Noticias de mercados

• El par GBP/USD se mueve dentro del rango durante la sesión de Nueva York, sin dirección a la espera de un catalizador.
• Las sólidas cifras de empleo del Reino Unido podrían impulsar la libra esterlina.
• El índice del dólar estadounidense opera lateralizado, a la espera de los números de inflación de EE.UU.

El GBP/USD cotiza prácticamente sin cambios en el día y actualmente cotiza en 1.3831. La confianza del mercado sigue siendo optimista, influyendo en las divisas de las materias primas y pesando sobre el dólar, ya que los inversores se centran en las cifras de inflación de EE.UU.

El índice del dólar estadounidense que rastrea el desempeño del dólar frente a una canasta de monedas está en 92.66, un aumento de 0.04%. Mientras tanto, el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años ha bajado dos puntos básicos (pb), situándose en el 1.322%, lo que limita la tendencia alcista del índice del dólar estadounidense.

El mercado espera las cifras de empleo de Reino unido y las cifras de inflación de EE.UU.

El martes, en la agenda económica del Reino Unido, se espera que el cambio en el recuento de reclamantes sea de -71.000, mientras que la tasa de desempleo de la OIT se pronostica en un 4.6%. Si la lectura es fuerte, podría dar un empujón a la libra esterlina. La semana pasada, el gobernador del Banco de Inglaterra, Andrew Bailey, dijo que los miembros del MPC estaban divididos entre los formuladores de políticas que sentían que se habían cumplido las condiciones para una subida de tipos y los que no. Más adelante en la semana, la Oficina de Estadísticas Nacionales revelará las cifras de inflación.

Mientras tanto, al otro lado del charco, las cifras del IPC de agosto se darán a conocer el martes. Se espera que el IPC de EE.UU. se sitúe en el 0.4%, mientras que el IPC sin energía ni alimentos se prevé en un 0.3%. Será interesante ver el impacto de las lecturas altas del IPP de la semana pasada. Los datos confirmaron que el aumento de los precios se debió a las interrupciones del suministro, la escasez de bienes de consumo y de producción y la creciente demanda relacionada con la pandemia.

Pronóstico del precio del GBP/USD: Perspectiva técnica

En el gráfico diario, el par GBP/USD cotiza por debajo del máximo de la semana pasada, acercándose al promedio móvil de 200 días (DMA) que se encuentra en 1.3821. Una ruptura sostenida por debajo de este último mantendría a los bajistas a cargo, ejerciendo presión a la baja sobre el par, con la primera área de soporte clave en 1.3800. Una vez que se borre ese nivel, los siguientes niveles de barrera del oso serían el mínimo del 8 de septiembre en 1.3726, seguido del mínimo del 27 de agosto en 1.3679.

Por otro lado, si el par rebota en la DMA de 200, podría conducir a precios más altos. El primer nivel de resistencia sería la cifra de 1.3900. Una vez que se supere ese nivel, las zonas de ofertas posteriores serían el máximo del 20 de julio en 1.3983, seguido de 1.4000.

El índice de fuerza relativa está en 53.76 y es plano, pero todavía está por encima de la línea media, lo que respalda un sesgo alcista.

Niveles técnicos 

• El USD/CAD continúa fluctuando en un rango ajustado,
• WTI borra parte de las ganancias diarias después de actualizar máximos de varias semanas.
• El índice del dólar estadounidense sigue en camino de terminar el día plano.

El par USD/CAD estuvo bajo una modesta presión bajista durante el horario comercial estadounidense y tocó un mínimo diario de 1.2637. Sin embargo, el par logró realizar un rebote en la última hora y se vio por última vez perdiendo un 0.15% en el día en 1.2670.

El rally WTI soporta al CAD

El aumento de los precios del crudo ayudó al dólar canadiense a ganar fuerza frente a su homólogo estadounidense más temprano en el día. Después de subir más del 2% el viernes, el barril de West Texas Intermediate (WTI) conservó su impulso alcista y alcanzó su nivel más alto desde principios de agosto en 70.94$ antes de entrar en una fase de consolidación. Al momento de escribir, el WTI subió un 1% a 70.30$.

Por otro lado, el dólar comenzó la nueva semana con una base firme con el índice del dólar estadounidense (DXY) avanzando hacia 93.00. Sin embargo, el cambio positivo observado en el sentimiento del mercado tras la fuerte apertura de Wall Street hizo difícil que el DXY siguiera subiendo. Actualmente, el DXY prácticamente no cambia a diario en 92.66.

El martes, la Oficina de Estadísticas Laborales de EE.UU. publicará las cifras del Índice de Precios al Consumidor (IPC) de agosto.

Con una vista previa de estos datos, "la cifra del IPC subyacente de agosto es fundamental para los mercados y para los mercados", señaló el analista de FXStreet, Yohay Elam. "Una lectura dentro de las estimaciones mantendría la oferta en dólares, un nivel de 4.5% o más generaría ganancias, mientras que un 4% o menos podría deshacer las ganancias recientes".

Niveles técnicos 

• El NZD/USD oscila alrededor de 0,7100, esperando un nuevo catalizador.
• El primer ministro de Nueva Zelanda, Ardern, reevaluará los niveles de alerta el 20 de septiembre.
• El sentimiento del mercado es optimista, aunque no apuntala al NZD/USD.
• El IPC de EE.UU. esperado en 0.4%, excluyendo energía y alimentos previstos en 0.3%.

El NZD/USD se mantiene estable en la sesión, cotizando alrededor de 0.7120, subiendo un 0.17% en el momento de escribir este artículo. Durante la sesión asiática, el par cayó a 0.7097, luego se recuperó y tocó 0.7100.
Los principales índices bursátiles europeos y estadounidenses al alza, con la excepción del Nasdaq, que está cayendo ligeramente.

El primer ministro de Nueva Zelanda, Ardern, reevaluará los niveles de alerta de covid más adelante en el mes
Durante la sesión asiática, se dieron a conocer algunas cifras de bajo impacto. El índice de precios de los alimentos de Nueva Zelanda para agosto llegó al 0.3%, por debajo de la lectura anterior de 1.3%. Posteriormente, la confianza empresarial de ANZ de septiembre mejoró desde -14.2 a -6.8. La lectura preliminar mostró resistencia empresarial, pero el NZD/USD apenas reaccionó.

Sumado a esto, Jacinta Ardern, PM de Nueva Zelanda, reveló que los niveles de alerta serían reevaluados el 20 de septiembre. Además, el cierre en Auckland se extendió a medida que persista el brote.

En el frente estadounidense, las cifras del IPC de agosto se darán a conocer el martes 14 de septiembre. Se espera que el IPC sea del 0.4%, mientras que el IPC excluyendo energía y alimentos se prevé en un 0.3%.

Pronóstico del precio del NZD/USD: Perspectiva técnica

El NZD/USD cotiza dentro del rango de 0.7098-0.7120. La limitación del par es el promedio móvil de 200 días (DMA) en 0.7115, mientras que la DMA de 100 está en 0.7076, actuando como soporte en los últimos cuatro días. Una ruptura por encima de la DMA de 200 expondrá 0.7200 como el objetivo de los alcistas. Una vez que se despeja este último, la siguiente zona de ofertas alcanza el máximo del 26 de mayo en 0.7316.

Por otro lado, si no se recupera la DMA de 200 o una ruptura por debajo de la DMA de 100 podría generar una mayor presión a la baja. El primer soporte en el camino a la baja sería la DMA de 50 en 0.7076. Un claro quiebre de ese nivel expondría los niveles de soporte clave subsiguientes en 0.7000 y 0.7047.

