Новости и прогнозы: валютный рынок от 21-01-2015

Продажи в розничных сетях США за первые две недели января сократились на 3,5% по сравнению с аналогичным периодом декабря. Об этом свидетельствует индикатор Redbook Research, вышедший в среду.

Прогнозировалось падение индекса на 3,3%

Индекс Johnson Redbook также показал, что, с учетом коррекции на сезонные колебания, продажи за отчетный период выросли на 3,4% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. Прогнозировался годовой рост продаж на 3,6%.

На неделе 11-17 января продажи выросли на 3% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

В Redbook отметили, что январь традиционно считается типичным переходным месяцем, когда бизнес двигает снижение цен, так как продавцы предоставляют скидки, чтобы избавиться от праздничного ассортимента.

• Снижение ставок направлено на защиту от понижательных рисков для инфляции

• Экономика США, похоже, находится на пути устойчивого роста

• Рост экономики США поддерживается нулевыми процентными ставками

• Полоз "воодушевлен" тем, что происходит в США

• В падении цен на нефть есть элементы, которые могут помочь росту

• Будем следить за влиянием понижения ставок в течение нескольких месяцев

• Риска дефляции в Канаде нет

• Восстановление экономики будет получать поддержку со стороны понижения ставок, укрепления США

Канадский доллар резко упал в среду после того, как Банк Канады неожиданно для участников рынка снизил ключевую процентную ставку до 0,75% с 1%, уровня, на котором она находилась с сентября 2010 года.

Экономисты ожидали, что Банк Канады несколько смягчит свою нейтральную позицию в среду в ответ на угрозу, которую для экономики Канады представляет снижение цен на нефть, но прогнозировали, что центральный банк оставит процентную ставку без изменений на уровне 1%.

В центральном банке Канады отметили, что падение цен на нефть "повышает риск снижения инфляции, а также угрожает финансовой стабильности". Смягчение денежно-кредитной политики должно обеспечить страховку против этих рисков, заявили в банке.

Согласно прогнозу Банка Канады, ВВП страны будет постепенно расти во второй половине 2015 года, и рост реального ВВП Канады в 2015 году в среднем составит 2,1%, а затем ускорится до 2,4% в 2016 году.

"Ожидается, что экономика Канады вернется к росту на полную мощность к концу 2016 года, немного позднее, чем прогнозировалось в октябре", - говорится в заявлении банка.

Евро отметился резкими колебаниями против доллара США в ответ на сообщения о том, что завтра ЕЦБ может выступить с предложением о ежемесячных покупках активов. Как сообщили информированные источники, предложение правления Европейского центрального банка предусматривает покупки облигаций примерно на 50 млрд евро (58 млрд долларов США) в месяц. При этом покупки продлятся минимум один год. Заседание правления состоялось во вторник, где было принято это предложение, которое станет основой для обсуждения на заседании 25 членов Управляющего совета, намеченном на четверг. Окончательные цифры и подробности могут измениться после того, как все члены оценят этот план.

Тем не менее, предложение правления показывает, что ЕЦБ может принять более агрессивные меры, чем ожидают финансовые рынки. Прогнозы аналитиков в последнее время указывают на объем программы количественного смягчения не менее 500 млрд евро. Но это предложение демонстрирует, что покупки облигаций могут достигнуть не менее 600 млрд евро.

Представитель ЕЦБ отказался от комментариев.

Фунт резко снизился против доллара, приблизившись к вчерашнему минимуму. Основное давление оказал протокол январского заседания банка Англии, который показал, что все члены MPC единодушно проголосовали за сохранение текущей ставки и размера программы покупок активов без изменений. Таким образом, число членов комитета, выступающих против сохранения текущих ставок, сократилось с 2 до 0. Впрочем, протокол также указал на сохранение солидных темпов роста экономики Британии - и, в то же время, присутствие нарастающих рисков со стороны еврозоны. Также политики указали на вероятность падения CPI ниже нуля.

В центре внимания также были данные по Британии. Как стало известно, уровень безработицы в Великобритании снизился до 5,8 процента - минимума за более чем за шесть лет. Ожидалось, что данный показатель уменьшится лишь до 5,9 процента. Тем не менее, появились признаки замедления создания рабочих мест. В сентябре-ноябре средний недельный заработок без учета бонусов вырос на 1,8 процента по сравнению с +1,6 процента в течение трех месяцев до октября. Общий заработок, включая премии, увеличился на 1,7 процента за трехмесячный срок по сравнению с приростом на 1,4 процента в период с августа по октябрь. Экономисты ожидали повышение на 1,9 процента (без учета бонусов) и на 1,7 процента (общий показатель). Также данные показали: число занятых выросло на 37 тыс. до 30,8 млн. в течение трех месяцев по ноябрь. Тем временем, количество заявлений на получение пособий по безработице упало в декабре на 29 700 - больше против прогнозов на уровне -24,2 тыс. и пересмотренного снижения на 29,6 тыс. в ноябре.

Иена заметно укрепилась против американской валюты, получив поддержку от итогов заседания Банка Японии. Как стало известно, ЦБ Японии понизил краткосрочный прогноз по инфляции, но оставил ключевые меры смягчения политики без изменений. При этом он сослался на улучшение перспектив экономического роста, которое в конечном итоге может помочь ценам вернуться на устойчивую восходящую траекторию. Продолжающееся снижение цен на нефть еще больше затрудняет для центрального банка выполнение задачи по достижению целевого уровня инфляции в 2% в ближайшем будущем. Тем не менее, отсутствие дополнительных мер смягчения указывает на то, что Банк Японии по-прежнему оптимистично настроен в отношении того, что базовая инфляция сохраняется, а экономика может расти более быстрыми темпами в будущем. В своих обновленных прогнозах по инфляции и росту ВВП на следующие два года Банк Японии понизил прогноз среднего роста индекса потребительских цен (CPI) в году, который начнется в апреле 2015 года, до 1,0% с 1,7% ранее. Банк Японии резко повысил прогноз по росту ВВП, скорректированный на инфляцию. Теперь там ожидают роста ВВП в 2015 финансовом году на 2,1% и на 1,6% в 2016 финансовом году. Тем не менее, он понизил прогноз на текущий финансовый год, который завершится в мае. Теперь центральный банк ожидает сокращения ВВП на 0,5%, тогда как ранее прогнозировался рост на 0,5%.

В Швейцарии денежная масса выросла более медленными темпами в декабре, заявил в среду Швейцарский национальный банк.

M3, широкий показатель денежной массы, увеличился на 3,3 процента после роста на 3,6 процента в ноябре.

Кроме того, ежегодный рост узкой меры M1 произошел более медленными темпами - на 2,5 процента после роста на 3,2 процента в ноябре.

В 2014 году рост M3 снизился до 5,5 процента с 9,7 процента, а рост M1 замедлился до 3,8 процента с 8,3 процента в 2013 году.

В ноябре официальные резервы увеличились до $526,17 млрд. с $523,32 млрд. в октябре, заявил центральный банк.

Индекс опережающих индикаторов для Германии увеличился в ноябре, показали данные от Conference Board в среду.

Индекс опережающих индикаторов вырос на 0,4 процента за месяц в ноябре, компенсировав спад на 0,1 процента в октябре.

Шесть из семи суб-индексов увеличились в ноябре.

Индекс совпадающих индикаторов (мера оценки текущей экономической ситуации) вырос на 0,2 процента в ноябре после 0,3 процента прироста в предыдущем месяце.

Эндрю Босомуорт из Pimco в Германии ожидает, что действия ЕЦБ в четверг в целом будут соответствовать ожиданиям на рынках. "Мы считаем, что ЕЦБ представит расширенную программу покупки активов, которая будет сосредоточена на гособлигациях", - говорит он. По словам Босомуорта, эффект количественного смягчения в значительной степени учитывается в котировках. "Мы думаем, что реакция рынков, таким образом, будет зависеть от трех взаимосвязанных аспектов программы: разделения риска, масштабов и распределения", - добавляет он.

