Новости и прогнозы: валютный рынок от 12-11-2008

Энди Чавериат, технический аналитик BNP Paribas отмечает, что преодоление краткосрочной поддержки в районе нижней границы треугольника $1.2525 "открывает возможность снижения к октябрьскому минимуму $1.2330." Эксперт отмечает, что в ближайшие сессии возможно установление нового циклического минимума, а в среднесрочном ( в течение нескольких недель) периоде ожидает снижение в область $1.2075/$1.1730. Тем не менее, Чавериат отмечает, что недавний всплеск волатильности "имел характер коррекции." В случае, если поддержка в районе $1.2330 устоит, она может стать основанием для восстановления курса в ближайшем времени.
В рамках данного сценария можно ожидать, что евро-доллар будет торговаться в пределах диапазона, ограниченного $1.2300 -$1.3300 в течение ближайших нескольких недель, полагает эксперт.

После роста в ходе фиксации прибыли продажи стерлинга возобновилось и курс в настоящее время торгуется в районе $1.4925, неподалеку от сессионного минимума $1.4890. Давление на стерлинг сохраняется в связи с ожиданиями снижения процентной ставки Банка Англии, причем некоторые аналитики ожидают, что в декабре снижение составит 100 п.п.. В настоящее время некоторые наблюдатели говорят о целях для стерлинга в краткосрочном периоде в области $1.4500.

Иена резко выросла против евро и доллара после того, как Секретарь Казначейства США Генри Поулсон представил модифицированный план выхода из кризиса в соответствии с которыми планируется перенаправить денежные средства от банков на стимулирование потребительского спроса. В результате инвесторы активизировали продажи высокорисковых активов, что и стало причиной укрепления иены, а также доллара против европейских валют в связи с увеличением спроса на безопасные активы.

GS отмечает, что "избранный на пост президента США Обама, который официально займет свой пост 20 января столкнется с проблемой ослабевающей экономики. В настоящее время мы ожидаем, что к 4 кв. 2009 года безработица достигнет 8.5%, что на 4 процентных пункта выше показателя начала 2007 года."

"Мы должны продолжить рассматривать необходимость принятия дополнительных мер для возобновления кредитных потоков и поддержки экономики." После того, как рынки стабилизируются потребуется сократить активность специализированного кредитования; кроме того, потребуется более активная система защиты от системных рисков.

"Во-первых мы должны продолжит укреплять стабильность финансовой системы с тем, что бы банки и другие кредитные институты могли осуществлять свою деятельность, необходимую для восстановления и роста экономики.
Несмотря на то, что финансовая система стабилизировалась, как банки так и не банковские кредитные учреждения нуждаются в дополнительном капитале... Приблизительно 40% потребительского кредитования в США обеспечивается посредством секьюритизации обязательств по кредитным картам, автокредитам, студенческим займам и прочим подобным продуктам.
Данный рынок, который является жизненно необходимым для кредитования и роста, имеет все предпосылки для стабилизации...
В третьих мы продолжаем изыскивать возможности для снижения рисков лишения заемщиков права на выкуп ипотечных закладных (foreclosures). На протяжении трех последних недель мы продолжили рассмотрение относительных преимуществ покупок неликвидных активов, обеспеченных ипотечными закладными и на данный момент пришли к выводу, что такие действия не являются наиболее эффективным способом использования фондовTARP."

Пара снизилась после того, как фондовые индексы в США открылись с серьезными потерями. В настоящее время курс приблизился к зоне сосредоточения ордеров на покупку Y96.30. Ниже данной отметки, а также ниже Y96.00 по некоторым данным находятся стопы, поглощение которых ускорит снижение к Y95.75.

- мы можем стать свидетелями драматического падения темпов роста экономики Великобритании в 2009 году
- сложно сказать сколько продлится рецессия, которая, по моему мнению уже наступила.

