Новости и прогнозы: валютный рынок от 26-10-2020

Решение ЕЦБ по процентной ставке

Решение будет оглашено в четверг, 29 октября, в 12:45 GMT

ЕЦБ соберется в ближайший четверг для оценки денежно-кредитной политики, и, хотя мы не ожидаем каких-либо изменений, мы признаем, что риски, связанные с дальнейшим смягчением политики, растут. За последние несколько недель количество подтвержденных случаев заболевания COVID значительно увеличилось, что привело к новым локальным ограничениям и блокировкам. С введением нового протокола блокировки в некоторых крупных европейских странах, вероятность возобновления давления на экономику еврозоны возрастает. Учитывая формирование понижательных рисков для экономики, мы полагаем, что ЕЦБ начнет занимать более мягкую позицию в отношении экономики, а также денежно-кредитной политики. Хотя мы прямо сейчас не прогнозируем снижение процентных ставок или увеличение программы количественного смягчения ЕЦБ, мы думаем, что если количество подтвержденных случаев COVID продолжит расти, а экономические данные ухудшатся, политики ЕЦБ в конечном итоге будут проводить более мягкую денежно-кредитную политику. На наш взгляд, расширение программы количественного смягчения будет более вероятным, чем снижение процентных ставок, поскольку ставки уже отрицательны.

Согласно прогнозам, ключевая процентная ставка останется на уровне 0,0%.

Заказы на товары длительного пользования

Показатель будет опубликован во вторник, 27 октября, в 12:30 GMT

Заказы на товары длительного пользования увеличились всего на 0,5% в августе, что является резким замедлением по сравнению со значительным повышением на 11,7% в июле. Переход на более низкую передачу в течение месяца частично был обусловлен падением заказов на автомобили на 4,0%, поскольку отложенный спрос на автомобили после периода блокировки, похоже, демонстрирует признаки истощения. Основные заказы или заказы на необоронные капитальные товары, за исключением самолетов, показали себя намного лучше и выросли на 1,8%. Более высокий, чем ожидалось, результат по основным заказам в августе говорит о том, что восстановление капитальных вложений не прекращается. Однако, учитывая недавнюю силу, вероятно некоторое замедление роста в ближайшие месяцы. Тем не менее, поставки необоронных капитальных товаров выросли на 3,3% в течение месяца и на 33% в годовом исчислении за последние два месяца. В целом относительная сила поставок сигнализирует о том, что расходы на оборудование будут ключевым фактором ожидаемого восстановления ВВП в третьем квартале.

Согласно прогнозам, в сентябре заказы выросли на 0,5% после увеличения на 0,5% в августе.

Валовой внутренний продукт

Показатель будет опубликован в четверг, 29 октября, в 12:30 GMT

Во втором квартале реальный ВВП упал почти на беспрецедентные 31,4% в квартальном исчислении. Резкий спад экономической активности произошел из-за того, что были изданы приказы о пребывании в домашних условиях, и многие предприятия были закрыты, чтобы подавить распространение COVID. Несмотря на то, что региональные вспышки болезни продолжались летом и осенью, большая часть страны снова открылась, и экономические условия в значительной степени улучшились. По нашим оценкам, реальный ВВП в третьем квартале вырос на 31,9% кв/кв. Стимулирующие чеки и расширенные пособия по безработице значительно повысили доходы домохозяйств, что, вероятно, способствовало быстрому восстановлению расходов на потребительские товары длительного пользования. Низкие ставки по ипотечным кредитам и потребность в большем количестве жилой площади также вызвали быстрое восстановление в продажах домов и жилищном строительстве. Бизнес-инвестиции также, вероятно, увеличились, хотя нежилое строительство по-прежнему остается слабым, наряду с ростом доли вакантных площадей и снижением буровой активности в нефтегазовом секторе.

Согласно прогнозам, в 3-м квартале ВВП вырос на 31,9% кв/кв после снижения на 31,4% во 2-м квартале.

Доллар США вырос в понедельник, подкрепленный усилением спроса на активы-убежища на фоне роста случаев заболевания коронавирусом в Европе и Соединенных Штатах, а также отсутствием прогресса в отношении пакета мер стимулирования США.

