Новости и прогнозы рынков CFD — 02-10-2014

Большинство компонентов индекса DOW торгуются в минусовой зоне (19 из 30). Аутсайдером являются акции Intel Corporation (INTC, -1.50%). Больше остальных выросли акции Nike, Inc. (NKE, +1.81%).

Большинство секторов индекса S&P также в минусе. Лидирует сектор конгломератов (+0.3%). Больше остальных снизился сектор основных материалов (-0.3%).

Согласно данным Autodata, продажи автомобилей в США выросли в сентябре до 1,25 млн ед., что совпало с прогнозами аналитиков, при этом совокупные продажи в годовом исчислении и с корректировкой на сезонность достигли 16,4 млн ед.

Заметим, что продажи Ford Motor снизились на 2,7%, тогда как аналитики ожидали их падения на 2,4%. Между тем, объем продаж Toyota Motor повысился на 1,7%, что оказалось хуже ожиданий рынка в 7,5%.

Продажи General Motors, в свою очередь, увеличились на 19%, превысив прогнозы аналитиков в 18%, компании Chrysler Group и Nissan Motor также зафиксировали 19%-ный рост сентябрьских продаж, а объемы продаж Honda Motor, Audi и Mercedes-Benz на рынке США повысились в сентябре на 12%, 14% и 11% соответственно.

Пара AUD/USD уверенно восстановилась от достигнутого в среду 8-месячного минимума $0,8663. В BNP Paribas говорят, что превысившие ожидания данные по внешней торговле и одобрению строительных проектов в Австралии способствовали росту пары, как и сокращение разницы между доходностью 2-летних облигаций Австралии и США и дальнейшее снижение доходности долгосрочных облигаций США. На момент написания статьи пара торговалась по $0,8818, в банке считают, что в краткосрочной перспективе она вряд ли понизится.

Курс евро отметился резкими колебаниями против доллара США на фоне оглашения решения ЕЦБ и комментариях главы ЕЦБ Марио Драги. ЕЦБ оставил процентные ставки на рекордных минимумах, как и ожидало большинство инвесторов.

ЕЦБ начнет выкуп ценных бумаг, обеспеченных активами, и обеспеченных облигаций в последнем квартале этого года и ожидает, что программа продлится два года. Драги заявил, что такие меры "заметно отразятся" на балансе центробанка.

Драги повторил данное в прошлом месяце обещание вернуть баланс центробанка к состоянию начала 2012 года. Некоторые аналитики оценивают объем этого расширения в сумму до триллиона евро.

Однако Драги мало рассказал о том, как именно банк сможет добиться этой цели. Инвесторы полагают, что ЕЦБ вряд ли удастся добиться таких показателей, не прибегая к количественному смягчению.

Евро, опустившийся на этой неделе до двухлетних минимумов в свете надежд на количественное смягчение, отчасти восстановил свои позиции после выступления Драги.

"Недостаток сигналов о количественном смягчении говорит о том, что сейчас ЕЦБ занял выжидательную позицию, а евро при этом восстанавливается, - комментирует Питер Кинселла, валютный аналитик Commerzbank. - Продлится ли такое положение - другой вопрос, но инвесторы готовы к продажам на ралли евро к доллару".

Курс фунта заметно снизился против американской валюты, достигнув при этом месячного минимума в связи с ожиданиями пятничных данных по занятости в США. Небольшое влияние на валюту оказали данные по Британии, показавшие, что активность в строительном секторе умеренно выросла по итогам прошлого месяца, зафиксировав при этом один из самых высоких темпов за всю историю наблюдений. Тем не менее, более слабое повышение числа новых заказов и занятости подняло вопрос касательно долговечности данного улучшения. Об этом было сказано в отчете, представленном ранее сегодня Markit Economics/CIPS. Согласно данным, индекс деловой активности для сектора строительства вырос в сентябре до уровня 64,2 пункта, по сравнению с 64,0 пункта в предыдущем месяце. Последнее значение оказалось вторым из максимальных за последние шесть лет после январского, когда индекс вырос до 64,6 пункта. Многие эксперты ожидали, что показатель упадет до 63,7 пункта. В отчете также говорилось, что расширение в сфере коммерческих работ и гражданского строительства начало догонять бум жилищного строительства. Добавим, правительство пытается поощрять строительство новых домов для решения проблемы с нехваткой, которая толкнула цены резко вверх в течение прошлого года. Банк Англии описал рынок жилья как самую большую угрозу для восстановления экономики страны.

В Испании безработица заметно увеличилась в сентябре, сообщило в четверг министерство труда.

Количество зарегистрированных безработных выросло на 19 720 в сентябре с прошлого месяца до 4,447 млн. Это был второй месяц роста безработицы после снижения в течение шести месяцев подряд.

Однако, сообщает минтруда, увеличение было самым маленьким месячным ростом за сентябрь с 2007 года.

В годовом исчислении уровень безработицы снизился на 276 705 или на 5,86 процента в сентябре.

Джим Рид из Deutsche Bank задается вопросом, было ли связано недавнее снижение интереса к риску с пристрастием рынка к программе QE в США.

«Или же это было просто временное явление?

В конце этого месяца ФРС свернет QE и, по нашему мнению, возрастание волатильности обусловлено тем, что рынок пытается свыкнуться с мыслью о завершении программы.

Мы давно предчувствовали, что сворачивание QE станет проблемой для рынков, и это подталкивает к медвежьим настроениям.

Впрочем, рынки кредитования уже скорректировались, и мы приближаемся к сильному сезонному периоду, характерному для конца года».

Европейские фондовые индексы упали больше всего более чем за 15 месяцев на озабоченности, что программы покупки активов Европейского центрального банка, объявленной сегодня, не будет достаточно, чтобы повысить инфляцию и оживить экономику. Читать далее

Власти Франции представили бюджет на следующий 2015 год, озвучив при этом накопительный план общим объемом 50 млрд евро или 63 млрд долларов.

Несмотря на многократные обещания правительства Франции сократить расходы на 26,5 млрд долларов в следующем году и 18,3 млрд долларов в 2016 и 2017 годах, власти подтвердили собственный прогноз, по которому Франции необходимы еще два года для того, чтобы достичь целевого показателя бюджетного дефицита ниже 3% от ВВП страны.

Глава отдела экономических исследований в управлении компании Natixis Asset Филипп Вехтер считает, что у Франции не должно возникнуть каких - либо сложностей в получении одобрения от властей Евросоюза относительно переноса сроков целевого значения бюджетного дефицита.

«Когда мы рассматриваем темпы роста французской экономики, который в значительной степени зависит от государственных расходов, то мы понимаем, что их сокращение представляет риск для роста экономики Франции и всей еврозоны», - пояснил Филипп Вехтер.

Система социального обеспечения во Франции подвергнется существенному сокращению, что позволит властям сохранить более 25 млрд долларов в течение ближайшей трехлетки.

Правительство Франции ожидает, что дефицит госбюджета составит 4,4% от ВВП в этом году, в 2015 году данный показатель сократится до 4,3%, а в 2016 году - до 3,8%. В 2017 году показатель дефицита госбюджета опустится ниже целевых 3% до 2,8% от ВВП страны.

При этом все прогнозы французского правительства основаны на ожиданиях роста экономики страны. По оценке властей, объем французской экономики вырастет на 0,4% в 2014 году и на 1% в 2015 году.

Основные фондовые индексы США упали вместе с европейскими рынками.

Цены среди производителей еврозоны уменьшились по итогам августа, но меньше, нежели полагали эксперты, что было связано с ростом стоимости тяжелой техники. Последнее изменение подчеркивает необходимость принятия правительством новых мер для поддержки экономики. Статистическое управление Евростат сообщило сегодня, что в августе цены производителей упали на 0,1 процента по сравнению с -0,2 процента в июле (пересмотрено с -0,1%), во главе чего стояло снижение стоимости энергоносителей. Эксперты прогнозировали снижение на 0,2 процента.

Как показали сегодняшние данные, представленные Министерством торговли, по итогам августа объем производственных заказов существенно снизился, зафиксировав при этом свой самый большой спад за всю историю наблюдений и почти компенсировав рост за прошлый месяц. Согласно отчету, новые заказы на промышленные товары снизились в августе на 10,1 процента. Это было наибольшее падение с 1992 года. Без учета транспортных заказов, которые являются очень волатильными, новые заказы уменьшились лишь на 0,1 процента. Экономисты ожидали, что общий показатель упадет на 9,2 процента.

Стоимость нефти марки West Texas Intermediate упала ниже $90 впервые за последние 17 месяцев на фоне признаков того, что глобальные запасы опережают спрос. В среду Управление энергетической информации США заявило, что американские запасы сырой нефти сократились на 1,4 млн баррелей на прошлой неделе, тогда как ожидался прирост на 0,7 млн ​​баррелей. Отчет также показал, что на прошлой неделе запасы нефти в Кушинге, штат Оклахома, пункте доставки контрактов WTI, повысились на 315 тыс. баррелей до 20,5 млн.

Все компоненты индекса DOW торгуются в минусовой зоне (23 из 30). Аутсайдером являются акции The Walt Disney Company (DIS, -2.46%). Больше остальных выросли акции The Procter & Gamble Company (PG, +0.75%).

Все сектора индекса S&P в минусе. Больше остальных снизился сектор основных материалов (-1.6%).

На текущий момент:

Dow 16,717.78 -86.93 -0.52%

Nasdaq 4,388.62 -33.47 -0.76%

S&P 500 1,932.79 -13.37 -0.69%

10 Year Yield 2.41% +0.0040 --

Gold $1,216.90 +1.40 +0.12%

Oil $89.99 -0.74 -0.82%

• Внимательно наблюдаем за рынком жилья

• Канада не будет делать резких движений с рынком жилья

У компании Microsoft (MSFT) наконец появилась возможность улучшить свой бизнес смартфонов в США для, где телефоны на ОС Windows имеют менее 4% рынка, несмотря на поддержку операторов смартфона Nokia Lumia с установленной Windows.

AT&T (T) предлагает смартфоны Lumia с пост-оплатой. Verizon (VZ) также предлагает высококлассные телефоны на ОС Windows, сделанные другими производителями.

Американцы больше предпочитают смартфоны на Android (62,9%), чем на Windows (3,9%). Тем не менее, введение дешевых активированных телефонов на Windows 8,1, с ценой от $89 за модель BLU Win JR может привлечь более американцев с низким уровнем доходов.

BLU Win JR имеет в своем арсенале неплохие аппаратные компоненты, которые сопоставимы с телефонами стоимостью от $100 на Android.

$89 является очень привлекательной ценой для телефона на Windows 8.1 с 1.2 ГГц четырехъядерным процессором Qualcomm (QCOM) Snapdragon 200, 512 Мб оперативной памяти, и объемом памяти 4GB. Этот телефон имеет слот MicroSD, совместимый с картами до 32 ГБ. Телефон также поддерживает Bluetooth 3.0 и 4G связь со скоростью загрузки до 42Mbps. BLU Win JR предлагает функцию Dual-SIM и имеет две камеры. Задняя камера имеет разрешение 5 Мп с автофокусом и светодиодной вспышкой.

Этот дешевый телефон на Windows также может записывать 720p HD видео со скоростью 30 кадров в секунду. Корпус BLU Win JR выполнен из пластика, но телефон поставляется в различных цветах.

