Новости и прогнозы: валютный рынок от 08-11-2013

Данные, которые были опубликованы ранее сегодня Греческим статистическим управлением, показали, что по итогам прошлого месяца инфляция потребительских цен, рассчитанная в соответствии с методологией ЕС, снова уменьшилась, зафиксировав при этом восьмой месячный спад подряд.

Согласно отчету, гармонизированный индекс потребительских цен (HICP) упал в октябре на 1,9 процента по сравнению с тем же месяцем прошлого года, что последовало после снижения на 1 процент в сентябре и в августе. Падение цен в прошлом месяце цен было восьмым по счету.

Отметим, что во главе спада стояли продукты питания и безалкогольные напитки, которые подешевели на 0,3 процента годовых, а также одежда и обувь, цена на которые упали на 1,1 процента. Расходы на жилье были ниже на 1,3 процента, чем в октябре 2012 года , а транспортные уменьшились на 3,1 процента.

В месячном выражении гармонизированный индекс потребительских цен снизился на 0,4 процента по сравнению с сентябрем , когда он записал 0,2-процентное снижение.

Между тем, данные показали, что индекс потребительских цен снизился в октябре на 2 процента годовых, после падения на 1,1 процента в сентябре. Большинство товарных групп зафиксировали отрицательные темпы роста цен в течение месяца. В месячном исчислении потребительские цены снизились на 0,1 процента, что последовало после увеличения на 2,6 процента в предыдущем месяце.

Отдельно Статистическое управление сообщило, что промышленное производство в Греции упало в сентябре на 1,8 процента в годовом исчислении. Это произошло после снижения на 7,3 процента в августе. В месячном выражении, промпроизводство, однако, выросла на 8,2 процента, частично компенсировав спад на уровне 11 процентов в августе.

Курс доллара существенно вырос против евро, что было связано с выходом оптимистичных данных по занятости в США. Отметим, что отчет от Министерства труда США показал, что число занятых в не с/х секторах в США выросло на 204 000 рабочих мест в прошлом месяце. Это было значительно выше прогноза экономистов, ожидавших увеличения на 126 000. Значения за два предыдущих месяцы были пересмотрены в сторону повышения в общей сложности на 60 000. Усиление в сентябре составило пересмотренные 163 000 от первоначальной оценки 148 000, а улучшение занятости в августе было пересмотрено до 238 000 от 193 000. Средний темп создания рабочих мест за последние три месяца в настоящее время превышает 200 000, соответствуя сильному росту, отмеченному в начале года. Уровень безработицы тем временем несколько вырос и достиг 7,3% с 7,2 % в сентябре, подтвердив прогнозы экономистов.

Между тем, добавим, что небольшое давление на доллар оказали данные по потребительскому доверию. Исследования Thomson-Reuters и Университета Мичигана показали, что потребители в США неожиданно стали менее оптимистичны в отношении экономики в начале ноября.  Снижение произошло несмотря на завершение периода прекращения работы правительства и сильные данные по изменению занятости в октябре, что могло бы улучшить настроение потребителей.

Отчет показал, что индекс настроения потребителей снизился до 72,0, достигнув минимального значения с декабря 2011 года. Период прекращения работы правительства США и противостояния по бюджету и увеличению лимита долга в октябре привел к тому, что окончательные данные за октябрь вышли значительно хуже, чем за конец сентября - 73,2 против 77,5. Экономисты ожидали, что предварительные данные по индексу будут лучше – на уровне 74,4 пункта. Добавим также, что индекс текущих условий снизился с 89,9 в октябре до 87,2, а индекс ожиданий мало изменился — 62,3 против 62,5.

Курс канадского доллара упал против доллара США, отреагировав, таким образом, на слабый отчет по Канаде. В Статистическом управлении Канады заявили, что канадская экономика добавила меньше рабочих мест в октябре, чем ожидалось, а уровень безработицы остался вблизи пятилетнего минимума. Это произошло на фоне увеличения занятости в государственном секторе и индустрии гостеприимства, что смогло компенсировать слабость в частном секторе, заявило в пятницу. Отчет показал, что экономика создала 13 200 новых рабочих мест в октябре, после добавления 11 900 рабочих мест в сентябре. Ожидания рынка были на уровне прироста на 15 300 в октябре. Уровень безработицы в октябре составил 6,9 %, в соответствии с уровнем прошлого месяца и ниже консенсус-прогноза в 7%.

С учетом октябрьских данных рост числа рабочих мест в Канаде среднем составил 23 300 в месяц за шестимесячный период, и даже превысили среднее число за сопоставимый период прошлого года, которое составило 14 700 в месяц. По сравнению с аналогичным периодом предыдущего года занятость в Канаде увеличилась на 1,2 %, или на 213 800.

Уровень участия, или доля населения, которая числится в рабочей силе, не изменился в октябре и составил 66,4 %, по сравнению с самым низким уровнем в течение десяти лет на отметке 61,8 %.

Работодатели добавили 16 000 штатных сотрудников в октябре, в то время как ряды занятых неполный рабочий день упали на 2 700. Число так называемых самозанятых канадцев также сократилось, на 12 000.

• Не желаю, чтобы целые сектора были скуплены государственными предприятиями
  
• Октябрьские данные по занятости показали умеренный рост
  
• Положение в экономике "относительно хорошее", относительно других развитых экономик
  
• Обеспокоен трудностями в экономиках других стран Большой семерки
  
• Бюджетная позииция Канады остаётся сильной
  
• Решения правительства об иностранных инвестициях являются редкими
  

• Не следует ставить под сомнение необходимость действовать для обеспечения ценовой стабильности
  
• Среди членов Управляющего совета возникли разногласия в отношении того, когда нужно действовать
  
• Асмуссен подтвердил, что по крайней мере он и Вайдман были против снижения ставки
  
• ЕЦБ имеет "симметричную" цель по инфляции
  
• Прогноз на декабрь покажет, почему ставка была вчера снижена
  
• Были разные мнения относительно того, когда действовать
  

В заявлении Европейского центрального банка говорится, что Единый механизм работы с проблемными банками (SRM) Евросоюза должен получить возможность

Отметим, что в ЕС формируется банковский союз, и первый шаг на пути к его созданию - единая система банковского надзора, которая должна заработать на основе ЕЦБ осенью 2014 года. Второй - SRM, по которому в июле Еврокомиссия представила соответствующий законопроект. Еврокомиссия предлагает активировать механизм с 1 января 2015 года, с чем согласен и ЕЦБ.

