Новости и прогнозы рынков CFD — 24-07-2008

Wachovia повысил рейтинг Sunoco Logistics до Outperform с Mkt Perform
Deutsche Securities повысил рейтинг TCF Financial до Hold с Sell
UBS повысил рейтинг Agnico-Eagle Mines до Buy с Neutral

JP Morgan понизил рейтинг AT&T до Neutral с Overweight
Cowen & Co понизил рейтинг Boeing до Neutral с Outperform
Deutsche Securities понизил рейтинг McDonald's до Hold с Buy

Вслед за падением основных индексов на Wall Street доллар отступил от достигнутых уровней против евро. В текущий момент пара торгуется в области $1,5650 после того, как были достигнуты сессионные минимумы на $1,5625.

Крупнейший в мире интернет продавец Amazon.com Inc сообщил о доходе второго квартала, который превысил прогнозы аналитиков, в связи с ростом продаж ТВ- панелей и повышением спроса на драгоценности, а также благодаря росту продаж за рубежом.

Второй в мире производитель автомобилей класса люкс Daimler AG чообщил о сокращении продаж в США, что повлекло за собой уменьшение доходов и сокращение прогноза прибыли.

The Dow Chemical Company сообщила о сокращении прибыли во втором квартале на 27% несмотря на повышение цен на продукцию компании, которое не смогло компенсировать более высокие расходы на топливо и сырье.

Третий в мире автопроизводитель Ford Motor Company сообщил о планах модернизации линии моделей представленных на рынке США и объявил о убытках во втором квартале в размере $8,7 млрд. Компания собирается начать поставлять на североамериканский рынок 6 малолитражных моделей, которые выпускаются в Европе.

Настроение на рынке остается пессимистичным. Основные индексы расширяют свои потери.
Стоит отметить акции Qualcomm (+8.47), которые на фоне всеобъемлющего снижения повысились и достигли максимального уровня за последние 52 недели.
Падение основных индексов продолжает оказывать поддержку казначейским облигациям. Доходность 10-летних облигаций снизилась до 4,03% вслед за ростом цены на последние на 22 тика.

- Инфляция выше чем ожидалось
- Ближайшие перспективы инфляции и ВВП ухудшились
- Комитет по денежной политике не может сделать многого для воздействия на инфляцию и ВВП в краткосрочном периоде
- Экономические данные выходят слабыми
- Настроение в бизнес кругах было "определенно мрачным"
«Комитет по денежной политике Банка Англии должен балансировать между
рисками повышения и понижения инфляции, которая является следствием проблем на кредитном рынке, а также повышения цен на энергоносители и продукты питания. Оба эти фактора ухудшают перспективы экономического роста и инфляции.» - сказал Заместитель Главы Банка Англии Чарльз Бин, не давая четких сигналов относительно дальнейшего изменения основной учетной ставки.

Евро продолжал терять свои позиции против доллара, поскольку падение уверенности в бизнес кругах Германии снизило ожидания участников рынка относительно возможного повышения учетной ставкиЕЦБ в этом году.
Йена укрепилась против евро и доллара, так как возобновление снижения основных индексов США стимулировало инвесторов сокращать объемы высокодоходных активов финансируемых за счет кредитов в Японии.
«Скорее всего мы увидим среднесрочный пик евро.» - сказал Fabian Eliasson, вице президент по валютной торговле Mizuho Corporate Bank Ltd. а Нью Йорке. - «Экономика Европы замедляется и это мешает ЕЦБ повысить учетную ставку.»
Фунт потерял свои позиции против евро, так как вышедшие данные по розничным продажам в Великобритании показали снижение показателя до минимального уровня с 1986 года поскольку ускоряющаяся инфляция стимулирует потребителей сокращать расходы.
Давление на доллар оказали вышедшие экономические данные. Так, согласно данным Национальной Ассоциации Риэлторов, продажи домов на вторичном рынке в июне снизились на 2,6%. Данные говорят о том, что экономика продолжает замедляться, поскольку потери домохозяйств сокращают их покупательскую способность, что в свою очередь приводит к снижению расходов потребителей.
Отдельный статистический отчет показал рост заявок на получение пособий по безработице до уровня 406К, что на 34К больше чем на прошлой недели.

Сектор здравоохранения остается единственным сектором, который показывает рост. Финансовой сектор достиг минимальных уровней за сессию (-3,5%). Однако, за текущую неделю рост сектора все еще составляет 4%.
Цены на нефть в настоящее время показывают незначительный рост и торгуются в области $124.65 за баррель.

NYS AG: "UBS ввел в заблуждение при реализации ценных бумаг, которые швейцарский банк охарактеризовал их как безопасные, ликвидные и свободно конвертируемые в денежный эквивалент. Однако, данная характеристика не соответствовала действительности, поскольку рынок ценных бумаг находился под огромным давлением."

Установив сессионный минимум на Y107.41, пара пыталась восстановиться, но падение основных индексов на Wall Street оказало значительное давление на доллар. В текущий момент курс находится в области Y107,55. Область Y108.00 все еще остается сильным сопротивлением. Ордера на покупку отмечены на уровне Y107.00/20 - область 200-дневной скользящей средней.

