Noticias de mercados

• En un comienzo de semana moderado, el EUR/JPY se consolidó dentro de rangos estrechos justo al norte de 128.00.
• La falta de convicción no es demasiado sorprendente dada la inminente decisión sobre las tasas del BCE y el BoJ el jueves y viernes.
• Antes de estos eventos, el par también podría ser volátil ante cualquier cambio adicional en el apetito de riesgo.

Fue un comienzo de semana moderado para el EUR/JPY, con el par consolidándose dentro de rangos estrechos justo al norte del nivel de 128.00. La falta de convicción no es demasiado sorprendente dada la inminente decisión de tipos del BCE y el BoJ el jueves y viernes, así como la publicación de varios datos importantes, como los PMI preliminares de la Eurozona de diciembre y la producción industrial de Japón para octubre.

Antes de estos eventos de riesgo, sería sorprendente ver que el EUR/JPY encuentra una dirección significativa. Por lo tanto, los operadores buscarán una resistencia en el área de 128.50 para limitar la acción del precio y los mínimos recientes alrededor de 1.12750 para actuar como un suelo. En caso de que se rompa 128.50, espera el promedio móvil de 21 días en 128.70 justo por encima y luego el máximo de la semana pasada en 129.00 para actuar como resistencia.

Una cosa a la que hay que estar atento antes de estos eventos macro clave más adelante en la semana sería si la reunión de la Fed del miércoles o cualquier desarrollo relacionado con Ómicron estimulan un cambio amplio en el apetito por el riesgo del mercado. Parece que los riesgos aquí se inclinan a la baja (tal vez la Fed asuste a los mercados por ser demasiado optimista, o se reaviven los temores de confinamientos), y podría decirse que los riesgos para el EUR/JPY también son a la baja. De las dos monedas, el yen se considera más un refugio seguro.

De hecho, el nivel de 127.50 es muy significativo y una ruptura por debajo del mismo haría que el par alcanzara sus niveles más bajos desde febrero. Dada la falta de soporte inmediato, un movimiento rápido hacia el área de 125.00 podría estar sobre la mesa si este fuera el caso.

Niveles Técnicos

• Los alcistas del AUD/USD se mete en una pared de resistencia a través de los marcos de tiempo.
• Los bajistas pueden aspirar a una prueba de la zona 0.70 esta semana.

El precio se está moviendo en la zona de soporte entre 0.7120/30 y si los alcistas se comprometen entonces el precio puede ir más allá de 0.7140 en las próximas sesiones hacia la región 0.7160/80.

Gráfico AUD/USD 1 hora

Sin embargo, si los toros ceden, entonces 0.7080 será un objetivo potencial encontrado a principios de esta semana:

AUD/USD Gráfico diario

Desde una perspectiva diaria, el precio está encontrando resistencia por debajo de la cifra 0.72 y el foco está en un quiebre de 0.7000 para lo que queda de semana.

• Los precios del petróleo crudo de EE.UU. caen un 1.20%, ya que la primera muerte relacionada con Ómicron causa temores por la nueva variante.
• La demanda de petróleo crudo podría disminuir si Ómicron agrava las variantes previas.
• Perspectiva técnica del WTI: Tiene un sesgo alcista, pero la DMA de 200 está en riesgo.

El índice de referencia del petróleo crudo de EE.UU., Western Texas Intermediate (WTI), se inclina a la baja durante la sesión de Nueva York, cotizando a 70,96 dólares en el momento de escribir este artículo. Desde la mañana de Europa, el estado de ánimo del mercado ha estado en modo de aversión de riesgo. El aumento de casos de COVID-19, vinculado a la variante Ómicron, y la primera muerte causada por la cepa en el Reino Unido, mantuvo nerviosos a los inversores. Junto a eso, el impacto en la movilidad de las personas y el peso del Reino Unido para imponer restricciones más estrictas empujaron a la baja los precios del crudo.

En la mañana, el WTI alcanzó un máximo de alrededor de 72.80$, luego cayó a 70.55$ en medio del impacto de la variante Ómicron y las restricciones de movilidad que podrían disminuir la demanda de petróleo. Eso, junto con los niveles de resistencia técnica con el promedio móvil simple de 100 horas en 71.70$ y la SMA de 50 horas en 71.36$, puso un límite a los precios del WTI.

Además, la Organización de Países Exportadores de Petróleo y sus aliados (OPEP +) aumentaron sus perspectivas de consumo de petróleo en el primer trimestre de 2022, hasta 1,1 millones de barriles por día, lo que equivale a un crecimiento anual del consumo mundial en un año "típico" antes de la pandemia. , según Bloomberg.

En su perspectiva para 2022, la OPEP mencionó que se espera que la variante Ómicron tenga un impacto leve a medida que el mundo se acostumbre a lidiar con la pandemia de COVID-19.

WTI Pronóstico del precio: Perspectiva técnica

El gráfico diario de WTI muestra que el petróleo se había estado consolidando desde el martes de la semana pasada. El activo tiene un sesgo alcista, con la DMA de 200 por debajo del precio, actuando como un área de soporte dinámico. Sin embargo, los riesgos a la baja permanecen a menos que los alcistas del petróleo recuperen la DMA de 100 en 73.77$.

Al alza, el primer nivel de resistencia sería la cifra psicológica de 72.00 dólares. Un quiebre de este nivel enviaría el petróleo crudo de EE.UU. hacia la DMA de 100, pero debe superar los 73.00 dólares.

