Новости и прогнозы: валютный рынок от 23-03-2007

Доллар сократил потери против евро в конце недели на фоне позитивных экономических данных. Ранее доллар упал против иены, уменьшив, тем самым недельные достижения, после того, как Министерство обороны Великобритании заявило, что в Иране было захвачено 15 представителей британских военно-морских сил, кто проводил "обычные операции посадки" в иракских водах.

FOMC принял решение сохраниться ставки на прежнем уровне в 5.25%, при этом за это проголосовали 10 членов комитета. Последовавшее заявление было расценено участниками рынка как недостаточно агрессивное, в результате чего доллар попал под давление и по итогам дня понес серьезные потери. Однако индекс потребительских цен вырос в феврале на 0.4% после +0.2% месяцем ранее.

В дальнейшем рост американской валюты против евро сократился после того, как глава ЕЦБ Жан-Клод Трише заявил, что темпы роста инфляции могут ускориться к концу года, усилив ожидания относительно дальнейшего повышения ставки с текущей в 3.75%.

Спасением для доллара стала публикация отчета, который показал самый серьезный рост продаж на вторичном рынке жилья с декабря 2003 года(+3.9% до 6.6 млн. против 6.44 млн. в январе). Это в свою очередь стало предлогом сокращения ожиданий снижения ставки ФРС.

Стерлинг показал хорошие достижения. Во вторник неожиданный рост потребительских цен вызвал спекуляции по поводу усиления инфляции и стал причиной резкого укрепления фунта. Однако курс резко снизился против основных валют после публикации протокола последней встречи MPC Банка Англии. Тон документа, в частности в отношении инфляции оказался вовсе не таким агрессивным, как это можно было предполагать. В дальнейшем курс резко вырос на фоне данных, которые показали сильный рост данных по розничным продажам в Великобритании(рост показателя оказался самым серьезным с января 2005 года).

Евро повышался против основных конкурентов в свете ожиданий повышения ставок ЕЦБ.Глава ЕЦБ Жан-Клод Трише заявил, что политика центрального банка «продолжает оставаться аккомодационной», а инфляция «представляет риски».

Иена понесла потери после того, как Банк Японии оставил ставку на прежнем уровне 0.5% и глава Банка Японии заявил, что центральный банк продолжит удерживать процентные ставки на низком уровне. Ежемесячный отчет также не принес сюрпризов. Оценки экономики Японии остались неизменны с акцентом на «умеренный рост экономики» и «стабильный уровень» частного потребления.

Предстоящая неделя не слишком насыщена экономическими данными.
В понедельник основным событием станут данные по первичному рынку жилья США. В свете недавних отчетов данный показатель может также засвидетельствовать динамику роста. Еще одним важным событием станет выход протокола последнего заседания Банка Японии. Великобритания опубликует инфляционные данные.

Во вторник главным событием дня станет выход отчета немецкого исследовательского института IFO, который оценивает уровень деловой активности в стране. На американской сессии выйдут данные по доверию потребителей за март. Ожидается снижение обоих показателей. Среди американских новостей следует отметить обзор ФРБ Ричмонда о состоянии производственной активности в регионе.

Основным событием среды будут данные по заказам на товары длительного использования. Аналитики прогнозируют рост показателя до 3% после недавнего падения на -7.8% в январе.

Германия опубликует инфляционные данные в четверг.

Основные индексы прибавили достижений в последний час торгов. Dow вырос на 3.1%, Nasdaq на 3.3%. S&P 500 прибавил 3.5%, что является наибольшим ростом индекса с марта 2003 года.

Фармацевтическая компания Amgen заявила об остановке последней стадии тестирования препарата против рака так как исследования свидетельствуют о негативном эффекте данного препарата. Акции Amgen упали на 4.5%.

Акции ImClone прибавили 14% на ожиданиях, что негативные новости от Amgen увеличат продажи антиракового препарата Erbitux.

Акции DaimlerChryslerвыросли на спекуляциях, что компания по продаже подразделения Chrysler близка к завершению.Основными покупателями названы Magna International и приватная акционерная компания.Акции выросли на 6%.

Акции General Motors взлетели после сообщения, что компания выплатит бонусы своим главным управляющим в первые с 2003 года.