В Соединенных Штатах уже два дня подряд регистрируется самое большое число новых случаев заболевания COVID-19, как и во Франции. Испания объявила о новом чрезвычайном положении, а Италия приказала закрывать рестораны и бары до 18:00.

Что касается новостей о стимулировании, спикер Палаты представителей США Нэнси Пелоси заявила в воскресенье, что ожидает ответа Белого дома в понедельник на последний план помощи, но есть мало свидетельств того, что сделка близка.

“Пугливые инвесторы скупают доллар по мере того, как число случаев заражения вирусом увеличивается по всему миру, переговоры о стимулировании в Вашингтоне остаются в подвешенном состоянии, а тревога растет в преддверии президентских выборов в Америке”, - сказал Джо Манимбо, старший рыночный аналитик Western Union Business Solutions.

Сообщения СМИ о том, что вакцина Oxford/AstraZeneca оказалась успешной у пожилых людей и что персоналу крупной британской больницы было сказано подготовиться к ней уже в следующем месяце, были недостаточны, чтобы поддержать настроения.

Индекс, отслеживающий курс доллара США по отношению к корзине из шести основных валют, вырос на 0,31%, до 93,06.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Федеральный резервный банк Далласа сообщил в понедельник, что его общий индекс деловой активности в промышленности Техасе вырос до 19,8 в октябре с 13,6 в сентябре, что указывает на расширение производственной активности в Техасе третий месяц подряд. Кроме того, последнее значение было самым высоким с октября 2018 года.

Согласно отчету, индекс производства, ключевой показатель состояния производственных условий в стране, составил 25,5 в октябре, увеличившись на 3,2 пункта по сравнению с сентябрем, что указывает на небольшое ускорение роста производства. Индекс новых заказов вырос на 5,2 пункта до 19,9, а индекс невыполненных заказов упал до 4,1 с 6,0. Индекс отгрузок вырос на 0,4 пункта, до 21,9, а индекс загрузки производственных мощностей поднялся на 5,5 пункта, до 23,0. Между тем, индекс занятости упал на 5,8 пункта, до 8,7, что свидетельствует о менее устойчивом найме.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Крупнейший в мире управляющий активами BlackRock в понедельник понизил рейтинги казначейских облигаций США и повысил рейтинги их аналогов, "привязанных" к инфляции, в преддверии выборов в США.

В исследовательской записке BlackRock говорится, что этот шаг был предпринят по тактическим соображениям.

"Рынки все чаще отражают единый результат демократического правительства, который может привести к значительному фискальному расширению, - сказал BlackRock. - Этот результат выборов выдвинет на передний план рыночное ценообразование режима более высокой инфляции, что мы уже отражали в наших стратегических взглядах на активы".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Во вторник состоится публикация небольшого количества данных. В 09:00 GMT еврозона объявит об изменении денежного агрегата М3 за сентябрь. М3 состоит из всех компонентов агрегата М2, к которым добавляются соглашения об обратном выкупе (сделки repo), ценные бумаги различных финансовых институтов и долговые обязательство со сроком погашения до двух лет. Самое большое внимание при принятии решений по кредитно-денежной политике уделяется агрегату M3, по которому Европейский Центральный Банк устанавливает инфляционные цели. Ожидается, что агрегат М3 вырос на 9,6% годовых после увеличения на 9,5% в августе.

В 12:30 GMT США заявят об изменении заказов на товары долгосрочного пользования за сентябрь. Показатель отражает изменение объема заказов, которые получают производители на товары длительного пользования (срок службы которых составляет более трех лет, например: автомобили, мебель, различная техника и прочее). Показатель является важным для рынка, так как он дает представление об уверенности потребителей этой продукции в текущей экономической ситуации. Поскольку товары длительного пользования стоят достаточно дорого, то увеличение числа заказов на них показывает готовность потребителей тратить на них свои средства. Согласно прогнозу, заказы выросли на 0,5% относительно августа.