El índice de fuerza relativa está en 60.30, apuntando más alto, respaldando el sesgo alcista del NZD/USD.

 

• El AUD/USD ganó tracción tras un mal desempeño en la sesión asiática.
• El índice del dólar estadounidense revirtió su dirección después de subir hacia 93.00.
• Los principales índices de Wall Street negocian de forma mixta al comienzo de la semana.

El par AUD/USD cerró la semana anterior en territorio negativo y cayó a su nivel más bajo en más de una semana en 0.7337 durante el horario comercial asiático del lunes. Sin embargo, el par logró revertir su dirección con el dólar luchando por encontrar demanda en la segunda mitad del día. Al momento de escribir, el AUD/USD subió un 0.18% en el día a 0.7369.

DXY gira hacia el sur antes de llegar a 93.00

Más temprano en el día, la fortaleza del USD de base amplia hizo que el AUD/USD empujara a la baja. En ausencia de la publicación de datos macroeconómicos de alto nivel, el índice del dólar estadounidense (DXY) se basó en las ganancias del viernes y alcanzó su nivel más fuerte desde finales de agosto en 92.88. Sin embargo, la fuerte caída observada en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. obligó al USD a perder su fuerza frente a sus principales rivales. En el momento de escribir este artículo, el DXY se mantuvo prácticamente sin cambios en 92.64 y el rendimiento del bono del Tesoro estadounidense de referencia a 10 años está cayendo un 1.5%.

Mientras tanto, los principales índices de Wall Street se negocian de forma mixta después de abrir de forma decisiva al alza el lunes y limitar el alza del AUD/USD. Actualmente, el índice S&P 500 ha subido un 0.12% y el Nasdaq Composite ha bajado un 0.1%.

El martes, el índice de precios de la vivienda del segundo trimestre y el índice de confianza empresarial del Banco Nacional de Australia para agosto se incluirán en la agenda económica australiana. Más tarde en el día, la Oficina de Estadísticas Laborales de EE.UU. publicará las cifras del Índice de Precios al Consumidor (IPC) de agosto.

Niveles técnicos 

• El euro recupera terreno frente al dólar y la libra esterlina.
• El EUR/USD toca nuevos máximos diarios por encima de 1.1815.

El EUR/USD se recuperó de los mínimos de dos semanas en 1.1769 y subió a 1.1816, alcanzando un nuevo máximo diario. Se mantiene cerca del extremo inferior del rango, con un impulso intradiario positivo debido a la caída del dólar.

El dólar estadounidense se revirtió en horario estadounidense y giró a negativo. El DXY subió un 0.20%, cerca de 92.90 y luego cayó hacia 92.50. El rendimiento a 10 años es modestamente inferior al 1.32%. En Wall Street, las acciones son mixtas. El Dow Jones ganó un 0.75% y el Nasdaq cae un 0.33%.

El informe económico clave se publicará el martes en el número de inflación de EE.UU. El IPC de agosto se publicará y podría afectar las expectativas monetarias. La próxima semana será la reunión del FOMC de septiembre. El funcionario de la Fed entra en un período de bloqueo. "El decepcionante informe del mercado laboral de agosto y las incertidumbres impartidas por el reciente aumento de los casos de COVID sobre las perspectivas económicas significan que un anuncio de reducción gradual en la próxima reunión es bastante improbable", dijeron analistas de Well Fargo.

El repunte del EUR/USD también fue impulsado por el euro que borró las pérdidas frente a la libra y subió aún más frente al franco suizo.

EUR/USD de nuevo por encima de 1.1800

El EUR/USD todavía muestra cierta presión bajista, aunque la recuperación por encima de 1.1800 alivió la presión. Una ruptura por debajo de 1.1750 debería despejar el camino hacia más pérdidas. Por el lado positivo, los niveles de resistencia podrían verse alrededor del área de 1.1815, seguido de 1.1835 y 1.1850.

Niveles técnicos

• USD/TRY pierde terreno y prueba la región de 8.4300.
• Las ventas minoristas de Turquía crecieron un 0.7% interanual, un 12.3% interanual en julio.
• La atención de los mercados cambia gradualmente a la reunión de la CBRT.

La lira turca se aprecie aún más y arrastra al USD/TRY a nuevos mínimos diarios en la región de 8.4300 el lunes.

USD/TRY debilitado por los datos de turquía

El USD/TRY deja atrás el avance del viernes y se reenfoca en la caída a pesar de la continuación del impulso al alza en el dólar estadounidense.

De hecho, el par ahora se ve consolidativo en el extremo superior del rango, con ganancias hasta ahora limitadas alrededor de la zona 8.5000, donde también coincide la SMA de 55 días.

La reciente tendencia alcista en el par sigue a las crecientes preocupaciones entre los inversores de una posible reducción de la tasa de repo de una semana por parte del banco central turco (CBRT) en el futuro a corto plazo, particularmente después de que el banco central cambiara su enfoque a las cifras subyacentes de inflación como la referencia para establecer la tasa de política monetaria (lejos de la inflación general habitual, que es más alto). Vale la pena recordar que la CBRT reiteró en su último evento que la tasa de política monetaria clave se establecerá por encima de la tasa de inflación actual.

La lira se encontró con el soporte adicional tras los resultados auspiciosos del e nacional después de que la producción industrial se expandiera un 8.7% en un año hasta julio, lo que muestra cierta pérdida de impulso con respecto a la lectura anterior. Además, las ventas minoristas crecieron un 0.7% intermensual y un 12.3% respecto a un año antes. Otros datos vieron cómo el déficit por cuenta corriente se redujo a 0.68 miles de millones de dólares en julio (desde 1.130 millones de dólares).

Niveles clave

Hasta ahora, el par está perdiendo un 0.28% a 8.4338 y una caída por debajo de 8.2590 (mínimo del 6 de septiembre) apuntaría a 8.1316 (mínimo del 29 de abril) y finalmente a 8.0347 (SMA de 200 días). Por otro lado, la siguiente barrera de subidas se sitúa en 8.5063 (SMA de 55 días), seguida de 8.5172 (máximo mensual del 9 de septiembre) y luego 8.5578 (máximo del 20 de agosto).

• La plata prolongó su reciente trayectoria a la baja y actualizó mínimos mensuales el lunes.
• RSI ligeramente sobrevendido en el gráfico de 1 hora ayudó a limitar cualquier pérdida adicional, por el momento.

La plata extendió su reciente caída de retroceso de la zona de 24.80-85$ y fue testigo de algunas ventas de seguimiento en el primer día de una nueva semana de negociación. Esto marcó el quinto día de un movimiento negativo en los seis anteriores y arrastró al metal blanco a nuevos mínimos mensuales, alrededor de la región de 23.40-35$ durante los inicios de la sesión americana.

Las expectativas de un inminente anuncio de la Fed a finales de este año empujaron al dólar estadounidense a máximos de dos semanas y pesaron sobre las materias primas denominadas en dólares, incluida la plata.

Aparte de esto, una ruptura sostenida por debajo del soporte horizontal 23.80-75$ fue vista como un detonante clave para los comerciantes bajistas y contribuyó aún más a la trayectoria descendente.

Mientras tanto, RSI (14) en el gráfico de 1 hora ya está oscilando condiciones de sobreventa y ayudó al XAG/USD a encontrar algo de soporte cerca de los mínimos del 27 de agosto, alrededor de la región de 23.35$. Esto debería actuar ahora como un punto crucial clave para los operadores a corto plazo, que si se rompen decisivamente establecerán el escenario para un nuevo movimiento de depreciación a corto plazo.

