Новости и прогнозы рынков CFD — 18-11-2013

Курс евро отступил от сессионных максимумов против доллара, но, не смотря на это, продолжает все еще торговаться с небольшим повышением. Отметим, что поддержку американской валюте оказали комментарии президента ФРС-Нью-Йорк, который высказался более оптимистично об экономических перспективах США, хотя отказался комментировать, как они могут повлиять на денежно-кредитную политику.

“Мы наблюдаем не только улучшение данных, но и значительное ослабление налогово-бюджетного тормоза, который сдерживал рост экономики, которое, вероятно, продолжится в следующие несколько лет, наряду с улучшением основ экономики. На фоне ускорения темпов роста я ожидаю увидеть более значительное улучшение условий на рынке труда и постепенного роста инфляции к целевому уровню ФРС”, - сказал Дадли.

Тем не менее, он высказывался несколько осторожно из-за того, что в последние годы динамика экономики была хуже ожиданий.

Многие экономисты ожидали, что из-за неоднозначных данных и сохраняющейся неопределенности, появившихся в результате приостановки работы правительства в октябре, ФРС будет продолжать программу покупки облигаций и начнет сворачивать ее в 2014 году.

Тем не менее, более сильные, чем ожидалось, данные по рынку труда заставили некоторых экономистов полагать, что ФРС может начать сворачивать программу стимулирования раньше. По их мнению, это может произойти на декабрьском заседании ФРС.

Что касается представленных данных, то стоит выделить отчет по США. Национальная ассоциация строителей жилья, что ее показатель состояния жилищного рынка составил 54 в ноябре, оказавшись в  соответствии с пересмотренным вниз показателем за октябрь.

Результаты оказались ниже ожиданий. Экономисты прогнозировали, что индекс вырастет до 56 по сравнению с 55, о которых первоначально сообщалось в октябре.

NAHB сообщила, что люди проявляют интерес к покупке новых домов, но текущие условия доступности жилья сдерживают их намерения. Строители также сталкиваются с проблемами, связанными с затратами на строительство и низкими оценками.

Курс канадского доллара продолжил свое укрепление против доллара США после небольшой коррекции. Отметим, что на динамику торгов повлияли комментарии заместителя управляющего Банка Канады Тиффа Маклема, который заявил, что финансовые реформы, проведенные странами Большой двадцатки после экономического кризиса, помогли снизить риск будущего коллапса в мире, и привели к тому, что риск меньше влияет на денежную политику Канады.

«Существенный прогресс был достигнут в проведении финансовых реформ членами G-20, что сделало мировую финансовую систему более безопасной. Это сокращает риск того, что финансовый коллапс где-нибудь в мире воздействует на мировую и канадскую экономики», - отмечает Маклем к тексте доклада. Он не касался экономического прогноза Банка или перспектив денежной политики, однако сказал, что управление риском является важным элементом денежной политики

Он обозначил, как набор общих принципов нацеленные на реформирование мировой финансовой системы помог смягчить крупные потрясения для многих стран, с которыми они столкнулись в течение последнего экономического кризиса 2008-2009 г. Эти принципы, которые включают в себя более высокие стандартов по уровню капитала для финансовых учреждений, вместе хорошо разработанными требованиями по уровню левериджа и уровню ликвидности, помогли управлять риском и обеспечили стабильность финансовой системы.

Маклем добавил, что риск финансового кризиса теперь меньше влияет на решения Банка Канады по денежной политике, что он считает одним из признаков успешности воплощения принципов.

• Экономический рост ускорится, так как неопределенность снижается
  
• Неопределенность относительно закона о здравоохранении, налогах и планах расходов сдерживают рост экономики
  
• Инфляция будет расти к целевому уровню 2% в следующем году
  
• Уровень безработицы составит около 7% в конце 2013 г и 6,25% в конце 2014 г
  
• ВВП США вырастет на 3% в 2014 г
  
• ФРС упустила "отличную" возможность начать сворачивать покупки в сентябре
  
• Пришло время начать постепенно сокращать объем покупок облигаций
  

Данные, опубликованные фирмой Markit Economics, показали, что в текущем месяце домохозяйства Великобритании заметили ухудшения ситуации с их личными финансами, зафиксировав при этом самые быстрые темпы спада за последние семь месяцев.

Согласно отчету, индекс личных финансов упал до уровня 38,8 пункта в ноябре с 41,0 в октябре, достигнув самого низкого значения с апреля, что отражает озабоченность по поводу низкого увеличения заработной платы и недавнего увеличения цен на энергоресурсы, принятых рядом поставщиков. Добавим, что значение данного показателя ниже уровня 50 показывают, что ситуация с финансами ухудшилась.

"Ноябрьский обзор подчеркивает еще один удар по Великобритании от бюджетов домашних хозяйств, так как слабые тенденции в отношении роста заработной платы и цен на энергоносители, казалось, смогли затмить последние позитивные новости о ситуации на рынке труда", сказал старший экономист Markit Economics Тим Мур.

Отметим, что рост доходов домашних хозяйств, в частности, может быть в центре острой политической борьбы при решении вопроса падения уровня жизни на следующих всеобщих выборах, которые пройдут в 2015 году.

Между тем, отчет показал, что слабые доходы и рост инфляционных ожиданий привели к тому, что многие домохозяйства указали, что они были менее склонны делать большие покупки в ноябре, а их ожидания в отношении финансового положения в течение следующих 12 месяцев были самыми слабыми с февраля.

Индекс PMI для производственного сектора и сферы услуг

Показатель будет опубликован в четверг, 21 ноября в 09:00 GMT

Отметим, что по прогнозам экспертов передовые показатели для производственного сектора и сектора услуг покажут скромный рост, и продолжат продвигаться по территории расширения. Тем не менее, не смотря на улучшение, они продолжат демонстрировать тот же самый низкий рост в регионе, который отмечался после выхода из кризиса суверенного долга. Напомним, что в октябре индекс PMI для сферы услуг снизился до уровня 50,9, что выражало обеспокоенность по поводу убывающей уверенности. Производственный индекс PMI, тем временем, немного улучшился  - до уровня 51,4, увеличив период пребывания на территории расширения до четырех месяцев.

Согласно средним прогнозам, индекс PMI для производственного сектора за ноябрь ожидается на уровне 51,6, по сравнению с 51,3 в прошлом месяце. Индекс PMI для сектора услуг, по прогнозам, составит 51,9, по сравнению с 51,6 в октябре.

• Польза от программы покупок облигаций ФРС перевешивает затраты
  
• ФРС независима в плане политики
  
• Дадли видит небольшую угрозу роста инфляции
  
• Целевой уровень инфляции, установленный ФРС, не является симметричным
  
• Позиция в отношении налогово-бюджетной политики - проблема для ФРС
  
• Сворачивание начнется, когда придет время
  
• Рынки должны быть более "расслабленными" в том, что касается решения о сворачивании стимулирования ФРС
  
• Весьма вероятно, что ФРС не повысит ставку, когда уровень безработицы достигнет 6,5%
  
• Возможен большой временной разрыв между сворачиванием количественного смягчения и повышением процентной ставки
  
• Рынки крайне чувствительны к вопросу о сворачивании стимулирования
  
• ФРС не видит никаких крупных мыльных пузырей
  

Европейские акции выросли сегодня, достигнув при этом самого высокого уровня более чем за пять лет, что было связано с ожиданиями публикации протоколов

Читать далее 

Розничные продажи

Показатель будет опубликован в среду, 20 ноября в 13:30 GMT

Напомним, что в сентябре месяце розничные продажи упали на 0,1 процента, что стало продолжением тенденции к снижению продаж, которая началась с июня. Хотя некоторая часть данного спада, вероятно, была связана с замедлением темпов инфляции, все еще существуют признаки того, что потребительские расходы остаются слабыми. Напомним, что отчет по ВВП за третий квартал показал, что реальный объем потребительских расходов вырос всего на 1,5 процента за квартал, зафиксировав самые медленные темпы со второго квартала 2011 года. Одной из ключевых категорий, которая оказывала поддержку розничным продажам, оказались продажи автомобилей, но в последние месяцы даже они начали уменьшать свои темпы по сравнению с началом этого года. Ожидается, что объем розничных продаж немного улучшился в октябре, не смотря на частичное «отключение» правительства и снижения потребительского доверия, что оказывало давление расходы.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне +0,1%, по сравнению с -0,1% в прошлом месяце.

