Новости и прогнозы: валютный рынок от 16-08-2004

Piper Jaffray понизил рейтинг Province Healthcare с Outperform до Market Perform
Raymond James понизил рейтинг Lifepoint Hospitals с Outperform до Mkt Perform
BB&T Capital Mkts понизил рейтинг Sysco Corp сBuy до Hold
Buckingham Research понизил рейтинг Lifepoint Hospitals с Neutral до Underperform
RBC Capital Mkts понизил рейтинг CarMax Group с Outperform до Sector Perform
UBS понизил рейтинг Intertape Polymer с Buy до Neutral
Smith Barney Citigroup понизил рейтинг Leapfrog с Hold до Sell
Smith Barney Citigroup понизил рейтинг Mattel с Buy до Hold
Lehman Brothers понизил рейтинг Hasbro с Equal-weight до Underweight
Lehman Brothers понизил рейтинг Mattel с Overweight до Underweight

Основные фондовые индексы несколько снизились с максимумов сессии, однако, продолжают находиться на впечатляющих уровнях, прибавив за сессию 1.3-1.6%. Сегодняшнее движение стало серьезной поддержкой рынку, который нес ощутимые потери на протяжении последних недель и находился недалеко от минимальных значений текущего года. Рост предполагает продолжение укрепления основных индексов в ближайшей перспективе, однако не стоит упускать из виду некоторые технические условия. Так Dow, Nasdaq, и S&P 500 все еще находятся значительно ниже своих 200- и 50-дневных МА. Объемы торгов тоже не впечатляют, таким образом можно предположить, что участники рынка предпочтут увидеть рост подобный сегодняшнему, сопровождающийся преодолением ключевых уровней сопротивления на больших объемах, прежде чем поверить в смену тенденции последнего времени.

Oppenheimer повысил рейтинг Estee Lauder с Neutral до Buy
Friedman Billings повысил рейтинг Comstock с Mkt Perform до Outperform
Friedman Billings повысил рейтинг Arch Coal с Mkt Perform до Outperform
Goldman Sachs повысил рейтинг Kohl's с In-Line до Outperform
RBC Capital Mkts повысил рейтинг Brigham Exploration с Underperform до Outperform
Bear Stearns повысил рейтинг AstraZeneca с Underperform до Peer Perform
Smith Barney повысил рейтинг Lyondell Chem с Citigroup Hold до Buy
Smith Barney повысил рейтинг Dow Chemical с Citigroup Hold до Buy
Wachovia повысил рейтинг Apache с Underperform до Mkt Perform
JP Morgan повысил рейтинг Brown & Brown с Neutral до Overweight

Kmart Hldg Corporation, сообщает о третьем подряд прибыли по итогам прошлого квартала. Запасы наличности компании выросли и составили $2.6 млрд. Акции компании торгуются на отметке 74.35 9.45 / 14.56%

Представитель EMC Corporation Barron, заявил, что инвесторы и аналитики предполагают рост акций компании в 2005 году, причиной чего послужит расширение сфер деятельности компании в области программного обеспечения, и производства более доступных систем хранения информации, а также расширение сферы оказываемых услуг. Акции компании торгуются на отметке 9.62 0.25 / 2.67%

Delta Air Lines, Inc. По сообщению Wall Street Journal третья по величине американская авиакомпания может ввести дополнительные дальние рейсы, увеличить затраты на обслуживание клиентов, а также снизить долю на американском рынке с целью сохранения компании. Некоторые наблюдатели полагают, что авиакомпания может объявить о банкротстве уже осенью, в случае, если эти мероприятия не дадут желаемых результатов. Акции компании торгуются на отметке 3.52 0.11 / 3.23%

Caterpillar Inc. не смогла достичь соглашения с профсоюзом UAW по поводу условий предоставления медицинских страховок работникам предприятия, однако последние не планируют прекращать работу. Акции компании торгуются на отметке 72.56 0.81 / 1.13%

Чистая прибыль крупнейшей в Скандинавии страховой компании Skandia AB составила во 2 квартале 247 млн. крон ($32.8 млн.) по сравнению с чистым убытком на сумму 43 млн. крон за аналогичный период прошлого года. За тот же период выручка компании увеличилась на 25% - до 23.4 млрд. крон, оказавшись практически на уровне ожиданий аналитиков в 23.2 млрд. крон. Доналоговая прибыль компании за второй квартал составила 349 млн. крон, существенно превысив прогнозы аналитиков, ожидавших этот показатель на уровне 268 млн. крон. Операционная прибыль сократилась на 46% - до 538 млн. крон. Аналитики ожидали снижения до 521 млн. крон.

Крупнейший дистрибьютор продуктов питания для ресторанов и госпиталей Sysco Corporation сообщил о росте квартальной прибыли, однако отметил, что рестораны сокращают свои расходы из-за роста цен на продукты питания. Акции компании торгуются на отметке 31.22 -2.22 / -6.64%
Как сообщила британская газета Observer, руководство нефтяной компании Royal Dutch Pete Co озабочено возможным поглощением со стороны французской группы Total. Акции компании торгуются на отметке 50.46 0.96 / 1.94%
LifePoint Hospitals заявило о покупке Province Healthcare приблизительно за 1.13 млрд. LifePoint предлагает $22.66за акцию Province. Акции последней торгуются на отметке 19.29 5.68 / 41.73%
Акции сети розничных хозяйственных магазинов Lowe's растут после сообщения компании об увеличении прогноза по прибыли по итогам текущего квартала до 66 центов на акцию. Ожидания аналитиков составляли 64 цента. Кроме того, компания сообщила, что продажи в магазинах, открытых не менее года тому назад вырастут от 3-х до 4-х процентов в 3-м квартале. Акции компании торгуются на отметке 49.28 2.63 / 5.64%

Прибыль Lowe's Companies, Inc. во 2-м квартале составила $704 млн., или 89 центов на акцию, против $579 млн., или 75 центов на акцию, годом ранее. Ожидания аналитиков составляли 91 цент на акцию. Выручка сети розничных магазинов выросла на 17% - до $10.2 млрд. В то же время, согласно прогнозам компании, во втором полугодии рост финансовых показателей может замедлиться из-за опасений потребителей относительно уровня инфляции и ситуации на рынке труда.