Большие потери автопроизводителей, рост заявок на получение пособий по безработице и резкое снижение продаж домов стали причиной пессимистического настроения инвесторов на Wall Street, что выразилось в значительном падении основных индексов. На текущий момент снижение каждого из троих основных индексов составляет более 1%.
Согласно данным Национальной Ассоциации Риэлторов, продажи домов на вторичном рынке в июне снизились на 2,6%. Данные говорят о том, что экономика продолжает замедляться, поскольку потери домохозайств сокращают их покупательскую способность, что в свою очередь приводит к снижению расходов потребителей.
Отдельный статистический отчет показал рост заявок на получение пособий по безработице до уровня 406К, что на 34К больше чем на прошлой недели.
Ford сообщил о потерях во втором квартале в размере $8,7 млрд. Компания сообщила о реструктуризации североамериканской линии продукции, которая будет включать малолитражные автомобили, поскольку повышение цен на топливо снижает интерес покупателей к приобретению SUV-ов. Акции третьего по объемам продаж в США автомобилестороителя упали на 6%.
Интернет продавец Amazon.com сообщил о доходе второго квартала, который превзошёл прогнозы аналитиков. Кроме того, компания повысила прогноз своих продаж на 2008 год, ссылаясь на то, что повышение цен на топливо спровоцирует покупателей чаще прибегать к услугам интернет магазинов.
Нефть продолжила падать в цене и достигла минимального уровня за последние 7 недель - $123,62 за баррель.
Цены казначейские облигации выросли, снижая таким образом доходность 10-летних облигаций до уровня 4,09%.

Цены на нефть достигли минимального уровня за последние 7 недель - $123,62 за баррель. Ближайшая поддержка представлена 100-дневнымскользящим средним на уровне $122,45 за баррель.

Основные индексы продолжают находится на отрицательной территории. Но инвестора все же проявляют интерес к покупкам некоторых компонентов индексов.
Акции Amazon.com (+10.84) выросли несмотря на общий пессимистический настрой рынка. Компания поза вчера сообщила о финансовых результатах за второй квартал, который превзошли прошлогодние на 40%. Данные по прибыли превзошли прогнозы аналитиков.
Qualcomm (+7.58) показывает один ил лучших результатов в индексе S&P 500. Компания сообщила о урегулировании давнего юридический спор с Nokia (+1.12). Урегулирование, как полагают, снимет неуверенность в данной отрасли промышленности.

«Снижение продаж на вторичном рынке жилья было вызвано в основном падением на 3,2% семейного компонента показателя. Это было самое большое снижение компонента с сентября прошлого года, и оно было следствием ранней Пасхи, что спровоцировало покупателей быть более активными в апреле. Продажи жилья могли снизиться еще больше, но не такими быстрыми темпами.»

GBP/USD продолжает восстанавливаться на фоне общего давления на доллар. Небольшие ордера на продажу расположены на $1.9885, более крупные – на $1.9900/20.

USD/JPY снизился к Y107.48 после выхода данных из сектора жилья. Курс поглотил стопы при прохождении Y107.55. Ордера на покупку отмечаются в области Y107.35/30.

В 14:00 GMT Национальная Ассоциация Риэлтеров опубликует последние данные из жилищного рынка, которые могут повлиять на динамику доллара. Ожидается, что ассоциация может сообщить о падении продаж до 4.94 млн. г/г против 4.99 млн. в мае.
Завтра ожидается выход отчета по продажам жилья на первичном рынке, которые, согласно прогнозам, упали до 503,000 с 512,000 в мае.

EUR/USD: $1.5710-25, $1.5550, $1.6000, $1.6050
USD/JPY: Y107.90, Y108.00, Y107.60, Y108.30, Y107.30, Y106.80
EUR/JPY: Y169.50
GBP/USD $1.9900
AUD/USD $0.9500

EUR/GBP поглотил стопы, тестируя stg0.7900 в процессе восстановления из области stg0.7850. Далее ордера на продажу расположены в зоне stg0.7925/30.

Смешанный старт предрекают фьючерсы для американского фондового рынка в четверг. Причиной тому послужил квартальный отчет Ford, который показал резкое падение прибыли, ожидания данных из сектора жилья и сильный квартальный отчет Amazon.com.

В среду фондовый рынок показал небольшой рост на фоне падения цен на нефть до минимального уровня с начала июня.
После начала торгов будет опубликован отчет о продаже жилья на вторичном рынке. Национальная Ассоциация Риэлтеров может сообщить о падении продаж жилья на вторичном рынке до 4.94 млн. г/г против 4.99 млн. в мае.
Палата представителей одобрила проект министра финансов Полсона по спасению Fannie Mae и Freddie Mac, который оценивается в $300 млрд.
Среди корпоративных новостей: Regional Bank National City Corp. сообщил об убытках в размере $2.45 из расчета на акцию, что существенно превышает прогнозы аналитиков.
Автопроизводитель Ford сообщил о масштабных убытках во II квартале в размере $8.7 млрд.
Ford и General Motors оказались под ударом в свете замедления темпов экономического роста и высоких цен на топливо, что негативно сказалось на спросе на многие виды автомобилей.
Квартальная прибыль Dow Chemical сократилась на 27% из-за высоких цен на энерготовары и сырье.
В то же время о прибыли сообщили 3M и Amazon.com.

GBP/USD тестирует новые сессионные минимумы в области $1.9820/25. Ордера на покупку отмечаются на $1.9800 (100-дневный МА на $1.9798).

USD/JPY продолжает торговаться в диапазоне Y107.65/80 на протяжении последнего часа или более после неудачной попытки преодолеть Y107.98. Ордера на продажу расположены на подходе к Y108.00, вплоть до Y108.20. Далее ордера на продажу отмечаются в зоне Y108.40/60.

