Noticias de mercados

• Los osos del AUD/USD se están moviendo a medida que el dólar estadounidense se fortalece por la aversión al riesgo.
• El DXY ha subido más allá de los 105, arrastrando a las monedas de las materias primas a la baja. 

En 0.6875, el AUD/USD ha bajado un 0.4% en el día, ya que el dólar estadounidense se ha recuperado y ha superado el nivel de 105, medido frente a una cesta de divisas a través del índice DXY. El índice del dólar (DXY), que mide el USD frente a seis divisas, subió un 0.51% hasta 105.08. El máximo de dos décadas, 105.79, se alcanzó el 15 de junio. El reajuste trimestral de las carteras también está contribuyendo a una mayor volatilidad en los mercados financieros.

El billete verde ha subido el miércoles, mientras que el euro ha cedido las ganancias anteriores, a pesar de que la presidenta del Banco Central Europeo, Christine Lagarde, ha dicho que es improbable que vuelva la época de inflación ultrabaja que precedió a la pandemia. Se espera que el BCE suba los tipos de interés en julio por primera vez en una década, siguiendo a sus homólogos mundiales, para intentar enfriar la aceleración de la inflación, aunque los economistas están divididos sobre la magnitud de cualquier subida. 

El presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, dijo que existía el riesgo de que las subidas de los tipos de interés frenaran demasiado la economía, pero que la inflación persistente era la mayor preocupación. Además, las acciones estadounidenses cayeron el miércoles ante la preocupación de los operadores por el impacto de las fuertes subidas de tipos en la economía estadounidense. Los datos estadounidenses mostraron que el crecimiento se contrajo en el primer trimestre en medio de un déficit comercial récord. Esto se suma a un informe del martes que mostraba que la confianza de los consumidores alcanzó su nivel más bajo en 16 meses.

Los ojos puestos en el RBA

Mientras tanto, el dólar australiano encontró algo de soporte el miércoles, ya que los datos nacionales optimistas proporcionaron una distracción temporal de las preocupaciones sobre una recesión mundial. reuters informó que las ventas minoristas australianas sorprendieron con un sólido aumento del 0.9% en mayo, superando ampliamente las previsiones de un aumento del 0.4%. La agencia de noticias informó de que las ventas aumentaron un considerable 10.4% con respecto a mayo del año pasado, aunque parte de ello se debe a la subida de los precios más que a los volúmenes.

Los datos han animado la demanda del dólar australiano debido a las expectativas de que el Banco de la Reserva de Australia (RBA) tenga más confianza en que los consumidores puedan soportar unos tipos de interés más altos, mientras se prepara para otra probable subida en su reunión de política de julio de la próxima semana.  El gobernador del RBA, Philip Lowe, ha sugerido anteriormente que un endurecimiento drástico dañaría gravemente la economía. Los tipos se sitúan en torno al 3.25% a finales de año y cerca del 4% en 2023, y los inversores apuestan por una nueva subida de 50 puntos básicos, hasta el 1.35%, y por un movimiento similar en agosto.

Las posiciones cortas netas en el AUD cayeron por tercera semana consecutiva tras los comentarios de línea agresiva del gobernador del RBA, Lowe, y un mayor optimismo respecto a las perspectivas de la economía china podría aportar más apoyo en la próxima serie de datos. En este sentido, vimos cómo el aussie se recuperaba cuando China redujo a la mitad el tiempo de cuarentena para los viajeros entrantes el martes. La subida de los precios de las materias primas también ha tenido un impacto positivo en la relación de intercambio de Australia. 

Esperamos que el AUD/USD se mantenga cerca de los niveles actuales a un mes vista y que suba moderadamente hasta la zona de 0.73 a finales de año", dijeron los analistas de Rabobank. 

Niveles técnicos 

• USD/MXN rises for the third consecutive day amid global growth concerns.
• Rally faces strong resistance near 20.20, reinforced by the 100-day SMA.
• Next upside target at 20.45.

Emerging market currencies are under pressure, affected by higher interest rates. The Mexican peso was among the top performers last week, after Banxico’s 75 bps rate hike.  

The USD/MXN is rising for the third consecutive day and is facing a resistance at the 20.20 area that also contains the 100-day Simple Moving Average. A firm break above should open the doors to 20.45, the next relevant resistance.

