Новости и прогнозы рынков CFD — 19-07-2017

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

01:30 Австралия Изменение числа занятых Июнь 42.0 15

01:30 Австралия Уровень безработицы Июнь 5.5% 5.6%

03:00 Япония Решение по ставкам Банка Японии -0.1% -0.1%

03:00 Япония Комментарии Банка Японии по денежно-кредитной политике

04:30 Япония Индекс деловой активности во всех отраслях, м/м Май 2.1%

05:00 Япония Доклад Банка Японии о перспективах экономики и инфляции

06:00 Германия Индекс цен производителей, г/г Июнь 2.8% 2.3%

06:00 Германия Индекс цен производителей, м/м Июнь -0.2% -0.1%

06:00 Швейцария Торговый баланс, млрд Июнь 3.4 2.89

06:30 Япония Пресс-конференция Банка Японии

08:00 Еврозона Сальдо платежного баланса, без учета сезонных поправок, млрд Май 21.5

08:30 Великобритания Розничные продажи, г/г Июнь 0.9% 2.6%

08:30 Великобритания Розничные продажи, м/м Июнь -1.2% 0.4%

11:45 Еврозона Решение ЕЦБ по депозитной ставке -0.4% -0.4%

11:45 Еврозона Решение по процентным ставкам ЕЦБ 0% 0%

12:30 Еврозона Пресс-конференция главы ЕЦБ

12:30 США Повторные заявки на пособие по безработице 1945 1950

12:30 США Производственный индекс ФРБ Филадельфии Июль 27.6 24

12:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. 247 245

14:00 Еврозона Индекс уверенности потребителей (предварительные данные) Июль -1.3 -1.1

14:00 США Индекс ведущих индикаторов Июнь 0.3% 0.4%

22:45 Новая Зеландия Приток туристов Июнь 8.0%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Большинство компонентов индекса DOW в плюсе (23 из 30). Лидер роста - Cisco Systems, Inc. (CSCO, +1.36%). Аутсайдер - International Business Machines Corporation (IBM, -4.47%).

Все сектора индекса S&P в плюсе. Больше всего вырос сектор конгломератов (+1.3%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Credit Agricole CIB FX Strategy Research не ожидает изменений в параметрах денежно-кредитной политики Банка Японии на этой неделе и считает, что ключевая процентная ставка останется на уровне -0,1%, а цель по доходности 10-летних государственных облигаций Японии на уровне 0%.

"В то время как Банк Японии, вероятно, немного пересмотрит свои прогнозы по ВВП, на 10-20 б.п., в своем отчете "Перспективы развития экономики", он снизит прогнозы по инфляции с 1,4% до примерно 1% для 2017 финансового года и с 1,7% до 1,5% для 2018 финансового года, чтобы отразить недавние слабые показатели инфляции. Такое снижение прогнозов по инфляции также ожидается на рынке. Таким образом, иена останется зависима от риторики других центральных банков, а также изменений позиционирования и рисковых настроений. Менее "ястребиная" риторика от ЕЦБ может привести к некоторому укреплению иены против евро, особенно учитывая повышенное длинное позиционирование по паре EUR/JPY, - утверждает CACIB. - С точки зрения стратегии, мы рекомендуем покупать пару EUR/JPY на падениях с помощью опционов, учитывая восходящие риски для пары от заседаний ЕЦБ и Банка Японии на этой неделе".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Barclays Capital Research утверждает, что прогнозы Банка Канады выглядят чересчур оптимистичными, и темпы нормализации политики, скорее всего, будут во многом зависеть от экономических данных, поскольку инфляция заработной платы и ценовая инфляция, в частности, особенно тщательно контролируются. "Мы ожидаем дополнительного повышения ставки ЦБ в первом квартале 2018 года, несмотря на то, что оптимистичный прогноз Банка Канады увеличил вероятность более ранних действий, - утверждает Barclays. - И хотя на прошлой неделе "ястребиный" тон заявлений центрального банка поддерживал канадский доллар, индекс относительной силы пары USD/CAD указывает на то, что пара перепродана, и импульс вниз выглядит преувеличенным".

"Мы по-прежнему ожидаем ослабления канадского доллара в ближайшие месяцы, поскольку приглушенный инфляционный прогноз не предполагает более агрессивного цикла повышения ставок по сравнению с текущим рыночным ценообразованием. В целом, мы прогнозируем, что пара USD/CAD достигнет уровня 1,33 к концу этого года", - добавили в Barclays.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Испания, вероятно, достигнет целевого уровня государственного дефицита в 2017 году, который был согласован с Брюсселем, хотя из-за налоговых поступления, которые, скорее всего, окажутся ниже целевых, страна будет на волосок от цели. Об этом сегодня заявило бюджетное ведомство Испании.

Испания является одной из немногих стран, находящихся под юрисдикцией процедуры чрезмерного дефицита Европейской комиссии, которая предусматривает жесткий контроль и сроки достижения цели, поскольку ее бюджетный дефицит превышает рекомендуемый порог в 3% от объема ВВП. Другие государства-члены ЕС, которые изо всех сил пытались обуздать государственные финансы во время недавних спадов, включая Португалию и Грецию, ушли или вскоре покинут эту процедуру.

Испания постепенно сокращает свой дефицит после того, как экономика пережила двойную рецессию, и только в 2018 году она планирует опустить его ниже 3%. Правительство нацелено на дефицит в размере 3,1% на 2017 год. По словам независимой компании Испании Airef, эта цель достижима.

Airef заявила, что Испания полагается на сохранение расходов под контролем, а не на улучшение налогового бремени, несмотря на четыре года экономического восстановления. "Почти вся корректировка исходит из расходов, а не из доходов", - заявил председатель Airef Хосе Эскрива.

Учитывая средства, используемые для спасения испанских банков в 2012 году, дефицит составлял 4,5% от валового внутреннего продукта в 2016 году при цели в 4,6%, согласованной с Еврокомиссией.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

BTMU FX Strategy Research отмечает, что накануне австралийский доллар резко и сильно укрепился, в результате чего пара AUD/USD достигла самого высокого уровня с середины мая 2015 года. Основной причиной этому был более ястребиный, чем ожидалось, тон протокола последнего заседания РБА, которое состоялось 4 июля. "В протоколах не было четкого сигнала о том, что РБА рассматривает возможность повышения ставок в ближайшей перспективе. Однако в протоколе также была включена важная дискуссия по поводу нейтральной процентной ставки в Австралии. По оценкам РБА, нейтральные реальные и номинальные процентные ставки составляют 1,00% и 3,50% соответственно, - добавляет BTMU. - В свете все еще пониженной инфляции и недавнего слабого экономического роста, мы по-прежнему считаем, что РБА, вероятно, подождет до следующего года, чтобы начать повышать процентные ставки. Переход к более жесткой денежно-кредитной политике РБА будет способствовать укреплению австралийского доллара, хотя рынок может опережать себя в ближайшей перспективе из-за вероятных сроков первого повышения ставки", - заявили в BTMU, добавив при этом, что прогнозируют курс пары AUD/USD на уровне 0,77 к концу текущего года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы завершили торги с умеренным повышением, чему способствовала позитивная корпоративная отчетность компаний региона, а также активный рост нефтяных котировок.

Читать далее

Основные фондовые индексы США торгуются на рекордных уровнях в ходе торгов в среду, опираясь на акции секторов технологий и здравоохранения, в то время как IBM не дает Dow показать более серьезный рост.

Как показали в среду данные Министерства торговли, жилищное строительство закончило второй квартал на более сильной ноте, поскольку закладки новых домов восстановились в июне в самом быстром темпе за четыре месяца, увеличившись на 8,3% до 1,22 млн. Закладки новых домов в мае были пересмотрены до 1,12 млн с 1,09 млн. Разрешения на строительство, датчик будущего строительства, выросли на 7,4% до 1,25 млн годовых.

Цены на нефть ускорили свой рост, получив поддержку от статистики по запасам нефтепродуктов в США, которая указала на более значительное, чем ожидалось, падение запасов нефти. Минэнерго США сообщило, что на неделе 8-14 июля запасы нефти упали на 4,727 млн баррелей до 490,62 млн баррелей. Аналитики ожидали сокращение лишь на 3,21 млн баррелей. Запасы нефти в терминале Кушинга упали на 23 тыс баррелей до 57,54 млн баррелей.