Выходили следующие данные:
07:30 Германия PMI сектора услуг, июль, 53.3 52.1
07:30 Германия PMI производственного сектора, июль, 50.9 52.6
08:00 Е15 Текущий баланс, с учетом сезонных поправок, млрд., май, -7,3 +1,5
08:00 Е15 Текущий баланс, без учета сезонных поправок, млрд., май, -21,4 -7.4
08:00 Е15 PMI сектора услуг, июль, 48.3 48.8
08:00 Е15 PMI производственного сектора, июль, 47.5 48.7
08:00 Германия Индекс делового климата IFO, июль, 97.5 101.3
08:30 Великобритания Розничные продажи, м/м, июнь, -3.9% 3.5%
08:30 Великобритания Розничные продажи, г/г, июнь, 2.2% 8.1%

Снижение евровалюты происходит 4-й день подряд против иены, поскольку индекс делового оптимизма Германии упал до минимального уровня с момента террористических атак в 2001 году. Участники рынка снизили вероятность того, что ЕЦБ в этом году во второй раз пойдет на повышение учетной ставки.
Доллар достиг месячного максимума по отношению к цене после того, как Сенат одобрил проект министра финансов США Полсона, предусматривающих государственную помощь двум крупнейшим ипотечным компаниям США - Fannie Mae и Freddie Mac.
Британский фунт стерлингов рухнул к недельному минимуму после выхода слабого отчета по розничным продажам, которые в июне сократились на 3.9%.

EUR/USD начал торги на $1.5693. Курс резко упал под $1.5700 и показал минимумы на $1.5637 после выхода разочаровывающего индекса Ifo. Позднее курс смог восстановиться до $1.5685. Ордера на продажу расположены в области $1.5695/1.5710, более крупные – на $1.5710/25, ордера на покупку – на $1.5635/30, $1.5620/10.

GBP/USD начал торги на $1.9975. Ордера на покупку в области $1.9920 изначально сдержали снижение курса, однако слабые статистические данные все же привели фунт к минимумам на $1.9835 прежде, чем курс смог восстановиться до $1.9880/90. Ордера на покупку выставлены на $1.9835/25, $1.9800. Ордера на продажу – в зоне $1.9890/00, $1.9920, $1.9950/60.
USD/JPY начал торги на Y107.85. Курс показал сессионные минимумы на Y107.59, после чего вернулся к Y107.70. Ордера на продажу расположены в районе Y108.00/20, Y108.40/60 со стопами выше. Ордера на покупку – на Y107.50.

Рост доллара может быть ограничен ожиданиями выхода статистических данных, запланированных на сегодня и завтра, которые могут усилить опасения относительно перспектив жилищного рынка США.
Сегодня Национальная Ассоциация Риэлтеров может сообщить о падении продаж жилья на вторичном рынке до 4.94 млн. г/г против 4.99 млн. в мае. Завтра ожидается выход отчета по продажам жилья на первичном рынке, которые, согласно прогнозам, упали до 503,000 с 512,000 в мае.

EUR/USD: $1.5710-25, $1.5550, $1.6000, $1.6050
USD/JPY: Y107.90, Y108.00, Y107.60, Y108.30, Y107.30, Y106.80
EUR/JPY: Y169.50
GBP/USD $1.9900
AUD/USD $0.9500

36-часовой предупредительной забастовки пилотов в четверг, 24 июля, практически полностью нормализовалась работа двух дочерних авиалиний немецкого концерна Lufthansa - Cityline und Eurowings. Об этом сообщил его представитель во Франкфурте-на-Майне. Пилоты требуют поднять заработную плату до уровня материнского концерна. При этом персонал самой компании Lufthansa в четверг приступает к голосованию о начале бессрочной забастовки. Профсоюз Ver.di требует увеличить оплату наземного и летного персонала (50 тысяч человек) крупнейшего немецкого авиаперевозчика на 10 процентов.

EUR/USD восстановился из области минимумов, достигнутых после выходы индекса Ifo на $1.5637. Сопротивление по-прежнему расположено на $1.5700. Ордера на продажу упоминаются на $1.5710, более крупные – на $1.5725/35, далее – на подходе к $1.5750/60. Ордера на покупку расположены в зоне $1.5635/30, более крупные – на $1.5620/10 и на подходе к $1.5585/80.

Евровалюта в четверг оказалась под давлением после выхода ряда слабых статистических данных.
Опубликованные сегодня данные показали, что как производственный, так и сервисный индексы PMI показали сокращение активности, что подчеркнуло существование риска рецессии в регионе. Индекс PMI Еврозоны снизился до 5-летнего минимума в области 48.3 в июле против 49.1 в июне. Производственный индекс упал до 47.5 с 49.2 в июне. Оба показателя оказались хуже прогнозов аналитиков.
Отельный отчет показал, что индекс делового оптимизма Германии Ifo также разочаровал участников рынка. Индекс упал до 97.5 пп с 101.2 пп в июне, в то время как аналитики прогнозировали снижение до 100.0. Июньский показатель был пересмотрен с понижением с 101.3.
«Слабый индекс IFO в сочетании со слабыми показателями PMI продолжает оказывать давление на евро», говорит Метью Фостер-Смит из Thomson IFR.
Доллар поддерживают цены на нефть, которые демонстрируют снижение, а также рост вероятности того, что процентные ставки в США могут быть повышена.
Британский фунт стерлингов сегодня пострадал после выхода слабого отчета по розничным продажам, которые показали существенное сокращение в июне (максимум с 1986 года): на 3.9%.

GBP/USD торгуется выше сессионных минимумов, раннее установленных на $1.9830. Сейчас курс находится на $1.9861. Ордера на продажу расположены в области $1.9890/00, более крупные – на $1.9920. Ордера на покупку выставлены в зоне $1.9835/25 со стопами на пробитии $1.9820.

Porsche преодолел еще один барьер на пути к поглощению VW, прокомментировал представитель штутгартского концерна принятое в Брюсселе решение. По его данным, для завершения сделки Porsche нужно получить одобрение антимонопольных ведомств в 20 странах. В настоящее время "добро" дали 8 стран: Германия, США, Австралия, Бразилия, Мексика, Израиль, Россия и Украина. Концерн рассчитывает получить "зеленый свет" в остальных странах до конца октября 2008 года. По мнению экспертов, антимонопольные ведомства согласятся с поглощением, поскольку новый холдинг не будет доминировать на отдельных рынках. Porsche продает около 100 тысяч машин в год. В Европе доля штутгартского концерна на автомобильном рынке составляет 0,6 процента.

