Новости и прогнозы: валютный рынок от 27-11-2014

После сегодняшнего выступления Марио Драги инвесторы начали скупать облигации стран еврозоны. Доходность суверенных бондов достигла многолетних минимумов. Такой интерес к покупкам обусловлен ожиданием того, что ЕЦБ вскоре начнет выкупать государственные ценные бумаги всех 18 стран валютного блока.

10-летние немецкие бонды показали снижение доходности на 4% до 0.67%, что стало абсолютным минимумом, побив прошлый анти-рекорд - 0.719%, установленный в октябре. Аналогичная картина наблюдается и в других странах. Доходность 10-летних французских бондов упала на 4,5%, доходность итальянских бумаг снизилась на 3,62%, испанских - на 2.08%.

Выступая перед парламентом Финляндии в четверг Марио Драги сообщил, что ЕЦБ «единодушен в своем стремлении использовать дополнительные нетрадиционные инструменты в рамках своих полномочий». Рынок расценил это заявление как готовность Центробанка начать программу выкупа государственных облигаций уже на заседании 4 декабря, то есть ровно через неделю.

Слабые данные по темпам роста цен в Испании, Бельгии и Германии развеяли остававшиеся сомнения. Если индекс потребительских цен по всей еврозоне снова упадет до 0,3%, это усилит давление на ЕЦБ и повысит интерес к покупкам казначейских бондов. Данные по инфляции будут опубликованы в пятницу.

На завтрашний день запланировано достаточно большое количество данных, среди которых будут и первостепенной важности. Одним из наиболее значимых событий станет выход данных по индексу потребительских цен в еврозоне (10:00 GMT). С 2011 года темпы инфляции ИПЦ по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года были ниже тренда, а с октября 2013 года инфляция упала ниже 1 процента, что заметно меньше целевого значения ЕЦБ "немного ниже 2 процента". Слабость банковского кредитования была одной из причин падения потребительских цен, поэтому ЕЦБ и начал борьбу с этой проблемой. Последняя инициатива политиков, известная как TLTRO, включает в себя привилегированные ставки заимствования от ЕЦБ для европейских банков, которые могут продемонстрировать как растут их кредитные портфели. Первый старт этой программы был отмечен в сентябре, но до сих пор это не оказало заметного влияния на инфляцию. Напомним, в октябре ИПЦ вырос по сравнению с аналогичным периодом прошлого года всего лишь на 0,4 процента. Согласно средним прогнозам, показатель в ноябре вырос на 0,3% по сравнению с +0,4% в предыдущем месяце.

Другим особо важным событием станет публикация данных Канады по ВВП (13:30 GMT). Ежемесячные данные по росту канадской экономики в июле и августе не были особенно сильными - ВВП вырос лишь на 0,1 процента в каждом из этих двух месяцев. Уже в эту пятницу финансовые рынки получат первый взгляд на показатели ВВП за сентябрь, а также смогут узнать общий рост ВВП за 3-й квартал. Стоит подчеркнуть: во втором квартале рост экономики был обусловлен, прежде всего, потребительскими расходами, но, учитывая ситуацию с доходами канадских потребителей, эксперты не ожидают, что потребительские расходы по-прежнему будут одним из основных факторов роста. В Банке Канаде отмечают, что, несмотря на ухудшение в сфере потребрасходов, нет поводов для беспокойства, так как они направили все свои усилия на переориентацию на экспорт и деловые расходы. Учитывая сильный рост в США и высокие показания по PMI от Ivey, есть вероятность, что данные меры положительно повлияли на ВВП. Согласно средним прогнозам, показатель по результатам сентября вырос на 0,4% по сравнению с -0,1% в предыдущем месяце.

Среди второстепенных отчетов можно выделить данные по розничным продажам в Германии (07:00 GMT). Индекс показывает изменение объема продаж в сфере розничной торговли. Поскольку объемы розничной торговли являются одним из показателей потребительских расходов, данный индикатор может служить показателем потребительского спроса и уверенности потребителя, что позволяет точнее определить поворотные точки экономического цикла. Ожидается, что показатель в октябре вырастет на 1,7%.

В 07:45 GMT выйдут данные по потребительским расходам во Франции. Показатель отражает изменение уровня расходов домохозяйств с корректировкой на инфляцию. Является важным индикатором потребительской активности, рост которой создает сильный волновой эффект в экономике страны. Согласно средним прогнозам, в октябре показатель вырос на 0,2%.

В 08:00 GMT Швейцария заявит про индекс ведущих экономических индикаторов от KOF. Индикатор измеряет общее экономическое состояние, объединяя двадцать пять опережающих индикаторов, среди которых можно выделить потребительские ожидания, разрешения на строительство домов, курсы акций и спреды процентных ставок. Ожидается, что в ноябре индекс достигнет 100,1 против 99,8 в предыдущем месяце.

Внимание инвесторов также привлекут данные по уровню безработицы в еврозоне (10:00 GMT). Индикатор показывает процент безработного населения по отношению ко всему трудоспособному населению страны. Высокий уровень безработицы влияет на снижение средней заработной платы и затрат потребителей. Поскольку затраты потребителей являются основной частью всех расходов, увеличение безработицы часто ведет к замедлению экономического роста. Кроме того, высокий уровень безработицы или его рост может стать причиной снижения ставок центральным банком с целью улучшить ситуацию на рынке труда. Согласно средним прогнозам, показатель сохранится в октябре на отметке 11,5%.

