Новости и прогнозы рынков CFD — 02-03-2020

Почти все компоненты DOW в плюсе (29 из 30). Лидер роста - Apple Inc. (AAPL; +6.31%). В минусе только акции United Technologies Corporation (UTX, -0,13%)

Все сектора S&P в плюсе. Более всего вырос сектор коммунальных услуг (+3.8%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Решение Банка Канады по процентной ставке

Решение будет оглашено в среду, 4 марта, в 15:00 GMT

Банк Канады, как ожидается, сохранит ставки неизменными в своем объявлении о денежно-кредитной политике на этой неделе, продлив почти двухлетнюю паузу в процентных ставках, которая в значительной степени противоречила другим глобальным центральным банкам - включая, конечно, ФРС - которые смягчили политику. Тем не менее, Банк Канады открыл дверь для возможного смягчения политики в своих последних сообщениях и резко понизил свои прогнозы роста ВВП на последнем заседании. На данный момент опасения Банка Канады, по-видимому, в основном связаны с ростом, поскольку инфляция более или менее соответствует целевому показателю Центробанка. Тем не менее, мы по-прежнему считаем, что экономика Канады находится в достаточно хорошей форме, так что Банк Канады воздержится от смягчения политики, даже если мы признаем, что риски снижения ставки возросли. Февральские данные по занятости в Канаде должны быть опубликованы через два дня после объявления решения Банка Канады по ставке и они могут подтолкнуть позицию ЦБ в любом направлении на последующих заседаниях.

Согласно прогнозам, процентная ставка будет сохранена на уровне 1,75%.

Розничные продажи

Решение будет оглашено в среду, 4 марта, в 10:00 GMT

Экономическая ситуация в еврозоне во многом демонстрирует расхождения, особенно между производственным сектором и сектором услуг. Несмотря на сохраняющуюся слабость в промышленности, потребитель еврозоны продолжает медленно двигаться вперед, опираясь на устойчивую занятость и рост заработной платы, а также низкую инфляцию. Действительно, розничные продажи были оживленными, даже если рост немного замедлился в последнее время, в то время как настроения в более широком секторе услуг оставались довольно устойчивыми. Свежие данные по розничным продажам за январь будут опубликованы на этой неделе и станут полезным индикатором того, оставался ли сектор устойчивым в начале года. Тем не менее, теперь, когда число случаев заболевания коронавирусом в Италии резко возросло в последние дни, могут возникнуть дополнительные риски ухудшения февральского показателя, несмотря на все еще прочные потребительские основы в более широком регионе. Также на этой неделе выйдут февральские данные по инфляции ИПЦ в еврозоне, при этом базовый уровень инфляции ИПЦ, как ожидается, вырастет до 1,2% в годовом исчислении с 1,1% в январе.

Согласно прогнозам, в январе розничные продажи выросли на 1,1% годовых после увеличения на 1,3% в декабре.

Доллар США упал до нового месячного минимума против корзины валют, поскольку инвесторы сделали ставку на смягчение политики ФРС в попытке противостоять негативному влиянию от распространения нового коронавируса.

В настоящее время индекс доллара США, показывающий отношение доллара к корзине из шести основных валют, торгуется со снижением на 0,81%, на уровне 97,34

Глобальные рисковые активы, включая акции, сильно пострадали на прошлой неделе, поскольку инвесторы беспокоились об экономических последствиях глобального распространения вируса.

Паника на мировых рынках побудила председателя ФРС США Джерома Пауэлла заявить, что ФРС будет "действовать надлежащим образом" для поддержки экономики.

Инвесторы восприняли его комментарии как намек на то, что ФРС сократит ставки, когда политики соберутся 17-18 марта, что будет стимулов для центральных банков во всем мире последовать их примеру. Фьючерсы теперь подразумевают сокращение ставки на 50 базисных пунктов в марте.

"Доллар США продолжал дешеветь, так как распространение коронавируса усилило ожидания шока и снижения процентных ставок со стороны ФРС", - сказал Джо Манимбо, старший аналитик рынка Western Union Business Solutions.

Производственная активность в США выросла самыми быстрыми темпами за шесть месяцев в феврале, поскольку сбои в цепочке поставок, вызванные вспышкой коронавируса, привели к сокращению выпуска продукции и новых заказов, показал опрос менеджеров по закупкам в понедельник.

Ущерб, нанесенный глобальным рынкам в результате распространения коронавируса, вселил надежды на скоординированные политические действия со стороны мировых финансовых властей. Но политики Европейского центрального банка, включая его президента Кристин Лагард, продемонстрировали нежелание снижать ставки с нынешних -0,5%. Сейчас рынки видят 50%-ную вероятность некоторого смягчения политики ЕЦБ на следующей неделе и снижение ставки на 10 базисных пунктов в апреле.

Фунт вновь оказался под давлением в понедельник, опустившись до минимума за 4,5 месяца против евро, так как трейдеры с осторожностью смотрели на начало переговоров между Великобританией и Европейским союзом об их будущих отношениях после Брекзита.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Индекс деловой активности в сфере услуг от Института управления поставками (ISM)

Показатель будет опубликован в среду, 4 марта, в 15:00 GMT

Индекс деловой активности в сфере услуг от Markit упал в феврале до самого низкого уровня в своей относительно короткой истории. Эта предварительная версия может быть пересмотрена, но она, безусловно, повысила интерес к докладу ISM о непроизводственной деятельности. Индексы не идентичны, но оба помогают оценить экономическую активность в сфере услуг, и признаки слабости в секторе услуг заслуживают пристального внимания. На сектор услуг приходится основная часть занятости, и он является ключевым фактором роста на фоне слабости в производственном секторе. К счастью, за пределами падения индекса Markit, похоже, не наблюдается особых признаков напряженности в секторе услуг, и мы ожидаем, что индекс лишь немного снизился в феврале. Эти показатели обследования и их перспективные компоненты, вероятно, станут первыми признаками потенциального воздействия коронавируса на бизнес. Однако внутренний характер сектора услуг должен в какой-то степени изолировать его от внешних потрясений.

Согласно прогнозам, в феврале индекс упал до 54,9 с 55,5 в январе.

Изменение числа занятых в несельскохозяйственных отраслях экономики

Показатель будет опубликован в пятницу, 6 марта, в 13:30 GMT

Рынок труда начал год с сильного роста: в январе работодатели добавили 225 тыс. рабочих мест. Общий показатель занятости был поддержан резким повышением найма в секторе строительства, отдыха и гостеприимства из-за не по сезону мягкой погоды, хотя основная тенденция оставалась сильной. Работодатели добавили в среднем 206 тыс. рабочих мест за последние шесть месяцев, и большинство данных по рынку труда за февраль показывают, что здоровый темп роста рабочих мест должен сохраняться. Первичные заявки на пособия по безработице вернулись к своему 50-летнему минимуму после резкого скачка в декабре, и опрос потребителей, проведенный Conference Board, показывает, что большая часть населения по-прежнему считает, что рабочих мест достаточно. Вдобавок ко всему, продолжает расти число найма для переписи населения. В течение последних двух февральских переписей в среднем было добавлено 21 тыс. рабочих. Хотя Бюро переписи населения пытается сократить число сотрудников, набираемых для проведения своего десятилетнего обследования, мы все еще ожидаем его увеличения.

Согласно прогнозам, в феврале количество занятых выросло на 175 тыс. после увеличения на 225 тыс. в январе.

TD Research обсуждает перспективы доллара США и видит возможности для его незначительного снижения в преддверии мартовского заседания FOMC.

