Noticias de mercados

Según el último recuento de coronavirus (COVID-19) de Reuters, los casos globales alcanzaron los 60 millones, y el número de muertos llegó a 1.4 millones, el miércoles. El análisis también mencionó que el ritmo de las nuevas infecciones se acelera y los Estados Unidos informan un número récord de hospitalizaciones.

Los detalles sugieren que EE.UU. reportó 1 millón de nuevos casos de COVID-19 en menos de una semana, lo que eleva el total de infecciones reportadas a más de 12.5 millones y su número de muertes a 260.000, según el informe.

Más información indica: "En Europa, se registraron 1 millón de casos nuevos en solo cinco días, para un total de más de 16 millones de casos, incluidas 365.000 muertes".

Además, se menciona que India sigue siendo el segundo país más afectado a nivel mundial con casi 9.2 millones de casos. Sin embargo, el ritmo de nuevos casos se ha ralentizado en las últimas semanas.

Implicaciones de los mercados

Noticias como esta frenan el sentimiento del comercio mundial, que a su vez podría observarse bien en el cierre de Wall Street al final de la jornada del miércoles.

• El GBP/USD se aprecia por cuarto día consecutivo y se acerca a 1.3400.
• La libra ignora el déficit presupuestario histórico y las sombrías perspectivas económicas.
• GBP/USD sigue apuntando a 1.3400 y por encima - UOB.

La libra esterlina sigue cotizando con un tono fuerte y se ha apreciado por cuarto día consecutivo el miércoles, extendiendo su rebote desde los mínimos de la semana pasada en 1.3100 hasta los máximos de la sesión un puñado de pips por debajo de 1.3400.

La libra ha sido imperturbable por el plan récord de préstamos del Reino Unido, ni por las sombrías perspectivas económicas descritas por el ministro de finanzas Rishi Sunak el miércoles y ha mantenido su tendencia positiva frente al dólar estadounidense para probar máximos de 12 semanas en 1.3395.

El ministro de Finanzas ha anunciado un plan para pedir prestados 400.000 millones de libras esterlinas para compensar el devastador impacto económico de la pandemia de COVID-19. Este será el mayor déficit presupuestario en tiempos de paz. Más allá de eso, Sunak reveló que la economía del Reino Unido se contraerá a un ritmo del 11.3% en 2020, el mayor declive económico en 300 años, para recuperar solo la mitad de esa pérdida en 2021.

Cable sigue respaldado por las esperanzas de que una vacuna COVID-19 podría estar disponible a principios del próximo año y la confianza de los inversores en un acuerdo de Brexit antes del final del período de transición el 31 de diciembre.

GBP/USD apuntando hacia 13400 y más - UOB

Desde un punto de vista técnico, el equipo de análisis de divisas de UOB ve al par apuntando al alza y por encima de 1.3200: “El tono subyacente se ha fortalecido un poco y vemos una posibilidad de que la libra esterlina suba hasta 1.3400. En esta etapa, la perspectiva de un avance sostenido por encima de este nivel no es alta (la próxima resistencia está en 1.3440). El soporte está en 1.3335 seguido de 1.3300 ".

Niveles técnicos

• El rally del EUR/JPY se extiende por encima de 124.00 y se acerca al área de resistencia de 125.00.
• Los niveles de soporte inmediato son 124.15 y la SMA de 50 días en 123.60.

El euro ha extendido su tendencia alcista frente al yen japonés el miércoles, rompiendo por encima de la media móvil simple de 100 días, en 124.00, alcanzando mínimos de dos semanas en la zona de 124.50.

Los indicadores técnicos en el gráfico diario permiten una mayor subida del euro, con el RSI aún por debajo del territorio de sobrecompra. Por el lado positivo, el siguiente nivel de relevancia es la zona de 125.00, que detuvo a los alcistas del euro el 9 y 20 de octubre y el 9 de noviembre. Una vez superado, el par podría apuntar hacia 126.10 (máximo del 11 de septiembre) y 126.45 (máximo del 10 de septiembre).

En el lado negativo, el soporte inmediato se encuentra en 124.15 (soporte intradiario) y por debajo de aquí, el SMA de 50 días en 123.60 y 122.85 (mínimo del 19 de noviembre).

Gráfico diario 

Niveles técnicos

• El EUR/USD no mostrò una gran reacción a las Minutas del FOMC recientemente publicadas y continúa operando justo por encima de 1.1900.
• Las Minutas mostraron que la Fed mantiene la opcionalidad con respecto a los ajustes a su programa de QE, que pueden reforzar las expectativas de acción en diciembre.

El EUR/USD continúa operando no muy por debajo del máximo del día y cómodamente por encima de 1.1900 tras la publicación de las Minutas del FOMC de la reunión del 4 y 5 de noviembre, que no provocó una reacción significativa del mercado. En el día, el par cotiza con ganancias de más de 20 pips o alrededor del 0.2%.

EUR/USD no responde a las Minutas del FOMC

Las Minutas de la reunión del FOMC del 4 al 5 de noviembre se acaban de publicar e hicieron poco para estimular la reacción del mercado. En la reunión del FOMC de noviembre, los miembros mantuvieron la opción de cambios futuros en su programa de compra de activos, cuyo tema ha sido el foco principal de los mercados en los últimos tiempos, diciendo que podría modificar el ritmo, la madurez o la duración de las compras en el futuro. Muchos miembros favorecieron una guía mejorada para la compra de bonos bastante pronto, mientras que "varios" otros expresaron su preocupación de que una expansión significativa en las tenencias de activos podría tener consecuencias no deseadas.

Si bien las actas ahora están desactualizadas, dado que la reunión tuvo lugar antes de las noticias positivas sobre vacunas de este mes, al optar por mantener la opcionalidad con respecto a los ajustes a su programa de QE, la Fed puede reforzar las expectativas de acción en la reunión de diciembre. Esto, en línea con el tono más moderado adoptado últimamente por los miembros del FOMC (dada la falta de estímulo fiscal y el aumento de casos de virus), es probable que influya en el USD en el futuro.

Pasando al BCE; Tanto el miembro del Consejo de Gobierno del BCE, Yves Mersch, como el vicepresidente del BCE, Luis de Guindos, hablaron el miércoles. Mersch dio el visto bueno a una expansión del PEPP y las TLTRO en diciembre, como han hecho prácticamente todos los demás miembros del BCE hasta ahora, mientras que De Guindos señaló que las opciones de estímulo se están calibrando en vista del reciente repunte de los precios del crudo y de las recientes buenas noticias sobre las vacunas Covid-19.

Ambos son desarrollos agresivos en lo que respecta al BCE, y los comentarios de De Guindos el miércoles deberían servir como una advertencia para los mercados de que el BCE podría no estar tan inclinado a entregar demasiado en el frente de estímulo en diciembre como lo hicieron. quizás volviéramos a finales de octubre.

EUR/USD batalla para cerrar por encima del máximo mensual

El EUR/USD está actualmente librando una batalla para cerrar por encima del máximo mensual anterior en 1.1919. Si puede, sería una señal alcista de que un movimiento hacia los máximos de agosto por encima de 1.1950, e incluso hasta 1.2000 podría ser el próximo. De no hacerlo, se envía la señal de que tal vez una nueva prueba de 1.1800 a 1.1800 es más probable en el futuro cercano.

Gráfico de ocho horas 


 

• Los precios del WTI suben un 30% en noviembre para alcanzar niveles superiores a los 46 dólares.
• La EIA ha informado de una disminución inesperada de las reservas de petróleo de EE.UU.

Los futuros del WTI del primer mes se han negociado al alza por sexta sesión consecutiva el miércoles, subiendo a niveles por encima de 46$ por primera vez desde principios de marzo, antes de retroceder al área de 45.75$.

El petróleo sube tras el informe de la EIA

La Administración de Información de Energía de EE.UU. informó que las reservas de petróleo de EE.UU. disminuyeron en 754.000 barriles, contra las expectativas del mercado de un aumento de 127.000. Esta noticia ha enviado el precio del barril West Texas Intermediate a máximos de 46.25$, niveles no vistos desde que la primera ola de la pandemia se apoderó de la economía mundial en marzo.

Más allá de eso, los precios del petróleo se han recuperado casi un 30% en noviembre, impulsados ​​por una combinación de factores. En primer lugar, el progreso de las diversas vacunas COVID-19 que han informado los resultados de las pruebas este mes ha aumentado las expectativas de una cura para el coronavirus disponible en los próximos meses, lo que alivia las preocupaciones sobre las débiles perspectivas de la demanda de petróleo.

En Estados Unidos, el mercado anticipa un paquete de estímulo fiscal por parte de la administración de Biden y una mayor acción de flexibilización monetaria por parte de la Reserva Federal para apuntalar la economía estadounidense.

Finalmente, la esperanza de que la OPEP + finalmente firme un acuerdo para extender los recortes de producción más allá de enero de 2021 en una reunión clave de productores de petróleo que se realizará el 30 de noviembre, está contribuyendo al repunte del petróleo.

Niveles técnicos 

Las actas de la reunión del FOMC del 4 al 5 de noviembre mostraron el miércoles que los legisladores juzgaron ajustes inmediatos al ritmo y la composición de las compras no son necesarios 

Sin embargo, los formuladores de políticas señalaron además que las circunstancias podrían cambiar para justificar tales ajustes.

Reacción del mercado

El índice del dólar estadounidense no mostró una reacción inmediata a las actas del FOMC y se vio por última vez perdiendo un 0.27% en el día en 90.98.

Conclusiones clave resumidas por Reuters

"La mayoría de los legisladores que comentaron sobre las nuevas propuestas para la publicación del resumen de proyecciones económicas señalaron que la publicación de todos los materiales de la SEP en el momento de la declaración posterior a la reunión proporcionaría un mayor contexto para la decisión política".

"Los legisladores dijeron que el papel de las compras de activos se había desplazado más hacia el apoyo al empleo y las metas de inflación".

"Los participantes esperaban en general que continuara la fortaleza del gasto de los hogares, especialmente en bienes duraderos e inversión residencial."

"Los legisladores juzgaron que la compra de activos proporcionaba un seguro contra los riesgos que podrían resurgir en los mercados financieros".

"Varios participantes expresaron su preocupación de que, en ausencia de apoyo fiscal adicional, los hogares de ingresos bajos y moderados podrían necesitar reducir sus gastos drásticamente cuando se agoten sus ahorros".

"Un par de estos participantes notaron informes de sus contactos bancarios de que los hogares parecían estar agotando rápidamente los fondos que recibieron de los programas de ayuda fiscal".

"Algunos legisladores pensaron que la compra de activos podría protegerse contra la presión al alza sobre las tasas a largo plazo".

"Varios formuladores de políticas señalaron la posibilidad de que haya límites a la cantidad de ajustes adicionales que podrían proporcionarse mediante aumentos en las tenencias de activos, expresaron su preocupación por las consecuencias no deseadas".

"Los legisladores señalaron que la Fed podría proporcionar más acomodaciones, si corresponde, aumentando el ritmo de las compras o cambiando a vencimientos más largos".

"La Fed también podría ofrecer más acomodaciones, si corresponde, realizando compras en un horizonte más largo".