В 13:30 GMT Канада выпустит цены на промышленные товары и индекс цен на сырье. Второй индикатор - это сводный показатель, отражающий изменение стоимости первичного сырья, необходимого для производства и промышленности. Индикатор отслеживает инфляционную составляющую, и его можно использовать как опережающий показатель будущих затрат на производство, а также прогнозировать с его помощью динамику объемов роста в промышленности и индексе цен производителей. Показатель важен для Канады, поскольку она является крупным экспортером сырья. Этот показатель помогает лучше понять динамику доходов экспортных компаний и направление монетарной политики. Ожидается, что изменение индекса цен на сырье в октябре составит +1,5% против -1,8% в предыдущем месяце.

Промышленное производство в Швейцарии снизилось в течение трех месяцев по сентябрь, отмечая первое падение за пять кварталов, показали в четверг данные Федерального статистического ведомства.

Промышленное производство сократилось на 0,4 процента в годовом исчислении после роста на 3,1 процента во втором квартале. Это было первое снижение со второго квартала прошлого года, когда выпуск снизился на 1,1 процента.

Товарооборот упал на 1 процент годовых, а количество новых заказов увеличилось на 0,7 процента. Имеющиеся заказы выросли на 1,9 процента, сообщает агентство.

В Германии мера инфляции, согласованная по методологии ЕС, замедлилась до самого низкого уровня за пять лет в ноябре по предварительным данным Федерального статистического ведомства, опубликованным в четверг.

Гармонизированный индекс потребительских цен (HICP) вырос на 0,6 процента в годовом исчислении после увеличения на 0,7 процента в октябре. Показатель был в соответствии с ожиданиями экономистов.

Последнее значение годового показателя инфляции HICP было самым низким с ноября 2009 года, когда он составлял 0,3 процента.

Индекс потребительских цен (CPI) вырос на 0,6 процента годовых в ноябре после роста на 0,8 процента в октябре. Результат был меньше прогнозов экономистов (+0,7 процента).

Это был самый низкий уровень с февраля 2010 года, когда показатель составлял 0,5 процента.

В ноябре и HICP, и CPI остались неизменными по сравнению с предыдущим месяцем, а также были в соответствии с ожиданиями экономистов.

Статистическая служба выпустит окончательные цифры по инфляции за ноябрь 11 декабря.

Немецкий индекс потребительского доверия показал дальнейшее укрепление в декабре, а индикаторы ожидаемого дохода и готовности к покупкам улучшились второй месяц подряд с более высоких уровней, показали в четверг результаты исследования группы GfK.

Прогнозный индекс потребительского доверия вырос до 8,7 пункта с 8,5 пункта в ноябре. Экономисты прогнозировали, что индекс вырастет только до 8,6.

"Существует большая неопределенность среди немецких потребителей в результате постоянно напряженной геополитической ситуации в сочетании с замедлением экономического роста в еврозоне. Это нашло свое отражение в ухудшении экономического прогноза", сообщили в GfK.

"Тем не менее, прогноз доходов потребителей и склонность к покупкам еще не были затронуты этими событиями."

Распространение лихорадки Эбола в Европе будет представлять собой значительный риск для позитивного экономического развития в Германии в будущем, отмечает агентство.

Суб-индекс ожидаемого дохода вырос на 1,6 пункта до 48,5 пункта. Индекс готовности к покупке добавил 1,9 пункта до 47,5 пункта. Улучшение не слишком удивило, учитывая сильный рынок труда.

Данные Бюро труда сегодня показали, что уровень безработицы достиг рекордного минимума в октябре и в ноябре. Занятость также установила новые максимумы, ведущие к дальнейшему увеличению заработной платы, указал GfK. Кроме того, более дешевое топливо также побудило семьи тратить больше денег.

Результаты исследования основаны на почти 2000 интервью потребителей, которые проводятся ежемесячно от имени Европейской комиссии.

• Экспертам ЕЦБ поручено подготовиться к возможности того, что потребуются дальнейшие меры

• Едва ли более мягкая налогово-бюджетная политика Германии поможет еврозоне в целом

• Налогово-бюджетная политика сейчас оценивается как нейтральная, а не жесткая

• Инфляционные ожидания находятся в диапазоне соответствия с ценовой стабильностью

В третьем квартале дефицит счета текущих операций в Канаде сократился до минимума за почти шесть лет, превзойдя ожидания рынка на фоне роста поставок товаров за рубеж, заявило в четверг Статистическое управление Канады.

Дефицит текущего счета сократился с учетом сезонных колебаний до 8,40 млрд канадских долларов ($ 7,48 млрд) по сравнению с консенсус-прогнозом на уровне дефицита в 10,3 млрд канадских долларов.

Текущий счет - это широкий показатель торговли товарами и услугами.