"Панические распродажи прекратились, отражая надежду на мобилизацию со стороны политиков. Поддержка монетарной политики не является панацеей от глобальной угрозы для общественного здравоохранения и, тем не менее, ликвидность почти всегда была благосклонной к рисковым рынкам в этом цикле. ФРС и Банк Японии недавно указали на готовность действовать, и теперь TD ожидает сокращения ставки ФРС в марте и апреле. У ФРС есть больше возможностей для сокращения ставки, чем у большинства Центробанков, и, в свою очередь, это может снизить затраты на продажу доллара. Наша глобальная структура роста показывает, что доллар США торгуется с 1,5% дисконтом. Тем не менее, сочетание возобновления смягчения политики ФРС и растущей политической премии может закрепить недавние максимумы, начав незначительное движение вниз. Поскольку это перетягивание каната продолжается, мы ожидаем большей волатильности в валютах", - добавили в TD.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые рынки преимущественно выросли в понедельник, поскольку инвесторы взвешивали перспективы глобальных ответных мер в сфере денежно-кредитной политики для смягчения экономических последствий коронавируса.

Читать далее

Для таких экономик, как США и Великобритания, по-прежнему имеется лишь ограниченное количество данных, свидетельствующих о воздействии коронавируса по сравнению с Азией. В Европе, итальянская и немецкая экономики могут быть наиболее непосредственно затронуты коронавирусом, сообщили экономисты Rabobank.

"Генеральный директор Apple в пятницу указал, что компания, возможно, не будет ощущать последствия коронавируса в течение длительного времени. Тем не менее, рынок скептически относится к этому, учитывая, что закрытие завода одного из его поставщиков в Южной Корее произошло в минувшие выходные. В Великобритании, характер цепочек поставок "точно в срок" также, вероятно, создает проблемы для компаний. Опубликованный сегодня утром окончательный индекс деловой активности в промышленности Великобритании за февраль был пересмотрен в сторону понижения по сравнению с первоначальной оценкой, а IHS Markit заявила, что вспышка привела к задержкам поставок материалов, росту закупочных затрат и увеличению давления на запасы закупок. В то время как торговые связи Германии с Китаем открывают возможности для перебоев в поставках, промышленный север Италии был затронут изоляцией".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В январе расходы на строительство в США выросли больше всего почти за два года, но оптимистичные новости, скорее всего, будут омрачены опасениями финансового рынка о том, что быстро распространяющийся коронавирус может привести экономику к рецессии.

Министерство торговли США заявило, что расходы на строительство выросли на 1,8%, до рекордного уровня 1,369 трлн., поскольку увеличились инвестиции как в частные, так и в государственные проекты. Данные за декабрь были пересмотрены, чтобы показать, что расходы на строительство выросли на 0,2% вместо снижения на 0,2% , как сообщалось ранее. Экономисты прогнозировали, что расходы на строительство в январе увеличатся на 0,7%. В годовом выражении расходы на строительство выросли на 6,8% в январе.

Эпидемия коронавируса, которая унесла жизни по меньшей мере 3000 человек и заразила более 80 000, заставила финансовые рынки опасаться завершения самого продолжительного экономического роста в истории, который длится уже 11 лет. Фондовые индексы США пережили худшую неделю с начала мирового финансового кризиса 2008 года, когда инвесторы продавали акции и покупали казначейские облигации США.

В январе расходы на частные строительные проекты подскочили на 1,5%, до самого высокого уровня с февраля 2018 года, после роста на 0,1% в декабре. Этому способствовало увеличение расходов на жилищное строительство на 2,1% после увеличения на 1,5% в декабре.

Жилищное строительство поддерживается снижением ставок по ипотечным кредитам. Во второй половине 2019 года объем инвестиций в жилую недвижимость значительно вырос, после сокращения в течение шести кварталов подряд, что стало самым продолжительным периодом с момента последней рецессии.

Расходы на нежилые строения, в том числе производственные предприятия и горно-геологоразведочные работы, шахты и скважины, в январе выросли на 0,8%. Расходы на нежилые помещения в декабре упали на 1,5%. Правительство в своем отчете о ВВП за четвертый квартал на прошлой неделе заявило, что расходы на нежилые структуры сократились в 2019 году больше всего с 2016 года.

Расходы на частные нежилые строения были снижены спадом производства из-за напряженности в торговле и удешевления энергетических продуктов.

Инвестиции в общественные строительные проекты выросли на 2,6% в январе после роста на 0,6% в декабре. Расходы на государственные и местные строительные проекты выросли на 2,0% после роста на 0,5% в декабре. Расходы на федеральные государственные строительные проекты выросли на 9,9% в январе, до самого высокого уровня с мая 2012 года. Это последовало за увеличением на 1,5% в декабре.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 6-месячные векселя на сумму 38,244 млрд. долларов

• Доходность 6-месячных казначейских векселей составила 1,010% против 1,440% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 3,11 по сравнению с 3,02 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 53,51% от объёма размещения по сравнению с 45,90% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 3,22% от объёма размещения по сравнению с 5,55% на предыдущем аукционе

• Первичные дилеры выкупили 43,27% от объёма размещения по сравнению с 48,54% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 3-месячные векселя на сумму 43.964 млрд. долларов

• Доходность 3-месячных казначейских векселей составила 1,155% против 1,505% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 3,02 по сравнению с 2,88 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 58,65% от объёма размещения по сравнению с 48,07% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 6,20% от объёма размещения по сравнению с 4,69% на предыдущем аукционе.

• Первичные дилеры выкупили 35,15% от объёма размещения по сравнению с 47,69% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США подскочили более чем на 2.8% каждый, так как рынок восстанавливается после своей худшей недели со времен финансового кризиса 2008 года на ожиданиях стимулов от мировых центральных банков для смягчения негативных последствий эпидемии коронавируса для экономики.

По последним данным, число случаев заражения коронавирусом по всему миру превысило 89 000, более 3 000 заболевших умерли. Австралия, Таиланд и США сообщили на выходных о первой смерти от коронавируса. Род-Айленд стал первым штатом США на восточном побережье, который сообщил о случае заражения COVID-19.

Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) предупредила, что вспышка коронавируса может сократить глобальный экономический рост вдвое. Организация снизила прогноз роста мирового ВВП на 2020 год до 2.4% с 2.9%, которые она прогнозировала до начала вспышки, но отметила, что "более продолжительная и более интенсивная вспышка коронавируса" может замедлить рост до 1.5%.

Бысторе распространение коронавирусе усилило ожидания ослабления денежно-кредитной политики со стороны глобальных центральных банков, включая ФРС США.

Инструмент CME Group FedWatch показывает, что трейдеры видят 100%-ную вероятность снижения процентной ставки ФРС на 50 базисных пунктов на заседании 17-18 марта. Ожидания очередного дальнейшего снижения ставки в апреле составляют 75%.

Участники рынка также получили отчет от IHS Markit, который показал, что рост промышленного производства в США замедлился в феврале. Согласно отчету, индекс менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности США IHS Markit (PMI) составил 50.7 в феврале, почти не изменившись с прогнозного показателя 50.8 и снизившись с 51.9 в начале года. Таким образом, улучшение состояния производственного сектора было самым слабым с августа прошлого года и в целом незначительным.

Отчет от ISM также показал замедление темпов расширения производственного сектора США в феврале, так как опасения по поводу коронавируса и его влияния на цепочки поставок вызвали встревожили производителей. Институт управления поставками (ISM ) заявил, что индекс деловой активности в производственном секторе упал до 50.1 в феврале с 50.9 в январе. Показатели выше 50 указывают на расширение активности в производственном секторе, а показатели ниже 50 указывают на сокращение. Экономисты ожидали, что показатель за февраль составит 50.4.