"Algunos participantes señalaron que las condiciones de financiamiento para las pequeñas empresas eran especialmente preocupantes, ya que el PPP había terminado y la perspectiva de apoyo fiscal adicional seguía siendo incierta".

"Varias autoridades señalaron que la Fed podría mantener la cantidad actual de acomodación alargando el vencimiento y reduciendo un poco el ritmo de las compras".

"Algunos participantes señalaron que el cambio climático plantea importantes desafíos para la estabilidad financiera y acogieron con beneplácito el análisis del cambio climático como fuente de crisis y como vulnerabilidad subyacente".

"A algunos miembros les preocupaba que mantener el ritmo de las compras de MBS podría contribuir a las presiones de valoración en los mercados de la vivienda".

"Algunos participantes señalaron que era importante extender los programas 13-3 más allá de fin de año".

"La mayoría de los legisladores pensaron que la Fed debería implementar una guía basada en resultados para la compra de activos en algún momento".

"Algunos participantes se mostraron reacios a realizar cambios a corto plazo en la guía para la compra de activos debido a la incertidumbre sobre las perspectivas económicas".  

• El AUD/USD se mueve lateralmente alrededor de 0.7350, consolidándose en máximos de 12 semanas.
• El rally del australiano pierde fuerza a medida que el apetito por el riesgo flaquea.
• El dólar australiano parece listo para romper 0.7400 - UOB.

El retroceso del dólar australiano desde los máximos intradiarios en 0.7375 observados en las primeras operaciones del miércoles se ha contenido en 0.7325, antes de rebotar hasta la zona de 0.7360. Al momento de escribir este artículo, el par se mantiene prácticamente sin cambios en el día, consolidándose en sus niveles más altos desde principios de septiembre.

El dólar australiano pierde fuerza ante la falta de apetito por el riesgo

El repunte del riesgo observado a principios de esta semana se ha desvanecido el miércoles, lo que ha favorecido al dólar estadounidense frente al AUD sensible al riesgo. El entusiasmo del mercado por las noticias positivas sobre la vacuna COVID-19 de AstraZeneca y la nominación de Janet Yellen como próxima secretaria del Tesoro parece haber disminuido con los inversores cambiando su enfoque hacia los datos macroeconómicos en deterioro.

Las solicitudes semanales de desempleo en los Estados Unidos aumentaron a 778.000 en la semana del 20 de noviembre, muy por encima de la lectura de 730.000 esperada por el mercado. Este es el segundo aumento consecutivo de solicitudes de desempleo, algo que no ocurría desde julio, lo que revela que las infecciones por coronavirus y los encierros comienzan a morder el mercado laboral.

Además, la segunda estimación del PIB de EE.UU. del tercer trimestre se ha mantenido sin cambios, en 33.1%, ligeramente por debajo del 33.3% esperado por el mercado. Por otro lado, los pedidos de bienes duraderos de EE.UU. aumentaron un 1.3% en octubre, superando las expectativas de un aumento del 0.9%.

AUD/USD parece listo para romper 0.7400 - UOB

Desde un punto de vista técnico, el equipo de análisis de divisas de UOB mantiene la perspectiva positiva sobre el par, apuntando a niveles más allá de 0.7400: “A pesar de las acciones de precios relativamente entrecortadas, el impulso alcista parece ser fuerte y se espera que el AUD suba a pesar de que es probable que el máximo del año hasta la fecha en 0.7413 esté fuera de alcance (hay una resistencia menor en 0.7400). En el lado negativo, una ruptura de 0.7320 indicaría que la presión alcista actual se ha aliviado (el soporte menor está en 0.7340) ”.

Niveles técnicos 

• El USD/CAD perdió tracción tras recuperarse hasta 1.3030.
• El índice del dólar estadounidense cayó por debajo de 92.00 después de la publicación de datos macroeconómicos mixtos.
• WTI cotiza en nuevos máximos de varios meses cerca de 46$.

El par USD/CAD subió a 1.3030 a principios de la sesión estadounidense, pero perdió su tracción debido a la renovada debilidad del USD y el aumento de los precios del crudo. Al momento de escribir, el par bajó un 0.05% en el día a 1.2987.

Los datos macroeconómicos mixtos publicados por EE.UU. no ayudaron al dólar a ganar fuerza frente a sus rivales. La Oficina de Análisis Económico de EE.UU. dejó sin cambios su estimación de crecimiento anual del PIB del tercer trimestre en 33.1% e informó que el gasto personal en octubre aumentó un 0,5% sobre una base mensual.

Otros datos revelaron que el déficit comercial de EE.UU. se amplió a 80.29$ mil millones desde 79.4$ mil millones y que las solicitudes iniciales de desempleo semanales aumentaron a 778.000 desde 748.000 la semana pasada. Por el momento, el índice del dólar estadounidense ha bajado un 0.27% en el día a 91.98.

El rally del petróleo recupera impulso

Por otro lado, el informe semanal publicado por la Administración de Información Energética (EIA) de EE.UU. mostró que las existencias de petróleo crudo disminuyeron en 0.75 millones de barriles en la semana que finalizó el 20 de noviembre y dieron un impulso a los precios del petróleo. El barril de West Texas Intermediate (WTI), que cerró los cinco días anteriores en territorio positivo, cotiza actualmente en su nivel más alto desde marzo a 45.95$, ganando un 2.6% en el día.

Más adelante en la sesión, el FOMC publicará las actas de su reunión de noviembre. Sin embargo, es probable que la reacción del mercado permanezca en silencio con las condiciones comerciales disminuyendo antes del feriado del Día de Acción de Gracias en los EE.UU.

Niveles técnicos 

• El USD/MXN borra las ganancias a medida que el dólar estadounidense se debilita en todos los ámbitos.
• La tendencia sigue favoreciendo al peso mexicano que está probando un nivel psicológico.

El USD/MXN borró las pérdidas y opera de nuevo por debajo de 20.00. La recuperación del dólar estadounidense perdió impulso por debajo de 20.10 y giró a la baja. El peso mexicano es el de mejor desempeño entre las monedas de los mercados emergentes durante la última semana, pero el miércoles está rezagado.

La tendencia principal del USD/MXN sigue apuntando a la baja, y una consolidación por debajo de 20.00 debería generar más pérdidas. Los siguientes soportes clave se ven en 19.75/80 y por debajo de 19.55.

Por el lado positivo, el nivel de resistencia podría verse alrededor de 20.30 y por encima de 20.70. Una ruptura por encima de 21.50 (línea de tendencia bajista) anularía el actual sesgo bajista, lo que sugiere una recuperación más fuerte o una consolidación en niveles más altos.

Gráfico diario



Niveles técnicos 

• El NZD es una de las monedas del G10 con mejor desempeño el miércoles, con el NZD/USD cruzando nuevamente por encima de 0.7000 en medio de un debilitamiento del USD.
• Es probable que los flujos de fin de mes sean un factor que ayude al NZD, al igual que las sugerencias recientes para que el RBNZ incluya la inflación de los precios de la vivienda en su ámbito de inflación.

El NZD/USD se ha recuperado nuevamente al norte del nivel de 0.7000 y ha alcanzado nuevos máximos desde junio de 2018, lo que marca una impresionante reversión desde los mínimos anteriores alrededor de 0.6960. El par actualmente sube un poco menos de 40 pips en el día o un poco más de 0.5%.

Los flujos de fin de mes, las tasas negativas reducidas de RBNZ probablemente ayuden

Podría decirse que los flujos de fin de mes están comenzando un poco antes de lo habitual este mes, dado que el feriado del Día de Acción de Gracias del jueves en EE.UU. hace que el resto de la semana sea un comienzo en lo que respecta al volumen del mercado de sesiones de EE.UU. el lunes 30 de noviembre.

Por lo tanto, la acción del precio en la corrección de Londres del miércoles a las 16:00GMT fue entrecortada y en gran medida pareció funcionar a favor de los gustos del NZD, CAD y GBP.

Sin embargo, también es probable que los mercados continúen asimilando las noticias del martes sobre el gobierno de Nueva Zelanda lanzando la idea de que el RBNZ incluya la inflación del precio de la vivienda en su objetivo general de inflación, en medio de las preocupaciones de un mercado inmobiliario sobrecalentado. Esto, por supuesto, tendría una interpretación radical de la política de RBNZ dado que la inflación de los precios de la vivienda ha sido significativamente más alta que la inflación de los precios al consumidor en los últimos años en Nueva Zelanda y, como tal, los mercados podrían seguir reduciendo las apuestas de tipos negativos (respaldando al NZD).

Los alcistas del NZD/USD presionan para volver a los máximos de junio de 2018

Con el NZD/USD habiendo abordado el nivel psicológico de 0.7000, es probable que los alcistas presionen cada vez más para un movimiento más alto hasta los máximos de junio de 2018 en poco menos de 0.7070. Por el contrario, si el par pierde el impulso alcista reciente, áreas significativas de soporte residen cerca de la baja; el máximo de diciembre de 2018 se sitúa en 0.6975, así como los máximos del primer trimestre de 2019 justo por debajo de 0.6950; los compradores ya han demostrado que estaban ansiosos por adelantarse a estos niveles el miércoles, cuando la caída a mínimos de alrededor de 0.6960 se compró de manera convincente.

Gráfico semanal 

• El índice S&P 500 registra pérdidas modestas el miércoles.
• Las acciones de Autodesk Inc registran ganancias impresionantes en cifras de ganancias optimistas.
• Las acciones de Gap Inc (GPS: NYSE) caen casi un 20%.

El índice S&P 500 (SPX) comenzó el día en territorio negativo y luchó por realizar un repunte significativo, ya que la acción del mercado sigue siendo moderada antes del feriado del Día de Acción de Gracias. Al momento de escribir, el SPX bajó un 0.33% en el día a 3.623.

Principales cambios del S&P 500

Después de la campana de cierre del martes, Autodesk Inc (ADSK: Nasdaq) reportó ingresos de 952$ millones en el tercer trimestre y superó la estimación de los analistas de 942.2$ millones. Stifel, RBC, Credit Suisse y Baird aumentaron sus objetivos de precios después del informe optimista y dieron un impulso a las acciones del fabricante de software. Después de tocar un nuevo récord de 282.49$, ADSK se retiró ligeramente y se vio por última vez ganando un 5.85% en el día a 274$.

Entre los otros principales ganadores del día, las acciones de ETSY Inc (ETSY: Nasdaq), HP Inc (HPQ: NYSE) y PayPal Holdings Inc (PYPL: Nasdaq) subieron un 5.6%, un 2.65% y un 2.6%, respectivamente.

Por otro lado, Gap Inc (GPS: NYSE) anunció ganancias por acción de 0.25$ en el tercer trimestre, decepcionando la estimación de los analistas de 0.32$. Al momento de escribir, el GPS bajó un 19.6% en el día a 21.59$ como el mayor porcentaje de declive diario.

• La plata se ha recuperado de una prueba del nivel 23.00$, el metal precioso actualmente cotiza alrededor de 23.40$.
• La debilidad del USD parece ofrecer algo de soporte al espacio de metales preciosos el miércoles.

