Новости и прогнозы рынков CFD — 13-03-2014

Все компоненты индекса DOW, кроме одного, торгуются в минусе. Больше всех упали в цене акции Pfizer Inc. (PFE, -2.95%). Растут только акции Procter & Gamble Co. (PG, +0.11%).

Все сектора индекса S&P, кроме одного, торгуются в минусе. Прирост показывает только сектор коммунальных услуг (+0.2%). Самый большой минус демонстрирует сектор конгломератов (-2.5%).

«Основополагающая тенденция в производственном секторе еврозоны остается сильной, а сектор в настоящее время находится на пути умеренного восстановления», заявил Говард Арчер, главный европейский и британский экономист IHS Global Insight.

Согласно мнению IHS Global Insight, хотя промышленное производство показало снижение во второй месяц подряд в январе, основной тренд указывает на рост.

В фирме, однако, предупредили: условия остаются далеко не простым для производителей, так как фискальная политика по-прежнему в целом ограничительная, кредитные условия остаются напряженными, безработица поднимается, а потребители ограничены низким ростом доходов.

Напомним, данные, опубликованные Eurostat, показали: промышленное производство сократилось на 0,2 процента в январе после падения на 0,4 процента в декабре.

Экономист заявил: забегая вперед, производители надеются, что улучшение уверенности будет стимулировать бизнес активизировать свои расходы на капитальные товары и комплектующие, а также поможет потребителям увеличить свои расходы.

Данные, которые были представлены Организацией экономического сотрудничества и развития, показали, что безработица в государствах, входящих в состав ОЭСР, осталась неизменной в январе месяце - на уровне 7,6%. Число безработных в странах ОЭСР составило 46,2 млн.

Безработица среди мужчин в странах ОЭСР в январе осталась на уровне 7,5% и упала среди женщин на 0,1% - до 7,7%. Доля безработной молодежи увеличилась на 0,2% - до 15,7%, но оказалась на 1% ниже аналогичного месяца 2013 года. Однако в еврозоне этот показатель оставался высоким в нескольких странах, а именно: в Греции (по последним данным за ноябрь -  59%),  Испании (54,6%), Италии (42,4%), Португалии (34,7%) и Словакии (31,3%).

В региональном разрезе наблюдалась такая ситуация: в еврозоне безработица осталась на уровне 12%, во Франции выросла на 0,1% - до 10,9%, в Италии - на 0,2% - до 12,9%, но снизилась в Германии - на 0,1% - до 5%. В других европейских странах наиболее значительное падение безработицы наблюдалось в Словакии - на 0,2% - до 13,6% и Дании - на 0,2% - до 7%. При этом безработица в Швеции выросла на 0,2% - до 8,2%. Данные также показали, что безработица упала в США - на 0,1% - до 6,6%, Канаде - на 0,2% - до 7%, но была неизменной в Японии - на уровне 3,7%.

Курс доллара резко вырос против евро на фоне падения интереса к риску в ходе американской сессии, когда фондовые рынки снизились, несмотря на сильные данные США. Отметим, один из отчетов показал: первичные обращения за пособиями по безработице сократились на 9 000 и с учетом сезонных колебаний составили 315 000 за неделю, завершившуюся 8 марта. Результат стал самым низким с конца ноября. Количество обращений на предыдущей неделе были пересмотрены немного выше. Экономисты прогнозировали, что 334 000 новых заявок будет подано на прошлой неделе.

Также стало известно, что розничные продажи выросли с учетом сезонных колебаний на 0,3% в феврале с января. Розничные продажи без учета покупок авто выросли в том же темпе. Экономисты прогнозировали 0,3% прироста в общем объеме продаж в прошлом месяце и рост на 0,2% без учета автомобилей. Продажи выросли на скромные 1,5% по сравнению с годом ранее. Изменения показали падение розничных продаж на 0,6% в январе по сравнению с первоначально озвученными -0,4%.

Заметное влияние также оказали высказывания главы ЕЦБ Драги, заявившего, что ЕЦБ готовит применить дополнительные меры для защиты еврозоны от дефляции, поскольку высокий курс евро «давит» на цены. Также он отметил, что риски дефляции были «весьма ограничены», но чем дольше инфляция остается на низком уровне, тем выше вероятность развития дефляционных рисков. «Именно поэтому ЕЦБ готовит дополнительные нестандартные меры денежно-кредитной политики для защиты от такой случайности и готов принимать дальнейшие  решительные шаги, если это будет необходимо», сказал Драги.

Канадский доллар вырос против американской валюты благодаря улучшению отношению к риску и укреплению валют Новой Зеландии и Австралии. Канадская валюта была подкреплена ростом австралийского и новозеландского долларов, которые, как правило, тесно связаны с канадской валютой, после повышения на 25 базисных пунктов ставки Резервного банка Новой Зеландии и неожиданно сильного отчета по числу рабочих мест из Австралии за февраль. Межбанковские торги и интерес инвестиционных фондов к канадскому доллару поддержали валюту на лондонской сессии. Небольшое ослабление канадского доллара было отмечено после новостей, что розничные продажи в США выросли на 0,3% в феврале, но быстро восстановил эти потери.

Курс иены заметно укрепился против доллара США на фоне снижения склонности к риску. Пара стала находиться под давлением, когда фондовый рынок в США перешёл на негативную территорию. Также росту иены помогают вышедшие сегодня данные по Японии, позволяющие предположить, что компании, по меньшей мере, не ожидают жестокого удара. Это хорошие новости для абеномики, которая в последние месяцы, похоже, начала выдыхаться, так как обещанное восстановление экспорта так и не материализовалось. Сильные показатели инвестиций компаний говорят о том, что впереди – новости еще лучше. Базовые заказы на машины и оборудование – опережающий индикатор капиталовложений через шесть месяцев – подскочили в январе на 13,4% по сравнению с предыдущим месяцем. Это второй крупнейший рост в текущей серии данных, которая была начата в 2005 году. Он говорит о том, что компании, видимо, более уверены, чем ожидалось, в том, что экономика сможет выдержать повышение налога с продаж. Другим позитивным признаком является сила заказов в производственном секторе, которые в последние месяцы отставали от непроизводственных заказов.

Европейские фондовые индексы заметно снизились, достигнув при этом одномесячного минимума, что было связано с падением акций

Читать далее 

• Казначейство США разместило 30-летние облигации на 13 млрд. долларов с доходностью 3,630%.
  
• Отношение спроса к предложению составило 2,35, против 2,40 в среднем за шесть предыдущих аукционов.
  
• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 38,8% от объёма размещения, против 41,8% на предыдущих размещениях.
  
• Прямые покупатели выкупили 12,6% от объёма размещения, против 17,6% на предыдущих размещениях.
  
• Доходность 10-летних казначейских облигаций снизилась на 7 базисных пунктов до 2,656%.
  

Доклад, опубликованный Министерством торговли, показал: по итогам января месяца объем товарно-материальных запасов умеренно вырос, замедлив при этом по сравнению с предыдущим месяце. Также в отчете указывается на значительное падение продаж бизнеса.

Согласно данным, производственные запасы выросли на 0,4 процента в январе после роста 0,5 процента в декабре. Увеличение запасов соответствовало оценкам экономистов.

Товарно-материальные запасы среди оптовых торговцев выросли на 0,6 процента, в то время как запасы в сфере розничной торговли и среди производителей увеличились на 0,4 процента и на 0,2 процента, соответственно.

В то же время Министерство торговли сообщило о падении бизнес-продаж на 0,9 процента в январе после снижения на 0,1 процента в декабре. Продажи среди оптовиков показали резкое падение - на 1,9 процента. Продажи среди розничных продавцов и производителей также уменьшились - на 0,6 процента и на 0,3 процента, соответственно.

С учетом роста запасов и падения объема продаж общее соотношение производственных запасов к продажам поднялось до 1,32 в январе от 1,30 в декабре. Последнее значение оказалось самым высоким с октября 2009 года.

По сравнению с тем же месяцем прошлого года производственные запасы выросли на 3,9 процента в январе. Бизнес-продажи выросли на 2,5 процента по сравнению с прошлым годом.

Основные фондовые индексы США в минусе. Фондовые индексы США упали, сводя на нет утренние успехи. Индекс S&P 500 был очень близок к обновлению исторического максимума, но опубликованные перед открытием рынка данные показали увеличение розничных продаж и снижение уровня безработицы. Возможно, опять всплывает тема сворачивания программы количественного смягчения и повышение вероятности её ускорения, а может быть, рынки с опозданием отреагировали на новости из Китая и Украины. Впрочем, есть вероятность, что сегодняшние хорошие новости просто не смогли стать действующим катализатором для пробития исторических максимумов. В любом случае, основные фондовые индексы красивым движением, практически без откатов, идут вниз. Обычно такой тренд трудно сломать, так что с высокой долей вероятности в оставшуюся часть торгового дня мы сможем увидеть застой индексов и какое-то движение к закрытию.