В 13:00 GMT США опубликуют индекс цен на жилье от S&P/Case-Shiller за август, а в 14:00 GMT - индикатор потребительской уверенности за октябрь. Первый показатель отражает изменение цен на жилье в 20-ти крупнейших городах США. Не смотря на то, что значение показателя публикуется через 60 дней после окончания отчетного периода, участники рынка пристально следят его динамикой, поскольку методология его расчета признана одной из лучших. Второй индикатор является попыткой измерить оптимизм потребителей. Основан на данных опроса около 5000 домохозяйств. Опрос включает в себя широкий круг вопросов, включая оценку финансового состояния собственного семейного хозяйства, оценку общей экономической ситуации в стране в прошлом и мнение о будущем, приемлемость совершения больших покупок в настоящий момент. Проводится как анализ текущей ситуации, так и ожиданий. Ожидается, что индекс цен на жилье вырос на 4,2% годовых, а индикатор потребительской уверенности повысился до 102,5 с 101,8 в сентябре.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

• Казначейство США разместило 6-месячные векселя на сумму 49,496 млрд. долларов

• Доходность 6-месячных казначейских векселей составила 0,110% против 0,115% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 3,49 по сравнению с 3,04 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 58,44% от объёма размещения по сравнению с 54,89% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 5,77% от объёма размещения по сравнению с 6,49% на предыдущем аукционе

• Первичные дилеры выкупили 35,79% от объёма размещения по сравнению с 38,62% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 3-месячные векселя на сумму 52.302 млрд. долларов

• Доходность 3-месячных казначейских векселей составила 0,100% против 0,100% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 2,90 по сравнению с 3,00 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 39,84% от объёма размещения по сравнению с 40,81% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 8,52% от объёма размещения по сравнению с 5,62% на предыдущем аукционе.

• Первичные дилеры выкупили 51,64% от объёма размещения по сравнению с 53,57% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: по итогам сентября ведущий экономический индекс (LEI) для Индии вырос на 1,4 процента, и составил 117,9 пункта (2016=100). Напомним, индекс зафиксировал повышение на 1,5 процента в августе и увеличение на 4,6 процента в июле. В течение шести месяцев (с марта по сентябрь 2020 года) показатель вырос на 8,6 процента после снижения на 3,3 процента за предыдущий шестимесячный период (с февраля по август 2020 года).

Напомним, ведущий экономический индекс является средневзвешенным показателем, который рассчитывается на основании ряда макроэкономических показателей. Показатель характеризует развитие экономики в течение последующих 6-ти месяцев. Существует также эмпирическое правило, что выход значения индикатора в отрицательной области в течение трех месяцев подряд является индикатором замедления развития экономики страны.

Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) снизился на 0,9 процента в сентября, и составил 95,9 пункта (2016 = 100), что последовало за повышением на 1,8 процента в августе и увеличением на 14,6 процента в июле. За шестимесячный период (по сентябрь) индекс вырос на 15,5 процента после снижения на 14,9 процента за предыдущий шестимесячный период (с февраля по август 2020 года).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Американский инвестиционный банк JPMorgan ожидает, что индекс S&P500 вырастет до 3900 пунктов, если президент США Дональд Трамп будет переизбран на следующей неделе, называя такой исход наиболее благоприятным для фондовых рынков.

Повышение до 3900 пунктов будет означать рост на 12,6% по сравнению с уровнем закрытия пятницы.

Чистая демократическая "развертка" была бы "в основном нейтральной" для рынков, сказал JPM в записке, добавив: "Мы считаем "упорядоченную" победу Трампа наиболее благоприятным исходом для акций".

Шансы на "голубую волну" немного снизились с середины октября. Бывший вице-президент Джо Байден имеет значительное преимущество в общенациональных опросах общественного мнения, хотя конкуренция в "сражающихся" штатах - которые, вероятно, решат исход гонки - более близка.

JPMorgan заявил, что некоторые из собранных данных, такие как регистрация избирателей, настроения в Twitter, указывают на «ужесточающуюся гонку». Банк рассматривает тупик на выборах как "чистый позитив" для акций.