Индекс потребительских цен

Показатель будет опубликован в среду, 20 ноября в 13:30 GMT

Отметим, что индекс потребительских цен вырос на 0,2 процента в сентябре после небольшого роста на 0,1 процента в августе. Одним из ключевых факторов, который помог повысить данный показатель, был 0,8-процентный рост цен на энергоносители.  Исключая цены на продукты питания и энергоносители, основные потребительские цены выросли на 0,1 процента в месяц. С учетом таки изменений, эксперты ожидают, что общий индекс потребительских цен не изменился в октябре, в то время как основные цены выросли всего на 0,1 процента. Также ожидается, что инфляция не будет одним из основных факторов изменения данного показателя до конца года. Учитывая доброкачественные показания по инфляцию, нет оснований полагать, что курс монетарной политики измениться в ближайшей перспективе. В свою очередь, ФРС, скорее всего, сохранить нынешние темпы покупки активов  где-то до весны следующего года .

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне 0,0%, по сравнению с +0,2% в прошлом месяце.

Продажи жилья на вторичном рынке

Показатель будет опубликован в среду, 20 ноября в 15:00 GMT

Напомним, что продажи домов упали на 1,9 процента - до уровня 5,29 млн. в сентябре, но снижение не было столь драматичным, как ожидали после сильных показаний за предыдущие месяцы. Регионально продажи снизились во всех регионах, кроме Запада. Число проблемных сделок повысилось за месяц до 14 процентов от общего числа сделок. Запасы продолжали оставаться на низком уровне, но остались почти без изменений в течение месяца – на уровне 2210000 единиц. Ожидается, что продажи на вторичном рынке жилья упали в прошлом месяце на 3,5 процента. В ближайшие месяцы продажи, скорее всего, будут показывать признаки медленного улучшения. По оценкам экспертов, общий объем продаж на вторичном рынке жилья должен составить 5,10 млн. единиц в 2013 году. В следующем году продажи на вторичном рынке, по оценкам, вырастут примерно до 5,30 млн.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне 5,21 млн., по сравнению с 5,29 млн. в прошлом месяце.

Основные фондовые индексы США находятся в околонулевой зоне. Индексы опять не показывают существенной динамики. Причиной незначительного диапазона колебаний индексов является отсутствие сильного катализатора для их движения.

Через полчаса после открытия регулярной сессии вышли данные, опубликованные национальной ассоциацией строителей жилья (NAHB). Торгово-промышленная группа заявила в понедельник о том, что ее показатель состояния жилищного рынка составил 54 в ноябре, оказавшись в  соответствии с пересмотренным вниз показателем за октябрь. Индекс от NAHB является мерой доверия на рынке новопостроенных домов для одной семьи. Результаты оказались ниже ожиданий. Экономисты прогнозировали, что индекс вырастет до 56 по сравнению с 55, о которых первоначально сообщалось в октябре. Вышедшие данные положительно сказалось на динамике основных индексов, так как плохие макроэкономические новости стимулируют продолжение программы количественного смягчения (QE).

Далее, инвесторы не проявляли активности в ожидании речи члена Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли. Среди его цитат можно выделить:

“Рост ВВП США в 4-м кв, вероятно, замедлится до 2%”

“Экономические данные улучшаются по мере ослабления налогово - бюджетного тормоза”

“Перспективы политики ФРС зависят от поступающих данных”

На этой неделе инвесторы ожидают выхода отчётных данных ряда крупных компаний, среди которых:

Home Depot (HD). Средний прогноз: EPS $0.89, выручка $19,16 млрд

Deere (DE). Cредний прогноз: EPS $1.89, выручка $8,8 млрд.

Target (TGT). Cредний прогноз: EPS $0.67, выручка $17,39 млрд.

Компоненты индекса DOW преимущественно в плюсе. Больше всех упали акции Microsoft Corporation. (MSFT, -1,20%). Лидируют акции Boeing Co. (BA, +2,02%).

Сектора индекса S&P преимущественно демонстрируют положительную динамику. Больше всех выросли акции финансового сектора (+0,7%). Ниже других акции сектора коммунальных услуг (-0,1%).

На текущий момент:

Dow 16,001.45 +39.75 +0.25%

Nasdaq 3,981.94 -4.03 -0.10%

S&P 500 1,798.05 -0.13 -0.01%

10 Year Yield 2.68% -0.02

Gold $1,272.40 -15.00 -1.17%

Oil $93.69 -0.15 -0.16%

• Улучшение состояния мировой экономики будет способствовать восстановлению в США
  
• Рынок жилья, похоже, в хорошем состоянии
  
• Рост ВВП США в 4-м кв, вероятно, замедлится до 2%
  
• Дальнейшее снижение инфляции маловероятно
  
• Инфляция стабилизируется, ожидания все еще сдержанные
  
• Экономический рост значителен в свете налогово-бюджетного тормоза
  
• Частный сектор значительно восстановился
  
• Дадли ожидает роста занятости и приближения инфляции в уровню 2%
  
• Фундаментальные показатели США все более благоприятные
  
• Экономический рост в США, вероятно, улучшится в 2014 г
  
• Экономические данные улучшаются по мере ослабления налогово-бюджетного тормоза
  
• Перспективы политики ФРС зависят от поступающих данных
  
• ФРС будет внимательно следить за экономикой
  
• Улучшение в США все еще ожидается, но оно пока не материализовалось
  

С сентября 2010 года акции компании Hewlett Packard (HPQ) потеряли почти 50% своей стоимости. В целом, показатели компании разочаровали многих инвесторов, и не внушают оптимизма в будущем. На этом фоне возникает вопрос, который интересует акционеров HР по всему миру: сможет ли Hewlett Packard, самый большой производитель персональных компьютеров в мире, вернутся в строй и повторить свой прежний успех?

В последние годы, персональные компьютеры проигрывают долю рынка планшетам и смартфонам. Падение спроса на настольные компьютеры и ноутбуки составило 8.6% в третьем квартале 2013 года. Пользователи приобретают всё меньше ПК и принтеров, и Hewlett Packard накапливает больше долгов, чем может выручать на сделках по слияниям и поглощениям. Hewlett Packard не обильно представлен в доходном сегменте мобильных телефонов, а сектор персональных компьютеров, в свою очередь, потерял 11% дохода, мониторы принесли на 9% меньше выручки, с ноутбуков также выручили на 14% меньше. По факту, в третьем квартале 2013 года, только сегмент программного обеспечения вырос на 1% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. Видимо, в компании хотят увеличивать продажи персональных компьютеров ничего при этом не изменяя.

Одной из главных причин, почему основная продукция Hewlett Packard не вызывает интерес у потребителей, является отсутствие у компании инноваций. Компания не берёт на себя ответственность первопроходца, и, в итоге, сталкивается с жёсткой конкуренцией. Например, Microsoft (MSFT) является лидером в технических инновациях, Business Machines или IBM (IBM) стала передовым производителем ПК,принимая участие в разработке микроскопических биосенсоров и оптических зондов. Apple (AAPL), в лице Стива Джобса, вообще пошли по своему пути, контролировали рынок смартфонов и сделали свою операционную систему iOs. В это же время, Hewlett Packard не изобрело ничего существенного.