Los precios de la plata (XAG/USD) están regresando modestamente el miércoles, ya que el metal precioso parece romper la racha de pérdidas del lunes y martes que lo ha llevado de los niveles abiertos del lunes por encima de 24.00$ a mínimos por debajo de 23.00$. Actualmente, los metales preciosos cotizan con ganancias de alrededor de 10 centavos o 0.5%, habiendo rebotado desde 23.00$ a alrededor de 23.40$.

Plata soportada mientras el USD lucha

La debilidad del USD finalmente vendrá en ayuda de los metales preciosos el miércoles; Por lo general, los metales preciosos como el oro y la plata tienen una correlación negativa con el USD, que ha caído desde máximos alrededor de la marca de 92.80 hasta un mínimo de 92.00 en operaciones recientes.

Goldman Sachs atribuye la falta de apetito por los metales preciosos a pesar del debilitamiento del USD el lunes y martes debido al hecho de que, a pesar de los importantes repuntes observados en otras clases de activos, no hubo ningún aumento en las expectativas de inflación de equilibrio, que impulsaron al oro a finales de primavera/verano.

Pero la correlación habitual parece haberse reafirmado el miércoles. El USD ha estado a la defensiva en medio de condiciones desfavorables; El apetito por el riesgo está siendo respaldado por el optimismo de las vacunas (negativo para refugios seguros como el USD), así como por el hecho de que la economía de EE.UU. parece estar mejorando de lo esperado en el cuarto trimestre, pero no lo suficiente. Las preocupaciones con respecto al difícil invierno entrante durante el cual se espera que el brote de Covid-19 continúe afectando la recuperación. Si bien se podría argumentar que las crecientes preocupaciones sobre las perspectivas a corto plazo de la economía de EE.UU. podrían ser un valor positivo para el USD dado su atractivo de refugio seguro, si eso significa más acomodación por parte de la Fed (tal vez a través de un programa ampliado de QE en diciembre), entonces esto es más probable que sea negativo en dólares netos.

La plata pone a prueba la tendencia alcista a largo plazo

El XAG/USD descendió brevemente por debajo de una tendencia alcista a largo plazo que vincula los mínimos del 24 de septiembre en 21.68$ y los máximos del 29 de octubre en 22.60$ el martes y miércoles, pero se ha recuperado nuevamente por encima en las operaciones recientes.

Si los bajistas recuperan el control y hacen que el par descienda, estos serán los niveles de soporte más importantes a tener en cuenta en el sentido inmediato. Por debajo del mínimo del 24 de septiembre se encuentra el máximo del 4 de julio de 2016 a 21.15$.

Al alza, el área de resistencia más notable es una tendencia bajista que une los máximos del 7 de agosto, el 1 de septiembre y el 9 de noviembre, que probablemente entrará en juego como resistencia justo antes de 24.50$.

Gráfico de 8 horas

• El oro sube mientras Wall Street corrige a la baja el miércoles.
• El XAU/USD alcanzó un máximo de 1.817$/oz y retrocedió a 1.810$.

Los precios del oro están subiendo modestamente después de perder alrededor de 70$ durante los dos días comerciales anteriores debido al apetito por el riesgo. Los mercados de valores están retrocediendo el miércoles con el Dow Jones retrocediendo después de alcanzar niveles por encima de 30.000 por primera vez el martes.

En Estados Unidos se publicó una cantidad considerable de informes económicos. Las solicitudes iniciales de desempleo subieron inesperadamente a 778.000, el nivel más alto en cinco semanas. Una nueva lectura del PIB del tercer trimestre confirmó la lectura anualizada del 33.1%. Las ventas de viviendas nuevas cayeron un 0.3% en octubre. Los ingresos personales sorprendieron con un descenso del 0.7% y el gasto personal subió un 0.5% en octubre.

Ahora los operadores esperan el acta de la reunión de la Fed del 4 al 5 de noviembre, el último evento crítico antes de las vacaciones de Acción de Gracias.

Wall Street está publicando resultados mixtos. El Dow Jones cae un 0.40% y el Nasdaq gana un 0.22%. Ambos índices se aferran a las ganancias recientes impulsadas por las expectativas de la vacuna COVID-19 y los desarrollos de la transición presidencial de EE.UU.

Desde una perspectiva técnica, el oro se mantiene con un sesgo bajista, aunque la barrera de los 1.800$ se mantiene firme. El rebote de los mínimos parece una corrección modesta hasta ahora. La siguiente resistencia se ubica en 1.820$, seguida de 1.850$. Por otro lado, una ruptura por debajo de 1.800$ podría desencadenar más pérdidas y volatilidad.

Niveles técnicos

• El GBP/USD se ha recuperado en operaciones recientes mientras se acerca la corrección de Londres, a pesar de la falta de progreso en las conversaciones sobre el Brexit.
• El par ha subido a nuevos máximos del día por encima de 1.3380 y está apuntando a una prueba de 1.3400.

GBP/USD espera una nueva prueba de máximos de varios meses

Con el GBP/USD recuperándose por encima de 1.3380 y aparentemente inmune a las actualizaciones pesimistas del Brexit por ahora, la puerta parece estar abierta para una prueba de los máximos de esta semana justo por debajo de 1.3400. Una ruptura de este nivel llevaría a la libra a niveles no vistos desde principios de septiembre.

Si el alza reciente se revierte por un repunte del USD o un aumento en el pesimismo del Brexit, los niveles de soporte notables incluyen los mínimos del miércoles y martes a ambos lados del nivel de 1.3300, seguidos del mínimo del lunes en 1.3266.

GBP inmune a las informaciones sobre el Brexit

Las actualizaciones sobre el estado de las negociaciones del Brexit de cara al próximo viernes no han sido buenas. El Ministro de Relaciones Exteriores francés, Jean-Yves Le Drian, comentó recientemente que las propuestas británicas en las negociaciones del Brexit siguen siendo insuficientes. Además, acusó al Reino Unido de ralentizar las conversaciones sobre temas secundarios y jugar con el calendario e instó a que la pesca no sea la variable de "ajuste" en las conversaciones.

Por otra parte, la reportera de la BBC Katya Adler tuiteó que, según fuentes de la UE, había dudas de que la negociadora del Brexit de la UE, Michelle Barnie, vaya a Londres a negociar una vez que salga de la cuarentena el viernes, y que las conversaciones no han ido bien.

Niveles Técnicos

• La confianza del consumidor en Estados Unidos se deterioró en noviembre.
• El USD no muestra reacción significativa a estos datos.

El índice de sentimiento del consumidor en EE.UU. ha disminuido desde los 81.8 puntos de octubre hasta los 76.9 (final) en noviembre, según han mostrado el miércoles las últimas encuestas del consumidor de la Universidad de Michigan. Esta cifra ha sido menor que la expectativa del mercado y la estimación anterior de 77 puntos.

Detalles adicionales de la publicación han revelado que el índice de condiciones económicas actuales subió a 87 desde 85.9 y el índice de expectativas del consumidor cayó a 70.5 desde 79.2.

Al comentar los datos, "la aprobación de las vacunas aumentará las preocupaciones sobre las prioridades en la vacunación, especialmente cuando se acompañe de un aumento esperado en el número de muertes en los próximos meses", ha dicho el economista jefe de las encuestas a los consumidores, Richard Curtin. "Es probable que estos eventos promuevan más bloqueos y órdenes de confinamiento, además de mascarillas obligatorias y distanciamiento social".

• USD/ZAR cae aún más y se acerca a 15.00.
• El IPC de Sudáfrica subió un 0.3% intermensual en octubre.
• El estímulo global sigue apoyando al ZAR y al resto de divisas de mercados emergentes.

El rand sudafricano extiende sus ganancias mensuales y arrastra al USD/ZAR a nuevos mínimos de 9 meses en las cercanías de 15.00 el miércoles.

USD/ZAR ofrecido tras la decisión del SARB

Después de hacer suelo cerca del nivel 15.10 a principios de la sesión, el USD/ZAR logró recuperar algo de tracción alcista, particularmente después de que las cifras de inflación de octubre superaron las expectativas en octubre.

De hecho, los precios generales al consumidor en Sudáfrica aumentaron un 0.3% intermensual durante el mes pasado y un 3.3% respecto al año anterior, mientras que los precios excluyendo los costos de alimentos y energía aumentaron un 0.2% mensual y un 3.4% durante los últimos 12 meses.

El rand vio cómo su presión alcista se aceleró últimamente en respuesta a la mejora del sentimiento en torno a los metales preciosos, mientras que los flujos generalizados hacia el espacio de divisas de los mercados emergentes a raíz del estímulo global desatado por los bancos centrales para combatir la pandemia también colabora con el impulso.

El mejor tono en ZAR se produce a pesar de que el banco central de Sudáfrica (SARB) mantuvo su tasa de política sin cambios en el 3.5% en su reunión de la semana pasada e insinuó la posibilidad de una mayor relajación en los próximos meses. El SARB también revisó a la baja sus perspectivas de inflación y prevé que el PIB de 2020 se contraiga un 8.0%.

Niveles técnicos 

Al momento de escribir, el spot está ganando un 0.38% a 15.2543 y una ruptura por encima de 15.5819 (máximo semanal el 19 de noviembre) abriría la puerta a 15.7331 (máximo del 12 de noviembre) y finalmente a 15.9969 (61.8% Fibonacci del rally de enero a abril). En el lado negativo, el siguiente soporte se ubica en 15.1292 (mínimo mensual del 25 de noviembre) secundado por 15.0884 (78.6% Fibonacci del rally de enero a abril) y luego 13.9311 (mínimo del 2 de enero de 2020).

• EUR/USD sube levemente tras datos de EE.UU., se mantiene en la zona de 1.1900
• EUR/USD rebota tras caer hasta 1.1880, se mantiene en zona de máximos recientes.
• Datos de EE.UU. no ayudan al dólar, Wall Street en negativo.

El EUR/USD subió hasta 1.1915 tras la publicación de varios reportes económicos de EE.UU., acercándose a los máximos de la sesión asiática de 1.1929. El par está operando sin cambios significativos con respecto al cierre del martes en torno a 1.1900.

El dólar muestra resultados mixtos a lo largo del mercado. Ha conseguido estabilizarse tras  caer durante varios días, pero aún se mantiene bajo presión, en un contexto de optimismo entre los inversores. El miércoles sin embargo, las bolsas están retrocediendo, corrigiendo a la baja, por ahora en forma moderada, lo que le ha dado algo de soporte al billete verde.

En la segunda mitad de la sesión americana se publicarán las minutas de la última reunión de la Reserva Federal. Los datos que se publicaron mostraron una suba en los pedidos iniciales de subsidio de desempleo la pasada semana, la confirmación del rebote récord en el crecimiento del PIB del tercer trimestre y un avance en los pedidos de bienes durables mayor al esperado, entre otros reportes. Estas cifras no tuvieron mayor influencia sobre el mercado.

Desde el punto de vista técnico, en el muy corto plazo el EUR/USD se mantiene con un tono alcista y está probando un nivel técnico importante. Un cierre diario sobre 1.1920 habilitaría una extensión al alza, con altas posibilidades de una aproximación a 1.2000. En la dirección contraria los soportes se pueden ver 1.1880 y 1.1850.

