Новости и прогнозы рынков CFD — 19-01-2021

Большинство компонентов  DOW в плюсе (16 из 30). Лидер роста - American Express Co. (AXP; +3.84%). Аутсайдер - The Goldman Sachs Group, Inc. (GS; -1.97%). 

8 из 11 секторов S&P в плюсе. Больше всего вырос сектор коммуникационных услуг (+2.3%). Наибольшее снижение показывает сектор защиты потребителей (-0.25%). 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Экономисты Standard Chartered улучшили свои прогнозы роста ВВП Новой Зеландии на 2021 и 2020 годы, поскольку рост ВВП уже восстановился до уровней, существовавших до COVID. Они также ожидают, что РБНЗ будет сохранять учетные ставки без изменений в 2021 году, учитывая лучшие перспективы на 2021 год.

"Мы повышаем наши прогнозы роста ВВП на 2021 и 2020 годы до 4,9% и -2,7% с 4,2% и -4,8% соответственно, чтобы учесть более высокий, чем ожидалось, рост в 2020 году".

"Несколько факторов должны продолжать поддерживать восстановление роста в 2021 году, в том числе повторное открытие мировой экономики, относительно успешное сдерживание COVID-19 внутри страны, рост цен на активы, экспансионистская фискальная политика и адаптивная денежно-кредитная политика".

"Мы ожидаем, что Резервный банк Новой Зеландии (РБНЗ) сохранит свою адаптивную денежно-кредитную политику, но дальнейшее снижение ставок маловероятно, учитывая лучшее, чем ожидалось, восстановление роста до сих пор и значительное смягчение политики в 2020 году. Однако если экономические условия ухудшатся или развернутые нетрадиционные инструменты окажутся менее эффективными, чем ожидалось, мы видим риск того, что РБНЗ снизит ставку на 15 б.п. в мае".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США упал во вторник, при этом более широкий аппетит к риску стал более позитивным, поскольку инвесторы приветствовали комментарии кандидата в министры финансов США Джанет Йеллен о необходимости серьезных фискальных стимулов.

Падение доллара произошло после роста на 2% в 2021 году, что застало врасплох многих инвесторов, сделавших ставку на дальнейшее снижение после его слабости в 2020 году.

В январе американскому доллару помог рост доходности казначейских облигаций США и некоторая осторожность инвесторов по поводу силы восстановления мировой экономики после пандемии коронавируса. Но большинство аналитиков придерживаются своих призывов к ослаблению доллара.

Йеллен, выступая во вторник перед Финансовым комитетом Сената, призвала законодателей "действовать масштабно" в отношении следующего пакета помощи от коронавируса, добавив, что выгоды перевешивают издержки более высокого долгового бремени.

"Похоже, что аппетит к риску сегодня находится в лучшей поддержке. Ожидания восходят к идее быстрого фискального стимулирования США", - сказал Саймон Харви, старший аналитик валютного рынка Monex Europe.

"Существует постоянное понимание того, что существует поддержка большого фискального стимулирования и широкой двухпартийной поддержки в Сенате, в отличие от длительного процесса примирения", - добавил он.

Йеллен также заявила, что стоимость доллара должна определяться рыночными силами, добавив, что Соединенные Штаты должны противостоять попыткам других стран искусственно манипулировать стоимостью валюты, чтобы получить торговое преимущество.

Это контрастирует с уходящим президентом-республиканцем Дональдом Трампом, который часто выступал против укрепления доллара.

Индекс доллара, который измеряет стоимость валюты по отношению к корзине других валют, упал на 0,27%, до 90,52, но все еще был выше своего более чем 2,5-летнего минимума 89,206, достигнутого в начале этого месяца.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Пара AUD/USD отступает от своего пика на уровне 0.7813, установленного в апреле 2018 года. Рынок ждет политического заседания Резервного банка Австралии (РБА) 2 февраля для ясности, поскольку макро оценки, изложенные в прошлогоднем ноябрьском заявлении о денежно-кредитной политике, нуждаются в обновлении. Рефляционные сделки берут передышку, но они по-прежнему активизируются на падениях, согласно DBS Bank.

"На своем последнем заседании по вопросам политики в прошлом году РБА утверждал, что он не ожидает повышения процентной ставки (в настоящее время на уровне 0,1%) в течение следующих трех лет. Рынок все чаще ставит под сомнение позицию РБА на фоне более сильного, чем ожидалось, восстановления экономики по мере того, как рынок переходит в фазу оптимизма в отношении вакцин. Это, вероятно, повод ожидать, что австралийский доллар все еще будет находить покупателей на откатах".

“Наблюдается потеря импульса в сочетании с отрицательным сигналом дивергенции/конвергенции скользящей средней - устойчивое снижение пары AUD/USD ниже поддержки 0,7641 приведет к более глубокой коррекции".

"Тактически, мы настроены на покупки при падении до уровня 0,7520, что немного выше 38,2% коррекции по Фибоначчи (0.6991-0.7820) около 0.7504. Мы добавимся к покупкам на отметке 0.7465, но если пара упадет до 0,7405 наш прогноз станет недействительным".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Аналитики Credit Suisse ожидают, что поддержка на уровне 1.2058/54 устоит на данный момент. Между тем, сопротивление находится на уровне 1,2134, и затем на отметке 1,2167.

"Пара EUR/USD резко упала после подтверждения небольшой вершины "голова и плечи" ниже ценовой поддержки на 1,2132/22, при этом слабость уже расширилась до нашей первой цели снижения на 1,2065/54 - декабрьский минимум, 38,2% отката от ралли в ноябре / январе и 55-дневная средняя. Мы продолжаем искать попытку найти здесь "дно" на данный момент и ждем восстановление до сопротивления, наблюдаемого первоначально на уровне 1.2134, затем 13-дневной средней и уровне 1.2167/80, который мы, как ожидаем, ограничит рост".

"Выше 1,2167/80, пара EUR/USD может увидеть более глубокое восстановление к "линии шеи" к вершине на 1,2223/31, и в случае дальнейшего роста можно будет предположить, что коррекционный откат подходит к концу и пара может вернуться к максимумам на 1,2350/55".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Главный экономист Банка Англии Энди Халдейн заявил во вторник, что по-прежнему ожидает быстрого восстановления экономики после того, как будут распространены вакцины против COVID, что позволит сдержать безработицу.

Халдейн сказал, что он ожидал, что восстановление будет более быстрым, чем после финансового кризиса 2008-2009 годов, поскольку экономический коллапс в 2020 году нанес меньший ущерб балансам бизнеса и домашних хозяйств с меньшим "нависанием" плохих долгов, чем во время финансового кризиса.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Citi обсуждает перспективы USD/JPY и сохраняет медвежий настрой, ожидая движения до 99 в первом квартале и до 97 в первой половине этого года.

"Хотя общая слабость доллара США является основной причиной, мы считаем, что внутренние портфельные инвестиции в японский фондовый рынок могут быть дополнительным фактором для укрепления иены. Учитывая силу американских акций, мы не удивимся, если Nikkei 225 протестирует отметку 30 000, но более высокие цены на акции на этот раз не будут иметь положительной корреляции с USD/JPY", - отмечает Citi.

"Наш базовый сценарий предусматривает дальнейшее падение пары USD/JPY, примерно до 97 в первой половине этого года. Хотя мы полагаем, что иена не превзойдет другие валюты G10, такие как евро или австралийский доллар, в условиях тяги к риску (наш базовый сценарий), рисковый сценарий с субъективной вероятностью около 25% заключается в том, что USDJPY упадет примерно до 95 в этом году",- добавляет Citi.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы упали во вторник, так как инвесторы следили за надеждами на восстановление экономики и речью нового министра финансов США Джанет Йеллен.

