Новости и прогнозы: валютный рынок от 21-01-2016

На фоне растущего беспокойства о темпах роста в Китае инвесторы проявляют гораздо меньше оптимизма в отношении перспектив мировой экономики, свидетельствуют результаты январского опроса BofA Merrill Lynch, проведенного среди фондовых управляющих. Вложения в акции резко сократились, тогда как доля наличных в портфелях значительно увеличилась. Опрос BofA Merrill Lynch показал:

• Всего 8% фондовых управляющих ожидают укрепления мировой экономики в ближайшие 12 месяцев, что является минимальным значением данного показателя с 2012 года.

• Несмотря на это, отмечают эксперты BofA Merrill Lynch, всего 12% ожидают глобальной рецессии в ближайшие 12 месяцев.

• Участники опроса сходятся во мнении, что замедление роста китайской экономики является основным риском экстремального изменения.

• Большинство респондентов теперь полагают, что глобальная прибыль уменьшится, а не увеличится в ближайшие 12 месяцев, что является первым отрицательным показателем за более чем три года.

• Более половины респондентов предполагают, что ФРС повысит ставки не более двух раз за ближайшие 12 месяцев, тогда как месяц назад такой точки зрения придерживалось всего 40% инвесторов.

• Длинные позиции по американскому доллару по-прежнему являются самым перегруженным рынком, но оптимизм по отношению к этой валюте в целом сокращается.

• Средняя доля наличных в портфелях выросла до 5,4% - это третье по величине значение данного показателя с 2009 года. В настоящее время нетто 38% инвесторов увеличивают долю наличности в портфелях.

• Нетто доля инвесторов, увеличивающих инвестиции в акции, сократилась вдвое до нетто 21% с декабрьского показателя в нетто 42%, при этом уменьшилась доля инвесторов, сокращающих инвестиции в облигации.

• Пессимизм в отношении мировых развивающихся рынков достиг рекордной величины. Европа и Япония остаются самыми популярными рынками акций.

"Инвесторы еще не до конца утратили оптимизм. Им еще предстоит осознать, что рынок уже вошел в нормальную циклическую стадию рецессии", - отмечает главный инвестиционный стратег BofA Merrill Lynch Global Research Майкл Хартнетт, чьи слова приводятся в пресс-релизе.

"Популярность Европы у инвесторов не изменилась, но при этом отраслевая избирательность практически пропала. Разрыв между самым популярным и самым непопулярным секторами сократился до минимума за последние два года", - говорит главный стратег по европейским рынкам акций Джеймс Барти.

В декабре 2015 года прямые иностранные инвестиции (foreign direct investment, FDI) в экономику Китая сократились на 5,8% в годовом сравнении, свидетельствуют официальные данные.

Объем FDI составил 77 млрд юаней ($12 млрд).

Эксперты в среднем ожидали увеличение показателя на 3,1%. В ноябре он вырос на 1,9%.

По итогам всего 2015 года объем FDI вырос на 6,4% - до 781,35 млрд юаней.

В то же время зарубежные инвестиции в нефинансовые активы в декабре подскочили на 6,1%.

Ослабление юаня вынуждает китайских инвесторов выводить деньги из страны, тогда как инвесторы, планирующие вложения в КНР, занимают выжидательную позицию.

Евро резко снизился против доллара США после того, как президент Европейского центрального банка Марио Драги дал понять, что Управляющий совет может принять решение о дополнительных стимулирующих мерах на следующем заседании в марте. Драги также отметил, что прогноз по инфляции "значительно" ухудшился.

Ранее в четверг ЕЦБ оставил ключевую процентную ставку без изменения, несмотря на то, что низкие цены на энергоносители и опасения относительно воздействия экономики Китая на мировую могут сорвать попытки центрального банка по возвращению инфляции к целевому уровню.

Выступая на пресс-конференции Марио Драги заявил, что меры стимулирования экономики, осуществленные центральным банком с июня 2014 года и последний раз расширенные в декабре, "укрепили устойчивость еврозоны к недавним мировым экономическим шокам".

Однако он также добавил, что недавнее снижение цен на нефть позволяет предположить, что уровень годовой инфляции в 2016 году, скорее всего, будет "значительно" ниже прогнозов, опубликованных в прошлом месяце.

Экономисты ЕЦБ ожидали, что инфляция вырастет с декабрьского уровня 0,2% и в этом году в среднем составит 1%, после чего продолжит расти в 2017 году. Однако Драги заявил, что в текущих условиях цены в ближайшие месяцы вновь могут упасть.

"Мы вновь оценим нашу политику и, возможно, пересмотрим ее на следующем заседании в марте", - сказал Драги.

Позже доллар потерял часть набранных позиций, на динамику американской валюты повлияли смешанные экономические данные США. Отчет, представленный ФРС-Филадельфия, показал, что в январе индекс деловой активности продемонстрировал умеренное повышение, достигнув при этом уровня -3,5 пункта по сравнению с -5,9 пункта в декабре. Стоит отметить, что многие экономисты ожидали рост данного показателя лишь до отметки -5,0 пунктов.

Министерства труда США сообщило, что число американцев, впервые подавших заявки на получение пособия по безработице, резко выросло на прошлой неделе, достигнув максимума с начала июля и указав на некоторую потерю импульса рынком труда. Согласно отчету, на неделе, завершившейся 16 января, количество первичных обращений за пособием по безработице увеличилось на 10 000, до уровня 293 000 (с учетом сезонных колебаний). Экономисты, однако, ожидали сокращение до 278 000. Показатель за предыдущую неделю был пересмотрен до 283 000 с 284 000. Стоит подчеркнуть, число обращений остается ниже отметки 300 000 в течение 46 недель подряд (самая длительная серия с 1970-х годов).

Иена снизилась против доллара под влиянием сегодняшних заявлений официальных лиц правительства. "Банк Японии должен расширить смягчение денежно-кредитной политики", - отметил один из помощников премьер-министра Японии Синдзо Абэ. Он уверен, что для этого есть все необходимые условия. По его словам, волатильность на мировых рынках грозит подорвать «Абэномику», которая была призвана возродить экономику Японии. "Условия для дополнительного смягчения политики сложились", - сказал советник, подразумевая снижение фондового рынка Японии, укрепление иены, вялый рост экономики и ослабление инфляционных ожиданий. Тем временем, советник премьер-министра Японии Абэ Сибаяма заявил, что слишком рано говорить о новых мерах смягчения Банка Японии, так как падение фондовых рынков может быть временным. «На данном этапе мы должны пристально мониторить ситуацию и обмениваться информацией с финансовыми властями других стран», - добавил он. Это заявление были сделаны на фоне усиливающихся разговоров о том, что ЦБ может принять меры стимулирования уже на заседании 28-29 января, увеличив объем программы покупки активов.

Объем невозвратных кредитов в портфелях итальянских банков на конец ноября прошлого года вырос в годовом выражении на 11% и составил рекордные 201 млрд евро, показали данные банковской ассоциации ABI.

Доля "плохих" кредитов составила 10,4% от общего объема портфелей банков, что является рекордным значением с 1996 года.

"Объем "плохих" кредитов будет только расти", - говорит заместитель председателя правления консалтинговой компании Prometeia Джузеппе Лузиньяни. По его оценке, снижение показателя начнется не ранее конца текущего года.