Рынок не может определиться с направлением. Nasdaq вернулся на отрицательную территорию.

Мировая экономика развивается в правильном направлении с прогнозным ростом +5% в 2007 году.

Несбалансированность финансовых рынков отражает пересмотр рисков(ипотечный рынок и carrytrade по иене)

Необходимо рассматривать риск беспорядочных регуляторов и протекционизма

ISMв обрабатывающем секторе на уровне 51.5 в марте

Новые рабочие места (payrolls) +135k.

Доллар вырос против евро и смог сократить потери против иены на фоне выхода данных, которые показали самый серьезный рост продаж на вторичном рынке жилья с декабря 2003 года. Это в свою очередь стало предлогом сокращения ожиданий снижения ставки ФРС.

Национальная Ассоциация Риэлторов заявила в отчете сегодня, что продажи на вторичном рынке жилья выросли в феврале на +3.9% до 6.6 млн. против 6.44 млн. в январе и ожиданий снижения продаж на 2.5%.

Отчет по рынку недвижимости "стимулирует доллар," сказал Ричард Франулович, старший стратег в Westpac "рынок недвижимости все еще держится вполне прилично. Данные сократили ожидания возможного снижения ставки в ближайшие месяца."

Американская валюта упала ранее к 117.83 против иены с 118.13 после того, как Министерство обороны Великобритании заявило, что в Иране было захвачено 15 представителей британских военно-морских сил, кто проводил "обычные операции посадки" в иракских водах. Доллар также сократил достижения против евро и Швейцарского франка.

Nasdaqдогнал остальные фондовые индексы на положительной территории. Технологический сектор лидирует благодаряспросунаакцииполупроводниковогосектора.

Среди индустриальной группы S&P(+2.1%) наибольшие достижения у акций SanDisk (+3.6%). Аналитики также повысили рейтинг другого компонента S&P- NetworkAppliance. Nasdaq хорошовоспринялновостиот Motorola. Миллиардер-инвестор CarlIcahnповысил свою долю в компании до 2.7%.

Пара преодолела сопротивление Y156.85 и торгуется в данный момент на Y156.90 в то время как доллар/иена достигли Y118.00. Ордера на продажу по кроссу на Y157.05/25 и Y157.65.

Пара EUR/USD торгуется значительно ниже недельных достижений. Пробитие поддержки на 1.33 укажет на двойную вершину с медвежьим наклоном.

Инвесторы приветствовали сильные данные по рынку недвижимости, хотя остаются осторожными в свете повышения цен на нефть и доходности казначейских облигаций.

Отчет показал рост продажи на вторичном рынке жилья в февралена +3.9% до 6.6 млн. против 6.44 млн. в январе.

Фармацевтическаякомпания Amgenзаявилаобостановкепоследнейстадиитестированияпрепаратапротивракатаккакисследованиясвидетельствуютонегативномэффектеданногопрепарата. Акции Amgenупали на 4.5%. Тем временем акции ImCloneприбавили 14% на ожиданиях, что негативные новости от Amgenувеличат продажи антиракового препарата Erbitux.

Автопроизводители продолжают удерживать прибыль. Акции DaimlerChryslerвыросли на спекуляциях, что компания по продаже подразделения Chrysler близка к завершению.

Акции General Motorsвзлетелипослесообщения, чтокомпаниявыплатитбонусысвоимглавнымуправляющимвпервыес 2003 года. Этимкомпанияподтвердиласвоидальнейшиеперспективы. Акции Ford Motor такжевыросли.

Среди других новостей следует отметить сообщение о том, что Citigroupможет внести встречное предложение за ABNAmro, с которым хочет объединиться главный конкурент CitigroupБританский банк Barclays.

Американская нефть с поставкой в мае выросла на 71 цент до $62.40 за баррель на фоне геополитических обострений.

EUR/USD $1.3350, $1.3175 (крупный)

USD/JPY Y118.00

EUR/CHF Chf1.6175

EUR/JPY Y155.00

NZD/USD $0.6970, $0.6950

Ничегоинтересного. Фондовые индексы продолжают торговаться разно-направлено. Nasdaqторгуется на негативной территории в то время как рост индекса Dowподдерживают достижения его компонента GeneralMotors (+3.7%). Акционеры приветствуют сообщение, что GM заплатит премии главным управляющим впервые с 2003.