Читать далее 

Как стало известно, стоимость молочной продукции увеличилась на 4,8%, до $3 593 за метрическую тонну после того, как выросла на 3,9% в ходе предыдущего аукциона. Результаты аукциона также показали, что стоимость цельного сухого молока увеличилась на 2,2%, составив $3 380 за метрическую тонну после того, как выросла на 3,1% в ходе предыдущего аукциона. Тем временем, цена обезжиренного сухого молока увеличилась на 7,0%, до $3 243 за метрическую тонну после того, как поднялась на 4,1% в ходе предыдущего аукциона.

Молочные товары составляют значимую долю экспорта Новой Зеландии, поэтому динамика их цен напрямую влияет на курс новозеландского доллара. После оглашения итогов аукциона пара NZD/USD торгуется на уровне NZD0.7113, с повышением на 0,10%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 6-месячные векселя на сумму 50,189 млрд. долларов

• Доходность 6-месячных казначейских векселей составила 0,095% против 0,090% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 3,09 по сравнению с 3,29 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 49,69% от объёма размещения по сравнению с 54,54% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 2,87% от объёма размещения по сравнению с 10,79% на предыдущем аукционе

• Первичные дилеры выкупили 47,44% от объёма размещения по сравнению с 34,67% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 3-месячные векселя на сумму 52.834 млрд. долларов

• Доходность 3-месячных казначейских векселей составила 0,085% против 0,090% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 2,99 по сравнению с 2,92 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 44,57% от объёма размещения по сравнению с 38,61% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 3,22% от объёма размещения по сравнению с 11,74% на предыдущем аукционе.

• Первичные дилеры выкупили 52,21% от объёма размещения по сравнению с 49,65% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США повышаются, так как инвесторы оценивают выступление Джанет Йеллен, кандидата на пост главы Министерства финансов США в администрации Джо Байдена, перед Комитетом по финансам Сената, а также квартальную отчетность Bank of America (BAC) и Goldman Sachs (GS).

В ходе своего выступления на слушаниях по утверждению ее кандидатуры в Сенате Йеллен заявила, что Конгресс должен поддержать масштабные меры стимулирования экономики, чтобы избежать “более длительной и болезненной рецессии”, тогда как беспокоится о росте долга не стоит. Она также сказала, что верит, что курс доллара должен определяться рынком. По словам Йеллен, США “не стремятся ослабить свою валюту для получения конкурентного преимущества, и должны противодействовать попыткам других стран сделать это”. Бывшая глава ФРС также добавила, что будет противодействовать “любым попыткам иностранных государств искусственно манипулировать стоимостью валюты для получения несправедливого преимущества в торговле”. Она также отметила, что Китай - это важный стратегический конкурент Соединенных Штатов и США нужно работать с союзниками, чтобы противостоять Пекину. Более того, она призвала бороться с такими нечестными практиками Китая, как кража интеллектуальной собственности и принудительная передача технологий, и выразила готовность использовать все инструменты для решения проблемных вопросов с Китаем. Джанет Йеллен также сообщила, что Байден не хочет повышать налоги во время пандемии, но намерен отменить некоторые льготы налоговой реформы Трампа 2017 года, приносящие выгоды богатым.

Участники рынка также продолжают следить за квартальными отчетами американских компаний, так как сезон корпоративной отчетности начинает набирать обороты. Сегодня свои результаты за четвертый квартал 2020 года огласили Bank of America (BAC) и Goldman Sachs (GS). 

В Bank of America сообщили о получении прибыли на уровне $0.59 в расчете на одну акцию, что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.54 на одну акцию. В то же время выручка компании не оправдала ожиданий Уолл-стрит. Акции BAC подорожали на 1.1%.

Goldman Sachs отчитался о прибыли в $12.08 в расчете на одну акцию, что оказалось заметно выше среднего прогноза аналитиков на уровне $7.36 на одну акцию. Квартальная выручка компании также существенно превзошла ожидания аналитиков, чему способствовали солидные результаты по операциям по торговле облигациями и андеррайтинга. Несмотря на солидные квартальные результаты, стоимость акции GS снизилась на 0.8%.

Большинство компонентов  DOW в плюсе (18 из 30). Лидер роста - American Express Co. (AXP; +3.11%). Аутсайдер - Walgreens Boots Alliance Inc. (WBA; -1.85%). 

8 из 11 секторов S&P в плюсе. Больше всего вырос энергетический сектор (+1.73%). Наибольшее снижение показывает сектор недвижимости (-0.25%). 

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Цены на нефть выросли во вторник, так как оптимизм в отношении того, что правительственные стимулы в конечном итоге укрепят рост мировой экономики и спрос на нефть перевесил опасения о том, что возобновившиеся блокировки COVID-19 снижают потребление топлива.

Читать далее 

Золото выросло во вторник, поскольку доллар ослаб в преддверии выступления кандидата на пост министра финансов США Джанет Йеллен, и перспективы увеличения фискальных стимулов поддержали привлекательность слитков в качестве хеджирования инфляции.

Читать далее 

Как отмечает Barron’s, Netflix (NFLX) откроет сезон квартальной отчетности технологических компаний во вторник после закрытия рынка, предоставив результаты, которые будут внимательно анализировать участники рыка, поскольку отрасль готовится к переходу к посткоронавирусной экономике.

Netflix отчиталась о значительном росте подписчиков по итогам кварталов, закончившихся в марте и июне, поскольку многие американцы перестали ходить в офис - или куда-либо еще - и обращались к сервисам потокового мультимедиа за развлечениями. В квартале, закончившемся в сентябре, темпы прироста числа подписчиков замедлились больше, чем ожидали аналитики Уолл-стрит, что поставило под сомнение устойчивость бума в предыдущих двух кварталах.

Что касается четвертого квартала, то "медведи" говорят о рисках того, что негативное влияние на рост числа подписчиков Netflix могли оказать недавнее повышение цен и усиливающаяся конкуренция со стороны таких сайтов, как HBO Max, Peacock и Disney+. Но также верно и то, что пандемия Covid-19 в последние месяцы обострилась, что могло способствовать росту новых подписчиков и снижению оттока существующих.

По прогнозам самой Netflix, по итогам квартала, закончившегося в декабре, компания рассчитывала получить выручку в $6.6 млрд., прибыль в $1.35 в расчете на одну акцию и прирост новых подписчиков на 6 млн. (по сравнению с 2.2 млн. в предыдущем квартале). Консенсус-прогноз аналитиков Уолл-стрит предполагает выручку в $6.6 млрд., прибыль в $1.38 на акцию и 5.9 млн. новых подписчиков. 

Для акций Netflix количество подписчиков часто было более важным показателем, чем выручка и чистая прибыль. Но со временем ситуация может измениться, поскольку компания начинает генерировать положительный свободный денежный поток.

Аналитик Morgan Stanley Бенджамин Суинберн (Benjamin Swinburne) на прошлой неделе отметил, что Netflix переходит от компании, движимой чистым приростом подписчиков, к компании с привязкой к генерации значительного свободного денежного потока.

"После ускоренного проникновения потокового видео в 2020 году Netflix в этом году получает поддержку беспрецедентного глобального масштаба и еще более сильного преимущества перед конкурентами, которое поддерживает постоянный рост доли на более широком рынке телевидения стоимостью в $500 млрд.", - написал он.

