Новости и прогнозы рынков CFD — 23-02-2013

В ходе прошедшей недели тон торгам на валютном рынке задавали публикации протоколов заседания Резервного банка Австралии, Банка Англии и Федеральной резервной системы США, которые продемонстрировали, что ведущие мировые центробанки не исключают возможности применения дальнейших мер по стимулированию экономики.

По итогам недели все основные валюты, кроме двух, закрылись ниже нулевой отметки. Наибольшее снижение по отношению к доллару США, как и неделю назад, продемонстрировал британский фунт (-1,77%). Также существенное падение показали канадский доллар (-1,47%), евро (-1,32%), франк (-0,89%) и новозеландский доллар (-0,89%). Курс японской иены почти не изменился по итогам прошедшей недели, показав прирост на момент закрытия только на 0,05%. Небольшой рост показал австралийский доллар (+0,21%).

В среду доллар США укрепился против основных валют после того, как стенограммы последнего заседания Комитета по операциям на открытом рынке США показали, что некоторые участники заседания обсудили возможность, что центральному банку может потребоваться ослабить покупки облигаций даже до того, как ситуация на рынке труда улучшится. В настоящее время ФРС ежемесячно приобретает активы на сумму 85 млрд долларов, вливая доллары в экономику для поддержания низких процентных ставок и стимулирования роста. Замедление темпов этих покупок облигаций или завершение программы в целом может позволить доллару вырасти. При этом протоколы ФРС также указали на сохраняющееся среди руководителей центрального банка глубокое расхождение во мнениях относительно затрат и выгод продолжения программы покупки облигаций, которая может ограничить рост доллара в будущем.

В еврозоне канцлер Германии Ангела Меркель несколько ослабила опасения по поводу того, что восстановление евро с начала этого года зашло слишком далеко. По ее словам, курс единой европейской валюты в диапазоне 1,30-1,40 доллара "нормален в историческом контексте евро".

В пятницу евро коснулся самого низкого уровня по отношению к доллару более чем за месяц после того, как Европейский центральный банк заявил, что финансовые институты будут погашать меньше своих трехлетних кредитов на следующей неделе, чем прогнозировали экономисты. Евро вырос ранее после выхода более сильного, чем ожидалось индекса Германии Ifo. Согласно опубликованной статистике индекс делового оптимизма IFO в Германии достиг десятимесячного максимума. Показатель увеличился в феврале с 104,2 пункта месяцем ранее до 107,4 пункта, превзойдя средние прогнозы аналитиков в 105,0 пункта. Но единая европейская валюта утратила завоеванные позиции после заявления ЕЦБ о том, что банки будут выплачивать ежегодно только лишь 61 млрд евро (80,71 млрд долларов). Объем данных выплат по дешевым кредитам, предоставленным центральным банком в ходе второй трехлетней операции год назад, оказался почти вполовину меньше, чем ожидали на рынке. Более значительный объем выплат по займам, предоставленным ЕЦБ в ходе первой операции LTRO, в декабре 2011 года ранее способствовал росту евро. Выплаты оказывают поддержку валюте, так как они сокращают баланс ЕЦБ в то время, когда балансы других центральных банков продолжают увеличиваться. Единая валюта в пятницу также растеряла прибыли против иены после того, как Еврокомиссия опубликовала прогноз о том, что экономика региона сократится второй год подряд в 2013 году. Согласно прогнозу Еврокомиссии, ВВП еврозоны сократится на 0,3% в 2013 году, и вырастет на 1,4% в 2014 году, в то время как бюджетный дефицит еврозоны составит 2,8% от ВВП в 2013 году и 2,7% в 2014 году. Напомним, что Еврокомиссия ранее прогнозировала рост ВВП еврозоны на 0,1% в 2013 году и на 1,4% в 2014 году.

Валюта Японии ослабла в конце недели против доллара США на ожиданиях итогов встречи премьер-министра Синдзо Абэ с президентом США Бараком Обамой. Самым важным событием для иены в краткосрочной перспективе является объявление имени нового главы Банка Японии, которое может быть сделано уже на следующей неделе.

