Новости и прогнозы: валютный рынок от 19-11-2012

Евро вырос против доллара после того, как появилась информация, что Греция получит свой очередной транш финансовой помощи уже 5 декабря. Такое решение было принято сегодня на встрече министров финансов еврозоны, которая состоялась в Париже, и целью которой было выработать общую позицию по спасению. Отметим также, что завтра министры соберутся в Брюссель, где они дадут предварительное добро на выделение 44 млрд евро ($ 56 млрд).

Доллар упал против всех 16 основных  валют, так как спекуляции о том, что американские законодатели смогут достичь соглашения по бюджету страны и предотвращения так называемого «финансового обрыва» вызвали снижение спроса на безопасные активы.

Канадский и австралийский доллары выросли против доллара США, так как Международный валютный фонд заявил, что рассматривает возможность включить австралийский и канадский доллар в официальный отчет по валютным резервам.

Индекс доллара, который используется для отслеживания курса доллара по отношению к шести валютам-партнерам США, упал на 0,5% до 80,870 после достижения уровня 81,455 16 ноября, который является максимальной отметкой с 5 сентября. Также падение доллара было вызвано вышедшими данными, которые показали, что продажи жилья на вторичном рынке выросли в октябре, указывая на то, что успехи на рынке недвижимости в настоящее время поддерживаются дешевой стоимостью заимствований.

Валюта Японии упала против всех, кроме трех основных валют, после того, как Kyodo News сообщило, что лидер ЛДПР Синдзо Абэ будет выбрать главой Банка Японии того, кто выступает за соблюдение целевых показателей инфляции. Отметим, что Банк Японии завершит свое двухдневное заседание завтра.

Германия
Индекс делового климата IFO
Показатель будет опубликован в пятницу, 23 ноября в 09:00 GMT
Отметим, что Индекс делового климата IFO является очень важным показателем, так как он коррелирует с ростом промышленного производства Германии. Кроме того, учитывая отставание в отчетности по промышленному производству, «жесткие» данные по данному сектору выходят почти через два месяца, после публикаций индекса Ifo, так как он является хорошим опережающим показателем состояния немецкой промышленности. Напомним, что Индекс Ifo показывает снижение уже шестой месяц подряд, а значительное восстановление не кажется вероятным в ближайшее время с учетом слабости во многих других европейских странах.
Согласно средним прогнозам, показатель за ноябрь ожидается на уровне 99,6, по сравнению с 100 в прошлом месяце.

Канада
Розничные продажи
Показатель будет опубликован в четверг, 22 ноября в 13:30 GMT
Согласно прогнозам, объем канадских розничных продаж увеличился в сентябре, что будет уже третьим ежемесячным приростом подряд. Также ожидается, что по итогам третьего квартала показатель также покажет прирост, после сокращения на 0,5% в прошлом квартале. Ожидается, что небольшой ежемесячный рост принес автомобильный сектор. Также поддержку данному показателю, вероятнее всего, окажут более высокие цены на бензин, рост отказов в трудоустройстве, и резкое восстановление потребительской уверенности. После учета воздействия высоких цен - особенно на бензин – розничные продажи будут слабее, чем номинальное значений, что будет указывать на то, что, на отраслевом уровне реальный рост ВВП в сентябре будет оставаться слабым. Но, несмотря на прогнозируемое улучшение потребительских расходов в течении третьего квартала, в годовом исчислении рост реального ВВП в последнем квартале ожидается ниже уровня 1%, который прогнозировался Банком Канады.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам сентября ожидается на уровне 0,6%, по сравнению с 0,3% в прошлом месяце.

Индекс потребительских цен
Показатель будет опубликован в пятницу, 23 ноября в 13:30 GMT
На фоне снижения цен на энергоносители в первый раз за последние два месяца, ожидается, что ИПЦ без учета сезонных колебаний покажет прирост всего лишь на 0,1. После поправки на сезонность, все элементы индекса цен, скорее, всего, покажут ежемесячный рост на уровне 0,2%. В это же время, скромный месячный рост поможет удержать годовой показатель инфляции на уровне 1,1%.
Если оставить в стороне влияние снижения цен на энергию, индекс основных цен, по прогнозам, увеличится на достаточно надежные 0,3%, как с учетом сезонных колебаний, так и без них. Такой прогноз балансов основывается на дефляционном воздействии от снижения цен на авто после возобновления программы стимулирования, а также на ожиданиях снижения цен на продукты питания и временному подъему от более высоких налогов на собственность. Отметим также, что в годовом выражении основная базовая инфляция, как ожидается, останется неизменной на уровне 1,3%.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне 0,2%, по сравнению с 0,2% в прошлом месяце.