Большинство компонентов индекса DOW в плюсе (24 из 30). Лидер роста - Cisco Systems, Inc. (CSCO, +1.41%). Аутсайдер - International Business Machines Corporation (IBM, -4.33%).

Все секторы S&P в плюсе. Больше всего вырос сектор конгломератов (+1.0%).

На текущий момент:

Dow 21551.00 +31.00 +0.14%

S&P 500 2466.75 +9.00 +0.37%

Nasdaq 100 5918.50 +35.75 +0.61%

Oil 47.12 +0.53 +1.14%

Gold 1241.00 -0.90 -0.07%

U.S. 10yr 2.27 +0.01

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Срок действия программы количественного смягчения (QE) ЕЦБ истекает в конце года, и поскольку рост экономики набирает обороты, усиливаются ожидания, что дни программы покупки облигаций сочтены. Продажи на рынках долговых обязательств еврозоны и скачок цен на евро за последние три недели говорят о том, что инвесторы ожидают сворачивания или "сужения" программы в ближайшие месяцы. Политики были немногословны, но уже завтра состоится очередное заседание ЕЦБ. Вот главные вопросы, на которые инвесторы хотели бы получить ответы.

1. Когда будет объявлено о сворачивании программы стимулирования?

Экономисты, опрошенные Reuters, ожидают, что ЕЦБ объявит о сужении на сентябрьской встрече, хотя некоторые респонденты считают возможным такой шаг на этой неделе. Должностные лица ЕЦБ недавно указали на сентябрь или октябрь в качестве потенциального времени для принятия решения, но подчеркнули, что это будет зависеть от экономических данных и рыночных условий.

2. Когда начнется сужение программы стимулирования?

Текущая программа ЕЦБ истекает в декабре, и аналитики ожидают, что какое-либо сужение программы начнется в первые месяцы 2018 года. Трудности для разработчиков политики заключаются в том, что, хотя экономика демонстрирует лучшую производительность за десятилетие, ожидается, что инфляция будет оставаться слабой и значительно ниже целевого уровня ЕЦБ "почти 2%", по крайней мере, до 2019 года.

3. Как долго будет продолжаться сворачивание программы стимулирования?

Если ЕЦБ будет следовать модели ФРС США и ежемесячно производить небольшие сокращения, это может занять от шести до двенадцати месяцев. Центральный банк также может сократить закупки на определенную сумму, а затем пересматривать объем каждые три месяца или около того. Он уже делал это раньше - сократил свои покупки до 60 миллиардов евро с 80 миллиардов евро в апреле. Некоторые аналитики утверждают, что дефицит приемлемых облигаций для покупки, особенно в Германии, где производится основная часть покупок в рамках QE, заставит ЕЦБ более агрессивно проводить сужение. Между тем, Центральный банк не желает указывать дату окончания сужения, чтобы обеспечить некоторую гибкость в случае, если экономические перспективы изменятся.

4. Будет ли ЕЦБ сопровождать сужение повышением ставок?

Инвесторы делают ставку на то, что ЕЦБ может поднять процентные ставки к июлю 2018 года, что предполагает, что первое увеличение ставки за семь лет, вероятно, наступит, когда будет проводится сужение или вскоре после его завершения. Но другие утверждают, что оценки рынка по срокам повышения ставки слишком агрессивные, и указывают на слабость инфляцию и желание ЕЦБ по сдерживанию реакцию на сворачивание стимулирования в качестве причин, по которым повышение ставок, скорее всего, произойдет позже. Экономисты, опрошенные Reuters, ожидают от ЕЦБ повышения ставки по депозитам на 10 базисных пунктов в конце 2018 года.

5. Как ЕЦБ будет управлять реакцией рынка?

После того, как в июне глава ЕЦБ Марио Драги выступил с речью, рынки начали учитывать в ценах начало конца ультрамягкой денежной политики ЕЦБ, что подталкивало вверх доходность облигаций и курс евро. Главной задачей для ЕЦБ будет убедить рынки в том, что сужение, когда оно начнется, все еще может быть предметом изменения. Опасность для центрального банка заключается в том, что слишком быстрый рост курса евро или расходов по государственным заимствованиям может подорвать восстановление экономики за счет слишком быстрого ужесточения монетарных условий.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

International Business Machines (IBM) во вторник сообщила о падающей квартальной прибыли и объемах продаж, что добавило сомнений в длительные усилия исполнительного директора Джинни Рометти в восстановление 106-летнего технологического гиганта.

Снижение выручки во втором квартале на 4,7% до $19,3 млрд ознаменовало собой 21-й квартал подряд снижения продаж в IBM. Прибыльность также снизилась во всех бизнес-единицах, включая подразделения облачных вычислений и операций с искусственным интеллектом - двух областях, на которые рассчитывает г-жа Рометти, чтобы приблизить смену ориентиров в компании. Прибыль упала на 6,9% по сравнению с предыдущим годом.

Г-жа Рометти рассказала о новых функциях в облачных сервисах IBM, о бизнесе по размещению и управлению вычислительными операциями клиентов в центрах обработки данных. "Мы укрепили свои позиции как лидера корпоративного облака", - сказала она в пресс-релизе. По данным компании, облачные доходы выросли на 15% по сравнению с предыдущим годом и составили $3,9 млрд.

В то время как прибыль превысила ожидания аналитиков, выручка оказалась ниже прогнозов, и акции Голубой Фишки снизились более чем на 4% сегодня, увеличившись примерно на 8% в этом году на фоне роста S&P 500 за тот же период почти на 9%.

Устаревшие подразделения IBM, продающие аппаратные средства, программное обеспечение и услуги для традиционных корпоративных вычислительных средств, замедляются, поскольку компании используют облачные вычисления. Г-жа Рометти, которая стала генеральным директором в январе 2012 года, сделала большие ставки на рынки, которые в IBM называют "стратегическими императивами", в том числе облачные вычисления, а также искусственный интеллект и кибербезопасность, где, по мнению Рометти, компания может добиться более быстрого роста и увеличения прибыли.

IBM изо всех сил старалась поддерживать рост этих новых подразделений. В прошлом году модернизация, похоже, набирала обороты, и прибыль увеличилась в четвертом квартале. Но в первом квартале прибыль начала падать снова.

"История по-прежнему такова, что то, что они рекламируют, не приводит к улучшению общих темпов роста выручки компании", - сказал аналитик Тони Сакконаги из Bernstein Research.

Компания во вторник подтвердила свой годовой прогноз без учета скорректированной прибыли, которая не учитывает статьи, в том числе связанные с приобретением и выходом работников на пенсию, - EPS должен составить как минимум $13,80 на акцию, а свободный денежный поток - сопоставим с прошлым годом.

Прибыль маржи снижается, несмотря на рост, предположительно, более доходного бизнеса. Валовая прибыль продолжала сокращаться по всем бизнес-единицам, хотя и меньше, чем в первом квартале.

Снижение валовой прибыли бросает вызов тому, что инвестиции IBM в такие области, как искусственный интеллект и облачные вычисления, могут окупиться.

"Повествование становится утомительным - много инвестиций в технологии следующего поколения с небольшим воздействием на доход и с увеличением зависимости от затрат на EPS", - написал Марк Московиц из Barclays Bank PLC в недавней заметке.

Г-жа Рометти сейчас находится на полпути к своему шестому году в качестве генерального директора, а акции IBM упали примерно на 17% во время ее пребывания в должности. В мае она потеряла поддержку одного из самых важных сторонников IBM, когда Уоррен Баффет, председатель Berkshire Hathaway Inc., который был крупнейшим инвестором IBM, показал, что продал около трети акций IBM.

На текущий момент акции International Business Machines Corporation (IBM) котируются по $147.70 (-4,09%)

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Российские биржевые индексы к концу торгов в среду выросли. Индекс ММВБ (MICEX) по итогам торгов на Московской бирже поднялся на 0,21% - до 1951,89 пункта, РТС прибавил 0,45% - до 1043,13 пункта.

Индексы повысились на фоне роста цен на нефть. Стоимость фьючерса на нефть марки Brent с поставкой в сентябре 2017 года на бирже ICE в Лондоне выросла по состоянию на 19.05 мск на 1,25% - до $49,45 за барель.

"Индекс ММВБ в четверг, вероятно, снизится до 1933 пунктов, и индекс РТС - до 1021 пункта, при 1%-ном падении рубля", - прогнозирует директор инвестиционного департамента "Golden Hills - КапиталЪ АМ" Наталья Самойлова.

