Новости и прогнозы: валютный рынок от 10-04-2007

Banc of America Sec повысил рейтинг Applied Materials с Neutral до Buy
Bear Stearns повысил рейтинг Vodafone PLC с Underperform до Peer Perform
Goldman Sachs повысил рейтинг Oracle с Neutral до Buy
Jefferies & Co повысил рейтинг Microsemi с Hold до Buy
UBS повысил рейтинг Advanced Micro с Reduce до Neutral

В апрельском обзоре энергетического агенства США EIA отмечается, что "в результате сохранения напряженности на мировом рынке нефти, а также глобальной нестабильности цена сырой западно-техасской нефти (West Texas Intermediate (WTI)) летом составит около $65 за баррель (по сравнению с $70 за баррель прошлым летом), а в течение 2007-2008 снизится в среднем до $64 за баррель.

Рейтинг производителя микрочипов Applied Materials Inc был повышен аналитиками Banc of America до уровня "buy" с "neutral."

Представители Dow Chemical Company заявили о том, что не заинтересованы в продаже компании. Напомним, что накануне в британской The Sunday Express была опубликована информация о возможной покупке компании инвестиционным консорциумом за $50 млрд.

Рейтинг производителя корпоративного программного обеспечения Oracle Corporation был повышен аналитиками Goldman Sachs до уровня "buy" с "neutral".

Акции Seagate Technologies обвалились на 6% после сообщения производителя компьютерных комплектующих, что прибыль компании по итогам прошлого квартала окажется ниже прогнозов.

Рейтинг телекоммуникационной компании Vodafone Group Plc New был повышен аналитиками Bear Stearns

К настоящему времени нефть прибавила $0.58 до $62.09 за баррель после снижения в понедельник, вызванного ликвидацией длинных позиций инвестиционными фондами.

Серьезных изменений на рынке не произошло и основные индексы продолжают торговаться без определенной тенденции.
Рост цен на нефть (+1.1%) является основной причиной укрепления энергетического сектора.

Тем не менее, принимая во внимание тот факт, что его вес составляет лишь 10% S&P 500, роста данного сектора на 1.2% явно не достаточно для компенсации слабости технологического, промышленного и потребительского секторов, на долю которых в совокупности приходится около 50% общего рынка.

Евро возобновил рост и в ходе американской сессии обновил исторический максимум против иены и достиг максимального уровня за последние два года по отношению к доллару.

Свидетельства ускорения экономического роста в Европе остаются основными причинами ожиданий повышения процентных ставок ЕЦБ, что традиционно позитивно влияет на привлекательность единой валюты.

Динамика рынка фьючерсов свидетельствует о том, что инвесторы полагают, что центральный банк может повысить процентную ставку с нынешних 3.75% уже в ближайший четверг, когда будут объявлены итоги встречи ЕЦБ.

Опубликованные сегодня данные продемонстрировали, что впервые за четыре последние месяца в Германии, крупнейшей экономике региона, был зафиксирован рост экспорта, причем в основном за счет увеличения спроса в европейских странах, а рост промышленного производства во Франции превысил прогнозы и оказался максимальным за более чем пол года.

"Вы просто должны покупать евро", говорит Paresh Upadhyaya, управляющий бостонского фонда Putnam Investments LLC. "ЕЦБ будет очень сложно приостановить (процесс повышения ставок)," уверен эксперт.

Таким образом, можно констатировать, что эффект сильного отчета по рынку занятости США, который, напомним, вызвал укрепление американской валюты, к настоящему моменту сошел на нет и тенденция укрепления евро остается в силе.

Фондовый рынок США открылся с незначительным повышением. Тем не менее, инвесторы проявляют осторожность в преддверии начала сезона квартальных отчетов. Nasdaq укрепляет свои позиции, а успехи "голубых фишек" в настоящее время являются представляются более скромными.

Курс достиг отметки $1.3450, однако столкнулся с сопротивлением и в настоящее время снижается. Ближайшая поддержка отмечается в области $1.3400, а более серьезной представляется район вчерашних минимумов $1.3350/40. До тех пор, пока пара находится выше данного уровня, можно ожидать продолжение роста. Серьезные ордера на продажу сосредоточены на подходе к зоне $1.3470/80.

Продавцы активизировались и Dow к настоящему времени снизился на отрицательную территорию.
Разворот технологического и потребительского секторов в значительной мере стал причиной снижения рынка.
Как ожидается, последний продемонстрирует снижение прибыли по итогам первого квартала на 10%, а прибыль представителей технологического сектора вырастет на 10%. Тем не менее, предупреждение Seagate Technology (STX 21.38 -2.08) о снижении прибыли и настораживающие новости в отношении рынка жилья заставили инвесторов сомневаться в том, что эти прогнозы не будут пересмотрены..

