Noticias de mercados

• La Plata se recupera hacia 23.52$, frenada por las resistencias de la DMA de 50 y 200, lo que ha provocado un ligero retroceso de los precios.
• El análisis técnico muestra que la Plata se mueve lateralizada; con un soporte inmediato en 23.00$, seguido por 22.48$.
• Potencial de nuevas ganancias si la Plata rompe por encima de la DMA de 100 en 23.25$, apuntando a la zona de resistencia de 23.60/65$.

El precio de la Plata recorta sus pérdidas, pero sigue por debajo de la media móvil de 100 días (DMA) tras alcanzar un nuevo máximo de cinco días en 23.52$ el viernes. Las tensiones geopolíticas impulsaron al metal gris, que apuntó hacia la confluencia de las DMAs de 50 y 200, pero el fracaso de los compradores a la hora de romper esa zona abrió la puerta a un retroceso. El XAG/USD cotiza en 23.15$, con una subida del 1.85%.

El metal sin rendimiento se mantiene lateral, aunque ligeramente inclinado a la baja después de que los compradores no lograran conquistar la confluencia de las DMAs de 50 y 200. Con el precio al contado de la plata cotizando por debajo de la DMA de 200, el primer soporte se sitúa en 23.00$ la onza troy. Una ruptura de este último expondría el mínimo del 11 de enero en 22.48$, seguido de 22.00$. Una vez roto este nivel de soporte, el siguiente nivel sería el mínimo del ciclo del 13 de noviembre en 21.88$.

En caso de que intervengan los compradores, chocarían con la DMA de 100 en 23.25$. Una ruptura de este último expondría la confluencia de las DMAs de 50 y 200 en torno a 23.60/65$, antes de abrir el camino hacia 24.00$.

XAG/USD Acción del Precio - Gráfico Diario

XAG/USD Niveles técnicos

• La recuperación del Oro fue impulsada por el aumento de los riesgos geopolíticos en la región del Mar Rojo y un giro hacia el comercio con aversión al riesgo.
• Los datos del Índice de Precios de Producción de EE.UU. desciende decepcionando las expectativas, lo que refuerza las especulaciones sobre una inminente relajación de la política monetaria de la Fed.
• El descenso de los rendimientos del Tesoro estadounidense y el comportamiento mixto del Dólar apoyan aún más el impulso alcista del Oro.

El Oro subió con fuerza el viernes, espoleado por un impulso de aversión al riesgo debido a las tensiones surgidas en torno al Mar Rojo, ya que EE.UU. y el Reino Unido tomaron represalias contra el ataque de los Houthi a un buque estadounidense el jueves. Por lo tanto, el XAU/USD refrescó máximos de cinco días en torno a 2.062$, y cotiza a 2.045$, subiendo más de un 0.70%.

XAU/USD alcanza máximos de cinco días en 2.062$, auspiciado por los datos mixtos de EE.UU. y el aumento de las probabilidades de recortes de tasas de la Fed

Los operadores compraron Oro debido a la escalada del conflicto en Oriente Medio. Además, el metal amarillo se vio impulsado por la caída de los rendimientos de los Bonos del Tesoro de EE.UU., ya que aumentaron las apuestas a que la Reserva Federal de EE.UU. recortaría las tasas agresivamente a partir de marzo.

Mientras tanto, el último informe sobre la inflación en los Estados Unidos (EE.UU.), mostró que los precios pagados por los productores, también conocido como el IPP, descendió decepcionando las expectativas, con el IPP mensual cayendo -0.1%, por debajo de las previsiones del 0.1%. En cifras interanuales, el IPP subió un 1%, por debajo de las previsiones del 1,9%. El IPP subyacente se mantuvo en el 0% con respecto a los datos de noviembre, pero por debajo de las estimaciones, mientras que las cifras interanuales cayeron por debajo de las previsiones y de la lectura anterior, del 2% al 1.8%.

Aunque los datos de hoy apoyan un enfoque moderado por parte de la Fed, el jueves los datos de inflación al consumo fueron más altos de lo esperado. Hay que decir que algunos funcionarios de la Fed hicieron comentarios sobre los datos de diciembre y se opusieron a las expectativas de un recorte de tasas en marzo.