Все компоненты DOW в плюсе (30 из 30). Лидер роста - Walmart Inc. (WMT; +6.94%).

Все сектора S&P в плюсе. Более всего вырос сектор коммунальных услуг (+3.4%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Цены на нефть выросли более чем на 4% в понедельник, поскольку надежды на более глубокое сокращение добычи со стороны ОПЕК и стимулирование со стороны центральных банков противостояли беспокойству по поводу ущерба для спроса от вспышки коронавируса.

Читать далее

Как сообщает TheStreet, аналитики Oppenheimer заявили, что компания Apple (AAPL) имеет все возможности, чтобы выдержать сбои в своей цепочке поставок в Китае из-за смертельного коронавируса.

В понедельник акции Apple (AAPL) получить толчок к росту на фоне коронавирусного кризиса, благодаря повышению их рейтинга ведущим аналитиком отрасли Эндрю Уерквицом (Andrew Uerkwitz) из Oppenheimer.

Акции Apple подскочили на 4.3% в ходе торговой сессии в понедельник после того, как аналитик Oppenheimer повысил свой рейтинг акций технологического гиганта до уровня "Outperform" с одновременным повышением оценки целевой стоимости до $320/акцию.

Согласно отчету Oppenheimer, Apple имеет все возможности для того, чтобы выдержать как сбои в цепочке поставок компании в Китае из-за коронавируса, так и усиление конкуренции.

Аналитик Oppenheimer ожидает, что рост Apple вернется к нормальному состоянию во второй половине 2020 года, и"временные сдвиги поставок iPhone между циклами продуктов будут иметь незначительное влияние на акции".

В исследовании упоминается способность Apple превращать новые технологии в новые продукты - от iPhone до умных часов и наушников AirPods, которые являются "глубоко личными и незаменимыми предметами быта".

"Мы полагаем, что продукты и услуги Apple окажутся более устойчивыми, чем конкурирующие продукты в нестабильные времена", - написал в отчете Уерквиц, отмечая, что Apple также имеет преимущество над конкурентами в управлении "меняющимся цепочкам поставок".

Любое снижение акций Apple, в свою очередь, должна предоставить инвесторам возможность войти по более низкой цене.

"Мы были бы покупателями в период низких цен," - отметили в Oppenheimer, добавив: "Мы считаем акции перепроданными на этих уровнях".

Аналитик Oppenheimer также полагает, что спрос вернется к норме для следующего выпуска iPhone, и Apple продолжит "создавать экосистему с более сильным сопротивлением конкуренции" своими неустанными раундами новых аксессуаров и обновлений.

На текущий момент акции AAPL котируются по $285.04 (+4.27%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Золото подорожало почти на 2% в понедельник после крупнейшего ежедневного падения почти за семь лет, поскольку росли ожидания смягчения политики со стороны ФРС и других центральных банков, чтобы помочь стимулировать глобальную экономику, пораженную коронавирусом.

Читать далее

Во вторник выйдет значительное количество данных. В 00:30 GMT Австралия объявит об изменении выданных разрешений на строительство за январь и сальдо платежного баланса за 4-й квартал. Первый показатель измеряет изменение объема выданных разрешений на строительство жилья с учетом сезонных поправок. Является важным опережающим индикатором ситуации на рынке недвижимости. Второй показатель - баланс платежей страны за границу и поступлений из-за границы. Наиболее распространенный вид балансов международных расчетов. Если поступления превышают платежи, баланс считается активным (имеет активное сальдо); в противном случае он пассивен (имеет пассивное сальдо). В платежном балансе находят стоимостное выражение все внешнеэкономические операции страны. Ожидается, что число разрешений на строительство выросло на 1%, а профицит торгового баланса уменьшился до A$2,3 млрд. с A$7,86 млрд. в 3-м квартале.

В 03:30 GMT в Австралии будет оглашено решение РБА по процентной ставке, а также выйдет Сопроводительное заявление РБА. Согласно прогнозу, ставка будет сохранена на уровне 0,75%.

В 05:00 GMT Япония представит индикатор потребительской уверенности за февраль. Индекс основан на исследованиях домохозяйств, за исключением тех, которые состоят из одного человека. Обзор включает опрос около 5000 домашних хозяйств, которых просят оценить относительный уровень экономических условий, в том числе рост доходов, занятости и условий для крупных покупок. Ожидается, что индикатор вырос до 40,6 с 39,1 в январе.

В 06:45 GMT Швейцария сообщит об изменении объема ВВП за 4-й квартал. Показатель отражает изменение рыночной стоимости всех товаров и услуг, предназначенных для непосредственного употребления, произведённых за определенный период во всех отраслях экономики на территории государства для потребления, экспорта и накопления, вне зависимости от национальной принадлежности использованных факторов производства. Является наиболее полным индикатором состояния экономики. Согласно прогнозу, ВВП вырос на 0,2% за квартал и на 1,3% годовых.

В 09:30 GMT Британия выпустит индекс PMI для строительного сектора за февраль. Показатель отображает деловой оптимизм в строительной сфере экономики страны. Рассчитывается на основе опроса представителей руководящих должностей. В опросе участвует около 170 человек, которые оценивают ситуацию в отрасли, в т.ч. относительно занятости, производства, новых заказов, цен, поставок и запасов. Значение индикатора на уровне 50 пунктов свидетельствует о том, что за отчетный период не произошло ни расширения, ни сокращения сектора услуг. Превышение этой отметки означает рост в секторе. Если индикатор выходит ниже отметки 50 - в секторе наблюдается снижение активности. Ожидается, что индекс остался на уровне 48,4.

В 10:00 GMT еврозона опубликует индекс потребительских цен за февраль и заявит об изменении уровня безработицы за январь. В 21:30 GMT Австралия выпустит индекс активности в сфере строительства от AiG за февраль. В 21:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменении объема выданных разрешений на строительство за январь. Первый индикатор отслеживает изменение розничных цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. В расчет индекса включены цены на продукты питания, одежду, расходы на образование, здравоохранение, транспорт, коммунальные платежи, досуг. Индикатор рассчитывается ежемесячно и является основным показателем уровня инфляции в любой стране, в том числе, и в ЕС в целом. Считается самым важным инфляционным показателем. Второй индикатор показывает процент безработного населения по отношению ко всему трудоспособному населению страны. Высокий уровень безработицы влияет на снижение средней заработной платы и затрат потребителей. Поскольку затраты потребителей являются основной частью всех расходов, увеличение безработицы часто ведет к замедлению экономического роста. Согласно прогнозу, ИПЦ вырос на 1,2% годовых, а уровень безработицы остался на отметке 7,4%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В феврале производственный сектор США продолжал демонстрировать расширение, хотя опасения по поводу коронавируса и его влияния на цепочки поставок вызвали встревожили производителей.

Институт управления поставками заявил в понедельник, что индекс деловой активности в производственном секторе упал до 50,1 в феврале с 50,9 в январе. Показатели выше 50 указывают на расширение активности в производственном секторе, а показатели ниже 50 указывают на сокращение. Экономисты ожидали, что показатель за февраль составит 50,4.

"Индекс PMI остался на территории расширения, но на слабом уровне", - сказал Тим Фиоре, который наблюдает за опросом менеджеров по закупкам и снабжению, проведенным ISM, добавив, что спрос упал, а индекс новых заказов сократился.

Данные, составленные на основе ежемесячного опроса руководителей отдела закупок и поставок в США, показали, что индекс новых заказов упал до 49,8 с 52,0 в январе. Между тем, индекс производства упал до 50.3 с 54.3 в предыдущем месяце.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Производственные компании США сигнализировали о снижении темпов роста в феврале, поскольку условия работы улучшились лишь незначительными темпами. Общий рост был самым медленным за шесть месяцев на фоне исторически сдержанного расширения производства и новых заказов. Тем не менее, фирмы зарегистрировали самую сильную степень оптимизма за десять месяцев.

