских банков приведет к обострению долгового кризиса в Европе. Европейский союз и Международный валютный фонд приняли в субботу решение предоставить Кипру пакет помощи в 10 млрд евро, чтобы спасти остров от банкротства, при этом значительная часть финансовых потребностей острова будет покрыта за счет разового сбора с вкладчиков кипрских банков. Депозиты размером больше 100 000 евро обложены налогом в 9,9%, меньшие суммы - по ставке 6,75%. Деньги будут списаны со счетов к моменту открытия банков в среду. Как сообщает Financial Times, у Кипра не было выбора. Европейский центральный банк угрожал прекратить предоставление ликвидности кипрскому банку Laiki, что привело бы к беспорядочному дефолту всей финансовой системы страны, заявил президент Никос Анастасиадес.

Привлечение к финансированию банков вкладчиков должно облегчить одобрение кредита для Кипра парламентами Германии, Нидерландов и других северных стран, где парламентарии выступали против спасения за счет денег европейских налогоплательщиков банков, где депозиты держат россияне. За то, чтобы вкладчики банков взяли на себя часть финансового бремени по спасению банков, выступал и Международный валютный фонд. Теперь МВФ, поддержав решение Еврогруппы, как ожидается, внесет в общий пакет 1 млрд евро, сообщает The Wall Street Journal.

По договоренности с кредиторами, Кипру придется повысить налог на прибыль компаний до 12,5% с нынешних 10%, ввести налогообложение процентных доходов, пройти аудит соблюдения антиотмывочного законодательства. Кипр также пообещал ускорить приватизацию, которая должна дать бюджету 1,4 млрд евро, и сократить бюджетные расходы на 4,5% ВВП, говорится в заявлении Еврогруппы.

Рейтинговое агентство Moody's считает, что решение Евросоюза об оказании помощи Кипру, которое включает в себя не имеющий прецедентов одноразовый сбор с вкладчиков банков, будет иметь негативные последствия для кредитных рейтингов европейских банков. Эксперты агентства считают, что такое решение может свидетельствовать об изменении политики по системной поддержке кредиторов банков. В то же время, отмечает Moody's, предпринятые действия говорят о решимости европейских властей сохранить валютный союз.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.2885-25.

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.5070-25.

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара упала ниже Y94.50.

В понедельник в 00:01 GMT Британия опубликует индекс цен на жилье от Rightmove за март. В 00:30 GMT в Австралии выйдут данные по изменению объема продаж новых транспортных средств за февраль. В 06:45 GMT в Швейцарии состоится публикация экономического прогноза от SECO за 2 квартал. В 10:00 GMT Еврозона отчитается по сальдо баланса внешней торговли за январь. В 12:30 GMT Канада отчитается по объему операций с иностранными ценными бумагами за январь.

Во вторник в 00:30 GMT Австралия представит протокол совещания Резервного Банка Австралии по вопросам кредитно-денежной политики за март. В 09:00 GMT Италия объявит об изменении объема промышленного производства за январь. В 09:30 GMT Британия представит индекс потребительских цен, основной индекс потребительских цен, индекс розничных цен, индекс закупочных цен производителей, индекс отпускных цен производителей и основной индекс отпускных цен производителей за февраль. В 10:00 GMT Германия выпустит индекс настроений в деловой среде от института ZEW и индекс текущей ситуации от института ZEW за март. Также в это время Еврозона опубликует индекс настроений в деловой среде от института ZEW за март. В 10:30 GMT Британия предоставит письмо об инфляции за март. В 12:30 GMT Канада объявит об изменении объема производственных поставок и изменении объема оптовой торговли за январь. В 12:30 GMT США отчитается по объему выданных разрешений на строительство и числу закладок новых фундаментов за февраль. В 20:30 GMT США выпустит данные по изменению объёма запасов сырой нефти, по данным API за март. В 21:45 GMT Новая Зеландия отчитается о сальдо расчетного счета платежного баланса и отношении дефицита счёта текущих операций к объёму ВВП за 4 квартал. В 23:30 GMT Австралия представит индекс ведущих экономических индикаторов от Melbourne Institute за январь.