Суинберн считает, что акции Netflix теперь выглядят дешевыми: он видит потенциал роста на 30%, отмечая, что их валюации снизилась в период Covid. Суинберн ранжирует акции Netflix на уровне "Overweight" с целевой стоимостью в $650/акцию. 

Аналитик Canaccord Мария Риппс (Maria Ripps) недавно подтвердила свой рейтинг на уровне "Buy" и оценку целевой стоимости в $630/акцию для акций Netflix. В своем аналитическом отчете Риппс отметила, что, несмотря на обострение конкуренции, сервис Netflix продолжал доминировать по продолжительности просмотров в 2020 году, "благодаря обширности и глубине его библиотеки оригинального контента".

Риппс также добавила, что тогда, как Netflix повысила цены и прекратила предлагать возможность бесплатного пробного использования сервиса, конкуренты полагались на существенные скидки, чтобы привлечь подписчиков, более склонных к переходу на другие сервисы потокового видео. Она прогнозирует увеличение числа подписчиков на 6.7 млн. в квартале, закончившемся в декабре, и на 28.6 млн. в 2021 году, в том числе на 9.4 млн. в первом квартале.

Между тем аналитик Citi Джейсон Базине (Jason Bazinet) в своем недавно выпущенном отчете заявил, что Disney (DIS), а не Netflix - лучший выбор на будущее в сегменте видео по подписке. Базине повысил свою оценку целевой стоимости акций Netflix до $580/акцию с $450. Но он сохранил их рейтинг на уровне "Neutral", поскольку считает, что инвесторы, желающие сделать ставку на видеосервисы по подписке, должны инвестировать в Disney.

"Мы предпочитаем Disney по двум причинам", - сообщил Базине в своем отчете. “Во-первых, мы думаем, что у Disney, как участника, включившегося в гонку в последний момент, есть более быстрый и легкий путь к увеличению числа подписчиков в течение следующих трех лет. Во-вторых, мы подозреваем, что в ближайшие несколько кварталов у Netflix могут возникнуть проблемы, поскольку повышение цен потенциально замедляет квартальный чистый прирост подписчиков, что с точки зрения тактики разочаровывает Уолл-стрит. Disney, с другой стороны, может поддерживать относительно стабильные цены".

Аналитик также отмечает, что у Netflix больше контента, чем у Disney, и, вероятно, расходы первой компании будут превосходить расходы последней до 2024 года. Но, как он подметил, контент Disney получает более высокие оценки как на Rotten Tomatoes, так и на IMDB, чем оригиналы Netflix, и у Disney более низкие цены и гибкие планы, которые можно объединять с Hulu и ESPN. Он считает, что Disney обгонит Netflix по количеству подписчиков к 2023 году.

На текущий момент акции NFLX котируются по $502.84 (+0.98%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Результаты исследований, опубликованные Conference Board, показали: по итогам ноября ведущий экономический индекс (LEI) для Мексики вырос на 1,8 процента, и составил 104,3 пункта (2016=100).

Напомним, ведущий экономический индекс является средневзвешенным показателем, который рассчитывается на основании ряда макроэкономических показателей. Показатель характеризует развитие экономики в течение последующих 6-ти месяцев. Существует также эмпирическое правило, что выход значения индикатора в отрицательной области в течение трех месяцев подряд является индикатором замедления развития экономики страны.

Между тем, совпадающий экономический индикатор (CEI) вырос на 0,7 процента в ноябре, и составил 100,9 пункта (2016 = 100).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Среда окажется весьма информативным днем недели. В 07:00 GMT Британия представит индекс потребительских цен и индекс розничных цен за декабрь. Индикатор отслеживает изменение розничных цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. В расчет индекса включены цены на продукты питания, одежду, расходы на образование, здравоохранение, транспорт, коммунальные платежи, досуг. Индикатор рассчитывается ежемесячно и является основным «барометром» уровня инфляции в любой стране, в том числе, и в Великобритании. Считается самым важным инфляционным показателем. Ожидается, что ИПЦ вырос на 0,3% за месяц и на 0,5% годовых.

В 10:00 GMT еврозона опубликует индекс потребительских цен за декабрь. Согласно прогнозу, ИПЦ вырос на 0,3% по сравнению с ноябрем и упал на 0,3% в годовом выражении.

В 13:30 GMT Канада выпустит индекс потребительских цен за декабрь. Ожидается, что индекс вырос на 1% годовых.

В 15:00 GMT в Канаде будет оглашено решение Банка Канады по основной процентной ставке, а также выйдет отчет Банка Канады по денежно-кредитной политике. Согласно прогнозу, ставка будет сохранена на уровне 0,25%.

Кроме того, в 15:00 GMT США опубликуют индекс состояния рынка жилья от NAHB за январь. Индикатор показывает оптимизм потребителей в секторе недвижимости. Индекс рассчитывается на основании нескольких факторов, к которым относятся продажи новых домов, ожидаемые продажи в ближайшие полгода, а также количество предполагаемых покупателей. Значение показателя выше уровня 50 пунктов указывает на благоприятные перспективы продаж, а ниже указывает на негативный прогноз. Ожидается, что индекс остался на уровне 86 пунктов.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

С ростом количественного смягчения после финансового кризиса 2008 года, усугубленного пандемией Covid-19, центральные банки усиливают контроль над финансовыми рынками. Это часть эпохи подпитываемого долгами государственного капитализма, который выглядит все более уязвимым. Системе нужен сброс. У Джо Байдена есть возможность укрепить международную валютную систему после того, как он вступит в должность президента США 20 января - огромная задача, которая далеко не входит в число его приоритетов, пишут Виллем Мидделкоп и Дэвид Марш в статье на OMFIF .

Ясно одно. Все, что администрация Байдена предпримет в этой области, потерпит неудачу, если США не вовлекут Китай конструктивным и конструктивным образом. Есть большая вероятность, что все закончится неудачей. Что бы ни случилось, больше инвестиционных средств потекут в безопасные убежища, включая золото.

Вот три сценария, основанные на разной степени напряженности между США и Китаем:

Низкая напряженность: коронавирусный кризис  побуждает обе страны к расширению сотрудничества. США и Китай, возможно, в сопровождении ЕС, введут CBDC. В рамках денежной перезагрузки Вашингтон и Пекин соглашаются с большей ролью специального права заимствования Международного валютного фонда или новой «синтетической гегемонистской валюты», подобной той, которую предложил Карни в 2019 году. Это заставит Китай с большей готовностью поддержать доллар, усиливая интернационализацию юаня, выполняет одну из долгосрочных целей Китая.

Средняя напряженность: в то время как США имеют преимущество в виде поставок основной мировой резервной валюты, экономика Китая чувствует себя намного лучше , благодаря тому, что они ранее справились с пандемией. Экономические последствия не будут достаточно серьезными, чтобы способствовать существенному расширению мирового сотрудничества. Мы переживем еще четыре года путаницы. Балансы центральных банков станут еще более напряженными. МВФ необходимо будет предоставить поддержку баланса и помощь в реструктуризации долга десяткам стран, находящихся под угрозой банкротства.

Высокая напряженность: США встревожены растущей экономической и военной мощью Китая. Мировая экономика понесла серьезный ущерб, препятствуя восстановлению после кризиса, вызванного коронавирусом. США усиливают санкции против Китая из-за прав человека и геополитических проблем. Поскольку международное экономическое и валютное сотрудничество серьезно затруднено, Китай объявляет свой цифровой юань соперником доллара, отказывается от встреч G20 и пытается укрепить сотрудничество в Азии по созданию зоны юаня.