После открытия рынка были опубликованы изменения в товарно-материальных запасах в январе. Обошлось без сюрпризов, запасы выросли на 0.4%, полностью совпав со средним прогнозом.

Сегодня Статистическое управление Канады заявило: канадские цены на новое жилье выросли в январе самыми быстрыми темпами почти за два года на фоне сильного роста в западной части страны. Цены на новые дома по всей стране выросли на 0.3% в месячном измерении, совпав с рыночными ожиданиями. Это следует за 0.1 % прироста в предыдущем месяце. Увеличение в январе было самым большим приростом с мая 2012 года. На 12 -месячной основе цены выросли на 1.5%, что выше консенсус-прогноза роста на 1.3%.

Из европейских новостей стоит выделить заявление члена Управляющего совета ЕЦБ Бенуа Кера, выступившего сегодня в Париже. "Политика прозрачности ЦБ предполагает, что на фоне роста инфляции процентные ставки для заемщиков должны снизиться." - заявил Кер. Представитель ЕЦБ отметил: ревизия активов финансовых учреждений ЕЦБ может облегчить трансмиссию монетарной политики и "потенциально помочь реализовать смягчение", если банки подчистят свой баланс "в хорошем смысле слова". Это может также оказать поддержку ценным бумагам, обеспеченным активами, и способствовать повышению активности в сфере сделок по слиянию и поглощению.

Большинство компонентов индекса DOW торгуются в минусе (27 против 3). Больше всех упали в цене акции Pfizer Inc. (PFE, -2.00%). Лидируют акции Nike Inc. (NKE, +0.60%) на фоне повышения прогнозов по прибыли на третий квартал ФГ от Telsey Advisory Group.

Большинство секторов индекса S&P торгуются в минусе. Второй день подряд наибольший прирост показывает сектор коммунальных услуг (+0.2%), а самый большой минус демонстрирует сектор конгломератов (-2.5%).

На текущий момент:

Dow 16,176.48 -163.60 -1.00%

Nasdaq 4,271.89 -51.44 -1.19%

S&P 500 1,852.04 -16.16 -0.87%

10 Year Yield 2.67% -0.06 --

Gold $1,372.90 +2.40 +0.18%

Oil $97.95 -0.04 -0.04%

Глава Бундесбанка и член Управляющего совета ЕЦБ Вайдманн заявил сегодня, что аккомодационная монетарная политика ЕЦБ оказалась вполне действенным инструментом, но низкие процентные ставки «не должны иметь перманентный характер».

Он признал, что экономика региона постепенно восстанавливается, однако отметил: пока слишком рано говорить о том, что суверенный кризис завершён. Долговые уровни некоторых стран-участниц союза остаются высокими, но даже самые проблемные государства демонстрируют признаки оздоровления. Между тем, рост немецкой экономики должен набрать обороты в этом и следующем году, как ожидает глава ЦБ.

Глава Бундесбанка также подчеркнул важность оперативного завершения формирования банковского союза, который, по его мнению, должен стать «самым крупным проектом с момента создания евро».

EUR/USD растерял дневные очки на фоне падения интереса к риску в ходе американской сессии, когда фондовые рынки снизились, несмотря на сильные данные США.

Уровень безработицы в Греции резко возрос в последнем квартале 2013 года после того, как оставался неизменным в третьем квартале, показали данные, опубликованные сегодня Греческим статистическим органом.

Согласно отчету, уровень безработицы вырос до 27,5 процента в четвертом квартале по сравнению с 27 процентов в течение трех месяцев по сентябрь. В четвертом квартале 2012 года уровень безработицы составлял 26 процентов.

Уровень безработицы среди молодежи (в возрастной группе 15-24 лет) составил 57 процентов в четвертом квартале, что оказалось ниже, чем 57,8 процента, зафиксированные годом ранее.

Число безработных составило около 1,360 млн. в конце 2013 года, что выше на 1,3 процента, чем в третьем квартале. В годовом выражении уровень безработицы вырос на 5,2 процента.

Между тем, число занятых упало на 1.3 процента в четвертом квартале, достигнув при этом уровня 3,590 млн. человек. В годовом выражении занятость сократилась на 2,5 процента, сообщили в Статистическом агентстве.

Член Управляющего совета ЕЦБ Бенуа Кер, выступивший сегодня в Париже, заявил: "политика прозрачности" ЦБ предполагает, что на фоне роста инфляции процентные ставки для заемщиков должны снизиться.

Представитель ЕЦБ отметил: ревизия активов финансовых учреждений ЕЦБ может облегчить трансмиссию монетарной политики и "потенциально помочь реализовать смягчение", если банки подчистят свой баланс "в хорошем смысле слова".

Это может также оказать поддержку ценным бумагам, обеспеченным активами, и способствовать повышению активности в сфере сделок по слиянию и поглощению.

Кроме того, Кер призвал власти ЕС к заключению соглашения по Механизму санации банков (SRM) как можно скорее.

«Если мы не сможем учредить SRM с прилагающимся к нему фондом, реорганизация банков останется национальной задачей, что приведёт к рассогласованию обязанностей и укреплению связи между банками», - отмечает он.

Ключевые моменты:

Вчера рейтинг компании Apple (AAPL) был повышен аналитиками Pacific Crest;

Компания видит несколько катализаторов, которые должны помочь росту Apple во второй половине этого года;

Учитывая катализаторы роста, достижение целевой стоимости $635 кажется вполне выполнимой задачей в течение следующих 12 месяцев.

"Просто будьте терпеливы. Пусть игра сама придет к вам. Не спешите. Будьте быстрыми, но не спешите." - Эрл Монро, американская баскетбольная легенда.

Вчера аналитики Pacific Crest повысили рейтинг акций Apple (AAPL) от "вместе с рынком" до "лучше рынка". Они также определили целевую стоимость компании на уровне $635 за акцию. Безусловно, на отчеты аналитиков всегда нужно смотреть с долей скептицизма, тем не менее, этот доклад был опубликован Энди Харгривзом, который имеет самый высокий - пятизвёздочный - рейтинг за точность своих предыдущих прогнозов по сравнению с другими аналитиками. Одним из основных поводов для оптимизма г-на Харгривза является следующая версия культового iPhone, а именно iPhone 6, который должен иметь больший экран, чем у у существующих моделей.

Г-н Харгривз считает, что новая версия мобильный устройств добавит около $4 на акцию в 2015 году. Напомним, текущий консенсус-прогноз прибыли на акцию (EPS) для Apple на 2015 год составляет чуть более $46.

Хотя целевая стоимость акций в $635 почти на $100 выше текущей цены, относительное изменение составляет менее 20%. Такой рост вполне возможен в ближайшее время даже без учета продаж iPhone 6, которые должны начаться в конце этого года.

В конце 2014 г. Apple подписал соглашения с NTT DoCoMo (NTT) и China Mobile (CHL). Более 60 млн. абонентов NTT DoCoMo получили доступ к продуктам Apple, и запуск в конце прошлого года iPhone 5C/5S уже помог Apple увеличить долю рынка в Поднебесной. Более 750 млн. абонентов компании China Mobile только недавно получили возможность приобрести новые Iphone. Это должно укрепить слабую долю рынка компании Apple в Китае. Благодаря этим соглашениям Apple сможет дополнительно продать от 10 млн. до 20 млн. устройств в 2014 году. Очевидно, обе сделки нацелены на огромный рост доли рынка в восточном регионе.

После долгих размышлений ожидается, что Apple всё-таки запустит интерактивное телевидение или носимые технологические продукты, например iWatch, к концу года. Большого заработка на этих продуктах не ожидается, однако их запуск должен стать началом понимания того, что Apple всё ещё может предлагать инновации, даже без Стива Джобса. Это основная причина, по которой Apple торгуется со значительным дисконтом к рынку в целом.

Во время прошлогоднего 30% ралли на рынке во главе роста были сектора вроде биотехнологий и акции, например Tesla Motors (TSLA). Вполне вероятно, что именно эта "пена" была основной движущей силой огромного роста.

Тем не менее, настроения инвесторов переменчивы. Вышеупомянутые катализаторы рыночного роста являются более волатильными и нестабильными.  Когда рыночные настроения будут менее рискованными, инвесторы переключат своё внимание на сильные компании, где прогнозы будут скромнее, балансы сильнее, дивиденды выше, а бета (чувствительность к рынку) ниже. Apple отвечает всем вышеперечисленным требованиям и может стать пристанищем для миграционных потоков капиталов, когда инвесторы частично будут выходить из этой "пены".