Technical indicators offer no clear signs at the moment. RSI and Momentum are flat. Some consolidation between 20.20 and 20.00 seems likely before the next directional move.

A decline back to 20.00 should be seen as a normal correction after the rally from 19.80 to 20.20.  If USD/MXN drops under 20.00, the Mexican peso should strengthen favoring an extension toward the weekly low at 19.81. The key support below is the 19.70 area that if reached, could likely trigger a rebound.

USD/MXN daily chart

El barril de petróleo Brent cotiza ahora en torno a los 110$. A mediados de junio, el precio aún rondaba los 125$. Los economistas del Commerzbank esperan que los precios caigan hacia los 95$ a finales de 2022.

El mercado del petróleo entre los riesgos de la oferta y las preocupaciones de la demanda

"A corto plazo, la liberación masiva de reservas de petróleo por parte de los principales países consumidores supondrá un alivio".

"Las perspectivas de la demanda siguen siendo inciertas. La estricta estrategia china de "cero covid" sigue amenazando con obstaculizar la demanda de petróleo con nuevas medidas de bloqueo. También se espera que los altos precios de la energía y el endurecimiento de la política monetaria dejen su marca."

"El precio del barril de petróleo Brent debería seguir cotizando por encima de los 100$ por ahora, pero volverá a caer en la segunda mitad del año hasta los 95$ a finales de año."

• El EUR/USD se suma al tramo semanal a la baja en torno a 1.0500.
• Las pérdidas adicionales parecen probables en el horizonte de corto plazo.

El EUR/USD se suma a la reciente debilidad y vuelve a visitar la zona de 1.0480 el miércoles, donde apareció un soporte inicial.

La incapacidad de dejar atrás la línea de 4 meses cerca de 1.0650 debería mantener la presión bajista en torno al par. Por el contrario, se prevé que sigan produciéndose pérdidas adicionales, aunque una nueva visita al mínimo de junio en 1.0358 parece descartada por el momento.

A largo plazo, se espera que la visión bajista del par prevalezca mientras cotice por debajo de la SMA de 200 días en 1.1119.

Gráfico diario del EUR/USD



 Niveles técnicos 

• El índice del dólar estadounidense (DXY) retrocede hasta la zona de 104.50 tras fracasar cerca de 104.70.
• La superación de 105.00 debería exponer una prueba del máximo de 2022.

El índice del dólar estadounidense (DXY) parece sumarse a las ganancias del martes, aunque la carrera alcista parece haber flaqueado en torno a la zona de 104.70 el miércoles.

Lo ideal es que el índice supere el máximo semanal cerca de 105.00 (22 de junio) a corto plazo para que la recuperación cobre impulso e intente visitar el máximo de casi 20 años en la zona de 105.80 (15 de junio).

Mientras la línea de 4 meses cerca de 102.25 contenga las bajadas, las perspectivas a corto plazo del índice deberían seguir siendo constructivas.

A más largo plazo, las perspectivas para el dólar son alcistas mientras esté por encima de la SMA de 200 días en 98.01.

Gráfico diario del DXY

Niveles técnicos 

• El AUD/USD recortó parte de sus pérdidas intradía hasta un mínimo de dos semanas, aunque le faltó seguimiento.
• La caída de los rendimientos de los bonos estadounidenses actuó como viento en contra del dólar y ofreció cierto soporte al par.
• Los temores a la recesión limitaron las subidas del aussie, sensible al riesgo, antes del discurso del presidente de la Fed, Powell.

El par AUD/USD detuvo su caída intradía cerca de la zona de 0.6960 y recuperó algunos puntos desde el mínimo de dos semanas que tocó este miércoles. La última vez que se vio al par fue por debajo de 0.6900, con una caída de casi del 0.20% en el día.

La nueva bajada de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. no ayudó al dólar a aprovechar su modesta subida, lo que, a su vez, se consideró un factor clave que ofreció apoyo al par AUD/USD. Dicho esto, la creciente preocupación por una posible recesión siguió pesando en el ánimo de los inversores y actuó como viento en contra del aussie, sensible al riesgo.

Los operadores también parecían reacios y podrían preferir mantenerse al margen antes del evento de riesgo clave: el discurso del presidente de la Fed, Jerome Powell, en el foro del BCE en Sintra. Los participantes del mercado siguen divididos sobre las perspectivas de subidas de tipos más agresivas de la Fed. Por lo tanto, los comentarios de Powell serán analizados en busca de pistas sobre la senda de endurecimiento de la política.

Esto jugará un papel clave para influir en la dinámica del precio del dólar y proporcionar un nuevo impulso direccional al par AUD/USD. Desde el punto de vista técnico, el precio del par rebotó desde las inmediaciones del mínimo mensual, por lo que es prudente esperar a que se produzcan algunas ventas por debajo de la zona de 0.6850 antes de posicionarse para un nuevo movimiento de depreciación.

Sin embargo, el telón de fondo fundamental todavía parece inclinarse a favor de los operadores bajistas, lo que sugiere que cualquier intento de recuperación corre el riesgo de desvanecerse rápidamente. El par AUD/USD sigue siendo vulnerable a una mayor caída más allá de los mínimos del año, en torno a la región de 0.6830-0.6825 tocada en mayo, y apunta a probar el nivel redondo 0.6900.

Niveles técnicos 

• El USD/CAD atrajo nuevas ventas el miércoles y bajó por cuarto día consecutivo.
• El alza de los precios del petróleo apuntaló al loonie y ejerció cierta presión a la baja sobre el par.
• La caída de los rendimientos de los bonos de los Estados Unidos limitó al dólar y no le dio ningún soporte antes de la reunión de Powell de la Fed.

El par USD/CAD tuvo dificultades para capitalizar sus modestas ganancias intradía y se encontró con nuevas ofertas cerca de la zona de 1.2890 el miércoles. La caída intradía -que marca el cuarto día consecutivo de caída- arrastró al par a un nuevo mínimo diario, en torno a la zona de 1.2850-1.2845 durante la mitad de la sesión europea.

Los precios del crudo revirtieron una caída intradía y se dispararon a un nuevo máximo de una semana y media, en medio de la preocupación por la escasez de suministros mundiales, que contrarrestó los temores por el debilitamiento de la economía mundial. Las potencias económicas del Grupo de los Siete (G7) acordaron el martes estudiar la posibilidad de limitar los precios de las importaciones de petróleo y gas ruso. Además, Arabia Saudí y los Emiratos Árabes Unidos no podrían aumentar la producción de forma significativa para compensar la pérdida de suministro ruso. Esto, a su vez, actuó como un viento de cola para el petróleo, lo que apuntaló al loonie vinculado a las materias primas y limitó la subida del par USD/CAD.

Por otra parte, una nueva bajada de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. impidió que los alcistas del dólar hicieran apuestas agresivas. Esto se consideró como otro factor que ejerció cierta presión a la baja sobre el par USD/CAD. Sin embargo, el ambiente de cautela que prevalece en los mercados de valores -en medio de los crecientes temores de recesión- siguió prestando soporte al dólar como refugio seguro y debería limitar las pérdidas más profundas de la divisa. Los operadores también podrían ser reacios a hacer apuestas agresivas antes del discurso del presidente de la Fed, Jerome Powell, en el foro del BCE en Sintra, Portugal, más tarde durante los inicios de la sesión americana.

Dado que los participantes del mercado siguen divididos sobre las perspectivas de subidas de tipos más agresivas de la Fed, los comentarios de Powell serán analizados en busca de pistas sobre la senda de ajuste de la política. Esto jugará un papel clave en el impulso de la demanda del dólar a corto plazo. Además, los operadores tomarán como referencia la dinámica del precio del petróleo para determinar el siguiente tramo de un movimiento direccional para el par USD/CAD.

Niveles técnicos 

• Datos preliminares muestran una desaceleración en la tasa anual de inflación de Alemania.
• Índice de Precios al Consumidor sube 0.1% en junio, menos que el 0.3% esperado.
• El euro no se ve afectado, bajan los rendimientos de los bonos alemanes.

El Índice Armonizado de Precios al Consumidor cayó inesperadamente en junio 0.1%, en contra de la expectativa de una suba del 0.2%, luego de haber subido 1.1% en mayo. La tasa anual pasó de 8.7% a 8.2%, siendo que se esperaba un incremento a 8.8%.