Por otro lado, una ruptura por debajo de la DMA de 200 expondría la cifra de 70.00$. Si los bajistas del WTI rompen ese nivel, la siguiente área de demanda sería el mínimo del 1 de septiembre en 67.01$, seguido por el mínimo del 2 de diciembre en 62.34$

Lo que necesitas saber para operar este martes 14 de diciembre:

Los pares principales oscilaron entre ganancias y pérdidas en un entorno de aversión al riesgo, con la volatilidad moderada y confinados a niveles familiares, mientras los participantes del mercado esperan los anuncios de los bancos centrales. La Reserva Federal de Estados Unidos anunciará su decisión de política monetaria el miércoles, mientras que el Banco de Inglaterra y el Banco Central Europeo harán lo mismo el jueves.

Las preocupaciones giran en torno a cómo el brote actual de Ómicron puede afectar tales decisiones y el crecimiento económico mundial. Mientras tanto, el Reino Unido informó de la primera muerte relacionada con esta variante.

El par EUR/USD cotiza un puñado de pips por debajo del nivel de 1.1300, mientras que la libra esterlina cayó frente al dólar hacia la región de 1.3200. Las monedas vinculadas a las materias primas se vieron sometidas a presiones vendedoras debido a que Wall Street bajó, recuperándose modestamente antes del cierre. El CHF y el JPY como refugio seguro cambian poco frente al dólar en la base diaria, recortando las pérdidas en la última sesión de negociación del día.

El rendimiento de los bonos del Tesoro de Estados Unidos a 10 años alcanzó un máximo de 1.50%, pero retrocedió a 1.41%, terminando el día cerca de este último porcentaje.

El oro logró avanzar, cotizando alrededor de 1.787$ la onza troy, mientras que los precios del crudo se vieron lastrados por el pobre desempeño de las acciones, y el WTI cerró el día en 71.00$ el barril.

• El euro recupera algo de terreno frente a la libra, subiendo un 0.32%.
• EUR GBP Perspectiva técnica: El gráfico diario tiene un sesgo a la baja, siempre que la DMA de 200 y una línea de tendencia descendente se mantengan.
• EUR/GBP Perspectiva técnica: El gráfico de 1 hora tiene un sesgo alcista, pero enfrentaría una fuerte resistencia alrededor de 0.8550.

La divisa compartida se mueve al alza, recuperándose de las pérdidas del viernes, cotizándose sobre 0.8549 durante la sesión de Nueva York. El sentimiento del mercado sigue siendo pesimista desde la apertura de Wall Street, como lo muestran los índices bursátiles europeos que registraron pérdidas, mientras que al otro lado del Atlántico, los índices estadounidenses bajaron entre un 0.71% y un 1.55%.

En la sesión europea, el Reino Unido informó de la muerte del primer caso de COVID-19 vinculado a Ómicron, provocando el cambio en el estado de ánimo del mercado. Eso llevó al par a un movimiento de 0.8500 a 0.8520 en el par de divisas EUR/GBP, ya que los inversores buscan pares de bajo rendimiento como flujos de refugio seguro. La libra esterlina continuó debilitándose frente al euro en las últimas horas, aunque el par enfrentará una fuerte resistencia alrededor de 0.8550.

EUR/GBP: Perspectiva Técnica

Gráfico diario

Desde la perspectiva del gráfico diario, el par aún se inclina a la baja, siempre que se respete la media móvil de 200 días (DMA). Sin embargo, durante la acción del precio de hoy, la divisa cruzada rebotó en la DMA de 100 en 0.8511, por lo que el EUR/GBP podría estar dentro del rango a menos que un catalizador impulse al mercado.

Al alza, la primera resistencia sería la DMA de 200 en 0.8555. Si la DMA de 200 da paso a los alcistas del EUR, entonces la próxima resistencia sería una línea de tendencia descendente que viaja desde los máximos de abril hasta el de julio, alrededor del área de 0.8575-95, seguida por la cifra 0.8600.

Por otro lado, el primer soporte sería la DMA de 100 en 0.8511. Una ruptura de ese nivel expondría 0.8500, seguido por la DMA de 50 en 0.8480.

Gráfico de 1 hora

En el gráfico de una hora, el EUR/GBP está inclinado al alza, aunque enfrentaría una fuerte resistencia en una línea de tendencia descendente que viaja desde los máximos del 9 de diciembre, pasando alrededor del área de 0.8550-60. En caso de quebrar al alza, la primera resistencia sería 0.8588, seguida de 0.8600.

Por otro lado, el primer soporte sería el promedio móvil simple (SMA) de 100 horas en 0.8541, seguido por la SMA de 50 horas en 0.8534 y luego la de 200 horas en 0.8527.

• La libra esterlina cae un 0.32%, con los participantes del mercado se esperando las reuniones de los bancos centrales de EE.UU. y el Reino Unido.
• La primera muerte de COVID-19 relacionada con Ómicron en el Reino Unido afectó el sentimiento del mercado, como muestra la caída de las acciones globales.
• GBP/USD Perspectiva Técnica: Suavemente bajista, siempre que el precio del par se mantenga por debajo de la media móvil simple (SMA) de 200 horas.

El par GBP/USD reduce algunas de sus ganancias del viernes pasado, cayendo un 0.32%, cotizando en 1.3226 durante la sesión de Nueva York en el momento de escribir este artículo. El estado de ánimo de los inversores es pesimista, como muestran las acciones europeas que han finalizado en rojo, mientras que los principales índices bursátiles estadounidenses están perdiendo entre un 0.65% y un 0.85%.

