Новости и прогнозы: фондовый рынок от 19-03-2008

Япония День весеннего равноденствия
07:00 Германия Индекс цен производителей,г/г февраль 3.4% 3.3%
07:00 Германия Индекс цен производителей,м/м февраль 0.4% 0.8%
09:00 Е-15 Индекс активности в секторе услуг PMI, предварительно март 52.0 52.3
09:00 Е-15 Индекс производственной активности PMI, предварительно март 51.9 52.3
09:30 Великобритания Дефицит бюджета, млрд. февраль 2.4 -22.1
09:30 Великобритания Кредитование, M4, предварительная оценка, млрд. февраль +21.8
09:30 Великобритания Денежное предложение М4, предварительная оценка, г/г февраль 13.1%
09:30 Великобритания Денежное предложение М4, предварительная оценка февраль 1.4%
09:30 Великобритания Розничные продажи, г/г февраль 3.6% 5.6%
09:30 Великобритания Розничные продажи февраль -0.2% 0.8%
11:00 Великобритания Баланс заказов на промышленную продукцию CBI март +1% +3%
12:30 США Количество заявок на получение пособия по безработице (неделя до 15.03) 355K 353K
14:00 США Индекс опережающих индикаторов февраль -0.3% -0.1%
14:00 США Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии март -20.0 -24.0
20:30 США Денежное предложение М2, млрд. (08.03) +14.4

Morgan Keegan понизил рейтинг Home Depot с Mkt Perform до Underperform
JP Morgan понизил рейтинг Monster Worldwide с Overweight до Neutral
Susquehanna Financial понизил рейтинг priceline.com с Positive до Neutral
JP Morgan понизил рейтинг Kraft Foods с Overweight до Neutral

RBC Capital Mkts повысил рейтинг National City с Underperform до Sector Perform
JP Morgan повысил рейтинг Tyson Foods с Underweight до Neutral
Wachovia повысил рейтинг Countrywide с Underperform до Mkt Perform
HSBC Securities повысил рейтинг AstraZeneca с Neutral до Overweight

Прибыль Adobe Systems Incorporated выросла на 52% в первом квартале став в результате причиной роста акций сегодня на 10.51%
Прибыль General Mills, Inc увеличилась на 61% благодаря росту цен, а также снижению затрат. Акции производителя злаковых культур выросли на 1.51%
Инвестиционный банк Morgan Stanley заявил сегодня о падении прибыли на 42%, чем порадовал рынок, ожидавший более серьезного снижения финансовых результатов за первый квартал. Акции укрепились на 1.70%
Крупнейшая в мире международная платежная система Visa Inc. привлекла в ходе IPO рекордную сумму в $17,9 млрд. Акции компании выросли на 33.05% в первый день торгов на бирже.

Инвесторы удерживают в своих портфелях рекордное количество наличных средств поскольку обьем инвестиций в акции упал к минимальной отметке с 1998 года, как показал отчет Merrill Lynch & Co..
Большинство дилеров, активы которых в общей сложности насчитывают $676 млрд., отмечают, что европейские акции являются "недооцененными"(данные комментарии зафиксированы впервые с 2003 года).

Индексы продолжают снижаться на фоне возобновления продаж акций финансового сектора (-0.2%), в частности акций Merrill Lynch (MER 43.41, -3.22), Lehman Brothers (LEH 43.74, -2.75) и Goldman Sachs (GS 171.15, -4.44). Давление на технологический сектор (-1.2%) оказывают продажи акций Cisco (CSCO 25.00, -0.58), Qualcomm (QCOM 38.61, -1.52) и Intel (INTC 21.35, -0.40).

Продажи акций сырьевого (-3.3%) и энергетического (-3.0%) секторов оказывают давление на фондовые индексы. Цена золота упала на 6.0% до $944.50 за унцию на фоне роста доллара в ходе сегодняшней сессии.

Регулирующие органы США понизили уровень необходимой капитализации для двух американских ипотечных компаний, функционирующих под эгидой государственных органов. Таким образом Fannie Mae и Freddie Mac сможет инвестировать до $200 миллиардов в ипотечный сектор. Управление по федеральному надзору за жилищным сектором США понизило объем дополнительного капитала до 20% с 30%, что должно в последствии стать фактором увеличения ликвидности ипотечного рынка. Представители OFHEO отметили, что продолжат рассматривать возможные меры поддержки рынка и ее участников, пообещав провести дальнейшие понижение требуемого уровня экстра-капитала.