В рамках секторов JPM считает, что упавшие акции энергетики и финансового сектора, вероятно, станут ключевыми бенефициарами победы Трампа, в то время как победа Байдена может спровоцировать ротацию с американских акций в неамериканские акции, учитывая риск повышения налогов.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Продажи новых домов на одну семью в США  неожиданно сократились в сентябре, но рынок жилья по-прежнему поддерживается рекордно низкими процентными ставками.

Министерство торговли сообщило, что продажи новых домов упали в сентябре на -3,5% до 959 000 единиц в год с учетом сезонных колебаний. Темпы продаж в августе были снижены до 994 000 единиц с 1,011 миллиона единиц, о которых сообщалось ранее.

Экономисты прогнозировали, что продажи новых домов, на которые приходится около 14% продаж на рынке жилья, вырастут на 2,8% до 1,025 миллиона единиц.

Средняя цена продажи выросла на 3,5% по сравнению с предыдущим годом и составила $326 800.

Чрезвычайно низкие затраты по займам и повышенный аппетит покупателей к загородной недвижимости стимулировали инвестиции в жилую недвижимость и, как ожидается, способствовали экономическому росту в третьем квартале. Федеральная резервная система дала понять, что рассчитывает удерживать процентные ставки вблизи нуля по крайней мере до 2023 года. В то же время недавнее снижение заявок на ипотеку - до самого низкого уровня с июля - говорит об умеренном спросе, который может дать строителям время для отработки отставаний.

Число проданных объектов недвижимости, строительство которых еще не началось, выросло до 319 000 в сентябре, что является самым высоким показателем за последние 14 лет, и знаковое строительство будет оставаться устойчивым в ближайшие месяцы.

В трех из четырех регионов США продажи жилья в сентябре снизились. Покупки упали на -4,7% на Юге, на -4,1% на Среднем Западе и почти на -29% на Северо-Востоке.

Другие цифры указывают на сохраняющийся высокий спрос на недвижимость. Продажи существующих домов, которые составляют большую часть рынка, увеличились в сентябре до самого высокого уровня за последние 14 лет.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Соединенные Штаты в понедельник заявили ВТО, что сожалеют о решении Европейского союза ввести ответные тарифы на субсидии Boeing, добавив, что они выступают за «согласованное решение» с блоком по его субсидиям конкурирующему производителю самолетов Airbus.

Речь представителей США прозвучала на заседании органа по урегулированию споров Всемирной торговой организации (DSB), который в понедельник дал свое официальное разрешение ЕС ввести тарифы на $4 млрд американских товаров.

“Соединенные Штаты решительно выступают за урегулирование спора с ЕС по поводу масштабных субсидий на помощь при запуске, которые они предоставили Airbus. Соединенные Штаты недавно представили предложения по разумному урегулированию, которое обеспечило бы равные условия”, - заявила делегация США.

Первоначальное постановление ВТО от 13 октября усугубило рекордный торговый спор, который уже побудил Вашингтон ввести пошлины на импорт ЕС сверх государственной помощи для Airbus.

Мало кто из аналитиков ожидает, что ЕС примет меры до президентских выборов в США на следующей неделе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade со ссылкой на Reuters

Восстановление экономики Германии, вероятно, продолжится в текущем квартале, хотя и гораздо более медленными темпами, говорится в ежемесячном отчете Бундесбанка.

Центральный банк заявил, что объем производства, вероятно, резко вырастет в третьем квартале.

По мнению Бундесбанка, валовой внутренний продукт мог бы компенсировать чуть более половины резкого спада в первой половине года. Тем не менее, около 5% по-прежнему не хватает по сравнению с докризисным уровнем последнего квартала 2019 года.

Согласно исследованию ifo, такие секторы, как, в частности, гостиничный бизнес, скорее всего, пострадают от недавнего резкого роста числа инфекций и мер сдерживания, которые поэтому были расширены в некоторых регионах.