Пара протестировала область поддержки в районе Chf1.2160/50, установив сессионный минимум на Chf1.2145, и в настоящее время остается под давлением. В случае уверенного пробития Chf1.2150 можно ожидать снижения в область Chf1.2120. Взятие последней отметки откроет дорогу на Chf1.2100 и в район Chf1.2075.

Nasdaq укрепляет свои позиции, а успехи "голубых фишек" в настоящее время являются представляются более скромными.

Инвесторы проявляют осторожность в преддверии начала сезона квартальных отчетов. Выхода экономических данных сегодня не предвидится, однако, заслуживают внимания корпоративные новости.

Акции Seagate Technologies (-$1.92 до $21.54) обвалились на 6% после сообщения производителя компьютерных комплектующих, что прибыль компании по итогам прошлого квартала окажется ниже прогнозов.

D.R. Horton (-$0.13 до $21.91), занимающийся жилищным строительством, отмечает что рост продаж на рынке по итогам первых трех месяцев года оказалось ниже ожиданий.

Citigroup (+$0.20 до $51.78) сообщил о планах сократить 26,000 рабочих мест, что составляет 8% персонала банка.

Следует отметить укрепление акций производителей металлов и компаний добывающего сектора. Индекс Amex Gold Bugs (+$5.18 до $359.18) прибавил с начала дня 1.5%.

Доходность 10-летних обязательств снизилась до 4.72% против 4.75% в понедельник.

Основные индексы продолжают повышаться. Энергетический сектор является лидером среди шести секторов, которые находятся на позитивной территории.Сектор здравоохранения также укрепляет свои позиции. Однако отсутствие лидера в технологическом секторе сдерживает достижения основных индексов.

Пара установила новый максимум выше $0.8250 и направляется к ордерам на продажу в районе $0.8270/75. Более сильный уровень сосредоточения предложения проходит на $0.8300, технический уровень сопротивления отмечен на $0.8305.

Пара торгуется вблизи Y119.00 на фоне ослабления пары евро/иена, а евро/доллар продолжает флиртовать с максимумом на $1.3440. В данный момент USD/JPYторгуется на Y118.95, ниже ордеров на покупку в районе Y119.00 и Y118.80/65.

Ордера на продажу в области максимума Y160.10 сдерживают дальнейшее повышение пары и оказывают весомый аффект на доллар/иену.Более сильные ордера выставлены с приближением к опционному барьеру на Y160.50. Спрос сосредоточен на Y159.80/70 и Y159.10/00.

EUR/USD: $1.3350
USD/CAD: C$1.1485, C$1.1495, C$1.1500

Динамика фьючерсов дает повод говорить, что основные фондовые индексы начнут торги скромным ростом на фоне начала сезона корпоративной отчетности и повышения фондовых индексов Европы и Азии.

После открытия торгов свой отчет предоставит Alcoa.Аналитики прогнозируют 9% рост прибыли компании в первом квартале 2007 года.

Среди других новостей следует обратить внимание на то, что Citigroupможет огласить о сокращении 26,000 рабочих мест(8% всего персонала), согласно сообщению в NewYorkTimes.

Производитель дисководов SeagateTechnologyпредостерег, что прибыль компании может не оправдать ожидания.

Финансист Карл Икан, который требует членства в правлении и изменений в Motorola, повысил свою долю до 2.9 % с 2.7%.

Електроимедиаконгломерат Sonyзаявил, чтонамеренувеличитьпродажителевизоровсплазменнымимониторами LCD Bravia на 2/3 до 10 млн. В текущем финансовом году.

Цены на нефть повышаются на обострениях вокруг Ирана. Американская легкая нефть прибавила в цене 40 центов до $61.91 за баррель.

Доходность казначейских обязательств снизилась с 4.73% до 4.74%.

Пара вновь протестировала поддержку в районе C$1.1470/65. Дальнейшее снижение увеличит потери курса до C$1.1455/50 и дальше - C$1.1430/25.

Пара достигла уровня сосредоточения ордеров нВ продажу в районе $1.9740/50, пробитие которых откроет путь к $1.9750 и дальше к $1.9770/80. Ордера на покупку сейчас проходят вплоть до $1.9700.

