Новости и прогнозы: валютный рынок от 20-06-2003

Пятница выдалась волатильной не смотря на тонкие кондиции торгов. Ближневосточные участники покупали в районе 1.1650. Имупльсовые фонды скорее всего вновь будут продавать на ралли в районе 1.1750. Технически, дневные чарты остаются относительно смешанными после резкого откат с вчерашних низов на 1.1585. Трейдеры возобновили надежды на долгосрочный бычье движение после удержания поддержки Фибонначи.

Канцлер Германии Шредер заявил что квалификация Трише для ЕЦБ остается без сомнений.

Курс снижается до 1.1600 на тонких торгах под давлением кроссовых торгов где ослабление евро более очевидно, в особенности против йены и франка. Ходят редкие слухи о покупках в районе 1.1600.

Экономисты Goldman Sachs сообщают об ослаблении финансовых кондиций в растущих прогнозах роста экономики США. Прогнозы выроли до роста ВВП в 2004 году на 3.3% с 2.5%. Экономисты также ожидают снижения темпов роста экономики во втором полугодии того же года из за снижения фискального импульса. Также они предвидят снижение ставок ФРС на 50 пунктов.

Один из трейдеров отмечает продажи евро со стороны американского инвестора во время выхода заголовков относительно немецкого банка однако факт причастия этих двух событий друг к другу еще не доказан.

Президенту Франции Жаку Шираку удалось убедить саммит Е-12 избрать новым президентом ЕЦБ Жан-Клода Трише. Назначение будет обнародовано на конечном заседании саммита в течении нескольких часов, заявили оффициальные представители Франции.

Курс немного вырос до 118.40 на лондонском фиксинге однако это движение было лишь отражением роста доллара. Ожидается что курс столкнется в покупками на приближении к 118.00 тогда как на верхних уровнях встретится с продажами в районе 118.70/75.

Ходят слухи о том что ордера на продажу евро на лондонском фиксинге давят на курс. Есть вероятность повторного теста низов четверга на 1.1585/90.

Курс находится под давлением до 1.1630 однако движение по видимому происходит в результате спроса на USD/CHF который сделал скачок на 1.3270 в преддверии лондонского фиксинга.

Кросс стабильно держится в районе 0.6970, в середине дневного диапазона 0.6955/87. Продажи остаются на прежнем уровне на проиближении к 0.7000. Пробитие выше этого уровня скорее всего развернет недавне развившийся тренд на понижение. Покупки стоят ниже 0.6950.

Не смотря на рост до 1.1650 по этому курсу ничего значительного не наблюдается. Движения EUR/USD в основном происходят в следствии торгов по кроссу.

Один из трейдеров полагает что за возвратом фунта через 1.6700 стоят покупки швейцарского участника. Курс все еще держится в районе 1.6710 после неудачной попытки восстановления выше пробитой поддержки на 1.6720.

Текущая неделя на форексе кончается в относительно спокойных торговых кондициях после вчерашних зигзагообразных торгов. В общем, доллар немного укрепился за неделю однако в перспективе, ожидается что трейдеры отсанутся в стороне от торгов из за ключевого заседания валютного коммитета ФРС.

Фунт восстановился выше 1.6700 после падения на раннем пробитии ниже 1.6720 что откатило курс на 1.6680. Курс на данный момент вновь торгуется на 1.6710 и скорее всего столкнется с интересом к продаже на 1.6720. Дальнейшие продажи отмечены на 1.6750. Покупки остаются на 1.6680.

Курс торгуется в районе 1.5420 и лишь на несколько пунктов выше низов на 1.5412/15, ходят слухи о том что один из американских банков сегодня является главным продавцом на рынке.

Стопы ниже 1.6720 привели к резкому снижению до уровня покупок ниже 1.67. Ниже этого уровня, 1.6650 представляет 38.2% откат движения с 1.6905 до 1.6240.

Трейдеры вновь упомянают об опционном интересе находящихся на пункт или два выше вчерашних низов. Также ходят слухи о значительных стопах в районе 1.1575.

Курс снижается до 1.1640 на очень вялых торгах так как европейские игроки намерены оставаться в стороне от торгов после вчерашних движений. Ожидается что курс найдет стопы ниже 1.1640 однако согласно слухам в районе 1.1620/25 могут появиться покупки.

Ограничившись в узком диапазоне выше 118.20 курс колеблется в районе низов на 118.05 где по словам трейдеров покупки японских участников поддерживают USD/JPY. На рынке ходят слухи о том что покупки исходят от имени Банка Японии и по этой причине трейдеры опасаются тестировать нижние уровни. Покупки стоят на 117.90 со стопами ниже 117.70.

Фунт попал под давление тогда как остальные валюты долларового блока оставались в диапазонах. Доллар ранее находил умеренную поддержку от сообщений о том что скрытые источники из ФРС намекали на снижение ставок на 25 пунктов.

Доллар начал нью-йоркскую сессию с маржинальным повышением не смотря на снижение активности ночью. В итоге, доллар вырос в течении недели однако остается ограниченым в диапазонах. Сегодня ожидается та же картина в свете окончания недели и в календаре отсутствую данные.

