Новости и прогнозы: валютный рынок от 23-04-2008

Генрик Гуллберг, стратег Calyon: «Федеральный резерв снова вернется в фокус рынка с приближением конца месяца и ростом вероятности снижения ставки на заседании FOMC 30 апреля. Учитывая продолжение снижения цен на рынке жилья и отсутствие возможности проведения интервенции в поддержку доллара, не стоит ожидать завершения снижения американской валюты. Другими словами, рост евро по отношению к доллару продолжится».

GBP/USD торгуется в районе $1.9800. ранее курс показал минимумы в зоне $1.9775. ордера на покупку остаются в районе $1.9750/40.

USD/JPY продолжает восстанавливаться из области недавних минимумов на Y103.22 и сейчас торгуется на Y103.45/50. Ордера на продажу остаются в области Y103.80/00.

Единая валюта отступила в среду после того, как министр финансов Люксембурга Жан-Клод Юнкер дал понять, что темпы снижения стоимости доллара навредит экономическому росту.
Австралийский доллар вырос против доллара до 24-летнего максимума после того, как правительственный отчет показал ускорение темпов роста инфляции больше 4% впервые за последние 7 лет.
Накануне евро показал новый исторический максимум выше $1.60 после того, как член Совета ЕЦБ Кристиан Нойер сказал, что «центральный банк сделает все возможное для того, чтобы сдержать рост цен». Позднее Нойер в интервью Wall Street Journal сказал, что процентные ставки «могут быть изменены в оба направления».
Представители ЕЦБ обеспокоены тем, что темпы роста инфляции ускорятся на фоне удорожания нефти за последний год на 78%.

«Определенно ясно, что в настоящий момент есть риски снижения курса евро», отмечает Майкл Клавиттер, валютный стратег из Dresdner Kleinwort. «Мнение, что экономика Европа сможет смириться с сильным евро неверно и курс может снизиться до $1.53 в перспективе 3-х месяцев», добавил он.

EUR/USD продолжает восстанавливаться из области недавних минимумов в районе $1.5860. В настоящий момент курс торгуется на $1.5901.

EUR/JPY продолжает восстанавливаться, торгуясь в настоящий момент в области Y164.65, что, однако, ниже утренних максимумов на Y164.98. ранее кросс показал минимум на Y163.80.

Bank of America Corp. понизил свой прогноз по доллару, поскольку ожидает дальнейшего снижения ставки ФРС до 1.5% к концу августа. Банк прогнозирует, что к 30 сентября доллар будет торговаться в области $1.52 против предыдущего прогноза в $1.50. По отношению к британскому фунту стерлингов доллар будет в области $1.94 против $1.91.

1.Коммюнике Большой Семерки не повлияло на ситуацию на рынке
2.Большая Семерка не обсуждала возможность совместной интервенции

Евро упал в район $1.5870/80, поглотив стопы на $1.5900. Среди факторов давления на валюту сегодня следует отметить: выступления представителей еврозоны, которых разволновал вчерашний рост пары; спекуляции вокруг финансовой отчетности немецкого банка, а также ожидания снижения индекса Ifo, данные по которому будут опубликованы завтра. Ордера на покупку выставлены на $1.5845/55, а также в районе вчерашнего минимума на $1.5830.

EUR/USD: $1.6000
USD/JPY: Y103.50
EUR/JPY: Y160.50
AUS/USD: $0.9395, $0.9315

Доллар смог подняться из области C$1.0135 в район C$1.0200. Рост выше сможет продлиться к C$1.0230. Ордера на покупку тем временем отмечены на C$1.0100, а также в районе C$1.0085/80.

были опубликованы следующие данные:
08:00 Е-15 Индекс активности PMI в сервисном секторе апрель 51.8 51.7
08:00 Е-15 Индекс производственной активности PMI апрель 50.8 52.0
08:30 Великобритания Протоколы встречи Банка Англии (09-10.04) 6-3
09:00 Е-15 Промышленные заказы, г/г февраль 9.9% 7.3%
09:00 Е-15 Промышленные заказы, м/м февраль 0.6% 2.0%

Евро сократил свои достижения против доллара в ходе европейской сессии после того, как Министр Финансов Люксембурга Ж.-К. Юнкер выразил беспокойство резким снижением курса доллара, отметив, что ему "не нравиться то, как разворачиваются события на валютном рынке".
Незначительную поддержку евро сегодня оказал отчет, согласно которому активность в сервисном секторе экономики выросла в апреле, став еще одним аргументом в пользу мнения о том, что экономика региона справляется с кризисом в США.
Протоколы последнего заседания Банка Англии не смогли долго радовать стерлинг, который упал в последствии не смотря на то, что некоторые представители комитета банка голосовали против снижения ставки.