Гэри Бигг из BOA говорит, что "Перспективы продаж домов смешаны в свете проблем на подглавном рынке ипотечного кредитования и более узким стандартам кредитования, однако с другой стороны негатив снижен благодаря низким процентным ставкам по закладной и большей доступностью жилья. Однако, мы ожидаем, что строительство домов продолжит уменьшаться в начале 2007."

"Ценовой дефлятор (core PCE deflator) вырастет на 0.3%, что в свою очередь приведет годовые данные к рекорду на 2.4%." Отчет ожидается 30 марта.

Пара пробила стопы ниже $1.9590, однако в дальнейшем последовала волна покупок и курс смог закрепиться выше $1.9600, на $1.9610. Ордера на покупку отмечены на $1.9580, и $1.9560/50.

Сильные данные по рынку недвижимости оказали поддержку фондовым индексам. Несмотря на то, что отчет снижает опасения в отношении того, что кризис на рынке жилья может спровоцироватьрецессию экономики, он также ставит под серьезные сомнения ожидания снижения процентной ставки ФРС. Данный факт уже нашел свое отражение в динамике рынкабондов.

Доллар резко вырос из области Y117.40 и в настоящее время тестирует нижнюю границу зоны сосредоточения ордеров на продажу Y117.90/00. Взятие данногоуровня откроет дорогу в направлении Y118.20/30, где также отмечается серьезное предложение.
Спрос сосредоточен на Y117.40 и ниже, на подходе к Y117.20

Доллар незначительно укрепил свои позиции после самого серьезного роста продаж на вторичном рынке жилья с декабря 2003 года. EUR/USD протестировал на покупку, которые остаются на подходе к $1.3300 и усиливаются с приближением к ключевому уровню $1.3280. Ниже данной отметки по некоторым данным находятся стопы, поглощение которых ускорит коррекцию в направлении $1.3200-$1.3180. Предложение сосредоточено на $1.3340/50.

Напомним, что предыдущий, январский отчет показал серьезный, на 3% рост продаж на вторичном рынке жилья, что было вызвано необычно теплой погодой в данный период времени.
Резонно предположить, что после такого роста последует коррекция. И мы увидим снижение показателя. Средние ожидания составляют 6.25 млн. против 6.46 млн. в январе. Диапазон прогнозов составляет от 6.19 млн. до 6.50 млн. Слабые данные могут спровоцировать активизацию давления на доллар, которое, тем не менее, может быть использовано игроками для фиксации прибыли в преддвери выходных.

Как и предполагалось, основные индексы открылись без особого оптимизма. Цена нефти превысившая отметку $62 за баррель в сочетании с возобновлением геополитической нестабильности заставляют инвесторов проявлять осторожность, особенно в преддверии выхода данных по рынку жилья.

"Снижение инфляции и инфляционных ожиданий а также снижение волатильности в реальной экономике приведет к прогрессирующему сглаживанию кривых доходности. Несмотря на то, что снижение волатильности в экономике вовсе не обязательно будет перманентным, ФРС не допустит рост инфляции и примет все меры для снижения данного риска."

Динамика фьючерсов позволяет прогнозировать открытие фондового рынка с потерями: S&P futures vs fair value: -0.5, Nasdaq futures vs fair value: -3.0.
Рынок проявляет осторожность после очередного витка усиления международной напряженности после того, как британское Министерство обороны подтвердило сообщение о захвате иранскими военными 15 британских моряков в Персидском заливе.
В этой связи следует отметить рост спроса на казначейские обязательства. Тем не менее, говорить о каких-либо тенденциях на фондовом рынке можно будет не ранее выхода данных по продажам на вторичном рынке жилья.