С учетом сезонных колебаний итоговый индекс менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности США IHS Markit (PMI) составил 50,7 в феврале, почти не изменившись с прогнозного показателя 50,8 и снизившись с 51,9 в начале года. Улучшение состояния производственного сектора было самым слабым с августа прошлого года и в целом незначительным.

Ключевым фактором, обусловившим замедление темпов роста обрабатывающей промышленности, был более слабый рост производства. Предельное расширение было самым мягким с июля 2019 года, и хотя некоторые фирмы сообщили о более высоких объемах новых заказов, проблемы в цепочке поставок после вспышки коронавируса в Китае, как сообщалось, повлияли на производство и ограничили выпуск в некоторых случаях.

Темпы расширения новых заказов тем временем замедлились до самого медленного с тех пор, как заказы начали расти в июне 2019 года и были только частичными в целом. Некоторые компании связывали более мягкий рост спроса с нерешительностью клиентов в размещении заказов. Между тем, новый бизнес из-за рубежа падал несколько более быстрыми темпами.

Несмотря на более мягкие условия спроса, производители зарегистрировали более высокий уровень оптимизма относительно будущего производства в феврале, поскольку ожидания подкреплялись более активными маркетинговыми усилиями и инвестициями в новые продукты и заводы. Позитивные настроения достигли десятимесячного максимума,но оставались ниже среднего долгосрочного уровня. В число проблем входили проблемы с цепочками поставок, ослабление спроса в преддверии президентских выборов и общее замедление экономики.

Задержки в цепочке поставок, вызванные закрытием заводов-поставщиков в Китае и вспышкой коронавируса, привели к дальнейшему ухудшению показателей работы поставщиков, что, по сообщениям, привело к задержке производства и обработке остатков из-за нехватки компонентов. В результате фирмы зарегистрировали возобновление роста объема незавершенного производства и сокращение запасов готовой продукции.

В то же время темпы инфляции отпускных цен несколько ускорились, поскольку фирмы стремились частично переложить более высокие издержки на клиентов. Тем не менее, темпы роста были лишь незначительными в целом и одними из самых медленных в текущей последовательности инфляции, которая началась в октябре 2016 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В понедельник еврокомиссар по экономике заявил, что блок готов принять все возможные меры для устранения воздействия вспышки коронавируса на европейскую экономику, поскольку риски для здоровья в Европе были повышены до высокого уровня.

Паоло Джентилони заявил, что европейские страны должны принять "скоординированные финансовые меры". Это " должно быть очень своевременно. Вы не можете принять его слишком рано, вы не можете принять его слишком поздно", - сказал он на пресс-конференции в Брюсселе.

"ЕС готов использовать все доступные варианты политики, если и когда это необходимо, чтобы защитить наш рост от этих рисков снижения", - сказал он.

На том же брифинге президент Европейской комиссии Урсула фон дер Лейен заявила, что агентство ЕС по профилактике заболеваний повысило свою оценку риска коронавируса в блоке, так как вспышка распространилась на большинство стран ЕС.

"Европейский центр по профилактике и контролю заболеваний (ECDC) объявил сегодня, что уровень риска возрос с умеренного до высокого для людей в Европейском Союзе. Другими словами, вирус продолжает распространяться", - сказала она журналистам.

Комиссар здравоохранения Стелла Кириакидес заявила, что 2100 случаев заболевания коронавирусом были подтверждены в 18 из 27 государств ЕС, а 38 граждан ЕС умерли из-за этой болезни.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 1.10% (-6 б.п.).

Нефть (WTI) $45.93 (+2.61%)

Золото $1,593.20 (+1.69%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,932.25 (-0.64%), фьючерс NASDAQ снизился на 0.25% до уровня 8,432.50. Внешний фон нейтральный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию преимущественно в плюсе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрируют преимущественно снижение.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют негативную динамику, поскольку количество инфицированных Covid-19 продолжало увеличиваться в выходные, в том числе в США, а данные из Китая указали, что активность в производственном секторе страны в феврале сократилась самыми быстрыми темпами за последние 16 лет.

По состоянию на воскресенье, число случаев заражения по всему миру превысило 89 000, более 3 000 заболевших умерли. Австралия, Таиланд и США сообщили на выходных о первой смерти от коронавируса. Род-Айленд стал первым штатом США на восточном побережье, который сообщил о случае заражения COVID-19.

Бысторе распространение коронавирусе усиливает беспокойствае по поводу его негативного влияния на прибыль корпораций и мировую экономику.

Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) предупредила, что вспышка коронавируса может сократить глобальный экономический рост вдвое. Организация снизила прогноз роста мирового ВВП на 2020 год до 2.4% с 2.9%, которые она прогнозировала до начала вспышки, но отметила, что "более продолжительная и более интенсивная вспышка коронавируса" может замедлить рост до 1.5%.

Отчет Caixin/Markit показал, что в Китае индекс менеджеров по закупкам (PMI) в феврале упал до рекордно низкого уровня в 40.3 с 51.1 в январе. Это самый низкий показатель с начала проведения исследований в 2004 г. Значение также оказалось хуже прогноза в 45.7 поскольку усилия по сдерживанию распространения вспышки коронавируса негативно сказались на производительности предприятий. Напомним, что оценка показателя ниже 50 указывает на сокращение в секторе.

Важных статистических данных, которые смогли бы оказать влияние на настроения участников рынка, перед открытием не публиковалось.

После начала торгов влияние на их ход могут оказать данные по производственному индексу Института управления поставками (ISM), которые выйдут в 15:00 GMT.

• EUR/USD: 1.0900 (570 млн), 1.0980 (540 млн), 1.1000 (3.4 млрд), 1.1050 (1.7 млрд), 1.1130 (572 млн)

• USD/JPY: 108.20 (362 млн), 108.25 (713 млн), 108.30 (425 млн), 108.75 (470 млн), 108.80 (363 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Организация экономического сотрудничества и развития в понедельник понизила прогноз мирового роста, заявив, что влияние вспышки Covid-19 на экономические перспективы будет серьезным.

Базирующийся в Париже аналитический центр снизил прогноз мирового роста на этот год на 0,5 процентных пункта, в то время как перспективы для Китая были значительно пересмотрены, при этом рост в этом году снизился до 5%.

В Промежуточной экономической оценке ОЭСР заявила, что рост мирового ВВП, согласно прогнозам, снизится до 2,4% в 2020 году с и без того слабых 2,9% в 2019 году. Прогноз на 2021 год был сокращен до 3,3% с 3,6%.

ОЭСР призвала правительства действовать быстро и решительно, чтобы преодолеть коронавирус и его экономические последствия. Если риски снижения материализуются, и рост, по-видимому, будет значительно слабее в течение длительного периода, тогда должны быть предприняты согласованные многосторонние действия, добавило агентство.

Прогнозируется, что экономика Китая вырастет на 4,9% в этом году по сравнению с предыдущим прогнозом в 5,7%, прежде чем восстановится до более чем 6% в 2021 году.

Негативное влияние на доверие, финансовые рынки , сектор туризма и нарушение цепочек поставок способствует пересмотру во всех странах G20 в 2020 году в сторону понижения, особенно в тех, которые тесно связаны с Китаем, такими как Япония, Корея и Австралия.

Хотя прогнозируется, что последствия вспышки коронавируса в США и Канаде будут относительно умеренными, снижение доверия, срыв цепей поставок и более низкий внешний спрос будут сдерживать перспективы роста, говорится в ОЭСР.