Джеймс Найтли, старший экономист ING, отмечает, что Мартин Уил и Иан МакКаферти, выступавшие до сегодняшнего дня за повышение ставки на 25 б.п., на этот раз отказались от своей позиции и выступили против повышения стоимости кредитования, сославшись на обеспокоенность низкой инфляцией.

«Двое членов MPC указали на риски того, что низкая инфляция может оказаться более длительной, чем предполагалось в рамках временных факторов. Также они пришли к выводу, что повышение банковской ставки обусловит рост рисков.

Кроме того, члены комитета тотметили, что CPI может упасть ниже нулевого значения, сославшись на ситуацию с ценами на продукты питания и топливо. Таким образом, стабильная политика будет сохраняться в течение еще нескольких месяцев.

Что касается данных по рынку труда, ставка безработицы опустилась к 5,8% против 6% ранее и прогноза 5,9%.

Заработные платы увеличились на 1,7% против 1,4% ранее. Учитывая, что CPI остается на уровне 0,5%, доходы населения выросли.

Мы рассчитываем, что рынок труда продолжит восстанавливаться в 2015, но уже не такими темпами, как в последние 2 года.

А учитывая сохранение инфляции на низких уровнях, можно предположить, что ценовое давление начнет расти, и, соответственно, вероятность повышения ставки в этом году сохраняется».

В еврозоне цены на жилье выросли второй квартал подряд в течение трех месяцев по сентябрь 2014 года, показали в среду предварительные данные Евростата.

Цены на жилье выросли на 0,6 процента за квартал - медленнее 0,9-процентного повышения в предыдущие три месяца.

На ежегодной основе цены на жилье поднялись на 0,5 процента в течение трех месяцев, закончившихся в сентябре, после того, как остались неизменными во втором квартале.

В третьем квартале цены на жилье в ЕС выросли на 1,1 процента по сравнению с предыдущими тремя месяцами и поднялись на 2,3 процента по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Среди государств еврозоны самые большие ежегодные увеличения цен на жилье были зарегистрированы в Ирландии, Эстонии, Латвии, Швеции и Великобритании, в то время как крупнейшие падения были отмечены в Словении, Италии и Румынии.

В UniCredit фиксируют прибыль по открытым в ноябре коротким позициям по паре GBP/USD на ожиданиях относительно того, что Банк Англии сохранит склонность к смягчению политики в ближайшие месяцы. "Опубликованные в среду протоколы январского заседания Банка Англии неожиданно указали на то, что руководители единогласно проголосовали за сохранение процентных ставок без изменения, впервые с июля 2014 года. На предыдущем заседании голоса распределились в соотношении 7 к 2", - говорит Василейос Гкионакис. Он ожидает дальнейшего ослабления фунта в среднесрочной перспективе.

Самым важным событием завтрашнего дня станет оглашение итогов заседания Европейского центрального банка (12:45 GMT). Участники рынка полагают, что Управляющий совет ЕЦБ объявит о начале широкомасштабной программы покупки государственных облигаций, известной как количественное смягчение (QE). Стоит подчеркнуть, что ЕЦБ сейчас испытывает такие же проблемы с доверием к нему, как и Банк Японии. Трейдеры предполагают, что ЕЦБ будет действовать осторожно в отношении размеров и сферы применения любого дополнительного стимулирования, дабы общий эффект был предельно мал. Однако некоторые аналитики предупреждают, что оппозиция Германии по вопросу количественного смягчения и близость выборов в Греции, которые пройдут через три дня после заседания ЕЦБ, могут заставить центральный банк воздержаться от действий до марта.

Запланированная на завтра статистика будет второстепенной. В 00:00 GMT Австралия выпустит данные по продажам новостроек. Показатель отражает изменение продаж жилья на первичном рынке. Является хорошим индикатором настроений потребителей. Рост продаж на первичном рынке сигнализирует об улучшении ситуации в секторе недвижимости, что провоцирует сильный волновой эффект - создаются рабочие места для строителей, субподрядчиков, а также растет спрос на различные строительные услуги.

В 00:30 GMT Австралия опубликует инфляционные ожидания потребителей. Показатель отражает ожидания потребителей в отношении инфляции на ближайшие 12 месяцев. Значение показателя в большинстве случаев превышает официальные данные, но является неплохим индикатором оценки текущих настроений домохозяйств в отношении инфляции. Рост показателя может стать ранним сигналом повышения инфляционного давления в стране.

Внимание инвесторов привлекут данные Великобритании по чистым заимствованиям гос. сектора (09:30 GMT). Показатель отражает суммарный объем займов, которые необходимо осуществить центральному и местным правительствам и правительственным организациям, чтобы сбалансировать свои расходы. Займы, осуществляемые правительством, представляют собой государственный долг. Позитивные числа показателя отражают наличие бюджетного дифицита, негативные - профицита. Ожидается, что в декабре показатель составит 9,2 млрд. против 13,4 млрд. в предыдущем месяце.

Великобритания также выпустит баланс промышленных заказов Конфедерации британских промышленников (11:00 GMT). Показатель характеризует ожидания относительно объема новых заказов в промышленном секторе экономики. Рост промышленных заказов является признаком того, что экономика растет. Рост заказов ведет к росту занятости в промышленности. Рост заказов будет приводить к дальнейшему росту производства в обрабатывающей промышленности, а значит - вести к росту национальной валюты и национального фондового рынка. При составлении отчета опрашивается около 550 производителей, которые оценивают ожидания уровня объема заказов в течение ближайших 3 месяцев. Значение показателя выше нуля означает, что ожидается увеличение объема заказов. Согласно прогнозам, в январе показатель составит 6 против 5 в предыдущем месяце.

Во второй половине дня выйдут традиционные данные США по первичным обращениям за пособием по безработице (13:30 GMT). Ожидается, что показатель составит 301 тыс. против 316 тыс. в предыдущем периоде.

В 15:00 GMT еврозона выпустит индекс уверенности потребителей. Показатель является средним арифметическим баланса ответов на четыре вопроса: оценка финансового состояния собственного семейного хозяйства, оценка общей экономической ситуации в стране в прошлом и мнение о будущем, приемлемость совершения больших покупок в настоящий момент. Итоговый показатель является разницей между позитивными и негативными ответами. Таким образом, значение выше нуля говорит о большем количестве положительных ответов. В опросе участвует около 2300 респондентов во всех странах еврозоны. Согласно прогнозам, в январе показатель составит -10,5 против -11,5 в предыдущем месяце.

Банк Societe Generale опубликовал результаты опроса своих клиентов относительно их ожиданий действий ЕЦБ на этой неделе и их нынешних торговых стратегии по паре EUR/USD. Ниже приведен выбор некоторых из основных результатов этого опроса:

- исследование показало, что почти 70% инвесторов ожидают начала программы покупки государственных облигаций ЕЦБ уже в январе. Меньшая часть ожидает более позднего срока или дополнительных волн суверенных QE. Только небольшое меньшинство не верит в суверенное QE.

- большая часть рынка ожидает программу в 500 млрд.евро, но распределение показывает и пик в 1 трлн. Значительное меньшинство ожидает, что ЕЦБ снизит ставку рефинансирования в январе или в последующие месяцы.

- более 60% из них - продавцы EUR/USD на ралли, только небольшое число инвесторов делает наоборот. В целом, трейдеры нацелены на уровень $1,10 как пик цели, и ожидают такого же от ЕЦБ. Другая существенная группа ставит на паритетный уровень.