El siguiente soporte relevante está fijado cerca de 23.00$. Si el XAG/USD desciende por debajo de dicho soporte, hay amplias posibilidades de una prueba de mínimos anuales, alrededor de la zona de 22.20-15$ tocada el 8 de agosto.

Por otro lado, cualquier intento de movimiento de recuperación ahora podría enfrentar resistencia inmediata cerca del punto de interrupción de soporte de 23.75-80$. Esto es seguido por 24.00$. Algunas compras de seguimiento podrían desencadenar un movimiento de cobertura corta y empujar al XAG/USD más allá de la resistencia intermedia de 24.40$, hacia máximos mensuales, alrededor de la región de 24.85$.

Gráfico de XAG/USD de 4 horas

Niveles técnicos 

El Comité de Medios y Formas de la Cámara de Representantes ha anunciado este lunes que busca aumentar la tasa impositiva a las corporaciones estadounidenses.

Según Reuters, el panel está proponiendo un impuesto de sociedades graduado, con un 18% sobre ingresos inferiores a 400.000$, 21% sobre ingresos de hasta 5 millones de dólares, 26.5% sobre ingresos superiores a 5 millones.

Reacción del mercado

Aunque la reacción inicial del mercado a esta evolución fue silenciada en gran medida, los principales índices de Wall Street comenzaron a bajar desde los máximos de apertura. Al momento de escribir, el S&P 500 sube un 0,4% y el Nasdaq Composite se sitúa plano en la jornada en 15.115.

La noticia surgida esta tarde informando que Walmart hagía anunciado una asociación con Litecoin que permitiría a los clientes del gigante minorista pagar con LTC ha sido desmentida. 

Walmart ha anunciado oficialmente que las noticias sobre el acuerdo con LTC son falsas. Cabe destacar que el bulo fue publicado por grandes agencias como Reuters.

En un primer momento, el mercado reaccionó haciendo subir el Litecoin y el resto de criptomonedas. Tras el desmentido, las criptos se están estabilizando en torno a los niveles previos al falso comunicado.

• EUR/JPY pierde terreno y prueba mínimos cerca de 129.60.
• Una mayor debilidad podría generar una nueva prueba de la SMA de 200 días.
• La atención de los mercados ahora se dirige al IPC estadounidense (martes).

La continuación del sentimiento optimista en torno al dólar pone a la moneda única bajo presión y obliga al EUR/JPY a caer a mínimos de varios días en la región de 129.60.

EUR/JPY con riesgo de una visita a la SMA de 200 días

El EUR/JPY comienza la semana a la baja y deja atrás el avance del viernes en el contexto de una mayor recuperación en el dólar y el estado de ánimo deprimido alrededor del espacio asociado al riesgo.

De hecho, el dólar empuja más alto y se acerca a la barrera clave en la marca de 93.00 cuando es rastreado por el índice del dólar estadounidense (DXY) al comienzo de la semana. La recuperación del dólar se produce a pesar del estado de ánimo constante en los rendimientos de la referencia estadounidense a 10 años alrededor del nivel del 1.33%.

No hay nada relevante en la agenda nacional después de que los precios mayoristas alemanes subieron un 0.5% interanual y un 12.3% interanual en agosto. Durante los primeros intercambios comerciales, los precios al productor en Japón se dispararon en el inter mes de agosto y subieron un 5.5%. Además, el Índice de Manufactura Grande BSI llegó a 7.0 intertrimestral en el tercer trimestre.

Ningún dato dado a conocer el lunes en Estados Unidos debería llevar a que las cifras de inflación estadounidenses medidas por el IPC tomen protagonismo el martes.

Niveles técnicos

Hasta ahora, el cruce está perdiendo un 0.05% a 129.71 y una superación de 130.74 (máximo mensual del 3 de septiembre) expondría 131.07 (SMA de 100 días) y luego 131.75 (61.8% Fibonacci de la caída junio-agosto). En el lado negativo, el siguiente apoyo llega a 129.59 (mínimo del 13 de septiembre) secundado por 129.49 (SMA de 200 días) y finalmente 128,59 (mínimo mensual del 20 de julio).

• El euro se mantiene con un tono bajista contra el dólar, aunque recorta pérdidas.
• Consolidación sobre 1.1800, daría soporte para posible corrección alcista extra.

El EUR/USD cayó hasta 1.1769, el nivel más bajo en dos semanas y luego rebotó subiendo hacia la zona de 1.1805. El avance de las últimas dos horas ha logrado aliviar la presión a la baja. El sesgo sigue apuntando al sur, pero con menor intensidad.

Las subas estuvieron impulsadas por un retroceso del dólar a lo largo del mercado luego del comienzo de la sesión americana. La suba en los mercados de renta variable junto con un descenso en los rendimientos de los bonos del Tesoro le quitaron fuerza al billete verde.

El martes en EE.UU. se publicará el dato de inflación de agosto que puede ser el más importante de la semana, en la previa de la reunión de la Reserva Federal. Esta semana no habrá declaraciones de funcionarios.

En el aspecto técnico, el EUR/USD mantiene un sesgo bajista pero con el momento ahora mostrando menos fuerza del dólar. El rebote de extenderse podría llegar a la próxima resistencia en 1.1810 y luego seguirá 1.1835. Recién el quiebre de 1.1850 sería una señal fuerte de fin de la corrección. A la baja un regreso debajo de 1.1780, sugeriría el sostenimiento del tono negativo. En 1.1750 hay un soporte clave que de ceder apuntaría a más debilidad y más caídas.

Niveles técnicos

• El dólar se debilita tras el arranque de la sesión americana.
• XAU/USD regresa a terreno positivo, XAG/USD recorta pérdidas.

El oro regresó a terreno positivo, en una jornada de lunes con recorridos laterales y poco claros. Tras caer a 1784$, el XAU/SD rebotó y está en máximos diarios cerca de 1795$.

El rebote del oro se da ante una caída del dólar a lo largo del mercado. El billete verde perdió fuerza ante una suba en las bolsas y también por un descenso en los rendimientos de los bonos del Tesoro.

En la jornada del lunes el comportamiento del dólar y los rendimientos de los bonos del Tesoro. El martes la clave pasará por el dato de inflación de EE.UU. de agosto, que puede tener gran influencia sobre las expectativas de política monetaria de la Reserva Federal.

Sigue bajo presión, pero sobre 1780/85$

El sesgo de corto plazo sigue siendo negativo para el oro, pero se mantiene sobre 1780/85$, que es la primera zona de soporte clave. Una caída por debajo dejará expuesto el siguiente nivel en 1770$, cuyo quiebre podría favorecer una aclaración, con objetivo inicial en 1760$.

Al alza, en 1795$ está la primera resistencia y luego seguirá 1805$, que se muestra como más fuerte. El quiebre le daría más momento alcista al metal amarillo para una posible visita a 1815$.

Niveles técnicos

La Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEP) señaló en su informe mensual que prevé que la demanda mundial de petróleo supere los niveles previos a la pandemia y un promedio de 100.8 millones de barriles diarios (bpd), según informó Reuters.

Declaraciones destacadas - Reuters

"La OPEP reduce la previsión de demanda mundial de petróleo para el cuarto trimestre de 2021 en 110.000 bpd a 99.70 millones de bpd, citando el impacto de la variante del coronavirus delta".

"La OPEP mantiene la previsión de crecimiento de la demanda de petróleo para todo el año 2021 prácticamente sin cambios en 5.96 millones de bpd".

"La OPEP considera que la demanda mundial de petróleo en 2022 aumentó en 4.15 millones de bpd (frente a los 3.28 millones de bpd del último informe mensual y 4.2 millones de bpd en la reunión de septiembre de la OPEP+).