Были опубликованы следующие данные:
09:30 Великобритания Средние доходы 3 месяца до сентября 3,3%
09:30 Великобритания Уровень безработицы октябрь 3,0%
09:30 Великобритания Изменение числа безработных октябрь 36,5
09:30 Великобритания Уровень безработицы по методологии ILO 3 месяца до сентября 5,8%
10:00 Е15 Промышленное производство, г/г сентябрь -2,4%
10:00 Е15 Промышленное производство сентябрь -1,6%  
10:30 Великобритания Квартальный инфляционный отчет Банка Англии

Фунт снизился против доллара и евро после того, как квартальный отчет Банка Англии и комментарии Главы центрального банка Мервина Кинга дали однозначно понять, что в будущем нас ожидает дальнейшее снижение учетной ставки в Великобритании. Банк Англии ожидает снижения индекса потребительских цен ниже отметки 2% в средине 2010 года. СнижениеВВП согласно ожиданий центрального банка достигнет своего пика -2% в средине 2009 года, а к 2011 году ожидается возврат темпа роста ВВП к трендовым . Экономические прогнозы сейчас являются значительно хуже чем в августе. В тоже время Глава центрального банка заявил, что банковская ставка будет снижена до такого уровня, который будет необходим.
Ранее были опубликованы данные по рынку труда Великобритании, которые показали ухудшение ситуации с занятость в экономике (уровень безработицы по методологии ILO вырос до уровня 5,8%).
Йена вернула утраченные позиции против основных валют в ходе возобновления снижения фьючерсов на фондовые индексы США.
Евро укрепил свои позиции против доллара, поскольку участники рынка посчитали чрезмерным с технической точки зрения вчерашнее падение единой валюты.
Индекс доллара, который отслеживает американскую валюты против шести основных торговых партнеров США, сегодня снизился до уровня 86,779 с уровня 87,075 вчера.
Однако, потери доллара могут быть ограничены в связи с снижением цен на сырье, импортерами которого для США выступают Австралия и Новая Зеландия.

EUR/USD пара торговалась в рамках $1,2500-$1,2630.

Сегодня не предвидится публикаций экономической статистики США. Среди событий второй половины дня стоит выделить выступление Президента ЕЦБ Жана-Клода Трише в 18:00 GMT.
В 21:45 GMT будут опубликованы данные по розничным продажам Новой Зеландии, а закончится день выходом в 23:50 GMT японского индекса оптовых цен на внутреннем рынке.

Снизившись в область Y97,05, курс обновил сессионный минимум, который был достигнут в течении торгов на азиатской сессии. Позже курс повысился в область Y97,50. Движение пары происходит в рамках треугольника, нижняя граница которого выступает линией поддержки с 29 октября. Преодоление данной поддержки откроет дорогу к дальнейшему укреплению японской валюты.

Фунт снизился против доллара и евро после того, как квартальный отчет Банка Англии и комментарии Главы центрального банка Мервина Кинга дали однозначно понять, что в будущем нас ожидает дальнейшее снижение учетной ставки в Великобритании. Банк Англии ожидает снижения индекса потребительских цен ниже отметки 2% в средине 2010 года. Снижение ВВП согласно ожиданий центрального банка достигнет своего пика -2% в средине 2009 года, а к 2011 году ожидается возврат темпа роста ВВП к трендовым. Экономические прогнозы сейчас являются значительно хуже чем в августе. В тоже время Глава центрального банка заявил, что банковская ставка будет снижена до такого уровня, который будет необходим.
Ранее были опубликованы данные по рынку труда Великобритании, которые с одной стороны показали ухудшение ситуации с занятость в экономике (уровень безработицы по методологии ILO вырос до уровня 5,8%), но с другой было пересмотрено в сторону повышения предыдущее значение показателя количества безработных в результате чего текущее значение показателя оказалось лучше ожиданий. Данный факт оказал временную поддержку фунту.
Йена вернула утраченные позиции против основных валют в ходе возобновления снижения фьючерсов на фондовые индексы США.
Евро укрепил свои позиции против доллара, поскольку участники рынка посчитали чрезмерным с технической точки зрения вчерашнее падение единой валюты.
Индекс доллара, который отслеживает американскую валюты против шести основных торговых партнеров США, сегодня снизился до уровня 86,779 с уровня 87,075 вчера.
Однако, потери доллара могут быть ограничены в связи с снижением цен на сырье, импортерами которого для США выступают Австралия и Новая Зеландия.