В среду в 07:00 GMT Германия выпустит индекс производственных цен за февраль. В 09:00 GMT Еврозона представит сальдо расчетного счета платежного баланса ЕЦБ за январь. В 09:30 GMT в Британии состоится публикация протокола последнего заседания Банка Англии по денежно-кредитной политике за март. Также в этом время будет объявлено об изменении числа заявлений на получение пособий по безработице и уровню заявлений безработных на трудоустройство за февраль, а также выйдут данные по уровню безработицы от ILO, изменению уровня среднего заработка (с учетом премий) и изменении числа занятых за январь. В 10:00 GMT Швейцария выпустит индекс ожиданий швейцарских инвесторов, по данным ZEW и Credit Suisse за март. В 10:30 GMT Германия размещает 10-ти летние бонды. В 12:30 GMT Британия предоставит годовой бюджет на 2013 год. В 14:30 США опубликует данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за март. В 15:00 GMT Еврозона выпустит индикатор потребительской уверенности за март. В 16:30 GMT в США состоится публикация решения FOMC по основной процентной ставке за март, а также будет представлено сопроводительное заявление FOMC. В 18:00 GMT США опубликует экономический прогноз от FOMC. В 18:15 GMT в США состоится пресс-конференция Федеральной Резервной Системы. В 21:45 GMT Новая Зеландия отчитается по изменению объема ВВП за 4 квартал. В 23:50 GMT Япония предоставит общее сальдо внешней торговли товарами и скорректированное сальдо внешней торговли товарами за февраль, а также объявит об изменении объёма экспорта товаров и изменении объёма импорта товаров за февраль.

В четверг в 01:45 GMT Китай представит индекс PMI для производственной сферы от HSBC за март. В 04:30 GMT Япония выпустит индекс активности во всех отраслях экономики за январь. В 07:00 GMT Швейцария отчитается по сальдо баланса внешней торговли за февраль. В 08:00 GMT Франция выпустит индекс деловой активности в производственном секторе и индекс деловой активности в секторе услуг за март. В 08:30 GMT Германия опубликует индекс деловой активности в производственном секторе и секторе услуг за март. В 09:00 GMT Еврозона представит индекс деловой активности в производственном секторе и в секторе услуг за март, а также композитный индекс PMI за март. В 09:30 GMT Британия объявит об изменении объёма оборота розничной торговли с учетом затрат на топливо, изменении объёма оборота розничной торговли без учета затрат на топливо, чистом объеме заемных средств государственного сектора, чистом объёме заёмных средств государства без учета интервенций и объеме потребности государства в заёмных средствах за февраль. В 10:00 GMT Франция размещает 10-ти летние бонды. В 11:00 GMT Британия выпустит баланс промышленных заказов по данным Конфедерации Британских Промышленников за март. В 12:30 GMT Канада отчитается по изменению объема розничных продаж и изменении объема розничной торговли без учета продаж автомобилей за январь. Также в этом время в США выйдут данные по числу первичных обращений за пособием по безработице и числу повторных заявок на получение пособия по безработице за март. В 13:00 GMT США представит индекс деловой активности в производственном секторе за март. В 14:00 GMT США отчитается по объему продаж жилья на вторичном рынке за февраль, а также представит производственный индекс ФРС-Филадельфии за март. В 23:00 GMT Австралия выпустит индекс ведущих экономических индикаторов от Conference Board за январь.

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Март +2.8%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Март +1.1%

00:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, м/м Февраль -2.4%

00:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, г/г Февраль +10.8%

06:45 Швейцария Экономические прогнозы SECO II кв

10:00 Еврозона Сальдо торгового баланса с сезонными поправками Январь 12.0 3.4

12:30 Канада Объем операций с иностранными ценными бумагами Январь -1.92 7.85

22:15 Австралия Речь помощника главы РБА Г. Дэбелля Март