Новости и прогнозы рынков CFD — 23-09-2013

Большинство компонентов индекса DOW демонстрирую негативную динамику (18 из 30). Ниже остальных находятся акции The Goldman Sachs Group, Inc. (GS, -2.55%). Лидируют акции Unitedhealth Group, Inc. (UNH,+1.64%).

Большинство секторов индекса S&P торгуются в минусе. Ниже остальных находится финансовый сектор (-0.5%) и сектор здравоохранения (-0.5%). Наибольший рост показывает сектор коммунального хозяйства (+1.2%).

Как показали результаты последних исследований, которые были представлены сегодня Conference Board, по итогам июля месяца ведущий экономический индикатор для Германии ускорил темпы своего роста по сравнению с предыдущим месяцем, и продолжил при этом тенденцию, которая началась в октябре 2012 года. Между тем, стало известно, что все семь подкомпонентов данного индикатора внесли позитивный вклад в общее увеличение, что фиксируется уже шестой месяц подряд..

Согласно отчету, июльский ведущий экономический индикатор увеличился на 0,6 процента по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув при этом уровня 107 пунктов. Кроме того, данные показали, что индекс совпадающих экономических индикаторов, который предназначен для оценки текущей экономической ситуации, снизился в июле на 0,3 процента, опустившись до отметки 107,4 пункта, что стало первым снижением в этом году.

За шестимесячный период, закончившийся в июле, индекс ведущих индикаторов вырос на 2,9 процента, в то время как индекс совпадающих индикаторов поднялся на 0,4 процента.

Эксперты Conference Board заявили, что недавнее поведение составных индексов указывает на то, что немецкая экономика, скорее всего, будет демонстрировать умеренные темпы роста во второй половине этого года.

Немецкие статисты, тем временем, заявляют, что рост экономики в Германии помогает всему Евросоюзу постепенно выходить из состояния рецессии. Новые надежды на рост ВВП остальной части еврозоны вызывает оптимизм у немецких предпринимателей, что в свою очередь может привести к процветанию экономики страны.

Напомним, что во втором квартале валовой внутренний продукт увеличился на 0,7% (в квартальном выражении). По самым последним расчетам, немецкая экономика стагнировала в первом квартале 2013 года, после снижения на 0,5% в последнем квартале 2012 года.

• Правила кредитования крупных банков стали мягче
  
• Рост банковского кредитования замедлился
  
• Решение о сворачивании зависит от поступающих данных
  
• Вопрос о сворачивании является открытым
  

• Прогноз Комитета по денежно-кредитной политике в отношении безработицы радует
  
• Проведение связи между политикой и уровнем безработицы является "верным ответом"
  
• Не в каждом случае рост процентных ставок не оправдан
  
• Рыночные процентные ставки реагируют на сигналы относительно экономического роста
  
• Активность на рынке жилья все еще низкая
  
• Достижение целевого уровня инфляции по-прежнему является первоочередной задачей
  

Иена выросла против большинства основных валют, на фоне того, что казначейские облигации США выросли, а доходность их снизилась на обсуждении руководителями ФРС скорости экономического роста. Доходность по 10-летним облигациям снизилась на 1 базисный пункт до 2,726%. Доходность по 30-летним облигациям также снизилась на 1 базисный пункт до 3,755%, а по 5-летним бумагам — на 1,5 б.п. до 1,469%.

Выступления руководителей ФРС после решения не проводить сокращения программы выкупа активов вновь поставили вопрос, когда ФРС готова прекращать мягкую денежную политику.

Президент ФРБ Атланты Деннис Локхарт сказал, что экономика США частично потеряла силу, отметив, что для повышения роста требуется более значительный размер инноваций. Между тем, Локарт, который сейчас не является голосующим членом FOMC, не комментировал решения по размеру выкупа активов.

Президент ФРБ Нью-Йорка Уильям Дадли, который является голосующим членом FOMC, заявил, что бюджетный тормоз, создаваемый повышением налогов и секвестром бюджета, продолжает оправдывать очень стимулирующую денежную политику. Дадли сообщил, что он на прошлой неделе поддержал решение ФРС сохранить текущий темп выкупа активов.

Курс доллара немного вырос против евро, что было связано с выходом данных о производственной активности в еврозоне. Несмотря на то, что индексы менеджеров по снабжению выросли, данные об активности в промышленности оказались слабее ожиданий экономистов.

В еврозоне предварительный сводный индекс производства вырос в сентябре больше, чем ожидалось, до 27-месячного максимума 52,1 по сравнению с 51,5 в августе. Экономисты ожидали рост до 51,7. Индекс менеджеров по снабжению в сфере услуг достиг 52,1 по сравнению с 50,7 в августе. Активность в сфере услуг выросла второй месяц подряд, расширившись самыми быстрыми темпами с июня 2011 года. Между тем, индекс деловой активности в промышленности упал до 51,1 в сентябре с 51,4 в августе. Тем не менее, промышленное производство выросло третий месяц подряд.

Кроме того, на ход торгов оказали влияние заявления президента ФРБ Атланты Локхарта, а также главы ФРБ Нью-Йорка Дадли.

Между тем, добавим, что небольшое давление на курс доллара оказали американские данные по индексу деловой активности в промышленности. Отметим, что в сентябре индекс производственной активности PMI Markit в США ослаб к 52,8 против прогноза 54,2 и 53,1 ранее. Снижение произошло в основном из-за сокращения новых заказов, в том числе экспортных, а также ухудшения ситуации с занятостью.

Согласно последнему отчету, который был опубликован сегодня Lloyds Bank's, индекс потребительского доверия в отношении экономики заметно улучшился, достигнув при этом самого высокого уровня за последние два с половиной года, что, в первую очередь, было связано с ростом оптимизма по поводу рынка жилья и рабочих мест.

Стоит отметить, что уровень настроений касательно рынка жилья достиг самого высокого уровня со времен начала исследований Lloyds Bank's, а именно с ноября 2010 года, в то время как обеспокоенность в отношении занятости также несколько ослабла.

Добавим, что почти пятая часть опрошенных респондентов (около 18 процентов) почувствовала положительные изменения в экономике в августе, что свидетельствует о резком увеличении по сравнению с январем (число респондентов, которые сообщили об улучшении, было на уровне 11 процентов). Между тем, стало известно, что доля людей, которые были настроены отрицательно по поводу экономики, упала до 31 процента, показав самый низкий уровень с момента начала исследований. Эти данные помогли индексу общих потребительских настроений Lloyds подняться в августе до небывало высокого уровня - на отметке 115 пунктов, что было на 10 пунктов больше, чем в начале этого года.

Комментируя последние данные, Патрик Фоли, главный экономист Lloyds Bank , заявил, что выводы были "очень обнадеживающие ". Повышение потребительских настроений со временем может взбодрить потребителей тратить, помогая, тем самым в качестве основы для более широкого экономического восстановления. В свою очередь, такие расходы еще больше помогут улучшить перспективы для роста и рабочих мест.

Между тем, стало известно, что 39 процентов потребителей оценивали ситуацию на рынке жилья как «положительная», что стало новым максимумом. Этому помогло внедрение правительством мер, таких как помощь при покупке жилья. Цены на жилье также вернулись на восходящий тренд в последние месяцы, помогая некоторым владельцам домов, которые выдели спад в стоимости их имущества в последние годы.

Индекс потребительских цен

Показатель будет опубликован во вторник, 17 сентября в 23:30 GMT

Отметим, что по прогнозам экспертов национальный индекс потребительских цен вырос в августе, немного ускорив при этом свои темпы по сравнению с предыдущим месяцем. Это, вероятно, означает, что денежно-кредитное стимулирование продолжает положительно отражаться на японской экономике. Тем не менее, напомним, что базовый индекс потребительских цен, который исключает цены на продукты питания и энергию, снизился в июле на -0,1 процента годовых. Ожидается, что годовое значение данного показателя за август также будет на уровне -0,1 процента, что не было бы обнадеживающим фактором с учетом необходимости подталкивать цены вверх. Добавим, что цены по-прежнему слабы, по сравнению с относительно сильными показателями по внутреннему спросу.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам августа ожидается на уровне +0.7, по сравнению с +0,7% в прошлом месяце.

Европейские фондовые индексы снизились сегодня, так как инвесторы взвесили результаты немецких выборов и заявления по денежно-кредитной политике со стороны представителей Федеральной резервной системы.