Чотаро Морита, стратег Deutsche Securities: «Похоже на то, что фаза снижения процентных ставок на базе туманных перспектив финансового сектора США, подходит к концу. Если на рынке произойдет переоценка мнений относительно дальнейшего снижения ставок – это не будет сюрпризом».

Уровень сопротивления 3: Y108.50
Уровень сопротивления 2: Y108.20
Уровень сопротивления 1: Y107.80
Текущая цена: Y107.62
Уровень поддержки 1: Y107.10
Уровень поддержки 2: Y106.70
Уровень поддержки 3: Y106.00
Комментарий: Курс торгуется недалеко от сопротивления Y107.80/90, преодоление которого отметки откроет дорогу на Y108.20 и Y108.50. Ближайшая поддержка располагается в области вчерашнего минимума и пробитого ранее сопротивления Y107.10. Сильная поддержка находится в области 50% Фибо вчерашнего роста на Y106.70. Далее снижение возможно к минимумам вторника на Y106.00/05.

Уровень сопротивления 3: Chf1.0520
Уровень сопротивления 2: Chf1.0430
Уровень сопротивления 1: Chf1.0380
Текущая цена: Chf1.0364
Уровень поддержки 1: Chf1.0240
Уровень поддержки 2: Chf1.0180
Уровень поддержки 3: Chf1.0140
Комментарий: Доллар протестировал ближайшее сопротивление на Chf1.0380/00 и откатил. Его преодоление приведет к продолжению роста в район Chf1.0430 и далее – к июньским пикам Chf1.0520/30. Сильная поддержка находится в районе Chf1.0240. Ниже коррекция может продлиться до Chf1.0180 и к более сильной поддержке на Chf1.0140 (минимум вторника).

Уровень сопротивления 3: $2.0130
Уровень сопротивления 2: $2.0070
Уровень сопротивления 1: $1.9940
Текущая цена: $1.9872
Уровень поддержки 1: $1.9830
Уровень поддержки 2: $1.9800
Уровень поддержки 3: $1.9760
Комментарий: Техническая картина практически не изменилась. Ближайшее сопротивление находится в районе часового максимума на $1.9940. Выше рост вероятен к $2.0070 (максимум 17 июля). Сильной зоной является $2.0130 (максимум 15 июля). Ближайшей поддержкой теперь является новый сессионный минимум на $1.9830. Ниже коррекция курса может достигнуть $1.9800/10.

Уровень сопротивления 3: $1.5940
Уровень сопротивления 2: $1.5800
Уровень сопротивления 1: $1.5700
Текущая цена: $1.5676
Уровень поддержки 1: $1.5630
Уровень поддержки 2: $1.5580
Уровень поддержки 3: $1.5520
Комментарий: Евро пытается восстановиться, однако, в целом, курс остается под давлением. Ближайшей поддержкой является новый сессионный минимум на $1.5630. Ниже 0 $1.5580 и $1.5520. Сопротивление расположено в районе сессионного максимума на $1.5700, далее - $1.5800. Более сильный уровень – на $1.5940 (максимум вторника).

Пара резко снизилась из района $1.9880 в область $1.9835, где в настоящее время проходит линия поддержки с 13 июня. Ордера на покупку сосредоточены на $1.9830/20. Предложение по некоторым данным отмечается в районе $1.9850, значительное в районе пробитой ранее поддержки $1.9880. Преодоление $1.9820 откроет дорогу на $1.9780/70.

EUR/USD: $1.5710-25, $1.5550, $1.6000, $1.6050
USD/JPY: Y107.90, Y108.00, Y107.60, Y108.30, Y107.30, Y106.80
EUR/JPY: Y169.50
GBP/USD $1.9900
AUD/USD $0.9500

Ожидается падение показателя в июне на 3.0% м/м после беспрецедентного роста на 3.5% м/м в мае.

-- цены на нефть оказали большое влияние на результаты
-- прогноз ВВП на текущий год остается прежним
-- недавнее снижение цен на нефть не учтено в обзоре
-- высокий обменный курс евро оказал определенное влияние на снижение индекса.

PMI в производственной сфере 47.5 против 48.7 в июне
композитный PMI 47.8 против 49.3 в июне

Индекс текущих условий Ifo в июле 105.7 против 108.3 в июне
Индекс деловых ожиданий Ifo в июле 90.0 против 94.7 в июне.

Доллар сохраняет свои позиции и торгуется в настоящее время в районе месячного максимума против иены и двухнедельного пика по отношению к единой валюте после того, как накануне стало известно о том, что законодатели США одобрили представленный секретарем Казначейства США билль, который позволит принять меры по недопущению банкротства крупнейших ипотечных банков страны - Fannie Mae и Freddie Mac.
"План спасения Fannie Mae и Freddie Mac стал еще одним фактором поддержки доллара,'' говорит Масанобу Ишикава, генеральный менеджер крупнейшей в Японии брокерской компании Tokyo Forex & Ueda Harlow Ltd. "Похоже, что правительству удалось избежать развития событий в отношении Fannie и Freddie по наихудшему сценарию,'' отмечает эксперт.
Поддержку доллару оказал и рост на фондовом рынке страны, а также спекуляции по поводу возможного скорого повышения процентных ставок ФРС с целью снижения инфляционного давления.
Доллар Новой Зеландии достиг полугодового минимума против доллара США после неожиданного снижения центральным банком НЗ основной процентной ставки на 25 б.п. до 8.00%.