Тем временем в понедельник шесть итальянских банков, включая UniCredit и Banca Monte dei Paschi di Siena, сообщили о том, что Европейский центральный банк начал проверку ситуации с их невозвратными кредитами и их стратегий по разрешению данной проблемы

Премьер-министр Франции Мануэль Вальс заявил, что соглашение, которое перезагрузит отношения между Евросоюзом и Великобританией, будет достигнуто позже февраля.

"Я думаю, это займет немного больше времени", - заявил Вальс на Всемирном экономическом форуме. По его словам, обсуждение пока не достигло того этапа, на котором рассматриваются конкретные предложения.

Франция стремится прийти к договоренности как можно быстрее, но соглашения "любой ценой" быть не может, сказал он.

Вальс рассматривает выход Великобритании из состава Евросоюза как одну из главных опасностей для Европы.

Лидеры стран ЕС планировали прийти к соглашению в ходе саммита в феврале, что позволило бы Великобритании в июне провести референдум о членстве в ЕС.

По словам французской стороны, Вальс не исключает вероятность соглашения в феврале, а лишь говорит о том, что достичь его будет трудно.

Самыми сложными вопросами станут нежелание Великобритании быть ущемленной решениями еврозоны, а также ее стремление ввести правила, согласно которым работники, прибывшие из других стран Евросоюза, не будут иметь права на социальные льготы в течение первых четырех лет пребывания на британской территории.

В 4-м квартале 2015 года рост сектора финансовых услуг в Китае оказал поддержку экономике страны, свидетельствуют данные Национального статистического управления КНР.

Объем сектора финансовых услуг в октябре-декабре этого года увеличился на 12,9% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Сфера услуг КНР в целом выросла на 8,2% в прошедшем квартале. Темпы роста замедлились по сравнению с 8,6% в предыдущие три месяца, однако превзошли подъем в производственном и строительном секторе Китая.

Производственный сектор КНР в октябре-декабре увеличился на 5,8%, как и в предыдущем квартале, строительный сектор вырос на 7,3% (5,8% в третьем квартале).

Рост активности в финансовом секторе Китая вряд ли будет устойчивым, полагают эксперты.

В 4-м квартале рост в сфере финансовых услуг стал самым значительным среди 9 отраслей, индикаторы которых публикует Национальное статистическое управление КНР, однако он замедлился по сравнению с 16,1% в 3-м квартале и 19,2% - во 2-м квартале 2015 года.

Как сообщалось, темпы роста ВВП КНР в 4-м квартале прошедшего года замедлились до 6,8% - минимума с 2009 года.

Рост денежной массы в Швейцарии замедлился в декабре, после улучшения в предыдущие два месяца, показали в четверг данные Швейцарского национального банка.

М3, широкий показатель денежной массы, вырос в более медленном темпе 1,6 процента по сравнению с прошлым годом в декабре, после роста на 2,1 процента в ноябре. В октябре темпы роста составили 1,4 процента.

В то же время, узкая мера, М1, показала отрицательный рост на 1,6 процента годовых в декабре, но медленнее, чем снижение на 2,8 процента в предыдущем месяце. Это было третье подряд месячное падение.

Фондовый рынок Китая, оказавший поддержку экономике в первой половине прошлого года, в настоящее время не позволяет должным образом оценить восстановление активности в реальном секторе экономики, говорит Джулиан Эванс-Причард из Capital Economics.

Ускорение роста активности в строительстве было нивелировано замедлением роста в сфере услуг, и "главной причиной этому является снижение показателей финансового сектора ввиду падения прибыльности акций в ходе обвала рынка прошлым летом", говорит эксперт. Он добавляет, что экономический рост в прошлом квартале ускорился за счет всех секторов экономики, за исключением финансового.

Согласно данным национального бюро статистики Китая, в промышленном производстве в 4-м квартале 2015 года рост составил 6,1% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года после роста на 5,8% в 3-м квартале. В сфере услуг, тем временем, было отмечено замедление роста активности до 8,2% с 8,6%, а в финансовом секторе - до 12,9% с 16,1% в предыдущем квартале.

Ключевым событием пятницы станет выход данных по индексу потребительских цен Канады (13:30 GMT). Индикатор отслеживает изменение розничных цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. В расчет индекса включены цены на продукты питания, одежду, расходы на образование, здравоохранение, транспорт, коммунальные платежи, досуг. Индикатор рассчитывается ежемесячно и является основным «барометром» уровня инфляции в любой стране, в том числе, и в Канаде. Считается самым важным инфляционным показателем. Ожидается, что в декабре показатель составит -0,4% м/м и +1,7% г/г.

Завтра будут опубликованы индексы деловой активности в производственном секторе - Япония (01:35 GMT), Франция (08:00 GMT), Германия (08:30 GMT), еврозона (09:00 GMT), США (14:45 GMT). Показатель отображает деловой оптимизм в производственной сфере экономики страны. Рассчитывается на основе опроса представителей руководящих должностей. Значение индикатора на уровне 50 пунктов свидетельствует о том, что за отчетный период не произошло ни расширения, ни сокращения сектора услуг. Превышение этой отметки означает рост в секторе. Если индикатор выходит ниже отметки 50 - в секторе наблюдается снижение активности. Поскольку боле 60% ВВП создается в сервисной сфере, этот показатель имеет меньшее значение, чем аналогичных для сферы услуг.

Также выйдут индексы деловой активности в секторе услуг - Франция (08:00 GMT), Германия (08:30 GMT), еврозона (09:00 GMT).

В 09:30 GMT Великобритания опубликует чистые заимствования гос. сектора и розничные продажи. Первый показатель отражает суммарный объем займов, которые необходимо осуществить центральному и местным правительствам и правительственным организациям, чтобы сбалансировать свои расходы. Займы, которые осуществляемые правительством, представляют собой государственный долг. Позитивные числа показателя отражают наличие бюджетного дифицита, негативные - профицита. Ожидается, что в декабре показатель составит -10.35 млрд. против -13.56 млрд. в предыдущем месяце.

Во второй половине дня Канада в 13:30 GMT представит розничные продажи. Показатель отражает изменение объема продаж в сфере розничной торговли. Характеризует уровень потребительских расходов и спроса. Кроме основного значения также рассчитывается значение без учета продаж автомобилей, поскольку их величина является очень изменчивой. Показатель без учета автомобилей предоставляет боле объективную информацию. Ожидается, что в ноябре показатель составит +0,2% м/м против +0,1% в предыдущем месяце.

В США в 13:30 GMT выйдет индекс экономической активности от ФРБ Чикаго, в 14:00 GMT - индекс цен на жилье, в 15:00 GMT - продажи жилья на вторичном рынке. Первый индекс рассчитывается как среднее взвешенное значение из 85 экономических показателей. Данные показатели касаются следующих категорий данных: производство и доходы; занятость, безработица; личное потребление и рынок жилья; продажи, заказы, запасы. Полученный индекс представляет собой единый, сводный показатель факторов, общих для этих экономических данных.

Ассоциация европейских автопроизводителей (ACEA) сообщила, что прогнозирует умеренное повышение объема автомобильных продаж в этом году.