BLU Win JR также идеально подходит для развивающихся рынков. Низкий ценник этого телефона может сделать его конкурентоспособным по сравнению с более дорогими аналогами, ценник которых обычно начинается со $100.

Сатья Наделла, генеральный директор Microsoft, недавно посетил Китай, чтобы встретиться с Чжан Мао, главой государственной администрации Китая по промышленности и торговле (SAIC). Наделла обещал полное содействие Microsoft в отношении продолжающегося антимонопольного расследования, которое SAIC инициировал против Microsoft.

Вполне вероятно, что примирительный визит Nadella был одним из факторов, благодаря которым китайские регуляторы наконец одобрили выход на китайский рынок приставки Xbox One. Запуск Xbox One в Китае ранее был отложен. Microsoft реализовала около 100 тыс. консолей Xbox в первый день (29 сентября) выпуска в Китае.

Xbox от Microsoft должен догнать PlayStation 4 в ближайшее время, так как Китай является вторым по величине рынком игр в мире.

Кроме того, по слухам, Наделла встретился с Лэй Юнем, основателем и генеральным директором Xiaomi. Xiaomi пророчат стать крупнейшим в Китае производителем смартфонов. По данным СМИ, Xiaomi может выпустить смартфон стоимостью $50 для Windows 8.1 в Китае. Хотя есть сомнения, что за $50 можно сделать высококачественный телефон, Xiaomi может придумать устройство стоимостью $89 на ОС Windows 8.1.

Если слухи подтвердятся, Xiaomi действительно может помочь Microsoft увеличить смешную 0,9%-ю долю Windows в продажах китайских смартфонов. Xiaomi имеет культ среди китайских клиентов.

Microsoft имеет хорошие шансы на улучшение продаж смартфонов Windows. Америка и Китай являются важными рынками для поиска и облачных сервисов Microsoft. Так же, как Google, Microsoft хочет больше клиентов, чтобы использовать телефоны Windows в рекламных целях и для анализа данных.

Наконец, успешная вербовка Xiaomi может стать решающим фактором для Microsoft. По прогнозам, китайская компания продаст 60 миллионов телефонов в этом году и 100 млн в 2015 году. Xiaomi можете создать клон iPhone под управлением Windows 8.1 вместо Android. Статус телефонов Xiaomi означает, что если компания произведет смартфон за $89 под Windows 8.1, телефон имеет большой шанс повторить успех $100-го Xiaomi Redmi 1s на Android.

Хоть BLU Win JR - это отличный бюджетный телефон, Xiaomi за счет международной экспансии и мирового признания бренда предлагает намного больший потенциал. Выпуск Xiaomi фирменных смартфонов по цене около $320 для Windows 8.1 также весьма возможен. Xiaomi уже делает высококлассные телефоны за $320 на Android, которые имеют аппаратные компоненты, аналогичные или даже лучше чем у моделей линии Galaxy S от Samsung.

На текущий момент акции Microsoft (MSFT) котируются по $45.81 (-0.19%)

Томас Харр, старший валютный стратег Danske Bank, полагает, что в 6-месячной перспективе пара может опуститься до $1.20.

«Пара EUR/USD совершила отскок во время заседания ЕЦБ, который, однако, носит краткосрочный характер в преддверии публикации сентябрьского отчета по занятости NFP, который, скорее всего, будет носить благоприятный характер.

Темпы экономического роста и дивергенция курсов монетарной политики в краткосрочной перспективе будут давить на EUR/USD.

Мы пересмотрели наши прогнозы по EUR/USD в сторону понижения, и теперь в 1-, 3-, 6- и 12-месячной перспективе ожидаем пару на уровнях $1.25, $1.22, $1.20 и $1.23, соответственно. Ослабление EUR, смягчение монетарной политики и рост экономики США окажут поддержку еврозоне в ближайшие 3-6 месяцев, тогда как EUR/USD нащупает дно».

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Банк России считает уровень ключевой ставки приемлемым на данный момент. Об этом в интервью ТАСС сообщила глава Банка России Эльвира Набиуллина.

"Мы сейчас оцениваем, что уровень ставки вполне приемлемый", - отметила она, напомнив, что следующее заседание совета директоров Банка России состоится в конце октября, на котором при принятии решения о ключевой ставке будут рассмотрены "все последние данные по развитию экономики, безработице, инфляции, инфляционных ожиданиях".

Глава Банка России также напомнила, что в текущем году регулятор был вынужден трижды поднимать ставку, основываясь на анализе этих данных.

/ТАСС/

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Инфляция в Москве по итогам 2014 года выйдет на уровень 8 процентов. Об этом заявил в эфире телеканала "Москва-24" министр правительства Москвы, руководитель департамента экономической политики и развития города Максим Решетников.

"Точно выйдем на 8 процентов, в следующем году пока оценка 7,5 процентов", - сказал он.

/Обновлено в 17:30 мск/

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Продажи крупнейшего российского производителя легковых автомобилей ОАО "АВТОВАЗ" снизились в сентябре 2014 года по сравнению с сентябрем 2013 года на 19 проц до 38,4 тыс машин, следует из сообщения компании.

Продажи LADA в сентябре на российском рынке составили 36,5 тыс автомобилей /-9 проц год к году/, на экспорт было отправлено 1,88 тыс машин /снижение почти в 4 раза/.

Показать динамику по итогам 9 месяцев невозможно в связи с тем, что компания ранее не раскрывала экспортные продажи. Продажи АВТОВАЗа на внутреннем рынке по итогам 9 месяцев составили 283,8 тыс машин, снизившись год к году на 17,35 проц.

Компания сообщает, что наибольший спрос зафиксирован на автомобили семейства Lada Kalina и Lada Granta. Также зафиксирован спрос на машины Lada 4X4. В сентябре автоконцерн начал продажи обновленной Lada Granta.

Рынок Казахстана принял на себя порядка 80 проц экспорта за сентябрь, уточняется в сообщении.

Стоимость нефти марки West Texas Intermediate упала ниже $ 90 впервые за последние 17 месяцев на фоне признаков того, что глобальные запасы опережают спрос. Читать далее

Цены на золото сдержанно повышаются, получая поддержку от слабой производственной статистики и первого в США случая заражения вирусом Эбола, которые вызвали спад на фондовых рынках. Читать далее

Сегодня в ходе аукциона Испания разместила облигации на сумму 3,5 млрд евро ($4,43 млрд) по рекордно низким доходностям.

Так, были размещены облигации на сумму 880 млн евро с погашением 31 января 2020 года с доходностью 0,963% по сравнению с 1,422% на прошлом аукционе, состоявшемся 7 августа.

В то же время, облигации с погашением 31 октября 2024 года на сумму 2,6 млрд евро были размещены с доходностью 2,075%.

Наиболее важными событиями завтрашнего дня станет выход данных по рынку труда США (12:30 GMT) - изменение числа занятых в несельскохозяйственных отраслях экономики и уровень безработицы. По итогам августа число занятых выросло только на 142 тыс. Напомним, в предыдущие шесть месяцев фиксировалось повышение более чем на 200 тыс. Но, несмотря на замедление, прирост рабочих мест по-прежнему остается на широкой основе - только сектор розничной торговли и информационная сфера сообщили о снижении количества рабочих. Производственный сектор, тем временем, продемонстрировал нулевое изменение, несмотря на поступающие сильные сигналы от производственного индекса ISM и региональных PMI. Наибольшее повышение числа занятых было замечено в сфере профессиональных и бизнес-услуг, образовании и здравоохранении. Что касается уровня безработицы, то он по итогам августа упал до 6,1% от 6,2%, однако уровень участия также несколько уменьшился - до 62,8 процента. Согласно средним прогнозам число занятых по результатам сентября составило 216 тыс., по сравнению с 142 тыс. в предыдущем месяце. Уровень безработицы ожидается неизменный на отметке 6,1%.

Завтра различные страны опубликуют данные по индексу деловой активности в секторе услуг - Китай (01:00 GMT), Франция (07:50 GMT), Германия (07:55 GMT), еврозона (08:00 GMT), Великобритания (08:30 GMT), США (13:45 GMT). Индекс отображает изменение настроений в сфере услуг. Вычисляется на основе опроса представителей руководящих должностей. Значение индикатора на уровне 50 пунктов свидетельствует о том, что за отчетный период не произошло ни расширения, ни сокращения сектора услуг. Превышение этой отметки означает рост в секторе. Если индикатор оказывается ниже отметки 50, это говорит об ухудшении ситуации в секторе.

В фокусе внимания инвесторов также будут данные по розничным продажам в еврозоне (09:00 GMT). Розничные продажи в еврозоне понемногу растут в этом году, но розничные расходы в целом остаются в подавленном состоянии, так как уровень розничных продаж в настоящее время остается примерно на 6 процентов ниже своего пика, зафиксированного в 2008 году. Консенсус-прогноз предполагает, что объем розничных продаж незначительно увеличился в августе после 0,4-процентного снижения в течение предыдущего месяца. Согласно средним прогнозам, показатель по результатам августа вырос на 0,1%, по сравнению с -0,4% в предыдущем месяце.

В 12:30 GMT будут опубликованы данные по торговому балансу в Канаде и США. Показатель отражает все торговые операций страны. Сальдо торгового баланса - это разницу между объемом произведенной и вывезенной из страны продукции (экспорт) и объемом продукции, ввезенной в страну (импорт). Позитивное сальдо называется профицитом, негативное дефицитом. При уменьшении торгового дефицита США вследствие увеличения экспортных операций увеличивается потребность в долларах США, что стимулирует рост американской валюты. Ожидается, что в Канаде показатель составил 1,5 млрд., а в США -41 млрд.

Данные, представленные Министерством торговли, показали: по итогам августа объем производственных заказов существенно снизился, зафиксировав при этом свой самый большой спад за всю историю наблюдений и почти компенсировав рост за прошлый месяц.

Согласно отчету, новые заказы на промышленные товары снизились в августе на 10,1 процента. Это было наибольшее падение с 1992 года. Без учета транспортных заказов, которые являются очень волатильными, новые заказы уменьшились лишь на 0,1 процента. Экономисты ожидали, что общий показатель упадет на 9,2 процента.

Ранее представленные данные указали, что производственный сектор США продолжает расширяться, хотя рост, возможно, ослабевает. Институт управления поставками заявил в среду, что датчик деловой активности вырос самыми медленными темпами в сентябре.

В сегодняшнем отчете также сообщалось: в августе заказы на транспортное оборудование упали 42,2 процента вслед за существенным ростом в предыдущем месяце, что было связано с заказами на самолеты.

Кроме того, эксперты Министерства торговли пересмотрели в сторону понижения свои оценки по росту заказов на необоронные капитальные товары без учета воздушных судов за август. Тем не менее, в департаменте сказали, что снижение в июле было меньше, чем предполагалось ранее.

Британский премьер-министр Дэвид Кэмерон пообещал уменьшить налоги и бороться за интересы Великобритании в Европе в попытке получить голоса избирателей и успокоить часть своей партии перед всеобщими выборами, запланированными на май 2015 года.

Напомним, консервативное правительство намерено повысить уровень, при котором рабочим потребуется выплачивать подоходный налог до 12,500 фунтов в год от 10,500 фунтов в течение следующего пятилетнего срока. Тем, кто будет получать от 41,900 фунтов до 50,000 фунтов, придется платить подоходный налог на уровне 40%.

«Эти меры помогут добиться снижения налогов примерно на 30 млн. фунтов (для одного миллиона человек)», сказал г-н Кэмерон.