EUR/USD: снизился из области $1.5950 к $1.5940/65. Ордера на продажу отмечены в районе $1.6010 и $1.6020, стопы - на $1.6025. Ордера на покупку выставлены на $1.5940
GBP/USD: упал изначально из области $1.9942 к ордерам на покупку в районе $1.9870, восстановившись в дальнейшем до $1.9970 на фоне выхода Протоколов последней встречи Банка Англии. Курс позже не смогу удержаться в районе максимумов и упал к $1.9875.
USD/JPY: показал максимум изначально на Y103.32 перед тем, как упасть ниже Y103.00. Ордера на продажу сосредоточены на Y103.50/55, а также на Y104.00. Ордера на покупку отмечены наY102.80.

В 12:30GMT в Канаде выйдут данные о розничных продажах за февраль, а Резервный Банк Новой Зеландии огласит решение по ставке в 19:00GMT.

- правительство ожидает рост количества рабочих мест на 400,000 в 2008 и на 30,000 - в 2009
- количество безработных сократиться на 500,000 в 2008, а также на 40,000 - в 2009.

EUR/USD: $1.6000
USD/JPY: Y103.50
EUR/JPY: Y160.50
AUS/USD: $0.9395, $0.9315

Евро сократил свои достижения против доллара после того, как Министр Финансов Люксембурга Ж.-К. Юнкер выразил беспокойство резким снижением курса доллара. Так евро откатил от зоны рекордный максимумов, установленных вчера выше $1.6, после того, как Юнкер сказал, что ему "не нравиться то, как разворачиваются события на валютном рынке".
Незначительную поддержку евро сегодня оказал отчет, согласно которому активность в сервисном секторе экономики выросла в апреле, став еще одним аргументом в пользу мнения о том, что экономика региона справляется с кризисом в США.
Рост евро против доллара в апреле составил 2.3% и 9.5% в годовом исчислении на спекуляциях, что рост инфляции не даст ЕЦБ шансов на сокращение ставки в ближайшее время.
Австралийский доллар вырос к 24-годовому максимуму против американского конкурента после того, как отчет показал рост инфляции к 7-летнему максимуму выше уровня 4%.
Протоколы последнего заседания Банка Англии не смогли долго радовать стерлинг, который упал в последствии не смотря на то, что некоторые представители комитета банка голосовали против снижения ставки.

Уровень сопротивления 3: Y104.60
Уровень сопротивления 2: Y104.00
Уровень сопротивления 1: Y103.50
Текущая цена: Y103.14
Уровень поддержки 1: Y102.70
Уровень поддержки 2: Y102.20
Уровень поддержки 3: Y101.70
Комментарий: Доллар торгуется в рамках сложившегося диапазона. Ближайшее сопротивление расположено на Y103.50(вчерашний максимум), более важное – на Y104.00 (максимум понедельника), преодоление которого откроет дорогу на Y104.60. Поддержка остается в районе сессионного минимума на Y102.70, более важная – на Y102.20. Ниже потери могут увеличиться до Y101.70.

Уровень сопротивления 3: Chf1.0280
Уровень сопротивления 2: Chf1.0200
Уровень сопротивления 1: Chf1.0080
Текущая цена:Chf1.0065
Уровень поддержки 1: Chf1.0020
Уровень поддержки 2: Chf1.0000
Уровень поддержки 3: Chf0.9960
Комментарий: Доллар восстанавливается. Сопротивление отмечено на Chf1.0080(сессионный максимум), далее – на Chf1.0200. Сильный уровень сопротивления находится на Chf1.0280 (максимум 18 апреля). Ближайшей поддержкой является сессионный минимум на Chf1.0020. Более важный уровень остается на Chf1.0000, пробитие которого приведет к тестированию Chf0.9960.

Уровень сопротивления 3: $2.0090
Уровень сопротивления 2: $2.0050
Уровень сопротивления 1: $2.0000
Текущая цена: $1.9936
Уровень поддержки 1: $1.9860
Уровень поддержки 2: $1.9780
Уровень поддержки 3: $1.9630
Комментарий: Стерлинг пытается восстановиться после падения к минимуму на $1.9860(ближайшая поддержка). Падение ниже может увеличить потери до $1.9780. Более важный уровень расположен в области трендовой линии поддержки с апреля 2006 года на $1.9630. Ближайшим сопротивлением представляется вчерашний максимум на $2.0000. Выше располагается $2.0050 ( максимум 4 апреля). Серьезным сопротивлением представляется область $2.0090.