EUR/USD: $1.2450($239mn), $1.2600($296mn)

USD/JPY: Y116.95/00($350mn), Y117.50, Y118.25

EUR/JPY: Y145.80

AUD/USD: $0.8435(A$403mn), $0.8545/50(A$330mn)

USD/CHF: Chf0.9480

NZD/USD: $0.7860(NZ$221mn), $0.7950(NZ$654mn)

USD/TRY: Try2.20($405mn), Try2.22($250mn)

Были опубликованы следующие данные:

08:55 Германия Изменение количества безработных Ноябрь -23 Пересмотрено с -22 -1 -14

08:55 Германия Уровень безработицы с учетом сезонных поправок Ноябрь 6.6% Пересмотрено с 6.7% 6.7% 6.6%

09:00 Еврозона Денежный агрегат М3, г/г Октябрь +2.5% +2.6% +2.5%

09:00 Еврозона Изменение объема кредитования частного сектора, г/г Октябрь -1.2% -1.0% -1.1%

10:00 Еврозона Индекс настроения в деловых кругах Ноябрь 0.06 Пересмотрено с 0.05 0.18

10:00 Еврозона Индекс настроений в экономике Ноябрь 100.7 100.3 100.8

10:00 Еврозона Индекс делового оптимизма в промышленности Ноябрь -5.1 -5.4 -4.3

12:00 Германия Индекс уверенности потребителей от GfK Декабрь 8.5 8.6 8.7

13:00 Германия Индекс потребительских цен, м/м (предварительные данные) Ноябрь -0.3% 0.0% 0.0%

13:00 Германия Индекс потребительских цен, г/г (предварительные данные) Ноябрь +0.8% +0.7% +0.6%

Евро упал по отношению к доллару США на фоне смешанных данных по еврозоне. Так, объем кредитования домохозяйств еврозоны и подрядных организаций снова уменьшился в октябре, хотя и более медленными темпами, несмотря на то, что Европейский центральный банк наращивает свои усилия по увеличению кредитования и восстановление роста.

Напомним, банки еврозоны, особенно в кризисных странах, ужесточили свои правила кредитования и требования к капиталу, что связано с неопределенность в отношении экономической ситуации. Дабы решить эту проблему, ЕЦБ стал предлагать банкам кредиты на четыре года кредиты по ультранизким ставкам и начал покупать обеспеченные облигации и бумаги, обеспеченные активами, чтобы облегчить нагрузку на баланс банков и побудить их увеличить объемы кредитования. Однако, чтобы увидеть эффект от этих мер, потребуется некоторое время. Между тем, в последнее время начала появляться информация, что ЕЦБ может расширить свое стимулирование уже в начале следующего года.

В сегодняшнем отчете также говорилось, что в октябре кредиты частному сектору сократились на 1,1 процента по сравнению с тем же месяцем прошлого года после снижения на 1,2 процента в сентябре. Тем временем, денежный агрегат М3 вырос в годовом выражении на 2,5 процента в октябре, не изменившись по сравнению с предыдущим месяцем. Эксперты ожидали роста данного показателя на 2,6 процента.

Показатель экономических настроений в еврозоне неожиданно вырос в ноябре, зафиксировав при этом второе месячное повышение подряд, так как улучшение настроений в промышленности компенсировало повышенный пессимизм среди потребителей. Последнее изменение - знак того, что экономика еврозоны сможет избежать стагнации в последнем квартале.

Европейская комиссия заявила, что индекс экономических настроений в еврозоне вырос в ноябре до 100,8 пункта по сравнению с 100,7 пункта в октябре и 99,9 пункта в сентябре. Экономисты прогнозировали, что данный показатель снизится до отметки 100,3 пункта.

Между тем, стало известно, что индекс настроений в деловых кругах поднялся до отметки +0,18 пункта по сравнению с пересмотренным в сторону повышения показателем за октябрь на уровне +0,06 пункта (первоначально сообщалось о +0,05 пункта).

Поддержку евро в начале сессии оказали сильные данные по рынку труда Германии. Федеральное агентство труда Германии сообщило, что количество безработных в стране заметно снизилось в ноябре, достигнув при этом рекордно низкого уровня, так как предприятия и инвесторы становятся более уверенными в продолжении роста крупнейшей экономики Европы. Согласно данным, с учетом сезонных колебаний количество людей без работы упало в текущем месяце на 14000 - до 2,87 млн. человек. Экономисты прогнозировали снижение лишь на 1000. Тем временем, уровень безработицы в стране составил 6,6 процента, не изменившись по сравнению с октябрем. Добавим, такое значение является минимальным более чем за 20 лет.

Доллар CША третий день подряд снижается против иены на фоне выхода вчерашних негативных данных по американской экономике. Количество новых обращений за пособием по безработице неожиданно увеличилось на прошлой неделе. Департамент труда заявил: с учетом сезонных колебаний число первичных заявок на пособие по безработице выросло за неделю, завершившуюся 22 ноября, на 21 000 - до уровня 313 000. В свою очередь, данные, представленные Министерством торговли, показали: объем заказов на товары длительного пользования вырос в прошлом месяце, чему помог всплеск расходов на оборону. Тем не менее, общие данные указывают на распространенную слабость бизнес-инвестиций. Как стало известно, с учетом сезонных колебаний заказы на товары длительного пользования выросли в октябре на 0,4%, частично компенсировав спад на 1,1% в сентябре.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара опустилась до $1.2464

GBP/USD: в течение европейской сессии пара снизилась до $1.5742

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y117.23

В 13:30 GMT Канада отчитается по сальдо расчетного счета платежного баланса за 3 квартал. В 21:45 GMT Новая Зеландия заявит об изменении объема выданных разрешений на строительство за октябрь. Последней отчитается Япония - в 23:30 GMT станет известно об изменении объема уровня расходов домохозяйств за октябрь, а также выйдет индекс потребительских цен за октябрь и индекс потребительских цен Токио за ноябрь. В 23:50 GMT Япония опубликует предварительные данные по объему промышленного производства и объему розничной торговли за октябрь.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.2600, $1.2580/70, $1.240

