Новости и прогнозы рынков CFD — 20-09-2017

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

01:30 Австралия Ежеквартальный отчет РБА

03:00 Япония Решение по ставкам Банка Японии -0.1% -0.1%

04:30 Япония Индекс деловой активности во всех отраслях, м/м Июль 0.4%

05:10 Австралия Речь помощника главы РБА Ф. Лоу

05:45 Швейцария Экономические прогнозы SECO

06:00 Швейцария Торговый баланс, млрд Август 3.5

06:30 Япония Пресс-конференция Банка Японии

08:00 Еврозона Экономический бюллетень ЕЦБ

08:30 Великобритания Одобренные заявки на ипотечные кредиты по данным BBA, тыс. Август 41.58

08:30 Великобритания Чистые заимствования гос. сектора, млрд. Август 0.76

12:30 Канада Оптовые продажи, м/м Июль -0.5% -0.9%

12:30 США Повторные заявки на пособие по безработице 1944 1980

12:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. 284 300

12:30 США Производственный индекс ФРБ Филадельфии Сентябрь 18.9 17.2

13:00 США Индекс цен на жилье, м/м Июль 0.1%

13:30 Еврозона Речь президента ЕЦБ М. Драги

14:00 Еврозона Индекс уверенности потребителей (предварительные данные) Сентябрь -1.5 -1.5

14:00 США Индекс ведущих индикаторов Август 0.3% 0.2%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Большинство компонентов индекса DOW в плюсе (18 из 30). Лидер роста - McDonald's Corporation (MCD, +1.45%). Аутсайдер - Apple Inc. (AAPL, -2.10%).

Сектора индекса S&P торгуются разнонаправленно. Больше всего вырос сектор сырьевых материалов (+0.4%). Наибольшее снижение показывает сектор потребительских товаров (-1.0%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Ангела Меркель, вероятно, выиграет четвертый срок в качестве канцлера после национальных выборов в воскресенье, но бизнес-лидеры уже предупреждают ее о том, что следующее правительство должно осуществлять политику благоприятную для роста, чтобы Германия оставалась крупнейшей экономикой зоны евро.

Штеффен Кампетер, генеральный директор Конфедерации немецких ассоциаций работодателей (BDA), сказал CNBC в среду, что Германии необходимо остаться в "Лиге чемпионов", имея в виду футбольное соревнование, в котором участвуют европейские клубы высшего дивизиона. "Мы в Лиге чемпионов, на данный момент, это совершенно ясно, но нам нужно политическое окружение, которое гарантирует, что мы останемся в Лиге чемпионов. Это будет задачей для следующих четырех лет правительства", - отметил Кампетер.

"Наше четкое мнение состоит в том, что на ближайшие четыре года нам нужна более благоприятная для роста и более ориентированная на бизнес политика. У нас есть проблемы (с точки зрения) демографии, стабильности системы социального обеспечения, и мы наблюдаем потрясения от сектора промышленного производства из-за новых конкурентов в Азии и в других местах", - добавил Кампетер.

Германия традиционно считается двигателем роста в Европе, хотя с ее профицитом текущего счета (накопленным за счет оживленной, экспортной экономики), она уже давно обвиняется в недостаточном стимулировании расходов и потребления домохозяйств. Тем не менее, во втором квартале рост на 0,6 процента по сравнению с предыдущим кварталом в стране был обусловлен высокими расходами домашних хозяйств и госрасходами, согласно данным Федерального статистического управления, и значительным увеличением импорта, который опережал экспорт.

В целом, немецкие избиратели довольны показателями правительства Ангелы Меркель, хотя ее недавняя политика в отношении иммиграции - Германия разрешила 1 миллион преимущественно сирийских беженцев въехать в страну во время миграционного кризиса в регионе в 2015 году - подтолкнула некоторых избирателей в сторону партии "Альтернатива для Германии".

В преддверии выборов в воскресенье последний опрос газеты Frankfurter Allgemeine Zeitung во вторник показал, что поддержка блока партий Меркель ХДС/ХСС составляла 36,5%. На втором месте были ее основные соперники - Социал-демократическая партия, с результатом 22% голосов.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Баланс ФРС будет сокращаться постепенно, предсказуемо

• Фиксированный уровень реинвестиций будет сохраняться в течение процесса нормализации баланса

• Фиксированные уровни для баланса ФРС помогут предотвратить волатильность на рынке

• ФРС готова возобновить реинвестиции в случае ухудшения перспектив экономики

• Ставка по федеральным фондам - основное средство корректировки курса денежно-кредитной политики

• Очень удовлетворена, воодушевлена прогрессом на рынке труда

• Недозагруженность мощностей на рынке труда "в целом исчезла"

• Слабость инфляции в этом году вызвана временными факторами, которые, вероятно, исчезнут

• Хотя есть опасность, что инфляция останется ниже 2%, денежно-кредитная политика действует с задержкой

• Если инфляция останется устойчиво низкой, ФРС изменит свои планы относительно ставок

• Опыт говорит о том, что заполненные рынки труда способствуют росту инфляции

• ФРС все еще ожидает следовать постепенным курсом повышения ставок

• Ставка по федеральным фондам останется несколько ниже нейтрального уровня

• Дополнительные постепенные повышения ставок, вероятно, будут уместны в течение следующих нескольких лет

• Мягкая денежно-кредитная политика призвана поддержать дальнейшее укрепление рынка труда, возвращение инфляции к 2%

• Экономический рост в 3-м квартале будет ограничен последствиями ураганов

• Экономика будет расти умеренными темпами, восстановление после ураганов займет некоторое время

• Последствия ураганов, вероятно, будут давать о себе знать в течение пары кварталов

• Данные по числу рабочих мест за сентябрь, вероятно, будут подвержены существенному влиянию ураганов

• Инфляция уже довольно длительное время находится ниже целевого уровня ФРС 2%

• Слабость инфляции в этом году, вероятно, носит временный характер

• Недавний рост цен на бензин в связи с ураганами, вероятно, будет способствовать лишь временному ускорению инфляции

• ФРС по-прежнему ожидает еще одного повышения ставок до конца 2017 года

• ФРС не исключает повышения ставки в декабре, ожидает более медленный курс повышений

• ФРС начнет сокращать активы в своем держании в октябре

• Приобретения казначейских ценных бумаг первоначально будут ограничены 6 млрд долларов в месяц по декабрь 2017 г включительно

• Приобретения агентских ценных бумаг первоначально будут ограничены 6 млрд долларов в месяц по декабрь 2017 г включительно

• ФРС понизила свою оценку для процентных ставок в долгосрочной перспективе

• ФРС ожидает, что ставки по федеральным фондам составят 1,400% в конце 2017 года

• ФРС ожидает, что ставки по федеральным фондам составят 2,100% в конце 2018 года

• ФРС ожидает, что ставки по федеральным фондам составят 2,700% в конце 2019 года

• ФРС ожидает, что ставки по федеральным фондам составят 2,900% в конце 2020 года

• ФРС ожидает, что ставки по федеральным фондам составят 2,800% в долгосрочной перспективе

• Рынок труда продолжил укрепляться, рост рабочих мест оставался уверенным

• Общая и базовая инфляция снизились в этом году

• Расходы домохозяйств росли умеренными темпами

• Рост инвестиций компаний в основной капитал усилился в последние кварталы

• Риски для перспектив экономики, похоже, в целом сбалансированы

• ФРС прогнозирует более высокий рост ВВП в 2017 году

• ФРС прогнозирует рост ВВП на 2,4% в 2017 г, 2,1% в 2018 г, 2,0% в 2019 г, 1,8% в 2020 г

• ФРС ожидает более низкий уровень базовой инфляции в 2017 и 2018 году

• ФРС прогнозирует, что базовая инфляция составит 1,5% в 2017 г, 1,9% в 2018 г, 2,0% в 2019 г, 2,0% в 2020 г

• Ожидается, что инфляция будет оставаться ниже 2% в краткосрочной перспективе и стабилизируется около 2% в среднесрочной перспективе

• Последствия ураганов "Харви", "Ирма" и "Мария" повлияют на экономическую активность в краткосрочной перспективе

• Прошлый опыт указывает на то, что ураганы вряд ли существенно повлияют на курс экономики США в среднесрочной перспективе

• Более высокие цены на бензин после ураганов, вероятно, временно ускорят инфляцию

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США торговался смешано против евро, оставаясь в небольшом диапазоне, поскольку инвесторы заняли выжидательную позицию перед оглашением результатов заседания ФРС

Напомним, сентябрьское заседание ФРС является расширенным, то есть оно будет сопровождаться публикацией обновленных экономических прогнозов и пресс-конференцией председателя ФРС Йеллен. Широко ожидается, что Федрезерв сохранит процентную ставку на неизменном уровне. Однако, инвесторов будет больше интересовать объявление ФРС о начале процесса нормализации баланса. Кроме того, внимание рынка будет сосредоточено на том, как Йеллен оценивает недавние инфляционные показатели, что может дать подсказку о сроках дальнейшего повышения ставок ФРС.

Инвесторы также будут прислушиваться к заявлениям по поводу состояния экономики, и если руководители ФРС опять выразят уверенность в восстановлении роста, это может оказать поддержку доллару США. Если прогнозы ФРС относительно повышения процентных ставок в будущем будут пересмотрены на понижение, доллар США может испытать давление. В целом, последние инфляционные данные увеличили шансы повышения ставок ФРС третий раз в этом году. Фьючерсы на ставку ФРС, отслеживаемые CME Group, указывают, что инвесторы оценивают вероятность очередного повышения ставок в этом году в 58,3% против 48,7% неделей ранее.

Между тем, определенное давление на доллар оказала статистика по рынку жилья США. Согласно данным Национальной ассоциации риэлторов, продажи жилья на вторичном рынке упали в четвертый раз за пять месяцев, поскольку сдержанные уровни предложения продолжают снижать общую активность. Общий объем продаж жилья на вторичном рынке упал на 1,7 процента с учетом сезонной корректировки до годового показателя 5,35 млн. в августе с 5,44 млн. в июле. Уровень продаж был на 0,2 процента выше, чем в августе 2016 года, и оказался самым низким с тех пор. Средняя цена дома для всех типов жилья в августе составила 253 500 долларов США, что на 5,6 процента больше, чем в августе 2016 года. Рост цен в августе наблюдался 66-й месяц подряд по сравнению с аналогичным периодом 2016 года. Общие запасы жилья в конце августа снизились на 2,1 процента до 1,88 млн. домов на вторичном рынке, имеющихся в наличии для продажи, и теперь на 6,5 процента ниже, чем год назад. Соотношение запасов к продажам составило 4,2 месяца, что ниже 4,5 месяцев год назад.

Фунт умеренно вырос против доллара США, достигнув максимума 18 сентября. Катализатором такой динамики были оптимистичные данные по розничным продажам в Британии, а также повсеместное ослабление американской валюты перед оглашением итогов сентябрьского заседания Федрезерва.