Другой причиной, возможно, является то, что компания не может расставить правильные приоритеты на управленческом уровне. В результате снижения доходов, компания начала искать на рынке поглощений хорошие сделки, в надежде заработать и показать лучшие результаты. Но, к сожалению, эта стратегия не сработала.

Вопреки всему, у Hewlett Packard есть и ряд преимуществ над конкурентами. Продукция НР более разнообразна, чем у Dell (DELL) и IBM (IBM). Например, принтеры НР надёжнее и качественнее чем у Dell. Тонера хватает на 2000 страниц, в то время как у Dell на 1000. Такие преимущества могут быть использованы в интересах компании. Кроме того, за счёт диверсификации бизнеса и многочисленности подразделений, доходы Hewlett Packard менее зависимы от ситуации на рынке, чем у того же IBM.

К концу 2014 года, СЕО Hewlett Packard Мэг Уитман планирует сократить 29000 человек, чтобы сэкономить $3.5 млрд. Этим хотят покрыть потери с продаж персональных компьютеров.

Ещё одним перспективным направлением для Hewlett Packard являются облачные сервисы, на которые в компании делают большие ставки. Тут есть и инновации, в Hewlett Packard хотят связать собственные устройства с собственным програмным обеспечением и своими облачными сервисами.

Ещё не ясно, стоит ли инвестировать в Hewlett Packard, но компания имеет хорошие перспективы при правильном подходе. Хорошей точкой для открытия длинной позиции являются уровни $20.00. Возможно, текущий уровень $25.00 тоже подходит для входа, но необходимо дождаться формирования более чёткого уровня. $12.00 также является цифрой, от которой акции НР отбились, но факт возврата акций компании к этой цене не является положительными фактором.

На текущий момент акции HPQ торгуются по $25.20 (-0.02%).

Предварительные данные, которые были представлены сегодня Организацией экономического сотрудничества и развития, показали, что по итогам прошлого квартала объем ВВП среди стран, которые входят в состав ОЭСР, вырос на 0,5 процента. Напомним, что за предыдущий трехмесячный период рост также был на уровне 0,5 процента.

Кроме того, отчет показал, что ежегодный рост ВВП среди стран ОЭСР ускорился в третьем квартале до 1,4 процента с 1 процента, зафиксировав при этом самый быстрый рост расширения, начиная со второго квартала 2012 года.

В Соединенном Королевстве и в Соединенных Штатах, рост ВВП (в квартальном выражении) ускорился до 0,8 процента и до 0,7 процента, соответственно. Между тем, в Японии рост замедлился - до 0,5 процента с 0,9 процента в предыдущем квартале.

Данные также показали, что немецкий рост ВВП снизился в третьем квартале до 0,3 процента с 0,7 процента, в то время как экономика Франции и Италии сократилась - ВВП снизился по 0,1 процента.

В целом ВВП в странах Европейского Союза и в странах еврозоны вырос на 0,2 процента и на 0,1 процента, соответственно.

• Риск финансового коллапса менее влияет на политику
  
• Реформы в Большой двадцатке снизили риск финансового коллапса
  
• Банк Канады: Управление риском - важный элемент денежной
  

Цены на золото колеблются сегодня, так как представленный Китаем план реформ показал, что страна может достичь более устойчивого роста,

Читать далее 

Цены на золото умеренно снизились сегодня, так как коррекция на рынке акций и тусклый физический спрос

Читать далее 

- ожидается, что индексы PMI по еврозоне в целом будут неизменными в ноябре, после небольшого улучшения в прошлые месяцы

- протокол октябрьского заседания ФРС может дать важную информацию касательно будущего программы количественного смягчения, а именно ее объема и сроков сокращения

- Банк Японии, как ожидается, не объявит о дополнительном стимулировании на своей встрече, несмотря на замедление роста в 3 квартале.

- Данные по Китаю, по прогнозам, покажут лишь незначительное улучшение в производственном секторе в ноябре

Отметим, что на завтрашний день не запланировано публикацию данных первостепенной важности, но, не смотря на это, некоторые из представленных отчетов будут крайне интересы в плане анализа сложившейся экономической ситуации, и даже дальнейших действий.

Итак, начнет завтрашний день Австралия – в 00:30 GMT будет опубликован протокол последнего заседания РБА, посвященного по вопросам кредитно-денежной политики. Напомним, что на своей последней встрече – 5 ноября - Центральный банк Австралии осмотрительно высказался по поводу состояния экономики, оставив процентные ставки без изменения, несмотря на доказательства того, что многие отрасли – от обрабатывающей промышленности до розничной торговли – выходят из затяжного кризиса. Добавим, что Резервный банк Австралии подал сигнал о том, что он ждет более сильных признаков ускорения активности на рынке жилья, в розничной торговле и обрабатывающей промышленности, а не временных всплесков, прежде чем он будет готов пересмотреть рекордно низкую ставку 2,5%.

Среди европейских данных завтрашнего дня стоит выделить индекс настроений в деловой среде от института ZEW по еврозоне за ноябрь, который будет представлен в 10:00 GMT. Отметим, что согласно средним прогнозам экспертов значение данного показателя вырастет до уровня 63,1 с 59,1 в октябре. Кроме того, аналогичный индекс выпустит и Германия. Ожидается, что он улучшиться до отметки 54,6 с 52,8 в октябре (самое высокое значение за более чем три года). Если оценки по двух этих показателях подтвердятся, это будет означать, что ситуация в этих экономиках постепенно налаживается, а рост в ближайшее время может даже ускориться.

Добавим, что немаловажным также окажется экономический обзор по еврозоне от Организации экономического сотрудничества и развития ОЭСР, который может пролить свет на текущее состояние экономики стран валютного блока, а также на возможности ее дальнейшего развития.

Во второй половине сессии важных американских данных представлено не будет, но запланировано выступление министра финансов США Джейкоба Лью (в 13:45 GMT), члена Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли (в 15:00 GMT), а также речь члена Комитета по открытым рынкам ФРС Ч. Эванса (в 19:15 GMT). Отметим, что данные выступления могут предоставить небольшие подсказки касательно состояния американской экономики, а также дальнейших действий со стороны Федеральной резервной системы.

Добавим также, что в конце завтрашнего дня, а именно в 22:45 GMT, с речью выступит заместитель главы Банка Канады Джон Мюррей.

Последним событием вторника окажется публикация Японией отчета по сальдо торгового баланса.  Ожидается, что дефицит при торговле товарами уменьшился в октябре до уровня Y875.5 млрд. иен, по сравнению с Y1091.3 млрд. иен в сентябре.

• Опасения относительно возможности очень влиятельного события в британской финансовой системе упали
  
• Резко возросло осознание риска для суверенного рейтинга США
  
• Также есть опасения по поводу быстрой нормализации процентных ставок
  
• Опрос Банка Англии продемонстрировал усиление опасений, связанных с низкими процентными ставками
  
• Опрос Банка Англии также показал усиление осознания рисков, связанных с недвижимостью
  

В США домостроители чувствуют себя менее уверенно на рынке жилья, чем было этим летом, но до сих пор считают, что сектор имеет потенциал для дальнейшего роста.

Национальная ассоциация строителей жилья (NAHB), торгово-промышленная группа, заявила в понедельник о том, что ее показатель состояния жилищного рынка составил 54 в ноябре, оказавшись в  соответствии с пересмотренным вниз показателем за октябрь. Индекс от NAHB является мерой доверия на рынке новопостроенных домов для одной семьи.