Регулятор в своем заявлении отмечает, что SRM должен покрывать все банки, которые попали в единый механизм надзора, а именно кредитные институты всех государств еврозоны и стран ЕС, пожелавших присоединиться к общей надзорной системе. SRM, по мнению ЕЦБ, должен начинать работу с банками лишь после того, как надзорный механизм оценил его как проблемный. ЕЦБ также хочет присутствовать в качестве наблюдателя на всех пленарных и исполнительных заседаниях совета SRM.

Страны ЕС хотят согласовать законодательство по SRM до конца текущего года, чтобы Европарламент мог одобрить его в начале 2014 года, заявил в конце октября глава Евросовета Херман ван Ромпей.

• негативный прогноз по рейтингу основан на неопределенных расходах на расчистку банковского сектора и сроках этого
  
• негативный прогноз также объясняется продолжением рецессии
  
• негативный прогноз основан на рисках для государственного бюджета
  
• рейтинг основан на ожидании стабильного государственного долга
  
• рейтинг основан на членстве Словении в ЕС и еврозоне
  
• рейтинг учитывает прогноз по сохранению среднесрочных налогово-бюджетных обязательств согласно специальным стандартам ЕС
  
• агентство полагает, что Словения начнёт восстанавливаться после рецессии в середине 2014 г.
  
• ожидается рост ВВП Словении в среднесрочной перспективе на уровне 1,5%-2,0%
  

• Агрессивное денежно-кредитное стимулирование необходимо еще в течение некоторого времени
  
• ВВП США, скорее всего, вырастет на 2,5%-3% в 2014 г, хотелось бы увидеть более значительный рост
  
• Рост занятости и инфляция в 2014 г будут ниже уровней, которые хочет ФРС
  
• Ценовое давление пока не вызывает серьезных опасений
  
• Инфляция слишком низкая, она должна вырасти
  
• Рост рабочих мест был если и "не блестящим", то "стабильным"
  
• Рынок труда показал "значительное улучшение" в начала 3-го квартала
  

• S&P выразило одно мнение, а согласно другому мнению, Франция может быть на правильном пути
  
• Анализ S&P не полный, он не отражает тенденции снижения дефицитов
  
• Инфляция слишком низкая, и это проблема для ЕЦБ
  
• Усилия по укреплению банков должны сделать понижения ставки более эффективными
  
• Очень надеюсь, что банки донесут понижение ставки до реального сектора экономики
  

В субботу Китай в 01:30 GMT выпустит индекс потребительских цен, индекс цен производителей за октябрь, в 05:30 GMT - объем инвестиций в основные фонды, изменение объема промышленного производства, изменение объема промышленного производства (от начала года) за октябрь, в 08:00 GMT - объем займов в юанях за октябрь.

В воскресенье в 23:50 GMT Япония опубликует общее сальдо счёта текущих операций, скорректированное общее сальдо счёта текущих операций за сентябрь.

Аналитики Bank Tokyo Mitsubishi UFJ считают, что евро не скоро возобновит рост, пара EUR/USD находится в диапазоне $1.3250-$1.3550 . "Евро резко ослаб в течение последней недели по отношению к доллару США, упав с внутридневного максимума $1.3825 25 октября до внутридневного минимума $1.3295 на сегодня", - отмечают экономисты Bank Tokyo Mitsubishi UFJ. Нисходящее давление на евро усилилось после решения ЕЦБ и заявления, что еврозона может столкнуться с "длительным периодом" низкой инфляции .
"Тем не менее, слабый рост и низкая инфляция будут продолжать оказывать давление на ЕЦБ в сторону смягчения денежно-кредитной политики в будущем. Публикация отчета по ВВП за 3 квартал, как ожидается, подтвердит слабый рост. С другой стороны, доллар США получит поддержку в ближайшей перспективе в результате снижения пессимизма инвесторов по поводу перспектив американской экономики," - добавляют они.
Экономика США расширилась сильнее, чем ожидалось в 3 квартале в основном за счет роста запасов. Аналитики уверены, что ФРС вряд ли начнет сужать QE до следующего года, доллар США будет опираться на восходящую динамику в ближайшей перспективе.

Как показали предварительные результаты исследований, которые были представлены Thomson-Reuters и Мичиганским институтом, в ноябре американские потребители чувствуют себя более пессимистично в отношении экономики, чем было зафиксировано в прошлом месяце, и неожиданно хуже, чем прогнозировалось.
Согласно данным, в ноябре предварительный индекс потребительских настроений снизился до уровня 72,0 по сравнению с окончательным чтением за октябрь на уровне 73,2. Стоит отметить, что согласно средним оценкам экспертов, данный индекс должен был вырасти по сравнению с октябрьским значением до отметки 74,6.
Кроме того, более детальная информация показала:
- индекс 5-летних инфляционных ожиданий в ноябре +2,9%
- индекс 12-месячных инфляционных ожиданий в ноябре +3,1%
- предварительный индекс ожиданий в ноябре 62,3
- предварительный индекс текущих условий в ноябре 87,2