Основные индексы пытаются восстановиться. Финансовый сектор (+2.0%) лидирует, причем достижения группы thrifts & mortgages увеличились на 6.2% после новостей о том, что правительство разрешило компаниям Fannie Mae (FNM 30.96, +2.74) и Freddie Mac (FRE 29.06, +3.03) увеличивать инвестиции в недвижимость методом скупки ипотек. Акции Morgan Stanley (MS 46.14, +3.28) растут после того, как квартальная прибыль превзошла ожидания рынка.

Индексы торгуются смешано. Акции финансового(+1.5%) и технологического секторов пользуются наибольшим спросом среди инвесторов. Падение цен на нефть оказывает давление на энергетический сектор(-1.5%).

Золото снизилось в цене на $30 до $961.20 за унцию с момента начала американской сессии в то время, как нефть упала в цене на $3.2 к $105.90 за баррель. Напомним, что в 14:30GMT будут опубликованы запасы нефти в США за прошлую неделю.

Фьючерсы на фондовые индексы указывают на то, что торги сегодня начнутся коррекцией индексов после вчерашнего ралли. Настроение инвесторов будут определят комментарии в отношении возможного ухудшения финансового состояния Lehman Brothers Holdings Inc., а также квартальные результаты Morgan Stanley.
Акции Lehman снизились в ходе европейской сессии после того, как аналитик из Bernstein отметил возможность "увеличения сумм списанных активов".
Поддержку фьючерсам оказали более сильные квартальные результаты Morgan Stanley. Прибыль банка выросла в первом квартале до $1.45 за акцию в то время, как аналитики прогнозировали, что прибыль составит $1.01 за акцию.
Сегодня состоится дебютакций Visa (V). Вчера компания оценила общую сумму первичного размещения (IPO) акций в $17.9 млрд. или $44 за акцию.
Квартальные результаты Adobe Systems Inc. превзошли ожидания аналитиков. Акции Exxon, Chevron Corp. и ConocoPhillips снизились на фоне падения цен на нефть более чем на 1,4%.

Британский индекс FTSE снизился под нулевую отметку после утреннего роста, находясь под давлением продаж в финансовом секторе. FTSE -0.19%.
Акции HBOS подешевели на 6.91%, при этом ранее потери составляли 17%.

Основные европейские индексы торгуются с повышением. FTSE вырос на 0.67%, CAC прибавил 1.12%, а DAX укрепился на 0.8%.

Фондовый рынок Японии завершил торги в среду с повышением. Индекс Nikkei 225 вырос на 296.28 пп или 2.48% до 12260.44. Индекс TOPIX вырос на 32.67 пп до 1196.30.

Закрытие фондового рынка:
Nikkei 225 +176.65 +1.5% 11,964.16
Topix +13.98 +1.2% 1,163.63
FTSE 100 +191.40 +3.54% 5,605.80
CAC 40 +151.55 +3.42% 4,582.59
Xetra Dax +211.09 +3.41% 6,393.39
DOW +420.41 +3.51% 12,392.66
NASDAQ +91.25 +4.19% 2,268.26
S&P 500 +54.14 +4.24% 1,330.74
10yr Note +1.3700 +0.413% 3.451%
NYMEX Crude Oil +3.74 +3.54% 109.42
Gold +1.70 +0.17% 1,004.30

Индексы в Японии завершили вторник ростом поскольку инвесторы решили воспользоваться моментом для скупки подешевевших за последние три дня акций.
Акции страховых компаний Aioi Insurance Co. и Nipponkoa Insurance Co. выросли в цене после позитивных комментариев от Deutsche Bank AG. Акции провайдера финансовых услуг Orix Corp. выросли на 4.1%, а Takefuji Corp., занимающейся предоставлением потребительских кредитов, - на 5.4% после того, как компании объявили о намерении выкупить собственные акции. Бумаги Matsumotokiyoshi Holdings Co. также укрепились на 3.6%.
Крупнейшая в Азии авиакомпания Japan Airlines Corp. прибавила 3.6% стоимости акций после того, как аналитики Credit Suisse Group повысили рекомендации по акциям до "neutral'' с "underperform,'' отметив, что рост иены поможет справиться с высокими затратами на энергоносители. All Nippon Airways Co. также выросли на 5.1%.
Тем не менее снижение цен на медь и золото стало причиной продаж акций производителей метала, таких как Sumitomo Metal Mining Co. и Mitsubishi Materials Corp.