Во всех трех сценариях давление на международную систему будет расти вместе с опасениями по поводу более высокой инфляции и обесценивания валюты. 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade со ссылкой на OMFIF

Правительство Испании во вторник классифицировало Мадрид и другие регионы, пораженные штормом Филомена на прошлой неделе, как зоны стихийных бедствий, что повлечет за собой чрезвычайные субсидии и другие меры поддержки.

Шторм принес самый сильный снегопад за последние десятилетия и нанес ущерб испанской столице на сумму не менее 1,4 млрд евро ($1,70 млрд), согласно предварительной оценке мэрии, хотя оппозиционные партии оспаривают эту цифру.

Упавшие деревья и сугробы, которые превратились в ледяные глыбы во время последовавшего похолодания, заблокировали дороги и железнодорожные пути, перебив поставки в Мадрид и оставив полки супермаркетов пустыми.

Огромные усилия по очистке, в которых участвовали тысячи полицейских, пожарных и военнослужащих, восстановили некоторую степень нормальной жизни в городе и восстановили большую часть общественного транспорта.

Но многие дороги еще предстоит расчистить, и правительство региона предупредило, что дожди, ожидаемые в среду, могут вызвать наводнения и дальнейший хаос.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Во вторник HSBC заявил, что планирует закрыть 82 филиала в Великобритании в этом году после снижения посещаемости его розничной сети и роста цифрового банкинга.

Кредитор заявил, что после закрытия у него останется 511 филиалов в Великобритании, при этом многие из оставшихся филиалов будут реконструированы.

Представитель HSBC сказал, что банк будет стремиться перераспределить пострадавших сотрудников в близлежащие отделения, где это возможно, добавив, что клиенты увидят отмену встречных услуг в некоторых из оставшихся отделений.

Пандемия COVID-19 нанесла удар по финансам банков, заставив кредиторов сократить расходы, в то время как все больше клиентов выбрали онлайн-банкинг, поскольку людей поощряли оставаться дома, чтобы бороться с распространением вируса.

“Направление движения действительно довольно ясно, и это подтверждается сокращением использования филиалов и увеличением цифрового взаимодействия, которое мы наблюдаем из первых рук”, - сказал Джеки Ухи, глава сети HSBC в Великобритании.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 1.12% (+3 б.п.).

Нефть (WTI) $52.91 (+1.05%)

Золото $1,838.90 (+0.49%)

Оптовые продажи в Канаде выросли в ноябре седьмой месяц подряд - на 0,7% до рекордного уровня в $67,4 млрд. Пять из семи подсекторов сообщили о росте продаж, во главе с подсектором машин, оборудования и поставок и подсектором строительных материалов и поставок. Примечательно, что этот рост отражает более высокие внутренние продажи канадских товаров, поскольку как импорт, так и экспорт ключевых сырьевых товаров снизились в ноябре.

Объем оптовой торговли в ноябре вырос на 0,9%.

Спрос на оптовые товары в основном сохранялся до ноября, поскольку продажи росли седьмой месяц подряд. Это произошло несмотря на то, что некоторые ограничения на предпринимательскую деятельность начали ужесточаться в некоторых провинциях в ноябре в ответ на вторую волну COVID -19. Однако, по большей части, существенные ограничения не вступили в силу до декабря.

Продажи в ноябре были на 4,4% выше, чем уровень до пандемии, зафиксированный в феврале 2020 года, при этом объем продаж в шести из семи подсекторов превысил уровень до COVID- 19. Кроме того, все подсекторы сообщили о продажах в ноябре 2020 года, которые были выше, чем в ноябре 2019 года, как и в октябре 2020 года по сравнению с октябрем 2019 года.

Оптовые запасы снизились в ноябре второй месяц подряд. Запасы в ноябре снизились на -0,6% до $89,6 млрд - это самый низкий уровень с марта 2019 года.

Отношение запасов к продажам упало второй месяц подряд до 1,33 за ноябрь - это самый низкий уровень с мая 2018 года. Это отношение является мерой времени (в месяцах), необходимого для исчерпания запасов, если продажи останутся на прежнем уровне.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 3,787.75 (+0.68%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.77% до уровня 12,901.25. Внешний фон позитивный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию преимущественно в плюсе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент повышаются. 

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете позитивную динамику, так как инвесторы готовятся к инаугурации избранного президента Джо Байдена, которая состоится уже завтра, ожидая выступления Джанет Йеллен, кандидата на пост главы Министерства финансов США в новой администрации, перед Комитетом по финансам Сената позднее сегодня утром.

СМИ сообщают, ссылаясь на подготовленный текст выступления, что в ходе своего выступления на слушаниях по утверждению ее кандидатуры в Сенате Йеллен будет призывать законодателей поддержать масштабные меры стимулирования экономики, чтобы избежать “более длительной и болезненной рецессии”.  Кроме того, она, вероятно, подтвердит приверженность новой администрации рыночному курсу доллара США, что сильно отличается от позиции уходящего президента Дональда Трамп, который требовал вмешательств в ситуацию с валютными курсами.

Важных статистических данных, которые смогли бы оказать влияние на настроения участников рынка, перед открытием не публиковалось.

Участники рынка продолжают следить за квартальными отчетами американских компаний, так как сезон корпоративной отчетности начинает набирать обороты. Утром свои результаты за четвертый квартал 2020 года огласили Bank of America (BAC) и Goldman Sachs (GS).

В Bank of America сообщили о получении прибыли на уровне $0.59 в расчете на одну акцию, что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.54 на одну акцию. В то же время выручка компании не оправдала ожиданий Уолл-стрит. Акции BAC на премаркете подешевели на 1.5%.

Goldman Sachs отчитался о прибыли в $12.08 в расчете на одну акцию, что оказалось заметно выше среднего прогноза аналитиков на уровне $7.36 на одну акцию. Квартальная выручка компании также существенно превзошла ожидания аналитиков, чему способствовали солидные результаты по операциям по торговле облигациями и андеррайтинга. Стоимость акции GS на премаркете подскочила на 1.8%.

После закрытия торговой сессии ожидается публикация квартальной отчетности Netflix (NFLX). Аналитики прогнозируют, что по итогам отчетного периода компания покажет прибыль на уровне $1.41 в расчете на акцию при выручке в $6.624 млрд.

Позднее на этой неделе свои квартальные результаты обнародуют Morgan Stanley (MS), Procter & Gamble (PG), UnitedHealth (UNH), Travelers (TRV), IBM (IBM), Intel (INTC) и др.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Продажи в обрабатывающей промышленности Канады снизились в ноябре впервые за три месяца - на -0,6% до $53,7 млрд. Продажи снизились в 5 из 21 отрасли, в основном за счет авиакосмической продукции и запчастей, автомобилей и автомобильных запчастей.

Продажи в обрабатывающей промышленности в постоянных долларах снизились на -0,6%, что указывает на меньший объем продаж товаров в ноябре.

Продажи в отрасли транспортного оборудования снизились на -9,1% до $8,9 млрд в ноябре после снижения на -0,8% в октябре.

Продажи товаров краткосрочного пользования в ноябре выросли на 1,5% до $25,4 млрд, в основном за счет роста продаж в нефтяной и угольной промышленности.

Продажи нефти и угольных продуктов выросли в ноябре на 5,3% до $4,0 млрд, что является ростом второй месяц подряд. Более высокие цены на энергоносители и нефтепродукты (+ 4,0%) , в ноябре объясняют рост. Тем не менее, продажи в ноябре были на 26,8% ниже по сравнению с февралем из-за медленного восстановления мирового спроса после остановок, связанных с пандемией, и запретов на поездки. 