Были опубликованы следующие данные:
07:00 Германия Цены на импорт за искл-ем нефти (Import prices excluding oil), февраль, г/г 2,0% 2,7%
07:00 Германия Цены на импорт (Import prices), февраль, г/г 0,8% 0,7%
07:00 Германия Цены на импорт (Import prices), февраль, м/м 0,5% -0,7%
07:45 Франция Потребительские расходы (Consumer spending), февраль -0,4% -0,4% 1,2%
09:00 Е-13 Баланс текущих операций (Current account), unadjusted, январь, млрд. -6,0 5,0
09:00 Италия Розничные продажи (Retail sales), январь, г/г 0.0% 0,9%
09:00 Италия Розничные продажи (Retail sales), январь, м/м -0,4% 0,0%

В первой половине дня давление на евро, кроме технических факторов, связанных с закрытием части позиций на продажу доллара было вызвано ростом дефицита баланса текущих операций еврозоны, а также и заявлением покидающего свой пост члена совета управляющих ЕЦБ Гаспари, что говорить о новых повышениях ставки в Европе "преждевременно". Гаспари также отметил, что инфляция в регионе "находится под контролем."
Тем не менее, говорить о серьезном росте американской валюты в настоящее время не приходится. Пока события вполне укладываются в рамки технической коррекции.
EUR/USD снизился из области $1.3337 в район сосредоточения ордеров на покупку $1.3300, где получил поддержку и вернулся в середину дневного диапазона. Предложение отмечено на $1.3340/50
GBP/USD торговался в пределах диапазона $1.9600/90 и к открытию американской сессии стабилизировался в его середине.
Ордера на покупку $1.9610/00, более серьезные размещаются на подходе к $1.9560/50. Предложение сосредоточено в области сессионных максимумов $1.9670/80 и в районе $1.9700.
USD/JPY находился под давлением и из области Y118.00 к настоящему моменту снизился в район сосредоточения ордеров на покупку Y117.50/40. Спрос отмечен вплоть до Y117.20/00. Ордера на продажу находятся на Y117.90/00, Y118.20/30



Рост доллара может быть ограничен в связи с ожиданием выхода в 1400GMT отчета по продажам жилья на вторичном рынке США. Аналитики прогнозируют сокращение продаж в феврале до 6.30 млн. против 6.46 млн. месяцем ранее. Слабость показателя состояния ключевого сектора американской экономики может оказать серьезное давление на доллар.
Кроме того, следует обратить также внимание на выступления представителей Федерального резерва. В 1315GMT начнется выступление президента ФРБ Филадельфии Plosser, а в 1530GMT главы нью-йоркского ФРБ Geithner.

Ashley Davies, валютный стратег из UBS AG отмечает, что "принимая во внимание, что в настоящее время настроения ФРС в отношении политики процентных ставок изменились на нейтральные, доллар будет в высшей степени чувствителен к признакам слабости ключевых экономических индикаторов."

Способность доллара удержать ключевые технические уровни спровоцировала закрытие части позиций на продажу американской валюты.
Кроме того, Lehman Brothers в своем послании клиентам отметил, что данные обзора настроений американских, европейских и японских компаний в отношении доллара улучшилось.
Давление на евро, кроме технических факторов, было вызвано также и заявлением покидающего свой пост члена совета управляющих ЕЦБ Гаспари, что говорить о новых повышениях ставки в Европе "преждевременно". Гаспари также отметил, что инфляция в регионе "находится под контролем."
Тем не менее, говорить о серьезном росте американской валюты в настоящее время не приходится. Пока события вполне укладываются в рамки технической коррекции. Лишь закрытие сегодняшнего дня сможет дать основания говорить о направлении дальнейшего движения доллара.

Nobuo Ibaraki, форекс менеджер Nomura Trust and Banking отмечает, что "ФРС лишь изменил свое настроение на нейтральное, только и всего. В заявлении не было ничего, что указывало бы на снижение ставки. В то же время было отмечено сохранение озабоченности в отношении инфляции."

Уровень сопротивления 3: Y119.80
Уровень сопротивления 2: Y118.80
Уровень сопротивления 1: Y118.30
Текущая цена: Y117.63
Уровень поддержки 1: Y117.40
Уровень поддержки 2: Y117.00
Уровень поддержки 3: Y116.60

