Новости и прогнозы рынков CFD — 18-12-2018

Большинство компонентов DOW в минусе (17 из 30). Аутсайдер -  Exxon Mobil Corporation (XOM, -2.90%). Лидер роста - The Boeing Company (BA, +3.75%).

Большинство секторов S&P в минусе. Больше всего упал сектор базовых материалов (-1.4%). Лидер роста - сектор промышленных товаров (+0.6%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Билл Дивини, старший экономист в ABN AMRO, ожидает, что FOMC завтра повысит ставку еще на 25 б.п., тем самым доведя целевой диапазон ставки по федеральным фондам до 2,25-2,50%.

"Внимание рынков будет сосредоточено на том, в какой степени FOMC последует за недавним голубиным коммуникационным сдвигом и снизит свои прогнозы относительно будущего повышения ставок. Мы ожидаем, что падение "точек" (в прогнозе по ставках) будет сигнализировать о двух дальнейших повышениях ставок в 2019 году (по сравнению с тремя ранее), но для 2020 года прогноз не изменится (одно повышение ставки). Мы также ожидаем некоторых изменений в заявлении, в частности, касающихся необходимости "дальнейшего постепенного повышения" ставок, на что намекали ноябрьские протоколы. Мы ожидаем, что некоторые квалификаторы будут добавлены в этому заявлению, чтобы предположить, что мы приближаемся к концу цикла повышения ставок (например, что дальнейшее повышение ставки еще может потребоваться), но, тем не менее, уклон на ужесточение политики останется".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Цены на нефть, вероятно, еще больше упадут в ближайшие недели, сообщили аналитики CNBC во вторник, поскольку резкая распродажа глобальных акций сочетается с усилением опасений по поводу рынка, который вскоре может быть наводнен сырой нефтью.

Последняя волна распродаж на рынке энергоносителей происходит на фоне сообщений об увеличении запасов и прогнозов рекордного объема производства в США и России. Усиление опасений по поводу возможного экономического спада в 2019 году также добавило понижательное давление на стоимость барреля нефти.

"Единственный путь - вниз, - сказал Тамас Варга, старший аналитик PVM Oil Associates. - Есть много переменных, касающихся нефтяного баланса в следующем году, но, основываясь на имеющихся данных, информации и настроениях, справедливо сказать, что любое ценовое ралли будет встречено яростным сопротивлением со стороны продавцов".

Неопределенность и волатильность снова царят

Оба нефтяных контракта - WTI и Brent - упали более чем на 30% с момента достижения пика в начале октября, в основном из-за увеличения мировых запасов.

"В течение короткого периода энергетический рынок в 2018 году имел все признаки стабилизации, с возвращением некоторого ощущения нормализации, но все изменилось в октябре, - говорится в аналитической записке UBS. - Неопределенность и волатильность снова правят на рынке".

Встреча ОПЕК

Ожидалось, что встреча крупных производителей в начале этого месяца успокоит растущие опасения рынка по поводу избыточного предложения в 2019 году.

Но сделка, достигнутая ОПЕК и странами, не входящими в ОПЕК в стремлении стимулировать рынок, еще не принесла желаемого эффекта. Энергетический альянс согласился убрать с рынка 1,2 миллиона баррелей в сутки в течение первых шести месяцев 2019 года.

Картель ОПЕК, состоящий из 15 членов, заявил, что сократит добычу на 800 000 баррелей в сутки, тогда как Россия и смежные производители внесут сокращение в 400 000 баррелей в сутки.

Тем не менее, сокращения не вступят в силу до января, и Россия предупредила, что будет только постепенно сокращать производство.

"Некоторое короткое покрытие может произойти в любое время до конца года, но на горизонте нет долгосрочной радости для нефтяных быков",-сказал Варга из PVM Oil Associates.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Евро сильно подешевел против доллара США, растеряв почти все позиции, заработанные ранее сегодня. Причинами этому были коррекция позиций в преддверии оглашения итогов заседания ФРС и отскок индекса доллара США от сессионного минимума.

В настоящее время индекс доллара США, показывающий отношение доллара к корзине из шести основных валют, торгуется на уровне 97,00 по сравнению с минимумом сессии 96,70

Определенную поддержку доллару оказали данные по рынку жилья США. Министерство торговли сообщило, что жилищное строительство восстановилось в ноябре, вызванное всплеском многоквартирных жилищных проектов, но строительство односемейных домов упало до 1-1/2-летнего минимума, указывая на углубление слабости рынка жилья, которая может распространиться на более широкую экономику.

Закладки новых домов увеличились в ноябре на 3,2%, с учетом сезонных колебаний, до 1,256 миллиона единиц в годовом выражении. Данные за октябрь были пересмотрены в сторону понижения, чтобы показать, что их количество снизилось до 1,217 млн. единиц вместо ранее заявленных темпов в 1,228 млн. единиц. Рост жилищного строительства в ноябре последовал за двумя ежемесячными спадами. Количество разрешений на строительство выросло на 5,0% до 1,382 млн. единиц в ноябре благодаря росту в секторе нестабильных многоквартирных домов. Экономисты, прогнозировали, что число разрешений упадет до 1,225 млн.в прошлом месяце.

Строительство домов на одну семью, на которые приходится наибольшая доля на рынке жилья, упало на 4,6% до 824 000 единиц в ноябре, самого низкого уровня с мая 2017 года. Это был третье месячное снижение подряд.  Закладки многоквартирных домов выросли на 22,4% до 432 000 единиц в ноябре. Разрешения на строительство многоквартирных домов выросли на 14,8% до 480 000 единиц.

Фунт отступил от более чем недельного максимума против доллара США, и вернулся до уровня открытия сессии. Падение пары GBP/USD было вызвано возобновлением спроса на американскую валюту, а также сохраняющейся неопределенностью вокруг Брекзита.

Пресс-секретарь Терезы Мэй заявила, что необходимо ускорить подготовку к Brexit без сделок. Также она добавила, что Кабинет министров согласился ввести в действие остальные элементы программы Brexit без сделок

"Правительство порекомендует бизнес сообществу готовиться к выходу из ЕС  без сделки. Граждане Великобритании также должны готовиться к Brexit без сделки. В ближайшие недели правительство опубликует подробную инструкцию по подготовке к Brexit без сделок. Правительство проинформирует компании и трейдеров о потенциальных изменениях, связанных с границами", - сказал пресс-секретарь, добавив при этом, что сделка по Brexit пока является наиболее вероятным сценарием

Участники рынка также готовятся к заседанию Банка Англии, которое состоится в четверг. Аналитики ожидают, что все 9 членов Комитета по монетарной политике проголосуют за сохранение ставки на уровне 0,75%, так как неопределенность вокруг Брекзита требует “выжидательной” позиции.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Джим Крамер заявил во вторник, что акции "действительно перепроданы" после того, как рынок упал до нового минимума 2018 года.