Читать далее 

Индексы демонстрируют отрицательную динамику, причинами которой являются следующие факторы:

- комментарии Уоррена Баффета, который в интервью CNBC заявил, что “акции в данный момент имеют более менее справедливую стоимость”;

- слабость финансового сектора, давление на который оказывает материал в Financial Times, в котором отмечалось, что Citigroup в третьем квартале может столкнуться с значительным падением выручка;

- продолжение жесткого противостояния между республиканцами и демократами относительно вопроса бюджетной резолюции;

- комментарии президента ФРБ Нью-Йорка Дадли, который отметил, что не видит признаков значительного ускорения темпов восстановления экономики.

В целом, снижение фондового рынка в последние сессии является вполне оправданным. Рост в первой половине сентября был  основан на ожиданиях ускорения темпов экономического роста во втором полугодии, однако недавнее решение Комитета по открытому рынку (FOMC) и комментарии представителей федрезерва несколько охладили подобные ожидания, что нашло отражение в снижении котировок на рынке.

Большинство компонентов индекса DOW демонстрирую негативную динамику (18 из 30). Ниже остальных находятся акции The Goldman Sachs Group, Inc. (GS, -2.53%). Лдируют акции Unitedhealth Group, Inc. (UNH, +1.49%). С сегодняшнего дня вступили в силу изменения в составе индекса DOW, которые были оглашены 10 сентября, а именно: акции Alcoa (AA), Bank of America Corp (BAC) и Hewlett-Packard Co (HPQ) были удалены из состава индекса Dow, вместо них в состав индекса были добавлены акции Goldman Sachs (GS), Visa (V) и Nike (NKE)

Среди секторов индекса S&P только сектор коммунального хозяйства (+1.1%) и сектор конгломератов (+0.5%) находятся в плюсе. Ниже остальных находится сектор здравоохранения (-0.6%).

На текущий момент:

Dow 15,415.61 -35.48 -0.23%

Nasdaq 3,763.50 -11.23 -0.30%

S&P 500 1,702.64 -7.27 -0.43%

10 Year Yield 2.71% -0.03

Gold $1,327.50 -5.00 -0.38%

Oil $103.65 -1.10 -1.05%

Заказы на товары длительного пользования

Показатель будет опубликован в среду, 25 сентября в 12:30 GMT

Напомним, что объем заказов на товары длительного пользования упал в июле после сильного ежемесячного роста в предыдущие три месяца. Самыми слабыми компонентами оказались заказы в области обороны и самолетов, оба из которых заметно воллатильны. Тем не менее, заказы на компьютеры, электронику и электрооборудование также показали значительные потери в течении июля месяца. Между тем, заказы на транспортные средства и запчасти смогли компенсировать часть потерь, но даже не смотря заметный рост, общий объем заказов все таки снизился..Но, стоит отметить, что, несмотря на слабость в июльском чтении, основные заказы были все еще на 9,1 процента выше по сравнению с годом ранее. Мы ожидаем, что объем заказов оставался относительно слабым в августе. Самым «больным местом», вероятнее всего, будут заказы на самолеты (заказы на Boeing значительно упали). За исключением транспорта, объем заказов, по прогнозам, вырастет более значительно.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам августа ожидается на уровне 0,0%, по сравнению с -7,4% в прошлом месяце.

Продажи новых домов

Показатель будет опубликован в среду, 25 сентября в 14:00 GMT

Число новых домов, проданных в июле, упало на 13,4 процента по сравнению с предыдущим месяцем. Добавим также, что за предыдущие три месяца продажи были пересмотрены в сторону понижения. Рост ставок по ипотеке, скорее всего, был основной причиной последней слабости при продаже домов, а также может нести ответственность за отмены контрактов, что могло бы объяснить пересмотр в сторону понижения. Тем не менее, мы подозреваем, что погода была одной из основных причин последнего спада. На юге, на долю которого приходится более половины продаж новых домом, было особенно дождливо в течение летних месяцев.

Отметим, что такая погода приводит до задержек при строительстве и держит потенциальных покупателей в стороне. Мы ожидаем, что в августе покупатели наверстали упущенное время и приобрели заметное число новых домов. Так как строительство новых домов продолжает расти, это должно дать толчок к увеличению уровня запасов жилья, хотя более высокие ставки по ипотечным кредитам и дождливая погода в первой половине августа могла сдерживать рост продаж новых домов.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам августа ожидается на уровне 422 тыс., по сравнению с 394 тыс. в прошлом месяце.

Личные доходы

Показатель будет опубликован в пятницу, 27 сентября в 12:30 GMT

Напомним, что в июле личные доходы физических лиц выросли лишь на 0,1 процента по сравнению с предыдущим месяцем. Основным фактором роста в течении июля месяца было значительное увеличение дохода со стороны дивидендов и существенный рост прибыли от аренды. Эти два компонента личных доходов показали себе особенно хорошо в течение восстановления, улучшении на финансовых рынках, а также спросе на аренду, который остается сильным. Тем не менее, суммы зарплаты уменьшился в течении месяца, так как относительно высокий уровень безработицы оставляет рабочим низкую рыночную «власть» касательно платы со стороны работодателей. Мы ожидаем, что уровень дохода вырастет в августе, показав при этом еще больший темп, чем месяцем ранее. Кроме того, мы подозреваем, что объем расходов также увеличился в августе, после разочаровывающих результатов в июле.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам августа ожидается на уровне +0,5%, по сравнению с +0,1% в прошлом месяце.

- мы ожидаем, что заказы на товары длительно пользования в США восстановились в августе после падения в прошлом месяце.

- также мы полагаем, что уровень потребительской уверенности США снизился в сентябре месяце.

- кроме того, мы прогнозируем повышенное внимание к переговорам в США в отношении бюджета на 2014 год

Экономика США восстанавливается с течением времени, но необходимо что-то, что возродит производительность и оживит динамику на рынке труда. Об этом заявил один из ведущих представителей Федеральной резервной системы Денис Локхарт.

В своем выступлении на саммите президент ФРС-Атланта Локхарт сказал, что экономический прогресс после рецессии происходил на фоне слабой производительности труда и замедления создания и исчезновения новых рабочих мест.

Кроме того, он добавил, что “мы наблюдаем картину, когда все меньше компаний увеличивают число рабочих мест, и каждая расширяющаяся компания в среднем создает меньше рабочих мест, чем раньше”. В то же время, все меньше компаний сокращается, и сокращение рабочих мест в среднем стало меньше. Все меньше работников теряют работу и увольняются, и компании нанимают меньше новых работников. Другими словами, динамика занятости в экономике США замедляется”.

Спад на рынке труда США частично происходит из-за сокращения рабочей силы, что, в свою очередь, способствовало недавнему снижению уровня безработицы, сказал Локхарт. Он также отметил, что увеличилось число работников, которые предпочитают работать неполный рабочий день.

“Уровень безработицы на сегодняшний день не отражает неполное использование рабочих ресурсов в нашей экономике”, - признал Локхарт.

Цены на нефть заметно снизились, опустившись при этом ниже уровня $108 за баррель, так как более высокий объем добычи в Ираке и возможное улучшение в американо- иранских отношениях улучшили перспективы в отношении поставок

Читать далее 

Стоимость фьючерсов на золото немного снизилась сегодня, расширив при этом потери предыдущей сессии

Читать далее 

По данным ежемесячного бюллетеня банковской статистики Швейцарского национального банка, депозиты в швейцарских франках, принадлежащие иностранным банкам, упали на 3,6 процента в июле. Депозиты снижаются пятый месяц подряд. Показатель достиг 96,2 млрд. франков (105,5 млрд. долларов) с 99,8 млрд. франков в июне,

Отметим, что инвесторы склонны покупать франк в периоды высокой степени неприятия риска, и их беспокойство по поводу долгового кризиса в еврозоне привело к повышению спроса на франк, поэтому сильная швейцарская валюта почти коснулась паритета с евро в августе 2011 года. Затем в сентябре того же года ШНБ установил потолок в 1,20 франка за евро, сославшись на риск дефляции и рецессии, вызванный переоценкой швейцарской валюты.

Ослабление долгового кризиса в зоне евро привело к снижению спроса на активы и валюты-убежища. В прошлом квартале экономика еврозоны вернулась к росту впервые с 2011 года, то есть самая длинная рецессия в истории валютного союза завершилась. Центральный банк Швейцарии сказал, что потолок курса франка продолжает оставаться «основой», и поклялся защищать его при помощи неограниченного объема валютных интервенций для того, чтобы поддержать экономику.