Продажи жилья на вторичном рынке
Показатель будет опубликован в понедельник, 19 ноября в 15:00 GMT
Напомним, что продажи существующих домов снизились в сентябре после подъема в течение летних месяцев. Общий объем продаж за данный месяц составил 4,75 млн. в годовом выражении. Падение продаж было частично обусловлено недостатком запасов жилья, которые упали на 3,3% до уровня 2,32 миллиона домов, достигнув при этом самого низкого значения с марта. Из-за ограниченного предложения (объем запасов был на 20% по сравнению с прошлым годом), 32% домов, проданных в сентябре, были на рынке уже менее чем через месяц. Отметим, что рынок жилья переживает подлинное восстановление, а уровень ставок по ипотечным кредитам вблизи исторических минимумов поддерживает достаточный спрос. По данным Freddie Mac, 30-летняя фиксированная ставка по обычным ипотечным кредитам достигла нового минимума в ​​октябре, снизившись при этом до отметки 3,38% с 3,47% в сентябре. За этот же период в прошлом году ставки по ипотечным кредитам были на 4% выше. В связи с этим мы ожидаем, что продажи на вторичном рынке жилья в октябре останутся почти без изменений.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне  4,76 млн., по сравнению с 4,75 млн. единиц в прошлом месяце.

Закладки новых домов
Показатель будет опубликован во вторник, 20 ноября в 13:30 GMT
Отметим, что объем строительство нового жилья в сентябре удивил своими темпами роста, показав при этом прирост на 15,0% до уровня 872 000 единиц в годовом исчислении, что является самый высоким значением с июля 2008 года. Во главе такого существенно роста был сектор односемейного и многосемейного жилья. Хотя фактором роста строительства многосемейного жилья было недавнее восстановление на рынке жилья, в односемейном секторе ситуация выглядит иначе. Как стало известно, это был уже пятый последовательный прирост за последние шесть месяцев.  Кроме того, количество разрешений на строительство также увеличилось: для одной семьи данный показатель вырос на 545 000 единиц годовых, зафиксировав самый высокий уровень с июля 2008 года. Тем не менее, количество разрешений на строительство для одной семьи по-прежнему ниже уровня строительства, так как темпы закладок новых домов обычно замедляются в осенние и зимние месяцы. Учитывая значительный скачок в сентябре, мы ожидаем небольшой откат в октябре.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне  0,840 млн., по сравнению с 0,872 млн. единиц в прошлом месяце.

Индекс ведущих индикаторов
Показатель будет опубликован в среду, 21 ноября в 15:00 GMT
Заметим, что Индекс ведущих индикаторов вырос в сентябре на 0,6% до уровня 95.9. Основным фактором улучшения индекса был резкий прирост в количестве разрешений на строительство. Также поддержку данному показателю оказала положительная ситуация на фондовом рынке и новые усилия ФРС по сохранению стоимости потребительского финансирования на низком уровне. Мы ожидаем, что индекс продолжит свой рост в октябре. Увеличение будет зависеть от квартального спреда доходности и продолжения снижение первоначальных обращений за пособием по безработице. Кроме того, индекс новых заказов ISM перешел на положительную территорию после трех месяцев сокращения в течение лета. Однако, не все из ведущих показателей были такими уж положительными: индекс S&P500 восстановил в октябре большую часть потерь, понесенных в сентябре, но по-прежнему находится на минимальных значениях августа. Кроме того, мы ожидаем, что существенный рост в количестве разрешений на строительство в сентябре не является устойчивым.
Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне +0,1%, по сравнению с +0,6% в прошлом месяце.

Согласно представленным данным от Национальной ассоциации строителей жилья США, настроения строителей жилья в США выросли в ноябре до самого высокого уровня за последние шесть с половиной лет. Отметим, что рост данного показателя наблюдался уже седьмой месяц подряд, что является сильным сигналом того, что рынок жилья постепенно восстанавливается.

Отчет показал, что индекс рынка жилья в ноябре вырос на 5 пунктов и составил 46, что является самым высоким уровнем с мая 2006 года. Заметим, что значение данного индекса превысило прогноз. Многие экономисты ожидали, что показатель вырастет всего лишь на 1 пункт до отметки 42. Также стало известно, что значение индекса за прошлый месяц не пересматривалось

В это же время строительные компании сообщили об улучшении условий для покупателей. Компонент индекса, отслеживающий текущие условия для продаж, вырос на 8 пунктов - до 49 (самое высокое значение более чем за 6 лет).

Но, несмотря на рост, строители все еще несколько негативно оценивают ситуацию на рынке. Значения индекса выше 50 указывают на то, что число компаний, позитивно оценивающих условия для продаж, превосходит число компаний, дающих негативную оценку. Напомним, что в последний раз индекс находился на позитивной территории в апреле 2006 года.  