По мнению Бундесбанка, эксперты предполагали, что в текущем квартале объемы производства увеличатся сравнительно незначительно.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• EUR/USD:1.1750 (651 млн), 1.1800 (524 млн), 1.1835 (540 млн)

• USD/JPY: 103.85 (610 млн), 103.95 (550 млн), 104.00 (1.9 млрд), 104.20 (481 млн), 105.00 (898 млн), 105.32 (600 млн), 105.35 (475 млн), 105.60 (514 млн),105.75 (405 млн)

• AUD/USD: 0.7100 (668 млн)

• NZD/USD: 0.6700 (202 млн)

• EUR/GBP: 0.9000 (2.2 млрд), 0.9018 (865 млн), 0.9100 (566 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар растет, поскольку увеличение числа случаев коронавируса в Европе и США и отсутствие прогресса в отношении пакета мер стимулирования США заставили трейдеров обратиться к валюте-убежищу.

Спикер палаты представителей США Нэнси Пелоси заявила в воскресенье, что ожидает ответа Белого дома в понедельник на последний план стимулирования экономики, но мало свидетельств того, что сделка близка.

В США два дня подряд зарегистрировано самое большое количество новых случаев COVID-19, как и во Франции. Испания объявила о новом чрезвычайном положении, а Италия приказала закрыть рестораны и бары до 18:00.

СМИ сообщают, что вакцина Oxford / AstraZeneca оказалась успешной у пожилых людей и что персоналу крупной британской больницы было приказано подготовиться к вакцинации уже в следующем месяце, но этого было недостаточно, чтобы поддержать настроения.

Индекс, отслеживающий доллар США по отношению к корзине валют, в последний раз вырос на 0,1% до 92,92.

Евро упал на полпроцента после того, как в октябре немецкий индекс делового климата Ifo упал впервые за шесть месяцев. Индекс делового климата упал до 92,7 в октябре с пересмотренных 93,2 в сентябре. Показатель оказался ниже прогноза экономистов 93,0. Оценка текущей ситуации, а также ожидания за месяц ухудшились.

ЕUR/USD: пара торгуется со снижением с  $1.1860 до $1.1800, утратив большую часть набранных в пятницу позиций. 

GBP/USD: с начала торгов пара  снизилась до $1.2990, но в ходе европейской сессии выросла к $1.3075, вернув утраченные позиции. 

USD/JPY: пара немного выросла Y104.65 до Y104.95 и торгуется немного выше месячного минимума Y104.35, достигнутого на прошлой неделе.

В 14:00 GMT США заявят об изменении продаж жилья на первичном рынке за сентябрь. В 15:30 GMT с речью выступит глава ШНБ Джордан. В 21:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменении сальдо баланса внешней торговли за сентябрь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, так как оптимизм по поводу Brexit и позитивные новости о доходах от таких компаний, как Daimler и Barclays, помогли инвесторам отмахнуться от новых опасений по поводу экономических последствий роста числа случаев Covid-19.

Европейские фондовые индексы упали в понедельник, поскольку рекордный рост числа случаев коронавируса в США и некоторых странах Европы вызвал у инвесторов беспокойство.

По мере того как надежды на стимулирование угасают, участники рынка также готовятся к предвыборной и поствыборной неопределенности в Соединенных Штатах.

Немецкий тяжеловес SAP снизил капитализацию на -18% после того, как компания-разработчик программного обеспечения снизила прогноз доходов на 2020 год, заявив, что ее бизнесу потребуется больше времени, чем ожидалось, для восстановления после пандемии коронавируса.

Рыночная стоимость TeamViewer упала на -1,6%, а Capgemini - на -2,8%.

Акции Bayer AG выросли более чем на 1% после того, как фармацевтическая и медико-биологическая компания объявила о приобретении Asklepios BioPharmaceutical, Inc. или AskBio, американской биофармацевтической компании.

Что касается экономических релизов, то в октябре деловые настроения в Германии ослабли, как показали сегодня данные исследования ifo Institute. Индекс делового климата упал до 92,7 в октябре с пересмотренных 93,2 в сентябре.