Niveles técnicos

• Los ingresos personales disminuyeron en EE.UU. en octubre.
• El gasto personal aumentó más de lo esperado en el mismo período.
• El índice del dólar estadounidense DXY se mantiene en territorio negativo ligeramente por encima de 92.00.

El ingreso personal en EE.UU. cayó un -0.7% sobre una base mensual en octubre tras el aumento de septiembre del 0.7% (revisado desde el 0.9%), ha informado el miércoles la Oficina de Análisis Económico de EE.UU. Esta lectura ha resultado peor que la expectativa del mercado del 0%.

Detalles adicionales del informe han revelado que el gasto personal aumentó en un 0.5% y superó la estimación de los analistas del 0.4%.

• Los principales índices de Wall Street abrieron de forma mixta el miércoles.
• Los inversores no parecen prestar mucha atención a los datos estadounidenses.
• Las acciones de energía caen bruscamente antes de las vacaciones de Acción de Gracias.

Los principales índices bursátiles en los EE.UU. comenzaron el día con un tono mixto el miércoles, ya que los inversores no parecen estar entusiasmados con tomar grandes posiciones antes del feriado del Día de Acción de Gracias.

Al momento de escribir, el índice S&P 500 bajó un 0.2% en el día a 3.627, el promedio industrial Dow Jones perdió un 0.4% a 29.926 y el Nasdaq Composite subió un 0.35% a 12.125.

La Oficina de Análisis Económico de Estados Unidos informó el miércoles que dejó el crecimiento del PIB del tercer trimestre estable en 33,1% en su segunda estimación. Otros datos de los EE.UU. mostraron que los pedidos de bienes duraderos en octubre aumentaron un 1.3% para superar la expectativa del mercado de 0.9% y el déficit comercial se amplió a 80.29$ mil millones en octubre desde 79.36$ mil millones en septiembre.

Más adelante en la sesión, el Índice de Sentimiento del Consumidor de la Universidad de Michigan y las Minutas de noviembre del FOMC serán analizados como nuevos catalizadores.

Entre los 11 principales sectores del S&P 500, el Índice de Energía ha bajado casi un 2% presionado por la toma de ganancias tras el impresionante repunte observado en las acciones de energía el lunes y martes.

Gráfico S&P 500 (diario)

• Peso mexicano mantiene tendencia a favor contra el dólar, pero pierde fuerza en el corto plazo.
• USD/MXN sigue cerca de 20.00 y con el sesgo bajista dominando.

El USD/MXN está subiendo en forma modesta el miércoles y opera en torno a 20.06, luego de haber caído horas atrás hasta 19.95. Una vez más, el peso mexicano fue rechazado rápidamente por debajo de 20.00, pero por ahora, el rebote ha sido limitado y la tendencia dominante lo sigue favoreciendo.

Las monedas de mercados emergentes, entre las que está el peso mexicano, siguen con un tono a favor apoyado en la suba de las bolsas a lo largo del mundo. El arranque de la transición presidencial en EE.UU. junto con los avances de la vacuna del coronavirus han desatado un rally en las acciones, que tuvo su impacto debilitando al dólar.

Además se sumaron los últimos reportes económicos de EE.UU. que han mostraron, varios de ellos, cifras mejores a las esperadas. El miércoles no fue precisamente el caso, ya que se conoció una suba en los pedidos de subsidios de desempleo, aunque hubo otros que resultaron alentadores como el de peticiones de bienes durables. En la tarde se publicaran las minutas de la última reunión de la Reserva Federal.

En México el próximo dato clave será el informe del Banco de México de inflación. El último dato resultó alentador con una desaceleración en la primera mitad de noviembre, que falta ver si se confirma.

Desde el punto de vista técnico, el USD/MXN se mantiene bajista y está poniendo a prueba 20.00. Una consolidación por debajo, habilitaría más bajas con posibles soportes en 17.75/80 y 17.55. En la dirección contraria, en 20.20 está la primera resistencia relevante de corto plazo, seguida por 20.40. Recién el quiebre de 21.50 podría poner en riesgo el panorama bajista.

Niveles técnicos

• El USD/CHF se encontró con nuevas ofertas en niveles más altos y se vio afectado por una combinación de factores.
• La reactivación de la demanda de refugio seguro benefició al CHF y ejerció cierta presión en medio de las ventas sostenidas del USD.
• El USD se mantuvo deprimido después de los datos mixtos de EE.UU., ya que el enfoque ahora se desplaza a las actas de las reuniones del FOMC.

Se observó que el par USD/CHF cotizaba cerca del extremo inferior de su rango de negociación diario durante los inicios de la sesión de América del Norte, y los bajistas esperan una debilidad de seguimiento por debajo de 0.9100.

El par no pudo capitalizar su repunte intradiario, sino que encontró con nuevas ofertas cerca de la región de 0.9135-40 y estaba siendo presionado por una combinación de factores negativos. El sesgo de venta en torno al dólar estadounidense no disminuyó, lo que, a su vez, se consideró como uno de los factores clave que ejercen presión sobre el par USD/CHF.

Los alcistas del USD no consiguieron respiro y se mantuvieron a la defensiva tras la publicación de datos económicos mixtos de EE.UU. Según la segunda estimación, el crecimiento del PIB de EE.UU. se mantuvo en un ritmo anualizado del 33.1% durante el tercer trimestre de 2020. La lectura coincidió con las estimaciones anticipadas, pero fue ligeramente inferior a las expectativas del mercado para el 33.2%.

Por otro lado, los pedidos generales de bienes duraderos de EE.UU. aumentaron un 1.3% en octubre y los pedidos sin transporte también aumentaron un 1.3%, ambos superando las estimaciones del consenso. Las cifras positivas, en mayor medida, se vieron contrarrestadas por un salto inesperado en las solicitudes iniciales semanales de desempleo y el aumento del déficit comercial de EE.UU.

Mientras tanto, un tono más suave en torno a los futuros de acciones de EE.UU. proporcionó un modesto impulso al franco suizo de refugio seguro. Esto también se citó como otro factor detrás del retroceso intradía del par USD/CHF de alrededor de 30-35 pips. Dicho esto, es probable que la desventaja siga siendo limitada antes de las últimas actas de la reunión de política monetaria del FOMC.

Las actas serán analizadas de cerca en busca de pistas sobre cualquier flexibilización adicional de la política por parte de la Fed en diciembre en medio de preocupaciones sobre las consecuencias económicas del aumento continuo de nuevos casos de coronavirus. Esto jugará un papel clave en impulsar el sentimiento a corto plazo que rodea al dólar y ayudará a determinar el siguiente tramo de un movimiento direccional para el par USD/CHF.

Niveles técnicos 

• AUD/USD continúa cotizando a la baja a principios de la sesión estadounidense.
• Los inversores ignoran en gran medida las publicaciones de datos macroeconómicos mixtos de EE.UU.
• El índice del dólar estadounidense lucha por realizar un repunte.

El par AUD/USD no logró salir de su rango de negociación diario después del primer lote de datos de EE.UU. y se vio por última vez perdiendo un 0.2% en el día en 0.7345.

DXY sigue deprimido tras datos mixtos de EE.UU.

En su segunda estimación, la Oficina de Análisis Económico de EE.UU. dejó su estimación de crecimiento del Producto Interno Bruto (PIB) del tercer trimestre, sobre una base anual, sin cambios en 33.1%. Esta lectura no alcanzó la expectativa del mercado del 33.2%. Además, las Solicitudes Iniciales de Desempleo semanales aumentaron a 778.000 en la semana que finalizó el 21 de noviembre de 748.000. En un tono positivo, los pedidos de bienes duraderos aumentaron un 1.3% en octubre y superaron la estimación de los analistas de 0.9%.

Sin embargo, el índice del dólar estadounidense (DXY) ignoró en gran medida estas cifras y se vio por última vez registrando pérdidas diarias modestas en 92.10. Más adelante en la sesión, el índice de precios de gastos de consumo personal (PCE), el índice de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan y las ventas de viviendas nuevas se publicarán antes del feriado del Día de Acción de Gracias. Más importante aún, el FOMC publicará el acta de su reunión de noviembre.

Los únicos datos presentados en el expediente económico australiano en el resto de la semana serán los gastos de capital privado para el tercer trimestre. Es probable que la acción del mercado permanezca moderada con las condiciones comerciales débiles y el AUD/USD podría extender su movimiento lateral.

Niveles técnicos 

• El índice DXY se mantiene alrededor del nivel de 92,.00 hasta ahora.
• Se espera que el PIB de EE.UU. se expanda un 33.1% durante el tercer trimestre.
• Las solicitudes iniciales de desempleo en EE.UU. no cumplieron con las estimaciones y aumentaron en 778.000 la semana pasada.

El índice del dólar estadounidense DXY, que mide la fortaleza del dólar frente a una cesta de las principales divisas, mantiene su tono de ventas intacto y retrocede cerca del nivel de 92.00 el miércoles.

El índice del dólar estadounidense DXY podría volver a visitar los mínimos de 2020 cerca de 91.70

El índice DXY se mantiene bajo presión cerca de la región de 92.00, donde se encuentra la línea de soporte de 8 meses, después de la gran cantidad de publicaciones económicas en el calendario de EE.UU. y en medio del sesgo prevaleciente de apetito por el riesgo en los mercados.

El dólar apenas ha reaccionado después de que las solicitudes iniciales semanales de desempleo aumentaran en 778.000, llegado peor que las estimaciones del mercado, y el PIB del tercer trimestre mostró que la economía se expandirá un 33.1%, igualando la lectura anterior.

En datos adicionales, los pedidos de bienes duraderos se expandieron un 1.3% intermensual en septiembre y la balanza comercial preliminar mostró un déficit de 80.29 mil millones de dólares en octubre.

Más tarde se darán a conocer el índice final de noviembre del sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan, los datos de ingresos / gastos personales, las ventas de viviendas nuevas y la inflación medida por el PCE.

¿Qué podemos esperar en torno al USD?                

El índice DXY permanece a la defensiva y se no descarta una visita a los mínimos de 2020 cerca del nivel de 91.70 en el horizonte a corto plazo. El mejor sentimiento de apetito por el riesgo se ha visto reforzado por un escenario político estadounidense más claro en combinación con noticias optimistas sobre vacunas y mejores perspectivas de crecimiento. Además, las esperanzas de un estímulo fiscal adicional han resurgido, lo que junto con la postura de "tasas bajas por más tiempo" de la Reserva Federal, se considera que mantiene al USD bajo una presión adicional por el momento.

Niveles relevantes del índice del dólar estadounidense DXY

En el momento de escribir, el índice DXY está retrocediendo un 0.14% en el día, cotizando en 92.10. El próximo soporte se encuentra en 91.94 (mínimo del 25 de noviembre), seguido de 91.74 (mínimo del 1 de septiembre) y 89.22 (mínimo de abril de 2018). Por otro lado, una ruptura de 93.20 (máximo del 11 de noviembre), abriría la puerta a 93.48 (SMA de 100 días) y finalmente a 94.30 (máximo del 4 de noviembre).

• La balanza comercial de bienes en los EE.UU. fue de - 80.3$ mil millones en octubre.
• DXY lucha por organizar un rebote después de los datos.

El déficit de bienes y servicios de Estados Unidos aumentó en 0.9 mil millones a 80.3$ mil millones en octubre desde 79.4$ mil millones en septiembre, mostraron el miércoles los datos publicados conjuntamente por la Oficina del Censo de EE.UU. y la Oficina de Análisis Económico de EE.UU.

"Las exportaciones de bienes de octubre fueron de 126.000$ millones, 3.400$ millones más que las exportaciones de septiembre", reveló además la publicación. "Las importaciones de bienes de octubre fueron de 206.3$ mil millones, 4.4$ mil millones más que las de septiembre".

Reacción del mercado

El índice del dólar estadounidense (DXY) no mostró una reacción inmediata a estas cifras y se vio por última vez perdiendo un 0.12% en el día a 92.11.

• El oro registra una modesta recuperación desde cerca de la muy importante SMA de 200 días.
• La configuración técnica a corto plazo todavía parece inclinada firmemente a favor de los bajistas.
• El intento de recuperación podría verse como una oportunidad de venta y permanecer limitado.

El oro ha encontrado un soporte decente justo por encima de la muy importante SMA de 200 días, cerca del nivel de 1.800$ y está realizando un modesto rebote el miércoles. El metal precioso se mueve con ganancias modestas en el día, cerca del nivel de 1.810/15$ al inicio de la sesión americana.

Un modesto retroceso en los futuros de los índices bursátiles de EE.UU. ha resultado ser un factor clave que ha provocado alguna cobertura de cortos cerca de una media móvil técnicamente significativa. Dicho esto, el sesgo a corto plazo sigue inclinado firmemente a favor de los bajistas.

El XAU/USD rompió el martes un soporte horizontal cerca de la región de 1850/48$. Una caída posterior por debajo del 38.2% de retroceso de Fibonacci del movimiento positivo de 1.451$ a 2.075$ y del soporte del canal bajista confirmaron una nueva ruptura a la baja.

Mientras tanto, los indicadores técnicos en el gráfico diario mantienen su sesgo bajista y aún están lejos de estar en territorio de sobreventa. Esto añade credibilidad a la perspectiva negativa y respalda las perspectivas de una mayor caída.

Sin embargo, será prudente esperar algunas ventas posteriores por debajo de la región de 1.795$ (SMA de 200 días) antes de posicionarse para cualquier movimiento bajista adicional. El metal amarillo podría acelerar la caída hacia el 50% de Fibonacci, alrededor de la región de 1.760$.

Por otro lado, el punto de ruptura del soporte del canal, alrededor del área de 1.820$, ahora puede actuar como la resistencia inmediata. Cualquier movimiento alcista posterior podría verse como una oportunidad de venta y permanecer limitado cerca del área de 1.835$ (38.2% de retroceso de Fibonacci).

Oro gráfico diario

Oro niveles técnicos

• El USD/JPY se balanceó entre ganancias tibias/pérdidas menores durante los inicios de la sesión de América del Norte.
• El sesgo de venta sostenido del USD mantuvo a raya el intento de movimiento intradiario en medio de un tono de riesgo más suave.
• El USD se mantuvo deprimido después de datos macroeconómicos mixtos de EE.UU. y antes de las actas de la reunión del FOMC.

El par USD/JPY mantuvo su sesgo neutral durante los inicios de la sesión de América del Norte y se movió poco después de las publicaciones macroeconómicas de EE.UU. El par fue visto por última vez operando justo por debajo de 104.50, casi sin cambios durante el día.

El par luchó por capitalizar el buen repunte de esta semana desde la región de 103.70-65 y se balanceó entre ganancias tibias/pérdidas menores por segunda sesión consecutiva el miércoles. Una combinación de factores mantuvo limitado el intento de movimiento positivo intradía, aunque también la baja se mantuvo limitada antes de las actas de la reunión del FOMC.

El dólar estadounidense se sumó a las pérdidas nocturnas y se debilitó aún más en medio de las preocupaciones sobre las consecuencias económicas del aumento continuo de nuevos casos de coronavirus. Esto, junto con las especulaciones de una política monetaria adicional flexibilizada por parte de la Fed y un tono más suave en torno a los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU., socavaron al dólar.

El dólar no consiguió respiro y siguió deprimido tras la publicación de datos económicos mixtos de Estados Unidos. El informe preliminar del PIB de EE.UU. mostró que el crecimiento económico se mantuvo en un ritmo anualizado del 33.1% durante el tercer trimestre de 2020. La lectura coincidió con las estimaciones anticipadas, pero fue ligeramente inferior a las expectativas del mercado de 33.2%.

Por otra parte, los pedidos de bienes duraderos de EE.UU. obtuvieron mejores resultados de lo esperado, aunque se vieron compensados ​​en gran medida por un salto inesperado en las solicitudes semanales iniciales de desempleo y, por lo tanto, hicieron poco para proporcionar un impulso significativo al par USD/JPY. Los inversores también parecían reacios, prefirieron esperar nuevas pistas sobre las perspectivas de política de la Fed.

Por lo tanto, el enfoque clave permanecerá en las actas de la última reunión de política monetaria del FOMC, que desempeñará un papel clave en impulsar el sentimiento a corto plazo en torno al dólar y ayudará a los inversores a determinar la próxima etapa de un movimiento direccional del par USD/JPY. .

Niveles técnicos

El reporte semanal de pedidos de subsidio de desempleo registró cifras por debajo de las expectativas. Los pedidos iniciales, que se esperaba se contrajeran a 730.000, se ubicaron en 778.000, tras subir en 30.000 en la semana terminada el 21 de noviembre. Es el nivel más alto de las últimas cinco semanas.

En lo que respecta a los pedidos continuados, estos se redujeron en 299.000 en la semana terminada el 14 de noviembre hasta 6.071.000, por encima de los 6.020.000 millones del consenso del mercado. Es la novena caída semanal consecutiva y la lectura más baja desde marzo, cuando comenzaron a impactar los efectos de las restricciones por la pandemia del coronavirus.

Junto con este reporte, se publicó además el de peticiones de bienes durables de octubre y una nueva estimación de crecimiento del PIB del tercer trimestre. El dólar se debilitó en forma moderada a lo largo del mercado tras las cifras. Más adelante será el turno del informe de ingreso y gasto personal de octubre y luego el de las minutas de la Reserva Federal.

Las peticiones de bienes duraderos en octubre subieron 1.3%, superando el consenso del mercado de 0.9% y luego de haber avanzado en septiembre 2.1% (revisado al alza desde 1.9%). En general, todos los aspectos del reporte mostraron cifras por encima de las expectativas.

Los pedidos sin tener en cuenta defensa, ni aviación treparon 0.7% (contra 0.5% esperado) en octubre tras subir 1.9% en septiembre (revisado desde 1%). Sin tener en cuenta transporte la suba de los pedidos en octubre fu de 1.3%, contra el 0.4% esperado por el promedio de las estimaciones de analistas. Sin tener en cuenta defensa, la suba en octubre fue del 0.2%.

También se publicó una nueva estimación de crecimiento del PIB del tercer trimestre, el reporte de comercio exterior y los pedidos de subsidio de desempleo. El dólar se inclinó a la baja tras los informes.

Los recursos médicos se están agotando en varias regiones de Japón y se necesitan medidas más fuertes de control de infecciones para evitar una nueva declaración de emergencia, dijo el miércoles el Ministro de Economía japonés, Yasutoshi Nishimura, según informó Reuters.

"Las próximas tres semanas son importantes para detener la propagación de las infecciones por COVID-19", dijo Nishimura. "El aumento de las infecciones por coronavirus en el país y en el extranjero plantea naturalmente un riesgo para el consumo. También existe el riesgo de que las exportaciones y la producción disminuyan según las condiciones del coronavirus en el extranjero".

Reacción del mercado

El par USD/JPY bajó ligeramente después de estos comentarios y se vio por última vez cotizando plano en el día en 104.41.

La nueva lectura de crecimiento del PIB de Estados Unidos del tercer trimestre no mostró sorpresas y estuvo en línea con las expectativas. La economía creció a un ritmo anualizado de 33.1%, similar a la estimación anterior.

La tasa de crecimiento es récord y le sigue a la contracción récord del segundo trimestre del 31.4%.

En el  mismo momento se publicaron otros reportes, como el de pedidos de subsidio de desempleo y el de pedidos de bienes duraderos. El dólar se debilitó tras las cifras y retrocedió en todos los frentes.

El ministro de Finanzas del Reino Unido, Rish Sunak, anunció el miércoles que aumentarán el salario de más de un millón de médicos, enfermeras y otros trabajadores de la salud, pero agregó que los aumentos salariales en el resto del sector público se detendrán el próximo año, según reportó Reuters.

"No puedo justificar un aumento salarial significativo en todos los ámbitos para los trabajadores del sector público", justificó Sunak. Indicó que los trabajadores del sector público con salarios más bajos recibirán un aumento salarial de al menos 250 libras. “Estamos aceptando la recomendación de aumentar el salario de vida nacional en un 2.2%" agregó.

El petróleo crudo Brent está ganando impulso al alza después de haber estado dentro del rango durante meses y los estrategas de Credit Suisse ven margen para que la fortaleza se extienda hacia los 60$ si el mercado observa un cierre semanal por encima del máximo de agosto de 46.53$.

Conclusiones clave

“El crudo Brent ha subido fuertemente después de mantener el retroceso del 38,2% de todo el movimiento alcista de abril / septiembre en 34.86$ y ahora está superando su máximo de agosto de 46.53$. Un cierre semanal por encima de aquí resolvería el rango de mayo a noviembre al alza, con la resistencia a continuación en el retroceso del 61.8% de la caída del primer trimestre en 50.45$, antes de 55.88$ y luego el retroceso del 78.6% y el máximo de febrero de 2020 en 59.82/60.00$ ".

"Si bien esperaríamos que el nivel 60.00$ demostrara ser una barrera más dura, si la fuerza se extendiera directamente, esto puede exponer el máximo de 71.75$ para el año".

“El soporte de 42.63$ ahora se mantiene idealmente para mantener alto el riesgo inmediato. A continuación, vemos que el mercado permanece en un rango de negociación, despejando el camino para una caída al promedio de 200 días en 39.47$ ".

El primer ministro del Reino Unido, Boris Johnson, reiteró el miércoles que no pedirán una extensión adicional para negociar el acuerdo comercial con la Unión Europea.

"Por supuesto que no vamos a extender el período de transición, pero queremos hacer arreglos prácticos para ayudar a las empresas en Irlanda del Norte", dijo Johnson al parlamento, según informó Reuters.

El primer ministro del Reino Unido, Boris Johnson, reiteró el miércoles que la posición del Reino Unido sobre la pesca no ha cambiado. "Solo podremos avanzar si la Unión Europea (UE) acepta que necesitamos controlar las aguas", dijo Johnson.

"El gobierno está tomando decisiones difíciles ahora para permitir que la economía se recupere", mencionó el primer ministro. Agregó que el país debería estar “increíblemente orgulloso” de lo que ha cumplido con el presupuesto de ayuda, que continuará.

• Euro retrocede tras haber operado en máximos en casi tres meses frente al dólar.
• Por delante: varios reportes económicos de EE.UU. y las minutas de la Fed.