Управление национальной статистики сообщило, что в августе розничные продажи в Великобритании выросли более быстрыми темпами. Согласно данным, объем розничных продаж, включая автомобильное топливо, увеличился на 1 процент в августе с июля, отметив самый большой рост за четыре месяца, и превысил ожидаемый темп 0,2 процента и июльский рост на 0,6 процента. Объем продаж за исключением автомобильного топлива вырос на 1 процент в августе после роста на 0,7 процент месяц назад. Ожидалось, что продажи вырастут незначительно на 0,1 процента. В годовом исчислении рост объема розничных продаж увеличился до 2,4 процента с 1,4 процента. Экономисты прогнозировали рост на 1,1 процента. Продажи увеличились 52-й месяц подряд. За исключением автомобильного топлива, розничные продажи выросли на 2,8 процента по сравнению с ростом в июле на 1,7 процента. Это было намного быстрее, чем ожидаемые 1,4 процента.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Канцлер Ангела Меркель готовится в очередной победе на выборах, которые пройдут в воскресенье. Меркель может ссылаться на сильный экономический рост и рекордно низкий уровень безработицы, когда будет просить избирателей голосовать за нее. Но в Германии все не так хорошо, как может показаться на первый взгляд, так как под руководством Меркель наблюдался рост неравенства.

Число немцев, которые подвержены риску оказаться в нищете, является самым высоким с момента воссоединения Востока и Запада страны в 1990 году.

Вот как выглядит неравенство в числах:

Доход богатых увеличился на 27%. В период с 1991 по 2014 год экономика Германии выросла на 22%, что способствовало повышению доходов на 12%. Но выгоды не были одинаково распределены.

По данным Немецкого института экономических исследований, 10% самым богатых домохозяйств увидели, что их реальные доходы выросли на 27% в период с 1991 и 2014 года. Доходы среднего класса увеличились на 9% за тот же период, в то время как доходы домохозяйств низшего класса сократились на 8%. За период с 2000 по 2016 года заработная плата рабочих возросла на 5%. Между тем, доход от инвестиций и предпринимательской деятельности подскочил на 30%.

Маркус Грабка, экономист из Немецкого института экономических исследований, сказал, что более слабые профсоюзы, налоговые реформы, которые приносят пользу богатым и увеличивают число домохозяйств-одиночек, способствовали неравенству. Аутсорсинг и автоматизация сделали ситуацию еще хуже.

10% владеют 60% богатства. Разница в доходах привела к значительным различиям в богатстве.

По данным центрального банка Германии, самые богатые 10% населения владеет 60% активов, а у 40% низшего класса практически нет активов. По словам Грабки, неравенство неуклонно растет с 2005 года, несмотря на снижение безработицы до рекордных минимумов. Грабка сказал, что большой вопрос заключается в том, все ли домохозяйства "получают выгоду от сильного восстановления экономики Германии". С момента воссоединения с Западной Германией были приняты огромные усилия для развития более бедного Востока. Но риск оказаться в нищете по-прежнему значительно выше сегодня на бывшей коммунистической территории, где во многих промышленных городах наблюдается устойчивый спад.

16%: риск попасть в нищету. Доля немцев, подверженных риску попадания в нищету, выросла с 11% два десятилетия назад до 16% в 2014 году. Грабка сказал, что еще одним ключевым фактором этого является увеличение числа рабочих мест, которым не платят достаточно. Почти 7 миллионов немцев работают неполный рабочий день, неустойчивые "мини-рабочие места", и им платят до 450 евро в месяц. Многие полагаются на выплаты по социальному обеспечению.

Германия ввела национальную минимальную заработную плату в 2015 году в надежде на решение этой проблемы, и эта инициатива была поддержана Меркель. Но канцлер, чей лозунг "процветание и безопасность для всех", в значительной степени молчала о проблеме неравенства во время текущей кампании. Ее главный претендент, Мартин Шульц, уделял больше внимания этому вопросу, утверждая, что Германия является успешным экспортером, поскольку зарплата остается низкой.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые рынки завершили торги с незначительным изменением, не показав явно выраженной динамики, так как инвесторы находились в ожидании итогов заседания ФРС США.

Читать далее

МОСКВА, 20 сентября. /ТАСС/. Индексы Московской биржи закрылись в среду ростом котировок: ММВБ (MICEX) по итогам торгов вырос на 0,42% - до 2057,53 пункта, РТС - на 1,24%, до 1122,43 пункта, свидетельствуют данные торгов.

"Несколько сессий подряд индекс ММВБ торгуется в районе 2040-2070 пунктов. Устоявшийся растущий тренд временно приостановился. При этом масштабных коллективных распродаж на повышенных объемах не наблюдается. То есть техническая коррекция проходит в спокойном режиме, без резких перекосов. Попутно снимается накопленная перекупленность по ряду технически индикаторов. Индекс ММВБ при этом все еще остается в пределах среднесрочного растущего тренда, - комментирует начальник отдела экспертов "БКС Экспресс" Василий Карпунин. - О сломе этой формации можно будет рассуждать лишь в случае снижения котировок под 1960 пунктов, однако никаких предпосылок к этому пока не наблюдается. Более того, область 1990-2010 пунктов выступает сильной зоной поддержки, ниже которой рынок пока, по всей видимости, не собирается".

Стоимость фьючерса на нефть марки Brent с поставкой в ноябре 2017 года на бирже ICE в Лондоне выросла по сравнению с предыдущим закрытием на 1,9% - до $56,2 за баррель.

В пресс-релизе, выпущенном рейтинговым агентством Moody's, сообщалось, что перспективы для семи крупнейших канадских банков остаются отрицательными, что обусловлено вероятностью того, что кредитное рейтинговое агентство снизит свои предположение о государственной поддержке после того, как будет завершен предложенный правительством режим залога

В июне правительство Канады ввело предварительные правила, расширяющие полномочия Канадской корпорации по страхованию депозитов (CDIC) в качестве разрешительного органа для внутренних системно важных финансовых институтов (D-SIFI) и изложения полномочий Управления по надзору за финансовыми учреждениями (OSFI) устанавливать и администрировать требование для D-SIFI поддерживать минимальные показатели для покрытия потерь.

Moody's ожидает более сложную операционную среду для канадских банков в течение прогнозного периода, что может подорвать качество активов банков и повысить их чувствительность к внешним потрясениям, особенно с учетом высокого и растущего уровня задолженности частного сектора к ВВП. Тем не менее, банки будут продолжать пользоваться преимуществами, лежащими в основе сильных сторон, включая экономическую и институциональную прочность, благоприятную отраслевую структуру, превосходное историческое качество активов и сильные регулярные доходы.

Ключевой уязвимостью для канадских банков является задолженность по ипотечным кредитам, которая за последнее десятилетие удвоилась, а индекс цен на жилье к располагаемому доходу за этот период увеличился на 25%.

"Тем не менее, общее качество активов канадских банков по-прежнему превосходит качество одноранговых систем, о чем свидетельствует очень низкий уровень проблемных кредитов, - заявил По Дэвид Битти, старший вице-президент Moody's. - В то время как банки расширяют свое кредитование в сфере ипотечного кредитования с более высоким риском, мы не ожидаем общего перехода от их нынешних очень высоких стандартов андеррайтинга».

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Фондовые индексы США S&P 500 и Dow Jones продолжают демонстрировать нейтральную динамику в среду, так как инвесторы ожидают услышать от Федерального резерва о будущих повышениях процентных ставок в этом году, в то время как высокотехнологичный Nasdaq был понижен за счет падения акций компании Apple.

Как сообщила сегодня Национальная ассоциации риэлторов, продажи жилья на вторичном рынке упали в четвертый раз за пять месяцев, поскольку сдержанные уровни предложения продолжают снижать общую активность. Рост продаж на Северо-Востоке и Среднем Западе опережал снижение на Юге и Западе. Общий объем продаж жилья на вторичном рынке, которые являются завершенными транзакциями, включающими дома для одной семьи, городские дома, кондоминиумы и кооперативы, упал на 1,7% с учетом сезонной корректировки до годового показателя 5,35 млн в августе с 5,44 млн в июле. Уровень продаж в прошлом месяце на 0,2% выше, чем в прошлом августе, и является самым низким с тех пор.

Нефть сократила свой дневной прирост после выхода данных по запасам нефти в США, но вскоре восстановила все позиции, и обновила сессионные максимумы на фоне признаков падения мировых запасов. Минэнерго США сообщило, что на неделе 9-15 сентября запасы нефти выросли на 4,6 млн баррелей до 472,8 млн баррелей. Аналитики ожидали повышение запасов лишь на 2,925 млн. Причиной более значительного роста была приостановка НПЗ после урагана "Харви" и накопление запасов нефти в хранилищах для последующей переработки. Запасы нефти в терминале Кушинга выросли на 703 000 баррелей до 59,8 млн баррелей.

Большинство компонентов индекса DOW в плюсе (20 из 30). Лидер роста - Pfizer Inc. (PFE, +1.57%). Аутсайдер - Apple Inc. (AAPL, -2.29%).

Большинство секторов S&P в плюсе. Больше всего вырос сектор сырьевых материалов (+0.6%). Наибольшее снижение показывает сектор потребительских товаров (-0.6%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Dow 22347.00 +11.00 +0.05%

S&P 500 2505.50 +0.75 +0.03%

Nasdaq 100 5979.50 -17.50 -0.29%

Oil 50.87 +0.97 +1.94%

Gold 1316.00 +5.40 +0.41%

U.S. 10yr 2.24 +0.00

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Председатель Федрезерва Джанет Йеллен во вторник начала очередную двухдневную встречу с другими лидерами ФРС. По мере начала обсуждения, два вопроса по-прежнему остаются без ответа:

1. Будет ли Трамп повторно назначать Йеллен - номинанта Обамы и защитника регулирования - на еще один срок или выберет кого-то другого?

2. Йеллен вообще хочет оставаться на второй срок?

Ее четырехлетний срок истекает в феврале, и Трамп как критиковал, так и хвалил ее. Традиционно президент выдвигает кандидатуру на пост председателя ФРС осенью, чтобы Сенат провел слушания по утверждению. Эксперты не убеждены, что Трамп назначит Йеллен. Но они более уверены в том, что Йеллен, которая провела большую часть своей карьеры в ФРС, согласится на второй срок.

"Я думаю, что есть шанс один к трем, что Йеллен останется на своем посту, - говорит Дэвид Вессел, старший научный сотрудник Брукингского института. - Я полагаю, что если президент попросит ее остаться, она согласится".

Трамп оказался в уникальном положении, чтобы оставить неизгладимый след в самом мощном центральном банке мира. Губернаторы ФРС занимают свой пост на 14-летний срок, и Трамп вступил в должность, когда несколько из них уходят или срок их полномочий истекает. Помимо решения о продлении срока полномочий Йеллен, Трамп может назначить четырех из семи других членов Совета управляющих, базирующихся в Вашингтоне.

