- Аналитика
- Новости и инструменты
- Новости рынков
Новости и прогнозы: валютный рынок от 03-12-2004
Nikkei 225 +101.82 (+0.9%) 11,074.89
FTSE100 -3.30 (-0.21%) 4747.90
Dow +7.09 (+0.07%) 10592.21
Nasdaq +4.39 (+0.20%) 2147.96
S&P +0.84 (+0.07%) 1191.17
10YR +15/32 4.26% 99 28/32
Японский фондовый рынок вырос в основном благодаря снижению цен на нефть, а также повышению Intel Corp. прогнозов продаж и спроса на потребительскую электронику.
Акции Tokyo Electron, второго в мире производителя полупроводникового оборудования выросли на 3%. Акции Hynix Semiconductor, производителя плат памяти укрепились на 2.9%.
Tokyo Electron, как и Hynix являются поставщиками Intel.
Дополнительную поддержку фондовому рынку Японии оказало некоторое восстановление доллара против йены, что также ослабило давление на компании-экспортеры, значительная доля выручки которой приходится на зарубежные рынки.
Акции Honda Motor Co.выросли на 2.2%, а Canon Inc на 1.7%.
Фондовый рынки Европы снились по причине продолжения роста евро.
На фоне дальнейшего роста евро возможное сокращение спроса в США ничего хорошего европейским компаниям не сулит. Акции Volvo AB, 40% продаж которой приходится на рынок США, снизились на 2.7%, Nokia Oyj - на 1.6%. Акции швейцарской ABB Ltd., крупнейшего в мире производителя промышленных роботов, упали в цене на 13% после того, как американский суд отверг план компании по урегулированию проблемы с более чем 135 тыс. асбестовых исков, предъявленных одному из подразделений ABB. Выросли акции фармацевтической компании GlaxoSmithKline после заявления о планах ускорить разработку медицинского препарата против рака. Также прибавили в цене бумаги и европейских технологических компаний.
Фондовый рынок США, как и предполагалось, открылся с повышением. Оптимизм инвесторов объясняется с одной стороны, продолжением снижения цен на нефть до минимальных значений за последние три месяца. С другой стороны, определенные надежды внушает пересмотр в сторону повышения прогнозов продаж по итогам текущего квартала лидера технологического сектора Intel. Данный факт положительно повлиял не только на акции компании, но и оказал поддержку всему технологическому сектору. Тем не менее, в ходе торгов индексы не смогли удержать достижения начала сессии.
Давление продаж было особенно ощутимым в секторе биотехнологий, банковском, а также секторе розничной торговли. Последний пострадал из-за понижения рядом брокерских домов рейтингов некоторых компаний, после разочаровывающих результатов продаж по итогам ноября, которые, напомним, были опубликованы в четверг.
Полупроводниковый сектор, а также сектора жилищного строительства и нефтяного сервиса оказывали поддержку рынку, в результате чего торги завершились закрылся практически у уровней открытия.
Наиболее устойчивым оказался сектор технологий, при этом здесь существенную роль сыграло повышение Intel Corp. прогнозов продаж на четвертый квартал. Крупнейший мировой производитель полупроводников резко увеличил прогноз выручки на четвертый квартал, отметив высокие темпы роста спроса на микрочипы для персональных компьютеров и серверов.
Объемы торгов составили 1.22 млрд. на NYSE и 1.94 млрд. на Nasdaq.
08:45 IT PMI services, ноябрь 53.1 54.4
08:50 FR PMI services, ноябрь 54.0 54.8
08:55 DE PMI services, ноябрь, seasonally adjusted 51.3 52.2
09:00 EU PMI services, ноябрь 52.6 53.5
09:30 UK CIPS services index, ноябрь 56.7 56.3
10:00 EU Retail sales, октябрь, adjusted, м/м, [RSadOc] 0.7% 0.1%
10:00 EU Retail sales, октябрь, adjusted, г/г, [RSadY] -0.2% 0.0%
13:30 US Nonfarm payrolls, ноябрь, [NFPNv] +112K +190К +303К
13:30 US Unemployment rate, ноябрь 5.4% 5.4% 5.5%
13:30 US Average hourly earnings, ноябрь 0.1% 0.3% 0.3%
13:30 US Average workweek, ноябрь 33.7 33.8 33.8
15:00 US ISM services index, ноябрь, [ISMsNv] 61.3 58.3 59.8
Основной новостью пятницы стала публикация данных по американскому рынку труда.
Payrolls оказались значительно слабее ожиданий участников рынка, чем не преминули воспользоваться инвесторы, которые продолжили продажи доллара, в результате чего, был установлен новый исторический максимум против доллара.
Слабые данные могут иметь далеко идущие последствия для американской валюты.
Несмотря на то, что практически никто не сомневается, что Федеральный резерв повысит процентную ставку на 25 базисных пунктов на ближайшем заседании, которое, напомним, состоится 14 декабря, факт снижения темпов роста новых рабочих мест ставит под сомнение продолжение процесса повышения ставок в следующем году. Данные опасения уже сказались на рынке казначейских обязательств, цена которых после публикации новостей выросла максимальными темпами за последние четыре месяца. Напомним, что ситуация на рынке труда является одним из основных факторов, принимаемых во внимание ФРС при принятии решения по поводу изменения ставок.
EUR/USD до публикации новостей торговался в узком диапазоне $1.3355/95. После выхода данных курс резко вырос в район $1.3380. Фиксация прибыли в данном районе привела к снижению пары к 1.3305, после чего последовал планомерный рост, в результате которого евро достиг нового исторического максимума в районе $1.3460.