Прогнозируется, что ВВП США вырастет на 1,9% в этом году и на 2,1% в следующем. Ожидается, что экономика Канада увеличится на 1,3% в 2020 году и на 1,9% в 2021 году.

Прогнозируется, что в еврозоне рост в регионе из 19 стран замедлится до 0,8% в этом году, прежде чем он отскочит до 1,2% в 2021 году. ВВП Италии в этом году не изменился и вырастет на 0,5% в 2021 году.

Прогнозируется, что Великобритания вырастет на 0,8% в 2020 и 2021 годах.

Прогноз роста в Индии резко сократился на 1,1 процентного пункта до 5,1% в этом году, а прогноз на следующий год - до 5,6%.

Прогноз роста для Австралии был снижен до 1,8% в этом году. Ожидается, что в следующем году экономика вырастет на 2,6%.

Ожидается, что ВВП Японии вырастет всего на 0,2% в 2020 году и на 0,7% в 2021 году.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Российский производственный сектор сократился в феврале десятый месяц подряд, но самыми медленными темпами за шесть месяцев, на фоне более слабого снижения новых заказов, показали данные опроса IHS Markit.

Индекс менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности (PMI), вырос до 48,2 в феврале с 47,9 в январе. Любое значение ниже 50 указывает на сокращение в секторе.

Производство в феврале ухудшилось на фоне более слабых условий спроса. Ухудшение новых заказов уменьшилось в середине первого квартала, причем темпы сокращения были самыми низкими за семь месяцев.

Ценовые переговоры с поставщиками были обусловлены снижением затрат на закупку среди производителей.

Затраты на ввод ресурсов росли самыми медленными темпами в текущей последовательности инфляции с февраля 2009 года. Издержки выросли в феврале, а цены на сырье резко выросли после повышения НДС. Расходы на выпуск продукции росли более быстрыми темпами.

Деловая уверенность снизилась из-за усиления конкуренции и снижения спроса. Степень оптимизма была одной из самых низких за два года с ростом новых заказов и запусков новых продуктов.

Численность рабочей силы сократилась в феврале самыми быстрыми темпами, поскольку требования к производству сократились. Фирмы смогли уменьшить отставание с умеренной скоростью.

"Хотя наш последний прогноз указывает на ускорение темпов роста промышленного производства в первых двух кварталах 2020 года, производители по-прежнему сомневаются в своих ожиданиях относительно объема производства на предстоящий год", - сказал Сиан Джонс, экономист IHS Markit.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Аналитики Oppenheimer повысили рейтинг акций Apple (AAPL) до уровня Outperform с Perform; целевая стоимость $320

Аналитики Cowen повысили рейтинг акций Verizon (VZ) до уровня Outperform с Market Perform; целевая стоимость $61

Аналитики Piper Sandler повысили рейтинг акций JPMorgan Chase (JPM) до уровня Overweight с Neutral; целевая стоимость $149

Аналитики Robert W. Baird повысили рейтинг акций Micron (MU) до уровня Neutral с Underperform; целевая стоимость повышена до $55

Аналитики The Benchmark Company повысили рейтинг акций Lyft (LYFT) до уровня Hold с Sell

Доллар в понедельник отступил до многомесячных минимумов против корзины основных валют, отягощенный перспективой полномасштабного цикла снижения ставок для противодействия экономическому ущербу, нанесенному коронавирусом.

Паника на мировых рынках, из-за которой мировые акции потеряли почти $6 трлн на прошлой неделе, побудила председателя Федеральной Резервной Системы США Джерома Пауэлла выпустить заявление поздно вечером в пятницу, в котором говорится, что Центральный банк "будет действовать соответствующим образом" для поддержки экономики.

Инвесторы восприняли его комментарии как намек на то, что ФРС сократит расходы, когда она соберется 17-18 марта, и как поощрение центральных банков по всему миру последовать ее примеру. Фьючерсы теперь подразумевают сокращение на 50 базисных пунктов на заседании 18 марта.

Индекс доллара упал на 0,2%, тогда как по отношению к евро доллар упал на 0,7%, достигнув много месячного минимума $1,1135.

Рынки теперь ожидают, что Австралия снизит ставки во вторник, и, возможно, Канада позже на этой неделе, в то время как вероятность 50-50 движения Европейского центрального банка на следующей неделе.

Несмотря на ценообразование на денежном рынке, политики ЕЦБ по-прежнему неохотно смягчают политику дальше от текущей ставки минус 0,5%, и евро выигрывает от этого, а также от отсутствия возможностей для денежно-кредитного стимулирования.

Глава Банка Японии Харухико Курода также выступил с заявлением, в котором заявил, что он предпримет необходимые шаги для стабилизации финансовых рынков.

Исследования PMI в Китае подчеркнули риск для мирового роста, показав, что фабрикам был нанесен сокрушительный удар в феврале, поскольку вспышка коронавируса спровоцировала самое резкое сокращение активности за всю историю наблюдений.

Между тем, производственная активность в еврозоне сократилась лишь незначительно и самыми медленными темпами за последний год в феврале, показали итоговые данные исследования IHS Markit.

Индекс менеджеров по снабжению завода вырос до 49,2 в феврале с 47,9 в январе. Это было немного выше показателя вспышки 49,1.

ЕUR/USD: пара снова торгуется с ростом, достигнув максимума 21 января $1.1120,

GBP/USD: с начала сегодняшних торгов пара выросла до $1.2850, после снижения в пятницу до четырехмесячного минимума $1.2725. Однако в ходе европейской сессии пара снова снизилась к $1.2750.

USD/JPY: к началу европейской сессии пара торговалась с ростом (с Y107.30 до Y108.60), но в ходе европейских торгов резко снизилась к Y107.50

В 14:45 GMT США опубликуют индекс деловой активности в производственном секторе за февраль, а в 15:00 GMT - производственный индекс ISM за февраль. Также в 15:00 GMT США сообщат об изменении объема расходов в строительном секторе за январь.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно после роста в начале торгов, поскольку слабые данные по Китаю помогли сделать ставку на то, что крупные центральные банки вмешаются, чтобы противостоять влиянию эпидемии коронавируса на глобальный рост.

Федеральные резервы США, вероятно, присоединятся к другим глобальным центральным банкам в агрессивном снижении процентных ставок в ответ на угрозу коронавируса, заявили в воскресенье экономисты Goldman Sachs.

Банк Японии сегодня дал понять, что приложит все усилия для обеспечения стабильности на финансовых рынках, переживших вспышку коронавируса.

Банк Англии заявил, что предпримет все необходимые шаги для поддержания стабильности рынка.

Между тем, производственная активность в еврозоне сократилась лишь незначительно и самыми медленными темпами за последний год в феврале, показали итоговые данные исследования IHS Markit.

Индекс менеджеров по снабжению завода вырос до 49,2 в феврале с 47,9 в январе. Это было немного выше показателя вспышки 49,1.

Производство в Великобритании достигло десятимесячного максимума в прошлом месяце, хотя индекс PMI оказался немного ниже ожиданий аналитиков.

Общеевропейский Stoxx 600 вырос на 0,2% после падения на -12% на прошлой неделе.

Производитель телекоммуникационного оборудования Nokia продвинулся на 1,6% на новостях о том, что его давний генеральный директор Раджив Сури уйдет в отставку в сентябре.

Шахтеры продвинулись, так как слабые данные по производственной активности из Китая подпитывали надежды на дополнительные политические стимулы. Акции Anglo American выросли более чем на 2%, а BHP прибавила 1%.