Но он добавил, что это будет возможно только в случае, если страна сократит дефицит государственного бюджета. Правительство ожидает, что по 2018 год удастся сократить налоги на 25 млрд. фунтов. Напомним, четыре года назад г-н Кэмерон сказал, что нацелен на преодоление дефицита в 2015 году.

EUR/USD: $1.2635(E352mn), $1.2650(E402mn), $1.2700(E1.68bn), $1.2720-25(E440mn)

USD/JPY: Y109.00($291mn), Y109.20($600mn), Y109.95-110.00($441mn)

GBP/USD: $1.6100(stg1.64bn), $1.6200(stg308mn), $1.6240(stg270mn), $1.6265-70(stg319mn), $1.6285(stg181mn)

EUR/GBP: stg0.7730-35(E300mn), Stg0.7820(E300mn), stg0.7840-50(E445mn)

USD/CAD: C$1.1070($322mn), C$1.1150($150mn)

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.40% (0 б.п.).

Золото $1,214.90 (-0.05%)

Нефть (WTI) $89.61 (-1.23%)

«Почти пятая часть британских ипотечных заемщиков отметила, что им будет очень трудно возвращать кредит после роста процентной ставки». Об этом стало известно из исследования, проведенного Money Advice Service.

Большинство экономистов ожидают, что Банк Англии начнет повышать процентные ставки уже в начале следующего года, так как британская экономика продолжает быстро расти. Но Банк Англии заявил, что высокий уровень задолженности домашних хозяйств является одной из основных причин, почему стоит действовать более осторожно.

В отчете Money Advice Service говорилось: 19 процентов владельцев ипотечных кредитов будет вынуждены искать дополнительные деньги, дабы покрыть любое увеличение выплат.

Эта доля увеличится до 47 процентов, если выплаты по кредиту поднимутся на 150 фунтов в месяц, что примерно эквивалентно росту процентной ставки на 2 процентных пункта для кредита на 150 тысяч фунтов со сроком 20 лет.

«Держатели ипотечных кредитов должны быть более внимательны к тому факту, что повышение процентных ставок уже приближается», - сказал Ник Хилл из Money Advice Service .

Добавим, что данный опрос был проведен среди 3007 владельцев ипотечных кредитов с фиксированной и переменной ставкой с 22 июля по 28 июля.

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1940.25 (-0.03%), фьючерс NASDAQ вырос на 0.04% до уровня 3987.00.

Внешний фон негативный. Японские фондовые индексы завершили сессию в минусе, основные фондовые индексы Европы на текущий также снижаются.

Nikkei 15,661.99 -420.26 -2.61%

FTSE 6,530.61 -26.91 -0.41%

CAC 4,329.95 -35.32 -0.81%

DAX 9,333.04 -48.99 -0.52%

Финансовые рынки Китая сегодня были закрыты.

Ноябрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $89.47 за баррель (-1.40%)

Цены на золото торгуются по $1213.10 за унцию (-0.20%).

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете находятся в области нулевой отметки. Участники рынков оценивают заявления главы ЕЦБ Марио Драги, который предоставил некоторые дополнительные детали анонсированной ранее программы покупок ABS. Драги заявил, что срок действия программы составит как минимум 2 года и покупки окажут значительное влияние на баланс центробанка.

Инвесторы ожидают выхода данных по рынку труда США за сентябрь, которые будут представлены завтра. Данные по занятости от ADP, представленные вчера, а также статистика по количеству обращений за пособиями по безработице, третью неделю подряд находящимися ниже уровня 300 тыс., дают основание ожидать сильных правительственных данных по рынку труда США.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить новости о том, что американский производитель электромобилей Tesla Motors в на следующей неделе представит новую модель под именем Model D. Ранее в компании не упоминали о планах выпуска модели с таким названием. Сейчас компания выпускает только седан Model S, а на следующий год намечен выпуск кроссовера Model X. Акции компании на премаркете подорожали более чем на 5%.

• Отмечается хрупкость восстановления экономики еврозоны
  
• ЕЦБ будет отслеживать ситуацию на финансовых рынках с оглядкой на ценовую стабильность
  
• Небольшое улучшение ситуации на рынке труда становится заметным
  
• Позитивным моментом в отношении инфляции является рост заработных плат
  
• Снижение цен на нефть также окажет поддержку реальным доходам
  
  

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Участники рынка анализируют комментарии Драги. Дальнейшие детали относительно программы покупок ABS будут обнародованы в 15.30 GMT. ЕЦБ запустит 2-летнюю программу в 4-м квартале текущего года. Драги также подчеркнул, что в случае ухудшения ситуации в регионе, Центробанк будет готов к принятию дополнительных мер. Что касается инфляции, Драги прогнозирует, что в ближайшие годы CPI приблизится к целевому уровню.

«Отсутствие контроля за теневой банковской системой несет риск для финансовой стабильности», - заявили в Международном валютном фонде (МВФ).

Согласно данным от МВФ, сейчас теневая банковская система составляет около 7 триллионов долларов на развивающихся рынках. Это опережает рост традиционных банковских систем. «Теневой банковский сектор стремится взлететь, когда строгие банковские правила находятся на месте, что приводит к обходу данных правил», - отметил Гастон Гелос, начальник отдела глобального финансового анализа в МВФ. - «Данный сектор также растет, когда реальные процентные ставки и спреды доходности низкие, и инвесторы ищут более высокой доходности. Еще одним фактором является большой институциональный спрос на «безопасные активы», например, от страховых компаний и пенсионных фондов». Тем не менее, теневая банковская система несет риск в связи с его опорой на краткосрочное финансирование, что может привести к вынужденным продажам активов и снижению цен, когда инвесторы хотят вернуть свои деньги в короткие сроки, говорится в докладе.

Эксперты отмечают, что теневой банковский сектор является наибольшей угрозой для США - там он составляет от 15 до 25 триллионов долларов. Таким образом, МВФ призвал страны контролировать данный сектор и сделать его частью своей политики. «Чтобы оценить риски должным образом, надзорные органы и статистические ведомства должны предоставлять гораздо более подробные данные о теневом банковском секторе», сказали в МВФ.

Глава американского производителя электромобилей Tesla Motors в своем твиттере опубликовал тизер новой модели, заявив, что её презентация пройдет 9 октября. Ранее в компании не упоминали о планах выпуска модели под именем Model D. Сейчас компания выпускает только седан Model S, а на следующий год намечен выпуск кроссовера Model X.

Акции TSLA на премаркете торгуются по $253.26 (+5.42%).

Повышение рейтингов:

Аналитики JP Morgan повысили рейтинг акций Twitter (TWTR) до "лучше рынка" с "нейтрально", целевая стоимость повышена до $64 с $54

Аналитики UBS повысили рейтинг акций Bank of America (BAC) до "покупать" с "нейтрально", целевая стоимость повышена до $20 $16

Снижение рейтингов:

Аналитики UBS понизили рейтинг акций JPMorgan Chase (JPM) до "нейтрально" с "покупать"

Прочее:

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Президент России Владимир Путин дал исчерпывающие ответы на важные вопросы бизнеса, выступая перед инвесторами на форуме "Россия зовет!", - это хороший сигнал для экономики. Такое мнение глава ВТБ Андрей Костин высказал в интервью каналу "Россия 24".

"Путин дал сигналы о том, куда будет двигаться дальше Россия и российская экономика. Это сегодня самое важное. Вот так вот перед инвесторами по экономическим вопросам президент, пожалуй, не выступал со времени Санкт- Петербургского экономического форума в мае", - сказал Костин.

Он добавил, что за это время произошло много событий, прежде всего, введение и усиление секторальных санкций в отношении целого ряда крупнейших российских компаний.

Костин отметил, что на сегодняшнем выступлении российского президента мировое сообщество получило ответы на важнейшие вопросы.

"Вопросы о том, будет ли руководство РФ пытаться перевести экономику на некие мобилизационные рельсы, вводить инициативные ограничения, увеличивать дефицит бюджета, финансировать госденьгами проекты, печатать новые деньги, будет ли оно закрываться от внешнего мира, либо Россия продолжит ту линию долгосрочную, которую она проводила на протяжении последних лет. Я думаю, сегодня мировое сообщество получило ответы на эти вопросы", - подчеркнул Костин.

Зам. главы Банка Англии Бен Броудбент заявил в интервью ITV, что, хотя экономика Британии уже довольно сильна и движется к нормальному уровню, повышать ставку еще рано. "Пока нет свидетельств того, что низкие ставки усиливают риски для экономики", отметил Броудбент.

Тем не менее, он посоветовал компаниям и домохозяйствам готовиться к ужесточению монетарной политики и "разумно подходить к использованию кредитов".

САМАРА, 2 октября. /Корр.ТАСС Алексей Соколов/. Продажи автомобилей LADA в сентябре 2014 года на российском рынке составили 36 тыс 513 автомобилей, что на 38 проц больше показателя августа, сообщили сегодня в пресс-центре АВТОВАЗа.

Увеличился спрос на все выпускаемые модели. При этом наибольший прирост дали семейства LADA Kalina /+33 проц/ и LADA Granta /+42,7 проц/. Почти вдвое выросли продажи LADA 4х4, добавили в пресс-центре.

На экспорт в сентябре было направлено 1 тыс 878 автомобилей. Наибольшим внешним рынком для АВТОВАЗа является Казахстан - на него приходится около 80 проц экспорта LADA.

В 4-м квартале 2014 года АВТОВАЗ планирует вывести на рынок три новые модели, что должно положительно сказаться на продажах. Это новые нишевые модели линейки ''Кросс'' - LADA Kalina Cross, LADA 4x4 Urban и LADA Largus Cross.

В сентябре АВТОВАЗ начал продажи новой версии седана LADA Grantа.

• Программы будут длиться как минимум 2 года
  
• Покупки окажут значительное влияние на баланс
  
• Покупки активов должны более масштабно смягчить политику
  
• Решительная реализация принятых мер помогает сдерживать инфляционные ожидания

Количество новых обращений за пособием по безработице умеренно снизилось на прошлой неделе, вернувшись к посткризисному минимуму, что говорит об улучшении ситуации на рынке труда.

Департамент труда заявил: с учетом сезонных колебаний число первичных заявок на пособие по безработице уменьшилось за неделю, завершившуюся 27 сентября, на 8 000 - до уровня 287 000. Экономисты прогнозировали, что число обращений составит 299 тыс. Между тем, показатель за предыдущую неделю был пересмотрен в сторону повышения - до уровня 295 тыс. с 293 тыс.

Также отчет показал: среднее число обращений за последние четыре недели уменьшилось на прошлой неделе на 4250 - до 294 750. Данный показатель колеблется в районе 300 тыс. с конца июля. Последний раз такое значение фиксировалось в 2007 году.

Что касается вторичных заявок за пособием по безработице, то их число упало на 45 000 - до 2,400 млн. на неделе, завершившейся 20 сентября (с учетом сезонных колебаний).

Стоит подчеркнуть, что найм также набирает обороты. Представленные вчера данные показали, что занятость в частном секторе увеличилась на 213 тыс. в сентябре после +202 тыс. в августе. Но более важным окажется пятничный отчет от Министерства труда, который продемонстрирует, как обстоят дела в несельскохозяйственном секторе. По прогнозам, число занятых выросло на 216 тыс., по сравнению с +142 тыс. в августе. Что касается уровня безработицы, то он, по мнению аналитиков, останется на отметке 6.1%, что является высоким значением по историческим меркам. Чиновники ФРС в прошлом месяце подтвердили свое намерение удерживать процентные ставки на текущем уровне около нуля в течение "продолжительного времени", пока рынок труда не покажет признаки заметного улучшения.