GBP/USD полностью компенсировал потери четверга, когда, напомним, в ходе коррекции пара упала до отметки $1.9174. После публикации payrolls курс достиг максимальных значений прошлого дня в районе $1.9433, где и завершил торги.
USD/JPY после неудачного тестирования в начале торгового дня зоны сосредоточения ордеров на продажу Y103.50/60, начал снижение, которое усилилось после выхода данных, в результате пара преодолела промежуточный уровень поддержки Y102.60, и снизилась в район отметки Y102.00.
В настоящее время трудно сказать, было ли снижение количества новых рабочих мест временным явлением, своего рода коррекцией, или же данный факт является свидетельством замедления темпов восстановления рынка труда. (статистику по payrolls за последние 5 лет Вы сможете посмотреть здесь: Payrolls (К) диаграмма. В ближайший вторник в Брюсселе состоится встреча министров финансов стран-членов евро зоны. Основной темой обсуждения станет рост единой валюты.
Во вторник состоится публикация Немецкого института экономических исследований ZEW, декабрьского обзора уверенности инвесторов. Следует отметить, что в прошлом месяце индекс экономических ожиданий упал до минимальных с декабря 2002 года уровня.
"Прогноз по индексу ZEW на декабрь достаточно негативный, вопросом является, продолжиться ли в декабре тенденция, начатая в ноябре," полагает Ken Wattret, главный экономист по странам евро зоны BNP Paribas.
"Недавние данные PMI не вызывают оптимизма," добавляет эксперт.
Ряд недавних исследований отмечают негативное влияние укрепление курса евро, что снижает конкурентоспособность экспортеров, на показатели уверенности. Средние ожидания предполагают снижение индекса ZEW до 10.0 в декабре с 13.9 в ноябре.
Опубликованные в пятницу данные показали, что рост новых рабочих мест в США по итогам ноября составил 112,000 после пересмотренных в сторону понижения 303,000 в октябре. Данный факт снижает ожидания более агрессивного повышения процентных ставок ФРС.
Payrolls считается одним из наиболее важных экономических показателей США, и зачастую определяют настроения на финансовых рынках.
Тем не менее, следует ожидать смещения внимания инвесторов с данных Payrolls на ноябрьский PPI, публикация которого состоится в пятницу. Данные смогут точнее определить, чего же стоит ожидать от ФРС на фронте повышения процентных ставок.
"Фокус вероятно сместится с payrolls на PPI по той причине, что Fed все больше начинает нервничать по поводу инфляции," говорит Wattret.
Кроме того, в пятницу выйдет предварительная оценка уверенности американских потребителей Мичиганского университета. Средние ожидания предполагают рост показателя в декабре до 94 против 92.80 в прошлом месяце.
Во вторник в Брюсселе состоится встреча министров финансов стран-членов евро зоны. Основной темой обсуждения станет рост единой валюты, курс которой в пятницу превысил отметку $1.34.
"Пакт стабильности станет одной их тем для обсуждения", говорит Lorenzo Codogno, из Bank of America.
"Кроме того, они наверняка будут обсуждать меры по препятствованию укреплению евро, однако не стоит ожидать жесткого заявления по итогам встречи".
Данные по промышленному производству во Франции и Германии могут вызвать определенный интерес в связи с существующими мнениями по поводу снижения уровня производственной активности в регионе.
В понедельник состоится публикация данных по промышленным заказам в Германии, а в четверг, данные по промпроизводству.
"Внимание рынка к подобным данным объясняется настроениями по поводу того, что темпы замедления экономического роста могут оказаться выше, чем это предполагалось ранее", говорит Codogno.
ECB в четверг оставил процентную ставку без изменений, на уровне 2.0%, однако Президент ECB Jean-Claude Trichet, вызвал немалое удивление в среде инвесторов, заявлением, что в ходе встречи обсуждалась возможность повышения ставки.
Ожидается, что по итогам очередного заседании, результаты которого будут объявлены в в четверг, Банк Англии оставит процентную ставку без изменений, на уровне 4,75%.
Дефицит бюджета США в завершившемся финансовом году составил $412 млрд. или 3.8% ВВП, что является рекордным за последние 10 лет показателем. Темпы роста государственных расходов при Буше стали рекордными за последние 40 лет. По мнению экспертов, От успехов в ужесточении бюджетной политики зависит уровень процентных ставок и курс доллара. Серьезное сокращение расходов должно вызвать повышение налогов, снижение социальных расходов и урезание оборонного бюджета. Но эти меры идут в разрез с политикой Буша.
09:30 UK Industrial production (ноябрь) Y/Y -1.2% -0.9%
09:30 UK Manufacturing output (ноябрь) 0.3% 0.1%
09:30 UK Manufacturing output (ноябрь) Y/Y -0.1% 0.3%
11:00 Germany Manufacturing orders (октябрь) adjusted 0.0% -0.2%
11:00 Germany Manufacturing orders (октябрь) adjusted Y/Y 2.9% 3.6%
Wachovia снизил рейтинг Oracle с Outperform до Mkt Perform
UBS снизил рейтинг Alcoa с Buy до Neutral
CSFB снизил рейтинг Halliburton с Outperform до Neutral
Lazard Freres снизил рейтинг Target с Buy до Hold
Lazard Freres снизил рейтинг Gap Inc с Buy до Hold
Lazard Freres снизил рейтинг American Eagle с Buy до Hold
Punk, Ziegel & Co повысил рейтинг Merrill Lynch с Mkt Perform до Buy
Pacific Growth Equities повысил рейтинг NVIDIA с Equal Weight до Over Weight
Fifth Third Bancorp сообщает о снижении прогнозов по прибыли. Кроме того, банк намерен пересмотреть структуру баланса из-за ожиданий повышения процентных ставок.