В течение последнего получаса основные фондовые индексы обновили сессионные максимумы. Характер роста - практически без какого-либо сопротивления, развеял сомнения по поводу возможных продаж ближе к закрытию сессии, что и привлекло дополнительных покупателей. Объемы тем временем остаются довольно скромными, что может говорить о недостаточно уверенном характере роста. Можно предположить, что подобный характер движения вызван скорее недавней слабостью фондовых рынков, и не является сменой тенденции.

Европейские индексы выросли в понедельник благодаря спросу на бумаги технологических компаний, в частности, Alcatel SA и Infineon Technologies SA, что аналитики связывают с оптимизмом инвесторов по поводу того, что текущее ухудшение показателей прибыльности компаний не перерастет в тенденцию. Акции Alcatel выросли на 4.7% - до 9.46 евро после падения на протяжении последних семи недель. Пятнадцать из семнадцати основных фондовых индексов стран Западной Европы растут в ходе сегодняшних торгов.

Валютный стратег Richard Yetsenga, из сиднейского представительства Deutsche Bank AG, считает, что рост покупок международными инвесторами американских активов может оказаться недостаточным для того, чтобы оказать поддержку доллару в ближайшие недели. " Инвесторы скептически настроены по поводу доллара ", - добавляет он.

Основными новостями на американской сессии стали публикация августовского производственного индекса NY Fed Empire State, и отчета Казначейства США по потокам капитала в июне месяце.
Индекс NY Fed Empire State показал некоторое снижение производственной активности в регионе. Однако не стоит переоценивать его значение, поскольку показатель характеризуется повышенной волатильностью и в ближайшее время может быть пересмотрен. Большее внимание инвесторов вызвал отчет Казначейства США по потокам капитала, который впервые с января текущего года показал рост инвестиций в американскую экономику. Данный факт снижает опасения многих участников рынка по поводу способности США финансировать рекордный дефицит торгового баланса, что в последнее время было одним из основных факторов давления на американскую валюту. В целом следует отметить, что данные вышли смешанными, и ситуация не выглядит однозначной. Можно предположить, что в ближайшее время нас ожидает продолжение коррекции, а в более далекой перспективе - торговля в уже хорошо знакомых диапазонах.
Фондовые индексы открыли торги повышением котировок, и к середине торгового дня показали значительный рост. Движение, вероятнее всего носит технический характер, и вызвано фактом снижения основных фондовых индексов в течение последних недель к минимальным значениям в текущем году. Возможно, оптимизм инвесторов поддерживает отсутствие признаков террористической активности с открытием Олимпийских игр, чего опасались многие наблюдатели, а также некоторое снижение цен на нефть. В любом случае пока рано делать выводы о смене тенденции на фондовом рынке.

Основные фондовые индексы закрепились в районах сессионных максимумов. Все 30 компонентов Dow в настоящий момент торгуются с повышением котировок.

По мнению Steven Saywell, главного валютного стратега лондонского отделения Citigroup Inc, основным плюсом является отсутствие снижения интереса международных инвесторов к американским активам. Кроме того, данные показывают стабилизацию потока портфельных инвестиций в США.

Согласно отчету Bundesbank, рост немецкой экономики замедлился во втором квартале из-за роста безработицы и цен на нефть, что негативно сказывается на инвестиционном и потребительском спросе. Как отмечает центробанк, потребительские расходы, рост которых не наблюдается в Германии с первого квартала 2003 года, во втором квартале 2004 года выросли недостаточно для улучшения экономической ситуации. Доверие потребителей упало в прошлом месяце до минимальной отметки за весь последний год. Уровень занятости в апреле-июне снизился на 25 000 - до 38.21 млн. человек.
Германская экономика продемонстрировала в прошлом квартале наиболее быстрые темпы развития за последние три года, во многом благодаря активизации продаж таких компаний, как ThyssenKrupp AG и Deutshe Telekom AG на рынках Азии и США, что, в свою очередь, открыло возможность более уверенного роста в текущем году. В то же время Bundesbank считает, что темпы экономического развития ФРГ во втором квартале "открыли возможность для отчасти более существенного роста" в текущем году по сравнению с весенними прогнозами.

Robert Lynch, валютный стратег нью-йоркского отделения банка считает, что основная цифра разочаровывает. Он полагает, что реакция рынка свидетельствует о его чувствительности к любым признакам проблем в экономическом росте. Lynch прогнозирует, что доллар в течении ближайших недель будет торговаться в диапазоне $1.20 - $1.2450.