"Не помещайте меня в "ящик ФРС", - сказал Крамер, имея в виду свой недавний призыв о том, что фондовый рынок может еще больше упасть, если ФРС повысит процентные ставки в среду.

Акции фактически торговались с повышением во вторник, восстанавливаясь после вчерашней сессии, когда рынок упал еще на 2 процента. Индекс Dow Jones Industrial Average и S & P 500 по состоянию на конец понедельника демонстрировали худшие показатели за декабрь с 1980 года и оказались чуть выше того, что будет их худшим началом декабря со времен Великой депрессии.

Крамер заявил, что постоянные распродажи на рынке вышли за рамки опасений по поводу замедления глобального экономического роста и того, что ФРС будет делать со ставками на этой неделе и в следующем году.

Крамер и участники рынка ожидают, что ФРС повысит ставки в четвертый раз в этом году по завершении своего двухдневного заседания по политике в среду.

Крамер критиковал председателя ФРС Джерома Пауэлла с тех пор, как он заявил 3 октября, что ставки были «далеки» от так называемого нейтрального уровня. Пауэлл повторил эти замечания в своем выступлении в прошлом месяце, заявив, что ставки "чуть ниже" нейтральных значений, что говорит о том, что опасения по поводу более агрессивного повышения ставок могут быть неоправданными. Крамер в то время аплодировал пересмотренным замечаниям Пауэлла.

Президент Дональд Трамп также критиковал ФРС при Пауэлле. Крамер сказал во вторник, что президент имеет «право» критиковать Пауэлла, но также указал, что Трамп «выбрал человека». В ноябре 2017 года Трамп назначил Пауэлла возглавить ФРС. Пауэлл, член Совета управляющих ФРС с 2012 года, заменил Джанет Йеллен на посту председателя центрального банка в феврале.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сроки будущего повышения ставок в еврозоне будут зависеть от состояния экономики, заявил во вторник член Совета управляющих Европейского центрального банка Йозеф Макуч.

Совет управляющих ЕЦБ пообещал на прошлой неделе сохранять ставки на рекордно низком уровне, по крайней мере, до следующего лета. ЦБ также согласился прекратить покупку новых облигаций спустя почти четыре года, однако он будет долгое время сохранять стабильным свой запас долговых обязательств.

Отвечая на вопрос о реакции на возможное замедление экономического роста, Макуч сказал, что такой сценарий может создать необходимость переформулировать будущее руководство ЕЦБ.

"Сроки будущего повышения процентных ставок - это не просто вопрос времени, а вопрос состояния экономики", - сказал Макуч, который также является главой центрального банка Словакии.

"Нам нужно будет следить за состоянием экономики и, в случае (такого замедления), возможно, переформулировать будущее руководство", - добавил Макуч.

Предприятия еврозоны заканчивают 2018 год в мрачном настроении - активность в частном секторе расширяется самыми медленными темпами за последние четыре года, так как рост новых заказов почти иссяк, пострадав от торговой напряженности и протестов во Франции, показал опрос в пятницу.

ЕЦБ также снизил свои прогнозы по росту ВВП и инфляции на следующий год, прогнозируя устойчивое замедление в ближайшие годы, поскольку влияние стимулов ослабевает, и рост возвращается к естественному потенциалу валютного блока примерно в 1,5 процента.

Макуч сказал, что он видит риски для роста со стороны международной политики, протекционизма, уязвимости развивающихся рынков, волатильности рынка и финансовой дисциплины в Италии и Франции.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В связи с резких ухудшением перспектив, респонденты опроса CNBC повысили вероятность рецессии в США в следующем году до самого высокого уровня президентства Трампа, сократили свою поддержку президентского подхода к экономике и понизили свои перспективы экономического роста и повышение ставки ФРС - некоторые даже заговорили о возможности снижения ставки в 2019 году.

Тем не менее, многие из 43 респондентов, в том числе экономисты, управляющие фондами и стратеги, также утверждали, что рынок "переборщил" с понижением.

"Мнение о том, что пониженные перспективы роста ведут к распродажам на фондовом рынке, является спорным", - написал Майк Энглунд, главный экономист, Action Economics. - Снижение цен на акции привело к замедлению роста, которое до сих пор не имеет достаточных подтверждений из фактических экономических отчетов США".

Тем не менее, вероятность рецессии в следующие 12 месяцев выросла до 23 процентов - второе увеличение подряд - с 19 процентов в предыдущем опросе. Это также выше, чем 19-процентное долгосрочное среднее значение для 7-летнего опроса и на 9 пунктов выше минимума президентства Трампа.

Что касается ситуации на фондовом рынке, 63% опрошенных считают, что недавняя распродажа на рынке отражает слишком пессимистичный взгляд на перспективы, причем около трети сказали, что рынок прав. Чуть менее 60% сообщили, что нынешний низкий уровень спрэда между доходностями по 2-летним и 10-летним казначейским облигациям не сигнализирует о рецессии.

На вопрос о том, как различные факторы повлияли на недавнюю распродажу, респонденты назвали "тарифные проблемы" наиболее значительными, за которыми следуют опасения по поводу глобальной экономической слабости и дальнейшего увеличения процентных ставок ФРС.

67% респондентов ожидают, что нынешние торговые переговоры между Китаем и США завершатся 1 марта соглашением о продолжении переговоров и без введения дополнительных тарифов. В среднем, однако, группа ожидает, что тарифы вычтут 0,2 процента от роста в 2019 году, что вдвое превышает оценку сентябрьского опроса.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы завершили торги в минусе на фоне усиливающихся опасений по поводу замедления мировой экономики.

Читать далее 

Goldman Sachs Asset Management ожидает улучшения экономических условий на развивающихся рынках в ближайшие месяцы, что станет "трамплином" для роста стоимости региональных акций и валют.

Валюты развивающихся рынков находились под давлением на протяжении большей 2018 года, на фоне укрепления доллара США, который вырос почти на 5 процентов против корзины из шести основных валют в этом году.

Но Эндрю Уилсон, гендиректор EMEA и глобальный глава по активам с фиксированным доходом в Goldman Sachs Asset Management, сказал, что, хотя доллар США хорошо зарекомендовал себя с начала года, финансовые рынки, вероятно, считают, что лучшие времена для доллара уже позади.

"Я думаю, если мы перейдем к следующему году, мы увидим, что многие валюты развивающихся рынков, в частности, многие из которых значительно ослабли в 2018 году, восстановятся", - сказал Эндрю Уилсон.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США выросли во вторник, чему способствовал рост технологических акций, позитивные отчеты о доходах и восстановление акций нескольких больших компаний, в то время как инвесторы ожидают подсказок о том, будет ли Федеральная резервная система повышать ставки в будущем.