Уровень сопротивления 3: $1.6090
Уровень сопротивления 2: $1.6050
Уровень сопротивления 1: $1.6020
Текущая цена: $1.5958
Уровень поддержки 1: $1.5880
Уровень поддержки 2: $1.5820
Уровень поддержки 3: $1.5710
Комментарий: Евро остается под давлением в районе сложившегося диапазона. Ближайшим сопротивлением является зона исторического пика в области $1.6015/20. Преодоление данного уровня откроет дорогу к $1.6040/50. Продолжение роста сделает возможным тестирование $1.6080/90. Ближайшая поддержка остается в области $1.5880, а более серьезная в районе вчерашних минимумов на $1.5820. Сильный уровень находится в районе минимумов 18 апреля $1.5710.

EUR/USD: $1.6000
USD/JPY: Y103.50
EUR/JPY: Y160.50
AUS/USD: $0.9395, $0.9315

Наоми Хасегава, главный стратег Mitsubishi UFJ Securities отмечает наличие на рынке слухов, что "ФРС может снизить процентную ставку 30 апреля на 25 б.п., а не на 50 или 75 б.п., как это ожидалось ранее."

Предварительные данные о динамике индекса производственной активности PMI в странах еврозоны оказались самыми слабыми с августа 2005 года. Тон протокола последней встречи Банка Англии оказался несколько более агрессивным чем это можно было предполагать в результате чего стерлинг смог восстановить понесенные в ходе утренней коррекции потери.

EUR/USD после длительной консолидации в области $1.5890/$1.5920 снизился к минимуму в районе $1.5830. В настоящий момент курс пытается восстановиться, торгуясь на $1.5865.
GBP/USD продолжает отступать, снизившись с $1.9830 до $1.9744.
USD/JPY восстановился из Y102.80 до Y103.20.

В 09:00GMT еврозона опубликует данные об объеме промышленных заказов в феврале. В 12:30GMT в Канаде выйдут данные о розничных продажах за февраль, а Резервный Банк Новой Зеландии огласит решение по ставке в 21:00GMT. Шведский Riksbank и норвежский Norges Bank сегодня также объявят свои решения по процентным ставкам. Norges Bank по всей вероятности повысит основную ставку (deposit rate) на 25 б.п. до 5.50%, а Riksbank оставит процентную ставку на уровне 4.25%.

Шведский Riksbank и норвежский Norges Bank сегодня объявят свои решения по процентным ставкам. Norges Bank по всей вероятности повысит основную ставку (deposit rate) на 25 б.п. до 5.50%, а Riksbank оставит процентную ставку на уровне 4.25%.

Рост цен на нефть и курс стерлинга представляют собой угрозу увеличения инфляционного давления.

Deutsche Welle
Нехватка продовольствия может поставить крест на биотопливеЗа год цены на продукты питания во всем мире выросли в среднем на 57 процентов. Это поставило многих жителей развивающихся стран перед серьезными проблемами.
Федеральное правительство ищет стратегию, при помощи которой оно может бороться с кризисом производства продуктов питания во всем мире и растущими ценами на них. Еще до летних каникул правительство обсудит соответствующий доклад, сообщил заместитель пресс-секретаря правительства Германии Томас Штег (Thomas Steg). Для подготовки этого доклада сформирована рабочая группа из представителей различных министерств.Кёльнcкий институт снизил конъюнктурный прогноз для Германии
Институт немецкой экономики (IW) в Кёльне снизил свой конъюнктурный прогноз на 2008 год с 1,9% до 1,7%. Кроме того, согласно его расчетам, в 2009 году рост валового внутреннего продукта (ВВП) ФРГ составит всего 1,4%. Директор института Михаэль Хютер в понедельник, 21 апреля, заявил на пресс-конференции в Берлине, что в Германии наблюдается снижение темпов экономического роста.
2 мая в Германии начнется всеобщая забастовка почтальонов
Профсоюз Verdi сообщил, что 2 мая в Германии начнется всеобщая бессрочная забастовка сотрудников почтово-логистического концерна Deutsche Post. В ночь с 18 на 19 апреля в Дюссельдорфе безрезультатно закончились тарифные переговоры между представителями профсоюза и руководством концерна. Verdi требует от правления Deutsche Post гарантий занятости для сотрудников, которые работают по временным договорам, а также протестует против планов концерна увеличить продолжительность рабочей недели. Переговоры сопровождались серией предупредительных забастовок в разных городах страны.