Американские потребители тратили осторожно в сентябре перед «выключением» правительства, что является признаком того, что восстановление экономики остается сдержанным.
Личные расходы - широкий показатель потребительских расходов на товары и услуги, начиная от холодильников до здравоохранения, выросли на 0,2% в сентябре по сравнению с месяцем ранее, сообщило Министерство торговли в пятницу. Результат оказался меньше прогноза экономистов на уровне 0,3% роста, при этом соответствует среднему росту за период с июля по сентябрь.
Личные доходы выросли на 0,5 % в сентябре, превысив прогнозы экономистов, ожидавших рост на 0,3%. Сентябрь стал третьим месяцем подряд, когда доходы опережают расходы, это еще один признак потребительской осторожности. Норма сбережений увеличилась до 4,9 % в сентябре с 4,7% в предыдущем месяце.
В докладе приводится еще одно доказательство того, что восстановление экономики остается слабым по историческим меркам .
В четверг министерство торговли сообщило, что валовой внутренний продукт вырос на 2,8% годовых в третьем квартале по сравнению с 2,5% во втором квартале. Но сильный общий рост был вызван в основном за счет предприятий, которые пополняли свои запасы, что может привести к тому, что компании будут производить меньше в текущем квартале. Кроме того, отчет в четверг показал, что потребительские расходы, на долю которых приходится более двух третей ВВП, замедлились до 1,5% годовых темпов роста в третьем квартале с 1,8% во втором.
Многие экономисты ожидали, что потребительские расходы вырастут, так как начало исчезать влияние повышения налогов и сокращения государственных расходов, которые отмечались в начале этого года. Но потребители столкнулись с новыми препятствиями в последние месяцы – это рост ипотечных ставок и политический тупик в Вашингтоне, который привел к «выключению» правительства в течение 16 дней в октябре.
Индекс настроений потребителей Мичиганского университета и Thomson-Reuters снизился на 4,6 пункта в сентябре, а затем на 4,3 пункта в октябре до 73,2, самого низкого уровня за десять месяцев. Данные за ноябрь будут выпущены позже в пятницу.
Отчет также показал, что сохраняется низкий уровень инфляции, еще один признак слабого спроса в экономике. Индекс цен расходов на личное потребление вырос на 0,9 % по сравнению с годом назад. Это было ниже, чем 1,1 % в августе, и значительно ниже целевого показателя инфляции ФРС в 2%.

Канадская экономика добавила меньше рабочих мест в октябре, чем ожидалось, а уровень безработицы остался вблизи пятилетнего минимума. Это произошло на фоне увеличения занятости в государственном секторе и индустрии гостеприимства, что смогло компенсировать слабость в частном секторе, заявило в пятницу Статистическое управление Канады.

Канадская экономика создала 13 200 новых рабочих мест в октябре, после добавления 11 900 рабочих мест в сентябре. Ожидания рынка были на уровне прироста на 15 300 в октябре. Уровень безработицы в октябре составил 6,9 %, в соответствии с уровнем прошлого месяца и ниже консенсус-прогноза в 7%.

С учетом октябрьских данных рост числа рабочих мест в Канаде среднем составил 23 300 в месяц за шестимесячный период, и даже превысили среднее число за сопоставимый период прошлого года, которое составило 14 700 в месяц. По сравнению с аналогичным периодом предыдущего года занятость в Канаде увеличилась на 1,2 %, или на 213 800 .

Уровень участия , или доля населения, которая числится в рабочей силе, не изменился в октябре и составил 66,4 %, по сравнению с самым низким уровнем в течение десяти лет на отметке 61,8 %.

Работодатели добавили 16 000 штатных сотрудников в октябре, в то время как ряды занятых неполный рабочий день упали на 2 700. Число так называемых самозанятых канадцев также сократилось, на 12 000 .

На региональном уровне следует отметить провинцию Квебек, где было создано 34 100 новых рабочих мест.

Полученные данные свидетельствуют о том, что в частном секторе занятость сократилась на 22100 рабочих мест в октябре, во главе с потерями в категориях, охватывающих делопроизводство и техническое обслуживание зданий, которые снизились на 32 600 , а также в торговле, где потери составили 19 700. В строительстве и обрабатывающей промышленности также было отмечено снижение занятости на 9 300 и 6 400 соответственно.

Широкомасштабная слабость в частном секторе была компенсирована наймом в секторах жилищных услуг и питания, которые создали 29 900 рабочих мест в месяц.

Государственный сектор, тем временем, добавил 47 300 рабочих мест в месяц, большая часть прироста отмечена в сфере здравоохранения (до 19 900), и государственного управления (19 300).

Годовая почасовая заработная плата выросла на 1,9% в октябре после 1,8 % прироста в предыдущем месяце .

Темпы создания рабочих мест ускорились в октябре, а данные за предыдущие два месяца были пересмотрены в сторону повышения, в результате чего выросла перспектива того, что рынок труда, возможно, достаточно укрепился для того, чтобы Федеральная резервная система начала отходить от политики легких денег в ближайшее время.

Число занятых в не с/х секторах в США выросло на 204 000 рабочих мест в прошлом месяце, заявило в пятницу Министрество труда. Это было значительно выше прогноза экономистов, ожидавших увеличения на 126 000 .

Значения за два предыдущих месяцы были пересмотрены в сторону повышения в общей сложности на 60 000. Усиление в сентябре составило пересмотренные 163 000 от первоначальной оценки 148 000, а улучшение занятости в августе было пересмотрен до 238 000 от 193 000 .

Министерство труда заявило, что частный сектор добавил 212 000 рабочих мест в октябре, это самый сильный прирост с февраля. Вероятно, компании не отреагировали на «выключение» правительства в прошлом месяце.

Средний темп создания рабочих мест за последние три месяца в настоящее время превышает 200 000, соответствуя сильному росту, отмеченному в начале года.

Улучшение ситуации с занятостью может позволить Федеральной резервной системе  рассмотреть вопрос о сокращении темпов программы покупки облигаций на своем следующем заседании в декабре. ФРС связывает сокращение покупки облигаций, которые направлены на снижение процентных ставок и стимулирование расходов и найма, с улучшением на рынке труда.