Рост технологического сектора является основным двигателем фондового рынка на сегодняшних торгах. Спустя час с начала торгов, Nasdaq composite (+ 14.84 до 1,772.06) вырос на 1.2%, тогда как Dow Jones industrial average (+ 48.89 до 9,874.24) и Standard & Poor's 500 (+ 6.38 до 1,071.18) укрепились почти на 1%.
Технологический сектор на прошлой неделе понес наибольшие потери, причиной которых, напомним, послужили отчеты Cisco Systems и Hewlett-Packard, вызвавшие опасения по поводу снижения спроса на продукцию компаний сектора. Однако, несмотря на очередной рекорд цен на нефть непрекращающийся рост акций компаний технологического сектора передался всему рынку. Так на сегодняшний момент 27 из 30 компонентов Dow растут в цене. Тем не менее не стоит забывать опасения минувших недель по поводу замедления экономического роста и потребительского спроса, которые могут поставить под сомнение продолжительность сегодняшнего ралли.
Цена сырой нефти сегодня достигла очередного максимума за всю историю торгов на отметке $46.91 за баррель, прежде чем несколько снизилась. Причиной этому послужили результаты референдума в Венесуэле по поводу доверия Президенту страны Уго Чавесу. Действующий президент был поддержан большинством голосов, что привело к некоторому ослаблению опасений по поводу перебоев с поставками нефти. Однако, сообщение о поджоге иракскими повстанцами нефтяной скважины на юге страны, вновь вызвало рост цен и в настоящий момент цена сырой нефти составляет $46.55 за баррель.
Региональный New York Empire State индекс в августе вышел на уровне 12.6, и показал замедление промышленной активности в New York по сравнению с прошлым месяцем 35.8. Ожидания экономистов предполагали менее значительное снижение, до отметки 33.
Акции сети розничных хозяйственных магазинов Lowe's (LOW: + $1.95 до $48.60) растут после сообщения компании об увеличении прибыли по итогам текущего квартала до 66 центов на акцию. Ожидания аналитиков составляли 64 цента.
Акции конкурента компании Home Depot (HD: + $0.81 to $33.95) выросли на 2.8%.
Цена Treasury снизилась, увеличив доходность 10-летних обязательств до 4.27%. На COMEX цена золота выросла на $3 до отметки $404.20 за унцию.

Основные фондовые индексы торгуются на максимальных уровнях дня. Финансовый, потребительский, промышленный, технологический сектора являются лидерами роста. Дистрибьюторы продуктов питания являются немногочисленными аутсайдерами. Особенно большим спросом у инвесторов пользуются акции наиболее пострадавших в ходе последних недель, сектора розничных продаж, полупроводников и биотехнологического сектора. Динамика последних и вызвала рост Nasdaq более чем на 1.3% в ходе торгов. S&P 500 на данный момент вырос на 1.1%.

Пара снижается к промежуточному уровню поддержки в районе 1.8380, в случае его преодоления коррекция продолжится до области 1.8340/50. В настоящий момент пара торгуется на отметке 1.8405.

Валютный стратег нью-йоркского отделения HSBC Meg Browne, считает, что "…это хорошие данные, которые снимают с повестки дня одну из основных причин снижения доллара в последнее время, - проблему финансирования торгового дефицита."

Realtime Forex комментарий по евро Картина по евро после пятничного ралли продолжает оставаться довольно оптимистической. После коррекции, первой целью которой станет область $1.2325/05, вероятно продолжение восходящего движения в область $1.2425/45. Более серьезная поддержка замечена на отметке $1.2285/80.

Чистая прибыль немецкой страховой компании Allianz AG снизилась во втором квартале на 7.2% до 614 млн. евро против 662 млн. евро годом ранее, хотя аналитики прогнозировали ее на уровне 589 млн. евро. Объем страховых премий компании составил в прошлом квартале 13,8 млрд. евро, в то же время, аналитики прогнозировали в среднем 14.1 млрд. евро. Операционная прибыль от страхования недвижимости и от несчастных случаев выросла на 331 млн. евро - до 1.28 млрд. Операционная прибыль бизнеса по страхованию жизни сократилась на 56 млн. евро - до 245 млн. евро. Прибыль Dresdner Bank AG, купленного Allianz в 2001 году, выросла до 129 млн. евро против 102 млн. евро за первые три месяца 2004 года. Аналитики прогнозировали прибыль Dresdner Bank в размере 8 млн. евро Акции Allianz подорожали по итогам торгов в пятницу на 0.79%. С начала 2004 года цена бумаг страховой компании снизилась на 26%.

Фондовый рынок открылся сегодня с повышением, несмотря на то, что активность покупателей сдерживается недавним скачком цен на нефть. После падения сегодня утром, причиной которому послужила победа Президента Венесуэлы Уго Чавеса на референдуме по поводу отзыва его полномочий, цена выросла на 7 центов до нового рекордного значения в $46.65 за баррель. Сообщение о поджоге иракскими повстанцами нефтяной скважины на юге страны , вновь вызвали опасения по поводу поставок "черного золота". Большинство групп показывывают небольшой рост. Лидером являются акции технологических компаний. Индекс сектора SOX вырос на 0.7%.

Согласно отчету, нерезиденты вложили $26.5 млрд. в американские корпоративные облигации, $23 млрд. в казначейские облигации и $2.4 млрд. - в корпоративные акции. Сумма покупок центральными банками американских активов составила $18.3 млрд. в июне по сравнению с $14.5 млрд. в мае.
Приток капитала в США в июне составил $71.8 млрд. против $65.2 в мае. Это первое увеличение притока капитала с начала года.