CIBC FX Strategy Research утверждает, что, хотя укрепление канадского доллара может позволить паре USD/СAD временно закрыться на уровне 1,25, это также станет ключевым фактором, который вынудит Банк Канады оставаться в стороне, что позволит повышению ставки ФРС в декабре вновь увеличить процентную маржу в пользу доллара США. "В прошлом Банк Канады сигнализировал о том, что уровень 1,25 для пары USD/CAD представляет собой "встречный ветер" для роста экспорта. Учитывая то, что жилищное строительство замедляется в условиях повышения ставок и изменений в законодательстве по ипотеке, Банк Канады рассчитывает на экспорт как источник роста в 2018 году. Шестимесячный пробел в следующем повышении ставок после октября должен привести к откату канадского доллара, даже если нефть восстановит некоторые из недавних потерь", - заявили в CIBC, добавив, что прогнозируют курс пары USD/CAD на уровне 1,28 в 3-м квартале и на 1,30 к концу года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Минфин РФ разместил на аукционе ОФЗ-ПД с постоянным купонным доходом выпуска 26221 (с погашением 23 марта 2033 года) на сумму 15 млрд рублей, сообщается на сайте министерства.

Объем предложения составлял 15 млрд рублей по номиналу.

Средневзвешенная доходность выпуска 26221 составила 8,08% годовых. Спрос на аукционе достиг 19,384 млрд рублей.

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Трендовая инфляция в России в годовом выражении в июне 2017 года замедлилась до 6,4% против 6,5% в мае, говорится в материалах Банка России.

При этом показатель трендовой инфляции все еще заметно превышает уровень роста потребительских цен. По данным Росстата, по итогам июня 2017 г. инфляция в годовом выражении составила 4,4%.

"Уровень трендовой инфляции остается выше целевого уровня. Среднесрочные риски, связанные с отклонением инфляции от целевого уровня, смещены вверх. Их снижению будет способствовать проведение умеренно жесткой денежно- кредитной политики", - отмечает ЦБ.

В качестве уровня трендовой инфляции используется среднее значение из трех оценок, полученных из набора ценовых показателей, и с октября 2016 года рассчитывается на скользящем 5-летнем периоде.

Банк России начал публиковать оценку трендовой инфляции в июне 2015 года. По мнению ЦБ РФ, оценка трендовой инфляции может рассматриваться как долгосрочная компонента инфляции и служить относительно более надежным ориентиром при реализации денежно-кредитной политики по сравнению с более волатильным фактическим темпом роста цен.

Показатель трендовой инфляции принимается Банком России в расчет при принятии решений о ключевой ставке.

Цены на нефть ускорили свой рост, получив поддержку от статистики по запасам нефтепродуктов в США, которая указала на более значительное, чем ожидалось, падение запасов нефти.

Читать далее

Золото восстановило ранее утраченные позиции, и стабилизировалось вблизи уровня открытия сессии. Поддержку драгметаллу оказывает оптимизм в отношении экономики Китая, но общее укрепление американской валюты сдерживает дальнейшее ралли золота.

Читать далее

Четверг окажется наиболее информативным днем недели. В 01:30 GMT Австралия заявит об изменении числа занятых и уровня безработицы за июнь. Первый показатель отражает изменение количества занятого населения в стране. Повышение показателя подразумевает положительное увеличение потребительских затрат, что, в свою очередь стимулирует экономический рост. Второй индикатор показывает процент безработного населения по отношению ко всему трудоспособному населению страны. Высокий уровень безработицы влияет на снижение средней заработной платы и затрат потребителей. Поскольку затраты потребителей являются основной частью всех расходов, увеличение безработицы часто ведет к замедлению экономического роста. Ожидается, что число занятых выросло на 15 тыс., а уровень безработицы увеличился до 5,6% с 5,5% в мае.

В 03:00 GMT Банк Японии огласит решение по процентной ставке, а также выпустит комментарии по денежно-кредитной политике. Согласно прогнозам, ставка останется на уровне -0,1%

В 05:00 GMT Банк Японии представит доклад о перспективах экономики и инфляции, а в В 06:30 GMT состоится пресс-конференция Банка Японии.

В 08:30 GMT Британия сообщит об изменении розничных продаж за июнь. Индекс показывает изменение объема продаж в сфере розничной торговли. Поскольку объемы розничной торговли являются одним из показателей потребительских расходов, данный индикатор может служить показателем потребительского спроса и уверенности потребителя, что позволяет точнее определить поворотные точки экономического цикла. Ожидается, что продажи выросли на 0,4% относительно мая и 2,6% в годовом выражении.

В 11:45 GMT ЕЦБ огласит решение по процентным ставкам. Прогнозируется, что основная ставка будет сохранена на уровне 0,0%, а депозитная ставка останется на уровне -0,4%.

В 12:30 GMT состоится пресс-конференция главы ЕЦБ. После пресс-конференции глава ЕЦБ отвечает на вопросы журналистов. Данные ответы могут содержать сигналы относительно будущих изменений в денежно-кредитной политике ЦБ. Участники рынка внимательно следят за выступлением главы ЕЦБ, особенно тщательно отслеживается формулировка и тон выступления.

Также в 12:30 GMT США заявит об изменении числа первичных обращений за пособием по безработице и выпустит производственный индекс ФРБ Филадельфии за июль. Согласно прогнозам, число обращений упало до 245 тыс. с 247 тыс. неделей ранее, а производственный индекс снизился до 24,0 с 27,6 в мае.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: по итогам мая ведущий экономический индекс (LEI) для Австралии вырос на 0,1 процента, до уровня 110,1 пункта (2010=100) после повышения на 0,5 процента в апреле и увеличения на 0,6 процента в марте. В течение шести месяцев (с ноября 2016 года по май 2017 года) показатель вырос на 2,4 процента после того, как прибавил 3,5 процента за предыдущий шестимесячный период (с октября 2016 года по апрель 2017 года).

Напомним, ведущий экономический индекс является средневзвешенным показателем, который рассчитывается на основании ряда макроэкономических показателей. Показатель характеризует развитие экономики в течение последующих 6-ти месяцев. Существует также эмпирическое правило, что выход значения индикатора в отрицательной области в течение трех месяцев подряд является индикатором замедления развития экономики страны.

Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) вырос в мае на 0,4 процента, и составил 111,6 пункта (2010 = 100). Напомним, индекс повысился на 0,2 процента в апреле и увеличился на 0,3 процента в марте. За шестимесячный период (по май) индекс вырос на 1,0 процента по сравнению с повышением на 0,9 процента за предыдущие 6 месяцев (по апрель).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Последний официальный британский индекс цен на жилье указывает, что инфляция цен на жилье в столице Лондон будет самой медленной из всех регионов в 2017 году, сказал экономист Capital Economics Хансен Лу.

Инфляция цен на жилье снизилась до 4,7 процента в мае с 5,3 процента в апреле, показали данные, опубликованные 18 июля ONS. По сравнению с предыдущим месяцем цены на жилье выросли на 0,2 процента.

Лу отметил, что официальный курс инфляции цен на жилье был выше, чем показатели, отмеченные другими основными индексами, которые зафиксировали ежегодный рост цен на жилье примерно на 3 процента в последние месяцы.

Тем не менее, этот более быстрый темп может частично снизиться до вопросов измерения, добавил экономист.

«Еще в марте мы отметили, что проблемы с данными по новостройкам означают, что официальный индекс преувеличивал цены на жилье, и есть некоторые свидетельства того, что это все еще происходит», - сказал Лу.

В качестве доказательств экономист отметил, что пять из последних шести месяцев продемонстрировали первоначальные оценки роста цен на новостройки, впоследствии пересмотренные с понижением.

В столичном регионе Лондон цены на жилье в мае выросли всего на 3,0 процента годовых. Более того, Лондон стал вторым самым худшим регионом - сразу за Северным Востоком.

По словам Лу, в Лондоне новый баланс запросов покупателей RICS резко упал на отрицательную территорию в мае, что говорит о том, что может начаться новое замедление.

«Это согласуется с нашим мнением о том, что инфляция цен на жилье в столице будет самой медленной из всех регионов в 2017 году», - предсказал экономист.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EURUSD: 1.1300 (EUR 500m) 1.1400 (880m) 1.1450 (410m) 1.1475 (500m) 1.1500 (710m) 1.1600 (525m)

USDJPY: 110.30 (USD 500m) 112.25 (460m) 112.50 (440m)

GBPUSD: 1.2800 (GBP 375m)

EURGBP: 0.8764 (1.1bln)

EURJPY: 129.50 (EUR 690m) 130.00 (515m)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.27% (+1 б.п.).

