Новости и прогнозы: валютный рынок от 21-12-2009

Доллар сохраняет свои достижения против валют основных торговых партнеров США. Свидетельства того, что восстановление крупнейшей мировой экономики набирает ход продолжают поддерживать спекуляции по поводу того, что ФРС вскоре начнет отход от политики стимулирования экономики.
В настоящее время индексными фьючерсами вероятность повышения основной процентной ставки ФРС в первом полугодии 2010 оценивается в 45%, а месяц назад шансы такого события не превышали 30%.
Следует тем не менее отметить, что если повышение ставки остается достаточно отдаленной перспективой, то некоторые шаги по снижению избыточной ликвидности центральный банк США предпринимает уже в настоящее время. Так в декабре ФРС начал использовать казначейские (Treasuries) и агентские обязательства в соглашениях об обратном выкупе с целью тестирования механизма сворачивания беспрецедентной программы стимулирования экономики. В итоге с 3 декабря из банковского рынка было абсорбировано наличности на сумму $990 млн..
В итоге потери доллара США против евро с начала года сократились до 2.4%. Выросла американская валюта и против высокодоходных валют, а именно австралийского доллара и южно-африканского ранда.
"Мы увидим продолжение укрепление доллара по мере того, как рынки начнут сравнивать страны и экономики с точки зрения макроэкономики," полагает Лоран Росборо, валютный стратег лондонского представительства Westpac Banking Corp.. Эксперт в этой связи рекомендует покупать американскую валюту, в особенности против евро.
Следует также отметить формирование тенденции укрепления доллара в ходе восстановления мирового и американского фондовых рынков.
"Рост разницы доходности казначейских обязательств разного срока действия является отражением нормализации ситуации в американской экономике," считает Пабло Фреи, управляющий Quaesta Capital, активы которого составляют $1.2 млрд.. "В прошлом доллар использовался в качестве валюты финансирования, что может быть только в условиях низкого уровня процентных ставок. Рост разницы доходности заставляет рынки отходить от данной практики. Я вижу потенциал для роста доллара против евро до $1.4000," отмечает эксперт.

Пара получила поддержку в районе $1.4300, в непосредственной близости от дневного минимума $1.4280. Более серьезным уровнем поддержки представляется область пятничного минимума $1.4260, однако в случае поглощения стопов, находящихся ниже $1.4250, откроется дорога на $1.4180 (200-дневная МА). Сопротивление остается в районе $1.4370/75.

GBP/USD торгуется в области новых сессионных минимумов на $1.6065 на фоне общего укрепления доллара, а также в условиях тонкого рынка. В районе $1.6050 отмечаются ордера на покупку.

USD/JPY показал максимумы в области Y90.97, получив некоторую поддержку от роста евро/иены, который прошел Y130.00, поглотив ряд стопов. Объемы торгов небольшие. В области Y91.10 проходит 100-дневная МА, отмечают технические трейдеры.

Валютные стратеги Wells Fargo комментируют данные по розничным продажам Канады, опубликованные сегодня днем: "рост объемов на 0.6% м/м является позитивным знаком для ВВП в IV квартале, а также указывает на восстановление внутреннего спроса в Канаде".

Восстановление GBP/USD прервалось в области $1.6135 и фунт снова вернулся к прежним минимумам на $1.6080. Пятничные минимумы (а также минимумы последних 2-х месяцев), остаются останой зоной поддержки на $1.6053. Стопы отмечаются ниже $1.6050, поглощение которых приведет к тестированию 200-дневной МА на $1.6004.

USD/JPY стабилизировался в районе сессионных максимумов на Y90.55/60, продолжая торговаться ниже утренних вершин на Y90.80. Ранее курс прошел вершину облака Ишимоку на Y90.70, показав максимумы в области Y90.82, где остаются оредра на продажу.

EUR/USD: $1.4260, $1.4400
USD/JPY: Y90.85, Y91.00
EUR/JPY: Y130.00
AUD/USD: $0.8850, $0.8875
USD/NZD: $0.7140

Трейдеры отмечают несколько участников, продающих фунт в начале американской сессии, в результате чего курс протестировал минимумы на $1.6080. На данный моменте GBP/USD вернулся к $1.6108. Четкое пробитие $1.6080 приведет к тестированию 2-месячных минимумов (достигнутых в пятницу) в районе $1.6050. далее технический уровень поддержки находится в области 200-дневной МА на $1.6004.