Перед открытием фондового рынка Фьючерсы S&P торгуются несколько ниже нулевого уровня, Nasdaq находится на положительной территории. Цена сырой американской нефти достигла нового рекордного уровня в $46.91 за баррель на электронных торгах, однако, после известий из Венесуэлы снизилась на 14 центов до отметки в $46.44 за баррель. Цена нефти марки Brent упала на 53 cents to $43.35 за баррель на торгaх в Лондоне.
Акции страховых компаний могут снизиться с открытием торгов, из-за убытков, причиненных ураганом Чарли на минувших выходных. Предварительный ущерб застрахованному имуществу оценивается в $15 млрд. По мнению Jay Gelb, аналитика Prudential компании Allstate и RenaissanceRe являлись основными страховщиками рисков последствий урагана.
Wall Street Journal сообщает сегодня, что Delta Air Lines рассматривает возможность смены стратегии с целью избежать объявления банкротства компании.
Азиатские рынки закончили торги со снижением, причиной чему послужил очередной скачек цен на нефть. Nikkei потерял 0.7%. Европейские рынки торгуются смешанно.
Цена Treasury мало изменилась, доходность 10-летних обязательств составляет 4.23%. Цена золота несколько выросла.

Индекс выплаченных цен в секторе обрабатывающей промышленности 49.59 (август) против 56.41 в июле.
Индекс занятости в секторе обрабатывающей промышленности 16.98(август) против 13.06.
Индекс объема заказов в секторе обрабатывающей промышленности 14.85 (август) против 28.57 в июле.

Выход производственного индекса NY Fed Empire State, значение которого в августе составило 12.57 против 35.75 в прошлом месяце привело к незначительному ослаблению доллара против основных валют. Так курс EURUSD вырос до $1.2365 против $1.2340 до момента выхода новостей, GBP/USD в настоящий момент торгуется на отметке $1.8440. Курс USD/JPY Y110.75 практически не изменился. Слабость реакции связана с ожиданиями рынком данных по потокам капитала TIC, публикация которых ожидается в 1300GMT.

В понедельник европейская сессия не была отмечена выходом каких-либо европейских данных. Рынок корректирует снижение доллара, имевшее место в пятницу. Впечатляющий рост торгового дефицита в США в сочетании со снижением доверия потребителей стали причиной массовых продаж доллара. В результате европейские валюты вышли из диапазонов последних дней и достигли важных технических уровней. Удорожание иены было не столь драматическим, поскольку на нее оказывает давление снижающийся фондовый рынок Японии и непрекращающийся рост цен на нефть. Стоит отметить, что коррекция проходит довольно медленно и остается неглубокой. Это можно объяснить тем, что настроения на продажу доллара преобладают, но рынок предпочитает привычно подождать перед выходом очередной порции данных из США.

EUR/USD
снизился с максимумов в районе 1.2380 в область поддержки 1.2330/50. После этого курс стабилизировался в указанном диапазоне.
GBP/USD
после консолидации в узком диапазоне 1.8410/30 протестировал уровень поддержки 1.8380. Ордера на покупку в данном районе стали причиной роста фунта к сессионному максимуму на 1.8467. Однако затем курс вернулся в район 1.8420.
Курс USD/JPY после очередной неудачной попытки тестирования уровня поддержки 110.30 повысился в район ближайшего уровня сопротивления 111.00. Ордера на продажу в зоне 110.80-111.00 поспособствовали снижению курса к 110.60.

Сегодня будут опубликованы данные по потокам капитала в США и NY Fed Empire State manufacturing index. Особое внимание следует уделить данным по потокам капитала. Они приобретают особую актуальность в свете опасений, что США теряют инвестиционную привлекательность. Показатель, вышедший в прошлом месяце, продемонстрировал сокращение притока капитала в США, чем вызвал на рынке резкую негативную реакцию по отношению к доллару. Сегодня ситуация может повториться. Однако в целом, динамика торгов определяется технической картиной.

На европейских торгах отмечается рост стоимости золота. Этому способствует тот факт, что рост котировок нефти и негативные макроэкономические данные из США ударили по доллару. Сегодня котировки золота выросли до $399,00/399,50 за тройскую унцию с 398,65/399,15 при закрытии торгов пятницы в Нью-Йорке.
В понедельник цены на нефть приблизились к рекордной отметке $47 за баррель из-за неопределенности в исходе референдума в Венесуэле, где решалась судьба президента Уго Чавеса. Вкупе с негативными экономическими показателями из США растущие цены на энергоносители продавили курс доллара к евро до минимума четырех недель - примерно $1,2340.
Однако трейдеры говорят, что эти цифры пока не стали катализатором заметного роста котировок золота во многом из-за относительно низкого спроса.

Рынок достиг цели роста курса евро на 1,2390/95. Важным уровнем поддержки является отметка 1,2165. Мы предполагаем, что прорыв выше 1,2390/00 значительно усилит бычьи настроения. Первым сопротивлением после этого станет уровень 1,2460. Что касается уровней поддержки, то сегодня стоит обратить внимание на уровень 1,2270

Крупнейшие поставщики нефти на мировом рынке полагают, что будет невозможно сдержать дальнейший рост цен на нефть. Резкое увеличение потребления нефти Китаем и США повысило цены на это сырье до $45 за баррель. По мнению экспертов, в ближайшие месяцы цены, вероятно, достигнут $75 - 100. Даже увеличение объемов выработки нефти в России не спасет положение.
Международное Энергетическое Агентство (МЭА) пришло к выводу, что рост цен на нефть неизбежен, так как мировой спрос на сырье за последние три года увеличивался гораздо активнее, чем предполагали аналитики. Трейдеры делают негативные прогнозы и из-за неблагоприятного положения в мире: ОПЕК не сможет в ближайшее время повысить коты на добычу, а войне в Ираке не видно конца.