Комментарий: Курс не смог преодолеть верхнюю границу треугольника и, что естественно, в настоящее время снижается к его нижнему пределу. Границы треугольника сегодня приходятся на Y118.30/Y116.60 и представляют собой ключевые уровни сопротивления и поддержки соответственно. Пробитие одной из сторон определит направление дальнейшего движения. Выше Y118.30 (50% недавнего падения курса Y121.60- Y115.15) сопротивление отмечается на Y118.80, Y119.80 и Y120.40. Ниже Y117.40, где в настоящее время проходит линия поддержки с 20 марта, находится Y117.00. Взятие Y116.60откроет дорогу наY116.20.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2360
Уровень сопротивления 2: Chf1.2260
Уровень сопротивления 1: Chf1.2160
Текущая цена: Chf1.2139
Уровень поддержки 1: Chf1.2100
Уровень поддержки 2: Chf1.2075
Уровень поддержки 3: Chf1.2020

Комментарий: Доллар не смог взять промежуточное сопротивление Chf1.2160 (38.2% снижения с Chf1.2350 до Chf1.2020), преодоление которого позволило бы продолжить курсу восстановление в область верхней границы канала Chf1.2260. Промеж
уточный уровень на этом пути находится на Chf1.2210/20. Важный технический уровень сопротивления отмечается на Chf1.2360 (максимумы 9 марта). Промежуточная поддержка расположена на Chf1.2110/00, и Chf1.2075, а более важная – в районе минимумов 16 марта на Chf1.2020. Пробитие последней откроет дорогу к канальной линии поддержки от 12 февраля на Chf1.1960.

Уровень сопротивления 3: $1.9860
Уровень сопротивления 2: $1.9780
Уровень сопротивления 1: $1.9730
Текущая цена: $1.9644
Уровень поддержки 1: $1.9600
Уровень поддержки 2: $1.9520
Уровень поддержки 3: $1.9460

Комментарий: Фунт остается в пределах восходящего с 14 марта канала. Сильный уровень сопротивления расположен в районе максимумов четверга на $1.9725/30. Его пробитие сделает возможным тестирование верхней границы канала на $1.9775/80, преодоление которой усилит восходящий импульс. В случае продолжения коррекции, вероятен возврат к $1.9600 (23.6% роста с $1.9212 до $1.9720), нижней границы канала $1.9550 и $1.9520. Более сильная поддержка отмечается в районе 50% Фибо на $1.9460.

Уровень сопротивления 3: $1.3520
Уровень сопротивления 2: $1.3410
Уровень сопротивления 1: $1.3360
Текущая цена: $1.3317
Уровень поддержки 1: $1.3300
Уровень поддержки 2: $1.3280
Уровень поддержки 3: $1.3220

Комментарий: Евро продолжает коррекцию. Промежуточная поддержка отмечается на $1.3300, более сильная – в районе минимумов четверга на $1.3280. Продолжение продаж увеличит коррекцию до $1.3220. В случае восстановления, курс может столкнуться с сопротивлением на $1.3360. Более сильный уровень отмечается в области 2-летних максимумов, достигнутых в четверг на $1.3410. Сильный технический уровень остается в районе трендовой линии сопротивления от 11 июня 2006 года на $1.3520.

EUR/USD: $1.3300
USD/JPY: Y117.00, Y118.50, Y118.60
EUR/GBP: stg0.6800
USD/CAD: C$1.1640
AUS/USD: $0.7880

EUR
Ордера на покупку: $1.3310/00, $1.3280
Ордера на продажу: $1.3345/55, $1.3375/85

JPY
Ордера на покупку: Y117.90/80, Y117.65/60, Y117.20/Y116.90
Ордера на продажу: Y118.30/50, Y119.00

GBP
Ордера на покупку: $1.9650, $1.9615/$1.9595
Ордера на продажу: $1.9670/80, $1.9695/$1.9705, $1.9725/30

AUSSI
Ордера на покупку: $0.8050/40, $0.8040 (стопы)
Ордера на продажу: $0.80900/00, $0.8120

David Brown, ведущий экономист Bear Stearns, отмечает, что «данные из промышленного сектора Великобритании переключают фокус рынка на следующее заседание Банка Англии, причем повышение ставки вероятно произойдет уже в апреле, а не в мае».

Gavin Friend, валютный стратег Commerzbank Corporates & Markets: «В своем сопроводительном заявлении Федеральный резерв был достаточно пессимистичным, предупредив, что по-прежнему ожидает снижения инфляционного давления в стране. И хотя снижения ставки может не произойти, мы полагаем, что доллар продолжит дешеветь».