После снижения на -0,4% в октябре общие запасы выросли в ноябре на 0,8% до $87,1 млрд. Товарно-материальные запасы увеличились в 17 из 21 отрасли. Наибольший вклад в месячный прирост внесли металлопродукция (+ 7,2%), машиностроение (+ 3,4%) и пищевая промышленность (+ 1,8%).

Отношение запасов к продажам увеличилось с 1,60 в октябре до 1,62 в ноябре. Этот коэффициент измеряет время в месяцах, которое потребуется для исчерпания запасов, если продажи останутся на текущем уровне.

После снижения на -3,2% в октябре, невыполненные заказы снизились на -3,6% до $ 85500 млн в ноябре, в первую очередь обусловлены снижением незаполненных заказов аэрокосмических изделий и деталей. Отмена заказов и замедление роста количества новых заказов из-за пандемии и ограничений на поездки привели к тому, что общая стоимость невыполненных заказов достигла самого низкого уровня с января 2018 года.

Общая стоимость новых заказов снизилась на -1,2% до $50,4 млрд  в ноябре после снижения на -5,7% в октябре, в основном из-за снижения новых заказов в отрасли транспортного оборудования.

Коэффициент использования производственных мощностей (без учета сезонных колебаний) в обрабатывающем секторе в целом снизился с 78,3% в октябре до 77,7% в ноябре из-за снижения производства.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Аналитики Goldman присвоили акциям McDonald's (MCD) рейтинг Buy; целевая стоимость $237

Аналитики Goldman присвоили акциям Starbucks (SBUX) рейтинг Buy; целевая стоимость $115

Аналитики JP Morgan повысили рейтинг акций American Express (AXP) до уровня Overweight с Underweight; целевая стоимость $148

Аналитики BMO Capital Markets повысили рейтинг акций Facebook (FB) до уровня Outperform с Market Perform; целевая стоимость повышена до $325

• EUR/USD: 1.2000 (1.1 млрд), 1.2100 (567 млн), 1.2190 (1.4 млрд), 1.2200 (2.7 млрд)

• USD/JPY: 103.00 (1.4 млрд), 103.25 (735 млн), 103.50 (447 млн), 103.65 (390 млн), 104.00 (606 млн), 104.35 (362 млн)

• GBP/USD: 1.3535 (361 млн), 1.3600 (311 млн), 1.3700 (308 млн)

• AUD/USD: 0.7700 (1.2 млрд)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар упал, так как инвесторы готовятся к тому, что кандидат в министры финансов США Джанет Йеллен будет говорить о необходимости серьезных финансовых стимулов и придерживаться рыночного обменного курса, когда она выступит с речью позже сегодня.

Падение доллара произошло после роста курса доллара на 2% в 2021 году, что застало врасплох многих инвесторов, сделавших ставку на дальнейшее снижение доллара после его слабости в 2020 году.

В январе доллару помогли рост доходности казначейских облигаций США и некоторые предостережения инвесторов относительно силы восстановления мировой экономики после пандемии коронавируса.

Но большинство аналитиков придерживаются своих призывов к ослаблению доллара.

Избранный президент Джо Байден обнародовал планы по пакету финансовых стимулов на сумму $1,9 трлн.

Wall Street Journal в понедельник сообщил, что Йеллен, которая выступает в Финансовом комитете Сената, подтвердит более традиционную приверженность рыночным курсам валют в своем выступлении в Сенате во вторник.

Это резко контрастирует с уходящим президентом Дональдом Трампом, который часто выступал против укрепления доллара.

Что касается экономических новостей в Европе, то в декабре потребительские цены в Германии снизились, как первоначально предполагалось, по окончательным данным Destatis. Индекс потребительских цен снизился на 0,3% в годовом исчислении в декабре, как и в ноябре.

Согласно данным опроса Центра европейских экономических исследований имени Лейбница (ZEW), в январе экономические настроения в Германии улучшились, несмотря на неопределенность в отношении дальнейшего хода карантина.

Индикатор экономических настроений ZEW в январе поднялся на 6,8 пункта до 61,8. Показатель оказался выше ожидаемого 60,0.

Индекс текущей ситуации немного вырос до -66,4 с -66,5 в декабре. Ожидаемый уровень был -68,5.

Настроение экспертов финансового рынка относительно экономического развития еврозоны в январе выросло на 3,9 пункта до 58,3 пункта. Для сравнения, индикатор текущей экономической ситуации снизился на 3,2 пункта до -78,9 пункта.

Европейский центральный банк сообщил, что профицит счета текущих операций еврозоны снизился в ноябре из-за резкого падения вторичных доходов.

Профицит счета текущих операций упал до 25 млрд евро в ноябре с 26 млрд евро в октябре. За аналогичный период прошлого года профицит составил 24 млрд евро.

В то же время за двенадцать месяцев, закончившихся в ноябре, профицит финансового счета снизился до 221 млрд евро с 229 млрд евро за аналогичный период прошлого года.

ЕUR/USD: пара выросла с $1.2070 до $1.2135, после того как вчера достигла шестинедельного минимума $1.2050.

GBP/USD: пара выросла с $1.3570 до $1.3625, после того как вчера снизилась до $1.3520, но закрыла сессию около $1.3585.

USD/JPY:  пара выросла с Y103.65 до Y104.10 и тестирует линию скользящей средней МА (200) Н1 (Y103,90).

В 13:30 GMT Канада заявит об изменении объема оптовой торговли за ноябрь и объема производственных поставок за ноябрь. В 21:00 GMT США объявят об изменении чистого и общего объема покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами за ноябрь. В 23:30 GMT Австралия опубликует индекс уверенности потребителей от Westpac за январь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Goldman Sachs (GS) по итогам четвертого квартала 2020 финансового года (ФГ) достигла $12.08 в расчете на одну акцию (против $4.69 на одну акцию в четвертом квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $7.36 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $11.740 млрд. (+17.9% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $10.069 млрд.

Акции GS на премаркете выросли до уровня $309.00 (+2.65%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Bank of America (BAC) по итогам четвертого квартала 2020 финансового года (ФГ) достигла $0.59 в расчете на одну акцию (против $0.74 на одну акцию в четвертом квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.54 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $20.100 млрд. (-9.9% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $20.762 млрд.

Акции BAC на премаркете снизились до уровня $32.96 (-0.15%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

19 января

До начала торгов:

Bank of America (BAC). Средний прогноз: EPS $0.54, выручка $20761.59 млн.

Goldman Sachs (GS). Средний прогноз: EPS $7.36, выручка $10068.72 млн.

После окончания торгов:

Netflix (NFLX). Средний прогноз: EPS $1.41, выручка $6623.82 млн.

20 января

До начала торгов:

Morgan Stanley (MS). Средний прогноз: EPS $1.28, выручка $11532.18 млн.

Procter & Gamble (PG). Средний прогноз: EPS $1.51, выручка $19220.77 млн.

UnitedHealth (UNH). Средний прогноз: EPS $2.38, выручка $64981.85 млн.

После окончания торгов:

Alcoa (AA). Средний прогноз: EPS $0.07, выручка $2371.61 млн.

United Airlines (UAL). Средний прогноз: EPS -$6.42, выручка $3470.93 млн.

21 января

До начала торгов:

Travelers (TRV). Средний прогноз: EPS $3.14, выручка $7421.80 млн.

После окончания торгов:

IBM (IBM). Средний прогноз: EPS $2.05, выручка $20569.10 млн.

Intel (INTC). Средний прогноз: EPS $1.11, выручка $17489.10 млн.

Европейские фондовые индексы торгуются в основном с ростом на фоне оптимизма по поводу экономики Китая и ожиданий улучшения прибылей, способствующих укреплению настроений.