El EUR/USD escaló en el arranque de la sesión europea hasta 1.1933, el nivel más elevado desde el 1 de septiembre. Luego perdió momento y recientemente cayó hasta 1.1881, el nuevo mínimo del día. Está operando en torno a 1.1890, con las bolsas moderando las subas y en la previa de varios reportes económicos de EE.UU.

El retroceso del EUR/USD se dio ante una leve recuperación del dólar en el mercado. Las presiones en contra del billete verde se mantienen en pie, ante un contexto de optimismo por el avance de la vacuna para el coronavirus y la transición presidencial en los EE.UU. Las bolsas han retrocedido desde los recientes máximos (históricos en el caso de Wall Street) al igual que el petróleo.

A lo anterior, se suman los recientes reportes económicos de EE.UU. que mostraron una mejora en el ritmo de actividad. En las próximas horas saldrán varios reportes que serán analizados de cerca. Entre estos está el de pedidos de subsidio de desempleo, una nueva lectura del PIB del tercer trimestre, venta de casas nuevas, gasto en consumo personal y confianza del consumidor. En la tarde de la sesión americana, la Reserva Federal publicará las minutas de la última reunión del FOMC.

La del miércoles será la última jornada normal de la semana ya que el jueves y viernes será feriado en EE.UU. y se espera una caída en el volumen de operaciones.

Niveles técnicos

0

• Optimismo por la vacuna sigue impulsando al petróleo, que está en máximos desde principios de marzo.
• El WTI llegó hasta $45.65 antes de retroceder hacia $45.00.

El petróleo continúa siendo de los más beneficiados del contexto actual en los mercados financieros, aunque ha moderado la suba en las últimas horas. El WTI trepó hasta $45.65, horas atrás, el nivel más alto desde principios de marzo antes de retroceder a la zona de $45.00. Está operando en $45.10, en la previa de la publicación de datos de EE.UU. y antes de los feriados.

La expectativa de una mayor demanda por el petróleo el próximo año sigue dando apoyo al petróleo. El WTI subió más de $10 desde el piso de noviembre y el Brent llegó hasta $48.75, también el máximo desde marzo. Las subas en casi todas las variantes del crudo se ubican en alrededor del 30% en el actual mes.

La clave sigue estando por las expectativas de la demanda mundial, el humor de los mercados y lo que pase con el dólar. Estos tres factores han sigo alcistas para el crudo.

A lo largo del miércoles se publicarán varios reportes económicos de EE.UU. que incluyen datos de PIB del tercer trimestre, subsidios de desempleo, venta de viviendas nuevas, plataformas petroleras y las minutas de la última reunión de la Reserva Federal.

Niveles técnicos

• Yen sigue debilitado ante avance de las acciones en Wall Street, aunque recuperando terreno el miércoles.
• USD/JPY sigue con tendencia bajista en el mediano plazo, incierto en el muy corto.

El USD/JPY está operando sin cambios importantes el miércoles luego de haber trepado desde 103.75 hasta 104.75 (máximo del martes). Se ha estabilizado cerca de 104.50, a la espera de datos económicos de EE.UU. tras haber caído hasta 104.33 en la sesión europea.

El comienzo de la transcición presidencial en EE.UU., los anuncios de gabinete del presidente electo Biden, datos económicos de EE.UU. y las novedades de la vacuna para el coronavirus han estado impulsando a Wall Street y jugando a favor de la suba del USD/JPY. El Dow Jones superó por primera vez en la historia los 30,000 puntos y ahora tiene el desafío de sostenerse por encima.

En las próximas horas se publicarán varios reportes económicos de EE.UU. Varios se adelantaron uno o dos días ya que será feriado el jueves y viernes. Entre los reportes se destaca el de pedidos de subsidio de desempleo, el PIB del tercer trimestre, órdenes de bienes durables y venta de viviendas nuevas, entre otros.

Desde el punto de vista técnico, el USD/JPY mantiene una tendencia bajista en un visión amplia, que cambiaría de darse una suba sobre 105.70. En el muy corto plazo el par está estable en torno a la media móvil de 20 días, indefinido en torno a si retomar las bajas, o extender el rebote. Una caída por debajo de 104.00 agregaría presiones para una extensión bajista a 103.60 (mínimos de la semana pasada). Mientras que al alza, sobre 104.75, la próxima resistencia fuerte está en 104.95.

Niveles técnicos

El portavoz de Boris Johnson, el primer ministro del Reino Unido, dijo a los periodistas el miércoles que el primer ministro le mencionó al gabinete que los pronósticos de la Oficina de Responsabilidad Presupuestaria (OBR) mostrarán el impacto que tuvo la pandemia de coronavirus en la economía del Reino Unido, según reportó Reuters. "Será una lectura aleccionadora", indicó Johnson al gabinete.

El primer ministro afirmó ante el gabinete que el gobierno trabajará incansablemente en la creación de empleo, impulsando la recuperación económica y reconstruyendo mejor, señaló el portavoz.

• El EUR/USD se mueve al alza y alcanza máximos mensuales cerca de 1.1930.
• Inmediatamente al alza ahora se encuentra el nivel de 1.1965 (18 de agosto).

El par EUR/USD continúa fortaleciéndose y avanza a nuevos máximos mensuales en la región de 1.1925/30 el miércoles.

Superar esta región de manera sostenible debería volver a apuntar al máximo del verano en 1.1965 alcanzado el 18 de agosto. Otra visita al máximo de 2020, por encima del nivel redondo de 1.20, debería comenzar a tomar forma si el nivel anterior es superado en el corto plazo.

Mirando el escenario más amplio, es probable que se vean ganancias adicionales mientras el EUR/USD se mantenga por encima de la SMA de 200 días, hoy en 1.1392.

EUR/UDD gráfico diario

EUR/USD niveles técnicos

• El índice DXY rompe brevemente por debajo del soporte clave de 92.00 el miércoles.
• Más abajo se encuentran los mínimos anuales cerca de 91.70 (1 de septiembre).

El índice DXY parece haber encontrado soporte inicial en la región de 91.95/90, donde se encuentra un retroceso de Fibonacci de la caída de 2017-2018.

La perspectiva a corto plazo sigue siendo bajista, dejando la puerta abierta a retrocesos más profundos. Dicho esto, el próximo objetivo de relevancia se encuentra en el mínimo de 2020 en 91.74 alcanzado el 1 de septiembre, antes de apuntar a los mínimos de mayo de 2018 cerca de 91.80.

A corto plazo, se prevé que la presión bajista disminuya levemente en un movimiento por encima de los máximos semanales de 93.20 (11 de noviembre). Sin embargo, mientras el índice DXY se mantenga por debajo de la media móvil simple de 200 días, hoy en 96.10, se espera que la visión negativa persista.

Índice del dólar estadounidense DXY gráfico diario

Índice del dólar estadounidense DXY niveles técnicos

• El EUR/JPY lucha por encontrar una dirección por encima del nivel de 124.00.
• La atención de los inversores permanece en los máximos mensuales justo por encima de 125.00.

El rebote del EUR/JPY en los mínimos de la semana pasada justo por debajo de 123.00 parece haber encontrado una dura resistencia a corto plazo alrededor de la región de 124.50 por el momento.

Superar esta región debería permitir una visita a los máximos mensuales justo por encima del nivel redondo de 125.00. Esta zona también coincide con los máximos de octubre. Se espera que la presión alcista adicional se encuentre con la próxima resistencia significativa en el máximo de 2020 cerca de 127.00 alcanzados el 1 de septiembre.

Por otro lado, se espera que las pérdidas se aceleren si el EUR/JPY rompe por debajo de los mínimos de la semana pasada en la zona de 122.80, exponiendo la SMA de 200 días, hoy en 121.45.

EUR/JPY gráfico diario

EUR/JPY niveles técnicos

La próxima generación del fondo de recuperación de la Unión Europea es clave para reducir los riesgos de redenominación, dijo el miércoles el Vicepresidente del Banco Central Europeo (BCE), Luis de Guindos, según informó Reuter. "El fondo de la UE de próxima generación debe implementarse rápidamente", agregó de Guindos.

Al comentar sobre el nombramiento de Janet Yellen como la próxima secretaria del Tesoro en los EE.UU., el mandatario dijo que eran buenas noticias para Estados Unidos y la economía mundial.

Reacción del mercado

El par EUR/USD ignoró en gran medida estos comentarios y se vio por última vez ganando un 0.02% en el día en 1.1898.

• El EUR/GBP gana tracción de continuación por segundo día consecutivo el miércoles.
• Las noticias no tan optimistas sobre el Brexit pesan sobre la libra esterlina y siguen apoyando el movimiento al alza del par.

El cruce EUR/GBP ha revertido una caída inicial por debajo del nivel de 0.8900 y se ha disparado a nuevos máximos semanales, alrededor de la región de 0.8925-30, durante la sesión europea del miércoles.

El cruce ha ganado algo de tracción positiva por segundo día consecutivo el miércoles y ha construido sobre la modesta recuperación de esta semana desde cerca del soporte de mínimos mensuales alrededor de la región de 0.8865-60. El rendimiento relativo inferior de la libra esterlina frente a su contraparte europea podría atribuirse a la ansiedad alrededor del Brexit en medio de la falta de progreso en los puntos clave de fricción.

Mientras tanto, el repunte repentino durante la última hora se ha producido después de que la presidenta de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen, haya advertido de que un acuerdo Brexit aún está lejos de ser seguro. Von der Leyen ha dicho que el desacuerdo sobre el acceso a las aguas pesqueras de Gran Bretaña continúa bloqueando el progreso, lo que a su vez ha sido visto como un factor clave que ha pesado sobre la libra esterlina.

Por otro lado, el sesgo de venta predominante en torno al dólar estadounidense ha ofrecido cierto apoyo a la moneda común. Esto también es otro factor que impulsa al cruce EUR/GBP al alza durante la primera mitad de la acción comercial del miércoles en medio de la ausencia de publicaciones económicas relevantes, ya sea de la zona euro o del Reino Unido.

Por lo tanto, las noticias entrantes relacionadas con el Brexit seguirán desempeñando un papel clave a la hora de influir en la dinámica del precio de la libra esterlina y generar algunas oportunidades comerciales significativas en torno al cruce EUR/GBP. Dicho esto, queda por ver si el cruce puede capitalizar el intento de movimiento de recuperación o se encuentra con nuevas ventas en niveles más altos.

Niveles técnicos del EUR/GBP

• El oro es testigo de un movimiento de cobertura de cortos el miércoles desde el nivel de 1.800$.
• El optimismo por la vacuna del COVID-19 podría limitar cualquier ganancia importante para el metal precioso de refugio seguro.
• Los inversores ahora centran la atención en los datos macroeconómicos de EE.UU. y las minutas del FOMC en busca de un nuevo impulso direccional.

Los precios del oro (XAU/USD) se mueven al alza durante la sesión europea del miércoles, manteniéndose cerca del extremo superior de su rango diario, justo por debajo del nivel de 1.815$.

El metal precioso ha logrado encontrar un soporte decente cerca del nivel de 1.800$, justo por encima de la SMA de 200 días técnicamente significativa y, por ahora, parece haber detenido su reciente movimiento descendente. El sesgo de venta sostenido del dólar estadounidense ha ofrecido cierto apoyo a los precios del oro, denominado en dólares, y ha provocado cierta cobertura de cortos en medio de condiciones de sobreventa a corto plazo.