Ордера на покупку $1.2485, $1.2445, $1.2400, $1.2360, $1.2300

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6040, $1.6005/00, $1.5945, $1.5900

Ордера на покупку $1.5735, $1.5680/75, $1.5590, $1.5550, $1.5525/20

AUD/USD

Ордера на продажу $0.8800, $0.8750, $0.8700, $0.8630

Ордера на покупку $0.8510, $0.8500, $0.8480

EUR/JPY

Ордера на продажу Y148.50, Y148.00, Y147.45

Ордера на покупку Y146.25, Y146.00, Y145.50, Y145.00

USD/JPY

Ордера на продажу Y119.50, Y119.20, Y119.00, Y118.55, Y117.90/85

Ордера на покупку Y117.00, Y116.85/80, Y116.50

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8066, stg0.8000, stg0.7980, stg0.7950

Ордера на покупку stg0.7885/75, stg0.7860/50, stg0.7800

Экономика Испании выросла в третьем квартале, подтвердив при этом первоначальные оценки. Об этом стало известно из окончательных данных, представленных сегодня Статистическим управлением INE.

Согласно отчету, валовой внутренний продукт вырос в третьем квартале на 0,5 процента вслед за таким же изменением в предыдущем квартале. В годовом выражении экономика расширилась на 1,6 процента после роста на 1,3 процента в предыдущие три месяца. Оба квартальные и годовые показатели роста в третьем квартале оказались в соответствии с первоначальными оценками, опубликованным 30 октября. Также добавим, что рост за 2-й квартал был пересмотрен в сторону понижения от +0,6 процента. Вклад внутреннего спроса в ежегодный рост ВВП составил 2,5 пункта по сравнению с +2,2 пункта в предыдущем квартале. В отличие от этого, отрицательный вклад внешнего спроса остался на уровне 0,9 пункта. Ежеквартальный рост занятости снизился до 0,5 процента в третьем квартале. В годовом выражении занятость выросла на 1,4 процента или на 221 000 человек.

Между тем, еще один отчет показал: потребительские цены в Испании упали в ноябре более быстрыми темпами, чем ожидалось. Предварительный гармонизированный индекс потребительских цен, или HICP, рассчитанный по методике ЕС, снизился на 0,5 процента годовых после падения на 0,2 процента в октябре. Экономисты прогнозировали снижение на 0,3 процента. Тем временем, национальный индекс потребительских цен снизился на 0,4 процента в годовом исчислении после падения на 0,1 процента в предыдущем месяце. Экономисты ожидали падение на 0,3 процента. Добавим, что последнее снижение ИПЦ оказалось максимальным за три месяца.

На ежемесячной основе HICP упал на 0,2 процента, а национальный индекс потребительских цен снизился на 0,1 процента.

Показатель экономических настроений в еврозоне неожиданно вырос в ноябре, зафиксировав при этом второе месячное повышение подряд, так как улучшение настроений в промышленности компенсировало повышенный пессимизм среди потребителей. Последнее изменение - знак того, что экономика еврозоны сможет избежать стагнации в последнем квартале.

Европейская комиссия заявила, что индекс экономических настроений в еврозоне вырос в ноябре до 100,8 пункта по сравнению с 100,7 пункта в октябре и 99,9 пункта в сентябре. Экономисты прогнозировали, что данный показатель снизится до отметки 100,3 пункта.

Между тем, стало известно, что индекс настроений в деловых кругах поднялся до отметки +0,18 пункта по сравнению с пересмотренным в сторону повышения показателем за октябрь на уровне +0,06 пункта (первоначально сообщалось о +0,05 пункта).

Стоит подчеркнуть, что после кризиса, который чуть было не «развалил» валютный блок, зона евро страдает от очень низкого уровня инфляции и хрупкого восстановления, что оказывает негативное влияние на рост мировой экономики. Это было видно в данных Европейской комиссии, которые показали, что потребдоверие упало до 9-месячного минимума в ноябре (до -11,6 с -11,1). Комиссия ожидает, что экономика зоны евро, генерирующая почти пятую часть мирового ВВП, сможет избежать рецессии в этом году, но не будет фиксировать более сильный рост до 2016 года, что на год позже, нежели ранее прогнозировали исполнительные власти ЕС.

Также сегодняшние данные показали: настроения в секторе промышленности улучшились в ноябре, что отмечается второй месяц подряд (до -4,3 с -5,1). Рост был замечен и в сфере розничной торговли, в то время как настроения в секторе услуг остались неизменными. Снижение было зафиксировано в сфере строительства.

Улучшение экономических настроений станет облегчением для европейских властей после того, как глава ЕЦБ Драги заявил сегодня, что необходимо время, дабы оценить влияние на экономику принятых ЦБ мер стимулирования.

Объем кредитования домохозяйств еврозоны и подрядных организаций снова уменьшился в октябре, хотя и более медленными темпами, несмотря на то, что Европейский центральный банк наращивает свои усилия по увеличению кредитования и восстановление роста.