David de Garis, ведущий экономист National Australia Bank: «Тон сопроводительного заявления FOMC был «голубиным», предполагая, что следующим шагом Федерального резерва в изменении монетарной политики будет скорее снижение ставки. а не повышение. Мы полагаем. что такое решение можно ожидать на декабрьском заседании FOMC».

Фондовый рынок Японии закрылся в пятницу в небольшим повышением: Nikkei вырос на 61.41 пп или 0.35% до 17480.61. Topix укрепился на 8.34 или 0.48% до 1748.14.

Доллар завершает неделю ростом против иены, поскольку инвесторы полагают, что инфляционные опасения еще какое-то время воздержат Федеральный резерв от снижения процентных ставок.
Глава Банка Японии Тошихико Фукуи накануне заявил, что центральный банк продолжит удерживать ставки на низком уровне в 0.5%. Иена может третью неделю завершить с потерями по отношению к евровалюте и австралийскому доллару на спекуляциях относительно того, что восстановление на фондовом рынке Японии воодушевит инвесторов возобновить сделки carry trades.

EUR/USD показал сессионный минимум на $1.3316, после чего восстановился к $1.3336.
GBP/USD вырос к $1.9660 с $1.9623.
USD/JPY показал максимум на Y118.23 прежде чем вернуться к Y118.00. К началу европейской сессии курс вернулся к Y118.13.

Однако рост доллара может быть ограничен в связи с ожиданием выхода отчета по продажам жилья на вторичном рынке США. Аналитики прогнозируют сокращение продаж в феврале до 6.30 млн. против 6.46 млн. месяцем ранее.
На динамику евро может повлиять отчет по розничным продажам, который выйдет на европейских торгах.

International Herald Tribune
Европа постоянно меняет трубы в погоне за нефтью.
Чтобы добраться до энергетических ресурсов Центральной Азии, Евросоюз должен продемонстрировать необычайное единство, отражая попытки российского государственного энергетического гиганта "Газпром" подорвать европейские амбиции в регионе. Вероятность того, что "Газпром" переиграет ЕС, очень велика.

Financial Times
Латвия на грани.
Характер некоторого дешевого банковского финансирования дает гарантии, что экономика Латвии пока не собирается взрываться. Большая ее часть финансируется извне, банковская система прозрачна, а чистая задолженность правительства невелика.

Die Presse
Затишье на реформаторском фронте: в Киеве уже ничего не происходит.
Через два года после "оранжевой революции", пробудившей надежду на демократическую Украину, страна все глубже погружается в хаос. Постоянно конфликтуют не только президент и глава правительства – ожесточенная фракционная борьба блокирует работу парламента.

Deutsche Welle
"Аэрофлот" купит у европейцев 22 самолета A 350.
22 марта подписан российская авиакомпания "Аэрофлот" и авиастроительный концерн Airbus подписали протокол о намерении россиян купить партию среднемагистральных пассажирских авиалайнеров.
В Испании открылась крупнейшая в мире солнечная электростанция.
Экологически чистая электростанция, использующая энергию солнца, построена на юге Испании немецкой фирмой. Аналогичная угольная станция в год выбрасывала бы в атмосферу 30 тысяч тонн двуокиси углерода.
Эксперты прогнозируют снижение уровня безработицы.
Эксперты мюнхенского института экономических исследований Ifo прогнозируют дальнейшее снижение числа безработных в Германии. По их данным, к концу года оно составит 3,9 миллиона человек. В прогнозах, опубликованных в декабре 2006 года, называлась более высокая сумма - 4, миллиона. В то же время, Ifo в отличие от других исследовательских экономических центров, повысивших цифры ожидаемого экономического прироста, не изменил свой прежний прогноз. По оценкам мюнхенских экономистов, прирост ВНП в 2007 году составит 1,9%.

BBC
Босс нефтяного гиганта Total под следствием.
Французская нефтяная группа Total подтвердила, что ее генеральный директор Кристоф де Маржери находится под следствием в связи с контрактом на разработку иранского газового месторождения от 1997 года.
В основе следствия - предположения французских властей о том, что 10 лет назад с целью заручиться контрактом на разработку принадлежащего Ирану газового месторождения Южный Парс в Персидском заливе Total перевела на имя высокопоставленных иранских чиновников через швейцарские банки почти 100 млн. швейцарских франков (80 млн. долларов).