Уровень безработицы тем временем несколько вырос и достиг 7,3% с 7,2 % в сентябре. Небольшой рост - первый за три месяца - отражает увеличение безработных со стороны федеральных сотрудников, которые были без работы в прошлом месяце в момент 16-дневного «выключения» правительства. Те рабочие, которые были классифицированы как безработные в течение недели, отражены в опросе, хотя они позже вернулись на свои рабочие места и получили оплату.

Экономисты так и ожидали, что уровень безработицы составит 7,3 % в октябре.

Создание рабочих мест замедлилось весной и в начале лета но, похоже, нарастило темпы с августа. Сектор отдыха и гостеприимства добавил 53 000 рабочих мест в прошлом месяце, а производство нарастило 19 000 рабочих мест. Федеральное правительство потеряло 12 000 рабочих мест.

Тем не менее, последние данные показывают, что 11,3 млн. американцев, которые хотели получить работу и искали ее, но не смогли найти работу в октябре. Кроме того, многие работники могут получить работу только на неполный рабочий день. Более широкий показатель безработицы, который включает в себя ищущих работу, и тех, кто работает неполный рабочий день, но которые хотят полной занятости, вырос до 13,8% с 13,6% в сентябре.

USD/JPY Y98.50, Y98.55, Y98.70, Y99.00, Y99.20, Y99.40, Y99.55, Y99.75, Y100.00, Y100.10, Y100.15

EUR/JPY Y129.00, Y131.50, Y132.00, Y133.50, Y134.10

EUR/USD $1.3200, $1.3225, $1.3250, $1.3300, $1.3315, $1.3325, $1.3330, $1.3350, $1.3375, $1.3400, $1.3460, $1.3475, $1.3500

GBP/USD $1.5800, $1.5950, $1.5960, $1.6000, $1.6035, $1.6125, $1.6175

EUR/GBP stg0.8330, stg0.8350, stg0.8435, stg0.8460

USD/CHF Chf0.9230, Chf0.9250

EUR/CHF Chf1.2300, Chf1.2325

EUR/NOK Nok8.1100

AUD/USD $0.9400, $0.9405, $0.9420, $0.9450, $0.9460, $0.9475, $0.9500, $0.9525, $0.9550

EUR/AUD A$1.4100

USD/CAD C$1.0300, C$1.0385, C$1.0390, C$1.0395, C$1.0500

Были опубликованы следующие данные:

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз/фактическое значение)

06:45 Швейцария Уровень безработицы Октябрь 3.2% 3.2% 3.2%

07:00 Германия Платежный баланс, млрд Сентябрь 9.4 15.0 19.7

07:00 Германия Торговый баланс, млрд Сентябрь 15.8 Пересмотрено с 15.6 17.2 18.8

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, м/м Сентябрь +0.7% Пересмотрено с +0.2% +0.4% -0.5%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, г/г Сентябрь -2.9% -1.3% -0.9%

08:15 Швейцария Розничные продажи, г/г  Сентябрь +2.4% +2.6% +1.0%

09:30 Великобритания Торговый баланс Сентябрь -9.6 -9.2 -9.8

В начале сессии давление на евро оказало понижение агентством Standard&Poor’s кредитного рейтинга Франции. В агентстве отметили замедление роста, которое будет ограничивать способность правительства улучшить государственные финансы и уменьшить влияния реформ, проводимых президентом Франсуа Олландом.

Долгосрочный рейтинг страны в иностранной и национальной валюте был понижен на один шаг до АА с АА +. Франция потеряла высший рейтинг в январе 2012 года . Прогноз рейтинга на данной ступени (третья сверху) является стабильным, говорит S & P. Понижение рейтинга подчеркивает, что вторая по величине экономика Европы пытается оправиться от финансового кризиса и рецессии. Олланд не смог остановить снижение конкурентоспособности Франции через изменения в трудовом законодательстве и налоги на заработную плату, заявила Европейская комиссия в своем докладе 5 ноября .

"Понижение рейтингов отражает наше мнение, что нынешний подход французского правительства к бюджетным и структурным реформам налогообложения вряд ли существенно повысит среднесрочные перспективы роста Франции", - заявил S & P сегодня.

Кроме того, негативно на динамике евро сказались данные по промпроизводству Франции. Промышленное производство снизилось на 0,9 процента в годовом исчислении в сентябре. Прогнозы экономистов были на уровне 1,3-процентного снижения. Темпы падения были медленнее, чем 2,9 процента сокращения, которые были зафиксированы в августе. Промышленное производство сократилось на 0,5 процента по сравнению с августом, когда был зафиксирован прирост на 0,7 процента. Ожидания были на уровне 0,4 процента ежемесячного прироста. В третьем квартале промышленное производство сократилось на 1,4 процента от предыдущего трехмесячного периода, и показало аналогичное падение по сравнению с третьим кварталом 2012 года.

В обрабатывающей промышленности объем производства упал на 1,3 процента в августе по сравнению с годом ранее, что быстрее, чем 1,1 -процентное снижение, которое  прогнозировали экономисты. В месячном измерении промышленное производство сократилось на 0,7 процента в сентябре после 0,9 -процентного увеличения за предыдущий месяц. Экономисты ожидали рост на 0,4 процента.

Позже евро отыграл часть потерянных позиций против доллара США, но развить восходящую динамику так и не смог. Участники рынка находятся в ожидании данных по рынку труда США.

Британский фунт снизился по отношению к доллару на опасениях, что экономика Великобритании в 3-м квартале, возможно, выросла меньше, чем изначально прогнозировалось. На это указывают официальные данные по дефициту внешней торговли и по строительному сектору, опубликованные в пятницу.

Снижение активности в строительном секторе на 0,9% в сентябре по сравнению с августом означает, что в 3-м квартале сектор расширился на 1,7%, тогда как первоначально сообщалось о росте на 2,5%. Этого достаточно, чтобы снизить общий рост экономики на 0,04 процентных пункта.