Уровень сопротивления 3: Y100.55
Уровень сопротивления 2: Y99.70
Уровень сопротивления 1: Y98.40
Текущая цена: Y97.40
Уровень поддержки 1: Y96.90
Уровень поддержки 2: Y95.70
Уровень поддержки 3: Y94.60
Комментарий: Йена вернула потерянные позиции против доллара, но в целом техническая картина осталась прежней. Ближайшее сопротивление расположено в области МА (200) для Н1 на Y98,40. Максимум 29 октября на Y99,70 является следующим уровнем сопротивления. Преодоление данного уровня откроет дорогу к Y100,55 (минимум 17 октября и максимум 22 октября). Ближайшая поддержка представлена уровнем 38,2%FIBO роста Y90,90-Y100,55 на Y96,90. Ниже возможно снижение к Y95,70 (50,0%) и далее к Y94,60 (61,8%).

- Снижение ставок в октябре «довольно значительный ответ» ожиданиям падения ВВП
- Существует риск дефляции
- Глава Банка Англии готов снова снизить ставку в случае необходимости
- Падение фунта на протяжении прошлого года не вызывает удивления
- Особенно резкое падение фунта нежелательно
- В отличие от начала 1990 годов сейчас можно принимать решительные меры

Уровень сопротивления 3: Chf1.2000
Уровень сопротивления 2: Chf1.1960
Уровень сопротивления 1: Chf1.1890
Текущая цена: Chf1.1869
Уровень поддержки 1: Chf1.1830
Уровень поддержки 2: Chf1.1760
Уровень поддержки 3: Chf1.1680
Комментарий: Техническая картина по данной валютной пере не изменилась. Пара установила новый максимум 2008 года (Chf1,1890), который на данный момент выступает сильной областью сопротивления, поскольку также является уровнем 61,8% FIBO падения Chf1.3285-Chf1.0455. Выше возможен рост к Chf1.1960 (область минимумов июля 2007 года и верхняя граница восходящего с 13 июля канала). Далее расположен психологический уровеньChf 1,2000. Тем не менее, сформировавшиеся на коротких интервалах дивергенции могут свидетельствовать в пользу начала коррекции в ближайшем времени. Промежуточной поддержкой представляется район сессионного минимума наChf1.1830, более сильным уровнем поддержки выступает область 31.8% FIBO роста Chf1.1550-Chf1.1890 на Chf1.1760. Преодоление данной отметки откроет дорогу к Chf1.1680 (61.8%).

Техника по GBP/USD:
Уровень сопротивления 3: $1.5640
Уровень сопротивления 2: $1.5565
Уровень сопротивления 1. $1.5490
Текущая цена: $1.5265
Уровень поддержки 1. $1.5265
Уровень поддержки 2. $1.5150
Уровень поддержки 3. $1.4850
Комментарий: После публикации квартального инфляционного отчета Банка Англии, судя по которому можно сделать вывод в пользу дальнейшего снижения центральным банком учетной ставки, фунт резко упал против доллара и в данный момент тестирует поддержку в области шести летнего минимума на $1,5265. Ниже возможны потери до $1,5150 (область минимумов июля 2002 года) и далее к $1,4850 (область максимумов октября 2001 года). В случае восстановления, промежуточным сопротивлением выступает область $1,5460 (38.2% FIBO снижения $1,5880-$1,5245). В случае преодоление данного уровня следующей целью роста будет $1,5565 (50,0%) и далее $1,5640 (61,8%).