Германия, Бундесбанк: дальнейшее повышение цен на нефть может иметь серьезные негативные последствия для восстановления экономики страны
Германия, Бундесбанк: сейчас нет причин беспокоиться о восстановлении экономики, но экономический рост может замедлиться
Германия, Бундесбанк: постоянное повышение цен на нефть может подорвать рост мировой экономики
Германия, Бундесбанк: неясно, сохранит ли Германия темпы экономического развития в последующие месяцы
Германия, Бундесбанк: перспектива экономического роста в Еврозоне во втором полугодии выглядит благоприятной, восстановление экономики продолжается
Германия, Бундесбанк: позитивная тенденция к увеличению числа иностранных заказов продолжится и в третьем квартале

Аналитики банка предполагают, что франк сегодня будет торговаться в диапазоне 1.2300-1.2500. Рекомендуется продавать курс на 1.2550 со стопом 1.2650.

Продажи USD/JPY, начатые с уровня 112.10, еще не закончились даже несмотря на консолидацию выше уровня 110.50. В долгосрочной перспективе перемен не наблюдается. Первой целью нисходящего движения является область 109.40, тогда как основная цель расположена на 107.60.
Аналитики банка рекомендуют продавать доллар на 110.80. Стоп: 112.30. Цель: 107.70.

На азиатской сессии EUR/USD достиг максимальной отметки на 1.2380. На европейских торгах наблюдается коррекция в район 1.2350/40. Это говорит о необходимости паузы перед возобновлением ралли в район ключевого уровня сопротивления 1.2500. аналитики банка сохраняют по отношению к евро положительные настроения. В случае пробития 1.2500 следующей целью восходящего движения станет район 1.2925.

Сегодня на европейских торгах рынок корректирует пятничное снижение доллара. В пятницу вышел пакет достаточно важных данных по экономике США. Самым важным среди них стал торговый баланс. Данный показатель продемонстрировал рекордный рост дефицита. Кроме того, впечатляют и темпы роста вышеуказанного дефицита. Теперь, помимо явной слабости рынка труда США, на поверхности оказались и структурные проблемы. В сочетании с ослабевающим доверием к американской экономике со стороны потребителей это произвело впечатляющий эффект.
Однако даже эти продажи доллара не пробили важные технические уровни. Можно сказать, что рынок по отношению к американской валюте настроен по-медвежьи, но не против получить еще какие-нибудь подтверждения своей правоты. В частности, сейчас участники рынка всерьез задумались об инвестиционной привлекательности США. Выходящие сегодня данные по потокам капитала помогут прояснить картину. До выхода этих новостей вряд ли стоит ожидать продолжения ралли.
Ситуация с ценами на нефть на валютные рынки решающего влияния не оказывает. Исключение составляет иена, поскольку экономика Японии очень зависима от экспорта "черного золота". Этот факт не дает иене дорожать с той же скоростью, что и европейские валюты. С другой стороны, общие настроения по доллару берут свое и не дают иене дешеветь. Таким образом, иена остается единственной валютой , не нарушившей границы сложившегося ранее диапазона. В целом, сейчас торги проходят исходя из технической картины.

Цены на нефть снизились после обнародования предварительных результатов референдума о доверии президенту Венесуэлы Уго Чавесу.
Эти данные основаны на подсчете 94% голосов. Между тем ранее достаточно уверенные предположения о победе венесуэльского лидера высказывали представители правительства страны.
Сентябрьские фьючерсы на индикативный сорт нефти Brent подешевели на $0,48 до $43,40 за баррель. Контракты на американскую "легкую" нефть с аналогичным сроком поставки понизились в цене на $0,31 до $46,27 за баррель.
Энергетические рынки опасались, что проведение референдума в латиноамериканской стране, ежедневно поставляющей на рынок 2,6 миллиона баррелей нефти может привести к перебоям в экспорте. Однако Чавес заявил, что его правительство гарантирует стабильность нефтяного рынка.
В то же время, по словам дилеров, факторы, которые способствовали активному росту цен в последнее время, по-прежнему влияют на настроения рынка. В числе последних участники, в частности, называют возможные перебои с поставками нефти из Ирака, где сохраняется угроза нападений на нефтяную инфраструктуру.

Изменение курса доллара против евро и иены продолжает сдерживаться пред выходом ключевых данных США по объему промышленного производства за июль и индексу потребительских цен, выход которых состоится во вторник.
Дилеры отмечают, что выход этих данных должен подтвердить оптимистические взгляды ФРС на развитие экономики США. Также дилеры отмечают, что доллар и иена испытывают на себе негативное влияние слабых данных по дефициту торгового бюджета США и высоких цен на нефть.
Вероятно движение курса доллара в диапазоне 1.24-1.2460 против евро и 110-109.50 против иены.

По мнению аналитиков банка, сегодня движение по фунту будет ограничиваться диапазоном 1.8300-1.8500. Рекомендуется держать длинные позиции, открытые в районе 1.8250.

Уровень сопротивления 3: Y112.00
Уровень сопротивления 2: Y111.50
Уровень сопротивления 1: Y111.00
Текущая цена Y110.87
Уровень поддержки 1: Y119.80
Уровень поддержки 2: Y109.30
Уровень поддержки 3: Y108.60

Комментарий. Курс приблизился к уровню сопротивления 111.00. Пробитие этого уровня приведет к продолжению роста в район 111.50. Ближайший уровень поддержки находится на 109.80.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2580
Уровень сопротивления 2: Chf1.2480
Уровень сопротивления 1: Chf1.2420
Текущая цена Chf1.2412
Уровень поддержки 1: Chf1.2360
Уровень поддержки 2: Chf1.2310
Уровень поддержки 3: Chf1.2260

Комментарий. Франк откорректировал пятничное движение, в результате чего достиг уровня сопротивления 1.2420. Основным уровнем поддержки остается 1.2360. В случае его пробития снижение курса ускорится и следующей его важной целью станет район 1.2260.