Напомним, банки еврозоны, особенно в кризисных странах, ужесточили свои правила кредитования и требования к капиталу, что связано с неопределенность в отношении экономической ситуации. Дабы решить эту проблему, ЕЦБ стал предлагать банкам кредиты на четыре года кредиты по ультранизким ставкам и начал покупать обеспеченные облигации и бумаги, обеспеченные активами, чтобы облегчить нагрузку на баланс банков и побудить их увеличить объемы кредитования. Однако, чтобы увидеть эффект от этих мер, потребуется некоторое время. Между тем, в последнее время начала появляться информация, что ЕЦБ может расширить свое стимулирование уже в начале следующего года.

В сегодняшнем отчете также говорилось, что в октябре кредиты частному сектору сократились на 1,1 процента по сравнению с тем же месяцем прошлого года после снижения на 1,2 процента в сентябре. Тем временем, денежный агрегат М3 вырос в годовом выражении на 2,5 процента в октябре, не изменившись по сравнению с предыдущим месяцем. Эксперты ожидали роста данного показателя на 2,6 процента.

EUR/USD: $1.2450($239mn), $1.2600($296mn)

USD/JPY: Y116.95/00($350mn), Y117.50, Y118.25

EUR/JPY: Y145.80

AUD/USD: $0.8435(A$403mn), $0.8545/50(A$330mn)

USD/CHF: Chf0.9480

NZD/USD: $0.7860(NZ$221mn), $0.7950(NZ$654mn)

USD/TRY: Try2.20($405mn), Try2.22($250mn)

«Экономика еврозоны нуждается в комплексной стратегии, в том числе реформах, которые поставят ее на путь роста», - заявил президент Европейского центрального банка, добавив при этом, что такая цель не может быть достигнута только с помощью денежно-кредитной политики.

«Сейчас, конечно, не самый подходящий момент для самоуспокоения, ни в области налогово-бюджетной политики, ни в отношении структурных реформ, - сказал он в заключение своих замечаний, выступая в финском парламенте. - Должно быть ясно, что в одиночку монетарная политика не может сделать всю «тяжелую» работу. Как на национальном, так и на европейском уровне - всем нужно делать свое дело».

«Эти меры должны быть включены в комплексную стратегию, которая поставит экономику еврозоны в нужное русло», - сказал он, подтвердив приверженность управляющего совета ЕЦБ к принятию дополнительных мер по борьбе с низкой инфляцией потребительских цен.

Что касается финансовых условий в еврозоне, он описал их как «исключительно неблагоприятные», однако добавил, что прогноз умеренного восстановления от ЕЦБ по-прежнему в силе.

Федеральное агентство труда Германии сообщило, что количество безработных в стране заметно снизилось в ноябре, достигнув при этом рекордно низкого уровня, так как предприятия и инвесторы становятся более уверенными в продолжении роста крупнейшей экономики Европы.

Согласно данным, с учетом сезонных колебаний количество людей без работы упало в текущем месяце на 14000 - до 2,87 млн. человек. Экономисты прогнозировали снижение лишь на 1000.

Тем временем, уровень безработицы в стране составил 6,6 процента, не изменившись по сравнению с октябрем. Добавим, такое значение является минимальным более чем за 20 лет.

Напомним, экономика Германии вернулась к росту в третьем квартале, а деловая уверенность и настроения инвесторов улучшились в ноябре, так как Европейский центральный банк прибегнул к дополнительному стимулированию.

«Постепенное немецкое восстановление должно возобновиться в ближайшие месяцы, так как низкая безработица и ослабление евро поддерживают потребительские расходы и экспорт», - сказала Дженнифер Мак-Каун, старший экономист Capital Economics Ltd.

В сегодняшнем отчете также отмечалось, что число безработных снизилось на 9000 в Западной Германии и на 5000 в восточной части страны.

«Спрос на работников остается на хорошем уровне, - сказал в агентстве труда. - Работники нужны в областях транспорта, логистики и продаж, особенно востребованных в настоящее время из-за приближения периода Рождества».

• Соглашение с региональным правительством Курдистана будет достигнуто
  
• Мы стремимся к обоюдовыгодному соглашению с региональным правительством Курдистана
  
• Целевой уровень экспорта нефти на 2015 г составляет 3,2 млн баррелей в день
  
• Будем работать в единстве с членами ОПЕК
  
• Дно цен на нефть находится в районе 65-70 долларов за баррель
  
• Министр нефти Ирака назвал "хорошими" цены на нефть прошлого года
  
  

Financial Times

Как Юнкер планирует дать толчок инвестициям в Европе

"Последние два с лишним года, с завершением острой фазы кризиса в еврозоне, главный вопрос таков: как правительствам убедить частных инвесторов снова вкладываться в самые пострадавшие экономики Европы?", - пишет Financial Times. За последние 6 лет инвестиции в ЕС сократились на 430 млрд. евро, причем сильнее всего - в Греции, Ирландии, Испании, Португалии и Италии, поясняет журналист Петер Шпигель. По мнению газеты, ЕЦБ перепробовал почти все средства, например, снизил кредитную ставку для коммерческих банков до 0,05%, а в октябре начал покупать бонды и ценные бумаги у частных инвесторов, чтобы снизить стоимость заимствования для европейских фирм.

The Wall Street Journal

Как нефтедобывающие страны попытаются повлиять на цены?