"La producción de petróleo de la OPEP aumentó en 150.000 bpd en agosto a 26.76 millones de bpd."

"La OPEP eleva en 1.1 millones de bpd la previsión para 2022 para la demanda mundial de su crudo en 1.1 millones de bpd a 28.75 millones de bpd".

Reacción del mercado

Los precios del petróleo siguen subiendo después de este reporte y el barril de West Texas Intermediate (WTI) subió por última vez un 1.42% en la jornada a 70.57$.

• USD/JPY se mueve lateralmente un poco por encima de 110.00 el lunes.
• El índice dólar estadounidense cobra impulso alcista al inicio de la semana.
• El rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años se mantiene en el territorio negativo.

El par USD/JPY cerró la cuarta semana consecutiva prácticamente sin cambios alrededor de 110.00 el viernes y sigue luchando para encontrar dirección el lunes. Después de pasar las horas de negociación asiáticas en un rango muy ajustado alrededor de 109.90, el par ganó tracción en la sesión europea y giró a positivo en la jornada. Sin embargo, el alza del USD/JPY sigue siendo limitada en ausencia de factores fundamentales significativos y se vio por última vez registrando pequeñas ganancias diarias en 110.06.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. descienden

La renovada fortaleza del USD al comienzo de la semana parece estar ayudando al USD/JPY mantener por encima de 110.00. El índice del dólar estadounidense (DXY) sube actualmente un 0.2% en la jornada a 92.82. Sin embargo, los principales índices bursátiles siguen en camino de comenzar la jornada al alza, lo que sugiere que el entorno de riesgo positivo podría obligar al DXY a remontar su subida diaria. Por el momento, los futuros del S&P 500 suben un 0.6% en el día.

Mientras tanto, el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años de referencia ha caído un 1% en la jornada. En caso de que los rendimientos continúen presionando a la baja después de que la sesión estadounidense se pone en marcha, el USD/JPY podría tener dificultades para aferrarse a sus ganancias.

El martes, los datos de Producción Industrial y Utilización de Capacidad para julio aparecerán en la agenda económica japonesa, que probablemente será ignorada por los participantes del mercado.

Niveles técnicos a tener en cuenta

• El petróleo está al alza el lunes, superando máximos de la semana pasada.
• WTI supera con firmeza los 70.00$, intenta sostenerse por encima.

El precio del barril de WTI abrió la semana superando la barrera de 70.00$ y trepó a máximos en un mes en 70.80$, antes de recortar modestamente las ganancias diarios. El desafío de las próximas horas será ver si consigue sostenerse sobre 70.00$, sobre todo si las acciones pierden fuerza y el dólar gana momento.

El avance del lunes implica una continuidad del rally que comenzó a mediados de agosto. La próxima resistencia fuerte asoma en 71.15$; mientras que a la baja, el soporte se ve en 69.70$. En caso de no poder persistir sobre 70.00$, sería de esperar un regreso del WTI al rango 69.70$-67.60$ que contuvo los precios la semana pasada.

El impulso el lunes en el petróleo vino en parte por las preocupaciones por los niveles de producción en EE.UU. tras el paso del huracán Ida. A su vez, se estiman que hay en camino nuevas tormentas en la región del Golfo de México.

En otras novedades se conoció que la Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEC) el lunes recortó los pronósticos de demanda para el último trimestre del 2021, como consecuencia del avance de la variante Delta del coronavirus. Otra noticia de relevancia fue que China anunció que brindará detalles de sus planes de venta de petróleo de sus reservas estratégicas.

Niveles técnicos

• El peso mexicano sigue firme contra el dólar en el arranque de la semana.
• USD/MXN sigue con la mira en 19.80.

El USD/MXN está cayendo el lunes y recientemente descendió hasta 19.84, llegando al nivel más bajo desde el 18 de agosto. La cotización se mantiene en la zona de mínimos, mirando a la zona de 19.80.

El dólar presente resultados mixtos en el mercado. El DXY subió a máximos en semanas apoyado por el avance del dólar contra el euro y el yen. Frente a las emergentes no muestra un resultado claro. El peso mexicano, sin mostrar subas importantes, permanece firme aferrado a ganancias recientes contra el dólar.

Sin datos de relevancia en estos días en México, en EE.UU. las cifras más importantes de la semana se conocerán el martes, con el dato de inflación minorista de agosto. No habrá discursos de funcionarios de la Reserva Federal, ya que se inicia el período en el cual deben permanecer sin hacer declaraciones en la previa de la próxima reunión.

En el aspecto técnico, el USD/MXN presente un tono bajista y está debajo de los mínimos de la semana pasada. El próximo soporte fuerte se ve en 19.80, que de ceder sugeriría una prolongación de la debilidad, exponiendo 19.60. Al alza, recién sobre 20.00 se aliviaría la presión bajista, mientras que por encima de 20.15, más ganancias lucirán posibles.

Niveles técnicos

• GBP/USD invirtió una caída intradía a niveles por encima de 1.3800 en medio de un modesto retroceso del USD desde máximos.
• Las expectativas de la Fed agresivas actuaron como un viento de cola para el USD y mantuvieron limitada cualquier ganancia significativa.
• Se necesita un movimiento más allá de 1.3900 para validar un movimiento hacia la resistencia ascendente del canal de tendencia.

El par GBP/USD recuperó más de 40 pips de los niveles por debajo de 1.3800 y subió al extremo superior de su rango de negociación diario, alrededor de la región 1.3835-40 rumbo a la sesión americana.

El impulso de apetito de riesgo en los mercados de renta variable, junto con un modesto retroceso en los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense, mantuvieron limitado el repunte intradía del dólar estadounidense de refugio seguro a máximos de dos semanas. Esto, a su vez, fue visto como un factor clave que extendió cierto soporte al par GBP/USD.

Dicho esto, las expectativas de un inminente anuncio de la Fed deberían seguir actuando como viento de cola para el USD y limitar cualquier subida significativa para el par GBP/USD. Esto hace que sea prudente esperar a algunas compras de seguimiento antes de posicionarse para cualquier ganancia adicional.

Mirando la imagen técnica, el rebote reciente de 1.3600 ha sido a lo largo de un canal inclinado hacia arriba. Los alcistas, sin embargo, han luchado por capitalizar el movimiento y fracasaron repetidamente antes de 1.3900, que ahora debería actuar como un punto crucial para el par GBP/USD.

Mientras tanto, los indicadores técnicos de los gráficos por hora/diarios se mantienen con un sesgo positivo leve, pero aún no han obtenido ninguna tracción significativa. Esto justifica además cierta cautela para los comerciantes alcistas en medio de la ausencia de datos económicos relevantes que mueven al mercado, ya sea del Reino Unido o de los Estados Unidos.

Desde los niveles actuales, cualquier movimiento posterior hacia arriba podría seguir enfrentándose a una resistencia rígida cerca de la región 1.3885-90. Un movimiento sostenido más allá, lo que conducirá a un avance posterior, el nivel 1.3900 establecerá el escenario para una extensión de una trayectoria ascendente de tres semanas de antigüedad.

El par GBP/USD podría acelerar el impulso hacia un obstáculo intermedio, alrededor de la región de 1.3930 en ruta de la zona de ofertas de 1.3955-60. El impulso eventualmente podría empujar al par hacia el límite superior del canal ascendente, actualmente cerca del nivel psicológico clave de 1.4000.

Por otro lado, el nivel redondo 1.3800 ahora parece proteger la caída inmediata antes del soporte ascendente del canal, alrededor de la región 1.3775-70. Una ruptura convincente a continuación podría provocar ventas técnicas agresivas y hacer vulnerable al par GBP/USD.