Показатель оказался ниже прогноза экономистов 93,0. Оценка текущей ситуации, а также ожидания за месяц ухудшились.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Forbes

К чему готовиться перед выборами в США. Спецпроект Forbes

В США подсчет голосов на выборах президента может затянуться, аналитики просчитывают четыре возможных варианта исхода выборов, инвесторы не верят в рубль. Что важно знать за 9 дней до выборов президента США

Плюс $490 млрд: 10 миллиардеров, разбогатевших больше всех после избрания Трампа

Десять самых удачливых американских миллиардеров за время пребывания Трампа в Белом доме стали богаче на $490 млрд — это больше состояния всех российских миллиардеров в сумме

Богатейший европеец заработал $8 млрд за неделю

Состояние богатейшего европейца Бернара Арно выросло на $8 млрд за минувшую неделю на фоне роста стоимости акций компаний LVMH, сообщает Forbes.

WSJ

Facebook применит на выборах в США инструменты предотвращения этнических конфликтов

Инструменты, которые разрабатывались для Шри-Ланки и Мьянмы, социальная сеть Facebook готовится использовать в случае беспорядков на выборах президента США. О планах руководства соцсети рассказал The Wall Street Journal

Yonhap News Agency

Дети скончавшегося главы Samsung заплатят рекордно высокие налоги на наследство

Дети скончавшегося главы Samsung Ли Гон Хи заплатят рекордно высокие налоги на наследство, передает

Yonhap News Agency со ссылкой на источники.

Председатель Samsung Ли Гон Хи скончался 25 октября в возрасте 78 лет. Он стал вторым председателем Samsung в 1987 после своего отца и основателя группы.

Синьхуа

Пекин вводит санкции против американских компаний

После решения США продать Тайваню оружие почти на два миллиарда долларов Пекин заявил о санкциях в отношении американских компаний. И на этом он не остановится. «Мы продолжим принимать необходимые меры для защиты суверенитета и интересов безопасности», — отметил официальный представитель МИД КНР Чжао Лицзянь.

CBS News

Байден назвал Россию главной угрозой для США

Кандидат в президенты США от Демократической партии и основной конкурент нынешнего руководителя Белого дома Дональда Трампа Джо Байден заявил, что основной угрозой для Америки является Россия, а Китай остается главным торговым конкурентом. Свое мнение кандидат от демократов высказал в интервью телеканалу CBS News.

Daily Mail

В Риме начались беспорядки из-за коронавирусных ограничений

В Риме и Неаполе ультраправые вышли на акции протеста против коронавирусных ограничений, вводимых властями. В противостоянии с полицией манифестанты использовали сигнальные ракеты и фейерверки. Премьер-министр страны заявил, что надеется избежать повторения мер полной изоляции.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Банк Японии, на заседании на этой неделе намерен сохранить стабильную денежно-кредитную политику и сигнализировать о своей готовности продлить срок действия пакета антикризисных мер, который стал основным инструментом борьбы с усугубляющимся экономическим воздействием кризиса, вызванного коронавирусом.

Хотя Банк Японии несколько снизил прогнозы роста и цен, многие члены правления не видят немедленной необходимости в расширении стимулов, поскольку третья по величине экономика мира движется к скромному восстановлению.

Ожидается, что центральный банк сохранит свои цели контроля кривой доходности (YCC) на уровне -0,1% для краткосрочных процентных ставок и 0% для долгосрочной доходности при двухдневном пересмотре ставок, который завершится в четверг.

Несмотря на то, что YCC остается ключевой политикой Банка Японии, снижение целевых показателей доходности стало менее вероятным вариантом из-за сильной нагрузки на маржу банков из-за многолетних сверхнизких ставок.

Это повысило важность пакета мер, представленный  центральным банком с марта по май, который включает агрессивные покупки корпоративного долга и новый механизм кредитования для перенаправления денег более мелким фирмам через финансовые учреждения.

Представители Банка Японии заявили, что этот пакет послужит первой линией защиты для противодействия постоянному давлению со стороны COVID-19, предполагая, что другие инструменты, такие как снижение ставок, будут сохранены на случай более серьезных потрясений, таких как нежелательный скачок иены.

“В настоящее время Банк Японии может реагировать на риски, используя пакет мер”, - сказал источник, знакомый с его мнением, и эту точку зрения поддержали два других источника.

Ожидается, что на своем брифинге после встречи председатель Банка Японии Харухико Курода подтвердит готовность банка при необходимости продлить крайний срок для пакета мер в марте 2021 года.