Вышедшие октябрьские данные подтвердили, что текущие темпы роста экономики застряли у нижней границы. Между тем, отметим, что анализ большой части данных осложняет отсутствие ясности о том, как ураган «Сэнди» повлиял на уровень производства и продажи, и как проблема «финансового обрыва» отражается на расходах бизнеса. Согласно данным, объем розничных продаж упал в октябре на 0,3%, после пересмотренного в сторону увеличения прироста в сентябре на уровне 1,3%. В то же время, продажи авто снизились на 1,5%, при этом некоторые дилеры на северо-востоке отметили, что на такую тенденцию повлияло меньшее количество дней для продаж в октябре. Также стало известно, что продажи строительных материалов также упали в течении месяца, хотя этот сектор, вероятно, показал небольшой прирост продаж за несколько дней до начала урагана. Но, несмотря на такое существенное снижение в данных отраслях, индекс розничных продаж, который исключает продажи автомобилей, топлива и строительных материалов, упал всего лишь на 0,1% в октябре. Аналитики говорят, что если замедление продаж было вызвано ураганом «Сэнди», то мы, скорее всего, увидим восстановление данного показателя  в ноябре и декабре, но если это связано с снижение расходом потребителей на фоне обеспокоенности относительно «фискального обрыва», то замедление может длиться на протяжении всего четвертого квартала.
Также на прошлой неделе были представлены данные по инфляции, согласно которым стало известно, что инфляционное давление уменьшились в октябре, что было вызвано в основном за счет снижения цен на энергоносители. На фоне этого, индекс цен производителей упал на 0,2% после ежемесячного увеличения более чем на 1% в августе и сентябре. Отметим также, что снижение цен на бензин более чем компенсирует рост цен на электроэнергию и природный газ на 0,5%. В это же время, цены на продукты питания продолжили расти, показав при этом пятый месячный прирост подряд, что было вызвано последствиями летней засухи. Исключая продукты питания и энергоносители, цены производителей снизились в октябре на 0,2% в октябре. Падение в значительной степени вытекает из ежегодных корректировок качества автомобилей на 2013 год, и, следовательно, не предполагает повсеместное сокращение общей цены.
Заметим также, что для потребителей, ценовое давление снизилось в октябре благодаря низким ценам на газ. Базовая инфляция немного выросла в октябре, показав при этом рост на 0,2%, по сравнению с 0,1% за предыдущие три месяца, но составила 2,0% в годовом исчислении. Хотя мы ожидаем, что уровень инфляции продолжит увеличиваться, в это же время, рост цен должен оставаться достаточно скромным для того, чтобы ФРС продолжало проведение своей адаптивной политики. Отметим, что последние протоколы заседания FOMC показали, что дополнительные ежемесячные покупки активов, скорее всего, закончатся в декабре.
Не порадовал вышедшими данными также и производственный сектор. Как стало известно, уровень промышленного производства упал на 0,4% в октябре, во главе со снижением на 0,9% заводского производства, что является крупнейшим снижением с мая 2009 года. Однако и здесь, ураган осложнил анализ данных. ФРС отметила, что «Сэнди» сократил объем производство почти на один процентный пункт. Между тем, последние исследования PMI не предлагаю восстановления продаж в магазинах в течении четвертого квартала. В то же время Empire State и Philly Fed PMIs также отметили отрицательные показания в ноябре. Но более реальный взгляд на производственную деятельность за ноябрь мы получим уже на этой неделе с выходом предварительных данных по PMI от Markit.

• Списание долгов Греции по-прежнему непредставимо

• Не ожидаю окончательного решения по Греции на встрече Еврогруппы во вторник

• Работаем над достижением общей позиции по Греции на встрече Еврогруппы

Во вторник в 00:30 GMT будет опубликован протокол совещания Резервного Банка Австралии по вопросам кредитно-денежной политики. В 04:30 GMT в Японии выйдет индекс активности во всех отраслях экономики за сентябрь. В 05:00 GMT станет известно решение по процентной ставке Банка Японии и буде сделан комментарий по кредитно-денежной политике. В 07:00 GMT выступает с речью глава Резервного Банка Австралии. В 07:00 GMT начнется пресс-конференция Банка Японии. В 07:00 GMT Швейцария опубликует сальдо баланса внешней торговли за октябрь. В 07:00 GMT в Германии выйдет индекс производственных цен за октябрь. В 08:00 GMT начнется встреча Еврогруппы. В 13:30 GMT Канада опубликует изменение объема оптовой торговли за сентябрь. В 13:30 GMT в США выйдет объем выданных разрешений на строительство и число закладок новых фундаментов за октябрь. В 14:00 GMT выступит с речью член FOMC Джеффри Лэкер. В 21:30 GMT в США станут известны данные по изменению объёма запасов сырой нефти, по данным API. В 23:30 GMT Австралия опубликует индекс ведущих экономических индикаторов от Melbourne Institute за сентябрь. В 23:50 GMT в Японии выйдет общее сальдо внешней торговли товарами, скорректированное сальдо внешней торговли товарами, изменение объёма экспорта и импорта товаров за октябрь.