El siguiente soporte relevante está fijado cerca de la zona horizontal 1.3730-25 y 1.3700. Algunas ventas de seguimiento por debajo de la región de 1.3680-75 deberían allanar el camino para una caída hacia los mínimos mensuales de agosto, alrededor del nivel redondo 1.3600.

Gráfico GBP/USD 4 horas

Niveles técnicos a observar

Los estrategas de divisas de UOB Group señalan que el AUD/USD aún enfrenta una mayor consolidación en las próximas semanas.

Comentarios destacados

Vista de 24 horas: "El AUD/USD se movió entre 0.7349 y 0.7409 el viernes pasado, más amplio que nuestro rango de negociación lateral esperado de 0.7350/0.7400. El tono subyacente se ha suavizado un poco y esto podría llevar al AUD/USD a bajar, pero no se espera que cualquier debilidad cuestione el soporte principal en 0.7320 (hay otro soporte en 0.7340). La resistencia está en 0.7385 seguida de 0.7410."

Próximas 1-3 semanas: "Nuestra vista desde finales de la semana pasada sigue en pie. Como se ha destacado, es probable que el AUD/USD se consolide y se mueva dentro de un rango de 0.7320/0.7460. De cara al futuro, sólo un cierre diario por debajo de 0.7320 indicaría el inicio de un retroceso más profundo. Por el momento, la perspectiva de que AUD/USD cierre por debajo de 0,7320 no es alta".

La economista del Grupo UOB Lee Sue Ann comenta el último evento del BCE del 9 de septiembre.

Comentarios clave

"En medio de la recuperación económica, así como del aumento de la inflación en la eurozona, los mercados financieros han estado esperando ansiosamente la última decisión política del Banco Central Europeo (BCE) en busca de señales de un inminente retiro de los estímulos de la era pandémica. El jueves (9 de septiembre), dejó la configuración de las políticas sin cambios, pero optó por modificar su lenguaje en el Programa de Compra de Emergencia Pandémica (PEPP).

"En términos de proyecciones macroeconómicas, el BCE considera que la inflación está siendo empujada al alza en gran medida por factores temporales que se espera que se desvanezcan en los próximos años".

"Vale la pena señalar que la presidenta del BCE, Christine Lagarde, mostró una mentalidad abierta algo nueva a una mayor inflación. Enumeró varias razones en cuanto a por qué el aumento actual de la inflación es temporal y subrayó la expectativa del BCE de que las presiones inflacionadas subyacentes aumentarían sólo gradualmente".

"En general, la última reunión del BCE estuvo en línea con nuestras expectativas, ya que 'comunicó' su plan para ralentizar las compras de PEPP 'moderadamente'. Esto deja la mayor parte de las grandes decisiones políticas a la reunión de diciembre, cuando el BCE también presentará sus previsiones para 2024".

"Además, también seguimos esperando una política monetaria acomodaticia prolongada a través de una APP más flexible y más amplia, y que es poco probable que el BCE aumente las tasas de interés antes de 2024".

El EUR/GBP ha completado una "semana de reversión" bajista para reafirmar de nuevo un sesgo negativo, explican los analistas de Credit Suisse. Ven posible una caída de nuevo al extremo inferior del canal de tendencia que ha estado en vigor desde finales de febrero en 0.8450/43.

Declaraciones clave: 

"El EUR/GBP cerró la semana pasada por debajo del soporte de 0.8561 y esto ha visto una 'semana de reversión' bajista establecida y con el mercado también por debajo de su media exponencial de 13 días y medias simple de 55 días, lo que debería reafirmar un sesgo negativo más amplio de nuevo."

"Mantenemos un sesgo bajista inmediato con el soporte visto en 0.8505/01 inicialmente, luego el extremo inferior del canal de tendencia que ha estado en vigor desde finales de febrero y el mínimo del ciclo actual en 0.8450/43, con un nuevo soporte aquí esperada por ahora."

"La resistencia se ve en 0.8551 inicialmente, por encima de lo cual puede aliviar el sesgo inmediato bajista para una recuperación de nuevo a 0.8591. Por encima de aquí, sin embargo, es necesario despejar el camino para un movimiento de nuevo a los máximos de la semana pasada en 0.8610/15."

• El EUR/USD acelera la caída por debajo de 1.1800.
• Un retroceso más profundo abriría la puerta a una prueba a 1.1700.

El EUR/USD baja aún más y registra nuevos mínimos de tres semanas en el área de 1.1770 al comienzo de la semana.

El EUR/USD perdió el soporte clave de 1.1800 y, al hacerlo, allana el camino para un probable retroceso a, inicialmente, la zona de 1.1700, donde se encuentra el mínimo de marzo y de finales de julio. Más abajo, no hay niveles relevantes hasta el mínimo del presente año en la banda de 1.1665/60 (20 de agosto).

Mientras tanto, las perspectivas a corto plazo para EUR/USD se ven en el lado negativo, mientras este por debajo de la media móvil simple clave de 200 días, hoy en 1.1995.

EUR/GBP gráfico de día

• El DXY extiende el rebote y se acerca al nivel de 93.00.
• El siguiente obstáculo ahora llega en 93.18.

El índidce del dólar de EE.UU (DXY) se suma a las ganancias del viernes y se mueve a nuevos máximos en el extremo superior del rango, apenas por debajo de 93.00.

El ímpetu optimista cobra fuerza extra el lunes e inmediatamente apunta a la zona de 93.00. Si el índice logra dejar atrás esta área, entonces hay margen para una nueva visita al pico anterior a Jackson Hole en 93.18.

Mientras tanto, y mirando el escenario más amplio, la postura constructiva sobre el dólar se ve sin cambios, mientras siga sobre la media móvil simple de 200 días, hoy en 91.37.

DXY gráfico de día

• El EUR/JPY comienza la semana a la defensiva por debajo de 130.00.
• El promedio móvil simple de 200 días espera en torno a 129.50.

El EUR/JPY se debilitó el viernes y extendió dicho momento el lunes, confirmándose por debajo de 130.00.

El cruce navega por el extremo inferior del rango reciente alrededor de 129.60 y amenaza con desafiar a la media móvil simple crítica de 200 días, hoy en 129.49, si el impulso de venta se acelera en el corto plazo. Esta área de contención también se ve reforzada por la media simple de 20 días y la proximidad de un nivel de Fibonacci en 129.39.

La pérdida de esta área debería cambiar las perspectivas a corto plazo a neutrales/bajistas de constructivas.

EUR/JPY gráfico de día

• El euro está bajo presión en el arranque de la semana.
• EUR/GBP sigue cuesta abajo y se aproxima a nivel crítico de 0.8500.

El EUR/GBP está cayendo por cuarta jornada en forma consecutiva el lunes y llegó hasta 0.8514, el nivel más bajo desde el 19 de agosto. El euro se mantiene bajo presión contra la libra, con la mira puesta en la importante zona de 0.8500.

La debilidad que comenzó tras la reunión del Banco Central Europeo la semana pasada aún persiste. A dicho movimiento se le agregaron luego factores técnicos y el lunes una renovada debilidad del euro.

Tanto el euro como el franco suizo el lunes son de las monedas de peor rendimiento. En el caso del EUR/GBP está llevando a acercarse al soporte crítico de 0.8500, que podría favorecer un rebote al alza. Pero en caso de ceder esa zona, con un cierre diario por debajo, la debilidad podría extenderse, habilitando más bajas con un objetivo inicial en 0.8480.

El intento de recuperación del euro no tuvo fuerza suficiente. Tras llegar a 0.8535, se debilitó nuevamente y cayó por debajo del piso de la semana pasada. En el corto plazo, una suba sobre 0.8545, colocaría al precio sobre una línea bajista de muy corto plazo y podría aliviar el sesgo negativo.