В 2015 году объем продаж легковых автомобилей в Европе вырос на 9,3 процента по сравнению с 2014 годом, в результате чего их общее число составило 13,7 млн. единиц. Также стало известно, что производство легковых автомобилей увеличилось на 6,2 процента. В общей сложности, в прошлом году было произведено 15,9 млн. автомобилей, что по-прежнему ниже рекордного значения 2007 года (почти 17 млн. единиц).

"Мы ожидаем, что в 2016 году продажи легковых автомобилей и коммерческих транспортных средств будут повышаться более скромными темпами, - сказал президент ACEA Дитер Цетше. По нашим оценкам, продажи автомобилей вырастут примерно на 2 процента, достигнув около 14 млн. единиц". Также Цетше сказал, что автопром нуждается в политических партнерах, которые будут следовать принципам свободной торговли.

Предварительные данные, опубликованные Европейской комиссией, показали, что потребительское доверие в еврозоне ухудшилось в январе после достижения 6-месячного максимума в прошлом месяце.

В отчете сообщалось, что индекс потребительского доверия снизился в текущем месяце до -6.3 пункта по сравнению с -5.7 пункта в декабре. Экономисты ожидали, что данный показатель останется без изменений. Стоит подчеркнуть, последнее значение было самым низким с октября, когда индекс составлял -7,7 пункта.

Также стало известно, что индекс потребительского доверия для 28 стран Европейского союза уменьшился в январе на 0,3 пункта, достигнув уровня -4,2 пункта.

Подробные данные вместе с показателями по экономическим настроениям будут представлены Европейской комиссией 28 января.

• Текущая ситуация с ценами не должна сохраняться слишком долго
  
• ОПЕК должна собраться на заседание до июня, чтобы обсудить перспективы
  
• Заседание ОПЕК не обязательно должно быть связано с действиями
  
• ОПЕК еще рано списывать со счетов
  
  

Отчет, представленный Обществом автопроизводителей и трейдеров (SMMT), показал, что по итогам 2015 года объем автомобильного производство увеличился до максимума с 2005 года.

Производство автомобилей в 2015 году выросло на 3,9 процента до 1,58 миллиона единиц, впервые обогнав докризисный уровень. Также данные показали, что 77,3 процента автомобилей от общего объема производства было экспортировано в 2015 году. Экспорт составил 1,23 млн. единиц, что на 2,7 процента больше, чем по итогам 2014 года. США обогнали Китай как крупнейший экспортный рынок для автомобилей из Британии, так как спрос со стороны Китая снизился на 37,5 процента. Между тем, спрос со стороны ЕС увеличится на 11,3 процента, что привело к росту экспорта в регион на 57,5 ​​процента.

"Продолжающийся рост в условиях интенсивной конкуренции на мировом рынке далеко не гарантирован, однако, он в значительной степени зависит от глобальных экономических условий и политической стабильности, - сказал Майк Хос, исполнительный директор SMMT. - Европа является нашим крупнейшим торговым партнером, и членство Британии в Европейском Союзе является жизненно важным для автомобильного сектора, чтобы обеспечивать будущий рост и создавать новые рабочие места".

Отрицательное сальдо внешней торговли Испании выросло в ноябре по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, так как объем импорта повышался быстрее, чем объем экспорта. Об этом сообщалось в отчете Министерства экономики страны.

Согласно данным, дефицит торгового баланса увеличился до 1,85 млрд. евро в ноябре с 1,6 млрд. евро в соответствующем месяце прошлого года. Экспорт вырос на 8,6 процента в годовом выражении, составив 21,7 млрд. евро в ноябре. Импорт вырос на 9,3 процента годовых, до 23,5 млрд. евро.

В период с января по ноябрь общий дефицит торговли составил 22,38 млрд. евро, что на 1,2 процента меньше, чем за тот же период 2014 года. Экспорт и импорт выросли на 4,3 процента и на 3,8 процента, соответственно.

"Экономика Греции сократилась примерно на 0,5 процента в прошлом году, что оказалось меньше, чем ранее ожидалось. Однако, в этом году страна, вероятно, продолжит оставаться в рецессии, причиной чему будет отсутствие сильного всплеска инвестиций", - отмечалось в квартальном отчете аналитического центра страны IOBE. Напомним, в октябрьском отчете организации прогнозировалось, что в 2015 году ВВП снизится на 1,5-2,0 процента.

Более слабое сокращение в прошлом году было связано с увеличением туристического потока, низкими ценами на энергию и падением курса европейской валюты, что в свою очередь помогло улучшить показатели платежного баланса. Но инвестиции остаются слабым звеном. Это предполагает, что экономика останется в рецессии в этом году. В IOBE ожидают, что спад ВВП в этом году будет немного больше по сравнению с 2015 годом.

• Саудовская Аравия - самый устойчивый производитель нефти
  
• Краткосрочные перспективы рынка нефти очень слабые
  
• Текущие цены на нефть иррациональны
  
  

• В нашем распоряжении имеется множество инструментов
  
• Обменный курс не является целью политики
  
• Доверие к ЕЦБ будет подорвано, если мы не будем готовы пересмотреть политику
  
• У нас есть возможность, желание и решимость действовать
  
• Политика успешно воздействует на экономику
  
• Мы должны со всей серьезностью отнестись к возможности того, что цены на нефть вызовут вторичные эффекты
  
• Мы постоянно отслеживаем ситуацию на рынках, в финансовом и банковском секторе
  
• Лучший ответ на последние рыночные события - обеспечение устойчивости банковского сектора
  
• Не вижу признаков потенциальной финансовой нестабильности, подобных тем, что наблюдались в предкризисные времена
  
  

Министерства труда США сообщило, что число американцев, впервые подавших заявки на получение пособия по безработице, резко выросло на прошлой неделе, достигнув максимума с начала июля и указав на некоторую потерю импульса рынком труда.

Согласно отчету, на неделе, завершившейся 16 января, количество первичных обращений за пособием по безработице увеличилось на 10 000, до уровня 293 000 (с учетом сезонных колебаний). Экономисты, однако, ожидали сокращение до 278 000. Показатель за предыдущую неделю был пересмотрен до 283 000 с 284 000. Стоит подчеркнуть, число обращений остается ниже отметки 300 000 в течение 46 недель подряд (самая длительная серия с 1970-х годов). Департамент труда заявил, что не было никаких особых факторов, влияющих на последние еженедельные данные. Однако, число обращений в Пуэрто-Рико и Вайоминге было примерным.

Между тем, стало известно, что скользящая средняя за 4 недели, которая сглаживает волатильные еженедельные данные, выросла на 6 500, до 285 000. Последнее значение было самым высоким с середины апреля. Тем временем, количество людей, которые по-прежнему получают пособия по безработице, упало на 56 000, до 2,210 млн. за неделю, завершившуюся 9 января. Напомним, данные по повторным обращениям выходят с недельной задержкой.

Отчет, представленный ФРС-Филадельфия, показал, что в январе индекс деловой активности продемонстрировал умеренное повышение, достигнув при этом уровня -3,5 пункта по сравнению с -5,9 пункта в декабре. Стоит отметить, что многие экономисты ожидали рост данного показателя лишь до отметки -5,0 пунктов.