Во вторник министры финансов еврозоны проведут встречу, в ходе которой обсудят ситуацию в Греции. Несмотря на высокие ожидания рынков, согласно которым в ходе совещания будет, наконец-то, принято окончательное решение по Греции, представители Германии и Голландии уже предупредили сегодня, что, вероятнее всего, никакого четкого соглашения вновь не будет достигнуто.

Заместитель министра финансов Германии Кампетер сообщил: «Если завтра вечером не будет оглашено никакого решения (по Греции), оно будет озвучено позже. По возможности, мы достигнем договоренности на этой неделе».

Тем временем Афина спешно реализуют реформы, требуемые от страны Тройкой, включая реформу системы налогообложения, создание специального комитета по надзору за исполнением бюджета и дальнейшие шаги в сфере приватизации.

Пара выросла после выхода лучше, чем ожидалось, данных США по продажам жилья на вторичном рынке и индексу состояния рынка жилья от NAHB. Пара тестирует сопротивление 1.2800, преодоление которого  откроет дальнейший рост до 1.2880

Международное энергетическое агентство (International Energy Agency, IEA) заявило о том, что мировые рынки нефти хорошо обеспечены, несмотря на потери в размере 1 млн баррелей в день, связанные с санкциями в отношении Ирана.

Завтрашнее выступление главы ФРС Бена Бернанке в Экономическом клубе Нью-Йорка может пролить свет на состояние экономики, в т.ч. и на набирающую популярность в СМИ к концу года угрозу "фискального обрыва".

"На этой неделе будет опубликован целый ряд экономических показателей, среди которых число начатых строительств в США, предварительные PMI еврозоны, протокол Банка Англии, а также предварительный PMI HSBC Китая, который поможет создать впечатление об уровне экономической активности в стране. В Австралии же ожидается выход протокол ноябрьского заседания РБА и выступление главы ЦБ Стивенса", - отмечает Жак Дуглас из TD Securities.

Франция разместила 12-недельные казначейские облигации на сумму 3,997 млрд евро

Доходность 12-недельных облигаций Франции -0,016% против - 0,014% 12 ноября

Франция разместила 21-недельные казначейские облигации на сумму 1,391 млрд евро

Средняя доходность 21-недельных облигаций Франции -0,009% против -0,002% 12 ноября

Франция разместила 51-недельные казначейские облигации на сумму 1,595 млрд евро

Средняя доходность 51-недельных облигаций Франции 0,026% против 0,019% 12 ноября

EUR/USD $1.2720, $1.2750

USD/JPY Y80.75, Y80.90, Y81.00, Y81.25

GBP/USD $1.5900

AUD/USD $1.0300, $1.0375, $1.0385, $1.0420

EUR/GBP stg0.8000, stg0.8010, stg0.8020

EUR/CHF Chf1.2075

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

- По итогам текущего года состояние экономики может оказаться лучше прогнозов

- В 2014 году ВВП страны продемонстрирует рост

- Худшее уже позади

- В 2013 году состояние экономики Испании будет лучше, чем в 2012

- Бюджетные меры абсолютно необходимы

EUR/USD

Ордера на продажу $1.2850, $1.2805/10 

Ордера на покупку $1.2720, $1.2705/00, $1.2680 

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6000, $1.5980/85, $1.5940/50 

Ордера на покупку $1.5855/50, $1.5830/25, $1.5810/00, $1.5780

- Встреча состоится в Париже, политики попытаются выработать единую позицию в преддверии завтрашнего заседания Еврогруппы

- Во вторник Еврогруппа надеется придти к соглашению в вопросе временных рамок для Греции

- Решение о передаче следующего транша Афинам будет принято не ранее 26 ноября

Сопротивление отмечено на 0.8185, 0.8220 и 0.8255, а поддержка – на 0.8100, 0.8080 и 0.8040.

Главными европейскими событиями на предстоящей неделе станут совещание министров финансов еврозоны по Греции, назначенное на завтра, а также саммит лидеров ЕС, запланированный на конец недели для обсуждения бюджета ЕС на 2014 - 2020 г.

Как пишут аналитики BTMU, "похоже, европейские власти созрели для того, чтобы даровать Афинам еще два года на достижение целей по бюджету, а также продолжают работать над способами смягчить долговую нагрузку Греции посредством таких возможных мер, как продление срока погашения займов и снижения процентных ставок по ним".

Тем временем обсуждение бюджета ЕС, включающего расходы на сумму около €1.0 трлн., вряд ли будет простым, поскольку Британия и Швеция выступают за более жесткое ограничение расходов. Кроме того, как сообщает сегодня FT, власти ЕС уже приступили к работе над проектом бюджета без участия Британии.