По сообщениям New York Times, International Business Machines может выйти из бизнеса по производству персональных компьютеров. Подразделение компании, занимающееся данным видом деятельности может быть продано в ближайшее время. Сумма сделки оценивается в $2 млрд.
Intel Corporation прогнозирует, что продажи по итогам 4-го квартала будут значительно выше предыдущих прогнозов по причине повышения спроса на потребительскую электронику в период праздников.
Target Corp Smith Barney понизил рейтинг акций компании розничной торговли до "hold," по причине вероятного оттока инвесторов к конкуренту - Wal-Mart.
Слабые данные могут иметь далеко идущие последствия для американской валюты. Несмотря на то, что практически никто не сомневается, что Федеральный резерв повысит процентную ставку на 25 базисных пунктов на ближайшем заседании, которое, напомним, состоится 14 декабря. Факт снижения темпов роста новых рабочих мест ставит под сомнение продолжение процесса повышения ставок в следующем году. Данные опасения уже сказались на рынке казначейских обязательств, цена которых после публикации новостей выросла максимальными темпами за последние четыре месяца. Напомним, что ситуация на рынке труда является одним из основных факторов, принимаемых во внимание ФРС при принятии решения по поводу изменения ставок. В настоящее время трудно сказать, было ли снижение количества новых рабочих мест временным явлением, своего рода коррекцией, или же данный факт является свидетельством замедления темпов восстановления рынка труда.
Фондовый рынок, как и предполагалось, сегодня открылся с повышением. Оптимизм инвесторов объясняется с одной стороны, продолжением снижения цен на нефть до минимальных значений за последние три месяца. С другой стороны, определенные надежды внушает пересмотр в сторону повышения прогнозов продаж по итогам текущего квартала лидера технологического сектора Intel. Данный факт положительно повлиял не только на акции компании, но и оказал поддержку всему технологическому сектору, а также рынку в целом. Можно предположить, что до завершения торгов ситуация не изменится, и рост основных индексов продолжится.
Уровень сопротивления 2: Y104.20
Уровень сопротивления 1: Y103.40
Текущая цена Y102.52
Уровень поддержки 1: Y102.00
Уровень поддержки 2: Y101.20
Уровень поддержки 3: Y100.00
Комментарий. Пара в настоящий момент торгуется в районе промежуточной поддержки Y102.60. Давление на доллар сохраняется, и в случае преодоления отметки Y102.00 целью снижения станет район Y101.20. Серьезный уровень сопротивления остается на Y103.40 (23.6% движения Y107.20-102.14), прохождение которого приведет доллар к Y104.20.
Уровень сопротивления 2: Chf1.1560
Уровень сопротивления 1: Chf1.1480
Текущая цена Chf1.1405
Уровень поддержки 1: Chf1.1360
Уровень поддержки 2: Chf1.1320
Уровень поддержки 3: Chf1.1220
Комментарий. Техническая картина по франку остается нейтральной. Сейчас курс находится в середине торгового диапазона последних дней. Промежуточный уровень поддержки находится в районе Chf1.1360. Ключевой уровень поддержки отмечается в районе Chf1.1320. Промежуточный уровень сопротивления находится на Chf1.1480. В районе Chf1.1560 в настоящее время проходит линия сопротивления нисходящего канала. Однако существенно ослабить медвежьи настроения может только пробитие ключевого уровня Chf1.1600.
Данный факт был воспринят инвесторами как прогноз роста праздничных продаж компьютеров и потребительской электроники. Акции Intel (+ $1.55 до $24.26) выросли более чем на 6%.
Акции прямых конкурентов Texas Instruments и Advanced Micro Devices (+ $0.70 до $23.32) укрепились более чем на 3%. Philadelphia Semiconductor index (+ $11.55 до $450.26) вырос на 3%.
Цена сырой нефти продолжает снижаться третью сессию подряд, так сегодня цена сырой нефти упала на $1.05 до $42.05 за баррель. Нефть марки Brent снизилась на 75 центов до $39.40 за баррель.
Отчет по рынку труда, в соответствии с которым количество новых рабочих мест по итогам ноября составило 112,000 против ожидавшихся 200,000, не произвело на рынок серьезного эффекта. Следует отметить, что в среднем за последние четыре месяца экономика создавала около 130,000 новых рабочих мест.
Заслуживает внимания и снижение уровня безработицы до 5.4% против 5.5% в октябре. Цена облигаций Казначейства США выросла, доходность 10-летних обязательств в настоящее время снизилась до 4.26%.
В Азии торги завершились смешанно. В Европе основные фондовые индексы снижаются.
Уровень сопротивления 2: $1.9450
Уровень сопротивления 1: $1.9420
Текущая цена $1.9365
Уровень поддержки 1: $1.9320
Уровень поддержки 2: $1.9130
Уровень поддержки 3: $1.9040
Комментарий. Настроения на покупку фунта сохраняются. Ближайшим уровнем сопротивления в настоящее время является $1.9450, преодоление которого может сделать следующей целью роста курса $1.9520. Ближайшая поддержка находится на $1.9320, однако ключевой технический уровень расположен на $1.9130.
Уровень сопротивления 2: $1.3420
Уровень сопротивления 1: $1.3380
Текущая цена $1.3378
Уровень поддержки 1: $1.3240
Уровень поддержки 2: $1.3180
Уровень поддержки 3: $1.3060
Комментарий. В ходе роста после публикации слабых данных по американскому рынку труда, курс в настоящий момент приблизился к уровню сопротивления $1.3380. С технической точки зрения его преодоление открывает дорогу в сторону $1.3500. Серьезной поддержкой остается отметка $1.3240, важность которой была подтверждена вчера. Промежуточный уровень поддержки находится в районе $1.3300.