Накануне заседания ОПЕК, намеченного на четверг, западная пресса излагает и анализирует заявления, которые, возможно, прольют свет на позиции нефтедобывающих государств (причем не только стран-членов этого картеля). "Россия не сократит добычу нефти, чтобы удержать цены", - таков заголовок в The Wall Street Journal. Журналист Джеймс Марсон поясняет, что это заявление главы "Роснефти" Игоря Сечина. "Оно повышает ставки накануне ключевого саммита ОПЕК", - пишет автор. Во вторник, после встречи с официальными лицами из ряда крупных нефтедобывающих стран, Сечин сказал, что нынешний уровень цен на нефть "не критичен для нас", и добавил, что Россия, в отличие от стран ОПЕК, не может сократить добычу немедленно.

РБК-Daily

Цена нефти Brent упала ниже $77 впервые за четыре года

Стоимость барреля североморской Brent на торгах в Лондоне упала на 2,5%, достигнув отметки в 76 долларов 49 центов. Столь резкое падение объясняется ожиданиями, что страны-члены ОПЕК откажутся от снижения объемов добычи. Последний раз так дешево нефть стоила в августе 2010 года, когда рынок восстанавливался после масштабного падения в августе-декабре 2008 года. Продолжает снижаться и техасская Light Sweet. По данным на 9:28 мск стоимость барреля упала до отметки в 72 доллара 70 центов, что является низшей отметкой за последние четыре года.

The Financial Times

Barclays и другим банкам грозят убытки из-за займов нефтегазовым компаниям

Barclays, Wells Fargo и другим банкам грозят серьезные убытки из-за займов, предоставленных нефтегазовым компаниям. Об этом пишет The Financial Times. Как отмечает газета, это свидетельствует о начале более широких последствий для экономики в результате падения цен на нефть. Ранее сообщалось, что цена фьючерсов на нефть в Нью-Йорке опустилась до $73,22, а в Лондоне - до $77,75. Также сообщалось, что члены Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) договорились не снижать уровень добычи нефти.

Apple прекратит производство iPhone 5C в 2015 году

Корпорация Apple намерена остановить производство смартфона iPhone 5C с середины следующего года. Об этом сообщает MacRumors. Модель iPhone 5C появилась осенью прошлого года. Данный гаджет должен был заменить iPhone 5 предыдущего поколения в роли более доступной по цене модели. В этом году после выпуска iPhone 6 и iPhone 6 Plus Apple приняла решение оставить iPhone 5C на рынке, снизив его конечную стоимость.

Reuters

Страны ОПЕК договорились не снижать уровень добычи нефти

Члены Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) договорились не снижать уровень добычи нефти. Об этом сообщает Reuters. Решение было принято перед встречей представителей стран в Вене. Министр нефтяной промышленности Али Наими подтвердил, что страны ОПЕК достигли единого соглашения, но не уточнил, к какому именно консенсусу пришли государства. «Мы уверены, что страны ОПЕК будут иметь единую позицию», - заявил Наими.

К Visa подан иск по делу о нарушении конкуренции

Компания Discover Financial Services подала в суд на Visa Inc., заявляя, что эта компания нарушила основы конкурентного бизнеса. Discover Financial Services также потребовала компенсацию за упущенную прибыль, сообщает агентство Reuters со ссылкой на судебные документы. Discover заявила, что «ради сохранения монополии Visa предприняла ряд противозаконных действий, подрывающих конкурентоспособность».

Пара NZD/USD выросла в конце новозеландский сессии в четверг на противоречивых данных США и на превысивших ожидания данных по капиталовложениям в Австралии, говорит Стюарт Айв из OM Financial. "Этого было достаточно, чтобы поднять австралийский доллар, что, в свою очередь, медленно, но верно поддержало новозеландскую валюту", - говорит Айв. На момент написания статьи пара торговалась по $0,7918, и Айв считает, что поддержка находится на $0,7875.

Комментарии аналитиков OM Financial приводит агентство Dow Jones Newswires.

В 08:30 GMT президент ЕЦБ Марио Драги выступит с речью.

В 09:00 GMT вице-президент ЕЦБ Витор Констанцио выступит с речью.

В 09:00 GMT начнется встреча стран-экспортеров нефти.

В 10:00 GMT опубликуют ежеквартальный бюллетень Банка Англии.

В 10:00 GMT Италия проведет аукцион по продаже 5- и 10-летних долговых обязательств.

В 11:30 GMT президент ЕЦБ Марио Драги выступит с речью.

США празднуют День Благодарения.

Согласно информации агентства MarketWatch, тройка "доноров" Греции (Евросоюз, Европейский центральный банк и Международный валютный фонд), скорее всего, решит расширить действие программы спасения страны ещё на шесть месяцев. Во вторник в Париже стартовали переговоры по Греции. Они были направлены на подведение итогов программы реформ и обзора экономии Афин. Т.к. год заканчивается, грекам необходимо быстро заключить новую сделку о финансировании с кредиторами.

Напомним, после начала долгового кризиса в Греции в 2009 году ЕС, ЕЦБ и МВФ предоставили Афинам два последовательных пакета спасения на общую сумму 240 млрд. евро (300 млрд. долларов). Однако помощь сопровождалась жесткими мерами экономии и реформами, коренным образом перестраивающими экономику страны. Теперь, когда государственные финансы улучшаются и экономика возвращается к росту, власти страны поставили перед собой цель выйти из программы по спасению. Это состоялось бы на 18 месяцев раньше, чем требует план спасения. Поэтому необходим договор с партнерами по еврозоне и МВФ.