МОСКВА, 2 октября. /Корр. ТАСС Елена Кожухова/. Рубль к середине валютной сессии четверга стабилен к корзине ввиду перепроданности и близости зоны интервенций ЦБ.

На 16.00 мск рубль теряет 8 копеек к доллару и находится на отметке 39,61 рубля за доллар, при этом укрепляясь на 2 копейки против евро, до 50,04 рубля за евро. Бивалютная корзина снижается на 3 копейки и стоит 44,30 рубля.

Рубль сегодня, несмотря на негативный внешний фон и продажи на фондовых площадках, чувствует себя стабильно, находясь у границы начала валютных интервенций по корзине / 44,40 рубля/. Глава Банка России Эльвира Набиуллина в интервью ТАСС заявила, что ЦБ РФ 1 октября в рамках валютных интервенций продал чуть более 4 млн долларов.

Аналитики отмечают, что близость зоны интервенций является одним из основных сдерживающих ослабление рубля фактором наряду с его технической перепроданностью. Однако ситуация остается опасной - факторами риска выступают продолжающие снижение нефтяные цены и нестабильная обстановка на Украине.

Старший аналитик ИГ "Норд-Капитал" Сергей Алин подчеркивает, что рубль остается в зоне повышенного риска. "Особенно напрягает сейчас столь сильная просадка в "черном золоте". Баррель Brent торгуется у уровня 92 доллара. Мы продолжаем смотреть в сторону ослабления позиций национальной валюты", - говорит он.

"Рынок остается достаточно напряженным и эмоциональным, активно реагируя на любые новости. Глобально умеренное давление на российскую валюту сохраняется, хотя уже не столь активное. В целом ситуация для российских активов во многом остается прежней: общий сдержанно-негативный новостной фон, снижение на нефтяном рынке и рост доллара преимущественно против всех валют на глобальном рынке довлеют", - добавляют аналитики Нордеа-банка.

Эксперт "БКС Экспресс" Иван Копейкин при этом отмечает, что дополнительную поддержку рублю в паре с долларом оказывает нежелание участников играть против ЦБ РФ. Копейкин также выделяет риски для возможного укрепления российской валюты, среди которых снижение цен на нефть и нестабильность ситуации на Украине. Покупать рубль эксперт советует лишь в случае стабилизации геополитической обстановки.

На рынке Forex не наблюдается значительных изменений. Евро/доллар к 16.00 мск растет на 0,14 проц до 1,2634, в начале недели достигнув минимального с 2012 года значения 1,2582. По итогам прошедшего сегодня заседания ЕЦБ ключевая процентная ставка была оставлена на прежнем уровне 0,05 проц, что было ожидаемо рынком. На динамику пары сегодня может повлиять назначенная на 16.30 мск пресс-конференция главы ЕЦБ М. Драги. Там может быть объявлено о начале количественного стимулирования региональной экономики, что оказало бы давление на евро.

Фьючерсные контракты на нефть сорта Brent с поставкой в ноябре теряют 2,07 проц и находятся на уровне 92,21 доллара за баррель на опасениях дальнейшего ухудшения ситуации в европейской экономике и сильного доллара. Американский сорт нефти WTI при этом впервые более чем за год опустился ниже 90 долларов за баррель, ноябрьские фьючерсы торгуются с понижением на 1,75 проц до 89,15 доллара.

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Рост цен на бензин в РФ за прошедшую неделю - с 22 по 28 сентября 2014 года - составил 0,2 проц, как и неделей ранее. Цены на дизельное топливо не изменились. Об этом сообщается в материалах Росстата.

Средняя цена на бензин на 29 сентября составила 33,12 рубля, в том числе на бензин марки А-76 /АИ-80/ - 29,84 рубля /рост на 0,1 проц/, АИ-92 /АИ-93 и т.п./ - 32,15 рубля /рост на 0,3 проц/, АИ-95 и выше - 34,93 рубля /рост на 0,2 проц/. Средняя потребительская цена на дизтопливо составила 33,42 рубля /как и неделей ранее/.

В Москве потребительские цены на бензин автомобильный в среднем за прошедшую неделю выросли на 0,4 проц, в Санкт- Петербурге - практически не изменились.

На АЗС Москвы бензин марки АИ-92 /АИ-93 и т.п./ можно было приобрести по цене от 31,95 до 33,9 рубля за литр, марки АИ-95 и выше - от 34,9 до 36,7 рубля; в Санкт- Петербурге - бензин марки АИ-92 /АИ-93 и т.п./ - от 30,9 до 32,5 рубля, АИ-95 и выше - от 34,5 до 36,09 рубля за литр.

Производство бензина в РФ за отчетную неделю снизилось на 8,4 проц и составило 674,9 тыс тонн, выпуск дизельного топлива снизился на 4,9 проц до 1,313 млн тонн.

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Китай Официальный выходной день

01:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Август -5.7%

01:30 Австралия Разрешения на строительство, г/г Август +9.4% +14.5%

01:30 Австралия Разрешения на строительство, м/м Август +2.5% +1.1% +3.0%

01:30 Австралия Сальдо торгового баланса, млрд Август -1.36 -0.78 -0.79

05:15 Австралия Годовой отчет РБА

08:30 Великобритания Индекс деловой активности в строительном секторе, м/м Сентябрь 64.0 63.7 64.2

09:00 Еврозона Индекс цен производителей, м/м Август -0.2% -0.2% -0.1%

09:00 Еврозона Индекс цен производителей, г/г Август -1.1% -1.1% -1.4%

11:45 Еврозона Решение по процентным ставкам ЕЦБ 0.05% 0.05% 0.05%

Евро торгуется почти без изменений против доллара, ожидая комментариев главы ЕЦБ Драги. Ранее стало известно, что совет управляющих ЕЦБ принял решение оставить основную ставку рефинансирования, ставку по кредитам и ставку по депозитам без изменений, на уровнях 0.05%, 0.30% и -0.20%, соответственно. В прошлом месяце ЕЦБ понизил все три ставки и запустил программу по покупке активов, детали которой будут обнародованы на следующей неделе. Целью программы является предоставление ликвидности для стимулирования роста и борьбы с низкой инфляцией. Теперь внимание рынков переключается на пресс-конференцию Марио Драги. Эксперты полагают, что Драги на пресс-конференции не объявит о внесении изменений в политику, но может предоставить детали относительно недавно запущенных мер. С момента последнего заседания ЕЦБ на рынках произошли некоторые изменения: EUR/USD просел примерно на 200 пунктов, а первый аукцион TLTRO показал не самые лучшие результаты. Кроме того, Германия опубликовала данные, оказавшиеся хуже прогноза. Более того, некоторые члены ЕЦБ заявили, что если запущенные меры не будут способствовать улучшению ситуации, центробанк снова может начать покупки гособлигаций. Как предполагалось ранее, будут представлены детали программы покупок активов. Эти детали должны быть более интересными и сложными, чем детали программы покупок облигаций ФРС, поскольку ЕЦБ планирует покупать облигации частного сектора.

Курс фунта заметно снизился против американской валюты, достигнув при этом месячного минимума в связи с ожиданиями пресс-конференции ЕЦБ и пятничных данных по занятости в США. Небольшое влияние на валюту оказали данные по Британии, показавшие, что активность в строительном секторе умеренно выросла по итогам прошлого месяца, зафиксировав при этом один из самых высоких темпов за всю историю наблюдений. Тем не менее, более слабое повышение числа новых заказов и занятости подняло вопрос касательно долговечности данного улучшения. Об этом было сказано в отчете, представленном ранее сегодня Markit Economics/CIPS. Согласно данным, индекс деловой активности для сектора строительства вырос в сентябре до уровня 64,2 пункта, по сравнению с 64,0 пункта в предыдущем месяце. Последнее значение оказалось вторым из максимальных за последние шесть лет после январского, когда индекс вырос до 64,6 пункта. Многие эксперты ожидали, что показатель упадет до 63,7 пункта. В отчете также говорилось, что расширение в сфере коммерческих работ и гражданского строительства начало догонять бум жилищного строительства. Добавим, правительство пытается поощрять строительство новых домов для решения проблемы с нехваткой, которая толкнула цены резко вверх в течение прошлого года. Банк Англии описал рынок жилья как самую большую угрозу для восстановления экономики страны.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара торговалась в небольшом диапазоне, вблизи уровней открытия

GBP/USD: в течение европейской сессии пара опустилась до $1.6126

USD/JPY: в течение европейской сессии пара упала до Y108.21 после чего вернулась до Y108.88

Наиболее важным событием стает ежемесячная пресс-конференция главы ЕЦБ (в 12:30 GMT). Также в этом время выйдет традиционный американский отчет по числу первичных обращений за пособием по безработице. Далее в 14:00 GMT США объявит об изменении объема производственных заказов за август. Завершится день публикацией австралийского индекса активности в сфере услуг от AiG за сентябрь (в 23:30 GMT).

EUR/USD

Ордера на продажу $1.2820/30, $1.2800, $1.2780/85, $1.2760, $1.2700

Ордера на покупку $1.2560/50, $1.2500

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6425/30, $1.6400/10, $1.6325/30, $1.6285

Ордера на покупку $1.6160, $1.6100, $1.6050

AUD/USD

Ордера на продажу $0.8900, $0.8850

Ордера на покупку $0.8700, $0.8660, $0.8650, $0.8600

EUR/JPY

Ордера на продажу Y140.00, Y139.70, Y139.10, Y138.80, Y138.00

Ордера на покупку Y137.25, Y137.00

USD/JPY

Ордера на продажу Y111.00, Y110.10

Ордера на покупку Y108.25, Y108.00, Y107.65

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.7890, stg0.7850, stg0.7830

Ордера на покупку stg0.7755/45, stg0.7700

ЯЛТА, 2 октября. /Корр. ТАСС Юлия Темерева/. Инфляция в РФ по итогам 2014 года составит около 8,2-8,3 процента, а рост промпроизводства, скорее всего, около 1,5 процентов, считает заместитель председателя правления Внешэкономбанка Андрей Клепач. Об этом он сообщил корр. ТАСС в кулуарах 13-й отраслевой научно-технической конференции "Инновационные технологии радиоэлектроники регионам России", которая проходит сегодня в Ялте.

"С точки зрения и промпроизводства, и развития экономики, конечно, потенциально мы можем расти значительно быстрее", - сказал он. Клепач считает, что те решения, которые правительство принимает, и особенно те, что еще нужно дополнительно принять, позволит ускорить темпы роста.

"Что касается инфляции, в основном это результат и снижения курса, и таких мер, связанных с защитой рынка, - антисанкций. Поэтому на следующий год все-таки уровень инфляции существенно понизится", - отметил Клепач.

САМАРА, 2 октября. /Корр.ТАСС Алексей Соколов/. АВТОВАЗ продал по программе утилизации в сентябре 2014 года более 14 тысяч машин. Об этом сегодня сообщили в пресс-центре предприятия.

В целом сентябрьские продажи по программе утилизации составили 14 тысяч 283 автомобиля LADA. Покупателям в рамах программы утилизации предоставляется скидка в 50 тысяч рублей. Также в сентябре было реализовано 1 тыс 129 машин по схеме "трейд-ин" /со скидкой в 40 тысяч рублей/.