Ожидается, что регулятор повысит ставки до  2.25-2.50% с нынешнего уровня в 2.00-2.25% годовых и лишь незначительно скорректирует свои экономические прогнозы. Несмотря на это, ФРС, вероятно, откажется от заявлений о "дальнейшем постепенном повышении" процентных ставок ввиду изменения своей позиции на выжидательную. Скорее всего, прогноз руководства ФРС будет предполагать еще два повышения ставок в 2019 году, а не три, как ожидалось в сентябре.

Кроме того, как стало сегодня известно, жилищное строительство в США восстановилось в ноябре, вызванное всплеском многоквартирных жилищных проектов, но строительство односемейных домов упало до 1-1/2-летнего минимума, указывая на углубление слабости рынка жилья, которая может распространиться на более широкую экономику. Коммерческий департамент заявил во вторник, что закладки новых домов увеличились в ноябре на 3,2%, с учетом сезонных колебаний в годовом исчислении до 1,256 миллиона единиц.

Цены на нефть обвалились более чем на 5% во вторник после сообщений об увеличении запасов и прогнозов о рекордном объеме производства в США и России, в сочетании с резкими распродажами на фондовых рынках в связи с ухудшением перспектив глобального роста.

Большинство компонентов DOW в плюсе (21 из 30). Лидер роста - The Boeing Company (BA, +4.14%). Аутсайдер -  Exxon Mobil Corporation (XOM, -1.58%).

Большинство секторов S&P в плюсе. Больше всего упал сектор промышленных товаров (-1.5%). Лидер роста - сектор конгломератов (+1.4%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел Телетрейд

Заместитель премьер-министра Маттео Сальвини заявил во вторник, что он надеется, что Европейская комиссия не будет "затягивать" переговоры по оспариваемому бюджету Италии в 2019 году, добавив, что он "абсолютно оптимистичен" в том, что сделка будет достигнута.

Комиссия отклонила экспансионистский проект бюджета Италии в октябре, заявив, что он явно нарушает фискальные правила ЕС. На прошлой неделе Рим представил пересмотренный план с меньшим дефицитом, и интенсивные переговоры по этому пакету все еще продолжаются.

Сальвини сообщил журналистам, что итальянский парламент примет бюджет до конца года, даже если это означает, что законодателям придется работать до вечера 31 декабря.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Цены на нефть обвалились более чем на 4% во вторник после сообщений об увеличении запасов и прогнозов о рекордном объеме производства в США и России, в сочетании с резкими распродажами на фондовых рынках в связи с ухудшением перспектив глобального роста.

Читать далее 

Цены на золото выросли во вторник, достигнув недельного максимума, чему способствовало ослабление доллара США и падение мировых фондовых рынков, но движения были ограничены, поскольку инвесторы ожидали заявлений ФРС по поводу перспектив изменения процентных ставок.

Читать далее 

Nike Inc. (NKE) планирует опубликовать финансовые результаты за второй квартал в четверг после закрытия торгов на фоне высоких ожиданий аналитиков, хотя некоторые из них не исключают вероятности того, что макроэкономические проблемы, такие как тарифы, могут негативно сказаться на результатах компании.

Многие аналитики настроены оптимистично из-за ускорения в Северной Америке, позитивной динамики в Китае и предполагаемых инноваций.

"Мы ожидаем, что Nike сообщит о повышении во втором квартале финансового года, включая ускорение продаж/маржи в Северной Америке и продолжении роста во всем мире", - написали аналитики Baird в примечании от 16 декабря.

"Наше единственное небольшое колебание - это краткосрочная чувствительность рынка к глобальным опасениям, которая может выступать в качестве ограничения оценки, даже если она необоснованна", - написал Бэйрд.

Аналитики Wedbush ожидают, что Китай, как и другие регионы, покажет рост, но говорят, что тарифы могут быть проблемой.

"Что касается тарифов, Nike получает примерно 20% своего товара из Китая, и эта цифра, вероятно, будет падать", - пишут аналитики в заметке, опубликованной в пятницу.

"Тем не менее, учитывая региональную структуру продаж и распределение китайских товаров, а также уступки поставщиков и возможные ценовые действия, компания может увидеть влияние от несущественного до около $0,16 в годовой прибыли на акцию с дополнительным тарифом 25%."

Wedbush оценивает акции Nike на уровне "лучше рынка" с целевой стоимостью $90.

Nike имеет средний рейтинг акций "лучше рынка" и среднюю целевую стоимость в $87,41 на основе оценок 36 аналитиков, опрошенных FactSet.

Согласно данным FactSet, ожидается, что Nike сообщит о прибыли $0,46 на акцию, по сравнению с прошлым годом.

Согласно Estimize, который использует для оценки краудсорсинг, полученный от аналитиков, руководителей управляющих хедж-фондов, ученых и других, ожидается, что прибыль на акцию составит $0,49.

Nike превзошел ожидания по доходам FactSet в каждом квартале, начиная с ноября 2013 года.

Аналитики FactSet ожидают, что продажи составят $9,17 млрд против $8,55 млрд в прошлом году.

Estimize ожидает продажи в размере $9,23 млрд.

Последние четыре квартала Nike обошел руководство по продажам FactSet.

Акции компании упали на 18,0% за последние три месяца, но выросли на 11,8% с начала года.

На текущий момент акции Nike Inc. (NKE) котируются по $71.42 (+2,18%)

Информационно-аналитический отдел Телетрейд

Среда окажется весьма информативным днем недели. В 09:30 GMT Британия опубликует индекс потребительских цен и индекс розничных цен за ноябрь. Первый индикатор отслеживает изменение розничных цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. В расчет индекса включены цены на продукты питания, одежду, расходы на образование, здравоохранение, транспорт, коммунальные платежи, досуг. Индикатор рассчитывается ежемесячно и является основным «барометром» уровня инфляции в любой стране, в том числе, и в Великобритании. Считается самым важным инфляционным показателем. Второй показатель отражает изменение цен на товары и услуги в магазинах розничной торговли. Индекс рассчитывается на основании цен около 130 тысяч разных товаров потребительского спроса. Является одним из показателей темпов инфляции в Великобритании. Ожидается, что индекс потребительских цен вырос на 0,2% за месяц и на 2,3% годовых, а индекс розничных цен увеличился на 3,2% годовых.

В 13:30 GMT Канада представит индекс потребительских цен за ноябрь. Согласно прогнозу, индекс снизился на 0,2% относительно октября и вырос на 1,9% в годовом выражении.

Также в 13:30 GMT США объявят об изменении сальдо платежного баланса за 3-й квартал. Баланс платежей страны за границу и поступлений из-за границы. Наиболее распространенный вид балансов международных расчетов. Если поступления превышают платежи, баланс считается активным (имеет активное сальдо, профицит); в противном случае он пассивен (имеет пассивное сальдо, дефицит). В платежном балансе находят стоимостное выражение все внешнеэкономические операции страны. Ожидается, что дефицит расширился до $124 млрд. с $101.5 млрд. во 2-м квартале.