В целом, суб-индексы проявили себя таким образом:

• индекс товарно-материальных запасов в январе -15,7 против -5,7 в декабре
  
• индекс сроков доставки в январе -7,6 против -6,1 в декабре
  
• индекс поставок в январе 9,6 против -2,1 в декабре
  
• индекс новых заказов в январе -1,4 против -11,1 в декабре
  
• индекс занятости в январе -1,9 против 2,2 в декабре
  
• индекс отпускных цен в январе -2,8 против -8,5 в декабре
  
• индекс закупочных цен в январе -1,1 против -8,3 в декабре
  

Напомним, индекс деловой активности Федерального резервного банка в Филадельфии представляет собой результаты опроса производителей в Филадельфии на предмет их отношения к текущей экономической ситуации. Цифры ниже нуля являются индикатором замедления темпов развития экономики. Показатель публикуется чуть раньше индекса менеджеров по закупкам ISM и может давать представление о том, каким выйдет индикатор деловой активности на национальном уровне.

USD/JPY 117.00 (USD 302m) 118.75-85 (305m)

EUR/USD 1.0850-60 ( EUR 1bln) 1.0870 (383m) 1.0900 (335m) 1.0925 (432m) 1.0950-60 (1.2bln)

USD/CHF 0.9825 (USD 318m)

USD/CAD 1.4500 (USD 595m)

AUD/USD 0.6900 (AUD 235m) 0.7000 (1.5bln) 0.7050 (300m)

NZD/USD 0.6425 (NZD 224m)

• Ожидаю, что восстановление экономики будет продолжаться
  
• Внутренний спрос должен получать поддержку со стороны денежно-кредитной политики
  
• Падение цен на нефть должно позитивно сказаться на доходах домохозяйств
  
• Налогово-бюджетная политика в еврозоне становится несколько стимулирующей
  
• Результаты опроса банков указывают на дальнейший рост спроса на кредиты
  
• Необходимо внимательно следить за риском вторичных эффектов инфляции
  
• Вероятный уровень годовой гармонизированной инфляции потребительских цен в 2016 г теперь значительно ниже, чем ожидали в начале декабря
  
• Баланс рисков для перспектив экономического роста смещен в негативную сторону
  
• Восстановление экономики еврозоны сдерживается ситуацией на развивающихся рынках

• Динамика инфляции в еврозоне слабее, чем ожидалось
  
• Понижательные риски снова возросли
  
• Ясно, что меры денежно-кредитной политики, которые принимались с середины 2014 г, работают
  
• Покупки активов происходят гладко
  
• Ожидаю, что ставки будут оставаться на текущих уровнях или ниже в течение продолжительного времени

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Ноябрь -3.0% -2.7%

00:00 Австралия Инфляционные ожидания потребителей Январь 4.0% 3.6%

05:30 Япония Индекс деловой активности во всех отраслях, м/м Ноябрь 1.0% -0.7% -1,0%

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

12:45 Еврозона Решение по процентным ставкам ЕЦБ 0.05% 0.05% 0.05%

Евро умеренно подорожал против доллара, преодолев при этом отметку $1.0900. Основной причиной укрепления валюты являлись ожидания решения ЕЦБ по процентной ставке. Как и прогнозировалась, ставка осталась без изменений - на уровне 0,05%. Сейчас все внимание инвесторов приковано к пресс-конференции главы ЦБ Драги. Участников рынка будут интересовать сигналы о намерениях относительно дальнейших мер стимулирования инфляции. Со времен декабрьского заседания ЕЦБ перспективы мировой экономики ухудшились. На фондовых рынках произошло падение, вызванное снижение цен на сырьевые товары и нервозностью относительно ситуации в Китае. Аналитики полагают, что Драги признает понижательные инфляционные риски и оставит дверь открытой для дальнейшего смягчения политики в случае необходимости.. "Масштаб мер, предпринятых ЕЦБ в декабре, разочаровал, но теперь можно сказать, что президенту ЕЦБ было бы разумно сохранить пространство для действий", - заявил Франк Диксмье из Allianz Global Investors.

Аналитики RBS отметили, что руководителям ЕЦБ, вероятно, есть что обсудить, учитывая ужасное начало года для рынков. Они ожидают, что ЕЦБ все же проигнорирует волатильность и сфокусируется на фундаментальных факторах, а Драги попробует убедить участников рынка в способности ЕЦБ бороться с риском дефляции.

"У ЕЦБ в этом году есть пространство для дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики. ЕЦБ может смягчить политику разными способами. Например, снижение ставки по депозитам может ослабить евро и помочь экономике еврозоны, а расширение программы покупки активов может оказать противодействие тенденции все большего уклонения от риска за счет сокращения премий за риск по государственным облигациям", - заявил Дэвид Кохла из Julius Baer,.

Фунт снизился против доллара, обновив многолетние минимумы. Пара остается под давлением на фоне бегства от рисков, вызванного новой волной удешевления нефти. Небольшое влияние также оказал отчет от Королевского института дипломированных оценщиков (RICS), который показал: цены на жилье в Британии продолжили повышаться в прошлом месяце, что было связано с ожидаемым увеличением налога при покупке недвижимости. Согласно данным, ежемесячный баланс цен на жилье вырос до +50 с +49 в ноябре. Последнее изменение совпало с прогнозами. В целом спрос на новые дома вырос до трехмесячного максимума после объявления, что в апреле 2016 года для инвесторов будет увеличен налог при покупке.

Вероятнее всего, в ходе сегодняшней сессии фунт будет следить за динамикой пары EUR/GBP, которая будет реагировать на пресс-конференцию главы ЕЦБ Драги.

Иена торгуется вблизи уровня открытия против доллара, реагируя на изменения тяги к риску. Влияние на валюту также оказывают сегодняшние заявления официальных лиц правительства. "Банк Японии должен расширить смягчение денежно-кредитной политики", - отметил один из помощников премьер-министра Японии Синдзо Абэ. Он уверен, что для этого есть все необходимые условия. По его словам, волатильность на мировых рынках грозит подорвать «Абэномику», которая была призвана возродить экономику Японии. "Условия для дополнительного смягчения политики сложились", - сказал советник, подразумевая снижение фондового рынка Японии, укрепление иены, вялый рост экономики и ослабление инфляционных ожиданий. Тем временем, советник премьер-министра Японии Абэ Сибаяма заявил, что слишком рано говорить о новых мерах смягчения Банка Японии, так как падение фондовых рынков может быть временным. «На данном этапе мы должны пристально мониторить ситуацию и обмениваться информацией с финансовыми властями других стран», - добавил он. Это заявление были сделаны на фоне усиливающихся разговоров о том, что ЦБ может принять меры стимулирования уже на заседании 28-29 января, увеличив объем программы покупки активов.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.0920

GBP/USD: в течение европейской сессии пара снизилась до $1.4085

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y116.95, но затем восстановила большую часть позиций

В 13:30 GMT США заявит о числе первичных заявок на пособие по безработице. Также в это время состоится пресс-конференция главы ЕЦБ. В 15:00 GMT еврозона опубликует индекс доверия потребителей за январь, а США -производственный индекс ФРБ Филадельфии за январь.