Niveles técnicos

• El dólar sigue con un tono a favor en el mercado el lunes, mientras que el euro es de las más débiles.
• EUR/USD cae por quinta jornada de las últimas seis, pierde 1.1800.

El EUR/USD quebró por debajo de 1.1800 horas atrás, y desde entonces no ha podido recuperase. Está en 1.1773, el nuevo mínimo en dos semanas, bajo presión y apuntando a una posible prueba a la zona de 1.1750.

El retroceso se da ante la combinación de una suba generalizada del dólar y la debilidad del euro. El DXY trepa 0.20%, y opera sobre 92.80, en máximos en dos semanas. Por el lado del euro, la moneda común está en mínimos en semanas contra la libra esterlina, con EUR/GBP acercándose a 0.8500. Esto es parcialmente opacado por la suba del EUR/CHF que trepa con fuerza y se aproxima a 1.0900.

Los analistas de Brown Brothers Harriman advierten que un posible quiebre de 1.1760, dejaría el panorama configurado para una prueba al mínimo del 20 de agosto cerca de 1.1665.

Lunes sin datos, esperando inflación

En lo que respecta a datos para el resto de la jornada del lunes, el calendario económico se muestra liviano, destacándose un discurso de Christine Lagarde, presienta del Banco Central Europeo (BCE), que no se espera incluya política monetaria (el tema será el rol de la mujer tras la pandemia). El dato de EE.UU. será el de cuentas fiscales de agosto.

El dato clave de la semana en EE.UU. se conocerá el martes con la inflación minorista de agosto, que acaparará gran atención. El impacto puede ser más intenso considerando que no se escucharán voces de funcionarios de la Reserva Federal, ya que se inicia el período en donde no tienen permitido hablar de cara a la reunión de septiembre.

Niveles técnicos

Los estrategas de divisas de UOB Group señalan que el USD/JPY todavía enfrenta cierta consolidación dentro del rango de 109.30/110.55 en las próximas semanas.

Comentarios destacados

Vista de 24 horas: "El viernes pasado, consideramos que 'la debilidad del USD/JPY podría caer por debajo de 109.50 primero antes de que se pueda esperar la estabilización'. Nuestras expectativas no se materializaron a medida que el USD/JPY se movió en rango y de una manera tranquila entre 109.68 y 109.98. Los indicadores de impulso son en su mayoría neutrales y el USD/JPY podría seguir moviéndose de lado. Rango esperado para hoy, 109.70/110.10."

Próximas 1-3 semanas: "No hay mucho que añadir a nuestra actualización del viernes pasado (10 sep, USD/JPY en 109.93). Como se ha puesto de relieve, la reciente acumulación de impulso al alza se ha desvanecido y el USD/JPY todavía se está consolidando dentro de un rango de 109.30/110.55."

• El oro no consigue afirmar recuperación y regresa debajo de 1790$.
• Suba del dólar favorece caída en los metales.

El oro está operando en torno a 1788$, en el mismo nivel en donde cerró el viernes, con un tono negativo y apuntando a los mínimos de la sesión asiática de 1783.60$. La suba del dólar está siendo el factor detrás de la caída tanto en el oro como la plata.

El XAG/USD y el XAU/USD se muestran con dificultades, más que nada el primero. El oro llegó a trepar en horas europeas hasta 1793$, pero luego fue perdiendo momento, con el avance del dólar. El DXY sube 0.20%, y opera en máximos en dos semanas sobre 92.80.

De cara a las próximas horas, la clave podría seguir pasando por el dólar y lo que pase en Wall Street con el mercado de bonos y de acciones. El calendario económico se muestra liviano y se destaca solo un discurso de Christine Lagarde, presidenta del Banco Central Europeo y los datos de cuentas fiscales de EE:UU. de agosto.

Técnicamente, el oro se sigue mostrando bajo presión, muy próximo a la zona entre 1780-1785$, que es  donde están los mínimos de las  últimas tres jornadas. De ceder este nivel, sería de esperar más caídas con un objetivo en la siguiente zona de soporte fuerte en 1770$. Al alza, en 1795$ está la primera resistencia. Una confirmación sobre 1805$, le daría apoyo al metal para una extensión del rebote.

Niveles técnicos

• Una combinación de factores empuja al USD/CHF al alza por segundo día consecutivo el lunes.
• El apetito por el arriesgado pesa sobre el CHF de refugio seguro y sigue siendo de apoyo en medio de un USD más fuerte.
• El foco del mercado se centra ahora en la publicación esta semana del informe del IPC estadounidense y las cifras de ventas minoristas.

El par USD/CHF continúa moviéndose al alza durante la sesión europea del lunes, disparándose a nuevos máximos diarios alrededor de la región de 0.9220.

Una combinación de factores de apoyo ha ayudado al par USD/CHF a ganar una fuerte tracción positiva en el primer día de una nueva semana de negociación y aprovechar el modesto rebote del viernes desde la región de 0.9150. El impulso por el apetito por el riesgo, como lo demuestra un tono generalmente positivo en torno a los mercados bursátiles, ha pesado sobre la demanda del franco suizo de refugio seguro. Esto, junto con el interés sostenido en la compra del dólar estadounidense, ha proporcionado un impulso adicional al USD/CHF por segundo día consecutivo.

El dólar se mantiene bien soporteado por las firmes expectativas del mercado de que la Fed comenzará a revertir sus estímulos de la era pandémica más pronto que tarde. Las especulaciones fueron alimentadas aún más por los comentarios del presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, el lunes, quien se unió a un coro de autoridades deseosas de recortar los 120.000 millones de dólares en compras mensuales de bonos. Esto, junto con el reciente repunte de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense, han actuado como un viento de cola para el USD.

El rendimiento del bono gubernamental estadounidense a 10 años volvió a subir cerca del nivel del 1.35% el viernes tras la publicación del índice de precios al productor IPP de Estados Unidos. El IPP registró la mayor ganancia desde noviembre de 2010 e indicó que una mayor inflación podría persistir durante algún tiempo. Por lo tanto, el foco ahora se centra en el último informe de inflación al consumidor IPC estadounidense el martes. Aparte de esto, los inversores también centrarán la atención esta semana en las cifras mensuales de ventas minoristas de Estados Unidos.

Los datos jugarán un papel clave para influir en las expectativas del mercado sobre el próximo movimiento de política monetaria de la Fed e impulsar al dólar antes de la crucial reunión de política monetaria del FOMC del 20 al 21 de septiembre. Mientras tanto, el sentimiento de riesgo más amplio del mercado podría generar algunas oportunidades comerciales alrededor del par USD/CHF ante la ausencia de publicaciones de datos económicos relevantes el lunes.

Niveles técnicos a observar

La consejera ejecutiva del Banco Central Europeo, Isabel Schnabel, ha realizado unas declaracioens durante un discurso programado para este lunes, apuntando que la inflación disminuirá notablemente tan pronto como el próximo año.

Declaraciones destacadas:

Reacción del mercado

La moneda compartida tuvo una reacción bastante silenciada a los comentarios de Schnabel y se mantuvo a merced de la dinámica de precios del dólar estadounidense. El par EUR/USD ha logrado recuperarse un poco desde los mínimos de más de dos semanas tocados a primera hora de este lunes y fue visto por última vez negociando justo por debajo de la marca de 1.1800, todavía perdiendo alrededor de un 0.20% en la jornada.