Desde la última sesión, la libra esterlina no ha logrado capitalizar un movimiento hacia 1.3300, cortesía del aumento de la demanda del dólar. Además, el punto optimista la Fed durante las últimas dos semanas mantiene al USD en cabeza frente a la mayoría de las monedas del G8, con el índice del dólar estadounidense subiendo un 0.16%, situándose en 96.25, un viento en contra para la libra esterlina, que retrocedió de 1.3270 a 1.3220.

GBP/USD Pronóstico del Precio: Perspectiva técnica

El gráfico de una hora del GBP/USD muestra que el par está neutral, aunque levemente bajista, ya que no ha logrado mantener una ruptura clara por encima de la media móvil simple (SMA) de 200 horas, 14 días antes, que en el momento de la publicación se encuentra en 1.3251. Además, los bajistas de la libra esterlina recuperaron la media móvil simple de 50 horas y amenazan con romper por debajo de la media móvil simple de 100 horas en 1.3227.

En caso de romper el nivel antes mencionado, el primer soporte sería el pivote diario S1 alrededor del rango de 1.3200-08. Un quiebre de este último expondría el mínimo del 10 de diciembre en 1.3287, seguido del mínimo del 8 de diciembre en 1.3160.

Por otro lado, la primera resistencia es la SMA de 200 horas en 1.3251. Una ruptura por encima de esa resistencia abriría la puerta a más ganancias, con el máximo del 10 de diciembre en 1.3275. La ruptura de esta última región enviaría al par hacia 1.3300.

El gobernador del Banco de Canadá, Tiff Macklem, dijo el lunes que el Banco de Canadá estaba actualmente enfocado en llevar la inflación a su objetivo sin ahogar la recuperación económica de Canadá.

Las declaraciones se han producido en un discurso posterior a la Revisión del Marco junto con la ministra de Finanzas canadiense, Chrystia Freeland. "No estamos en una situación en este momento en la que podamos buscar el máximo empleo sostenible", agregó Macklem.

Reacción del mercado

El USD/CAD se ha retirado de los máximos de siete días en 1.2820 alcanzados en los inicios de la sesión americana. Al momento de escribir, el par cotiza sobre 1.2796, ganando un 0.59% diario.

• El USD/CAD ha estado presionando al alza, ya que el apetito por el riesgo generalizado empeora.
• El par, que ahora está por encima de 1.2800, también está siendo empujado al alza a medida que el dólar se fortalece antes de la Fed.

El USD/CAD se ha disparado al alza el lunes y recientemente se ha movido por encima del nivel de 1.2800, alcanzando un techo de siete días en 1.2820 después de haber comenzado la semana apenas por encima de 1.2700. Eso equivale a un movimiento al alza del 0.7% y significa que la mayoría de las pérdidas de la semana pasada se han recuperado.

Recordamos que el USD/CAD cayó desde alrededor de 1.2840 a mínimos justo por encima de 1.2600 la semana pasada. Si el par puede romper al norte de 1.2800, la siguiente área clave de resistencia a tener en cuenta es en 1.2850. Más allá de esta región están los máximos de verano en la zona de 1.2900-1.2950.

El movimiento alcista del par se produce en medio de una amplia venta masiva de divisas sensibles al riesgo: el NZD y el AUD han bajado una cantidad similar al CAD, mientras que la NOK ha bajado más del 1.2% en la sesión, ya que el apetito por el riesgo se deteriora. La caída del CAD no parece tener nada que ver, en particular, con ninguna noticia específica de Canadá.

Es la presión vendedora en las acciones globales la que probablemente sea la razón principal de la aceleración de la depreciación del CAD en las operaciones recientes. Desde la apertura de los mercados estadounidenses a las 14.30 GMT, las acciones globales han estado bajo presión vendedora. El S&P 500 registró un cierre récord el viernes pasado, por lo que la toma de ganancias antes de lo que será una semana ocupada de eventos y datos de bancos centrales probablemente esté impulsando la baja. Pero incluso antes de que las acciones comenzaran a caer, el USD/CAD ya estaba al alza en medio de una amplia fortaleza del USD.

El evento principal en lo que respecta al USD/CAD de esta semana es la decisión de política monetaria de la Fed el miércoles, donde el banco probablemente anunciará una aceleración del ritmo de sus planes de reducción de QE. El nuevo diagrama de puntos y los pronósticos económicos del banco también serán puntos clave de atención, al igual que (como es habitual) la declaración de política actualizada y los comentarios del presidente Jerome Powell en la conferencia de prensa posterior a la reunión.

Niveles Técnicos

Según la última encuesta de la Fed de Nueva York, la mediana de las expectativas de inflación a un año subió al 6.0% en noviembre desde el 5.7% de octubre. Las expectativas de inflación promedio a tres años cayeron al 4.0% desde el 4.2%. La incertidumbre con respecto a los resultados futuros de la inflación aumentó tanto a corto como a mediano plazo, y ambas enseñanzas se encuentran en sus niveles más altos desde que se lanzó la encuesta en 2013.

Mientras tanto, la mediana de crecimiento esperado de las ganancias a un año cayó al 2.8% en noviembre desde el 3.0% en octubre. Eso significa que los consumidores esperaban que la inflación en el transcurso del próximo año superara el crecimiento de sus ganancias en un 3,2%, la brecha más amplia desde el lanzamiento de la encuesta. El aumento medio esperado de un año en el precio de la vivienda disminuyó a un 5.% desde un 5.7%.

• Los menores rendimientos estadounidenses impulsan al EUR/USD desde cerca de 1.1250 hacia 1.1300.
• Una caída en los precios de las acciones en Wall Street favorece al dólar frente a las divisas de materias primas.
• Los participantes del mercado ponen especial atención en los bancos centrales.