Во вторник в 08:00 GMT Германия опубликует индикатор условий деловой среды от IFO, индикатор оценки текущей ситуации от IFO, индикатор экономических ожиданий от IFO за сентябрь. В 08:30 GMT Британия выпустит объем ипотечного кредитования от ВВА за август. В 12:30 GMT в Канаде выйдет изменение объема розничных продаж, изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей за июль. США в 13:00 GMT выпустит индекс цен на жильё в 20 крупнейших городах S&P/Case-Shiller, общенациональный композитный индекс цен на жильё S&P/CaseShiller за июль, в 14:00 GMT - индикатор потребительской уверенности за сентябрь. В 16:45 GMT заместитель главы Банка Канады Лоуренс Шембри выступит с речью. В 20:30 GMT в США выйдет изменение объёма запасов сырой нефти, по данным API. В 22:45 GMT Новая Зеландия опубликует сальдо торгового баланса (за 12 мес, от начала года), сальдо баланса внешней торговли за август.

• Состояние экономики улучшилось, но проблемы остаются

• Сложно иметь сильную уверенность в перспективах экономики

• Ситуация на рынке труда улучшилась, но не достаточно для сворачивания стимулирования

• Нет признаков "значительного ускорения" темпов восстановления экономики

• ФРС может начать сворачивание, когда уверенность в восстановлении повысится

• ФРС добилась прогресса в достижении целевых уровней занятости и роста экономики

• Политика ФРС будет зависеть от поступающих данных

• Ситуация в налогово-бюджетной сфере и рыночные процентные ставки оказывают давление на экономический рост

• Дадли ожидает, что экономика будет расти более быстрыми темпами в 2014 г

• Фундаментальные показатели США улучшаются

• Инфляция слабая, но, вероятно, вернется к целевому уровню 2%

• Безработица все еще слишком высокая

• Базовое ценовое давление, как ожидается, будет оставаться сдержанным

• Средне- и долгосрочные инфляционные ожидания сдержанные

• Динамика денежной массы и кредитования остается сдержанной

• Программа OMT предотвратила риски неблагоприятного развития ситуации

• Мы по-прежнему будем уделять особое внимание растущим рыночным процентным ставкам

• Появляются первые признаки восстановления в Португалии

• Страны не должны разрушать прогресс в плане налогово-бюджетной консолидации

• Налогово-бюджетная консолидация должна благоприятно влиять на экономический рост

• Готов использовать любой инструмент, включая LTRO, если это будет оправдано

В сентябре индекс производственной активности PMI Markit в США ослаб к 52,8 против прогноза 54,2 и 53,1 ранее.

Снижение произошло в основном из-за сокращения новых заказов, в том числе экспортных, а также ухудшения ситуации с занятостью.

Компоненты проявили себя следующим образом:

EUR/USD $1.3300, $1.3400, $1.3500, $1.3520

USD/JPY Y97.50, Y97.75, Y98.00, Y99.00, Y99.40, Y99.60, Y99.90, Y100.00, Y101.00

AUD/USD $0.9350, $0.9450

NZD/USD $0.8370

AUD/JPY Y93.50

EUR/NOK Nok7.9760

EUR/GBP stg0.8370, stg0.8430

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней сессии находится на уровне 2.73%.

Золото $1,320.60 (-0.89%)

Нефть (WTI) $104.13 (-0.59%)

Франция разместила 12-недельные казначейские векселя на сумму 3,796 млрд евро

Средняя доходность по 12-недельным казначейским векселям Франции 0,063% против 0,083% на аукционе 16 сентября

Франция разместила 21-недельные казначейские векселя на сумму 1,695 млрд евро

Средняя доходность по 21-недельным казначейским векселям Франции 0,101% против 0,122% на аукционе 16 сентября

Франция разместила 51-недельные казначейские векселя на сумму 1,697 млрд евро

Средняя доходность по 51-недельным казначейским векселям Франции 0,184% против 0,214% на аукционе 16 сентября

Перед открытием рынка фьючерс S&P упал до уровня 1699.75 (-0.16%), фьючерс NASDAQ добавил 0.44% до уровня 3230.75 пункта.

Внешний фон нейтральный. Основные фондовые индексы Азии и Европы завершили сессию или еще торгуются разнонаправленно:

Nikkei  14,742.42 -23.76 -0.20%

Hang Seng 23,371.54 -130.97 -0.60%

Shanghai Composite 2,221.04 +29.19 +1.3%

FTSE  6,562.95 -33.48 -0.51%

CAC  4,190.66 -13.00 -0.31%

DAX 8,637.38 -38.35 -0.44%

Октябрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $104.67 за баррель (-1.62%).

Цены на золото упали до уровня $1321.40 за унцию (-0.83%).

Фьючерсы на премаркете демонстрируют смешанную динамику. Сегодня внимание участников рынка сосредоточено на следующих факторах:

- в результате прошедших на выходных в Германии парламентских выборах партия действующего канцлера Ангелы Меркель (Христианско-демократический союз (ХДС)) вновь получила большинство в законодательном органе. За ХДС проголосовали около 42% избирателей, что является максимальным результатом для партии с 1990 года. Не смотря на высокий результат, абсолютного большинства в парламенте ХСД не получила, теперь в фокусе формирование правящей коалиции.

- европейские индексы PMI оказались смешанными, китайский индекс PMI от HSBC превзошел прогнозы, показатель для США оказался ниже ожиданий.

- продажи новых моделей смартфона iPhone за выходные оказались лучше ожиданий.

В целом, настроения на премаркете являются нейтральными. После начала торгов влияние на их ход могут оказать комментарии представителей ФРС (до начала сессии выступить президент ФРС Атланты Локхард, затем в 13:30 GMT президент ФРБ Нью Йорка Дадли, а в 17:30 GMT президент ФРБ Далласа Фишер.

Улучшение производственных показателей помогло вывести на положительную территорию в августе один из важных барометров экономики США, хотя рост остался ниже своего исторического среднего шестой месяц подряд.

Федеральный резервный банк Чикаго заявил в понедельник о том, что его национальный индекс активности улучшился до 0,14 в прошлом месяце по сравнению с пересмотренным -0,43 в июле. Причем все четыре основные компонента сделали позитивный вклад. Более представительная трехмесячная скользящая средняя выросла до -0,18 с -0,24. Отрицательное значение показывает, что экономика находится ниже долгосрочного тренда. Это еще один признак медлительности восстановления экономики, из-за чего на прошлой неделе ФРС оставила свою программу покупки облигаций без изменения.

Индекс ФРБ Чикаго вырос главным образом благодаря совершенствованию производственных показателей. Соответствующий суб-индекс вырос до 0,22 с -0,20 в июле, в то время как промышленное производство и использование мощностей улучшились.

Компонент продаж, заказов и запасов вырос до 0,07 с -0,03, а связанные с занятостью показатели выросли до 0,02 с -0,03, подкрепив последние данные о снижении уровня  безработицы до 7,3% с 7,4% в прошлом месяце. Компонент потребления осталcя почти неизменным, снизившись до 0,17 с 0,18.

Индекс представляет собой взвешенное среднее из 85 отдельных показателей региональной деятельности, объединенных в четыре основные составные части для оценки национальных экономических тенденций. Из 85 показателей, используемых для индекса, 51 были доступны по состоянию на 19 сентября, когда индекс был рассчитан. Значение индекса в июле было пересмотрено в сторону понижения до -0,43 по сравнению с первоначальной оценкой -0,15.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Повышение рейтингов:

Снижение рейтингов:

Аналитики Stifel понизили рейтинг акций FedEx (FDX) до “держать” с “покупать”

Прочее:

Аналитики Stifel повысили целевую стоимость акций Boeing  (BA) до $140 с $120

Акции AAPL на премаркете взлетели до уровня $484.79 (+3.72%), объем торгов превысил 500 тыс акций.

Сопротивление дальнейшему росту может оказать отметка $495 (область цены закрытия 10 сентября, сессии накануне презентации новых моделей смартфонов).

В воскресенье представители ЕС, ЕЦБ и МВФ вернулись в Афины для нового пересмотра финансовой программы Греции. Позитивный исход данного мероприятия позволит проблемной стране получить новый транш помощи в размере 1 млрд. евро.