В августе Минпромторг объявил о новой программе утилизации старых автомобилей с сентября по декабрь 2014 года для поддержки рынка, однако официального объявления о выделении 10 млрд рублей на эти цели так и не поступило. Не дожидаясь подписания правительством всех документов, крупные производители объявили о собственных программах утилизации, учитывая, что в августе рынок продаж легковых и легких коммерческих /LCV/ автомобилей в России продемонстрировал рекордное падение на 26 процентов к аналогичному уровню прошлого года, а за восемь месяцев с начала 2014 года объем продаж снизился на 18,5 процентов.

АВТОВАЗ начал реализацию программы 4 сентября и будет участвовать в ней до 15 декабря 2014 года.

/Обновлено в 15:25 мск/

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Президент РФ Владимир Путин не исключил акционирования и IPO некоторых компаний оборонно-промышленного сектора.

"Наша оборонка на сегодняшний день выпускает 25 проц продукции гражданского назначения, - сказал он на инвестфоруме "Россия зовет!" - И чтобы сделать эти предприятия более гибкими, более эффективными, более конкурентоспособными, мы не исключаем, что некоторые из них могут быть акционированы и выведены на биржу, на рынок".

Глава государства отметил, что власти сейчас внимательно смотрят на состояние некоторых предприятий ОПК. "Некоторые из них могли бы быть акционированы. Это создает более благоприятные условия для развития, имея ввиду, что государство вкладывает в ОПК значительные ресурсы", - заявил Путин.

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Президент РФ Владимир Путин связывает всплеск инфляции в России в августе-сентябре с продуктовой корзиной и введенными Россией контрсанкциями против западных стран.

"Что касается небольшого всплеска инфляции, то я думаю, что он связан прежде всего с продуктовой корзиной и с нашими действиями по ограничению импорта из стран- партнеров, - сказал он. - Но я убежден, что это носит временный характер".

При этом президент отметил, что введенные контрмеры должны придать дополнительный стимул к вложениям в сектор АПК. "Норма прибыли - солидная",- уточнил он. Путин констатировал, что в 2013 году рост сельхозсектора составил 6,2 проц. "Мы существенным образом сократили свою зависимость от мяса птицы, свинины. Сохраняется зависимость по говядине, но это перспектива для роста сельхозсектора",- считает глава государства.

Он подчеркнул, что за завышением цен на рынке продовольствия должна следить Федеральная антимонопольная служба. "Конечно, антимонопольные службы должны смотреть за необъективными тенденциями, связанными со спекуляциями на рынке", - подчеркнул Путин.

/Обновлено в 14:55 мск/

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Президент России Владимир Путин считает антироссийские санкции "полной дурью".

Отвечая на вопросы участников инвестиционного форума "Россия зовет!", глава государства подчеркнул, что Москва спокойно относится к введенным против нее ограничениям. "Не стоит на этом зацикливаться", - посоветовал он.

"Ограничения, так называемые санкции, - дурь, конечно, полная со стороны тех правительств, которые ограничивают свой бизнес, мешают ему работать, понижают его конкурентоспособность, освобождают нишу на таком перспективном рынке как российский для их конкурентов", - под аплодисменты собравшихся заметил Путин.

"Мы к этому /санкциям/ относимся спокойно. Жаль только, что нарушаются фундаментальные принципы ВТО, мировой экономики, рыночной экономики, конкуренции, подрывается доверие к международным финансовым институтам, доверие к резервным валютам - доллару и евро", - отметил российский лидер.

По его мнению, такие действия "наносят долгосрочный, невидимый на первый взгляд ущерб для всей мировой экономики".

"Мне бы очень хотелось надеяться, что этот период мы преодолеем и выйдем на устойчивый тренд развития мировой экономики, а Россия будет, разумеется, вносить свой вклад в эту работу", - заверил глава государства.

/Обновлено в 14:35 мск/

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Китайские коммерческие банки обратились к российским властям с просьбой рассмотреть изменения в нормативы достаточности капитала, как условие своей экспансии. Об этом ТАСС заявил заместитель министра финансов РФ Алексей Моисеев.

"Они хотят пару изменений в нормативы ЦБ, есть несколько нормативов, которые им кажутся неудобными - это нормативы достаточности капитала", - сказал он, подчеркнув, что этот вопрос находится в компетенции Банка России.

"Мы заинтересованы в расширении сотрудничества с китайской финансовой системой", - сказал Моисеев.

Норматив достаточности собственных средств /базового капитала/ Н1.0 - основной норматив, который обязаны соблюдать все кредитные организации в России. На сегодня требование, установленное ЦБ РФ, - 10 проц.

Тема либерализации условий работы на российским финансовом рынке обсуждалась на встрече первого заместителя председателя правительства РФ Игоря Шувалова с представителями 12 китайских коммерческих банков в Пекине в сентябре.

Шувалов сообщил тогда в интервью ТАСС о том, что обсуждается возможность ослабления ограничений для торговли в юанях и использования юаня для кредитования российских инвесторов. В частности, рассматривается возможность кредитоваться в юанях на сроки до трех-пяти лет /сейчас - один год/. Кроме того, китайские партнеры просят смягчить положения закона об иностранных инвестициях в стратегические предприятия.

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Россия намерена активизировать сотрудничество с зарубежными инвестфондами и банками, заявил президент РФ Владимир Путин, выступая на инвестиционном форуме "Россия зовет!". При этом Путин подчеркнул, что государство готово оказывать поддержку тем секторам и компаниям, которые попали под санкции.

"В обновлении экономики и инфраструктуры мы намерены использовать как собственные финансовые ресурсы и источники, так и активизировать сотрудничество с инвестиционными фондами, банками из других государств", - заявил он.

Путин отметил, что "доверие серьезных финансовых структур к России не снижается". По его словам, это видно по работе Российского фонда прямых инвестиций. "В совместные инвестиционные платформы уже привлечено порядка 15 млрд долларов", - напомнил он. Президент особо отметил активную работу партнеров из стран Азии и Ближнего Востока.

"В проекте бюджета на предстоящие три года предусмотрены средства на докапитализацию РФПИ", - сообщил глава государства. "Пополнение ресурсов фонда будет проведено в 2016-2017 годах", - сказал Путин. "РФПИ должен быть докапитализирован до запланированного уровня, что позволит фонду серьезно расширить линейку проектов", - подчеркнул он.

Президент напомнил, что в предстоящий период пополнятся также ресурсы Внешэкономбанка. "Начиная с текущего года, в его уставный капитал будет направляться не менее 30 млрд рублей", - сказал он, добавив, что соответствующие средства предусмотрены.

"Для сохранения масштабов участия Внешэкономбанка в национальной экономике ему будет обеспечен необходимый объем ликвидности", , - заявил Путин.

"Государство готово оказывать поддержку тем секторам и компаниям, которые попали под непосредственное действие санкций, в том числе, принять участие в увеличении капитала российских банков", - подчеркнул президент.

В интервью итальянскому изданию Corriere della Sera перед сегодняшним заседанием ЕЦБ Марио Драги дал понять, что в ходе заседания Управляющий совет сосредоточит внимание на инфляционной стратегии.

"Мы должны выполнить нашу основную задачу, а именно - вернуть инфляцию к уровню 2%", заявил он. "Сегодня мы обсудим, что можно для этого сделать".

Глава ЕЦБ, однако, подчеркнул, что этого нельзя добиться лишь посредством монетарной политики, и назвал рост инвестиций в качестве ключевого фактора восстановления экономики еврозоны. Это, в свою очередь, должно поощряться на национальном уровне, путем проведения финансовых и структурных реформ.

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Банк России представил в Госдуму проект Основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики /ДКП/ на 2015 год и период 2016 и 2017 годов, одобренный советом директоров ЦБ 26 сентября. Об этом ТАСС сообщили в думском комитете по финансовому рынку.

Согласно документу, Банк России с 2015 года будет проводить ДКП в рамках режима таргетирования инфляции. При этом стоит задача снизить инфляцию с 4,5 проц в 2015 году до 4 проц в 2016 году и в дальнейшем поддерживать ее вблизи данного уровня. Решения по ДКП, направленные на достижение целей по инфляции, будут приниматься на основе оценки текущего состояния экономики и среднесрочного прогноза ее дальнейшего развития. При этом должны учитываться существующие внешние и внутренние риски, способные оказать значительное влияние на финансовую систему и экономику в целом.

Банк России рассмотрел три сценария возможного развития российской экономики в 2015-2017 годах. Базовый сценарий ЦБ по ключевым предпосылкам близок к базовому сценарию, подготовленному Минэкономразвития, отмечала ранее председатель Банка России Эльвира Набиуллина. Этот сценарий, который ЦБ считает наиболее вероятным, предполагает сохранение геополитических рисков на повышенном уровне в первой половине 2015 года и их дальнейшее постепенное снижение. Влияние уже введенных санкций, включая ухудшение доступа к внешним финансовым рынкам для российских компаний, будет иметь пролонгированное действие. Это станет сдерживающим фактором для роста экономики в 2015 году. Базовый сценарий не предполагает повышения налоговой нагрузки и существенных изменений параметров тарифной политики.

Данный сценарий исходит из постепенного снижения цен на нефть до 102,5 доллара за баррель в 2017 году за счет расширения мирового предложения нефти в связи с увеличением ее добычи из нетрадиционных источников в Северной и Латинской Америке и ростом экспорта с Ближнего Востока. Инфляция снизится до 4,5-5 проц по итогам 2015 года, 3,7-4,2 проц - в 2016-2017 годах. Темп прироста ВВП с 0,9-1,1 проц в 2015 году увеличится до 1,8-2 проц в 2016 году и 2,2-2,5 проц в 2017 году. Годовые темпы прироста денежной массы в этот период ожидаются на уровне 9-12 проц. Банк России считает, что в этом случае риски для финансовой стабильности будут умеренными и введение специальных мер поддержки финансового сектора не потребуется.

Альтернативные сценарии основаны на более негативных предпосылках. Второй сценарий предполагает более длительное действие внешнеторговых ограничений, а также повышение налоговой нагрузки на экономику, что усилит отток частного капитала. Снижение инфляции будет происходить в течение более продолжительного периода, чем в базовом сценарии. В случае реализации этого сценария ЦБ, по словам Набиуллиной, будет уделять повышенное внимание поддержанию финансовой стабильности и "готов использовать дополнительные инструменты, в том числе нестандартные". Третий сценарий дополнительно ко второму допускает снижение цен на нефть до 87 долларов в 2017 году и более значительное замедление роста экономики /не выше 0,5 проц в течение трех лет/. Особое внимание будет уделяться "финансовой стабильности, недопущению снижения доверия к национальной финансовой системе, к национальной валюте", отмечала глава ЦБ. При этом будет использоваться широкий спектр инструментов, а также международные резервы для устранения рисков финансовой стабильности.

Согласно закону о ЦБ, Банк России до 1 октября представляет в Госдуму проект основных направлений ДКП, что и было сделано. Документ поступил в Госдуму 30 сентября, сообщили ТАСС в профильном комитете. Окончательный вариант должен быть внесен не позднее 1 декабря. Вероятно, он будет содержать дополнительный сценарий. При рассмотрении проекта основных направлений ДКП на заседании правительства РФ 25 сентября Набиуллина сообщила, что ЦБ дополнительно прорабатывает четвертый, стрессовый, сценарий, который предполагает резкое и более существенное падение цены на нефть. "Мы рассматриваем возможность включения данного сценария в документ на следующем этапе доработки проекта", - поясняла она.