Были опубликованы следующие данные:

04:00Япония Объявление решения по ставкам Банка Японии0,5%0,5%

06:00Германия Торговый баланс (февраль) ,млрд. (Trade balance (February) unadjusted, bln)14,216.016.2

06:00ГерманияБаланс текущих операций (февраль), млрд. Current account (February) unadjusted, bln8,410.111.0

06:45ФранцияПромышленное производство (февраль) Industrial production (February) 1.1%0.5%-0.3%

06:45ФранцияПромышленное производство (февраль),г/г (Industrial production (February) Y/Y)2.6%1.3%-0.6%

Евро продолжает лидировать против доллара и иены на спекуляциях, что ЕЦБ повысит ставку на этой неделе.

Отчеты показали сегодня рост объема промышленного производства во Франции в феврале 2007 года на 1,1% м/м и 0,9% г/г. В январе производство, согласно пересмотренным данным, снизилось на 0,2% м/м (после -0,3% ранее).

Отдельный отчет показал, что уровень доверия инвесторов в еврозоне вырос в апреле до рекордных 34,7 пп с 27,5 пп в марте.

Иена упала против евро после того, как Банк Японии утром огласил, что ставка остается на прежнем уровне в 0.5%, а Глава банка Фукуи заявил, что ожидает инфляцию вблизи нулевой отметки в ближайшем месяце.

Не в лучшую сторону для доллара повлияло заявление США об обращении в ВТО по поводу пиратства со стороны Китая.

EUR/USD упал с $1.3417 к $1.3400, однако в дальнейшем последовал откат к $1.3420. Ордера на продажу отмечены на $1.3435, $1.3440/50, с опционным барьером в районе $1.3450 и стопами выше. Спрос замечен в области $1.3400, $1.3380/70, $1.3320, со стопами ниже.
GBP/USD снизился с $1.9685 к $1.9675/70 , однако в дальнейшем последовало восстановление к $1.9700,и пробив сопротивление на $1.9720, курс направился в район $1.9740/50. Ордера на покупку отмечена на $1.9670/65, $1.9650. Ордера на продажу сосредоточенны в районе $1.9740/50, $1.9770/80.
USD/JPY торговался в узком диапазоне Y119.00/20. Ордера на продажу отмечены на Y120.15. Спрос выставлен на Y118.85-Y118.70 со стопами ниже.

Дополнительное давление на доллар оказывают ожидания выхода протокола последнего заседания FOMC в среду. В ближайшие два дня будут выступать глава ФРС Бен Бернанке, Фредерик Мышкин, управляющие ФРБ Ричард Фишер, Чарльз Плоссер, Джеффри Лэкер и Майкл Москоу. Аналитики опасаются, что протоколы заседания FOMC и высказывания официальных лиц даст рынку повод думать, что экономика США на пути к стагнации, когда замедляется рост, но при этом продолжается повышение цен.

Цены на нефть поднялись выше $62 за баррель так как возобновление напряженности вокруг ядерной программы Ирана вызвало новую волну опасений.

Американская легкая нефть прибавила в цене 32 центов до $61.83 за баррель на торгах в Азии, после снижения на $2.77 или 4.3% в понедельник. Лондонская нефть марки Brentвыросла на 40 центов до $66.99, после $1.65 падения в понедельник.

Президент Ирана Махмуд Ахмадинеджад объявил в понедельник, что его страна начала первую стадию того, как это называется, "индустриального" обогащения ураном, которое может использоваться, для разработок ядерного оружия, как опасаются западные страны. Иран настаивает, что страна продолжает обогащение в целях добычи топлива для производства электричества, таким образом, дела возможным увеличение экспорта нефти и газа.

Министры OPECсказали, что повышение цен отражает растущее напряжение вокруг Ирана, а не недостаток сырья.

Немецкий изготовитель спортивной одежды Pumaприветствовала Е5.3 млрд. предложение ($7.1 млрд.) от "прекрасного партнера" PPR, французская группа, марки которой включают Gucci иYvesSaintLaurent.

Акции Puma выросли еще на 8.2% после роста на 10% перед пасхальными праздниками, в то время как акции PPRприбавили в цене 1.3 %.

JochenZeitz, глава Puma, описал PPR как "прекрасного партнера для Пумы". Доля PPR составит 27 %.

Курс достиг Y160.01, пробив опционный барьер на Y159.90. Более крупный барьер остается на Y160.50. Ордера на покупку выставлены в районе Y159.70/65 и Y159.10/00.

Пара достигла $1.9722, пробив сопротивление на $1.9720. Дальнейшее повышение может привести к $1.9740/50.

После оглашения решения по ставкам Банка Японии фокус рынка переместился на евро. Курс растет перед оглашением решения ЕЦБ по монетарной политике и напряженностью вокруг отношений США с Китаем.

Напомним, что ЕЦБ огласит свое решение в четверг и аналитики ожидают, что банк повысит учетную ставку на фоне роста экономики еврозоны.