В ходе первой встречи с министром финансов Греции Янисом Стоунарасом представители тройки обсудили несколько вопросов, среди которых бюджет 2013. Они признали недавние улучшения экономической ситуации в стране, отметив, что во 2 кв. этого года ожидают роста ВВП Греции. Это станет первым квартальным ростом экономики с момента начала долгового кризиса.

Политические деятели собрались в Афинах также для того, чтобы поговорить о постепенном ослаблении жёстких мер, и по-прежнему на повестке дня вопрос о выделении Греции третьего пакета помощи. По оценкам МВФ, программа будет включать в себя выплату 4,4 млрд. евро в 2014 и 6,5 млрд. евро в 2015.

Между тем, профсоюз греческих государственных служащих ADEDY призвал граждан к 2-дневной забастовке во вторник и среду в знак протеста против увольнений госслужащих, что является одним из условий получения финансовой помощи от тройки.

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

06:58 Франция Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 49.7 50.2 49.5

06:58 Франция Индекс деловой активности в секторе услуг (предварительные данные) Сентябрь 48.9 49.3 50.7

07:00 Швейцария Экономический прогноз от института KOF IV кв

07:28 Германия Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 51.8 52.3 51.3

07:28 Германия Индекс деловой активности в секторе услуг (предварительные данные) Сентябрь 52.8 53.2 54.4

07:58 Еврозона Индекс деловой активности в секторе услуг (предварительные данные) Сентябрь 50.7 51.1 52.1

08:00 Еврозона Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 51.4 51.8 51.1

10:00 Германия Ежемесянчый отчет Бундесбанка Сентябрь

Курс евро немного снизился против доллара после выхода данных о производственной активности в еврозоне. Несмотря на то, что индексы менеджеров по снабжению выросли, данные об активности в промышленности оказали слабее ожиданий экономистов. Рост произошел в основном за счет улучшения активности в секторе услуг.

В еврозоне предварительный сводный индекс производства вырос в сентябре больше, чем ожидалось, до 27-месячного максимума 52,1 по сравнению с 51,5 в августе. Экономисты ожидали рост до 51,7. Индекс менеджеров по снабжению в сфере услуг достиг 52,1 по сравнению с 50,7 в августе. Активность в сфере услуг выросла второй месяц подряд, расширившись самыми быстрыми темпами с июня 2011 года. Между тем, индекс деловой активности в промышленности упал до 51,1 в сентябре с 51,4 в августе. Тем не менее, промышленное производство выросло третий месяц подряд.

В Германии с учетом сезонных колебаний композитный индекс, мера активности в производственном секторе и секторе услуг, достиг восьмимесячного максимума 53,8 в сентябре по сравнению с 53,5 в августе. Значения выше 50 указывают на расширение, в то время как ниже 50 означает сокращение в секторе. Активность в частном секторе увеличилась четвертый месяц подряд в сентябре, чему способствовал дальнейший рост новых заказов, которые выросли самыми быстрыми темпами с июня 2011 года. В ответ на увеличение новых заказов, работодатели частного сектора увеличили занятость  в сентябре, а темпы создания рабочих месть были наиболее заметными с марта 2012 года. Подъем в общей производительности частного сектора отражает сильное улучшение активности в секторе услуг. Индекс менеджеров по закупкам (PMI) для сферы услуг поднялся до 54,4 в сентябре с 52,8 месяцем ранее, достигнув самого высокого уровня за семь месяцев. Экономисты ожидали, что индекс вырастет до 53. Между тем, индикатор активности для производственного сектора упал до 51,3 в сентябре с 51,8 в августе. Ожидания экономистов были на уровне увеличения до 52. Субиндикатор уровня производства на немецких заводах снизился до трехмесячного минимума 52,7 с 54,8 в августе.

Участники рынка продолжают оценивать результаты выборов в Германии, состоявшихся в минувшее воскресенье, и начавшиеся переговоры о формировании нового коалиционного правительства под руководством А. Меркель. Ангела Меркель одержала уверенную победу над своим оппонентом Пеером Штайнбрюком и его партией социал-демократов (левоцентристы), которая набрала всего лишь 26% голосов. Однако для получения абсолютного большинства в Бундестаге Христианско-демократической партии Меркель не хватило каких-то трёх мест. Её бывшим коллегам по коалиции, партии Свободных демократов не удалось набрать 5% голосов для получения мест в Парламенте. В результате Меркель придётся вести переговоры с другой партией, скорее всего с партией Пеера Штайнбрюка для формирования коалиции.

Доллар второй день теряет против иены в преддверии сегодняшних выступлений президентов ФРБ Нью-Йорка Дадли и ФРБ Атланты Денниса Локхарта. Напомним, что на прошлой неделе ФРС неожиданно воздержался от снижения ежемесячных покупок активов, заявив, что необходимо больше признаков устойчивого восстановления  рынка труда.

Австралийский доллар вырос после сегодняшней публикации предварительных данных производственного индекса PMI от HSBC по китайской экономике. В этом месяце показатель вырос до 51,2, с 50,1 в августе, тогда как аналитики ожидали роста только к 50,9.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.3498

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.6059

USD/JPY: в течение европейской сессии пара упала до Y98.86

В 13:00 GMT в США выйдет индекс деловой активности в производственном секторе за сентябрь.

Ноябрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $104.67 за баррель (-1.62%).

Цены на золото находятся на уровне $1322.20 за унцию (-0.77%).

Цены на серебро снизились до уровня $21.75 (-0.81%).

Сырье снижается в цене, полностью перекрыв рост, который был продемонстрирован после решения Комитета по открытому рынку (FOMC) ФРС на прошлой неделе. Сегодня давление на сырьевые котировки оказывают заявления аналитиков Citigroup Inc. и Morgan Stanley, которые отметили, что решение FOMC оставить размер монетарного стимулирования на неизменном уровне будет оказывать поддержку ценам на сырье только в краткосрочной перспективе.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3650/60, $1.3620, $1.3600, $1.3575/80, $1.3550

Ордера на покупку $1.3500, $1.3485/80, $1.3455/50, $1.3420/00

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6180/85, $1.6145/50, $1.6090/100, $1.6075/80

Ордера на покупку $1.6000, $1.5980, $1.5960/50, $1.5920, $1.5900

AUD/USD

Ордера на продажу $0.9540/50, $0.9525/30, $0.9500, $0.9480, $0.9450

Ордера на покупку $0.9385/80, $0.9350, $0.9300, $0.9280

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8520, stg0.8500, stg0.8480, stg0.8460/65, stg0.8450

Ордера на покупку stg0.8400, stg0.8355/50, stg0.8320, stg0.8300

EUR/JPY

Ордера на продажу Y135.20, Y135.00, Y134.50, Y134.20/25

Ордера на покупку Y133.50, Y133.00, Y132.80, Y132.60/50, Y132.20

USD/JPY

Ордера на продажу Y99.90/0.00, Y99.80, Y99.60, Y99.50, Y99.15/20

Ордера на покупку Y98.80, Y98.60, Y98.50, Y98.25/20

Германия разместила 12-мес казначейские векселя на сумму 2,0 млрд евро

Средняя доходность по 12-мес казначейским векселям Германии 0,0942% против 0,0970% на аукционе 26 августа

Отношение заявок к покрытию по 12-мес казначейским векселям Германии 2,6 против 1,9 на аукционе 26 августа

По предварительным официальным итогам выборов в бундестаг, прошедших в Германии в воскресенье, 22 сентября, больше всего голосов избирателей получил блок Христианско-демократического союза (ХДС) и Христианско-социального союза (ХСС). За партию канцлера Ангелы Меркель проголосовали 41,5 процента избирателей, принявших участие в выборах. Это наилучший результат ХДС/ХСС за последние 20 лет. На втором месте - Социал-демократическая партия Германии (СДПГ) с 25,7 процента голосов. Кроме того, в бундестаг прошли Левая партия (8,6%) и партия "Союз-90"/"зеленые" (8,4%), преодолевшие 5-процентный барьер.

Сегодня были опубликованы данные по активности в частном секторе в еврозоне, Германии и Франции. Опрос менеджеров по снабжению показал рост активности в секторе услуг, и в то же время активность в производственном секторе выросла слабее ожиданий экономистов. Эти цифры подкрепляют официальные данные, которые свидетельствуют о непростой ситуации в производственной сфере еврозоны, что наносит еще один удар по надеждам на быстрый рост экономики.