EUR/USD консолидировался в пределах $1.5670-$1.5705.
GBP/USD торговался в диапазоне $1.9955/85, после чего снизился в район $1.9920.
USD/JPY вырос из области Y107.15 до Y107.80.


В четверг в первой половине дня выйдут данные PMI по ряду европейских стран и еврозоне в целом. В 08:00 GMT будет опубликован
июльский индекс делового климата немецкого экономического института IFO. В 08:30 GMT внимание рынков привлечет отчет о розничных продажах в Великобритании.

BBC
Конгресс США спасает жилищный сектор
Палата представителей, нижняя палата американского конгресса, приняла законопроект о спасении жилищного сектора, который позволит правительству помочь домовладельцам получать более дешевые займы.
Речь идет о 400 тысячах американских семей, которые оказались не в состоянии выплатить ипотечные кредиты и которые поэтому столкнулись с реальной опасностью быть выселенными из домов и квартир, купленных в рассрочку.
Уже на этой неделе или в начале следующей голосование по этому вопросу пройдет и в сенате. А палата представителей рассмотрела вопрос сразу после того как Белый дом объявил, что Джордж Буш отказался от намерения наложить вето на законопроект.

Франция хоронит 35-часовую рабочую неделю
Парламент Франции принял закон, который де-факто хоронит действующее в стране правило об обязательной 35-часовой рабочей неделе.
Новый закон позволяет компаниям заключать индивидуальные соглашения с профсоюзами по поводу количества рабочих часов и о сверхурочных.
Одобренный в начале июля Национальной ассамблеей - нижней палатой французского парламента, - в среду вечером документ был поддержан правоцентристским большинством и в результате голосования в сенате, верхней палате, хотя против него и выступили оппозиционеры-социалисты.

Российская столица опять самая дорогая
Москва третий год подряд стала самым дорогим городом для проживания иностранцев, по данным американской фирмы Mercer, одной из самых авторитетных в мире консалтинговых контор в кадровых вопросах.
При составлении своего индекса консультанты из Mercer основываются на опросах, в ходе которых принимаются во внимание самые разные факторы, сказывающиеся на стоимости жизни иностранца (обычно специалиста) в 143 крупных городах мира.
В числе этих факторов, к примеру, - средняя стоимость аренды жилья, цена похода в ресторан или кафе, литра бензина и так далее. Всего сравниваются 200 позиций.
Что касается Москвы, то здесь, в числе прочего, эксперты указывают на очень дорогой кофе, чашка которого в кафе (с учетом обслуживания) достигает 10,4 доллара США.

Deutsche Welle
Эксперты: России пора отказаться от роли всемирного энергодонора
По мнению отечественных экспертов, Россия слишком расточительно обходится с собственными энергоресурсами, экспортируя их по всему миру. Они предлагают сделать ставку на политику "энергетического национализма".
Россия должна заменить рыночные отношения в сфере энергетики политикой "энергетического национализма", считают эксперты. Новые веяния были озвучены в среду, 23 июля, за "круглым столом", собравшим российских экспертов в области энергообеспечения.

Британский концерн ВР из-за визовых проблем отзывает сотрудников из России
Британская нефтяная компания ВР решила отозвать 60 технических специалистов из России. Эти сотрудники работали в разных отраслях в ТНК-ВР, в том числе в геологоразведке и добыче, сообщил "Интерфаксу" представитель ВР в ТНК-ВР Алистер Грэм. Он объяснил, что специалисты, прикомандированные к компании ТНК-ВР, наполовину принадлежащей ВР, не могли выполнять свои обязанности с марта 2008 года, когда у них возникли сложности с получением виз.

Volkswagen превзошел ожидания аналитиков
Немецкий концерн Volkswagen в первом полугодии сумел увеличить чистую прибыль почти на треть, что превзошло ожидания аналитиков. По всему миру было продано примерно 3,3 миллиона автомобилей, что означает рост продаж почти на 6 процентов. Наиболее динамично развивался бизнес в Китае, Индии, Бразилии, России и на Украине. Достигнутые успехи, согласно заявлению менеджмента, объясняются многочисленными новыми моделями, оптимизацией производственных процессов и строгим режимом экономии. Руководство весьма оптимистично оценивает перспективы на второе полугодие, поскольку осенью в продажу поступят очередные новые модели, в том числе и шестое поколение VW Golf - важнейшей модели концерна.

Die Welt
Число бедных в России растет
Благодаря доходам от экспорта нефти российская экономика переживает период бурного роста. Однако этот рост обходит стороной россиян со средним и невысоким уровнем доходов: они вынуждены тратить все больше денег на продукты
Российская экономика процветает. Уже давно атрибуты растущего богатства России стали на Западе клише: увешанные бриллиантами женщины, миллиардеры, которые скупают по всему миру самую дорогую недвижимость. Толпы туристов, предпочитающие отдыхать на самых шикарных курортах Европы. И это, похоже, не последние деньги в их кармане.
И этому существуют убедительные объяснения: с 2000 года экономика страны ежегодно растет на 7%. Государственную казну переполняют нефтедоллары. Но это только половина правды. Не все граждане выигрывают от этого бума. Пропасть между бедными и богатыми растет. Причиной этого становится всемирная инфляция, которая не обошла стороной и Россию. В первом полугодии 2008 года уровень инфляции достиг 9%. Согласно некоторым оценкам, до конца года он составит 14%.

Сентябрьский контракт на S&P вырос в цене на 0.80 п.п. до 1283.20, а аналогичный контракт на Nasdaq прибавил 12.25 п.п. до 1861.25.

Доллар укрепил свои позиции против основных конкурентов и достиг четырехнедельного пика против иены после того, как накануне Секретарь Казначейства США Генри Поулсон заявил о своей уверенности по поводу того, что Конгресс США поддержит план по спасению двух крупнейших ипотечных компаний США Fannie Mae и Freddie Mac, а президент ФРБ Филадельфии Плосье высказал мнение о необходимости повышения процентных ставок.
Иена обновила рекордный минимум против евро и понесла серьезные потери против доллара США в ходе возобновления роста на мировых фондовых рынках, результатом чего стало повышение активности в сфере carry trades.
"Спекуляции по поводу того, что период неуверенности и большая часть плохих новостей уже в прошлом послужили причиной возобновления у инвесторов аппетита к рискам,'' говорит Дерек Халпенни, глава департамента лондонского представительства Bank of Tokyo- Mitsubishi. "Мы находимся в финальной стадии окончания периода слабости доллара," уверен эксперт.
В настоящий момент фьючерсы на федеральные фонды учитывают 49%-ю вероятность того, что ФРС повысит свою 2%-ю ставку на 25 пунктов до 16 сентября. Неделей ранее шансы подобного исхода заседания составляли 23%. Очередное заседание FOMC состоится 05 августа.
Рост индекса потребительских цен в Канаде оказал поддержку канадскому доллару, который укрепил свои позиции против доллара США.
Доллар активизировал рост после сообщения о существенном падении темпов роста промышленных заказов в еврозоне в мае.
По сравнению с предыдущим месяцем показатель снизился на 3.5%.
Цены на нефть сегодня достигли минимального уровня за последние 6 недель $125,90 за баррель. С 11 июля цены на «черное золото» снизились на 15% от рекордного уровня $147,27 за баррель. данный факт также стал фактором поддержки американской валюты. Напомним, что согласно расчетам в 2007 году цены на нефть и курс евродоллара двигались одном направлении в 90% случаев.
ФРС, "Бежевая книга", подготовленная к встрече FOMC 5-6 августа:
"Экономическая активность снизилась с момента публикации предыдущего отчета. 5 восточных федеральных округов констатируют ослабление активности. ФРБ Чикаго отмечает замедление роста. ФРБ Канзаса сообщил о умеренной активности. Потребитель остается инертным, производство сокращается несмотря на высокие объемы экспорта. Ценовое давление остается высоким, что является следствием роста цен на нефть". Отчет был подготовлен ФРБ Канзаса на основании данных, собранных до 14 июля. В "Бежевой книге" за апрель было отмечено, что «экономическая активность в целом оставалась слабой», таким образом текущий отчет говорит о ухудшении ситуации.
На июльском заседании МРС за то, чтобы оставить учетную ставку неизменной проголосовали 7 членов. В пользу снижения ставку на 25 пп традиционно отдал свой голос Бленчфлауэр. Однако был также один голос в пользу повышения ставки на 25 пп со стороны Бэсли. В протоколе говорится, что последующее повышение ставки может не понадобиться, при этом члены МРС согласились, что в июле было сложно принять решение. Впервые с мая 2006 года было три предложения по ставке.
Центральный банк Новой Зеландии снизил основную процентную ставку на 25 б.п., до 8.00% и дал понять, что может продолжить либерализацию монетарной политики в связи с замедлением темпов экономического роста.

EUR/USD не смог преодолеть $1.5800, после чего снизился к $1.5715. После отката в область $1.5750 давление на курс возобновилось, в результате чего был установлен сессионный минимум в районе отметки $1.5666. Торги завершились двумя десятками пунктов выше данного уровня.

GBP/USD консолидировался в диапазоне $1.9900/40. Получив поддержку в области $1.9925/20 пара после публикации отчета CBI укрепила свои позиции в район отметки $2.0020/25. После двух неудачных попыток взятия данного сопротивления курс закрылся на отметке $1.9970.

USD/JPY в течение дня сохранял позитивный настрой и вырос из области Y107.15 до Y107.99.
В четверг в первой половине дня выйдут данные PMI по ряду европейских стран и еврозоне в целом. В 08:00 GMT будет опубликован
июльский индекс делового климата немецкого экономического института IFO. В 08:30 GMT внимание рынков привлечет отчет о розничных продажах в Великобритании. Данные о продажах на вторичном рынке жилья США выйдут в 14:00 GMT. Индекс потребительских цен Японии будет опубликован в 23:30 GMT.

Благодаря падению цен на нефтьлидерами роста являются акции авиакомпаний. Финансовый сектор также существенно укрепил свои позиции после сообщений о намерении правительства США оказать поддержку крупнейшим в стране ипотечным банкам Fannie Mae и Freddie Mac. Индекс Shanghai Composite Index вырос с момента открытия торгов на 39.50 п.п., или 1.39%, до 2,877.35.

Уровень сопротивления 3: Y108.50
Уровень сопротивления 2: Y108.20
Уровень сопротивления 1: Y107.80
Текущая цена: Y107.80
Уровень поддержки 1: Y107.10
Уровень поддержки 2: Y106.70
Уровень поддержки 3: Y106.00

Комментарий: Курс торгуется в районе сопротивления Y107.80/90 преодоление которого отметки откроет дорогу на Y108.20 и Y108.50.Ближайшая поддержка располагается в области вчерашнего минимума и пробитого ранее сопротивления Y107.10. Сильная поддержка находится в области 50% Фибо вчерашнего роста на Y106.70. Далее снижение возможно к минимумам вторника на Y106.00/05.

Уровень сопротивления 3: Chf1.0520
Уровень сопротивления 2: Chf1.0430
Уровень сопротивления 1: Chf1.0380
Текущая цена: Chf1.0374
Уровень поддержки 1: Chf1.0240
Уровень поддержки 2: Chf1.0180
Уровень поддержки 3: Chf1.0140

Комментарий: Доллар тестирует ближайшее сопротивление на Chf1.0380/00, взятие которого приведет к продолжению роста в район Chf1.0430 и далее – к июньским пикам Chf1.0520/30. Сильная поддержка находится в районе Chf1.0240. Ниже коррекция может продлиться до Chf1.0180 и к более сильной поддержке на Chf1.0140 (минимум вторника).

Уровень сопротивления 3: $2.0130
Уровень сопротивления 2: $2.0070
Уровень сопротивления 1: $2.0030
Текущая цена:$1.9975
Уровень поддержки 1: $1.9900
Уровень поддержки 2: $1.9840
Уровень поддержки 3: $1.9800

Комментарий: Техническая картина практически не изменилась. Ближайшее сопротивление находится в районе вчерашнего пика $2.0030. Выше рост вероятен к $2.0070 (максимум 17 июля). Сильной зоной является $2.0130 (максимум 15 июля). Ближайшей поддержкой остаются вчерашние минимумы на $1.9900 (здесь же находится 50% Фибо $1.9670-$2.0130). Ниже коррекция курса может достигнуть $1.9850/40, где проходит нижняя граница нисходящего с 15 июля канала и $1.9800/10.

Уровень сопротивления 3: $1.5940
Уровень сопротивления 2: $1.5890
Уровень сопротивления 1: $1.5800
Текущая цена: $1.5693
Уровень поддержки 1: $1.5670
Уровень поддержки 2: $1.5610
Уровень поддержки 3: $1.5570

Комментарий: Евро активизировал снижение и преодолел к настоящему моменту поддержку в области $1.5720. Теперь ближайшей поддержкой представляется район минимумов среды-четверга и 50% роста движения $1.5300-$1.6030 - $1.5680/70. Сильная поддержка остается в области минимума 07 июля на $1.5600/10. Ниже располагается $1.5570. Промежуточное сопротивление остается у сессионного максимума среды на $1.5800. Здесь же находится 50% двухдневного падения курса. Выше располагается зона $1.5880/90, далее – максимум вторника на $1.5940.

Change % Change Last
Nikkei 225 +127.97 +1.0% 13,312.93
Topix +15.61 +1.2% 1,303.35
DAX 30 +93.30 +1.45% 6,536.09
САС 40 +81.48 +1.88% 4,408.74
FTSE 100 +85.80 +1.60% 5,449.90
Dow +29.88 +0.26% 11,632.38
Nasdaq +21.92 +0.95% 2,325.88
S&P +5.19 +0.41% 1,282.19
10YR +0.5100 +0.124% 4.148%
NYMEX Crude Oil -3.98 -3.10% 124.44
Gold -25.70 -2.71% 922.80

07:30 Германия PMI сектора услуг июль 52.1
07:30 Германия PMI производственного сектора июль 52.6
08:00 Е15 Текущий баланс, с учетом сезонных поправок, млрд. май -0.3
08:00 Е15 Текущий баланс, без учета сезонных поправок, млрд.май -9.2
08:00 Е15 PMI сектора услуг июль 49.1
08:00 Е15 PMI производственного сектора июль 49.2
08:00 Германия Индекс делового климата IFO июль 101.3
08:30 Великобритания Розничные продажи, м/м июнь 3.5%
08:30 Великобритания Розничные продажи, г/г июнь 8.1%
12:30 США Заявки на получение пособия по безработице неделя до 19 июля 366K
14:00 США Продажи на вторичном рынке жилья июнь 4.99M 4.95M
23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, без учета продуктов питания, г/г июнь 1.3%
23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, без учета продуктов питания и энергоносителей, г/г июнь 0.3%
23:30 Япония Общенациональный индекс потребительских цен, без учета продуктов питания и энергоносителей, г/г июнь -0.1%
23:30 Япония Общенациональный индекс потребительских цен, без учета продуктов питания, г/г июнь 1.5%
23:30 Япония Общенациональный индекс потребительских цен, г/г июнь 1.3%
23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, г/г июнь 1.5%

High Low Close
EUR/USD 1.5794 1.5666 1.5684
USD/JPY 107.97 107.15 107.92
GBP/USD 2.0028 1.9902 1.9972
USD/CHF 1.0402 1.0287 1.0381

EUR/JPY 169.95 169.09 169.27
EUR/GBP 0.7928 0.7836 0.7850
GBP/JPY 215.85 213.43 215.55
GBP/CHF 2.0784 2.0506 2.0735

07:30 Германия PMI сектора услуг июль 52.1
07:30 Германия PMI производственного сектора июль 52.6
08:00 Е15 Текущий баланс, с учетом сезонных поправок, млрд. май -0.3
08:00 Е15 Текущий баланс, без учета сезонных поправок, млрд.май -9.2
08:00 Е15 PMI сектора услуг июль 49.1
08:00 Е15 PMI производственного сектора июль 49.2
08:00 Германия Индекс делового климата IFO июль 101.3
08:30 Великобритания Розничные продажи, м/м июнь 3.5%
08:30 Великобритания Розничные продажи, г/г июнь 8.1%
12:30 США Заявки на получение пособия по безработице неделя до 19 июля 366K
14:00 США Продажи на вторичном рынке жилья июнь 4.99M 4.95M
23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, без учета продуктов питания, г/г июнь 1.3%
23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, без учета продуктов питания и энергоносителей, г/г июнь 0.3%
23:30 Япония Общенациональный индекс потребительских цен, без учета продуктов питания и энергоносителей, г/г июнь -0.1%
23:30 Япония Общенациональный индекс потребительских цен, без учета продуктов питания, г/г июнь 1.5%
23:30 Япония Общенациональный индекс потребительских цен, г/г июнь 1.3%
23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, г/г июнь 1.5%

Закрытие фондового рынка:
Nikkei 225 +127.97 +1.0% 13,312.93
Topix +15.61 +1.2% 1,303.35
DAX 30 +93.30 +1.45% 6,536.09
САС 40 +81.48 +1.88% 4,408.74
FTSE 100 +85.80 +1.60% 5,449.90
Dow +29.88 +0.26% 11,632.38
Nasdaq +21.92 +0.95% 2,325.88
S&P +5.19 +0.41% 1,282.19
10YR +0.5100 +0.124% 4.148%
NYMEX Crude Oil -3.98 -3.10% 124.44
Gold -25.70 -2.71% 922.80

В среду основные индексы Японии выросли второй день подряд вслед за падением цен на нефть до шестинедельного минимума, что снизило давление на производственные издержки и повысило спрос потребителей на японские товары. Рекордные цены на нефть стали причиной того, что домохозяйства и компании сократили свои расходы; это, в свою очередь, понизило уверенность потребителей до 26-летнего минимума в прошлом месяце и побудило японские банки урезать прогноз роста на прошлой недели. Согласно ожиданиям аналитиков, рост потребительских цен в последней декаде июля может сильно ускориться.
Снижение цен на нефть оказало поддержку акциям автомобилестроителей. Акции Honda Motor Co. выросли на 2,8% и достигли максимального уровня за месяц. Акции Daihatsu Motor, крупнейшего в Японии производителя мини автомобилей, выросли на 3,8%.
В то же время снизились акции компаний связанных с нефтедобывающей отраслью. Упали на 4,2% акции Inpex Holdings Inc., крупнейшего Японского разработчика газовых и нефтяных месторождений.
После оглашения финансовых результатов за квартал Caterpillar Inc, которые оказались выше прогнозов аналитиков, выросли акции японских конкурентов компании KomatsuLtd. и Hitachi Construction Machinery Co. на 2,3% и 3,9% соответственно. Рост доходов компаний производителей строительной техники вызван повышение спроса на производимую продукцию в Китае и Среднем Востоке. Komatsu Ltd. сообщит о квартальных результатах 29 июля.
Выросли акции крупнейших застройщиков Японии Mitsubishi Estate и Mitsui Fudosan на 6,9% и 3,9% соответственно. Согласно отчета JPMorgan компании являются лидерами в индустрии недвижимости Японии и имеют стабильные рентные платежи.
Под индекс недвижимости в индексе Topix вырос на 5,6%; показав максимальный рост среди 33 групп промышленности, под-индекс достиг максимального значения с 28 апреля.
Основные индексы Европы в среду выросли и достигли максимальных уровней за месяц. Поддержку индексам оказало снижение цен на нефть, уменьшение беспокойства относительно финансовых потерь банков и оглашение финансовых результатов автомобилестроителей, которые оказались лучше ожиданий аналитиков.
Национальные индексы выросли на всех 18 западноевропейских рынках кроме Норвегии.
Падение цен на нефть стало причиной повышения акций авиалиний. Акции Air France-KLM Group, крупнейшей авиалинии Европы, выросли на 6%.
Заявление Deutsche Bank АG о том, что финансовые учреждения постепенно преодолевают потери от кризиса на кредитном рынке, поддержало акции банковских учреждений. Выросли акции UBS AG и HSBC Holdings Plc на 6% и 3,7% соответственно. Группа акций банковских учреждений показала самый большой рост за последние четыре месяца.
Акции Volkswagen выросли на 6,9%. Крупнейший автопроизводитель Европы сообщил о росте прибыли во втором квартале на 35% до €1,64 млрд евро (аналитики прогнозировали €1,29 млрд). Продажи компании выросли на 4,5% благодаря началу реализации SUV Tiguan. Прибыль PSA Peugeot Citroen также оказалась выше прогнозов аналитиков, что привело к росту акций компании на 11%.

Сессию среды, которая была насыщена как корпоративными так и некоторыми экономическими новостями, основные индексы завершили незначительным ростом.

Что касается корпоративных новостей, то 110 компаний, включая 4 компонента Dow, сообщили о своих финансовых результатах за второй квартал. Экономические новости были представлены данными по запасам сырой нефти, которые показали снижение запасов с прощлой недели на 1,6 млн баррелей, и отчетом ФРС «Бежевая книга», который констатировал снижение экономической активности с момента публикации обзора за предыдущем отчетный период.
Поддержку индексам на Wall Street оказали цены на нефть, которые снизились до минимального уровня за последние 6 недель и закрыли регулярную сессию на уровне $124,44 за баррель.
Снижение цен на нефть негативно повлияло на энергетический сектор (-3,8%).
В фокусе участников рынка снова оказался финансовый сектор. Washington Mutual (-1.17) сообщила о квартальных убытках в размере $3,3 млрд, что оказалось значительно больше ожиданий аналитиков. Изначально финансовый сектор установил сессионные максимумы, повысившись на 4,6% на ожиданиях, что конгресс одобрит план поддержки крупнейших ипотечных компаний США Fannie Mae (+1.59) и Freddie Mac (+1.10). Но сообщение WaMu сократило достижения сектора, который закрылся ростом на 1,9%. В текущем году финансовый сектор снизился на 23%.
Среди компаний, чей доход превзошёл ожидания аналитиков, стоит отметить: Anheuser-Busch (+0.11), ConocoPhillips (+2.48), Exelon (-0.22), General Dynamics (+5.82), Norfolk Southern (+4.27), McDonald's (+0.46), PepsiCo (+1.51), Pfizer (+0.74), WellPoint (+4.42) и Wyeth (+0.87).
Сектор товаров переменного спроса поднялся на 2.0% во главе с ростом акций застройщиков на 4,0%.
Акции автопроизводителей выросли на 3,0% после того как General Motors (+0.28) повысил прогноз глобальных продаж на 2008 год вслед за сокращением цен на нефть.
Потери сектора материалов составили 1,7%