"Это действительно важный момент, - говорит Гус Фаушер, старший экономист PNC Financial. - Это огромная возможность для президента поставить свою "печать" на то, какой он хочет видеть денежную политику". Поскольку Трамп любит "оставлять свой след", Фаушер утверждает, что Трамп вряд ли сможет переназначить Йеллен.

Йеллен и Трамп расходятся в ключевой области: финансовой реформе. Йеллен решительно защищает реформы, принятые после финансового кризиса в 2008 году. Трамп хочет отменить их в рамках более широкого пересмотра федеральных регулятивных правил.

Трамп был готовым выдвинуть одного из своих главных экономических советников, Гэри Кона, в качестве нового председателя ФРС. Но Кон отказался от данного предложения из-за реакции Трампа на протесты в Шарлоттсвилле, и теперь он не рассматривается в качестве главного кандидата. Также звучали другие имена: Гленн Хаббард, декан бизнес-школы Колумбийского университета; Джон Тейлор, профессор Стэнфордского университета; Кевин Уорш, бывший губернатор ФРС; и Нил Кашкари, президент ФРБ Миннеаполиса. Но один из друзей и бывших коллег Йеллен из Калифорнийского университета сомневается, что Трамп много размышляет. Он говорит, что Трамп может передумать в новом председателе ФРС, основываясь на новостях дня.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

FedEx Corporation (FDX) сообщил о неутешительных результатах в первом квартале 2018 финансового года (который закончился 31 августа 2017 года). Это было обусловлено в основном кибератакой в ​​июне, что повлияло на дочернюю компанию TNT Express. Ураган Харви также повредил операциям компании.

Казалось бы, динамика прибыли и доходов не вдохновила инвесторов, но акции компании вышли из минусовой зоны в уверенный плюс в течении дня.

Прибыль компании в размере $2,51 на акцию значительно не дотянула до консенсус-оценки в размере $3,09, и снизилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 13,5% из-за более высоких затрат.

Квартальные доходы увеличились на 4,3% в годовом исчислении до $15,297 млрд, что ниже от прогнозируемых $15,354 млрд. Выручка компании была ниже в первую очередь из-за кибератаки на TNT Express.

Операционная прибыль (на скорректированной основе) снизилась на 6,8% в годовом исчислении до $1,24 млрд в течение квартала, главным образом из-за кибератаки. Кроме того, операционная маржа сократилась до 8,1% в течение квартала с 9,1% в первом квартале 2017 года.

Квартальные доходы FedEx Express (включая TNT Express) улучшились на 2,2% и составили $8,65 млрд, чему способствовали высокие базовые тарифы. Операционная прибыль составила $521 млн, что на 20,1% больше, чем в предыдущем году, а операционная маржа сократилась до 6% в годовом исчислении. Операционные результаты также были затруднены кибератакой.

Доходы FedEx Ground выросли на 8% в годовом исчислении до $4,64 млрд в первом финансовом квартале. Фактически, расширение объема и более высокие базовые ставки помогли результатам подразделения в течение рассматриваемого квартала. Средний дневной объем в первом квартале финансового года вырос на 4%. Операционная прибыль составила $626 млн. Операционная маржа снизилась на 70 базисных пунктов до 13,5%.

Доходы FedEx Грузовые перевозки выросли на 6% в годовом исчислении до $1,75 млрд. Сегментарным доходам способствовало увеличение базовых ставок и надбавок к топливу. Кроме того, операционная прибыль сегмента выросла на 30% и составила $176 млн. Операционная маржа подразделения увеличилась на 190 б.п. до 10%.

Компания снизила прогноз на 2018 финансовый год - скорректировали на эффект от кибератаки на TNT Express. В настоящее время ожидается, что прибыль компании составит $11,05 - $11,85 долл за акцию, (за вычетом корректировок пенсионного учета на конец года). Примечательно, что руководство ожидает умеренный экономический рост и восстановление от кибератаки. Капитальные затраты по-прежнему прогнозируются на уровне $5,9 млрд.

На текущий момент акции FedEx Corporation (FDX) котируются по $221,98 (+2,77%)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Нефть сократила свой дневной прирост после выхода данных по запасам нефти в США, но вскоре восстановила все позиции, и обновила сессионные максимумы на фоне признаков падения мировых запасов.

Читать далее

Котировки золота немного выросли в среду, чему способствовала общая слабость доллара перед оглашением итогов заседания ФРС, которые могут сигнализировать о том, будет ли ЦБ повышать процентные ставки в третий раз в этом году.

Читать далее

На четверг запланировано небольшое количество важных событий. В 01:30 GMT в Австралии выйдет ежеквартальный отчет Резервного банка Австралии за 3-й квартал. Данный отчет содержит статьи и выступления на тему экономических и финансовых изменений, а также операций Центробанка.

В 03:00 GMT в Японии будет оглашено решение по процентной ставке Банка Японии. Ожидается, что Банк оставит параметры денежно-кредитную политику без изменений. Стоит подчеркнуть, что сентябрьское заседание будет дебютом многих новых членов совета ЦБ, поэтому они, скорее всего, будут голосовать в соответствии с губернатором Куродой. Однако существует риск того, что Банк Японии понизит свой целевой уровень покупок японских гособлигаций.

В 06:30 GMT в Японии начнется пресс-конференция Банка Японии. Предоставляемая в ходе пресс-конференции информация о результатах голосования по процентной ставке и иным мерам монетарной политики, а также об экономических факторах, повлиявших на принятие такого решения, помогает пролить свет на дальнейшие перспективы курса политики Центробанка.

В 08:30 GMT Британия объявит о чистых заимствованиях госсектора за август. Показатель отражает суммарный объем займов, которые необходимо осуществить центральному и местным правительствам и правительственным организациям, чтобы сбалансировать свои расходы. Займы, которые осуществляемые правительством, представляют собой государственный долг. Позитивные числа показателя отражают наличие бюджетного дефицита, негативные - профицита.

В 12:30 GMT США сообщит об изменении числа первичных обращений за пособием по безработице, а также выпустит производственный индекс ФРБ Филадельфии за сентябрь. Второй показатель представляет собой результаты опроса производителей в Филадельфии на предмет их отношения к текущей экономической ситуации. Цифры ниже нуля являются индикатором замедления темпов развития экономики. Показатель публикуется чуть раньше индекса менеджеров по закупкам ISM и может давать представление о том, каким выйдет индикатор деловой активности на национальном уровне. Ожидается, что число первичных обращений за пособием выросло до 300 тыс. с 284 тыс., а производственный индекс ухудшился до 17,2 пункта с 18,9 пункта в августе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Bank of America Merrill Lynch FX Strategy Research ожидает, что в сентябрьском заявлении FOMC будет указано, что ФРС несколько оптимистичней относится к рискам для инфляции и роста, однако BofAML не ожидает, что точечный график прогнозов по ставкам (Fed dots) будет изменен, и отмечает, что ожидает третьего повышения ставки в этом году на декабрьском заседании ФРС.

"Участники рынка прогнозируют, что сентябрьское заседание FOMC не станет "событием". Даже если Fed dots не будет пересмотрен на понижение - что может быть истолковано как "ястребиный" сигнал - рынок может начать учитывать в ценах меньшую вероятность увеличения процентной ставки в конце года, учитывая значительную реформацию структуры руководства ФРС, ожидаемую в ближайшие месяцы. В целом, мы видим сбалансированные риски для доллара США от сентябрьского заседания FOMC, но мы будем покупать доллар США на падениях", - советует BofAML.

"Мы прогнозируем пару EUR/USD на уровне $1,15 к концу года. Наш прогноз также предполагает "голубиный" настрой ЕЦБ, так как финансовые условия в еврозоне фактически ужесточились в текущем году, и инфляционные прогнозы ЕЦБ оптимистичны, на наш взгляд. В целом, наш анализ показывает, что пара EUR/USD была переоценена с июня. Корректировка к фундаментальным уровня соответствует нашему прогнозу", - добавляет BofAML.

В соответствии с этим мнением, BofAML удерживает короткую позицию по паре EUR/USD со стопом на уровне $​​1.2100, и целью на отметке $1.1500.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно данным Национальной ассоциации риэлторов, продажи жилья на вторичном рынке упали в четвертый раз за пять месяцев, поскольку сдержанные уровни предложения продолжают снижать общую активность. Рост продаж на Северо-Востоке и Среднем Западе опережал снижение на Юге и Западе.

Общий объем продаж жилья на вторичном рынке, которые являются завершенными транзакциями, включающими дома для одной семьи, городские дома, кондоминиумы и кооперативы, упал на 1,7 процента с учетом сезонной корректировки до годового показателя 5,35 млн. в августе с 5,44 млн. в июле. Уровень продаж в прошлом месяце на 0,2 процента выше, чем в прошлом августе, и является самым низким с тех пор.

Лоуренс Юн, главный экономист NAR, говорит, что спад в продажах жилья на вторичном рынке растянулся на август, несмотря на то, что сохраняется сильный уровень спроса на покупку дома. «Устойчивая заработная плата, медленно растущие доходы и более низкие ставки по ипотечным кредитам вызвали постоянный покупательский интерес в течение всего лета, но, к сожалению, не способствовали росту продаж жилья», - сказал он. «То, что болезненно для рынка жилья и продолжает влиять на общий объем продаж, - это недостаточные уровни доступных запасов и повышательное давление на цены в нескольких частях страны. Продажи не смогли вырасти из-за того, что просто недостаточно домов для продажи."

Юн добавил: «Некоторое снижение на Юге может быть связано с разрушением, которое ураган «Харви» вызвал в большей части Хьюстона. Это будет влиять на продажи в остальную часть года в Хьюстоне, а также в наиболее сильно пострадавших районах во Флориде от урагана «Ирма». Однако почти вся потерянная активность, вероятно, восстановится в 2018 году».

Средняя цена дома для всех типов жилья в августе составила 253 500 долларов США, что на 5,6 процента больше, чем в августе 2016 года (240 000 долларов США). Рост цен в августе составляет 66-й месяц подряд по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Общий объем запасов жилья в конце августа снизился на 2,1 процента до 1,88 миллиона домов на вторичном рынке, имеющихся в наличии для продажи, и теперь на 6,5 процента ниже, чем год назад (2,01 миллиона), и упал в годовом исчислении в течение 27 месяцев подряд. Соотношение запасов к продажам составляет 4,2 месяца при текущих темпах продаж, что ниже 4,5 месяцев год назад.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EURUSD: 1.1950 (EUR 500 млн) 1.2000 (1.05 млрд) 1.2050 (300 млн) 1.2100 (620 млн)

USDJPY: 109.00 (USD 755 млн) 109.20 (300 млн) 109.50 (395 млн) 110.00 (515 млн) 110.75(350 млн) 111.00-10 (525 млн) 112.00 (310 млн) 112.50 (350 млн)

AUDUSD: 0.8000 (AUD 775 млн) 0.8025-25 (320 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.23% (-2 б.п.).