El EUR/USD se recuperó desde el nivel más bajo en casi una semana en 1.1259 y subió a 1.1297. Cerca de la zona de 1.1300, el euro perdió impulso y el par retrocedió hasta 1.1270. El par continúa moviéndose hacia lateralmente, con un sesgo bajista.

La caída de los rendimientos estadounidenses pesó sobre el dólar. El bono a 10 años cayó al 1.44% y el de 30 años al 1.83%. El Dow Jones está cayendo un 0.85% y el Nasdaq un 0.65%.

A la espera de los bancos centrales

El martes, la Reserva Federal iniciará su reunión de dos días. “Es probable que los funcionarios de la Fed adopten un tono mucho más optimista en la reunión del FOMC de esta semana que en noviembre, aunque los participantes de los mercados ahora anticipan un cambio importante. Esperamos que el ritmo de la puesta a punto se duplique, que se elimine la palabra "transitoria" al hablar de inflación, y que el programa de proyección de puntos medio muestre un aumento de 50 puntos básicos en las tasas de interés en 2022. Esperamos una desaceleración suficiente de la inflación y el crecimiento en 2022 para retrasar las subidas de tipos hasta 2023, pero, por ahora, los datos sólidos están alentando el optimismo”, explicaron los analistas de TD Securities.

Sobre el jueves, "esperamos que el BCE continúe evaluando la inflación como transitoria. A diferencia de EE.UU., hay pocos signos de inflación salarial de segundo orden en la región. En este contexto, esperamos que el tamaño del programa estándar de compra de activos (APP) aumente a 40.000 millones de euros al mes ”, comentaron analistas de Rabobank.

La divergencia con respecto a las expectativas de la Fed y el BCE ha sido un factor clave en la caída del EUR/USD. La reunión debe ser crítica incluso teniendo un impacto significativo en el mercado.

Niveles técnicos

• El petróleo sigue sosteniendo el reciente rebote, opera en amplio rango.
• WTI marca máximo el lunes en 72.97$ antes de retroceder a 70.85$.

El precio del petróleo está retrocediendo en forma modesta el lunes tras no conseguir aferrarse a las ganancias. El barril de WTI había llegado hasta 72.97$, antes de retroceder hasta la zona de 70.85$. Está operando en 71.52$, volátil, pero dentro del rango reciente.

El precio se mueve sin una dirección clara el lunes, en línea con los mercados de renta variable y el dólar. Se trata del comienzo de una semana cargada, que incluye las reuniones de varios bancos centrales, incluyendo la Reserva Federal. El otro foco estará en lo que siga pasando con la variante Ómicron.

La Organización de Países Exportadores de Petróleo, en su reporte de perspectivas, informó que estima que el COVID no tendrá un impacto en la demanda en 2021 y 2022 y mantuvo las perspectivas de demanda.

Técnicamente el WTI se está moviendo en sentido lateral. El soporte clave está en la zona de 70.30$ y una caída por debajo, activaría más retrocesos. En la dirección contraria, el nivel relevante está en el área de 73.00$. Una confirmación sobre este último nivel fortalecería el escenario alcista, habilitando más ganancias en el corto plazo.

Niveles técnicos

El EUR/USD permanece en su estrecho rango convergente por encima del soporte de precios de 1.1186/68 desde junio de 2020. Una eventual ruptura por debajo de 1.1168 debería confirmar una reanudación de la tendencia bajista central con un movimiento hacia la región 1.1019/02, informan los economistas de Credit Suisse.

Un cierre por encima de 1.1387 sería necesario para despejar el camino hacia una recuperación a 1.1433.

"Mantenemos nuestra visión negativa central y esperamos una ruptura por debajo de 1.1265 para una caída de regreso a 1.1237/27 inicialmente, y luego una nueva prueba de 1.1186/68".

“Una eventual ruptura por debajo de 1.1186/68 confirmaría la reanudación de la tendencia bajista central al objetivo superior de 'cabeza y hombros' en 1.1075, y luego a nuestro objetivo central 1.1019/02: el retroceso del 78.6% de la tendencia alcista y la línea de cuello de 2020/2021 a la base de abril/mayo de 2020. Con la tendencia alcista a largo plazo desde el 2000 justo por debajo, nuestro sesgo sigue siendo buscar un suelo importante aquí".

"La resistencia a corto plazo se mueve a 1.1325, con un límite ideal de 1.1356/60 para mantener bajo el riesgo inmediato".

"Sigue siendo necesario un cierre por encima de 1.1387 para que se complete una base pequeña en lugar de despejar el camino para una recuperación más profunda hasta 1.1433, Potencialmente esperaríamos que hubiera una resistencia mucho más dura en 1.1464".

• El oro sube pero sin fuerza significativa el lunes.
• XAU/USD se mantiene con recorridos laterales.
• Semana clave con decisión de la Reserva Federal, que puede tener alto impacto.

El oro está subiendo el lunes aunque a un ritmo moderado y aún sigue bien por debajo de 1800$. Tras marcar un máximo desde el miércoles en 1791$, el preciado metal perdió fuerza y retrocedió a 1785$, en donde está operando.

El avance luce moderado en el arranque de la semana de la decisión de la Reserva Federal. Se espera que haya un anuncio de más reducción en el programa de compras y además señales de posibles subas en las tasas de interés, antes de lo previsto previamente. Esto mantiene al dólar con cierto soporte.

Desde el punto de vista técnico no hay señales claras para el XAU/USD, que sigue moviéndose en rango en torno a 1775/80$. Un quiebre firme sobre 1795$ dejaría el camino libre para probar y subir sobre 1800$. En la dirección contraria, el primer soporte asoma en 1770$, y por debajo seguirá 1760$.