Los inversores también parecen inclinados a aligerar sus posiciones bajistas antes de las publicaciones macroeconómicas estadounidenses de primer nivel del miércoles y las minutas de la última reunión del FOMC. Dicho esto, es más probable que la subida permanezca limitada en medio del optimismo sobre el progreso en las vacunas para el COVID-19, que ha estado pesando sobre la demanda de activos tradicionales de refugio seguro, como el oro.

Esto hace que sea prudente esperar algunas compras de continuación sólidas antes de confirmar que el XAU/USD ha encontrado un soporte a corto plazo y posicionarse para cualquier movimiento alcista adicional.

Los participantes del mercado ahora esperan una gran cantidad de datos macroeconómicos estadounidenses de primer nivel para obtener algunas oportunidades comerciales a corto plazo. En el calendario económico de Estados Unidos del miércoles destacan las publicaciones del informe preliminar del PIB (segunda estimación), los pedidos de bienes duraderos, las solicitudes semanales iniciales de desempleo y el índice final de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre.

Sin embargo, el foco de atención clave estará en las minutas de la última reunión del FOMC, que se analizarán en busca de la posibilidad de una mayor flexibilización de la política monetaria por parte de la Fed en diciembre. La perspectiva de la política monetaria de la Fed jugará un papel clave en la determinación del siguiente movimiento direccional del metal amarillo.

Niveles técnicos del oro

• El oro es testigo de un movimiento de cobertura de cortos el miércoles desde el nivel de 1.800$.
• El optimismo por la vacuna del COVID-19 podría limitar cualquier ganancia importante para el metal precioso de refugio seguro.
• Los inversores ahora centran la atención en los datos macroeconómicos de EE.UU. y las minutas del FOMC en busca de un nuevo impulso direccional.

Los precios del oro (XAU/USD) se mueven al alza durante la sesión europea del miércoles, manteniéndose cerca del extremo superior de su rango diario, justo por debajo del nivel de 1.815$.

El metal precioso ha logrado encontrar un soporte decente cerca del nivel de 1.800$, justo por encima de la SMA de 200 días técnicamente significativa y, por ahora, parece haber detenido su reciente movimiento descendente. El sesgo de venta sostenido del dólar estadounidense ha ofrecido cierto apoyo a los precios del oro, denominado en dólares, y ha provocado cierta cobertura de cortos en medio de condiciones de sobreventa a corto plazo.

Los inversores también parecen inclinados a aligerar sus posiciones bajistas antes de las publicaciones macroeconómicas estadounidenses de primer nivel del miércoles y las minutas de la última reunión del FOMC. Dicho esto, es más probable que la subida permanezca limitada en medio del optimismo sobre el progreso en las vacunas para el COVID-19, que ha estado pesando sobre la demanda de activos tradicionales de refugio seguro, como el oro.

Esto hace que sea prudente esperar algunas compras de continuación sólidas antes de confirmar que el XAU/USD ha encontrado un soporte a corto plazo y posicionarse para cualquier movimiento alcista adicional.

Los participantes del mercado ahora esperan una gran cantidad de datos macroeconómicos estadounidenses de primer nivel para obtener algunas oportunidades comerciales a corto plazo. En el calendario económico de Estados Unidos del miércoles destacan las publicaciones del informe preliminar del PIB (segunda estimación), los pedidos de bienes duraderos, las solicitudes semanales iniciales de desempleo y el índice final de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre.

Sin embargo, el foco de atención clave estará en las minutas de la última reunión del FOMC, que se analizarán en busca de la posibilidad de una mayor flexibilización de la política monetaria por parte de la Fed en diciembre. La perspectiva de la política monetaria de la Fed jugará un papel clave en la determinación del siguiente movimiento direccional del metal amarillo.

Niveles técnicos del oro

La presidenta de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen, realizó algunos comentarios relacionados con el Brexit en la última hora y planteó dudas sobre las perspectivas de un acuerdo.

Declaraciones destacadas:

Sin embargo, los comentarios hicieron poco para impulsar una venta en torno a la libra esterlina, ya que los inversores siguen siendo optimistas sobre la posibilidad de un acuerdo de última hora. El par GBP/USD se vio por última vez operando cerca del extremo superior de su rango diario, alrededor de la región de 1.3375-80.

• El GBP/USD tiene dificultades para conservar las ganancias iniciales y es testigo de un modesto retroceso intradía.
• Los comentarios no tan optimistas sobre el Brexit de Von der Leyen pesan sobre la libra esterlina.
• Un dólar más débil ayuda a limitar la caída antes de los datos macroeconómicos de EE.UU. y las minutas del FOMC.

El par GBP/USD ha retrocedido rápidamente más de 50 pips al inicio de la sesión europea del miércoles y ha caído a nuevos mínimos diarios, alrededor de la región de 1.3330, aunque ha carecido de ventas de continuación. En el momento de escribir, el par se mantiene levemente negativo en el día alrededor del nivel de 1.3350.

El par ha tenido dificultades para capitalizar su subida inicial y se ha encontrado con nuevas ventas cerca de la región de 1.3385, cayendo a territorio negativo al inicio de la sesión europea. El fuerte retroceso se ha producido después de comentarios no tan optimistas relacionados con el Brexit de la presidenta de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen.

Von der Leyen ha advertido que un acuerdo del Brexit está lejos de ser seguro, ya que el desacuerdo sobre el acceso a las aguas pesqueras de Gran Bretaña continúa bloqueando el progreso. Además, ha añadido que ha habido un progreso en las negociaciones del Brexit, pero no lo suficiente como para producir un avance significativo en los puntos clave, incluidas las normas sobre las ayudas estatales.

Con muy poco tiempo antes de que finalice el período de transición del Brexit el 31 de diciembre, las noticias han pesado sobre la libra esterlina y han resultado ser uno de los factores clave detrás de la repentina caída del par GBP/USD. Sin embargo, el sesgo de venta predominante en torno al dólar estadounidense ha ofrecido cierto soporte y ha ayudado a limitar las pérdidas más profundas en el par.

El optimismo sobre el progreso en las vacunas para el COVID-19 y el comienzo sin problemas de la transición del presidente electo Joe Biden a la Casa Blanca, ha seguido apoyando el optimismo del mercado. Esto ha sido evidente por un tono positivo en los mercados bursátiles, lo que continúa pesando sobre el dólar estadounidense de refugio seguro.

Desde una perspectiva técnica, los repetidos fallos del par GBP/USD por debajo del nivel de 1.3400 podrían verse como signos de agotamiento alcista. Dicho esto, la falta de ventas de continuación y la aparición de algunas compras en niveles más bajos, respalda las perspectivas de ganancias adicionales. Esto justifica cierta precaución antes de abrir nuevas posiciones direccionales agresivas.

Los participantes del mercado ahora esperan una gran cantidad de datos macroeconómicos estadounidenses de primer nivel para obtener algunas oportunidades comerciales a corto plazo. En el calendario económico de Estados Unidos del miércoles destacan las publicaciones del informe preliminar del PIB (segunda estimación), los pedidos de bienes duraderos, las solicitudes semanales iniciales de desempleo y el índice final de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre.

Sin embargo, el foco de atención clave estará en las minutas de la última reunión del FOMC, que se analizarán en busca de la posibilidad de una mayor flexibilización de la política monetaria por parte de la Fed en diciembre. La perspectiva de la política de la Fed influirá en la dinámica de los precios del USD, lo que junto con las nuevas actualizaciones del Brexit, deberían ayudar a los inversores a determinar la dirección a corto plazo del par GBP/USD.

Niveles técnicos del GBP/USD

• El USD/CAD es testigo de una cobertura de cortos el miércoles, aunque carece de continuación.
• Los alcistas del USD se mantienen a la defensiva en medio del optimismo sobre la vacuna del COVID-19.
• Los precios alcistas del petróleo respaldan al CAD y colaboran en limitar las ganancias del par.

El par USD/CAD ha alcanzado un máximo intradiario de 1.3028 durante la sesión asiática del miércoles, aunque ha carecido de continuación y ha retrocedido rápidamente algunos pips. En el momento de escribir, el par todavía se mantiene positivo en el día, alrededor de la región de 1.3010.

El par ha lgorado recuperar algo de tracción positiva durante la sesión asiática del miércoles y ha recuperado parte de la fuerte caída del día anterior a mínimos de dos semanas. El repunte ha carecido de un catalizador fundamental obvio y podría atribuirse únicamente a alguna cobertura de cortos, aunque una combinación de factores ha limitado la subida del par USD/CAD.

El dólar estadounidense se está viendo afectado por el sentimiento optimista prevaleciente del mercado, que sigue respaldado por el optimismo sobre un posible lanzamiento temprano de la vacuna para el coronavirus. Además, la claridad en el frente político de EE.UU. ha impulsado aún más la confianza de los inversores y ha pesado sobre el dólar estadounidense de refugio seguro.

Mientras tanto, el progreso hacia una vacuna para el COVID-19 ha revivido las esperanzas de una rápida recuperación de la demanda mundial de combustible. Esto, a su vez, ha impulsado a los precios del petróleo crudo WTI por encima del nivel de 45$ por primera vez desde marzo, lo que ha beneficiado al dólar canadiense, divisa vinculada con los precios de las materias primas, y ha colaborado ​​aún más para limitar el intento de recuperación del par USD/CAD.

Los participantes del mercado ahora esperan una gran cantidad de datos macroeconómicos estadounidenses de primer nivel para obtener algunas oportunidades comerciales a corto plazo. En el calendario económico de Estados Unidos del miércoles destacan las publicaciones del informe preliminar del PIB (segunda estimación), los pedidos de bienes duraderos, las solicitudes semanales iniciales de desempleo y el índice final del sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre.

Sin embargo, el foco de atención clave estará en las minutas de la última reunión del FOMC, que se analizarán en busca de la posibilidad de una mayor flexibilización de la política monetaria por parte de la Fed en diciembre. La perspectiva de política monetaria de la Fed jugará un papel clave al influir en la dinámica de precios del USD a corto plazo y ayudará a los inversores a determinar el siguiente movimiento direccional del par USD/CAD.

Niveles técnicos del USD/CAD

• El índice DXY permanece a la defensiva cerca del nivel de 92.00.
• El apetito por el riesgo ejerce una presión adicional sobre el dólar.
• Las minutas del FOMC, el índice PCE y las solicitudes iniciales de desempleo se darán a conocer durante la sesión americana.

El índice del dólar estadounidense DXY, que mide la fortaleza del dólar frente a una cesta de las principales divisas, acelera el movimiento a la baja y se acerca al nivel de 92.00 el miércoles.

El índice del dólar estadounidense DXY se debilita por el sentimiento de apetito por el riesgo

El índice DXY permanece bajo presión y coquetea con la línea de soporte de 8 meses en el contexto de una sólida mejora en el apetito por el riesgo.

De hecho, el dólar estadounidense sigue teniendo dificultades por encontrar demanda por el optimismo derivado de las posibles vacunas contra el coronavirus a medio plazo, mientras que el inicio formal del proceso de transición a la administración de Biden también colabora ​​con el optimismo del mercado.