Нефть (WTI) $50.45 (+1.10%)

Золото $1,315.60 (+0.38%)

Старший аналитик Danske Bank Мортен Хельт ожидает, что пара EUR/USD будет вращаться вокруг ключевой отметки 1.2000 в краткосрочном горизонте.

«В целом, комментарий президента США Трампа перед Организацией Объединенных Наций не вызвал заметной реакции USD, JPY, CHF или цене на золото».

«Пара EUR/USD торгуется в диапазоне 1.19-1.20 перед проведением заседания FOMC сегодня вечером. FOMC может обратить внимание на нормализацию денежно-кредитной политики США, что может оказать некоторую поддержку доллару США».

«Тем не менее, рынок уже начал оценивать повышение ставок в декабре с большей вероятностью. Это означает, что любой рывок в EUR/USD должен быть мелким и недолговечным. Мы ожидаем, что EUR/USD будет торговаться около 1.20 в краткосрочной перспективе».

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,505.25 (+0.02%), фьючерс NASDAQ снизился на 0.02% до уровня 5,996.00. Внешний фон нейтральный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию разнонаправленно. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрируют смешанную динамику.

Nikkei 20,310.46 +11.08 +0.05%

Hang Seng 28,127.80 +76.39 +0.27%

Shanghai 3,366.37 +9.52 +0.28%

S&P/ASX 5,709.09 -4.49 -0.08%

FTSE 7,274.56 -0.69 -0.01%

CAC 5,242.67 +5.23 +0.10%

DAX 12,553.06 -8.73 -0.07%

Ноябрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $50.46 за баррель (+1.12%)

Золото торгуется по $1,316.80 за унцию (+0.47%)

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют незначительные изменения, так как инвесторы проявляют осторожность перед оглашением итогов заседания ФРС США.

Заседание ФРС начиналось вчера, а его итоги будут озвучены сегодня в 18:00 GMT. Данное заседание будет сопровождаться обновлением экономических прогнозов и пресс-конференцией председателя Джанет Йеллен. На грядущем заседании с большой долей вероятности можно ожидать сохранения ставок на неизменном уровне. Однако, рынки будет больше интересовать объявление ФРС о начале процесса нормализации своего баланса, о чем представители регулятора говорят уже несколько месяцев. За три раунда количественного смягчения, в рамках которых федрезерв скупал государственный долг и облигации с ипотечным покрытием, баланс регулятора увеличился до $4,5 млрд. В ФРС заявляли, что процесс сворачивания будет постепенным и начнется с прекращения реинвестирования полученной прибыли. Далее размер сворачивания постепенно будет доведен до $30 млрд. для казначейских облигаций и $20 млрд. для облигаций с ипотечным покрытием. Кроме того, внимание участников рынка будет сосредоточено на том, как г-жа Йеллен оценивает недавние инфляционные показатели, что может дать подсказку о сроках дальнейшего повышения ставок регулятора.

Важной макростатистики перед началом торговой сессии не публиковалось.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить новость о намерении компании Ford (F) приостановить производство на 5 своих заводах в Северной Америке, а также квартальную отчетность компании FedEx (FDX).

Компания Ford планирует приостановить производство на своих трех в США и двух в Мексике, чтобы сократить складские запасы моделей, пользующихся слабым спросом, в том числе седанов среднего размера Ford Fusion и Lincoln MKZ, компактный автомобиль Ford Focus, Lincoln Continental, Ford Mustang, Ford Fiesta и фургон Ford Transit. Согласно плану компании, заводы в сумме не будут работать 10 недель. Акции F на премаркете снизились на 0.6%.
Компании FedEx сообщила о получении квартальной прибыли на уровне $2.56 в расчете на одну акцию, что оказалось ниже среднего прогноза аналитиков на уровне $3.09. В то же время ее квартальная выручка составила $15.300 млрд. (+4.1% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $15.354 млрд. В компании также сообщили, что по итогам 2018 ФГ ожидают получить прибыль на уровне 12.00-12.80 в расчете на акцию против среднего прогноза аналитиков $13.38. Акции FDX на премаркете упали на 0.7%.

После начала торгов влияние на их ход (помимо заявления ФРС) могут оказать данные по продажам жилья на вторичном рынке (14:00 GMT) и запасам сырой нефти (14:30 GMT) в США.

После заседания FOMC, Банк Японии также подведет итоги обсуждения политики в сентябре и, как ожидается, просто сохранит статус-кво, не покажет никаких изменений в своей политике процентных ставок или QQE с контролем кривой доходности, считает группа аналитиков Rabobank.

«Это не должно быть неожиданностью, учитывая, что Банк Японии уже продлил срок реализации своего целевого показателя инфляции в размере 2% с 2018 финансового года до 2019 финансового года на своем предыдущем заседании по вопросам политики - когда Банк Японии повысил свои экономические прогнозы, но снизил прогнозы инфляции для этого года и следующего».

«Снижение прогнозов инфляции стало повторяющейся темой. Заработная плата и цены пока не ускорились, особенно с учетом недавнего позитивного развития рынка труда и разрыва в производстве. Данные CPI в апреле-июле составили 0,4%, и мы оцениваем, что фактическая инфляция в этом году составит в среднем не более 0,5%».

«На этом фоне Банк Японии находится под большим давлением, чтобы противостоять реальности, и мы ожидаем, что он снова снизит прогноз инфляции на текущий финансовый год на одном из своих следующих политических заседаний. Другим сценарием было бы отменить привязку к целевому показателю по инфляции, который недавно был предложен членом совета директоров Банка Японии Фуно. Однако, учитывая, что это подрывает авторитет политиков, более реалистичным сценарием является то, что крайний срок для достижения самой цели будет отложен».

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Аналитики JP Morgan снизили рейтинг акций 3M (MMM) до уровня Underweight с Neutral

Аналитики Goldman снизили рейтинг акций Johnson & Johnson (JNJ) до уровня Sell с Neutral; целевая стоимость снижена до $130 с $125

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

Аналитики Morgan Stanley повысили рейтинг акций Pfizer (PFE) до уровня Overweight м Equal-Weight

-------------------------------------------------------------

Воспользоваться сервисом "Рейтинги акций" TeleTrade можно, заполнив форму на одноименной странице нашего сайта или в Личном кабинете трейдера в разделе "Аналитика" (для подключения услуги необходимо связаться со своим менеджером).

В следующем году глобальная экономика будет настроена на новый подъем, однако устойчивый и всеохватывающий среднесрочный рост пока еще не обеспечен, говорится в опубликованном в среду Промежуточном экономическом прогнозе Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР).

Ожидается, что мировая экономика вырастет на 3,5 процента в этом году и на 3,7 процента в 2018 году, при этом промышленное производство и торговля будут расти и ускоряться при восстановлении технологических расходов.

Прогноз на 2017 год остался без изменений, а прогноз на 2018 год был пересмотрен с 3,6 процента.

В США рост в 2017 году составит 2,1 процента и 2,4 процента в 2018 году, чему способствуют более высокие потребительские расходы и инвестиции в бизнес.

Говоря о более сильном росте в ключевых европейских странах, в 2017 году еврозона вырастет на 2,1 процента, а в 2018 году - на 1,9 процента.

В Великобритании ранее отмеченное замедление темпов роста, как ожидается, будет продолжаться до 2018 года, в то время как неопределенность по-прежнему зависит от результатов переговоров по решению о выходе из Европейского союза, говорится в сообщении ОЭСР.

Ожидается, что в 2017 году экономика Великобритании вырастет на 1,6 процента, а в 2018 году - на 1 процент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

06:00 Германия Индекс цен производителей, г/г Август 2.4% 2.5% 2.6%

06:00 Германия Индекс цен производителей, м/мАвгуст 0.2% 0.1% 0.2%

08:30 Великобритания Розничные продажи, г/г Август 1.4% Пересмотрено с 1.3% 1.1% 2.4%

08:30 Великобритания Розничные продажи, м/м Август 0.6% Пересмотрено с 0.3% 0.2% 1%

Британский фунт резко вырос против доллара, прибавив около 100 пкт, после выхода оптимистичных данных по розничным продажам. Однако рост был кратковременным и позже пара откатила от годовых максимумов.

Причиной снижения пары стали сообщения от Банка Англии о замедлении темпов роста спроса в нескольких секторах , что нивелировало сильные данные по розничным продажам за август.

В августе розничные продажи в Великобритании выросли более быстрыми темпами, сообщило в среду Управление национальной статистики.

Объем розничных продаж, включая автомобильное топливо, увеличился на 1 процент в августе с июля, отметив самый большой рост за четыре месяца, и превысил ожидаемый темп 0,2 процента и июльский рост на 0,6 процента.

Объем розничных продаж за исключением автомобильного топлива вырос на 1 процент в августе после роста на 0,7 процент месяц назад. Ожидалось, что продажи вырастут незначительно на 0,1 процента.

В годовом исчислении рост объема розничных продаж увеличился до 2,4 процента с 1,4 процента. Экономисты прогнозировали рост на 1,1 процента. Продажи увеличились 52-й месяц подряд.

За исключением автомобильного топлива, розничные продажи выросли на 2,8 процента по сравнению с ростом в июле на 1,7 процента. Это было намного быстрее, чем ожидаемые 1,4 процента.

Евро слегка вырос против доллара США в то время, как трейдеры корректируют позиции перед итогами заседания ФРС. Сегодня в 18.00 GMT станут известны результаты двухдневного заседания по денежно-кредитной политике Комитета по операциям на открытых рынках Федеральной резервной системы США. Ожидается, что по итогам заседания ФРС, вероятно, оставит процентные ставки без изменений в своем нынешнем диапазоне 1-1,25%, и объявит о начале сокращения баланса, объем которого сейчас составляет $4,5 трлн.

Особое внимание будет уделяться обновленным экономическими прогнозам, особенно после последствий недавних ураганов, а также пресс-конференции председателя ФРС Джанет Йеллен, которая состоится 18.30 GMT.

Небольшую поддержку евро оказали данные по ценам производителей в Германии. Индекс цен производителей, публикуемый Статистическим ведомством Германии (Destatis) и отражающий колебания цен на сырьевых рынках, в августе в годовом исчислении вырос на 2,6%. Это был самый быстрый рост с мая нынешнего года, когда цены выросли на 2,8%. Экономисты ожидали рост показателя на 2,5%, после увеличения на 2,4% в июле.

В месячном исчислении в августе производственная инфляция увеличилась на 0,2%, как в июле. Экономисты прогнозировали увеличение показателя на 0,1%.