По данным Markit, предварительная оценка деловой активности в еврозоне в сентябре оказалась самой высокой за 27 месяцев за счет активности в сфере услуг. Составной индекс менеджеров по снабжению (PMI) продолжал рост выше 50 (значение индекса ниже 50 означает спад) и достиг 52,1 против 51,5 в августе.

Бумаги National Grid Plc снизились на 1,6 процента  после того, как UBS AG снизил рейтинг акций компании.

Котировки Aberdeen Asset Management Plc поднялись на 1,9 процента после того, как компания опубликовала прогноз по годовой прибыли, который оказался на верхней границе прогнозов аналитиков.

На текущий момент:

FTSE 100 6,582.8 -13.63 -0.21%

CAC 40 4,207.32 +3.66 +0.09%

DAX 8,672.29 -3.44 -0.04%

Деловая активность во французском частном секторе выросла в сентябре, во главе с улучшенными характеристиками сектора услуг страны, показали предварительные результаты опроса проведенного Markit Economics.

Сводный индекс производственной активности, который измеряет активность как в секторе услуг, так и в промышленном секторе, вырос до 19-месячного максимума 50,2 в сентябре с 48,8 в августе.

Значение индекса выше 50 указывает на расширение сектора, в то время как значение ниже 50 говорит о сокращении.

Индекс активности в секторе услуг поднялся до 20-месячного максимума 50,7 с 48,9 в августе. Это было первое расширение с марта 2012 года. Экономисты прогнозировали, что значение индекса вырастет до 49,4.

Производственный PMI, с другой стороны, упал до 49,5 в сентябре с 49,7 в августе. Индекс был ниже ожидаемых 50,1. Индекс промышленного производства упал до четырехмесячного минимума 47,8 с 48,5 в предыдущем месяце.

Уровень новых заказов, полученных французскими фирмами частного сектора, не изменился в сентябре. Это произошло после полуторалетнего периода сокращений. В целом стабильные новые заказы были отмечены как поставщиками услуг, так и производителями.

В то же время, занятость в частном секторе продолжила сокращаться, но темпы потерь рабочих мест были самыми медленными за 19-месячный период сокращения.

Активность в частном секторе экономики Германии выросла в сентябре более быстрыми темпами, чем в предыдущем месяце, чему помогло сильное улучшение условий ведения бизнеса в сфере услуг, показали в понедельник данные опроса, проведенного Markit Economis и BME.

С учетом сезонных колебаний композитный индекс, мера активности в производственном секторе и секторе услуг, достиг восьмимесячного максимума 53,8 в сентябре по сравнению с 53,5 в августе. Значения выше 50 указывают на расширение, в то время как ниже 50 означает сокращение в секторе.

Активность в частном секторе увеличилась четвертый месяц подряд в сентябре, чему способствовал дальнейший рост новых заказов, которые выросли самыми быстрыми темпами с июня 2011 года.

В ответ на увеличение новых заказов, работодатели частного сектора увеличили занятость  в сентябре, а темпы создания рабочих месть были наиболее заметными с марта 2012 года.

Подъем в общей производительности частного сектора отражает сильное улучшение активности в секторе услуг. Индекс менеджеров по закупкам (PMI) для сферы услуг поднялся до 54,4 в сентябре с 52,8 месяцем ранее, достигнув самого высокого уровня за семь месяцев. Экономисты ожидали, что индекс вырастет до 53.

Между тем, индикатор активности для производственного сектора упал до 51,3 в сентябре с 51,8 в августе. Ожидания экономистов были на уровне увеличения до 52. Субиндикатор уровня производства на немецких заводах снизился до трехмесячного минимума 52,7 с 54,8 в августе.

"Экономика Германии по-прежнему уверенно находится в режиме восстановления в течение сентября, и это укрепление производительности должно продолжать ощущаться по всей зоне евро", сказал Тим Мур, старший экономист Markit.

«Позитивные сигналы от немецкой экономики являются важнейшим фактором, лежащим в основе глобального делового доверия в настоящее время, особенно в то время, как  некоторый импульс был потерян на развивающихся рынках".

Восстановление частного сектора еврозоны еще более укрепилось в сентябре, в основном из-за сильного подъема в сфере услуг, согласно предварительным данным Markit Economics.

Предварительный сводный индекс производства вырос в сентябре больше, чем ожидалось, до 27-месячного максимума 52,1 по сравнению с 51,5 в августе. Экономисты ожидали рост до 51,7.

Индекс менеджеров по снабжению в сфере услуг достиг 52,1 по сравнению с 50,7 в августе. Активность в сфере услуг выросла второй месяц подряд, расширившись самыми быстрыми темпами с июня 2011 года.

Между тем, индекс деловой активности в промышленности упал до 51,1 в сентябре с 51,4 в августе. Тем не менее, промышленное производство выросло третий месяц подряд.

"В целом темпы роста PMI еврозоны остаются скромными, однако, в то время как  валовой внутренний продукт незначительно увеличился на 0,2 процента в третьем квартале", говорит Крис Уильямсон, главный экономист Markit.

EUR/USD $1.3300, $1.3400, $1.3500

USD/JPY Y97.50, Y97.75, Y98.00, Y99.00, Y99.40, Y99.60, Y99.90, Y100.00, Y101.00

AUD/USD $0.9350, $0.9450

NZD/USD $0.8370

AUD/JPY Y93.50

EUR/NOK Nok7.9760

Мы знаем, что руководители центральных банков всегда помнят о Великой депрессии, а это значит, что они не сокращают стимул при первых признаках начала восстановления экономики. Они могут даже его усилить. В IHS отмечают улучшение данных еврозоны и говорят, что ЕЦБ в конечном итоге может снизить процентные ставки, если восстановление не сможет должным образом набрать обороты. Судя по всему, центральный банк все больше подумывает о дальнейшем предоставлении ликвидности посредством новой долгосрочной операции по рефинансированию.

По итогам сегодняшних торгов на площадках  Азиатско-Тихоокеанского региона  фондовые индексы закрылись  вблизи четырехмесячного максимума после того, как китайский индекс производства подскочили больше, чем прогнозировалось.  Деловая активность в перерабатывающей промышленности Китая продолжает расти и достигла в сентябре 6-месячного максимума, свидетельствуют опубликованное сегодня предварительное значение индекса менеджеров закупок, рассчитываемого HSBC и Markit. Продолжение здесь... 

Reuters

ЕС и Сингапур парафировали соглашение о свободной торговле

Евросоюз (ЕС) и Сингапур парафировали проект договора о свободной торговле, который теперь должен быть переведен на все 24 официальных языка, сообщает Reuters. ЕС рассчитывает, что данное соглашение позволит успешно развивать торговые отношения со странами Ассоциации государств Юго-Восточной Азии (ASEAN). На сегодняшний день Евросоюз также ведет переговоры по торговым соглашениям с Малайзией, Вьетнамом и Таиландом. Соглашение о зоне свободной торговли должно еще быть одобрено в Сингапуре, ЕС (28 государств), Европейском парламенте. Соглашение должно вступить в силу в конце 2014 года или в начале 2015 года. Объем торговли товарами между ЕС и Сингапуром в 2012 году составил €51,8 млрд, увеличившись на 9,7% по сравнению с предыдущим годом, торговля услугами – €28 млрд. Объем взаимных инвестиций достиг уровня в €190 млрд. В случае вступления в силу соглашения о свободной торговле, экспорт ЕС в Сингапур вырастет приблизительно на €1,4 млрд в течение 10 лет, а экспорт Сингапура — на €3,5 млрд, по оценкам экспертов. Сингапур является одним из крупнейших в мире нефтеперерабатывающих центров, и данное соглашение, скорее всего, повысит экспорт нефтепродуктов из Сингапура в ЕС, что приведет к снижению тарифов. В свою очередь, Сингапур выиграет от снижения цен на фармацевтическую и нефтехимическую продукцию.

BlackBerry ожидает квартального убытка в 1 млрд долл.

Канадский производитель смартфонов BlackBerry ожидает во II квартале финансового года, завершившемся 31 августа 2013г., чистого операционного убытка в размере 950-995 млн долл. из-за списаний и других негативных факторов. Кроме того, компания подтвердила предстоящее сокращение штата на 40%, что составляет около 4500 сотрудников по всему миру, передает агентство Reuters.