В 14:00 GMT Швейцария выпустит ежеквартальный отчет по инфляции от ШНБ. Отчет содержит обзор ситуации в экономике страны. Как правило, оказывает слабое влияние на динамику швейцарского франка, поскольку большая часть информации представленной в отчете известна заранее.

В 15:00 GMT США опубликуют отчет по объему продаж жилья на вторичном рынке за ноябрь. Показатель отражает количество проданных домов на вторичном рынке недвижимости США. Может давать представление об оптимизме потребителей (покупательской уверенности) и об их способности покупать дорогостоящие вещи. Эти данные, в силу особенностей рынка недвижимости, подвержены сезонным колебаниям. Этот индикатор публикуется в годовых темпах продаж с коррекцией на сезонность (скорректированный на сезонность объем продаж за месяц умножается на 12). Согласно прогнозу, продажи жилья упали до 5,2 млн. с 5,22 млн. в октябре.

В 15:30 GMT США заявят об изменении запасов нефти по данным министерства энергетики. Ожидается, что запасы сократились на 2,99 млн. баррелей.

В 19:00 GMT в США будет оглашено решение ФРС по ставке и выйдет Сопроводительное заявление FOMC. Согласно прогнозу, ставка будет повышена до 2,5% с 2,25%.

В 19:30 GMT в США состоится пресс-конференция FOMC.

В 21:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменении объема ВВП за 3-й квартал и сальдо торгового баланса за ноябрь. Первый показатель отражает изменение рыночной стоимости всех товаров и услуг, предназначенных для непосредственного употребления, произведённых за определенный период во всех отраслях экономики на территории государства для потребления, экспорта и накопления, вне зависимости от национальной принадлежности использованных факторов производства. Является наиболее полным индикатором состояния экономики. Второй показатель отражает все торговые операций Новой Зеландии. Сальдо торгового баланса – это разницу между объемом произведенной и вывезенной из страны продукции (экспорт) и объемом продукции, ввезенной в страну (импорт). Позитивное сальдо называется профицитом, негативное дефицитом. Согласно прогнозу, ВВП вырос на 0,6% за квартал и на 2,8% годовых, а дефицит торгового баланса уменьшился до N$880 млн. с N$1295 млн. в октябре.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как стало известно, стоимость молочной продукции выросла на 1,7%, до $2 844 за метрическую тонну после того, как выросла на 2,2% в ходе предыдущего аукциона. Результаты аукциона также показали, что стоимость цельного сухого молока увеличилась на 0,3%, до $2 674 за метрическую тонну после повышения на 2,5% в ходе предыдущего аукциона. Тем временем, цена обезжиренного сухого молока выросла на 3,4%, до $2 042 за метрическую тонну после того, как увеличилась на 0,3% в ходе предыдущего аукциона.

Молочные товары составляют значимую долю экспорта Новой Зеландии, поэтому динамика их цен напрямую влияет на курс новозеландского доллара. После оглашения итогов аукциона пара NZD/USD торгуется на уровне NZD0.6858, с повышением на 0,78%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Во вторник правительства ЕС проголосовали за введение пошлин на китайские электрические велосипеды для ограничения дешевого импорта, который, по словам европейских производителей, выигрывает от несправедливых субсидий, и наводняет рынок, сообщили источники в ЕС, знакомые с этим вопросом.

Европейская комиссия, которая проводит расследование от имени 28 членов ЕС, предложила применять ко всем электронным велосипедам, прибывающим из Китая, окончательные или окончательные тарифы в размере от 18,8% до 79,3%.

Антидемпинговые и антидотационные пошлины являются последними в серии мер ЕС против китайского экспорта, начиная от солнечных батарей и заканчивая сталью, что вызвало сильные возмущения из Пекина.

В отличие от США, Европейский Союз не начал торговую войну против Китая, но разделяет опасения США по поводу принудительной передачи технологий и государственных субсидий Китая.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Кабинет министров согласился ввести в действие остальные элементы программы Brexit без сделок

• Правительство порекомендует бизнес сообществу готовиться к выходу из ЕС  без сделки

• Граждане Великобритании также должны готовиться к Brexit без сделки

• В ближайшие недели правительство опубликует подробную инструкцию по подготовке к Brexit без сделок

• Правительство проинформирует компании и трейдеров о потенциальных изменениях, связанных с границами

• Сделка по  Brexit пока является наиболее вероятным сценарием

• Есть целый ряд законодательных актов, которые необходимо будет провести через парламент, чтобы быть готовыми Brexit без сделки

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• EUR/USD: 1.1300 (752 млн), 1.1402 (895 млн), 1.1430 (718 млн), 1.1500 (664 млн)

• USD/JPY: 111.55 (1.1 млрд), 111.90 (402 млн), 112.55 (470 млн), 112.90 (530 млн), 113.00 (535 млн)

• GBP/USD: 1.2550 (361 млн)

• NZD/USD: 0.6830 (214 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.84% (-2 б.п.).

Нефть (WTI) $49.47 (-1.45%)

Золото $1,251.10 (-0.06%)

Жилищное строительство в США восстановилось в ноябре, вызванное всплеском многоквартирных жилищных проектов, но строительство односемейных домов упало до 1-1/2-летнего минимума, указывая на углубление слабости рынка жилья, которая может распространиться на более широкую экономику.

Коммерческий департамент заявил во вторник, что закладки новых домов увеличились в ноябре на 3,2%, с учетом сезонных колебаний в годовом исчислении до 1,256 миллиона единиц.

Данные за октябрь были пересмотрены в сторону понижения, чтобы показать, что их количество снизилось до 1,217 млн. Единиц вместо ранее заявленных темпов в 1,228 млн. единиц. Рост жилищного строительства в ноябре последовал за двумя последовательными ежемесячными спадами.

Количество разрешений на строительство выросло на 5,0% до 1,382 млн. единиц в ноябре благодаря росту в секторе нестабильных многоквартирных домов.

Экономисты, прогнозировали, что число разрешений начнет падать до 1,225 млн. единиц в прошлом месяце.

Рынок жилья ограничен из-за более высоких ставок по ипотечным кредитам, а также из-за нехватки земли и рабочей силы, что привело к сокращению запасов. В то время как инфляция цен на жилье замедлилась, она продолжает опережать рост заработной платы, оттесняя некоторых новых покупателей жилья.

Сохранение слабости на рынке жилья может свидетельствовать о замедлении общей экономики. Инвестиции в жилье сократились в первые три квартала этого года, самого длинного отрезка с середины 2009 года.

Ожидается, что инвестиции в жилищное строительство в четвертом квартале вновь сократятся.

30-летняя фиксированная ипотечная ставка выросла более чем на 60 базисных пунктов в этом году до 4,63%, согласно данным агентства ипотечного финансирования Freddie Mac. Ожидается, что Федеральный резерв повысит процентные ставки в среду в четвертый раз в этом году, ставки по ипотечным кредитам, вероятно, останутся высокими.