Слабые данные по дефициту внешней торговли, в том числе, рекордное падение экспорта товаров в другие страны Европейского союза в сентябре, также нанесет ущерб росту экономики в 3-м квартале, отметили в Национальном бюро статистики.

Данные, оказавшиеся хуже прогноза, расходятся с небольшим улучшением данных по промышленности в 3-м квартале.

Экспорт товаров снизился на 4,6% в 3-м квартале, что стало самым большим квартальным снижением с 1-го квартала 2009 года, когда страна находилась в мировом финансовом кризисе.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.3388, а затем выросла до $1.3431

GBP/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.6057

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y98.03

В 13:15 GMT Канада выпустит число закладок новых фундаментов, уровень безработицы, изменение числа занятых, изменение числа занятых полный рабочий день, изменение числа занятых неполный рабочий день за октябрь. В США в 13:30 GMT выйдет уровень безработицы, изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе, изменение числа занятых в частном секторе экономики, изменение числа занятых в производственном секторе экономики, изменение средней почасовой оплаты труда, суммарный пересмотр занятости за 2 месяца за октябрь, основной индекс расходов на личное потребление, изменение уровня расходов населения, индекс-дефлятор личных потребительских расходов за сентябрь, в 14:55 GMT - индекс настроения потребителей от университета Мичигана за ноябрь, в 15:00 GMT - уровень вакансий и текучести рабочей силы от Бюро статистики труда за сентябрь. В 20:30 GMT выступит с речью председатель совета управляющих ФРС Бен Бернанке.

EUR/USD

Ордера на продажу $1.3600, $1.3565/70, $1.3550

Ордера на покупку $1.3375/70, $1.3345/55, $1.3300

GBP/USD

Ордера на продажу $1.6180, $1.6160/65, $1.6140/50, $1.6115/25

Ордера на покупку $1.6050, $1.6010/00, $1.5985/80, $1.5950, $1.5900

AUD/USD

Ордера на продажу $0.9575/80, $0.9550, $0.9520, $0.9500

Ордера на покупку $0.9420, $0.9400, $0.9350

EUR/GBP

Ордера на продажу stg0.8600/05, stg0.8575/85, stg0.8520/30, stg0.8500, stg0.8410/20, stg0.8370/80

Ордера на покупку stg0.8300

EUR/JPY

Ордера на продажу Y133.35/40, Y133.00, Y132.50, Y132.20/25, Y132.00

Ордера на покупку Y131.20, Y131.00, Y130.80, Y130.50

USD/JPY

Ордера на продажу Y98.80/00, Y98.50

Ордера на покупку Y98.00, Y97.80, Y97.50, Y97.20

Напомним, что в августе личные доходы выросли на 0,4 процента по сравнению с месяцем ранее, в то время как показатель за июль был пересмотрен в сторону повышения. Заработная плата позволила компенсировать потери предыдущего месяца, в то время как доход от аренды показал еще один значительный прирост. Тем не менее, доходы от процентов и дивидендов немного уменьшились. Мы ожидаем, что прирост доходов продолжился в сентябре, но более скромными темпами. Слабый рост занятости в течение месяца, скорее всего, будет сдерживать рост личных доходов. Отметим также, что потребительские расходы подскочили на 0,3 процента в августе, что оказалось чуть выше роста в июле. Расходы на товары длительно пользования оказались более существенными, чем на товары недлительного пользования, что последовало после сильного роста в течение предыдущих двух месяцев. Мы также ожидаем, что расходы немного снизились в сентябре. Всплеск потребительских цен, вероятно, поднял расходы, но низкий уровень потребительского доверия должен был сдерживать рост.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам сентября ожидается на уровне +0,3%, по сравнению с +0,4% в прошлом месяце.

Отметим, что после того, как в сентябре число рабочих мест выросло лишь на 148 000, можно с полной уверенностью сказать, что увеличение начало замедляться с первой половины этого года. Стоит также добавить, что рост в двух крупнейших подсекторах кажется аномальным. После слабого показателя за предыдущие два месяца, число рабочих мест в строительном секторе существенно выросло в сентябре, вероятно, благодаря дождливой погоде в Южном регионе, которая отодвинула проекты на осень. Еще одно заметное увеличение числа рабочих мест было отмечено в сфере пассажирского наземного транспорта, что может объясняться сезонностью, так как именно в этот период требуется много водителей школьных автобусов. Несмотря на небольшой рост занятости, уровень безработицы снизился до 7,2 процента, хотя это в значительной степени было связано с результатом округления. Мы ожидаем, что «выключение» правительства существенно замедлило рост занятости, но уровень безработицы, вероятно, остался неизменным на уровне 7,2 процента.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне +126 тыс., по сравнению с +148 тыс. в прошлом месяце.

Промышленное производство Франции уменьшилось третий месяц подряд в сентябре, но в меньшей степени, чем в предыдущем месяце, сообщило статистическое агентство Insee.

Промышленное производство снизилось 0,9 процента в годовом исчислении в сентябре. Прогнозы экономистов были на уровне 1,3-процентного снижения. Темпы падения были медленнее, чем 2,9 процента сокращения, которые были зафиксированы в августе.

Промышленное производство сократилось на 0,5 процента по сравнению с августом, когда был зафиксирован прирост на 0,7 процента. Ожидания были на уровне 0,4 процента ежемесячного прироста.

Агентство заявило, что в третьем квартале промышленное производство сократилось на 1,4 процента от предыдущего трехмесячного периода, и показало аналогичное падение по сравнению с третьим кварталом 2012 года.

В обрабатывающей промышленности объем производства упал на 1,3 процента в августе по сравнению с годом ранее, что быстрее, чем 1,1 -процентное снижение, которое  прогнозировали экономисты. В месячном измерении промышленное производство сократилось на 0,7 процента в сентябре после 0,9 -процентного увеличения за предыдущий месяц. Экономисты ожидали рост на 0,4 процента.