• AUD/USD encuentra cierto soporte cerca de la región de 0.7335 el lunes en medio de un apetito por el riesgo predominante en los mercados.
• Las expectativas optimistas de la Fed continúan apuntalando al USD y limitan cualquier nuevo movimiento alcista del par.
• Los inversores esperan ahora las importantes publicaciones macroeconómicas de esta semana para un nuevo impulso direccional.

El par AUD/USD ha logrado recuperar alrededor de 20-25 pips desde los mínimos de una semana y media alcanzados durante la sesión asiática del lunes, cotizando en el momento de escribir cerca de los máximos diarios justo por encima de la región de 0.7350.

A pesar de las preocupaciones sobre la variante de Delta de rápida propagación y una desaceleración económica global, el apetito por el riesgo predominante ha ofrecido cierto apoyo al dólar australiano de mayor riesgo percibido. Esto, a su vez, ha sido visto como un factor clave que ha ayudado al par AUD/USD a encontrar algo de apoyo cerca de la región 0.7335 en el primer día de una nueva semana. Dicho esto, un fuerte repunte de la demanda del dólar estadounidense podría impedir que los alcistas del par abran posiciones agresivas y limiten cualquier ganancia adicional para el par.

De hecho, el índice del dólar estadounidense DXY se ha disprado a máximos de dos semanas durante la primera mitad de la acción comercial el lunes en medio de las expectativas de un inminente anuncio de la Fed a finales de este año. Las especulaciones del mercado fueron alimentadas aún más por los comentarios del presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, el lunes, quien se unió a un coro de autoridades deseosas de recortar los 120.000 millones de dólares en compras mensuales de bonos. Esto, junto con el reciente repunte de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense, han actuado como un viento de cola para el USD.

El rendimiento del bono gubernamental estadounidense a 10 años volvió a subir cerca del nivel del 1.35% el viernes tras la publicación del índice de precios al productor IPP de Estados Unidos. El IPP registró la mayor ganancia desde noviembre de 2010 e indicó que una mayor inflación podría persistir durante algún tiempo. Por lo tanto, el foco ahora se centra en las últimas cifras de inflación al consumidor IPC en Estados Unidos, que se publicarán el martes.

Aparte de esto, los inversores también centrarán la atención esta semana en importantes datos chinos, en los detalles de empleo australianos y las cifras mensuales de ventas minoristas de Estados Unidos. Los datos desempeñarán ahora un papel clave en la influencia del par AUD/USD antes de la crucial reunión de política monetaria del FOMC de septiembre de 2021. Mientras tanto, la dinámica de los precios en torno al USD y el sentimiento de riesgo más amplio del mercado podrían generar algunas oportunidades comerciales ante la ausencia de publicaciones de datos económicos relevantes el lunes.

AUD/USD niveles técnicos a observar

• El repunte de los precios del petróleo apoya al CAD y ejerce cierta presión sobre el USD/CAD.
• Una fortaleza generalizada del USD ofrece soporte y ayuda a limitar cualquier pérdida adicional.

El par USD/CAD se mantiene a la defensiva durante la sesión europea del lunes, cotizando con pérdidas modestas alrededor de la región de 1.2665.

Una combinación de factores divergentes no ha ayudado al par USD/CAD a capitalizar el fuerte movimiento del viernes de más de 110 pips y ha conducido a una acción del precio limitada dentro de un rango en el primer día de una nueva semana. Los precios del crudo WTI han vuelto a subir por encima del nivel de 70.00$ por barril y han apoyado al CAD, divisa vinculada a los precios de las materias primas. Sin embargo, una amplia fortaleza del dólar estadounidense ha ofrecido cierto apoyo al par y ha ayudado a limitar cualquier caída significativa, al menos por ahora.

Los precios del petróleo han extendido el buen movimiento del día anterior desde el área de 67.50$ y han ganado algo de tracción el lunes en medio de las expectativas de una mayor demanda. Aparte de esto, las preocupaciones sobre la lenta restauración de los suministros en el Golfo de México, tras la interrupción causada por el huracán Ida, han ofrecido algún apoyo adicional al oro negro. Dicho esto, las preocupaciones por la variante Delta de rápida propagación podría limitar las ganancias.

Por otro lado, el dólar estadounidense se ha visto apoyado por las expectativas de que la Fed comenzaría a revertir sus enormes estímulos de la era pandémica más pronto que tarde. Las especulaciones fueron alimentadas aún más por la publicación el viernes del índice de precios al productor IPP de Estados Unidos, que registró la mayor ganancia desde noviembre de 2010 e indicó que una mayor inflación podría persistir durante algún tiempo. Esto, a su vez, podría seguir actuando como viento de cola para el USD.

Desde una perspectiva técnica, la incapacidad del par USD/CAD para conquistar el nivel de 1.2700 hace que sea prudente esperar alguna compra de continuación antes de posicionarse para cualquier movimiento alcista adicional. La configuración apunta a una extensión de la acción del precio de consolidación en rango en medio de la ausencia de publicaciones económicos de los Estados Unidos o Canadá.

USD/CAD niveles técnicos

El Ministerio de Economía alemán realizó algunos comentarios en la última hora, diciendo que es probable que el crecimiento del PIB repunte significativamente en el tercer trimestre después de un aumento del 1,6% en el trimestre anterior. El Ministerio agregó además que se espera que el crecimiento del PIB se normalice en el cuarto trimestre.

Reacción del mercado

Los comentarios hicieron poco para dar apoyo a la moneda compartida o aliviar la presión bajista intradía que rodea al par EUR/USD. De hecho, el par permane deprimido por debajo de la marca de 1.1800, cerca de los mínimos de dos semanas tocados a inicios de este lunes en 1.1774.

• La compra sostenida alrededor del dólar empuja al USD/JPY al alza por segundo día consecutivo el lunes.
• El nerviosismo en torno al COVID-19 puede ofrecer cierto apoyo al JPY de refugio seguro y limitar la subida del par.

El par USD/JPY se ha movido al alza durante la sesión europea del lunes, con los alcistas haciendo un nuevo intento de aprovechar el impulso más allá del nivel psicológico clave de 110.00.

El par ha ganado tracción por segundo día consecutivo y ha construido sobre el rebote del día anterior de la zona de soporte de 109.65-60 en medio de un buen repunte en la demanda del dólar estadounidense.  A pesar del sombrío informe de empleos estadounidenses de agosto, los inversores parecen convencidos de que la Fed comenzaría a revertir sus enormes estímulos de la era pandémica más pronto que tarde. Esto, a su vez, ha continuado actuando como un viento de cola para el USD y ha sido visto como un factor clave que ha proporcionado un modesto impulso al par USD/JPY.

Las expectativas de la Fed se vieron reforzadas por la publicación el viernes del índice de precios al productor IPP estadounidense, que registró la mayor ganancia desde noviembre de 2010 e indicó que una mayor inflación podría persistir durante algún tiempo. Esto fue evidente por el reciente repunte de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense. Dicho esto, una combinación de factores impidió que los alcistas abrieran posiciones agresivas y limitaron cualquier movimiento desbocado para el par USD/JPY, lo que justifica cierta precaución antes de posicionarse para cualquier ganancia adicional.

Los inversores siguen preocupados de que la rápida propagación de la variante Delta del coronavirus pueda conducir a una desaceleración económica global. Aparte de esto, las noticias de que los demócratas estadounidenses están considerando propuestas para aumentar los impuestos a las empresas y los ricos han contribuido aún más al estado de ánimo cauteloso. Esto, a su vez, podría extender cierto apoyo al yen japonés de refugio seguro, que, junto con un tono más suave alrededor de los rendimientos de los bonos del Tesoro de los Estados Unidos, podría limitar cualquier ganancia desbocada para el par USD/JPY, al menos por ahora

Los inversores también podrían preferir esperar un nuevo catalizador de la publicación esta semana de los principales datos macroeconómicos de Estados Unidos, con las últimas cifras de inflación del consumidor IPC el martes y los datos mensuales de ventas minoristas del jueves. Incluso desde una perspectiva técnica, el par USD/JPY ha estado oscilando en un rango en las últimas cuatro semanas. Esto apunta además a la indecisión entre los inversores y hace prudente esperar a algunas compras de continuación en medio de la ausencia de publicaciones económicas relevantes el lunes.

