Новости и прогнозы: фондовый рынок от 17-01-2019

Фондовые рынки США в последние месяцы подверглись сильным потрясениям на фоне торговой напряженности, опасений замедления экономического роста и повышения процентных ставок ФРС - не говоря уже о сохраняющейся политической неопределенности в связи с закрытием правительства США.

Дэвид Костин, главный американский стратег по акциям в Goldman Sachs, заявил/, что он рекомендовал бы инвестировать в условиях текущей неопределенности.

"С точки зрения стратегии мы хотим сосредоточиться на компаниях и отраслях, которые менее экономически чувствительны", - сказал он.

"Итак, идея заключается в том, что если экономика ускоряется или вновь разгоняется, или ухудшается, некоторые отрасли имеют более стабильные характеристики? Посмотрите на индустрию программного обеспечения в США: за 50 лет было только 4 квартала - из 200 кварталов - отрицательных реальных расходов на программное обеспечение в США. Поэтому, если вы ищете стабильный бизнес, такова природа этого бизнеса", - заявил он.

"Вот почему некоторые из компаний-разработчиков программного обеспечения, в которых наблюдается постоянный поток доходов - это атрибут, который мы ищем в этой среде", - сказал он.

По словам Костина, политика правительства и политика повышения ставок ФРС являются самыми большими рисками в ближайшей перспективе, но он добавил, что оценки акций выглядят "достаточно привлекательными"..

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы Европы немного снизились в четверг на фоне повышенной политической неопределенности в Великобритании и сохраняющихся опасений по поводу замедления экономики Китая.

Читать далее 

Основные фондовые индексы США около нуля в четверг, так как рост акций здравоохранения и конгломератов компенсировал потери в энергетическом и финансовом секторах а также квартальных результатов некоторых компаний. Так, Morgan Stanley сообщила о получении квартальной прибыли на уровне $0,80 в расчете на акцию, что оказалось на $0,09 ниже среднего прогноза аналитиков. Квартальная выручка банка также не оправдала ожиданий рынка. Генеральный директор компании Джеймс Горман заявил, что на ее результаты негативно повлияла нестабильная ситуация на глобальном рынке. Стоимость акций MS на премаркете обвалилась на 4,2%.

Кроме того, участники рынка анализируют еженедельные данные по обращениям за пособием по безработице. Как показал отчет Министерства труда,  число американцев, подавших заявки на пособие по безработице, неожиданно сократилось на прошлой неделе, что указывает на устойчивую силу рынка труда, которая должна и впредь поддерживать экономику. Согласно данным, число первичных обращений за пособием по безработице сократилось на 3000, с учетом сезонных колебаний до 213 000 за неделю, закончившуюся 12 января. Данные за предыдущую неделю были без изменений. Экономисты, прогнозировали рост числа обращений на 220 000 на последней неделе.

Цены на нефть упали примерно на 0,5% в четверг после того, как добыча нефти в США приблизилась к беспрецедентным 12 млн баррелей в сутки, а также усилилась обеспокоенность по поводу ослабления спроса, особенно в свете торгового спора между Соединенными Штатами и Китаем.

Большинство компонентов  DOW в минусе (17 из 30).  Лидер роста - DowDuPont Inc. (DWDP, +1.82%). Аутсайдер  -  The Home Depot, Inc. (HD, -1.65%).

Большинство секторов S&P в плюсе. Наибольший рост показывает сектор промышленных товаров (+0.7%), наибольшее снижение - финансовый сектор (-0.0%)

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел Телетрейд

Крупнейший в США производитель алюминия Alcoa Corp (AA) превзошел прогнозы Уолл-стрит по квартальной прибыли в среду, чему способствовали сильные позиции в глиноземном сегменте, но акции компании негативно отреагировали на непредставленный отчет за весь год.

Финансовый директор Alcoa Уильям Оплингер сообщил, что компания ликвидировала "плохую прибыль за весь год до уплаты процентов, налогов, износа и амортизации", учитывая беспрецедентную волатильность рынка.

Alcoa заявила, что ожидает роста мирового дефицита алюминия до 2019 года, и оценила, что ее поставки алюминия сократятся с 500 тыс. до 600 тыс. тонн в год.

"Ожидается, что рост спроса на первичный алюминий в 2019 году будет устойчивым, поскольку глобальный рост потребления составит от 3 до 4 процентов, что обусловлено продолжающимся сильным ростом в Китае", - заявил генеральный директор Рой Харви.

Компания заявила, что ожидала избыток глинозема в Китае в 2019 году, что связано с расширением нефтеперерабатывающего завода и производством плавки, которое меньше ожиданий.

Сильные продажи глинозема сторонним металлургическим комбинатам, которые подскочили на 20,8% до $1,13 млрд, помогли компании противостоять падению цен на алюминий.