Строительство домов на одну семью, на которые приходится наибольшая доля на рынке жилья, упало на 4,6% до 824 000 единиц в ноябре, самого низкого уровня с мая 2017 года. Это было третьим месяцем подряд спад в строительстве домов на одну семью.

Начало продаж в сегменте многоквартирных домов выросло на 22,4% до 432 000 единиц в ноябре. Разрешения на строительство многоквартирных домов выросли на 14,8% до 480 000 единиц.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,573.00 (+0.67%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.67% до уровня 6,533.00. Внешний фон негативный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию в минусе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент преимущественно снижаются.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют позитивную динамику, сигнализируя об отскоке на открытие после существенного падения рынка на предыдущей сессии.

Вместе с тем инвесторы не торопятся скупать подешевевшие акции, проявляя осторожность перед двухдневным заседанием ФРС, которое стартует позднее сегодня. Ожидается, что регулятор повысит ставки до  2.25-2.50% с нынешнего уровня в 2.00-2.25% годовых и лишь незначительно скорректирует свои экономические прогнозы. Несмотря на это, ФРС, вероятно, откажется от заявлений о "дальнейшем постепенном повышении" процентных ставок ввиду изменения своей позиции на выжидательную. Скорее всего, прогноз руководства ФРС будет предполагать еще два повышения ставок в 2019 году, а не три, как ожидалось в сентябре.

Стоит также отметить, что президент США Дональд Трамп сегодня снова попытался оказать давление на ФРС, предупреждая правление центробанка не “совершать еще одну ошибку” в преддверии ожидаемого повышения ставки.

Участники рынка также анализируют статистику по рынку жилья США. Как показал отчет Министерства торговли,  число закладок новых домов в США в ноябре выросло, отражая существенную активизацию строительства многоквартирных домов, которая нивелировала слабые показатели строительства домов на одну семью. Согласно отчету, число закладок в ноябре выросло на 3.2% по сравнению с предыдущим месяцем и с учетом коррекции на сезонные колебания составило 1.256 млн домов в год. Тем временем число разрешений на жилищное строительство за отчетный период выросло на 5.0% по сравнению с октябрем, до 1.328 млн домов в год.  Экономисты ожидали, что число закладок составит 1.225 млн., тогда как число разрешений упадет на 1.259 млн.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить новости о том, что компания Boeing (BA) увеличила программу обратного выкупа акций с $18 млрд. до $20 млрд., а также объявила о повышении дивидендов на 20% до $2.055/акцию. Акции BA на премаркете выросли на 2.4%.

Кроме того, в фокусе продолжают находиться акции компании Johnson & Johnson (JNJ), которая сообщила об утверждении программы обратного выкупа собственных акций на $5 млрд., а также подтвердила прогнозы основных финансовых показателей на текущий год. Это оказало поддержку акциям JNJ на премаркете (+2.4%), которые в последние дни находились под существенным давлением из-за обвинений в сокрытии информации о добавлении в продукцию компании асбеста, вещества вызывающего рак.

Поставки в обрабатывающем секторе промышленности Канады снизились на -0,1% в октябре до $58,2 млрд, после четырехкратного роста в предыдущие пять месяцев. Более низкие поставки в деревообрабатывающей и металлургической промышленности были в значительной степени компенсированы более высокими продажами в пищевой и машиностроительной промышленности.

В целом поставки снизились в 7 из 21 отраслей, что составляет 40,5% от всего производственного сектора. Поставки товаров длительного пользования снизились на 0,9% до  $30,0 млрд, а продажи товаров недлительного пользования выросли на 0,7% до $28,3 млрд.

Постоянные продажи в долларах выросли на 0,2%, что указывает на рост объема реализованных товаров.

Продажи производителей изделий из дерева снижались пятый месяц подряд, сократившись на -7,5% до  $2,6 млрд в октябре.

Продажи металлургической промышленности снизились на -3,0% в октябре до $4,1 млрд  - пятый месяц подряд. Снижение в октябре было в основном связано со снижением продаж в производстве и обработке цветных металлов, а также в глиноземной и алюминиевой промышленности.

Частично компенсировать это снижение удалось за счет увеличения производства продовольствия и оборудования. Поставки пищевой промышленности выросли на 1,5% до $8,7 млрд, после двух последовательных месяцев снижений.

Поставки в секторе машиностроения выросли на 2,9% в октябре до $3,4 млрд, что было обусловлено ростом продаж сельскохозяйственной, строительной и горнодобывающей техники.

Запасы выросли на 1,0% до $85,0 млрд в октябре. Запасы выросли в 14 из 21 отраслей, при этом наибольшее увеличение произошло в машиностроении (+ 6,3%), транспортном оборудовании (+ 1,6%) и металлургии (+ 2,3%). Эти увеличения были частично компенсированы снижением запасов химических продуктов на 2,8%.

Незаполненные заказы выросли на 1,4% до $96,4 млрд  в октябре после снижения на 0,2% в сентябре. Большая часть прибыли была связана с ростом на 1,5% в отрасли транспортного оборудования.

После четырех последовательных ежемесячных сокращений новые заказы выросли на 2,4% до $59,6 млрд  в октябре.

Коэффициент использования производственных мощностей (без учета сезонных колебаний) для производственного сектора снизился на 1,2 процентных пункта, с 81,9% в сентябре до 80,7% в октябре.

В целом коэффициент использования производственных мощностей в октябре снизился в 8 из 21 отрасли, что было обусловлено производством нефтепродуктов и угля, а также производством транспортного оборудования.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Wall Street. Акции на премаркете

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Президент США Дональд Трамп во вторник снова попытался оказать давление на ФРС, поскольку центральный банк готов начать свое двухдневное заседание по политике, предупреждая правление ФРС не «совершать еще одну ошибку» в преддверии ожидаемого повышения ставки.

Ожидается, что Федеральный комитет по открытым рынкам повысит процентные ставки в четвертый раз в этом году во время своего двухдневного совещания по политике процентных ставок, которое должно начаться позднее сегодня.

ФРС, которая с декабря 2015 года повышает процентные ставки по 25 базисных пунктов, пообещала постепенно повышать ставки в направлении нейтрального уровня, чтобы не допустить перегрева экономики. Многие экономисты также ожидают дополнительного роста в следующем году, хотя и более медленными темпами.

Трамп, который сделал экономику ключевой частью своей политической платформы, неоднократно критиковал ФРС и ее председателя Джерома Пауэлла.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade со ссылкой на Reuters

Как сообщает ресурс Briefing, компания Johnson & Johnson (JNJ) утвердила программу обратного выкупа акций на $5 млрд., так как считает, что ее акции являются привлекательной инвестиционной возможностью.

Программа обратного выкупа не имеет временных ограничений и может быть временно приостановлена или прекращена в любое время.