Результаты оказались ниже ожиданий. Экономисты прогнозировали, что индекс вырастет до 56 по сравнению с 55, о которых первоначально сообщалось в октябре.

Индекс рассчитывается на основании нескольких факторов, к которым относятся продажи новых домов, ожидаемые продажи в ближайшие полгода, а также количество предполагаемых покупателей. Значение показателя выше уровня 50 пунктов указывает благоприятные перспективы на продажи, ниже указывает на негативный прогноз.

Индекс пересек порог 50 в июне впервые с апреля 2006 года.

NAHB сообщила, что люди проявляют интерес к покупке новых домов, но текущие условия доступности жилья сдерживают их намерения. Строители также сталкиваются с проблемами, связанными с затратами на строительство и низкими оценками .

"Политика и экономическая неопределенность подрывают доверие потребителей ", сказал главный экономист группы Дэвид Кроу. "Тот факт, что доверие строителей остается выше 50, является обнадеживающим признаком, учитывая нерешенность проблемы госдолга и государственных вопросов по бюджету, что приводит к тому, что строители и потребители остаются в стороне."

Показатель составил 58 в августе и с тех пор снижается. Строители, возможно, опасаются начинать новые проекты без достаточного спроса со стороны рынка. Ввиду того, что цены и доступность увеличились, активность в секторе, который был важной движущей силой экономического роста в этом году, замедлилась.

В последние недели, ставки по ипотечным кредитам начали расти. При этом средняя ставка по 30-летней фиксированной ипотеке составила 4,35 % по состоянию на 14 ноября в соответствии с данными Freddie Mac. Это самый высокий показатель за восемь недель , хотя ставки остаются на исторических минимумах .

Компонентов NAHB были смешанными. Оценка текущих условий продажи осталась неизменной в ноябре на уровне 58 пунктов. Но компонент оценки ожиданий продаж в ближайшие шесть месяцев упал на один пункт до 60, а мера количества потенциальных покупателей сократилась также на один пункт до 42.

В разрезе регионов уверенность строителей выросла на Северо-Востоке и Юге, но упала на Среднем Западе и Западе.

Выступая на экономической конференции, член Управляющего совета ЕЦБ Эвальд Новотны заявил, что темпы экономического восстановления еврозоны не являются удовлетворительными, и напомнил, что инфляция остаётся ниже целевого уровня ЦБ 2%.

Новотны признал, что в последние месяцы отмечалось некоторое улучшение экономической активности в регионе, но заметил, что «данное улучшение является не таким сильным, на которое мы рассчитывали».

Он отметил важность продолжения финансовой интеграции в валютном блоке, а также указал на недавний сильный рост объёмов кредитования и цен на дома в центральной и восточной Европе. Наконец, он заверил, что ЕЦБ будет пристально отслеживать развитие событий.

18 ноября

После окончания торгов:

Salesforce.com (CRM). Средний прогноз: EPS $0.09, выручка $1,05 млрд.

19 ноября

До начала торгов:

Home Depot (HD). Средний прогноз: EPS $0.89, выручка $19,16 млрд.

Best Buy (BBY). Средний прогноз: EPS $0.13, выручка $9,35 млрд.

Medtronic (MDT). Средний прогноз: EPS $0.90, выручка $4,18 млрд.

20 ноября

До начала торгов:

Lowe's (LOW). Cредний прогноз: EPS $0.48, выручка $12,71 млрд.

Deere (DE). Cредний прогноз: EPS $1.89, выручка $8,8 млрд.

21 ноября

До начала торгов:

Target (TGT). Cредний прогноз: EPS $0.67, выручка $17,39 млрд.

После окончания торгов:

Gap (GPS). Cредний прогноз: EPS $0.71, выручка $3,96 млрд.

Премьер Италии Энрико Летта, который принял участие в конференции, организованной Financial Times в Риме сегодня, выразил уверенность в том, что Италия сможет сократить дефицит в 2014 году благодаря программе приватизации, о которой будет объявлено на этой неделе.

Его заявление имело место после того, как на прошлой неделе Еврокомиссия предупредила Италию против нарушения законодательства, связанного с долгом и дефицитом.

Летта назвал текущий уровень безработицы среди молодежи в стране "кошмаром" и подчеркнул, что реформы, запланированные на следующий год, станут ключевым аспектом восстановления итальянской экономики.

Кроме того, итальянский премьер заявил, что «раскол» в правоцентристской партии обеспечил повышенную стабильность для правительства. В эти выходные партия «Свобода» Сильвио Берлускони распалась, что означает, что коалиционное правительство больше не зависит от поддержки Берлускони.

• Динамика госдолга Португалии слабая, но близка к стабилизации
  
• Португалия, возможно, сможет получить новую кредитную линию, когда в июне 2014 г завершится программа МВФ-ЕС
  
• Маловероятны реструктуризация долга, вовлекающая частный сектор Португалии или продление срока погашения облигаций
  
• Fitch ожидает, что госдолг Португалии достигнет пика в 2014-15 гг около 129% от ВВП
  
• Fitch ожидает, что госдолг Португалии будет постепенно снижаться с 2016 г
  
• Прогнозируется, что госдолг Португалии упадет примерно до 115% от ВВП в 2022 г
  
• Fitch ожидает, что первичный профицит Португалии в среднем составит 3% от ВВП в 2016-22 гг
  

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии снизилась и составляет 2.70% (-0.01 б.п.).

Золото $1,282.10 (-0.41%)

Нефть (WTI) $93.75 (-0.10%)

В США Министерство финансов выпустило отчет Treasury International Capital ( TIC ) за сентябрь 2013 года.

Общая сумма в сентябре всех чистых иностранных приобретений долгосрочных ценных бумаг, краткосрочных ценных бумаг США  и банковских потоков составила ежемесячный чистый отток TIC отрицательных $ 106,8 млрд. Из этой суммы чистый иностранный отток частного капитала был отрицательным $101,4 млрд, а чистый отток иностранного официального капитала был отрицательным $5,4 млрд.

Иностранные резиденты увеличили свои запасы долгосрочных ценных бумаг США в сентябре - чистая покупка составила $ 62,3 млрд. Чистые покупки частными иностранными инвесторами составили $ 77,6 млрд, в то время как чистый доход  иностранных официальных учреждений составил $15,3 млрд.

Жители США увеличили свои запасы долгосрочных иностранных ценных бумаг, чистая покупка составила $36,8 млрд.

С учетом операций в иностранных и американских ценных бумагах, чистые иностранные покупки долгосрочных ценных бумаг составили $25,5 млрд. После включения корректировок общие чистые иностранные покупки долгосрочных ценных бумаг, по оценкам, составили $ 12,1 млрд. в сентябре.

Иностранные граждане сократили свои запасы казначейских векселей США на $26,2 млрд. Активы иностранных резидентов во всех долларовых краткосрочных ценных бумагах США и других обязательствах снизились на $ 28,2 млрд .

Банковские долларовые обязательства перед иностранными резидентами снизились на $90,7 млрд.

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1797.50 (+0.22%), фьючерс NASDAQ вырос на 0.08% до уровня 3419.25 пункта.

Внешний фон позитивный. Основные фондовые индексы Азии и Европе завершили торги или ещё торгуются в разных зонах:

Nikkei 15,164.3 -1.62 -0.01%

Hang Seng 23,660.06 +627.91 +2.73%

Shanghai Composite 2,197.22 +61.39 +2.87%

FTSE 6,730.04 +36.60 +0.55%

CAC 4,331.69 +39.46 +0.92%

DAX 9,247.05 +78.36 +0.85%

Декабрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $93.80 за баррель (-0.04%).

Цены на золото торгуются в области $1280.30 за унцию (-0.55%).