EUR/USD

Ордера на продажу 1.0925 1.0945-50 1.0985 1.1000 1.1025 1.1050 1.1080 1.1100

Ордера на покупку 1.0880 1.0855-60 1.0840 1.0825 1.0800 1.0785 1.0765 1.0750 1.0730 1.0700

GBP/USD

Ордера на продажу 1.4185 1.4200 1.4225-30 1.4250 1.4280 1.4300 1.4325-30 1.4350

Ордера на покупку 1.4150 1.4120-25 1.4100 1.4085 1.4060 1.4030 1.4000

EUR/GBP

Ордера на продажу 0.7720-25 0.7750-55 0.7780 0.7800 0.7830 0.7850 0.7875 0.7900

Ордера на покупку 0.7675-80 0.7650 0.7630 0.7600 0.7580-85 0.7550

EUR/JPY

Ордера на продажу 127.60 127.80 128.00 128.30 128.50 128.80 129.00 129.30 129.50

Ордера на покупку 127.00 126.80 126.50 126.30 126.00 125.75 125.50 125.00

USD/JPY

Ордера на продажу 117.20 117.50 117.85 118.00 118.20 118.50 118.80 119.00

Ордера на покупку 116.75-80 116.50 116.20 116.00 115.85 115.50 115.30 115.00

AUD/USD

Ордера на продажу 0.6900 0.6920-25 0.6950 0.6980 0.7000 0.7025-30 0.7050-55

Ордера на покупку 0.6875-80 0.6850 0.6825-30 0.6800 0.6785 0.6750 0.6730 0.6700

- вопрос в том, будет ли Китай придерживаться плана реформирования

- замедление роста Китая не должно быть сюрпризом

- перед мировой экономикой стоит много преград

- Китай должен перейти к более рыночному курсу

- более дешевея нефть частично помогает экономике Европы

Европейские фондовые индексы снова торгуются с повышением после наибольшего спада с августа 2015 года. Поддержку рынку оказывают ожидания итогов заседания ЕЦБ и последующих комментариев от главы ЦБ Драги. Однако, рост индексов остается хрупким из-за сегодняшнего падения азиатских акций и продолжающегося снижения цен на нефть.

Эксперты полагают, что ЕЦБ не будет предпринимать новые меры, но намекнет на дальнейшее смягчение в марте. "Масштаб мер, предпринятых ЕЦБ в декабре, разочаровал, но теперь можно сказать, что президенту ЕЦБ было бы разумно сохранить пространство для действий", - заявил Франк Диксмье из Allianz Global Investors.

Аналитики RBS отметили, что руководителям ЕЦБ, вероятно, есть что обсудить, учитывая ужасное начало года для рынков. Они ожидают, что ЕЦБ все же проигнорирует волатильность и сфокусируется на фундаментальных факторах, а Драги попробует убедить участников рынка в способности ЕЦБ бороться с риском дефляции.

"У ЕЦБ в этом году есть пространство для дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики. ЕЦБ может смягчить политику разными способами. Например, снижение ставки по депозитам может ослабить евро и помочь экономике еврозоны, а расширение программы покупки активов может оказать противодействие тенденции все большего уклонения от риска за счет сокращения премий за риск по государственным облигациям", - заявил Дэвид Кохла из Julius Baer,.

Небольшое влияние также оказала статистика по Франции. Результаты ежемесячного опроса, проведенного Статистическим бюро Insee, показали, что деловые настроения во Франции не изменились в текущем месяце. Индекс делового климата в производстве составил 102 пункта. Напомним, в ноябре и декабре показатель также составлял 102 пункта. Экономисты прогнозировали, что индекс составит 103. Сводный индекс делового климата, включающий основные сектора, вырос до 102 в январе с 101 в декабре. Индикатор для сферы розничных продаж вырос на 1 пункт до 105, а показатель для сектора услуг поднялся на 2 пункта до 100.

Котировки Pearson Plc выросли на 9,4 процента после того, как компания сообщила, что планирует сократить около 4000 рабочих мест или около 10 процентов рабочей силы.

Акции Logitech International SA подскочили на 8,9 процента на фоне улучшения прогноза по объему продаж и прибыли на 2016 год.

Стоимость Deutsche Bank AG упала 8,1 процента. Крупнейший кредитор Германии заявил, что прогнозируют потери в четвертом квартале на фоне увеличения затрат на судебные тяжбы и реструктуризацию.

Капитализация Saipem SpA сократилась на 11 процентов после начала продаж пакета акций на сумму 3,5 млрд. евро. Компания сообщила, что эти средства будут использованы для погашения задолженности перед Eni Group.

На текущий момент:

FTSE 100 5,697.3 +23.72 +0.42%

CAC 40 4,150.92 +25.97 +0.63%

DAX 9,449.71 +58.07 +0.62%

"В целом, вчерашнее решение указывает, что Банк Канады понял, существует не так много вариантов, чтобы помочь экономике. Мы считаем, что может быть два объяснения этому удивительному решению. 1) Банк Канады сообщил правительству, что готовятся меры финансового стимулирования, и что они будут достаточно массивными, чтобы ограничить риски для перспектив роста. 2) Банк Канады полагает, что риск для финансовой стабильности от снижения ставки перевешивает положительное влияние, которое это окажет на рост", - отметили эксперты.

"В любом случае, и правительство и Банк Канады полагают, что эффективность денежно-кредитной политики является очень низкой. Таким образом, мы считаем, что Банк Канады будет удерживать ставки без изменений, и предоставит возможность стимулировать экономику налогово-бюджетной политике", - резюмировали в Nomura.

Результаты ежемесячного опроса, проведенного Статистическим бюро Insee, показали, что деловые настроения во Франции не изменились в текущем месяце.

Индекс делового климата в производстве составил 102 пункта. Напомним, в ноябре и декабре показатель также составлял 102 пункта. Экономисты прогнозировали, что индекс составит 103.

Личные производственные ожидания незначительно улучшились в январе - соответствующий индекс вырос до 10 с 9 предыдущем месяце. В то же время, промышленные компании более оптимистично смотрели на свои общие перспективы - индикатор улучшился до отметки 2 пункта по сравнению с 0 пунктов в декабре. Тем не менее, оценка прошлой деятельности немного ослабла, а баланс экспортных заказов ухудшился в январе. Индекс для прошлой деятельности составил -1 пункт, а показатель экспортных заказов оказался на уровне -12. Индикатор запасов готовой продукции снизился до 7 с 12, а баланс глобальных заказов остался на уровне -11.

Сводный индекс делового климата, включающий основные сектора, вырос до 102 в январе с 101 в декабре. Индикатор для сферы розничных продаж вырос на 1 пункт до 105, а показатель для сектора услуг поднялся на 2 пункта до 100.

"Пара EUR/USD сейчас выглядит "нейтрально": Для подтверждения устойчивого нисходящего тренда пара должна преодолеть отметку $1.0800. Восходящий тренд можно будет рассматривать, если пара поднимется выше $1.0990. Недавнее наращивание краткосрочного восходящего движения до $1.0975 быстро выдохлось и пара обвалилась ниже $1.900. Похоже, что в настоящее время евро по-прежнему находится в "ловушке" в пределах $1.0800-$1.0990. Тем не менее, нынешний нейтральный этап, который начался около двух недель назад, кажется, подходит к завершению, но для подтверждения пара должно преодолеть $1.0800 или $1.0990", - заявили в UOB.

"Что касается пары GBP/USD, то здесь явный нисходящий тренд. Сильная поддержка расположена на уровне $1.4125/30. Если пара опустится ниже данной отметки, то это будет означать начало следующего этапа падения", - отметили эксперты.