Между тем, инвесторы ожидали комментариев от кандидата в министры финансов США Джанет Йеллен о стимулах со стороны США на слушаниях по утверждению в Сенате, которые состоятся позднее сегодня.

По копии подготовленных ею замечаний Йеллен обратится к федеральному правительству с призывом «действовать масштабно», чтобы ускорить восстановление.

Акции производителя скоростных поездов Alstom выросли на 3,5% после подтверждения прогнозов на год и среднесрочных прогнозов на 2022/23 гг.

Акции автопроизводителей снизились после того, как отраслевые данные показали, что в декабре количество регистраций новых автомобилей в Европе продолжало снижаться. Количество регистраций автомобилей снизилось на -3,3% в годовом исчислении, но медленнее, чем падение на -12%, зафиксированное в ноябре.

TeamViewer прибавил 2,6%. Компания-разработчик программного обеспечения объявила о приобретении австрийского стартапа Xaleon, поставщика программного обеспечения для взаимодействия с клиентами.

Logitech прибавила 2,5% после того, как производитель компьютерной периферии в третий раз повысил свои годовые прогнозы и сообщил о почти трехкратном скачке квартальной скорректированной операционной прибыли.

Акции Rio Tinto выросли на 0,5% после того, как горнодобывающий гигант сообщил об увеличении на 1% годовых отгрузок железной руды из своего австралийского горнодобывающего центра. Акции Glencore выросли более чем на 1 процент.

Строительная компания Kier Group взлетела на 13% после сообщения об улучшении торгов за последние шесть месяцев.

Что касается экономики, то в декабре потребительские цены в Германии снизились, как первоначально предполагалось, по окончательным данным Destatis. Индекс потребительских цен снизился на 0,3% в годовом исчислении в декабре, как и в ноябре.

Согласно данным опроса Центра европейских экономических исследований имени Лейбница (ZEW), в январе экономические настроения в Германии улучшились, несмотря на неопределенность в отношении дальнейшего хода карантина.

Индикатор экономических настроений ZEW в январе поднялся на 6,8 пункта до 61,8. Показатель оказался выше ожидаемого 60,0.

Индекс текущей ситуации немного вырос до -66,4 с -66,5 в декабре. Ожидаемый уровень был -68,5.

Настроение экспертов финансового рынка относительно экономического развития еврозоны в январе выросло на 3,9 пункта до 58,3 пункта. Для сравнения, индикатор текущей экономической ситуации снизился на 3,2 пункта до -78,9 пункта.

Европейский центральный банк сообщил, что профицит счета текущих операций еврозоны снизился в ноябре из-за резкого падения вторичных доходов.

Профицит счета текущих операций упал до 25 млрд евро в ноябре с 26 млрд евро в октябре. За аналогичный период прошлого года профицит составил 24 млрд евро.

В то же время за двенадцать месяцев, закончившихся в ноябре, профицит финансового счета снизился до 221 млрд евро с 229 млрд евро за аналогичный период прошлого года.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DW

В Германии заморозили разрешение на достройку "Северного потока - 2"

Немецкие экологи опротестовали выдачу разрешения на продолжение строительства "Северного потока-2" в территориальных водах Германии. Действие разрешения приостановлено.

Süddeutsche Zeitung

О жадности Трампов

Прокуроры предполагают, что Дональд Трамп и его друзья обогатились на проведении торжественных мероприятий в честь инаугурации президента в 2017 году. Подозрение вызывают прежде всего очень большие счета его собственного отеля, - пишет немецкое издание Süddeutsche Zeitung.

YouGov

Каким вакцинам от covid-19 доверяют в разных странах мира

Международная аналитическо-исследовательская группа YouGov обнародовала результаты крупномасштабного исследования об отношении к вакцинам от короновируса, в котором приняли участие почти 19 тысяч человек из 17 стран и территорий мира, в том числе из Великобритании, Индии, Испании, Италии, Китая, Мексики, США, Франции и ФРГ. Россия в опросе не участвовала.

Financial Times

Китайская и российская вакцины пользуются большим спросом

Продажи китайской и российской вакцин в мире свидетельствуют о большой удаче для Пекина и Москвы — даже на фоне озабоченности по поводу стандартов их фармацевтической промышленности, указывают авторы. Они старательно дискредитируют «чужие» для Запада вакцины, хотя их «родные» вакцины критикуют уже на самом Западе.

Le Figaro

Тщеславие мешает французам возглавить гонку вакцин

В то время как англичане, русские и американцы имеют свою вакцину, французская компания Sanofi выбыла из гонки вакцин из-за технических проблем. Жан-Лу Боннами рассматривает это как новый симптом потери Францией позиций в научных исследованиях и утечки мозгов.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Инфекционные заболевания и кризисы средств к существованию возглавили рейтинг рисков, которые, как ожидается, будут представлять серьезную угрозу для мира в следующие два года, согласно опросу, проведенному более чем 650 членами Всемирного экономического форума (ВЭФ).

В ежегодном отчете о рисках во вторник ВЭФ говорится, что экстремальные погодные явления и нарушение кибербезопасности также являются ключевыми рисками.

Пандемия COVID-19 уже оказала разрушительное воздействие на источники средств к существованию, поскольку глобальные ограничения привели к потере рабочих мест и закрытию предприятий. Это также обострило такие проблемы, как усиление неравенства в доступе к технологиям и угроза гражданских беспорядков.

В отчете говорится, что среднесрочные опасения включают лопнувшие пузыри активов и долговые кризисы, в то время как самые большие долгосрочные опасения вызывают использование оружия массового поражения и крах государства.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно данным опроса Центра европейских экономических исследований имени Лейбница (ZEW), в январе экономические настроения в Германии улучшились, несмотря на неопределенность в отношении дальнейшего хода карантина.

Индикатор экономических настроений ZEW в январе поднялся на 6,8 пункта до 61,8. Показатель оказался выше ожидаемого 60,0.

Индекс текущей ситуации немного вырос до -66,4 с -66,5 в декабре. Ожидаемый уровень был -68,5.

“Результаты январского обзора финансового рынка ZEW показывают, что экспортные ожидания, в частности, значительно выросли”, - прокомментировал текущие ожидания президент ZEW Ахим Вамбах.

Настроение экспертов финансового рынка относительно экономического развития еврозоны в январе выросло на 3,9 пункта до 58,3 пункта. Для сравнения, индикатор текущей экономической ситуации снизился на 3,2 пункта до -78,9 пункта.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Азиатские фондовые индексы закрылись в целом с повышением, поскольку оптимизм по поводу развертывания вакцины и правительственного стимулирования компенсировал опасения по поводу распространения коронавируса по всему миру .

Инвесторы ожидали комментариев от кандидата в министры финансов США Джанет Йеллен о стимулах со стороны США на слушаниях по утверждению санкций в Сенате позже сегодня, с ее подготовленными замечаниями, призывающими федеральное правительство «действовать масштабно».

Акции Китая заметно упали, поскольку материковые инвесторы перевели активы из Китая в акции, котирующиеся на Гонконгской бирже. 

Японские акции набирали обороты, поскольку после двух дней фиксации прибыли началась охота за выгодными сделками. 

Акции Tokyo Electron выросли на 2,1%, а Advantest - на 4,2%. Бумаги автопроизводителя Nissan Motor прибавили 3,9%, Honda Motor - 1,7%, а производитель шин Bridgestone - 3,3%.

Австралийские рынки продемонстрировали значительный рост, причем лидерами роста были горнодобывающие и финансовые компании. 