Цены среди производителей еврозоны уменьшились по итогам августа, но меньше, нежели полагали эксперты, что было связано с ростом стоимости тяжелой техники. Последнее изменение подчеркивает необходимость принятия правительством новых мер для поддержки экономики.

Статистическое управление Евростат сообщило: в августе цены производителей упали на 0,1 процента по сравнению с -0,2 процента в июле (пересмотрено с -0,1%), во главе чего стояло снижение стоимости энергоносителей. Эксперты прогнозировали снижение на 0,2 процента.

Цены на тяжелую технику выросли на 0,1 процента, а затраты на энергию упали на 0,4 процента.

Цены на нефть снижаются с августа по причине слабых экономических сигналов со стороны Европы и Китая. Некоторые экономисты ожидают, что такая динамика сохранится и в 2015 году.

Стоит подчеркнуть, что падение цен производителей в августе является частью широкой проблемы дефляционного давления. С начала текущего года только в июне было зарегистрировано увеличение цен.

На ежегодной основе цены производителей упали на 1,4 процента (самое большое снижение с марта). Ожидалось, что показатель упадет на 1,1 процента.

Эксперты отмечаю: глобальный финансовый кризис и последующий кризис еврозоны заметно уменьшил готовность банков к кредитованию, ухудшил деловую уверенность и привел к рекордному росту безработицыкоторая, в свою очередь, надавила на готовность потребителей тратить. Теперь еврозона стоит перед угрозой дефляции, которая еще больше усложняет возможность погасить долг. Напомним, потребительская инфляция снова замедлилась в сентябре, поскольку некоторые цены на продукты питания и энергоносители упали, усиливав ожидания, что Европейский центральный банк продолжит смягчать свою политику.

Портфельный менеджер ATFX Currency Management Ильян Йотов полагает, что в условиях стагнирующей европейской экономики и настойчивого дефляционного давления шансы на дальнейшее смягчение политики ЕЦБ весьма высоки.

«Глава ЕЦБ Драги с предельной ясностью представил амбициозные планы по увеличению размера активов на балансе Банка, а также дал понять, что ЦБ готов задействовать дополнительные нетрадиционные меры по смягчению монетарной политики», - заявил эксперт.

По его мнению, ЕЦБ стал на шаг ближе к реализации полномасштабной программы QE, и теперь дивергенция курсов политики ЕЦБ и других Центробанков стала более выраженной, что должно сохранять давление на европейскую валюту.

Активность в британском строительном секторе умеренно выросла по итогам прошлого месяца, зафиксировав при этом один из самых высоких темпов за всю историю наблюдений. Тем не менее, более слабое повышение числа новых заказов и занятости подняло вопрос касательно долговечности данного улучшения. Об этом было сказано в отчете, представленном ранее сегодня Markit Economics/CIPS.

Согласно данным, индекс деловой активности для сектора строительства вырос в сентябре до уровня 64,2 пункта, по сравнению с 64,0 пункта в предыдущем месяце. Последнее значение оказалось вторым из максимальных за последние шесть лет после январского, когда индекс вырос до 64,6 пункта. Многие эксперты ожидали, что показатель упадет до 63,7 пункта.

В отчете также говорилось, что расширение в сфере коммерческих работ и гражданского строительства начало догонять бум жилищного строительства. Добавим, правительство пытается поощрять строительство новых домов для решения проблемы с нехваткой, которая толкнула цены резко вверх в течение прошлого года. Банк Англии описал рынок жилья как самую большую угрозу для восстановления экономики страны.

В Markit Economics сообщили: рост новых заказов и занятости замедлился до четырехмесячного минимума, так как строители столкнулись с резко растущими расходами и падением поставок некоторых материалов.

«Активность в секторе жилищного строительства остается «ярким пятном» в строительном секторе, но опережающая динамика начала исчезать. Кроме того, жилищное строительство продолжает фиксировать самые интенсивные нагрузки на поставщиков, а также недостаток квалифицированной рабочей силы», - заявил Тим Мур, старший экономист Markit.

• Комитет видит заметные геополитические и событийные риски
  
• Комитет считает финансовые рынки удивительно устойчивыми
  
• Комитет по финансовой политике: Новых инструментов должно хватить для борьбы с рисками для стабильности
  
• Комитет по финансовой политике просит Минфин о контроле за соотношением долга и дохода
  
• Комитет по финансовой политике просит Минфин о контроле за соотношением объема кредита и стоимости недвижимости
  
• Комитет по финансовой политике просит Минфин о новых полномочиях в отношении жилищного сектора

EUR/USD: $1.2635(E352mn), $1.2650(E402mn), $1.2700(E1.68bn), $1.2720-25(E440mn)

USD/JPY: Y109.00($291mn), Y109.20($600mn), Y109.95-110.00($441mn)

GBP/USD: $1.6100(stg1.64bn), $1.6200(stg308mn), $1.6240(stg270mn), $1.6265-70(stg319mn), $1.6285(stg181mn)

EUR/GBP: stg0.7730-35(E300mn), Stg0.7820(E300mn), stg0.7840-50(E445mn)

USD/CAD: C$1.1070($322mn), C$1.1150($150mn)

По итогам сегодняшних торгов большинство основных фондовых индексов Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись в минусе. Сводный фондовый индекс Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI Asia Pacific опустился в ходе торгов на 0,6%, снижение индикатора продолжается пятую сессию подряд. Падение этого индикатора в сентябре достигло 5%, став максимальным с мая 2012 года. Читать далее ...

Corriere della Sera

Нефтяная революция началась: США опережают саудовцев

Через месяц Соединенные Штаты будут производить больше нефти, чем Саудовская Аравия, пишет Массимо Гаджи в статье, опубликованной в газете Corriere della Sera. "Начиная с октября, Америка будет производить больше нефти, чем Саудовская Аравия. Преодоления этого исторического рубежа ждали давно - с тех пор, как революция "сланцевого газа" позволила США в значительной степени увеличить производство сырой нефти и природного газа. Цифры очень важны, но до определенного пункта, еще и потому, что по некоторым специфическим продуктам - таким, как легкая нефть, опережения саудовцев еще не произошло, в то время как опережения России Америка должна дождаться до конца этого десятилетия", - пишет автор статьи.

Frankfurter Allgemeine

Доллар существенно укрепит свои позиции

Валютный стратег американского инвестбанка Morgan Stanley Ханс Редекер считает, что валютные рынки ждут "тектонические изменения". Под ними эксперт, как сообщает немецкая газета Frankfurter Allgemeine, имеет в виду "структурную переоценку стоимости доллара": в скором времени американская валюта существенно укрепит свои позиции по отношении к большей части других мировых национальных валют. Причину грядущей переоценки Редекер, как говорится далее, видит в глобальной задолженности, достигшей рекордного уровня. Так, несмотря на то, что уровень задолженности американских граждан со времен экономического кризиса 2008 года снизился по отношению к ВВП на 19%, государственная задолженность, наоборот, возросла. Аналогичная ситуация наблюдается и в других западных промышленно развитых странах вроде Швеции, Норвегии и Канады, а также в развивающихся странах.

The Financial Times

Как санкции США и ЕС вредят западным нефтегазовым компаниям

Несколько англоязычных изданий освещают проблемы, с которыми столкнулись Exxon Mobil и другие зарубежные компании, работающие в России. Exxon заключила с "Роснефтью" соглашения о 10 совместных предприятиях, но на днях останавливает работу на последнем из них: будет закупорена скважина "Университетская-1". Schlumberger выводит менеджеров-экспатов из России. Есть риск и для Total. "Exxon обдумывает свой курс после того, как санкции нанесли удар по ее амбициозным планам в России" - так озаглавлена статья в The Financial Times. "В другие времена или в другом месте нефтегазовое месторождение, открытое Exxon Mobil в Русской Арктике, стало бы поводом для ликования в головном офисе компании в Техасе", - пишут журналисты Эд Крукс и Джек Фарчи. Но сейчас месторождение "Победа" в Карском море останется лишь "дразнящей перспективой". "Exxon не сможет играть какую-либо роль в освоении месторождения, пока не будут отменены санкции, наложенные США и ЕС на экспорт [в Россию] технологий и услуг, предназначенных для освоения Арктики", - поясняет газета.

ABC

Испанские производители цитрусовых получают максимальную помощь от ЕС

В понедельник Еврокомиссия одобрила новый план чрезвычайной помощи производителям овощей и фруктов, который станет ответом на российское эмбарго, сообщает ABC. На эти цели выделено до 165 млн евро, самая большая поддержка будет оказана испанским производителям цитрусовых, сказано в статье, подготовленной журналистами редакции. "Программа может охватить до 58600 тонн испанских апельсинов, клементинов и мандаринов, а всего помощь коснется 96 тыс. тонн цитрусовых по всему ЕС", - говорится в статье. Испания также получит поддержку, чтобы изъять с рынка до 20400 тонн моркови, огурцов, стручкового перца и помидоров, 8700 тонн груш и яблок, 6900 тонн киви, вишни и столового винограда.

Согласно аналитическим расчетам Merrill Lynch, по паре USD/JPY зафиксирован сильный спрос в области Y108.40-50, со стопами ниже. При этом скопление ордеров на продажу эксперты видят в районе Y108.90/00, а прорыв выше обусловит движение к сопротивлению на Y109.21. Между тем, аналитики Merrill Lynch отмечают, что USD/JPY вряд ли сумеет подняться выше отметки Y110.00 в обозримом будущем, хотя положительные данные по рынку труда в США могут оказать паре кратковременную поддержку. В банке полагают, что к концу года пара подойдет на текущих уровнях, в районе Y108.00.

Пара EUR/USD может упасть ниже $1,25, если ЕЦБ представит конкретные детали крупномасштабных покупок активов (LSAP), известных как количественное смягчение, по результатам заседания, которое состоится позднее в четверг, говорит Дзюнъити Исикава, аналитик IG Securities. В случае падения она найдет поддержку около $1,255, но может пробить психологически важный уровень $1,250, если ЕЦБ продемонстрирует положительную позицию по LSAP. Но если глава ЕЦБ Драги продемонстрирует осторожную позицию, то это может еще больше понизить склонность мировых инвесторов к риску и вызвать закрытие коротких позиций по евро и иене. Инвесторы ждут результатов заседания ЕЦБ после разочаровывающих экономических индикаторов еврозоны.

Комментарии аналитиков IG Securities приводит агентство Dow Jones Newswires.

В ходе сегодняшних торгов нефть West Texas Intermediate торговалась у минимальной более чем за 17 месяцев отметки после вчерашнего падения по итогам публикации правительственных данных о росте запасов в крупнейшем хранилище США вторую неделю подряд. Запасы в оклахомском Кушинге, крупнейшем терминале хранения WTI, на прошлой неделе увеличились на 315 тысяч баррелей - до 20,5 миллиона баррелей, сообщило вчера Управление по энергетической информации. Члены Организации стран-экспортеров нефти не настроены сокращать объемы добычи даже в условиях избыточного предложения на рынке, утверждает Morgan Stanley.

Эксперты из Brown Brothers Harriman ожидают сегодня от главы ЕЦБ Марио Драги ответов на несколько очень важных вопросов. Их, как и многих других инвесторов, интересует? каким в итоге будет объем, состав и продолжительность программы покупки активов, о которой заявил ЕЦБ на предыдущем заседании.