Подробнее в отчете Destatis отмечено:

Цены на товары длительного пользования выросли на 3,6%, а цены на промежуточные товары на 3,3%. В то же время цены на энергоносители выросли на 2,7%, хотя развитие цен на различные энергоносители расходилось. Цены на товары длительного пользования и цены на основные товары увеличились на 1,0%.

Без учета цен на энергоносители, индекс цены производителей вырос на 0,1% в месяц, увеличив ежегодный рост до 2,6%.

ЕUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.2021

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.3606 и откатила

USD/JPY: в течение европейской сессии пара упала до Y111.22

В 13:00 GMT в Швейцарии выйдет ежеквартальный экономический отчет от НБШ. В 14:00 GMT США отчитается по объему продаж жилья на вторичном рынке за август. В 14:30 GMT США заявит об изменении запасов нефти по данным министерства энергетики. В 18:00 GMT в США будет оглашено решение FOMC по основной процентной ставке, а также выйдет экономический прогноз от FOMC и сопроводительное заявление FOMC. В 18:30 GMT в США состоится пресс-конференция FOMC. В 22:45 GMT Новая Зеландия сообщит об изменение ВВП за 2-й квартал и притоке туристов за август.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Ford Motor Co (F) заявила во вторник, что планирует простаивать пять сборочных заводов в Северной Америке, чтобы сократить складские запасы моделей, пользующихся слабым спросом.

Как сообщает Reuters, ссылаясь на сообщение компании, производство будет приостановлено на трех сборочных заводах, находящихся в США, и двух в Мексике. При этом будет приостановлено производство таких моделей автомобилей как седаны среднего размера Ford Fusion и Lincoln MKZ, компактный автомобиль Ford Focus, Lincoln Continental, Ford Mustang, Ford Fiesta и фургон Ford Transit.

Согласно сообщению Ford, сборочный завод Cuautitlan, который строит Fiesta, будет простаивать в течение трех недель. Hermosillo, мексиканский завод компании, который производит Fusion и MKZ, а также Flat Rock, завод, который находится в штате Мичиган и собирает Continentals и Mustang, будут простаивать в течение двух недель каждый. Мичиганский сборочный завод, который строит Focus, будет простаивать в течение одной недели, а сборочная линия Канзас-Сити, которая производит фургоны Transit, не будет работать в течение двух недель.

В Ford не указали точных дах приостановки.

Акции F на премаркете снизились до уровня $11.65 (-0.6%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Ордера на продажу: 1.2020-25 1.2050 1.2065 1.2080 1.2100 1.2130 1.2150

Ордера на покупку: 1.1980 1.1965 1.1950 1.1930 1.1900-05 1.1880-85 1.1865 1.1850

USD/JPY

Ордера на продажу: 111.65 111.80-85 112.00 112.20 112.50 112.70 113.00

Ордера на покупку: 111.35 111.20 111.00 110.80 110.50 110.30 110.00

GBP/USD

Ордера на продажу: 1.3500 1.3525-30 1.3550-55 1.3570 1.3585 1.3600 1.3620 1.3650

Ордера на покупку: 1.3455-60 1.3430 1.3400 1.3380 1.3365 1.3350 1.3300

AUD/USD

Ордера на продажу: 0.8025-30 0.8035 0.8050 0.8085 0.8100

Ордера на покупку: 0.8000 0.7980 0.7960 0.7945-50 0.7930 0.7900

EUR/GBP

Ордера на продажу: 0.8885 0.8900 0.8930 0.8950 0.8985 0.9000

Ордера на покупку: 0.8865 0.8850 0.8820 0.8800 0.8770-75 0.8750

EUR/JPY

Ордера на продажу: 134.00 134.20-25 134.50 134.80135.00 135.60

Ордера на покупку: 133.70 133.50 133.20 133.00 132.8 132.50

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня в 18.00GMT станут известны результаты двухдневного заседания по денежно-кредитной политике Комитета по операциям на открытых рынках Федеральной резервной системы США. Ожидается, что по итогам заседания ФРС, вероятно, оставит процентные ставки без изменений в своем нынешнем диапазоне 1-1,25%, и объявит о начале сокращения баланса, объем которого сейчас составляет $4,5 трлн.

Особое внимание будет уделяться обновленным экономическими прогнозам, особенно после последствий недавних ураганов, а также пресс-конференции председателя ФРС Джанет Йеллен, которая состоиться 18.30 GMT.

Инвесторов интересуют сигналы о динамике процентных ставок до конца года и позднее. Также важно знать, уменьшат ли руководители ФРС в своих прогнозы касательно количества этапов повышения ставок в ближайшие годы, и на каком уровне, по их мнению, повышение должно прекратится.

В конце прошлого года представители ФРС были настроены очень оптимистично относительно ситуации в экономике США и говорили о том, что в нынешнем году ставка будет повышаться трижды. Пока это произошло только два раза, а оптимизм представителе центробанка немного приутих, особенно после последних неоднозначных экономических данных. Последний отчет по занятости вышел хуже ожиданий, и можно предположить, что в ближайшем будущем ожидается увеличение числа безработных. Тем не менее потребительская инфляция обеспечила некоторую дополнительную поддержку сторонникам скорого повышения ставки. Министерство торговли США сообщило, что потребительские цены в августе выросли на 0,4%, превысив прогноз роста на 0,3%. В годовом исчислении индекс также показал прирост в 1,7% по сравнению с первоначальным увеличением на 1,6%. Джанет Йеллен ранее объясняла слабую инфляцию временными факторами и призывала к терпению. Многие будут следить за комментариями относительно того, достигла ли ФРС консенсуса относительно того, насколько низкая инфляция является временной, и сколько нужно терпения.

В настоящий момент ФРС по-прежнему прогнозирует еще одно повышение ставок в текущем году и около трех в течение 2018 года. 98% участников рынка ожидают, что по окончанию сентябрьского заседания процентные ставки останутся на прежнем уровне. Ожидания рынка по повышению ставок в декабре выросли до 58,3%

Что касается баланса ФРС, многие инвесторы ожидают, что центральный банк начнет сокращать свой баланс объем которого сейчас составляет $4,5 трлн. уже с октября нынешнего года. Ожидается, что сокращение баланса займет 4,4 года, и в итоге он будет доведен до $2,5 трлн. Однако существует риски того, что ФРС задержит процесс начала сокращения баланса. Возникли риски связанные с краткосрочными разрушительными последствиями урагана Харви (и, возможно, Ирма), с геополитической напряженностью на Корейском полуострове и туманной динамикой инфляции.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании FedEx (FDX) по итогам первого квартала 2018 финансового года (ФГ) достигла $2.56 в расчете на одну акцию (против $2.90 в первом квартале 2017 ФГ), что оказалось ниже среднего прогноза аналитиков на уровне $3.09.

Квартальная выручка компании составила $15.300 млрд. (+4.1% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $15.354 млрд.

В компании также сообщили, что по итогам 2018 ФГ ожидают получить прибыль на уровне 12.00-12.80 в расчёте на акцию против среднего прогноза аналитиков $13.38.

Акции FDX на премаркете снизились до уровня $213.00 (-1.39%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В среду утром европейские рынки были смешанными, так как инвесторы наблюдали усилившуюся геополитическую напряженность в отношении Корейского полуострова и ожидали решение по денежно-кредитной политике Федрезерва.

Сводный европейский индекс Stoxx 600 практически не изменился во время утренних торгов, с секторами и крупными биржами, торгующимися в противоположных направлениях.

Акции сектора коммунальных услуг Европы в среду утром немного снизились, после того как французская коммунальная фирма Suez получила понижение рейтинга. Аналитики Credit Suisse объявили, что их рейтинг был сокращен до «низкого уровня» с «нейтрального», поскольку они ссылались на риски от более низкой рентабельности и влияния укрепления евро.

Между тем, акции телекоммуникационных компаний выросли более чем на 0,4 процента вскоре после открытия рынков. Почти каждая акция индекса выросла, а Deutsche Telekom показал самый большой рост после того, как Kepler Cheuvreux повысил рекомендацию по акциям фирмы до «купить» с «удерживать». Акции немецкого телекоммуникационного гиганта выросли более чем на 1,2 процента.

Глядя на отдельные акции, крупнейший в Европе розничный торговец товарами для дома поднялся до вершины сводного индекса после сообщения о более сильных, чем ожидалось, доходах. Kingfisher опубликовал 1-процентный рост прибыли в первом полугодии в 2017 году, но предупредил, что он осторожен в течение следующих шести месяцев в году, указывая на экономический фон как во Франции, так и в Великобритании. Его акции выросли более чем на 7 процентов.

Азиатские акции в среду незначительно изменились, так как аппетит к более рискованным активам охладился в преддверии заседания Комитета по операциям на открытом рынке в конце дня. Большинство движений в Азии находились в пределах 0,5 процентов от диапазона закрытия вторника.

Центральный банк США должен объявить о своем решении в 18:00 GMT в среду. Ожидается, что ФРС сохранит процентные ставки без изменений после двухдневного собрания, в то время как многие аналитики предполагают, что ЦБ может объявить о планах начать сокращать баланс в размере 4,5 триллиона долларов.

Во вторник президент Дональд Трамп выступил с жестким предупреждением на Генеральной Ассамблее Организации Объединенных Наций в отношении Северной Кореи, заявив, что может быть вынужден «полностью уничтожить» изолированный режим, если Пхеньян не откажется от своего ядерного оружия.

На текущий момент

FTSE 7279.52 4.27 0.06%

DAX 12557.66 -4.13 -0.03%

CAC 5243.08 5.64 0.11%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Уверенность британских работодателей в экономике упала до самого низкого уровня после Brexit, показали в среду результаты исследования JobsOutlook, проведенного Конфедерацией по найму и занятости (REC).

Чистый баланс -7 процентов сказал, что экономические условия ухудшились в сентябре против -3 процента в августе.

Несмотря на снижение доверия к экономике в целом, уверенность в принятии решений о найме и инвестициях остается положительной на уровне +10 процентов, показал опрос.

Около 36 процентов ожидают заполнить нехватку временных работников для удовлетворения их потребностей.

«Работодатели проявляют большую стрессоустойчивость, поскольку продолжают нанимать работников, несмотря на растущее число людей, теряющих веру в направление развития экономики», - сказал исполнительный директор REC Кевин Грин.

«Политический климат не помогает ситуации. Предприятиям нужна ясность для эффективного планирования, и до сих пор переговоры по Brexit не разрешили ни одной из основных проблем», - добавил Грин.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В августе розничные продажи в Великобритании выросли более быстрыми темпами, сообщило в среду Управление национальной статистики.

Объем розничных продаж, включая автомобильное топливо, увеличился на 1 процент в августе с июля, отметив самый большой рост за четыре месяца, и превысил ожидаемый темп 0,2 процента и июльский рост на 0,6 процента.

Объем розничных продаж за исключением автомобильного топлива вырос на 1 процент в августе после роста на 0,7 процент месяц назад. Ожидалось, что продажи вырастут незначительно на 0,1 процента.