Британский фунт в среду обновил многомесячные минимумы против доллара и евро после того, как протоколы Банка Англии показали, что часть участников заседания  проголосовали за расширение программы по покупке активов, а также рассматривали возможность сокращения процентных ставок. Отметим, что Мервин Кинг, Пол Фишер и Дэвид Майлз в ходе голосования выступили за увеличение программы по покупке облигаций на 25 млрд фунтов стерлингов ($38,3 млрд) до 400 млрд фунтов, в то время как оставшиеся шесть членов Комитета по монетарной политике выступили против данного увеличения.

Австралийский доллар вырос во вторник против большинства основных валют после того, как Резервный банк Австралии не исключил возможность дальнейшего понижения учетной ставки в случае падения темпов роста экономики региона. РБА отметил, что удовлетворен тем, что продолжавшаяся более года серия понижения ставки помогает стимулировать экономику. Согласно опубликованным во вторник протоколам заседания центрального банка, уровень инфляции предоставляет центробанку Австралии пространство для дальнейшего понижения ставки. Австралийский доллар в пятницу вырос больше всего за семь недель против американской валюты после того, как глава РБА Гленн Стивенс выступил перед парламентским комитетом в пятницу и заявил, что процентные ставки находятся на "адекватном" уровне, и потребовалось больше времени, чтобы ранее осуществленные центральным банком сокращения оказали влияние на экономику.

Новозеландский доллар упал в среду против 16 основных валют после того, как глава Резервного банка Новой Зеландии Уилер заявил, что банк готов вмешаться в валютный рынок, если это будет необходимо, и добавил, что официальная процентная ставка также будет использоваться в случае необходимости. Кроме того, стало известно, что центральный банк также рассматривает возможность применения макро инструментов, которые помогут поддерживать денежно-кредитную политику. В то же время Грэм Уилер признал, что новозеландский доллар был "значительно завышенным" с точки зрения экономической основы, что негативно отражалось на некоторых производственных секторах.

Канадский доллар в пятницу снизился против доллара США после выхода канадских отчётов, согласно которым в январе потребительские цены выросли слабее ожиданий, а декабрьские розничные продажи сократились на 2,1%. Пара USD/CAD пробила недавние максимумы в области C$1.0200, укрепившись до нового 7-месячного максимума на C$1.0256. Публикация этих отчетов спровоцировала новые опасения по поводу состояния экономики Канады, а инвесторы стали вкладывать средства в доллар США как в валюту-убежище.

В понедельник в 01:45 GMT Китай опубликует индекс PMI для производственной сферы от HSBC за февраль. В Британии в 07:00 GMT выйдет индекс цен на жилье от Nationwide за февраль, а в 09:30 GMT - объем ипотечного кредитования от ВВА за январь. В 17:15 GMT Глава Банка Канады выступит с речью. В 21:15 GMT выступит с речью помощник председателя Австралийского центрального банка Гай Дебел.

В понедельник и вторник пройдет встреча Большой Двадцатки.

Вторник начнет в 03:00 GMT Новая Зеландия данными по ожидаемой инфляции через два года. В 08:15 GMT Швейцария опубликует число занятых, в т.ч. полный день за 4 квартал. В 10:00 GMT выступят с речью члены Комитета по денежной политике Банка Англии Чарльз Бин, Пол Такер, Дэвид Майлз и Ян Маккаферти. В 11:00 GMT в Британии выйдут розничные продажи по данным Конфедерации Британских Промышленников за февраль. Продолжит день блок статистики из США, где в 14:00 GMT выйдут индекс цен на жильё в 20 крупнейших городах S&P/Case-Shiller и общенациональный композитный индекс цен на жильё S&P/CaseShiller за декабрь, в 15:00 GMT выйдут индикатор потребительской уверенности за февраль, объем продаж жилья на первичном рынке за январь, и в 21:30 GMT будут опубликованы данные по изменению объёма запасов сырой нефти, по данным API. В 15:00 GMT выступит с речью председатель Федеральной Резервной Системы. В 21:45 GMT Новая Зеландия опубликует данные по сальдо торгового баланса и сальдо баланса внешней торговли за январь. В 23:50 GMT Япония опубликует изменение объема розничной торговли за январь.