"Я думаю, что ECB увеличит учетную ставку еще на 25 пп на этой неделе," сказал Адам Майерс, валютный стратег в UBS AG. "Евро продолжит восходящее движение на хороших перспективах, особенно против доллара."

Иена упала против евро после того, как Банк Японии утром огласил, что ставка остается на прежнем уровне в 0.5%, а Глава банка Фукуи заявил, что ожидает инфляцию вблизи нулевой отметки в ближайшем месяце. Таким образом, иена продолжает слабеть против основных конкурентов на фоне большой разницы дифференциалов ставок.

Правительство Китая заявило, что вмешательство ВТО в конфликт по поводу пиратства авторского права "сильно повредит" торговым отношениям. Китай может уменьшить закупки американских активов, сказал Джордж Капазакис, в Mizuho Corporate Bank Ltd.

«Политика протекционизма со стороны США давит на доллар», говорит Джордж Капазакис. «Китай может ответить встречным заявлением «если вы вредите нашей экономике, мы сделаем тоже в отношении вашей». По мнению Капазакис, в ближайшем месяце доллар упадет к $1.36 против евро.

Еще одним поводом для продаж доллара послужили спекуляции в пользу того, сто протоколы заседания FOMC за март и высказывания официальных лиц даст рынку повод думать, что экономика США на пути к стагнации, когда замедляется рост, но при этом продолжается повышение цен.

Уровень сопротивления 3: Y121.60
Уровень сопротивления 2: Y120.20
Уровень сопротивления 1: Y119.40
Текущая цена: Y119.12
Уровень поддержки 1: Y118.80
Уровень поддержки 2: Y117.00
Уровень поддержки 3: Y116.00
Комментарий: Курс смог восстановиться после тестирования канальной линии поддержки от 23 марта в районе Y118.80. Сильным сопротивлением можно назвать зону консолидации 6-9 апреля на Y119.40. Прорыв выше откроет дорогу к канальной линии сопротивления на Y120.20. В случае пробития ближайшей поддержки, потери увеличатся до Y117.00 и далее – к трендовой линии поддержки от 15 мая 2006 года на Y116.00.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2400
Уровень сопротивления 2: Chf1.2350
Уровень сопротивления 1: Chf1.2280
Текущая цена: Chf1.2190
Уровень поддержки 1: Chf1.2200
Уровень поддержки 2: Chf1.2120
Уровень поддержки 3: Chf1.2080
Комментарий: Пара пробила ближайшую линию поддержки и пытается восстановиться. В случае дальнейшего снижения возможно тестирование канальной линии поддержки на Chf1.2120 и дальше- к Chf1.2080. Ближайшей целью роста остается вершина канала на Chf1.2280, преодоление которой усилит бычьи настроения по доллару и откроет дорогу к Chf1.2350 и Chf1.2400.

Большая Семерка будет обсуждать проблемы валютного рынка на этой неделе
МВФ ожидает рост экономики еврозоны на уровне 2.3% в 2007
МВФ прогнозирует рост глобальной экономики на уровне 4.9% в 2007
Китай не будет принимать участие в обсуждении валютного рынка на встрече Большой Семерки

Уровень сопротивления 3: $1.9800
Уровень сопротивления 2: $1.9760
Уровень сопротивления 1: $1.9720
Текущая цена: $1.9713
Уровень поддержки 1: $1.9650
Уровень поддержки 2: $1.9600
Уровень поддержки 3: $1.9570
Комментарий: Фунт пробил сопротивления в районе канальной линии $1.9700 и направляется в данный момент к сопротивлению/ордерам ан продажу в районе $1.9720. Ее преодоление приведет к тестированию $1.9760, а затем – к канальной линии сопротивления от 23 января на $1.9800. Промежуточная поддержка отмечается в области 50% Фибо (роста с $1.9590 до $1.9670), а далее – на $1.9600. Важным уровнем является канальная линия поддержки на $1.9570.

Уровень сопротивления 3: $1.3560
Уровень сопротивления 2: $1.3500
Уровень сопротивления 1: $1.3430
Текущая цена: $1.3412
Уровень поддержки 1: $1.3400
Уровень поддержки 2: $1.3350
Уровень поддержки 3: $1.3280
Комментарий: Евро показывает небольшую коррекцию на часовых графиках после резкого скачка утром на обострении отношений между США и Китаем. Ближайшей целью является поддержка в области утренних минимумов $1.3400 ($1.3990), а далее – в районе канальной линии на $1.3350.Однако возможно тестирование промежуточного сопротивления в области сессионного максимума на $1.3430, затем – на $1.3500. Сильный технический уровень остается в районе трендовой линии сопротивления от 13 ноября 2005 года на $1.3560.