Нефть (WTI) $46.55 (+0.32%)

Золото $1,242.00 (+0.01%)

Инфляция цен на жилье в еврозоне была стабильна на уровне более чем девятилетнего максимума за три месяца, закончившихся в марте, свидетельствуют данные Евростата в среду.

Цены на жилье выросли на 4,0% по сравнению с предыдущим годом в первом квартале, показав те же темпы роста, как и в четвертом квартале, которые были слегка пересмотрены с 4,1-процентного роста, о котором сообщалось ранее.

Тем не менее, последняя инфляция по-прежнему была самой сильной с третьего квартала 2007 года, когда цены выросли на 4,1%.

Поквартально рост цен на жилье снизился до 0,4% в марте с 0,7% в четвертом квартале.

В ЕС28 цены на жилье выросли на 4,5% годовых в первом квартале и увеличились на 0,7% по сравнению с четвертым кварталом.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,460.50 (+0.11%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.28% до уровня 5,899.50. Внешний фон позитивный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию в плюсе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрируют рост.

Nikkei 20,020.86 +20.95 +0.10%

Hang Seng 26,672.16 +147.22 +0.56%

Shanghai 3,232.87 +45.30 +1.42%

S&P/ASX 5,732.13 +44.73 +0.79%

FTSE 7,409.90 +19.68 +0.27%

CAC 5,190.43 +17.16 +0.33%

DAX 12,441.59 +11.20 +0.09%

Августовские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $46.45 за баррель (+0.11%)

Золото торгуется по $1,240.80 за унцию (-0.09%)

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете незначительно повышаются на фоне публикации квартальной отчетности американскими компаниями.

В частности, сегодня в фокусе внимания находятся отчеты IBM (IBM) и Morgan Stanley (MS). Результаты компании IBM по итогам второго квартала 2017 финансового года (ФГ) оказались неоднозначными. Компания увеличила прибыль до уровня $2.97 на одну акцию (с $2.95 во втором квартале 2016 ФГ), тогда как аналитики прогнозировали снижение показателя EPS до $2.74. В то же время выручка компании сократилась на -4.7% г/г до $19.289 млрд., что оказалось близким к прогнозу аналитиков. В IBM также подтвердили прогноз показателя прибыль на акцию на 2017 ФГ на уровне "минимум" $13.80 против среднего прогноза аналитиков $13.68. Акции IBM на премаркете снизились на 2.8%.

Квартальные результаты Morgan Stanley превзошли ожидания аналитиков: прибыль компании достигла $0.87 в расчете на одну акцию, что оказалось на $0.10 выше среднего прогноза аналитиков, тогда как ее выручка составила $9.503 млрд. (+6.7% г/г), что на 5% превысило оценочное значение аналитиков. Акции MS на премаркете подскочили почти на 4%.

Инвесторы также оценивают последний отчет Министерства торговли, который показал, что закладки новых домов и разрешения на строительство выросли сильнее прогнозов в июне. Согласно отчету, закладки новых домов увеличились на 8.3% до 1.22 млн. домов в годовом исчислении в прошлом месяце с пересмотренных 1.12 млн. в мае (первоначально сообщалось о 1.09 млн. в мае). В то же время разрешения на строительство, датчик будущего строительства, выросли на 7.4% до 1.25 млн. единиц в годовом исчислении. Подъем в строительстве в прошлом месяце отражал больше закладок домов для одной семьи, а также квартир и других многоквартирных домов. Прирост в июне ознаменовал конец трехмесячного спада, который свидетельствует о том, что жилищное строительство мало что сделает для экономического роста во втором квартале.

После начала торгов влияние на их ход могут оказать данные министерства энергетики по изменениям запасов нефти, которые выйдут в 14:30 GMT.

После закрытия торговой сессии ожидается публикация квартальной отчетности Alcoa (AA) и American Express (AXP).

Продажи канадских фабрик в мае выросли третий месяц подряд в результате роста на широкой основе, возглавляемого автомобильным и химическим секторами.

Поставки в обрабатывающем секторе промышленности выросли на 1,1% в мае с учетом сезонных колебаний до рекордных 54,59 млрд. канадских долларов (42,67 млрд. долларов США). Это превзошло ожидания рынка на уровне роста на 0,7%.

В объемном выражении, или скорректированные с учетом цены, заводские продажи также выросли на 1,1%.

Данные за предыдущий месяц были пересмотрены в сторону понижения, и теперь данные о поставках в апреле выросли на 0,4% в сравнении с предыдущей оценкой роста на 1,1%. Понижение вызвали новые показатели продаж, особенно из компонента пищевой промышленности.

На 12-месячной основе поставки в обрабатывающем секторе промышленности выросли на 8,7%, отметив лучшие годичные показатели с июля 2014 года. В то же время цены на сырьевые товары начали широкомасштабный стремительный спуск.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Жилищное строительство закончило второй квартал на более сильной ноте, поскольку закладки новых домов восстановились в июне в самом быстром темпе за четыре месяца, показали в среду данные Министерства торговли.

Основные моменты отчета по закладкам новых домов (июнь):

• закладки новых домов увеличились на 8,3% до 1,22 млн. годовых

• закладки новых домов в мае были пересмотрены до 1,12 млн. с 1,09 млн.

• разрешения на строительство, датчик будущего строительства, выросли на 7,4% до 1,25 млн. годовых

Подъем в строительстве в прошлом месяце отражал больше закладок домов для одной семьи, а также квартир и других многоквартирных домов. Прирост в июне ознаменовал конец трехмесячного спада, который свидетельствует о том, что жилищное строительство мало что сделает для экономического роста во втором квартале.

Хотя строительство улучшилось в июне и спрос поднялся, строители стали немного менее оптимистичными из-за более высоких затрат на строительные материалы, такие как пиломатериалы. По данным вчерашнего отраслевого отчета настроения упали до восьмимесячного минимума, что было вызвано уменьшением энтузиазма после выборов, поскольку строители ожидали дерегулирования и налоговой реформы, которые должны были стимулировать рост.

Строители также говорят, что нехватка земли и квалифицированной рабочей силы ограничивают строительство, даже если доступные затраты по займам и твердый прирост занятых на рынке труда способствуют потенциальным покупателям.

«Спрос на новое жилье продолжает опережать предложение», - подчеркивают аналитики NatWest Markets во главе с главным экономистом по США Мишель Жирар. «Строители по-прежнему уверены в способности отрасли продолжать постепенно расширяться, причем самой сложной задачей является отсутствие как строительных материалов, так и квалифицированного труда».

Другие детали:

• отчет показывает широкую погрешность с 90-процентным шансом на то, что изменения в закладках новых домов в прошлом месяце упали между 7,5-процентным снижением и 24,1-процентным увеличением

• строительство односемейных домов выросло на 6,3% до 849 000 в годовом исчислении, это самый сильный показатель за четыре месяца

• закладки многоквартирных домов, таких как таунхаусы и апартаменты, подскочили на 13,3% до годовой нормы в 366 000

• закладки новых домов выросли в трех из четырех регионов, включая 22-процентный всплеск на Среднем Западе и 1,6-процентный прирост на Западе

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Аналитики Needham присвоили акциям NIKE (NKE) рейтинг Hold

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

Аналитики Cowen подтвердили рейтинг акций Starbucks (SBUX) на уровне Outperform; целевая стоимость $66

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

Аналитики Mizuho повысили целевую стоимость акций UnitedHealth (UNH) до $235 с $200

Аналитики Needham повысили целевую стоимость акций Facebook (FB) до $185 с $165

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

Аналитики Keefe Bruyette снизили рейтинг акций Goldman Sachs (GS) до уровня Mkt Perform с Outperform

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

Аналитики BofA/Merrill повысили рейтинг акций Boeing (BA) до уровня Neutral с Underperform

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

EUR/USD

Ордера на продажу: 1.1550-55 1.1580 1.1600 1.1630 1.1650

Ордера на покупку: 1.1520 1.1500 1.1480 1.1450 1.1400

GBP/USD

Ордера на продажу: 1.3050-55 1.3080 1.3100 1.3120 1.3150 1.3180 1.3200

Ордера на покупку: 1.3000 1.2980 1.2950 1.2930 1.2900

EUR/JPY

Ордера на продажу: 129.80 130.00 130.20 130.50 131.00

Ордера на покупку: 129.00 128.80 128.50 128.00

EUR/GBP

Ордера на продажу: 0.8865 0.8880-85 0.8900 0.8920 0.8950

Ордера на покупку: 0.8820 0.8800 0.8780 0.8750 0.8700

USD/JPY

Ордера на продажу: 112.25 112.50 112.80 113.00

Ордера на покупку: 111.85 111.50 111.00

AUD/USD

Ордера на продажу: 0.7950 0.7965 0.7980 0.8000 0.8030 0.8050

Ордера на покупку: 0.7920 0.7900 0.7880 0.7850 0.7830 0.7800

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Morgan Stanley (MS) по итогам второго квартала 2017 финансового года (ФГ) достигла $0.87 в расчете на одну акцию (против $0.75 во втором квартале 2016 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.77.