• Резкое падение цен на нефть будет негативным для экономического роста, базовой инфляции
  
• Низкие цены на нефть будут "однозначно негативны" для экономики
  
• Банк Канады понизил прогноз по ВВП на 2015 г до 2,1% с 2,4%, повысил прогноз на 2016 г до 2,4% с 2,3%
  
• Общая инфляция снизится до 0,3% во 2-м кв 2015 г, базовая инфляция останется вблизи 2%
  
• Риски для курса инфляции "более или менее сбалансированы"
  
• Более сильная экономика США, слабый канадский доллар постепенно компенсируют влияние низких цен на нефть
  
• Экономика вернется к полной загруженности "около" конца 2016 г, чуть позже, чем ожидалось в октябре
  
• Цены на нефть, вероятно, немного вырастут в среднесрочной перспективе
  
• Прогнозы предполагают цены на нефть около 60 долларов США за баррель
  
• Дисбалансы домохозяйств, вероятно, вырастут в краткосрочной перспективе
  
• "Мягкая посадка" для рынка жилья остается наиболее вероятным сценарием
  
• Перспективы для инвестиций компаний в краткосрочной перспективе "намного менее позитивны" ввиду падения цен на нефть

Оптимизм среди британских домохозяйств в отношении финансовых перспектив в будущем году значительно вырос в январе, достигнув при этом нового максимума, так как инфляция упала и перспективы повышения процентных ставок стали более отдаленными. Об этом стало известно по итогам ежемесячного обследования Markit Economics.

"Учитывая, что инфляция потребительских цен опустилась до многолетних минимумов, домохозяйства перенесли ожидания относительно очередного повышения ставок от Банка Англии. Теперь менее одной трети респондентов ожидают увеличения ставок в первой половине 2015 года", - сказал Филип Лик, экономист Markit. Напомним, ИПЦ Великобритании упал до 0,5 процента в декабре с 1,0 процента в ноябре, что является самым низким уровнем с 2000 года.

Также данные показали, что индекс, который оценивает текущее финансовое состояние домохозяйств, вырос до 45,6 с 43,2 в декабре, обновив при этом рекордный максимум. Тем не менее, показатель все еще остается ниже отметки 50, что указывает на пессимизм.

В то время как низкий уровень инфляции повысил доверие среди домашних хозяйств, ситуация с заработной платой ухудшилась - исследования выявили лишь незначительное увеличение доходов от работы по найму в январе.

Аналитики Rabobank отмечают, что валютные войны остаются основной темой на финансовых рынках сегодня. «Таким образом, намерения ЕЦБ потребовали первую жертву, и на прошлой неделе ШНБ решил отказаться от целевого уровня по EUR/CHF на 1.20, что вызвало обвал пары. Победителями этой войны пока стали иена и евро,а доллар США и швейцарский франк являются главными проигравшими», - заявили эксперты.

«Пока политики США не обращали большого внимания на рост курса доллара, отчасти потому, что он компенсировался восстановлением американской экономики и революцией в добыче сланцевой нефти. Однако ФРС может начать обращать на ситуацию больше внимания по мере возрастания дефляционного давления», - добавили в Rabobank.

Данные, представленные Статистическим ведомством Канады, показали: объем оптовых продаж сократился в ноябре 0,3% - до $54,0 млрд., прервав при этом серию из двухмесячного повышения. Эксперты прогнозировали, что продажи вырастут на 0,2%. В натуральном выражении оптовые продажи снизились в ноябре на 0,3%.

В отчете говорилось, что спад продаж был зафиксирован в трех из семи подотраслей. Наибольшее снижение в долларовом выражении было замечено в автомобильном секторе, сфере оборудования и в секторе расходных материалов. В объемном выражении продажи упали на 2,8% - до $11,3 млрд. Стоит подчеркнуть, что последнее ухудшение компенсировало повышение предыдущих двух месяцев.

Продажи в подотрасли строительных и расходных материалов уменьшились на 1,7% до $ 7,9 млрд., впервые с начала 2014 года. Тем временем, подотрасль сельскохозяйственной продукции показала спад на 7,3% до $763 млн. - второе по величине снижение за всю историю наблюдений.

Также стало известно, что в подотрасли продуктов питания, напитков и табачных изделий продажи выросли на 0,5% до $ 10,3 млрд. в результате увеличения объема продаж в сфере напитков (+ 6,8%) и пищевой промышленности (+0,2%). Продажи также увеличились в подотрасли личных и бытовых товаров (на 0,4% до $ 7,3 млрд.)

Между тем, Статистическое управление сообщило: товарно-материальные запасы повысились в ноябре на 0,1% до $68,2 млрд., зафиксировав при этом 11 месячное увеличение подряд. Рост был записан в трех из семи подотраслей, представляющих 41% от оптовых запасов.

Сектор строительных и расходных материалов зафиксировал наибольшее повышение в долларовом выражении (+1,2%) и свой девятый месячный прирост подряд. Товарно-материальные запасы в пищевой и табачной подотрасли также выросли (+ 1,0%).

Соотношение запасов к продажам составило в ноябре 1,26 месяца, не изменившись по сравнению с октябрем.

Поддержку евро также оказывают комментариями канцлера Германии А. Меркель, которая заявила, что до сих пор сохраняются определенные сомнения, касающиеся реализации программы QE в еврозоне. Между тем, некоторые эксперты отмечают, что в ходе завтрашнего заседания ЕЦБ может объявить о QE, но перенесет фактический запуск программы на март или даже второй квартал текущего года.

Министерство торговли сообщило: по итогам декабря объем закладок новых вырос на 4,4% (с учетом сезонных колебаний), достигнув при этом годового уровня 1,089 млн. единиц. В односемейном секторе закладки увеличились на 7,2% - до 728 тыс., это максимум с марта 2008 года.

Тем временем, число разрешений на строительство для всех частных домов упало на 1,9% в декабре - до 1,032 млн. единиц. Однако число разрешений на постройку односемейных домов выросло на 4,5%, это самый большой прирост с сентября 2012 года. Экономисты ожидали, что объем закладок увеличится до отметки 1,04 млн., а число разрешений вырастет до 1,054 единиц.

Напомним, данные по строительству нового жилья являются довольно волатильными и часто пересматриваются. Сегодняшний отчет показал, что закладки новых домов упали на 4,5% в ноябре по сравнению с первоначальной оценкой на уровне -1,6%.

По итогам 2014 года закладки нового жилья увеличились на 8,8%. Тем не менее, темпы повышения оказались меньше, чем было зафиксировано в 2012 и 2013 годах.

В Министерстве торговли отметили, что объем строительства домов по-прежнему слаб по историческим меркам, несмотря на тот факт, что после рецессии прошло более пяти лет. Напомним, строительство нового жилья достигло своего пика в размере 2,27 млн. в январе 2006 года, после чего начало постепенно падать. В разгар рецессии данный показатель опустился до 500 тыс.