В третьем квартале производство в обрабатывающей промышленности сократилось на 1,1 процент по сравнению с предыдущим кварталом. В годовом измерении производство сократилось на 2 процента в период с июля по сентябрь.

Напомним, что уровень безработицы в Канаде упал до 6,9 процента в сентябре, в результате чего он опустился до пятилетнего минимума. Помимо обычной месячной волатильности, рост числа рабочих мест в Канаде, конечно, был сильным, однако улучшение уровня безработицы завышает состояние на рынке труда. Отметим, что уровень участия снизился в сентябре до 66,4 процента (10-летний минимум).

Мы не удивимся, увидев, что уровень безработицы начал расти, так как потенциальные соискатели вернутся к поискам работы. Добавим, что заметный рост в сентябре пришел со стороны молодежи, которые вернулись к поискам работы, узнав о том, что уровень безработицы существенно снизился. Мы ожидаем, что рост числа рабочих мест продолжится в октябре, ускорив при этом свои темпы.

Согласно средним прогнозам, показатель по результатам октября ожидается на уровне +15,3 тыс., по сравнению с +11,9 тыс. в прошлом месяце.

Профицит торгового баланса Германии в сентябре дал критикам новый повод говорить, что страна делает не достаточно для избавления экономики от ее экспортно-ориентированной модели роста и стимулирования спроса домохозяйств. Экспорт вырос второй месяц подряд, сообщило Федеральное статистическое ведомство в пятницу , что указывает на восстановление внешней торговли после слабого начала года.

Профицит торгового баланса Германии с поправкой на сезонные и календарные эффекты увеличился до 18,8 млрд. евро в сентябре по сравнению с пересмотренным 15,8 млрд. евро в августе. Это выше прогнозов экономистов 17,2 млрд, а также выше 16,5 млрд. год назад. В то время как экспорт товаров - в отличие от услуги - поднялся на 1,7%м/м, немецкий импорт сократился на 1,9%. Несмотря на недавний рост в поставках, немецкий экспорт не вернулся к своей полной силе. Экспорт в январе-сентябре снизился на 0,9% г/г, а поставки в Еврозону упали на 2,0% . Экспорт в страны Европейского Союза, которые не используют евро вырос на 1,1 % за тот же период.

Профицит текущего счета Германии также был выше в сентябре, чем ожидалось: 19,7 млрд. евро по сравнению с пересмотренным 10,1 млрд. в августе, опередив прогнозы экономистов 15,0 миллиардов .

Министерство финансов США на прошлой неделе назвали экономическую модель Германии основным фактором слабого роста еврозоны. "Слабые темпы роста внутреннего спроса и зависимость от экспорта затрудняют восстановление равновесия в то время, когда многие другие страны еврозоны находятся под сильным давлением, " - заявило Казначейство США в своем полугодовом отчете по валютным рынкам.

Уровень безработицы в Швейцарии остался в октябре стабильным и с учетом сезонных колебаний составил 3,2 процента, показали данные Государственного секретариата по экономическим вопросам (SECO), опубликованные в пятницу.

Тем не менее, уровень безработицы без учета корректировок вырос до 3,1 процента с 3 процентов в сентябре.

Было зарегистрировано 133 443 безработных в октябре, что выше на 2371 по сравнению с предыдущим месяцем. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года безработица выросла на 7907 человек.

В то же время, безработица среди молодежи снизилась на 926 человек по сравнению с предыдущим месяцем и составила 19 211 лиц в октябре.

USD/JPY Y98.50, Y98.55, Y98.70, Y99.00, Y99.20, Y99.40, Y99.55, Y99.75, Y100.00, Y100.10, Y100.15

EUR/JPY Y129.00, Y131.50, Y132.00, Y133.50, Y134.10

EUR/USD $1.3200, $1.3225, $1.3250, $1.3300, $1.3315, $1.3325, $1.3330, $1.3350, $1.3375, $1.3400, $1.3460, $1.3475, $1.3500

GBP/USD $1.5800, $1.5950, $1.5960, $1.6000, $1.6035, $1.6125, $1.6175

EUR/GBP stg0.8330, stg0.8350, stg0.8435, stg0.8460

USD/CHF Chf0.9230, Chf0.9250

EUR/CHF Chf1.2300, Chf1.2325

EUR/NOK Nok8.1100

AUD/USD $0.9400, $0.9405, $0.9420, $0.9450, $0.9460, $0.9475, $0.9500, $0.9525, $0.9550

EUR/AUD A$1.4100

USD/CAD C$1.0300, C$1.0385, C$1.0390, C$1.0395, C$1.0500

РБК-Daily

Агентство S&P снизило рейтинг Франции

Агентство Standard & Poor's понизило долгосрочный кредитный рейтинг Франции с АА+ до AA, прогноз - "стабильный", говорится в материалах компании. Краткосрочный рейтинг страны подтвержден на уровне А-1+. "Стабильный" прогноз отражает уверенность специалистов S&P в том, что в ближайшие два года рейтинг Франции вряд ли подвергнется новым изменениям.

Twitter дебютировал на торгах ростом акций на 73%

Акции сервиса микроблогинга Twitter взлетели в цене на 73,5% на своих дебютных торгах 7 ноября 2013г. на нью-йоркской фондовой бирже. Первые сделки по бумагам с тикером TWTR прошли по цене 45,10 долл./акция, тогда как цена первичного размещения составляла 26 долл./акция. Отметим, что торги акциями Twitter стартовали более чем через час после официального начала биржевой сессии.

Экономисты удивлены решением ЕЦБ снизить учетную ставку

Эксперты удивлены сегодняшним решением Европейского центрального банка (ЕЦБ) снизить базовую ставку рефинансирования до нового исторического минимума - 0,25% годовых. "Я немного удивлен тем, что такое решение принято именно сейчас. Мы ожидали, что ставка будет понижена на 25 базисных пунктов, но думали, что это произойдет в декабре", - заявил старший портфельный управляющий PIMCO Эндрю Босомворт, чьи слова приводит Reuters.