Фьючерсы на фондовые индексы США торгуются в небольшом плюсе. Одним из источников позитива является динамика компании Boeing (BA) на премаркете. Напомним, что на международном авиашоу в Дубае Boeing получил заказ от ряда авиакомпаний на общую сумму более $200 млрд. Кроме этого, на динамику фьючерсов влияет позитивный внешний фон из Азии, где индекс Hang Seng вырос на 2.73%, а Shanghai Composite на 2.87%. Индексы в Азии выросли из-за вышедших в пятницу после закрытия азиатских площадок комментариев по поводу недавно прошедшего в Китае пленума коммунистической партии, где были расписаны более конкретные решения, принятые на пленуме.

Настроения умеренно позитивные. Инвесторы ожидают речь члена Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли, которая начнётся в 17:15. Также, на динамику торгов может повлиять публикация индекса состояния рынка жилья от NAHB.

Инвесторов на этой неделе ожидает выход отчётов от ряда крупных компаний.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Иностранные инвестиции в канадские ценные бумаги составили $8,4 млрд. в сентябре, что является самым высоким притоком средств за пять месяцев. Инвесторы-нерезиденты приобретали акции при одновременном сокращении долговых ценных бумаг.

Иностранные приобретения канадских акций достигли $ 10,8 млрд. в сентябре – это крупнейшие такие инвестиции с сентября 2009 года. Это последовало за продажей $2,2 млрд. в августе. Инвестиционная деятельность в сентябре была сосредоточена на иностранных покупках на вторичном рынке, что более чем компенсировало общий вывод инвестиций в период с января по август. Канадский фондовый рынок вырос третий месяц подряд в сентябре, и закрылся на самом высоком уровне с февраля 2013 года.

Инвесторы-нерезиденты сократили свои запасы канадских облигаций на $2,8 млрд. в сентябре. Иностранные инвесторы приобрели $ 0,4 млрд. канадских инструментов денежного рынка, осуществив шестой месяц подряд инвестиций. Иностранные покупки $ 2,7 млрд. федеральных казначейских векселей были частично компенсированы продажей провинциальных государственных и корпоративных бумаг. Канадские долгосрочные и краткосрочные процентные ставки снизились в сентябре. Канадский доллар укрепился по отношению к своему американскому конкуренту на 2,1 центов США.

Канадские инвесторы сократили свои запасы иностранных ценных бумаг на 1,5 млрд. долл. в сентябре.

Повышение рейтингов:

Снижение рейтингов:

Аналитики BofA/Merrill понизили рейтинг акций Microsoft (MSFT) с “нейтрального” до “ниже рынка”

Прочее:

В данный момент декабрьские фьючерсы Nymex WTI котируются по $93,48 (-0,38%).

Цены на золото упали до уровня $1280.90 за тройскую унцию (-0.50%).

Цены на серебро находятся на уровне $20,58 (-0.72%).

USD/JPY Y98.70, Y99.50, Y99.75, Y100.00, Y100.30, Y100.45, Y100.50

EUR/USD $1.3400, $1.3420, $1.3450, $1.3495, $1.3500, $1.3525

GBP/USD $1.5920, $1.5925, $1.6000, $1.6050, $1.6100

EUR/GBP stg0.8435

AUD/USD Y93.25, Y93.50, $0.9370, $0.9400, $0.9470, $0.9600

USD/CAD C$1.0430, C$1.0465, C$1.0500

Производитель самолётов Boeing (BA) получил заказ от компании Emirates на 150 самолётов Boeing 777 mini-Jumbos и 50 самолётов Airbus А380 на общую сумму $99млрд.

Заказы 109 самолётов модели Boeing 777Х от других авиакомпаний принесут одноимённой компании до $95 млрд.

Компания Etihad Airways, которая является ближайшим конкурентом Emirates, сделала предзаказ 87 самолетов Airbus - A350 XWB, 36 самолетов Boeing A320 и Boeing A330-200F в единственном экземпляре. Сумма сделки - $19 млрд.

Акции BA на премаркете выросли до уровня $139.30 (+2.37%)

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

09:00 Еврозона Сальдо платежного баланса, с учетом сезонных поправок, млрд  Сентябрь 17.9 Пересмотрено с 17.4 18.3 13.7

10:00 Еврозона Сальдо торгового баланса с сезонными поправками Сентябрь 12.3 14.3 14.3

Курс евро вырос против доллара на фоне данных по платежному и торговому балансу еврозоны. В еврозоне профицит счета текущих операций сократился с учетом сезонных колебаний до 13,7 млрд. евро в сентябре с 17,9 млрд. евро в августе, сообщил в понедельник Европейский центральный банк. Данные показали, что положительное сальдо торговли товарами сократилось до 13,7 млрд. евро с 14,7 млрд евро в августе. Кроме того, профицит счета услуг упал до 7,6 млрд. евро в сентябре с 8,2 млрд. евро в августе.

Торговля региона товарами с остальным миром привела к положительному сальдо  13,1 млрд. евро в сентябре, по сравнению с 6,9 млрд. евро профицита в августе. Годом ранее, профицит составил 8,6 миллиарда евро. В сентябре экспорт вырос на 1 процент по сравнению с предыдущим месяцем с коррекцией на сезонные колебания. Импорт снизился на 0,3 процента. На нескорректированной основе экспорт вырос на 3 процента в сентябре по сравнению с годом ранее. Импорт остался неизменным на ежегодной основе.

Доллар США остаётся под небольшим давлением, продолжая пребывать под воздействием комментариев Джанет Йеллен, озвученных на прошлой неделе. Голубиные заявления Йеллен и её ответы на вопросы Комитета относительно роли ФРС убедили рынки в том, что ЦБ продолжит проведение ультра аккомодационной политики. Будущий глава Федрезерва отметила, что по её мнению, ФРС должен продолжить поддерживать экономическое восстановление страны. Осторожный подход к любому вопросу, связанному со сворачиванием ФРС программы в 85 млрд. долларов, поддерживает риск, стимулируя фондовые рынки и оказывая давление на доллар.

Сегодня ожидаются выступления представителей ФРС Плоссера (ФРБ Филадельфия) и Дадли (ФРБ Чикаго).

 EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.3517

GBP/USD: в течение европейской сессии пара установила максимум на уровне $1.6150, после чего откатилась к минимумам до $1.6091

USD/JPY: в течение европейской сессии пара упала до Y99.77 и отступила

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3615/20, $1.3600, $1.3565/70, $1.3550, $1.3530

Ордера на покупку $1.3475/70, $1.3450

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6250/60, $1.6200/10,$1.6160/65, $1.6150

Ордера на покупку $1.6105/095, $1.6085, $1.6070, $1.6050/45, $1.6030

AUD/USD

Ордера на продажу $0.9550, $0.9500, $0.9480, $0.9450, $0.9420

Ордера на покупку $0.9380, $0.9350, $0.9300

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8430, stg0.8415/20, stg0.8390/400

Ордера на покупку stg0.8340, stg0.8325/20, stg0.8300

EUR/JPY

Ордера на продажу Y137.00, Y136.50, Y136.00, Y135.50

Ордера на покупку Y134.20/00, Y133.50

USD/JPY

Ордера на продажу Y101.00, Y100.80, Y100.50

Ордера на покупку Y99.50/40, Y99.20, Y99.00

Средняя цена предлагаемой недвижимости в Великобритании снизилась в ноябре в соответствии с обычной предрождественской тенденцией, показали результаты ежемесячного обследования от Rightmove.

Цены упали на 2,4 процента в месячном измерении после роста на 2,8 процента в октябре. Однако, по сравнению со средним падением ноября в течение последних трех лет , падение в этом году было чуть более сдержанным . «Ажиотажу, вызванному скорейшим запуском программы «Помощь при покупке» (Help-to-Buy), не удалось переломить тенденцию сезонного падения средних цен предложения от новых продавцов", сказал директор Rightmove Майлз Шипсайд.