Уровень сопротивления 3: $1.8540
Уровень сопротивления 2: $1.8480
Уровень сопротивления 1: $1.8450
Текущая цена $1.8424
Уровень поддержки 1: $1.8400
Уровень поддержки 2: $1.8360
Уровень поддержки 3: $1.8250

Комментарий. Фунт протестировал промежуточный уровень поддержки 1.8380. Однако, поскольку на рынке преобладают медвежьи настроения по доллару, тестирование уровня оказалось неудачным. Целью восходящего движения является район 1.8540.

Уровень сопротивления 3: $1.2520
Уровень сопротивления 2: $1.2460
Уровень сопротивления 1: $1.2380
Текущая цена $1.2338
Уровень поддержки 1: $1.2320
Уровень поддержки 2: $1.2280
Уровень поддержки 3: $1.2200

Комментарий. Курс корректирует пятничный рост. Ближайший уровень поддержки находится на 1.2320. Его пробитие приведет к продолжению снижения в район 1.2280. Ближайший уровень сопротивления расположен на 1.2380.

Пятничное ралли остановилось в районе 1.2380 (6-месячная линия сопротивления от исторического максимума). Ее пробитие откроет дорогу для тестирования 1.2460 и 1.2480. Однако в ближайшей перспективе нельзя исключать коррекцию, учитывая разворот часовых индикаторов от уровней перекупленности. Важных уровней поддержки до 1.2285 нет.

Ожидаемый диапазон на сегодня: 1.2280-1.2420.
Держать длинные позиции от 1.2200 с защитным стопом 1.2300. Цель - 1.2400.

Президент ОПЕК Пурномо Юсгианторо ожидает снижения цен на нефть, достигших в понедельник на торгах в Нью-Йорке новых рекордных $46,85 за баррель, до $30 в результате снижения рисков, связанных с поставками сырья из Ирака, России и Венесуэлы.
"На рынке сложилась психологическая премия к цене на нефть из-за ЮКОСа, Ирака и Венесуэлы, - сказал Юсгианторо журналистам в Джакарте. - Если эта премия исчезнет, в будущем году цены на нефть будут около $30 за баррель".
Страны-члены ОПЕК добывают сейчас 30 млн. баррелей в день, и нынешний рост цен не связан с нехваткой предложения, отметил Юсгианторо. "Превышение предложения над спросом уже составляет в мире 1,5-2 млн. баррелей в день, но цены остаются высокими, - продолжил он. - Проблема здесь не в балансе спроса и предложения".
По словам главы ОПЕК, страны-члены организации имеют возможность нарастить поставки еще на 2 млн. баррелей в день и обсудят возможность нового увеличения добычи на конференции, которая пройдет в Вене 15 сентября.

После очередного пятничного ралли пара тестирует сопротивление канала. На этой неделе ожилается продолжение роста и тестирование важных сопротивлений в пределах максимума июля на 1.2460 и в районе 1.2500.
Аналитики банка рекомендуют покупать на 1.2350/1.2320, стоп ниже 1.2300. Добавить к длинным позициям выше 1.2395 с целью 1.2450.

Сегодня курс доллара снизился до нового четырехнедельного минимума против евро на фоне возобновившихся опасений по поводу возможного замедления темпов экономического развития США после выхода данных по дефициту торгового бюджета и нового скачка цен на нефть.
Трейдеры отмечают, что интерес к евро со стороны покупателей, который держится на трехмесячном пике против иены, является результатом поиска инвесторами альтернативы доллару и иене, что вызвано выходом слабых данных по США и Японии.
Т.к. не предвидится новых данных, которые бы способствовали росту курса доллара и иены в ближайшее время, то, по мнению трейдеров, евро может предпринять попытку тестирования новых высот против этих валют.
В то время, как рынки обеспокоены повышением цен на нефть и слабыми показателями экономического роста, инвесторы, вероятно, будут покупать евро, оставив на некоторое время доллар и иену.

Еще одна неудавшаяся попытка пробить 112.00 подтверждает силу этого сопротивления. На сегодня мы ждем консолидацию в пределах 110.40-111.50. После пробития 110.40 медвежий моментум усилится и доллар продолжит снижение.
Аналитики банка рекомендуют продавать на 111.00, добавить выше 112.15. Закрыть короткие позиции на 110.50, возобновить продажи ниже 110.25 с целью 109.50 в краткосрочном периоде и 108.50 - в долгосрочном.

Банк Японии озадачен выходом слабого ВВП за второй квартал. Особенно непонятно замедление роста капитальных затрат. Банк Японии анализирует компоненты ВВП, но собирается придерживаться мнения, что восстановление экономики продолжается, даже несмотря не слабые данные.

Торги на Азиатской сессии проходили достаточно спокойно. Основные валюты консолидировались в узких диапазонах на уровнях, достигнутых в результате очередной порции слабых данных из США. Напомним, что вышедшие в пятницу данные по торговому балансу США показали ошеломительный рост дефицита. Размер дефицита превзошел все ожидания аналитиков и побил рекорд 2-месячной давности. Выросли объемы импорта на фоне резкого сокращения экспорта. Кроме того, индекс Мичиганского университета продемонстрировал падение доверия потребителей.
В результате доллар подвергся сильным продажам. Сегодня же основные валюты, скорее всего, будут корректировать это падение.

EUR/USD на протяжении большей части сессии торговался в диапазоне 1.2360/80. Однако в конце азиатских торгов курс снизился в район 1.2350, который является первым уровнем поддержки. GBP/USD основную часть сессии находился в узком диапазоне 1.8420/46. Под занавес азиатских торгов фунт протестировал ближайший уровень поддержки 1.8380, после чего вновь вернулся в район 1.8410.
Курс USD/JPY протестировал зону поддержки 110.30, после чего повысился к 110.70. Уровень поддержки 110.50 потерял свое значение. Сохраняется вероятность тестирования ключевого уровня поддержки 109.80.