No se espera un recorrido claro antes de la Fed. También otros bancos decidirán sobre política monetaria, lo que implica que puede haber un incremento en la volatilidad por estos días.

Niveles técnicos

En su último informe de Perspectiva para la Energía a Corto Plazo (STEO, por sus siglas en inglés), la Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEP) dejó sin cambios sus previsiones de crecimiento de la demanda de petróleo para 2021 y 2022 en 5,65 millones de barriles por día y 4,15 millones de barriles por día, respectivamente. El grupo dijo que esperaba que el impacto de la variante Ómicron del Covid-19 fuera leve a medida que el mundo continúa adaptándose a la presencia de la pandemia.

Reacción del mercado

Los precios del petróleo crudo continúan cayendo dentro de los rangos recientes, con el WTI moviéndose a la baja hacia 71.00$, con la mirada puesta en las discusiones de esta semana entre Irán y el poder occidental sobre un regreso al acuerdo nuclear de 2015.

El primer ministro del Reino Unido, Boris Johnson, ha confirmado el informe de Sky News afirmando que el primer paciente ha muerto tras contraer la variante del coronavirus Ómicron, según ha informado Reuters.

El dato no tuvo impacto sobre la libra que opera sin cambios contra el dólar en torno a 1.3255/60 y sube frente al euro, con el EUR/GBP operando en negativo cerca de 0.8500.

• EUR/JPY sin cambios significativos el lunes, se mantiene lateral, alejado del mínimo reciente.
• Semana de bancos centrales amenaza continuidad de recorridos laterales en el cruce.

El EUR/JPY está cayendo en forma modesta el lunes. El retroceso encontró soporte sobre 1280.00 y se mantiene en el área de 128.10/20. El cruce sigue con recorridos laterales, enfrentando limitaciones tanto al alza como a la baja.

Las subas del USD/JPY el lunes, pese a la caída en los rendimientos de los bonos del Tesoro, han sido contrarrestadas por el descenso del EUR/USD. Esta combinación mantiene al EUR/JPY en sentido lateral, como desde fines de noviembre.

La semana pasada el cruce llegó hasta 129.10, pero rápidamente retrocedió volvieron al rango previo, que sigue firme. Una suba sobre 128.50 podrían apuntar a una prueba a 129.00. Mientras que de darse una caída debajo de 127.80, dejaría expuesto la zona de mínimos recientes y el piso alrededor de 127.50, cuyo quiebre podría favorecer más volatilidad y una aceleración bajista.

Esta semana el foco está puesto sobre la Reserva Federal, que con su decisión el miércoles puede activar grandes recorridos en el mercado. También anunciará sus decisiones el Banco Central Europeo. Los eventos tienen el potencial de cortar con el sesgo lateral del EUR/JPY.

No hay señales claras sobre la dirección del quiebre. El gráfico del EUR/JPY aún muestra un sesgo bajista claro, en día y semana.

Niveles técnicos

• Peso mexicano sigue liderando el podio de rendimiento semanal entre las más operadas.
• Avance del dólar en el grupo del G10, no se extiende a las emergentes.
• Esta semana decisión de la Fed y de Banxico.

El USD/MXN mantiene un tono negativo y mirando al soporte de 20.80/85, que contuvo las bajas la semana pasada. De seguir debajo de 21.05, no hay que descartar más caídas en el corto plazo. Una suba sobre 21.15 podría poner fin al actual recorrido bajista.

De la Fed a Banxico

La semana comienza con el foco puesto sobre lo que será la reunión de la Reserva Federal que el miércoles anunciará su decisión. Se espera que se recorte aún más el programa de compras y la mirada estará puesta sobre el pronóstico y las señales con respecto a la tasa de interés el próximo año. Los datos económicos y la alta inflación en EE.UU. han llevado a que se espera un mayor ajuste monetario más pronto que lo previsto anteriormente, lo que había estado dando un apoyo al dólar.

Pero desde hace dos semanas que el USD/MXN viene en caída. Primero fue una corrección tras el salto hasta niveles por encima de 22.00 y la semana pasada ya tuvo más significancia al perder 21.00. El piso lo tocó el viernes en 20.84. El lunes el cruce subió hasta 20.95 antes de volver hacia los mínimos.

En el corto plazo el peso mexicano sigue estando entre las monedas que más suben en el mercado. La crisis con la lira turca, que se acentuó el lunes, no han afectado al resto de las emergentes por estos días.

Además de la Fed, el Banco de México también anunciará su decisión está semana de política monetaria. Con la inflación también al alza, se espera otro incremento de 25 puntos básicos en la tasa de interés de referencia de 25 puntos básicos a 5.25%.

Niveles técnicos

• El dólar avanza en el mercado antes del comienzo de la reunión de la Fed.
• El EUR/USD sigue con retroceso tras haber llegado a 1.1355 el pasado miércoles.
• Expectativas de un mensaje hawkish de la Fed sigue apuntalando al dólar.

El EUR/USD está cayendo en el comienzo de una semana cargada de decisiones de bancos centrales que incluyen a la Reserva Federal. El par descendió hasta 1.1259, llegando el mínimo desde el martes pasado. Está operando alrededor de 1.1265/70, con un tono intradiario negativo.

La expectativa de la semana está puesta sobre lo que decidirán los bancos centrales. El más importante será la Reserva Federal el miércoles, en donde el foco no solo será sobre el programa de compras y la posibilidad de una aceleración en el ritmo del recorte, sino en las perspectivas sobre la tasa de interés hacia el futuro.