В годовом исчислении рост объема розничных продаж увеличился до 2,4 процента с 1,4 процента. Экономисты прогнозировали рост на 1,1 процента. Продажи увеличились 52-й месяц подряд.

За исключением автомобильного топлива, розничные продажи выросли на 2,8 процента по сравнению с ростом в июле на 1,7 процента. Это было намного быстрее, чем ожидаемые 1,4 процента.

После выхода данных фунт вырос против доллара США и обновил внутридневной максимум, но затем откатился. В настоящий момент пара GBP/USD торгуется на уровне $1.3550. Ближайшее сопротивление - $1.3618 (максимум 18 сентября). Сильный уровень поддержки - $1.3380 (минимум 15 сентября).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

ТЮМЕНЬ, 20 сентября. /ТАСС/. "Лукойл" в декабре 2017 года анонсирует новую десятилетнюю стратегию компании, сообщил член правления "Лукойла", старший вице-президент по добыче нефти и газа Азат Шамсуаров на Тюменском нефтегазовом форуме.

"В декабре анонсируем стратегию на десять лет", - сказал он.

В июне президент "Лукойла" Вагит Алекперов сообщал ТАСС, что руководство компании в сентябре в Когалыме может обсудить десятилетнюю стратегию компании, а в ноябре она будет вынесена на рассмотрение совета директоров.

Алекперов отмечал, что основные акценты в стратегии делаются на геологоразведке и добыче нефти. Также компания будет рассматривать нефтехимию, монетизацию газовых активов на площадке комплекса в Буденновске.

Как сообщалось ранее, компания планировала принять план развития на десятилетие осенью 2014 г., но отложила разработку документа из-за падения цен на нефть.

МОСКВА, 20 сентября. /ТАСС/. Ориентир доходности дополнительного выпуска евробондов Минфина в рамках готовящегося обмена бумаг на $4 млрд будет ниже, чем при их размещении в июне 2017 года, сообщил ТАСС источник на финансовом рынке.

"Ориентир доходности дополнительного выпуска евробондов Минфина с погашением в 2027 году составляет 3,98-4,03%, в 2047 году - 5,17-5,22%", - сообщил он.

Оба эти выпуска были впервые размещены в июне этого года. Тогда выпуск с погашением в 2017 году был размещен под 4,25%, с погашением в 2047 году - 5,25%. Допвыпуск необходим для обмена евробондов Минфина на $4 млрд. Обмену подлежат бумаги с погашением в 2018 и 2030 годах. Заявки на обмен собирались до 19:00 мск 19 сентября.

МОСКВА, 20 сентября. /ТАСС/. Организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) прогнозирует рост ВВП России в 2017 году на уровне 2% и дальнейшее ускорение роста до 2,1% в 2018 году, говорится в докладе организации.

В предыдущем, июньском прогнозе ОЭСР ожидала роста российского ВВП в 2017 году на уровне 1,4%, в 2018 году - 1,6%.

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись разнонаправленно после позитивных сигналов с Уолл-стрит. Инвесторы приняли осторожную позицию перед оглашением решения ФРС США по денежно-кредитной политики. Широко ожидается что, по итогам своего двухдневного заседания ФРС не изменит процентные ставки, но объявит о начале сокращения баланса, объем которого сейчас составляет $4,5 трлн. Читать далее...

МОСКВА, 20 сентября. /ТАСС/. Банк России установил на 21 сентября официальный курс доллара на уровне 58,1290 руб., что на 2,97 копейки выше предыдущего показателя. Официальный курс евро повышен на 8,79 копейки, до 69,7664 руб.

Стоимость бивалютной корзины (0,55 доллара и 0,45 евро), рассчитанная по официальным курсам, выросла на 5,59 копейки, до 63,3658 руб.

EURUSD: 1.1950 (EUR 500 млн) 1.2000 (1.05 млрд) 1.2050 (300 млн) 1.2100 (620 млн)

USDJPY: 109.00 (USD 755 млн) 109.20 (300 млн) 109.50 (395 млн) 110.00 (515 млн) 110.75(350 млн) 111.00-10 (525 млн) 112.00 (310 млн) 112.50 (350 млн)

AUDUSD: 0.8000 (AUD 775 млн) 0.8025-25 (320 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Bloomberg View

Запрет американского правительства на продукцию "Лаборатории Касперского" создает некрасивый прецедент

"Что это - благоразумная предосторожность или неприкрытый протекционизм?" - задается вопросом обозреватель Bloomberg View, анализируя запрет правительства США на использование продукции "Лаборатории Касперского". "Можно привести аргументы в пользу обоих объяснений. Но, по большому счету, не так важна обоснованность запрета, как его последствия для характера индустрии кибербезопасности - индустрии, не знающей государственных границ - а также для ИТ-индустрии в целом", - считает обозреватель.

Project Syndicate

Китай прежде всего

Мао Цзэдун когда-то говорил, что его страна и Северная Корея «близки как губы и зубы». Но с тех пор в течение шестидесяти лет Япония и Южная Корея остаются близкими союзниками США, размещают у себя американские базы и укрываются за американским ядерным щитом, а Китай и Северная Корея дрейфуют друг от друга всё дальше и дальше.

Forbes

Секрет успеха президента и миллиардера Трампа: «Никогда не сдавайтесь!»

45-й президент США Дональд Трамп вошел в список 100 величайших бизнес-умов современности по версии Forbes. Он поделился с читателями журнала главным уроком своей жизни

Главный урок, который я выучил в жизни - это как раз то, что я говорю всем молодым американцам: никогда не сдавайтесь! Даже в самых трудных обстоятельствах, сохраняйте веру в себя, уверенность в собственных возможностях и убежденность, что вы победите ради вашей семьи, вашего бизнеса, вашей страны.

Financial Times

В Google заявили о планах постройки экспериментального города

Sidewalk Labs, входящая в состав материнской компании Google - Alphabet, объявила о планах постройки нового города, в котором будут отработаны высокотехнологичные инновации в сфере городской среды. Об этом сообщает Financial Times со ссылкой на слова главы Sidewalk Labs Дэниэла Доктороффа. Таким образом материнская компания Google планирует доказать, что инновационная городская среда может значительно повысить качество жизни населения и одновременно сократить давление на экологию.

РБК

Брат шведского короля запустит производство вина в Крыму

Ян Бернадотт, троюродный брат действующего короля Швеции Карла XVI Густава и известный винный эксперт и сомелье, намерен заняться виноделием в России. На предприятиях крымского ФГУП «Массандра» он планирует выпускать серию вин под брендом «Romanov - Массандра». Об этом РБК рассказал представитель Бернадотта. По его словам, уже достигнуты «предварительные договоренности о выпуске данной серии», сам Бернадотт прибыл в Россию с визитом, и 21 сентября, в четверг, в Крыму начнется отбор вин для данной коллекции.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Цены на нефть выросли в среду после того, как министр нефти Ирака сказал, что ОПЕК и другие производители сырой нефти рассматривают возможность продления или даже увеличения сокращения поставок, чтобы обуздать глобальный переизбыток на рынке. Также вчера стало известно, что запасы нефти в США увеличились меньше, чем ожидалось.

Хотя варианты, рассматриваемые Организацией стран-экспортеров нефти и других производителей, включают в себя продление сокращений производства от месяца к месяцу, преждевременно решать, что делать после марта, когда истечет срок действия соглашения, сказал министр нефти Ирака Джабар аль-Луайби на энергетической конференции в Объединенных Арабских Эмиратах. Некоторые производители считают, что договор должен быть продлен на три-четыре месяца, другие хотят продления до конца 2018 года, в то время как некоторые, включая Эквадор и Ирак, считают, что должен быть еще один раунд сокращения поставок.

Между тем, запасы сырой нефти в США выросли на прошлой неделе, в то время как запасы бензина и дистиллятов снизились, свидетельствуют данные Американским институтом нефти (API), опубликованные во вторник. За прошлую неделю запасы сырой нефти выросли на 1,4 млн. баррелей до 470,3 млн. по сравнению с ожиданием увеличения на 3,5 млн. баррелей. По словам API, запасы сырой нефти в центре Cushing, Оклахома, выросли на 422 000 баррелей.

Официальные данные по запасам будут опубликованы Министерством энергетики США позднее сегодня.

Фьючерсы на американскую нефть WTI выросли в цене на 0,88% до $50,34 за баррель. Фьючерсы на нефть марки Brent подорожали на 0,51%, до $55,42 за баррель.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня доллар торгуется в узком диапазоне по отношению к основным валютам после того как во вторник снизился на фоне начала очередного заседания Федеральной резервной системы США. Как ожидается, по итогам своего двухдневного заседания ФРС не изменит процентные ставки, но объявит о начале сокращения баланса, объем которого сейчас составляет $4,5 трлн. Аналитики ANZ понимают, что на рынке будут внимательно следить за малейшим изменением прогнозов ФРС относительно повышения процентных ставок в будущем. Ранее в июне усредненный прогноз FOMC предполагал еще одно повышение ставки на 25 б.п. в этом году, и еще три в 2018 году. По мнению ANZ, члены FOMC могут пересмотреть свой прогноз в сторону понижения, что отразит ослабление уверенности в способности достичь в среднесрочной перспективе целевого уровня по инфляции. Если это произойдет, вероятно еще большее снижение американской валюты.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Индекс цен производителей, публикуемый Статистическим ведомством Германии (Destatis) и отражающий колебания цен на сырьевых рынках, в августе в годовом исчислении вырос на 2,6%. Это был самый быстрый рост с мая нынешнего года, когда цены выросли на 2,8%. Экономисты ожидали рост показателя на 2,5%, после увеличения на 2,4% в июле.

В месячном исчислении в августе производственная инфляция увеличилась на 0,2%, как в июле. Экономисты прогнозировали увеличение показателя на 0,1%.

Подробнее в отчете Destatis отмечено:

Цены на товары длительного пользования выросли на 3,6%, а цены на промежуточные товары на 3,3%. В то же время цены на энергоносители выросли на 2,7%, хотя развитие цен на различные энергоносители расходилось. Цены на товары длительного пользования и цены на основные товары увеличились на 1,0%.

Без учета цен на энергоносители, индекс цены производителей вырос на 0,1% в месяц, увеличив ежегодный рост до 2,6%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

МОСКВА, 20 сентября. /ТАСС/. Индекс ММВБ на открытии торгов Московской биржи опустился на 0,13%, до 2046,38 пункта.

Долларовый индекс РТС поднялся на 0,04% и достиг уровня 1109,11 пункта.

МОСКВА, 20 сентября. /ТАСС/. Курс доллара к рублю на Московской бирже на открытии торгов снизился по сравнению с уровнем закрытия предыдущих торгов на 1 копейку и составил 58,12 рубля.

Курс евро с открытием торгов вырос на 1 копейку, до отметки 69,73 рубля.

В центре внимания участников рынков находится заседание Комитета по открытому рынку (Federal open market committee, FOMC) ФРС, которое начиналось вчера, а его итоги будут озвучены сегодня в 18:00 GMT. Заседание ФРС является основным запланированным событием текущей недели. Сентябрьское заседание федрезерва будет расширенным - оно будет сопровождаться обновлением экономических прогнозов и пресс-конференцией председателя (начало пресс-конференции - 18:30 GMT). Читать далее...

Пара NZD/USD выросла с $0,7300 до $0,7375, после того как последний опрос показал, что Национальная партия Новой Зеландии лидирует на предстоящих выборах

Краткие данные опроса:

Национальная партия- 46%

Партия Труд- 37%

Партия Зеленых - 8%

Выборы состоятся в субботу 23 сентября.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.2117 (3181)

$1.2085 (3171)

$1.2056 (496)

Цена на момент написания обзора: $1.1999

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1938 (3365)

$1.1906 (3231)

$1.1870 (4301)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 6 октября составляет 98630 контракта (согласно данным за 19 сентября), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1800 (4877);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3613 (1525)

$1.3591 (2510)

$1.3572 (2201)

Цена на момент написания обзора: $1.3516

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3438 (425)

$1.3411 (330)

$1.3380 (167)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 октября составляет 31328 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3300 (2510);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 8 сентября составляет 33778 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2950 (2496);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 19 сентября составило 1,08 против 1,09 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

На встрече австралийских бизнесменов и экономистов в формате конференции Lunchtime Briefing помощник главы Резервного банка Австралии Люси Эллис заявила, что долг австралийских домохозяйств представляет собой значительный риск в случае экономического или финансового кризиса. «Сама по себе эта задолженность не вызовет трудностей, однако в случае экономического шока может составить значительный риск финансовой системе. Геополитический риск в Азии увеличился, а в зоне евро наоборот успокоился. Пока инфляция низкая - центральные банки будут помогать экономике расти. По этой причине, пока глобальное ВВП растет, этот рост продлится еще какое-то время» - заявила Люси Эллис.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В 13:00 GMT Ежеквартальный отчет по инфляции от Национального банка Швецарии

В 18:00 GMT будет представлен экономический прогноз от решение по основной процентной ставке от FOMC

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сегодня в статье агентства Reuters говорилось о намерение премьер-министра Японии Синдзо Абэ продлить сроки для балансирования основного бюджета страны с запланированного 2020 года до более десятилетия. Большинство экономистов сходятся во мнение, что Абэ представит свое окончательное решение в понедельник на запланированной пресс-конференции. Также прогнозируется, что премьер объявит о досрочных выборах. Аналитики уверены, что Абэ планирует отодвинуть время балансировки бюджета из-за приоритизации расходов на образование, инноваций в области человеческих ресурсов и производительности труда.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно мнению аналитиков банка ANZ, австралийская валюта, скорее всего, будет находится в умеренном восходящем тренде до лета 2018 года. Далее, по мнению экспертов, пара AUD/USD поменяет свое направление и начнет снижаться. В ANZ пересмотрели свой прогноз по австралийскому доллару на следующий год в сторону повышения, при том что в 2017 прогноз аналитиков банка составляет +11%. «Мы ожидаем, что AUD/USD коснется уровня $0.83 в июне 18-го, тогда как ранее прогноз составлял $0.72. Пара растет во многом из-за слабости американского доллара и позитивных сдвигов в экономике Австралии. Тем не менее, скорее всего, уже в середине 2019 года AUD/USD будет на уровне $0.70» - заявили в ANZ.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются разнонаправленно, несмотря на положительные сигналы с Уолл-стрит, поскольку инвесторы заняли выжидательную позицию перед решением ФРС США по денежно-кредитной политике. Несмотря на то, что ФРС, как ожидается, оставит процентные ставки без изменений, трейдеры, вероятно, обратят пристальное внимание на сопроводительное заявление, чтобы узнать о перспективах политики и в том числе о том, как центральный банк планирует начать сокращать свой баланс в размере $4,5 трлн.

Австралийский рынок снижается, так как инвесторы по-прежнему осторожны перед решением ФРС США по денежно-кредитной политике.

Среди крупных горнорудных компаний, акции Fortescue Metals упали в цене почти на -2%, Rio Tinto - более чем на -1%, а BHP Billiton - почти на 1% после того, как цены на железную руду упали ниже $70 за тонну.

В банковском секторе, бумаги ANZ Banking, Commonwealth Bank, Westpac и National Australia Bank торгуются со снижением в диапазоне от - 0,7% до -1,1%.

Японский рынок немного вырос после отрицательного начала торгов, следуя положительным результатам с Уолл-стрит, а также сильным завоеваниям, зафиксированным в ходе предыдущей сессии.

Крупнейшие экспортеры торгуются смешанно на фоне на более сильной иены. Акции Mitsubishi Electric и Panasonic подорожали на 1%, а Sony и Canon снизили капитализацию на -2% и -1% соответственно.

Среди автопроизводителей, бумаги Toyota упали в цене на -0,4%, а Honda - подорожали на 0,2%.

Также сегодня стало известно, что в августе положительное сальдо торгового баланса Японии составило Y114 млрд. Это превзошло прогнозы по профициту в Y93,9 млрд, хотя было ниже предыдущего значения Y419 млрд. Экспорт увеличился на 18,1% в годовом исчислении до Y6,278 трлн, что выше предыдущего значения 13,4% и прогноза экономистов 13,4%. Импорт в Японию увеличился на 15,2% до Y6,164 трлн., что выше ожиданий роста на 11,6%, однако ниже по сравнению с 16,3% месяцем ранее.

NIKKEI 20298.80 -0.58 0%

SHANGHAI 3360.00 +3.15 +0.09%

HSI 28115.13 +63.72 +0.23%

ASX 200 5703.00 -10.58 -0.19%

KOSPI 2414.30 -1.75 -0.07%

NZ50 7803.49 +38.96 +0.50%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар торгуется в узком диапазоне по отношению к основным валютам, в преддверии заседаний ФРС. Ожидается, что Федрезерв сохранит ставку на неизменном уровне, и при этом объявит о начале процесса нормализации своего баланса, о чем представители ФРС говорят уже пару месяцев. Инвесторы также будут прислушиваться к заявлениям по поводу состояния экономики, и если руководители ФРС опять выразят уверенность в восстановлении роста, это может оказать поддержку доллару США. Если прогнозы ФРС относительно повышения процентных ставок в будущем.будут пересмотрены на понижение, доллар может испытать давление. В целом представленные на прошлой неделе инфляционные данные увеличили шансы повышения ставок ФРС третий раз в этом году. Сейчас фьючерсы на ставку ФРС, отслеживаемые CME Group, указывают, что инвесторы оценивают вероятность очередного повышения ставок в этом году в 58,3% по сравнению с 41,3% неделей ранее.

Иена не отреагировала на позитивные данные по торговому балансу Японии. В августе положительное сальдо торгового баланса Японии составило Y114 млрд. Это превзошло прогнозы по профициту в Y93,9 млрд, хотя было ниже предыдущего значения Y419 млрд.

Экспорт увеличился на 18,1% в годовом исчислении до Y6,278 трлн, что выше предыдущего значения 13,4% и прогноза экономистов 13,4%.

Экспорт в Азию увеличился на 19,9% в годовом исчислении до Y3,510 трлн, в то время как экспорт в Китай увеличился на 25,8% до Y1,188 трлн.

Экспорт в США увеличился на 21,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил Y1,183 трлн., а экспорт в Европейский союз увеличился на 13,7% до Y671,783 млрд.

Импорт в Японию увеличился на 15,2% до Y6,164 трлн., что выше ожиданий роста на 11,6%, однако ниже по сравнению с 16,3% месяцем ранее.

Импорт из Азии вырос на 15,2% в годовом исчислении до Y2,995 трлн., тогда как импорт из Китая увеличился на 11,0% до Y1,458 трлн.

Импорт из США вырос на 5,7% до Y648,748 млрд., тогда как импорт из Европейского союза вырос на 12,3%до Y756,342 млрд.

Австралийский доллар немного вырос, несмотря на слабые данные по индексу опережающих экономических индикаторов от Westpac.

Индекс опережающих экономических индикаторов Австралии от Westpac, публикуемый Университетом Мельбурна, в августе снизился на -0,1% после роста на 0,1% в июле. Данный индекс отражает состояние экономики и поэтому, как правило, способен обуславливать волатильность австралийской валюты.

В отчете Westpac также отмечено, что в индекс, отслеживающий темпы экономической активности относительно тренда от трех до девяти месяцев в будущем, снизился с -0,04% в июле до -0,19% в августе. Отрицательный показатель индекса фиксируется второй месяц подряд, указывая на продолжение экономического импульса ниже тренда.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В Мексике зафиксировано мощное землетрясение магнитудой 7,1 балла, которое унесло более 100 жизней. Уже известно о 119 жертвах, однако эта цифра может возрасти. Многие здания обрушились и под завалами могут находиться люди. Эпицентр землетрясения находился рядом с городом Рабосо (штат Пуэбло), в 123 км к юго-востоку от столицы государства Мехико.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Индекс опережающих экономических индикаторов Австралии от Westpac, публикуемый Университетом Мельбурна и отслеживающий динамику девяти индикаторов экономической активности, включая цены на акции и установку телефонов, в августе снизился на -0,1% после роста на 0,1% в июле. Данный индекс отражает состояние экономики и поэтому, как правило, способен обуславливать волатильность австралийской валюты.

В отчете Westpac также отмечено, что в индекс, отслеживающий темпы экономической активности относительно тренда от трех до девяти месяцев в будущем, снизился с -0,04% в июле до -0,19% в августе. Отрицательный показатель индекса фиксируется второй месяц подряд, указывая на продолжение экономического импульса ниже тренда.

Главный экономист Westpac, Билл Эванс, прокомментировал: "Темп роста остается отрицательным в течение третьего месяца подряд, указывая на тенденцию к снижению тренда и резкий поворот от сильных позитивных показателей с начала года".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

1. Прогнозы ФРС относительно повышения процентных ставок в будущем, возможно, будут пересмотрены на понижение. Баланс рисков предполагает, что FOMC пока повременит с ужесточением политики, по крайней мере, до конца года. Риски связаны с краткосрочными разрушительными последствиями урагана Харви (и, возможно, Ирма), с геополитической напряженностью на Корейском полуострове и туманной динамикой инфляции в США.

2. Хотя мы не ожидаем, что на доходность США или доллар США сильно повлияет то, что на этой неделе будет представлять собой отчет о балансе, существует нетривиальный риск того, что ФРС задерживает этот процесс. Одной из предварительных условий, которые указала глава ФРС Джанет Йеллен в марте, была потребность в солидной движущей мощи в экономике США, а недавние сбои, связанные с погодой, могут дать чиновникам повод для отсрочки решения о начале сокращения баланса

3. Повышение ставки не обязательно будет ужесточать финансовые условия. Ранее члены FOMC высказывали мнение о том, что повышенные цены на рискованные активы были ответом рынка на регулирующие структурно более низкие нейтральные процентные ставки - фактор, который ФРС не может контролировать. Это означает, что при отсутствии инфляции может возникнуть небольшая потребность в дополнительных повышениях ставок ФРС для ужесточения финансовых условий.

4. Будущее председателе ФРС Йеллена также, вероятно, будет затронуто в ходе пресс-конференции. Самый благоприятный для рынка результат на этом этапе - если председатель Йеллен останется на своем посту.

5. Как правило, доллар обычно снижаться после заседания FOMC.

В отсутствие какого-либо убедительного сигнального сигнала об очередном повышении процентной ставки в ближайшее время, мы считаем, что доллар США, скорее всего, будет следовать исторической схеме перехода ниже после совещания FOMC.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В августе Япония опубликовала положительное сальдо торгового баланса в размере Y114 млрд. Это превзошло прогнозы по профициту в Y93,9 млрд, хотя было ниже предыдущего значения Y419 млрд.

Общее сальдо торгового баланса, публикуемое Министерством финансов Японии, оценивает баланс между импортом и экспортом. Положительная величина отражает торговый профицит, а отрицательная - торговый дефицит. Ввиду высокой зависимости Японии от экспорта экономика страны сильно зависит от торгового профицита. Таким образом, любые изменения показателя оказывают влияние на внутреннюю экономику. Уверенный спрос на экспорт Японии является позитивным фактором.

Экспорт увеличился на 18,1% в годовом исчислении до Y6,278 трлн, что выше предыдущего значения 13,4% и прогноза экономистов 13,4%.

Экспорт в Азию увеличился на 19,9% в годовом исчислении до Y3,510 трлн, в то время как экспорт в Китай увеличился на 25,8% до Y1,188 трлн.

Экспорт в США увеличился на 21,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил Y1,183 трлн., а экспорт в Европейский союз увеличился на 13,7% до Y671,783 млрд.

Импорт в Японию увеличился на 15,2% до Y6,164 трлн., что выше ожиданий роста на 11,6%, однако ниже по сравнению с 16,3% месяцем ранее.

Импорт из Азии вырос на 15,2% в годовом исчислении до Y2,995 трлн., тогда как импорт из Китая увеличился на 11,0% до Y1,458 трлн.

Импорт из США вырос на 5,7% до Y648,748 млрд., тогда как импорт из Европейского союза вырос на 12,3%до Y756,342 млрд.

Скорректированное положительное сальдо торгового баланса составило Y367,3 млрд., по сравнению с Y363,1 млрд. в июле, что не оправдало ожиданий (+Y404,7 млрд).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Сальдо платежного баланса, публикуемое Бюро статистики Новой Зеландии, во втором квартале составило -NZ$0,62 млрд после зафиксированного профицита в первом квартале NZ$0,22 млрд. ( пересмотрено с NZ$0,24 млрд). Экономисты ожидали дефицит платежного баланса в размере -NZ$0,87 млрд.

Скорректированный платежный баланс с учетом сезонных колебаний составил NZ$1,598 млрд. вслед за дефицитом в -NZ$2,285 млрд. за три месяца до этого. В годовом исчислении дефицит платежного баланса Новой Зеландии составил -NZ$7,5 млрд. Соотношение ВВП по текущему счету с начала года составляет -2,8% во втором квартале. Предыдущее значение показателя было пересмотрено с -3,1% до -2,9%.

Подробнее в отчете статуправления Новой Зеландии отмечено: Сальдо услуг увеличилось на NZ$295 млн. до NZ$1 280 млн., что является самым высоким показателем. Дефицит первичного дохода в Новой Зеландии сократился до -NZ$1,910 млн. во втором квартале 2017 года, что на NZ$403 млн. меньше, чем в первом квартале. Вторичный дефицит в Новой Зеландии увеличился на NZ$188 млн до -NZ$522 млн.

Сальдо счета операций с капиталом составляло дефицит в размере -NZ$14 млн. за второй квартал 2017 года по сравнению с профицитом в размере NZ$3 млн. в первом квартале 2017 года.

Чистый приток финансовых счетов составил NZ$110 млн. за квартал в июне 2017 года. Это связано с увеличением чистого финансового оттока средств в размере NZ$787 млн. за квартал в марте 2017 года.

Чистая международная обязательная позиция Новой Зеландии составила NZ$154,2 млрд. (57,5% от ВВП) на 30 июня 2017 года по сравнению с пересмотренным NZ$153,0 млрд. по состоянию на 31 марта 2017 года ((57,8% от ВВП).

Чистая внешняя долговая позиция Новой Зеландии составила NZ$145,5 млрд. (54,3% от ВВП) по состоянию на конец июня 2017 года по сравнению с пересмотренной чистой суммой внешнего долга в размере NZ$144,4 млрд. (54,6% от ВВП) на конец марта 2017 года.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США умеренно подешевел против евро, вернувшись до минимума сессии. Катализатором такой динамики была коррекция позиций по американской валюте на фоне начала сентябрьского заседания ФРС. Между тем, краткосрочную поддержку доллару оказали благоприятные данные по рынку жилья США.

Министерство торговли сообщило, что строительство новых домов в августе немного снизилось, но растущие разрешения указывают на наращивание объемов строительства в ближайшие месяцы, особенно для домов на одну семью. Согласно отчету, закладки новых домов упали на 0,8% до годовой ставки 1,18 млн. с пересмотренных 1,19 млн. единиц в июле. Это соответствовало консенсус-прогнозу. Несмотря на то, что закладки новых домов на Юге упали на 7,9%, ураган «Харви» оказал очень мало влияния на это. Объемы нового строительства сократились еще сильнее на 8,7%. Закладки новых домов резко выросли на Среднем Западе и умеренно выросли на Западе. Однако пауза в строительстве в августе не отражает уменьшение оптимизма строителей жилья. Разрешения на строительство новых домов подскочили на 5,7% до 1,3 млн. единиц, что соответствует уровню января и составляет вторую величину с 2007 года. В настоящее время идет массовое строительство односемейных домов. Закладки новых домов на одну семью достигли 851 000 годовых, что на 17% больше, чем год назад. Тем не менее, строительство новых зданий с пятью или более единицами упало на 5,8% в августе до 323 000, и закладки снизились на 23% по сравнению с прошлым годом.

Что касается заседания ФРС, аналитики ожидают, что Федрезерв сохранит ставку на неизменном уровне, и при этом объявит о начале процесса нормализации своего баланса, о чем представители ФРС говорят уже пару месяцев. Инвесторы также будут прислушиваться к заявлениям по поводу состояния экономики, и если руководители ФРС опять выразят уверенность в восстановлении роста, это может оказать поддержку доллару США. Если прогнозы ФРС относительно повышения процентных ставок в будущем.будут пересмотрены на понижение, доллар может испытать давление. В целом представленные на прошлой неделе инфляционные данные увеличили шансы повышения ставок ФРС третий раз в этом году. Сейчас фьючерсы на ставку ФРС, отслеживаемые CME Group, указывают, что инвесторы оценивают вероятность очередного повышения ставок в этом году в 58,3% по сравнению с 41,3% неделей ранее.

Британский фунт торговался смешано против доллара США, но при этом оставался в небольшом диапазоне. Давление на пару GBP/USD оказывали вчерашние заявления главы Банка Англии Марка Карни.

Накануне Карни заявил, что может потребоваться некоторое ужесточение денежно-кредитной политики в ближайшие месяцы. Однако, он предупредил, что любое повышение ставок будет ограниченным по масштабам и будет осуществляться плавно и постепенно. Также Карни отметил, что сохраняются существенные риски для прогнозов, и добавил, что Брекзит, вероятно, приведет к более высокой инфляции в Британии, окажет давление на инвестиции, миграцию, производительность. "Инфляция в Британии может ускориться в ближайшие годы, если страна переориентирует свою экономику с рынков ЕС на новые рынки", - отметил Карни.

Вместе с тем, дальнейшее падение пары ограничивала общая слабость доллара США и сообщения Daily Telegraph о том, что британский министр иностранных дел Джонсон "уйдет в отставку к выходным", если премьер-министр Мэй будет настаивать на "швейцарском" соглашении с Европейским Союзом в своем выступлении во Флоренции в пятницу.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(сырье/цена закрытия/изменение, %)

Oil 49.86 +0.77%

Gold 1,314.60 +0.31%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Nikkei +389.88 20299.38 +1.96%

TOPIX +28.94 1667.88 +1.77%

Hang Seng -108.36 28051.41 -0.38%

CSI 300 -11.02 3832.12 -0.29%

Euro Stoxx 50 +4.44 3531.18 +0.13%

FTSE 100 +21.97 7275.25 +0.30%

DAX +2.40 12561.79 +0.02%

CAC 40 +8.12 5237.44 +0.16%

DJIA +39.45 22370.80 +0.18%

S&P 500 +2.78 2506.65 +0.11%

NASDAQ +6.69 6461.32 +0.10%

S&P/TSX +56.30 15292.97 +0.37%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,1994 +0,37%

GBP/USD $1,3505 +0,07%

USD/CHF Chf0,96226 +0,11%

USD/JPY Y111,56 +0,02%

EUR/JPY Y133,82 +0,39%

GBP/JPY Y150,571 +0,04%

AUD/USD $0,8007 +0,61%

NZD/USD $0,7314 +0,79%

USD/CAD C$1,22879 -0,01%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(время GMT0/страна/показатель/период /предыдущее значение/прогноз)

00:30 Австралия Индекс ведущих индикаторов Westpac Август 0.1%

06:00 Германия Индекс цен производителей, г/г Август 2.4% 2.5%

06:00 Германия Индекс цен производителей, м/м Август 0.2% 0.1%

08:30 Великобритания Розничные продажи, г/г Август 1.3% 1.1%

08:30 Великобритания Розничные продажи, м/м Август 0.3% 0.2%

13:00 Швейцария Ежеквартальный экономический отчет от Швейцарского Национального Банк

14:00 США Продажи жилья на вторичном рынке, млн. Август 5.44 5.46

14:30 США Изменение запасов нефти по данным министерства энергетики, млн баррелей Сентябрь 5.888

18:00 США Решение ФРС по ставкам 1.25% 1.25%

18:00 США Экономические прогнозы Комитета по открытым рынкам ФРС

18:30 США Пресс-конференция Федеральной резервной системы

22:45 Новая Зеландия Приток туристов Август 3.8%

22:45 Новая Зеландия ВВП, кв/кв II кв 0.5% 0.8%

22:45 Новая Зеландия ВВП, г/г II кв 2.5% 2.5%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade