Новости и прогнозы: фондовый рынок от 02-07-2014

Цены на алюминий должны показать долгосрочный рост, чтобы обеспечить существенную положительную динамику акциям Alcoa (АА). Но на акции компании весомое влияние оказывают тенденции в аэрокосмической отрасли США.

Область, которая обеспечивает внушительный рост доходов ориентирована на разработку и производство аэрокосмических алюминиевых элементов. Alcoa вошла в дивизион подобных компаний после приобретения компании Firth-Rixson - производителя компонентов реактивных двигателей.

Этот шаг все больше уменьшает зависимость компании Alcoa от цены на алюминий, в отличие от конкурентов - Aluminum Corporation of China (ACH) и Century Aluminum (CENX).

Перемещаясь в сторону растущего рынка аэрокосмической промышленности, Alcoa реформирует свой ​​бизнес. Компания становится не только поставщиком товара, а частично добытчиком, поставщиком, и вертикально интегрированной аэрокосмической структурой с интеллектуальной собственностью.

Alcoa уже производит крепежные системы, аэродинамические поверхности реактивных двигателей, авиационно-космический лист. Вхождение в новый бизнес дало компании возможность расширить один из своих заводов в Вирджинии, и сделать большую экспансию земли в штате Индиана. Эта компания собирается идти "олл-ин" в аэрокосмической сфере, и это должно окупиться более высокими темпами роста выручки и прибыли в будущем.

По мнению аналитиков, приобретение Firth -Rixson увеличит доходы от производства аэрокосмических элементов Alcoa на 20%.

Alcoa имеет некоторые проблемы в своих остальных направлениях деятельности, в отличие от роста доходов аэрокосмического подразделения. Компания, скорее всего, потеряет деньги в этом году, а соотношение цены к прибыли Alcoa (P/E) на 2015 год составляет 21. Показатель кажется высоким, но при взгляде на прогнозируемые пятилетние темпы роста прибыли на 49%, коэффициент PEG (финансовый коэффициент, сопоставляющий цену акции с прибылью на акцию и ожидаемой будущей прибылью) компании равен 0,69. На самом деле, это говорит о том, что акции Alcoa недооценены в более долгосрочной перспективе.

Поскольку акции Alcoa выросли почти на 95% за последние 12 месяцев и на 41% с начала года, рост прибыли на акцию ожидается настолько высокий, что Alcoa сейчас восприимчив к любой новости, которая может ухудшить прогнозы по прибыли. Чем выше прогнозы, тем больше места остается для разочарования.

У Alcoa был сильный год, в этом можно убедиться, посмотрев на месячный график акций компании. Как можно увидеть на графике, АА сталкивается с двумя ценовыми барьерами в виде скользящей средней и максимумами 2011 года. Более значительным уровнем является максимум 2011, потому что инвесторы, которые купили акции там, могут зафиксировать их, чтобы закрыть позицию без убытка. Будет интересно посмотреть, смогут ли быки перевесить медведей в этой точке.

На графике акций за 2014 год показан восходящий тренд. В случае, если он будет сломан, акции могут откатить до $12.35, или, возможно, даже до уровня $10,85.

Из-за существенного движения в течение последних 12 месяцев, акции кажутся немного переоцененными в краткосрочной перспективе и, скорее всего, отступят, столкнувшись с сопротивлением. Тем не менее, Alcoa продемонстрировала огромную силу, и трудно предсказать, когда произойдет откат.

На текущий момент акции Alcoa (АА) котируются по $14.87 (+0,47%)

Европейские фондовые индексы завершили торги разнонаправлено после того, как вчера зафиксировали наибольшее повышение почти за два месяца.

Читать далее

Фондовые индексы США около нуля, после вчерашнего закрытия на рекордных уровнях.

Как стало известно сегодня после открытия рынка, майский объем производственных заказов в США существенно снизился, превысив при этом прогнозы экспертов. Министерство торговли заявило, что это было связано с падением спроса на военную технику. По данным министерства, число новых заказов на промышленные товары снизилось в мае месяце на 0,5 процента, что последовало за ростом на 0,8% в предыдущем месяце, который был пересмотрен с +0,7%. Многие эксперты ожидали менее значительное падение - на 0,1%.

Цены на нефть немного уменьшились, направившись при этом к самому низкому уровню за почти три недели, что было связано с положительными новостями по Ливии. На ход торгов также повлияли данные по запасам нефти в США, опубликованные сегодня. В еженедельном докладе министерства энергетики США было сказано, что коммерческие запасы нефти в США на прошлой неделе упали на 3155 тыс. баррелей - до 384.935 млн баррелей.

Компоненты индекса DOW торгуются разнонаправленно (15 в минусе против 15 в плюсе). Наибольшее падение демонстрирует JPMorgan Chase & Co. (JPM, -1.17%). Второй день подряд лидируют акции International Business Machines Corp. (IBM, +1.05%).

На текущий момент сектора индекса S&P также торгуются разнонаправленно. Как и вчера, больше всех вырос сектор здравоохранения (+0.4%). Самое большое падение демонстрирует сектор коммунальных услуг (-1.7%).

На текущий момент:

Dow 16,969.36 +13.29 +0.08%

Nasdaq 4,460.52 +1.87 +0.04%

S&P 500 1,973.63 +0.31 +0.02%

10 Year Yield 2.62% +0.06 --

Gold $1,330.70 +4.10 +0.31%

Oil $104.50 -0.84 -0.80%

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.59% (+3 б.п.).

Золото $1,326.00 (-0.05%)

Нефть (WTI) $104.77 (-0.54%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1966.90 (+0.06%), фьючерс NASDAQ вырос на 0.09% до уровня 3888.25.