Результаты опроса, опубликованные Королевским институтом дипломированных оценщиков (RICS), показали: цены на жилье в Британии продолжили повышаться в прошлом месяце, что было связано с ожидаемым увеличением налога при покупке недвижимости.

Согласно данным, ежемесячный баланс цен на жилье вырос до +50 с +49 в ноябре. Последнее изменение совпало с прогнозами экспертов. В целом спрос на новые дома вырос до трехмесячного максимума после объявления, что в апреле 2016 года для инвесторов, которые стремятся приобрести недвижимость для сдачи ее в аренду, будет увеличен налог при покупке.

Главный экономист RICS Саймон Рубинсон сказал, что дальнейший "разогрев" рынка жилья, вероятно, будет продолжаться до апреля. Также он добавил, что индекс ожидаемых цен на недвижимость достиг своего наивысшего уровня с апреля 2014 года. В попытке охладить сильный рост в секторе, британский министр финансов Джордж Осборн объявил в ноябре, что инвесторы должны будут платить налоги на 3 процентных пункта выше, чему обычные покупатели жилья.

В RICS также сообщили, что рост цен на рынке жилья в целом по-прежнему обусловлен нехваткой недвижимости на рынке.

В своих заметках для клиентов, аналитики банка HSBC сообщили, что ожидают сокращение учетной ставки Резервным банком Новой Зеландии на 0.25% уже во втором квартале текущего года. Основным драйвером этого поступка от ЦБ станет очень низкая инфляция. Помимо этого, экономисты не исключают и еще одного понижения процентов на те же 0.25% в период с июля по сентябрь 2016 года. Напомним, ранее в HSBC прогнозировали лишь разовое понижение учетной ставки в текущем году.

USD/JPY 117.00 (USD 302m) 118.75-85 (305m)

EUR/USD 1.0850-60 ( EUR 1bln) 1.0870 (383m) 1.0900 (335m) 1.0925 (432m) 1.0950-60 (1.2bln)

USD/CHF 0.9825 (USD 318m)

USD/CAD 1.4500 (USD 595m)

AUD/USD 0.6900 (AUD 235m) 0.7000 (1.5bln) 0.7050 (300m)

NZD/USD 0.6425 (NZD 224m)

газета. ru

Bloomberg: Китай может выпустить собственную виртуальную валюту

Народный банк Китая рассматривает вопрос о выпуске собственной виртуальной валюты, сообщает Bloomberg. Данный шаг объясняется руководством Китая тем, что альтернативные системы оплаты могут повысить эффективность международных транзакций.

Глава МВФ Кристин Лагард выдвинута на второй срок

Канцлер казначейства Великобритании официально представил в качестве кандидата на пост главы МВФ действующего руководителя организации Кристин Лагард, пишет Financial Times.

WSJ: Народный банк Китая влил в финансовую систему более $60 млрд

Народный банк Китая (Bank of China) влил в финансовые рынки страны 400 млрд юаней ($60,8 млрд) с помощью операций обратного репо (покупка ценных бумаг с обязательством обратной продажи по фиксированной цене), пишет The Wall Street Journal.

Суд Венесуэлы признал конституционным указ о чрезвычайном экономическом положении

Верховный суд Венесуэлы в среду, 20 января, признал конституционным указ президента страны, объявляющий чрезвычайное положение в экономике. Об этом сообщает телеканал Telesur.

Байден и Ципрас обсудили в Давосе будущее Греции

На Всемирном экономическом форуме в Давосе вице-президент США Джо Байден и премьер-министр Греции Алексис Ципрас обсудили предстоящие экономические реформы в Греции, сообщает Reuters со ссылкой на пресс-службу Белого дома.

«Пара USD/JPY может вырасти к Y118, когда фондовый рынок США продемонстрирует признаки восстановления» - говорит глава FPG Securities Кодзи Фукая. "Похоже, что пара нашла сильную (новую) поддержку непосредственно под уровнем Y116", - говорит Фукая. По его словам, динамика фондового рынка будет ключевым фактором, определяющим повышательный импульс доллара. Вместе с тем он отмечает, что пара может остаться в диапазоне Y116-Y120 еще на два-три месяца, пока фондовый рынок США не выйдет на восходящую траекторию.

Комментарии аналитиков FPG Securities приводит агентство Dow Jones Newswires.

Кроме событий, отмеченных в экономическом календаре, сегодня будут обнародованы еще некоторые отчеты, важность которых является менее значительной в масштабе глобальных рынков.

А именно:

В 09:30 GMT Испания проведет аукцион по продаже 10-летних бондов

В 10:00 GMT Франция проведет аукцион по продаже 10-летних бондов

В 12:45 GMT Публикация решения ЕЦБ по основной процентной ставке

В 13:30 GMT Пресс-конференция ЕЦБ

В 18:00 GMT США проведет аукцион по продаже 10-летних TIPS

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1062 (4336)

$1.1004 (3083)

$1.0962 (1822)

Цена на момент написания обзора: $1.0910

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.0844 (1188)

$1.0802 (2754)

$1.0744 (7143)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 40048 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1000 (4336);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 60602 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,0700 (7714);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 января составило 1,51 против 1,41 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.4403 (625)

$1.4306 (316)

$1.4210 (138)

Цена на момент написания обзора: $1.4162

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.4091 (715)

$1.3994 (389)

$1.3896 (311)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 22898 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4700 (3151);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 21735 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4550 (2011);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 января составило 0,95 против 0,95 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Ноябрь -3.0% -2.7%

00:00 Австралия Инфляционные ожидания потребителей Январь 4.0% 3.6%

Иена во второй половине торгов в Азии компенсировала ранние потери на фоне повышенной волатильности на фондовых рынках в Токио. Это привело к росту спроса на валюту-убежище. Несмотря на вчерашнее падение фондовых рынков США, в Японии после открытия биржи наблюдался рост. Тем не менее, в середине дня индекс Nikkei Stock Average ушел на отрицательную территорию. Читать далее ...

В ходе своего сегодняшнего выступления, генеральный директор компании Fonterra, Спирингс, заявил о готовности сократить сократить объемы производства молочной продукции, если цены продолжат падать. «Если на проводимых аукционах GlobalDairyTrade, цена на сухое молоко продолжит снижаться, то наша компания будет вынуждена снизить объем предложения, чтоб поддержать цену». Напомним, Fonterra - это крупнейший в мире экспортер продукции, связанной с молоком. 89% всего молока в Новой Зеландии производит Fonterra.

Сегодня Народный банк Китая влил в финансовую систему страны 400 млрд юаней, что по текущему курсу составляет $60,79 млрд. Ранее, во вторник, ЦБ влил 155 млрд юаней. Недельный объем представляет собой максимум с середины января 2012 года, когда сумма составила 353 млрд юаней. Таким образом Народный банк Китая влил на этой неделе максимальный объем за последние четыре года. Цель данного мероприятия - предотвратить возможный дефицит наличности в предстоящие праздничные дни.

Напомним, с 7 февраля в Китае будут праздновать Новый год по лунному календарю. В это время китайские потребители активно ходят по магазинам, а также дарят друзьям и родственникам красные конверты с банкнотами.