Экономика Японии пережила самый большой послевоенный спад во втором квартале, и аналитики ожидают, что восстановление будет незначительным, поскольку неуверенность в масштабах последствий пандемии сказывается на потреблении и капитальных расходах.

Хотя Курода пообещал действовать без колебаний для поддержки экономики, центральный банк остался с нехваткой боеприпасов, учитывая, что процентные ставки уже близки к нулю.

По словам источников, в ежеквартальном обзоре своих прогнозов, который должен состояться в четверг, Банк Японии, вероятно, прогнозирует, что инфляция не достигнет целевого уровня в 2% по крайней мере до начала 2023 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Индекс делового климата в  Германии снижается в октябре из-за опасений компаний по поводу роста показателей заражения коронавирусом, которые заставляют их более скептически относиться к предстоящим месяцам, как показал опрос IFO.

Институт IFO сообщил, что его индекс делового климата упал до 92,7 с пересмотренного в сторону понижения 93,2 в сентябре. Падение последовало за пятью месяцами подъемов.

“Компании значительно более скептически относятся к событиям в ближайшие месяцы”, - говорится в заявлении президента IFO Клеменса Фуэста. “Ввиду роста числа инфекций, немецкий бизнес становится все более обеспокоенным”.

Оценка текущей ситуации, а также ожидания в октябре ухудшились.

Индикатор текущих условий неожиданно упал до 90,3 с 89,2 месяц назад. Ожидаемый уровень - 89,8.

Индикатор ожиданий составил 95,0. Прогнозируется, что этот показатель упадет до 96,5 с первоначально оцененных в сентябре 97,7.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Цены производителей в Испании продолжали падать в сентябре, хотя и более медленными темпами, показали данные статистического бюро INE.

Цены производителей снизились на -3,3% в годовом исчислении в сентябре, медленнее, чем снижение на -3,5% в августе.

В месячном исчислении цены производителей выросли на 0,3%, восстановив падение на -0,2% в предыдущем месяце.

Среди подгрупп, цены на энергоносители показали самое большое годовое падение в сентябре - на -10%. Цены на промежуточные товары упали на -1,6%. Между тем, цены на капитальные товары и потребительские товары выросли на 0,9% и 0,6% соответственно.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Согласно опубликованным в понедельник окончательным данным Кабинета министров Японии, индекс ведущих индикаторов в Японии в августе вырос меньше, чем предполагалось.

Опережающий индекс, который измеряет будущую экономическую активность, вырос до 88,4 в августе с 86,7 в июле. По первоначальной оценке, значение составляло 88,8.

Индекс совпадения в августе вырос до 79,2 против 79,4 в первоначальной оценке. В июле значение было 78,3.

Индекс запаздывания упал до 91,4 в августе с 92,3 в предыдущем месяце. По первоначальной оценке значение было 89,7.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Инфляция цен производителей услуг в Японии ускорилась до шестимесячного максимума в сентябре, как показали данные Банка Японии.

Индекс цен производителей сектора услуг в сентябре вырос на 1,3% в годовом исчислении после роста на 1,1% в августе. Это был самый быстрый рост с марта, когда цены выросли на 1,4%.

В месячном исчислении цены на корпоративные услуги выросли на 0,1% после того, как в августе не изменились.

Без учета международных перевозок инфляция цен производителей услуг выросла до 1,4% с 1,2%. В месячном исчислении индекс цен производителей услуг вырос на 0,1%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар торговался в понедельник с повышением на фоне роста числа новых случаев заболевания коронавирусом в Европе и США. Эта ситуация настораживает инвесторов по всему миру, что провоцирует их покупать доллар, как валюту-убежище. В Штатах и Франции два дня подряд регистрируют самое большое количество новых случаев заболевания COVID-19. Испания объявила о введение чрезвычайного положения, а Италия запретила ресторанам и барам работать после 18:00.

Также негативное влияние на настроения участников рынков оказывает отсутствие прогресса в отношении принятия пакета мер стимулирования экономики США. 