Alcoa, базирующаяся в Питтсбурге, получила смешанную выгоду от решения президента Дональда Трампа ввести тарифы на импорт алюминия и стали в Соединенные Штаты, пострадав от импорта со своего металлургического завода в Канаде.

Компания, которая закрывает два своих алюминиевых завода в Испании, заявила, что ожидает ежегодного увеличения чистой прибыли на $70–$80 млн, начиная с третьего квартала 2019 года после закрытия.

Трехмесячные цены на алюминий на Лондонской бирже металлов в декабре упали на 5,7%, что стало самым большим месячным падением с июня, так как Соединенные Штаты заявили, что снимают санкции с российского алюминиевого гиганта "Русал".

Чистая прибыль Alcoa составила $43 млн долл, или $0,23 на акцию, в квартале, закончившемся 31 декабря, по сравнению с убытком в $196 млн, или $1,06 на акцию, годом ранее. Доход вырос на 5,4% до $3,34 млрд.

На скорректированной основе компания заработала $0,66 на акцию.

Согласно данным I/B/E/S, аналитики в среднем ожидали прибыль в $0,50 на акцию.

На текущий момент акции Alcoa Corp (AA) котируются по $29.56 (+2,00%)

Информационно-аналитический отдел Телетрейд

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.74% (+2 б.п.).

Нефть (WTI) $51.56 (-1.43%)

Золото $1,290.60 (-0.25%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,606.75 (-0.25%), фьючерс NASDAQ снизился на 0.13% до уровня 6,657.50. Внешний фон негативный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию преимущественно в минусе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрируют снижение.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют негативную динамику на фоне публикации разочаровывающих квартальных результатов Morgan Stanley (MS) и возобновившихся опасений по поводу прогресса торговых переговоров между Китаем и США.

Morgan Stanley сообщила о получении квартальной прибыли на уровне $0.80 в расчете на акцию, что оказалось на $0.09 ниже среднего прогноза аналитиков. Квартальная выручка банка также не оправдала ожиданий рынка. Генеральный директор компании Джеймс Горман (James Gorman) заявил, что на ее результаты негативно повлияла нестабильная ситуация на глобальном рынке. Стоимость акций MS на премаркете обвалилась на 4.2%.

Среди других компаний, представивших свою отчетность, стоит отметить Alcoa (AA). Компания сообщили о квартальной прибыли на уровне $0.66 в расчете на одну акцию, что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.50. Выручка производителя алюминия фактически совпала со средним прогнозом рынка. В то же время Alcoa заявила, что ожидает избыток предложения в 2019 году из-за замедления производства в Китае. Акции AA на премаркете подешевели на 2.0%.

В фокусе также находятся акции Apple (AAPL), которые на премаркете потеряли 0.4% стоимости, что по данным ресурса Briefing, связано с сообщениями о заморозке найма на фоне замедления продаж iPhone. В дополнение, крупнейший в мире контрактный производитель микросхем Taiwan Semiconductor Manufacturing Co Ltd (TSMC) сообщил, что прогнозирует самое резкое квартальное падение выручки за десятилетие, и тем самым присоединился к другим технологическим компаниям и производителям полупроводников, которые предупреждают о снижении мирового спроса на смартфоны.

Настроение участников рынка было подавленным еще до публикации квартальных результатов Morgan Stanley, поскольку несколько американских законодателей в среду представили законопроект, предусматривающий запрет на продажу американских чипов или других компонентов Huawei Technologies Co Ltd, ZTE Corp. или другим китайским телекоммуникационным компаниям, которые обвиняются США в нарушении санкций или законов об экспортном контроле.

Инвесторы обеспокоены тем, что акция против Huawei, которая вызвала резкую критику со стороны Китая, может еще больше осложнить торговые переговоры между Вашингтоном и Пекином в преддверии визита вице-премьер Госсовета Китая Лю Хэ в конце этого месяца.

Кроме того, участники рынка анализируют еженедельные данные по обращениям за пособием по безработице. Как показал отчет Министерства труда,  число американцев, подавших заявки на пособие по безработице, неожиданно сократилось на прошлой неделе, что указывает на устойчивую силу рынка труда, которая должна и впредь поддерживать экономику. Согласно данным, число первичных обращений за пособием по безработице сократилось на 3000, с учетом сезонных колебаний до 213 000 за неделю, закончившуюся 12 января. Данные за предыдущую неделю были без изменений. Экономисты, прогнозировали рост числа обращений на 220 000 на последней неделе.

После начала торгов влияние на их ход может оказать выступление члена Комитета по открытым рынкам ФРС Р. Куорлза, начало которого запланировано на 15:45 GMT.

После завершения торгов свои квартальные результаты обнародуют American Express (AXP) и Netflix (NFLX).

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Morgan Stanley (MS) по итогам четвертого квартала 2018 финансового года (ФГ) достигла $0.80 в расчете на одну акцию (против $0.84 в четвертом квартале 2017 ФГ), что оказалось ниже среднего прогноза аналитиков на уровне $0.89.