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес**, контрактов):

$1.2587 (4614)

$1.2567 (1702)

$1.2541 (357)

Цена на момент написания обзора: $1.2507

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2475 (3534)

$1.2454 (2536)

$1.2429 (6270)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 5 декабря составляет 110101 контракт, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2800 (6170);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 5 декабря составляет 123460 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2200 (7813);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 26 ноября составило 1,12 против 1,03 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес**, контрактов):

$1.6001 (1360)

$1.5903 (982)

$1.5806 (874)

Цена на момент написания обзора: $1.5790

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.5697 (1730)

$1.5599 (1418)

$1.5499 (957)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 5 декабря составляет 40812 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6200 (1595);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 5 декабря составляет 40163 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6000 (2020);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 26 ноября составило 0,98 против 1,00 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Октябрь 0.0% 3%

00:00 Австралия Изменение объема капитальных расходов в частном секторе III кв. +1.1% -1.6% +0.2%

Австралийский доллар вырос, восстановив понесенные ранее потери, после того, как опубликованный сегодня отчет показал, что частные капитальные расходы в стране неожиданно увеличились - в III квартале они выросли на +0.2%, что оказалось выше ожиданий аналитиков, прогнозировавших спад на -1.5%. Читать далее ...

Доллар США провел свое первое падение в этом месяце с двухлетнего максимума против основных валют, после того как в ходе вчерашней торговой сессии был опубликован большой блок статистики США, который и привел к его снижению. Данные по числу заявок на пособие по безработице в США на прошлой неделе выше чес ожидалось (313 000 против прогноза 289 000). Индекс менеджеров по снабжению (PMI) по версии ISM-Чикаго составил 60,8 в ноябре с 66,2 в октябре против прогноза 64,0. Рост личных доходов в США в октябре уменьшился на 0,2% против прогноза роста на 0,4% и рост расходов уменьшился на 0,2% против прогноза 0,3). Кроме того, продажи на первичном рынке жилья США в октябре оказались слабее ожиданий (458 000 против прогноза 470 000), а индекс подписанных договоров о продаже жилья в октябре неожиданно упал на 1,1% (прогнозировался рост на 0,5%). Окончательный индекс потребительских настроений Мичиганского университета в ноябре оказался ниже ожиданий, составив 88,8 против прогноза 90,0 и предварительного значения 89,4.

Йена по-прежнему выше по отношению к доллару. Торговые модели предполагают, что снижение японской валюты в этом месяце было чрезмерными.

Австралийская валюта восстановила полученные ранее потери, после то как отчет показал, частные капитальные расходы в стране неожиданно увеличился. Частные капитальные затраты в Австралии в третьем квартале выросли к +0.2%, что оказалось выше ожиданий -!.5%

Американские финансовые рынки закрыты в связи с Денем Благодарения.

Пара EUR/USD торгуется около $1,25 в ходе азиатской сессии, но может испытать на прочность сопротивление около $1,2575 в случае дальнейшего закрытия коротких позиций по евро, говорят в IG Securities. Внимание, вероятно, будет сконцентрировано на выступлении главы ЕЦБ Марио Драги на семинаре Банка Финляндии позднее сегодня, особенно после того, как вице-президент ЕЦБ Витор Констансиу заявил, что центральный банк готов покупать суверенные облигации в начале 2015 года. По мнению IG Securities нет изменений в базовом нисходящем тренде евро, и инвесторам, возможно, стоит проявлять осторожность относительно склонности к снижению с целью совершить прорыв ниже $1,24.

В ходе вчерашней торговой сессии был опубликован большой блок статистики США, который привел к снижению доллара против основных валют. Количество новых обращений за пособием по безработице неожиданно увеличилось на прошлой неделе, но осталось вблизи уровней, предполагающих устойчивый рост числа рабочих мест. Департамент труда заявил: с учетом сезонных колебаний число первичных заявок на пособие по безработице выросло за неделю, завершившуюся 22 ноября, на 21 000 - до уровня 313 000. Экономисты прогнозировали, что число обращений составит 287 тыс. Показатель за предыдущую неделю был пересмотрен до 292 тыс. с 291 тыс. Стоит подчеркнуть, что значение выше отметки 300 тыс. отмечается впервые с начала сентября.

В свою очередь, данные, представленные Министерством торговли, показали: объем заказов на товары длительного пользования вырос в прошлом месяце, чему помог всплеск расходов на оборону. Тем не менее, общие данные указывают на распространенную слабость бизнес-инвестиций. Как стало известно, с учетом сезонны колебаний заказы на товары длительного пользования выросли в октябре на 0,4%, частично компенсировав спад на 1,1% в сентябре. Экономисты, однако, ожидали снижения заказов на 0,4%. В отчете говорилось, что последнее улучшение в значительной степени отражало 45,3-процентное повышение спроса на военную авиационную технику и запчасти, что помогло перекрыть слабый спрос на другие товары.

Как стало известно, объем потребительских расходов в США поднялся в октябре, хотя и умеренными темпами, указав на осторожность американских домохозяйств в преддверии рождественского сезона. Министерство торговли сообщило: с учетом сезонных колебаний личные расходы выросли в октябре на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем. Также добавим, что значение расходов за сентябрь было пересмотрено до 0,0% с -0,2%. Объем личных доходов, тем временем, увеличился на 0,2%, как и в сентябре. Реальные располагаемые доходы населения, которые учитывают налоги и инфляцию, выросли на 0,1% по сравнению с сентябрем. Экономисты прогнозировали рост личных доходов и расходов по 0,4%. Вчерашний отчет также показал: индекс цен расходов на личное потребление - предпочтительная мера инфляции ФРС - вырос на 0,1% по сравнению с сентябрем и на 1,4% годовых. Базовый индекс (без учета продуктов питания и энергоносителей), тем временем, поднялся на 0,2% за месяц и на 1,6% годовых.