Lynn Reaser, ведущий экономист Banc of America Capital Management: «Мне кажется, что Федеральный резерв сейчас больше расположен к снижению процентной ставки, нежели несколько месяцев назад. Они все больше удаляются от фраз, намекающих на вероятность повышения».

В четверг американская валюта восстановилась из области 2-летнего минимума против евровалюты и укрепилась против иены на спекуляциях относительно того, что в ближайшее время Федеральный резерв не будет понижать процентные ставки. В среду доллар рухнул после того, как центральный банк в своем сопроводительном заявлении убрал фразу о возможном дальнейшем ужесточении монетарной политики, предположив, что ФРС готова как к снижению, так и к повышению ставок. Правительственный отчет показал неожиданное сокращение количества обращений за пособием по безработице, что отражает устойчивость рынка труда.
Потери евро, между тем, могут носить временный характер после того, как глава ЕЦБ Жан-Клод Трише накануне заявил, что политика центрального банка «продолжает оставаться аккомодационной», а инфляция «представляет риски». Ситуация на рынке фьючерсов предполагает, что ставка ЕЦБ в этом году будет повышена до 4% текущего уровня в 3.75%.

EUR/USD протестировал $1.3408, однако закрепиться выше не смог, что спровоцировало закрытие длинных позиций и вернуло курс к $.13340/50. Общий спрос на доллар продолжил давить на евровалюту и в итоге были поглощены стопы на $1.3330 установлен минимум в районе $1.3307. Позднее курс смог восстановиться до $1.3324.
GBP/USD после длительной консолидации в районе $1.9660/90 вырос к $1.9725 на фоне выхода сильных статистических данных. однако падение евро привело к откату фунта до $1.9665, а позднее – к $1.9610. Ордера на покупку, выставленные на подходе к фигуре, помогли курсу восстановиться до $1.9644.
USD/JPY уверенно вырос из области Y117.20 до Y118.30.

Внимание участников рынка сегодня будет сосредоточено на данных из жилищного сектора США – на вечер запланирован выход отчета о продажах жилья на вторичном рынке. Аналитики прогнозируют сокращение продаж в феврале до 6.30 млн. г/г против 6.46 млн. месяцем ранее. Фьючерсы на федеральный фонды в настоящий момент оцениваются вероятность снижения ставки ФРС до 5% на заседании 28 июня в 44%. Вчера по итогам встречи FOMC эти шансы оценивались в 52%.

Цены на нефть поднялись ближе к $62 США на азиатской сессии из-за волнений по поводу ограниченных запасов бензина в США перед загруженным летним сезоном. Также поддержку нефти оказали комментарии ФРС после недавнего заседания, которые были восприняты, как положительные отзывы по экономике США. Майский фьючерс на WTI достиг $61.99 на утренних торгах.
Запасы бензина упали на 3.4 млн. баррелей до 210.5 млн. баррелей на прошлой неделе, что оказалось намного больше прогнозов рынка о снижении на 2 млн., однако выросли на 4.0 млн. баррелей до 329.3 млн. запасы сырой нефти, по сравнению с прогнозом о прибавке в 1 млн. баррелей.
Члены картеля ОПЕК решили оставить свою ежедневную производственную мощность на том же уровне 25.8 млн. баррелей, аргументируя это тем, что мировые уровни топливных запасов сейчас в порядке.

Уровень сопротивления 3: Y120.40
Уровень сопротивления 2: Y118.80
Уровень сопротивления 1: Y118.30
Текущая цена: Y118.21
Уровень поддержки 1: Y117.40
Уровень поддержки 2: Y116.80
Уровень поддержки 3: Y115.90
Комментарий: Курс продолжает зажиматься в треугольнике на 4-часовых графиках. Границы треугольника сегодня приходятся на Y118.30/Y117.40 и представляют серьезные уровни сопротивления/поддержки. Пробитие одной из сторон определит дальнейшее движение. Выше Y118.30 сопротивление отмечается на Y118.80 и Y120.40. Ниже Y117.40 более важным уровнем поддержки можно назвать Y115.90 (трендовая линия поддержки от 7 июля 2006 года).