Банк Англии ожидает снижения индекса потребительских цен ниже отметки 2% в средине 2010 года. Снижение ВВП согласно ожиданий центрального банка достигнет своего пика -2% в средине 2009 года, а к 2011 году ожидается возврат темпа роста ВВП к трендовым. Экономические прогнозы сейчас являются значительно хуже чем в августе. Также Банк Англии в своем квартальном инфляционном отчете отмечает, что риски относительно прогнозов являются «уравновешенными».
Судя по отчету Банка Англии не исключена вероятность дальнейшего снижения учетной ставки.

Уровень сопротивления 3: $1.2750
Уровень сопротивления 2: $1.2700
Уровень сопротивления 1. $1.2645
Текущая цена: $1.2528
Уровень поддержки 1. $1.2470
Уровень поддержки 2. $1.2330
Уровень поддержки 3. $1.2200
Комментарий: Пара не смогла преодолеть уровень 38,2% FIBO снижения $1,2925-$1,2470 на $1,2645. Выше расположена отметка $1,2700 (50,0%), преодоление которой откроет дорогу к $1,2750 (61,8%). В случае возобновления падения ближайшей поддержкой будет область сессионного минимума на $1,2470. Преодоление данной отметки откроет дорогу к двух летнему минимума на $1,2330 и далее к $1,2200.

Промышленное производство, г/г сентябрь -2,4% против -0.7%

EUR/USD $1.2800, $1.3000, $1.3025
USD/JPY Y98.10, Y98.20, Y99.00, Y99.50, Y100.00, Y100.85, Y103.00
EUR/GBP stg0.8050

Лучшие чем ожидалось данные по зянятости в Великобритании поддержали стерлинг, который отступил от достигнутого сессионного минимума на $1,5322.На данный момент пара торгуется в области $1,5385. В районе $1,5315 отмечается скопление ордеров на покупку. Преодоление данного уровня откроет дорогу к шестилетнему минимуму на $1,5265. В центре внимания участников рынка сейчас находится квартальный инфляционный отчет Банка Англии, который выйдет в 10:30GMT.

Средние доходы 3 месяца до сентября 3,3% против 3.4%
Уровень безработицы октябрь 3,0% против 2.9%
Изменение числа безработных октябрь 36,5 против пересмотренного 36,3
Уровень безработицы по методологии ILO 3 месяца до сентября 5,8% против 5.7%

Были опубликованы следующие данные:
05:00 Япония Потребительские настроения домашних хозяйств октябрь 29,4

Рост фьючерсов на фондовые индексы США стал причиной снижения йены. Японская валюта снизилась против большинства активно торгующих валют на валютном рынке. С ростом фьючерсов на американские индексы повысилась склонность инвесторов к риску, в результате чего последние начали увеличивать обьемы высоко доходных активов, которые финансируются за счет дешевых кредитов в Японии.
Евро укрепил свои позиции против доллара, поскольку участники рынка посчитали чрезмерным с технической точки зрения вчерашнее падение единой валюты.
Индекс доллара, который отслеживает американскую валюты против шести основных торговых партнеров США, сегодня снизился до уровня 86,779 с уровня 87,075 вчера.
Однако, потери доллара могут быть ограничены в связи с снижением цен на сырье, импортерами которого для США выступают Австралия и Новая Зеландия.

EUR/USD открыв сессию в области $1,2520, пара укрепилась выше отметки $1,2600, после чего незначительно снизилась.

USD/JPY

Пара продолжает корректироваться после вчерашнего роста. На данный момент курс торгуется в область $1,2600. Поддержку евро оказывает рост парыEUR/JPY на фоне повышения фьючерсов на основные индексы США.Ближайшим сопротивлением на пути укрепления пары является уровень $1,2645 (38,2% FIBO снижения $1,2925-$1,2470).

The New York Times
Курс российской валюты снижается, усугубляя нагрузку на экономику
Курс российского рубля снижается, усугубляя нагрузку на экономику, сообщает корреспондент The New York Times Эндрю Крамер.
Во вторник российские власти допустили снижение курса рубля относительно доллара и евро, и этот шаг усилил подозрения, что у страны не хватит резервов для защиты ее валюты в условиях бегства капиталов и падения цен на нефть, пишет издание.