- Экономические индикаторы в Греции улучшаются

- Греция оказалась в трудном положении

- ESM - эффективный инструмент борьбы с потенциальными кризисами

- Германия обладает высоким уровнем потенциала в проведении реформ

- Германия должна ежедневно работать над повышением своей конкурентоспособности

• Есть опасность, что банковский союз оставит лазейку для повышения долга стран-членов

• Банковский союз должен предусматривать предел для госдолга в держании банков

• Банки должны обеспечивать капиталом госдолг в их владении

• Есть опасность, что банковский союз оставит лазейку для повышения долга стран-членов

• Банковский союз должен предусматривать предел для госдолга в держании банков

• Банки должны обеспечивать капиталом госдолг в их владении

• Единый орган надзора за банками необходим для еврозоны, желателен для ЕС

• Кере призывает к быстрому учреждению единого органа надзора за банками

• Кере видит возврат доверия к перспективам еврозоны

• ОМТ оставит достаточное пространство для рыночных сил

РБК-Daily
США все стремительнее приближается к бюджетной катастрофе
Переговоры между президентом США Бараком Обамой и руководством партий конгресса по вопросу разрешения бюджетного кризиса далеки от завершения. Консультации сторон продолжатся после празднования Дня благодарения (22 ноября), сообщил пресс-секретарь Белого Дома Джей Карни, передает Reuters.
Moody's поместило рейтинг Кипра на пересмотр
Международное рейтинговое агентство Moody's поместило рейтинг Кипра на уровне B3 в список на пересмотр с возможностью понижения. Об этом говорится в сообщении агентства. Причиной помещения в список на пересмотр, по словам экспертов агентства, стал медленный темп переговоров с тройкой ведущих кредиторов, что означает низкую вероятность получения Кипром пакета финансовой помощи в быстрые сроки и влияет на увеличение риска ликвидности.
BBC
Члены партии Николя Саркози выбирают нового лидера
В правоцентристской партии Франции "Союз за народное движение" проходят выборы нового главы партии, который должен сменить на этом посту Николя Саркози, проигравшего на президентских выборах в мае текущего года. На пост преемника Саркози претендуют бывший премьер-министр страны Франсуа Фийон, придерживающийся более центристских взглядов, и Жан-Франсуа Копе, выстроивший свою избирательную программу с более правых позиций - в частности, уделяющий большое внимание вопросам эмиграции.

В фокусе внимания инвесторов на прошедшей неделе были встреча европейских министров финансов, переговоры по проблеме “фискального обрыва” в США и заявление премьер-министра Японии о роспуске парламента. Евро приблизился к двухмесячному минимуму против доллара на фоне попыток европейских министров финансов прийти к согласию по вопросу предоставления дополнительной помощи для Греции. Страны-участницы еврозоны так и не пришли к общему мнению касательно того, как помочь Греции выйти из долгового кризиса. В ходе встречи Еврогруппа перенесла принятие окончательного решения по данному вопросу на внеочередное заседание, которое состоится 20 ноября. Между тем, прошедшая в Брюсселе встреча все же принесла некоторые плоды - министры финансов еврозоны договорились о предоставлении Греции дополнительных двух лет для достижения цели по снижению дефицита бюджета до 2% от ВВП. В середине недели инвесторы активно скупали рисковые активы на фоне слабой статистики по розничным продажам и промпроизводству в США. В пятницу на рынке наблюдался повышенный спрос на доллар как безопасную валюту в связи с вооруженным конфликтом между Израилем и Хамасом, и на фоне переговоров президента США с лидерами Когресса по проблеме “фискального обрыва”.

По итогам недели большинство валют показали незначительное изменение по отношению к доллару США - евро и швейцарский франк выросли на 0,25% и 0,35% соответственно, канадский доллар подрос на 0,04%. Британский фунт, новозеландский и австралийский доллары потеряли 0,1%, 0,21% и 0,46%. Максимальное падение показала японская иена, которая потерла 2,25% по отношению к доллару США, и обновила 6-месячный минимум на спекуляциях, что выборы в Японии следующем месяце приведут к передачи власти оппозиционной партии, которая выступает за более агрессивную политику кредитно-денежной либерализации.

В понедельник евро торговался вблизи двухмесячного минимума по отношению к доллару после того, как Тройка сообщила, что Греция может потребовать дополнительных 15 млрд евро в течение следующих двух лет, и что есть "очень большие риски". Общая европейская валюта торгуется на уровне почти месячного минимума против иены после того, как представители Тройки сообщили, что Греции может потребоваться дополнительное время для того, чтобы выполнить требования кредиторов. В противном случае Афинам не удастся получить доступ к Е20.7 млрд., необходимым для финансирования потребностей страны в 2013 и 2014 г. без дополнительного ужесточения бюджетной дисциплины. Тройка также сообщила, что Греции может потребоваться дополнительное финансирование в размере Е15 млрд. в 2014 г. и Е17.6 млрд. в 2016 и 2017 г.