Спикер палаты представителей США Нэнси Пелоси заявила в воскресенье, что ожидает в понедельник ответа от Белого дома  относительно своего последнего предложенного плана. Но по всей видимости, никаких существенных подвижек не произойдет и застопорившаяся сделка вряд ли сдвинется с мертвой точки до президентских выборов 3 ноября.

По отношению к чувствительным к риску австралийскому доллару и евро доллар США прибавил около 0,2%.

Японская иена незначительно снизилась на фоне укрепления доллара.

Надежды на выход из тупика по торговой сделке между Великобританией и Европой удерживали фунт устойчиво выше уровня $1,30. На выходных британский министр сказал, что есть хорошие шансы на скорое заключение торговой сделки.

На предстоящей неделе состоятся три заседания основных центральных банков мира. Ожидается, что Банк Канады и Банк Японии пока будут вести сдержанную монетарную политику, в то время как Европейский центральный банк может сделать важные заявления в отношении инфляции и курса евро.

Аналитики также считают, что победа Джо Байдена на выборах, особенно если демократы получат контроль над Сенатом, вероятно, приведет к принятию большого пакета мер стимулирования США. Но инвесторы, все же, действуют осторожно.

Сегодня высшее руководство Китая будет проводить ключевое заседание, которое наметит экономический курс страны на 2021-2025.

Позже в понедельник инвесторы ожидают публикации опроса настроений в Германии в 09:00 по Гринвичу, вслед за устойчивым индексом менеджеров по закупкам и данными по жилью в США, которые выйдут в 14:00 по Гринвичу.

В пятницу пара EUR/USD торговалась с повышением и закрыла день на положительной территории около цены $1.1855. Сегодня пара наоборот немного упала, опустившись к отметке $1.1830. На часовом графике EUR/USD все еще торгуется выше линии скользящей средней МА (200) Н1 ($1.1780). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на формирование коррекции. 

В пятницу пара GBP/USD торговалась с понижением и закрыла день в красной зоне около цены $1.3045. Сегодня пара также немного упала, опустившись к отметке $1.3020. На часовом графике GBP/USD все еще торгуется выше линии скользящей средней МА (200) Н1 ($1.2995). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на окончание коррекции. 

В пятницу пара USD/JPY торговалась с понижением и закрыла день в красной зоне около цены Y104.70. Сегодня пара наоборот немного выросла, поднявшись к отметке Y104.90. На часовом графике USD/JPY все еще торгуется ниже линии скользящей средней МА (200) Н1 (Y105.15). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться южного направления в торговле и пока пара остается ниже MA 200 H1, необходимо искать точки входа на продажу на формирование коррекции. 

В понедельник выйдет умеренное количество данных. В 07:00 GMT Британия опубликует индекс цен на жилье от Nationwide за октябрь. В 09:00 GMT Германия представит индикатор условий деловой среды от IFO, индикатор оценки текущей ситуации от IFO и индикатор экономических ожиданий от IFO за октябрь. В 11:00 GMT в Германии выйдет ежемесячный отчет Бундесбанка. В 14:00 GMT США заявят об изменении продаж жилья на первичном рынке за сентябрь. В 15:30 GMT с речью выступит глава ШНБ Джордан. В 21:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменении сальдо баланса внешней торговли за сентябрь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

В 13:00 GMT Франция проведет аукцион по продаже 3-х, 6-ти и 12-ти месячных гособлигаций

В 15:30 GMT США проведут аукцион по продаже 3-х и 6-ти месячных гособлигаций

В 16:00 GMT Россия опубликует данные по корпоративным прибылям за август

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1939 (3333)

$1.1918 (4069)

$1.1902 (496)

Цена на момент написания обзора: $1.1833

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1783 (1071)

$1.1754 (1033)

$1.1720 (1559)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 6 ноября составляет 57402 контракта (согласно данным за 23 октября), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1800 (4069);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3187 (2027)

$1.3137 (2629)

$1.3100 (265)

Цена на момент написания обзора: $1.3027

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2988 (826)

$1.2952 (296)

$1.2929 (245)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 ноября составляет 32722 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3950 (3784);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 6 ноября составляет 25715 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2050 (2391);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 23 октября составило 0,79 против 0,77 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент. 

Информационно-аналитический отдел Teletrade