В среду в 00:30 GMT в Австралии выйдет изменение объема сданных строительных объектов за 4 квартал. В 07:00 GMT Швейцария отчитается по индикатору потребительской активности от UBS за январь. В 07:00 GMT в Германии выйдут изменение объема розничной торговли за январь и опережающий индекс потребительского климата за март. В 08:00 GMT Швейцария опубликует индекс ведущих экономических индикаторов от KOF за февраль. В 09:00 GMT Еврозона отчитается по изменению агрегата М3 денежной массы за январь. В 09:30 GMT в Британии выйдут вторая оценка ВВП за 4 квартал, изменение объёма личных потребительских расходов, изменение объёма государственных расходов, валовый прирост основного капитала, общее изменение объема инвестиций за 4 квартал. США в 13:30 GMT опубликует изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования, в т.ч. без учета транспортного оборудования за январь, в 15:00 GMT выйдет изменение объема незавершенных сделок по продаже жилья за январь, а в 15:30 GMT будут опубликованы данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики. В 15:00 GMT выступит с речью председатель Федеральной Резервной Системы. В 21:45 GMT Новая Зеландия опубликует данные по изменению объема выданных разрешений на строительство за январь. В 23:50 в Японии выйдут предварительные данные по объему промышленного производства за январь.

Четверг начнет в 00:00 GMT Новая Зеландия данными по индикатору уверенности в деловой среде от ANZ и индикатор ожидаемой экономической активности от ANZ за декабрь. В 00:00 GMT Австралия отчитается по изменению объема продаж жилья на первичном рынке от HIA за январь. В 00:01 в Британии выйдет индикатор потребительской уверенности от GfK за февраль. В 00:30 GMT Австралия опубликует изменение объема капитальных расходов в частном секторе, изменение объема кредитования частного сектора за январь. В 06:45 GMT в Швейцарии выйдет изменение объема ВВП за 4 квартал. В 08:55 GMT Германия опубликует изменение числа безработных, уровень безработицы (с учётом сезонных колебаний) за февраль. Данные по инфляции за февраль выйдут в 10:00 GMT в Еврозоне и в 13:00 GMT в Германии. В 13:30 GMT Канада опубликует сальдо расчетного счета платежного баланса за 4 квартал и индекс цен на сырье за январь. В США в 13:30 GMT выйдет прирост ВВП по уточненным данным, ценовой индекс ВВП, индекс личных потребительских расходов, основной индекс личных потребительских расходов за 4 квартал, число первичных обращений за пособием по безработице, число повторных заявок на получение пособия по безработице, а в 14:45 GMT будут опубликованы данные по индексу Chicago PMI за февраль. В Японии в 23:30 GMT выйдут изменение объема уровня расходов домохозяйств за январь, индекс потребительских цен Токио, в т.ч. без учёта цен на свежие продукты питания, а также без учёта цен на продукты питания и энергоносители за февраль, индекс потребительских цен, в т.ч. без учёта цен на свежие продукты питания, а также без учёта цен на продукты питания и энергоносители за январь, в 23:50 GMT выйдет изменение объема капитальных расходов без учёта расходов на программное обеспечение за 4 квартал.

В пятницу Китай в 01:00 GMT опубликует индекс PMI для производственной сферы, а в 01:45 GMT - индекс PMI для производственной сферы от HSBC за февраль. В 05:30 GMT в Австралии выйдет индекс цен на сырье от RBA за февраль. В 08:30 GMT Швейцария опубликует индекс PMI от SVME за февраль. Индекс PMI для производственной сферы за февраль выйдет в 08:55 GMT в Германии, в 09:00 GMT в Еврозоне и в 09:30 GMT в Британии. Кроме того, в 09:30 GMT Британия опубликует объем чистых займов частным лицам и количество одобренных заявлений на получение ипотечного кредита за январь. В 10:00 GMT в Еврозоне выйдет оценка индекса потребительских цен за февраль и уровень безработицы за январь. В 13:30 GMT Канада опубликует изменение объема ВВП за декабрь. В США в 13:30 GMT выйдут основной индекс расходов на личное потребление, индекс-дефлятор личных потребительских расходов, изменение уровня расходов населения за январь, в 14:55 GMT выйдет индикатор уверенности потребителей от университета Мичигана за февраль, а в 15:00 GMT будет опубликован производственный индекс ISM за февраль.