Евро во вторник коснулся двухмесячного минимума против доллара и швейцарского франка на фоне попыток европейских министров финансов прийти к согласию по вопросу предоставления дополнительной помощи для Греции. Страны-участницы еврозоны так и не пришли к общему мнению касательно того, как помочь Греции выйти из долгового кризиса. В ходе встречи Еврогруппа перенесла принятие окончательного решения по данному вопросу на внеочередное заседание, которое состоится 20 ноября. При этом пока неясно, будет ли МВФ и далее принимать участие в предоставлении Греции очередного пакета финансовой помощи в размере 32,6 млрд евро ($41 млрд). Стоит отметить, что Кристин Лагард выразила свою уверенность в том, что Греция сохраняет способность самостоятельно обслуживать свой внешний долг. Давление на евро также оказали данные от института ZEW, показавшие, что доверие инвесторов Германии неожиданно снизилось в ноябре, так как кризис суверенного долга продолжает давить на крупнейшую европейскую экономику. Центр экономических исследований ZEW заявил, что индекс ожиданий инвесторов и аналитиков, прогнозирующий ситуацию на следующие 6 месяцев, снизился до -15,7 от -11,5 в октябре. Это стало первым падением с августа. По прогнозам экономистов, ожидалось небольшое восстановление до -10. Позже во вторник единая валюта смогла отыграть потери против доллара на фоне подъема фондовых рынков и роста аппетита к риску. Евро отступил от минимумов после того, как немецкая газета Bild-Zeitung сообщила, что Германия выступает, за предоставление помощи Греции единым траншем. Как говорится в заявлении, Греция может получить 44 млрд евро (56 млрд долл.). Между тем, прошедшая в Брюсселе встреча все же принесла некоторые плоды - министры финансов еврозоны договорились о предоставлении Греции дополнительных двух лет для достижения цели по снижению дефицита бюджета до 2% от ВВП. Таким образом, теперь у Греции есть время до 2016 года.

Доллар в среду упал против евро после того, как представитель ФРС Джанет Йеллен сказала о необходимости удерживать процентные ставки в США в течение более длительного периода времени. В своем выступлении Йеллен поддержала важное изменение в коммуникационной политике центрального банка, заявив, что ФРС связывает повышение ставок с конкретными уровнями безработицы и инфляции. Доллар в среду утратил позиции перед публикацией протоколов заседания ФРС, состоявшегося в прошлом месяце. Аналитики ожидают ориентиров в отношении дальнейших действий, которые может предпринять центральный банк после того, как в следующем месяце завершится программа покупки облигаций. Евро в среду вырос после того, как в США розничные продажи в октябре сократились на 0,3%, тогда как ожидалось уменьшение на 0,2%, а месяцем ранее отмечался рост на 1,1%, при этом изменение со знаком минус было зафиксировано впервые за 4 месяца. Что касается Европы, промышленное производство еврозоны в сентябре сократилось сильнейшим образом за 3 с лишним года - на 2,5% м/м и 2,3% г/г. Наибольшее падение объемов промпроизводства было зафиксировано в Ирландии и Португалии.

Евро в четверг вырос против доллара после того, как негативные тенденции в промышленном производстве региона Нью-Йорка доминировали в четвертый месяц кряду, на этот раз, в частности, в связи с ураганом Сэнди - выключения электроэнергии и простои предприятий не могли не повлиять на величину этого показателя.  Еженедельная статистика по количеству первичных обращений за пособиями по безработице также попала под влияние урагана - показатель увеличился с пересмотренных 361 тыс до 439 тыс при средних прогнозах увеличения до 375 тыс. Кроме того, всплеск интереса к риску был спровоцирован комментариями представителя ФРС Лэкера, по словам которого, экономика может вырасти более чем на 3%, если властям удастся придти к договоренности в отношении дефицита бюджета. Ранее в четверг евро упал по отношению к доллару на фоне данных, показавших, что зона евро вступила во вторую рецессию в четыре года. Европейский ВВП в 3 кв. отметил спад на 0,1% кв/кв в соответствии с прогнозом, несмотря на приятные сюрпризы, преподнесённые крупнейшими странами еврозоны. Французский ВВП ослаб от 0,3% до 0,2%, немецкий от 0,5% до 0,4% против прогноза 0,8%. Испанский вышел в соответствии с ожиданиями, сократившись от -1,3% г/г до -1,6% г/г и на 0,3% кв/кв в 3 квартале. Итальянский показатель неожиданно оказался лучше ожиданий: -0,2% кв/кв и -2,4% г/г против -0,5% кв/кв и -2,9% г/г.