Квартальная выручка компании составила $9.503 млрд. (+6.7% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $9.052 млрд.

Акции MS на премаркете выросли до уровня $46.10 (+2.13%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании IBM (IBM) по итогам второго квартала 2017 финансового года (ФГ) достигла $2.97 в расчете на одну акцию (против $2.95 во втором квартале 2016 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $2.74.

Квартальная выручка компании составила $19.289 млрд. (-4.7% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $19.452 млрд.

Компания также подтвердила прогноз показателя прибыль на акцию на 2017 ФГ на уровне "минимум" $13.80 против среднего прогноза аналитиков $13.68.

Акции IBM на премаркете снизились до уровня $149.50 (-2.92%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские биржи выросли в среду утром, так как инвесторы оценивали ряд корпоративных объявлений со всего континента.

Сводный европейский индекс Stoxx 600 начал день ростом на 0,49 процента, восстановив потери, наблюдавшиеся во вторник после того, как Белый дом потерпел последнюю неудачу в своих усилиях по продвижению реформы здравоохранения.

Технологические акции были лучшими в ранних сделках, сохраняя темп роста, который наблюдался с начала года. За ними последовали акции сектора бытовых товаров после того, как Electrolux сообщила о прогнозируемых результатах второго квартала. На новостях акции выросли на 5,5 процента.

Производитель бытовой техники был среди нескольких шведских фирм, которые доминировали в европейском сводном индексе в ранних сделках. Телекоммуникационная компания Tele2 выросла на 4,9 процента после повышения своего основного прогноза прибыли в 2017 году на фоне сильных результатов второго квартала. Swedbank также был выше на фоне результатов прогноза. Шведский производитель автомобилей Volvo Group снизился после недостижения маржи по грузовикам во втором квартале.

В других новостях BP объявила во вторник, что рассматривает возможность первичного публичного размещения ее активов в США. Это возрождает план, который впервые был предложен пять лет назад, до резкого падения цен на сырую нефть. После новостей акции упали на 0,14 процента.

Британская компания производитель потребительских товаров Reckitt Benckiser Group выросла более чем на 1 процент после того, как выяснилось, что она будет приобретена McCormick & Co за 4,2 миллиарда долларов.

Akzo Nobel заявил, что его главный исполнительный директор Тон Бехнер должен уйти в отставку по состоянию здоровья. Его заменит нынешний начальник отдела химических веществ Тьерри Ванланкер. Уходящий глава в начале этого года отверг попытку захвата от конкурента из США PPG Industries. Акции выросли на 0,27 процента.

Также в среду участники переговоров Brexit войдут в свой третий день переговоров в Брюсселе. В вопросе будет рассмотрен законопроект Brexit на сумму 66 миллиардов фунтов стерлингов (86 миллиардов долларов США), который должен быть оплачен Великобританией за невыполненные обязательства перед ЕС.

В среду канцлер Германии Ангела Меркель примет британского принца Уильяма и герцогиню Кембриджскую в Берлине.

В США усилия республиканцев по капитальному пересмотру Obamacare рухнули во вторник в Сенате США, подкосив рынки и их веру в способности президента Дональда Трампа продвигаться вперед с предложенными им бизнес-и инфраструктурными реформами. Президент позже сообщил журналистам, что он может «позволить Obamacare потерпеть неудачу», разрешив основным страховым рынкам обанкротиться, а затем реализовать программу спасения.

Также в США было обнаружено во вторник, что Трамп провел ранее нераскрытую встречу с президентом России Владимиром Путиным во время обеда для лидеров «большой двадцатки» в начале этого месяца. Секретная встреча добавляет еще больше огня в продолжающееся исследование участия России во взломе выборов в 2016 году в США. Белый дом сказал, что в переговорах нет ничего необычного, и в двух твитах, отправленных поздно вечером, Трамп отверг эти сообщения как «больные».

На текущий момент

FTSE 7403.69 13.47 0.18%

DAX 12436.08 5.69 0.05%

CAC 5182.42 9.15 0.18%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Член Совета управляющих Европейского центрального банка (ЕЦБ) и глава Банка Франции Виллерой в интервью Reuters прокомментировал программу денежно-кредитной политики ЕЦБ и прогноз инфляции в еврозоне:

• Экономическая ситуация в еврозоне улучшается

• ЕЦБ справился с дефляционными рисками

• Монетарная политика должна по-прежнему оставаться аккомодационной, но интенсивность этой аккомодации будет корректироваться в зависимости от ситуации с экономикой и инфляцией

• Брекзит открывает перед еврозоной благоприятные возможности

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Британские фирмы повысили свои маркетинговые бюджеты во втором квартале, а темпы роста достигли максимума за три квартала, сообщил в среду отчет IPA Bellwether.

Чистый баланс респондентов, сообщивших об увеличении маркетинговых бюджетов, вырос до 13,1 процента с 11,8 процента в первом квартале.

Чистый баланс сейчас выше нейтралитета, что свидетельствует о том, что больше компаний расширяют свои маркетинговые бюджеты, чем сокращают их.

Как сообщается в отчете, ожидается увеличение расходов на рекламу всего на 0,6 процента в 2017 году. Замедление расходов на рекламу вызвано смягчением ​​потребительских расходов.

«Неопределенность, вызванная Brexit и неожиданный результат всеобщих выборов, обусловливают риски для будущего роста в целом к ​​снижению, что приводит к пониженным финансовым перспективам как на уровне компаний, так и на более широких макроуровнях», - сказал Пол Смит, старший экономист IHS Markit.

Опрос проводился IHS Markit от имени Института практиков рекламы.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Объемы строительства в еврозоне в мае снизились после восстановления в апреле, свидетельствуют данные Евростата в среду.

Объемы строительства в мае упали на 0,7 процента с апреля, когда они выросли на 0,3 процента. Гражданское строительство снизилось на 0,9 процента, а строительство зданий в мае снизилось на 0,6 процента.

По сравнению с аналогичным периодом прошлого года рост объемов строительства замедлился третий месяц подряд. Выпуск вырос на 2,6 процента против роста на 3,3 процента месяц назад.

В ЕС28 объемы строительства сократились на 1,1 процента за месяц, сменив рост на 0,2 процента в апреле. По сравнению с маем 2016 года рост объемов строительства снизился до 2,5 процентов с 3 процентов.

Среди государств-членов наибольший ежегодный прирост объемов строительства был зафиксирован в Венгрии и Болгарии. Между тем в Румынии, Испании и Словакии наблюдались сокращения.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Экспорт российской нефти в 2017 г. может сократиться на 0,7% по сравнению с уровнем прошедшего года и составить 252 млн т. Это произойдет из-за влияния сделки с ОПЕК по сокращению добычи и роста переработки нефти, говорится в исследовании Vygon Consulting.

В 2018 г. экспорт нефти может вырасти на 0,8% и составить 254 млн т, полагают эксперты.

"Дальнейшему росту экспорта в 2017 г. помешают сокращение добычи нефти благодаря действию соглашения с ОПЕК и восстановление объема нефтепереработки. В результате, поставки российской нефти на внешние рынки снизятся в 2017 г. на 0,7% - до 252,5 млн т. В 2018 г. экспорт опять вырастет, но, скорее всего, исторический рекорд побит не будет", - считают эксперты компании.

В структуре экспорта российской нефти в 2017 г. увеличится доля поставок по нефтепроводу ВСТО (Восточная Сибири - Тихий океан), благодаря расширению мощности порта Козьмино, а также за счет поставок вне системы "Транснефти" на 5 млн т.