Фунт заметно укрепился против американской валюты, получив некоторую поддержку от данных по ВВП Британии. Управление национальной статистики сообщило: валовой внутренний продукт Британии вырос в третьем квартале на 0,7%, замедлив темпы по сравнению с предыдущим кварталом (тогда экономика расширилась на 0,9%). Последнее изменение полностью совпало с предварительной оценкой, а также со средними прогнозами многих экспертов. В годовом выражении рост экономики составил 3,0%, не изменившись по сравнению с предварительной оценкой, озвученной в прошлом месяце и подтвердив ожидания аналитиков. Тем не менее, рост в 3-м квартале оказался немного меньше, чем во 2-м квартале (+3,2%). В отчете говорилось, что инвестиции в бизнес упали на 0,7% в третьем квартале, зафиксировав первое снижение со второго квартала прошлого года. Напомним, во втором квартале значение данного показателя увеличилось на 3,3%. По сравнению с аналогичным кварталом прошлого года рост инвестиций в бизнес замедлился до 6,3%, что оказалось ниже прогнозов экономистов на уровне 9,7%. Также в Управлении национальной статистики заявили: потребительские расходы, на долю которых приходится почти две трети экономического роста Великобритании, выросли на 0,8%, немного ускорив темпы по сравнению со вторым кварталом.

Показатель капитальных вложений частного сектора в Австралии в третьем квартале +0.2%, что выше ожиданий аналитиков -1.5%. Отчет по производственным расходам в частном секторе, публикуемый Австралийским бюро статистики, показывает размер текущих и ожидаемых в будущем производственных расходов частного сектора. Он считается индикатором инфляционного давления. Высокое значение показателя является позитивным фактором для австралийской валюты, а низкое - негативным.

Из отчета Австралийского бюро статистики:

• Общий объем капитальных вложений в Австралии в третьем квартале 2014 года не изменился, с сезонной коррекцией он вырос на 0,2%.

• Объем вложений в здания и сооружения снизился в третьем квартале на 1,2%, с сезонной коррекцией - снизился на 1,9%.

• Объем вложений в оборудование, заводы и машины вырос в третьем квартале на 2,6%, с сезонной коррекцией - вырос на 4,4%.

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,2505 +0,25%

GBP/USD $1,5791 +0,54%

USD/CHF Chf0,9611 -0,29%

USD/JPY Y117,72 -0,21%

EUR/JPY Y147,21 +0,04%

GBP/JPY Y185,89 +0,33%

AUD/USD $0,8547 +0,21%

NZD/USD $0,7871 +0,80%

USD/CAD C$1,1245 -0,10%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Октябрь 0.0%

00:00 Австралия Изменение объема капитальных расходов в частном секторе III кв +1.1% -1.6%

08:55 Германия Изменение количества безработных Ноябрь -22 -1

08:55 Германия Уровень безработицы с учетом сезонных поправок Ноябрь 6.7% 6.7%

09:00 ОПЕК Встреча стран-экспортеров нефти

OPEC Meetings

09:00 Еврозона Денежный агрегат М3, г/г Октябрь +2.5% +2.6%

09:00 Еврозона Изменение объема кредитования частного сектора, г/г Октябрь -1.2% -1.0%

10:00 Еврозона Индекс настроения в деловых кругах Ноябрь 0.05

10:00 Еврозона Индекс настроений в экономике Ноябрь 100.7 100.3

10:00 Еврозона Индекс делового оптимизма в промышленности Ноябрь -5.1 -5.4

12:00 Германия Индекс уверенности потребителей от GfK Декабрь 8.5 8.6

13:00 Германия Индекс потребительских цен, м/м (предварительные данные) Ноябрь -0.3% 0.0%

13:00 Германия Индекс потребительских цен, г/г (предварительные данные) Ноябрь +0.8% +0.7%

13:30 Канада Сальдо платежного баланса, млрд III кв -11.9 -10.3

13:30 США Официальный выходной день

21:45 Новая Зеландия Разрешения на строительство, м/м Октябрь -12.2%

23:30 Япония Расходы домохозяйств, г/г Октябрь -5.6% -4.8%

23:30 Япония Уровень безработицы Октябрь 3.6% 3.6%

23:30 Япония Индекс потребительских цен в регионе Токио, г/г Ноябрь +2.5%

23:30 Япония Индекс потребительских цен за исключением цен на свежие продукты в регионе Токио, г/г Ноябрь +2.5% +2.3%

23:30 Япония Национальный индекс потребительских цен, г/г Октябрь +3.2% +3.1%

23:30 Япония Национальный индекс потребительских цен за исключением цен на свежие продукты, г/г Октябрь +3.0% +2.9%

23:50 Япония Розничные продажи, г/г Октябрь +2.3% +1.5%

23:50 Япония Промышленное производство, м/м (предварительные данные) Октябрь +2.9% -0.4%

23:50 Япония Промышленное производство, г/г (предварительные данные) Октябрь +0.8% -0.2%