Noticias de mercados

• La plata oscila entre tibias ganancias y leves pérdidas por debajo de los máximos de un mes alcanzados el lunes.
• Los alcistas deben esperar a que se mantenga la fortaleza por encima de 22.00$ antes de realizar nuevas apuestas.
• Una ruptura convincente por debajo del 23.6% del nivel Fibonacci cambiará la tendencia a favor de los bajistas.

La plata revierte una caída inicial en la sesión americana a la zona de 21.50$-21.45$ y salta de nuevo más cerca de un máximo de un mes tocado el día anterior. Sin embargo, el metal blanco sigue por debajo de 22.00$ y actualmente se sitúa en torno al nivel de retroceso de Fibonacci del 38.2% de la reciente caída desde la zona de 24.65$, o un máximo de varios meses tocado en febrero.

Desde un punto de vista técnico, los osciladores del gráfico diario acaban de empezar a ganar tracción positiva y apoyan las perspectivas de ganancias adicionales. Los alcistas, sin embargo, podrían seguir esperando un movimiento sostenido más allá de la media móvil simple (SMA) de 200 periodos en el gráfico de 4 horas antes de hacer nuevas apuestas. El XAG/USD podría entonces intentar superar el nivel del 50% de Fibonacci, alrededor de la zona de 22.30$, y probar el siguiente obstáculo relevante cerca de la zona de oferta de 22.55$-22.60$. A continuación, el nivel del 61.8% Fibonacci, justo antes del nivel redondo 23.00$, que si se supera con decisión anulará cualquier sesgo bajista a corto plazo y allanará el camino para un nuevo movimiento de apreciación a corto plazo.

Por otro lado, cualquier debilidad por debajo del mínimo diario, en torno a la zona de 21.50$-21.45$, podría encontrar ahora cierto soporte cerca de la zona de 21.25$, antes de 21.00$, o el 23.6% del nivel Fibonacci. Este último debería actuar como una base sólida para el XAG/USD. Una ruptura convincente por debajo sugerirá que la reciente recuperación desde niveles justo por debajo del nivel psicológico 20.00$, o el mínimo anual tocado la semana pasada, ha seguido su curso. La caída subsiguiente podría arrastrar al XAG/USD hacia el soporte intermedio de los 19.60$, de camino al nivel redondo 19.00$.

La trayectoria bajista podría extenderse aún más hacia la zona de 18.80$-18.75$ antes de que el XAG/USD finalmente caiga al siguiente soporte relevante cerca de la zona de 18.30$-18.25$ y el nivel de 18.00$.

Plata gráfico de 4 horas

Niveles clave a vigilar

• Las cifras del IPC estadounidense se ajustan en su mayoría a las expectativas.
• El dólar reanuda su caída generalizada, los futuros de Wall Street alcanzan nuevos máximos.
• El XAU/USD se mantiene por encima de los 1.900$ tras los datos de EE.UU., mirando máximos recientes.

Los precios del Oro se movieron al alza tras la publicación de los datos de inflación de EEUU. El XAU/USD subió desde cerca de los 1.900$, acanzando niveles superiores a los 1.910$, y perdiendo posteriormente fuerza. El metal amarillo está buscando el máximo mensual que alcanzó a primera hora del martes alrededor de 1.915$.

El Índice de Precios al Consumo (IPC) de EE.UU. subió en febrero un 0.4%, y la tasa anual se ralentizó desde el 6.4% de enero hasta el 6.0%, ambos datos coincidieron con el consenso del mercado. El IPC subyacente aumentó un 0.5% respecto al mes anterior, ligeramente por encima del 0.4% esperado; y la tasa anual subyacente subió un 5.5% respecto al año anterior, por debajo del 5.6% del mes anterior.

Las cifras de inflación de EE.UU. no sorprendieron a los participantes del mercado. Los rendimientos en EE.UU. subieron modestamente, lo que sugiere que la subida del Oro está siendo impulsada por un Dólar más débil en general y una mejora en el sentimiento. Si continúan las subidas de los rendimientos estadounidenses, el XAU/USD podría tener dificultades para extender sus ganancias.

El XAU/USD se enfrenta a una fuerte resistencia en torno a los 1.915$. Una ruptura al alza despejaría el camino hacia nuevas ganancias. La siguiente zona a vigilar se sitúa en 1.935/40$. Por el contrario, la banda 1.900-1.895$ emerge como soporte inicial, seguido por 1.875$.

XAU/USD Niveles técnicos

• El precio del oro se mueva a la baja el martes desde el máximo de cinco semanas.
• Los futuros de tasas de interés sugieren un giro en la política moentaria de la Fed en marzo, frente a las expectativas de la semana pasada de una subida de tasas de 50 puntos básicos.
• El rebote correctivo de los rendimientos pone a prueba a los alcistas del XAU/USD antes del IPC estadounidense de febrero.

El precio del oro (XAU/USD) se mueve ligeramente a la baja durante la sesión europea del martes mientras los operadores luchan por justificar catalizadores mixtos antes de los datos clave del Índice de Precios al Consumidor (IPC) de EE.UU. En el momento de escribir, el XAU/USD cae cerca del 0.60% en el día en la región de los 1.902$.

Las últimas pérdidas del metal precioso podrían estar relacionadas con el rebote correctivo del dólar estadounidense, mientras se siguen de cerca los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense. Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años registran leves ganancias alrededor del 3.58%, después de rebotar desde el mínimo mensual del 3.418%, mientras que el del bono a 2 años rebota desde los niveles más bajos desde septiembre de 2022 para marcas leves ganancias alrededor del 4.19% en el momento de escribir. Cabe señalar que el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 2 años registró el día anterior su mayor caída diaria desde 1987.

Por otro lado, el Índice del Dólar DXY rebota desde mínimos de un mes para romper una tendencia bajista de tres días cerca de 103.90, con una subida intradía del 0.27%.

Vale la pena observar que los temores que emanan de las caídas del Silicon Valley Bank (SVB) y del Signature Bank han revertido recientemente las expectativas de línea dura de la Reserva Federal (Fed) y han desafiado a los alcistas del USD últimamente. "Los operadores ven un 33% de posibilidades de que la Fed mantenga los tipos este mes; los precios del mercado muestran que se esperan recortes de tasas ya en junio", dijo el CME. En la misma línea Reuters mencionó que "los Futuros de los Fondos de la Fed de EE.UU. han valroado una probabilidad del 69% de una subida de 25 puntos básicos en la reunión de política monetaria de la Fed de la próxima semana, con una probabilidad de más del 30% de una pausa". La noticia también añade que la semana pasada el mercado estaba preparado para una subida de 50 puntos básicos antes del colapso del SVB.

También es probable que pesen en el precio del oro los últimos temores que rodean a China y Rusia como el Reino Unido, los EE.UU. y Australia sobre las cuestiones de los submarinos nucleares, mientras que Washington se reúne con el líder de Taiwán. Sin embargo, las esperanzas de una mayor inversión en China y el reciente aumento de las esperanzas de una recuperación gradual de la nación del dragón, según Bloomberg, favorecen a los alcistas del XAU/USD.

Más adelante en el día, el IPC estadounidense será el evento más importante para los operadores del oro, ya que las expectativas en torno a la Fed ya se han revertido. Según las previsiones del mercado, es probable que el IPC general de EE.UU. se reduzca hasta el 6.0% interanual frente al 6.4% anterior, mientras que el IPC subyacente podría caer hasta el 5.5% interanual desde el 5.6% anterior.

Análisis técnico del precio del oro

La ruptura a la baja de un canal de tendencia ascendente de dos días de antigüedad se une a una señal bajista del MACD y a un RSI más firme para mantener la esperanza de los vendedores del oro. Sin embargo, la media móvil exponencial (EMA) de 21 periodos soporta la caída inmediata del XAU/USD cerca del nivel de 1.900$.

Más abajo, el 38.2% de retroceso de Fibonacci de la subida desde el 28 de febrero, cerca de 1.873$, puede actuar como un soprote antes de que el precio del oro caiga hacia el máximo del 6 de marzo cerca de 1.858$.

No obstante, cabe señalar que el nivel de la EMA 200 en torno a 1.851$ podría actuar como última defensa para los compradores del XAU/USD.

Por otra parte, la recuperación del precio del oro sigue siendo difícil a menos que se recuperar por encima de la línea inferior del canal, cerca de los 1.921$ .

En caso de que el XAU/USD se mantenga firme más allá de los 1.921$, el máximo mensual anterior en torno a los 1.960$ podría atraer a los alcistas.

Gráfico de 1 hora del precio del oro

Tendencia: Alcista