Компания по утилизации отходов Bingo Industries взлетела более чем на 20% после того, как получила предложение о выкупе наличными в размере A$2,29 млрд ($1,8 млрд долларов) от группы прямых инвестиций.

Акции Rio Tinto выросли на 0,7% после публикации производственных результатов за четвертый квартал. 

Банки ANZ, NAB и Westpac увеличили капитализацию на 1,6–1,9%, поскольку в стране не было зарегистрировано ни одного местного случая Covid-19 в течение следующего дня.

Акции Сеула выросли, поскольку институциональные инвесторы скупили акции автопромышленности в ожидании улучшения прибыли. 

Котировки Hyundai Motor подскочили на 8,5%, а ее дочерняя компания Ki Motors подскочила на 16,6%. Акции производителя автозапчастей Hyundai Mobis выросли на 6,7%.

Акции Новой Зеландии продемонстрировали скромный рост.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Банк Японии, вероятно, сосредоточит внимание на мерах, направленных на то, чтобы сделать покупки рискованных активов, таких как биржевые фонды (ETF), более гибкими, поскольку экономика испытывает растущее напряжение из-за всплеска инфекций COVID-19, показали результаты опроса Reuters.

Опрошенные аналитики также пересмотрели свои экономические прогнозы на финансовый год, заканчивающийся в марте, в связи с ожиданиями, что недавнее возобновление коронавирусной инфекции замедлит рост.

По словам аналитиков, экономическая активность в третьей по величине экономике мира может остановиться из-за обуздания пандемии, и Банку Японии, возможно, придется искать более эффективные способы достижения целевого показателя инфляции в 2%, поскольку возобновление инфекций вынуждает его дольше поддерживать свои массивные стимулы.

В прошлом месяце центральный банк заявил, что он проведет анализ своей политики контроля кривой доходности и количественного смягчения, чтобы найти способы сделать ее более «эффективной и устойчивой». Его результаты будут опубликованы в марте, а новые оценки ВВП будут опубликованы на заседании по вопросам политики, которое состоится 20-21 января.

На вопрос, какие шаги предпримет Банк Японии, когда центральный банк представит свои выводы в марте, 31 экономистов сказали, что центральный банк «сделает свои ETF, J-REIT покупками более гибкими», как показал опрос, проведенный с 7 по 18 января.

Восемь аналитиков заявили, что Банк Японии пересмотрит свою трехуровневую систему депозитных ставок, которая применяет отрицательные процентные ставки только к маржинальным избыточным банковским резервам, а двое заявили, что центральный банк изменит целевой показатель доходности 10-летних облигаций на другие сроки.

Япония распространила чрезвычайное положение, объявленное в районе Токио в начале этого месяца, еще на семь префектур в прошлую среду на фоне неуклонного роста числа случаев COVID-19.

Многие аналитики ожидают, что последние меры нанесут меньший ущерб экономике, чем более строгие и широкие ограничения, введенные в апреле и мае прошлого года.

В опросе, проведенном до принятия правительством решения о расширении режима чрезвычайного положения за пределы Токио, аналитики ожидали, что экономика сократится на 2,4% в январе-марте. Опрос прогнозировал рост на 2,1% в декабре.

Согласно опросу, в текущем финансовом году, заканчивающемся в марте, прогнозировалось сокращение экономики на 5,5%, что немного слабее, чем сокращение на 5,3% в прошлом месяце.

Ожидается, что экономика вырастет на 3,3% в финансовом году, начинающемся в апреле, начиная с роста на 4,1% в квартале с апреля по июнь, показал опрос.

Базовые потребительские цены, которые не включают волатильные цены на свежие продукты питания, упадут на 0,5% в этом финансовом году, прежде чем вырастут на 0,2% в следующем финансовом году, как показал опрос.

Экономисты разделились во мнениях относительно того, в каком направлении будет двигаться Банк Японии, когда он в следующий раз изменит политику.

Двадцать один из 39 аналитиков прогнозируют, что Банк Японии снизит стимулирование, а 18 заявили, что он усилит денежную поддержку.

Источники сообщили Reuters, что Банк Японии, вероятно, немного пересмотрит экономический прогноз на следующий финансовый год и воздержится от расширения стимулов на своем заседании по вопросам политики 20-21 января.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade со ссылкой на Reuters

Фьючерсы на нефть марки Brent растут, поскольку оптимизм относительно того, что правительственные стимулы поддержат глобальный экономический рост и спрос на нефть, перевесили опасения, что возобновление глобальных ограничений на пандемию COVID-19 может снизить потребление топлива.

Мартовские фьючерсы на нефть марки Brent выросли на 0,4%, до $54,95 за баррель после снижения на 35 центов на предыдущей сессии.

Нефть US West Texas Intermediate подешевела на -0,3%, по $52,19 за баррель. В понедельник урегулирования не было, поскольку рынки США были закрыты в связи с государственным праздником. Февральские фьючерсы на нефть WTI на первом месяце истекают в среду.

Инвесторы с оптимизмом смотрят на спрос в Китае, крупнейшем в мире импортере сырой нефти, после того, как данные, опубликованные в понедельник, показали, что объем его переработки вырос на 3% до нового рекорда в 2020 году. Китай также был единственной крупной экономикой в ​​мире, избежавшей спада в прошлом году. поскольку многие страны изо всех сил пытались сдержать пандемию COVID-19.

Инвесторы ждут инаугурационной речи избранного президента США Байдена в среду, чтобы узнать о пакете помощи стране в размере $1,9 трлн.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

В декабре количество регистраций новых автомобилей в Европе продолжало снижаться, показали данные, опубликованные Европейской ассоциацией автопроизводителей (ACEA).

Количество регистраций автомобилей снизилось на -3,3% в декабре в годовом исчислении, но медленнее, чем падение на -12%, зафиксированное в ноябре.

Данные показали, что продажи в Италии снизились на -14,9%, а во Франции - на -11,8%. Между тем, в Германии зарегистрирован устойчивый рост на 9,9%, а продажи в Испании остались стабильными.

За весь 2020 год на рынке было зафиксировано самое большое падение спроса с момента начала рекордов.

Рынок легковых автомобилей в ЕС сократился на -23,7% до 9,9 миллиона единиц в результате пандемии Covid-19. На всех 27 рынках ЕС в 2020 году зафиксировано двузначное снижение.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Потребительские цены в Германии выросли в 2020 году в среднем на 0,5% по сравнению с 2019 годом. Рост был заметно ниже соответствующего уровня предыдущего года (+ 1,4%). Федеральное статистическое управление ( Destatis ) также сообщает, что более низкие годовые темпы роста цен в последний раз наблюдались в 2009 году во время финансового и экономического кризиса (+ 0,3%). В декабре 2020 года уровень инфляции, измеренный как изменение индекса потребительских цен в годовом исчислении, составил -0,3%. Это пятый раз, когда ставка была отрицательной в 2020 году.

Одной из причин низкого годового роста цен было временное снижение налога на добавленную стоимость. Эта мера пакета мер стимулирования федерального правительства была реализована 1 июля 2020 года. Она оказала понижательное воздействие на потребительские цены в целом и неодинаковое влияние на отдельные группы товаров во второй половине 2020 года.

Цены на энергоносители заметно снизились на -4,8% в 2020 году по сравнению с аналогичным периодом прошлого года после роста на 1,4% в 2019 году. Помимо снижения налога на добавленную стоимость, это произошло, в частности, из-за резкого падения цен на нефть на мировом рынке в первые месяцы года. Цены на электроэнергию, напротив, выросли на 3,0%. Без учета цен на энергоносители годовые темпы роста цен в 2020 году составили бы + 1,1%.