Даже сейчас, когда акции увеличились в цене более чем на $140 от своих минимумов в конце июня, они все ещё дёшевы. Средний показатель цены к прибыли (P/E) по рынку в настоящее время составляет примерно 16х и аналитики ожидают, что S&P 500 продемонстрирует 4% рост доходов в 2014 году. Apple имеет показатель P/E около 13x и должен увеличить продажи от 6% до 7% в 2014 финансовом году.

Кроме того, стоит учесть более $150 млрд. наличных средств или их ликвидных эквивалентов, а также 2.3% дивидендной доходности у Apple. Вполне вероятно, что Apple добавит десятки миллиардов долларов на программу обратного выкупа акций и увеличит дивиденды по итогам года. Скорее всего, акции застрянут в довольно узком торговом диапазоне в течение первой половины этого года, но во второй половине года можно ожидать их рост по причинам, указанным выше.

На текущий момент акции AAPL торгуют по $535.62 (-0.18%).

Нефтяные фьючерсы показывают смешанную динамику, поскольку более слабые, чем ожидалось, китайские экономические данные усилили опасения за будущий спрос

Читать далее 

Цены на золото снизились, отступив от шестимесячного максимума, что было связано с выходом лучших, чем ожидалось данных по США.

Читать далее 

На пятницу запланирован выход достаточного количества данных, но среди них не будет тех, которые относятся до наиболее важных. Начнет серию отчетов Швейцария – в 08:15 GMT будет представлен индекс цен производителей и импорта за февраль. Показатель отражает средний уровень изменения цен на сырье, материалы и товары промежуточного потребления. Используется для пересчета в сопоставимые цены максимально детализированных компонентов валового национального продукта. Является одним из показателей инфляционного давления. Также показатель является опережающим индикаторов потребительской инфляции в стране, поскольку рост цен в производственном секторе в конечном итоге перекладывается на потребителей. Ожидается, что индекс вырос на 0,3% после нулевого прироста в январе.

Важными также будут американские данные по индексу цен производителей за февраль (в 12:30 GMT). Индекс отражает изменение уровня цен на корзину товаров, произведенных в промышленности. Этот индекс состоит из двух частей: цены на входе и цены на выходе производства. Цена на выходе включает в себя стоимость рабочей силы и дает представление об инфляции, связанной с изменением стоимости рабочей силы. Большее объективным является индекс цен производителей без учета пищевой и энергетической отрасли промышленности (базовое значение показателя). При расчете индекса не учитываются цены на импортные товары и услуги. Ожидается, что показатель вырос на 0,2%.

В фокусе будут и данные по индексу потребительских настроений в США за март (в 13:55 GMT). Данный индекс представляет собой результаты опроса потребителей на предмет уверенности в текущей экономической ситуации. В опросе участвует около 500 респондентов. С помощью данного отчета выясняется желание потребителей тратить свои деньги. Индекс является опережающим индикатором потребительского настроения. Показатель рассчитывается путем добавления к 100 разницы между числом оптимистов и пессимистов, выраженным в процентах. Показатель имеет предварительно и окончательное значение. Более сильное влияние на рынки оказывают предварительные данные. По прогнозам, индекс вырос до уровня 81,9 с 81,6 в феврале.

Канадские цены на новое жилье выросли в январе самыми быстрыми темпами почти за два года на фоне сильного роста в западной части страны, заявило в четверг Статистическое управление Канады.

Цены на новые дома по всей стране выросли на 0,3% в месячном измерении, совпав с рыночными ожиданиями. Это следует за 0,1 % прироста в предыдущем месяце.

Увеличение в январе было самым большим приростом с мая 2012 года.

На 12 -месячной основе цены выросли на 1,5%, что выше консенсус-прогноза роста на 1,3%.

Наибольший вклад в рост новых цен на жилье внес Калгари, провинция Альберта. Там стоимость нового дома выросла на 1,3% в месячном измерении в январе – это самый большой прирост для города за почти семь лет. Статуправление связывает такое увеличение с более высокими материальными и трудовыми затратами, а также рыночными условиями.

Цены также выросли на 1,4% в Саскатун, Саскачеван и на 0,5% в Виннипеге, Манитоба.

Экономический рост в западной части Канады был сильнее по сравнению с другими частями страны в значительной степени из-за сырьевого сектора.

В районе большого Торонто, самом крупном городском центре Канады, цены на новое жилье увеличились на 0,2%.

Частично компенсировало рост цен снижение в ряде городских районов в провинции Онтарио, например, в области Китченер-Ватерлоо-Кембридж, где цены снизились на 0,3%. Также снижение цен было зафиксировано в Оттаве (-0,2%) и Хэмилтоне (-0,2%).

Цены не изменились в семи из 21-го городского района, отслеживаемых агентством.

В данный момент апрельские фьючерсы Nymex WTI котируются по $97,89 (-0,10%). Цены на нефть снижаются снижаются. Давление по-прежнему  оказывают слухи относительно планов США провести тестовую продажу нефти из стратегического резерва.

Цены на золото упали до уровня $1368.30 (-0,16%). Золото снижается в цене, корректируясь после существенного роста в течении текущей недели. Риски эскалации конфликта в Украине ограничивают снижение.  

Цены на серебро находятся на уровне $21.26 (-0,47%).

Импортные цены подскочили в феврале, так как холодная погода вызвала всплеск спроса на импортное топливо, которое используется для отопления домов и предприятий.

Цены на импортные товары и услуги в целом выросли на 0,9 % в феврале по сравнению с месяцем ранее, заявило в четверг Министерство труда. Результат соответствует наибольшему месячному приросту с августа 2012 года.

Цены также выросли более резко в январе, чем предполагалось ранее - на 0,4% вместо первоначально озвученных 0,1% .

Экономисты ожидали роста цен на 0,6% в прошлом месяце.

Несмотря на последнее значение, импортные цены в долгосрочной перспективе являются слабыми, отражая приглушенный рост мировой экономики. По сравнению с годом ранее цены на импорт снизились на 1,1% в феврале.

Прирост цен в прошлом месяце обусловлен увеличением расходов на импортное топливо, которые поднялись на 5,1%, это самый большой скачок с августа 2012 года. Импортные цены на нефть выросли на 4,4%, а цены на природный газ поднялись на 22,4%.

Экономист Министерства труда заявил: увеличение импортных цен на топливо было обусловлено подъемом спроса на отопление в связи с очень холодной погодой.

Между тем, импортные нетопливные цены снизились на 0,2% в феврале, показав наибольшее снижение с августа 2013 года. Цены на импортные продукты питания и капитальные товары упали, а цены на импортные авто и потребительские товары были неизменными. Цены на промышленные товары и материалы выросли.

Инфляция в США остается на исторически низком уровне в течение большей части восстановления. Индекс потребительских цен Министерства труда увеличился всего на 0,1 % в январе с декабря и был на 1,6% выше по сравнению с годом ранее. Это означает, что инфляция ниже годового целевого уровня Федеральной резервной системы 2%.

Но недавние признаки подъема цен могут успокоить чиновников Федеральной резервной системы, которые намерены сократить свои ежемесячные покупки облигаций. Политики ФРС, снизившие свои ежемесячные покупки облигаций до 65 млрд. долл. США с первоначальных 85 млрд. долл. США, планируют встретиться снова на следующей неделе и, вероятно, обсудят дополнительные сокращения.

Продажи американских ритейлеров ускорились в прошлом месяце, предполагая, что зимние холода уже не так действуют на покупателей и экономика в целом стала «оттаивать».

Розничные продажи выросли с учетом сезонных колебаний на 0,3% в феврале с января, заявило в четверг Министерство торговли. Розничные продажи без учета покупок авто увеличились в том же темпе.

Экономисты прогнозировали 0,3% прироста в общем объеме продаж в прошлом месяце и рост на 0,2% без учета автомобилей. Продажи выросли на скромные 1,5% по сравнению с годом ранее. Изменения показали падение розничных продаж на 0,6% в январе по сравнению с первоначально озвученными 0,4% падения.

Как и другие аспекты экономики, розничные продажи замедлились в декабре и январе после укрепления в большей части прошлого года. Но продажи пришли в норму в большинстве категорий в прошлом месяце, в том числе в ресторанах, магазинах спортивных товаров и у дилеров мебели.

Доклад о розничных продажах является важной мерой потребительских расходов, на долю которых приходится более двух третей объема производства США . Признаки улучшения укрепляют надежду, что экономика демонстрировала лишь временное замедление из-за необычно холодной погоды в последние месяцы. Многие экономисты прогнозируют замедление экономического роста до уровня ниже 2% в первом квартале нынешнего года после того, как экономика показала более 3% годового усиления в последние шесть месяцев 2013 года.

"Продажи автомобилей восстанавливаются , поскольку покупатели вернулись в дилерские центры и потребители возвращаются в магазины, чтобы сделать те покупки, которые они отложили в зимнее время", сказал главный экономист PNC Financial Стюарт Г. Хоффман.