Доллар в пятницу вырос впервые за три дня по отношению к евро из-за ухода инвесторов в активы-убежища в ожидании итогов переговоров президента Барака Обамы с американскими законодателями по проблемам фискального обрыва. Лидеры Конгресса США, покидая Белый дом после завершения переговоров по проблеме фискального обрыва, сообщили, что обсуждение было «конструктивным» и заложило основы для дальнейшего прогресса. Индекс доллара продлил свой четвертый еженедельный прирост в то время как между Израилем и Хамас разгорается военный конфликт. Израиль расширил свои бомбардировки сектора Газа, а палестинские ракеты поразили районы вокруг Иерусалима и Тель-Авива. Израильская армия заявила, что развернула танки у границы с Газой, и призвала резервистов.

Фунт в понедельник упал на фоне слухов, что Банк Англии может увеличить программу покупок активов. Фунт во вторник вырос по отношению к большинству валют после того, как отчет показал, что в октябре инфляция в Великобритании выросла больше, чем прогнозировали экономисты. Согласно данным от национального статистического агентства Великобритании, инфляция потребительских цен существенно выросла в октябре, достигнув при этом самого высокого уровня за последние пять месяцев, что было вызвано ростом цен на питание, транспорт, а также увеличением стоимости обучения. Рост базовой инфляции до уровня 2,6%, который является максимальным значением с декабря 2011 года, является еще одним фактором, который будет влиять на решение Банка Англии относительно проведения дополнительного монетарного стимулирования экономики. Британский фунт в среду упал после того, как отчет Банка Англии и комментарии его управляющего указали на то, что центральный банк может еще больше смягчить денежно-кредитную политику в будущем. В последней серии ежеквартальных прогнозов Банк Англии заявил, что инфляция, вероятно, будет оставаться выше целевого уровня в 2% до середины 2014 года. Банк Англии также понизил прогноз для экономического роста, указав, что квартальный скачок ВВП на 1% в 3-м квартале, скорее всего, окажется неустойчивым. Фунт в четверг упал до 10-недельного минимума по отношению к доллару после того, как данные показали, что уровень розничных продаж резко упал в октябре в связи с падением продаж продуктов, одежды, и обуви. Объем розничных продаж снизился в октябре на 0,8% по сравнению с прошлым месяцем, и вырос на 0,6% в год. Это было значительно ниже среднего прогноза на уровне -0,1% за месяц и роста на 1,6% в год.

Иена в среду показала максимальный спад за восемь месяцев по отношению к доллару после того, как премьер-министр Японии Ёсихико Нода заявил о своем желании распустить в пятницу нижнюю палату парламента, если оппозиционная Либерально-демократическая партия Японии согласится на определенные условия. Сообщалось, что лидер ЛДПЯ Синдзо Абэ призвал Банк Японии печатать "иены в неограниченном количестве" для достижения нового, точно не установленного целевого уровня инфляции. Иена в четверг упала до самого низкого уровня за более чем шесть месяцев по отношению к доллару на спекуляциях, что выборы в Японии следующем месяце приведут к передачи власти оппозиционной партии, которая выступает за более агрессивную политику кредитно-денежной либерализации. Иена в пятницу укрепилась против большинства из 16 основных валют на фоне спекуляций, что падение на этой неделе был слишком быстрым. Напомним, что иена упала в четверг, когда лидер ЛДПЯ Синдзо Абэ, который, вероятно, станет следующим премьер-министром Японии, продолжил оказывать давление на Банк Японии в сторону более агрессивного смягчения денежно-кредитной политики. Позже японская иена утратила ранее завоеванные позиции после того, как выборы в Японии были намечены на декабрь.

Евро в пятницу торговался почти без изменений против франка, по 1,2049 франка после того, как глава Швейцарского национального банка Томас Джордан сказал, что курс франка остается сильно завышенным и вредит швейцарской экономике.

EUR/USD
Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):
$1.2853 (1865)
$1.2824 (5098)
$1.2799 (2068)
Цена на момент написания обзора: $1,2766
Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):
$1.2719 (2027)
$1.2705 (3367)
$1.2677 (2092)

Комментарии:
- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 7 декабря составляет 56204 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2900 (5684);
- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 7 декабря составляет 84145 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2500 (13785);
- соотношение PUT/CALL согласно данным за 16 ноября составило 1,50 против 1,53 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD
Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):
$1.6201 (1617)
$1.6101 (2183)
$1.6004 (732)
Цена на момент написания обзора: $1,5901
Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):
$1.5795 (1646)
$1.5698 (1020)
$1.5599 (1702)

Комментарии:
- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 7 декабря составляет 11621 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6100 (2183);
- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 7 декабря  составляет 14156 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5600 (1702);
-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 16 ноября составило 0,82 против 1,21 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).
** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Были опубликованы следующие данные:

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Ноябрь +3.5% -2.6%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Ноябрь +1.5% +2.0%

В понедельник в 00:01 GMT Британия опубликует индекс цен на жилье от Rightmove за ноябрь. В 10:00 GMT в Еврозоне выйдет изменение объема строительства за сентябрь. В 15:00 GMT США опубликует объем продаж жилья на вторичном рынке за октябрь. В 23:00 GMT в Австралии выйдет индекс ведущих экономических индикаторов от Conference Board.