Johnson & Johnson также подтвердила прогноз выручки на весь год в 2018 году на уровне $81.0–81.4 млрд. и прибыли на уровне $8.13–8.18 в расчете на акцию.

Средний прогноз аналитиков предполагает, что по итогам 2018 года компания получит прибыль на уровне $8.16 в расчёте на акцию при выручке в $81.39 млрд.

Акции JNJ на премаркете выросли до уровня $129.90 (+0.59%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Евро вырос растет вторник на фоне ослабления доллара. Инвесторы делают ставку на то, что опасения по поводу роста побудят Федеральный резерв замедлить темпы повышения процентных ставок на заседании на этой неделе.

Разгром на Уолл-стрит вслед за потоком слабых данных во всем мире укрепил мнение о том, что ожидаемое повышение ставки ФРС в среду приведет к замедлению или даже паузе трехлетнего устойчивого роста ставок.

Это помогает евро, который во вторник вырос, восстановив все свои потери с понедельника, когда он пострадал от слабых данных из еврозоны.

Рынки внимательно изучат двухдневное заседание ФРС по политике, которое начнется во вторник, чтобы понять, как держится экономика в условиях торгового конфликта между США и Китаем и волатильности мирового финансового рынка.

Евро вырос несмотря на результаты исследования  Ifo, которые показали, что деловая уверенность Германии упала до самого низкого уровня за последние два года.

Индекс делового климата Ifo упал до 101 с 102 в ноябре, тогда как экономисты ожидали, что показатель составит 101,8. Последнее чтение было самым низким с сентября 2016 года, когда оно составило 100,8.

Текущий индекс оценки опроса снизился до 104,7 с 105,5, что оказалось хуже, чем предсказывали экономисты 104,9.

Показатель ожиданий снизился до 97,3 с 98,7, в то время как экономисты прогнозировали оценку в 98,3.

Экономика Германии охлаждается, но рецессии не предвидится, заявил во вторник экономист Ifo Клаус Волраб. Он сказал, что неопределенность снова возросла, а предстоящий уход Британии из Европейского Союза был на вершине повестки дня.

ЕUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.1400

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.2705

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась к Y112.20

В 13:30 GMT Канада сообщит об изменении объема производственных поставок за октябрь. Также в 13:30 GMT США заявят об изменении объема выданных разрешений на строительство и числа закладок новых фундаментов за ноябрь. В 21:45 GMT Новая Зеландия отчитается об изменении сальдо платежного баланса за 3-й квартал. В 23:50 GMT Япония сообщит об изменении сальдо баланса внешней торговли за ноябрь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В компании Boeing (BA) объявили о повышении квартальных дивидендов на 20% до $2.055/акцию.

Совет директоров компании также принял решение заменить существующую программу обратного выкупа акций новой - на $20 млрд. против $18 млрд., утвержденных в декабре прошлого года.

Акции BA на премаркете выросли до уровня $324.00 (+2.49%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы во вторник торгуются разнонапрвленно, так как опасения по поводу глобального роста сохраняются, а цены на нефть снижаются в течение третьей сессии подряд из-за опасений по поводу избыточного предложения, что приводит к падению энергетических запасов.

Трейдеры внимательно следят за развитием событий в Brexit и ожидают результатов заседания Федеральной резервной системы в среду, чтобы понять, чего ожидать в следующем году.

По данным опроса Ifo, деловая уверенность Германии упала до самого низкого уровня за последние два года.

Индекс делового климата Ifo упал до 101 с 102 в ноябре, тогда как экономисты ожидали, что показатель составит 101,8. Последнее чтение было самым низким с сентября 2016 года, когда оно составило 100,8.

Общеевропейский индекс Stoxx Europe 600 снизился на -0,5% при открытии сделок после снижения на -1,1% на предыдущей сессии.

Акции BP Plc, Total SA и Tullow Oil упали в цене примерно на -1% процент, так как нефть подешевела более чем на 2%, что увеличило потери  третью сессии подряд из-за опасений по поводу избытка предложения.

Акции Royal Dutch Shell подешевели на -2,4% на сообщении Bloomberg о том, что компания ведет переговоры о покупке Endeavor Energy Resources LP примерно за $8 млрд.

Бумаги Petrofac подорожали на 5% после публикации предварительного отчета по торговым операциям перед объявлением результатов по итогам года.

На текущий момент:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Министерство промышленности Китая во вторник заявило, что оно исключит 11 металлургических компаний из списка квалифицированных предприятий, фактически запретив им работать, и приказало еще 17-ти исправлять экологические нарушения и нарушения безопасности или также будут закрыты.

Этот шаг вызван тем, что Китай, крупнейший производитель стали в мире, стремится оптимизировать свой раздутый сталелитейный сектор, который в настоящее время имеет около 908 миллионов тонн производственных мощностей в год, а также повысить эффективность работы и экологические стандарты.

За последние три года Китай исключил 48 сталелитейных заводов из списка квалифицированных предприятий, сократив общее число зарегистрированных сталелитейных компаний до 256, говорится в заявлении министерства.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Немецкое правительство будет занимать больше денег в 2019 году, чем в этом году, сообщило финансовое агентство во вторник.
Без учета долгов, связанных с инфляцией, агентство планирует увеличить долг в размере 199 млрд евро ($226,22 млрд) в 2019 году, говорится в сообщении агентства. Это сопоставимо с 173 млрд евро в этом году.
Агентство заявило, что основной причиной увеличения было то, что со следующего года оно возьмет на себя рефинансирование на рынках капитала в евро для FMS Wertmanagement, плохого банка национализированного Hypo Real Estate (HRE).
Идея состоит в том, что процентные расходы могут быть уменьшены таким образом, потому что агентство выпускает намного больше облигаций на рынке и имеет самый высокий кредитный рейтинг.
Всего будет собрано 20 млрд евро, но это не увеличит долговое бремя федерального правительства, потому что HRE была национализирована.
Агентство должно взять на себя больше долгов, несмотря на ожидаемый профицит бюджета, потому что оно должно погасить старый долг (около 163 миллиардов евро должны быть возвращены кредиторам в следующем году), а у правительства нет этих средств из текущих доходов.

Правительство Германии опубликует профицит бюджета более 10 млрд евро в этом году, сообщила газета Handelsblatt в понедельник со ссылкой на источники в правительстве.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись со снижением во вторник, поскольку опасения по поводу глобального роста сохраняются, а  инвесторы ожидают решения по ставке FOMC.

Федеральный резерв США начинает свое двухдневное совещание по вопросам политики позднее сегодня и, как ожидается, повысит ставки в четвертый раз в этом году. Тем не менее, сопутствующее заявление, вероятно, будет голубиным на фоне растущих рисков для глобального роста.

Китайский индекс Shanghai Composite упал на -0,82% после того, как президент Китая Си Цзиньпин не предложил никаких новых конкретных мер для осуществления реформ в долгожданной речи, которая ознаменовала 40-ю годовщину реформы Китая. Гонконгский индекс Hang Seng упал на -1,05%

Японские акции достигли девятимесячного минимума, так как осторожность наступила в преддверии решений ФРС США и Банка Японии по денежно-кредитной политике, которые должны быть приняты в среду и четверг соответственно.

Акции Takeda Pharmaceutical упали в цене на -9% после того, как Moody's Investors Service понизило свой кредитный рейтинг на три ступени, сославшись на озабоченность по поводу уровня его задолженности после поглощения Shire.

SoftBank Group потеряла -3,3% стоимости бумаг. Рыночная стоимость Canon, Toyota Motor, Panasonic и Sony снизились на -1-4% на фоне роста курса иены.

Австралийские рынки понесли большие потери после того, как основные американские индексы упали более чем на 2% за ночь.

Горнодобывающие компании BHP и Rio Tinto немного подешевели, в то время как золотодобытчики St Barbara, Northern Star Resources и Evolution Mining увеличили капитализацию на 2-3% после того, как цены на золото достигли недельного максимума из-за слабости доллара.

Акции Woodside Petroleum, Santos, Origin Energy и Oil Search упали в цене на 1-3%, так как цены на нефть упали третий раз подряд из-за опасений по поводу избыточного предложения.

На экономических новостях, протокол заседания Резервного банка Австралии по монетарной политике от 4 декабря показал, что члены совета директоров по-прежнему обеспокоены ужесточением кредитования и вялым потреблением.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Законодатели и правительства Европейского Союза во вторник достигли политической договоренности о новых правилах для денег, которые банки должны отложить из-за возможных потерь от новых проблемных кредитов, заявила Комиссия ЕС.

"Сегодняшнее политическое соглашение является важным шагом для дальнейшего снижения рисков в банковском секторе ЕС и укрепления его устойчивости”, - говорится в заявлении исполнительного директора ЕС.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В декабре деловая уверенность в Германии упала, согласно результатам опроса, проведенного во вторник, предполагая, что оптимизм руководителей компаний относительно перспектив роста крупнейшей экономики Европы угасает.

Базирующийся в Мюнхене экономический институт Ifo заявил, что его индекс делового климата упал четвертый месяц подряд до 101,0, самого низкого уровня за последние два года. Это было ниже прогноза экономистов в 101,8. Отметим, что последнее чтение было самым низким с сентября 2016 года, когда оно составило 100,8.

Текущий индекс оценки опроса снизился до 104,7 с 105,5, что оказалось хуже, чем предсказывали экономисты 104,9.

Показатель ожиданий снизился до 97,3 с 98,7, в то время как экономисты прогнозировали оценку в 98,3.

Экономика Германии охлаждается, но рецессии не предвидится, заявил во вторник экономист Ifo Клаус Волраб. Он сказал, что неопределенность снова возросла, а предстоящий уход Британии из Европейского Союза был на вершине повестки дня.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Reuters

Fitch предсказало снижение кредитного рейтинга Британии без сделки по Brexit

Ведущий аналитик рейтингового агентства Fitch по вопросам суверенной задолженности Джеймс Маккормак сообщил, что в случае выхода Великобритании из Евросоюза без сделки по условиям Brexit кредитный рейтинг Великобритании с большой долей вероятности понизится, передает Reuters.

По его словам, в условиях реализации сценария более глубокой рецессии бюджетный дефицит станет более существенно расти.

РБК

Популярные офшоры ужесточат требования к налоговым резидентам

Под давлением ЕС популярные офшорные зоны до конца года законодательно установят требования к налоговым резидентам открывать офисы и нанимать сотрудников на их территории. РБК разобрался, что это значит для российского бизнеса

Economist:

Как инвестируют супербогачи

Мир финансов преображается. Миллиардеры все больше богатеют и избавляются от посредников, создавая свои собственные «семейные офисы». Эти офисы, через которые самые богатые люди из числа 0,001% инвестируют средства, превращаются в новую силу глобальной финансовой системы, о которой мало кто слышал. Как инвестируют супербогачи разбирался журнал «Экономист».

Financial Times

Давос снял запрет на приезд российского трио

Россия грозила бойкотировать Всемирный экономический форум из-за запрета в отношении «олигархов», как называет московский корреспондент лондонской газеты ведущих российских бизнесменов. Этот запрет был введен под давлением США, из-за чего организаторы форума не смогли добиться участия в нем российского президента Владимира Путина, который не был там с 2009 года.

Bloomberg

Теперь Россия управляет ОПЕК

Автор статьи в американском издании предрекает закат ОПЕК на том основании, что соглашения по сокращению объемов добычи нефти удалось достичь лишь благодаря активному участию «русских». Очередная страшилка по поводу «руки Москвы» откровенно преследует цель стравить участников нефтяного рынка. В чьих интересах вопросы экономики переводятся в политическую плоскость, долго гадать не приходится.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Во вторник цены на нефть снижаются третью сессию подряд, так как сообщения о наращивании запасов и прогнозы рекордных объемов добычи сланца в Соединенных Штатах, которые в настоящее время являются крупнейшим в мире производителем, вызывают беспокойство по поводу избыточного предложения.

Опасения по поводу будущего спроса на нефть на фоне ослабления глобального экономического роста и сомнения в отношении воздействия запланированных сокращений добычи во главе с Организацией стран-экспортеров нефти (ОПЕК) также оказали давление на цены.

Запасы на американском складе в Кушинге, штат Оклахома, который является пунктом поставки фьючерсного контракта WTI, выросли более чем на 1 млн. баррелей с 11 по 14 декабря, сообщили трейдеры со ссылкой на данные аналитической компании Genscape в понедельник.

Между тем, как ожидается, к концу года добыча нефти в семи крупных сланцевых бассейнах США вырастет до 8,03 млн баррелей в сутки  к концу года, сообщило в понедельник Управление энергетической информации США.

Аналитики считают, что из-за падения цен на нефть убыточные сланцевые производители в конечном итоге прекратят свою деятельность и сократят предложение.

По мнению аналитиков, ограничения поставок, согласованные ОПЕК и ее союзниками во главе с Россией, могут не принести желаемых результатов, поскольку объемы добычи в США продолжают расти, а Иран продолжает откачивать больше нефти.

Сокращения также происходят из-за высокого производства. Добыча нефти из России в декабре была на рекордно высоком уровне - 11,42 миллиона баррелей в сутки.