Niveles técnicos a observar

La primera ministra de Nueva Zelanda (Nueva Zelanda), Jacinda Ardern, anunció una flexibilización del nivel de alerta de emergencia por coronavirus en Auckland durante la madrugada del lunes.

Es probable que Auckland experimente una moderación de las restricciones desde el 22 de septiembre, pasando del nivel 3 al nivel 2. Sin embargo, "el resto del país permanecerá en nivel de alerta 2 hasta el 22 de septiembre", dijo Ardern.

La libra todavía apunta al nivel de 1.3890 siempre y cuando no rompa por debajo de 1.3760, según sugirieron loss estrategas de forex en UOB Group.

Perspectiva 24 horas: "Destacamos el viernes pasado que el avance de la libra tenía margen para extenderse, pero era poco probable que rompiera el máximo de la semana pasada cerca de 1.3890. Nuestra visión no estaba mal, ya que GBP posteriormente se elevó a un par de pips de 1.3890 (máximo de 1.3888) antes de retroceder. La presión al alza se ha aliviado y la libra probablemente se ha movido a una fase de consolidación. En otras palabras, es probable que GBP opere lateralmente hoy, se espera que esté dentro de un rango de 1.3800/1.3870."

Próximas 1-3 semanas: "El viernes pasado (10 sep, par en 1.3840), tuvimos la opinión de que había espacio para probar 1.3890, pero era demasiado pronto para esperar un avance sostenido. La libra posteriormente subió a 1.3888 antes de retirarse. Mientras 1.3760 no se quiebre, el GBP podría escenificar otro intento de pasar a 1.3890. De cara al futuro, la libra tiene que cerrar por encima de 1.3910 antes de que se pueda esperar un aumento sostenido."

"Apoyo avanzar hacia un proceso de reducción de estímulos más pronto que tarde. Cuando eso suceda exactamente, el comité tiene que decidir. Espero que en algún momento de este año podamos iniciar el proceso de ajuste", dijo el presidente del Banco de la Reserva Federal de Filadelfia, Patrick Harker, en una entrevista con Nikkei, según Reuters.

Preguntado sobre si la Fed anunciará alguna subida o reducción de tipos durante la reunión de la próxima semana, Harker dijo: "Eso no se ha decidido, y prefiero no comentar sobre eso".

El legislador también pronostica que podríamos ver subidas de tipos a finales del 2022 o principios de 2023, al tiempo que dice: "Tengo cierta preocupación de que los riesgos para una inflación más alta de lo que esperamos sean elevados, por lo que me gustaría dejar abierta la opción de un aumento de las tasas. Pero de nuevo, eso depende del estado de la economía".

En opinión de los estrategas de forex de UOB Group, el EUR/USD corre el riesgo de pérdidas adicionales si quiebra la zona 1.1770.

Declaraciones destacadas

Perspectiva 24 horas: "El viernes pasado esperábamos que el EUR se consolidara y cotizase entre 1.1805 y 1.1850. Nuestra opinión no fue errónea, ya que posteriormente se negoció dentro de un rango de 1.1807/1.1850. El tono subyacente parece haberse suavizado y el sesgo para hoy está en el lado negativo. Una caída por debajo de 1.1795 no sería sorprendente, pero es poco probable que el próximo gran soporte en 1.1770 entre en escena. La resistencia está en 1.1830 seguida de 1.1850."

Próximas 1-3 semanas: "Nuestra perspectiva desde finales de la semana pasada sigue en pie. Según ha destacado, el EUR sigue consolidándose en un rango de 1.1795/1.1895. Mientras que el impulso a la baja está mostrando signos tentativos de repunte, sólo un cierre diario por debajo de 1.1770 indicaría el inicio de un retroceso más profundo. Por el momento, la perspectiva de que el EUR cierre por debajo de 1.1770 no es alta, pero se mantendría intacta a menos que se mueva por encima de los 1.1850 en estos pocos días".

Esto es lo que necesita saber para operar hoy lunes 13 de septiembre:

Los mercados han comenzado la semana con ganancias menores después de una semana a la baja. El sentimiento se basa en la incertidumbre sobre la inflación estadounidense, la represión tecnológica en China y las preocupaciones sobre el covid y la infraestructura. El dólar está ganando terreno en todos los ámbitos. Las criptomonedas están a la defensiva.

Sentimiento cauteloso: Los futuros del S&P 500 se mantienen con pocos cambios después de que las acciones devolvieran las ganancias anteriores la semana pasada. Las preocupaciones sobre la inflación estadounidense siguen prevaleciendo en los mercados después de las relativamente altas cifras de precios al productor IPP del viernes y antes de la publicación de los precios al consumidor IPC del martes.

Los funcionarios de la Reserva Federal están ahora oficialmente en su modo de "silencio" antes de la decisión de la próxima semana. Los analistas esperan que la Fed se abstenga de reducir su programa de compra de bonos la próxima semana, pero que haga un movimiento más adelante en el año. Además de las cifras de inflación, el foco está en los datos de las ventas minoristas y del sentimiento de los consumidores.

Los planes de gasto en infraestructura estadounidenses están en el aire mientras los demócratas están divididos sobre el aumento de los impuestos corporativos y mientras el senador demócrata conservador Joe Manchin rechaza el límite de 3.5 billones de dólares.

Presión sobre las tecnológicas: Según se informa, las autoridades chinas están considerando la posibilidad de desintegrar Alipay, una de las mayores compañías de pago. Viene después de los otros esfuerzos de Pekín para frenar el poder de las grandes empresas tecnológicas y enfría el sentimiento. Las noticias de nuevos brotes de COVID-19 también se suman al sentimiento sombrío.

Elecciones alemanas: El candidato de centro-izquierda Olaf Scholz consolidó su posición como líder para suceder a Angela Merkel después del tercer debate televisado. Se abstuvo de descartar una coalición con la izquierda radical, y eso está pesando ligeramente en el EUR/USD,que cotiza por debajo de 1.18.

La semana pasada, el Banco Central Europeo anunció la desaceleración de su plan de compra de bonos, pero insistió en que es sólo una "recalibración" y no un cambio importante. Los cambios más significativos se deben realizar a continuación

Ver: Cómo puede el BCE reducir estímulos sin subir los tipos: Negándolo

El GBP/USD se sitúa por encima de 1.38 mientras el primer ministro del Reino Unido, Boris Johnson, anunciará cambios en la política del país sobre el covid y mientras los casos sigan siendo elevados.

El oro cotiza por debajo de los 1.800$, mientras que los rendimientos del Tesoro estadounidense a 10 años se mantienen en torno al 1.33%. El petróleo cotiza alrededor de los 70$. Goldman Sachs dijo que el mercado mundial del petróleo se "moverá al alza significativamente"

Criptomonedas: Bitcoin está cotizando por debajo de 44.000$, Etehreum por debajo de 3.300$ y ADA por debajo de 2.50$. Los activos digitales vuelven a estar a la defensiva, y algunos citan la regulación coreana como catalizador. Las criptomonedas sufrieron un "flash-crash" la semana pasada cuando El Salvador convirtió al Bitcoin en moneda de curso legal.