EUR/USD показал часовой максимум на $1.4372 в условиях тонкого рынка в преддверии католического Рождества. В настоящий момент курс торгуется на $1.4364.

Стерлинг снижается в начале американской сессии, что позволяет EUR/GBP восстанавливаться из области минимумов прошлой недели в районе stg0.8930. Технические трейдеры отмечают, что сопротивлением выступает 100-дневная МА на stg0.8940, преодоление которой ослабит медвежий тон.

Экономисты UBS полагают, что "ужесточение монетарной политики Федерального резерва может начаться в середине 2010 года и ставка к концу года может достичь 1%". По мнению экспертов, "основной причиной для повышения ставки может послужить средний показатель роста занятости в пределеах 100,000-125,000 человек вслед за достижением пика в уровне безработицы в 10.5% в первом квартале. Временной интервал между началом повышения ставок и достижения пика в безработице может растянуться на 1-1.5 года, как наблюдалось в последние две рецессии".

Были опубликованы следующие данные:
05:00 Япония Обобщенный промышленный индекс Октябрь 1,2%
05:00 Япония Месячный экономический отчет Банка Японии Декабрь

Доллар торгуется в области трехмесячных максимумов против евро на фоне признаков ускорения экономического восстановления. Спрос на доллар также поддерживается фискальными проблемами в зоне евро.
Швейцарский франк торгуется сегодня около самого сильного уровня против евро за последние 9 месяцев. Это обусловлено спекуляциями о ЦБ, который не обращает внимания на укрепление франка.

"Ралли доллара поддерживается предновогодним удвоением позиций и улучшающимися экономическими новостями из США," говорит Каспер Киркегаард, валютный аналитик из Danske Bank A/S. "Однако урепление доллара уже заканчивается. После Рождества трейдеры снова начнут занимать позиции по доллару, как валюте финансирования покупки рисковых активов."

Спрос на евро ослабел по мере того, как ЕЦБ сообщил о необходимости списания дополнительных 187 млрд евро долгов. Это обусловлено сложностями у девелоперских компаний восточной Европы, которые угрожают экономическому восстановлению.
"Технический анализ показывает, что ослабление евро может замедлится или остановиться," говорит Масасахи Хисомото, главный аналитик в Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Ltd.

Иена выросла против валют основных торговых партнеров Японии. Это обусловлено репатриацией экспортерами средств. Крупные японские производители ожидают, что иена будет торговаться в области 91.16 за доллар в ближайшие 6 месяцев до марта 2010.
"Ордера на продажу могут быть где угодно над этим уровнем," говорит Такеши Кудо, директор отдела валютных операций в NTT SmartTradeInc. "Но устойчивый тренд ослабления иены, установившийся в последнее время, успокоил экспортеров."

EUR/USD торгуется рядом с поддержкой на $1.4300

GBP/USD фунт торгуется без особых изменений, в диапазоне.

USD/JPY иена торгуется во флэте, на уровне Y90.50.

Сегодня в 13-30 GMT ожидается публикация изменения розничных продаж Канады, а в 21-45 GMT - платежный баланс Новой Зеландии.

-- Китаский Юань сильно недооценен
-- однако рост безработицы оказался меньший, чем ожидалось
-- убеждены в росте занятости в ЕС16
-- программы стимулирования нужно сворачивать
-- рецессия заканчивается, но делать прогнозы рано

Доллар торгуется в области трехмесячных максимумов против евро на фоне признаков ускорения экономического восстановления. Спрос на доллар также поддерживается фискальными проблемами в зоне евро.
Швейцарский франк торгуется сегодня около самого сильного уровня против евро за последние 9 месяцев. Это обусловлено спекуляциями о ЦБ, который не обращает внимания на укрепление франка.

"Ралли доллара поддерживается предновогодним удвоением позиций и улучшающимися экономическими новостями из США," говорит Каспер Киркегаард, валютный аналитик из Danske Bank A/S. "Однако урепление доллара уже заканчивается. После Рождества трейдеры снова начнут занимать позиции по доллару, как валюте финансирования покупки рисковых активов."