Не исключено, что ЕЦБ примет решение снизить рейтинг ценных бумаг, которые он готов покупать, оказав тем самым существенную поддержку банкам в периферийных странах. Однако практически при любом из вариантов сегодняшнее решение ЕЦБ и пресс-конференция Драги могут стать источником повышенной волатильности для евро и для валютного рынка в целом.

В 07:00 GMT глава Норвежского Банка Ойстен Олсен выступит

В 08:30 GMT Испания проведет аукцион по продаже 5-ти и 10-ти летних долговых обязательств

В 08:30 GMT отчет Комитета по финансовой политике Банка Англии

В 09:00 GMT Франция проведет аукцион по продаже 10-ти и 15-ти летних бондов

В 16:00 GMT член FOMC Уильям Дадли выступит с речью

В 17:00 GMT член FOMC Деннис Локхард выступит с речью

В 17:30 GMT заместитель главы Банка Англии по монетарной политике Бен Броадбент выступит с речью

В 23:45 GMT член FOMC Джеймс Буллард выступит с речью

Согласно опубликованным сегодня статданным Австралийским бюро статистики, в августе дефицит торгового баланса страны сократился до минимума с апреля. Показатель с учетом сезонных колебаний составил A$790 тыс. по сравнению с дефицитом в размере A$1,08 млрд. в июле. Данные почти совпали с ожиданиями аналитиков, которые прогнозировали дефицит в размере A$790 тыс. В августе экспорт упал на 2% в месячном выражении, в то время как импорт снизился на 3%, говорится в сообщении ABS.

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.2807 (2878)

$1.2764 (1817)

$1.2695 (695)

Цена на момент написания обзора: $1.2655

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2590 (2996)

$1.2530 (1675)

$1.2490 (1563)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 октября составляет 65303 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3000 (4936);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 октября составляет 63335 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2600 (6268);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 1 октября составило 0,97 против 0,97 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6500 (2726)

$1.6400 (1759)

$1.6301 (1692)

Цена на момент написания обзора: $1.6229

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.6194 (2579)

$1.6098 (3626)

$1.5999 (2009)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 3 октября составляет 33083 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6700 (3649);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 3 октября составляет 42293 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6300 (4582);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 1 октября составило 1,27 против 1,27 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** - Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Китай Официальный выходной день

01:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Август -5.7%

01:30 Австралия Разрешения на строительство, г/г Август +9.4% +14.5%

01:30 Австралия Разрешения на строительство, м/м Август +2.5% +1.1% +3.0%

01:30 Австралия Сальдо торгового баланса, млрд Август -1.36 -0.78 -0.79

05:15 Австралия Годовой отчет РБА

Доллар упал против большинства основных валют, показав крупнейшее дневное падение с мая на фоне разговоров о том, что валюта за последний месяц выросла слишком быстро и много. Помимо этого, пара USD/JPY находится под давлением на фоне усиления нежелания инвесторов рисковать ввиду новых опасений относительно мирового экономического роста после выхода слабого индекса менеджеров по снабжению (PMI) в нескольких странах с крупными экономиками, протестов в Гонконге и беспокойства по поводу первого случая заболевания эпидемией Эбола в США во вторник. Читать далее ...

"Если факты никак не укладываются в теорию - надо ее менять", - гласит старая пословица. Но часто оказывается, что легче придерживаться теории, чем изменить факты. Так считает канцлер Германии Ангела Меркель и другие европейские лидеры, приверженцы жесткой экономии. Хотя факты и лежат у них прямо перед носом, они продолжают отрицать реальность.

Жесткая экономия не удалась, но ее защитники готовы претендовать на победу на основании самого слабого из возможных доказательств: экономика уже не находится в рецессии, так значит жесткая экономия сработала! Но с такими претензиями можно также логично сказать, что, спрыгнув с обрыва, мы нашли лучший способ сползти вниз с горы; в конце концов, мы же спустились.

Каждый спад приходит к концу. Успех следует измерять не по тому, что восстановление в конечном итоге происходит, а как быстро оно охватывает ситуацию и насколько обширный ущерб наступит после спада.

Жесткая экономия была настоящим истребительным бедствием, которое становится все более очевидным, так как экономика Европейского Союза вновь сталкивается с рецессией, сохраняющаяся безработица на рекордно высоком уровне, а реальное ВВП на душу населения во многих странах остается ниже докризисных уровней.

Наиболее страдающие страны находятся в депрессии. Нет другого слова, чтобы описать экономику Испании или Греции. Сказать, что экономика идет на поправку лишь потому, что уровень безработицы снизился на пару процентных пунктов, или потому, что мы видим проблеск небольшого роста, похоже на слова средневекового доктора, который считает, что кровопускание работает, потому что пациент еще не умер.

Проще говоря, долгая рецессия снижает потенциал роста в Европе.

Хотя продолжают расти доказательства того, что жесткая экономия не работает, Германия и другие ястребы удваивают ставку на нее, выбирая будущее Европы на базе теории с длинной историей дискредитирования.

Источник: Project Syndicate

Валютный стратег американского инвестиционного банка Morgan Stanley Ханс Редекер считает, что валютные рынки ждут "тектонические изменения". Как сообщает немецкая газета Frankfurter Allgemeine, под изменениями эксперт имеет в виду "структурную переоценку стоимости доллара": в скором времени американская валюта существенно укрепит свои позиции по отношении к большей части других мировых национальных валют.

Причину грядущей переоценки Ханс Редекер видит в глобальной задолженности, достигшей рекордного уровня. Так, несмотря на то, что уровень задолженности американских граждан со времен экономического кризиса 2008 года снизился по отношению к ВВП на 19%, государственная задолженность, наоборот, возросла. Аналогичная ситуация наблюдается и в других западных промышленно развитых странах вроде Швеции, Норвегии и Канады, а также в развивающихся странах.

Немалую роль в этом процессе сыграла финансовая политика американской ФРС. "Вообще-то, федеральный резерв принимает решения применительно к США, однако его политика влияет на весь остальной мир, - рассказывает аналитик. - Если, например, процентная ставка в США уменьшается, то же самое происходит во всем остальном мире, причем в некоторых случаях она порой падает ниже уровня, который бы соответствовал экономической мощи той или иной страны".

Подобная кредитно-денежная политика ФРС, как говорится далее, привела к тому, что большие объемы капитала потекли в развивающиеся экономики Азии и Латинской Америки. В 2003 году долговые обязательства азиатских стран перед Западом составляли порядка 300 млрд долларов, на сегодняшний же день эта цифра составляет 2,5 трлн долларов. Если стоимость доллара на мировом валютном рынке возрастет, то пропорционально ему возрастет и сумма долговых обязательств.

"Так как экономики растут не одинаково, то в итоге произойдет адаптация курсов: конкретнее - доллар вырастет в стоимости по отношению к другим валютам за исключением британского фунта", - заключает эксперт, добавляя, что помимо этого укреплению курса доллара будет способствовать рост экономики США. В следующем году курс должен установиться на уровне 1,15 доллара за евро.

Основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются в минусе.

Индекс Nikkei снизился до самого низкого уровня за последние две недели на Токийской фондовой бирже.

Накануне в Нью-Йорке существенно упали индексы после публикации данных о худшем, чем ожидалось, положении в промышленном секторе США. Это подтолкнуло к продаже долларов и покупке иены, курс которой заметно повысился. Удорожание национальной валюты приводит к падению котировок акций японских компаний, активно работающих на зарубежных рынках, включая автомобилестроительные, отмечает биржевой аналитический портал "Никкэй".

Австралийские акции также упали на фоне роста национальной валюты после публикации позитивных данных по числу размещений разрешений на строительство в Австралии.

Рынки Китая закрыты в связи с Национальным праздником.

На текущий момент:

Nikkei 225 15,790.68-291.57 -1.81%

S&P/ASX 200 5,291 -43.13 -0.81%

Австралийский доллар вырос после публикации данных по числу размещения на строительство в Австралии. Сегодня данные бюро статистики показали, что в августе объем выданных разрешений на строительство в Австралии вырос на 3% по сравнению с предыдущим месяцем и на 14,5% по сравнению с тем же периодом годом ранее.

Курс доллара США снизился по отношению к иене после достижения шестилетнего максимума 110,09 в среду. Пара USD/JPY находится под давлением на фоне усиления нежелания инвесторов рисковать ввиду новых опасений относительно мирового экономического роста после выхода слабого индекса менеджеров по снабжению (PMI) в нескольких странах с крупными экономиками, протестов в Гонконге и беспокойства по поводу первого случая заболевания эпидемией Эбола в США во вторник. Давление на пару также оказывает фиксация прибыли по длинным позициям по доллару США перед оглашением решения Европейского центрального банка по процентной ставке позднее сегодня и выходом в пятницу данных по числу рабочих мест вне сельского хозяйства в США. Пара также снижается из-за продаж со стороны японских экспортеров и падения доходности казначейских облигаций США, а также ухудшения отношения рынка к доллару после более сильного, чем ожидалось, падения индекса PMI ISM США в сентябре до 56,6 с 59,0 в августе, а также более низкого окончательного индекса PMI для производственной сферы США Markit за сентябрь, который составил 57,5 против предварительного значения 57,9.

Евро немного вырос по отношению к доллару США, отскочив от двухлетнего минимума перед оглашением решения Европейского центрального банка по процентной ставке позднее сегодня

В Nomura не ожидают анонсирования дополнительных мер ЕЦБ на заседании в четверг: "Мы не ожидаем, что ЕЦБ будет анонсировать дополнительные меры на заседании. Тем не менее, мы считаем, что совет управляющих сохранит явный уклон в сторону дальнейших действий, если это будет необходимо. Это будет сделано через выражение о намерении использовать дополнительные нетрадиционные инструменты и изменить размер и/или состав нетрадиционного вмешательства, которое станет необходимым для дальнейшего противостояния риску слишком долгого периода низкой инфляции.

Помимо выкупа активов, мы ожидаем, что ЕЦБ остается обеспокоенным уменьшением динамики в бизнес-цикле и видит явные риски снижения экономической перспективы. В целом, мы рассчитываем, что Драги сохранит уровень угрозы дальнейших действий как повышенный (насколько это возможно), дабы попытаться сохранить давление на валютный курс и сохранить инфляционные ожидания, которые остаются под давлением, под контролем. Мы продолжаем оценивать вероятность широкомасштабной программы выкупа активов в 40% в текущем году и в 45% до марта следующего года, в то время как риски в отношении этих вероятностей остаются сдвинутыми в сторону роста".

Разрешения на строительство, публикуемые Австралийским бюро статистики, отражают число разрешений на новые строительные проекты. Показатель включает в себя движения корпоративных инвестиций (выразителей экономической динамики Австралии). Чем больше число разрешений, тем позитивней влияние на австралийскую валюту.

• В августе 2014 года число разрешений на строительство выросло на 1,2% и рост продолжается три месяца.

• С сезонной коррекцией в августе число разрешений на строительство выросло на 3,0%, рост продолжается два месяца.

• Число разрешений на строительство домов в частном секторе мало изменилось.

• С сезонной коррекцией в августе число разрешений на строительство домов в частном секторе снизилось на 1,8% после роста на 1,3% в июле.