Курс вернулся выше $1.9700, и пытается тестировать ордера на продажу выставленные на $1.9710/20 (максимум азиатской сессии $1.9710). Пробитиеданногоуровняоткроетдорогук $1.9740/50.

«Падение доллара ускорилось после преодоления евро отметки в $1.3400 а иены – уровня Y119.00, что спровоцировало поглощение стопов,» отмечает Lee Wai Tuck, валютный стратег Forecast Singapore Ltd. «Четкое пробитие $1.3450 откроет дорогу на $1.3500», добавил Lee.

EURJPY показал максимум на Y159.87, после чего вернулся к текущим уровням на Y159.66. Крупные ордера на покупку отмечаются в зоне Y159.10/00. Опционный барьер – на Y160.50.

GBP/USD смог преодолеть $1.9700 и установить новый сессионный максимум на $1.9712. Курс протестировал ордера на продажу в зоне $1.9710/20 и вернулся к текущим уровня ниже $1.9700. Далее целью роста является область $1.9740/50.

«Иена продолжит ослабевать», говорит Richard Grace, ведущий валютный стратег в Commonwealth Bank of Australia. «Я не думаю, что Банк Японии в ближайшие месяцы повысит ставку», добавил он.

EUR
Ордера на покупку: $1.3400, $1.3380/70
Ордера на продажу: $1.3435, $1.3440/50, $1.3480, $1.3500

JPY
Ордера на покупку: Y118.80/70, Y118.40, Y117.90/80
Ордера на продажу: Y119.50, Y120.00

GBP
Ордера на покупку: $1.9665/50, $1.9625/15
Ордера на продажу: $1.9710/20, $1.9740/50

AUSSIE
Ордера на покупку: $0.8215/10, $0.8165/60
Ордера на продажу: $0.8250

EUR/USD медленно снижается, торгуясь в настоящий момент на $1.3415. Ордера на покупку расположены на подходе к $1.3400. Более крупные ордера отмечаются в зоне $1.3380/70. Ордера на продажу расположены на $1.3435, более крупные – в районе $1.3440/50. На $1.3450 – опционный барьер.

USD/JPY замер в области Y119.10. Ордера на продажу ранее ограничили рост курса в районе Y119.50, где находится опционный барьер. Также ордера на продажу отмечаются в районе Y120.15. Ордера на покупку – на Y118.85/70 со стопами ниже.

«Политика протекционизма со стороны США давит на доллар», говорит George Kapasakis, ведущий трейдер валютного рынка Mizuho Corporate Bank Ltd. «Китай может нанести ответный удар «если вы вредите нашей экономике, мы сделаем тоже в отношении вашей». По мнению Kapasakis, в перспективе месяца доллар упадет к $1.36 против евро.

1.Японские потребители ожидают дальнейшего роста цен
2.Рост экономики США может несколько замедлиться, необходимо наблюдать
3.Ситуация на валютном рынке стабильна

EUR/JPY слегка отступил от рекорда, торгуясь немногим выше поддержки в зоне Y159.70/65. Опционный барьер упоминается на Y160.00, технический уровень сопротивления – на Y159.91.

Фондовый рынок Японии завершил торги во вторник с небольшими потерями на закрытии позиций: Nikkei 225 снизился на 79.07 или 0.45%, до 17644.69. TOPIX уступил 2.41 до 1729.26.

Доллар упал во вторник после того, как правительство США заявило, что обратится в ВТО с жалобой на Китай в отношении интеллектуального пиратства.
Доллар также прервал 3-дневный рост против иены и вернулся к 2-летнему минимуму по отношению к евро. Иена упала к новому рекорду против евровалюты на спекуляциях относительно того, что ставки в Японии останутся на низком уровне после того. как сегодня центральный банк принял решение оставить ставку на уровне 0.5%.

EUR/USD взлетел из области $1.3350 до $1.3435, однако потом скорректировался к $1.3411.
GBP/USD вырос на 100 пунктов с $1.9610.
USD/JPY упал с Y119.33 к Y118.75. Позднее курс восстановился к Y119.10.

Дополнительное давление на доллар оказывают ожидания выхода протокола последнего заседания FOMC в среду. В ближайшие два дня будут выступать глава ФРС Бен Бернанке, Фредерик Мышкин, управляющие ФРБ Ричард Фишер, Чарльз Плоссер, Джеффри Лэкер и Майкл Москоу.