Квартальная выручка компании составила $8.548 млрд. (-10.0% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $9.316 млрд.

Акции MS на премаркете снизились до уровня $42.73 (-3.96%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Alcoa Corp. (AA) по итогам четвертого квартала 2018 финансового года (ФГ) достигла $0.66 в расчете на одну акцию (против $1.04 в четвертом квартале 2017 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.50.

Квартальная выручка компании составила $.344 млрд. (+5.4% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $3.313 млрд.

Акции AA на премаркете снизились до уровня $28.88 (-0.35%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы торгуются со снижением в четверг на фоне возобновившейся торговой напряженностью между США и Китаем и опасений по поводу частичного закрытия правительства в США, что заставляет инвесторов беспокоиться.

Торговая напряженность между США и Китаем вновь возросла после того, как в СМИ появились сообщения о том, что в США предъявлены уголовные обвинения против Huawei за предполагаемую кражу коммерческой тайны у американских компаний

Общеевропейский Stoxx 600 снизился на -0,3% на открытии сделок после роста на 0,5% на предыдущей сессии.

Акции STMicroelectronics упали в цене на -2,7% после того, как Taiwan Semiconductor прогнозировала почти 14-процентное падение доходов в первом квартале.

Поставщик программного обеспечения Sage Group увеличил капитализацию на торгах в Лондоне на 5,3%, после того как был подтвержден прогноз о прибыли после сильного начала финансового года.

Медиа-компания ITV снизила капитализацию на -7,5%, так как Bank of America Merrill Lynch понизил рейтинг акций до «низкого уровня».

Акции Deutsche EuroShop упали в цене на -3,5% во Франкфурте. Компания заявила, что ожидает отрицательного результата оценки до налогообложения в 618 миллионов евро в 2018 году.

Французский кредитор Societe Generale потерял более чем -3% стоимости бумаг на фоне плохих результатов за четвертый квартал 2018 года.

Евростат заявил, что инфляция в еврозоне в декабре снизилась до 1,6% по сравнению с прошлым годом, подтверждая свои предварительные оценки, опубликованные ранее в январе.

По данным Королевского института дипломированных оценщиков, перспективы рынка жилья в Великобритании на следующий квартал являются худшими за последние 20 лет из-за неопределенности вокруг Brexit.

На текущий момент:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись разнонаправленно. Хорошее начало сезона доходов в США, и надежда на прогресс на фронте Brexit помогли инвесторам снять опасения по поводу торговых отношений между США и Китаем.

Фунт оставался стабильным после того, как правительство премьер-министра Великобритании Терезы Мэй пережило вотум недоверия.

Активы - убежищах, такие как золото и иена, выросли после того, как Wall Street Journal сообщил, что федеральные прокуроры США проводят расследование в отношении китайского технологического гиганта Huawei Technologies, предположительно, за кражу коммерческой тайны у американских компаний.

Китайские акции  упали в цене, поскольку инвесторы готовились к публикации данных по ВВП  21 января. Опасения по поводу роста экономики вновь возникли после того, как премьер Ли Кэцян заявил, что страна находится в сложной ситуации.

Японские акции полностью изменили ранее достигнутые результаты, чтобы закрыться со снижением, так как автопроизводители снизили капитализацию на опасениях по поводу повышения тарифов на импорт в США. Сенатор-республиканец заявил журналистам, что президент США Дональд Трамп "склонен" продвигаться вперед с тарифами на импортные автомобили. Акции Toyota Motor упали в цене на - 0,8%, а Honda Motor - на -0,1%.

Банки и другие финансовые фирмы закрылись с повышением, отслеживая рост среди своих американских коллег. Бумаги Daiwa Securities подорожали на 1,3%, а Nomura Holdings - на 4,1%.

Австралийские рынки достигли двухмесячного максимума после того, как основные индексы Уолл-стрит достигли месячных максимумов в одночасье.

Банки ANZ, Содружество и Westpac закрылись с ростом в диапазоне 0,3–0,7%, отслеживая рост среди своих аналогов в США.

На экономических новостях, официальные данные показали, что число одобренных кредитов на жилье в Австралии сократилось в ноябре на -0,9% по сравнению с предыдущим месяцем. Это превзошло прогнозы по снижению на -1,5% после роста на 2,1% в октябре.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Информационно-аналитический отдел Teletrade

• FTSE -0,4%

• CAC -0,5%

• DAX -0,4%

На фондовых площадках Европы ожидается негативный старт торгов. Это продолжение мягких настроений, которые наблюдаются к концу азиатских торгов, так как фьючерсы на акции США также упали.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Основные фондовые индексы США умеренно выросли в среду благодаря подорожанию акций банков после сильных отчетов Bank of America и Goldman Sachs.

Читать далее