Уровень сопротивления 3: Chf1.2360
Уровень сопротивления 2: Chf1.2260
Уровень сопротивления 1: Chf1.2150
Текущая цена: Chf1.2150
Уровень поддержки 1: Chf1.2100
Уровень поддержки 2: Chf1.2020
Уровень поддержки 3: Chf1.1960
Комментарий: Доллар тестирует промежуточное сопротивление Chf1.2150 (38.2% снижения с Chf1.2350 до Chf1.2020). Его преодоление позволит продолжить курсу восстановление с целью на Chf1.2260. Важный технический уровень находится на Chf1.2360 (максимумы 9 марта). Промежуточная поддержка расположена на Chf1.2100, более важная – в районе минимумов 16 марта на Chf1.2020. Пробитие последней откроет дорогу к канальной линии поддержки от 12 февраля на Chf1.1960.

Уровень сопротивления 3: $1.9860
Уровень сопротивления 2: $1.9780
Уровень сопротивления 1: $1.9720
Текущая цена: $1.9633
Уровень поддержки 1: $1.9600
Уровень поддержки 2: $1.9520
Уровень поддержки 3: $1.9460
Комментарий: Фунт продолжает торговаться в пределах восходящего с 14 марта канала. Сильный уровень сопротивления расположен в районе максимумов четверга на $1.9720. Его пробитие сделает возможным тестирование верхней границы канала на $1.9775/80, преодоление которой усилит восходящий импульс. В случае продолжения коррекции, вероятен возврат к $1.9600 (23.6% роста с $1.9212 до $1.9720) и $1.9520. Более сильная поддержка отмечается в районе 50% Фибо на $1.9460.

Уровень сопротивления 3: $1.3520
Уровень сопротивления 2: $1.3410
Уровень сопротивления 1: $1.3360
Текущая цена: $1.3321
Уровень поддержки 1: $1.3300
Уровень поддержки 2: $1.3280
Уровень поддержки 3: $1.3220
Комментарий: Евро продолжает коррекцию вниз после стремительного ралли 21-22 марта в свете итогов завершения встречи FOMC. Промежуточная поддержка отмечается на $1.3300, более сильная – в районе минимумов четверга на $1.3280. Продолжение продаж увеличит коррекцию до $1.3220. В случае восстановления, курс может столкнуться с сопротивлением на $1.3360. Более сильный уровень отмечается в области 2-летних максимумов, достигнутых в четверг на $1.3410. Сильный технический уровень остается в районе трендовой линии сопротивления от 11 июня 2006 года на $1.3520.

High Low Close
EUR/USD 1.3409 1.3309 1.3328
USD/JPY 118.28 117.21 118.05
GBP/USD 1.9726 1.9611 1.9643
USD/CHF 1.2180 1.2075 1.2141

EUR/JPY 157.61 156.82 157.36
EUR/GBP 0.6806 0.6771 0.6783
GBP/JPY 232.19 230.62 231.91
GBP/CHF 2.3895 2.3763 2.3851

Nikkei +256.00 (+1.5%) 17419.20
Topix +23.51 (+1.4%) 1731.80
DAX +144.90 (+2.2%) 6856.96
САС 40 +96.19 (+1.8%) 5598.37
FTSE 100 +61.20 (+1%) 6318.00
DOW +13.62 (+0.11%) 12461.14
Nasdaq -4.18 (-0.17%) 2451.74
S&P -0.50 (-0.03%) 1434.54
10 YR 100 10/32 -11/32 4.58%
OIL (NY) +2.08 (+3.49%) $61.69

07:00 Германия Import prices (февраль) - -0.7%
07:00 Германия Import prices (февраль), г/г - 0.7%
07:00 Германия Import prices excluding oil (февраль), г/г - 2.7%
07:45 Франция Consumer spending (февраль) -0.4% 1.2%
09:00 Италия Retail sales (январь) - 0.0%
09:00 Италия Retail sales (январь) unadjusted, г/г - 0.9%
09:00 Еврозона Current account (январь) unadjusted, млрд. - 5.0
14:00 США Existing home sales (февраль), млн. 6.30 6.46