Слабый рост числа рабочих мест в декабре и январе выразил обеспокоенность по поводу основной проблемы в экономике. Эти опасения были по крайней мере частично снижены, когда рабочие места февральском отчете выросли на 175 000, что лишь немного меньше среднемесячного прироста в прошлом году.

Немагазинная розничная торговля - категория, включающая онлайн-продажи, менее зависимые от погоды - выросла на 1,2 % в прошлом месяце. Продажи в ресторанах и барах были на 0,3% выше, а продажи спортивных товаров, в книжных и музыкальных магазинах расширились на 2,5%.

Продажи автомобилей выросли на 0,3 % в прошлом месяце, только частично компенсировав падение в январе на 2,2%. Тем не менее, продажи автомобилей выросли по сравнению с годом ранее. Отдельный доклад показал высокий спрос на пикапы в феврале.

Продажи на автозаправочных станциях немного увеличилась, но продажи в продуктовых магазинах слегка снизились.

Розничный доклад является одним из заключительных датчиков потребительского спроса, которые чиновники Федеральной резервной системы увидят накануне встречи на следующей неделе. Центральный банк будет оценивать, стоит ли продолжать урезать свою программу покупки облигаций после уже осуществленного дважды сокращения с декабря до 65 миллиардов долларов в месяц.

USD/JPY Y102.00, Y102.70, Y102.85, Y103.10, Y103.15, Y103.25, Y103.65, Y104.00

EUR/USD $1.3800, $1.3900, $1.3910, $1.3930, $1.3950

GBP/USD $1.6670, $1.6700, $1.6725

EUR/GBP stg0.8200, stg0.8275, stg0.8300

AUD/USD $0.8960, $0.9000, $0.9005, $0.9040/50, $0.9155, $0.9175

USD/CAD C$1.0970, C$1.1000, C$1.1050, C$1.1190

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии увеличилась и составляет 2.75% (+0.03 б.п.).

Золото $1,368.20 (-0.17%)

Нефть (WTI) $97.79 (-0.20%)

Число американцев, впервые подавших заявки на пособия по безработице, упало до трехмесячного минимума на прошлой неделе, предполагая, что рынок труда стабилизируется после раннего зимнего затишья.

Первичные обращения за пособиями по безработице, мера увольнений во всей экономике, сократились на 9 000 и с учетом сезонных колебаний составили 315 000 за неделю, завершившуюся 8 марта. Об этом Министерство труда заявило в четверг. Результат стал  самым низким уровнем с конца ноября.

Количество обращений на предыдущей неделе были пересмотрены немного выше. Экономисты прогнозировали, что 334 000 новых заявок будет подано на прошлой неделе.

Данные о числе обращений могут значительно меняться от недели к неделе, особенно в зимний период, когда погодные эффекты усложняют методы расчета правительства. Более широкий показатель, сглаживающий еженедельную волатильность - четырехнедельная скользящая средняя заявок – снизилась на 6 250 до 330 500 .

Более сильное падение предполагает, что работодатели сокращают меньше рабочих, чем в предыдущие месяцы - это развитие, иногда указывающее на форсирование найма.

Количество первичных обращений остается намного ниже порогового уровня 400 000, который некоторые экономисты считают индикатором того, набирает ли рынок труда обороты или ухудшается. Число первичных заявок по безработице недалеко от уровней, зафиксированных до рецессии, и гораздо ниже пиков выше 650 000 за неделю в разгар экономического спада в 2009 году.

Но в целом на рынке труда прогресс остается удручающе медленным. Экономика добавила 175 000 рабочих мест в феврале, сообщило на прошлой неделе Министерство труда. Было зафиксировано увеличение по сравнению с предыдущими двумя месяцами, однако слишком медленное, чтобы быстро снизить уровень безработицы.

Рост рабочих мест все еще отстает от уровней середины прошлого года, когда он был в среднем выше 200 000. Уровень безработицы остается повышенным в 6,7%.

Небольшое увеличение рабочих мест может успокоить чиновников Федеральной резервной системы, стремящихся сократить ежемесячные покупки облигаций, которые были разработаны для стимуляции инвестиций, расходов и найма. Представители ФРС сократили программу покупок на 20 миллиардов долларов до 65 миллиардов долларов и, как ожидается, осуществят очередное снижение на их следующей встрече 18-19 марта.

Кроме того, в докладе отражено снижение числа повторных обращений за пособиями по безработице на 48 000 до 2 855 000 на неделе, завершившейся 1 марта. Повторные обращения сообщаются с одной неделей задержки.

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1871.80 (+0.22%), фьючерс NASDAQ вырос на 0.30% до уровня 3717.75 пункта.

Внешний фон смешанный. Основные фондовые индексы Азии и Европы торгуются или закрылись разнонаправленно:

Nikkei 14,815.98 -14.41 -0.10%

Hang Seng 21,756.08 -145.87 -0.67%

Shanghai Composite 2,019.11 +21.42 +1.07%

FTSE 6,611.31 -9.59 -0.14%

CAC 4,312.76 +6.50 +0.15%

DAX 9,217.45 +28.76 +0.31%

Декабрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $97.78 за баррель (-0.21%)

Цены на золото торгуются в области $1366.30 за унцию (-0.31%).

Фьючерсы на основные фондовые индексы торгуются в плюсе. Рынок США показывает поразительную устойчивость. Опасения по поводу Китая и Украины были предусмотрены, также как и и устойчивость фондового рынка США на фоне этих проблем. Вчерашний день не показал определённой динамики основных фондовых индексов.

Многие рынки не справились с опасениями из-за Китая и Украины, продемонстрировав падение на 1.0% и более. В свою очередь, S&P 500, Russell 2000, и Nasdaq Composite завершили день выше нуля. Прирост был незначительным в случае с S&P 500 (+0.03%), скромный прирост в 0.37% показал Nasdaq. Индекс Dow снизился всего на 0.07%.

Возможно, на первый взгляд динамика не кажется внушительной, но это даёт ощущение, что фондовый рынок США, среди прочих основных мировых рынков, в настоящее время рассматривается как безопасная гавань. Возможно, такая динамика обусловлена географическим расстоянием от Китая и Украины. Это, однако, не значит, что индексы не пойдут вниз, если ситуация в Китае и Украине обострится, но темпы падения, безусловно, могут быть меньшими.

До открытия регулярной сессии были опубликованы данные по первичным обращениям за пособием по безработице в США. За первую неделю марта их количество составило 315 тыс. (прогноз 334 тыс.). Розничные продажи, также опубликованные до открытия рынка, в феврале выросли на 0.3% (прогноз +0.3%).

Бывший глава Банка Израиля и вице-председатель корпорации Citigroup Inc. Стэнли Фишер в замечаниях, подготовленных для слушаний по утверждению перед Банковским комитетом Сената, заявил: крупнейшая экономика мира по-прежнему нуждается в беспрецедентном стимулировании из-за высокой безработицы. «Уровень безработицы в 6.7% остается слишком высоким. Достижение максимальной занятости и ценовой стабильности требует продолжения экспансионистской денежно-кредитной политики, хотя ФРС снижает ежемесячные покупки ценных бумаг». Фишер также сказал, что ФРС должна быть бдительной при осуществлении надзора и регулирования банков и рынков, и что эти приоритеты должны быть такими же важными, как и денежно-кредитная политика. Президент Барак Обама назначил Фишера вице-председателем ФРС. Он провел большую часть последней четверти века, участвуя в разработке глобальной политики в качестве бывшего главного экономиста Всемирного банка и высокопоставленного чиновника в МВФ.

Из европейских новостей стоит выделить заявление члена исполнительного совета ЕЦБ Бенуа Кере о том, что в еврозоне нет признаков дефляции, но ее риск возможен. "Мы не видим дефляции в еврозоне. Мы видим ее возможный риск, и мы должны быть готовы действовать против этого риска, если он материализуется", - сказал он. У ЕЦБ есть ряд инструментов для решения этой проблемы, добавил он. Инфляция в еврозоне многие месяцы остается намного ниже целевого уровня центрального банка, установленного чуть ниже 2%, вызывая опасения дефляции. Однако, как неоднократно заявлял президент ЕЦБ Марио Драги, никаких подобных признаков в еврозоне нет.

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

07:45 Франция Индекс потребительских цен, м/м Февраль -0.6% +0.4% +0.6%

07:45 Франция Индекс потребительских цен, г/г Февраль +0.7% +1.1% +1.1%

09:00 Еврозона Ежемесячный экономический отчет ЕЦБ Март

12:30 Канада Индекс цен на новое жилье Январь +0.1% +0.3% +0.3%

12:30 США Розничные продажи Февраль -0.6% Пересмотрено с -0.4% +0.3% +0.3%

12:30 США Розничные продажи за исключением автомобилей  Февраль -0.3% Пересмотрено с 0.0% +0.2% +0.3%

12:30 США Индекс цен на импорт, м/м Февраль +0.4% Пересмотрено с +0.1% +0.6% +0.9%

12:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. Март 324 Пересмотрено с 323 334 315

Курс евро резко вырос против доллара США в условиях отсутствия значимой макростатистики. Из второстепенных данных вышли сведения о французской инфляции.Во Франции мера инфляции, согласованная по стандартам ЕС, ускорилась в феврале немного быстрее, чем ожидалось, показали в четверг данные статистического управления INSEE. Гармонизированный индекс потребительских цен, или HICP, вырос на 1,1 процента в годовом исчислении после роста на 0,8 процента в январе. Экономисты ожидали, что показатель инфляции будет в размере 1 процента. В месячном измерении гармонизированный индекс потребительских цен вырос на 0,6 процента в феврале, сменив подобный спад в январе. Ежемесячные данные соответствуют ожиданиям экономистов.

Прирост HICP в феврале пришел, в основном, из окончания зимних распродаж и его влияния на цены на одежду и обувь, и в меньшей степени на цены на промышленную продукцию.

В свою очередь, индекс потребительских цен вырос на 0,9 процента в год в феврале, после прироста на 0,7 процента в предыдущем месяце. Экономисты прогнозировали показатель инфляции в размере 1 процента. Базовая инфляция поднялась до 0,7 процента по сравнению с январским необычно низким уровнем 0,1 процента. Месячный рост был 0,5 процента в феврале по сравнению с 0,4 процента в предыдущем месяце. На ежемесячной основе индекс потребительских цен поднялся на 0,6 процента, компенсируя спад подобного размера в предыдущем месяце. Экономисты ожидали прироста на 0,5 процента.

Также сегодня был опубликован ежемесячный экономический отчет ЕЦБ. В своем мартовском бюллетене Управляющий совет ЕЦБ вновь повторил, что ставки будут удерживаться низкими в течение длительного периода времени, судя по сниженному прогнозу по инфляции, связанному с сохраняющейся слабостью экономики еврозоны и "высоким уровнем незагруженных мощностей, а также сниженным ростом денежной массы и кредитования".

И все же умеренное восстановление в регионе имеет место в соответствии с прогнозами ЕЦБ, и текущий прогноз по ценам и экономике подтверждает необходимость продолжать аккомодационную политику, пока это будет необходимо, для поддержания восстановления.

Управляющий совет ЕЦБ рассчитывает, что «в 2014 годовой рост HICP составит 1,0%, в 2015 – 1,3%, а в 2016 – 1,5%», добавляя, что «в последнем квартале 2016 годовой подъём ожидается на уровне +1,7%». Что касается роста ВВП, то Банк ожидает, что в 2014 он составит 2%, в 2015 – 1,5%, а в 2016 – 1,8%.

Наконец, в отчёте Банк призывает национальные правительства стран-участниц ЕС увеличить усилия, направленные на «снижение уровня госдолга за счёт реализации финансовых стратегий, предусмотренных Пактом стабильности и роста. Властям также необходимо продолжить проведение структурных реформ, целью которых является снижение уровня безработицы в регионе.

Курс британского фунта также существенно вырос против доллара на фоне данных по рынку жилья. Рост цен на жилье в Великобритании замедлился в феврале, показал в четверг последний опрос от Королевского института дипломированных оценщиков (RICS). Баланс цен на жилье составил шестимесячный минимальный балл 45. Результат не дотянул до прогнозов на уровне 52, что было бы неизменным по сравнению с результатом января (который был пересмотрен в сторону понижения с 53).

Среди отдельных компонентов опроса, субиндексы ценовых ожиданий, продаж и числа покупателей продолжили увеличиваться. По регионам, цены на жилье выросли гораздо более быстрыми темпами в области Лондона и на Юго-Востоке.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.3967

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.6717

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y102.41 и отступила

В США в 14:00 GMT выйдет изменение объема запасов на коммерческих складах за январь. В 21:30 GMT Новая Зеландия выпустит индекс деловой активности в производственном секторе от Business NZ за февраль. В 23:50 GMT будет опубликован протокол совещания Банка Японии по вопросам кредитно-денежной политики.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.4000, $1.3967/75

Ордера на покупку $1.3880, $1.3820

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6785/800, $1.6745/55, $1.6720/25, $1.6700/10

Ордера на покупку $1.6650, $1.6630-10

AUD/USD

Ордера на продажу $0.9150, $0.9100

Ордера на покупку $0.9025/20, $0.9000, $0.8950, $0.8910/00

EUR/JPY

Ордера на продажу Y144.00, Y143.75/80, Y143.45/50, Y143.15/20

Ордера на покупку Y142.50, Y142.20, Y142.00, Y141.50

USD/JPY

Ордера на продажу Y103.75/80, Y103.50, Y103.20, Y103.00

Ордера на покупку Y102.30/20, Y102.00, Y101.50

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8435/40, stg0.8415/20, stg0.8390/405, stg0.8380

Ордера на покупку stg0.8320

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Товарно-материальные запасы выросли на 0,5 процента в декабре. Наибольший прирост запасов наблюдался в секторе розничной торговли – на 0,6 процента за месяц. Между тем, отношение объема запасов к текущему уровню продаж поднялось до 1,3 месяца в декабре. Учитывая слабость розничных продаж в начале года, не исключено, что розничные запасы будут снова способствовать увеличению общих запасов бизнеса. Ожидается, что товарно-материальные запасы покажут еще одно заметное повышение в январе. Даже с ожидаемым ростом запасов в январе эксперты прогнозируют замедление темпов в течение года. Это, в свою очередь, будет оказывать негативное воздействие на рост ВВП, по крайней мере в первые три квартала текущего года.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам января ожидается на уровне +0,4%, по сравнению с +0,5% в прошлом месяце.

Четыре технологических гиганта вместе инвестируют $124 млрд. в казначейские облигации США и еще $39 млрд. в прочие государственные долговые обязательства, сообщает Бюро журналистских расследований Великобритании. Такие инвестиции позволят компаниям Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), Google (GOOG) и Cisco Systems (CSCO) получить дополнительную прибыль за счёт снижения налогового бремени.

Европейские фондовые индексы почти не изменились после закрытия на месячном минимуме, в то время как падение акций Wm Morrison Supermarkets Plc увело вниз котировки ритейлеров, а инвесторы ожидают выхода статистики США. Американские фьючерсы на фондовые индексы и азиатские акции поднялись.

Внимание рынка направлено на данные о розничных продажах в США за февраль, а также данные об объеме запасов товаров на складах.

Что касается опубликованной в регионе статистики, во Франции мера инфляции, согласованная по стандартам ЕС, ускорилась в феврале немного быстрее ожидаемого, показали в четверг данные статистического управления INSEE. Гармонизированный индекс потребительских цен, или HICP, вырос на 1,1 процента в годовом исчислении после роста на 0,8 процента в январе. Экономисты ожидали, что показатель инфляции будет в размере 1 процента. В месячном измерении гармонизированный индекс потребительских цен вырос на 0,6 процента в феврале, сменив подобный спад в январе. Ежемесячные данные соответствуют ожиданиям экономистов.

Стоимость бумаг британского ритейлера Wm Morrison Supermarkets Plc упала на 6,3 процента. Компания сообщила, что в следующие 3 года продаст недвижимости на сумму 1 млрд фунтов стерлингов ($1,7 млрд). Помимо этого, она прогнозирует снижение прибыли в 2014 году по итогам третьего года подряд.

Котировки Adecco SA, крупнейшей рекрутинговой компании мира, упала на 6,9 процента. Как стало известно, крупнейший инвестор Adecco - Jacobs Holding AG - готовится продать порядка 16% акций компании на общую сумму 2,2 млрд франков ($2,5 млрд).

Акции Deutsche Lufthansa подорожали на 5,4 процента. Германская авиакомпания сообщила о сохранении планов увеличения операционной прибыли втрое в течение двух лет. Помимо этого компания намерена возобновить выплату дивидендов, приостановленную в 2012 году: по итогам прошедшего года она выплатит 0,45 евро на акцию.

На текущий момент:

FTSE 100 6,610.59 -10.31 -0.16%

CAC 40 4,303.91 -2.35 -0.05%

DAX 9,204.64 +15.95 +0.17%

Рост цен на жилье в Великобритании замедлился в феврале, показал в четверг последний опрос от Королевского института дипломированных оценщиков (RICS). Баланс цен на жилье составил шестимесячный минимальный балл 45.

Результат не дотянул до прогнозов на уровне 52, что было бы неизменным по сравнению с результатом января (который пересмотрели в сторону понижения с 53).

Среди отдельных компонентов опроса субиндексы ценовых ожиданий, продаж и числа покупателей продолжили увеличиваться.

По регионам цены на жилье выросли гораздо более быстрыми темпами в области Лондона и на Юго-Востоке.

Во Франции мера инфляции, согласованная по стандартам ЕС, ускорилась в феврале немного быстрее, чем ожидалось, показали в четверг данные статистического управления INSEE.

Гармонизированный индекс потребительских цен, или HICP, вырос на 1,1 процента в годовом исчислении после роста на 0,8 процента в январе. Экономисты ожидали показателя инфляции в размере 1 процента.

В месячном измерении гармонизированный индекс потребительских цен вырос на 0,6 процента в феврале, сменив подобный спад в январе. Ежемесячные данные соответствуют ожиданиям экономистов.

Прирост HICP в феврале пришел в основном из окончания зимних распродаж и его влияния на цены на одежду и обувь, и в меньшей степени - на цены на промышленную продукцию.

В свою очередь, индекс потребительских цен вырос на 0,9 процента в год в феврале после прироста на 0,7 процента в предыдущем месяце. Экономисты прогнозировали показатель инфляции в размере 1 процента .

Базовая инфляция поднялась до 0,7 процента по сравнению с январским необычно низким уровнем 0,1 процента. Месячный рост был 0,5 процента в феврале по сравнению с 0,4 процента в предыдущем месяце.

На ежемесячной основе индекс потребительских цен поднялся на 0,6 процента, компенсируя спад подобного размера в предыдущем месяце. Экономисты ожидали прироста на 0,5 процента.

В Австралии с учетом сезонных колебаний уровень безработицы составил 6,0 процента в феврале, сообщило в четверг Австралийское бюро статистики (ABS). Результат соответствует ожиданиям и не изменился по сравнению с чтением января.

Австралийская экономика прибавила 47 300 рабочих мест в феврале до 11 530 800, что превысило ожидания прироста на 15 300 после потери 3 700 рабочих мест в предыдущем месяце.

Полная занятость увеличилась на 80 500 до 8 049 900, а неполная занятость снизилась на 33 300 до 3 480 900.

Число безработных увеличилось на 9 800 человек до 742 200 в феврале, сообщает ABS . Количество безработных, ищущих полную занятость, снизилось на 24 100 до 525 000, а число безработных, которые ищут только неполный рабочий день, увеличилось на 33 900 до 217 200 .

Уровень участия рабочей силы составил 64,8 процента в феврале по сравнению с пересмотренными 64,6 процента в январе (первоначально сообщалось о 64,5 процента).

Совокупные месячные отработанные часы сократились на 14,0 млн. часов (0,9 %) на 1608,9 млн. часов.

С учетом сезонных колебаний уровень неполной занятости был 7,4 процента. В сочетании с уровнем безработицы 6,0 процента последняя оценка недоиспользования общей рабочей силы с учетом сезонных колебаний составила 13,5 процента в феврале на основе округления оценок, сообщило ABS.

Розничные продажи снова снизились в январе, так как суровая погода удерживала потребителей дома. Продажи упали на 0,4 процента в январе после снижения на 0,1 процента в декабре. Среди категорий, возглавляющих снижение продаж в течение месяца, были транспортные средства и запасные части, а также спортивные товары. Продажи даже снизились в оптовом секторе, давая понять, что слабость в общем объеме реализации не может быть связана только с погодными эффектами. Контрольная группа, входящая в расчет ВВП, показала снижение на 0,3 процента в январе, подразумевая, что могут быть некоторые риски снижения потребительских расходов в первом квартале. Ожидается, что объем розничных продаж умеренно вырос в феврале, но по-прежнему попадет под влияние погодных эффектов.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам февраля ожидается на уровне +0,3%, по сравнению с -0,4% в прошлом месяце.

В своем мартовском бюллетене Управляющий совет ЕЦБ вновь повторил, что ставки будут удерживаться низкими в течение длительного периода времени, судя по сниженному прогнозу по инфляции, связанному с сохраняющейся слабостью экономики еврозоны и "высоким уровнем незагруженных мощностей, а также сниженным ростом денежной массы и кредитования".

И все же умеренное восстановление в регионе имеет место в соответствии с прогнозами ЕЦБ, и текущий прогноз по ценам и экономике потдвеждает необходимость продолжать аккомодационную политику, пока это будет необходимо для поддержания восстановления.

Управляющий совет ЕЦБ рассчитывает, что «в 2014 годовой рост HICP составит 1,0%, в 2015 – 1,3%, а в 2016 – 1,5%», добавляя: «в последнем квартале 2016 годовой подъём ожидается на уровне +1,7%». Что касается роста ВВП, то Банк ожидает, что в 2014 он составит 2%, в 2015 – 1,5%, а в 2016 – 1,8%.

Наконец, в отчёте Банк призывает национальные правительства стран-участниц ЕС увеличить усилия, направленные на «снижение уровня госдолга за счёт реализации финансовых стратегий, предусмотренных Пактом стабильности и роста. Властям также необходимо продолжить проведение структурных реформ, целью которых является снижение уровня безработицы в регионе».

USD/JPY Y102.00, Y102.70, Y102.85, Y103.10, Y103.15, Y103.25, Y103.65, Y104.00

EUR/USD $1.3800, $1.3900, $1.3910, $1.3930, $1.3950

GBP/USD $1.6670, $1.6700, $1.6725

EUR/GBP stg0.8200, stg0.8275, stg0.8300

AUD/USD $0.8960, $0.9000, $0.9005, $0.9040/50, $0.9155, $0.9175

USD/CAD C$1.0970, C$1.1000, C$1.1050, C$1.1190

РБК-Daily

Новый премьер-министр предложил план спасения экономики Италии

Недавно приступивший к исполнению обязанностей премьер-министр Италии Маттео Ренци представил комплекс мер для оживления экономики страны. Так, он намерен реструктурировать долги министерств и ведомств и понизить налоги для низкооплачиваемых работников на общую сумму в $13 млрд, передает Би-би-си. Как уверяет Ренци, деньги на проведение реформ могут найтись благодаря увеличению налога на реализованный прирост капитала.

Сорос: Европа должна стать единой, иначе ее ждут 25 лет стагнации

Легендарный миллиардер - финансист Джордж Сорос - считает, что Европу ожидают 25 лет стагнации в случае, если политики не приложат усилия в деле дальнейшей интеграции валютного блока и не изменят политический курс, который не способствует банковскому кредитованию. Несмотря на то что финансовый кризис, преследовавший Европу с 2010г., "закончился", она все еще находится лицом к лицу с кризисом политическим, разделившим регион на страны-кредиторы и страны-должники, заявил Сорос в интервью телеканалу Bloomberg.

Юбилей WWW: Всемирная паутина отмечает 25-летие

Сегодня исполняется 25 лет с того дня, как английский физик и инженер Тим Бернерс-Ли сформулировал идею Всемирной паутины (World Wide Web, WWW), положив начало интернет-коммуникации в том виде, какой мы ее знаем сейчас. Всего за четверть века интернет проник практически во все сферы человеческой деятельности и стал неотъемлемой частью повседневной жизни людей, поэтому не будет преувеличением сказать, что изобретение Всемирной паутины является одним из поворотных моментов в истории человечества.

The Economic Times

США продадут 5 млн баррелей нефти из стратегического запаса

По словам представителя министерства энергетики США Билла Гиббонса, проверка планировалась в течение нескольких месяцев и вызвана значительными изменениями в системе. Гиббонс отметил, что тестовая продажа необходима для «правильной оценки возможностей системы в случае ее выхода из строя». В последний раз США производили продажу нефти из стратегических запасов в 1990 году во время военной операции в Ираке.

The Guardian

Guardian: минимальная зарплата в Великобритании увеличится на 3%

Министр по делам бизнеса Великобритании Винс Кейбл заявил, что правительство примет рекомендацию комиссии по минимальным выплатам об увеличении минимальной заработной платы на 3%, передает The Guardian. Минимальная заработная плата в Великобритании увеличится на 3% до £6,50 в час для взрослых, а также на 2% до £ 5,13 для 18-20-летних и на 2% до £3,79 для 16-17-летних. Канцлер казначейства Великобритании Джордж Осборн заявил, что хочет в конечном счете поднять уровень заработной платы до £7.

США грозят отрезать Россию от долларовой экономики

В преддверии встречи президента США с исполняющим обязанности премьер-министра Украины Арсением Яценюком советники Барака Обамы обсуждают возможность дальнейших санкций в отношении России. Об этом в среду, 12 марта, сообщает газета The New York Times со ссылкой на источники в администрации президента США. Собеседник газеты сообщил, что речь идет не о том, вводить санкции или нет. "На этот счет в окружении Обамы есть консенсус, и с каждым днем уверенность растет, - пишет американская газета. - Вопрос в том, с какого момента вводить санкции и насколько суровыми они должны быть". По информации The New York Times, кроме таких мер, как замораживание счетов отдельных лиц, администрация президента рассматривает возможность отказаться от кредитования российских банков и, вероятно, "отрезать страну от долларовой экономики".

По словам аналитиков из технического отдела RBC Capital Markets, очередная попытка EUR/GBP прорвать сопротивление stg0.8350 увенчалась успехом. Более того, в банке говорят, что у пары появился шанс существенно вырасти. Отмечается, что ближайшей целью является 200-дневная скользящая средняя в районе stg0.8427, тогда как в целом у пары есть потенциал для роста к stg0.8466 и stg0.8585. О завершении фазы коррекции и возобновлении нисходящего тренда, по словам аналитиков из технического отдела RBC Capital Markets, можно будет говорить при прорыве и закрытии ниже stg0.8129

Согласно мнению аналитиков из UOB Group, прорыв уровня $1361 говорит о продолжение роста золота в среднесрочной перспективе.  "После консолидации в последние 2 недели четкий прорыв сильного сопротивления $1361 говорит о возобновлении роста в среднесрочной перспективе. Поскольку восходящий импульс быстро набирает обороты, золото должно вырасти к $1375, а затем к $1393" - считают в крупнейшем банке Сингапура. "Несмотря на краткосрочный откат, золото должно задержаться выше $1355, но лишь прорыв $1344 сведет на нет бычий прогноз" - отметили в UOB Group.

Согласно опубликованным сегодня данным Государственного статистического управления страны, объем промышленного производства КНР в январе-феврале 2014 года вырос только на 8,6% относительно того же периода предыдущего года, тогда как аналитики прогнозировали увеличение показателя на 9,5%.

Разочаровали и данные по розничным продаж, которые показали подъем в феврале только на 11,8%, тогда как аналитики прогнозировали увеличение показателя на 13,5%.

Помимо этого, расстроили и цифры по объему инвестиций в основные активы Китая, которые  увеличились за первые два месяца года на 17,9%. Эксперты ожидали роста показателя на 19,4%.

Стоит отметить, что Китай не дает отдельных данных за январь и февраль, объединяя статистику за первые два месяца года, позволяя избежать искажения данных в связи с празднованием Нового года по Лунному календарю, который ежегодно приходится на разные даты.

Исходя из всего вышеперечисленного, можно сделать вывод, что вторая экономика мира замедляется и отстает от прогнозов рынка.

• В 08:15 GMT член правления ЕЦБ Бенуа Керре выступит с речью

• В 10:00 GMT Италия проведет аукцион по продаже 3-х, 7-ми, 15-ти и 30-ти летних бондов

• В 10:00 GMT ежегодная пресс-конференция Бундесбанка

• В 10:30 GMT Британия проведет аукцион по продаже 5-летних казначейских ценных бумаг, индексированных по инфляции

• В 11:40 GMT исполнительный директор Банка Англии (по банковским услугам) и главный кассир Крис Салмон выступит с речью

• В 13:50 GMT директор специального резолюционного подразделения Банка Англии Эндрю Грейси выступит с речью

• В 14:00 GMT слушания Банковского Комитета Сената по утверждению номинантов ФРС

• В 15:45 GMT председатель ЕС Херман Ван Ромпей выступит с речью

• В 17:00 GMT президент ЕЦБ Марио Драги выступит с речью

• В 17:01 GMT США проведет аукцион по продаже 30-летних бондов

• В 23:50 GMT gротокол совещания Банка Японии по вопросам кредитно-денежной политики

Как и прогнозировали большинство аналитиков, Новая Зеландия стала первой среди развитых стран мира, решившейся на повышение процентных ставок с 2011 года. Вместе с тем ведущие развитые страны не спешат увеличивать стоимость кредитования: и Федрезерв, и Банк Японии, и ЕЦБ, и Банк Англии обещают удерживать ставки на низком уровне в течение продолжительного периода времени.

Данный шаг был объяснен необходимостью сдерживания инфляционного давления со стороны высоких цен на молочную продукцию и бума на рынке жилья в Окленде. Напомним, рост цен на молоко и молочные продукты - один из основных видов экспорта Новой Зеландии, а также бум в строительной отрасли после разрушительного землетрясения 2011 года обеспечили восстановление ее экономики.

Также была отмечена готовность РБНЗ сокращать стимулирование более быстрыми, нежели ранее ожидалось, темпами. По словам главы РБНЗ Уиллера, в ближайшие два года ключевая ставка, вероятно, вырастет еще на 2%, однако все будет зависеть от поступающих макроэкономических данных. Это заявление оказалось сюрпризом для рынка. "Хотя инфляция в целом умеренная, инфляционное давление растёт, и ожидается продолжение этого в течение следующих двух лет. В такой обстановке важно, чтобы инфляционные ожидания оставались сдержанными. Для достижения этого необходимо повысить процентные ставки к уровню, на котором они не будут добавлять спроса. Банк начинает это изменение сегодня. Скорость и степень, до которой основная процентная ставка будет повышена, будет зависеть от экономических данных и нашей продолжающейся оценки возникающего инфляционного давления" - говорится в докладе ЦБ.

Помимо этого 90-дневный прогноз РБНЗ был повышен на 23 б. п. на 14 декабря, что подразумевает ставку 3,75%. До выхода заявления по денежной политике рынок оценивал ставку в декабрю 2014 г. 3,64%. Таким образом, это еще один положительный сюрприз.

Далее, расширяя прогноз до 2017 г. ЦБ  сигнализировал ожидаемую итоговую ставку — как минимум 5,00%. Ранее рынок оценивал завершающую ставку в 4,50%. Это значительный позитивный сюрприз.

"Экономика Новой Зеландии входит в стадию бума, поэтому РБНЗ будет вынужден повышать ставки, чтобы противостоять инфляционному давлению", - считает Пол Блоксхэм, главный австралийский экономист HSBC в Сиднее.

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Австралия Инфляционные ожидания потребителей Март +2.3% +2.1%

00:01 Великобритания Баланс цен на жилье от RICS Февраль 52% Пересмотрено с 53% 52% 45%

00:30 Австралия Уровень безработицы Февраль 6.0% 6.0% 6.0%

00:30 Австралия Изменение числа занятых Февраль 18.0 Пересмотрено с -3.7 +15.3 +47.3

01:10 Новая Зеландия Речь главы РБНЗ Грэма Уилера

05:30 Китай Розничные продажи, г/г Февраль +13.6% +13.5% +11.8%

05:30 Китай Объем инвестиций в основные фонды Февраль +19.6% +19.5% +17.9%

05:30 Китай Промышленное производство, г/г Февраль +9.7% +9.5% +8.6%

Иена растет третий день подряд против большинства валют в ожидании выхода сегодняшней статистики из США. Согласно среднему прогнозу экономистов, объем розничных продаж в Штатах , вероятно, вырастет на 0,2% в феврале по сравнению с предыдущим месяцем, когда показатель оказался в отрицательной области. Дополнительно будут представлены данные по занятости. Ожидается, что Министерство труда США сообщит о росте новых заявок на получение пособия по безработице на 7 тыс. до 330 тыс за неделю, закончившуюся 8 марта. Читать далее ... 

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.4016 (1310)

$1.3990 (2731)

$1.3968 (1439)

Цена на момент написания обзора: $1,3935

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3892 (6)

$1.3869 (10)

$1.3855 (52)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 апреля составляет 26522 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3900 (2731);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 апреля составляет 35913 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3300 (5863);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 12 марта составило 1,35 против 1,35 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6902 (1008)

$1.6803 (1513)

$1.6706 (1928)

Цена на момент написания обзора: $1,6660

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.6590 (859)

$1.6494 (2656)

$1.6396 (1124)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 апреля составляет 17467 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6700 (1928);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 апреля составляет 19278 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6500 (2656);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 12 марта составило 1,10 против 1,11 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Евро поднялся к максимальным значениям за последние два года и пять месяцев, когда инвесторы активировали защитные стоп-приказы на покупку, говорят старшие дилеры крупных банков в Токио. По словам одного из трейдеров, пара должна скоро упасть, поскольку инвесторы, видимо, зафиксируют прибыль на фоне отсутствия новых ориентиров.

Комментарии по паре приводит агентство Dow Jones Newswires.

Азиатские фондовые индексы демонстрируют положительную динамику.

Основную поддержку индексам оказали хорошие новости по рынку занятости в Австралии и ожидания позитивного отчета промышленно-производственных данных Китая. Число занятых выросло на 47300 против ожидаемых 15300.

Акции второй по величине в мире транснациональная горнометаллургической компании Rio Tinto Group выросли на 2,3% в Сиднее после повышения фьючерсов на металл.

В Сеуле акции южнокорейской компании, специализирующейся на онлайн-играх - NCSoft Со. - выросли на 7,6% после объявления планов по расширению  деятельности компании (речь о выпуске новых онлайн-игр в США и Европе в июне этого года).

Акции ведущего в мире производителя свечей зажигания NGK Spark Plug Co. поднялись на 2,8% после роста фондового индекса Topix, в состав которых входит компания.

На текущий момент:               

Nikkei 14,869.53 +39.14 +0.26%

Hang Seng 21,999.79 +97.84 +0.45%

Shanghai Composite 2,022.96 +25.27 +1.26%

Австралийский доллар значительно укрепился против основных валют после публикации статистических данных по уровню занятости в регионе. Согласно отчету Австралийского бюро статистики, уровень безработицы остался на прежнем уровне 6%. Это самый высокий показатель с июля 2003 года, который фиксируется второй раз подряд. В свою очередь, число занятых выросло на 47300 против ожидаемых 15300, что и повлияло на рост национальной валюты Австралии.

Тем не менее, Резервный банк Австралии всё же склоняется к дальнейшему ухудшению на рынке труда и видит риск для роста безработицы в 2014 году на фоне значительных сокращений государственные инвестиций в сектор природных ресурсов.

Валютная пара USD/JPY торговалась в узком диапазоне. Японская национальная валюта никак не отреагировала на положительные данные по заказам на продукцию в области машиностроения, которые в годовом исчислении составили 23,6% против прогнозируемых 18,8% и 13,4% против 7,0% за за январь месяц, и оставалась в диапазоне цены открытия сегодняшней сессии.

Новозеландский доллар продолжил свой рост против большинства валют после вчерашнего решения Центрального банка Новой Зеландии о повышении ключевой процентной ставки, составившей 2,75% против предыдущего значения 2,50%. Сопроводительное заявление главы ЦБ Грэма Уилера в Веллингтоне: следует выйти на рекордно низкие затраты по займам в этом году, сократить экономический стимул в целях сдерживания инфляции, несмотря на ожидания ЦБ ускорения уровня инфляции до 2% к середине 2014 года по сравнению с 1,6% ранее и удержания вблизи этого уровня в течение ближайших трех лет. Также было сказано о необходимости дальнейшего повышения процентной ставки, что тоже оказало значительное влияние на укрепление новозеландского доллара.

Nikkei 14,851.42 +21.03 +0.14%, Hang Seng 21,909.76 +7.81 +0.04%, Shanghai Composite 2,000.69 +3.00 +0.15%

Австралийский доллар значительно вырос против доллара США более чем на 0,81% после публикации статистики по уровню занятости в регионе. Согласно отчету Австралийского бюро статистики, уровень безработицы остался на прежнем уровне 6%. Это самый высокий показатель с июля 2003 года, который фиксируется второй раз подряд. В свою очередь, число занятых выросло на 47300 против ожидаемых 15300, что и способствовало резкому укреплению национальной валюты Австралии.

Тем не менее, Резервный банк Австралии (РБА) всё же склоняется к дальнейшему ухудшению на рынке труда и видит риск для роста безработицы в 2014 году на фоне значительных сокращений государственные инвестиций в сектор природных ресурсов.

Эксперты отмечают: несмотря на сохраняющиеся проблемы с экономическим ростом в еврозоне, единая европейская валюта демонстрировала устойчивый рост, главным образом получая поддержку со стороны решения Европейского центрального банка оставить политику неизменной, продолжив смягчение. ЕЦБ подал сигнал о том, что инфляция не достаточно низкая, а экономика недостаточно слаба для принятия мер. Инвесторы постепенно смирились с тем, что для принятия дальнейших мер ЕЦБ, вероятно, потребуется выход большего количества негативных экономических новостей.

Франк продолжил свое укрепление против доллара, прервав при этом двухдневную консолидацию и достигнув максимума за последние 28 месяцев. Франк окреп на возросшем бегстве от рисков на фоне беспокойства по поводу Китая и ситуацией между Россией и Украиной.

Инвесторы ожидают данных по Китаю. Экономисты прогнозируют: темпы роста китайского промышленного производства будут намного меньше, чем фиксировалось в первые месяцы этого года и в декабре 2013. По оценкам, промпроизводство увеличилось на 9,5% (в годовом выражении) в январе и в феврале по сравнению с приростом на 9,7% в декабре месяце. Также эксперты ожидают уменьшения розничных продаж на 13,5% годовых за первые два месяца этого года, что немного меньше 13,6-процентного роста в декабре. Рост инвестиций в основные средства, вероятно, замедлился до 19,5% годовых, по сравнению с увеличением на 19,6% в январе.

Курс иены умеренно вырос по отношению к доллару, как признак экономического спроса на активы-убежища. Напомним, представленные в этом месяце данные показали: в феврале экспорт из Китая упал на самую большую величину с начала финансового кризиса. Показатель снизился в годовом выражении на 18,1%, тогда как эксперты ожидали роста на 7,5%. Однако реальную картину оценить достаточно трудно из-за довольно длительного празднования Нового года по лунному календарю. Праздники в Поднебесной традиционно искажают статистические данные. Между тем, импорт вырос на 10,1%, в результате чего дефицит торгового баланса достиг максимумов за 2 года.

Новозеландский доллар значительно укрепился после повышения Центрального банка Новой Зеландии ключевой процентной ставки с 2,50% до 2,75%.

В сопроводительном заявлении главы ЦБ Грэма Уилера в Веллингтоне говорилось: следует выйти на рекордно низкие затраты по займам в этом году, сократить экономический стимул в целях сдерживания инфляции. Хотя Банк ожидает, что инфляция ускорится до 2% к середине 2014 года по сравнению с 1,6% ранее и останется вблизи этого уровня в течение ближайших трех лет. Также было сказано о необходимости дальнейшего повышения ставки.

(сырье/цена закрытия/изменение, %)

Gold $1,370.3 +13.10 +0.97%

ICE Brent Crude Oil $108.02 -0.31 -0.29%

NYMEX Crude Oil $98.14 -1.40 -1.41%

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Hang Seng 21,901.95 -367.66 -1.65%

Shanghai Composite 1,997.69 -3.47 -0.17%

S&P 1,868.2 +0.57 +0.03% 449.37m    

NASDAQ 4,323.33 +16.14 +0.37%

Dow 16,340.08 -11.17 -0.07%   

FTSE 6,620.9 -64.62 -0.97%

CAC 4,306.26 -43.46 -1.00%

DAX 9,188.69 -119.10 -1.28%   

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,3902 +0,31%

GBP/USD $1,6617 +0,01%

USD/CHF Chf0,8739 -0,45%

USD/JPY Y102,75 -0,08%

EUR/JPY Y142,85 +0,09%

GBP/JPY Y170,73 -0,21%

AUD/USD $0,8987 +0,13%

NZD/USD $0,8520 +0,59%

USD/CAD C$1,1119 +0,13%

00:00 Австралия Инфляционные ожидания потребителей Март +2.3%         

00:01 Великобритания Баланс цен на жилье от RICS Февраль 53% 52%     

00:30 Австралия Уровень безработицы Февраль 6.0% 6.0%     

00:30 Австралия Изменение числа занятых Февраль -3.7 +15.3     

01:10 Новая Зеландия Речь главы РБНЗ Грэма Уилера [Выступление главы РБНЗ состоится перед Специальным комитетом по финансам и расходам.]                 

05:30 Китай Розничные продажи, г/г Февраль +13.6% +13.5%     

05:30 Китай Объем инвестиций в основные фонды Февраль +19.6% +19.5%     

05:30 Китай Промышленное производство, г/г Февраль +9.7% +9.5%     

07:45 Франция Индекс потребительских цен, м/м Февраль -0.6% +0.4%     

07:45 Франция Индекс потребительских цен, г/г Февраль +0.7% +1.1%     

09:00 Еврозона Ежемесячный экономический отчет ЕЦБ Март     

12:30 Канада Индекс цен на новое жилье Январь +0.1% +0.3%     

12:30 США Розничные продажи Февраль -0.4% +0.3%     

12:30 США Розничные продажи за исключением автомобилей Февраль 0.0% +0.2%     

12:30 США Индекс цен на импорт, м/м Февраль +0.1% +0.6%     

12:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. Март 323 334     

14:00 США Товарно-материальные запасы Январь +0.5% +0.4%     

17:00 Еврозона Речь президента ЕЦБ М. Драги        

21:30 Новая Зеландия Индекс деловой активности в производственном секторе Февраль 56.2         

23:50 Япония Протокол последнего заседания Банка Японии    Февраль

Основные фондовые индексы США зафиксировали по итогам сессии смешанную динамику. Катализатором сегодняшней динамики являлось то, что инвесторы

Читать далее 

• Ключевая ставка вырастет примерно на 200 пунктов за два года
  
• Экономический рост имеет значительную динамику
  
• Инфляционное давление выросло
  
• Текущий обменный курс неустойчив в долговременной перспективе