Financial Times
США выражают сомнения о ядерных претензиях Ирана.
Президент Ирана Махмуд Ахмадинежад сказал вчера, что Иран достиг "промышленного уровня" в производстве ядерного топлива. Однако недостаток деталей в его заявлении привел к тому, что аналитики пытаются отделать атомные факты от политической риторики.

Deutsche Welle
Сделан первый шаг по созданию "газовой ОПЕК".
В понедельник, 9 апреля, в столице Катара - Дохе - проходит первая министерская встреча в рамках форума стран-экспортеров газа. Его участники приняли решение о создании группы высокого уровня по ценообразованию на газ.
Где Lufthansa потеряет – найдет "Аэрофлот"?
Немецкая Lufthansa передумала покупать авиакомпании Iberia и Alitalia. Причина – слишком высокая цена и непредвиденные расходы в будущем. В списке потенциальных покупателей - российский "Аэрофлот".
Немецкая "зеленая индустрия" создает все больше рабочих мест
В Германии к 2020 году традиционно лидирующие отрасли - автомобиле- и машиностроение - отдадут пальму первенства по созданию новых рабочих мест так называемой "зеленой" индустрии. К примеру - промышленности, которая производит технологии для добычи ветряной и солнечной энергии. Если данный прогноз аналитиков сбудется, то мотор европейской экономики, то есть Германия, будет явно способствовать распространению "зеленых технологий" на всем континенте.
Франкфуртский аэропорт Fraport вошел в десятку крупнейших
В мировой гражданской авиации лидерами по числу авиапассажиров стали "воздушные ворота" таких городов как Атланта, Чикаго, Лондон, Токио и Лос-Анджелес. Крупнейший же в континентальной Европе франкфуртский аэропорт Fraport расположился только на восьмом месте. Такие данные по 2006 году представил Международный совет аэропортов Airports Council International. Данная организация, представляющая интересы ведущих операторов аэропортов в мировом масштабе, объединяет более 500 корпораций.

BBC
США: жалобы на Китай в ВТО и критика России.
США намерены подать официальную жалобу на Пекин во Всемирную торговую организацию (ВТО) в связи с высоким уровнем интеллектуального пиратства в Китае. Кроме того, Вашингтон говорит о "медленном прогрессе" на пути вступления России в ВТО. Как заявила торговый представитель США Сюзан Шваб, жалоба будет подана в связи с тем, что власти Китая не смогли привести в исполнение законы о нарушении авторских прав.
Россия примет "газовый ОПЕК".
Форум стран-экспортеров газа в Катаре решил вновь собраться через год в Москве и поручил России подготовить это заседание. Как указано в коммюнике по итогам форума в Дохе, Россия возглавит "комитет высокого уровня", призванный подготовить предложения по дальнейшему развитию формирующейся организации.

В понедельник доллар слегка укрепился против основных валют после выхода в прошлую пятницу неожиданно сильных данных по рынку труда, которые поставили под сомнения ожидания скорого снижения процентных ставок ФРС.
Напомним, что по данным Департамента Труда в марте было создано 180 000 новых рабочих мест, против ожидавшихся 130 000 и 113 000 в предыдущем месяце, а уровень безработицы неожиданно снизился с 4.5% до 4.4%, минимального уровня за последние шесть лет. В целом отчет свидетельствует о сохранении солидных темпов роста на рынке труда, который является в значительной степени определяющим общее состояние крупнейшей мировой экономики.
Финансовые рынки Европы были закрыты в связи с пасхальными праздниками.

EUR/USD протестировал ордера на покупку в области $1.3350 и восстановился к $1.3378. Однако позднее курс переписал минимумы в районе $1.3340.
GBP/USD большую часть дня консолидировался в диапазоне $1.9635/50, после чего упал к $1.9590.
USD/JPY оставался в пределах Y119.17/40.

Поддержку доллару на этой неделе могут оказать ожидания инфляционных данных, включая индекс цен производителей. Усиление инфляционного давления может существенно ослабить ожидания скорого снижения процентной ставки и оказать доллару поддержку.
В настоящее время вероятность того, что центральный банк снизит ставку в августе с нынешних 5.25% до 5.00%, составляет 20%, а в прошлом месяце рынок был почти на 100% уверен в том, что ставка будет понижена.