USD/JPY: по-видимому сегодня торговля будет проходить в пределах 117.70 и 118.80. Предполагается достижение уровня 119.35, выше данного уровня целью является 119.68, но сегодня по-видимому этого не произойдет. Ниже уровней 117.50 и 117.00 появляется риск падения до 115.00.

USD поднялся на Лондонских торгах после сообщений в Wall Street Journal о возможном снижении Fed ставок на 25 пунктов, меньше чем предполагали экономисты. Снижение ставок на 25 пунктов вероятнее, данные свидетельствуют о благоприятном повороте в экономике. USD усилила позиции против EUR. Michel Klawitter: «Существует большая связь между тем, коким образом будет проходить торговля USD и предполагаемым решением Fed». «Решение о снижении Fed ставки на 25 или 50 пунктов станет причиной открытия позиций на покупку USD». Прогнозируемый J.P. Morgan Chase & Co. уровень снижения ставок был пересмотрен с 25 пунктов до 50 после выхода данных по Philly Fed. Marshall Gittler: «любая новость о снижении на меньшее количество пунктов окажет благоприятное воздействие на USD, о большем негативное.» Банк Германии прогнозирует снижение на 25 пунктов.

Рост экономики Франции замедлится после спада в 1993г, рост EUR препятствует росту во всей Европе. Экономисты призывают ЕЦБ снизить ставки. 2-ой год подряд вложение инвестиций падает и объем экпорта остается на прежнем уровне. По-видимому рост экономики Европы в 2003г составит 0.8%. Xavier Bonnet: «рост EUR не позволяет извлечь пользу из улучшения международного климата». «По-видимому роста производственных заказов не удастся добиться». Eric Chaney (экономист): «похоже, что EUR будет расти и дальше». Согласно его прогнозам, к концу года EUR достигнет уровня $1.20. «Поэтому восстановление экономики было отложено до следующего года». Michel Devilliers: Предыдущее снижение ЕЦБ ставок не достаточно для компенсации всех потерь, связанных с ростом EUR. Экономисты не могут сказать на сколько следует снизить ставки, чтобы компенсировать потери, связанные с ростом EUR. Росту экономики Франции в 1-м квартале способствовал рост потребительских затратов, отрицательного влияние со стороны Италии и Германии удалось избежать. Роста экономик 12 стран не последовало. Резкий спад экспорта. Признаков, свидетельствующих о восстановлении, очень мало. Loreal, крупнейший в мире производитель косметики, столкнулась со снижением доходов (-1.1% в 1-м квартале), несмотря на рост продаж на 10%. Причиной этому стал рост EUR.

USD/JPY: предполагается разворот. Никаких непредвиденных изменений не произошло. Закрытие позиций на продажу последовало со стороны экспортеров, но тенденция к снижению установилась на уровне 119.00. EUR/JPY: по-видимому торговля будет проходить в рендже после продаж EUR. Уровень 139.00 является верхним пределом. Покупки на впадине из Японии, ниже 138.00 до 137.52 и на 137.22.

USD/CHF: пробитие уровня сопротивления цен 1.3270 последовало. USD/CHF поднялся до уровня 1.3371. Данные по дефициту платежного баланса в США за 1-ый квартал (136.14 млрд. USD) и Philly Fed способствовали колебаниям USD. USD/CHF опустился ниже уровня 1.3250. Разворотный уровень поддержки цен 1.3080/1.3105. EUR/CHF достиг уровня 1.5540. GBP/CHF опустился с верхних значений; последовало тестирование уровня поддержки цен 2.2000. Установился на уровне 2.2364, выше уровня сопротивления цен 2.2340; предполагается падение. Продажи способствовали пробитию EUR/CHF уровня поддержки цен 1.5480 и падению до уровня 1.5390. Предполагается достижение уровня 1.5340.

GBP: цена открытия на Лондонских торгах составила 1.6735. GBP опустилась до 1.6686, несмотря на покупки. Данные по количеству заявок на пособие по безработице в США оказали благоприятное воздействие на USD и отрицательное на GBP. Закрытие позиций на продажу оказало поддержку, но Данные Philly Fed способстсвовали достижению GBP уровня 1.6790/00. GBP/CHF: падению до уровня 2.1982 способствовали данные по розничным продажам в Великобритании и вероятность снижения Великобританией ставок после выхода слабых произвдственных данных возросла. Падение GBP/CHF способствовало достижению EUR/GBP уровня 0.6998. Уровень сопротивления цен 1.6800/05 и уровень поддержки цен 1.6675.

EUR/USD: разворот последовал, поскольку вероятность сокращения Fed ставок на 50 пунктов снизилась. Покупки последовали после выхода данных по платежному балансу (дефицит составил 136 млрд. USD в 1-м квартале против пересмотренных 128 млрд. в 4-м квартале). Это способствовало достижению EUR/USD уровня 1.1740 на Нью-Йоркской сессии. Настроения смешанные, тенденция не определена. Рендж 1.1550/1.1950. Франция намерена выдвинуть кандидатуру Трише на место Дуйсенберга.

Отскок с уровня 118.00 ставит целью новый тест уровня 119.12.

“Медведи” стремятся к новому тесту уровня поддержки 1.6700-1.6690, прохождение которого может привести к тесту уровня 1.6665, после этого 1.6633-1.6600.