Некоторые наблюдатели отмечают наличие в районах $1.3350 и $1.3400 strike- опционов, срок действия которых завершается в конце текущего часа.
Employment 55.0 против 55.8
New orders 59.9 против 60.5
Статистику по данному показателю за последние 5 лет Вы сможете найти здесь: ISM service диаграмма
Перед открытием Wall Street министерство труда США опубликовало официальные данные по ситуации на рынке труда в ноябре, согласно которым занятость в прошлом месяце выросла всего на 112,000 против ожидавшихся +190,000. В то же время с понижением были пересмотрены показатели за сентябрь (до +119,000 против +139,00) и октябрь (до +303,000 против +337,000). Уровень безработицы в ноябре снизился до 5.4% против 5.5% в октябре.
Цены на казначейские облигации выросли, при этом доходность 10-летних бондов снизилась до 4.30%. Несмотря на утреннее восстановление, доллар снова упал как против евро, так и против йены.
Компания Intel значительно повысила прогноз по выручке на IV квартал, что оказало весомую поддержку технологическому сектору. Акции Intel на европейских торгах в пятницу выросли в цене на 6%, способствовав удорожанию акций таких компаний, как Advanced Micro Devices и Texas Instruments.
Среди других корпоративных новостей: New York Times в пятницу сообщил о том, что IBM выставляет свой бизнес по производству ПК на продажу, при этом стоимость варьируется в пределах $1/$2 млрд. Акции IBM на европейских торгах выросли на 0.4%.
Кроме этого, такие издания как Times, Wall Street Journal и другие сообщают о том, что Wal-Mart Stores намеревается понизить цены по некоторым категориям товара. Акции Wal-Mart на европейских торгах слегка выросли в цене.
Цены на нефть продолжили снижение, при этом фьючерсы на легкую американскую нефть торгуются на уровне $43.23 за баррель, в то время как фьючерсы на нефть марки Brent - на $39.85 за баррель.
Однако, если провести технический анализ показателя, стоит отметить, что сейчас значение payrolls находится у верхней границы восходящего канала и если отчет удивит рынок более оптимистическим значением, можно будет смело предположить о продолжении тенденции роста. Также нельзя исключать откат показателя от экстремумов. Что также нельзя расценивать как негатив, если только снижение значения не будет радикальным и не составит менее +100К.
Статистику по ситуации в секторе занятости США за последние 5 лет Вы сможете найти здесь:
Payrolls: Payrolls (К) диаграмма
Unemployment rate: Unemployment диаграмма
Average hourly earnings: Average hourly earnings диаграмма
Average work week: Average work week диаграмма
08:00 Британия, Halifax house price index (ноябрь) -0.4% - -1.1%
08:00 Британия, Halifax house price index (ноябрь), г/г 16.8% - 18.5%
08:45 Италия, PMI services (ноябрь) 53.1 - 54.4
08:50 Франция, PMI services (ноябрь) 54.0 54.3 54.8
08:55 Германия, PMI services (ноябрь) seasonally adjusted 51.3 52.0 52.2
09:00 Еврозона, PMI services (ноябрь) 52.6 - 53.5
09:30 Британия, CIPS services index (ноябрь) 56.7 - 56.3
10:00 Еврозона, Retail sales (октябрь) adjusted, м/м 0.7% - -0.1 (0.1)%
10:00 Еврозона, Retail sales (октябрь) adjusted, г/г -0.2% - -0.5 (0.0)%
Европейская сессия, в большей степени, сопровождалась коррекционными движениями доллара как против евро, так и против йены. Напомним, что накануне курс американской валюты стремительно вырос против единой валюты и японской йены в свете спекулятивных настроений касательно значительной перепроданности доллара. Менее активным сегодня является стерлинг, который на дня достиг 12-летнего максимума и сегодня торговался в пределах очень узкого ценового диапазона.
Выходившие экономические данные по PMI стран Европы оказались хуже предыдущих показателей, что усиливает опасения замедления экономического роста в регионе.
EUR/USD большую часть сессии торговался в области середины восходящего канала - у поддержки на $1.3260. Однако позднее, в преддверии выхода американского отчета по рынку труда курс начал восстанавливаться и достиг $1.3300.
GBP/USD был ограничен $1.9245 сверху и $1.9190 снизу, при этом некоторая активность также началась наблюдаться за час до выхода данных по payrolls и курс поднялся к $1.9265.
USD/JPY на европейских торгах ослабевал, при этом скорость снижения увеличилась после прохождения Y103.20 и курс показал минимумы в районе Y102.90.
В 13:30 GMT будет опубликован отчет министерства труда США по еженедельному приросту занятости. Средний прогноз аналитиков составляет +190К/+200К, при этом некоторые оптимисты даже называют цифру в +225К. Ожидается, что уровень безработицы снизится до 5.4% против октябрьского 5.5%. Данные могут привести к усилению волатильности на рынке, при этом возможно тестирование и пробитие важных технических уровней.