Financial Times
Россия начинает расплачиваться за свою энергетическую стратегию
В ближайшие 8 лет России требуется около 300 млрд долларов только для того, чтобы удержать добычу нефти на нынешнем уровне. Но многим проектам препятствует обременительный фискальный и политический режим, начало которому положило раздробление ЮКОСа.

Die Welt
Богатые россияне делают бизнес в Германии
TUI, Hochtief и Air Berlin: российские инвесторы приобретают доли в немецких предприятиях. На эти цели ими потрачено уже более 5 млрд евро. Богачи с Востока приносят не только деньги, но и традиции своего бизнеса – и это только начало.

Corriere della Sera
Air France отказывается от планов купить Alitalia
Компания Air France KLM отказалась от планов покупки итальянской авиакомпании Alitalia.
Переговоры о покупке были прерваны в марте после того, как Air France KLM не удалось заручиться поддержкой своих планов со стороны профсоюзов, которые опасались массовых увольнений.
План Air France KLM, предложившей за Alitalia 139 млн. евро, включал отмену ряда невыгодных рейсов и перенос основного центра полетов из Рима в Милан.

BBC
МВФ беспокоит "перегрев" экономики России
Международный валютный фонд (МВФ) выразил опасения по поводу "перегрева" экономики России и высказался за ужесточение кредитно-денежной политики в стране.
Таким образом, МВФ поддержал позицию российских Минфина и Центробанка, которые также говорят о наличии проблемы "перегрева" экономики.
Такой "перегрев" обычно возникает в условиях стремительного экономического роста при избыточном кредитовании и чрезмерном государственном финансировании экономики. Он угрожает ростом темпов инфляции и большим дефицитом госбюджета.

Лондон дает $100 млрд. на спасение банков
Банк Англии выпускает облигации правительства Соединенного Королевства на сумму в 50 млрд. фунтов стерлингов (100 млрд. долларов) под ипотечные обязательства британских банков.
Британские банки получат возможность обменять потенциально рискованные ипотечные обязательства вкладчиков на безрисковые государственные бумаги.
Эта мера должна улучшить ликвидность банковской системы и повысить доверие к финансовому сектору в целом, считает управляющий Банка Англии Мервин Кинг.

Евро смог впервые вырасти выше отметки $1.60 против доллара после того, как официальные представители ЕЦБ отметили, что банк может прибегнуть к увеличению ставки, если инфляция не начнет снижаться. Определенное давление на американскую валюту оказывал и рост цен на нефть. Отметим, что цена барреля американской легкой нефти преодолела отметку $119 за баррель.
Единая валюта смогла укрепиться свои позиции после того, как Кристиан Нойер заявил, что банк будет действовать и увеличит ставку, если инфляция продолжит рости и оказывать давление на уровень потребления.
Давление на доллар оказал также выход отчета, согласно которому продажи на вторичном рынке недвижимости упали в марте на 2% до 4.93 млн. с 5.03 млн.. Еще одним поводом для продаж доллара в ходе американской сессии стали комментарии Президента ФРБ Далласа Фишера, который отметил, что рост инфляции начинает отражаться на уровне потребительского спроса.
Согласно опубликованному на сайте WSJ интервью, Фишер "может не поддержать других членовFOMC" , поскольку считает, что замедление экономики может не повлиять на опасения в отношении инфляции; экономика может остаться в стадии "анемии" еще долгое время, а низкие ставки не смогут помочь бизнесу создавать больше рабочих мест пока состояние кредитного рынка не нормализуется.
Напомним, что на заседании банка в январе и марте Фишер голосовал против снижения ставки.
Стерлинг возобновил рост после комментариев членаMPC Тима Бизли, что монетарная политика не должна использоваться для предотвращения кратковременных коррекций темпов экономического роста, а единственной задачей MPC является поддержание ценовой стабильности.


EUR/USD получил поддержку в районе $1.5830, после чего возобновил рост и установил сессионный максимум в районе $1.5868. После отката в район $1.5820 рост возобновился и курс достиг отметки $1.6020, прежде чем скорректировался к $1.5980.
GBP/USD преодолел сопротивление в области $1.9915/25 и практически достиг отметки $2.0000, прежде чем стабилизировался на $1.9960.
USD/JPY оставался в пределах Y102.80 -Y103.50.