• Ценовой тренд в Японии устойчиво улучшается
  
• Фундаментальные макроэкономические показатели Японии позитивны
  
• Отслеживаем влияние событий, происходящих на финансовом рынке, на экономику, цены
  
• В настоящее время мы не рассматриваем возможнось применения отрицательных процентных ставок
  
  

Доллар США вырос по отношению к иене, отступив от годового минимума на фоне стабилизации цены на нефть, которая упала за последнее время к минимальному уровню с 2003 года.

Цена нефть WTI восстановилась с уровня ниже $27, и увеличилась на 1% до $28,62 доллара за баррель. Цена на нефть Brent растет на 1,4%.

Восстановление остается кратковременным и хрупких, пока общий настрой на рынке остается медвежьим, учитывая опасения избытка предложения нефти на рынке и растущие опасения в отношении перспектив мирового экономического роста, который влияет на размер спроса.

Также на снижение курса иены повлияло заявление советника премьер-министра Японии Абэ о том, что появились условия для смягчения политики Банком Японии. "Банк Японии должен принять меры на заседании, намеченном на 28 и 29 января. Рост иены должен быть остановлен, не следует недооценивать риск дальнейшего роста, - заявил он, и добавил, - бездействие Банка Японии может повредить основным принципам Абэномики"

Евро остается под давление в ожидании результатов заседания Европейского центрального банка, которые будут оглашены сегодня в 13.30GMT. Ожидается, что ЕЦБ сохранит все процентные ставки на прежнем уровне. Но центральный банк также может заявить о перспективе дальнейшего ослабления политики в этом году.

Евро упал с усилением склонности инвесторов к росту, вызванным вчерашним ростом фондовых индексов США с августовских минимумов. В последнее времяевро падает, когда настроения на рынке позитивные. Такая динамика вряд ли изменится, так как ЕЦБ, как ожидается, будет придерживаться мягкой политики на своем заседании. Возможность того, что ЕЦБ оставит дверь открытой для дальнейшего количественного смягчения, чтобы успокоить инвесторов, напуганных падением мировых акций, также оказывает давление на пару EUR/USD.

Австралийский доллар рос с начала сессии, однако в ходе торгов утратил завоеванные ранее позиции по отношению к доллару США. С начало торгов были опубликованы некоторые экономические данные из Австралии. Так продажи новых домов в Австралии в ноябре снизились на -2.7%. В октябре наблюдалось снижение на -3.0%. Снижение продаж новых домов наблюдается третий месяц подряд.

Продажи новых домов от HIA, публикуемые Ассоциацией индустрии жилья, выражают объем новых продаж жилья в Австралии. Он оценивает условия на рынке жилья. Покупатели домов тратят деньги на меблировку и финансирование своих домов, что стимулирует спрос на товары, услуги и рабочих. Так, низкое значение показателя является негативным фактором для австралийской валюты.

Спрос на квартиры очень слабый. Продажи многоквартирных домов упали на -15.1%, однако продажи отдельных домов выросли на 1.1%

Ожидания по инфляции потребительских цен в Австралии, публикуемые Мельбурнским институтом, в январе выросли на 3.6%, что ниже предыдущего значения 4.0%. Данный индикатор отражает ожидания потребителей в отношении будущей инфляции на ближайшие 12 месяцев. Чем выше ожидания, тем более значимый эффект они произведут на вероятность повышения ставки РБА. Высокое значение показателя является позитивным или бычьим фактором для австралийской валюты, тогда как низкие ожидания - негативный или медвежий фактор.

Новозеландский доллар вырос после публикации данных по индексу деловой активности в производственной сфере Новой Зеландии за декабрь.

Как стало известно, индекс деловой активности в производственном секторе Новой Зеландии в декабре составил 56.7 пункта, что выше предыдущего значения, которое было пересмотрено с 54.7 на 54.9. Производственный PMI считается важным индикатором общих экономических условий. Результат выше 50 свидетельствует о росте активности и является позитивным фактором для новозеландского доллара и наоборот.

Новозеландский доллар восстановился в начале сессии после падения до 4-месячного минимума по отношению к доллару США на фоне данных по инфляции в Новой Зеландии. Новая Зеландия находится на грани дефляции, новозеландский доллар восстановился с минимума, достигнутого в среду, но продолжает торговаться в нисходящем канале. На следующей неделе будет оглашено решение РБНЗ по денежно-кредитной политике. Ожидается, что центробанк займет выжидательную позицию. Некоторые экономисты ожидают, что РБНЗ понизит процентную ставку на 50 б.п. в этом году, чтобы вернуть инфляцию в целевой диапазон 1%-3%.

Ожидания по инфляции потребительских цен в Австралии, публикуемые Мельбурнским институтом, в январе выросли на 3.6%, что ниже предыдущего значения 4.0%. Данный индикатор отражает ожидания потребителей в отношении будущей инфляции на ближайшие 12 месяцев. Чем выше ожидания, тем более значимый эффект они произведут на вероятность повышения ставки РБА. Высокое значение показателя является позитивным или бычьим фактором для австралийской валюты, тогда как низкие ожидания - негативный или медвежий фактор.

Австралийский доллар немного вырос после публикации данных по инфляционным ожиданиям

Продажи новых домов в Австралии в ноябре снизились на -2.7%. В октябре наблюдалось снижение на -3.0%.

Продажи новых домов от HIA, публикуемые Ассоциацией индустрии жилья, выражают объем новых продаж жилья в Австралии. Он оценивает условия на рынке жилья. Покупатели домов тратят деньги на меблировку и финансирование своих домов, что стимулирует спрос на товары, услуги и рабочих. Так, низкое значение показателя является негативным фактором для австралийской валюты.

Из отчета Ассоциацией индустрии жилья Австралии :

• Наблюдается снижение продаж новых домов третий месяц подряд.

• Спрос на квартиры очень слабый.

• Продажи многоквартирных домов упали на -15.1%, однако продажи отдельных домов выросли на 1.1%

Канадский доллар вернул себе позиции, утраченные против доллара США после того, как Банк Канады оставил свою ключевую процентную ставку без изменений. Вместе с тем в банке был понижен прогноз по росту ВВП в 2016 году.

Банк Канады оставил целевое значение однодневной процентной ставки без изменения, на уровне 0,50%. Таким образом он проигнорировал призывы ряда экономистов к смягчению денежно-кредитной политики для стимулирования замедляющейся национальной экономики.

По мнению Банка Канады, экономический рост в стране в 4-м квартале 2015 года, вероятно, остановился "ввиду временного ухудшения экономики США, невысокого инвестирования компаний и ряда других временных факторов". Кроме того, в центральном банке страны полагают, что в настоящее время экономика Канады находится в самой середине переходного процесса, в ходе которого экономика переориентируется с экспорта энергоносителей на отрасли, не связанные с ресурсами. Рост активности в несырьевых отраслях обусловлен увеличением спроса со стороны США, понижением канадского доллара и мягкой политикой как в денежно-кредитной, так и в налогово-бюджетной сферах.

Доллар США демонстрирует снижение против других основных валют после публикации слабых экономических данных США, в то время как обеспокоенность падением цен на нефть продолжает поддерживать спрос на иену и швейцарский франк в качестве безопасной гавани.