Внешний фон нейтральный. Азиатские фондовые индексы завершили сессию ростом, основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрирую смешанную динамику.

Nikkei 15,369.97 +43.77 +0.29%

Hang Seng 23,549.62 +358.90 +1.55%

Shanghai Composite 2,059.42 +9.04 +0.44%

FTSE 6,820.24 +17.32 +0.25%

CAC 4,457.06 -4.06 -0.09%

DAX 9,914.34 +11.93 +0.12%

Августовские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $104.80 за баррель (-0.47%)

Цены на золото торгуются в области $1326.10 за унцию (-0.04%).

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете находятся незначительно выше нулевой отметки. Инвесторы ожидают публикации данных по рынку труда США, которые будут опубликованы завтра.

Обнародованные до начала торгов данные по занятости в частном секторе американской экономики указали на рост количества новых рабочих мест по итогам июня на 281 тыс. - больше чем на 100 тыс. выше майского значения показателя (+179 тыс.). Согласно средним прогнозам, ожидался менее значительный рост, до 206 тыс.

Среди сообщений корпоративного характера, которые привлекли внимание участников рынка на премаркете, стоит отметить заявление исполнительного директора JPMorgan Chase&Co (JPM) Джейми Даймон о том, что у него диагностирован рак горла. При этом Даймон отметил: болезнь диагностирована на ранней стадии, поэтому имеются высокие шансы на излечение. Также глава JPM заявил, что он планирует продолжить руководить компанией во время процесса лечения. Акции JPM отреагировали на данные сообщения снижением.

После начала торгов внияние участников рынка привлеку данные по производственнным заказам, которые будут представлены в 14:00 GMТ. В 15:00 GMT состоится выступление главы ФРС Джанет Йеллен, от которой ожидают услышать больше конкретных сигналов относительно дальнейших планов федрезерва. Но навряд ли желания рынков будут исполнены, так как с момента заседания Комитета по открытому рынку (FOMC) каких-либо данных, указывающих на существенное изменение ситуации в американской экономике, не поступило. Если Йеллен в своем выступлении и затронет вопрос перспектив денежно-кредитной политики, то это, скорее всего, будут те же тезисы, которые уже были озвучены 18 июня.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Повышение рейтингов:

Снижение рейтингов:

Прочее:

Аналитики Evercore повысили целевую стоимость акций Apple (AAPL) до $115 с $100

Аналитики Morgan Stanley установили целевую стоимость акций Nike (NKE) на уровне $88

Фондовые индексы Европы растут второй день в ожидании новых статданных о росте числа рабочих мест и заказах промышленных предприятий США.

Что касается опубликованной в регионе статистики, в мае 2014 года по сравнению с апрелем 2014 года цены производителей промышленной продукции снизились на 0,1% в еврозоне и 28-ми странах ЕС. Об этом свидетельствуют оценки Евростата (статистического управления Европейского Cоюза). В мае 2014 года по сравнению с маем 2013 года цены производителей промышленной продукции снизились на 0,9% в еврозоне и на 1,0% в EС 28.

0,1%-ное снижение цен производителей промышленной продукции в общем объеме промышленности в еврозоне в мае по сравнению с апрелем связано с падением на 0,3% в энергетическом секторе и на 0,1% для потребительских товаров недлительного пользования, в то время как цены остались стабильными на промежуточные товары и капитальные товары, а выросли на 0,1% на потребительские товары длительного пользования.

Цены в общей промышленности без учета энергии остались стабильными.

Акции нидерландской Royal Vopak NV, крупнейшего в мире оператора нефтяных и химических хранилищ, подорожали на 0,8%. Компания готовит отчуждение как минимум 15 небольших терминалов с целью увеличения свободного денежного потока.

Котировки акций Bayerische Motoren Werke AG поднялись на 0,8%. По данным информированных источников, BMW вложит почти $1 млрд в сооружение нового завода в Мексике, который будет производить 150 тыс. автомобилей в год, начиная с 2019 года. Пресс-служба BMW объявила, что подробная информация будет обнародована 3 июля.

Рыночная стоимость датской Chr. Hansen Holding A/S, производящей ферменты для молочной продукции, выросла на 3%, так как ее прибыль за 3-й финквартал превзошла ожидания рынка.

Курс ценных бумаг французского оператора связи Orange SA упал на 2,8% после заявления компании о том, что она не намерена участвовать в консолидации телекоммуникационного рынка страны.

На текущий момент:

FTSE 100 6,817.41 +14.49 +0.21%

CAC 40 4,467 +5.88 +0.13%

DAX 9,929.71 +27.30 +0.28%

По итогам сегодняшних торгов основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись на позитиве вслед за рынком акций США. Инвесторы отыгрывали позитивные данные о деловой активности в перерабатывающей промышленности двух крупнейших экономик мира - США и Китая. Читать далее ...

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

S&P/ASX 200 5,375.9 -19.85 -0.37%

TOPIX 1,276.08 +13.52 +1.07%

SHANGHAI COMP 2,050.38 +2.05 +0.10%

FTSE 100 6,802.92 +58.98 +0.87%

CAC 40 4,461.12 +38.28 +0.87%

DAX 9,902.41 +69.34 +0.71%

Dow +128.73 16,955.33 +0.77%

Nasdaq +50.47 4,458.65 +1.14%

S&P +12.99 1,973.22 +0.66%

Фондовые индексы США показали заметное повышение и закрылись вблизи рекордных уровней. Катализатором роста стали акции технологического сектора и потребительских товаров,

Читать далее