Статистику по ситуации в секторе занятости США за последние 5 лет Вы сможете найти здесь:
Payrolls: Payrolls (К) диаграмма
Unemployment rate: Unemployment диаграмма
Average hourly earnings: Average hourly earnings диаграмма
Average work week: Average work week диаграмма
Ноябрьский отчет по занятости запланирован на 13:30 GMT, при этом средний прогноз экономистов составляет +190К/200К. Эта цифра меньше октябрьского показателя, когда официальные данные составили +337К, однако выше среднемесячного прироста за последние 4 месяца в 130К. Если прирост занятости в ноябре составит 150,000 - темпы роста новых рабочих мест сохранится. Согласно прогнозам аналитиков, уровень безработицы в ноябре снизился до 5.4% с октябрьского 5.5%.
Anthony Chan, ведущий экономист J.P. Morgan Fleming Asset Management, говорит, что вслед за возвратом людей на рынок труда после ураганов, этот же фактор может привести к увеличению показателя в ноябре, в частности это касается тех. Кто работает по контракту. По словам эксперта, в конце ноября также достаточное количество людей вышло на забастовки - около 11К, включая работников гостиницы Атлантик Сити в штате Нью-Джерси. Chan прогнозирует рост занятости в ноябре на 225К, что выше ожиданий ежемесячного прироста на 2005 года в +200К/210К.
Однако, несмотря на оптимизм многих аналитиков. Включая Chan, некоторые утверждают, что ноябрьские данные могут разочаровать оптимистов.
"Проблема ноябрьских данных заключается в дополнительном найме на работу людей в связи с праздничным сезоном, поэтому не стоит к этим данным относиться серьезно," говорит ведущий экономист Wachovia Securities, Mark Vitner. "Также не стоит забывать, что в том году День Благодарения пришелся на конец месяца, поэтому вполне вероятно, что они могут быть вовсе не учтены в ноябрьские показатели, а отразятся на данных следующего месяца."
Vitner отмечает признаки роста экономики, однако отметил, что наряду с этим занятость не выросла на должную величину, ввиду нескольких факторов, среди которых и цены на энергоресурсы. Он не считает, что падение цен на нефть, наблюдаемое в последние дни, смогут радикально изменить мнения масс. В то же время, Vitner прогнозирует ежемесячный прирост занятости на 2005 год в размере 220К, а уровень безработицы, по его мнению, снизится к 5.3%, по крайней мере, к концу года.
Статистику по ситуации в секторе занятости США за последние 5 лет Вы сможете найти здесь:
Payrolls: Payrolls (К) диаграмма
Unemployment rate: Unemployment диаграмма
Average hourly earnings: Average hourly earnings диаграмма
Average work week: Average work week диаграмма
2.США должны сократить дефицит бюджета.
3.Интервенция на валютном рынке все еще остается оружием в руках центральных банков.
4.Удорожание евро уже оказало поддержку дефициту платежного баланса США.
5.Еврозона должна усилить потенциал экономического роста.
6.Политика ЕЦБ способствует поддержанию экономического роста.
Сегодня на американских торгах ожидается выход важного ежемесячного отчета министерства труда США по рынку труда за ноябрь. Средний прогноз аналитиков говорит в пользу увеличения занятости на 190К. Напомним, что данные этой недели по Chicago PMI и промышленному ISM показали значительный рост компонентов занятости, при этом в первом случает рост оказался максимальным с августа 1988 года. Многие аналитики также отмечают, что в случае выхода сильного показателя вопрос об увеличении основной процентной ставки ФРС на декабрьском заседании Федерального Резерва на 25 базисных пунктов можно будет считать решенным.
Вполне возможно, что основные валютные пары продолжат консолидироваться до начала американской сессии. Однако не стоит исключать вероятность повышенной волатильности курсов в преддверии выхода payrolls. В случае выхода сильных данных доллар может продолжить свое восстановление, что приведет к дальнейшему снижению евро и йены и, действительно, позволит американской валюте завершить неделю с прибылью. В противном случае, не исключается вариант достижения новых минимумов против основных валютных пар.
Статистику по ситуации в секторе занятости США за последние 5 лет Вы сможете найти здесь:
Payrolls: Payrolls (К) диаграмма
Unemployment rate: Unemployment диаграмма
Average hourly earnings: Average hourly earnings диаграмма
Average work week: Average work week диаграмма
"Я не обеспокоен (падением цен на нефть), так как мы уже ожидали снижения котировок. Мы обсудим развитие ситуации в Каире", - сказал глава ОПЕК, занимающий также пост министра нефтяной промышленности Индонезии.
На вопрос о том, приведет ли падение цен на "черное золото" к снижению действующих лимитов добычи нефти ОПЕК - 27 млн. баррелей в сутки - Юсгианторо ответил: "Мы не предполагаем этого в данный момент. Но если цены продолжат снижаться, и в зависимости от того, насколько холодной будет зима, мы обсудим развитие ситуации на рынке".
Дефицит бюджета США в завершившемся финансовом году составил $412 млрд. или 3.8% ВВП, что является рекордным за последние 10 лет показателем. Темпы роста государственных расходов при Буше стали рекордными за последние 40 лет. По мнению экспертов, От успехов в ужесточении бюджетной политики зависит уровень процентных ставок и курс доллара. Серьезное сокращение расходов должно вызвать повышение налогов, снижение социальных расходов и урезание оборонного бюджета. Но эти меры идут в разрез с политикой Буша.
Уровень сопротивления 2: Y104.50
Уровень сопротивления 1: Y104.00
Текущая цена Y103.44
Уровень поддержки 1: Y102.50
Уровень поддержки 2: Y102.00
Уровень поддержки 3: Y101.20
Комментарий. Курс сегодня продолжает восстанавливаться, хотя и значительно медленными темпами, нежели накануне. Важный технический уровень сопротивления находится на y104.00, пробитие которого расширит верхнюю границу торгового диапазона как минимум до Y104.00. Особых уровней поддержки не отмечается до Y102.50. Ключевой уровень - на Y102.00.