Европейские фондовые индексы завершили торги ростом поскольку менее негативные результаты Lehman Brothers Holdings Inc. и Goldman Sachs Group Inc. стали причиной роста спроса на акции компаний финансового сектора.
Крупнейший в мире производитель автомобилей класса люкс - Bayerische Motoren Werke AG прогнозирует рост прибыли в 2008 году благодаря рекордному спросу.
Акции представителей банковского сектора пользовались спросом: UBS выросли на 16%, HSBC - на 6.9% и Credit Agricole - на 9.3%.
Акции BMW выросли на 5.9% после того, как управляющий авто концерном сказал, что прибыль будет расти не смотря на "ситуацию с долларом, замедление экономики США и ростом цен на сырье".
Акции British Energy Group Plc выросли после того, как Morgan Stanley повысил ценовой ориентир по акциям на 16%. Акции Metro AG упали после того, как представители сети розничных продаж сообщили о возможном снижении выручки в этом году.

Индексы на Wall Street выросли во вторник на фоне менее негативные квартальные результаты Lehman Brothers и Goldman Sachs, а также решения ФРС снизить ставку на 75 пп. Наибольшим спросом пользовались акции финансового сектора. Причем индекс Dow завершил день ростом более чем на 400 пп(+3.5%).
Экономические отчеты показали смешанную картину: число новостроек снизилось в феврале на 0,6% до 1,065 млн., что стало минимальным значением показателя за последние 16 лет. Однако данные за январь были пересмотрены до +7,1% (1,071 млн.) с +0,8%. Количество выданных разрешений на строительство снизилось в феврале на 7,8% до 0.978 млн.. Индекс цен производителей (PPI) вырос в феврале на 0,3% м/м в то время, как базовое значение индекса выросло на 0,5%. Аналитики прогнозировали рост показателей на 0,3% и на 0,2%, соответственно.
Прибыль Lehman Brothers в первом квартале оказалась немного лучше ожидаемой, поднявшись до 81 центов за акцию. Однако управляющий банка отметил, что обстановка, в которой банку приходиться работать, остается сложной. Отметим, что акции Lehman упали в понедельник на 19% на спекуляциях, что инвестиционных банк станет следующей жертвой ипотечного кризиса.
Квартальные результаты Goldman Sachs также превзошли ожидания рынка. Прибыль банка выросла до $3.2 за акцию. Управляющий GS также прокоментировал ситуацию в секторе, как "очень сложную", отметив, что чистый убыток связанный с ипотечными кредитами и ценными бумагами составил $1 млрд..
Напомним, что в минувшее воскресение активы банка Bear Stearns были проданы JPMorgan Chase всего за $230 млн. с целью избежания оглашения возможного банкротства банка, причиной чему послужил отток капитала и резкое снижение уровня ликвидности банка.

Фондовый рынок Китая завершил утреннюю сессию с повышением. Индекс Shanghai Comp вырос на 130.11 пп или 3.55% до 3,799.01. Индекс Shanghai A-share Index прибавил 136.18 пп до 3,986.96, в то время как индекс Shenzhen A-share Index вырос на 56.42 пп до 1,195.60. FTSE/Xinhua China A 50 Index поднялся на 597.07 пп до 14,302.20, а FTSE/Xinhua China A 200 Index взлетел на 471.02 пп до 11,011.97.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США торгуются на утренней сессии с небольшим повышением. Июньский фьючерс на S&P прибавил 0.6 пп до 1334.6, в то время как июньский фьючерс на Nasdaq вырос на 1.25 пп до 1772.25.

Change % Change Last
Nikkei 225 +176.65 +1.5% 11,964.16
Topix +13.98 +1.2% 1,163.63
FTSE 100 +191.40 +3.54% 5,605.80
CAC 40 +151.55 +3.42% 4,582.59
Xetra Dax +211.09 +3.41% 6,393.39
DOW +420.41 +3.51% 12,392.66
NASDAQ +91.25 +4.19% 2,268.26
S&P 500 +54.14 +4.24% 1,330.74
10yr Note +1.3700 +0.413% 3.451%
NYMEX Crude Oil +3.74 +3.54% 109.42
Gold +1.70 +0.17% 1,004.30

09:30 Великобритания Уровень безработицы по методике ILO 3м.до января 5.2%
09:30 Великобритания Средняя оплата труда, г/г 3м. до января 3.8% 3.8%
09:30 Великобритания Уровень безработицы февраль 2.5%
09:30 Великобритания Безработица февраль -7.0K -10.8K
09:30 Великобритания Протоколы встречи Банка Англии (05-06.03)
10:00 Е-15 Торговый баланс, млрд. январь -4.2