El metal amarillo también se vio apoyado por la caída de los rendimientos en EE.UU., sobre todo en el tramo corto de la curva, con el rendimiento de los bonos del Tesoro a 2 años cayendo casi diez puntos básicos, hasta el 4.16%, lo que redujo la inversión de la curva de rendimiento en EE.UU. 2 años -10 años. Esto pesó sobre el Dólar, que según el Índice del Dólar (DXY) se aferra a unas ganancias decentes del 0.15%, hasta 102.47.

Análisis del precio del XAU/USD: Perspectiva técnica

El gráfico diario del Oro sigue sesgado al alza tras rebotar en los mínimos semanales de 2.013$, lo que exacerbó la recuperación del XAU hacia la zona de 2.060$, antes de deslizarse hacia la media móvil de 20 días (DMA) en 2.046$. Si los compradores rompen ese nivel y la cifra de 2050 $, podría abrirse la puerta para volver a probar los máximos semanales. La zona de los 2.100$ es la más alcista. Por otro lado, si los compradores del XAU/USD no logran recuperar los 2.050$, se podrían producir nuevas pérdidas. El primer soporte se sitúa en el mínimo de hoy de 2.028$, seguido del mínimo de la semana de 2.013$.

Existe un riesgo de decepción en el mercado del Oro si los participantes del mercado tienen que reducir sus expectativas de rápidos recortes de las tasas de interés, según los estrategas de Commerzbank.

ETF de Oro con salidas significativas

• El precio de la Plata sube verticalmente hasta cerca de 23.35$, ya que el informe del IPP de EE.UU. resulta sorprendentemente más suave.
• El agravamiento de las tensiones en Oriente Medio ha mejorado el atractivo de refugio seguro.
• El precio de la Plata se recupera con fuerza y se acerca a la línea de tendencia bajista del patrón gráfico del triángulo descendente.

El precio de la Plata (XAG/USD) ha subido a cerca de 23.35$ ya que la Oficina de Estadísticas Laborales de los Estados Unidos (BLS) ha informado un Índice de Precios de Producción (IPP) más suave de lo esperado para diciembre. El IPP general se contrajo un 0.1% y el IPP subyacente se mantuvo estancado por segundo mes consecutivo. Los inversores preveían un aumento del IPP general y subyacente del 0.1% y el 0.2%, respectivamente.

Los precios de los bienes y servicios en fábrica crecieron a un ritmo menor, al 1%, frente al 1.3% que anticipaban los inversores. El IPP subyacente se desaceleró bruscamente hasta el 1.8%, frente al 1.9% del consenso y el 2.0% anterior.

El débil dato del IPP ha reforzado las apuestas a favor de una decisión de recorte de los tipos de interés por parte de la Reserva Federal (Fed) en marzo. Según la herramienta Fedwatch de CME, los participantes del mercado consideran que la probabilidad de que la Fed recorte las tasas de interés en 25 puntos básicos (pb) en marzo es del 76%, mientras que antes era del 66%.

Apetito de riesgo en los mercados tras los ataques aéreos de EE.UU. y el Reino Unido contra los rebeldes Houthi, apoyados por Irán, en represalia por los ataques a buques mercantes en el Mar Rojo. Esto ha aumentado el riesgo de que Irán participe en la guerra entre Israel y Hamás en Gaza. El agravamiento de las tensiones en Oriente Próximo ha aumentado el atractivo de los activos sin rendimiento.

Mientras tanto, el Índice del Dólar estadounidense (DXY) ha caído verticalmente, ya que los débiles datos del IPP han potenciado las tensiones geopolíticas.

Análisis técnico XAG

El precio de laplata se ha recuperado en forma de V tras descubrir interés de compra cerca del soporte horizontal trazado desde el mínimo del 13 de diciembre en 22.51$ situado en una escala de dos horas. El metal blanco ha superado las medias móviles exponenciales (EMA) de 20 y 50 periodos, lo que indica que la demanda a corto plazo se ha vuelto alcista.

En general, el par está formando un patrón gráfico de triángulo descendente, lo que indica una contracción de la volatilidad. El Índice de fuerza relativa (RSI) (14) está a punto de desplazarse al rango alcista de 60,00-80,00. Si el RSI de 14 periodos lo consigue, se activaría un impulso alcista.

Plata gráfico de 2 horas

• El precio del petróleo sube significativamente, ya que los ataques aéreos de Estados Unidos y sus aliados contra los rebeldes hutíes han agravado la preocupación por la interrupción del suministro.
• La probabilidad de represalias por parte de los hutíes, apoyados por Irán, es alta, lo que podría generalizar los conflictos en Oriente Próximo.
• Los inversores son optimistas respecto a la bajada de las tasas de interés por parte de la Fed en marzo.