EUR/USD: $1.4260, $1.4400
USD/JPY: Y90.85, Y91.00
EUR/JPY: Y130.00
AUD/USD: $0.8850, $0.8875
NZD/USD: $0.7140

Уровень сопротивления 3:Y93.40
Уровень сопротивления 2:Y92.30
Уровень сопротивления 1:Y90.90
Текущая цена: Y90.40
Уровень поддержки 1:Y90.10
Уровень поддержки 2:Y89.60
Уровень поддержки 3:Y88.70
Комментарии: Пара отступила от максимумов достигнутых в пятницу. Поддержки представлены уровнями FIBO роста Y87,30-Y90,90: Y90,10 (23,6%), Y89,60 (38,2%). Y93,40 (61,8%). Ближайшим сопротивлением является Y90,90 (пятничный максимум). Выше возможен рост до Y92,30 (максимум октября) и далее до Y93,40 (максимум сентября).

Уровень сопротивления 3: Chf1.0700
Уровень сопротивления 2: Chf1.0500
Уровень сопротивления 1: Chf1.0430
Текущая цена: Chf1.0434
Уровень поддержки 1: Chf1.0380
Уровень поддержки 2: Chf1.0300
Уровень поддержки 3: Chf1.0180
Комментарии: Курс консолидируется. Ближайшее сопротивление расположено в районе Chf1.0430 (сессионный максимум). Выше возможен рост до Chf1.0500 (область максимума декабря и минимума августа) и далее до Chf1.0700 (MA(200) для D1). Ближайшая поддержка находится в районе Chf1.0380/70 (сессионный минимум, пятничный минимум, 23,6% FIBO роста Chf0,9960-Chf1.0505). Ниже потери курса могут увеличатся до Chf1.0300 (38,2%) и далее до Chf1.0160 (61,8%).

Уровень сопротивления 3:$1.6460
Уровень сопротивления 2:$1.6300
Уровень сопротивления 1:$1.6170
Текущая цена: $1.6133
Уровень поддержки 1: $1.6050
Уровень поддержки 2: $1.5990
Уровень поддержки 3: $1.5700
Комментарий: Курс отступил от двух месячных минимумов. Ближайшее сопротивление расположено в районе сессионного максимума на $1.6170. Выше возможен рост до $1,6300 (38,2% FIBO падения $1,6720-$1,6050, линия сопротивления от 3 декабря) и далее до $1.6460 (61,8%). Ближайшая промежуточная поддержка расположена на $1.6050 (сессионный минимум). Ниже возможно снижение до $1.5990 (МА(200) для D1) и далее до $1.5700 (минимум октября).

Уровень сопротивления 3:$1.4600
Уровень сопротивления 2:$1.4500
Уровень сопротивления 1:$1.4410
Текущая цена: $1.4305
Уровень поддержки 1: $1.4280
Уровень поддержки 2: $1.4180
Уровень поддержки 3: $1.4020
Комментарий: Пара торгуется в рамках $1,4280-$1,4410. Ближайшее сопротивление - $1,4410 (пятничный максимум). Выше возможен рост до $1.4500 (область минимумов 15-16 декабря) и далее до $1.4600 (область максимума 16 декабря, минимумов 11 и 14, а также 38,2% FIBO падения $1,5140-$1,4260). Ближайшая поддержка расположена на $1.4280 (38,2% FIBO роста $1,2880-$1,5140). Ниже возможно снижение до $1.4180 (МА(200) для D1) и далее до $1.4020 (50,0%).