Rightmove сообщил, что на фоне увеличения спроса на недвижимость и сокращения количества имущества, доступного на рынке, имеются признаки положительной динамики на 2014 год. Онлайн-компания по продаже недвижимости ожидает 4-процентного ежегодного роста цен в следующем году, это самый высокий уровень с ноября 2007 года.

С момента введения программы «Помощь при покупке» в сентябре количество объявлений в Rightmove выросло на 30 процентов по сравнению с тем же периодом в 2012 году.

В годовом измерении цены выросли на 4 процента в ноябре после роста на 3,8 процента в октябре.

Европейские акции выросли, продолжая самую длинную полосу недельного роста за 15 месяцев, в то время, как инвесторы ожидают публикации 20 ноября протоколов заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США. Фьючерсы на американские фондовые индексы почти не изменились, а азиатские акции выросли.

Что касается опубликованной в регионе статистики, положительное сальдо текущего счета платежного баланса еврозоны в сентябре сократилось после роста в августе. Положительное сальдо текущего счета платежного баланса в сентябре сократилось до 13,7 млрд евро, тогда как показатель за август был пересмотрен в сторону повышения, до 17,9 млрд евро. Положительное сальдо торговли товарами еврозоны сократилось до 13,7 млрд евро против 14,7 млрд евро в августе. Тем не менее, это означает, что страны еврозоны больше экспортируют, чем импортируют. Более слабые страны еврозоны обратились к экспортным рынкам, чтобы обеспечить рост, так как жесткие меры экономии оказывают давление на импорт.

Участники рынка ждут новых катализаторов и обратят внимание на индикаторы ZEW в Германии во вторник, а также протоколы Комитета по операциям на открытом рынке ФРС в среду, которые будут внимательно изучены на предмет сигналов о потенциальных сроках начала сворачивания программы ФРС стоимостью 85 млрд. долларов ежемесячно.

Акции Aberdeen Asset Management Plc подскочили на 13 процентов после публикации отчета по итогам всего года и новостей о том, что компания купит Scottish Widows Investment Partnership у Lloyds Banking Group.

Котировки Sonova Holding AG выросли на 7 процентов после того, как крупнейший в мире производитель слуховых аппаратов улучшил прогноз на весь год благодаря росту прибыли за первое полугодие на 10,6%.

Бумаги Petrofac упали на  15 процентов после того, как компания опубликовала предупреждение, отметив, что ожидает нулевого или незначительного роста чистой прибыли в 2014 году по сравнению с 2013 годом.

На текущий момент:

FTSE 100 6,718.36 +24.92 +0.37 %

CAC 40 4,310.1 +17.87 +0.42 %

DAX 9,221.21 +52.52 +0.57 %

Положительное сальдо внешней торговли еврозоны заметно увеличилось в сентябре, показали последние данные от статистического бюро Евростат в понедельник.

Торговля региона товарами с остальным миром привела к положительному сальдо  13,1 млрд. евро в сентябре, по сравнению с 6,9 млрд. евро профицита в августе. Годом ранее, профицит составил 8,6 миллиарда евро.

В сентябре экспорт вырос на 1 процент по сравнению с предыдущим месяцем с коррекцией на сезонные колебания. Импорт снизился на 0,3 процента. На нескорректированной основе экспорт вырос на 3 процента в сентябре по сравнению с годом ранее. Импорт остался неизменным на ежегодной основе.

Между тем, внешняя торговля 28 стран Евросоюза привела к профициту в 0,6 млрд. евро по сравнению с дефицитом в размере 2,4 млрд. евро в августе и дефицитом 14,5 млрд. евро в сентябре прошлого года.

В Еврозоне профицит счета текущих операций сократился с учетом сезонных колебаний до 13,7 млрд. евро в сентябре с 17,9 млрд. евро в августе, сообщил в понедельник Европейский центральный банк.

Данные показали, что положительное сальдо торговли товарами сократилось до 13,7 млрд. евро с 14,7 млрд евро в августе. Кроме того, профицит счета услуг упал до 7,6 млрд. евро в сентябре с 8,2 млрд. евро в августе.

Кроме того, доход снизился до 2,5 млрд. евро с 4,8 млрд. евро в августе. В то же время, частично нивелировало профицит то, что дефицит по текущим трансфертам увеличился до 10,1 млрд. евро с 9,7 млрд. евро в предыдущем месяце.

Тем не менее, на нескорректированной основе, профицит счета текущих операций увеличился до 14 млрд. евро с 12,4 млрд. евро в августе.

В финансовом счете, объединяющем прямые и портфельные инвестиции, чистый отток составил 12 млрд евро в сентябре.

Цены на жилье увеличились в октябре во всех китайских городах, кроме Вэньчжоу, так как правительство воздержалось от инициирования новых ограничений на собственность.

Цены на жилье выросли в 69 из 70 городов, отслеживаемых правительством, показали данные, опубликованные Национальным бюро статистики в понедельник.

В годовом исчислении цены выросли на 20,2 процента в Шэньчжэне и на 17,8 процента в Шанхае. Также цены выросли на 16,4 процента в Пекине.

В месячном измерении цены на жилье увеличились в 65 городах в октябре. В то время как цены не изменились в трех городах и снизились в двух.

USD/JPY Y98.70, Y99.50, Y99.75, Y100.00, Y100.30, Y100.45, Y100.50

EUR/USD $1.3400, $1.3420, $1.3450, $1.3495, $1.3500, $1.3525

GBP/USD $1.5920, $1.5925, $1.6000, $1.6050, $1.6500

EUR/GBP stg0.8435

AUD/USD Y93.25, Y93.50, $0.9370, $0.9400, $0.9470, $0.9600

USD/CAD C$1.0465, C$1.0500

В ходе сегодняшних торгов большинство фондовых индексов Азиатско-Тихоокеанского региона закрылось в зеленой зоне. Индексы выросли вслед за объявлением Китаем деталей реформ, согласованных ранее руководством страны. Читать далее ... 

РБК-Daily

За первые сутки Sony продала миллион консолей Playstation 4

Компания Sony объявила о том, что за первые 24 часа продаж, стартовавших в США и Канаде 15 ноября 2013г., реализовала 1 млн новых консолей Playstation 4. Глава Sony Computer Entertainment Эндрю Хаус отметил, что уровень продаж в Северной Америке остается очень высоким, и компания ожидает, что консоль будет покупаться с энтузиазмом в Европе и Латинской Америке, где она поступит в продажу 29 ноября, передает Reuters.

Акции протеста против фашизма в Греции прошли под лозунгами "МВФ - вон!"

В Афинах более 10 тыс. протестующих собрались на площади Синтагма напротив здания парламента в день 40-летия восстания студентов против фашистской хунты, передает Reuters. Для обеспечения порядка на площадь были стянуты 7 тыс. полицейских. Часть демонстрантов, скандируя лозунг "Фашизма никогда больше не будет!", отправилась пикетировать американское посольство, поскольку, как считают многие, США поддерживали военный переворот 1967г., в результате которого в стране до 1974г. установился тоталитарный режим.

В Испании 13-дневная забастовка завершилась победой мусорщиков

В Испании забастовка мадридских мусорщиков, продолжавшаяся 13 дней, завершилась победой профсоюза: муниципальным компаниям пришлось пойти на уступки. Об этом сообщает Associated Press. Акция протеста рабочих началась в знак несогласия с планами нанимателей уволить 1 тыс. сотрудников, а оставшимся 5 тыс. дворников сократить зарплаты.