Нефтегазовая компания BP Plc поднялась на 2,2%, а Royal Dutch Shell подскочила на 2,5%, поскольку цены на нефть подскочили на 3%, вернув раннее падение к многолетним минимумам.

Поставщик бухгалтерского программного обеспечения Sage Group прибавил более 2% после того, как он заключил соглашение о продаже своего бразильского бизнеса местному руководству за приблизительно 1 миллион фунтов стерлингов, подлежащих выплате по завершении, плюс отложенное рассмотрение до 9 миллионов фунтов стерлингов.

Поставщик Boeing Senior Plc прибавил 6,5%, превзойдя ожидания по прибыли в 2019 году.

На текущий момент:

Информационно-аналитический отдел Teletrade

DW

Богатейшие люди планеты потеряли за неделю 444 миллиарда долларов

Из-за крупнейшего с 2008 года обвала на биржах, произошедшего на фоне вспышки коронавируса, миллиарды потеряли, в частности, Джефф Безос, Билл Гейтс, Бернар Арно, Элон Маск и Марк Цукерберг.

Forbes

Драгоценные миллиардеры: кому принадлежит российское золото

Forbes составил рейтинг предпринимателей, которые контролируют производство золота в России. В списке - 17 фамилий. На этих бизнесменов приходится около двух третей добычи российского золота.

ВВС

"Тинькофф банк": Тиньков заплатил залог в Лондоне, чтобы избежать ареста

TCS Group Holding - головная компания "Тинькофф банка" - подтвердила информацию о выдаче ордера на арест основного акционера группы Олега Тинькова и освобождении его под залог в Лондоне в рамках дела, инициированного налоговой службой США.

Bloomberg

Владимир Путин сделал ставку на мастера налоговых сборов

Bloomberg с плохо скрываемым восторгом пишет о достижениях российской налоговой службы, которая при Мишустине научилась отслеживать практически все, что происходит в экономике страны. Авторы полагают, что на новом посту премьер-министр так же применит свой опыт создания информационных систем.

Project Syndicate

Как избежать глобальной рецессии из-за коронавируса

Есть три причины опасаться, что Covid-19 сильно ударит по мировой экономике. В итоге мировая экономика может оказаться на грани рецессии, считает эксперт. Далее он предлагает пять шагов к нейтрализации неприятных последствий. И действовать, по его мнению, надо решительно и немедленно.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Одобрение ипотечных кредитов в Великобритании подскочило до самого высокого уровня с момента проведения референдума по Brexit, поскольку рынок жилья вернулся к активным действиям после победы на выборах Бориса Джонсона.

Кредиторы подписали 70 888 ипотечных кредитов в январе, что является максимальным показателем с февраля 2016 года, сообщил в понедельник Банк Англии. Спрос на необеспеченные кредиты оставался стабильным.

Ключевые моменты отчета:

• Разрешения на ипотеку выросли с 67 930 в декабре. Фактическое ипотечное кредитование выросло на 4 млрд фунтов

• Потребительский кредит вырос на 1,23 млрд фунтов, что немного выше среднего показателя за предыдущие шесть месяцев

• Чистые заимствования по кредитным картам составили 238 млн фунтов, а прочие кредиты, включая автокредитование и покупку в рассрочку, составили 992 млн фунтов. Годовой рост потребительских кредитов остался на уровне 6,1%

• Нефинансовый бизнес осуществил чистые выплаты в размере 6,4 млрд фунтов стерлингов, причем почти все из них приходится на крупные фирмы. Годовой рост кредитования бизнеса замедлился до 0,8%, что является минимальным с июля 2018 года

• Инвесторы-нерезиденты продали 4,76 млрд фунтов государственных облигаций Великобритании после рекордных покупок в декабре

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Вспышка коронавируса начинает распространяться на цепочки поставок британских заводов, что ставит под сомнение продолжение роста активности после выборов Бориса Джонсона.

В понедельник IHS Markit заявил, что производство в Великобритании выросло в феврале немного меньше, чем предполагалось. Индекс деловой активности производственного сектора снизился до 51,7 с первоначального значения 51,9.

В докладе было показано, что вспышка привела к задержкам поставок материалов, росту затрат на вводимые ресурсы и усилению давления на запасы закупок. Спрос за рубежом снижался четвертый месяц подряд.

Эти цифры появились, когда Банк Англии пообещал "обеспечить принятие всех необходимых мер для защиты финансовой и денежной стабильности."Губернатор Марк Карни в пятницу предупредил, что распространение болезни уже влияет на экономику Великобритании, нарушая работу компаний и сокращая туризм.

"Производственный сектор Великобритании оставался в режиме восстановления", - сказал Роб Добсон, директор IHS Markit. - "С ростом встречных ветров в цепочке поставок и началом торговых переговоров с ЕС остается неясным, сможет ли восстановление сохраниться в ближайшие месяцы."

Некоторые опрошенные компании также сообщили о попытках перенаправить цепочки поставок из Великобритании после Brexit, способствуя ослаблению спроса со стороны Европейского Союза, говориться в отчете Markit.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона восстановились после ранних потерь, и закрылись в основном с ростом, так как инвесторы с оптимизмом смотрели на то, что крупные центральные банки будут снижать процентные ставки для поддержки мировой экономики .

Китайские акции продемонстрировали значительный рост, несмотря на данные по производственному PMI, опубликованные за выходные, которые оказались значительно ниже ожиданий.

Базовый индекс Shanghai Composite подскочил на 3,15%, в то время как гонконгский индекс Hang Seng вырос на 0,62%.

Индекс менеджеров по снабжению (PMI) Markit / Caixin упал до 40,3 в феврале - значительно ниже ожиданий в 45,7 балла. Официальный индекс PMI упал до 35,7 в месяц и это самый низкий уровень за всю историю наблюдений.

Непроизводственный индекс PMI упал до 29,6 в прошлом месяце, в основном из-за блокировки коронавируса в большинстве провинций, что препятствовало деловой активности.

Японские акции восстановили прежние потери и резко выросли, поскольку инвесторы возлагали надежды на скоординированную реакцию крупных центральных банков на монетарную политику, чтобы противостоять последствиям распространения коронавируса.

Средний индекс Nikkei поднялся на 0,95% после того, как управляющий Банка Японии Харухико Курода пообещал предпринять шаги для стабилизации рынков . Центральный банк будет внимательно следить за развитием событий и предлагать достаточную ликвидность посредством рыночных операций и покупки активов, сказал Курода в экстренном заявлении.

Инвесторы проигнорировали данные опроса IHS Markit, которые показали, что производственный сектор Японии сократился самыми быстрыми темпами с 2016 года.

Индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе упал до 47,8 в феврале с 48,8 в январе, самого низкого уровня с мая 2016 года, поскольку на объемы производства негативно повлияли задержка поставок и снижение спроса в феврале.

Акции Sony, Tokyo Electron и Advantest выросли на 4-5%.

Рыночная стоимость Rakuten Inc упала на -1,3% после того, как Комиссия по справедливой торговле в Японии попросила компанию электронной коммерции отложить свои планы по предложению бесплатной доставки.

Австралийские рынки закрылись в красной зоне. Крупные четыре банка обвалились и закрылись в диапазоне -1,6%-2,5%, в то время как добыча горнорудные компании BHP и Rio Tinto снизили капитализацию на -0,7% и -1,2% соответственно.

Золотодобывающая компания Newcrest получила 3% стоимости бумаг.

Акции Northern Star Resources упали в цене на -2,2%, а Regis Resources - на -7%.

Производственный сектор в Австралии продолжил сокращаться в феврале, и более быстрыми темпами, показал последний опрос Австралийской промышленной группы с сезонно скорректированным показателем Performance of Manufacturing Index 44,3 против 45,4 в январе.