El mercado ha ido cambiando la mirada y ve ahora la posibilidad de un ajusta mayor más pronto de lo previsto anteriormente, lo que hizo subir al dólar y le sigue dando apoyo. Sobre el Banco Central Europeo, se estima que podrían postergarse ciertas decisiones pero no se vislumbran muchos cambios.

En este contexto, el dólar arranca la semana con subas a lo largo del mercado, pero aún moviéndose dentro de rangos recientes. En el caso del EUR/USD desde fines de noviembre, que se viene moviendo en sentido lateral, alrededor de 1.1290/1.1310. Dicho sesgo es de esperar que sea puesto a prueba en las próximas sesiones.

Niveles técnicos

• El AUD/USD se encontró bajo una renovada presión de venta el lunes en medio de un repunte en la demanda del dólar
• El foco está puesto esta semana sobre la reunión del FOMC que comienza el martes.

El AUD/USD extendió su descenso intradiario y cayó hasta 0.7126, el nivel más bajo desde el pasado miércoles. El par no pudo afirmar la recuperación, ni regresar sobre la media móvil de 20 días, en la suba desde niveles por debajo de 0.7000. El dólar estadounidense volvió a encontrar demanda en medio de las expectativas "hawkish" de la Reserva Federal.

Los inversores parecen convencidos de que la Reserva Federal endurecería su política monetaria más pronto que lo previsto anteriormente ante la suba en la inflación. El viernes se conoció que el Índice de Precios el Consumidor se aceleró al nivel más alto desde 1982.

Mientras tanto, las subas del dólar no se van afectadas por el retroceso en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. Incluso las subas en las bolsas y en los futuros de Wall Street no están dando un fuerte apoyo al AUD/USD.

Dicho esto, los inversores podrían preferir esperar al margen antes de la esperada decisión de política monetaria del FOMC, que se anunciará el miércoles. Dado que los mercados monetarios han estado fijando precios en la posibilidad de un eventual despegue (suba en la tasa de interés) para mayo de 2022, el resultado debería proporcionar un nuevo impulso direccional al AUD/USD.

Incluso desde una perspectiva técnica, el movimiento de precios bidireccional presenciado en las últimas cuatro sesiones de negociación apunta a la indecisión sobre la trayectoria a corto plazo del par AUD/USD. Esto hace prudente esperar a una fuerte venta de seguimiento antes de realizar apuestas bajistas agresivas en medio de la ausencia de datos económicos de EE.UU. relevantes para el mercado.

Niveles técnicos

• El GBP/USD cae el lunes en forma moderada, en el inicio de una semana cargada.
• El dólar sube apoyado en las expectativas de lo que puede hacer la Reserva Federal el lunes.

El par GBP/USD se mantuvo debilitado durante la sesión europea, y cayó hasta la zona de 1.3220/25, que contuvo las bajas. Desde allí reobtó y está operando en 1.3240.

El par esta devolviendo parte de las ganancias del pasado viernes, aunque sigue alejado del reciente piso al que llegó producto de la fortaleza del dólar y una debilidad de la libra, tras los anuncios de restricciones por el avance del COVID. El primer ministro Johnson, la semana pasada, aconsejó a la gente que trabajara desde casa y ordenó el uso de pasaportes sanitarios en grandes lugares.

Por separado, el secretario de Salud del Reino Unido, Sajid Javid, reafirmó este lunes que la variante Ómicron se está propagando a un ritmo fenomenal y alrededor del 40% de las infecciones en Londres son de la nueva variante. Esto ha generado expectativa de que el Banco de Inglaterra (BoE) podría retrasar la inminente suba en los tipos de interés en diciembre.

Por otro lado, el dólar estadounidense recuperó la tracción positiva en medio de la creciente aceptación de los mercados de que la Reserva Federal adoptaría una respuesta política más agresiva para contener una inflación obstinadamente alta. Las apuestas del mercado se reafirmaron con los datos divulgados el viernes, que mostraron que el Índice de Precios al Consumidor se aceleró al nivel más alto desde 1982 en noviembre.

Los inversores, sin embargo, podrían abstenerse de realizar apuestas agresivas, más bien prefieren esperar al margen antes de los riesgos clave del evento del banco central de esta semana. Está previsto que la Fed anuncie su decisión política el miércoles, que será seguida por la reunión del BoE el jueves. El resultado jugará un papel clave en la determinación de la siguiente etapa de un movimiento direccional para el GBP/USD.

Por lo tanto, está por ver si el descenso del lunes marca la reanudación de la tendencia bajista anterior o atrae algunas compras. Sin embargo, la incapacidad del par GBP/USD para ganar cualquier tracción de seguimiento y la aparición de nuevas ventas sugiere que la trayectoria descendente reciente todavía podría estar lejos de haber terminado.

Niveles técnicos

La Universidad de Oxford ha dicho el lunes que se demuestra que las vacunas inducen niveles más bajos de anticuerpos neutralizantes contra la variante del coronavirus Ómicron, según informa Reuters.

Comentarios clave

• El USD/CAD gana algo de tracción positiva el lunes en medio de un modesto repunte en la demanda del USD.
• Los precios alcistas del crudo podrían beneficiar al CAD y limitar cualquier ganancia adicional en el par.
• Los inversores también podrían abstenerse de abrir posiciones agresivas antes de la decisión clave de política montaria del FOMC.

El par USD/CAD se mueve al alza durante la sesión europea del lunes y ha alcanzado un máximo de cuatro días, alrededor de la región de 1.2745-50 en la última hora.