Уровень сопротивления 2: Chf1.1600
Уровень сопротивления 1: Chf1.1530
Текущая цена Chf1.1492
Уровень поддержки 1: Chf1.1480
Уровень поддержки 2: Chf1.1360
Уровень поддержки 3: Chf1.1320
Комментарий. Относительная стабильность сегодня наблюдается по доллару против франка, причем сейчас курс торгуется немногим выше промежуточного уровня поддержки Chf1.1480, пробитие которого может привести к продолжению снижения вплоть до Chf1.1360. Ключевой уровень сопротивления остается на Chf1.1600, преодоление которого ослабит негативный тон по доллару. Однако первоначально курсу необходимо пройти Chf1.1530.
Уровень сопротивления 2: $1.9420
Уровень сопротивления 1: $1.9320
Текущая цена $1.9232
Уровень поддержки 1: $1.9130
Уровень поддержки 2: $1.9080
Уровень поддержки 3: $1.9040
Комментарий. Похоже, что на сегодня техническая картина по фунту останется неизменной. После вчерашнего падения (аналогично евро) курс корректируется в пределах узкого ценового диапазона. Ближайший уровень сопротивления находится на $1.9320, поддержки - на $1.9130. Ключевые уровни находятся в области экстремумов: сопротивление - на $1.9520, поддержки - на $1.9040.
Уровень сопротивления 2: $1.3380
Уровень сопротивления 1: $1.3300
Текущая цена $1.3272
Уровень поддержки 1: $1.3260
Уровень поддержки 2: $1.3180
Уровень поддержки 3: $1.3060
Комментарий. После вчерашнего падения евро сегодня продолжает корректироваться, торгуясь у трендовой линии нижней границы канала - на $1.3260. Пробитие этого уровня приведет к снижению до $1.3180. Ближайшим уровень сопротивления остается $1.3300. Ключевой уровень сопротивления - на $1.3420.
Ожидания умеренной погоды на северо-востоке США и того, что ОПЕК не снизит уровень добычи энергоносителей, также способствовали снижению цен. Январская нефть Brent подешевела на 10 центов до $40,05 за баррель. Фьючерсы на американскую легкую нефть на январь снизились в цене на 9 центов до $43,16 за баррель.
По словам трейдеров, "рынок продолжит снижение из-за роста запасов топочного мазута в США, если не произойдет что-то, что ударит по мировой сети поставок".
Ожидания умеренной погоды на северо-востоке США и того, что ОПЕК не снизит уровень добычи энергоносителей, также способствовали снижению цен. Январская нефть Brent подешевела на 10 центов до $40,05 за баррель. Фьючерсы на американскую легкую нефть на январь снизились в цене на 9 центов до $43,16 за баррель.
По словам трейдеров, "рынок продолжит снижение из-за роста запасов топочного мазута в США, если не произойдет что-то, что ударит по мировой сети поставок".
По подсчетам Nomura Securities, Правительству необходимо поднять ставку налога на потребление до 26% к концу года, заканчивающегося в марте 2014, с текущих 5%, если оно желает достичь профицита баланса в начале 2010 года. "В этом случае, реальный рост ВВП за год, заканчивающийся в марте 2014 года, будет сокращен на 5%".
Если Правительство не примет мер по сокращению дефицита бюджета, то в стране рост реального ВВП может составить 2.0% в период между 2006 и 2011 годами. "Но в этом случае, дефицит платежного баланса наступит в 2012 году, вызвав повышение долгосрочной процентной ставки до 10%".
По словам аналитиков, после увеличения показателя на 337,000 в октябре, это будет самым значительным повышением за семь месяцев. Уровень безработицы в ноябре, вероятно, снизится до 5.4 % с 5.5 %.
Статистику по данным показателям за 5 лет можно посмотреть здесь:
Раyrolls: Payrolls (К) диаграмма
Уровень безработицы: Unemployment диаграмма
Чтобы сохранить темпы роста спроса, в ноябре компании увеличили число рабочих мест и повысили расходы на покупку нового оборудования. Главы компаний ожидают увидеть сильный экономический рост в начале следующего года. Роста занятости вполне достаточно для того, чтобы поддержать темпы развития рынка труда и стабилизировать потребительские расходы на фоне роста цен на нефть.
Стив Погорзельски, Президент Monster.com, отметил, что "рынок труда развивался достаточно прочными темпами в этом году, и мы надеемся, будет стабильно развиваться в будущем".
Аналитики банка рекомендуют покупать в районе 102.50/102.00 (стоп/разворот ниже 101.80 с целью 101.25). Закрыть длинные позиции на 103.50, снова покупать выше 103.75 с целью 104.30/50.
Аналитики банка рекомендуют покупать в районе 1.3250/1.3225 (стоп/разворот ниже 1.3180 с начальной целью 1.3150, далее - 1.3100/1.3050). Закрыть длинные позиции на 1.3335/1.3355, снова покупать выше 1.3385 с целью 1.3500.
EUR/USD в начале сессии протестировал уровень поддержки $1.3250, а затем повысился в район $1.3300. Большую часть азиатских торгов курс провел в диапазоне $1.3270/90.
GBP/USD на протяжении всей сессии был заключен в узком диапазоне $1.9210/50.
USD/JPY после недолгой консолидации в районе Y103.00 продолжил повышение. В результате был достигнут промежуточный уровень сопротивления Y103.50. Перед началом европейской сессии курс стабилизировался в данном районе.