Департамент труда США сообщил, что потребительские цены в стране неожиданно снизились в декабре, так как рост цен в секторе услуг был компенсирован падением стоимости энергии. Согласно данным, индекс потребительских цен уменьшится на 0,1 процента после того, как не изменился в ноябре. Несмотря на падение в прошлом месяце, индекс потребительских цен вырос на 0,7 процента годовых, зафиксировав самый большой прирост за год. Такое изменение последовало за повышением на 0,5 процент годовых в ноябре. Эксперты отмечают, что ускорения роста цен связано с эффектом сравнения. Однако, дальнейший рост может быть ограничен из-за более низких цен на нефть, которые сейчас рядом с 12-летним минимумом. Экономисты ожидали, что ИПЦ останется без изменений в месячном выражении, а увеличится на 0,8 процента годовых.

Объем строительства нового жилья и разрешений на строительство уменьшился по итогам декабря после заметного повышения в предыдущем месяце. Последнее изменение, наряду с другими слабыми данными, усиливает обеспокоенность по поводу состояния экономики. Отчет от Департамента торговли показал, что с учетом колебаний закладки нового жилья упали на 2,5 процента, составив при этом 1149 тыс. (в пересчете на годовые темпы). Тем временем, показатель за ноябрь был пересмотрен в сторону повышения - до 1179 тыс. с 1173 тыс. Эксперты ожидали, что закладки вырастут до 1200 тыс.

Иена получила поддержку в качестве безопасной гавани, поскольку нефть вновь упала ниже цены $28 за баррель до минимума с 2003 года после того, как Международное энергетическое агентство заявило, что несезонно теплая погода и рост предложения сохранят перенасыщенность на нефтяном рынке, по меньшей мере, до конца 2016 года. Значительное снижение на фондовых площадках Азии также повысило спрос на валюту-убежище. Между тем, главный секретарь Кабинета министров Японии Суга отметил, что падение цен на нефть благоприятно отражается на японской экономике. Ранее глава Банка Японии Курода заверил рынки в том, что Банк незамедлительно примет меры, включая смягчение монетарной политики, если ситуация с инфляцией ухудшится.

В фокусе также оказался январский экономический отчет правительства Японии. Как стало известно, правительство оставило без изменений общую оценку экономической ситуации в стране, заявив о том, что восстановление экономики продолжается умеренными темпами. Кроме того, правительство признало наличие у экономики некоторых слабых мест и отметило необходимость отслеживания колебаний рынков. Кроме того, правительство повысило оценку ситуации в промышленном производстве, отметив при этом слабость в некоторых других сегментах экономики, таких как экспортный сектор.

Фунт торговался смешано против доллара, но в целом оставался в узком диапазоне. Умеренное давление оказали данные по рынку труда Британии. Управление национальной статистики сообщило, что в течение трех месяцев (по ноябрь) темпы роста заработной платы в Великобритании замедлились до минимума с февраля 2015 года. Такое изменение указывает, что Банк Англии, скорее всего, не будет спешить с повышением процентной ставки. В отчете сообщалось, что средний заработок рабочих (с учетом бонусов) увеличился на 2,0 процента в течение трех месяцев по ноябрь. Эксперты прогнозировали рост на 2,1% после повышения на 2,4% в период с августа по октябрь. Средний заработок без учета бонусов поднялся на 1,9%, что оказалось выше оценок аналитиков (+1,8%), но медленнее, чем за предыдущие три месяца (+2,0). Отдельно в ноябре общая заработная плата в частном секторе, за изменение которой пристально следит Банк Англии, выросла на 2,2 процента против 2,1 процента в октябре. Уровень безработицы в стране упал до 5,1 процента (самое низкое значение с начала 2006 года) по сравнению с 5,2 процента в течение трех месяцев по октябрь. Также в УНС заявили, что занятость подскочила на 267,000, записав третий по величине прирост с начала ведения статистики в 1971 году. С учетом последнего изменения уровень занятости поднялся до нового максимума 74,0 процента. Число безработных составило 1.68 млн, что на 99 тыс. меньше, чем в период с за июня по август и на 239 тыс. меньше, чем за аналогичный период 2014 года.

Швейцарский франк подешевел против доллара, утратив почти все ранее заработанные позиции. Давление на валюту оказали данные, опубликованные институтом ZEW и Credit Suisse. Они показали, что показатель экономических ожиданий Швейцарии значительно снизился в январе, достигнув самого низкого уровня с июля 2015 года, что было вызвано ухудшением оценок касательно экономического роста и доходности фондового рынка. Данный опрос был проведен среди 37 аналитиков в период с 4 по 18 января. Согласно данным, индекс ожиданий инвесторов упал в этом месяце до -3 пункта против 16,6 пункта в декабре. Показатель текущей ситуации ухудшился в январе с 5,8 пункта до -8,5 пункта. В отчете также сообщалось, что почти половина аналитиков ожидают роста валового внутреннего продукта Швейцарии от 1% до 1,5% в этом году. Напомним, в октябре 2015 года около 60% аналитиков предвидели рост экономики в 2016 году выше 1%. Кроме того, 87% респондентов заявили, что ожидают снижения или нулевого изменения потребительских цен в этом году против 71% в предыдущем опросе в октябре.

Индекс деловой активности в производственном секторе Новой Зеландии в декабре составил 56.7 пункта, что выше предыдущего значения, которое было пересмотрено с 54.7 на 54.9

Индекс деловой активности в производственном секторе Новой Зеландии оценивает условия в деловой среде страны. Производственный PMI считается важным индикатором общих экономических условий. Результат выше 50 свидетельствует о росте активности и является позитивным фактором для новозеландского доллара и наоборот.

Новозеландский доллар восстановился в начале сессии после падения до 4-месячного минимума по отношению к доллару США на фоне данных по инфляции в Новой Зеландии. Новая Зеландия находится на грани дефляции, новозеландский доллар восстановился с минимума, достигнутого в среду, но продолжает торговаться в нисходящем канале. На следующей неделе будет оглашено решение РБНЗ по денежно-кредитной политике. Ожидается, что центробанк займет выжидательную позицию.

• Банк Японии должен принять меры на заседании, намеченном на 28 и 29 января

• Рост иены должен быть остановлен, не следует недооценивать риск дальнейшего роста

• Бездействие Банка Японии может повредить основным принципам Абэномики

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,0888 -0,17%

GBP/USD $1,4190 +0,24%

USD/CHF Chf1,004 +0,09%

USD/JPY Y116,94 -0,58%

EUR/JPY Y127,33 -0,75%

GBP/JPY Y165,91 -0,34%

AUD/USD $0,6905 -0,03%

NZD/USD $0,6428 +0,28%

USD/CAD C$1,4502 -0,52%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Ноябрь -3.0%

00:00 Австралия Инфляционные ожидания потребителей Январь 4.0%

05:30 Япония Индекс деловой активности во всех отраслях, м/м Ноябрь 1.0% -0.7%

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

12:45 Еврозона Решение по процентным ставкам ЕЦБ 0.05% 0.05%

13:30 Еврозона Пресс-конференция главы ЕЦБ

13:30 США Повторные заявки на пособие по безработице Январь 2263 2248

13:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. Январь 284 278

15:00 Еврозона Индекс уверенности потребителей (предварительные данные) Январь -5.7 -5.7

15:00 США Производственный индекс ФРБ Филадельфии Январь -10.2 -5

16:00 США Изменение запасов нефти по данным министерства энергетики, млн баррелей Январь 0.234