RTVE

Нидерланды дадут вид на жительство иностранцам-инвесторам

Правительство Нидерландов заявило о намерении предоставлять временный вид на жительство иностранцам, которые будут готовы инвестировать в экономику страны по меньшей мере 1,25 млн евро, передает испанский телеканал RTVE. Нововведение вступает в силу с 1 октября и будет действовать в течение одного года. При этом за рассмотрение соответствующих заявлений инвесторов будет отвечать Министерство финансов страны. Ведомство намерено анализировать положительный эффект от тех или иных видов инвестирования, включая возможность создания новых рабочих мест.

Associated Press

В Китае построят собственный Голливуд за $8,2 млрд

Ван Цзяньлинь, один из богатейших предпринимателей Китая, планирует инвестировать 50 млрд юаней ($8,2 млрд) и построить в провинции Циндао китайский аналог Голливуда. Об этом сообщает Associated Press. Компания Цзяньлиня Dalian Wanda Group возведет большой комплекс киностудий, который должен будет удовлетворить потребности растущего китайского кинорынка и стать лидирующим производителем фильмов в этой стране. Проект предполагает строительство по меньшей мере 20 студий, нескольких кинотеатров и Музея кино. Он должен быть реализован в полном объеме к 2017 году. Цзяньлинь заявил, что его холдинг уже заключил предварительные договоренности с «мировыми теле- и киногигантами», которые готовы производить в Циндао около 30 фильмов в год. О каких именно компаниях идет речь, магнат не уточнил. Dalian Wanda Group владеет сетью отелей, универмагов, а в прошлом году приобрела за $2,6 млрд сеть кинотеатров AMC.

Independent

В Великобритании растет индекс потребительского доверия

Экономическая ситуация в Великобритании улучшается за счет роста индекса потребительского доверия, пишет The Independent. По сообщению банка Lloyds, за август текущего года уверенность в экономической ситуации страны улучшилась по сравнению с предыдущими месяцами благодаря благоприятной ситуации на рынке недвижимости и бирже труда. Согласно Lloyds, доверие потребителей выросло до 115 пунктов, это самый высокий показатель с ноября 2011 года. «Этот рост выглядит не удивительным, но очень обнадеживающим. Со временем, это может мотивировать потребителей тратить больше средств, помогая, тем самым, еще большему экономическому восстановлению. В свою очередь, это повлечет за собой улучшение увеличение рабочих мест», — считает главный экономист Lloyds Bank Патрик Фоли.

DW

Партия Меркель одержала убедительную победу на выборах в бундестаг

По предварительным официальным итогам выборов в бундестаг, прошедших в Германии в воскресенье, 22 сентября, больше всего голосов избирателей получил блок Христианско-демократического союза (ХДС) и Христианско-социального союза (ХСС). За партию канцлера Ангелы Меркель проголосовали 41,5 процента избирателей, принявших участие в выборах. Это наилучший результат ХДС/ХСС за последние 20 лет. На втором месте - Социал-демократическая партия Германии (СДПГ) с 25,7 процента голосов. Кроме того, в бундестаг прошли Левая партия (8,6%) и партия "Союз-90"/"зеленые" (8,4%), преодолевшие 5-процентный барьер.

По данным доклада экономического института KOF, эксперты прогнозируют более высокие темпы экономического роста Швейцарии в текущем году. Как отмечается в очередном экономическом прогнозе от KOF, темпы роста ВВП Швейцарии должны составить 1,4% в текущем году по сравнению с ростом на 1,0% в 2012 году. В то же время, агентство KOF понизило прогноз экономического роста на 2014 год до 2,0% по сравнению с прошлым значением 2,2%.

Ключевым событием прошедшей недели стало решение ФРС США сохранить свою программу покупки активов без изменений, в то время как большинство экспертов ожидали, что на сентябрьском заседании FOMC начнет сокращение покупки облигаций. В среду по итогам двухдневного заседания Федрезерв принял решение оставить процентную ставку на текущем уровне 0.25% и сохранить размер программы ежемесячной покупки активов на прежнем уровне $85 млрд., поскольку власти сочли необходимым дождаться новых признаков устойчивого улучшения ситуации в экономике. Как говорится в сопроводительном пресс-релизе, ФРС подтверждает, что темпы покупки облигаций зависят от перспектив экономики. Инфляция продолжает оставаться низкой, условия на финансовых рынках – жесткими, и фискальное ужесточение может нанести вред, поэтому члены FOMC решили дождаться дополнительных доказательств признаков прогресса в экономике. «Соответственно, Комитет решил продолжать покупки ценных бумаг с ипотечным покрытием в размере $40 млрд. ежемесячно и долгосрочных казначейских облигаций – в размере $45 ежемесячно». В рамках пресс-конференции после объявления итогов заседания Комитета глава ФРС США Бен Бернанке отметил, что темпы сокращения покупки активов в дальнейшем будут напрямую зависеть от того, насколько стабильным будет улучшение показателей американской экономики. По мнению Бернанке, пока что процесс роста занятости на рынке труда США остается "неравномерным". После оглашения решения доллар США резко ослаб против евро и других валют.

Отметим, что в начале недели ослабление американской валюты было связано с отказом бывшего министра финансов США Ларри Саммерса участвовать в гонке за пост председателя Федеральной резервной системы. В письме Бараку Обаме он написал, что «я с неохотой принял решение, что любой процесс согласования и принятия моей кандидатуры будет проходить в очень тяжелой и язвительной атмосфере, что не соответствует интересам ФРС». Обама принял заявление экс-главы Минфина. Отметим также, что против назначения Саммерса возражали некоторые влиятельные демократы. Эксперты отмечали, что именно у Саммерса были наибольшие шансы сменить на посту главы Федерального резерва Бена Бернанке, полномочия которого истекают в январе 2014 года. Теперь, когда Саммерс выбыл из гонки на пост главы ФРС, фокус теперь направлен на Джанет Йеллен, нынешнего заместителя председателя ФРС как основного кандидата на место Бернанке. В случае, если назначение Йеллен будет утверждено, рынки, как кажется, заложат в цены явное продолжение нынешнего режима политики Бернанке, что предполагает менее агрессивный подход к «быстрому сужению».

Во вторник курс евро вырос против доллара на фоне данных по индексу настроений в деловой среде Германии и инфляции в США. Как показали данные последних исследований, которые были опубликованы институтом ZEW, немецкий индекс настроений в деловой среде заметно вырос в сентябре, зафиксировав при этом второе месячное увеличение, и превысив оценки многих экспертов. Согласно отчету, в текущем месяце индикатор экономических настроений для деловой среды Германии вырос до уровня 49,6, по сравнению с 42 в августе. Добавим, что согласно средним оценкам экономистов значение данного показателя должно было улучшиться только до уровня 45,3. Отметим также, что последний результат индекса оказался самым высоким с апреля 2010 года, когда он составлял 53, а также намного выше своего исторического среднего на уровне 23,8 пункта. В то же время, в США по итогам прошлого месяца потребительские цены выросли меньше, чем ожидалось, продолжив при этом серию «мягких» отчетов по инфляции, которые будут влиять на решение чиновников ФРС в отношении будущей политики. Согласно отчету, августовский индекс потребительских цен вырос на 0,1%, по сравнению с увеличением на 0,2% в предыдущем месяце. Базовый индекс потребительских цен, который исключает цены на продукты питания и расходы на энергоносители, также выросли на 0,1% Добавим, что прирост ИПЦ оказался немного ниже прогнозов экспертов – на уровне +0,2%, в то время как рост базового индекса подтвердил их ожидания. Кроме того, стало известно, что в годовом выражении потребительские цены выросли в августе на 1,5%, что последовало после увеличения на 2,0% месяцем ранее. Тем временем, базовый индекс потребительских цен поднялся на 1,8%, по сравнению с ростом на 1,7% в июле. По прогнозам экспертов, значение данных показателем должно было вырасти на 1,6% и на 1,8%, соответственно.