El Índice de Precios al Consumidor (no armonizado) subió 0.1%, también por debajo de las expectativas de 0.3% y del 0.9% de mayo. La tasa anual pasó de 7.9% a 7.6%.

El dato no generó una gran sorpresa ya que había sido en parte anticipado por las lecturas regionales.

En minutos se publicará una nueva estimación de crecimiento del PIB de EE.UU. durante el primer trimestre, que se espera no muestre cambios con respecto a la lectura anterior de -1.5%. Más adelante a las 13:00 GMT comenzará un panel de discusión en el marco del foro del Banco Central Europeo, del que participarán Christine Lagarde (presidenta del Banco Central Europeo), Jerome Powell (presidente de la Reserva Federal) y Andrew Bailey (gobernador del Banco de Inglaterra).
 

• Mercados europeos se acoplan a la caída del martes en Wall Street.
• Precios del petróleo suben pese a clima negativo.
• Palabras de banqueros centrales en el centro de atención.

Los futuros de Wall Street están cayendo en forma modestas tras el desplome del martes. El dólar se mantiene firme, el euro gana momento y el petróleo no se ve afectado por el mal clima en los mercados.  

Temores por recesión pesan sobre los mercados

El martes, la encuesta de confianza del consumidor de EE.UU. de junio mostró un impacto en el índice principal de la suba en la inflación, contribuyendo a los temores por el panorama económico. El S&P 500 cerró con una caída del 2.01% y el miércoles, antes de la apertura cae 0.25%.

El clima negativo también alcanza a los mercados europeos. En Londres, el FTSE 100 cae 0.75%, el Frankfurt el DAX cede 1.93% y en París el CAC 40 pierde 1.37%.

La inflación sigue siendo un teman clave a lo largo del mundo. Se conoció que en España trepó en junio al 10.2%, el máximo en 37 años. Otro dato mostró una caída en el índice de confianza del consumidor en la Eurozona a mínimos desde abril de 2020.

El miércoles a las 12:00 GMT se publicarán las cifras preliminares de inflación de Alemania. Media hora después, se conocerá una nueva estimación de crecimiento del PIB de EE.UU. durante el primer trimestre (consenso sin cambios: -1.5%). A las 13:00 GMT comenzará un panel de discusión en el marco del foro del Banco Central Europeo, del que participarán Christine Lagarde (presidenta del BCE), Jerome Powell (presidente de la Reserva Federal) y Andrew Bailey (gobernador del Banco de Inglaterra). El jueves en Asia se publicará el reporte PMI de China (servicios y manufacturero).

El dólar está subiendo el miércoles apoyado por la aversión al riesgo. El DXY gana 0.06% y trepa por segunda jornada en forma consecutiva. La moneda que más sube entre las principales es el franco suizo.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro no registran cambios significativos. El tramo a 10 años se ubica en 3.15%, mientras que el de 30 años en 3.27%. La referencia alemana a 10 años está en 1.58%.

Los metales experimentaron un rebote desde mínimos en varios días. El oro pasó de 1810$ a 1827$ en minutos, mientras que la plata pasó de 20.70$ a la zona de 21.00$. Esto podría anticipar más volatilidad por delante. Los precios del petróleo no se ven afectados por la caída en los mercados, ya que están en máximos en varios días. 

El mercado cripto no consigue dejar atrás las preocupaciones. El Bictoin está probando niveles por debajo de 20.000$ y vuelve a mirar a los mínimos recientes.

Entre las empresas que presentarán resultados el miércoles están General Mills, Bed Bath & Beyond y Paychex. En el pre market las acciones de Pinterest suben 4% antes cambios en las autoridades. Las acciones estadounidenses de NIO, la compañía china de autos pierde más del 6% ante una denuncia por la contabilidad.

Niveles técnicos 

• El AUD/USD pierde terreno por tercer día consecutivo y cae a un mínimo de dos semanas el miércoles.
• Los temores a una recesión pesan sobre el sentimiento de los inversores y alejan los flujos del AUD, sensible al riesgo.
• La bajada de los rendimientos de los bonos estadounidenses limita al USD y podría ayudar a limitar las pérdidas del par antes del discurso del presidente de la Fed, Jerome Powell.

El par AUD/USD es testigo de algunas ventas por tercer día consecutivo el miércoles y cae a un mínimo en dos semanas, alrededor de la región de 0.6865 durante la primera parte de la sesión europea.

El empeoramiento de las perspectivas económicas mundiales siguió pesando en el sentimiento de los inversores, lo que se hizo patente en el sentimiento cauteloso predominante en los mercados bursátiles. Esto eclipsó los datos alentadores de las ventas minoristas de Australia y siguió actuando como un viento en contra para el Aussie, de mayor riesgo percibido.

Por otro lado, el dólar estadounidense recibió cierto apoyo de las declaraciones del día anterior del presidente de la Fed de Nueva York, John Williams, y de la gobernadoa de la Fed de San Francisco, Mary Daly, que aumentaron las expectativas por una subida agresiva de las tasas de la Fed. Esto se consideró como otro factor que ejerció presión a la baja sobre el par AUD/USD.

Sin embargo, los participantes del mercado siguen divididos sobre las perspectivas de un endurecimiento más rápido de la política monetaria de la Fed en medio de los crecientes temores de recesión. Esto, junto con un nuevo movimiento a la baja en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU., limitó al dólar y podría ayudar a limitar las pérdidas más profundas del par AUD/USD.

Los inversores también parecían reacios a abrir posiciones agresivas y prefirieron esperar al discurso del presidente de la Fed, Jerome Powell, en el foro del BCE en Sintra. Los comentarios de Powell serán analizados en busca de pistas sobre las perspectivas de la política monetaria de la Fed, lo que daría un nuevo impulso al par AUD/USD.

Sin embargo, el trasfondo fundamental parece inclinarse a favor de los bajistas y apoya las perspectivas de un nuevo movimiento a la baja a corto plazo para el par AUD/USD. Por lo tanto, es posible que se produzca un retroceso hacia 0.6850, en camino al mínimo anual alcanzado en mayo.

Niveles técnicos a vigilar

Después de su reunión de política monetaria del segundo trimestre, el Banco Popular de China (PBOC) señaló que deben intensificar la aplicación de una política monetaria prudente. Además “trabajará en la estabilización del empleo y los precios al consumidor.”

El PBOC expresó que “será proactivo y aumentará la confianza” además promedió mejorar el nivel de satisfacción de una demanda razonable por viviendas.

La autoridad monetaria indicó que mantendrá los precios al consumidor “básicamente estables.”

• El EUR/GBP vuelve a retroceder desde un máximo de casi dos semanas, aunque no tiene continuación.
• La formación de un canal ascendente apunta a una tendencia al alza a corto plazo y favorece a los alcistas.
• Una ruptura sostenida por debajo del soporte de 0.8600-0.8590 anularía el sesgo positivo a corto plazo.

El cruce EUR/GBP ha registrado algunas ventas el miércoles y se ha alejado de los máximos de casi dos semanas, en torno a 0.8650 alcanzado el día anterior. El cruce ha caído a un mínimo de dos días al inicio de la sesión europea, aunque ha encontrado soporte cerca del nivel de 0.8600 y se ha recuperado.

El martes, la presidenta del Banco Central Europeo, Christine Lagarde, no ofreció ninguna información nueva sobre el camino de la subida de tasas o la composición de la nueva herramienta anti-fragmentación. Esto, a su vez, se consideró un factor clave detrás de la debilidad de la moneda común y ejerció una presión a la baja sobre el cruce EUR/GBP.

Por otra parte, los problemas del Brexit, junto con las expectativas de que el Banco de Inglaterra opte por un enfoque más gradual en la subida de los tipos de interés, actuaron como viento en contra de la libra esterlina. La combinación de fuerzas divergentes impidió a los bajistas abrir posiciones agresivas en torno al cruce EUR/GBP.

Los participantes del mercado también parecían reticentes antes del discurso de la presidenta del BCE, Christine Lagarde, y del gobernador del BoE, Andrew Bailey, en el foro del BCE en Sintra, Portugal. Por ello, es prudente esperar a que se produzcan algunas ventas de continuación antes de posicionarse para una nueva caída del cruce EUR/GBP.

Desde el punto de vista técnico, el reciente rebote desde cerca del nivel psicológico de 0.8500 se ha producido a lo largo de un canal de tendencia ascendente y apunta a una tendencia alcista a corto plazo. El extremo inferior del canal coincide con el mínimo diario y debería actuar ahora como punto clave.