Сегодня на европейской сессии не ожидается выход каких-либо важных экономических данных. Вечером выйдет NY Fed Empire State manufacturing index за август. В свете последних американских данных, в случае большего снижения индекса, чем это прогнозируют аналитики, может спровоцировать продажи доллара. Однако, они вряд ли будут такими массивными, как в пятницу.

Согласно данным IMM за неделю, закончившуюся 10 августа, число коротких позиций по доллару выросло относительно евро, франка и фунта. Однако по отношению к йене выросло число длинных позиций по доллару.

Цены на нефть в Нью-Йорке достигли в пятницу нового исторического максимума, взлетев выше уровня 46 долларов за баррель.
Основными причинами, которые привели к резкому росту цен, стали взрыв и пожар на нефтеперерабатывающем предприятии BP в США, угроза нестабильности в Венесуэле, которая является одним из основных экспортеров нефти в мире, и диверсии на иракских нефтепроводах.
Пятничные торги в Нью-Йорке завершились на уровне 46,5 доллара за баррель легкой американской нефти. В Лондоне нефть сорта Brent прибавила 1,56 доллара, поднявшись до 43,85 доллара за баррель. По ходу торгов баррель этой нефти стоил 43,92 доллара. Почти все аналитики предупреждают о возможности дальнейшего роста цен на нефть и считают вполне достижимым уровень 50 долларов за баррель.
Вместе с тем, по мнению других экспертов, нефтяной рынок сейчас сильно "перегрет", и на следующей неделе следует ожидать снижения цен на нефть прежде, чем они вновь начнут показывать рост.
"Опасения по поводу возможных перебоев с поставками никуда не делись, а темпы роста спроса и не думают спадать", - сказал Джефф Пайн, нефтяной аналитик.
Двигателями роста спроса на "черное золото" являются Китай и Индия, переживающие экономический бум, и США, где происходит оживление экономики. К примеру, к концу июля импорт нефти в Китай вырос на 40% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
По мнению специалистов, ведущие нефтеэкспортеры уже добывают нефть почти на пределе своих возможностей, и любые серьезные перебои с поставками

"Наверное, самая плохая новость - это резкое падение экспорта, поскольку рост экспорта обеспечивает необходимую поддержку производственному сектору США", - считает главный экономист Центра инвесторов при рейтинговом агентстве Moody's Джон Лонски.

Bloomberg
Доллар против иены достиг недельного минимума
Доллар достиг минимальной недельной отметки по отношению к иене, поскольку усиливаются опасения, что США теряют инвестиционную привлекательность. В таком случае американская валюта лишится серьезной поддержки.
Азиатские рынки снижаются из-за роста цен на нефть
Фондовые рынки Азии снижаются. Nikkei достиг минимальной отметки за год. Лидерами снижения являются Toyota Motor Corp. и Samsung Electronics Co. Падение фондовых рынков обусловлено ростом цен на нефть и неожиданно слабым отчетом по доверию потребителей в США.

ВВС
Флорида считает потери от стихии
Во Флориде продолжают подсчитывать потери после урагана Чарли - второго по силе урагана за всю историю штата. По меньшей мере 16 человек погибли, целые жилые районы разрушены, общий ущерб оценивают уже в 19 миллиардов долларов.
Торговый дефицит США бьет рекорды
В июне дефицит торгового баланса США неожиданно вырос на 19% и достиг рекордной отметки в 55,8 миллиарда долларов.
Объем американского экспорта сократился до самого низкого уровня за последние три года, а импорт резко вырос.

Deutsche Welle
Проблема дефляции в Японии
Во втором квартале текущего года неожиданно сильно замедлились темпы роста японской экономики. Согласно последним статистическим данным, величина валового внутреннего продукта Японии в отчетном периоде увеличилась лишь на 0,4%, в то время как аналитики предсказывали в среднем рост на 1%.

Дефицит баланса США в июне увеличился до рекордного показателя $55.8 млрд. против $46.9 млрд. в мае. Основной причиной увеличения дефицита стало повышения импорта промышленных материалов. Аналитики ожидали увеличения отрицательного сальдо внешней торговли только до $47 млрд.

Япония, Кабинет Министров: замедление темпов роста ВВП во 2-м квартале является реакцией на быстрый рост в предыдущем квартале.
Япония, Кабинет Министров: замедление роста корпоративных расходов на средства производства является временным
Япония, Кабинет Министров: несмотря на снижение, эти капиталовложения по-прежнему остаются высокими
Япония: Кабинет Министров не изменил своей оценки состояния национальной экономики как находящейся в стадии умеренного восстановления

Аналитики понизили прогнозы экономического роста США во второй половине текущего года. Согласно среднему прогнозу экспертов, рост ВВП в 3 квартале составит 3.8%, а в 4-м - 4.1%. По итогам предыдущего опроса, проведенного в конце июня, прогнозировались цифры 4.4% и 4.2% соответственно.

По мнению Marios Maratheftis, валютного стратега Standard Chartered Plc, любая цифра, превышающая $48 млрд. оказала бы негативное влияние на доллар, "однако $55.8 млрд. это просто катастрофа".

Вышедшие данные по ВВП Еврозоны за второй квартал показали сокращение темпов роста показателя. Однако, аналитики не отказываются от мысли о продолжении восстановления экономики Еврозоны. В частности, экономисты Deutsche Bank придерживаются этого мнения, однако делают оговорку, что, возможно, лучшие темпы роста уже позади. Рынок не показал какой-либо значительной реакции на вышедшие новости. Гораздо больший эффект оказал выход ВВП за второй квартал Японии. Несмотря на то, что показатель вышел на Азиатской сессии, последствия ощущались и на европейских торгах. Японский ВВП вышел почти в два раза ниже прогнозов аналитиков. На американской сессии были опубликованы июльские данные по индексу цен производителей, которые показали снижение индикатора по сравнению с ожиданиями, кроме того, незначительный рост ядра PPI только на 0.1% в июле продемонстрировал, что повышение цен на энергоносители пока не оказывает эффекта на уровень инфляции в американской экономике. Данный факт несколько снижает вероятность дальнейших повышений ФРС процентной ставки до конца текущего года.
Другой новостью стал индекс потребительских настроений Мичиганского университета, который показал снижение оптимизма среди американцев по поводу перспектив экономики страны.
Однако основной новостью американской сессии стало опубликование данных по торговому балансу за июнь. Данные показали увеличение значения дефицита торгового баланса до рекордного значения в $55.82 млрд. и вызвали мгновенную реакцию валютного рынка, которой стали обвальные продажи доллара против основных валют. Увеличение дефицита баланса вызывает к жизни проблему его финансирования. Принимая во внимание, что данные о потоках капитала Казначейства США за май показали снижение чистых покупок нерезидентами американских ценных бумаг, легко представить с каким вниманием участники рынка отнесутся к публикации в понедельник отчета за июнь. В случае дальнейшего снижения притока капитала в американскую экономику, давление на доллар может значительно усилиться.

EUR/USD после падения к минимумам сессии на 1.2180 пара достаточно спокойно торговалась в диапазоне1.2180 - 1.2220 до публикации американских данных. Рекордный бюджетный дефицит послужил причиной резкого роста пары до отметки 1.2300, после чего последовало продолжение восходящего движения до 1.2380, где торги и завершились
GBP/USD первую половину дня снижался из района открытия дня 1.8220 в область 1.8130. После выхода новостей пара молниеносно достигла отметки 1.8350, а после пробития этого уровня продолжила рост в район 1.8460, где и завершила торги.
USD/JPY в результате покупок, вызванных слабым ВВП, протестировала основной уровень сопротивления и установила сессионный максимум на 112.13. Однако ордера на продажу со стороны экспортеров, несмотря на разговоры об их поглощении, сдержали рост курса. Иена вернулась в район 111.60 откуда, тем не менее, вновь повысилась к 111.76. Публикация американских данных вызвала обвал пары до отметки 110.50, где курс и закончил торги.

Уровень сопротивления 3: Y112.00
Уровень сопротивления 2: Y111.50
Уровень сопротивления 1: Y111.00
Текущая цена Y110.54
Уровень поддержки 1: Y119.80
Уровень поддержки 2: Y109.30
Уровень поддержки 3: Y108.60

Комментарий. Пробитие ключевого уровня поддержки Y119.80 ускорит дальнейшее снижение курса. Следующая цель расположена на 108.60. Ближайший уровень поддержки находится на 111.00.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2580
Уровень сопротивления 2: Chf1.2480
Уровень сопротивления 1: Chf1.2420
Текущая цена Chf1.2394
Уровень поддержки 1: Chf1.2360
Уровень поддержки 2: Chf1.2310
Уровень поддержки 3: Chf1.2260

Комментарий. Франк торгуется невдалеке от основного уровня поддержки 1.2360. В случае его пробития снижение курса ускорится и следующей его важной целью станет район 1.2260. Ближайший уровень сопротивления расположен на 1.2420.

Уровень сопротивления 3: $1.8540
Уровень сопротивления 2: $1.8480
Уровень сопротивления 1: $1.8450
Текущая цена $1.8424
Уровень поддержки 1: $1.8400
Уровень поддержки 2: $1.8360
Уровень поддержки 3: $1.8250

Комментарий. Фунт протестировал важный уровень сопротивления 1.8450. В случае его пробития восходящее движение ускорится и целью его станет район 1.8540. Уровень поддержки находится на 1.8400.

Уровень сопротивления 3: $1.2520
Уровень сопротивления 2: $1.2460
Уровень сопротивления 1: $1.2380
Текущая цена $1.2370
Уровень поддержки 1: $1.2350
Уровень поддержки 2: $1.2300
Уровень поддержки 3: $1.2260

Комментарий. Курс протестировал уровень сопротивления 1.2380. Его пробитие приведет к продолжению восходящего движения в район 1.2460. Ближайший уровень поддержки расположен на 1.2350.

Shahab Jalinoos , валютный стратег лондонского отделения ABN Amro Holding NV говорит, что сегодняшняя реакция доллара подтверждает тот факт, что торговый дефицит всегда будет оставаться "Ахиллесовой пятой" для американской валюты.

High Low Close
EUR/USD 1.2379 1.2172 1.2374
USD/JPY 112.13 110.43 110.7
GBP/USD 1.8457 1.8133 1.8432
USD/CHF 1.2631 1.2375 1.2382

EUR/JPY 137.04 135.56 136.95
EUR/GBP 0.6728 0.6689 0.6713
GBP/JPY 204.13 201.82 204.03
GBP/CHF 2.2937 2.2801 2.2825

DJA +10.91 (+0.11%) 9825.50
Nasdaq +4.97 (+0.28%) 1757.46
S&P +1.59 (+0.15%) 1064.82
US10YT +10/32 4.22% 100 5/32

12:30 USA NY Fed Empire State manufacturing index (August) 33.0 36.5