Доллар США в четверг несколько вырос по отношению к евро после выхода данных по рынку труда и жилья США. В соответствии с последними данными, которые были озвучены Департаментом труда, по итогам прошлой неделе количество американских рабочих, которые впервые обратились за получением пособия по безработице, немного выросло, хотя и осталось около шестилетнего минимума. Согласно отчету, за неделю, завершившуюся 14 сентября, количество первичных обращений за пособием увеличилось на 15 тыс. человек, достигнув при этом уровня 309 000.  Добавим, что данный результат оказался заметно лучше прогнозов экспертов, которые ожидали рост до уровня 323 тыс. от 292 тыс., о которых первоначально сообщалось в прошлом месяце. Другой отчет показал, что по итогам прошлого месяца объем продаж на вторичном рынке жилья неожиданно вырос, достигнув при этом самого высокого уровня с 2007 года, что является показателем того, что потенциальные покупатели спешили завершить свои сделки, прежде чем ставки по ипотечным кредитам вырастут еще больше. Согласно отчету, в августе месяце продажи на вторичном рынке жилья продажи выросли с учетом сезонных колебаний на 1,7%, достигнув при этом уровня 548 тыс. годовых. Отметим, что это был лучший месяц продаж с февраля 2007 года, когда цены на жилье только начинали снижаться после «пузыря» на рынке недвижимости. Согласно средним прогнозам экспертов, объем продаж должен был снизиться до уровня 5,27 млн. с 5,39 млн., о которых сообщалось в прошлом месяце. Темп был на 13,2% выше, чем в прошлом году в то же время .

Евро в пятницу несколько вырос по отношению к доллару США после выхода данных по индексу уверенности потребителей еврозоны. Как показали предварительные данные, которые были представлены Европейской комиссией, в текущем месяце уверенность среди потребителей еврозоны продолжила улучшаться. Согласно отчету, предварительный индекс потребительского доверия в еврозоне вырос в сентябре до уровня -14,9, по сравнению с -15,6 в августе, достигнув при этом самого высокого уровня с июля 2011 года. Стоит отметить, что улучшение потребительского доверия наблюдается с декабря 2012 года и является позитивным событием для валютной зоны. Рост доверия был одним фактором небольшого роста объема потребительских расходов во втором квартале этого года, помогая экономике вернуться к росту после сокращения, которое длилось 18 месяцев.

Добавим также, что в центре внимания участников рынка находятся широко ожидаемые выборы в Германии, которые пройдут в это воскресенье. Предварительные опросы указывают на перспективу победы правоцентристской партии Меркель, впрочем, всех волнует вопрос состава коалиционного правительства.  По последним данным Forschungsgruppe Wahlen, консервативная партия Меркель получила поддержку в размере 40% голосов, тогда как ее текущий партнер по коалиции – левоцентристская партия Свободных демократов набрала 5,5%.  Потенциальное изменение состава правительства вряд ли существенно повлияет на политику Германии, хотя многие опасаются, что представительство партии «Альтернатива для Германии» в парламенте может повлиять на ход решения проблем еврозоны, к примеру, посредством выделения дополнительной помощи Греции.

Курс фунта в среду в ходе европейской сессии существенно вырос против доллара, что было связано с публикацией протокола Банка Англии. В этом месяце члены Комитета Банка Англии единогласно проголосовали за сохранение политики без изменений. В августе некоторые члены валютного комитета увидели «убедительные» аргументы в пользу ослабления политики, но минутки заседания, которое проходило 3-4 сентября, показали, что «ни один член не считает, что дополнительное стимулирование было бы соответствующим в настоящее время». В протоколе также говорится, что политики проголосовали «9-0» за сохранение программы покупки облигаций на отметке 375 млрд. фунтов стерлингов (598 млрд. долларов) и за удержание процентной ставки без изменений на рекордно низком уровне 0,5 процента. За последние месяцы британская экономика показала признаки укрепления, и сотрудники Банка Англии в настоящее время ожидают рост на 0,7 процента в этом квартале по сравнению с 0,5 процента в прошлом месяце. MPC, во главе с Марком Карни взяли на себя обязательство удерживать процентные ставки на низком уровне до тех пор, пока уровень безработицы не упадет до 7 процентов. Инвесторы уверены, что MPC придется увеличить свою ключевую ставку раньше, чем прогнозируют политики. Банк Англии также отметил, что наблюдаются предварительные признаки того, что объем резервных мощностей компаний может начать сокращаться.

Курс фунта в четверг заметно снизился против доллара, что, в  первую очередь, было связано с публикацией слабых показателей по Британии. Как показали данные от Управления национальной статистики, по итогам прошлого месяца объем розничных продаж Великобритании неожиданно, и в то же время, резко сократился, что отражало заметный спад продаж в продовольственных магазинах. Согласно отчету, в месячном выражении объем розничных продаж, в том числе автомобильного топлива, упал в прошлом месяце на 0,9 процента, почти полностью компенсировав увеличение на уровне 1,1 процента, которое было зафиксировано месяцем ранее. Добавим, что согласно средним прогнозам экспертов значение данного показателя должно было вырасти на 0,5 процента. Кроме того, данные показали, что продажи без учета автомобильного топлива упали на 1 процент после роста на 1,2 процента в июле. Экономисты прогнозировали, что они останутся без изменений. В годовом выражении рост розничных продаж, включая автомобильное топливо, замедлился до 2,1 процента с 3 процентов месяцем ранее. Точно так же произошло с продажи за исключением автомобильного топлива, рост которых уменьшился до 2,3 процента с 3,2 процента. По оценкам экспертов рост продаж (с учетом автомобильного топлива) должен был составить 3,3 процента.

Японская иена в четверг упала к 3,5-летнему минимуму против евро после того, как ФРС накануне подтвердила свою приверженность текущей политике. В рамках пресс-конференции после объявления итогов заседания Комитета глава ФРС США Бен Бернанке отметил, что темпы сокращения покупки активов в дальнейшем будут напрямую зависеть от того, насколько стабильным будет улучшение показателей американской экономики. По мнению Бернанке, пока что процесс роста занятости на рынке труда США остается "неравномерным". Бернанке также отметил, что рост процентных ставок по ипотечным кредитам и неопределенность, связанная с фискальной политикой США оказывают негативное влияние на экономику. Кроме того, напомним, что ФРС понизила прогноз по росту экономики. В этом году рост экономики США будет находиться в пределах диапазона от 2,1% до 2,3%, а не 2,3%-2,6%, как предполагалось ранее. Прогноз по уровню безработицы и инфляции остался практически неизменным. Одна из причин, по которой ФРС не боится сохранять текущие темпы покупок - это низкая инфляция. Банк прогнозирует, что инфляция не превысит отметку 2% до 2016 года, что значительно ниже порога ФРС в 2,5%, если судить по индексу PCE.ФРС ожидает, что инфляция будет находиться на уровне не выше 1,2% в 2013 году, и вырастет до диапазона от 1,7% до 2% к 2016 году. Рост экономики составит от 2,9% до 3,1% в 2014 году и от 3% до 3,5% в 2015 году. К 2016 году экономика США будет расти в пределах от 2,5% до 3,3%. Более высокие темпы роста, в свою очередь, должны сократить уровень безработицы в стране, который составляет 7,3%. Показатель снизится до 7,1% в конце 2013 года, до 6,4% в 2014 году, до 5,9% в 2015 году и до 5,4% в 2016 году. В свете этих прогнозов подавляющее большинство политиков ФРС предсказывают, что банк не будет повышать процентные ставки до 2015 года. К 2016 году ставку по федеральным фондам могут повысить до диапазона 1,75% - 2,25%.

• В 09:30 GMT Германия объявит о продаже 12-месячных облигаций Bubill

• В 13:00 GMT Франция объвит о продаже 3-х, 6-ти и 12-месячных долговых обязательств

• В 13:20 GMT Член FOMC Деннис Локхард выступит с речью

• В 13:30 GMT ЕЦБ набирает заявки по 7-дневному основному тендеру рефинансирования /

• В 15:30 GMT США объявит о продаже 3-х и 6-месячных долговых обязательств

• В 17:30 GMT Член FOMC Ричард Фишер выступит с речью

Были опубликованы следующие данные:

01:45 Китай  Производственный индекс PMI от HSBC (предварительные данные) Сентябрь 50.1 50.9 51.2

Евро торгуется вблизи семимесячного максимума против доллара после того, как Партийный союз канцлера Германии Ангелы Меркель ХДС/ХСС в воскресенье победил на парламентских выборах с большим отрывом от конкурентов. Блок Ангелы Меркель ХДС/ХСС получает 41,5% голосов по партийным спискам, а также 45,3% по одномандатным округам, сообщила федеральная избирательная комиссия после обработки информации со всех избирательных округов. Если сторонники Меркель празднуют победу, то партнеры ХДС/ХСС по правящей коалиции, напротив, потерпели полное фиаско. Свободная демократическая партия (СвДП), согласно предварительным результатам, не преодолевает 5%-й проходной барьер и, получая лишь 4,8% голосов по партийным спискам и 2,4% по одномандатным округам, в состав будущего парламента не попадает.