Será una sesión muy interesante en el calendario económico estadounidense antes del festivo del Día de Acción de Gracias del jueves. De hecho, las solicitudes iniciales de desempleo, las cifras de inflación medidas por el PCE y el índice final de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre centrarán la atención de los inversores antes de la publicación de las minutas del FOMC de su última reunión.

Además, las solicitudes hipotecarias de MBA, los pedidos de bienes duraderos, la tasa de crecimiento del PIB del tercer trimestre, los resultados preliminares de la balanza comercial, las ventas de viviendas nuevas y los ingresos / gastos personales también se darán a conocer durante la sesión americana de hoy.

¿Qué podemos esperar en torno al USD?                 

El índice DXY permanece a la defensiva y se no descarta una visita a los mínimos de 2020 cerca del nivel de 91.70 en el horizonte a corto plazo. El mejor sentimiento de apetito por el riesgo se ha visto reforzado por un escenario político estadounidense más claro en combinación con noticias optimistas sobre vacunas y mejores perspectivas de crecimiento. Además, las esperanzas de un estímulo fiscal adicional han resurgido, lo que junto con la postura de "tasas bajas por más tiempo" de la Reserva Federal, se considera que mantiene al USD bajo una presión adicional por el momento.

Niveles relevantes del índice del dólar estadounidense DXY

En el momento de escribir, el índice DXY está retrocediendo un 0.12% en el día, cotizando en 92.11. El siguiente soporte se encuentra en 92.01 (mínimo del 23 de noviembre), seguido de 91.92 (23.6% de retroceso de Fibonacci de la caída de 2017-2018) y 91.80 (mínimo de mayo de 2018). Por otro lado, una ruptura de 93.20 (máximo del 11 de noviembre), abriría la puerta a 93.48 (SMA de 100 días) y finalmente a 94.30 (máximo del 4 de noviembre).

• Los decepcionantes datos del sector de vivienda en Australia provocan una toma de beneficios en torno al AUD/USD.
• Una acción moderada del precio del USD podría ayudar a limitar la caída antes de los datos macroeconómicos estadounidenses de primer nivel.

El par AUD/USD está retrocediendo desde los máximos de 12 semanas y ha caído a nuevos mínimos diarios al inicio de la sesión europea, alrededor de la región de 0.7325. En el momento de escribir, el par recupera algunas de sus pérdidas, aunque todavía se mantiene negativo en el día cerca del nivel de 0.7350.

Después de un repunte inicial al nivel más alto desde el 2 de septiembre, el par ha sido testigo de un modesto retroceso desde la región de 0.7375 después de la publicación de los datos pesimistas del sector de vivienda de Australia. De hecho, los trabajos de construcción realizados cayeron un 2.3% intertrimestral durante el tercer trimestre de 2020 en comparación con el -2.0% previsto y el -0.7% anterior.

Aparte de esto, la caída podría atribuirse aún más a un cierto reposicionamiento antes de una gran cantidad de publicaciones económicas estadounidenses de primer nivel el miércoles. El par AUD/USD ahora ha devuelto una parte de las fuertes ganancias del día anterior, aunque un tono más suave alrededor del dólar estadounidense podría ayudar a limitar cualquier caída adicional.

El USD se mantiene bajo presión debido al sentimiento optimista prevaleciente en el mercado, respaldado por el progreso en las vacunas para el coronavirus y la claridad en el frente político de Estados Unidos. Vale la pena recordar que al presidente electo Joe Biden se le dio formalmente luz verde para comenzar su transición a la Casa Blanca.

Además, las noticias de que la ex presidenta de la Fed, Janet Yellen, podría convertirse en la próxima secretaria del Tesoro de EE.UU., proporcionaron un impulso adicional al sentimiento de riesgo global. Esto, a su vez, debería ofrecer algo de soporte al dólar australiano de mayor riesgo percibido y podría atraer algunas compras en niveles más bajos alrededor del par AUD/USD.

Los participantes del mercado ahora esperan el calendario económico de EE.UU., donde destacan las publicaciones del informe preliminar del PIB (segunda estimación), los pedidos de bienes duraderos, las solicitudes iniciales semanales de desempleo y el índice final de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre. Esto, junto con las minutas de la reunión del FOMC, debería proporcionar un nuevo impulso direccional al par AUD/USD.

Niveles técnicos del AUD/USD

• Los decepcionantes datos del sector de vivienda en Australia provocan una toma de beneficios en torno al AUD/USD.
• Una acción moderada del precio del USD podría ayudar a limitar la caída antes de los datos macroeconómicos estadounidenses de primer nivel.

El par AUD/USD está retrocediendo desde los máximos de 12 semanas y ha caído a nuevos mínimos diarios al inicio de la sesión europea, alrededor de la región de 0.7325. En el momento de escribir, el par recupera algunas de sus pérdidas, aunque todavía se mantiene negativo en el día cerca del nivel de 0.7350.

Después de un repunte inicial al nivel más alto desde el 2 de septiembre, el par ha sido testigo de un modesto retroceso desde la región de 0.7375 después de la publicación de los datos pesimistas del sector de vivienda de Australia. De hecho, los trabajos de construcción realizados cayeron un 2.3% intertrimestral durante el tercer trimestre de 2020 en comparación con el -2.0% previsto y el -0.7% anterior.

Aparte de esto, la caída podría atribuirse aún más a un cierto reposicionamiento antes de una gran cantidad de publicaciones económicas estadounidenses de primer nivel el miércoles. El par AUD/USD ahora ha devuelto una parte de las fuertes ganancias del día anterior, aunque un tono más suave alrededor del dólar estadounidense podría ayudar a limitar cualquier caída adicional.

El USD se mantiene bajo presión debido al sentimiento optimista prevaleciente en el mercado, respaldado por el progreso en las vacunas para el coronavirus y la claridad en el frente político de Estados Unidos. Vale la pena recordar que al presidente electo Joe Biden se le dio formalmente luz verde para comenzar su transición a la Casa Blanca.

Además, las noticias de que la ex presidenta de la Fed, Janet Yellen, podría convertirse en la próxima secretaria del Tesoro de EE.UU., proporcionaron un impulso adicional al sentimiento de riesgo global. Esto, a su vez, debería ofrecer algo de soporte al dólar australiano de mayor riesgo percibido y podría atraer algunas compras en niveles más bajos alrededor del par AUD/USD.

Los participantes del mercado ahora esperan el calendario económico de EE.UU., donde destacan las publicaciones del informe preliminar del PIB (segunda estimación), los pedidos de bienes duraderos, las solicitudes iniciales semanales de desempleo y el índice final de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan para noviembre. Esto, junto con las minutas de la reunión del FOMC, debería proporcionar un nuevo impulso direccional al par AUD/USD.

Niveles técnicos del AUD/USD

Esto es lo que necesita saber para operar hoy miércoles 25 de noviembre:

Los mercados se toman un respiro después de moverse al alza el martes, en medio del optimismo de las vacunas y el comienzo de la transición en la Casa Blanca. Se espera una gran cantidad de datos económicos de EE.UU. el miércoles, como los pedidos de bienes duraderos, el PIB, las solicitudes de desempleo y muchos más.

Los mercados bursátiles estadounidenses cerraron en máximos históricos el martes después de que el presidente saliente, Donald Trump, autorizara el inicio de la transición a una administración dirigida por el presidente electo Joe Biden. La noticia de la nominación de la ex presidenta de la Reserva Federal, Janet Yellen, como secretaria del Tesoro también anima a los mercados.

El dólar estadounidense ahora se está estabilizando después de retroceder anteriormente, y el oro también se las arregla para mantenerse justo por encima de los 1.800$ después de caer hacia este nivel el martes. El petróleo WTI se está consolidando en torno a niveles más altos.

El festivo de Acción de Gracias del jueves hace que se avancen varios datos económicos, lo que hace que el miércoles sea un día repleto. A las 13:30 GMT, se prevé que las cifras actualizadas del producto interior bruto PIB para el tercer trimestre confirmen el fuerte repunte, pero hay espacio para sorpresas.

Ver: Vista previa del PIB de EE.UU.: Buenas razones para una sorpresa al alza, pero no necesariamente un aumento del dólar

Se prevé que los datos más actualizados de pedidos de bienes duraderos de octubre muestren aumentos relativamente modestos en comparación con septiembre.

Se espera que las solicitudes semanales de desempleo reanuden sus caídas después de un decepcionante aumento la semana pasada. La cifra de solicitudes continuadas se refiere a la semana que finalizó el 13 de noviembre, cuando se realizan las encuestas para el informe de nóminas no agrícolas NFP.

Más tarde, a las 15:00 GMT, saldrá otro grupo de datos. Estos incluyen el gasto personal, que se espera en un nivel moderado, las ventas de viviendas nuevas, que tienen estimaciones optimistas, y la lectura final del índice de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan, que probablemente confirmará una caída en la confianza.

Por último, pero no menos importante, las minutas de la reunión de principios de noviembre de la Reserva Federal. Los inversores intentarán averiguar cómo de cerca está el banco central más poderoso del mundo de expandir su programa de compra de bonos.

El índice de confianza del consumidor del Conference Board para noviembre no cumplió con las estimaciones, llegando a 96.1 puntos. A principios de semana, los índices de gerentes de compras PMI de Markit superaron las estimaciones, lo que provocó un aumento en el dólar.

Noticias sobre vacunas: Sinopharm Group de China ha pedido a las autoridades que aprueben su vacuna para el COVID-19. AstraZeneca y la mejor tasa de eficacia del 90% del proyecto de inmunización de la Universidad de Oxford se observaron solo en personas de 55 años o menos.

Zona euro: Francia está preparada para levantar varias restricciones en medio de una curva descendente de coronavirus, mientras que Alemania se dirige hacia una política más estricta. El EUR/USD se ha estado moviendo alrededor de 1.19.

Brexit: Las negociaciones on-line continúan a medida que el reloj avanza hacia el final del período de transición a fin de año. El GBP/USD se mantiene en torno a 1.3350. Biden dijo que no quiere ver una frontera en la Isla de Irlanda.

Las criptomonedas se han enfriado después de recuperarse anteriormente. El Bitcoin está luchando en 19.000$, el Ethereum está cotizando por debajo de 600$ y el XRP ronda los 0.65$.

"Creemos que probablemente será difícil mantener un crecimiento positivo en el cuarto trimestre", ha dicho el miércoles el responsable de políticas del Banco Central Europeo (BCE), Yves Mersch, en una entrevista con Financial Times (FT).

Comentarios adicionales:

"Creemos que probablemente será difícil mantener un crecimiento positivo en el cuarto trimestre", ha dicho el miércoles el responsable de políticas del Banco Central Europeo (BCE), Yves Mersch, en una entrevista con Financial Times (FT).

Comentarios adicionales:

La directora gerente del Fondo Monetario Internacional (FMI), Kristalina Georgieva, ha advertido contra el estímulo monetario adicional, diciendo que plantearía riesgos importantes para la estabilidad financiera mientras hablaba en un evento que discutía las consecuencias de las tasas de interés "más bajas durante más tiempo" en todo el mundo.

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