Noticias de mercados

• Los osos del EUR/USD están atentos al soporte de la línea de tendencia para una ruptura explosiva.
• El precio está siendo resistido y una ruptura de 1.0575 probablemente animará a los osos a apuntar a una ruptura de 1.0500.

El EUR/USD comienza a enrollarse en la parte de atrás de la tendencia alcista anterior, pero aún así, el euro se mantiene en la parte delantera de la tendencia alcista más dominante como se ilustrará a continuación.

Análisis previo del EUR/USD

lo anterior mostraba las perspectivas de un movimiento explosivo por debajo del soporte de la línea de tendencia y, dadas las fiestas, un rango estrecho podría seguir siendo el combustible para el mismo en los días completos de negociación entre Navidad y Año Nuevo.

Actualización del EUR/USD

El precio está siendo resistido y una ruptura de 1.0575 probablemente animará a los osos a apuntar a una ruptura de 1.0500.

Tras las recientes publicaciones de la Oficina del Censo de EE.UU., la Oficina de Análisis Económico de EE.UU. y la Asociación Nacional de Agentes Inmobiliarios, las previsiones de crecimiento real del gasto en consumo personal en el cuarto trimestre y el crecimiento real de la inversión bruta privada interna en el cuarto trimestre aumentaron del 3.4% y el -0.2%, respectivamente, al 3.6% y el 3.8%, respectivamente", según la publicación de la Oficina del Censo de EE.UU..

Actualización del dólar estadounidense

El dólar estadounidense, medido por el índice DXY frente a una cesta de divisas, se mantiene estable durante la jornada de hoy en unos mercados con escaso volumen, y cotiza en torno a los 104.34 puntos. El índice se ha mantenido en un rango de entre 104.124 y 104.536 en el día. Sin embargo, ha mostrado signos de recuperación en una corrección alcista que le ha encantado en los últimos días, con el apoyo de los datos positivos de EE.UU. que han alimentado la especulación de que la Fed mantendrá el rumbo para luchar contra la inflación en 2023.

El jueves, el Banco Central de la República de Turquía mantuvo sin cambios su tasa de interés oficial en el 9.00%, como se esperaba. Los analistas de TD Securities siguen creyendo que será necesaria una subida drástica de las tasas en 2023.

Declaraciones destacadas:

"El CBTR dejó la tasa repo de referencia a una semana en espera en el 9.00%, un mes después de llamar al final del ciclo de flexibilización. Esto coincide con nuestras expectativas y con el consenso. La estructura básica de la declaración del CBTR no ha variado con respecto a la de noviembre".

"El comentario de que "continúa la revisión exhaustiva del marco de política con el objetivo de fomentar la liraización permanente y reforzada en todas las herramientas de política del CBTR" puede interpretarse vagamente como la posibilidad de una mayor relajación en el futuro, si se considera que esto ayuda al CBTR a alcanzar sus objetivos. Aunque esta posibilidad siempre ha existido, el CBTR no parece preocuparse por una interpretación errónea del mercado. Y esta falta de preocupación nos preocupa. También es posible que el mercado no esté preparado para ello".

"Seguimos creyendo que el año que viene serán necesarias subidas drásticas de las tasas, pero no antes de que la lira vuelva a desquiciarse. Las condiciones actuales parecen desaconsejar una visión negativa de la lira a corto plazo, pero el trasfondo fundamental sigue sugiriendo que éste es el camino de menor resistencia."

• Las ventas de viviendas nuevas en Estados Unidos aumentaron inesperadamente en noviembre.
• El Índice del dólar se mantiene en rango diario por encima de 104.00.

Las ventas de viviendas unifamiliares nuevas aumentaron a 5.8% en novimiente, hasta una tasa anual desestacionalizada de 640.000, según mostraron el viernes los datos publicados conjuntamente por la Oficina del Censo de EE.UU. y el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano.

Este dato, que siguió al aumento del 8.2% de octubre, superó con creces las expectativas del mercado, que esperaban una contracción del 4.7%.

Reacción de los Mercados

Informar sobre la evolución de la divisa estadounidense frente a sus principales rivales no parece tener un impacto significativo. En el momento de escribir estas líneas, el Índice del dólar se mantenía prácticamente sin cambios en 104.38.

• La inflación medida por el índice PCE de EE.UU. disminuyó en noviembre según lo previsto, mientras que los pedidos de bienes duraderos decepcionaron.
• El par GBP/USD lucha por mantener 1.2000 a medida que aumenta la demanda de dólares estadounidenses.
• La demanda de dólares aumenta antes del fin de semana largo.

Tras una breve caída hasta 1.2022, nuevo mínimo diario, el GBP/USD recortó pérdidas y flirteó con máximos históricos. Actualmente cotiza en la zona de 1.2040, ya que el interés especulativo sigue digiriendo cifras macroeconómicas mixtas de Estados Unidos. Por un lado, el índice de precios de los gastos de consumo personal (PCE) subió un 5.5% interanual en noviembre, frente al 6.1% de octubre, lo que indica una mayor relajación de las presiones inflacionistas en el país.

Por otra parte, los pedidos de bienes duraderos del mismo mes disminuyeron inesperadamente un 2.1% intermensual, mucho peor que el descenso del 0.6% previsto por los mercados. Sin embargo, los pedidos de bienes de capital no relacionados con la defensa, excluidos los aviones, subieron un 0.2%, mejor de lo que se esperaba.

El dólar estadounidense se apreció inicialmente con la noticia, luego giró a la baja y ahora vuelve a recuperarse gracias a los máximos semanales de los rendimientos del Tesoro. El Rendimiento de la nota a 10 años subió al 3.728%, su máximo de diciembre. Los rendimientos se mantuvieron al alza antes de la apertura de Wall Street, mientras que los índices estadounidenses se preparan para abrir con ligeras ganancias, siguiendo el ejemplo de sus homólogos extranjeros.

Mientras tanto, la libra ester lina se mantiene débil después de que las últimas publicaciones macroeconómicas confirmaran que el Reino Unido está sufriendo una recesión que probablemente se prolongará hasta bien entrado 2023.

Perspectiva técnica del GBP/USD

El par GBP/USD registra pocos cambios en el día, ya que las vacaciones de invierno han comenzado, limitando los volúmenes. Las lecturas técnicas en el gráfico diario insinúan nuevos descensos en el futuro ya que el par se desarrolla por debajo de una bajista SMA de 200 después de romper por debajo de ella el jueves. Los indicadores técnicos, mientras tanto, se desarrollan dentro de niveles negativos, careciendo de fuerza direccional evidente, pero sin mostrar signos de agotamiento bajista y muy por encima de las lecturas de sobreventa.

El mínimo semanal en 1.1991 es el nivel de soporte inmediato a corto plazo, en el camino hacia 1.1950. Un cierre diario cerca de este último nivel podría anticipar un descenso más pronunciado la próxima semana. Los vendedores están añadiendo posiciones cortas en torno a 1.2080, el nivel de resistencia inmediato, seguido de 1.2140.

• El par EUR/USD mantiene su tono ligeramente positivo y reacciona poco a los datos macroeconómicos mixtos de EE.UU.
• De línea agresiva, las expectativas de la Fed siguen actuando como viento de cola para el dólar y limitan las subidas.
• La reciente evolución de los precios dentro de un rango límite aconseja cautela antes de realizar apuestas direccionales.

El par EUR/USD se mantiene cómodamente por encima de la señal de 1.0600 en los primeros compases de la sesión norteamericana y apenas reacciona a los datos macroeconómicos estadounidenses.

La Oficina de Análisis Económicos de EE.UU. informó de que el índice de precios del gasto en consumo personal (PCE) subió un modesto 0.1% en noviembre, decepcionó las expectativas de una lectura del 0.3%. La ligera decepción, sin embargo, se vio compensada por una revisión al alza de la lectura del mes anterior, hasta el 0.4%, y una tasa anual del 5.5%, superior a la prevista.

Los datos adicionales mostraron que el índice de precios PCE subyacente (el indicador de inflación preferido de la Fed) subió un 0.2% intermensual en noviembre y se desaceleró hasta una tasa interanual del 4.7% desde el 5.0% anterior. Por otra parte, los pedidos de bienes duraderos de EE.UU. no cumplieron las estimaciones del consenso por un amplio margen y no impresionaron a los alcistas del dólar ni impulsaron al par EUR/USD.

Dicho esto, las renovadas especulaciones de que la Fed mantendrá su postura ultra agresiva para controlar la inflación siguen actuando como un viento de cola para los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU.. Esto debería ayudar a limitar las pérdidas del dólar y limitar las subidas del par EUR/USD. El trasfondo fundamental mixto justifica cierta cautela antes de realizar nuevas apuestas direccionales.

Incluso desde una perspectiva técnica, el par ha estado oscilando en un rango de negociación familiar durante la última semana más o menos. Esto apunta aún más a la indecisión entre los operadores, por lo que es prudente esperar a un movimiento sostenido en cualquier dirección con el fin de confirmar la trayectoria a corto plazo para el par EUR/USD.

Niveles técnicos a vigilar

• Peso mexicano acelera suba contra el dólar en el cierre de la semana.
• Factores técnicos favorecen escenario bajista para el USD/MXN.
• Se vienen datos importantes de EE.UU.

El USD/MXN confirmó el quiebre de 19.70, acentuando el sesgo bajista y el viernes está probando niveles por debajo de 19.50. El par está operando en 19.48, el nivel más bajo desde el 5 de diciembre.

El dólar está cayendo a lo largo del mercado el viernes ante un mejor humor en los mercados. Se conocerán datos importantes de EE.UU. que incluyen el reporte de ingreso y gasto personal de noviembre con el índice de precios subyacente del gasto en consumo personal. Este es un indicador de inflación seguido muy de cerca por la Reserva Federal y que se espera que registre un avance del 0.2% y un 4.6% con respecto a un año atrás.

Otros datos a publicares el viernes incluyen el informe de órdenes de bienes durables de noviembre, con la expectativa de una caída del 1.1%. Seguirá luego la lectura final del índice de confianza del consumidor de la Universidad de Michigan, que se estima permanecerá en 59.1. También saldrá el dato de venta de viviendas nuevas, que mostraría una baja a 600.000.

En México se conoció que el índice de actividad económica se mantuvo sin cambios en octubre contra la expectativa de una expansión del 0.30%. Con respecto a un año atrás, el avance fue del 4.40%, menor al 5.10% del mes anterior.

USD/MXN mirando más abajo

En caso de que el USD/MXN termine por afirmarse debajo de 19.50, el peso mexicano quedaría posicionado para una extensión alcista. El siguiente soporte fuerte se ubica en la zona de 19.25/30. En caso de regresar sobre 19.50, la presión bajista podría reducirse, mientras que recién sobre 19.70 el dólar ganaría momento.

Niveles técnicos

• Futuros de Wall Street suben en forma modesta tras caídas del jueves.
• El petróleo avanza casi 2%, mientras que los metales rebotan en forma modesta.
• Se viene varios datos de EE.UU. incluyendo datos de inflación, ingreso y gasto.

Los mercados de renta variable en Europa y en la previa de Wall Street están subiendo en forma modesta, recuperando parte de las importantes pérdidas del jueves. Los precios del petróleo están subiendo casi 2%, mientras que los metales también rebotan. El dólar cae ante la mejora en el humor de los mercados.

Se termina el 2022: fin a la última semana completa 

Los mercados en Asia se amoldaron al descenso de Wall Street del jueves y terminaron con pérdidas. El Nikkei 225 cedió 1.02% y el Hang Seng 0.44%. En Europa hay resultados mixtos, con el FTSE 100 subiendo 0.05%, el DAX trepando 0.28% y el CAC 40 cae 0.15%. El S&P 500 cerró con una caída del 1.45% y en la previa del viernes, antes de datos de EE.UU., sube 0.21%.

El volumen de operaciones sigue reduciéndose y esta tendencia se acentuaría en los próximos días. Varias plazas bursátiles europeas cerrarán antes el viernes y el lunes no operarán por ser feriado allí. Tampoco lo hará Wall Street.

Las acciones de Tesla el jueves cayeron a mínimos desde septiembre de 2020. Elon Musk anunció que por 18 a 24 meses no vendrá más acciones de la empresa. Tras perder 8.88% el jueves, en el premarket suben 1.%. ConocoPhillips trepa 0.74% tras la caída del 2.90%. Entre las empresas que presentarán resultados el viernes están Nitori Holdings, Galileo Resources PLC, Viveon y Niitaka.

El jueves los mercados retrocedieron tras la publicación de datos positivos de la economía de Estados Unidos, lo que supone aumenta las probabilidades de una continuidad de una Reserva Federal agresiva el próximo año. El cierre fue lejos de los mínimos y el rebote continúa el viernes.

La inflación subyacente en Japón subió al ritmo más alto en cuatro décadas en noviembre, al subir 3.7% con respecto a un año atrás. El dato puede alimentar las especulaciones de un cambio en las políticas del Banco de Japón el próximo año.

En China va creciendo el riesgo de que por el aumento de contagios de COVID, las autoridades vuelvan atrás con ciertas medidas de relajación. Esto es un nuevo factor de riesgo para los mercados. Bloomberg informó que las autoridades de salud de China estiman que casi 37 millones de personas se pueden haber contagiado de COVID en un solo día esta semana.

En la próxima hora se conocerá el importante reporte de ingreso y gasto personal de noviembre de Estados Unidos, que incluye el dato clave del índice de precios subyacente del gasto en consumo personal. Este último es un indicador de inflación seguido muy de cerca por la Reserva Federal y que se espera que registre un avance del 0.2% y un 4.6% con respecto a un año atrás. También se dará a conocer el informe de órdenes de bienes durables de noviembre, con la expectativa de una caída del 1.1%. Luego se publicará la lectura final del índice de confianza del consumidor de la Universidad de Michigan, que se estima permanecerá en 59.1. También saldrá el dato de venta de viviendas nuevas, que mostraría una baja a 600.000. En Canadá se publicarán cifras de crecimiento de PIB de septiembre.

El dólar opera con una modesta caída, con el DXY cediendo 0.20% y acercándose a los mínimos del mes. El EUR/USD sigue en el rango reciente cerca de 1.0600, mientras que el USD/JPY está en torno a 132.50. Tanto el AUD/USD coom el NZD/USD se recuperan tras el paso en falso del jueves.

Los precios del petróleo retoman la suba y se acercaron a los máximos semanales, con el barril de WTIL sobre 79.00$. Rusia informó que podría recortar la producción hasta un 7% a principios del próximo año.

Las criptomonedas se recuperan tras la caída del jueves. Bitcoin llegó a acercarse a 16.500$ y está de regreso sobre 16.800$. Ethereum sube 0.70% y opera en 1.225$. Los metales también rebotan tras el retroceso de la jornada previa. El oro intenta recuperar 1.800$ y la plata opera en 23.70$.

Niveles técnicos

El ministro japonés de Finanzas, Shunichi Suzuki, declaró el viernes que la política monetaria depende de la decisión del Banco de Japón (BOJ), pero añadió que no ve ningún cambio en la política del BoJ, según informa Reuters.

Declaraciones destacadas

Reacción de los mercados

El USD/JPY no mostró una reacción inmediata a estos comentarios y sube en estos momentos un 0.28% en el día a 132.70.

El Viceprimer Ministro ruso, Alexander Novak, declaró el viernes que "Rusia podría recortar su producción de Petróleo entre un 5% y un 7% a principios de 2023, en respuesta a los límites de precios occidentales".

"Rusia podría recortar la producción de Petróleo entre 500.000 y 700.000 barriles diarios", informó TASS.

"La producción de gas natural de Rusia caerá hasta una quinta parte este año, hasta 671.000 millones de metros cúbicos", según informó el viernes la agencia de noticias Interfax citando al viceprimer ministro Alexander Novak, ya que las exportaciones a Europa se han desplomado, según Reuters.

La noticia también menciona que la producción rusa de petróleo aumentará un 2% este año, hasta los 535 millones de toneladas, según declaraciones de Novak a la televisión estatal citadas por Interfax.

A primera hora del día, Reuters desveló las esperanzas de un recorte de las exportaciones rusas de petróleo del Báltico y provocó el rebote de los precios del petróleo crudo WTI. "Las exportaciones rusas de petróleo del Báltico podrían caer un 20% en diciembre respecto al mes anterior después de que la Unión Europea y las naciones del G7 impusieran sanciones y un límite de precios al crudo ruso a partir del 5 de diciembre, según operadores y cálculos de Reuters", decía la noticia.

El rebote del petróleo crudo WTI también podría verse respaldado por los titulares favorables al riesgo procedentes de China, así como por el retroceso del dólar estadounidense antes de datos clave.