Дополнительное влияние на курс евро может оказать сегодняшнее обращение Президента Европейского центрального банка Марио Драги в Европейском парламенте.

Доллар второй день теряет против иены в преддверии сегодняшних выступлений президентов ФРБ Нью-Йорка Дадли и ФРБ Атланты Денниса Локхарта. Напомним, что на прошлой неделе ФРС неожиданно воздержался от снижения ежемесячных покупок активов, заявив, что необходимо больше признаков устойчивого восстановления  рынка труда.

Австралийский доллар вырос после сегодняшней публикации предварительных данных производственного индекса PMI от HSBC по Китайской экономике. В этом месяце показатель вырос до 51,2, с 50,1 в августе, тогда как аналитики ожидали роста только к 50,9.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.3520-30

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.5995-30

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара упала к Y99.05

В 07:30 GMT Германия выпустит индекс деловой активности в производственном секторе и индекс деловой активности в секторе услуг за сентябрь. В 08:00 GMT в Еврозоне выйдет индекс деловой активности в производственном секторе, индекс деловой активности в секторе услуг, композитный индекс PMI за сентябрь. В 09:30 GMT Британия размещает 10-летние бонды. В 10:00 GMT Бундесбанк опубликует ежемесячный отчет. В 13:00 GMT в США выйдет индекс деловой активности в производственном секторе за сентябрь.

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3620 (1620)

$1.3597 (2258)

$1.3563 (2968)

Цена на момент написания обзора: $1,3529

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3492 (126)

$1.3454 (201)

$1.3396 (1307)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 октября составляет 36673 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3400 (2968);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 октября составляет 49951 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2800 (4631);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 сентября составило 1,36 против 1,35 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6301 (218)

$1.6202 (788)

$1.6105 (1052)

Цена на момент написания обзора: $1,6021

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.5992 (623)

$1.5895 (532)

$1.5798 (432)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 октября составляет 12686 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5900 (1775);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 октября составляет 12577 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5200 (1461);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 сентября составило 0,99 против 0,96 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Китайская экономика продемонстрировала новые признаки оживления, так как индикатор производственной активности в сентябре укрепился, достигнув шестимесячного максимума. Более высокое значение предварительного индекса менеджеров по снабжению HSBC для производственной сферы Китая, опубликованного сегодня, усилило ожидания того, что экономика продолжает укрепляться. Предварительное значение индекса достигло в сентябре 51,2 против августовского значения 50,1, продолжив рост выше отметки 50, которая отделяет рост от спада.

В понедельник в 01:45 GMT Китай опубликует индекс PMI для производственной сферы от HSBC за сентябрь. В 07:30 GMT Германия выпустит индекс деловой активности в производственном секторе и индекс деловой активности в секторе услуг за сентябрь. В 08:00 GMT в Еврозоне выйдет индекс деловой активности в производственном секторе, индекс деловой активности в секторе услуг, композитный индекс PMI за сентябрь. В 09:30 GMT Британия размещает 10-летние бонды. В 10:00 GMT Бундесбанк опубликует ежемесячный отчет. В 13:00 GMT в США выйдет индекс деловой активности в производственном секторе за сентябрь.

Во вторник в 08:00 GMT Германия опубликует индикатор условий деловой среды от IFO, индикатор оценки текущей ситуации от IFO, индикатор экономических ожиданий от IFO за сентябрь. В 08:30 GMT Британия выпустит объем ипотечного кредитования от ВВА за август. В 12:30 GMT в Канаде выйдет изменение объема розничных продаж, изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей за июль. США в 13:00 GMT выпустит индекс цен на жильё в 20 крупнейших городах S&P/Case-Shiller, общенациональный композитный индекс цен на жильё S&P/CaseShiller за июль, в 14:00 GMT - индикатор потребительской уверенности за сентябрь. В 16:45 GMT заместитель главы Банка Канады Лоуренс Шембри выступит с речью. В 20:30 GMT в США выйдет изменение объёма запасов сырой нефти, по данным API. В 22:45 GMT Новая Зеландия опубликует сальдо торгового баланса (за 12 мес, от начала года), сальдо баланса внешней торговли за август.

В среду в 01:30 GMT РБА опубликует отчет по финансовой стабильности. В 06:00 GMT Германия выпустит опережающий индекс потребительского климата за октябрь. В 06:00 GMT в Швейцарии выйдет индикатор потребительской активности от UBS за август. В 10:00 GMT Британия опубликует розничные продажи по данным Конфедерации Британских Промышленников за сентябрь. В США в 12:30 GMT выйдет изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования, изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования без учета транспортного оборудования за август, в 14:00 GMT - объем продаж жилья на первичном рынке за август, в 14:30 GMT - данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики.

В четверг в 01:00 GMT Новая Зеландия опубликует индикатор уверенности в деловой среде от ANZ, индикатор ожидаемой экономической активности от ANZ за сентябрь. В 06:00 GMT Британия выпустит индекс цен на жилье от Nationwide за сентябрь. В 08:00 GMT Еврозона опубликует изменение агрегата М3 денежной массы за август. В 08:30 GMT в Британии выйдет сальдо расчетного счета платежного баланса, окончательные данные по изменению объема ВВП за 2 квартал. США в 12:30 GMT опубликует число первичных обращений за пособием по безработице, число повторных заявок на получение пособия по безработице, окончательные данные по изменению объема ВВП, индекс личных потребительских расходов, основной индекс личных потребительских расходов за 2 квартал, в 14:00 GMT - изменение объема незавершенных сделок по продаже жилья за август. В 23:30 GMT Япония выпустит индекс потребительских цен Токио, индекс потребительских цен Токио без учёта цен на свежие продукты питания, индекс потребительских цен Токио без учёта цен на продукты питания и энергоносители за сентябрь, индекс потребительских цен, индекс потребительских цен без учёта цен на свежие продукты питания, индекс потребительских цен без учёта цен на продукты питания и энергоносители за август.

В пятницу в 01:30 GMT в Китае выйдет индекс опережающих индикаторов за август. В 06:00 Германия выпустит изменение объема розничной торговли за август. В 07:00 GMT Швейцария опубликует индекс ведущих экономических индикаторов от KOF за сентябрь. В 12:00 GMT в Германии выйдет предварительный индекс потребительских цен за сентябрь. США в 12:30 GMT опубликует основной индекс расходов на личное потребление, изменение уровня расходов населения, индекс-дефлятор личных потребительских расходов за август, в 13:55 GMT - индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана за сентябрь.

В воскресенье в 21:45 GMT Новая Зеландия опубликует изменение объема выданных разрешений на строительство за август. В 23:05 GMT Британия выпустит индикатор потребительской уверенности от GfK за сентябрь. В 23:30 GMT в Японии выйдет изменение объема уровня расходов домохозяйств, предварительные данные по объему промышленного производства, изменение объема розничной торговли за август.

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

01:45 Китай Производственный индекс PMI от HSBC (предварительные данные) Сентябрь 50.1 50.9 06:58 Франция Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 49.7 50.2

06:58 Франция Индекс деловой активности в секторе услуг (предварительные данные) Сентябрь 48.9 49.3

07:00 Швейцария Экономический прогноз от института KOF IV кв

07:28 Германия Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 51.8 52.3

07:28 Германия Индекс деловой активности в секторе услуг (предварительные данные) Сентябрь 52.8 53.2

07:58 Еврозона Индекс деловой активности в секторе услуг (предварительные данные) Сентябрь 50.7 51.1

08:00 Еврозона Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 51.4 51.8

10:00 Германия Ежемесянчый отчет Бундесбанка Сентябрь

12:30 США Индекс экономической активности от ФРБ Чикаго Август -0.15 -0.05

13:00 Еврозона Речь президента ЕЦБ М. Драги

13:00 США Индекс деловой активности в производственном секторе (предварительные данные) Сентябрь 53.1 54.2

13:30 США Речь члена Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли

15:15 Швейцария Речь главы Швейцарского Национального Банка Томаса Джордана

18:00 Великобритания Речь члена Комитета по денежной политике Банка Англии Б. Броадбента