1.Большая Семерка не будет обсуждать конкретные уровни на валютном рынке
2.Маловероятно, что валюты будут основной темой для обсуждения
3.Также маловероятен акцент на курс иены в контексте Банка Японии

Уровень сопротивления 3: Y121.60
Уровень сопротивления 2: Y120.20
Уровень сопротивления 1: Y119.40
Текущая цена: Y119.00
Уровень поддержки 1: Y118.80
Уровень поддержки 2: Y117.00
Уровень поддержки 3: Y116.00
Комментарий: Курс протестировал канальную линию поддержки от 23 марта в районе Y118.80 и откатил. В случае пробития, потери увеличатся до Y117.00 и далее – к трендовой линии поддержки от 15 мая 2006 года на Y116.00. Сильным сопротивлением можно назвать зону консолидации 6-9 апреля на Y119.40. Прорыв выше откроет дорогу к канальной линии сопротивления на Y120.20.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2400
Уровень сопротивления 2: Chf1.2350
Уровень сопротивления 1: Chf1.2280
Текущая цена: Chf1.2210
Уровень поддержки 1: Chf1.2200
Уровень поддержки 2: Chf1.2120
Уровень поддержки 3: Chf1.2080
Комментарий: Техническая картина по доллару не изменилась, несмотря на утреннее падение – курс продолжает торговаться в рамках восходящего с 16 марта канала. Ближайшей целью роста остается вершина канала на Chf1.2280, преодоление которой усилит бычьи настроения по доллару и откроет дорогу к Chf1.2350 и Chf1.2400. В противном случае, возможен возврат к утренним минимумам на Chf1.2200 и далее - к канальной линии поддержки на Chf1.2120.

Уровень сопротивления 3: $1.9800
Уровень сопротивления 2: $1.9760
Уровень сопротивления 1: $1.9700
Текущая цена: $1.9672
Уровень поддержки 1: $1.9650
Уровень поддержки 2: $1.9600
Уровень поддержки 3: $1.9570
Комментарий: Фунт торгуется в области вершины недельного нисходящего канала, которая сегодня проходит в районе $1.9700. Ее преодоление приведет к тестированию $1.9760, а затем – к канальной линии сопротивления от 23 января на $1.9800. Промежуточная поддержка отмечается в области 50% Фибо (роста с $1.9590 до $1.9670), а далее – на $1.9600. Важным уровнем является канальная линия поддержки на $1.9570.

Уровень сопротивления 3: $1.3560
Уровень сопротивления 2: $1.3500
Уровень сопротивления 1: $1.3430
Текущая цена: $1.3414
Уровень поддержки 1: $1.3400
Уровень поддержки 2: $1.3350
Уровень поддержки 3: $1.3280
Комментарий: Евро резко вырос во вторник на обострении отношений между США и Китаем. В целом, курс продолжает торговаться в рамках восходящего с начала февраля канала. Теперь промежуточное сопротивление находится в области сессионного максимума на $1.3430, затем – на $1.3500. Сильный технический уровень остается в районе трендовой линии сопротивления от 13 ноября 2005 года на $1.3560. Поддержка находится в области утренних минимумов $1.3400 ($1.3990), а далее – в районе канальной линии на $1.3350.

Как и ожидалось, основная ставка по межбанковскому кредиту осталась на уровне 0.5%, что практически не оказало влияния на ситуацию на валютном рынке. Спустя 10 минут после вынесения решения, EUR/USD торгуется на $1.3412, GBP/USD $1.9671, USD/JPY Y119.06. Однако EUR/JPY продолжает находиться в районе рекордных максимумов Y159.72.

High Low Close
EUR/USD 1.3378 1.3339 1.3356
USD/JPY 119.37 119.17 119.27
GBP/USD 1.9654 1.9638 1.9647
USD/CHF 1.2281 1.2215 1.2261

EUR/JPY 159.58 159.23 159.31
EUR/GBP 0.6815 0.6792 0.6803
GBP/JPY 234.52 233.74 234.10
GBP/CHF 2.4076 2.3991 2.4063

Nikkei +258.98 (+1.50%) 17,743.76
Topix +21.02 (+1.20%) 1738.10
DOW +8.94 (+0.07%) 12569.14
NASDAQ -2.16 (-0.09%) 2469.18
S & P 500 +0.85 (+0.06%) 1444.61
10YR +1/32 Yield: (4.74%) 99 1/32
OIL(NYM) -2.77 (-4.31%) 61.51

04:00 Япония Объявление решения по ставкам Банка Японии
06:00 Германия Торговый баланс (февраль) ,млрд. (Trade balance (February) unadjusted, bln) 16.0 16.2
06:00 Германия Баланс текущих операций (февраль), млрд. Current account (February) unadjusted, bln 10.1 11.0
06:45 Франция Промышленное производство (февраль) Industrial production (February) 0.5% -0.3%
06:45 Франция Промышленное производство (февраль),г/г (Industrial production (February) Y/Y) 1.3% -0.6%
12:55 США Redbook (31.03)
23:50 Япония Денежное предложение, март ((M2+CDs) money supply (March) Y/Y) 1.1%
23:50 Япония Заказы оборудования. (февраль) , г/г (Machinery orders (February) unadjusted Y/Y) 2.6%
23:50 Япония Торговый баланс (февраль) ,млрд. (Trade balance (February) unadjusted, trln) 0.114
23:50 Япония Баланс текущих операций (февраль), млрд. Current account (February) unadjusted, trln 1.194
23:50 Япония Заказы оборудования. (февраль) Machinery orders (February) adjusted 3.9%