Самым дорогим брендом мира признан Apple

Эксперты журнала Forbes в третий раз подряд признали самой дорогой торговой маркой в мире бренд Apple, который они оценили в 104,3 млрд долл. За год стоимость бренда Apple выросла на 20%, почти вдвое превысив стоимость ближайшего преследователя. Бренд, завоевавшей серебро, - Microsoft - аналитики Forbes оценили в 56,7 млрд долл., что на 4% больше, чем годом ранее. Третью позицию в рейтинге заняла компания Coca-Cola, стоимость торговой марки составила 54,9 млрд долл.

Associated Press

Банк Англии принял решение оставить ключевую процентную ставку на рекордно низком уровне 0,5%.

Комитет по монетарной политике также проголосовал за то, чтобы воздержаться от дальнейшего вливания денег в британскую экономику. До настоящего момента регулятор уже вкачал в нее £375 млрд с января 2009 года. Подобное решение было ожидаемо. Оно полностью соответствует политике, начатой новым главой банка Марком Карни этим летом.

Вчера курс евро заметно снизился против доллара, хотя и восстановил половину ранее утраченных позиций, так как внимание участников рынка переключилось на отчет по занятости в США. Эксперты ожидают, что число занятых в не с/х секторе выросло в октябре на 126 тыс., по сравнению с увеличением на 148 тыс. в сентябре. Продолжение здесь  ...

Согласно опубликованным сегодня прогнозам по росту экономики и безработицы на 2014 год, РБА видит дальнейшее сокращение притока инвестиций в горнодобывающие отрасли промышленности, что  оказывает негативное воздействие на экономику страны. Поэтому, следующее снижение процентных ставок в регионе “не за горами”. Также прогноз отражает ограничение бюджетных расходов и высокий уровень австралийского доллара.

Центральный банк прогнозирует, что объем валового внутреннего продукта вырастет приблизительно на 2-3% за год по декабрь 2014 года. Предыдущий прогноз, который был опубликован три месяца назад, предполагал рост на 2,5-3,5%. Прогноз по инфляции остается в пределах целевого уровня от 2% до 3%. Также ЦБ подчеркнул потенциальные риски роста цен на недвижимость. В августе Казначейство предсказало, что к июлю следующего года уровень безработицы вырастет до 11-летнего максимума 6,25%. РБА заявил сегодня, что безработица, вероятно, продолжит расти в течение года или около того, а затем начнет снижаться к 2015 году.

Напомним, что довольно низкий уровень инфляции позволил главе РБА Гленну Стивенсу и его совету сократить процентную ставку на 2,25% в течение двух последних лет, с целью поддержания экономического роста.

На сегодняшний день лишь незначительная часть опрошенных аналитиков ожидает сокращения процентной ставки до 2,25% на предстоящей декабрьской встрече. 25% процентов опрошенных ожидает, что сокращение произойдет на мартовском заседании. РБА не исключает возможность дальнейшего смягчения политики, т.к. высокий обменный курс в сочетании с сокращением роста требует ослабления политики. К счастью, инфляция находится в пределах целевого диапазона, то есть возможность дальнейшего снижения ставки допускается.

Международное рейтинговое агентство Standard & Poor's понизило рейтинг Франции до "AA" с "AA+", отметив, что проводимые правительством реформы, в том числе в налоговой сфере и на рынке труда, не повышают краткосрочных перспектив роста экономики страны. Прогноз по рейтингу изменен на "стабильный" с "негативного", говорится в пресс-релизе агентства.

"Понижение рейтинга отражает наше мнение о том, что подход правительства страны к бюджетным и структурным реформам, налоговой сфере, рынкам продуктов и услуг, а также рынку труда вряд ли существенно повысит среднесрочные перспективы роста экономики Франции", - отмечают эксперты S&P.

• В 09:30 GMT в России будет объявлено решение по ставке рефинансирования

• В 10:00 GMT министр финансов Германии Вольфганг Шойбле выступит на церемонии награждения премьер-министр Люксембурга Жан-Клода Юнкера в Берлине.

• В 11:00 GMT Британия разместит 1-но, 3-х и 6-ти месячные казначейские ценные бумаги

• В 14:00 GMT член правления ЕЦБ Мерш выступит на конференции в Афинах

• В 14:30 GMT член правления ЕЦБ Ассмусен планирует выступить на конференции в Берлине

• В 17:00 GMT член FOMC Деннис Локхард выступит с речью

• В 20:30 GMT председатель совета управляющих ФРС Бен Бернанке выступит с речью

• В 20:30 GMT экономист Стэнли Фишер выступит с речью

• В 20:30 GMT экономист Лоуренс Генри Саммерс выступит с речью

• В 21:00 GMT член FOMC Джон Уильямс выступит с речью

• В 21:00 GMT член комитета по финансовой стабильности Банка Англии Сара Бриден выступит с речью

Были опубликованы следующие данные:

00:30 Австралия Отчёт Резервного Банка Австралии по денежно-кредитной политике IV кв

02:00 Китай Сальдо торгового баланса, млрд Октябрь 15.2 23.5 31.1

Доллар вырос против большинства основных валют в преддверии выхода сегодняшнего отчета по занятости в США, который, как и вчерашний отчет по ВВП, может оказаться позитивным и подтолкнет руководство Федеральной резервной системы к постепенному сворачиванию стимулирующих программ. Продолжение здесь  ...

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3515 (3289)

$1.3481 (2330)

$1.3434 (1693)

Цена на момент написания обзора: $1,3399

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3371 (3738)

$1.3336 (2678)

$1.3294 (4953)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 8 ноября составляет 39458 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3500 (3289);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 8 ноября составляет 48909 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3300 (4953);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 6 ноября составило 1,24 против 1,34 для предыдущего торгового дня.

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.6400 (1879)

$1.6300 (1460)

$1.6201 (3879)

Цена на момент написания обзора: $1,6092

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.5999 (2157)

$1.5900 (4620)

$1.5800 (1903)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 8 ноября составляет 16886 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,6200 (3879);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 8 ноября составляет 21257 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,5900 (4620);

-  соотношение PUT/CALL согласно данным за 6 ноября составило 1,26 против 1,31 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент.

(пара/цена закрытия/изменение, %)

EUR/USD $1,3419 -0,70%

GBP/USD $1,6098 +0,12%

USD/CHF Chf0,9155 +0,39%

USD/JPY Y98,08 -0,57%

EUR/JPY Y131,61 -1,28%

GBP/JPY Y157,88 -0,46%

AUD/USD $0,9455 -0,75%

NZD/USD $0,8323 -0,62%

USD/CAD C$1,0460 +0,41%

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:30 Австралия Отчёт Резервного Банка Австралии по денежно-кредитной политике IV кв

02:00 Китай Сальдо торгового баланса, млрд Октябрь 15.2 23.5

06:45 Швейцария Уровень безработицы Октябрь 3.2% 3.2%

07:00 Германия Платежный баланс, млрд Сентябрь 9.4 15.0

07:00 Германия Торговый баланс, млрд Сентябрь 15.6 17.2

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, м/м Сентябрь +0.2% +0.4%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, г/г Сентябрь -2.9% -1.3%

08:15 Швейцария Розничные продажи, г/г Сентябрь +2.4% +2.6%

09:30 Великобритания Торговый баланс Сентябрь -9.6 -9.2

13:15 Канада Число закладок новых фундаментов Октябрь 194 192

13:30 Канада Уровень безработицы Октябрь 6.9% 7.0%

13:30 Канада Изменение числа занятых, тыс. Октябрь 11.9 15.3

13:30 США Средняя длительность рабочей недели Октябрь 34.5 34.5

13:30 США Личные доходы, м/м Сентябрь +0.4% +0.3%

13:30 США Личные расходы, м/м Сентябрь +0.3% +0.3%

13:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление, м/м Сентябрь +0.2% +0.1%

13:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление, г/г Сентябрь +1.2% +1.3%

13:30 США Средняя почасовая оплата Октябрь +0.1% +0.2%

13:30 США Уровень безработицы Октябрь 7.2% 7.3%

13:30 США Изменение числа занятых в несельскохозяйственных отраслях экономики, тыс. Октябрь 148 126

14:55 США Индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan (предварительные данные) Ноябрь 73.2 74.6

20:30 США Речь председателя ФРС Бернанке

(время/страна/показатель/период/предыдущее значение/прогноз)

00:30 Австралия Отчёт Резервного Банка Австралии по денежно-кредитной политике IV кв

02:00 Китай Сальдо торгового баланса, млрд Октябрь 15.2 23.5

06:45 Швейцария Уровень безработицы Октябрь 3.2% 3.2%

07:00 Германия Платежный баланс, млрд Сентябрь 9.4 15.0

07:00 Германия Торговый баланс, млрд Сентябрь 15.6 17.2

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, м/м Сентябрь +0.2% +0.4%

07:45 Франция Изменение объема промышленного производства, г/г Сентябрь -2.9% -1.3%

08:15 Швейцария Розничные продажи, г/г Сентябрь +2.4% +2.6%

09:30 Великобритания Торговый баланс Сентябрь -9.6 -9.2

13:15 Канада Число закладок новых фундаментов Октябрь 194 192

13:30 Канада Уровень безработицы Октябрь 6.9% 7.0%

13:30 Канада Изменение числа занятых, тыс. Октябрь 11.9 15.3

13:30 США Средняя длительность рабочей недели Октябрь 34.5 34.5

13:30 США Личные доходы, м/м Сентябрь +0.4% +0.3%

13:30 США Личные расходы, м/м Сентябрь +0.3% +0.3%

13:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление, м/м Сентябрь +0.2% +0.1%

13:30 США Базовый индекс цен расходов на личное потребление, г/г Сентябрь +1.2% +1.3%

13:30 США Средняя почасовая оплата Октябрь +0.1% +0.2%

13:30 США Уровень безработицы Октябрь 7.2% 7.3%

13:30 США Изменение числа занятых в несельскохозяйственных отраслях экономики, тыс. Октябрь 148 126

14:55 США Индекс потребительских настроений от Reuters/Michigan (предварительные данные) Ноябрь 73.2 74.6

20:30 США Речь председателя ФРС Бернанке

Последние данные от HSBC Bank показали, что в прошлом месяце деловая активность в производственном секторе заметно выросла, зафиксировав при этом самым лучший результат за последние 7 месяцев. Между тем, стало известно, что уровень деловых ожиданий также улучшился, поднявшись при этом с рекордного минимума, который отчет в сентябре.

Согласно докладу, сводный индекс деловой активности для развивающихся рынков, который предназначен для оценки производительности в секторе услуг и в промышленном секторе, увеличился в прошлом месяце до отметки 51,7 пункта с 50,7 пункта в сентябре.

Эксперты HSBC заявили, что в 15 из 18 развивающихся рынков, в которых проводились данные исследования, был отмечен прирост производства, во главе с увеличением активности в Китае, Бразилии и России.

Комментируя последние данные, Пабло Голдберг, руководитель отдела исследований развивающихся рынков  со стороны HSBC Bank, заявил, что «у нас есть огромное число стран, которые показывают улучшения. Кроме того, существует лучшая перспектива для новых партнеров по торговому рынку, а именно для Китая, США, и ерозоны".

Напомним, что отдельное исследование по PMI от JPMorgan показало ранее на этой неделе, что глобальная производственная активность возросло самыми быстрыми темпами за последние два года в октябре, на фоне роста новых заказов, что и способствовало увеличению численности персонала.

Тем не менее, в HSBC отметили, что, несмотря на недавний рост, индекс производственной активности для развивающихся рынков остается значительно ниже своего долгосрочного среднего, которое сейчас составляет 54,0 пункта.