Сегодня новостью дня, без сомнения, станет ноябрьский отчет по занятости в США. Аналитики считают, что после резкого роста количества новых рабочих мест в октябре, ноябрьский показатель payrolls будет более скромным. Однако, согласно слухам, отчет может выйти значительно лучше. Это может стать причиной резкого роста волатильности на рынке с последующим пробитием важных технических уровней. Статистику по payrolls за последние 5 лет Вы сможете посмотреть здесь: Payrolls (К) диаграмма.
Статистику по payrolls за последние 5 лет Вы сможете посмотреть здесь: Payrolls (К) диаграмма.
В Японии наблюдается рост производственных затрат
Японские компании в третьем квартале увеличили производственные затраты больше, чем ожидалось. Этот факт заставил экономистов повысить прогнозы темпов роста экономики страны.
Производственные затраты по сравнению с прошлым годом выросли на 14.4%. Аналитики прогнозировали рост на 8.8%.
ВВС
Ford построит завод в Словакии
Американская автомобильная компания Ford Motor в сотрудничестве с фирмой Getrad Ford Transmission намерена построить в Словакии завод по производству коробок передач для своих автомобилей. Об этом сообщило министерство экономики страны.
Инвестиции в размере около 300 млн. евро будут направлены в восточный регион Словакии, который отличается высоким уровнем безработицы. Новый завод создаст до тысячи новых рабочих мест в Словакии.
Евросоюз обманывают все чаще
Европейский союз сообщил, что участились случаи серьезного злоупотребления проектом ЕС по международной помощи, в результате чего за прошлой год Евросоюз недосчитался 1,5 млрд. евро.
В своем ежегодном отчете команда ЕС по борьбе с мошенничеством OLAF заявила, что за 12 месяцев было зарегистрировано 637 случаев обмана, что на 9% больше, чем годом ранее. В некоторых случаях европейским донорам выставляли завышенные счета или просто использовали средства на личные или корпоративные нужды, говорится в отчете.
Deutsche Welle
Два процента: ЕЦБ не стал менять учётную ставку
Европейский центральный банк в четверг решил оставить уровень процентной ставки в еврозоне на прежнем исторически низком уровне. Сейчас ставка рефинансирования составляет два процента. Кроме того, по мнению аналитиков, ЕЦБ не будет проводить валютных интервенций для укрепления доллара США, поскольку односторонние действия, направленные против рыночных тенденций, не сулят большого успеха.
США: продажи увеличили лишь DaimlerChrysler и японцы
На автомобильном рынке США продолжается спад, последствия которого в полной мере ощутили практически все концерны. В ноябре два крупнейших американских производителя - General Motors и Ford уже второй раз подряд объявили о сокращении объемов производства. Кроме того, ценовая война отрицательно сказывается и на размерах прибыли. Аналогичная картина наблюдается у фирмы Ford. Из всех американских компаний лишь дочернее предприятие германо-американского концерна DaimlerChrysler сумело увеличить количество проданных автомобилей.
Ожидается постепенное восстановление экономики в ближайшие 2 года. Рост цен на нефть может сдержать темпы роста.
Условия для продолжения экономического роста сохраняются.
Мировая экономика демонстрирует некоторое замедление темпов роста, однако, восстановление продолжится.
Ожидается, что рост по итогам 4 квартала окажется ниже темпов роста первой половины 2004года.
Перспективы инфляции вызывают озабоченность.
Среди немногочисленных экономических новостей из Европы следует отметить рост безработицы в Германии. Данные подтверждают опасения ряда наблюдателей по поводу того, что недостаточный внутренний спрос, основным фактором сдерживания которого является высокий уровень безработицы, остается главной причиной низких, по сравнению с США, темпов экономического роста. Данные по экономике США оказались смешанными и не оказали на рынок влияния.
EUR/USD в ходе торгов достиг новой рекордной отметки на $1.3387. После чего курс начал коррекцию, в результате которой был преодолен уровень поддержки $1.3340. В результате евро достиг отметки $1.3305, после чего последовал откат в район $1.3340. Затем курс продолжил снижение и достиг уровня поддержки $1.3240. Ордера на покупку в данном районе стали причиной возвращения евро в район $1.3300. День закрылся ниже данной отметки на $1.3270.
GBP/USD преодолел отметку $1.9400, и установил максимум дня в районе. $1.9443. В районе данной отметки участники решили зафиксировать прибыль, в результате чего последовало резкое снижение стерлинга в район $1.9290. В дальнейшем курс восстановил часть потерь, достигнув отметки $1.9360, где ордера на продажу оказали сопротивление восстановлению курса. В результате последовавшего снижения фунт достиг поддержки на $1.9174. Затем последовала коррекция дневного движения, и торги завершились на $1.9242.
USD/JPY достиг уровня поддержки Y102.00, после чего слухи о готовности проведения Банком Японии валютной интервенции вызвали рост курса. В результате курс прошел промежуточное сопротивление в районе Y102.60, и достиг отметки Y103.40. Торги завершились на отметке Y103.22.
В пятницу будет опубликован ноябрьский отчет по занятости в США. Напомним, что компоненты занятости таких показателей как Chicago PMI и промышленного ISM показали значительный рост, что говорит в пользу усиления ожиданий положительного отчета. Согласно среднему прогнозу, пятничный отчет может показать, что в ноябре количество новых рабочих мест составило 190К. При этом аналитики отмечают, что основные риски смещены в сторону роста, учитывая сильные показатели за последние месяцы (статистику по payrolls за последние 5 лет Вы сможете посмотреть здесь: Payrolls (К) диаграмма.
2.Очевиден процесс на рынке занятости.
3.ФРС тщательно отслеживает инфляционные проявления.