• Число разрешений на строительство в частном секторе экономики без учёта домов выросло в августе на 3,1%, рост продолжается три месяца.

• С сезонной коррекцией в августе число разрешений на строительство в частном секторе без учета домов выросло на 9,6%, рост продолжается два месяца.

• Стоимость одобренных к строительству объектов выросла в августе на 0,8%, рост продолжается два месяца подряд. Стоимость одобренных жилых домов выросла на 1,4%, рост продолжается четыре месяца. Стоимость одобренных нежилых зданий снизилась на 0,5%, снижение продолжается девять месяцев.

• С сезонной коррекцией стоимость одобренных к строительству объектов выросла в августе на 0,5% после снижения на 10,9% в июле. Стоимость одобренных жилых домов выросла на 3,0%, рост продолжается два месяца. Стоимость одобренных нежилых зданий снизилась на 4,5%, снижение продолжается два месяца.

Австралийский доллар вырос после публикации данных по числу размещения на строительство в Австралии.

Курс доллара США снизился против основных валют после того, как данные о производственной активности в крупнейшей экономике мира оказались слабее прогнозов. Окончательные данные, опубликованные Институтом управления поставками (ISM), показали: в сентябре активность в производственном секторе США ухудшилась, превзойдя при этом средние прогнозы экономистов.

Индекс PMI для производственной сферы США упал в сентябре до 57,5 пункта против 59,0 пункта в августе и предварительного значения на уровне 57,9 пункта. Значение выше 50 указывает на расширение производственной деятельности. Отметим, что последнее чтение было ниже оценок экспертов - ожидалось уменьшение до 58,6. Между тем, суб-индекс производства снизился до 59,6 в сентябре с 60,7 в августе, в то время как компонент занятости вырос до 56,4 с 54,6.

Давление на доллар также оказали данные по расходам на строительство. В то время как расходы на частное и государственное строительство в США заметно уменьшились, Министерство торговли опубликовало вчера отчет, выявивший неожиданное падение расходов на строительство в августе месяце.

В докладе говорится: расходы на строительство упали на 0,8% с учетом сезонных колебаний до годового уровня $ 961,0 млрд. в августе с пересмотренной июльской оценки $ 968,8 млрд. Падение стало неожиданностью для экономистов, которые ожидали, что расходы на строительство поднимутся на 0,5%.

Евро ранее снизился против доллара, оказавшись под давлением слабых данных по еврозоне. Как стало известно, деловая активность в производственном секторе неожиданно снизилась в прошлом месяце в связи с первым в этом году падением числа новых заказов. Производство также упало в сентябре, что отмечалось впервые с апреля. Об этом стало известно из отчета, который был опубликован Markit Economics. Окончательный производственный индекс PMI упал в сентябре до уровня 50,3 пункта, самого низкого уровня с июля прошлого года, по сравнению с 50 пункта в августе и предварительной оценкой за сентябрь на уровне 50,7 пункта. Добавим, данный показатель остается выше нейтральной отметки 50, отделяющей рост от сокращения, уже 15-й месяц подряд. Что касается отдельных стран, то в сентябре индекс PMI для производственной сферы Германии сократился до 49,9 по сравнению с 51,4 в августе, а во Франции показатель вырос до 48,8 с 46,9. Данные также показали: суб-индекс новых заказов, который измеряет спрос, упал до 49,3 в прошлом месяце с 50,7 в августе, в то время как рост новых экспортных заказов немного замедлился. Это произошло несмотря на ослабление курса евро до минимумов 2013 года и падение почти на 9% по сравнению с майским пиком.

Фунт немного подешевел ранее против американской валюты в связи с публикацией отчета, который показал: британский производственный сектор расширился в сентябре самыми медленными темпами за последние 17 месяцев из-за ослабления спроса в стране и в Европе. Согласно данным, индекс производственной активности от Markit/CIPS упал по итогам прошлого месяца до уровня 51,6 пункта (самое низкое значение с апреля прошлого года), что оказалось ниже консенсус-прогноза на отметке 52,6 пункта. Добавим, показатель за август был пересмотрен в сторону понижения - до 52,2 пункта с ​​52,5 пункта. В Markit сообщили, что рост новых заказов замедлился в течение третьего месяца подряд - частично за счет высокого курса фунта стерлинга и слабого спроса в Европе. Опрос PMI также указал на самый слабый рост цен на продукцию за последние 15 месяцев, отразив снижение затрат на сырье и возросшую конкуренцию. Добавим, цены на сырье упали впервые за пять месяцев в связи с укреплением курса фунта по отношению к евро. Между тем, стало известно, что производственные компании ускорили темпы найма после спада в августе. Тем не менее, рост найма остается ниже темпов, отмечавшихся в начале этого года.

Инвестиционные менеджеры в среду продолжили толкать японскую иену вниз против доллара США, и пара доллар/иена на короткое время пробила отметку 110 впервые за более чем шесть лет.

С середины августа иена потеряла 7% на фоне ожиданий повышения процентных ставок в США. Федеральная резервная система, как ожидается, завершит программу покупки активов в предстоящие недели. Многие инвесторы считают, что центральный банк США начнет повышать ставки в следующем году, так как восстановление экономики укореняется, тогда как Банк Японии сохраняет сверхмягкую денежно-кредитную политику. Эти разница в политике сделает активы, деноминированные в долларах, более привлекательными.

Курс иены внимательно отслеживается в Японии. Акции многих экспортеров растут в цене, так как доллары, которые они зарабатывают за рубежом, стоят больше в пересчете на иену. С другой стороны, компании, которые полагаются на импорт топлива или других сырьевых товаров, говорят, что это внезапное падение иены может повредить их прибыли.

В ходе азиатской сессии пара USD/JPY может продолжать торговаться в диапазоне Y108,80-109,30 после резкого падения накануне в преддверии заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике позднее сегодня, отмечают в Sumitomo Mitsui Banking Corp. Пара может войти в фазу коррекции после роста выше Y110 вчера впервые с августа 2008 года. Принимая во внимание, что экономические данные США, вышедшие в начале этой недели, были слабыми, снизив ожидания инвесторов относительно роста, укрепление пары пока завершено. По мнению банка, спрос на доллар США при снижениях, вероятно, будет оставаться сильным, когда пара пробьет вниз уровень Y109.

• Наблюдается более сильная спекулятивная активность на рынке жилья, чем следует

• Разговоры о "мыльном пузыре" на рынке жилья "не помогают"

• Риск на рынке жилья локализованный, но достаточно сильный, чтобы повлиять на экономику

• Знаем о различиях на рынках жилья по регионам

• Oтношение цен на дома к доходам - на верхней границе исторического диапазона

• Цены на дома росли значительно быстрее, чем доходы

• Бремя погашения не особенно высокое

• Нельзя повысить доступность жилья увеличением спроса

• Целевая помощь может помочь покупателям жилья в первый раз

• Без ответа со стороны предложения, помощь увеличит цены

• Ограничения в отношении размера кредита к стоимости вряд ли будут

• Окончательное решение останется за регулятором

МОСКВА, 2 октября. /ТАСС/. Правительство РФ сегодня обсудит проблемы конкуренции в сфере торговли и реализацию программы расселения аварийного жилья. В числе других вопросов повестки заседания кабмина, насчитывающей более 20 пунктов, - рассмотрение законопроектов о социальных выплатах жителям Крыма.

Как сообщила пресс-служба правительства, доклад "О состоянии конкуренции в сфере торговли в РФ" будет представлен Минпромторгом РФ. "Отмечается, что рынок розничной торговли в стране характеризуется относительно низкой степенью консолидации практически по всем категориям товаров, за исключением рынка бытовой техники и электроники", - говорится в материалах к заседанию.

Что касается вопроса повестки о ликвидации аварийного жилищного фонда, то, по данным правительства, в 2014 году планируется расселить 2,87 млн кв м, в которых проживает более 211 тыс человек. Общий объем средств на текущий год составляет 91,28 млрд рублей.

Два законопроекта, которые, в случае одобрения сегодня кабмином будут внесены в Госдуму - касаются Крыма. Один из них предусматривает, что реализация прав на обязательное социальное страхование жителей полуострова в полном объеме осуществляется с 1 января 2015 года. Второй регулирует вопросы выплаты крымчанам пособий по безработице.

Еще один законопроект предполагает введение обязательного психического тестирования кандидатов в судебные приставы, включая выявление склонностей к алкоголизму и наркомании. Данный проект закона предложен Минюстом РФ.

Минюст также внес на рассмотрение законопроект, разрешающий подачу уведомления о проведении митинга в последний рабочий день, предшествующий долгим праздникам. Это делается во исполнение постановления Конституционного суда. По действующему закону, уведомление о проведении публичного мероприятия должно быть подано не ранее 15 и не позднее 10 дней до дня проведения самого мероприятия. Но этот срок иногда полностью выпадает на выходные /например, новогодние праздники/. В этих случаях и можно будет подавать заявку в последний рабочий день.

Кроме того, правительство распределит федеральные субсидии регионам по некоторым сельскохозяйственным направлениям - на развитие мелиорации, на бытовое обустройство начинающих фермеров, на развитие семейных животноводческих ферм.

(сырье/цена закрытия/изменение, %)

Light Crude 90.70 -0.03%

Gold1,213.50 -0.16%

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Nikkei 225 16,082.25 -91.27 -0.56%

S&P/ASX 200 5,334.13 +41.32 +0.78%

FTSE 100 6,557.52 -65.20 -0.98%

CAC 40 4,365.27 -50.97 -1.15%

Xetra DAX 9,382.03 -92.27 -0.97%

S&P 500 1,946.16 -26.13 -1.32%

NASDAQ Composite 4,422.09 -71.31 -1.59%

Dow Jones 16,804.71 -238.19 -1.40%

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,2617 -0,10%

GBP/USD $1,6181 -0,20%

USD/CHF Chf0,9563 +0,15%

USD/JPY Y108,98 -0,57%

EUR/JPY Y137,50 -0,68%

GBP/JPY Y176,33 -0,78%

AUD/USD $0,8732 -0,15%

NZD/USD $0,7781 -0,40%

USD/CAD C$1,1161 -0,31%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:00 Китай Официальный выходной день

01:00 Австралия Продажи новостроек, м/м Август -5.7%

01:30 Австралия Разрешения на строительство, г/г Август +9.4%

01:30 Австралия Разрешения на строительство, м/м Август +2.5% +1.1%

01:30 Австралия Сальдо торгового баланса, млрд Август -1.36 -0.78

05:15 Австралия Годовой отчет РБА

08:30 Великобритания Индекс деловой активности в строительном секторе, м/м Сентябрь 64.0 63.7

09:00 Еврозона Индекс цен производителей, м/м Август -0.1% -0.2%

09:00 Еврозона Индекс цен производителей, г/г Август -1.1% -1.1%

11:45 Еврозона Решение по процентным ставкам ЕЦБ 0.05% 0.05%

12:30 Еврозона Пресс-конференция главы ЕЦБ

12:30 США Первичные обращения за пособием по безработице, тыс. Сентябрь 293 299

14:00 США Производственные заказы, м/м Август +10.5% -9.2%

23:30 Австралия Индекс услуг от AIG Сентябрь 49.4

Основные фондовые индексы США начали четвертый квартал с распродажи. Индекс Russell 2000 приблизился к коррекции, инвесторы обеспокоены по поводу слабой экономики в Европе и готовности Федеральной резервной системы прекратить программу покупки облигаций. Читать далее