Una ruptura convincente por debajo de esa región podría provocar una venta técnica agresiva y arrastrar el cruce EUR/GBP a un soporte intermedio cerca de la zona de 0.8560. El movimiento bajista podría extenderse aún más hacia el mínimo de la semana pasada, justo por encima del nivel de 0.8500.

Por otro lado, la zona de 0.8650, el máximo del día anterior, parece actuar como una resistencia inmediata por delante de la región de 0.8675, el límite superior del canal mencionado. Una fuerza sostenida por encima de esta zona se consideraría un nuevo desencadenante para los alcistas y allanaría el camino hacia nuevas ganancias.

EUR/GBP gráfico de 4 horas

EUR/GBP niveles técnicos adicionales

El ministro de Economía ruso, Maxim Reshetnikov, ha declarado el miércoles que "si el rublo se mantiene como ahora durante meses, las compañías tendrán que reducir su producción".

Comentarios adicionales

El sesgo constructivo podría motivar al USD/JPY a desafiar el máximo anual en torno a 136.70, según señalan los estrategas de divisas del UOB Group Lee Sue Ann y Quek Ser Leang.

Comentarios destacados

Vista de 24 horas: "Aunque esperábamos que el USD/JPY se fortaleciera ayer, opinamos que 'es poco probable que rompa la fuerte resistencia en 136.00'. El avance previsto superó nuestras expectativas, ya que el USD/JPY se disparó hasta 136.38. A partir de aquí, no se descarta un mayor avance del USD/JPY, pero en vista de las condiciones de sobrecompra, es poco probable que se produzca una subida sostenida por encima de la resistencia principal en 136.50. El soporte está en 135.75, seguido de 135.45".

Próximas 1-3 semanas: "Ayer (28 de junio, USD/JPY en 135,50), destacamos que la presión bajista se ha disipado y esperábamos que el USD/JPY cotizara dentro de un rango de 134.00/136.50. No esperábamos la rapidez con la que el USD/JPY se acerca a la parte superior del rango previsto en 136.50 (máximo en 136.38). El impulso alcista a corto plazo ha mejorado, pero aunque una ruptura de 136.50 no sería sorprendente, el máximo anual en 136.70 puede no ser fácil de superar. En general, es probable que el USD/JPY cotice con firmeza a partir de ahora, siempre que no se mueva por debajo del 'fuerte soporte' de 135.20 en estos días."

Gediminas Simkus, responsable de política monetaria del Banco Central Europeo (BCE), respalda la posibilidad de una subida de tasas de 50 puntos básicos en septiembre.

Comentarios destacados

El EUR/USD no pudo defender el martes la zona de 1.06. Sin embargo, los economistas de Commerzbank esperan que el par vuelva a subir si desaparecen los riesgos (crisis del gas, nuevas guerras en la periferia, etc.).

La ventaja del dólar en materia de tasas de interés reales desaparecerá en gran medida

"El mercado considera actualmente que la ventaja del dólar en cuanto a los tipos de interés reales desaparecerá en gran medida en un plazo de cinco años. Si el mercado está en lo cierto con su opinión, entonces no se justifica una infravaloración permanente del euro. Por lo tanto, el hecho de que el EUR/USD siga cotizando a niveles relativamente débiles se debe probablemente al riesgo de que las cosas puedan cambiar."

"Estos riesgos (crisis del gas, nuevas guerras en la periferia, etc.) apuntan en gran medida en una dirección negativa para el euro. Si desaparecen, es probable que el euro se aprecie".

Los estrategas de divisas de UOB Group, Lee Sue Ann y Quek Ser Leang, sugieren que el GBP/USD se enfrenta a un posible descenso hasta la zona de 1.2120 en las próximas semanas.

Comentarios destacados

Vista de 24 horas: "Nuestras expectativas de que el GBP/USD 'cotice dentro de un rango de 1.2235/1.2330' fueron incorrectas, ya que cayó bruscamente hasta 1.2181 antes de cerrar con un tono suave en 1.2184 (-0.66%). Aunque el rápido descenso parece tener margen para romper el soporte principal de 1.2165, las condiciones de sobreventa sugieren que es poco probable que el siguiente soporte de 1.2120 entre en escena. La resistencia está en 1.2225, seguida de 1.2255".