Фьючерсы на нефть в США упали в цене всего на -1,63%, до $49,38 за баррель. Мировой бенчмарк Brent подешевел  на -1,64%, до $58,63 за баррель.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Европейский комиссар по экономике Пьер Московичи заявил сегодня, что Франция не будет наказана за дефицит бюджета и что страна будет единственной в еврозоне с дефицитом бюджета более 3% в следующем году

Правила допускают предельные перерывы, если они «ограниченные, временные и исключительные», отметил Московичи, добавив, что Французские и итальянские случаи не похожи, так как Италия запускает многолетний пакет стимулов.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Информационно-аналитический отдел Teletrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1487 (927)

$1.1471 (209)

$1.1448 (138)

Цена на момент написания обзора: $1.1351

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1321 (6772)

$1.1282 (5041)

$1.1240 (2977)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 4 января составляет 69566 контракта (согласно данным за 17 декабря), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1500 (7122);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.2839 (684)

$1.2779 (502)

$1.2723 (188)

Цена на момент написания обзора: $1.2650

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2584 (1495)

$1.2552 (1556)

$1.2516 (1289)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 января составляет 33121 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3400 (3835);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 января составляет 30344 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2450 (2891);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 17 декабря составило 0,92 против 0,92 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

На финансовых рынках мира значительно возросло неприятие риска. Накануне американские фондовые индексы, потеряв более 2%, упали в область минимумов года, которые были достигнуты в феврале. Поводом для продаж послужили вышедшие макроэкономические отчеты, которые оказались слабее ожиданий. В частности, Национальная ассоциация домостроителей США (NAHB) опубликовала отчет, который неожиданно отразил дальнейшее ухудшение доверия в декабре. В докладе говорится, что индекс состояния рынка жилья от NAHB/Wells Fargo упал до 56 пунктов в декабре с 60 пунктов в ноябре. Экономисты ожидали, что индекс вырастет до 61 пункта. Фактически уровень доверия упал до самого низкого уровня с мая 2015 года. Также не оправдали ожидания данные по индексу активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка. Дальнейшие настроения на рынке будут зависеть от итогов заседания ФРС, которое завершится завтра. Согласно средним прогнозам, федрезерв на последнем заседании 2018 года повысит целевой диапазон ставки по федеральным фондам до 2,2-2,50%. Но более важным будут прогнозы регулятора относительно дальнейших темпов повышения ставок. На предыдущем расширенном заседании в ФРС прогнозировали три повышения ставки в следующем году. На нынешнем весьма вероятным является сокращение данных ожиданий до двух.

Наиболее волатильно на протяжении азиатской сессии торговался новозеландский доллар, который сильно вырос под влиянием данных по настроениям в деловой среде Новой Зеландии. Соответствующий индекс значительно улучшился в последнем отчетном периоде, неожиданно достигнув восьми месячного максимума. К началу европейской сессии пара NZD/USD поднялась в область значимой области сопротивления, поэтому далее при отсутствии новых драйверов навряд ли стоит ожидать продолжения утреннего роста.

В центре внимания участников рынков продолжает оставаться ситуация вокруг выхода Великобритании из состава ЕС (Brexit). Накануне премьер-министр Великобритании Тереза Мэй объявила, что голосование, на котором должна быть одобрена сделка по выходу страны из Евросоюза, состоится 14 января. Ранее голосование было намечено на 11 декабря, но тогда глава правительства его отменила из-за отсутствия поддержки парламентариев. В ответ на объявление новой даты голосования лидер Лейбористской партии Великобритании, которая сейчас находится в оппозиции к партии Мэй, заявил, что для страны «неприемлемо ждать еще месяц» и внес в парламент предложение о вотуме недоверия премьеру. Ранее Тереза Мэй получила вотум доверия от коллег по своей партии. Пока нет информации о том, когда состоится голосование по вотуму недоверия в парламенте и состоится ли оно вообще.

Сегодня утром пара EUR/USD торговалась в диапазоне $1.1345-60, оставаясь около вчерашнего максимума. В понедельник пара, оттолкнувшись от срединной линии нисходящего канала, выросла и закрыла день на положительной территории. Таким образом пара вошла в стадию коррекции и на данный момент тестирует на прочность линию скользящей средней MA 200 H1 и наклонное сопротивление общего даунтренда от 10 декабря. Если уровни выстоят, то есть смысл и далее придерживаться медвежьего направления и на окончание начатой вчера коррекции  искать точки входа на продажу.

Пара GBP/USD сегодня утром торговалась в диапазоне $1.2610-25, оставаясь около вчерашнего максимума. В понедельник пара выросла и вошла в корреляционную фазу. Но, несмотря на откат, фунт продолжает оставаться ниже линии скользящей средней MA 200 H1 в рамках общего даунтренда от 7 ноября. В данной ситуации лучше и далее придерживаться южного направления в торговле и на окончание начатого вчера отката открывать новые продажи фунта против американского доллара.

Сегодня утром пара USD/JPY упала к Y112.65, продолжая вчерашнее снижение. В понедельник, оттолкнувшись от наклонной линии сопротивления, пара упала и закрыла день в красной зоне. Помимо этого, вчера USD/JPY пробила и закрепилась ниже линии поддержки восходящего канала от 10 декабря и линии скользящей средней MA 200 H1. Таким образом, на данный момент пара торгуется в рамках даунтренда и перешла под контроль медведей. Пока пара остается ниже мувинга и линии сопротивления последних 2-х торговых дней, есть смысл и далее искать точки входа на продажу при формирование коррекций.

Основными макроэкономическими данными вторника будет американская статистика по рынку жилья (закладки новых домов и разрешения на строительство), которые будут опубликованы в 13:30 GMT. Сегодняшние данные, скорее всего, подтвердят ослабление американского рынка жилья, на что накануне указали данные от NAHB/Wells Fargo, и это может оказать дополнительное негативное влияние на рыночные настроения.

, аналитик Teletrade

В 09:00 GMT Польша опубликует данные по занятости

В 13:00 GMT Россия опубликует индекс цен производителей

Информационно-аналитический отдел Teletrade

• DAX  -0,6%

• FTSE -0,4%

• CAC -0,8%

Ожидается негативный  старт торгов на фондовых площадках Европы вслед за снижением котировок на Уолл-Стрит. Акции на торгах АТР также торгуются в основном в красной зоне. В любом случае, чувство риска не выглядит слишком ярким в начале сегодняшнего дня. E-minis по-прежнему остаются на прежнем уровне, а китайские акции торгуются вблизи минимумов, при этом Shanghai Composite упал на -0,8%.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Последние прогнозы, опубликованные SECO 18 декабря 2018 года показали, что правительство Швейцарии сократило прогнозы роста экономики и инфляции на 2019 год.

Рост ВВП в 2018 году составит 2,6% (ранее 2,9%)

Рост ВВП в 2019 году составит 1,5% (ранее 2,0%)

Рост ВВП в 2020 году составит 1,7%

Инфляция в 2018 году составила 1,0% (ранее 1,0%)

Инфляция в 2019 году составит 0,5% (ранее 0,8%)

К 2020 году инфляция составит 0,7%

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Основные фондовые индексы США существенно снизились в понедельник на фоне обвала всех секторов и публикации слабых данных по США.

Читать далее