Были опубликованы следующие данные:
05:00 Япония Обобщенный промышленный индекс Октябрь 1,2%
05:00 Япония Месячный экономический отчет Банка Японии Декабрь

Доллар остается в области трехмесячного максимума против евро на фоне признаков улучшения ситуации в экономике США и обеспокоенности участников рынка относительно ситуации с рейтингами ряда европейских стран.
Участники рынка ожидают, что ряд макроэкономических отчетов США, которые ожидаются на текущей недели укажут на то, что восстановление крупнейшей экономики мира набирает обороты.
Инвестора ожидают улучшения данных по рынку недвижимости США (продажи домов на первичном и вторичном рынке), а а также роста заказов на товары длительного пользования.
Индекс доллара, который отслеживает американскую валюту против валют шести основных торговых партнеров США, на прошлой неделе показал рост на 1,6% до уровня 77,821 пункта.
Спрос на евро оказался под давлением после того, как ЕЦБ отметил, что банки региона могут иметь дополнительное списания на сумму €187 млрд ($268 млрд), что угрожает финансовому оздоровлению региона.
Стоит отметить, что 14-дневный индекс относительной силы (RSI) для пары EUR/USD на данный момент находится ниже уровня 30, что некоторые трейдеры рассматривают как возможный сигнал изменения текущей тенденции.
Йена незначительно укрепилась против основных валют на фоне спекуляций относительно репатриации капиталов японскими компаниями после недавнего снижения национальной валюты. Согласно опубликованному 14 декабря квартальному отчету Банка Японии Танкан, в среднем крупнейшие японские производители ожидают курс йены против доллара до марта 2010 года на уровне Y 91,16.

EUR/USD пара показала максимумы в области $1,4350 после чего вернулась ниже отметки $1,4300

- не ожидается неожиданностей на предстоящей встрече картеля

The Wall Street Journal
"Русал" устраняет препятствие на пути к IPO, но вопросы остаются
Российский алюминиевый гигант "Русал" в четверг получил очередной знак поддержки со стороны Кремля: "Сбербанк" согласился рефинансировать его кредит на сумму 4,5 млрд долларов, пишет The Wall Street Journal со ссылкой на источники в компании.

Die Presse
Украина снова собирает деньги на газ
У Украины нет денег, чтобы оплатить поставки российского газа, пишет сегодня австрийская Die Presse. Поэтому министр финансов страны Игорь Уманский отправился в МВФ.

Deutsche Welle
Шведская марка Saab прекращает существование
Шведская автомобильная марка Saab, которая принадлежит американской корпорации General Motors, исчезнет с рынка. Попытки GM продать свою дочернюю компанию не увенчались успехом

Голландцы выдвинули новое предложение о покупке Saab
18 декабря руководство General Motors заявило о провале переговоров по продаже своей дочерней компании Saab с последним потенциальным покупателем. Однако компания Spyker Cars сделала новое предложение.

GM перекраивает свою стратегию в Европе
Корпорация General Motors приступила к реорганизации своего европейского бизнеса. Первым шагом стала продажа китайскому автоконцерну BAIC части технологий шведского производителя Saab.

Porsche несет убытки
Изготовитель спорткаров компания Porsche продолжает нести убытки. Оборот в первом квартале производственного года 2009/2010 сократился на 30 процентов до 1,1 миллиарда евро.

Германия дает разрешение на строительство газопровода Nord Stream
В понедельник Германия даст официальное разрешение на прокладку отрезка морского газопровода Nord Stream в своей экономической зоне. Из Грейфсвальда будут брать начало два трубопровода на юг и запад ФРГ.

BBC
Александр Лебедев покупает британскую газету Independent
Издательский дом Independent News & Media подтвердил, что российский бизнесмен Александр Лебедев ведет переговоры о покупке влиятельной британской газеты The Independent и его еженедельного приложения The Independent on Sunday.

ВВП Великобритании, США, Новой Зеландии и Канады; уровень безработицы Японии; заявки на пособия по безработице в США.
В воскресенье, 20 декабря в 23:50 GMT будут опубликованы данные по балансу торговли товарами Японии за ноябрь.
В понедельник важнейшими событиями дня станут публикация ежемесячного экономического отчета Банка Японии в 05:00 GMT. После чего внимание следует обратить на изменение розничных продаж Канады. Их опубликуют в 13:30 GMT.

Уровень сопротивления 3:Y93.40
Уровень сопротивления 2:Y92.30
Уровень сопротивления 1:Y90.90
Текущая цена: Y90.41
Уровень поддержки 1:Y90.10
Уровень поддержки 2:Y89.60
Уровень поддержки 3:Y88.70
Комментарии: Пара отступила от максимумов достигнутых в пятницу. Поддержки представлены уровнями FIBO роста Y87,30-Y90,90: Y90,10 (23,6%), Y89,60 (38,2%). Y93,40 (61,8%). Ближайшим сопротивлением является Y90,90 (пятничный максимум). Выше возможен рост до Y92,30 (максимум октября) и далее до Y93,40 (максимум сентября).