Próximas 1-3 semanas: "Mantenemos la misma opinión desde principios de la semana pasada, donde 'las perspectivas para el GBP/USD son mixtas y esperamos que el GBP/USD cotice en un rango'. Después de cotizar lateralmente y cerrar en torno a 1.2265/1.2275 durante varios días, el GBP/USD se desplomó hasta un mínimo en 1.2181 durante la sesión de Nueva York. Aunque la fase de consolidación parece haber terminado, el impulso a la baja sólo está empezando a crecer y cualquier debilidad a partir de aquí podría limitarse a 1.2120 por ahora. Al alza, la ruptura del nivel de 'fuerte resistencia', actualmente en 1.2285, indicaría que el sesgo bajista se ha suavizado."

El Banco Central Europeo (BCE ) está evaluando la posibilidad de anunciar el tamaño y la duración del plan de compra de bonos en su próxima reunión de política monetaria del 21 de julio, según informe Reuters el miércoles.

Esta información se produce después de que el martes se informara que el banco central probablemente retirará dinero del sistema bancario para compensar las compras de bonos que se realicen para limitar los costes de endeudamiento de los Estados endeudados de la zona euro.

Se espera que el BCE anuncie la nueva herramienta antifragmentación el 21 de julio, cuando aplicará su primera subida de tasas en más de una década.

El EUR/USD comenzó la jornada del miércoles operando un rango de apenas 20 pips entre 1.0535, máximo diario, y 1.0517. En las últimas horas, el par ha roto a la baja y ha quebrado la zona 1.0500 pera marcar un suelo de seis días en 1.0489.

La fortaleza del dólar, respaldada por el tono de aversión al riesgo de los mercados en un contexto de caídas de las bolsas por los temores a una recesión en Estados Unidos, está detrás del movimiento. El índice DXY que mide al billete verde acaba de subir a 104.68eu, su nivel más alto desde el pasado 23 de junio.

El calendario del día presenta varios datos que podrían mover al par. En primer lugar, Europa publicará sus cifras de confianza del consumidor de junio y Alemania la inflación preliminar del mismo mes. Después, EE.UU. revelará el PIB final del primer trimestre del año y el PCE subyacente del mismo período. Relevantes serán también los discuros de Luis de Guindos, vicepresidente del BCE, a las 08.45 GMT, y de Jerome Powell, presidente de la Fed, y Christine Lagarde, máxima responsable del Banco Central Europeo, ambos previstos para las 13.00 GMT. 

EUR/USD Niveles

Con el par cotizando al momento de escribir sobre 1.0490, perdiendo un 0.27% en el día, el próximo objetivo a la baja espera en 1.0482, mínimo del 23 de junio, previo al soporte 1.0468, suelo del 22 de junio. Por debajo de 1.0400, el descenso puede acelerar hacia 1.0349, mínimo del 2022 y de los últimos cinco años y medio.

Al alza, el par necesita recuperar la región 1.0600 para volverse alcista y apuntar a la resistencia 1.0614, techo del 27 de junio, antes de aspirar a alcanzar el máximo de junio en 1.07740.

"El riesgo de una recesión en Estados Unidos y a nivel mundial es 'incómodamente alto'", ha dicho el miércoles Mark Carney, ex gobernador del Banco de Canadá (BoC) y del Banco de Inglaterra (BoE).

Comentarios adicionales

Los datos preliminares de CME Group para los mercados de futuros del petróleo crudo señalaron que los operadores añadieron el martes alrededor de 4.300 contratos a sus posiciones de interés abierto, alcanzando la segunda acumulación consecutiva. El volumen siguió el ejemplo y subió en unos 76.200 contratos, revirtiendo al mismo tiempo tres retrocesos diarios consecutivos.

WTI: El próximo nivel al alza es 119.00$

Precios del barril del WTI extendieron la recuperación el martes en medio de un creciente interés abierto y volumen, dejando la puerta abierta a la continuación de la tendencia alcista, al menos en el muy corto plazo. La siguiente barrera alcista para los precios del petróleo crudo se sitúa en 118.94$ (máximo del 17 de junio).