Después de haber defendido el nivel de 1.2700, el par USD/CAD capturó algunas compras el primer día de una nueva semana y ahora está buscando aprovechar la recuperación posterior al BoC de la semana pasada desde cerca del nivel de 1.2600. El repunte se debe exclusivamente por un repunte de la demanda del dólar estadounidense y no parece verse afectado por un repunte de los precios del crudo, que tienden a beneficiar al CAD, divisa vinculada con los precios de las materias primas.

El USD sigue fuerte en medio de las firmes expectativas de que la Fed endurecerá su política monetaria más pronto que tarde para contener una inflación obstinadamente alta. Las especulaciones se vieron reforzadas después de que los datos publicados el viernes mostraran que el IPC general de Estados Unidos se aceleró al nivel más alto desde 1982 en noviembre. Además, el IPC subyacente registró la subida más pronunciada desde mediados de 1991.

Mientras tanto, la disminución de las preocupaciones de que la variante del coronavirus Ómicron tendría un impacto limitado en la demanda mundial de combustibles actuó como un viento de cola para los precios del petróleo. Aparte de esto, el apetito por el riesgo prevalente podría pesar sobrer el USD de refugio seguro y limitar la subida para el par USD/CAD. Esto justifica cierta precaución para los alcistas agresivos antes de posicionarse para cualquier ganancia adicional.

Los inversores también podrían ser reacios y prefieren esperar al margen antes del evento clave de esta semana, la muy esperada decisión de política monetaria del FOMC el miércoles. Dado que los mercados han estado valorado en el precio la posibilidad de una eventual subida de tasas en mayo de 2022, el resultado influirá en la demanda del USD y proporcionará un nuevo impulso direccional al par USD/CAD.

Mientras tanto, el sentimiento de riesgo más amplio del mercado impulsará al USD de refugio seguro. Aparte de esto, los inversores tomarán más pistas de la dinámica del precio del petróleo para aprovechar algunas oportunidades a corto plazo alrededor del par USD/CAD en medio de la ausencia de publicación de datos económicos relevantes el lunes.

USD/CAD niveles técnicos 

• Una combinación de factores ayuda al USD/JPY a recuperar tracción positiva el lunes.
• El apetito por el riesgo pesa sobre el JPY de refugio seguro, las expectativas optimistas de la Fed benefician al USD.
• Los inversores podrían abstenerse de abrir posiciones agresivas antes de las reuniones del FOMC y del BoJ de esta semana.

El par USD/JPY se mueve al alza durante la sesión europea del lunes, manteniéndose en el extremo superior de su rango de negociación intradía alrededor del nivel de 113.65.

El par atrajo nuevas compras cerca de la región de 113.25 el lunes y se vió apoyado por una combinación de factores. La disminución de las preocupaciones sobre las posibles consecuencias económicas derivadas de la propagación de la nueva variante del coronavirus Ómicron siguió apoyando el sentimiento optimista del mercado. Esto, a su vez, pesó sobre el yen japonés de refugio seguro y actuó como un viento de cola para el par USD/JPY.

Por otro lado, el dólar estadounidense obtuvo cierto apoyo de las firmes expectativas de que la Fed adoptaría una respuesta política más agresiva para contener una inflación obstinadamente alta. Las expectativas de los mercados se reafirmaron tras el informe del IPC estadounidense del viernes, que mostró que la tasa anual se aceleró al nivel más alto desde 1982 y la lectura subyacente registró la subida más pronunciada desde mediados de 1991.

Un USD más fuerte fue visto como otro factor que proporcionó un modesto impulso al par USD/JPY. Dicho esto, un tono más suave en torno a los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos podría impedir que los alcistas del par abran posiciones agresivas. Los inversores también podrían preferir quearse al margen antes de los eventos de los bancos centrales de esta semana: la decisión del FOMC el miércoles y la reunión del BoJ el jueves.

Se espera ampliamente que la Fed agilice el ritmo de reducción de las compras de bonos y establezca el escenario para una subida de tasas de interés antes de lo esperado. Vale la pena recordar que los mercados han estado valorando en el precio la posibilidad de un eventual subida de tasas en mayo de 2022. Por lo tanto, el resultado jugará un papel clave en influir en el USD y proporcionar un nuevo impulso direccional al par USD/JPY.

Desde una perspectiva técnica, el par USD/JPY ha estado oscilando dentro de un rango estrecho en la última semana. A falta de publicaciones económicas importantes, esto hace que sea prudente esperar a una fuerte compra de continuación antes de posicionarse para cualquier movimiento alcista adicional. Sin embargo, la acción del precio intradía favorece a los alcistas.

USD/JPY niveles técnicos 

"La variante Ómicron se está extendiendo a un ritmo fenomenal", ha dicho el lunes el secretario de Salud británico, Sajid Javid, y ha señalado que la nueva variante representa alrededor del 40% de las infecciones en Londres, según informe Reuters.

Javid ha agregado que aún no se ha confirmado ninguna muerte relacionada con Ómicron en Inglaterra y ha reiterado que tres dosis de la vacuna proporcionan protección contra la variante.

• El oro gana tracción positiva por segundo día consecutivo el lunes.
• Las expectativas optimistas de la Fed y la renovada fortaleza del USD limitan la subida del XAU/USD.
• Los inversores también parecen reacios antes de la reunión clave del banco central.

El oro ha construido sobre el buen rebote del viernes desde el área de 1.770$ y ha ganado algo de tracción en el primer día de una nueva semana. El IPC general estadounidense se aceleró al nivel más alto desde 1982 y actuó como un viento de cola para el metal precioso, que es una cobertura probada a largo plazo contra el aumento de los precios. Sin embargo, una combinación de factores ha limitado cualquier ganancia adicional para el XAU/USD.