EUR/USD: $1.1500(E847mn), $1.1600(E1.4bn), $1.1650(E849mn), $1.1700(E2bn)

USD/JPY: Y118.00($1.12bn)

EUR/JPY: Y143.35(E2.2bn)

GBP/USD: $1.5000(stg266mn)

EUR/GBP: Stg0.7700(E338mn)

USD/CHF: Chf0.9150($500mn)

AUD/USD: $0.8000(A$750mn), $0.8210(A$817mn)

NZD/USD: $0.7600(NZ$319mn), $0.7850(NZ$301mn)

USD/CAD: C$1.2000($540mn)

Были опубликованы следующие данные:

03:00 Япония Решение по ставкам Банка Японии 0.10% 0.10% 0.10%

03:00 Япония Целевой объем денежной базы Банка Японии, трлн иен 275 275

03:00 Япония Комментарии Банка Японии по денежно-кредитной политике

04:30 Япония Индекс деловой активности во всех отраслях, м/м Ноябрь -0.1% +0.1% +0.1%

06:30 Япония Пресс-конференция Банка Японии

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

09:30 Великобритания Изменение среднего заработка, 3 м/г Ноябрь +1.4% +1.7% +1.7%

09:30 Великобритания Изменение среднего заработка (за исключением бонусов), 3 м/г Ноябрь +1.6% +1.9% +1.8%

09:30 Великобритания Количество заявлений на получение пособий по безработице, тыс. Декабрь -26.9 -24.2 -29.7

09:30 Великобритания Уровень заявлений безработных на трудоустройство Декабрь 2.7% 2.6%

09:30 Великобритания Уровень безработицы по ILO Ноябрь 6.0% 5.9% 5.8%

09:30 Великобритания Протоколы заседания Банка Англии

10:00 Швейцария Индекс ожиданий инвесторов по данным ZEW и Credit Suisse Январь -4.9 -10.8

Евро немного вырос против доллара, что связано с ожиданиями завтрашнего заседания ЕЦБ. Эксперт отмечают, что рынок сфокусировался на заседании ЕЦБ, продолжая выдвигать предположения о временных рамках и размерах программы QE, что вынуждает пару оставаться в пределах тесного диапазона.

Небольшое влияние оказали заявления представителя ЕЦБ Эвальда Новотны. Он отметил, что членам руководства центральных банков и представителям других властей следует ориентироваться на более долгосрочные перспективы и не волноваться слишком сильно по поводу заседания Управляющего совета Европейского центрального банка. Также добавим, что Новотны отказался комментировать решение, которое будет принято в четверг, но отметил, что властям следует ориентироваться на более долгосрочные перспективы, "относиться к новостям спокойнее и не волноваться слишком сильно по поводу событий одного дня". В своем выступлении Новотны повторил, что, хотя ожидается низкая инфляция, дефляции не предвидится. Он добавил, что центральным банкам проще бороться с инфляцией, чем с дефляцией, и что традиционная политика процентных ставок ЕЦБ достигла своего нижнего предела.

Фунт резко снизился против доллара, приблизившись до вчерашнего минимума. Основное давление оказал протокол январского заседания банка Англии, который показал, что все члены MPC единодушно проголосовали за сохранение текущей ставки и размера программы покупок активов без изменений. Таким образом, число членов комитета, выступающих против сохранения текущих ставок, сократилось с 2 до 0. Впрочем, протокол также указал на сохранение солидных темпов роста экономики Британии и в то же время присутствие нарастающих рисков со стороны еврозоны. Также политики указали на вероятность падения CPI ниже нуля.

В центе внимания также были данные по Британии. Как стало известно, уровень безработицы в Великобритании снизился до 5,8 процента, самого минимума за более чем за шесть лет. Ожидалось, что данный показатель уменьшится лишь до 5,9 процента. Тем не менее, появились признаки замедления создания рабочих мест. В сентябре-ноябре средний недельный заработок, без учета бонусов вырос на 1,8 процента по сравнению с +1,6 процента в течение трех месяцев до октября. Общий заработок, включая премии, увеличился на 1,7 процента за трехмесячный срок, по сравнению с приростом на 1,4 процента в период с августа по октябрь. Экономисты ожидали повышение на 1,9 процента (без учета бонусов) и на 1,7 процента (общий показатель). Также данные показали: число занятых выросло на 37 тыс. до 30,8 млн. в течение трех месяцев по ноябрь. Тем временем, количество заявлений на получение пособий по безработице упало в декабре на 29 700 больше против прогнозов на уровне -24,2 тыс., и пересмотренным снижением на 29,6 тыс. в ноябре.

Иена заметно укрепилась против американской валюты, получив поддержку от итогов заседания Банка Японии. Как стало известно, ЦБ Японии понизил краткосрочный прогноз по инфляции, но оставил ключевые меры смягчения политики без изменений. При этом он сослался на улучшение перспектив экономического роста, которое в конечном итоге может помочь ценам вернуться на устойчивую восходящую траекторию. Продолжающееся снижение цен на нефть еще больше затрудняет для центрального банка выполнение задачи по достижению целевого уровня инфляции в 2% в ближайшем будущем. Тем не менее, отсутствие дополнительных мер смягчения указывает на то, что Банк Японии по-прежнему оптимистично настроен в отношении того, что базовая инфляция сохраняется, а экономика может расти более быстрыми темпами в будущем. В своих обновленных прогнозах по инфляции и росту ВВП на следующие два года Банк Японии понизил прогноз среднего роста индекса потребительских цен (CPI) в году, который начнется в апреле 2015 года, до 1,0% с 1,7% ранее. Банк Японии резко повысил прогноз по росту ВВП, скорректированный на инфляцию. Теперь там ожидают роста ВВП в 2015 финансовом году на 2,1% и на 1,6% в 2016 финансовом году. Тем не менее, он понизил прогноз на текущий финансовый год, который завершится в мае. Теперь центральный банк ожидает сокращения ВВП на 0,5%, тогда как ранее прогнозировался рост на 0,5%.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.1598

GBP/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.5076, но потом восстановила часть позиций

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y117.30

В 13:30 GMT Канада заявит об изменении объема оптовой торговли за ноябрь, а США - об объеме выданных разрешений на строительство и числе закладок новых фундаментов за декабрь. В 15:00 GMT станет известно решение Банка Канады по основной процентной ставке. В это же время выйдет сопроводительное заявление Банка Канады, а 16:15 GMT - состоится пресс-конференция Банка Канады. В 21:30 GMT в Новой Зеландии выйдет индекс деловой активности в производственном секторе за декабрь.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.1710, $1.1700, $1.1675, $1.1650

Ордера на покупку $1.1500/490, $1.1450, $1.1400

GBP/USD

Ордера на продажу $1.5320, $1.5265, $1.5230/35, $1.5200/10

Ордера на покупку $1.5055, $1.5030, $1.5000

AUD/USD

Ордера на продажу $0.8390/00, $0.8350, $0.8300, $0.8250

Ордера на покупку $0.8155/50, $0.8110/00, $0.8065

EUR/JPY

Ордера на продажу Y139.00, Y137.90/00, Y137.65

Ордера на покупку Y135.50, Y135.00, Y134.50

USD/JPY

Ордера на продажу Y119.95, Y119.00, Y118.85

Ордера на покупку Y116.90, Y116.50, Y116.20/00, Y115.85

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.7800, stg0.7745, stg0.7700

Ордера на покупку stg0.7600, stg0.7500

Напомним, объем закладок новых домов неожиданно снизился по итогам ноября (на 1,6 процента), что в основном было связано со спадом в секторе односемейного жилья. Тем не менее, эксперты отмечают, что слабость в последние месяцы года может быть просто связана с месячной волатильностью. Основной тренд за первые 11 месяцев 2014 года указывает, что в среднем число закладок новых домов составляло 990 тыс. (с учетом сезонных факторов и в годовом выражении) - это на 7,7 процента больше, нежели за аналогичный период прошлого года. Ожидается, что в декабре число закладок умеренно выросло (примерно на 1,04 млн. единиц), позволяя поднять среднее значение до уровня 995 тыс. Однако с учетом снижения числа разрешений на постройку жилья для односемейного сектора, есть вероятность, что рост закладок может оказаться немного ниже средних прогнозов. Эксперты полагают, что жилищный сектор будет продолжать расширятся в 2015 году, чему поможет улучшение условий на рынке труда, а также рост продаж на первичном рынке.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам декабря вырос до 1,040 млн. по сравнению с 1,028 млн. единиц в предыдущем месяце.