Во вторник в 00:30 GMT будет опубликован протокол совещания Резервного Банка Австралии по вопросам кредитно-денежной политики. В 04:30 GMT в Японии выйдет индекс активности во всех отраслях экономики за сентябрь. В 05:00 GMT станет известно решение по процентной ставке Банка Японии и буде сделан комментарий по кредитно-денежной политике. В 07:00 GMT выступает с речью глава Резервного Банка Австралии. В 07:00 GMT начнется пресс-конференция Банка Японии. В 07:00 GMT Швейцария опубликует сальдо баланса внешней торговли за октябрь. В 07:00 GMT в Германии выйдет индекс производственных цен за октябрь. В 08:00 GMT начнется встреча Еврогруппы. В 13:30 GMT Канада опубликует изменение объема оптовой торговли за сентябрь. В 13:30 GMT в США выйдет объем выданных разрешений на строительство и число закладок новых фундаментов за октябрь. В 14:00 GMT выступит с речью член FOMC Джеффри Лэкер. В 21:30 GMT в США станут известны данные по изменению объёма запасов сырой нефти, по данным API. В 23:30 GMT Австралия опубликует индекс ведущих экономических индикаторов от Melbourne Institute за сентябрь. В 23:50 GMT в Японии выйдет общее сальдо внешней торговли товарами, скорректированное сальдо внешней торговли товарами, изменение объёма экспорта и импорта товаров за октябрь.

В среду в 00:00 GMT Австралия опубликует индекс доступности жилья от CBAHIA за 3 квартал. В 05:00 GMT состоится публикация ежемесячного отчета Банка Японии. В 09:30 GMT состоится публикация протокола последнего заседания Банка Англии по денежно-кредитной политике. В 09:30 GMT Британия опубликует чистый объем заемных средств государственного сектора, в т.ч. без учета интервенций за октябрь, а также объем потребности государства в заёмных средствах за октябрь. В 09:40 GMT Испания размещает 10-ти летние бонды. В 10:30 GMT Германия размещает 10-ти летние бонды. В США в 13:30 GMT выйдет число первичных обращений за пособием по безработице, число повторных заявок на получение пособия по безработице, в 14:00 GMT - индекс деловой активности в производственном секторе за ноябрь, в 14:55 GMT - индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана за ноябрь, в 15:30 GMT - данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики. В 16:35 GMT выступит с речью заместитель главы Банка Канады Тимоти Лейн. В 17:00 GMT выступит с речью член правления Национального Банка Швейцарии Фриц Зурбругг.

В четверг в 01:45 GMT Китай опубликует индекс PMI для производственной сферы от HSBC за ноябрь. В 07:30 GMT в Японии выйдет отчет по ситуации в финансовом секторе. В 08:30 GMT Германия, а в 09:00 GMT Еврозона опубликуют индекс деловой активности в производственном секторе и секторе услуг за ноябрь. В 09:00 GMT в Еврозоне выйдет композитный индекс PMI за ноябрь. В 11:00 GMT Британия опубликует баланс промышленных заказов по данным Конфедерации Британских Промышленников за ноябрь. В 13:30 GMT в Канаде выйдет изменение объема розничных продаж, изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей за сентябрь. В 15:00 GMT Еврозона опубликует индикатор потребительской уверенности за ноябрь.

США празднуют День Благодарения

В Японии отмечают День Благодарности Труду

В пятницу в 09:00 GMT в Германии выйдет индикатор условий деловой среды от IFO, индикатор оценки текущей ситуации от IFO, индикатор экономических ожиданий от IFO за ноябрь. В 09:30 GMT Британия опубликует объем ипотечного кредитования от ВВА за октябрь. В 13:30 GMT в Канаде выйдет индекс потребительских цен и основной индекс потребительских цен от Банка Канады за октябрь.

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (м/м) Ноябрь +3.5% -2.6%

00:01 Великобритания Индекс цен на жильё от Rightmove (г/г) Ноябрь +1.5% +2.0%

08:30 Еврозона Речь члена правления ЕЦБ Йенса Вайдмана

15:00 США Продажи жилья на вторичном рынке, млн. Октябрь 4.75 4.76

15:00 США Индекс состояния рынка жилья от NAHB Ноябрь 41 41