Акции Новой Зеландии упали уже шестую сессию подряд, причем больше всего пострадали туристические компании и экспортеры, поскольку коронавирус продолжал распространяться по всему миру, Европа объявляла о новых случаях заболевания, Иран выявлял очередной скачок инфекций и Катар становился последней страной на Ближнем Востоке, сообщившей о своем первом случае заражения.

Статистическое управление Новой Зеландии сообщило сегодня в своем отчете, что в четвертом квартале 2019 года условия торговли в Новой Зеландии выросли с учетом сезонных колебаний на 2,6%. Это превзошло ожидания увеличения на 0,8% после роста на 1,9% за три месяца до этого.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

В феврале в производственном секторе еврозоны появились первые явные признаки того, что коронавирус поразил бизнес, и это привело к массовым задержкам поставок и резкому сокращению иностранных заказов.

Эпидемия, которая распространилась на европейский континент после появления в Китае в конце прошлого года, угрожает остановить долгожданное постепенное восстановление производства. Он также может проверить способность Европейского центрального банка и правительств стран еврозоны реагировать налоговыми стимулами.

Опрос IHS Markit показал, что сроки выполнения заказов на поставку сырья удлинились впервые за год, главным образом в результате закрытия заводов в Китае. Чтобы выполнить заказы, компании сократили запасы такими темпами, которые редко наблюдались за последнее десятилетие. Они также отказались от закупок.

"Беспокойство вызывает то, что связанные с коронавирусом задержки в поставках угрожают ограничить производство в ближайшие месяцы", - сказал Крис Уильямсон, экономист из IHS Markit. - "Это может продлить спад, который уже длится более года".

Связанные с вирусом сбои наступили как раз тогда, когда спад производства в еврозоне начал ослабевать. Хотя индекс менеджеров по закупкам IHS Markit по-прежнему указывает на сокращение, он вырос до самого высокого уровня за год. В феврале индекс составил 49,2 и был немного выше первоначальной оценки 49,1.

В феврале наиболее слабые показатели наблюдались у производителей инвестиционных товаров; потребительские товары росли скромно. Объем производства в Германии продолжал падать, но достиг своего самого высокого уровня более чем за год. Ситуация ухудшилась во Франции и Италии.

Производственный сектор Германии приблизился к стабилизации в феврале, несмотря на нарушение цепочки поставок. Индекс PMI вырос до 13-месячного максимума 48,0 в феврале с январского значения 45,3. Показатель вспышки составил 47,8. Опрос показал более медленное падение производства, новых заказов и занятости.

Производственный сектор Франции сократился впервые за семь месяцев. Индекс PMI упал до 49,8 в феврале с 51,1 в январе, но был выше 49,7. Ключевым фактором, спровоцировавшим спад, стало падение новых заказов.

Производственный индекс деловой активности Италии упал до 48,7 в феврале с 48,9 в январе. Условия работы ухудшились семнадцатый месяц подряд. Основной причиной ухудшения стало дальнейшее сокращение производства и новых заказов.

С другой стороны, производственный сектор Испании вернулся на территорию расширения в феврале после сокращения в течение восьми месяцев подряд. Индекс PMI вырос до 10-месячного максимума 50,4 с 48,5 в январе.

Поскольку распространение коронавируса не проявляет никаких признаков ослабления, президент Бундесбанка Йенс Вайдман заявил в пятницу, что вспышка почти наверняка замедлит рост крупнейшей экономики Европы. Тем не менее, он также повторил комментарии президента ЕЦБ Кристин Лагард о том, что на данный момент нет необходимости в ответной монетарной политике.

Рабочие, возвращающиеся на заводы в Китае, могли бы помочь облегчить ограничения поставок, согласно IHS Markit. Но производители остаются уязвимыми, поскольку они сталкиваются с дефляционным давлением из-за слабых продаж и жесткой конкуренции.

"Любое дальнейшее распространение эпидемии COVID-19 ведет к усилению неприятия риска и сокращению расходов как предприятий, так и потребителей", - сказал Уильямсон.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Европейский центральный банк готов поддержать экономику в случае необходимости перед лицом вспышки коронавируса, хотя дальнейшие действия пока не требуются, заявил в понедельник политик ЕЦБ Франсуа Вильеро де Гальхау.

Виллерой, который также является главой центрального банка Франции, сказал, что денежно-кредитная политика ЕЦБ уже была адаптивной, обеспечивая достаточную ликвидность банкам, финансирующим экономику.

ЕЦБ также оказывал поддержку через обязательство сохранять процентные ставки на низком уровне до тех пор, пока экономика нуждается в этом, сказал Виллерой французскому радио BFM Business.

"Если нужно было больше, и мы были убеждены, что это будет эффективно, тогда мы можем сделать больше, но пока нет причин что-либо прелпринемать", - сказал Виллерой.

Виллерой сказал, что компании до сих пор ощущают экономический ущерб, но предупредил, что чем дольше затянется кризис, тем больше он повредит потреблению домашних хозяйств.

Он добавил, что существует риск того, что страхи по поводу вируса могут иметь худшие последствия, чем сам вирус, что делает еще более важным сохранять хладнокровие.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Цены на нефть восстановились более чем на $1 за баррель после того, как ранее в понедельник достигли многолетних минимумов, поскольку надежды на более глубокое сокращение добычи со стороны ОПЕК и стимулирование со стороны центральных банков опровергли опасения по поводу ущерба спросу от вспышки коронавируса.

Нефть марки Brent подорожала на 3,3% до $51,31 за баррель, поднявшись с $ 48,40 - самого низкого уровня с июля 2017 года.

По другую сторону Атлантики американская нефть марки West Texas Intermediate достигла 14-месячного минимума $ 43,32, а затем восстановилась до $46,11, поднявшись на 3%.

Обе марки отметили свою первую выгоду после шести дней потерь на фоне вирусных опасений. Коронавирус, возникший в Китае, убил почти 3000 человек и всколыхнул мировые рынки, поскольку инвесторы готовятся к резкому скачку темпов роста мировой экономики.

Ранее в минувшие выходные Китай, крупнейший в мире потребитель энергоресурсов, обнародовал данные о снижении цен на нефть.

Производственная активность в Китае сократилась самыми быстрыми темпами в феврале, что подчеркивает колоссальный ущерб, нанесенный ее экономике.

Но есть и новости о том, что Саудовская Аравия настаивает на сокращении миллиона баррелей в день, которое будет согласовано на этой неделе, в то время как центральные банки все чаще сигнализируют о желании вмешаться и поддержать рынки путем снижения процентных ставок, сказал он.

Несколько ключевых членов Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) рассматривают возможность дополнительного сокращения добычи во втором квартале на фоне опасений, что вспышка вируса приведет к снижению спроса на нефть. Предыдущее предложение предусматривало дополнительное сокращение добычи на 600 000 баррелей в сутки.

Цены на нефть упали более чем на 20% с начала года, несмотря на то, что ОПЕК и ее союзники, включая Россию, группу, известную как ОПЕК +, сократили добычу нефти на 1,7 млн. баррелей в сутки в рамках сделки, которая продлится до конца марта.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Управляющий Банка Японии Харухико Курода заявил в понедельник, что банк обеспечит стабильность на финансовых рынках путем покупки активов.

"Банк Японии будет внимательно следить за будущим развитием событий и будет стремиться обеспечить достаточную ликвидность и обеспечить стабильность на финансовых рынках посредством соответствующих рыночных операций и покупки активов", - говорится в заявлении.