Deutsche Welle
Предприниматели Германии и России оценивают свои шансы в условиях кризиса
В Штутгарте 11 ноября открылась 3-я германо-российская конференция по вопросам малого и среднего бизнеса. Тема глобального финансового кризиса звучит в каждом выступлении на форуме.

General Motors "поделился" последствиями кризиса с дочерними фирмами
Концерн Opel призвал канцлера Германии Ангелу Меркель поддержать целевую кредитную программу Европейского инвестиционого банка, направленную на содействие автопрому.
Американский концерн General Motors - второй по величине в мире производитель автомобилей - на днях официально предупредил, что из-за глобального кризиса и угрозы рецессии в первой половине 2009 года может обанкротиться.

BBC
Плохие новости из США снова обрушили мировые рынки
Стоимость акций на мировых фондовых рынках вновь резко упала из-за неуверенности инвесторов, которые пока не могут сделать определенных выводов относительно истинных масштабов и продолжительности финансового кризиса.

Экономика спама: велики ли прибыли?
Прибыль крупных сетей по рассылке спама оказалась гораздо меньше, чем считалось ранее; к такому выводу пришли американские эксперты.

Несмотря на празднование Дня Ветеранов в США, активность торгов во второй половине была достаточно высокой.
Йена укрепилась против основных валют, поскольку снижение фондовых индексов США и Европы спровоцировало инвесторов сокращать объемы высоко доходных активов, которые финансируются за счет дешевых кредитов в Японии.
Фунт установил рекордный минимум против евро после того, как был опубликован отчет Royal Institution of Chartered Surveyors в соответствии с данными которого продажи домов в Британии упали до минимума за последние 30 лет. Банк Англии может снизить 3%-ную базовую ставку далее чтобы поддержать экономику. ВВП в Британии может снизиться в следующем году до 1.3%. Еще в прошлом месяце экономисты прогнозировали снижение показателя лишь на 0,1%. которую домашние продажи уменьшали к самому низкому по крайней мере через три десятилетия.
Евро продолжил нести потери против доллара, поскольку выросли ожидания участников рынка относительно дальнейшего снижения учетной ставки ЕЦБ.
Внимание участников рынка перемещается на заседание лидеров «большой двадцатки», которое должно состоятся 14-15 ноября в Вашингтоне. Целью данной встречи как и предыдущей будут пути выхода из глобального финансового кризиса.

EUR/USD показав сессионный максимума на уровне $1,2799, пара по итогам сессии снизились в область $1,2530.

USD/JPY

Уровень сопротивления 3: Y100.55
Уровень сопротивления 2: Y99.70
Уровень сопротивления 1: Y98.40
Текущая цена: Y97.86
Уровень поддержки 1: Y96.90
Уровень поддержки 2: Y95.70
Уровень поддержки 3: Y94.60
Комментарий: В результате роста фьючерсов на американские фондовые индексы йена незначительно снизилась против доллара. Ближайшее сопротивление расположено в области МА (200) для Н1 на Y98,40. Максимум 29 октября на Y99,70 является следующим уровнем сопротивления. Преодоление данного уровня откроет дорогу к Y100,55 (минимум 17 октября и максимум 22 октября). Ближайшая поддержка представлена уровнем 38,2%FIBO роста Y90,90-Y100,55 на Y96,90. Ниже возможно снижение к Y95,70 (50,0%) и далее к Y94,60 (61,8%).