4.Я не буду пытаться предугадать дальнейшее развитие ситуации на валютном рынке.
5."Состояние" курса доллара действительно является "мировой проблемой".
6.Уровень инфляции в стране остается "достаточно сдержанным".
7.Необходимо оставаться бдительными в вопросе инфляционного давления.
8.Ожидает, что экономический рост продолжится в следующем году.
9.Проведение структурных реформ поможет повысить иностранный спрос.
10.Наблюдающийся рост занятости должен просуществовать несколько месяцев.
Уровень сопротивления 2: Y104.50
Уровень сопротивления 1: Y104.00
Текущая цена Y103.34
Уровень поддержки 1: Y102.50
Уровень поддержки 2: Y102.00
Уровень поддержки 3: Y101.20
Комментарий. После неудачного тестирования уровня поддержки Y102.00 курс начал коррекцию. В случае преодоления поддержки на Y102.00 целью снижения станет район Y101.20. Серьезный уровень сопротивления остается на Y104.00, прохождение которого приведет доллар к Y105.20.
Уровень сопротивления 2: Chf1.1600
Уровень сопротивления 1: Chf1.1530
Текущая цена Chf1.1509
Уровень поддержки 1: Chf1.1480
Уровень поддержки 2: Chf1.1360
Уровень поддержки 3: Chf1.1320
Комментарий. Франк откорректировал 23.6% движения CHF1.2126-1.1327. Ключевой уровень поддержки отмечается в районе Chf1.1320. Важный уровень сопротивления находится на Chf1.1530, который является линией сопротивления ранее пробитого нисходящего канала. Однако существенно ослабить медвежьи настроения может только пробитие уровня Chf1.1600.
Уровень сопротивления 2: $1.9420
Уровень сопротивления 1: $1.9320
Текущая цена $1.9220
Уровень поддержки 1: $1.9130
Уровень поддержки 2: $1.9080
Уровень поддержки 3: $1.9040
Комментарий. Фунт стабилизировался в районе 38.2% движения $1.8864-19431. Ближайшим уровнем сопротивления в настоящее время является $1.9320. Его преодоление может сделать следующей целью роста курса $1.9420. Ближайшая поддержка находится на $1.9130, однако ключевой технический уровень расположен на $1.9040.
Уровень сопротивления 2: $1.3380
Уровень сопротивления 1: $1.3300
Текущая цена $1.3279
Уровень поддержки 1: $1.3250
Уровень поддержки 2: $1.3180
Уровень поддержки 3: $1.3060
Комментарий. Курс откорректировался в район уровня поддержки $1.3250. Преодоление данной отметки приведет к углублению коррекционного движения в район $1.3180. Ближайшим уровнем сопротивления является $1.3300. Ключевым - $1.3420.
EUR/USD 1.3387 1.3237 1.327
USD/JPY 103.42 101.82 103.22
GBP/USD 1.9443 1.9174 1.9242
USD/CHF 1.156 1.1362 1.1515
EUR/JPY 137.04 136.19 136.96
EUR/GBP 0.6917 0.6871 0.6896
GBP/JPY 198.8 197.36 198.61
GBP/CHF 2.2203 2.1999 2.2156
Nikkei +188.82 (+1.75%) 10973.07
FTSE +15.50 (+0.23%) 4751.20
DJA -5.10 (-0.05%) 10585.12
Nasdaq +5.34 (+0.25%) 2143.57
S&P -1.05 (-0.09%) 1190.33
US10YT -10/32 4.4% 98 25/32
08:50 Франция, PMI services (ноябрь) 54.3 54.8
08:55 Германия, PMI services (ноябрь) seasonally adjusted 52.0 52.2
09:00 Еврозона, PMI services (ноябрь) - 53.5
09:30 Британия, CIPS services index (ноябрь) - 56.3
10:00 Еврозона, Retail sales (октябрь) adjusted, м/м - 0.1%
10:00 Еврозона, Retail sales (октябрь) adjusted, г/г - 0.0%
13:30 США, Nonfarm payrolls (ноябрь) +190K +337K
13:30 США, Unemployment rate (ноябрь) 5.4% 5.5%
13:30 США, Average hourly earnings (ноябрь) 0.3% 0.3%
13:30 США, Average workweek (ноябрь) 33.8 33.8
15:00 США, ISM services index (ноябрь) 58.3 58.9
© 2000-2026. Все права защищены.
Сайт находится под управлением TeleTrade D.J. LLC 2351 LLC 2022 (Euro House, Richmond Hill Road, Kingstown, VC0100, St. Vincent and the Grenadines).
Информация, представленная на сайте, не является основанием для принятия инвестиционных решений и дана исключительно в ознакомительных целях.
Компания не обслуживает и не предоставляет сервис клиентам, которые являются резидентами US, Канады, Ирана, Йемена и стран внесенных в черный список FATF.
Проведение торговых операций на финансовых рынках с маржинальными финансовыми инструментами открывает широкие возможности и позволяет инвесторам, готовым пойти на риск, получать высокую прибыль. Но при этом несет в себе потенциально высокий уровень риска получения убытков. Поэтому перед началом торговли следует ответственно подойти к решению вопроса о выборе соответствующей инвестиционной стратегии с учетом имеющихся ресурсов.
Использование информации: при полном или частичном использовании материалов сайта ссылка на TeleTrade как источник информации обязательна. Использование материалов в интернете должно сопровождаться гиперссылкой на сайт teletrade.org. Автоматический импорт материалов и информации с сайта запрещен.
По всем вопросам обращайтесь по адресу pr@teletrade.global.
Банковские переводы