При этом Китай будет оставаться крупнейшим импортером российской нефти с долей более 20%. В то же время поставки по системе "Транснефти" в европейском направлении снизятся в 2017 г. на 7 млн т, говорится в исследовании.

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Рост цен на бензин в 2017 году превысит инфляцию и составит 7,3-8,5% от уровня прошлого года. Об этом говорится в исследовании Vygon Consulting.

"Темпы роста среднегодовых розничных цен на автобензин АИ-92 в России в 2017 г. превысят инфляцию и составят 7,3-8,5%, при этом большая часть повышения уже произошла в первом полугодии 2017 г.", - отмечается в исследовании. При этом эксперты указывают, что повышение цен экономически обосновано. "Основные причины - рост европейских цен и снижение таможенных пошлин, а также отложенное перекладывание повышения акцизов на конечных потребителей", - говорят они.

Эксперты утверждают, что ожидаемого роста розничных цен не будет достаточно для компенсации повышения оптовых цен закупки топлива, поэтому маржа АЗС при реализации автобензина в 2017 г. останется на низком уровне - 1,2-1,5 руб. за литр, то есть всего около 3% от розничной цены.

При этом эксперты отмечают, что в 2017-2018 годах продолжится тенденция по постепенному снижению спроса на автобензин на уровне 1% в год.

Ранее министр финансов РФ Антон Силуанов допустил увеличение цен на бензин и дизельное топливо не только из- за роста акцизов, но и повышения цен на нефть. Министр энергетики РФ Александр Новак в свою очередь считает, что рост цен на бензин в 2017 году не превысит инфляцию. Аналогичной позиции придерживается и ФАС РФ.

2 ноября 2016 года депутаты Госдумы приняли законопроект об изменениях в Налоговый кодекс, предусматривающих расширение списка подакцизных товаров, а также индексацию ставок акцизов на отдельные товары в 2017-2019 годах. В части нефтепродуктов предлагается увеличение ставки акциза на автомобильный бензин класса Евро-5 в 2017 году до 10,13 тыс. рублей за тонну, в 2018 году - до 10,535 тыс. рублей за тонну, в 2019 году - до 10,957 тыс. рублей за тонну.

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Нефтяная компания "Роснефть" приступила к сейсморазведочным исследованиям Дерюгинского лицензионного участка недр на северо-восточной части шельфа Сахалина в Охотском море, говорится в сообщении компании.

"Полевые работы проводятся с целью детализации строения и комплексного геологического изучения нефтегазоперспективных структур Дерюгинского участка. В полевой сезон 2017 года планируется провести сейсмическую съемку 3Д на площади 1,1 тыс. квадратных километров", - сообщается в пресс-релизе.

Организатор геологоразведки на шельфе Охотского моря - "РН-Шельф-Арктика".

Компания получила лицензию на Дерюгинский участок недр осенью 2014 года.

Ранее в Минприроды РФ сообщали, что на острове Сахалин открыто 75 месторождений углеводородов, из которых 13 расположено на прилегающем шельфе Охотского и Японского морей. Почти все месторождения расположены в северо- восточной части острова.

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись в зеленой зоне, что отражает оптимизм в отношении экономики Китая , в то время как доллар США остается слабым на фоне сомнений относительно способности президента Дональда Трампа проводить налоговые реформы. Читать далее...

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Банк России установил на 20 июля официальный курс доллара на уровне 59,2418 рубля, что на 12,87 копейки ниже предыдущего показателя. Официальный курс евро снижен на 12,46 копейки, до 68,2762 рубля.

Стоимость бивалютной корзины (0,55 доллара и 0,45 евро), рассчитанная по официальным курсам, уменьшилась на 12,69 копейки, до 63,3073 рубля.

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Госдума приняла в третьем, окончательном чтении инициированный правительством закон о новом бюджетном правиле, целью которого является снижение зависимости федерального бюджета от нефтегазовых доходов.

Согласно новому правилу, параметры федерального бюджета, в первую очередь - расходы, будут рассчитываться исходя из цены на нефть марки Urals на уровне 40 долларов за баррель в ценах 2017 года, которая будет ежегодно индексироваться на 2% с 2018 года.

Согласно закону, на расходы федерального бюджета могут быть направлены только те нефтегазовые доходы, которые рассчитаны исходя из базовой цены на нефть, базовой экспортной цены на газ, прогнозируемого валютного курса, объема ненефтегазовых доходов и объема расходов на обслуживание госдолга.

Единый резервный фонд

Поправками правительства ко второму чтению документа было определено, что Фонд национального благосостояния (ФНБ) будет объединен с Резервным фондом. Объединение предполагается в условиях, когда прогнозируется исчерпание средств Резервного фонда при резко снизившихся цен на нефть в последние два года. Целевая составляющая объединенного фонда сохраняется такой же, какой она была ранее у двух фондов - финансирование, направленное на балансирование страховой пенсионной системы, и финансирование дефицита федерального бюджета. Дополнительные нефтегазовые доходы, полученные в результате превышения фактической цены нефти установленного уровня отсечения, будут направлены в единый фонд.

Предполагается, что средства Резервного фонда в полном объеме будут зачисляться в ФНБ не позднее 1 февраля 2018 года.

Законом уточняется порядок размещения средств ФНБ во Внешэкономбанке. Они могут быть размещены в "депозиты и остатки на банковских счетах во Внешэкономбанке, в т.ч. в целях финансирования проектов Внешэкономбанка в реальном секторе экономики, реализуемых российскими организациями". Вводятся ограничения на размещение средств ФНБ в иные финансовые активы - это станет возможным только после достижения средствами ФНБ, размещенными на депозитах и на банковских счетах в ЦБ РФ, на конец очередного финансового года 7% прогнозируемого объема ВВП (за исключением финансирования начатых до 1 января 2018 года самоокупаемых инфраструктурных проектов, перечень которых утвержден правительством, и начатых до 1 января 2018 года проектов Внешэкономбанка). При размещении средств ФНБ в иные финансовые активы не допускается снижение объема средств ФНБ, размещенных в ЦБ РФ, ниже 7% ВВП.

Использование ФНБ на цели финансирования дефицита бюджета и сбалансированности пенсионной системы предполагается осуществлять следующим образом: если общий объем средств в объединенном фонде превышает 5% ВВП, использование предлагается ограничить выпадающими нефтегазовыми доходами. Если иначе, то этот объем предполагается ограничить 1% ВВП, чтобы сохранить минимально допустимый объем средств в суверенных фондах, сообщал ранее на заседании комитета Госдумы по бюджету и налогам замглавы Минфина Владимир Колычев.

Новое бюджетное правило должно заработать в полной мере в 2019 году, а в 2018 году предусматривается переходный период.

Forbes

«Мои активы несексуальны»: сын индийского иммигранта строит империю недвижимости с нуля

К 30 годам Нейту Полу удалось развить в Техасе девелоперский холдинг с активами в $1,2 млрд

Принято считать, что успешный бизнес в сфере недвижимости - это всегда «династия», но тридцатилетний Нэйт Пол сломал этот стереотип, пишет Forbes. Сын гинеколога, иммигрировавшего из Индии в абсолютно «белый» американский город Остин, за 10 лет построил империю World Class Holding, активы которой на сегодняшний день составляют $1,2 млрд. Сейчас Forbes оценивает состояние Пола в $800 млн - бизнесмен скоро станет миллиардером, если американский рынок недвижимости будет стабилен.

Business Insider

Остаться в Лондоне: кто убедил миллиардера Питера Тиля инвестировать в искусственный интеллект

Британский разработчик искусственного интеллекта Deep Mind стал первой компаний за пределами Кремниевой долины, в которую вложился соучредитель PayPal

DeepMind - один из самых успешных технологических стартапов в Великобритании, купленный Google за £400 млн (около $600 млн) в январе 2014 года, пишет Business Insider. Однако до этого момента компания успела привлечь несколько миллионов фунтов у крупных инвесторов, в том числе генерального директора Tesla Илона Маска (№80 в глобальном рейтинге Forbes, состояние $13,9 млрд) и соучредителя Skype Яана Таллинна.