Deutsche Welle

Еврокомиссия не будет штрафовать Германию из-за торгового профицита

Комиссар ЕС по энергетике Гюнтер Эттингер сообщил, что Евросоюз не будет штрафовать Германию за внешнеторговый профицит, передает Deutsche Welle. Эттингер также сказал, что власти ЕС намерены проанализировать влияние экспорта Германии на экономику Европы. По словам еврокомиссара, если по результатам данного анализа произойдет ограничение немецкого экспорта или наложение штрафа, то он лично не будет согласен с такой позицией.

Associated Press

JP Morgan Chase выплатит инвесторам $4,5 млрд

Американский банк JP Morgan Chase выплатит инвесторам $4,5 млрд, сообщает Associated Press. Данное соглашение было достигнуто в рамках досудебного урегулирования обвинений в махинациях с ипотечными ценными бумагами.

Через три дня после окончания третьего пленума 18-го созыва Центрального Комитета Коммунистической партии, Государственное информационное агентство Синьхуа опубликовало документ, состоящий из 20 000 слов с подробным описанием решения, принятого на встрече за закрытыми дверями. В документе перечислены 60 задач, а также уточняется, что решающие результаты должны быть достигнуты к 2020 году. Генеральный секретарь партии Си Цзиньпин сказал, что третьему пленарному заседанию 205 членов ЦК потребовалось семь месяцев для принятия решения.

«Ключевым вопросом является создание условий для добросовестной конкуренции, повышения жизнеспособности общества и экономики, для повышения эффективности управления и возможностей, для реализации социальной справедливости и беспристрастности, необходимо добиться социальной гармонии и лучшего руководства», - сказал Си.

Задачи охватывают широкий спектр вопросов. Они включают в себя вклад 30% прибыли госпредприятий в государство для того, чтобы оно могло финансировать социально-благотворительные программы общественности. Кроме того, политика одного ребенка будет значительно ослаблена. Переход к политике планирования семьи действует с 1980 года, и позволят семьям, в которых каждый из родителей был единственным ребенком в семье, иметь второго ребенка.

Партия также заявила, что откажется от системы трудовых лагерей.

Изменения коснутся судебной системы: суды и прокуроры будут находиться под контролем вертикально управляемой системы, вместо подчинения местным органам власти.

Категория «Строительство современного рынка» - также является одной из 60 рубрик документа. Партия утверждает, что предоставит рынку право устанавливать цены и контролировать изменения цен на воду, природный газ, нефть, электричество, транспорт и телекоммуникации.

По отношению к управлению бюджетами и взаимодействию центральных и местных органов власти, обязанности Пекина по расходам должны быть расширены.

Решение также перечисляет ряд изменений, направленных на улучшение верховенства закона. Будет лучше контролироваться судебная система, реализация конституции станет более совершенной. Система вертикального управления будет также применяться к прокурорам и партийным антикоррупционным чиновникам.

Кроме того, создан план по улучшению охраны окружающей среды.

Основные валютные пары завершили неделю ростом. По итогам последних 5-и торговых сессий EUR/USD и USD/JPY прибавили около 1%, GBP/USD вырос на 0,6%.

Евро в течение 11-15 ноября корректировался после снижения, которое имело место в период 28 октября – 7 ноября. С одной стороны, высокие шансы принятия новых мер монетарного стимулирования со стороны Европейского центрального банка (ЕЦБ) сдерживали рост евродоллара, но с другой - снижение вероятности скорого начала федрезервом США процесса сворачивания программы количественного смягчения (QE) не давала паре упасть, поскольку негативно отражалось на стоимости доллара. Читать далее ... 

В ходе своего сегодняшнего выступления Розенгрен предложил заняться формированием единых  правил для банковского капитала. "Американские регуляторы должны рассмотреть вопрос об упорядочении текущих правил, которые заставляют крупные банки держать больше капитала", - отметил банкир. Также Розенгрен предложил ФРС и другим регуляторам Wall Street сосредоточиться на более узком определении капитала в рамках правил Базель III. Он не стал комментировать вопросы денежно-кредитной политики или экономики США. «Было бы полезным найти пути повышения эффективности наших обсуждений в целях привлечения внимания инвесторов и общественности к тем факторам, которые имеют самое непосредственное отношение к финансовой состоятельности фирм», - сказал Розенгрен в своем выступлении на конференции, организованной Институтом финансовой стабильности BIS.

• В 06:00 GMT член FOMC Эрик Розенгрен выступит с речью

• В 07:00 GMT глава Риксбанка Штефан Ингвес выступит с речью

• В 08:30 GMT член правления ЕЦБ Ив Мерш выступит с речью

• В 14:00 GMT Франция разместит 3-х, 6-ти и 12-ти месячные долговые обязательства

• В 14:30 GMT член правления ЕЦБ Эвальд Новотны выступит с речью

• В 16:00 GMT первый заместитель главы Банка Канады Тиф Маклем выступит с речью

• В 16:30 GMT США разместят 3-х и 6-ти месячные долговые обязательства

• В 17:00 GMT заместитель главы Центрального Банка Швеции Пер Янссон выступит с речью

• В 17:15 GMT член FOMC Уильям Дадли выступит с речью

• В 18:30 GMT член FOMC Чарльз Плоссер выступит с речью

• В 19:00 GMT член правления ЕЦБ Йорг Асмуссен выступит с речью

• В 20:45 GMT член FOMC Уильям Дадли выступит с речью

Были опубликованы следующие данные:

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Ноябрь +2.8% -2.4%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Ноябрь +3.8% +4.0%

01:30 Китай Индекс цен на жилье, г/г Октябрь +9.1% +9.6%

Индекс доллара США торгуется около недельного минимума после очередного выступления кандидата на пост главы Федеральной резервной системы, Джанет Йеллен. Напомним, что ранее Йеллен сказала, что пока слишком рано сворачивать программу покупки облигаций со стороны центрального банка, объемы которой составляют 85 миллиардов долларов в месяц. «Я считаю необходимым сделать все возможное, чтобы способствовать очень сильному восстановлению», - сказала она в ответ на вопрос во время выступления в Банковском комитете Сената в Вашингтоне. – «Важно не отказываться от поддержки, особенно когда восстановление хрупкое, а инструменты, доступные для денежно-кредитной политики во время сбоев в экономике ограничены, учитывая, что краткосрочные процентные ставки находятся на нуле».

Сегодня на динамику американской валюты могут повлиять выступления президента ФРБ Нью-Йорка Уильяма С. Дадли, Эрика Розенгрена , Чарльза Плоссера и Нараяна Кочерлакоты .

Иена торгуется около двухмесячного минимума против доллара и упала против большинства основных валют в преддверии заседания Банка Японии, которое состоится уже на этой неделе. Ггава Банка Японии Харухико Курода и совет ЦБ 20 ноября начнут двухдневное заседание посвященное осуждению параметров монетарной политики. Почти три четверти экономистов, ожидают, что центральный банк расширит стимулирующие программы в первом полугодии 2014 года.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.3475-95

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.6100-25

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара снизилась к уровню Y100.00

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3641 (4595)

$1.3581 (13470)

$1.3541 (2418)

Цена на момент написания обзора: $1,3495

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3449 (3376)

$1.3409 (8093)

$1.3449 (5549)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 декабря составляет 104325 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3500 (13470);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 6 декабря составляет 122360 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3200 (11781);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 15 ноября составило 1,17 против 1,17 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6402 (3364)

$1.6303 (3727)

$1.6206 (2523)

Цена на момент написания обзора: $1,6130

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.6090 (1396)

$1.5994 (3482)

$1.5897 (2020)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 декабря составляет 33251 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6300 (3727);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 6 декабря составляет 37353 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5400 (3978);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 15 ноября составило 1,12 против 1,13 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Дата-Время/Страна/Показатель/Период/Предыдущее значение/Прогноз

Понедельник, 18 ноября

00:01 Британия Индекс цен на жилье от Rightmove Ноябрь 2.8% м/м/3.8% г/г

06:00 США Речь член FOMC Эрика Розенгрена

09:00 Еврозона Сальдо расчетного счета платежного баланса ЕЦБ Сентябрь 17.4B 12.0B

09:00 Испания Публикация данных Банка Испании по проблемных кредитах Сентябрь 12.12%

10:00 Еврозона Сальдо баланса внешней торговли Сентябрь 12.3B 7.1B

13:30 Канада Объем операций с иностранными ценными бумагами Сентябрь 2.08B

14:00 США Чистый объем покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами Сентябрь -8.9B

14:00 США Общий чистый объём покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами Сентябрь -2.9B

15:00 США Индекс рынка жилья от NAHB Ноябрь 55

16:00 Канада Речь представителя Банка Канады Тифа Маклема

17:15 США Речь члена FOMC Уильяма Дадли

23:00 Австралия Индекс ведущих экономических индикаторов от Conference Board Сентябрь -0.2% м/м

Вторник, 19 ноября

00:30 Австралия Публикация протокола последнего заседания РБА

10:00 Германия Индекс настроений в деловой среде от института ZEW Ноябрь 52.8

10:00 Еврозона Индекс настроений в деловой среде от института ZEW Ноябрь 59.1

13:30 США Индекс себестоимости рабочей силы 3 квартал 0.5% кв/кв

13:45 США Речь министра финансов США Джейкоба Лью

15:00 США Речь члена FOMC Уильяма Дадли

19:15 США Речь члена FOMC Чарльза Эванса

21:30 США Данные API по изменению запасов сырой нефти, млн баррелей Ноябрь +0,6

21:45 Новая Зеландия Индекс закупочных цен производителей 3 квартал 0.6% кв/кв/0.0% г/г

22:45 Канада Речь представителя Банка Канады Джона Мюррей

23:30 Австралия Индекс ведущих экономических индикаторов от Melbourne Institute Сентябрь -0.1% м/м

23:50 Япония Сальдо торгового баланса, млрд иен Октябрь -1091.3

Среда, 20 ноября

00:00 США Речь председатель совета управляющих ФРС Бена Бернанке

00:30 Австралия Речь представителя РБА Гайа Дебелля

02:00 Китай Индекс опережающих индикаторов Октябрь 0.9% м/м

04:30 Япония Индекс активности во всех отраслях экономики Сентябрь 0.3% м/м

07:00 Германия Индекс производственных цен Октябрь 0.3% м/м/-0.5% г/г

09:30 Британия Публикация протокола последнего заседания MPC Банка Англии

10:00 Британия Парламентские слушания по вопросам инфляции 3 квартал

10:00 Швейцария Индекс ожиданий инвесторов по данным ZEW/Credit Suisse Ноябрь 24.9

13:30 Канада Изменение объема оптовой торговли Сентябрь 0.5% м/м/1.3% г/г

13:30 США Индекс потребительских цен Октябрь 0.2% м/м/1.2% г/г

13:30 США Базовое значение индекса потребительских Октябрь 0.1% м/м/1.7% г/г

13:30 США Розничные продажи Октябрь -0.1% м/м/0.4% м/м (без учета авто)

15:00 США Продажи жилья на вторичном рынке Октябрь 5.29M

15:00 США Изменение объема запасов на коммерческих складах Сентябрь 0.3% м/м

15:00 США Речь члена FOMC Уильяма Дадли

15:30 США Данные министерства энергетики по запасам сырой нефти, млн баррелей Ноябрь +2,6

17:10 США Речь члена FOMC Джеймса Булларда

19:00 США Публикация протокола последнего заседания FOMC ФРС

21:15 Канада Речь главы Банка Канады Стивена Полоза

21:15 Канада Речь представителя Банка Канады Тифа Маклема

Четверг, 21 ноября

01:45 Китай Индекс PMI для производственной сферы от HSBC Ноябрь 50.9

07:00 Швейцария Сальдо баланса внешней торговли, млрд Октябрь 2.49

08:00 Франция Индекс деловой активности в производственном секторе Ноябрь 49.1

08:00 Франция Индекс деловой активности в секторе услуг Ноябрь

08:30 Германия Индекс деловой активности в производственном секторе Ноябрь 51.7

08:30 Германия Индекс деловой активности в секторе услуг Ноябрь

09:00 Еврозона Индекс деловой активности в производственном секторе Ноябрь 51.3

09:00 Еврозона Индекс деловой активности в секторе услуг Ноябрь

09:05 Австралия Речь главы РБА Гленна Стивенса

09:30 Британия Чистый объем заемных средств государственного сектора, млрд Октябрь 9.4

11:00 Британия Баланс промышленных заказов по данным Конфедерации Британских Промышленников Ноябрь -4

13:30 США Индекс цен производителей Октябрь -0.1% м/м/0.3% г/г

13:30 США Базовое значение индекса цен производителей Октябрь 0.1% м/м/1.2% г/г

13:30 США Число первичных обращений за пособием по безработице Ноябрь 339K 333K

14:00 США Индекс деловой активности в производственном секторе Ноябрь 51.8

15:00 США Производственный индекс ФРС-Филадельфии Ноябрь 19.8

15:00 Еврозона Индикатор потребительской уверенности Ноябрь

17:00 Швейцария Речь представителя НБШ Фрица Зурбругга

18:00 США Речь члена FOMC Джеймса Булларда

Пятница, 22 ноября

05:00 Япония Публикация ежемесячного отчета Банка Японии Ноябрь

07:00 Германия ВВП (окончательное значение) 3 квартал 0.3% кв/кв/1.1% г/г 0.3% кв/кв/1.1% г/г

09:00 Германия Индикатор условий деловой среды от IFO Ноябрь 107.4

09:00 Германия Индикатор оценки текущей ситуации от IFO Ноябрь 111.3

09:00 Германия Индикатор экономических ожиданий от IFO Ноябрь 103.6

13:30 Канада Индекс потребительских цен Октябрь 0.2% м/м/1.1% г/г

13:30 Канада Базовое значени индекса потребительских цен Октябрь 0.2% м/м/1.3% г/г

13:30 Канада Розничные продажи Сентябрь 0.2% м/м/0.4% м/м (без продаж авто)

13:40 США Речь члена FOMC Истер Джордж

14:00 Бельгия Индекс настроений в деловых кругах Ноябрь -7.7

15:00 США Уровень вакансий и текучести рабочей силы от Бюро статистики труда (отчет JOLTs) Сентябрь 3883К

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Ноябрь +2.8%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Ноябрь +3.8%

01:30 Китай Индекс цен на жилье, г/г Октябрь +9.1%

06:00 США Речь члена Комитета по открытым рынкам ФРС Э. Розенгрена

09:00 Еврозона Сальдо платежного баланса, с учетом сезонных поправок, млрд Сентябрь 17.4 18.3

09:00 Еврозона Данные Банк Испании по проблемным кредитам Сентябрь 12.1%

10:00 Еврозона Сальдо торгового баланса с сезонными поправками Сентябрь 12.3 14.3

13:30 Канада Объем операций с иностранными ценными бумагами Сентябрь 2.08 6.71

14:00 США Чистый объем покупок американских ценных бумаг иностранными Сентябрь -8.9 21.3

14:00 США Общий объем покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами Сентябрь -2.9

15:00 США Индекс состояния рынка жилья от NAHB Ноябрь 55 56

16:00 Канада Речь первого заместителя главы Банка Канады Т. Маклема

17:15 США Речь члена Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли

23:00 Австралия Индекс ведущих экономических индикаторов Сентябрь -0.2%