Он отметил, что мировые финансовые рынки и рынки капитала были нестабильны из-за растущей неопределенности относительно перспектив экономической активности из-за распространения нового коронавируса.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Японские компании сократили свои инвестиции в основные средства в четвертом квартале, а производственный сектор сократился в феврале больше всего с 2016 года, поскольку на объемы производства негативно повлияли задержка поставок и снижение спроса.

Министерство финансов заявило, что капитальные расходы сократились на -3,5% в четвертом квартале 2019 года по сравнению с прошлым годом, полностью изменив рост на 7,1% в предыдущем квартале. Это также было больше, чем ожидаемое падение на -2,5%.

Инвестиции производителей в машины и оборудование снизились на -9%, а инвестиции непроизводителей снизились на -0,1%.

Прибыль компании снизилась на -4,6% в последнем квартале 2019 года после падения на -5,3% в предыдущем квартале. В то же время продажи снизились на -6,4% после снижения на -2,6%.

Частный опрос IHS Markit показал, что индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе упал до 47,8 в феврале с 48,8 в январе, и это самой низкой показатель с мая 2016 года.

Воздействие COVID-19 было наиболее очевидным в феврале. Новые заказы, размещенные у японских производителей товаров, упали самыми быстрыми темпами с декабря 2012 года.

Совокупное влияние более низких продаж и задержек в поставках способствовало дальнейшему снижению объемов производства в феврале. Тем не менее, производители все еще ожидают, что показатель будет выше через 12 месяцев.

Джо Хейс, экономист IHS Markit, сказал, что снижение количества заказов не может быть полностью связано со вспышкой COVID-19, поэтому, похоже, что спад производства в Японии идет гораздо глубже, но более низкие продажи в Китае в течение месяца еще больше осложняют и без того хрупкую ситуацию.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

В понедельник иена и евро укрепляли свои позиции по отношению к доллару, поскольку инвесторы становятся все более уверенными, что в этом месяце Федеральная Резервная система США может снизить процентную ставку, чтобы помочь экономике против быстрого распространения коронавируса. Сообщения о новых случаях заболевания коронавирусом в Соединенных Штатах подорвали надежду, что вирус не повлияет на экономику США и оказали поддержку евро и другим основным валютам по отношению к доллару. Штат Вашингтон подтвердил вторую смерть от вируса, а Нью-Йорк сообщил о своем первом случае заболевания.

В связи с тем, что в последние дни фондовые индексы США стремительно снижались, председатель ФедРезерва Джером Пауэлл заявил в пятницу, что центральный банк будет «действовать надлежащим образом» для поддержки экономики перед рисками, связанными с эпидемией коронавируса. Инвесторы восприняли его комментарии как намек на то, что ФРС готова к снижению процентной ставки как минимум на 0,25 процентного пункта на своем следующем запланированном заседании 17-18 марта.

Также недавно управляющий Банка Японии Харухико Курода выступил с похожим заявлением, в котором говорится, что центральный банк Японии готов предпринять необходимые шаги для стабилизации финансовых рынков, в случае необходимости. На прошлой неделе японская валюта выросла на 3,2%, показав самый большой прирост с июля 2016 года. В КНР опросы показали, что китайским фабрикам в феврале был нанесен сокрушительный удар, поскольку эпидемия коронавируса вызвала резкое сокращение активности за всю историю наблюдений. Так индекс менеджеров по закупкам (PMI) Caixin/Markit упал к отметке 40,3 в прошлом месяце, показав самый низкий уровень с начала наблюдения в 2004 году.

В пятницу пара EUR/USD торговалась разнонаправлено, но под конец торгового дня сумела вырасти закрыть день на положительной территории около цены $1.1040. Сегодня евро торговался в узком диапазоне $1.1035-70, оставаясь около месячных максимумов. На часовом графике евро по-прежнему торгуется выше линии скользящей средней MA (200) H1 ($1.0870). На четырехчасовом графике аналогичная ситуаций. Исходя из этого, вероятно, стоит и далее придерживаться северного направления в торговле, и на формирование коррекционного движения искать новые точки входа на покупку, пока цены удерживаются выше MA 200 H1.

В пятницу пара GBP/USD снова упала и закрыла день в красной зоне около цены $1.2825. Сегодня фунт торговался в диапазоне $1.2775-35, оставаясь вблизи цены закрытия. На часовом графике британская валюта по-прежнему торгуется ниже линии скользящей средней МА (200) Н1 ($1.2920). На четырехчасовом графике ситуаций аналогичная. Исходя из этого, стоит и далее придерживаться южного направления в торговле и пока пара находится ниже MA 200 H1, необходимо искать точки входа на продажу на окончание коррекции.

В пятницу USD/JPY очередной раз торговалась с понижением и закрыла день на отрицательной территории около цены Y108.05. Сегодня утром пара торговалась в диапазоне Y107.35-Y108.35. На часовой графике USD/JPY закрепилась существенно ниже линии скользящей средней MA (200) H1 (Y110.50). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. В текущих условиях стоит и далее придерживаться южного направления в торговле и на формирование коррекционного движения искать новые точки входа на продажу, пока пара USD/JPY находится ниже MA 200 H1.

Понедельник окажется весьма информативным днем недели. В фокусе окажутся индексы деловой активности в производственном секторе от Markit за февраль: в 08:50 GMT отчитается Швейцария, в 08:50 GMT - Франция, в 08:55 GMT - Германия, в 09:00 GMT - еврозона, а в 09:30 GMT - Британия. Также в 09:30 GMT Британия заявит об изменении объема чистых займов частным лицам, агрегата M4 денежной массы и количества одобренных заявлений на получение ипотечного кредита за январь. В 14:45 GMT США опубликуют индекс деловой активности в производственном секторе за февраль, а в 15:00 GMT - производственный индекс ISM за февраль. Также в 15:00 GMT США сообщат об изменении объема расходов в строительном секторе за январь.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

В 09:20 GMT представитель Бундесбанка Буч выступит с речью

В 12:30 GMT представитель ЕЦБ Гуиндо выступит с речью

В 14:00 GMT Франция проведет аукцион по продаже 3-х, 6-ти и 12-ти месячных гособлигаций

В 16:30 GMT США проведут аукцион по продаже 3-х и 6-ти месячных гособлигаций

Информационно-аналитический отдел Teletrade

DAX +0.3%

CAC 40 +0.2%

FTSE +0.3%

Европейские фондовые индексы, вероятно, откроются в понедельник с повышением, корректируясь после недавнего обвала цен на прошлой неделе связанного с распространением коронавируса.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Согласно опубликованным сегодня данным от Caixin/Markit, производственный индекс Китая PMI за февраль упал к рекордному своему значению - уровню 40.3, против 51.1 в январе. Значение оказалось хуже прогнозов поскольку усилия по сдерживанию распространения вспышки коронавируса негативно сказались на производительности предприятий. Напомним, что оценка показателя ниже 50 указывает на сокращение в секторе.

Занятость в производственном секторе также падала самыми быстрыми темпами за всю историю наблюдений PMI от Caixin/Markit, поскольку ограничения на поездки также негативно повлияли на предложение рабочей силы.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1168 (4355)

$1.1128 (6530)

$1.1095 (4318)

Цена на момент написания обзора: $1.1047

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.0968 (3613)

$1.0933 (3683)

$1.0892 (3519)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 6 марта составляет 129286 контракта (согласно данным за 28 февраля), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1100 (6530);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3008 (1970)

$1.2963 (1090)

$1.2921 (489)

Цена на момент написания обзора: $1.2833

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2762 (2751)

$1.2741 (3768)

$1.2712 (3224)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 марта составляет 28174 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3050 (3665);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 6 марта составляет 30630 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2800 (3768);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 28 февраля составило 1,09 против 1,07 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел Teletrade