ВВС

Возвращение "умных" очков Google: что изменилось

Модель Glass Enterprise Edition будет продаваться партнерами Google, разработчиками программного обеспечения для бизнеса

Компания Google, более двух лет назад прекратившая продажу первой версии своих очков дополненной реальности, намерена вновь начать продажи улучшенной версии этих смарт-очков, правда, только для бизнеса. Google заявляет, что в Glass Enterprise Edition (так называется новая модель) увеличен срок службы батареи, и очки будут удобнее при длительном ношении. Внешне новые очки по-прежнему напоминают оригинальную модель с небольшим прозрачным дисплеем и встроенной камерой. Новинка будет конкурировать, среди прочего, с Microsoft HoloLens.

DW

Цены на молоко в Германии взлетели, эффект от эмбарго РФ прошел

В Германии этим летом резко подорожали молочные продукты. Масло в немецких супермаркетах стоило в июне на 60 процентов больше, чем год назад, творог и ультрапастеризованное молоко - на 26 процентов, твердые сыры - на 11 процентов, сообщило Федеральное статистическое ведомство (Destatis), проанализировав данные за минувший месяц.

CNN

Apple запатентовала технологию сканирования пальцев для вызова спасателей

Корпорация Apple Inc. запатентовала способ вызова экстренных служб (911 в США) с помощью определенной последовательности сканирования отпечатков пальцев. Функция позволит вызвать спасателей, когда «обычные способы могут оказаться непрактичными». Об этом сообщает телеканал CNN со ссылкой на реестр патентов и товарных знаков США. Пользователь iPhone сможет, например, вызвать службу спасения, даже если находится под наблюдением злоумышленника.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

С начала сегодняшней сессии цены на нефть демонстрируют нейтральную динамику, так как инвесторы ждут выхода официальных данных по запасам нефти в США, которые, возможно, выросли. Согласно оценкам Американского института нефти (API), запасы нефти в США на неделе 8-14 июля увеличились на 1,6 млн баррелей. Если данные от Минэнерго подтвердят такое изменение, это станет первым ростом запасов после двухнедельного снижения. Однако в API также заявили о падении запасов бензина более чем на 5 млн баррелей и сокращении запасов дистиллятов на 2,9 млн баррелей.

На момент написания статьи, фьючерсы на нефть сорта Brent выросли на 0,10% до $48,89 за баррель. Фьючерсы на американскую нефть WTI торгуются у отметки $46.41 за баррель, поднявшись всего на 0,02%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

По оценкам агентства Moody's, четырем крупнейшим банкам Австралии (Commonwealth, National Bank of Australia, ANZ Banking и Westpac) следует увеличить капитал суммарно на A$9,1 млрд. Нормативный годовой капитал банков сейчас равен A$6,5-7,5 млрд. "Более жесткие требования к резервированию капиталов усилит устойчивость банков к любому ухудшению условий кредитования," - говорят в Moody's.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Информационное агентство Caixin сегодня сообщило через Bloomberg, Китай планирует сократить число центральных государственных предприятий (SOE) до более чем 80. Caixin остались на планы консолидации государственных предприятий.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

После сильных движений, наблюдаемых накануне, основные валютные пары в начале сессии среды торговались в относительно узких диапазонах. В центре внимания участников рынков по-прежнему остаются сообщения, касающиеся американской программы здравоохранения, более известной как Обамакэр (Obamacare). Читать далее...

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Курс доллара к рублю на Московской бирже на открытии торгов вырос по сравнению с уровнем закрытия предыдущих торгов на 13 копеек и составил 59,31 рубля.

Евро укрепился на 5 копеек и составил 68,44 рубля.

МОСКВА, 19 июля. /ТАСС/. Индекс ММВБ на открытии торгов Московской биржи снизился по сравнению с уровнем закрытия предыдущих торгов на 1% и составил 1927,87 пункта.

Индекс РТС опустился на 1,2% и достиг отметки 1026,14 пункта.

Сегодня американское рейтинговое агентство Moody's в своей записке сообщило о том, что американская корпоративная наличность достигает $1,84 трлн. Рост наличности в основном обусловлен технологическим сектором. Топ-5 накопителей денежных средств, куда входят Apple, Microsoft, Google, Cisco и Oracle, удерживают 32% от общей суммы наличных средств. Лидером остается Apple, накопления которой находятся у рекордной отметки в $246,1 млрд.

Общая корпоративная наличность компаний Европы Ближнего Востока и Азии упала до €474 млрд на конец 2016 года. Однако, по состоянию на конец 2016 года остатки денежных средств в корпорациях этих регионов по отношению к выручке выросли до 7-летнего максимума, более чем на 15%. Сектора энергетики, автомобилестроения, телекоммуникации и коммунальные услуги являются наиболее основными денежными накопителями в этих регионах. Технологический сектор не входит даже десятку лучших держателей денежных средств, резко контрастируя с США

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1636 (5255)

$1.1614 (1545)

$1.1601 (748)

Цена на момент написания обзора: $1.1538

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1495 (452)

$1.1462 (873)

$1.1425 (1896)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 4 августа составляет 67597 контракта (согласно данным за 18 июля), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1500 (5255);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3177 (3030)

$1.3152 (2233)

$1.3106 (1699)

Цена на момент написания обзора: $1.3033

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2973 (361)

$1.2942 (378)

$1.2908 (1040)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 августа составляет 27362 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3100 (3030);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 августа составляет 25151 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2800 (2957);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 18 июля составило 0,92 против 0,93 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Аналитики Danske Bank отмечают, что текущую коррекцию по единой валюте необходимо рассматривать как еще один шанс открыть покупку по EUR/USD. Ближайшей целью эксперты называют отметку $1.18, которую евро способен достичь в ближайшие двенадцать месяцев. В банке считают, что основной причиной ралли по паре является слабость американской валюты, вызванная невозможностью решить проблему с реформой здравоохранения в Штатах. «Более того, мы не исключаем роста EUR/USD к $1.20. Однако, это возможно только при условии дальнейшего дисбаланса в монетарных политиках ЦБ Европы и Штатов» - добавили в Danske Bank.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня, 19 июля, агентство, занимающееся социальными исследованиями, Forsa обнародовало данные своего последнего проведенного опроса среди голосующих немцев. За партию Меркель (CDU/CSU) свои голоса отдали бы 40% немцев, что выше прошлого результата на 1%. Этот сорока процентный уровень поддержки является лучшим с сентября 2015 года. Напомним, что выборы состоятся 24 сентября.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В 09:30 GMT Германия проведет аукцион по продаже 30-ти летних гособлигаций

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Из-за продолжительного снижения китайской валюты против доллара США руководство Поднебесной решило обозначить фиксированный курс USD / CNY на максимуме последних девяти месяцев и повысило его на 0.2 процента. Таким образом ЦБ Китая установил дневной курс USD / CNY на отметке Cny6.7451, тогда как вчера он составлял Cny6.7611.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно мнению аналитиков банка BNZ курс новозеландского доллара против американского коллеги на данный момент поддерживается определенными фундаментальными составляющими: высокой предрасположенностью инвесторов к приобретению рисковых активов и высокими показатели по объему экспорта в Новой Зеландии. Согласно расчетам экономистов банка BNZ в краткосрочной перспективе справедливая цена NZD/USD составляет $0.75, что выше текущих значений пары. Тем не менее, эксперты банка прогнозируют рост американского доллара в ближайшие недели и отмечают, что на данный момент доллар США на 6 процентов перепродан относительно коллеги из Новой Зеландии. В банке отмечают, что это максимум последних 7-ми лет исследований BNZ.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются в основном в зеленой зоне, что отражает оптимизм в отношении экономики Китая , в то время как доллар США остается слабым на фоне сомнений относительно способности президента Дональда Трампа проводить налоговые реформы.

Австралийский рынок растет, поддерживаемый сильным ростом акций финансовых компаний, что более чем компенсирует снижение стоимости бумаг горнорудных и энергетических компаний.

Акции Commonwealth, National Bank of Australia, ANZ Banking и Westpac торгуются со значительным ростом в диапазоне от 2,6% до 3,0%. Рыночная стоимость Rio Tinto снизилась почти на -2% , а Fortescue Metals - почти на -1%. BHP Billiton сообщила о 4-процентном увеличении производства железной руды в течение всего года, что оказалось слабее ожиданий.. Акции горнодобывающего гиганта теряют более 2%.

Японский рынок восстановился после слабого начала торгов. Тем не менее, более сильная иена негативно повлияла на акции экспортеров. Рыночная стоимость Panasonic снизилась почти на -2%, Sony - на -0,5%, а Toshiba - на -0,3%, а Canon - менее чем на - 0,1%.