Уровень сопротивления 3: Chf1.0700
Уровень сопротивления 2: Chf1.0500
Уровень сопротивления 1: Chf1.0430
Текущая цена: Chf1.0419
Уровень поддержки 1: Chf1.0380
Уровень поддержки 2: Chf1.0300
Уровень поддержки 3: Chf1.0180
Комментарии: Курс консолидируется. Ближайшее сопротивление расположено в районе Chf1.0430 (сессионный максимум). Выше возможен рост до Chf1.0500 (область максимума декабря и минимума августа) и далее до Chf1.0700 (MA(200) для D1). Ближайшая поддержка находится в районе Chf1.0380/70 (сессионный минимум, пятничный минимум, 23,6% FIBO роста Chf0,9960-Chf1.0505). Ниже потери курса могут увеличатся до Chf1.0300 (38,2%) и далее до Chf1.0160 (61,8%).

- Оценка экономики в декабре осталась неизменной
- Потребление растет благодаря стимулирующим мерам
- Ситуация с занятостью и доходами остается тяжелой
- Настроения в деловых кругах понемногу улучшаются
- Сокращение капиталовложений постепенно прекращается
- Годовые темпы снижения инфляции, как ожидается, станут более умеренными, причиной снижения является нехватка спроса
- Темпы роста экспорта и производства, а также улучшений экономической ситуации, видимо, будут умеренными
- Японская экономика ускоряется

Уровень сопротивления 3:$1.6460
Уровень сопротивления 2:$1.6300
Уровень сопротивления 1:$1.6170
Текущая цена: $1.6147
Уровень поддержки 1: $1.6050
Уровень поддержки 2: $1.5990
Уровень поддержки 3: $1.5700
Комментарий: Курс отступил от двух месячных минимумов. Ближайшее сопротивление расположено в районе сессионного максимума на $1.6170. Выше возможен рост до $1,6300 (38,2% FIBO падения $1,6720-$1,6050, линия сопротивления от 3 декабря) и далее до $1.6460 (61,8%). Ближайшая промежуточная поддержка расположена на $1.6050 (сессионный минимум). Ниже возможно снижение до $1.5990 (МА(200) для D1) и далее до $1.5700 (минимум октября).

Уровень сопротивления 3:$1.4600
Уровень сопротивления 2:$1.4500
Уровень сопротивления 1:$1.4410
Текущая цена: $1.4350
Уровень поддержки 1: $1.4280
Уровень поддержки 2: $1.4180
Уровень поддержки 3: $1.4020
Комментарий: Пара торгуется в рамках $1,4280-$1,4410. Ближайшее сопротивление - $1,4410 (пятничный максимум). Выше возможен рост до $1.4500 (область минимумов 15-16 декабря) и далее до $1.4600 (область максимума 16 декабря, минимумов 11 и 14, а также 38,2% FIBO падения $1,5140-$1,4260). Ближайшая поддержка расположена на $1.4280 (38,2% FIBO роста $1,2880-$1,5140). Ниже возможно снижение до $1.4180 (МА(200) для D1) и далее до $1.4020 (50,0%).

High Low Close
EUR/USD 1.4410 1.4260 1.4323
GBP/USD 1.6248 1.6050 1.6120
USD/JPY 90.90 88.92 90.38
USD/CHF 1.0495 1.0385 1.0425

EUR/JPY 130.00 127.41 129.46
EUR/GBP 0.8897 0.8855 0.8883
GBP/JPY 146.54 143.72 145.70
GBP/CHF 1.6945 1.6782 1.6805

05:00 Япония Обобщенный промышленный индекс Октябрь -0,6%
05:00 пония Месячный экономический отчет Банка Японии Декабрь
13:30 Канада Розничные продажи Октябрь 1,0%
13:30 Канада Розничные продажи за исключением автомобилей Октябрь 1,1%
21:45 Новая Зеландия Платежный баланс, млрд 3 кв -2,01 0,12