- волатильность не должна увеличиваться на завтрашней новости, я считаю для этого слишком поздно

- Новотны отказался комментировать завтрашнее решение, но отметил, что властям следует ориентироваться на более долгосрочные перспективы

- ожидаю низкие темпы инфляции, но не ожидаю дефляцию

- необходимо мониторить инфляцию

- отрицательные ставки по депозитам имеют ограниченный эффект

- понятно, что действия Банка Швейцарии оказали эффект на глобальном уровне

- не нужно более драматизировать проблему с кредитами во франках

- в большинстве случаев нет никаких серьезных непосредственных последствий от кредитования во франках, но попробуйте это сказать миллионам держателей ипотечных кредитов в франках

Экономические ожидания в Швейцарии ухудшились в январе, так как финансовые аналитики оценили потенциальный ущерб для экономики от неожиданного укрепления швейцарского франка.

Результаты исследования, представленные институтом ZEW и Credit Suisse Group, показали: общий индекс ожиданий инвесторов и аналитиков упал в январе до -10,8 пункта с -4,9 пункта в прошлом месяце. Отрицательное число указывает, что количество участников, ожидающих ухудшения экономических перспектив, превышает число прогнозирующих улучшение.

Последний опрос ZEW отражает ожидания до и после решения ШНБ отказаться от трехлетнего потолка курса 1,20 за евро. "На основании мнения аналитиков, опрошенных до принятия решения ШНБ, индекс должен был перейти на положительную территорию, но остальная часть экспертов, которая высказала свое мнение после заявлений ШНБ, опустила индекс до -10,8", - сказали в Credit Suisse. В то время, как небольшое количество респондентов в каждой группе по-разному оценивало перспективы, можно с уверенностью сказать, что аналитики были удивлены решением ШНБ.

Последние данные также контрастируют с эквивалентным исследованием ZEW для Германии, наиболее важным рынком для швейцарского экспорта. Напомним, в Германии данный показатель вырос до самого высокого уровня почти за год. Улучшение настроений в крупнейшей экономике Европы было связано с ослаблением курса евро и снижением цен на нефть.

В ноябре месяце зарплата среди британских рабочих снова росла более быстрыми темпами, чем инфляция, что может оказать поддержку премьер-министру Дэвиду Кэмерону в преддверии национальных выборов, запланированных на май. Об этом заявило Управление национальной статистики.

Согласно данным, средний недельный заработок вырос на 1,7 процента в ноябре по сравнению с тем же месяцем прошлого года. Хотя последнее повышение было меньшим, нежели в октябре (+1,9 процента), это был уже третий месяц подряд, когда заработок увеличивался быстрее, чем инфляция. Напомним, инфляция, измеряемая индексом потребительских цен, составила 1,0 процента в ноябре, но затем упала до 0,5 процента в декабре.

Между тем, Управление национальной статистики сообщило: уровень безработицы в Великобритании снизился до 5,8 процента, минимума за более чем за шесть лет. Ожидалось, что данный показатель уменьшится лишь до 5,9 процента. Тем не менее, появились признаки замедления создания рабочих мест.

В сентябре-ноябре средний недельный заработок без учета бонусов вырос на 1,8 процента по сравнению с +1,6 процента в течение трех месяцев до октября. Общий заработок, включая премии, увеличился на 1,7 процента за трехмесячный срок, по сравнению с приростом на 1,4 процента в период с августа по октябрь. Экономисты ожидали повышения на 1,9 процента (без учета бонусов) и на 1,7 процента (общий показатель).

Также данные показали: число занятых выросло на 37 тыс. до 30,8 млн. в течение трех месяцев по ноябрь. Это был самый медленный рост занятости в период с марта по май 2013 года, как раз перед тем, как британская экономика начала восстанавливаться от последствий финансового кризиса.

Тем временем, количество заявлений на получение пособий по безработице упало в декабре на 29 700 больше против прогнозов на уровне -24,2 тыс. и пересмотренного снижения на 29,6 тыс. в ноябре (первоначально сообщалось о -26,9 тыс.).

• Решение о сохранении объема покупки облигаций на прежнем уровне было принято единогласно
  
• В ходе голосования по ключевой процентной ставке голоса распределились в соотношении 9-0
  
• Маккафферти и Уил увидели риск того, что повышение ставки продлит период низкой инфляции
  
• Маккафферти и Уил больше не призывали повысить ставку до 0,75%
  
• Перспективы ключевой ставки на следующие несколько лет туманны
  
• Понижательные риски для экономики еврозоны возросли
  
• Переговоры о заработной плате в условиях низкой инфляции могут привести к более скромному повышению зарплат
  
• Экономисты банка прогнозируют, что инфляция достигнет своего дна около нулевой отметки в марте
  
• Вероятность падения цен в 1-м полугодии 2015 г оценивается комитетом как 50/50
  
• ВВП Великобритании вырастет на 0,7% в 1-м кв 2015 г

EUR/USD: $1.1500(E847mn), $1.1600(E1.4bn), $1.1650(E849mn), $1.1700(E2bn)

USD/JPY: Y118.00($1.12bn)

EUR/JPY: Y143.35(E2.2bn)

GBP/USD: $1.5000(stg266mn)

EUR/GBP: Stg0.7700(E338mn)

USD/CHF: Chf0.9150($500mn)

AUD/USD: $0.8000(A$750mn), $0.8210(A$817mn)

NZD/USD: $0.7600(NZ$319mn), $0.7850(NZ$301mn)

USD/CAD: C$1.2000($540mn)

Фунт упал ниже $1.5100, обновив сессионный минимум после выхода протокола последнего заседания Банка Англии. Согласно данному документу денежно-кредитный комитет единогласно проголосовал за сохранение ставки и программы покупки активов на прежних уровнях. Стало известно, все 9 членов Комитета проголосовали за сохранение прежнего политического курса. Таким образом, число членов комитета, выступающих против сохранения текущих ставок, сократилось с 2 до 0. Это снижает вероятность повышения ставок в этом году.

Bloomberg

Акции Yandex упали до рекордного минимума на прогнозах Goldman Sachs

Акции Yandex NV упали в США до рекордного минимума на прогнозах Goldman Sachs Group Inc., сообщает Bloomberg. Ранее аналитики инвесткомпании понизили рекомендации по ценным бумагам компании до «продавать» из-за прогнозируемого сокращения прибыли Yandex на 31% в текущем году на фоне снижения рекламных бюджетов в РФ из-за обвала рубля.

РБК-Daily

Toyota продала за год более 10,2 млн автомобилей

Toyota продала за год более 10,2 млн автомобилей 1 3 Компания Toyota объявила о том, что по предварительным оценкам в 2014 году глобальные продажи ее автомобилей, выпускаемых под брендами Toyota, Daihatsu и Hino, увеличились на 3% и достигли отметки в 10,231 млн штук. При этом непосредственно в Японии было продано 2,32 млн автомобилей, а за ее пределами - 7,911 млн машин. Абсолютное большинство проданных компанией в 2014 году машин (9,147 млн) пришлось на марку Toyota.

Чистая прибыль IBM за 2014 год снизилась на 7% - до $15,8 млрд

Чистая прибыль американской IT-компании IBM снизилась за 2014 год на 7% и составила $16,9 млрд, в 2013 году чистая прибыль составляла $16,9 млрд, говорится в сообщении корпорации. Доходы от текущих операций за год снизились на 6% - с $98,4 млрд до $92,8 млрд. Тем не менее, по стратегическим для себя направлениям компания зафиксировала повышение доходов.

Facebook будет бороться с заведомо ложными новостями

О введении специальной меры для борьбы с распространением «фейковых» новостей среди пользователей Facebook компания сообщила 20 января. В заявлении отмечается, что полностью очистить Facebook от заведомо ложных сообщений не удастся, но их увидит меньшее количество людей (пометки о «фейковых» новостях будет учитывать алгоритм сайта, который определяет, насколько широко будет представлен пост в новостных лентах пользователей).