Среда будет насыщена экономическими отчетами. Будут опубликованы данные о динамике индекса производственной активности PMI стран еврозоны. В 08:30GMT выйдет один из основных отчетов новой недели - Протоколы последней встречи Банка Англии. В 09:00GMT еврозона опубликует данные об объеме промышленных заказов в феврале. В 12:30GMT в Канаде выйдут данные о розничных продажах за февраль, а Резервный Банк Новой Зеландии огласит решение по ставке в 21:00GMT.

Марк Ван, главный аналитик Hang Seng Investment Services Ltd полагает, что "ЕЦБ не будет менять ставку в течение по крайней мере двух ближайших месяцев."

PMI Services 54.0 против 57.3 .

"Продажи домов стабилизируются к середине года. Мартовские данные, хоть и оказались слабыми, однако остаются в рамках диапазона от 4.89 до 5.03, начало которого происходит с ноября."

Уровень сопротивления 3: Y105.00
Уровень сопротивления 2: Y104.60
Уровень сопротивления 1: Y104.00
Текущая цена: Y103.03
Уровень поддержки 1: Y102.70
Уровень поддержки 2: Y102.20
Уровень поддержки 3: Y101.70

Комментарий: Доллар остается в рамках прежнего диапазона. Промежуточное сопротивление расположено на Y104.00, более важное – на Y104.60 (максимум понедельника), преодоление которого откроет дорогу на Y105.00. Поддержка находится в районе сессионного минимума на Y102.70, более важная – на Y102.20. Ниже потери могут увеличиться до Y101.70.

Уровень сопротивления 3: Chf1.0280
Уровень сопротивления 2: Chf1.0200
Уровень сопротивления 1: Chf1.0120
Текущая цена:Chf1.0045
Уровень поддержки 1: Chf1.0020
Уровень поддержки 2: Chf1.0000
Уровень поддержки 3: Chf0.9960

Комментарий: Доллар пытается восстановиться. Сопротивление отмечено на Chf1.0120, далее – Chf1.0200. Сильный уровень сопротивления находится на Chf1.0280 (максимум 18 апреля). Ближайшей поддержкой является сессионный минимум на Chf1.0020. Более важный уровень остается на Chf1.0000, пробитие которого приведет к тестированию Chf0.9960.

Уровень сопротивления 3: $2.0090
Уровень сопротивления 2: $2.0050
Уровень сопротивления 1: $2.0020
Текущая цена: $1.9950
Уровень поддержки 1: $1.9880
Уровень поддержки 2: $1.9780
Уровень поддержки 3: $1.9630

Комментарий: Стерлинг консолидируется в узком ценовом диапазоне неподалеку от вчерашних своих пиков. Ближайшим сопротивлением представляется максимум вторника $2.0020. Выше располагается $2.0050 ( максимум 4 апреля). Серьезным сопротивлением представляется область $2.0090. Ближайшая поддержка находится в районе $1.9880, далее - $1.9780. Более важный уровень расположен в области трендовой линии поддержки с апреля 2006 года на $1.9630.

Уровень сопротивления 3: $1.6090
Уровень сопротивления 2: $1.6050
Уровень сопротивления 1: $1.6020
Текущая цена: $1.5992
Уровень поддержки 1: $1.5880
Уровень поддержки 2: $1.5820
Уровень поддержки 3: $1.5710

Комментарий: Евро сохраняет позитивный настрой после обновления накануне исторического пика в области $1.6015/20. Данная отметка в настоящее время представляется ближайшим сопротивлением, преодоление которого откроет дорогу к $1.6040/50. Продолжение роста сделает возможным тестирование $1.6080/90. Ближайшая поддержка расположена в области $1.5880, а более серьезная в районе вчерашних минимумов на $1.5820. Сильный уровень находится в районе минимумов 18 апреля $1.5710.

Июньский контракт на нефть марки Nymex WTI подорожал на 11 и торгуется на отметке $118.18 за баррель, установив немногим ранее сессионный максимум в районе $118.33.

High Low Close
EUR/USD 1.6017 1.5830 1.5994
USD/JPY 103.51 102.67 102.84
GBP/USD 1.9997 1.9745 1.9957
USD/CHF 1.0130 0.9996 1.0027

EUR/JPY 164.91 163.26 164.53
EUR/GBP 0.8048 0.7979 0.8013
GBP/JPY 206.08 203.33 205.30
GBP/CHF 2.0134 1.9919 2.0015