El West Texas Intermediate (WTI), futuros en NYMEX, ha subido con fuerza hasta acercarse a los 74.50$, ya que los inversores se preocupan por el agravamiento de los problemas de suministro de petróleo debido a las crecientes tensiones para los buques mercantes que atraviesan el Mar Rojo. El ejército estadounidense ha lanzado múltiples ataques aéreos contra el grupo hutí, respaldado por Irán, en represalia por atacar los cargamentos comerciales de petróleo.

Se espera que los ataques aéreos del ejército estadounidense y sus aliados interrumpan los flujos comerciales a través del Canal de Suez y agraven las tensiones en Oriente Próximo. Un conflicto generalizado en Oriente Próximo elevará las interrupciones del suministro de petróleo este 2024 y mantendrá al alza los precios del WTI.

Los riesgos al alza de los precios del petróleo han aumentado ante la probabilidad de una interrupción del suministro de petróleo en un momento en que la economía global se está recuperando del pesimismo de un entorno de tasas de interés restrictivas y altas presiones sobre los precios.

Mientras tanto, la confianza de los inversores en una bajada de tipos por parte de la Reserva Federal (Fed) en marzo, a pesar de la mayor inflación de los precios al consumo, ha proporcionado cierta fortaleza al precio del petróleo. Se prevé una fuerte recuperación de la economía mundial si la Fed planea una pronta bajada de los tipos, como predicen los participantes del mercado. Esto también estimulará la demanda mundial de petróleo y, en última instancia, sus precios.

De cara al futuro, los inversores se centrarán en los datos del Producto Interior Bruto (PIB) y la Producción Industrial del cuarto trimestre de China. La economía china ha estado luchando por mantenerse firme debido al descenso de los pedidos de exportación y a la vulnerabilidad de la demanda interna tras la crisis de Covid. Cabe señalar que China es el principal importador de petróleo del mundo y una ralentización económica en el gigante asiático repercute en el precio del crudo.

• El precio de la Plata rebota y se acerca a los 23.00$, mientras los inversores digieren los datos de inflación estadounidense.
• Los inversores siguen confiando en que la Fed recortará las tasas de interés en marzo.
• El precio de la Plata podría caer hasta los 21.88$ si el RSI (14) se sitúa por debajo de 40.

El precio de la Plata (XAG/USD) encontró un importante interés comprador tras marcar un nuevo mínimo de siete semanas en 22.50$ el jeuves. El metal blanco se ha recuperado hasta cerca de los 23.00$, ya que las expectativas a favor de una decisión de recorte de tipos por parte de la Reserva Federal (Fed) en marzo se mantienen firmes a pesar de que el Índice de Precios al Consumo (IPC) de Estados Unidos de diciembre ha informado de una inflación persistente.

Los futuros del S&P500 han generado algunas pérdidas en la sesión asiática, retratando un descenso en el apetito por el riesgo de los participantes del mercado. El Índice del Dólar DXY ha cedido todas las ganancias generadas tras la publicación de unas cifras de inflación superiores a las previstas.

La inflación general creció a un ritmo anual del 3.4% interanual, frente al consenso del 3.2% y la lectura anterior del 3.1%. El IPC subyacente, que excluye la volatilidad de los precios de los alimentos y el petróleo, se desaceleró ligeramente hasta el 3.9%, frente al 4.0% anterior.

Los inversores siguen confiando en que la Fed inicie la campaña de recorte de tipos a partir de marzo, a pesar de que el informe sobre la inflación no ha sido favorable para ese escenario. Según la herramienta Fedwatch de CME, las probabilidades a favor de un recorte de tipos de 25 puntos básicos (pb) hasta el 5.00%-5.25% se mantuvieron estables en torno al 68%.

Análisis técnico del precio de la Plata

El precio de la Plata encuentra cierto interés de compra cerca del soporte horizontal trazado desde el mínimo del 13 de diciembre en 22.51$. La media móvil exponencial (EMA) de 50 periodos en 23.17$ sigue actuando como resistencia para los alcistas del precio de la Plata. El XAG/USD se expondría al mínimo del 13 de noviembre en 21.88$ si el metal blanco enfrenta una venta masiva nuevamente.

Un impulso bajista se activaría si el Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 14 periodos se desliza hacia el rango inferior de 20-40.

Gráfico de 4 horas del precio de la plata