Цены на продукты питания в 2020 году выросли выше среднего уровня по сравнению с 2019 годом (+ 2,4%). Рост цен замедлился в течение года, когда были снижены ставки налога на добавленную стоимость. 

В 2020 году цены на товары (в целом) снизились на -0,4% по сравнению с 2019 годом. Среди потребительских товаров краткосрочного пользования табачные изделия, на которые не распространялось снижение налога на добавленную стоимость, продемонстрировали значительный рост цен (+ 4,9%). Среди потребительских товаров длительного пользования, например, снизились цены на телефоны (-6,0%) и оборудование для обработки информации (-4,4%).

Цены на услуги выросли выше среднего на 1,3% в среднем за год в 2020 году по сравнению с 2019 годом. 

Потребительские цены в целом в декабре 2020 года снизились на -0,3% по сравнению с декабрем 2019 года. Таким образом, во второй половине 2020 года уровень инфляции не превысил нулевой уровень. Низкий уровень инфляции в декабре 2020 года был обусловлен не только снижением стоимости ставки добавленного налога, а также снижение цен на энергоносители, которые были на -6,0% ниже, чем в том же месяце предыдущего года. 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Во вторник доллар немного упал, отступив от своего самого высокого уровня за последний месяц. Инвесторы стали осторожничать в ожидании того, станет ли Джанет Йеллен новым министром финансов США. 

В Wall Street Journal сообщили, что госпожа Йеллен подтвердит более традиционную приверженность рыночным курсам валют в своем выступлении в Сенате во вторник. Это резко контрастирует со взглядами уходящего президента Дональда Трампа, который часто выступал против укрепления доллара.

При этом участники рынков внимательно следят за действиями по формированию и высказываниями представителей нового правительства Джо Байдена.

Доллар потерял в стоимости по отношению к большинству основных аналогов, на фоне роста фондовых рынков в Азии, повысив оптимизм и склонность к риску инвесторов в данном регионе и ограничив спрос на валюты-убежища, такие как доллар и японская иена.

Индекс доллара упал во время азиатской сессии примерно на 0,1%, за день до инаугурации избранного президента США Джо Байдена.

Доллар США начал год с роста почти на 2% по отношению к основным валютам, чему способствовал рост доходности казначейских облигаций США как реакция на план Байдена по принятию пакета мер поддержки по борьбе с пандемией на сумму 1,9 триллиона долларов.

В прошлом году доллар упал почти на 7% на ожиданиях, что денежно-кредитная политика США останется крайне мягкой и на фоне надежд на восстановление мировой экономики после пандемии.

Многие аналитики ожидают, что в этом году доллар продолжит снижаться.

В последнее время американская валюта также получила поддержку благодаря сокращению инвесторами медвежьих ставок. При этом данные показывают, что хедж-фонды накопили самую большую чистую короткую позицию с мая 2011 года на неделе, закончившейся 12 января. 

Курс евро вырос на 0,2% после вчерашнего падения к $1.2054, минимуму от 2 декабря. Напомним, что вчера рынки в США были закрыты на празднование Дня Мартина Лютера Кинга и объем торгов был минимальным. 

Более рискованный австралийский доллар вырос на 0,3%, нивелировав вчерашнее падение. 

Доллар вырос на 0,3% против иены, хотя по-прежнему консолидируется в узком диапазоне после достижения месячного максимума Y104,40, достигнутого на прошлой неделе.

Вчера пара EUR/USD торговалась разнонаправленно в диапазоне $1.2055-85 и закрыла день без существенных изменений. Сегодня пара немного выросла, поднявшись к отметке $1.2095, оставаясь около 7-недельного минимума. На часовом графике EUR/USD все еще торгуется ниже линии скользящей средней МА (200) Н1 ($1.2175). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться южного направления в торговле и пока пара остается ниже MA 200 H1, необходимо искать точки входа на продажу на формирование коррекции. 

Вчера пара GBP/USD торговалась разнонаправленно в диапазоне $1.3520-95 и закрыла день без существенных изменений. Сегодня пара немного выросла, поднявшись к отметке $1.3615. На часовом графике GBP/USD все еще торгуется выше линии скользящей средней МА (200) Н1 ($1.3595). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на формирование коррекции. 

Вчера пара USD/JPY торговалась с небольшим понижением и закрыла день в красной зоне около цены Y103.65. Сегодня пара наоборот резко выросла, поднявшись к отметке Y104.05. На часовом графике USD/JPY все еще торгуется выше линии скользящей средней МА (200) Н1 (Y103.85). На четырехчасовом графике ситуация аналогичная. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на формирование коррекции. 

Во вторник объем статистики будет умеренным. В 07:00 GMT Германия выпустит индекс потребительских цен за декабрь. В 07:30 GMT Швейцария опубликует индекс цен производителей и импорта за декабрь. В 09:00 GMT еврозона объявит об изменении сальдо платежного баланса ЕЦБ за ноябрь. В 10:05 GMT Германия и еврозона представят индекс настроений в деловой среде от института ZEW за январь. В 13:30 GMT Канада заявит об изменении объема оптовой торговли за ноябрь и объема производственных поставок за ноябрь. В 21:00 GMT США объявят об изменении чистого и общего объема покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами за ноябрь. В 23:30 GMT Австралия опубликует индекс уверенности потребителей от Westpac за январь.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

В 12:00 GMT Италия опубликует данные по платежному балансу за ноябрь

В 15:00 GMT Россия опубликует данные по платежному балансу за четвертый квартал

В 18:00 GMT Россия опубликует данные по уровню потребительского доверия за четвертый квартал

В 18:30 GMT США проведут аукцион по продаже 3-х и 6-ти месячных гособлигаций

В 20:00 GMT США проведут аукцион по продаже 42-х и 119-ти дневных гособлигаций

Также сегодня пройдут выборы в итальянском парламенте

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DAX +0.7%

FTSE +0.4%

IBEX +0.4

Европейские фондовые индексы, вероятно, откроются во вторник небольшим повышением, поскольку инвесторы делают ставку на улучшение корпоративных доходов и продолжение восстановления после пандемии коронавируса.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.2199 (243)

$1.2171 (592)

$1.2148 (144)

Цена на момент написания обзора: $1.2094

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.2022 (1077)

$1.1995 (2877)

$1.1962 (3260)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 47865 контракта (согласно данным за 15 января), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2000 (3260);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3795 (1361)

$1.3760 (1314)

$1.3701 (1125)

Цена на момент написания обзора: $1.3607

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3484 (777)

$1.3457 (260)

$1.3427 (1688)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 10966 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,4000 (1724);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 5 февраля составляет 19419 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,2500 (2183);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 15 января составило 1,77 против 1,78 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент. 

Информационно-аналитический отдел Teletrade 

Сегодня Национальная комиссия по развитию и реформам Китайской Народной Республики (NDRC) дала свои комментарии относительно национальной денежно-кредитной политики. В NDRC заявили, что действующая монетарная политика от Центробанка окажет необходимую поддержку борющимся с последствиями COVID-19 компаниям в 2021 году. "У Китая есть возможности и условия для консолидации экономического роста в этом году. Власти будут контролировать процессы денежно-кредитной политики, чтобы обеспечить стабильное восстановление экономики КНР. Уверены, что не будет никаких «политических обрывов». В то же время необходимо понимать, что временная помощь в смягчение условий от Народного банка Китая, развернутая во время пандемии, не может длиться в долгосрочной перспективе" - добавили в Национальной комиссии по развитию и реформам КНР.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade