Новости и прогнозы: валютный рынок от 11-06-2003

Спрос на EUR/JPY на токийских торгах по видимому усилил отскок с 137.25. Скопление кроссовых стопов и продаж экспортеров между 137.60 и 138.00 обеспечили рынку глубокое падение. Американские фонды были также активными на покупочной стороне и ответственны за движения евро до 138.25-30. USD/JPY последовал за тенденцией доллара на понижение, активность была низкая с риском интервенции Банка Японии довлеющим над рынком. Диапазон 117.55-117.95 наблюдался с закрытия лондонских торгов. Банк Японии оставил денежно-кредитную политику без изменений и подтвердил свои намерения продолжать нацеливаться на депозиты текущих счетов между 27 и 30 трлн йен. Минфин Японии обьявил о выявлении интервенции в форекс на месячной нежели на четвертной основе начиная с июня. USD/JPY-поддержка стоит на 117.55-60.

Президент Бундесбанка Вельтке ранее признал что рост экономики Германии вряд ли улучшится в третьем квартале не смотря на снижение ставок ЕЦБ в июне. Однако отсутствие релизов американских данных на нью-йоркской сессии привели к ослаблению доллара. Один из инвестиционных банков США покупал в значительны обьемах с исполнением стопов выше 1.1750. Решение валютного коммитета ФРС США выйдет 25 июня и ожидания снижения ствок ФРС должны ослабить доллар на всех фронтах. После того как курс резко упал с пиков майского диапазона на 1.1930 настроения вокруг евро на данный момент остаются смешанными. Однако, инвесторы предпочитают EUR/USD на впадинах.

GBP/JPY получает поддержку со стороны притоков капитала вкалдываемых с евро в фунт. GBP/JPY держится на 196.32. Сопротивление наблюдается на 197.00. Ожидается дальнейший рост с сопротивлением на пятничных пиках на 197.80.

Прогнозы ЕЦБ просочились днем ранее и были даны агенством Рейтерс. Индекс потребительских цен резко упадет в 2004 году в диапазоне от 0.7% до 1.9%. ВВП на 2003 год был перемотрен вниз к 0.4%-1.0% с 1.1%-2.1% и к 1.1%-2.1% в следующем году. EUR/USD не сильно отреагировал незначительно упав после неудачной попытки достижения стопов выше 1.1790.

Рынок развернулся на 180 градусов за последние 24 часа. Новости о том что Freddie Mac попал под крминальное расследование давят на настроения вокруг доллара. Продажи наблюдаются на 1.1785/90 однако стопы выстроились чуть выше 1.1795.

На фоне сегодняшнего падения USD/CHF тестирует дно канала на 1.3070, отсутствие отскока было неожиданным и не приветствовалась покупателями. По видимому цены намерены снижаться до поддержки на 1.3020. Участники намерены свертывать свои позиции к продаже в районе 1.3000 и по этому ожидается ограничение падения на этом уровне. EUR/CHF стабилен около 1.5375 однако вновь может отдрейфовать в случае падения USD/CHF ниже 1.3010.

Кросс все еще продается не смотря на консолидацию ниже 0.7065. Ходят слухи об активных продажах крупного ближневосточного участника. Эти слухи подтверждают ранние сообщения о том что один из высших денежно-кредитных лиц менял свои евро активы на британские. Дневные чарты показывают диапазон 0.7035-0.7065 с возможной консолидацией до очередного падения.

EUR/USD слегка снизился из за фиксации прибыли на европейской сессии. В обеденное время сильного продвижения не предвидится, падение скорее всего ограничится на 1.1740. Нью-йоркские источники сообщают о небольшом интересе в преддверии релиза Бэдж Бук США и завтрашних данных.

Дилеры ожидают свертывания позиций к продаже по USD/JPY для материализации на 118.00. Европейские участники продают на 117.85.

ЕЦБ все еще допусткает возможность дальнейшего снижения ставок. Очередное снижение на 50 пунктов ожидается в сентябре. Нерадужный взгляд Бундесбанка на экономику Германии делает снижение ставок вероятным. Усиление евро и отстование времени в политике ставок дает мизерные надежды на рост экономики Германии в 2003 году.

Президент Бундесбанка Вельтке заявил что банк не предвидит какого либо фундаменального улучшения германской экономики в текущем году а рост ВВП вряд ли превысит 0.2%.

Фунт последовал за масштабными продажами доллара. EUR/GBP активно продавался со стороны американских и немецких банков. После сказанных комментариев Дюзенберга в четверг евро также пошел в рост.

Доллар открылся с понижением на нью-йоркской сессии однако большую ее часть провел в диапазоне. В перспективе, ожидается что торги пройдут в относительно спокойном тоне в преддверии завтрашнего релиза ключевых данных по США. Этим утром в календаре важных событий не наблюдалось.

Для EUR/USD сессия проходила на спокойной ноте; в центре внимания были продажи EUR/JPY.
Дюйсенберг прогнозирует дальнейшее снижение ставок и считает, что риска инфляции для Еврозоны нет.
Он приветствовал усиление EUR, признав, что это может отрицательно сказаться на экспорте США.
Грэмлих (FED) также прогнозирует снижение ставок.
Он отметил, что ослабление USD повлияло на импортные цены, а также то, что это снижает угрозу дефляции.
Покупки EUR/USD из США привели его к уровню 1.1705 на Американской сессии.
Участники рынка играют на его понижении.<> Большинство предпочитает производить продажи при ослаблении, а не усилении.
Ключевым считается пробитие уровня 1.1630.
Выше этого уровня сохраняется диапазон.

GBP подскочила во вторник. Рост последовал после принятия Банком Англии решения оставить ставки без изменений и ЕЦБ снизить ставки. Дуйзенберг высказался за снижение ставки после прогнозов по росту экономики в Германии (по прогнозам, рост экономики будет равен 0). GBP поднялась до 1.6575/80 на Нью-Йоркской сессии перед падением EUR. GBP: рост акций США способствовала резкому возращению цены сверху до уровня 1.6520/30. GBP/JPY достиг уровня 195.65. EUR/GBP опустилась до 0.7055 после объявления решений относительно ставок. EUR/GBP: целью является уровень поддержки цен 0.7010, отскок предопределяет продажи на уровне 0.7080/85. GBP: уровень поддержки цен 1.6475/85.

У участников рынка сильные подозрения в этом отношении, особенно после выхода данных по золотовалютным резервам, которые в мае 2003г. достигли рекордного уровня $543.09 млрд., увеличившись +$43.65 млрд. против апреля.