Уровень сопротивления 3: Chf1.2000
Уровень сопротивления 2: Chf1.1960
Уровень сопротивления 1: Chf1.1890
Текущая цена: Chf1.1845
Уровень поддержки 1: Chf1.1830
Уровень поддержки 2: Chf1.1760
Уровень поддержки 3: Chf1.1680
Комментарий: Пара установила новый максимум 2008 года (Chf1,1890), который на данный момент выступает сильной областью сопротивления, поскольку также является уровнем 61,8% FIBO падения Chf1.3285-Chf1.0455. Выше возможен рост к Chf1.1960 (область минимумов июля 2007 года и верхняя граница восходящего с 13 июля канала). Далее расположен психологический уровеньChf 1,2000. Тем не менее, сформировавшиеся на коротких интервалах дивергенции могут свидетельствовать в пользу начала коррекции в ближайшем времени. Промежуточной поддержкой представляется район сессионного минимума наChf1.1830, более сильным уровнем поддержки выступает область 31.8% FIBO роста Chf1.1550-Chf1.1890 на Chf1.1760. Преодоление данной отметки откроет дорогу к Chf1.1680 (61.8%).

Уровень сопротивления 3: $1.5675
Уровень сопротивления 2: $1.5545
Уровень сопротивления 1. $1.5460
Текущая цена: $1.5441
Уровень поддержки 1. $1.5340
Уровень поддержки 2. $1.5270
Уровень поддержки 3. $1.5150
Комментарий: Стерлинг от достигнутых вчера минимумов, которые на данный момент являются областью ближайшей поддержки ($1,5340). Дальнейшее снижение делает возможным тестирование минимумов 24-27 октября на $1,5270. Ниже возможны потери до $1,5150 (область минимумов июля 2002 года). В случае продолжения коррекции, промежуточным сопротивлением выступает область сессионного максимума на $1,5460 (также данная отметка является уровнем 23,6%FIBO снижения $1,5880-$1,5340). Преодоление данного уровня следующей целью роста будет $1,5545 (38,2%) и далее $1,5675 (61,8%).

Уровень сопротивления 3: $1.2700
Уровень сопротивления 2: $1.2645
Уровень сопротивления 1. $1.2580
Текущая цена: $1.2549
Уровень поддержки 1. $1.2470
Уровень поддержки 2. $1.2330
Уровень поддержки 3. $1.2200
Комментарий: Пара скорректировалась после вчерашнего снижения. Ближайшей целью восстановления является уровень $1,2580 (сессионный максимум и уровень 23,6% FIBO снижения $1,2925-$1,2470). Далее возможен рост к $1,2645 (38,2%) и выше к $1,2700 (50,0%). В случае возобновления падения ближайшей поддержкой будет областьсессионного минимума на $1,2470. Преодоление данной отметки откроет дорогу к двух летнему минимума на $1,2330 и далее к $1,2200.

High Low Close
EUR/USD 1.2799 1.2504 1.2521
USD/JPY 98.29 97.29 97.66
GBP/USD 1.5703 1.5361 1.5381
USD/CHF 1.1878 1.1723 1.1874

EUR/JPY 125.47 121.80 122.27
EUR/GBP 0.8213 0.8108 0.8138
GBP/JPY 154.27 149.68 150.19
GBP/CHF 1.8523 1.8186 1.8270

05:00 Япония Потребительские настроения домашних хозяйств октябрь 31.4
09:30 Великобритания Средние доходы 3 месяца до сентября 3.4%
09:30 Великобритания Уровень безработицы октябрь 2.9%
09:30 Великобритания Изменение числа безработных октябрь +31.8
09:30 Великобритания Уровень безработицы по методологии ILO 3 месяца до сентября 5.7%
10:00 Е15 Промышленное производство, г/г сентябрь -0.7%
10:00 Е15 Промышленное производство сентябрь 1.1%
10:30 Великобритания Квартальный инфляционный отчет Банка Англии
18:00 Е15 Выступление председателя ЕЦБ Трише
21:45 Новая Зеландия Розничные продажи за исключением автомобилей сентябрь 0.8%
21:45 Новая Зеландия Розничные продажи сентябрь 0.4%
23:50 Япония Индекс цен на корпоративные товары, внутренний, г/г октябрь 6.8%
23:50 Япония Индекс цен на корпоративные товары, внутренний октябрь -0.4%