Обама: экономика США растет с наилучшей скоростью с 1999 года

Президент США в ходе своего ежегодного послания к Конгрессу отметил выдающийся рост американской экономики. «Сегодня мы переворачиваем страницу. Экономика США растет с лучшей скоростью с 1999 года», - заявил Обама. Он подчеркнул, что американская экономика в наименьшей степени за последние 30 лет зависит от импортной нефти.

Аналитики второго по величине банка в Швейцарии, Credit Suisse, говорят, что не видят существенных технических сигналов укрепления единой валюты и все попытки пары EUR/USD сформировать разворотную модель выглядят неубедительно. Швейцарские эксперты прогнозируют, что попытки роста будут сдержаны сопротивлением на $1.1650, уровни поддержи находятся на $1.1512, а затем и $1.1460/45. "Прорыв ниже укажет на готовность пары к развитию тренда в направлении $1.1381 (минимум ноября 2003) и $1.1212 (61.8% от роста 2000 - 2008), а в более долгосрочной перспективе от EUR/USD можно ожидать падения к $1.0836 - $1.0765, $1.0588, а в итоге и к $1.00" - отмечают в Credit Suisse. По этой причине трейдеры банка советуют клиентам продавать евро на росте к $1.1650 с целью на $1.1215.

Согласно мнению аналитиков Citi, пара AUD/USD очень робко пытается закрепится выше ключевого уровня сопротивления $0.8150. Это говорит о слабости покупателей. "Неудачные попытки закрепится выше $0.8250, а затем и $0.8220, и прорыв к стопам в районе $0.8145/40 может стать катализатором для возвращения курса к $0.8100 - $0.8080, а затем и к минимумам этого года" - отмечают в Citi. По данной причини трейдеры банка советуют клиентам присматриваться к продажам к $0.80 и ниже.

По итогам заседания Банк Японии понизил краткосрочный прогноз по инфляции, но оставил ключевые меры смягчения политики без изменений. При этом в банке сослались на улучшение перспектив экономического роста, которое в конечном итоге может помочь ценам вернуться на устойчивую восходящую траекторию. Продолжающееся снижение цен на нефть еще больше затрудняет для японского центрального банка выполнение задачи по достижению целевого уровня инфляции в 2% в ближайшем будущем. Тем не менее, отсутствие дополнительных мер смягчения указывает, что Банк Японии по-прежнему оптимистично настроен в отношении того, что базовая инфляция сохраняется, а экономика может расти более быстрыми темпами в будущем. В своих обновленных прогнозах по инфляции и росту ВВП на следующие два года Банк Японии понизил прогноз среднего роста индекса потребительских цен (CPI) в году, который начнется в апреле 2015 года, до 1,0% с 1,7% ранее. Более резкое, чем ожидалось, понижение прогноза, ставшее вторым подряд, по-прежнему является весьма оптимистичным, учитывая недавнее падение инфляции существенно ниже 1%. С учетом падения цен на энергоносители более чем на 50% с максимума прошлого года, экономисты частного сектора ожидают, что Япония вернется к негативной инфляции позднее в этом году.

До прошлого месяца Банк Японии заявлял, что инфляция составляет около 1% и, вероятно, будет удерживаться около этого уровня в течение некоторого времени. Последний срединный прогноз по инфляции на год, начинающийся в апреле 2016 года, составляет 2,2% против предыдущего прогноза 2,1%.

Банк Японии резко повысил прогноз по росту ВВП, скорректированный на инфляцию. Теперь там ожидают роста ВВП в 2015 финансовом году на 2,1% и на 1,6% в 2016 финансовом году. Тем не менее, он понизил прогноз на текущий финансовый год, который завершится в мае. Теперь центральный банк ожидает сокращения ВВП на 0,5%, тогда как ранее прогнозировался рост на 0,5%. Как и ожидалось, Банк Японии также продлил программу стимулирования банковского кредитования на один год. Срок этой программы истекал в марте. Кроме того, центробанк повысил лимит по непогашенным кредитам в рамках программы до 10 трлн иен с 7 трлн иен. При этом он удвоил максимальную сумму, которую может предложить каждому институту в рамках отдельной программы стимулирования роста.

Как преимущественно ожидали экономисты, правление Банка Японии проголосовало 8 голосами против одного за то, чтобы оставить годовой объем программы покупки активов без изменений, т.е. на уровне 80 трлн иен. Член правления Такахидэ Киути вновь предложил сократить целевой объем программы до 60-70 трлн иен. Это предложение было отвергнуто 8 голосами против одного.

Кроме событий, отмеченных в экономическом календаре, сегодня будут обнародованы еще некоторые отчеты, важность которых является менее значительной в масштабе глобальных рынков.

А именно:

в 09:30 GMT будет опубликован протокол последнего заседания Банка Англии по денежно-кредитной политике

в 10:30 GMT Германия проведет аукцион по продаже 5-летних облигаций Bobl

в 10:30 GMT Португалия проведет аукцион по продаже 6-ти и 12-ти месячных биллей

в 12:00 GMT заместитель главы Банка Англии по рынкам и банкингу Немат Шафик выступит с речью

в 16:15 GMT пресс-конференция Банка Канады

в 16:30 GMT США проведет аукцион по продаже 4-недельных долговых обязательств

в 16:30 GMT решение Центрального Банка Бразилии по основной процентной ставке

Также сегодня начинает работу Всемирный экономический форум в Давосе

В Вене выступит представитель ЕЦБ Новотны.

• Высока вероятность того, что инфляция достигнет 2% в 2015 финансовом году или около того

• Падение цен на нефть, вероятно, стимулирует мировой экономический рост в целом

• Падение цен на нефть повысит инфляцию в долгосрочной перспективе

• Объем незадействованных мощностей продолжит сокращаться, поскольку темпы роста превышают потенциальные

• Изменение дефляционного мышления устойчиво прогрессирует

• Срок достижения инфляцией уровня 2% может измениться в зависимости от динамики цен на нефть

• Инфляция, вероятно, продолжит снижение в предстоящие месяцы

• Снижение доходности гособлигаций Японии отражает влияние мер смягчения Банка Японии

• Снижение доходности японских облигаций, возможно, также отражает падение доходности облигаций в других странах

• Снижение доходности гособлигаций Японии - это "плюс" для экономики

• Нет споров по поводу понижения или отказа от ставок по избыточным резервам

• Условия для повышения базовой зарплаты "встают на свои места"

• Рост базовой зарплаты, более высокие премии "очень желательны"

• Прибыли компаний растут при реализации мер смягчения Банка Японии

• Целевой уровень инфляции в 2% должен быть достигнут вне зависимости от колебаний цен на сырьевые товары

Сегодня Банк Канады объявит решение по процентной ставке и проведет пресс-конференцию, в ходе которой обсудит решение по денежно-кредитной политике.

Ожидается, что центробанк Канады сохранит целевую процентную ставку без изменений на уровне 1,0%, а также продолжит придерживаться относительно голубиных взглядов на перспективы инфляции, чтобы без спешки начать ужесточение денежно-кредитной политики в ближайшее время. Голубиная позиция, вероятно, также будет подкреплена сильным снижением цен на нефть и ее воздействием на темпы инфляции. Недавние комментарии заместителя главы Центробанка Канады Тимоти Лейна о том, что снижение цен на нефть помешает полноценному восстановлению канадской экономики, повысили вероятность проявления "голубиного" настроя в сопроводительном заявлении регулятора.

Нефтяные фьючерсы начали неделю на негативной территории на фоне ожиданий относительно того, что до устойчивого восстановления еще далеко.

Ежеквартальные экономические прогнозы Банка Канады, которые будут опубликованы одновременно с решением по ставке, дадут представление о возможных последствиях падения цен на нефть.

Многие экономисты понизили прогнозы по ВВП и инфляции и ожидают, что центральный банк сделает тоже самое.