Закрытие фондового рынка:

Nikkei +258.98 (+1.50%) 17,743.76

Topix +21.02 (+1.20%) 1738.10

Фондовый рынок Японии завершил в понедельник торги ростом, причем Nikkei 225 Stock Average закрылся на максимальной отметке за последние шесть недель.

Toyota Motor Corp. стал лидером в секторе экспортеров после того, как опубликованный накануне неожиданно сильный отчет по рынку занятости США стал причиной роста курса доллара против иены.

Следует отметить, что на долю производителей электроники и автомобилей пришлось около 37% роста Topix.

Наряду с событиями на валютном рынке позитивное влияние на динамику акций экспортеров оказало сообщение Masatoshi Kikuchi, главного стратега рынка акций токийского представительства Merrill Lynch & Co., что рост акции технологических компаний в текущем году будет опережать укрепление Topix в связи с ожиданиями консолидации в отрасли.

Акции Toyota выросли на 1.9%, Sony Corp. подскочили на 3.9%, Pentax Corp. на 9.1%, а Кomatsu Ltd., второго в мире производителя строительной техники, выросли на 4.3%.

Сектор производителей стали стал единственным среди 33 отраслевых групп, входящих в состав индекса, которые по итогам дня понес потери.

Европейскиефондовые рынки были закрыты в связи с пасхальными праздниками.

Основные индексы на WallStreet закрылись разнонаправлено.

Фондовый рынок США открылся без определенной тенденции. Инвесторы с оптимизмом восприняли снижение цен на нефть, сообщение о возможной покупке Dow Chemical и сильный отчет по рынку труда, опубликованный в прошлую пятницу, однако, проявляли осторожность после серьезного ралли прошлой недели.

Напомним, что по данным Департамента Труда в марте было создано 180000 новых рабочих мест, а уровень безработицы снизился до 4.4%, минимальной отметки за последние 6 лет.

В целом отчет свидетельствует о сохранении солидных темпов роста в условиях ожидаемого уровня инфляционных показателей, что представляет собой комфортные условия для инвестиций на рынке акций.
Акции Dow Chemical подскочили на слухах о том, что группа инвесторов готовит предложение о покупке компании. Сумма сделки оценивается в $50 млрд. и может стать крупнейшей сделкой за всю историю.

Следует отметить и ряд других позитивных корпоративных новостей:

Advanced Micro Devices, Inc снизил свой прогноз прибыли на Q1, однако, акции компании прибавили 5% после сообщения о планах снизить в 2007 капитальные затраты на $500 млн.
Инвестиционный фонд Уоррена Баффета Berkshire Hathaway приобрел часть железнодорожной компании Burlington Northern Santa Fe Corporation. сумма сделки составила $3.2 млрд.
Майская нефть марки light crude упала в цене на 4.3% до $63.51 за баррель в связи с ослаблением напряженности вокруг Ирана.

Объемы торгов: NYSE: 976 млн.; Nasdaq: 1.41 млрд.

04:00 Япония Объявление решения по ставкам Банка Японии
06:00 Германия Торговый баланс (февраль) ,млрд. (Trade balance (February) unadjusted, bln) 16.0 16.2
06:00 Германия Баланс текущих операций (февраль), млрд. Current account (February) unadjusted, bln 10.1 11.0
06:45 Франция Промышленное производство (февраль) Industrial production (February) 0.5% -0.3%
06:45 Франция Промышленное производство (февраль),г/г (Industrial production (February) Y/Y) 1.3% -0.6%
12:55 США Redbook (31.03)
23:50 Япония Денежное предложение, март ((M2+CDs) money supply (March) Y/Y) 1.1%
23:50 Япония Заказы оборудования. (февраль) , г/г (Machinery orders (February) unadjusted Y/Y) 2.6%
23:50 Япония Торговый баланс (февраль) ,млрд. (Trade balance (February) unadjusted, trln) 0.114
23:50 Япония Баланс текущих операций (февраль), млрд. Current account (February) unadjusted, trln 1.194
23:50 Япония Заказы оборудования. (февраль) Machinery orders (February) adjusted 3.9%