Los mercados parecen convencidos de que la Fed endurecerá su política monetaria a un ritmo más rápido para contener una inflación obstinadamente alta. Esto, a su vez, continuó apuntalando el dólar estadounidense y limitó la subida de los precios del oro, denominados en dólares. Aparte de esto, el apetito por el riesgo predominante impidió a los inversores abrir posiciones alcistas agresivas alrededor del oro de refugio seguro. Los inversores también parecían reacios a abrir posiciones agresivas y más bien prefirieron esperar al margen antes del evento clave del banco central de esta semana.

Está previsto que la Fed anuncie su decisión política el miércoles y se espera que agilice el ritmo de reducción de las compras de bonos, preparando el escenario para una subida de tasas de interés antes de lo esperado. El Banco Central Europeo (BCE), el Banco de Inglaterra y el Banco de Japón también dictarán sus decisiones políticas más adelante durante la semana. El resultado jugará un papel clave en la determinación de la siguiente fase de un movimiento direccional para los precios del oro.

Sin embargo, el oro ha logrado mantenerse en territorio positivo por segundo día consecutivo y sigue estando a merced del sentimiento de riesgo más amplio del mercado y de la dinámica de los precios en tono al dólar. Dicho esto, seguirá siendo prudente esperar a una fuerte compra de continuación antes de posicionarse para cualquier movimiento alcista adicional en medio de la ausencia de publicaciones económicas relevantes para el mercado.

Oro Perspectivas técnicas

Incluso desde una perspectiva técnica, es probable que los alcistas esperen un movimiento sostenido más allá de la SMA de 200 días técnicamente significativa antes de abrir nuevas posiciones. La barrera mencionada, alrededor de la región de 1.793-95$, coincide con la SMA de 100 días y debe actuar como un punto crucial para los inversores. Una ruptura convincente tiene el potencial de empujar los precios del oro más allá del nivel de 1.800$, hacia la prueba de la próxima resistencia relevante cerca de la zona de 1.810-15$. El impulso podría extenderse hacia la fuerte barrera horizontal de 1.832-34$.

Por otro lado, el área de 1.775-74$, seguido por el nivel de 1.770$ debe defender la caída inmediata. Esto es seguido por el mínimo mensual, alrededor de la región de 1.762$, que si se rompe establecerá el escenario para una caída hacia la zona de soporte de 1.750-48$. Los bajistas eventualmente podrían tratar de desafiar la zona de soporte de 1.725$ antes de arrastrar al XAU/USD hacia el nivel redondo de 1.700$.

Oro gráfico diario

Oro niveles clave

Con las expectativas de una subida de tasas del Banco de Inglaterra (BoE) en diciembre disminuyendo en medio de las crecientes preocupaciones sobre la variante del covid Ómicron en el Reino Unido, los analistas de Societe Generale ofrecen sus perspectivas bajistas sobre el par GBP/USD.

Comentarios destacados

Esto es lo que necesita saber paa opear hoy lunes 13 de diciembre:

Los inversores se mantienen al margen antes de los eventos críticos de esta semana y los principales pares de divisas se mueven dentro de rangos familiares el lunes. El índice dólar estadounidense DXY se mantiene estable por encima del nivel de 96.00 después de registrar pequeñas pérdidas la semana pasada, con el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años moviéndose ligeramente por debajo del 1.5%. El índice de precios al por mayor de Alemania destaca en el expediente económico europeo y el Banco de Inglaterra publicará su informe bianual de estabilidad financiera más adelante en el día.

A pesar de algunas noticias preocupantes sobre la variante del coronavirus Ómicron, el sentimiento del mercado es cautelosamente optimista al inicio de la sesión europea. El índice Nikkei 225 ganó un 0.7%, los futuros de los índices bursátiles estadounidense suben entre un 0.3% y un 0.35% y el Shanghai Composite Index gan´un 0.35% en la jornada.

Según la Organización Mundial de la Salud, la variante Ómicrón tiene una "ventaja de crecimiento" sobre la variante Delta y los datos preliminares muestran que parece estar reduciendo la eficacia de la vacuna.

El EUR/USD abrió con un pequeño hueco alcista y luchó para ganar impulso durante las horas de negociación asiáticas. El par está operando actualmente en territorio negativo por debajo de 1.1300.

El GBP/USD está bajando el lunes y cotiza por debajo de 1.3250. Durante el fin de semana, Gran Bretaña anunció que ha elevado su nivel de alerta a 'Nivel 4'. Con respecto a esta decisión, "los datos sobre la gravedad serán más claros en las próximas semanas, pero las hospitalizaciones por Ómicron ya están ocurriendo y es probable que aumenten rápidamente", dijeron funcionarios médicos del Reino Unido en un comunicado conjunto.

El USD/JPY está registrando ganancias modestas alrededor de 113.50. Anteriormente en el día, los datos de Japón mostraron que el sentimiento en el sector manufacturero mejoró en el último trimestre del año, pero un funcionario del Banco de Japón señaló que las empresas que participaron en la encuesta no tuvieron en cuenta el impacto de la variante Ómicron.

El oro sigue moviéndose lateralmente dentro de un rango de dos semanas por debajo de 1.800$. El metal amarillo logró registrar algunas ganancias después de que los datos de Estados Unidos mostraran el viernes que el IPC anual subió un 6.8% en noviembre.

Criptomonedas: El Bitcoin está teniendo dificultades para recuperar el nivel de 50.000$ y el Ethereum parece haber regresado al área de 4.000$ después de cerrar los dos días de negociación anteriores en territorio positivo.