Американская инвестиционная корпорация Morgan Stanley считает, что канадский Центробанк не только не повысит свою базовую ставку, но в ближайшее время может даже пойти на ее понижение. По мнению специалистов Morgan Stanley, на то, что базовая ставка повысится в ближайшие два-три года, шансы буквально мизерные. С сентября 2010 года 34 раза подряд на заседании руководства Банк Канады оставлял ставку на одном и том же уровне.

По мнению специалистов Morgan Stanley, рост ВВП в Канаде в наступившем году будет довольно скромным и не превысит 1.8%, а в 2016 - 1.5%. Эти прогнозы на процент ниже, чем предсказывают эксперты из Центробанка Канады.

"Если рынок заставит понизить базовую ставку, канадский доллар подвергнется еще большему давлению", - утверждают специалисты Morgan Stanley.

Эксперты HSBC Securities говорят: "Мы не думаем, что Банку Канады необходимо будет занять мягкую позицию в скором времени. Мы полагаем, что он должен быть готов принять ответные меры, так как понижательные риски для экономического роста и инфляции выросли".

Недавно в Bank of America также перенесли ожидаемый момент повышения процентной ставки Центробанком Канады на два квартала, до третьего квартала 2016 года. В банке отмечают, что с декабрьского заседания Банка Канады канадский доллар значительно снизился, доходность 5-летних облигаций продолжает снижаться, существенно смягчая условия денежной политики, и ситуация на рынке уже достигла того, чего могло бы достичь снижение ставки.

Стоит отметить, что через два дня после решения Банка Канады по ставке будут опубликованы данные по уровню инфляции в Канаде. Эксперты ожидают, что индекс потребительских цен для Канады за декабрь укажет на ускорение темпов спада по сравнению с предыдущим месяцем. Если этот прогноз подтвердится, то годовой уровень инфляции, скорее всего, замедлится до +1,5% по сравнению с 2,0%в предыдущем месяце. Рынки также ожидают значительного (0,4-процентного) снижения базового индекса потребительских цен в течение месяца.

Канадский доллар вчера достиг самого низкого уровня против доллара США почти за шесть лет. Это произошло после публикации слабых данных по продажам в производственном секторе и снижения цен на нефть. Продажи в производственной сфере в ноябре сократились на 1,4% по сравнению с предыдущим месяцем на фоне широкомасштабной слабости. Падение наблюдалось в 16 из 21 отраслей, которые представляют более 80% от общих продаж. Об этом сообщило Национальное бюро статистики Канады. Продажи в постоянных ценах, которые важны для оценки ежемесячного роста экономики, также упали на 1,4%.

Падение цен на нефть было одним из важных факторов, оказывающих давление на канадский доллар, учитывая статус Канады как чистого экспортера нефти, и ожидается, что оно повредит росту экономики страны.

В понедельник вечером Международный валютный фонд понизил свой прогноз для роста ВВП Канады в 2015 году до 2,3% с 2,4%. Прогноз для 2016 года был понижен на 0,3 процентного пункта до 2,1%.

Итоги заседания Банка Канады будут озвучены в 15:00 GMT, пресс-конференция регулятора начнется в 16:15 GMT.

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1852 (2805)

$1.1751 (926)

$1.1697 (347)

Цена на момент написания обзора: $1.1583

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1488 (1837)

$1.1453 (2305)

$1.1407 (3504)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 февраля составляет 59872 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2100 (6677);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 6 февраля составляет 68365 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,1700 (6777);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 января составило 1,14 против 1,18 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.5403 (391)

$1.5305 (436)

$1.5209 (941)

Цена на момент написания обзора: $1.5174

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.5091 (1605)

$1.4994 (874)

$1.4896 (1355)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 6 февраля составляет 15406 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5800 (1108);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 6 февраля составляет 16298 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5100 (1605);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 20 января составило 1,06 против 1,06 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Иена выросла по отношению к доллару США, после того как глава Банка Японии Харухико Курода и его коллеги приняли решение оставить политику без изменений большинством голосов: 8 против 1. Банк Японии сохранил без изменений общую оценку экономики и заявил, что экономика постепенно восстанавливается.

Новозеландский доллар снизился против большинства основных валют после того, как потребительские цены упали впервые за два года. Индекс потребительских цен Новой Зеландии в четвертом квартале упал на -0,2% по сравнению с предыдущим кварталом при прогнозе -0,1%, а индекс цен на молочную продукцию GDT на последнем аукционе GlobalDairyTrade вырос на +1,0% в то время как на предыдущих торгах рост составил +3,6%.

Евро упал к минимальному уровню за последние 11 лет по отношению к доллару США на фоне ожиданий масштабного количественного смягчения со стороны Европейского центрального банка на заседании в четверг и опасений относительно выхода Греции из еврозоны в случае победы на выборах партии СИРИЗА, выступающей против строгой экономии и программы реформ.

• Банк Японии повысил оценку промышленного производства

• Промышленное производство достигло дна, так как наблюдается прогресс в корректировке запасов

• Годовые темпы роста инфляции, вероятно, пока замедлятся ввиду снижения цен на энергоносители

• Банк Японии увеличит максимальный объем непогашенных кредитов до 10 трлн иен с 7 трлн иен по другой программе кредитования

• Банк Японии в два раза повысит лимит по одной программе кредитования, а именно до 2 трлн иен

• Банк Японии отметил снижение цен на нефть в качестве причины понижения прогноза по инфляции на следующий финансовый год

• Решения по программам кредитования были приняты единогласно

• Члены правления ожидают роста цен на нефть до 70 долл за баррель к концу прогнозируемого периода

• Члены правления ожидают, что цены на энергоносители понизят базовую инфляцию на 0,7-0,8 п.п. в следующем финансовом году

• Цены на энергоносители повысят базовую инфляцию на 0,1-0,2 п.п. в финансовом 2016 году

• Банк Японии оставил без изменения политику увеличения денежной базы на 80 трлн иен в год

• Банк Японии ожидает, что инфляция составит 1,0% в финансовом 2015 году против прежнего прогноза 1,7%

• Банк Японии ожидает, что инфляция составит 2,2% в финансовом 2016 году против прежнего прогноза 2,1%

• Банк Японии ожидает, что инфляция составит 0,9% в финансовом 2014 году против прежнего прогноза 1,2%

• Банк Японии принял решение продлить программу кредитования на 1 год

• Банк Японии ожидает роста ВВП Японии в следующем финансовом году на 2,1% против прежнего прогноза роста на 1,5%

• Банк Японии ожидает роста ВВП Японии в финансовом 2016 году на 1,6% против прежнего прогноза роста на 1,2%

В январе индекс потребительской уверенности Австралии от Westpac увеличился до +2.4% (93,2) против -5.7% (91,1) в декабре. Декабрьский результат был самым низким с августа 2011 года. Индекс потребительской уверенности Westpac - индикатор, публикуемый факультетом экономики и торговли Университета Мельбурна. Он отражает уровень доверия населения к экономике посредством оценок, выставляемых респондентами по таким категориям, как личное финансовое положение в прошлом году и перспективы на будущий год, ожидания в отношении экономической конъюнктуры в 1- и 5-летней перспективе, а также текущий покупательский климат в плане готовности домохозяйств к совершению крупных покупок.

Индекс настроений потребителей был ниже 100 почти весь год. Средний 6-месячный показатель находится на самом низком уровне с июля 2009 года.

Комментарии Westpac:

• Рост числа занятых увеличило доверие потребителей.

• Падает цен на бензин также положительно повлияло на настроения потребителей.

Канадский доллар достиг самого низкого уровня против доллара США почти за шесть лет. Это произошло после публикации слабых данных по продажам в производственном секторе и снижения цен на нефть, а также накануне решения Банка Канады в отношении процентных ставок.