NIKKEI 20021.49 +21.58 +0.11%

SHANGHAI 3211.55 +23.98 +0.75%

HSI 26624.13 +99.19 +0.37%

ASX 200 5728.50 +41.11 +0.72%

KOSPI 2422.77 -3.27 -0.13%

NZ50 7706.04 -1.29 -0.02%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В ходе сегодняшней азиатской сессии доллар США торгуется в узком диапазоне против основных валют, после резкого падения вчера в ответ на новости о провале отмены программы здравоохранения Obamacare. Инвесторы также обеспокоены тем, что ФРС может придерживаться более осторожной политики после слабых данных по инфляции

Согласно информации, для отмены Obamacare и принятия ее замены в Сенате США по-прежнему не достаточно голосов, так как сразу несколько сенаторов-республиканцев выступили против предложенного их партией законопроекта. Отмена Obamacare была одним из ключевых предвыборных обещаний Трампа. Нерешенность вопроса относительно будущего действующей программы здравоохранения сдерживает продвижение реализацию двух других ключевых предвыборных обещаний Трампа - налоговой реформы и роста инвестиций в инфраструктуру.

Австралийский доллар торгуется в узком диапазоне, около 26-месячного максимума, после того, как значительного выросла накануне в ответ на повсеместное ослабление американской валюты и протоколы июльского заседания Резервного банка Австралии.

Инвесторы почти не приняли во внимание опубликованные сегодня данные по индексу опережающих экономических индикаторов Австралии от Westpac. Согласно последнему опросу Westpac Bank, индекс опережающих экономических индикаторов Австралии, в июне снизился на -0,1%, после нулевого изменения в в мае. В отчете Westpac отмечено, что ухудшение индекса в основном отражает международные факторы, в том числе резкий поворот в ценах на сырьевые товары Австралии в австралийских долларах. "Несмотря на то, что с середины июня в долларовом выражении мы наблюдаем стабильный рост цен на железную руду, резкое увеличение австралийского доллара с $0,755 до $0,79 частично компенсирует эту корректировку", - отмечено в отчете Westpac Bank.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Дэвид Бланчфлауэр - бывший член Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии, который теперь является профессором в Дартмутском колледже, заявил в интервью Business Insider, что ФРС делает большую политическую ошибку, повышая процентные ставки.

"ФРС сильно переоценивает истинную силу рынка труда, слишком сильно сосредотачиваясь на исторически низком уровне безработицы, который в июне составил 4,4%. Экономика все еще слишком слабая, чтобы поддерживать полную занятость, а политики недостаточно справляются с этим" , - заявил экономист.

"До 2008 года уровень безработицы был достаточной статистикой, чтобы рассказать о рынке труда, - сказал Бланчфлауэр. - Уровень занятости был зеркальным отражением". Однако, по мнению экономиста, сегодня циклическое снижение спроса означает, что уровень безработицы снизился, но уровень занятости не восстановился до докризисных уровней. Другими словами, экономика по-прежнему слишком слабая, чтобы поддерживать полную занятость, а разработчики политики недостаточно занимаются этим.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Хотя мы видим ослабление евро к концу года, краткосрочные риски остаются на стороне роста

• Мы ожидаем, что ЕЦБ на этой неделе ужесточит свою риторику, устранив смягчающую тенденцию в QE, и будет настаивать на необходимости осмотрительно относиться к постоянным монетарным стимулам.

• ЕЦБ не просто так начал заявлять о начале сворачивания программы количественного смягчения. Это было также выражением здоровой степени беспокойства темпами нормализации инфляции и намеком на то, что конец QE не означает быстрой нормализации процентных ставок.

• Согласно нашим ожидания на сентябрьском заседании ЕЦБ сделает предварительное заявление по поводу будущего QE. На заседании в октябре центробанк, вероятно, объявит, что QE будет сокращена с €60 млрд до €40 млрд - на €6 млрд.., начиная с января 2018 года. Регулярное снижение начнется во второй половине 2018 года и завершиться к декабрю в сопровождении технического повышения ставок по депозитам.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно последнему опросу Westpac Bank, индекс опережающих экономических индикаторов Австралии, публикуемый Университетом Мельбурна, в июне снизился на -0,1%, после нулевого изменения в мае.

Данный индекс отслеживает динамику девяти индикаторов экономической активности, включая цены на акции и установку телефонов и отражает австралийской экономики.

В отчете Westpac отмечено, что годовые темпы роста индекса за шесть месяцев (которые указывают на вероятные темпы экономической активности по сравнению с трендом от трех до девяти месяцев в будущем) снизились в июне до -0,76% с 0,51% в мае.

Ухудшение индекса в основном отражает международные факторы, в том числе резкий поворот в ценах на сырьевые товары Австралии в австралийских долларах. "Несмотря на то, что с середины июня в долларовом выражении мы наблюдаем стабильный рост цен на железную руду, резкое увеличение австралийского доллара с $0,755 до $0,79 частично компенсирует эту корректировку", - отмечено в отчете Westpac Bank.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Вчера австралийский доллар резко вырос, достигнув 26-месячного максимума против доллара США, после публикации протоколов последнего заседания РБА, которое состоялось 4 июля. В своих протоколах центробанк дает неожиданно оптимистичную оценку экономики, а также сообщает об обсуждении размера повышения процентных ставок. По оценке РБА, целевой уровень ключевой процентной ставки должен быть повышен со временем с 1,5% до 3,5%. Однако аналитики CBA по-прежнему считают, что такой резкий рост AUD / USD на обновленную оценку РБА является чрезмерной реакцией. "Похоже инвесторы интерпретировали оценку нейтральной номинальной процентной ставки в размере 3,5%, как возможную необходимость повышения ставки", - говорят в банке. В СВА по-прежнему считают, что Резервный банк Австралии поднимет ставку не раньше четвертого квартале 2018 года

"РБА возьмет нейтральную позицию по процентной ставке в долгосрочной перспективе, но будет корректировать краткосрочную политику в соответствии с меняющимися экономическими условиями", - говорят в СВА.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

С начала сегодняшней сессии пара AUD/USD торгуется около 26-месячного максимума, после значительного роста на фоне ослабления американской валюты и протоколов июльского заседания Резервного банка Австралии. По мнению аналитиков Morgan Stanley, такой значительный рост австралийской валюты не приемлем для РБА и в следующем месяце центробанк может понизить прогноз по росту ВВП на 2017 года, выразив беспокойство по поводу роста экономики.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(сырье/цена закрытия/изменение, %)

Oil 46.25 -0.32%

Gold 1,241.90 0.00%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Nikkei -118.95 19999.91 -0.59%

TOPIX -5.00 1620.48 -0.31%

Hang Seng +54.36 26524.94 +0.21%

CSI 300 +3.62 3667.18 +0.10%

Euro Stoxx 50 -37.67 3478.68 -1.07%

FTSE 100 -13.91 7390.22 -0.19%

DAX -156.77 12430.39 -1.25%

CAC 40 -56.90 5173.27 -1.09%

DJIA -54.99 21574.73 -0.25%

S&P 500 +1.47 2460.61 +0.06%

NASDAQ +29.87 6344.31 +0.47%

S&P/TSX -15.79 15149.57 -0.10%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,1553 +0,65%

GBP/USD $1,3034 -0,15%

USD/CHF Chf0,95437 -0,83%

USD/JPY Y112,04 -0,52%

EUR/JPY Y129,45 +0,14%

GBP/JPY Y146,113 -0,63%

AUD/USD $0,7912 +1,49%

NZD/USD $0,7344 +0,33%

USD/CAD C$1,26255 -0,56%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(время GMT0/страна/показатель/период /предыдущее значение/прогноз)

00:30 Австралия Индекс ведущих индикаторов Westpac Июнь 0.0%

09:00 Еврозона Изменение объема строительства, г/г Май 3.2%

12:30 Канада Поставки в обрабатывающем секторе промышленности, м/м Май 1.1% 0.7%

12:30 США Закладки новых домов, тыс. Июнь 1092 1155

12:30 США Разрешения на строительство, тыс. Июнь 1168 1200

14:30 США Изменение запасов нефти по данным министерства энергетики, млн баррелей Июль -7.564

23:50 Япония Общее сальдо торгового баланса, млрд. Июнь -203.4 484.7

Информационно-аналитический отдел TeleTrade