Noticias de mercados

• El precio de la Plata sube a 28.60$, impulsado por el empeoramiento de las tensiones geopolíticas.
• La respuesta de Israel al ataque de Irán aumentará el temor a que las tensiones en Oriente Próximo se extiendan más allá de Gaza.
• El rendimiento de los bonos estadounidenses desciende a pesar de que la Fed se inclina por subir los tipos de interés durante más tiempo.

El precio de la Plata (XAG/USD) avanza hasta 28.60$ en las primeras horas de la sesión del miércoles en Nueva York. El metal blanco es testigo de un importante interés comprador, ya que el agravamiento de las tensiones en Oriente Próximo mantiene firme la oferta de refugio seguro. Los inversores temen que las tensiones en la región de Oriente Próximo se extiendan más allá de Gaza, ya que Israel ha declarado que responderá al ataque de Irán contra su territorio.

El ejército iraní lanzó el sábado cientos de misiles y aviones no tripulados en represalia por el ataque de Israel a la embajada iraní cerca de Damasco, en Siria, en el que murieron dos generales de alto rango. Tras el ataque de Irán a Israel, Teherán dijo que "el asunto se daba por cerrado". Sin embargo, si el régimen israelí comete otro error, la respuesta de Irán será considerablemente más severa, informó Wall Street Journal. El atractivo de los lingotes se refuerza cuando los inversores ven que las tensiones geopolíticas se agravan aún más.

Mientras tanto, los rendimientos del Tesoro estadounidense a 10 años caen al 4.63% a pesar de que la Reserva Federal (Fed) prevé que los tipos de interés se mantengan al alza durante más tiempo. Un descenso de los rendimientos de los activos que devengan intereses alivia el coste de oportunidad de mantener una inversión en activos que no devengan intereses, como la Plata.

El Índice del Dólar estadounidense (DXY) muestra fortaleza cerca de 106.20, ya que los sólidos datos de ventas minoristas de marzo han mejorado las perspectivas económicas. El aumento del gasto de los hogares se produce cuando las condiciones del mercado laboral siguen siendo restrictivas, lo que sugiere unas perspectivas económicas sólidas.

Análisis técnico de la Plata

El precio de la Plata se enfrenta a la presión de venta mientras intenta romper por encima de la resistencia horizontal trazada desde el máximo del 3 de agosto de 2020 en 29.86$. Las perspectivas a largo plazo del metal blanco son alcistas, ya que la media móvil exponencial (EMA) de 20 semanas en 24.85$ está inclinada al alza.

El índice de fuerza relativa (RSI) de 14 periodos se mueve dentro del rango alcista de 60.00-80.00, lo que sugiere un fuerte impulso alcista.

Gráfico semanal de la Plata

• El par USD/CAD cae hasta 1.3800 a pesar de la fortaleza del Dólar estadounidense.
• Los inversores consideran que el Banco de Canadá ha elegido la reunión de junio como el momento más temprano para pivotar hacia recortes de tipos.
• Los precios del petróleo se debilitan a medida que las orientaciones de línea dura de la Fed aumentan las dudas sobre las perspectivas económicas mundiales.

El par USD/CAD cayó hasta el soporte de 1.3800 en las primeras horas de la sesión americana del miércoles. El Dólar canadiense se enfrenta a la presión a pesar de múltiples vientos favorables, como las esperanzas de un mayor recorte de tipos del Banco de Canadá (BoC), una fuerte caída en el precio del petróleo, y la orientación de línea dura del presidente de la Reserva Federal (Fed), Jerome Powell.

El S&P 500 abre en positivo, lo que sugiere una mejora del apetito por el riesgo de los participantes en el mercado. los rendimientos del Tesoro estadounidense a 10 años bajan hasta el 4.64%, pero siguen cerca de máximos de cinco meses, ya que el presidente de la Fed, Jerome Powell, apoyó el argumento de mantener los tipos de interés más altos durante más tiempo.

Mientras tanto, el Índice del Dólar estadounidense (DXY), que sigue el valor del Dólar frente a seis divisas principales, se mueve lateralmente por encima de los 106.00 puntos.

Los operadores prevén un recorte de los tipos de interés por parte del Banco de Canadá en la reunión de junio, ya que la inflación sigue su curso hacia la tasa requerida del 2%. La medida de inflación preferida por el BoC, el Índice de Precios al Consumo (IPC) subyacente, que excluye ocho artículos volátiles, se suavizó hasta el 2.0% desde la lectura anterior del 2.1%.

La semana pasada, el Gobernador del BoC, Tiff Macklem, reconoció que es posible un recorte de tipos en junio si la inflación sigue desacelerándose de forma sostenida, tras mantener los tipos de interés sin cambios en el 5%.

Por su parte, los futuros del West Texas Intermediate (WTI) en NYMEX han caído hasta 84.00$, ya que las sombrías perspectivas económicas mundiales pesan más que los temores a una oferta ajustada. Las mayores perspectivas de que la Fed mantenga el marco de política monetaria durante más tiempo pesan sobre el precio del petróleo. Los inversores temen que la oferta mundial de petróleo siga siendo escasa en un contexto de tensiones cada vez mayores en Oriente Medio.

El Índice de Precios al Consumo (IPC) de la Eurozona se moderó al 2.4% en la lectura anual de marzo desde el 2.6% de febrero, según ha publicado Eurostat. La cifra está en línea con lo esperado, y marca el nivel de inflación más bajo de la región en cuatro meses.

La inflación mensual ha aumentado dos décimas en marzo, subiendo al 0.8% desde el 0.6% previo,  tal como se esperaba. Esta es su mayor subida en un año.

El IPC subyacente interanual ha cumplido expectativas y se ha situado en el 2.9% desde el 3.1%, moderándose a su nivel más bajo en 25 meses, concretamente desde febrero de 2022. A nivel mensual, el indicador ha subido un 1.1% desde el 0.7% anterior, su mayor incremento en un año. 

Euro reacción

El Euro apenas ha reaccionado a los datos de inflación de la Eurozona, moviéndose al momento de escribir en el EUR/USD sobre 1.0637, ganando un 0.18% diario.