Продажи в производственной сфере в ноябре сократились на 1,4% по сравнению с предыдущим месяцем на фоне широкомасштабной слабости. Падение наблюдалось в 16 из 21 отраслей, которые представляют более 80% от общих продаж. Об этом сообщило Национальное бюро статистики Канады. Продажи в постоянных ценах, которые важны для оценки ежемесячного роста экономики, также упали на 1,4%.

Падение цен на нефть было одним из важных факторов, оказывающих давление на канадский доллар, учитывая статус Канады как чистого экспортера нефти, и ожидается, что оно повредит росту экономики страны.

Широко ожидается, что центральный банк понизит свои прогнозы для инфляции и роста в своем ежеквартальном отчете, который будет опубликован в среду. В этот день банк также объявит решение в отношении процентной ставки. Многие экономисты уже понизили свои прогнозы и перенесли на 2016 год ожидаемые сроки повышения процентной ставки.

В понедельник вечером Международный валютный фонд понизил свой прогноз для роста ВВП Канады в 2015 году до 2,3% с 2,4%. Прогноз для 2016 года был понижен на 0,3 процентного пункта до 2,1%.

Доллар США укрепился против основных валют на фоне данных по рынку жилья. Национальная ассоциация строителей жилья сообщила: настроение среди строителей жилья немного ухудшились в январе, но осталось выше, чем отмечалось в первые месяцы 2014 года. Согласно данным, индекс состояния рынка жилья, рассчитанный NAHB/Wells Fargo, упал в январе до отметки 57 пунктов по сравнению с пересмотренным показателем за декабрь на уровне 58 пунктов (первоначально сообщалось о 57 пунктов). Экономисты ожидали, что значение данного показателя составит 58 пунктов. Напомним, показатель выше отметки 50 означает, что большее число строителей оценивают рыночные условия как благоприятные.

Небольшую поддержку евро ранее оказали данные по Германии, продемонстрировавшие, что инвестиционные настроения заметно выросли в январе, зафиксировав при этом третье месячное повышение подряд. Согласно отчету, индекс настроений в деловой среде, рассчитанный Центром Европейских Экономических Исследований (ZEW), поднялся в январе на 13,5 пункта - до 48,4 пункта, что является самым высоким значением за последние 11 месяцев. Ожидалось, что индекс вырастет до 40,1 пункта. Между тем, суб-индекс, измеряющий мнение участников финансового рынка в отношении текущей экономической ситуации, вырос на 12,4 пунктов до 22,4.

Также стало известно, что индикатор экономических настроений в еврозоне вырос на 13,4 пункта - до 45,2. По прогнозам, индекс должен был составить 37,6 пункта. В то же время, индекс текущей ситуации улучшился впервые с мая 2014 года (показатель вырос на 5,7 пункта до -57,1 пункта).

Иена заметно подешевела против доллара после того, как данные показали, что экономический рост в Китае в четвертом квартале остался стабильным. Как сообщалось ранее, валовой внутренний продукт Китая в четвертом квартале вырос на 7,3% по сравнению с тем же периодом предыдущего года. Согласно срединному прогнозу экономистов, ВВП должен был вырасти на 7,2%. В 2014 году ВВП Китая вырос на 7,4% после роста на 7,7% в 2013 году. Прогнозировался рост на 7,3%. Также стало известно, что в декабре 2014 года рост промышленного производства Китая составил 7,9%, несколько ускорившись по сравнению с 7,2% в ноябре. Объем промышленного производства в Китае увеличился по итогам 2014 года на 8,3%. По данным Государственного статистического управление КНР, в прошлом месяце увеличение объема производства зафиксировано в 39 из 41 отрасли промышленности КНР. Наиболее быстрый рост продемонстрировали производители оборудования для железнодорожного, морского и воздушного транспорта - на 15,2%, а также электроники - на 14,3%.

Фунт резко вырос против американского доллара, превысив при этом вчерашний максимум. Эксперты отмечают, что фунт сегодня волатилен, несмотря на отсутствие экономических данных, так как инвесторы готовятся к отчету по рынку труда Британии и протоколу заседания Банка Англии.

К концу торговой сессии новозеландский доллар упал после публикации данных по индексу потребительских цен Новой Зеландии за четвертый квартал. Показатель инфляции в четвертом квартале снизился на -0,2% по сравнению с предыдущим кварталом против прогноза о снижении на -0,1%. Этому способствовало падение цен на нефть. По мнению аналитиков, такой результат укрепил ожидания на рынке относительно того, что РБНЗ может понизить процентные ставки.

Индекс потребительских цен Новой Зеландии в четвертом квартале -0,2%, что ниже прогноза аналитиков -0,1%. В годовом исчислении за четвертый квартал показатель составил +0,8%, что также ниже прогноза +0,9%. Индекс потребительских цен опубликован Бюро статистики Новой Зеландии и отражает динамику розничных цен на группу товаров и услуг, входящих в состав потребительской корзины. Инфляция подрывает покупательную способность новозеландской валюты.

Новозеландский доллар упал на новостях о том, что инфляция в Новой Зеландии оказалась ниже прогноза в четвертом квартале. Этому способствовало падение цен на нефть. По мнению аналитиков, такой результат укрепил ожидания на рынке относительно того, что РБНЗ может понизить процентные ставки.

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,1548 -0,48%

GBP/USD $1,5144 +0,22%

USD/CHF Chf0,8755 -0,46%

USD/JPY Y118,80 +1,05%

EUR/JPY Y137,21 +0,57%

GBP/JPY Y179,9 +1,27%

AUD/USD $0,8170 -0,49%

NZD/USD $0,7638 -1,86%

USD/CAD C$1,2111 +1,42%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

03:00 Япония Решение по ставкам Банка Японии 0.10% 0.10%

03:00 Япония Целевой объем денежной базы Банка Японии, трлн иен Время публикации указано приблизительное. Оглашение итогов заседания Банка Японии, как правило, происходит около 03:00-05:00 GMT. 275

03:00 Япония Комментарии Банка Японии по денежно-кредитной политике Время публикации указано приблизительное. Оглашение итогов заседания Банка Японии, как правило, происходит около 03:00-05:00 GMT.

04:30 Япония Индекс деловой активности во всех отраслях, м/м Ноябрь -0.1% +0.1%

06:30 Япония Пресс-конференция Банка Японии Время начала указано приблизительное. Пресс-конференция главы Банка Японии, как правило, начинается около 06:30 GMT.

09:00 Швейцария Ежегодный всемирный экономический форум

09:30 Великобритания Изменение среднего заработка, 3 м/г Ноябрь +1.4% +1.7%

09:30 Великобритания Изменение среднего заработка (за исключением бонусов), 3 м/г Ноябрь +1.6% +1.9%

09:30 Великобритания Количество заявлений на получение пособий по безработице, тыс. Декабрь -26.9 -24.2

09:30 Великобритания Уровень заявлений безработных на трудоустройство Декабрь 2.7%

09:30 Великобритания Уровень безработицы по ILO Ноябрь 6.0% 5.9%

09:30 Великобритания Протоколы заседания Банка Англии

10:00 Швейцария Индекс ожиданий инвесторов по данным ZEW и Credit Suisse Январь -4.9

13:30 Канада Оптовые продажи, м/м Ноябрь +0.1% +0.2%

13:30 США Разрешения на строительство, млн Декабрь 1.050 Пересмотрено с 1.035 1.054

13:30 США Закладки новых домов, млн Декабрь 1.028 1.040

15:00 Канада Сопроводительное заявление Банка Канады

15:00 Канада Решение по основной процентной ставке Банка Канады 1.00% 1.00%

15:00 Канада Отчет Банка Канады по денежно-кредитной политике

16:15 Канада Пресс-конференция Банка Канады

21:30 Новая Зеландия Индекс деловой активности в производственном секторе Декабрь 55.2

21:30 США Изменение объёма запасов сырой нефти по данным API, млн баррелей Январь +3.9